NIC 28

Norma Internacional de Contabilidad 28

Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos

En abril de 2001 el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad adopt la NIC 28 Contabilizacin de Inversiones en Asociadas, la cual haba sido originalmente emitida por el Comit de Normas Internacionales de Contabilidad en abril de 1989. La NIC 28 Contabilizacin de Inversiones en Asociadas sustituy algunas partes de la NIC 3 Estados Financieros Consolidados (emitida en julio de 1976) que trata la contabilidad de inversiones en asociadas. En diciembre de 2003 el IASB emiti una NIC 28 revisada con un nuevo ttuloInversiones en Asociadas. La NIC 27 revisada formaba parte de la agenda inicial del IASB de proyectos tcnicos y tambin incorpor las guas contenidas en dos Interpretaciones relacionadas (SIC-3 Eliminacin de Prdidas y Ganancias no Realizadas en Transacciones con Asociadas, SIC-20 Mtodo de la ParticipacinReconocimiento de Prdidas y SIC-33 Consolidacin y Mtodo de la ParticipacinDerechos de Voto Potenciales y Distribucin de Participaciones en la Propiedad). Otras NIIF han realizado modificaciones de menor importancia en la NIC 28. Estas incluyen la NIIF 3 Combinaciones de Negocios (emitida en marzo de 2004 y revisada en enero de 2008), NIC 1 Presentacin de Estados Financieros (revisada en septiembre de 2007), NIC 27 Estados Financieros Consolidados y Separados (modificada en enero de 2008), Mejoras a las NIIF (emitido en mayo de 2008 y mayo de 2010) y NIIF 9 Instrumentos Financieros (emitida en octubre de 2010).

IFRS Foundation

A889

NIC 28

NDICE
desde prrafo INTRODUCCIN IN1

NORMA INTERNACIONAL DE CONTABILIDAD 28 INVERSIONES EN ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS

OBJETIVO ALCANCE DEFINICIONES INFLUENCIA SIGNIFICATIVA MTODO DE LA PARTICIPACIN APLICACIN DEL MTODO DE LA PARTICIPACIN Exencin de la aplicacin del mtodo de la participacin Clasificacin como mantenido para la venta Discontinuacin del uso del mtodo de la participacin Cambios en la participacin en la propiedad Procedimientos del mtodo de la participacin Prdidas por deterioro del valor ESTADOS FINANCIEROS SEPARADOS FECHA DE VIGENCIA Y TRANSICIN Referencias a la NIIF 9 DEROGACIN DE LA NIC 28 (2003) CON RESPECTO A LOS DOCUMENTOS COMPLEMENTARIOS ENUMERADOS A CONTINUACIN VASE LA PARTE B DE ESTA EDICIN APROBACIN POR EL CONSEJO DE LA NIC 28 EMITIDA EN DICIEMBRE DE 2003 FUNDAMENTOS DE LAS CONCLUSIONES OPINIONES EN CONTRARIO TABLA DE CONCORDANCIAS 1 2 3 5 10 16 17 20 22 25 26 40 44 45 46 47

A890

IFRS Foundation

NIC 28

La Norma Internacional de Contabilidad 28 Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos (NIC 28) est contenida en los prrafos 1 a 47. Aunque la Norma conserva el formato IASC que tena cuando fue adoptada por el IASB, todos los prrafos tienen igual valor normativo. La NIC 28 debe ser entendida en el contexto de su objetivo y de los Fundamentos de las Conclusiones, del Prlogo a las Normas Internacionales de Informacin Financiera y del Marco Conceptual para la Informacin Financiera. La NIC 8 Polticas Contables, Cambios en las Estimaciones Contables y Errores suministra la base para seleccionar y aplicar las polticas contables que no cuenten con guas especficas.

IFRS Foundation

A891

NIC 28

Introduccin
IN1 La Norma Internacional de Contabilidad 28 Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos (NIC 28) prescribe la contabilidad de inversiones en asociadas y establece los requerimientos para la aplicacin del mtodo de la participacin al contabilizar las inversiones en asociadas y negocios conjuntos. La Norma tendr vigencia para periodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2013. Se permite su aplicacin anticipada.

IN2

Principales caractersticas de la Norma

IN3 La NIC 28 (modificada en 2011) se aplicar a todas las entidades que sean inversoras con control conjunto de una participada o tengan una influencia significativa sobre sta. La Norma define influencia significativa como el poder de intervenir en las decisiones de poltica financiera y de operacin de la participada, pero sin control o control conjunto sobre esas polticas. La NIIF 11 Acuerdos Conjuntos establece los principios para la informacin financiera de las partes de los acuerdos conjuntos. Se define control conjunto como el reparto del control contractualmente decidido de un acuerdo que existe solo cuando las decisiones sobre las actividades relevantes requieren el consentimiento unnime de las partes que comparten el control. Una entidad aplicar la NIIF 11 para determinar el tipo de acuerdo conjunto en el que est involucrada. Una vez que se ha determinado que existe una participacin en un negocio conjunto, la entidad reconocer una inversin y la contabilizar utilizando el mtodo de la participacin de acuerdo con la NIC 28 (modificada en 2011), a menos que la entidad est exenta de aplicar el mtodo de la participacin como se especifica en la Norma.

IN4

IN5

IN6

Mtodo de la participacin
IN7 La Norma define el mtodo de la participacin como un mtodo de contabilizacin segn el cual la inversin se registra inicialmente al costo, y se ajusta posteriormente por los cambios posteriores a la adquisicin en la parte del inversor de los activos netos de la participada. El resultado del periodo del inversor incluye su participacin en el resultado del periodo de la participada y en el otro resultado integral del inversor incluye su parte en el otro resultado integral de la participada. Una entidad utiliza el mtodo de la participacin para contabilizar sus inversiones en asociadas o negocios conjuntos en sus estados financieros consolidados. Una entidad que no tiene subsidiarias tambin utilizar el mtodo de la participacin para contabilizar sus inversiones en asociadas o negocios conjuntos en sus estados financieros an cuando no se describan como estados financieros consolidados. Los nicos estados financieros a los que una entidad no aplica el mtodo de la participacin son los estados financieros separados presentados de acuerdo con la NIC 27 Estados Financieros Separados.

IN8

A892

IFRS Foundation

NIC 28

Exencin de la aplicacin del mtodo de la participacin

IN9 La Norma prev exenciones de la aplicacin del mtodo de la participacin similares a los previstos en la NIIF 10 Estados Financieros Consolidados para controladoras que no preparen estados financieros consolidados. La Norma tambin prev exenciones de la aplicacin del mtodo de la participacin cuando la inversin en la asociada o negocio conjunto se mantiene directa o indirectamente a travs de entidades de capital de riesgo, o fondo de inversin colectiva, fideicomisos de inversin y otras entidades similares incluyendo fondos de seguro ligados a inversiones. Esas inversiones en asociadas y negocios conjuntos pueden medirse al valor razonable con cambios en resultados de acuerdo con la NIIF 9 Instrumentos Financieros.

IN10

Informacin a revelar
IN11 Los requerimientos de informacin a revelar por entidades con control conjunto de una participada o influencia significativa sobre sta, se especifican en la NIIF 12 Informacin a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades.

IFRS Foundation

A893

NIC 28

Norma Internacional de Contabilidad 28 Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos

Objetivo
1 El objetivo de esta Norma es prescribir la contabilidad de las inversiones en asociadas y establecer los requerimientos para la aplicacin del mtodo de la participacin al contabilizar las inversiones en asociadas y negocios conjuntos.

Alcance
2 Esta Norma se aplicar a todas las entidades que sean inversores con control conjunto de una participada o tengan influencia significativa sobre sta.

Definiciones
3 Los trminos siguientes se usan, en esta Norma, con los significados que a continuacin se especifican: Una asociada es una entidad sobre la que el inversor tiene una influencia significativa. Estados financieros consolidados son los estados financieros de un grupo en el que los activos, pasivos, patrimonio, ingresos, gastos, y flujos de efectivo de la controladora y sus subsidiarias se presentan como si se tratase de una sola entidad econmica. El mtodo de la participacin es un mtodo de contabilizacin segn el cual la inversin se registra inicialmente al costo, y es ajustada posteriormente por los cambios posteriores a la adquisicin en la parte del inversor, de los activos netos de la participada. El resultado del periodo del inversor incluye su participacin en el resultado del periodo de la participada y el otro resultado integral del inversor incluye su participacin en el otro resultado integral de la participada. Un acuerdo conjunto es un acuerdo mediante el cual dos o ms partes mantienen control conjunto. Control conjunto es el reparto del control contractualmente decidido de un acuerdo, que existe solo cuando las decisiones sobre las actividades relevantes requieren el consentimiento unnime de las partes que comparten el control. Un negocio conjunto es un acuerdo conjunto mediante el cual las partes que tienen control conjunto del acuerdo tienen derecho a los activos netos del acuerdo. Un participante en un negocio conjunto es una parte de un negocio conjunto que tiene control conjunto sobre ste. Influencia significativa es el poder de intervenir en las decisiones de poltica financiera y de operacin de la participada, sin llegar a tener el control ni el control conjunto de sta. 4 Los siguientes trminos se definen en el prrafo 4 de la NIC 27 Estados Financieros Separados y en el Apndice A de la NIIF 10 Estados Financieros Consolidados y se

A894

IFRS Foundation

NIC 28 utilizan en esta Norma con el significado especificado en las NIIF en las que se definen. control de una participada grupo controladora estados financieros separados subsidiaria

Influencia significativa
5 Se presume que la entidad ejerce influencia significativa si posee, directa o indirectamente (por ejemplo, a travs de subsidiarias), el 20 por ciento o ms del poder de voto de la participada, a menos que pueda demostrarse claramente que tal influencia no existe. A la inversa, se presume que la entidad no ejerce influencia significativa si posee, directa o indirectamente (por ejemplo, a travs de subsidiarias), menos del 20 por ciento del poder de voto de la participada, a menos que pueda demostrarse claramente que existe tal influencia. La existencia de otro inversor, que posea una participacin mayoritaria o sustancial, no impide necesariamente que una entidad ejerza influencia significativa. La existencia de la influencia significativa por una entidad se pone en evidencia, habitualmente, a travs de una o varias de las siguientes vas: (a) (b) (c) (d) (e) 7 representacin en el consejo de administracin, u rgano equivalente de direccin de la entidad participada; participacin en los procesos de fijacin de polticas, entre los que se incluyen las participaciones en las decisiones sobre dividendos y otras distribuciones; transacciones de importancia relativa entre la entidad y la participada; intercambio de personal directivo; o suministro de informacin tcnica esencial.

Una entidad puede poseer certificados de opcin para la suscripcin de acciones (warrants), opciones de compra de acciones, instrumentos de deuda o de patrimonio que sean convertibles en acciones ordinarias, u otros instrumentos similares que tienen el potencial, si se ejercen o convierten, de dar a la entidad poder de voto adicional, o reducir los derechos de voto de terceras partes, sobre las polticas financieras y de operacin de otra entidad (es decir, derechos de voto potenciales). Cuando se est evaluando si una determinada entidad tiene influencia significativa, se tendr en cuenta la existencia y efecto de los derechos de voto potenciales que sean, en ese momento, ejercitables o convertibles, incluyendo los derechos de voto potenciales posedos por otras entidades. No tendrn la consideracin de derechos de voto potenciales ejercitables o convertibles en ese momento los que, por ejemplo, no puedan ser ejercidos o convertidos hasta una fecha futura, o hasta que haya ocurrido un suceso futuro. Al evaluar si los derechos de voto potenciales contribuyen a la existencia de influencia significativa, la entidad examinar todos los hechos y circunstancias (incluyendo las condiciones de ejercicio de tales derechos potenciales de voto y cualesquiera otros IFRS Foundation A895

NIC 28 acuerdos contractuales, considerados aislada o conjuntamente) que afecten a los mismos, salvo la intencin de la gerencia y la capacidad financiera de ejercer o convertir dichos derechos potenciales. 9 Una entidad perder la influencia significativa sobre la participada cuando carezca del poder de intervenir en las decisiones de poltica financiera y de operacin de sta. La prdida de influencia significativa puede tener lugar con o sin un cambio en los niveles absolutos o relativos de propiedad. Podra tener lugar, por ejemplo, cuando una asociada quedase sujeta al control de una administracin pblica, tribunal, administrador o regulador. Tambin podra ocurrir como resultado de un acuerdo contractual.

Mtodo de la participacin
10 Segn el mtodo de la participacin, en el reconocimiento inicial la inversin en una asociada o negocio conjunto se registrar al costo, y el importe en libros se incrementar o disminuir para reconocer la parte del inversor en el resultado del periodo de la participada, despus de la fecha de adquisicin. La parte del inversor en el resultado del periodo de la participada se reconocer, en el resultado del periodo del inversor. Las distribuciones recibidas de la participada reducirn el importe en libros de la inversin. Podra ser necesaria la realizacin de ajustes al importe por cambios en la participacin proporcional del inversor en la participada que surja por cambios en el otro resultado integral de la participada. Estos cambios incluyen los que surjan de la revaluacin de las propiedades, planta y equipo y de las diferencias de conversin de la moneda extranjera. La parte que corresponda al inversor en esos cambios se reconocer en el otro resultado integral de ste (vase la NIC 1 Presentacin de Estados Financieros). El reconocimiento de ingresos por las distribuciones recibidas podra no ser una medida adecuada de la ganancia obtenida por un inversor por la inversin en la asociada o negocio conjunto, ya que las distribuciones recibidas pueden tener poca relacin con el rendimiento de stos. Puesto que el inversor ejerce control conjunto o influencia significativa sobre la participada, tiene una participacin en los rendimientos de la asociada o negocio conjunto y, por tanto, en el producto financiero de la inversin. El inversor contabilizar esta participacin extendiendo el alcance de sus estados financieros, para incluir su parte del resultado del periodo de la participada. En consecuencia, la aplicacin del mtodo de la participacin suministra datos de mayor valor informativo acerca de los activos netos y del resultado del periodo del inversor. Cuando existan derechos de voto potenciales u otros derivados que contengan derecho de voto potenciales, la participacin de una entidad en una asociada o negocio conjunto se determinar nicamente sobre la base de las participaciones en la propiedad existentes y no refleja la posibilidad de ejercer o convertir los derechos de voto potenciales y otros instrumentos derivados, a menos que aplique el prrafo 13. En algunas circunstancias, una entidad tiene, en esencia, una propiedad que existe como resultado de una transaccin que da acceso, en ese momento, a los rendimientos asociados con una participacin en la propiedad. En estas circunstancias, la proporcin asignada a la entidad se determina teniendo en cuenta el ejercicio eventual de estos derechos de voto potenciales y otros instrumentos derivados que dan acceso, en ese momento, a la entidad a los rendimientos.

11

12

13

A896

IFRS Foundation

NIC 28 14 La NIIF 9 Instrumentos Financieros no se aplica a las participaciones en asociadas y negocios conjuntos que se contabilizan utilizando el mtodo de la participacin. Cuando los instrumentos que contienen derechos de voto potenciales dan en esencia, en ese momento, acceso a los rendimientos asociados con la participacin en la propiedad en una asociada o negocio conjunto, los instrumentos no estn sujetos a la NIIF 9. En los dems casos, los instrumentos que contienen derechos de voto potenciales en una asociada o negocio conjunto se contabilizarn de acuerdo con la NIIF 9. A menos que una inversin, o una parte de una inversin, en una asociada o negocio conjunto se clasifique como mantenido para la venta de acuerdo con la NIIF 5 Activos no Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas, la inversin, o cualquier participacin retenida en la inversin no clasificada como mantenida para la venta, se clasificar como un activo no corriente.

15

Aplicacin del mtodo de la participacin

16 Una entidad con control conjunto o influencia significativa sobre una participada se contabilizar como su inversin en una asociada o negocio conjunto utilizando el mtodo de la participacin excepto cuando esa inversin cumpla los requisitos de exencin de acuerdo con los prrafos 17 a 19.

Exencin de la aplicacin del mtodo de la participacin

17 Una entidad no necesitar aplicar el mtodo de la participacin a su inversin en una asociada o negocio conjunto si la entidad es una controladora que est exenta de la elaboracin de estados financieros consolidados por la excepcin al alcance del prrafo 4(a) de la NIIF 10 o si se aplican todos los elementos siguientes: (a) La entidad es una subsidiaria totalmente participada, o parcialmente participada por otra entidad, y sus otros propietarios, incluyendo los que no tienen derecho a voto, han sido informados de que la entidad no aplicar el mtodo de la participacin y no han manifestado objeciones a ello. Los instrumentos de deuda o de patrimonio de la entidad no se negocian en un mercado pblico (ya sea una bolsa de valores nacional o extranjera, o un mercado no organizado, incluyendo los mercados locales o regionales). La entidad no registr, ni est en proceso de registrar, sus estados financieros en una comisin de valores u otra organizacin reguladora, con el fin de emitir algn tipo de instrumentos en un mercado pblico. La controladora ltima, o alguna de las controladoras intermedias de la entidad, elabora estados financieros consolidados que estn disponibles para el uso pblico y cumplen con las NIIF.

(b)

(c)

(d)

18

Cuando una inversin en una asociada o negocio conjunto se mantiene directa o indirectamente por una entidad que es una organizacin de capital de riesgo o un fondo de inversin colectiva, fideicomiso de inversin u otra entidad anloga, incluyendo los fondos de seguro ligados a inversiones, la entidad puede optar por medir las inversiones en esas asociadas y negocios conjuntos al valor razonable con cambios en resultados de acuerdo con la NIIF 9.

IFRS Foundation

A897

NIC 28 19 Cuando una entidad tenga una inversin en una asociada, una parte de la cual se mantenga indirectamente a travs de una organizacin de capital de riesgo o un fondo de inversin colectiva, fideicomiso de inversin u otra entidad similar incluyendo fondos de seguro ligados a inversiones, la entidad puede optar por medir esa parte de la inversin en la asociada a valor razonable con cambios en resultados de acuerdo con la NIIF 9 independiente de si la organizacin de capital de riesgo o un fondo de inversin colectiva, fideicomiso de inversin u otra entidad similar incluyendo fondos de seguro ligados a inversiones, tenga una influencia significativa sobre esa parte de la inversin. Si la entidad realiza esa eleccin, aplicar el mtodo de la participacin a la parte restante de su inversin en una asociada que no se mantenga mediante una organizacin de capital de riesgo o un fondo de inversin colectiva, fideicomiso de inversin y otra entidad similar incluyendo fondos de seguro ligados a inversiones.

Clasificacin como mantenido para la venta

20 Una entidad aplicar la NIIF 5 a una inversin, o parte de una inversin, en una asociada o negocio conjunto que cumpla los criterios para ser clasificada como mantenida para la venta. La parte retenida de una inversin en una asociada o negocio conjunto que no haya sido clasificada como mantenida para la venta se contabilizar utilizando el mtodo de la participacin hasta que tenga lugar la disposicin de la parte clasificada como mantenida para la venta. Despus de que tenga lugar la disposicin, una entidad contabilizar cualquier participacin retenida en la asociada o negocio conjunto de acuerdo con la NIIF 9 a menos que la participacin retenida contine siendo una asociada o negocio conjunto, en cuyo caso la entidad utilizar el mtodo de la participacin. Cuando una inversin, o una parte de la misma, en una asociada o negocio conjunto clasificada previamente como mantenida para la venta deje de satisfacer los criterios para mantener esa clasificacin, se contabilizar utilizando el mtodo de la participacin de forma retroactiva desde la fecha en la que fue clasificada como mantenida para la venta. Por consiguiente, los estados financieros referidos a los periodos desde que tuvo lugar la clasificacin como mantenida para la venta tambin se modificarn.

21

Discontinuacin del uso del mtodo de la participacin

22 Una entidad interrumpir el uso del mtodo de la participacin a partir de la fecha en que su inversin deje de ser una asociada o negocio conjunto de la forma siguiente: (a) (b) Si la inversin pasa a ser una subsidiaria, la entidad contabilizar su inversin de acuerdo con la NIIF 3 Combinaciones de Negocios y la NIIF 10. Si la participacin retenida en la anterior asociada o negocio conjunto es un activo financiero, la entidad medir la participacin retenida al valor razonable. El valor razonable de la participacin retenida se considerar como su valor razonable en el momento del reconocimiento inicial como un activo financiero de acuerdo con la NIIF 9. La entidad reconocer en el resultado del periodo las diferencias entre: (i) el valor razonable de cualquier inversin retenida y el producto de la disposicin de parte de la participacin en la asociada o negocio conjunto; y

A898

IFRS Foundation

NIC 28 (ii)
(c)

el importe en libros de la inversin en la fecha en que se interrumpi el mtodo de la participacin.

Cuando una entidad interrumpe el uso del mtodo de la participacin sta contabilizar todos los importes reconocidos anteriormente en otro resultado integral en relacin a esa inversin sobre la misma base que se habra requerido si la participada hubiera dispuesto directamente de los activos o pasivos relacionados.

23

Por ello, cuando se interrumpa el mtodo de la participacin, si una ganancia o prdida anteriormente reconocida en otro resultado integral por una participada se hubiera reclasificado al resultado del periodo en el momento de la disposicin de los activos o pasivos relacionados, la entidad reclasificar la ganancia o prdida del patrimonio al resultado del periodo (como un ajuste por reclasificacin). Por ejemplo, si una asociada o negocio conjunto tiene diferencias de cambio acumuladas relativas a negocios en el extranjero y la entidad interrumpe el uso del mtodo de la participacin, la entidad reclasificar como resultado del periodo la ganancia o prdida anteriormente reconocida en otro resultado integral en relacin con el negocio en el extranjero. Si una inversin en una asociada pasa a ser una inversin en un negocio conjunto o una inversin en un negocio conjunto pasa a ser una inversin en una asociada, la entidad continuar aplicando el mtodo de la participacin y no medir nuevamente la participacin retenida.

24

Cambios en la participacin en la propiedad

25 Si una participacin en la propiedad de una asociada o negocio conjunto se reduce, pero la entidad contina aplicando el mtodo de la participacin, la entidad reclasificar al resultado del periodo la proporcin de la ganancia o prdida que haba anteriormente sido reconocida en otro resultado integral relativo a esa reduccin en la participacin en la propiedad en el caso de que esa ganancia o prdida requiriera reclasificarse al resultado del periodo en el momento de la disposicin de los activos o pasivos relacionados.

Procedimientos del mtodo de la participacin

26 Muchos de los procedimientos, que son apropiados para la aplicacin del mtodo de la participacin, son similares a los procedimientos de consolidacin descritos en la NIIF 10. Adems, los conceptos implcitos en los procedimientos utilizados en la contabilizacin de la adquisicin de una subsidiaria se adoptarn tambin en el caso de adquisicin de una inversin en una asociada o negocio conjunto. La participacin de un grupo en una asociada o negocio conjunto ser la suma de las participaciones mantenidas, en esa asociada o negocio conjunto, por la controladora y sus subsidiarias. Se ignorarn, para este propsito, las participaciones procedentes de otras asociadas o negocios conjuntos del grupo. Cuando una asociada o negocio conjunto tenga subsidiarias, asociadas o negocios conjuntos, el resultado del periodo, otro resultado integral y los activos netos tenidos en cuenta para aplicar el mtodo de la participacin, sern los reconocidos en los estados financieros de la asociada o negocio conjunto (donde se incluir la parte de la asociada o negocio conjunto en el resultado del periodo, otro resultado integral y en los activos netos de sus asociadas y negocios conjuntos), despus de efectuar los ajustes necesarios para conseguir que las polticas contables utilizadas sean uniformes (vanse los prrafos 35 y 36). IFRS Foundation A899

27

NIC 28 28 Las ganancias y prdidas procedentes de las transacciones ascendentes y descendentes entre una entidad (con sus subsidiarias consolidadas) y su asociada o negocio conjunto, se reconocern en los estados financieros de la entidad slo en la medida en que correspondan a las participaciones de otros inversores en la asociada o negocio conjunto no relacionados con el inversor. Son transacciones ascendentes, por ejemplo, las ventas de activos de la asociada o negocio conjunto al inversor. Son transacciones descendentes, por ejemplo, las ventas o aportaciones de activos del inversor a su asociada o negocio conjunto. Se eliminar la parte del inversor de las ganancias y prdidas de la asociada o negocio conjunto procedentes de estas transacciones. Cuando las transacciones descendentes proporcionen evidencia de una reduccin en el valor neto realizable de los activos a ser vendido o aportados o de un deterioro de valor de esos activos, las prdidas se reconocern totalmente por el inversor. Cuando las transacciones ascendentes proporcionen evidencia de una reduccin en el valor neto realizable de los activos a ser comprados o de un deterioro de valor de esos activos, el inversor reconocer su participacin en esas prdidas. La aportacin de un activo no monetario a una asociada o negocio conjunto a cambio de una participacin en el patrimonio de la asociada o negocio conjunto se contabilizar de acuerdo con el prrafo 28, excepto cuando la aportacin carezca de sustancia comercial, tal como se describe esa condicin en la NIC 16 Propiedades, Planta y Equipo. Si esta aportacin carece de sustancia comercial, la ganancia o prdida se considerar como no realizada y no se reconocer a menos que se aplique tambin el prrafo 31. Estas ganancias o prdidas no realizadas se eliminarn contra la inversin contabilizada utilizando el mtodo de la participacin y no se presentar como ganancias o prdidas diferidas en el estado de situacin financiera consolidado de la entidad o en el estado de situacin financiera de la entidad en el que se encuentra contabilizada la inversin utilizando el mtodo de la participacin. Si, adems de recibir una participacin en el patrimonio de una asociada o negocio conjunto, una entidad recibe activos monetarios o no monetarios, la entidad reconocer totalmente en el resultado del periodo la parte de la ganancia o prdida en la aportacin no monetaria relativa a los activos monetarios o no monetarios recibidos. Una inversin se contabilizar utilizando el mtodo de la participacin, desde la fecha en que pasa a ser una asociada o negocio conjunto. En el momento de la adquisicin de la inversin, cualquier diferencia entre el costo de la inversin y la parte de la entidad en el valor razonable neto de los activos y pasivos identificables de la participada, se contabilizar de la forma siguiente: (a) La plusvala relacionada con una asociada o negocio conjunto se incluir en el importe en libros de la inversin. No se permitir la amortizacin de esa plusvala. Cualquier exceso de la parte de la entidad en el valor razonable neto de los activos y pasivos identificables de la participada sobre el costo de la inversin se incluir como ingreso para la determinacin de la parte de la entidad en el resultado del periodo de la asociada o negocio conjunto en el periodo en el que se adquiera la inversin.

29

30

31

32

(b)

Se realizarn los ajustes adecuados, en la parte de la entidad en el resultado del periodo de la asociada o negocio conjunto despus de la adquisicin para contabilizar, por ejemplo, la depreciacin de los activos depreciables basados en sus valores razonables en la fecha de adquisicin. De forma similar, es preciso realizar ajustes A900 IFRS Foundation

NIC 28 adecuados sobre la parte de la entidad en el resultado del periodo de la asociada o negocio conjunto despus de la adquisicin por las prdidas por deterioro de valor tales como la plusvala o las propiedades, planta y equipo. 33 Al aplicar el mtodo de la participacin, se utilizarn los estados financieros disponibles ms recientes de la asociada o negocio conjunto. Cuando el final del periodo sobre el que se informa de la entidad y de la asociada o negocio conjunto sean diferentes, la asociada o negocio conjunto elaborar para uso de la entidad, estados financieros referidos a la misma fecha que los de sta, a menos que resulte impracticable hacerlo. Cuando, de acuerdo con lo establecido en el prrafo 33, los estados financieros de una asociada o negocio conjunto utilizados para aplicar el mtodo de la participacin, se refieran a una fecha diferente a la utilizada por la entidad, se practicarn los ajustes pertinentes para reflejar los efectos de las transacciones o eventos significativos que hayan ocurrido entre las dos fechas citadas. En ningn caso, la diferencia entre el final del periodo sobre el que se informa de la asociada o negocio conjunto y el de la entidad ser mayor de tres meses. La duracin de los periodos sobre los se que informa, as como cualquier diferencia entre la fecha de cierre de stos, sern las mismas de un periodo a otro. Los estados financieros de la entidad se elaborarn aplicando polticas contables uniformes para transacciones y otros eventos que, siendo similares, se hayan producido en circunstancias parecidas. Si una asociada o negocio conjunto aplica polticas contables diferentes de las adoptadas por la entidad, para transacciones y otros eventos similares que se hayan producido en circunstancias similares, se realizarn ajustes en los estados financieros de la asociada o negocio conjunto que la entidad utilice para aplicar el mtodo de la participacin, a fin de conseguir que las polticas contables de la asociada o negocio conjunto se correspondan con las empleadas por la entidad. Si una asociada o negocio conjunto tiene en circulacin acciones preferentes, con derechos acumulativos, que estn mantenidas por partes distintas de la entidad y que hayan sido clasificadas como patrimonio, la entidad registrar su participacin en el resultado del periodo tras haber ajustado los dividendos de tales acciones, con independencia de que los dividendos hayan sido acordados. Si la parte de una entidad en las prdidas de una asociada o negocio conjunto iguala o excede su participacin en stos, la entidad dejar de reconocer su participacin en las prdidas adicionales. La participacin en una asociada o negocio conjunto ser el importe en libros de la inversin en la asociada o negocio conjunto determinado segn el mtodo de la participacin, junto con cualquier participacin a largo plazo que, en esencia, forme parte de la inversin neta de la entidad en la asociada o negocio conjunto. Por ejemplo, una partida para la que no est prevista la cancelacin ni vaya a ocurrir en un futuro previsible, es, en esencia, una extensin de la inversin de la entidad en esa asociada o negocio conjunto. Entre tales partidas podran estar incluidas las acciones preferentes y los prstamos o cuentas por cobrar a largo plazo, pero no lo estaran las deudas comerciales por cobrar o pagar, ni las partidas por cobrar a largo plazo para las que existan garantas colaterales adecuadas, tales como los prstamos garantizados. Las prdidas reconocidas, segn el mtodo de la participacin por encima de la inversin de la entidad en acciones ordinarias, se aplicarn a los otros componentes de la inversin de la entidad en una asociada o negocio conjunto, en orden inverso a su grado de prelacin (es decir, a su prioridad en caso de liquidacin).

34

35

36

37

38

IFRS Foundation

A901

NIC 28 39 Una vez que la participacin de la entidad se reduzca a cero, se mantendrn las prdidas adicionales y se reconocer un pasivo, slo en la medida en que la entidad haya incurrido en obligaciones legales o implcitas, o haya efectuado pagos en nombre de la asociada o negocio conjunto. Si la asociada o negocio conjunto informara con posterioridad ganancias, la entidad reanudar el reconocimiento de su participacin en stas nicamente despus de que su participacin en las citadas ganancias iguale la participacin en las prdidas no reconocidas.

Prdidas por deterioro del valor

40 Una vez que se haya aplicado el mtodo de la participacin, incluyendo el reconocimiento de las prdidas de la asociada o negocio conjunto de acuerdo con el prrafo 38, la entidad aplicar la NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medicin para determinar si es necesario reconocer cualquier prdida por deterioro de valor adicional con respecto a su inversin neta que tenga en la asociada o negocio conjunto. La entidad tambin aplicar la NIC 39 para determinar si tiene que reconocer prdidas por deterioro de valor adicionales, con respecto a su participacin en la asociada o negocio conjunto que no formen parte de la inversin neta y el importe de esa prdida por deterioro de valor. Puesto que la plusvala que forma parte del importe en libros de una inversin en una asociada o negocio conjunto no se reconoce de forma separada, no se comprobar su deterioro de valor por separado, por aplicacin de los requerimientos para la comprobacin del deterioro de valor de la plusvala de la NIC 36 Deterioro del Valor de los Activos. En su lugar, se comprobar el deterioro del valor para la totalidad del importe en libros de la inversin, de acuerdo con la NIC 36, como un activo individual, mediante la comparacin de su importe recuperable (el mayor de entre el valor en uso y el valor razonable, menos los costos de venta) con su importe en libros, siempre que la aplicacin de la NIC 39 indique que la inversin puede haberse deteriorado. Una prdida por deterioro de valor reconocida en esas circunstancias no se asignar a ningn activo, incluyendo la plusvala, que forme parte del importe en libros de la inversin en la asociada o negocio conjunto. Por consiguiente, las reversiones de esa prdida por deterioro de valor se reconocern de acuerdo con la NIC 36, en la medida en que el importe recuperable de la inversin se incremente con posterioridad. Para determinar el valor en uso de la inversin, una entidad estimar: (a) su parte del valor presente de los flujos de efectivo estimados que se espera que sean generados por la asociada o negocio conjunto, incluyendo los de las operaciones de la asociada o negocio conjunto y los importes resultantes de la disposicin final de la inversin; o el valor presente de los flujos de efectivo futuro estimados que se espera que surjan como dividendos a recibir de la inversin y de su disposicin final.

41

42

(b)

Si se utilizan los supuestos adecuados, ambos mtodos darn el mismo resultado. 43 El importe recuperable de una inversin en una asociada o negocio conjunto se evaluar para cada asociada o negocio conjunto, a menos que la asociada o negocio conjunto no genere entradas de efectivo por su uso continuo que sean en gran medida independientes de las procedentes de otros activos de la entidad.

A902

IFRS Foundation

NIC 28

Estados financieros separados

44 Una inversin en una asociada o negocio conjunto se contabilizar en los estados financieros separados de la entidad de acuerdo con el prrafo 10 de la NIC 27 (modificada en 2011).

Fecha de vigencia y transicin

45 Una entidad aplicar esta Norma para los periodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2013. Se permite su aplicacin anticipada. Si una entidad aplica esta Norma de forma anticipada, revelar ese hecho y aplicar al mismo tiempo la NIIF 10, NIIF 11 Acuerdos Conjuntos, NIIF 12 Informacin a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades y NIC 27 (modificada en 2011).

Referencias a la NIIF 9
46 Si una entidad aplica esta Norma pero no aplica todava la NIIF 9, cualquier referencia a la NIIF 9 deber interpretarse como una referencia a la NIC 39.

Derogacin de la NIC 28 (2003)

47 Esta Norma deroga la NIC 28 Inversiones en Asociadas (revisada en 2003).

IFRS Foundation

A903