TALLER DE EVALUACION FINAL RÉGIMEN CAMBIARIO

PRESENTADO AL PROFESOR

EDILBERTO REYES

C:4.5

PRESENTADO POR

ELIS JOHANA GONZALEZ OLIER

BLEIDER VILLAFAÑE GAVIRIA
ROLANDO RIPOLL IMITOLA
PAOLA TORREGROSA DE LA CRUZ
DIANA OSORIO TRIANA

UNIVERSIDAD AUTONOMA DEL CARIBE

PROGRAMA DE TRIBUTACION
REGIMEN CAMBIARIO
II SEMESTRE
2010
 TALLER DE EVALUACION FINAL RÉGIMEN CAMBIARIO

Una Sociedad Anónima, constituida bajo las normas legales y con domicilio principal en
la ciudad de Barranquilla y sucursales en otras ciudades del país, cuyo objeto social es
la comercialización, importación y exportación de maquinaria y equipo para la industria
pesada.
Como Asesores de acuerdo con nuestra especialidad y los conocimientos adquiridos
en la materia, se debe dictaminar y establecer la situación en que se encuentra la
compañía, desde el punto de vista del cumplimiento con las disposiciones cambiarias,
señalando procedimientos, diligenciamiento de declaraciones de cambio con
sus numerales cambiarios aplicables, formularios cambiarios, informes ante
el Banco de la República. Igualmente determinar si se encuentra en infracción
cambiaria, caso en el cual se debe indicar la defensa ante las autoridades
cambiarias y qué sanciones debe pagar.

ES IMPORTANTE RECALCAR QUE CADA OPERACIÓN DEBE SER SOPORTADA Y

JUSTIFICADA CON LAS DISPOSICIONES LEGALES QUE LA AMPARAN.

De acuerdo con su actividad la sociedad presenta la siguiente situación:

1. Para la ampliación de su planta requirió de unos equipos producidos en Alemania,

cuyo costo valor FOB acordado con el proveedor es de USD 1.000.000 y las
condiciones de pago y de despacho son las siguientes:
a) Un anticipo a través de un IMC por el 50% del valor de los bienes, éste se llevó a
cabo el 2 de diciembre de 2008.

• Se diligencia formulario No. 1 Declaración de Cambio por Importaciones de

Bienes. (Circular Reglamentaria Externa DCIN – 83 DE SEPTIEMBRE 30 DE
2009) por valor de USD 500.000 el día 12 de Diciembre de 2008.

b) A los tres meses contados a partir de la fecha del documento de transporte se hizo
un pago por el 30% del valor de los bienes, a través de una cuenta libre que la
empresa tiene en USA.

La sociedad ABC S.A., cometió una infracción toda vez que no canalizó a través de un
Mercado Cambiario los valores pagados por concepto de la importación de bienes, tal
como lo estipula la circular DCIN 83 de Diciembre 16 de 2004 en el numeral 3: Los
residentes en el país deberán canalizar a través del mercado cambiario los pagos para
cancelar el valor de sus importaciones. Para estos efectos deberán presentar la
declaración de cambio por importaciones de bienes (Formulario No. 1) utilizando, en
cada caso, el numeral cambiario que corresponda. REGISTRO DE CUENTA DE
COMPENSACIÓN F9 Y MOVIMIENTOS F10…

En este caso el valor pagado por USD 150.000, el Banco de la Republica lo desconoce
por no haber cumplido los reglamentos.
c) El 6 de febrero de 2009 se hizo un pago por USD 192.000 en moneda legal
Colombiana

• Se diligencia formulario No. 1 Declaración de Cambio por Importaciones de

Bienes. (Circular Reglamentaria Externa DCIN – 83 DE SEPTIEMBRE 30 DE
2009) Por valor de USD 192.000 el día 6 de Febrero de 2009.

d) y el saldo aún no se ha pagado por acuerdo entre las partes.

• La importación se hizo por valor de USD 1.000.000, los cuales se pagaron de la

siguiente manera:
- El 50% correspondiente a USD 500.000 se pagó el día 2 de Diciembre de
2008.
- El 6 de febrero de 2009 se pagó la suma de USD 192.000
- El saldo restante es por valor de USD 308.000

La circular DCIN 83 de Diciembre 16 de 2004 en el numeral 3.1. Señala

IMPORTACIONES FINANCIADAS: Las importaciones podrán estar financiadas por el
proveedor de la mercancía, los intermediarios del mercado cambiario y las entidades
financieras del exterior según los términos de la operación, entre otros, por su valor
FOB, CIF o C&F.

De igual forma el Numeral 3. 1.1. Importaciones financiadas a más de seis meses: Las
importaciones pagaderas a plazo superior a seis (6) meses, contados a partir de la
fecha del documento de transporte (se entiende la fecha certificada por el
transportador reportada al sistema electrónico informático de la Dirección de
Impuestos y Aduanas Nacionales -DIAN-), por valor igual o superior a diez mil dólares
de los Estados Unidos de América (USD10.000.00) o su equivalente en otras monedas,
constituyen una operación de endeudamiento externo y deberán informarse al Banco
de la República por conducto de los intermediarios del mercado cambiario dentro de
los seis (6) meses siguientes a la fecha del mencionado documento. Para tal efecto, los
importadores deberán diligenciar y presentar el Formulario No. 6 "Información de
endeudamiento externo otorgado a residentes" en los términos previstos en el punto
5.1 de esta circular previa a la constitución del depósito, cuando a ello haya lugar.
Subrayado es nuestro.

Por lo expuesto anteriormente y teniendo en cuenta que la fecha del Documento de

transporte es el 7 de enero de 2009 fue necesario el diligenciamiento del Formulario
No.6 - Información de endeudamiento externo otorgado a residentes (Circular
Reglamentaria Externa DCIM – 83 de diciembre 17 de 2007. La fecha de
diligenciamiento de este formulario atendiendo a lo estipulado en la citada circular es 7
de julio de 2009

e) Los bienes fueron despachados desde Zurich Alemania, según Documento de

transporte, el 7 de enero del 2009.
Esta fecha es la del documento de transporte que nos sirve como referencia para el
diligenciamiento del formulario No. 6
4.0
2. Se tiene un cliente muy bueno en Estados Unidos que les compra los bienes
producidos por la empresa. Se realizó una exportación de productos por valor de
USD 5.000.000, bajo las siguientes condiciones de despacho y pago.
a) Se exigió un pago anticipado de USD 400.000, el cual se recibió en la misma
cuenta el 1 de agosto de 2008.

• Se diligencia formulario No. 2 Declaración de Cambio por Exportaciones de

Bienes. (Circular Reglamentaria Externa DCIN – 83 DE SEPTIEMBRE 30 DE
2009) Por valor de USD 400.000 el día 1 de Agosto de 2008.

b) Un abono por USD 50.000 a los 6 meses después de despachados los bienes, a
través de un IMC en Colombia.

• Se diligencia formulario No. 2 Declaración de Cambio por Exportaciones de

Bienes. (Circular Reglamentaria Externa DCIN – 83 DE SEPTIEMBRE 30 DE
2009) Por valor de USD 50.000 el día 1 de Febrero de 2009.

c) El saldo aún no lo han pagado por arreglo entre las partes y se proyecta recibirlo
en el mes de febrero de 2010.

• La exportación se hizo por valor de USD 5.000.000, los cuales nos pagaron de
la siguiente manera:
- Un pago anticipado por valor de USD 400.000 el día 1 de Agosto de
2008.
- Un abono por USD 50.000 a los 6 meses después de despachados los
bienes, el día 15 de julio de 2009.
- El saldo restante que nos adeudan es por valor de USD 4.550.000

La circular DCIN 83 de Diciembre 16 de 2004 en el numeral 4.2 señala CRÉDITOS

ACTIVOS CONCEDIDOS POR LOS EXPORTADORES: Los residentes colombianos podrán
conceder plazo para la cancelación de sus exportaciones a los compradores del
exterior.

Si el plazo otorgado es superior a doce (12) meses o el pago de la exportación por las
circunstancias previstas en el artículo 150 de la R.E. 8/2000 J. D., excede dicho plazo
contado a partir de la fecha de la declaración de exportación definitiva, la operación
debe ser informada al Banco de la República cuando el monto de la declaración de
exportación supere la suma de diez mil dólares de los Estados Unidos de América
(USDI0.000.00) o su equivalente en otras monedas.

La obligación de informar debe cumplirse por el exportador dentro de los doce (12)
meses siguientes a la fechad e la declaración de exportación definitiva presentando
directamente ante un intermediario del mercado cambiario que el exportador utilice
voluntariamente, el Formulario No. 7 "Información de endeudamiento externo
otorgado a no residentes junto con la declaración de exportación definitiva de acuerdo
con las instrucciones del punto 5.2 de esta circular. Subrayado y cursiva es nuestro.

Por lo expuesto anteriormente y teniendo en cuenta que la fecha definitiva de la

exportación es el 15 de enero de 2009 fue necesario el diligenciamiento del Formulario
No. 7 - Información de endeudamiento externo otorgado a no residentes (Circular
Reglamentaria Externa DCIM – 83 de septiembre 30 de 2009. La fecha de
diligenciamiento de este formulario atendiendo a lo estipulado en la citada circular es
15 de enero de 2010.

d) Los bienes fueron exportados según declaración de exportación definitiva el 15 de

enero del 2009.

El Numeral 4.3.1. De la precitada resolución señala: “PAGOS ANTICIPADOS las divisas

recibidas por los exportadores sobre futuras exportaciones de bienes, no pueden
constituir una obligación financiera con reconocimiento de intereses, ni generan para el
exportador obligación diferente a la entrega de la mercancía. La correspondiente
exportación deberá efectuarse dentro de los cuatro (4) meses siguientes a la
canalización de las divisas en el mercado cambiario. La declaración de cambio que se
presente y suscriba en el momento de reintegrar las divisas, deberá contener las
condiciones de pago y de despacho de la mercancía.

Si el plazo para efectuar la exportación es superior al señalado en el párrafo anterior,

el anticipo constituye una operación de endeudamiento externo. Dicha operación debe
ser informada al Banco de la República en los términos señalados en el punto 5.1 de
esta circular, por conducto de un intermediario del mercado cambiario. El informe
deberá presentarse dentro de los cuatro (4) meses siguientes a la fecha de la
canalización de las divisas al mercado cambiario, diligenciando para el efecto el
Formulario No. 6 "Información de endeudamiento externo otorgado a residentes" antes
de la presentación del informe deberá constituirse el depósito de que trata el artículo
260 de la R.E. 8/2000 J.D. sobre el saldo del anticipo recibido y aún no exportado,
salvo que se trate de exportaciones de bienes de capital.

Si la exportación se realiza una vez informada la operación al Banco de la República, el

exportador a través del intermediario del mercado cambiario o directamente en caso
de ser titular de cuenta corriente de compensación, deberá, transmitir, vía electrónica,
el Formulario 3A -"Informe de desembolsos y pagos de endeudamiento externo", al
Departamento de Cambios Internacionales del Banco de la República, dentro de los dos
(2) meses siguientes a la fecha de la declaración de exportación definitiva.”.

En este caso La compañía ABC S.A. recibió el Anticipo en la fecha 1 de agosto de 2008,
por lo cual la fecha máxima para realizar la exportación era el 1 de Diciembre de 2008
y la misma no se efectuó sino hasta el día 15 de enero de 2010 por lo cual se hace
necesario el diligenciamiento del formulario 6 en la fecha 1 de Diciembre de 2008.

Siguiendo con lo estipulado en el numeral anterior una vez efectuada la exportación

definitiva dentro de los dos meses siguientes se diligencia el formulario No. 3A
-"Informe de desembolsos y pagos de endeudamiento externo", para soportar el valor
recibido por USD 400.000

4.5
3. Hay necesidad de capital de trabajo y se delega al gerente para que gestione un
préstamo internacional, por cuanto los intereses son favorables a las finanzas de la
compañía. El gerente informa que tiene dos ofertas bien interesantes y pide
concepto sobre el particular.

a) De una entidad financiera del exterior a un costo financiero de la Prime Rate más
un Spread de dos puntos.

b) De una empresa comercial con domicilio en la China, con unos intereses del Libor
menos cinco puntos.

Con respecto a este tipo de transacciones debemos tener en cuenta el comportamiento

de la moneda con relación al (U$) Dólar de USA, pues esto obedece a un
comportamiento de las monedas Libor o Prime Rade de acuerdo a su fluctuación a la
fecha, se escoge el más conveniente; analizado de esta manera a simple vista la mejor
opción seria la b, la cual presenta un inconveniente y es que las empresas comerciales
están cambiariamente impedidas de conformidad con lo estipulado en el Numeral 5.1.1
de la precitada circular.
5.1. CRÉDITOS PASIVOS
5.1.1. Autorización: Los residentes en el país y los intermediarios del mercado
cambiario solo pueden obtener créditos en moneda extranjera de entidades financieras
del exterior, de los intermediarios del mercado cambiario, directamente o con cargo a
recursos de las entidades públicas de redescuento, así como mediante la colocación de
títulos en los mercados internacionales de capitales. Dichos créditos podrán utilizarse
para financiar cualquier actividad o propósito y su plazo será el que libremente se
acuerde con el acreedor. Para el efecto el artículo 81 de la R.E. 8/2000 J.D. se
consideran como entidades públicas de redescuento aquellas entidades con capital
público que tengan autorización legal para descontar o redescontar créditos y que no
sean intermediarios del mercado cambiario.

Las entidades reaseguradoras del exterior, los fondos financieros multilaterales de

fomento y los fondos de capital de riesgo del exterior se consideran entidades
financieras del exterior en los términos previstos en el punto 5 de la presente circular.
Subrayado y cursiva es nuestro.

Por lo anterior la única opción viable legalmente para adquirir el préstamo

internacional es la opción a.
4.5
4. Se han efectuado pagos por servicios técnicos al exterior todos los meses por
diferentes cantidades a través del mercado cambiario. Y se pagaron unos
honorarios a funcionarios del Banco Mundial por un estudio de financiación, con la
Banca Multilateral.

Para estos casos se diligencia el formulario No. 5 – Declaración de Cambio por

Servicios, Transferencias y otros conceptos con el numeral 2906 (Servicios
empresariales, profesionales y técnicos.) – Operación de Egreso (por la compra de
divisas).- y en todos los casos se debe llenar la casilla observaciones, en la cual se
describirá la destinación de los recursos.

5.0
5. Cuando salen los funcionarios de la compañía al exterior se les anticipan viáticos
en efectivo en moneda extranjera por valores que oscilan entre USD1.000 y
USD5.000

Para estos casos se diligencia el formulario No. 5 – Declaración de Cambio por

Servicios, Transferencias y otros conceptos con el numeral 2900 (Viajes de negocios,
gastos educativos, pagos laborales a 110 residentes, seguridad social.) – Operación de
Egreso (por la compra de divisas).- y en todos los casos se debe llenar la casilla
observaciones, en la cual se describirá la destinación de los recursos.
NO SUPERA EL MENTO MÍMIMO ESTABLECIDO PARA SALIR DEL PAÍS, EN
CONSECUENCIA LO PUEDEN HACER LIBREMENTE.

4.2