EMPRESA AGROINDUSTRIAL

TUMN S.A.A.
Chiclayo - Per
ESTADOS FINANCIEROS
2013

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

Chiclayo - Per

INFORME SOBRE EL EXAMEN DE

LOS ESTADOS FINANCIEROS

por los aos terminados el

31 de diciembre de 2013 y 2012

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

ESTADOS DE SITUACIN FINANCIERA AL 31 DE DICIEMBRE 2013 Y 2012
(Expresados en Miles de Nuevos Soles)
ACTIVOS

PASIVOS Y PATRIMONIO
2013

2012

2013

Activos corrientes :
Efectivo y equivalentes de efectivo (Nota 5)
Cuentas por cobrar a comerciales (Nota 6)
Cuentas por cobrar a accionistas y personal (Nota 7)
Cuentas por cobrar diversas (Nota 8)
Existencias (Nota 9)
Total de activos corrientes
Activos biolgicos (Nota 10)

Pasivos corrientes :
360
9 253
2 237
3 588
10 580

2 012
6 179
2 319
3 473
12 896

26 018

26 879

38 752

41 572

Tributos por pagar (Nota 13)

Cuentas por pagar comerciales (Nota 14)
Cuentas por pagar diversas (Nota 15)
Beneficios sociales de los trabajadores (Nota 16)
Provisin para contingencias (Nota 17)
Total de pasivos corrientes

Ingresos diferidos (Nota 18)

466
807 642

895
815 056

808 108

815 951

Pasivos a largo plazo (Nota 19)

Total de pasivos no corrientes

Total de activos no corrientes

21 870
26 085
8 172
13 905
8 398

4 835
7 378
771
14 072
594

78 430 0

27 650

Pasivos no corrientes :

Activos no corrientes :
Inversiones permanentes (Nota 11)
Propiedad, planta y equipo (Nota 12)

2012

1 081

-.-

334 264

418 500

335 345 0

418 500

Patrimonio :
Capital social (Nota 20)
Excedente de revaluacin (Nota 21)
Reserva legal y otras reservas (Nota 22)
Resultados acumulados (Nota 23)

TOTAL DE ACTIVOS

872 878

884 402

361 898
333 496
64 941
( 301 232)

361 898
333 496
65 218
( 322 360)

Total de patrimonio

459 103

438 252

TOTAL DE PASIVOS Y PATRIMONIO

872 878

884 402

Las notas que se acompaan forman parte integrante de los estados financieros

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

ESTADOS DE RESULTADOS INTEGRALES
POR LOS AOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 Y 2012
(En Miles de Nuevos Soles)
2013

2012

VENTAS NETAS (Nota 24)

Ventas de azcar rubia
Ventas azcar refinada
Ventas azcar refinada industrial
Ventas de melaza
Ventas de bagazo
Ingresos por servicio de molienda
Ventas diversas

70 713
4 221
600
8 994
3
24 808
98

95 618
-.-.12 759
4
23 429
-.-

109 437

131 810

( 68 365)
( 4 891)
( 427)
( 2 860)
-.( 15 367)
( 177)

( 78 515)
-.-.( 3 489)
41
( 14 854)
-.-

( 92 087)

( 96 817)

17 350

34 993

( 41 270)
( 170)

( 61 156)
( 174)

( 41 440)

( 61 330)

( 24 090)

( 26 337)

COSTO DE VENTAS (Nota 25)

Costo de ventas azcar rubia
Costo de ventas azcar refinada domestica
Costo de ventas azcar refinada industrial
Costo de ventas melaza
Costo de desvalorizacin de existencias
Costo de ventas servicio de molienda
Costo de ventas otros

RESULTADO BRUTO
GASTOS DE OPERACIN
Gastos de administracin (Nota 26)
Gastos de ventas

RESULTADO DE OPERACIN
OTROS INGRESOS
Ingresos excepcionales (Nota 27)
Ingresos diversos (Nota 28)
Ingreso de ejercicios anteriores
Ingresos financieros (Nota 29)

1 756
2 206
52

7 685
1 261
-.39

4 014

8 985

-.-

OTROS EGRESOS
Gastos financieros (Nota 30)
Cargas de ejercicios anteriores
Sanciones administrativas y fiscales
Otras cargas excepcionales

RESULTADO ANTES DE PARTICIPACIN E IMPUESTOS

Impuesto a la renta (Nota 31)

( 6 480)
-.-.-.-

( 2 757)
-.-.-.-

( 6 480)

( 2 757)

( 26 556)

( 20 109)

-.-

RESULTADO DEL EJERCICIO

( 26 556)

Las notas que se acompaan forman parte integrante de los estados financieros.

( 533)
( 20 642)

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

ESTADOS DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO
POR LOS AOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 Y 2012
(Expresados en Miles de Nuevos Soles)

CAPITAL
SOCIAL
(Nota 20)

CONCEPTOS

Saldo al 31 de diciembre de 2011

EXCEDENTE DE
REVALUACIN
(Nota 21)

361 898

Reserva revaluacin de acciones

-.-

Otros incrementos o disminuciones de partidas patrimoniales

-.-

Prdida del ejercicio

-.-

Saldo al 31 de diciembre de 2012

311 931

-.21 565
-.-

361 898

333 496

RESERVA
LEGAL
(Nota 22)
63 176

OTRAS
RESERVAS
2 062

-.-

301

RESULTADOS
ACUMULADOS
(Nota 23)
( 340 119)

-.-

TOTAL
PATRIMONIO
398 948

301

( 321)

-.-

38 402

59 646

-.-

-.-

( 20 643)

( 20 643)

( 322 360)

438 252

62 855

2 363

Otros incrementos o disminuciones de partidas patrimoniales (Nota 33)

-.-

-.-

( 277)

-.-

47 684

47 407

Prdida del ejercicio

-.-

-.-

-.-

-.-

( 26 556)

( 26 556)

( 301 232)

459 103

361 898

333 496

62 578

Las notas que se acompaan forman parte integrante de los estados financieros

2 363

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO
POR LOS AOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2013 Y 2012
(Expresados en Miles de Nuevos Soles)

2013

2012

ACTIVIDADES DE OPERACIN
Cobranza por venta de bienes o servicios

132 085

157 861

( 43 327)
( 63 374)
( 24 855)

( 60 671)
( 65 586)
( 42 283)

Menos:
Pago a proveedores de bienes y servicios
Pago de remuneraciones y beneficios sociales
Otros pagos en efectivo relativos a la actividad

Efectivo y equivalente de efectivo proveniente de

(utilizado en) actividades de operacin

529

( 10 679)

ACTIVIDADES DE INVERSIN
Compra de inmuebles, maquinaria y equipo
Desembolsos por obras en curso de inmuebles,
maquinaria y equipo
Efectivo y equivalente de efectivo
utilizado en actividades de inversin

( 2 181)

( 4 639)
( 784)

-.-

( 2 181)

( 5 423)

-.-

-.-

-.-

-.-

ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO
Amortizacin de prstamos a corto plazo
Efectivo y equivalente al efectivo
utilizado en actividades de financiamiento
Disminucin neto de efectivo y
equivalente de efectivo

Saldo de efectivo y equivalente de efectivo al inicio del ejercicio

Saldo de efectivo y equivalente de
efectivo al final del ejercicio

( 1 652)

( 16 102)

2 012

18 114

360

2 012

EMPRESA AGROINDUSTRIAL TUMN S.A.A.

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS
(Expresado en Miles de Nuevos Soles)

1. ACTIVIDAD ECONMICA DE LA EMPRESA

La Empresa Agroindustrial Tumn S.A.A (en adelante la EMPRESA) es una persona
jurdica de derecho privado de accionariado difundido conforme a lo establecido en la
nueva Ley General de Sociedades, Ley 26887. Su estatuto adecuado a la Nueva Ley de
Sociedades fue aprobado en Junta General de Accionistas, con fecha 08 de Enero del
ao 2000 y fue inscrito en el Registro Mercantil de la Regin de Lambayeque, con el
Ttulo N 84/11040 de fecha 12 de Octubre del ao 2000.
La empresa se encuentra domiciliada en el Departamento de Lambayeque, Provincia de
Chiclayo, Distrito de Tumn, con domicilio fiscal en la avenida El Trabajo S/N, y es de
duracin indefinida.
Su inscripcin como Empresa emisora en el Mercado de Valores se efectu el 20 de
febrero del ao 1997, en el Registro de la Comisin Nacional Supervisora de Empresas
y Valores bajo el Nmero RPJ-B11078.
La actividad principal de la Empresa es la siembra, cultivo y procesamiento de la caa
de azcar, la cual procesa en su propia fbrica, produciendo azcar domstica rubia y
refinada para el consumo del mercado interno, tambin extrae melaza para su
comercializacin.
El capital social registrado en los libros de contabilidad de la Compaa, al 31 de
diciembre de 2010, asciende a 361,898 Mil de Nuevos Soles, y el capital suscrito y
pagado anotado en Escritura Pblica es de 338,228 Mil de Nuevos Soles. Este capital
esta representado por 33822,845 acciones de un valor nominal de 10 Nuevos Soles
cada una.
De acuerdo a la Ley General de Sociedades, los estados financieros al 31 de diciembre
de 2011 debieron ser formulados por el Directorio, los mismos que tambin deben de
someterlos a consideracin de la Junta General Obligatoria de Accionistas; sin embargo,
stos han sido preparados por una Junta de Administracin Judicial, que mediante
Resolucin Judicial N 02 del 29 de Marzo de 2006, expedida por el juez del Sexto
Juzgado Especializado en lo Civil de la Corte Superior de la Libertad, se le otorga la
conduccin de la administracin de la Compaa. Las facultades de la Administracin
Judicial fueron inscritas el 07 de Junio de 2006, en la Partida Electrnica N 11002177,
en los Registros Pblicos de la ciudad de Chiclayo.
9

2. BASES DE PRESENTACIN
Los estados financieros al 31 de diciembre de 2013 y 2012, han sido preparados de
Conformidad con las disposiciones legales vigentes sobre la materia, y de acuerdo con
Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIIF), emitidas por la International
Accounting Standard Board (IASB), con vigencia a partir del ejercicio econmico 2011.

3.

NORMAS INTERNACIONALES DE INFORMACIN FINANCIERA (NIIF) - ADOPCIN

PLENA)
Mediante Resolucin N 1022010-EF/94.01.1 de fecha 14 de octubre de 2010,
CONASEV dispuso que todas las personas jurdicas que se encuentren bajo el mbito
de su supervisin, debern preparar sus estados financieros con observancia plena de
las Normas Internacionales de Informacin Financiera (NIFF), Normas Internacionales
de Contabilidad (NIC), las interpretaciones a las Normas Internacionales de Informacin
Financiera (CINIIF) y las interpretaciones NIC SIC aprobadas por la International
Accounting Standards Board IASB (Consejo de Normas Internacionales de
Contabilidad).
Mediante Resolucin 044-2010-EF/94 del Consejo Normativo de Contabilidad, se
oficializaron las nuevas normas relacionadas con la informacin financiera en el Per,
las cuales entraron en vigencia a partir del 1 de Enero del 2011, y que corresponden a
las NIIF 1 a la 8, las NIC 1 a la 41, las CINIIF 1 a la 19, y las SIC 7 a la 32.
Concordante con estas resoluciones, los primeros estados financieros de la Compaa,
en los que se han aplicado plenamente las NIIF, son los estados financieros
correspondientes al ejercicio econmico cerrado el 31 de diciembre de 2011, y se
efectuaron de conformidad con lo dispuesto en la NIIF 1 - Adopcin por Primera Vez de
las Normas Internacionales de Informacin Financiera, lo cual requiri tambin la
adecuacin de los estados financieros del ejercicio 2010, que haban sido preparados de
conformidad con Principios de Contabilidad Generalmente aceptados (PCGA) para una
adecuada comparabilidad.
La normatividad principal, a la cual se hace referencia es la siguiente:

Normas Internacionales de Contabilidad

Prefacio a los Pronunciamientos sobre Normas Internacionales de Contabilidad y el
Marco Conceptual para la Preparacin y Presentacin de los Estados Financieros.
NIC 1
NIC 2
NIC 7
NIC 8
NIC 10
NIC 11

Presentacin de Estados Financieros

Inventarios
Estado de Flujos de Efectivo
Polticas Contables, Cambios en estimaciones contables y errores
Hechos ocurridos despus del periodo sobre el que se informa.
Contratos de Construccin.
10

NIC 12
NIC 16
NIC 17
NIC 18
NIC 19
NIC 20

NIC 21 NIC 23 NIC 24 NIC 26 NIC 27

NIC 28
NIC 29
NIC 31
NIC 32
NIC 33
NIC 34
NIC 36
NIC 37
NIC 38
NIC 39
NIC 40
NIC 41

Impuesto a las ganancias.

Propiedad, planta y equipo
Arrendamientos.
Ingresos de actividades ordinarias.
Beneficios a los empleados.
Contabilizacin de las subvenciones del gobierno e informacin a
revelar sobre ayudas gubernamentales.
Efecto de las variaciones en las tasas de cambio de la moneda
extranjera.
Costos por prstamos.
Informacin a revelar sobre partes relacionados.
Contabilizacin e informacin financiera sobre planes de beneficio por
retiro.
Estados financieros consolidados y separados.
Inversiones en Asociadas.
Informacin Financiera en Economas Hiperinflacionarias.
Participaciones en negocios conjuntos.
Instrumentos Financieros: Presentacin.
Ganancias Por Accin.
Informe Financiero Intermedio.
Deterioro del valor de los Activos.
Provisiones, Pasivos Contingentes y Activos Contingentes.
Activos Intangibles.
Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medicin.
Propiedades de Inversin.
Agricultura.

Normas Internacionales De Informacin Financiera

NIIF
NIIF
NIIF
NIIF
NIIF

1
2
3
4
5

Adopcin por primera vez de las NIIF.

Pagos basados en acciones
Combinaciones de negocios
Contratos de seguros
Activos no corrientes mantenidos para la venta y actividades
interrumpidas.
NIIF 6 - Exploracin y evaluacin de recursos minerales.
NIIF 7 - Instrumentos Financieros: Informacin a revelar.
NIIF 8 - Segmentos de Operacin.
De acuerdo a las aclaraciones del Comit de Interpretaciones de las Normas
Internacionales de Informacin Financiera (CINIIF) efectuadas en setiembre y noviembre
de 2010, stas concluyen, entre otros temas, que la participacin de los trabajadores
debe ser registrada de acuerdo con la NIC 16 Beneficios a los Empleados y no por
analoga con la NIC 12 Impuesto a las Ganancias o la NIC 37 Provisiones, Pasivos
Contingentes y Activos Contingentes. En consecuencia, se concluye que el
reconocimiento de la participacin de los trabajadores debe registrarse slo por los
gastos de compensacin relacionados con servicios prestados en el ejercicio, y
consecuentemente no debe de registrarse un activo o pasivo diferido por las diferencias
temporales a que se refiere la NIC 12.
11

La Participacin de los trabajadores debe presentarse en los resultados operativos de

los estados financieros, dentro de los gastos de personal a partir del ejercicio 2011.

4. PRINCIPIOS Y PRCTICAS CONTABLES

Los principios y polticas ms importantes que han sido aplicados para el registro de las
operaciones y la preparacin de los estados financieros, y que se derivan de lo previsto
en las normas indicadas, son los siguientes:
4.1

Aplicacin de estimaciones contables

El proceso de preparacin de los estados financieros requiere que la Gerencia de
la empresa lleve a cabo estimaciones y supuestos para la determinacin de los
saldos de los activos y pasivos, el monto de las contingencias y el reconocimiento
de los ingresos y gastos. Si estas estimaciones o supuestos, que se basan en el
mejor criterio de la Gerencia a la fecha de los estados financieros, variaran como
resultado de cambios en las premisas en las que se sustentaron, los saldos de los
estados financieros seran corregidos en la fecha en la que el cambio en las
estimaciones y supuestos se produzca. Las principales estimaciones relacionadas
con los estados financieros se refieren a la estimacin para cuentas de cobranza
dudosa, la depreciacin de los bienes del activo fijo, la amortizacin de los
intangibles y el impuesto a la renta.

4.2

Cuentas por cobrar

La estimacin para cuentas de cobranza dudosa es calculada en base a
revisiones y anlisis que efecta la Gerencia por cada cliente en aplicacin de las
normas legales sobre la materia, y los Principios Contables Generalmente
Aceptados contenidos en las Normas Internacionales de Informacin Financiera.
La provisin es cargada a resultados en el ejercicio en el cual la gerencia
determina la necesidad de provisionar.

4.3

Existencias
Las existencias tales como productos terminados, estn valuadas a su costo de
produccin que es menor a su valor de realizacin. Materias primas, y envases y
embalajes estn valuados al costo de adquisicin.
Los cultivos en proceso de caa de azcar, estn valuados al valor de los
desembolsos o erogaciones incurridos en las fases de preparacin de terrenos, y
gastos de cultivo acumulados en cada campo.
Las caas recibidas por sembradores, son registradas a su costo de produccin,
para luego ser procesadas por cuenta de ellos. La empresa registra como
producto de propiedad de sembradores el valor equivalente, el mismo que es
deducido de los adeudos a sembradores, que en el estado de situacin financiera
figuran como cuentas por pagar diversas.
12

4.4

Activos biolgicos.
Los activos biolgicos corresponden a las plantaciones de caa de azcar, y estn
valuados a su valor razonable de mercado, menos los costos estimados que se
incurrirn hasta el punto de venta. La ganancia o prdida surgida de la
contabilizacin de los activos biolgicos a valor razonable, es reconocida en los
resultados del perodo en que se produzca. Los cultivos en proceso de caa de
azcar incorporan los costos incurridos en las fases de preparacin del terreno,
sembro y cultivo acumulados en cada campo. Los gastos de preparacin y
sembro, segn la calidad del campo, se amortizan en cuatro cortes, los gastos de
cultivo se amortizan en cada corte.
Los costos incurridos en la preparacin de tierras
siguiente manera:
Primer corte
Segundo corte
Tercer corte
Cuarto corte

4.5

y sembros se amortizan de la
40%
30%
20%
10%

Gastos pagados por anticipado

Estos activos se transfieren a los resultados corrientes, en la medida que se
devenga el servicio respectivo, o la obligacin correspondiente.

4.6

Propiedad, planta y equipo

Los activos fijos se registran al costo y al valor revaluado de ciertos activos, y
estn presentados netos de la depreciacin acumulada y de su provisin para la
desvalorizacin.
La depreciacin anual se reconoce como gasto o costo, y se determina siguiendo
el mtodo de lnea recta en base a la vida til estimada de los activos,
representadas por tasas de depreciacin que se consideran suficientes para
absorber el valor al trmino de su vida til, que concuerda con las leyes tributarias.
Los gastos de mantenimiento y reparacin son cargados a resultados, cuando se
incurren, y las renovaciones y mejoras se capitalizan. El valor neto de los activos
vendidos o retirados es eliminado de sus respectivas cuentas, y la utilidad o
prdida resultante, se reconoce como ingreso o gasto.

4.7

Mantenimiento, reparaciones, renovaciones y mejoras

Los gastos de mantenimiento y reparaciones de activos fijos se cargan a los
resultados del ejercicio. Los costos de renovaciones y mejoras, se consideran
como adiciones de los respectivos activos. Cuando un activo fijo es retirado, la
utilidad o prdida se afecta a los resultados del ejercicio.
13

4.8

Provisin para compensacin por tiempo de servicios

Esta provisin se registra con cargo a los resultados del ejercicio, en la medida
que se devenga la obligacin, calculada de acuerdo con la legislacin laboral
vigente.

4.9

Diferencia de cambio
Las utilidades o prdidas, en cambio, se afectan a los resultados del perodo.

4.10 Reconocimiento de ingresos y gastos

Las ventas son reconocidas, entre otras, cuando se han transferido todos los
riesgos y beneficios inherentes al bien entregado, y es probable que los beneficios
econmicos asociados a la transaccin fluyan a la empresa, y el monto del ingreso
pueda ser medido confiablemente.
Los costos y gastos se reconocen a medida que se devengan,
independientemente del momento en que se paguen, y se registran en los
perodos a los cuales se relacionan.

5. EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO

Comprende:
2013
Caja (*)
Banco de la Nacin Detraccin (**)
Bancos cuenta corriente

2012

102
91
167

1 826
25
161

-------------360
========

-------------2 012
========

(*) Comprende la disponibilidad de los recursos de caja, representados por

dinero en efectivo 4 Mil Nuevos Soles, cheques en cartera por 98 Mil
Nuevos Soles
(**) Comprende el 10% de las detracciones efectuadas por la venta de azcar y
que son depositadas en el Banco de la Nacin, las cuales son destinadas
para el pago de deudas tributarias en cumplimiento del Decreto Supremo
N 097-97-EF.

14

6. CUENTAS POR COBRAR COMERCIALES

Comprende:
2013
Clientes del pas - facturas varias
Clientes de cobranza dudosa
Habilitaciones agrcolas cobranza dudosa
Anticipos otorgados (*)

2012

7 335
37
14 472
3 081

3 535
37
14 513
3 808

-------------24 925

-------------21 893

Menos :
Estimacin para cuentas de cobranza dudosa

(15 672)
-------------9 253
========

(15 714)
-------------6 179
========

(*) El importe del rubro de anticipos corresponde a adelantos otorgados por la

empresa por compra de materiales, repuestos y suministros utilizados para
la produccin.

7. CUENTAS POR COBRAR A ACCIONISTAS Y PERSONAL

Comprende:
2013
Prstamos al personal
Adelanto de gratificaciones
Adelanto de vacaciones
Entregas a rendir cuenta
Cuentas por cobrar personal diversas
Prstamos a directores

15

2012

389
3
304
915
622
4

421
7
397
870
624
-.-

-------------2 237
========

-------------2 319
========

8. CUENTAS POR COBRAR DIVERSAS

Comprende:
2013
Prstamos por cobrar con garanta
Reclamos a terceros
Cuentas diversas - cobranza dudosa
Otras cuentas por cobrar

2012

140
1 226
2 869
-.-

180
1 089
2 847
4

-------------4 235
--------------

-------------4 120
--------------

Menos :
Estimacin para cuentas de cobranza dudosa

(647)

(647)

-------------3 588
========

-------------3 473
========

2013

2012

9. EXISTENCIAS
Comprende:

Productos terminados azcar (*)

Sub productos - melaza
Productos en proceso azcar
Suministros diversos (**)
Ganado de consumo y cra
Existencias en trnsito (***)

727
-.334
9 387
29
103

230
676
280
10 847
25
838

-------------10 580
========

-------------12 896
========

(*) El inventario fsico valorizado de productos terminados comprende, 60,247 bolsas

de azcar rubia que equivalen a 710 Mil Nuevos Soles y 215 bolsas de azcar
refinada que equivale a 17 Mil Nuevos Soles.
(**) El inventario fsico valorizado de suministros diversos en el almacn comprende,
envases y embalajes 150 Mil Nuevos Soles, materiales repuestos y otros 9,237 Mil
Nuevos Soles.
(***) El importe del rubro existencias en trnsito al cierre del 2013, correspondi a la
entrega pendiente de 1,836 TM de bagazo por parte de la Empresa Agroindustrial
Pomalca S.A.A., y de 06 soportes por parte de la Empresa Fundicin FUMASA.

16

10. ACTIVOS BIOLGICOS

En cumplimiento con la NIC 41 Agricultura, la empresa registr los cultivos de caa de
azcar en proceso, a su valor razonable de mercado.
El valor razonable de mercado ha sido determinado conforme a los flujos de caja
esperados y a los costos estimados de los cultivos de caa de azcar, por lo que la
administracin prepar proyecciones de los ingresos y gastos en funcin a la produccin
y precios de venta estimados del activo biolgico, y estableci los valores del costo del
activo de manera razonable. Los Activos Biolgicos se componen de los siguientes:

Cultivos en proceso caa de azcar

Valor razonable de los activos biolgicos

Activos biolgicos Cultivos en proceso

2013

2012

37 048 782
1 703 108

41 756 665
(184 853)

--------------38 751 890

=========

--------------41 571 812

=========

La valorizacin de las plantaciones de caa de azcar en proceso (activo biolgico) se

determina a su valor razonable, utilizando para este clculo los flujos netos de efectivos
esperados y los costos estimados proyectados, en cumplimiento con la Norma
Internacional de Contabilidad NIC 41 Agricultura, para lo cual, la Gerencia prepar las
proyecciones de ingresos y gastos en funcin a la produccin y precios de venta
estimados de dichos cultivos, y estableci los valores del costo de manera razonable.
La determinacin de la utilidad estimada entre la proyeccin de los ingresos y costos es
como sigue:

Caa de azcar
Flujo de ventas estimados
Flujo de costos estimados
Flujo neto estimado
Valor presente del flujo neto estimado al
final del ejercicio
Inversin en cultivos durante un ao (*)
Costo caa cosechada
Valor presente del flujo neto estimado al
inicio del ejercicio
Variacin en el valor razonable

2013

2012

269 879 795

(219 584 015)
--------------50 295 780
=========

275 984 688

(222 041 898)
--------------53 942 790
=========

38 751 890
(53 106 204)
57 629 234

41 571 812
(61 332 235)
58 498 200

(41 571 812)

--------------1 703 108
=========

(38 922 630)

--------------(184 853)
=========

(*) Comprende principalmente costo de mano de obra de las diversas labores

agrcolas, depreciacin y fertilizantes, entre otros.
17

Al 31 de diciembre, las principales consideraciones para el clculo de los valores

razonables de los activos biolgicos, son las siguientes:
Unidad

2013

2012

Caa de azcar Proyecciones :

Produccin de caa de azcar
Cortes de la caa de azcar
Vida de la planta de caa de azcar
Hectreas de caa de azcar
Hectreas cosechadas de caa de azcar
Precio del mercado por tonelada de caa
Tasa de descuento

Toneladas
Nmero
Aos
Hectreas
Hectreas
S/.
%

2453,453
6
9
7,611.19
6,388.10
110.00
8.00

2509, 945
6
9
6,581.04
5,839.45
110.00
8.00

La reduccin del precio de mercado por tonelada de caa de azcar se explica

principalmente, como consecuencia de la disminucin de los precios internacionales.
Para determinar el clculo de los valores razonables de los activos biolgicos, se han
aplicado las siguientes premisas:
Precio: Se ha tomado como base los precios histricos de la bolsa de azcar
(obtenido en base a los precios locales que la compaa factura a sus clientes),
consistenciando sus estimados con los precios del mercado interno y la realidad
econmica actual del sector agroindustrial.
La proyeccin de ingresos y costos, fueron calculados de acuerdo con las
estimaciones de produccin de la caa de azcar, y la tasa de descuento utilizada en
las proyecciones de los flujos netos de efectivo, los cuales reflejan razonablemente
las expectativas de las operaciones de la compaa y del sector en el que opera.
En opinin de la Gerencia, las proyecciones de ingresos y costos calculados de acuerdo
con las estimaciones de produccin para cada actividad y la tasa de descuento utilizada
en las proyecciones de los flujos netos de efectivo, reflejan razonablemente las
expectativas de las operaciones de la Compaa y del sector en el que opera; en
consecuencia, el avance en la siembra representa el valor de mercado de los activos
biolgicos a partir de la fecha de cierre del estado de situacin financiera.
El movimiento durante el perodo de avance en los cultivos en proceso es el siguiente:

Saldo al 01 de enero
Cambio en el valor razonable
Inversin en cultivo durante el ao
Costo de caa de azcar cosechada

Saldo final
18

2013

2012

41 571 812
1 703 108
53 106 204
(57 629 234)

38 922 630
(184 853)
61 332 235
(58 498 200)

--------------38 751 890

=========

--------------41 571 812

=========

Durante el ao terminado al 31 de diciembre, los cambios en el valor razonable de los

activos biolgicos correspondieron a:
2013
Variacin en el precio y en la produccin

2012

1 703 108

(184 853)

--------------1 703 108

=========

--------------(184 853)
=========

2013

2012

11. INVERSIONES PERMANENTES

Comprende:

Acciones Compaa Telefnica del Per S.A.A.

Acciones Compaa Minera Milpo (*) (**)
Participaciones Instituto del Azcar

1
415
50

1
844
50

--------------466

--------------895

Menos:
Provisin para fluctuacin de valores

-.-------------466
========

-.--------------895
========

(*) Comprende las inversiones en valores que se encuentran en cartera en el

Banco de Crdito del Per, conformado por 196,554 acciones a precio de
mercado
(**) La disminucin del saldo corresponde a una menor cotizacin al 31 de
diciembre de 2013 en la Bolsa de Valores S/. 2.11 por accin.

19

12. PROPIEDAD, PLANTA Y EQUIPO

El movimiento del rubro Propiedades, planta y equipo al 31 de diciembre de 2013 y 2012, es como sigue:

TERRENOS

EDIFICIOS
Y OTRAS
CONSTRUCCIONES

MAQUINARIAS,
EQUIPO

UNIDADES
DE
TRANSPORTE

MUEBLES
Y
ENSERES

24 424

4 367

CONSTRUCCIONES EN
CURSO

UNIDADES
POR
RECIBIR

ANIMALES
DE
TRABAJO

TRABAJOS
EN
CURSO

1 234

53

444

1 073 860

123

5 648
225

567

1 079 284

TOTAL

COSTO:
Saldo al 1 de enero de 2012
Adiciones
Ventas y/o retiros

Saldos al 31 de diciembre de 2012

Adiciones
Ventas y/o retiros
Transferencias y otros
Saldos al 31 de diciembre de 2013

701 813
-.-.-

701 813
-.-.-.-

95 232

246 293

211
-.-

2 641

1 918

-.-

95 443

248 934

793
-.-.-

-.-

1 746

93
-.-

26 342

-.-.-

663

-.-

-.-

4 460

157

-.-.-

-.-

40
-.-.-

1
225

663

1 009

-.-

5
507

-.157

-.-

-.-.-

-.-

54
-.26
-.-

1 015

-.-.-.-

28

2 743
534
-.-

701 813

96 236

250 680

26 500

4 500

567

1 081 493

Saldo al 1 de enero de 2012

-.-

57 366

172 118

20 572

4 029

-.-

-.-

49

-.-

254 134

Adiciones
Ventas y/o retiros
Revaluaciones

-.-.-.-

109
-.-.-

-.-.-.-

-.-.-.-

2
5

-.-.-.-

2 952
5
7 146

Saldos al 31 de diciembre de 2012

-.-

4 138

-.-

-.-

46

-.-

264 227

103
-.-.-

-.-.-.-

-.-.-.-

2
22

-.-.-.-

3 310
26
6 339

-.-

-.-

26

-.-

273 850

DEPRECIACIN ACUMULADA:

Adiciones
Ventas y/o retiros
Revaluacin

Saldos al 31 de diciembre de 2013

-.-.-.-

-.-

1 567
-.-

976

298

-.-

-.-

2 748

4 093

305

61 681

177 187

21 175

1 589
-.-

1 178

438

-.-

-.-

2 748

3 286

305

66 018

181 651

21 918

4 241

-.-

-.-

COSTO NETO:
Al 31 de diciembre de 2012

701 813

33 762

71 747

5 167

322

663

1009

567

815 056

Al 31 de diciembre de 2013

701 813

30 218

69 029

4 582

259

157

1015

567

807 642

20

13. TRIBUTOS POR PAGAR

Incluye partidas de corto plazo, de acuerdo al Cronograma presentado ante INDECOPI,
en cumplimiento a la Ley 29299, ms obligaciones generadas en el ejercicio 2013.
2013

2012

Gobierno Central
Impuesto general a las ventas
Impuesto a la renta quinta categora
Impuesto a la renta cuarta categora
Impuesto a la renta tercera categora
Renta de tercera categora
ITAN
Senati

11 247
620
46
-.-.540
8

2 190
81
20
418
534
-.-.-

-------------12 461
--------------

-------------3 243
--------------

452
1 946
24

186
329
-.-

-------------2 422
--------------

-------------515
--------------

2 043
224
4 720

600
-.477

-------------21 870
=========

-------------4 835
=========

Contribuciones Instituciones Publicas

Seguro Social del Per
Sistema Nacional de Pensiones D L 19990
Otras instituciones

Gobierno local
Impuesto patrimonio predial Ley 23552
Retenciones magisteriales
Retenciones AFP S

Total tributos por pagar

El saldo de la cuenta Retenciones AFPs (Administradoras de Fondos de

Pensiones), est conformado por las retenciones relacionadas con los aportes
efectuados a los trabajadores respecto a sus remuneraciones, que datan desde
Febrero de 1997. La disminucin en el saldo de esta cuenta corresponde a
pagos efectuados durante el ao.
21

14. CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES

Comprende:
2013
-------------------------------------------------CORTO
LARGO
PLAZO
PLAZO
TOTAL
----------------------------------------

CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES

-------------------------------------------------------------Proveedores varios
Proveedores del pas facturas por recibir
Letras por pagar
Honorarios por pagar
Anticipos (*)

15 361
2 135
268
77
8 244

Total cuentas por pagar comerciales

----------26 085
======

-.-.-.-.-.-----------

-.======

2012
--------------

15 361
2 135
268
77
8 244

7 542
658

----------26 085
======

----------15 587
======

-.65
7 322

(*) El saldo comprende pagos efectuados a cuenta de ventas futuras de

azcar y a obligaciones de vencimiento corriente, que ha contrado la
empresa por concepto de bienes y servicios adquiridos.

15. CUENTAS POR PAGAR DIVERSAS

Incluye partidas de corto plazo, de acuerdo al cronograma presentado ante INDECOPI,
en cumplimiento de la Ley 29299.
2013

Depsitos recibidos en garanta

Cuentas por pagar a sembradores(*)
Retenciones por pagar
Prstamos Interbank
Vacaciones por distribuir
Otras cuentas por pagar pas
Provisin cuentas por pagar

Total cuentas por pagar diversas

79
3 314
2 956
235
-.1 282
306
-------------8 172
========

2012

-.1
-.285
347
138
-.-------------771
========

(*) El importe del rubro cuentas por pagar a sembradores al cierre del 2013,
corresponde a la entrega pendiente de 22,677 bolsas de azcar a la
Empresa Agroindustrial Pomalca S.A.A. y 234,323 bolsas de azcar a
sembradores.
22

16. BENEFICIOS SOCIALES DE LOS TRABAJADORES

Incluye partidas de corto plazo, de acuerdo al cronograma presentado ante INDECOPI,
en cumplimiento a la Ley 29299.
2013
Provisin compensacin por tiempo de servicios
Deuda C.T.S. D.L. 802 y 650
Indemnizacin jubilados
Indemnizacin por pagar contratados
Remuneraciones no cobradas

Total beneficios sociales

2012

585
11 739
1 114
413
54

674
8 868
3 776
85
669

-------------13 905
========

-------------14 072
========

El saldo contable de la provisin de beneficios sociales, comprende los fondos

indemnizatorios de los trabajadores por los aos de servicios que laboran en la
Compaa, la misma que se ha convertido en depositaria, reconociendo los intereses de
acuerdo a la normativa laboral vigente hasta el 31 de diciembre de 2008. A partir del
ejercicio econmico de 2009, se han depositado estos beneficios a las instituciones
financieras elegidas por el trabajador. El saldo de la cuenta con relacin al ao anterior
ha disminuido en 167 Mil Nuevos Soles por los pagos efectuados durante ao.

17. PROVISIN PARA CONTINGENCIAS

Las Provisiones por el importe de 8,122 Mil Nuevos Soles, estn conformadas por un
estimado de procesos judiciales que pueden ser adversos para la Empresa, y que la
Gerencia y los Asesores Legales consideran altamente improbables que sean revertidos
a su favor. Los procesos judiciales provisionadas son:
2013
Provisin intereses AFP
Provisiones para litigios

2012

276
8 122

-.594

-------------8 398
========

-------------594
========

18. INGRESOS DIFERIDOS

Est conformado por los anticipos recibidos por concepto de ventas de viviendas y
terrenos.
23

19. PASIVOS A LARGO PLAZO

De acuerdo al Cronograma presentado ante INDECOPI, en cumplimiento a la Ley
29299, el rubro comprende obligaciones a Largo Plazo, cuyos vencimientos son
mayores a un ao.
2013

2012

Gobierno Central
Impuesto general a las ventas
Fraccionamiento tributario
Impuesto temporal a los activos neto
Impuesto a la renta quinta categora
Impuesto a la renta cuarta categora
SENATI
Pagos a cta. Impuesto de 3ra categora
Otros impuestos

29 866
-.2 738
991
1 059
358
(4 754)
24 082

59 259
22 491
2 584
1 582
1 547
3 036
(6 244)
-.-

-------------54 340
--------------

-------------84 255
--------------

34 513
-.3 878
55
-.254
-.5 392

34 513
7 462
13 473
-.225
359
1 226
9 403

-------------44 092
--------------

-------------66 661
--------------

4 123
50 813

4 211
52 096

-------------153 368
--------------

-------------207 223
--------------

Contribuciones Instituciones Pblicas

Fraccionamiento tributario Ley 27344
Fraccionamiento tributario EsSalud
Seguro Social del Per
Contribucin a Essalud - Profesionales
Retenciones magisteriales
Bolsa de valores
Seguro contra Accidentes D.L. 18846
Sistema Nacional de Pensiones D.L. 19990

Gobierno Local
Impuesto Patrimonio Predial Ley 23552
Aportaciones AFP
Total tributos por pagar

CUENTAS POR PAGAR COMERCIALES

Proveedores varios
Proveedores del pas facturas por recibir
Honorarios por pagar

-.-.-.--------------.--------------

Total cuentas por pagar

24

7 486
658
65
-------------8 209
--------------

CUENTAS POR PAGAR DIVERSAS

Depsitos recibidos en garanta
Retenciones Coop. de Ahorro y Crdito
Retenciones por pagar
Otras cuentas por pagar del pas
Cuentas por pagar sembradores
Provisin cuentas por pagar varias
Otras retenciones

1 176
-.-.-.-.-.215

-.1 406
1 341
3 978
904
994
2 192

Total cuentas por pagar diversas

-------------1 391
--------------

-------------10 815
--------------

53 210
4 303

61 946
-.-

-------------57 513
--------------

-------------61 946
--------------

17 879
75 001

25 548
74 998

-------------92 880
--------------

-------------101 195
--------------

BENEFICIOS SOCIALES
Deuda C.T.S. DL 802 y 650
Indemnizaciones por pagar a jubilados

Total beneficios sociales

PROVISIONES DIVERSAS
Provisiones varias
Provisiones Intereses AFP

El saldo de Provisiones de Intereses AFPs, se forma como consecuencia de no haber

cumplido con pagar las retenciones de los aportes de los trabajadores en forma
oportuna, lo que tiene un costo de intereses moratorios,
PASIVOS POR IMPUESTOS A LAS GANANCIAS
Impuesto a la renta diferido Excedente de
Revaluacin

TOTAL GENERAL

25

29 112

29 112

-------------29 112
-------------334 264
========

-------------29 112
-------------418 500
========

20. CAPITAL SOCIAL

Est integrado por los siguientes conceptos:

Patrimonio social pagado

Capitalizacin adeudos tributarios - SUNAT
Capitalizacin adeudos tributarios - FONAVI
Capitalizacin adeudos tributarios - ONP
Capitalizacin adeudos tributarios - IPSS
Capitalizacin adeudos socios jubilados
y fallecidos
Capitalizacin de ajuste por correccin
monetaria

TOTAL

2013

2012

312 987
13 089
228
5 992
5 111

312 987
13 089
228
5 992
5 111

822

822

23 669

23 669

---------------361 898
=========

---------------361 898
=========

El capital social registrado en los libros contables asciende a 361,898 Mil Nuevos Soles
y est representado por 33822,845 acciones de un valor nominal de 10 Nuevos Soles
cada una, debidamente suscritas y pagadas. Se encuentran con escritura e inscritos un
total de 338,228 Mil Nuevos Soles, que representan un total de 33822,845 acciones, al
mismo que se deben sumar 2366,923 acciones por un importe de 23,669 Mil Nuevos
Soles, que se encuentran pendientes de formalizar mediante escritura pblica. Importe
que proviene de la reexpresin del ajuste por correccin monetaria de ejercicios
anteriores.
En mayo de 2012, el Estado Peruano transfiri a los trabajadores el 7.798% de su
participacin, equivalente a 2637,658 acciones a un valor nominal de S/. 2.68 por
accin. Dicha transaccin se realiz a travs de la SAB Cartisa Per S.A., en
cumplimiento de la Ley N 29822 y D.S. 037-2012-EF.
Al 31 de diciembre de 2013 la estructura societaria de la empresa es la siguiente:
PORCENTAJE DE DISTRIBUCIN
INDIVIDUAL DEL CAPITAL

N DE
ACCIONISTAS

N DE
ACCIONES

5 328
24
4
4
1

20 423 750
3 950 133
2 879 598
3 106 675
3 462 689

60.38
11.68
8.51
9.19
10.24

---------------5 358
=========

---------------33 822 845

=========

---------------100.00
=========

Menos del 0.20%

Del 0.20% al 1%
Del 1.01% al 5%
Del 5.01% al 10%
Del 10.1% al 100%

TOTAL

26

ACCIONARIADO

N DE
ACCIONISTAS

N DE
ACCIONES

Trabajadores
Jubilados

1 831
1 225

5 984 349
7 472 599

17.69
22.09

Viudas
Herederos

333
1 188

1 434 311
1 236 393

4.25
3.66

Fallecidos
Terceros

175
606

921 056
16 774 137

2.72
49.59

----------------

----------------

----------------

5 358
=========

33 822 845
=========

100.00
=========

TOTAL

21. EXCEDENTE DE REVALUACIN

En aplicacin de la NIC 16, Propiedad, planta y equipo, prrafo 31, durante el ejercicio
econmico 2011, la empresa orden a travs de terceros la realizacin de una tasacin
de sus tierras agrcolas, edificaciones, infraestructura civil de fbrica y maquinaria y
equipo y otras unidades de explotacin. Este importante trabajo que fue efectuado por
la Empresa Piscoya Bances & Asociados Sociedad Civil por fecha efectiva 31 de
diciembre de 2011, origin un saldo de excedente de revaluacin de 311,932 Mil nuevos
soles, y para el ao 2012 se adicion 21,564 Mil nuevos soles por concepto de
Participacin de los trabajadores excedente de revaluacin, que se muestra en el
estado de cambios en el patrimonio.

22. RESERVAS LEGALES

En aplicacin a la Ley General de Sociedades Ley N 26887, la Reserva Legal se
constituye con la transferencia del 10% de la utilidad neta anual, hasta alcanzar un
monto equivalente al 20% del capital suscrito y pagado. En ausencia de utilidades o de
reservas de libre disposicin, la Reserva Legal debe ser aplicada a la compensacin de
prdidas, debiendo ser repuesta con las utilidades de ejercicios subsiguientes. Esta
reserva puede ser capitalizada siendo igualmente obligatoria su reposicin.

27

23. RESULTADOS ACUMULADOS

Comprende:
2013
Prdidas acumuladas aos anteriores
Prdida del ejercicio 2007
Prdida del ejercicio 2008
Otros decrementos patrimoniales 2009
Otros decrementos patrimoniales 2010
Otros decrementos patrimoniales 2011
Prdida del ejercicio 2009
Utilidad neta del ejercicio 2010
Prdida neta del ejercicio 2011
Prdida neta del ejercicio 2012
Prescripcin de la deuda tributaria
Reformulacin deuda tributaria (neto)
Recuperacin ingresos aos anteriores
Gastos ejercicios anteriores
Prdida neta ejercicio 2013

Total

2012

(186 855)
(39 932)
(40 358)
(39 269)
(93)
(5 632)
(24 106)
127
(4 000)
(20 643)
38 403
52 330
1 842
(6 488)
(26 556)

(186 855)
(39 932)
(40 358)
(39 269)
(93)
(5 632)
(24 106)
127
(4 000)
(20 643)
38 403
-.-.-.-.-

---------------(301 232)
=========

---------------(322 360)
=========

24. VENTAS
Comprende las ventas anuales de azcar rubia, refinada y de exportacin, as como de
los ingresos obtenidos de subproductos y de otros servicios, conforme a los conceptos
que se detallan:
2013

2012

Ventas de Azcar y Otros Ingresos

Azcar rubia
Azcar refinada

70 713
4 821

95 618
-.-

Melaza
Bagazo y bagacillo
Servicio molienda caa sembradores
Servicios varios sembradores y otros

8 994
3
24 808
98

12 759
4
23 429
-.-

---------------109 437
=========

---------------131 810
=========

TOTAL

28

25. COSTO DE VENTAS

Comprende:
2013

2012

Costo de ventas de Azcar y Otros

Azcar rubia
Azcar refinada
Melaza
Desvalorizacin de existencias
Servicio molienda caa sembradores
Otros

68 365
5 318
2 860
-.15 367
177
---------------92 087
=========

TOTAL

78 515
-.3 489
(41)
14 854
-.---------------96 817
=========

26. GASTOS DE ADMINISTRACIN

Este rubro comprende las siguientes cuentas:
2013

2012

Direccin y Administracin
Cargas de personal
Servicios prestados por terceros
Tributos
Cargas diversas de gestin
Depreciacin, amortizacin y deudores
incobrables
Variacin de existencias
Sanciones Administrativas fiscales

8 889
2 486
2 850
1 280

9 444
4 663
3 312
1 770

1 453
481
855

237
767
16 400

---------------18 294

---------------36 593

10 506
202
34
468
292

11 036
183
376
467
195

---------------11 502
----------------

---------------12 257
----------------

Servicios Urbanos
Cargas de personal
Servicios prestados por terceros
Cargas diversas de gestin
Depreciaciones
Variacin de existencias

29

2013

2012

Servicios Generales
Cargas de personal
Servicios prestados por terceros
Cargas diversas de gestin
Depreciacione
Variacin de existencias

7 933
250
45
2 348
305
---------------10 881

8 417
258
356
2 348
276
---------------11 655

593

651

---------------593
---------------41 270
=========

---------------651
---------------61 156
=========

Produccin Pecuaria
Cargas de personal y otros

TOTAL

27. INGRESOS EXCEPCIONALES

Comprende:
2013
Pago vivienda con CTS Trabajadores
Incremento de valorizacin activos biolgicos
Otros
Recuperacin cobranza dudosa
Venta acciones al estado

TOTAL

2012

11
1 703
-.42
-.-

76
-.46
1 112
6 451

---------------1 756
=========

---------------7 685
=========

28. INGRESOS DIVERSOS

Comprende:
2013
Atencin mdica particulares
Ingresos mercado
Otros ingresos

TOTAL
30

2012

526
364
1 316

359
902
-.-

---------------2 206
=========

---------------1 261
=========

29. INGRESOS FINANCIEROS

Comprende:
2013
Ganancias por diferencia de cambio

2012
52

39

---------------52
=========

---------------39
=========

30. GASTOS FINANCIEROS

Comprende:
2013
Intereses deudas AFPs
Intereses compensatorios de CTS
Intereses deuda - SUNAT
Otros gastos financieros
Prdida por diferencia de cambio

TOTAL

2012

276
2 141
3 966
-.97

-.2 546
-.32
179

---------------6 480
=========

---------------2 757
=========

31. DETERMINACIN DEL IMPUESTO A LA RENTA

En cumplimiento a la normativa vigente, la Empresa ha presentado su PDT 664
Declaracin Pago Anual Impuesto a la Renta Tercera Categora Ejercicio Gravable
2013, compuesto por lo siguiente:
IMPORTE
Utilidad contable
Participacin

(26 556)
-.-

Utilidad antes de impuesto

31

-------------(26 556)
--------------

Adiciones (Gastos no aceptados)

Mayor depreciacin de activos revaluados
Multas, recargos e intereses moratorios
Donaciones y cualquier acto de liberalidad
Provisiones para deudas de cobranza dudosa
Gastos de ejercicios anteriores
Gastos cuya documentacin sustentatoria no cumple
con los requisitos de ley
Mermas y desmedros de existencias no sustentados
Exceso de remuneraciones al Directorio
Provisin desvalorizacin de existencias

6 339
4 147
391
1 044
4 677
835
115
405
177
-------------(8 426)
-------------(1 703)
-------------(10 129)
========

Deducciones (Ingresos exonerados)

Prdida Tributara

32. AJUSTES PARTIDAS PATRIMONIALES

Esta partida incluye principalmente, ajustes relacionados con la reversin de provisiones
por intereses moratorios, efectuadas principalmente en el ao anterior. Las cuales estn
relacionadas con tributos por pagar, instituciones pblicas, y obligaciones previsionales,
entre otras. Obligaciones que estn registradas en el Cronograma de Pagos presentado
por la empresa ante INDECOPI, en cumplimiento del artculo tercero de la Ley
N 29399. Incluye asimismo otras regularizaciones menores, de operaciones contables
que en su momento, afectaron resultados de ejercicios anteriores.

33. UTILIDAD/PRDIDA BSICA POR ACCIN

Al cierre del presente ejercicio, la prdida por cada accin comn ha sido determinada
de la siguiente manera:

Utilidad (Prdida)
Nmero de acciones en circulacin

Utilidad (Prdida) bsica por accin

32

2013

2012

(26 556)
33 823

(20 643)
33 823

----------------(0.608)
==========

----------------(0.610)
==========

El resultado bsico por accin se calcula dividiendo el resultado neto correspondiente a

los accionistas comunes entre el promedio ponderado de las acciones en circulacin a la
fecha de los estados financieros. Las acciones emitidas por capitalizacin de utilidades y
por el ajuste por inflacin de estas cuentas, se han considerado como que siempre
estuvieron emitidas, debido a que no representan aporte de capital diferente al de las
acciones que les dieron origen.

34. SITUACIN TRIBUTARIA

La empresa est sujeta al rgimen tributario peruano. La tasa de impuesto a la renta
aplicable a la empresa es de 15%, de acuerdo a los beneficios dados por la Ley de
Promocin del Sector Agrario.
Las declaraciones juradas del impuesto a la renta y del impuesto general a las ventas de
los perodos 2009 al 2013 estn pendientes de revisin por parte de la Autoridad
tributaria.

35. ADMINISTRACIN DE RIESGOS

Las actividades de la empresa la exponen a una variedad de riesgos financieros cuyos
potenciales efectos adversos son permanentemente evaluados por el Directorio y la
Gerencia de la empresa a efectos de minimizarlos. A continuacin presentamos los
riesgos financieros a los que est expuesta la empresa.
a.

Riesgo de tipo de cambio: La Gerencia considera que no existe un riesgo

importante de tipo de cambio que pudiera llevar a la empresa a una situacin
financiera de difcil manejo, dado que el desenvolvimiento de las variables
macroeconmicas del pas permite descartar una devaluacin traumtica.

b.

Riesgo de tasas de inters, crdito y liquidez: Los ingresos y los flujos de caja
operativos de la empresa son sustancialmente independientes de los cambios en
las tasas de inters del mercado. La empresa no tiene activos significativos que
devenguen intereses y riesgos significativos de concentracin de crdito dado sus
polticas conservadoras sobre el particular. Asimismo, la Gerencia de la empresa
considera que no tiene riesgos de liquidez en la medida que el pago de sus pasivos
importantes, estn principalmente, en funcin de las condiciones establecidas en el
cronograma de pagos presentado por la empresa ante INDECOPI, en cumplimiento
del artculo tercero de la Ley N 29399.

36. MODIFICACIONES APLICABLES EN LOS EJERCICIOS 2013 Y SIGUIENTES

a) Impuesto Temporal a los Activos Netos - ITAN
La tasa del ITAN aplicable en el ejercicio 2014 corresponde a 0.4 por ciento, para
las empresas cuyo valor de sus activos netos supere el milln de Nuevos Soles.
33

b) Impuesto a las Transacciones Financieras

La Ley N 29667 ha establecido la tasa del Impuesto a las Transacciones
Financieras al 0.005%.
c) Diferencias de cambio
Se elimina lo dispuesto en el inciso c) y f) del artculo 61 de la Ley del Impuesto a la
Renta relacionadas al tratamiento de la diferencia de cambio aplicable a existencias
y activos fijos.
A partir del 01 de enero 2013 la diferencia de cambio se registrar a resultados y ya
no formar parte del costo computable de los activos fijos y existencias.
d) Mejoras y Costos posteriores
Se reemplaza el concepto de Mejoras por el de Costos Posteriores de tal manera
que se adecua la terminologa contable con lo tributario.
Para efectuar una distincin con los Costos Posteriores se considera como costos
iniciales los costos de adquisicin, produccin o construccin, o del valor del ingreso
al patrimonio incurridos con anterioridad al inicio de la afectacin a la generacin de
rentas gravadas.
Asimismo, se establece que la depreciacin de los costos posteriores se calcular
sobre el resultado de sumar los costos iniciales y costos posteriores.
e) Exoneracin del Impuesto a la Renta.
La Ley N 29966 ha establecido que las exoneraciones incluidas en el artculo 19
del TUO de la Ley del Impuesto a la Renta estarn vigentes hasta el 31 de
diciembre de 2015
f)

Modificaciones a la Ley Impuesto a la Renta y otros vigentes a partir del

ejercicio 2014.
Obligacin de llevar libros y registros contables electrnicos
El 29.12.13 se public en el Diario Oficial El Peruano la Resolucin de
Superintendencia N 379-2013/SUNAT, a travs de la cual se establecieron reglas
aplicables a los sujetos obligados a llevar los Registros de Ventas e Ingresos y de
Compras de manera electrnica. El texto del artculo 2 de dicha Resolucin indic
que a partir del 1 de enero de 2014 los sujetos que cumplan las condiciones
sealadas en dicho dispositivo llevarn los Registros de manera electrnica.
Las condiciones mencionadas son las siguientes:
a) Ser contribuyente acogido al Rgimen General del Impuesto a la Renta.
b) Estar obligados a llevar los Registros de Compras y Registro de Ventas e
Ingresos; tal como lo determina el artculo 37 de la Ley del IGV.
34

c) No hayan sido incorporados al SLE-PLE (son contribuyentes que no tienen la

calidad de PRICOS).
d) No se hubieran afiliado al SLEPLE y generado los registros en dicho sistema;
es el caso de aquellos contribuyentes que lleven sus libros y registros contables
en forma manual u hojas sueltas.
e) No hayan generado los registros en el SLE-PORTAL.
f) Hayan obtenido ingresos mayores a 500 UIT entre los meses de julio 2012 a
junio 2013; aplicando para ello la UIT vigente en julio 2012
Al respecto, la Empresa Agroindustrial Tumn S.A.A., viene presentando desde
enero del ao 2013, los libros electrnicos de Compras y Ventas.
Disminuye la tasa de Retencin de IGV de 6% a 3%
La Resolucin de Superintendencia N 033-2014/SUNAT, ha sustituido el artculo 6
de la Resolucin de Superintendencia N 037-2002/SUNAT, rebajando la tasa del
rgimen de retenciones del Impuesto General a las Ventas del 6% al 3% sobre el
importe de la operacin.
Este cambio opera a partir del 1 de marzo del 2014 y ser aplicable a aquellas
operaciones cuyo nacimiento de la obligacin tributaria del Impuesto General a las
Ventas se genere a partir de dicha fecha.
Modifican Reglamento de la Ley del Impuesto a la Renta.
El Decreto Supremo N 275-2013/EF ha modificado el Reglamento de la Ley del
Impuesto a la Renta respecto a las retenciones que deben efectuar las Instituciones
de Compensacin y Liquidacin de Valores en los casos de cambio de titularidad
onerosa y gratuita. As como la determinacin de la vinculacin entre el sujeto no
domiciliado enajenante y un sujeto domiciliado, a efecto de establecer la
responsabilidad solidaria en caso de enajenacin indirecta de acciones.
La modificacin bajo comentario entr en vigencia el 1 de enero de 2014.
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