Утренний обзор финансовых рынков

2011-05-11
ДНЕВНОЙ ГРАФИК: ВВП ЛАТВИИ ИНФОРМАЦИЯ О ТОРГАХ
(г/г, %) Азия (2011-05-11)
14 (данные на 9:00)
Значение Изменение
7 за день
KOSPI 200 Index (Южная 285,65 1,08%
0
Корея)
-7 HANG SENG Index (Гонконг) 23405,21 0,30%
CSI 300 Index (Шанхай) 3156,45 0,10%
-14
BSE Sensex Index (Индия) 18568,91 0,30%
-21 NIKKEI 225 Index (Япония) 9863,55 0,46%
2001/03

2002/03

2003/03

2004/03

2005/03

2006/03

2007/03

2008/03

2009/03

2010/03

2011/03
США (2011-05-10)
Dow Jones Industrial Average 12760,36 0,60%
Товарные рынки (2011-05-10) S&P 500 Index 1357,16 0,81%
Единица Значение Изменение NASDAQ Index 2871,89 1,01%
измерения за день Латинская Америка (2011-05-10)
Нефть (WTI) USD/bar. 103,88 1,30% BOVESPA Index (Бразилия) 64876,88 0,39%
Нефть USD/bar. 113,93 1,44% MEXBOL Index (Мексика) 35678,92 0,60%
(Urals) MERVAL Index (Аргентина) 3422,12 1,88%
Золото USD/OZ 1516,28 0,17% IPSA Index (Чили) 4857,58 0,74%
Медь USD/MT 8910,00 0,22% Западная Европа (2011-05-10)
Пшеница USD/bu. 7,69 1,28% FTSE 100 Index 6018,89 1,28%
Соя USD/bu. 13,38 0,22% (Великобритания)
DAX Index (Германия) 7501,52 1,23%
Валюты (2011-05-10)
CAC 40 Index (Франция) 4052,51 1,13%
EUR / USD 1,4409 0,31%
Страны Балтии (2011-05-10)
USD / JPY 80,88 0,65%
OMXV Index (Литва) 368,84 0,45%
GBP / USD 1,6366 -0,23%
OMXR Index (Латвия) 418,2 1,03%
Процентные ставки (2011-05-10)
OMXT Index (Эстония) 688,15 0,24%
Libor 6 мес. (USD) 0,42 -0,20 bp
Центральная и Восточная Европа (2011-05-10)
Euribor 6 мес. 1,71 0,10 bp
RTS Index (Россия) 1927,82 -0,44%
10 летние гособлигации 3,21 5,31 bp
США BELEX Index (Сербия) 733,73 -0,70%
10 летние гособлигации 3,12 1,90 bp BET Index (Румыния) 5734,52 -0,82%
Германии PFTS Index (Украина) 1020,04 -0,81%
CROBEX Index (Хорватия) 2210,79 0,09%
КОРОТКО О РЫНКАХ
BUX Index (Венгрия) 23783,3 0,72%
Вышедшая статистика по США имела WIG Index (Польша) 49332,75 0,88%
разнонаправленный характер, стоимость
PX Index (Чехия) 1264,8 -0,10%
импорта в США в апреле выросла на 2,2% по
сравнению с предыдущим месяцем SOFIX Index (Болгария) 441,97 0,30%
свидетельствуют данные министерства труда
страны, при этом оптовые запасы выросли на
1,1% против прогноза +1%. Макроэкономические
данные Китая свидетельствующие о росте
инфляции на 5,3% в апреле, вызвали
спекуляции о возможном повышении
Центральным банком процентных ставок,
чтобы несколько охладить экономику страны.
КАЛЕНДАРЬ ЭКОНОМИЧЕСКИХ СОБЫТИЙ

СТРАНА СОБЫТИЕ ПЕРИОД ПРОГНОЗ ПОСЛЕДНЕЕ ЗНАЧЕНИЕ

Китай CPI апрель +5,2% +5,4%
PPI апрель +7,0% +7,3%
объем промпроизводства апрель +14,6% +14,8%
розничные продажи апрель +17,6% +17,4%
Германия CPI м/м, г/г апрель +0,20%м/м,+2,4% г/г +0,20% м/м, +2,4% г/г
Великобритания торговый баланс март -7,5 млрд. ф. стер. -6,776 млрд. ф. стер.
Эта информация не является предложением к покупке или продаже ценных бумаг или других финансовых инструментов и не может служить основой
для последующего заключения сделки. Эта информация предоставляется исключительно для Вашего внимания и не может быть скопирована,
воспроизведена или передана третьим лицам (в том числе отдельными частями документа). АО банк Finasta не предоставляет консультации о налогах.
Информация о доходности финансовых инструментов (дивиденды по акциям, купонные выплаты по облигациям и т.д.) предоставляется не принимая во
внимание ставки по налогам и имеет указанное значение в данный момент времени, а в будущем может измениться.
 квартальный инфляционный
отчет Банка Англии
США торговый баланс
баланс бюджета
США
Фондовые индексы США завершили торги во
вторник приростом, третий день подряд
продолжается отскок после падения, DJ вырос на
0,6%,S&P 500 вырос на 0,81%, NASDAQ вырос на
1,01%.
Вышедшая статистика имела разнонаправленный
характер, стоимость импорта в США в апреле
выросла на 2,2% по сравнению с предыдущим
месяцем, и на 11,1% в годовом исчислении,
свидетельствуют данные министерства труда
страны, при этом оптовые запасы выросли на 1,1%
против прогноза +1%, но главным драйвером роста
стали корпоративные новости.
Многие инвесторы оптимистично воспринимают
прогнозы ряда крупных американских компаний,
включая Dean Foods и Fossil. Котировки крупнейшего
в США молокоперерабатывающего предприятия
Dean Foods поднялись на 11%.
Объявление о сделке по покупке компанией
Microsoft Corp. сервиса интернет-телефонии Skype
Technologies SA за $8,5 млрд добавило рынку
оптимизма относительно продолжения совершения
сделок по слияниям и поглощениям. После
завершения сделки Skype получит название
Microsoft Skype Division.
Бумаги Medifast подорожали на 18% после того, как
компания объявила о росте прибыли по итогам
квартала на 30%, что превысило ожидания рынка.
Из 423 компаний из индекса S&P 500, отчитавшихся
с начала текущего сезона 11 апреля, результаты
72% превзошли ожидания аналитиков.
Американская корпорация Google Inc.,владеющая
самым популярным интернет-поисковиком в мире,
отложила $500 млн в связи с проводимым
министерством юстиции США расследованием в
отношении рекламного бизнеса Google, что
негативно сказалось на прибыли компании в первом
квартале 2011 года.
Западная Европа
Во вторник, 10 мая, европейские индексы начали
восстанавливаться после коррекции предыдущих
дней. 15 из 18 европейских фондовых индекса в
ходе торгов показали положительную динамику. По
данным агентства Bloomberg финансовые
результаты 59% отчитавшихся европейских
компаний, чьи акции входят в расчет индекса STOXX
Europe 600, оказались лучше прогнозов аналитиков.
По итогам торговой сессии региональный индекс
STOXX Europe 600 вырос на +0.89% до уровня
282.92 пункта, немецкий DAX повысился на 1.23%,
французский CAC40 +1.13%, FTSE 100 +1.28%.
В лидерах роста стали акции одного из крупнейших
операторов отелей InterСontinental Hotels,
подорожавших на 3.92% после выхода отчета о
прибыли за первый квартал. Прибыль компании
выросла на 28% в связи с ростом числа туристов и
восстановлением отрасли в США.
Акции Deutsche Post в ходе торгов подросли на 1.3%
до 13.66 евро после выхода данных об увеличении
март -$47.0 млрд. -$45.8 млрд.
апрель -$63.8 млрд. -$188.2 млрд.
EBITDA до 629 млн. евро, когда аналитики ожидали роста
до 588 млн. евро. Размер чистой прибыли совпал с
прогнозами аналитиков и составил 325 млн. евро.
Среди горнодобывающих компаний лидировали акции Rio
Tinto, подорожавшие в ходе торговой сессии на 2.4%
вслед за повышением цен на алюминий, свинец и никель.
После того, как лидеры Европейских государств
совместно с МВФ одобрили выделение дополнительной
помощи Греции, котировки акций греческих банков
устремились вверх. Одними из фаворитов были акции
Alpha Bank +9.3%.
Вторая крупнейшая табачная компания в Европе Imperial
Tobacco Group PLC заявила о желании приобрести на
рынке акции в объеме до 500 млн. фунтов стерлингов. В
результате акции компании прибавили 3.1%.
Также среди лидеров роста стоит отметить акции
европейских автопроизводителей. Акции компаний
данного сектора были одним из лучших в составе индекса
STOXX 600. Акции Renault подросли на 1.4%, Bayerische
Motoren Werke AG +2.3% до 62.67 евро.
Азия
Рынки акций Азии растут в среду вслед за ценами на
сырье. Акции японских экспортеров повышаются, после
снижения курса иены, так как это улучшает перспективы
их прибыльности. Иена подешевела до минимума с 4 мая
по отношению к доллару в ходе торгов в среду. Акции
Toyota растут на 1,7%, Honda - прибавила 2,9%.
Автопроизводители заявляют, что производство на
заводах восстановится в полном объеме на 2-3 месяца
раньше, чем планировалось.
Инфляция в Китае в апреле 2011 года составила 5,3% по
сравнению с аналогичным периодом прошлого года,
сообщило в среду Государственное статистическое
управление КНР. В марте рост потребительских цен
составлял 5,4%, что стало максимумом за 32 месяца.
Более радужные цифры зафиксированы по индексу цен
производителей прирост 6,8%, прогноз 7%. В то же время
снизились темпы роста объемов промышленного
производства рост 13,4%, прогноз 14,6% и розничных
продаж рост 17,1%, прогноз 17,6%. Между тем, вчера
завершился третий раунд двустороннего стратегического
и экономического диалога между США и КНР, по итогам
которого представители китайской делегации заявили о
том, что Китай в борьбе с инфляционным давлением
будет придерживаться разумной денежно-кредитной
политики, удовлетворяя спрос на капитал, необходимый
для экономического роста. Китай будет стремиться к
расширению внутреннего спроса и увеличению импорта.
Страны Балтии
Торги вторника на балтийских биржах закончились на
положительной территории. Индекс OMX Vilnius за день
прибавил 0,45%. Лидером торгового оборота благодаря
одной прямой сделке в 25 000 акций стала компания
Rokiškio sūris, котировки которой за день потеряли 1,09%.
AB Vilkyskiu pienine group объявила о результатах продаж
в апреле этого года, которые составили 5,6 млн. EUR, что
на 8,4% выше по сравнению с тем же периодом прошлого
года. Продажи компании за 12 месяцев (с мая 2010 года
2
по апрель 2011 года) составили 74,5 млн. EUR, что
является 41-процентным ростом по сравнению с
периодом с мая 2009 по апрель 2010 года. Несмотря
на данные положительные новости, акции компании
за день упали на -3,48%.
Индекс OMX Tallinn по окончанию торгов вырос на
0,24%. После закрытия торгов компания Ekspress
Grupp сообщила о результатах продаж за апрель,
которые по сообщениям компании выросли на 7,5%.
Производитель нижнего белья AS Silvano Fashion
Group представил данные за первый квартал 2011
года. Продажи компании за первые три месяца
составили 25,455 млн. EUR, что на 26.9% больше
чем в первом квартале 2010 года, из которых чистая
прибыль – 6,291 млн. EUR. Продажи компании в
России по сравнению с первым кварталом 2010 года
выросли на 24,7%, в Украине – на 89,0%, в
Балтийских странах рост составил 5,5%.
Индекс OMX Riga по итогам торговой сессии
прибавил 1,03%. Лидером по обороту стала
компания Latvijas balzams, акции которой за день
прибавили 4,85%.
ВВП Латвии в первом квартале вырос на 3,4% г/г, но
показатель скорее разочаровал, так как оказался
ниже прогнозов. Средний прогноз рынка составил
4,1% г/г, "Finasta" прогнозировала 4,0% рост.
Вероятно, после объявления значимого роста ВВП
Литвы, рынок ожидал такого же развития и в Латвии.
Россия
На закрытии торговой сессии вторника индекс ММВБ
снизился на 0,17%, индекс РТС потерял 0,44%.
Основной торговой идеей служило падение цен на
"черное золото", оказывающее давление на акции
Утренний обзор финансовых рынков подготовили Денис Македонский, Игорь Томилов, Светлана Пепеля
Банк „Finasta“
Ресурсы: „Bloomberg“, „CNN Money“, „Reuters“, „DailyFX“, „MarketWatch“, „Wall Street Journal“.
российских компаний. Также негативом служило снижение
долгового рейтинга Греции агентством S&P.
Восстановление рынка металлов, поддерживавшего
позитивную динамику, вывело в лидеры акции
металлургического сектора. Среди металлургов
выделялись акции Норильского никеля (+1,9%), который
сообщил о планах запуска медеплавильного завода в
Индонезии общей мощностью до 400 тыс. тонн меди в год
и освоения месторождения медно-никелевых руд.
Лидерами падения были акции Лукойла (-3,23%) и
Татнефти (-4,60%), вследствие закрытия реестров
акционеров.
Во второй половине мая может начаться спекулятивная
покупка акций Сбербанка в связи с приближением даты
запуска программы депозитарных расписок в Лондоне,
которая начнется в июне.
Товарные рынки
Макроэкономические данные Китая, второго крупнейшего
мирового потребителя сырья, свидетельствующие о
росте инфляции на 5,3% в апреле, вызвали спекуляции о
возможном повышении Центральным банком процентных
ставок, чтобы несколько охладить экономику. Но,
несмотря на это, опасения по поводу возможных
перебоев поставок нефти, связанные с наводнением на
реке Миссисипи в США, способствовали повышению цен.
Так контракт на нефть марки WTI вырос на 1,33 USD и
составил 103,88 USD за баррель. Июньские фьючерсы на
Brent в Лондоне торговались по цене 117,63 USD. Но
Цены на драгметаллы продолжили рост за счет опасений
по поводу вновь обострившихся финансовых проблем
Европы, а также ускорившихся темпов инфляции в Китае.
Контракт на золото вырос до отметки в 1516,28 USD за
унцию. Фьючерс на серебро прибавил 1,9%.
3
РЫНКИ
Нефть марки “WTI” (USD/bar.) Природный газ (USD/MMBtu)
115 5,6
110
105 5,1
100
95 4,6
90
85 4,1
80
75 3,6
70
65 3,1
2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11 2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11

Золото (USD/OZ) Пшеница (USD/bu.)

1630 960
1570 900
1510 840
1450 780
1390 720
1330 660
1270 600
1210 540
480
1150
420
1090
2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11
2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11

Индекс товарных рынков Reuters/Jefferies Доходность 10 - летних гособлигаций (%)

380 4,0
США Германия
360
3,6
340
320 3,2

300 2,8
280
2,4
260
240 2,0
2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11 2010/5/11 2010/8/11 2010/11/11 2011/2/11 2011/5/11

Ставки межбанковского рынка (%) Ключевые процентные ставки (%)

1,8 8
Euribor 6 мес.
1,6 7
Libor (USD) 6 мес.
1,4 6
5
1,2
4
1,0 3
0,8 2
0,6 1
0,4 0
2008/7/17 2009/4/17 2010/1/17 2010/10/17
0,2
2010/5/9 2010/8/9 2010/11/9 2011/2/9 2011/5/9 Еврозона Великобритания
США Япония
Китай