Conocimiento 1 : Concepto de amortizacin

Amortizacin: Proceso financiero mediante el cual se extingue, gradualmente una Deuda por medio de pagos peridicos, que pueden ser iguales o diferentes MODALIDADES DE PAGO DE DEUDAS EN EL SISTEMA BANCARIO Y COMERCIAL CLCULO BANCARIO O RACIONAL CUOTAS FIJAS En este sistema varan tanto las amortizaciones como los intereses, siendo las amortizaciones crecientes y los intereses decrecientes al utilizarse un cobro de inters a rebatir (el inters se aplica sobre el saldo despus de aplicar la amortizacin); de tal forma que en cada periodo se paga una cuota igual o fija. Conocida esta cuota constante o fija, la amortizacin se halla por simple diferencia con el inters calculado sobre el saldo deudor en cada periodo construyndose as la tabla de amortizacin La frmula utilizada es la de Recuperacin de Capital ya estudiada. Ejemplo :

Ejemplo:

CUOTAS CRECIENTES Difiere de la anterior en que se utiliza la suma de dgitos para calcular la amortizacin. Este sistema permite al deudor diferir la amortizacin del Capital a fin de tener un mayor margen de liquidez en los primeros periodos del cronograma de pagos sobre todo cuando se trata de proyectos que requieren un plazo de maduracin. En esta modalidad las cuotas aumentan y la amortizacin crece tambin en el tiempo del crdito.

CUOTAS DECRECIENTES En esta modalidad de crdito, la amortizacin es en partes iguales, y los intereses a rebatir. En este sistema ocurre lo inverso a la anterior modalidad. Las amortizaciones al Capital son fijas y al cobrar una tasa a rebatir los saldos sobre los que se cobra el inters son cada vez menores por efecto de la amortizacin haciendo que la cuota del periodo vaya disminuyendo.

CLCULO COMERCIAL TASA FLAT O COMERCIAL

Ntese que usando la misma tasa nominal de 1.67% y el mismo plazo que los ejemplos anteriores el monto pagado de inters asciende a 902.29 unidades monetarias. Superior a los503.58 pagados con cuotas fijas, a los 626.59 con cuotas crecientes y a los 488.74 pagados con cuotas decrecientes.

Conocimiento 2 : Concepto de amortizacin: Cuotas fijas

CUOTAS FIJAS En este sistema varan tanto las amortizaciones como los intereses, siendo las amortizaciones crecientes y los intereses decrecientes al utilizarse un cobro de inters a rebatir (el inters se aplica sobre el saldo despus de aplicar la amortizacin); de tal forma que en cada periodo se paga una cuota igual o fija.

Conocida esta cuota constante o fija, la amortizacin se halla por simple diferencia con el inters calculado sobre el saldo deudor en cada periodo construyndose as la tabla de amortizacin La frmula utilizada es la de Recuperacin de Capital ya estudiada.

Conocimiento 3 : El valor de la cuota y del inters para la modalidad de amortizacin de cuotas fijas e inters decreciente

CUOTAS FIJAS En este sistema varan tanto las amortizaciones como los intereses, siendo las amortizaciones crecientes y los intereses decrecientes al utilizarse un cobro de inters a rebatir (el inters se aplica sobre el saldo despus de aplicar la amortizacin); de tal forma que en cada periodo se paga una cuota igual o fija. Conocida esta cuota constante o fija, la amortizacin se halla por simple diferencia con el inters calculado sobre el saldo deudor en cada periodo construyndose as la tabla de amortizacin La frmula utilizada es la de Recuperacin de Capital ya estudiada.

Ejemplo:

Conocimiento 4 : Cuadro de amortizacin con la modalidad de cuota variable y monto de capital amortizado fijo

CUOTAS DECRECIENTES En esta modalidad de crdito, la amortizacin es en partes iguales, y los intereses a rebatir. En este sistema ocurre lo inverso a la anterior modalidad. Las amortizaciones al Capital son fijas y al cobrar una tasa a rebatir los saldos sobre los que se cobra el inters son cada vez menores por efecto de la amortizacin haciendo que la cuota del periodo vaya disminuyendo.