NCRF 22

Universidade de Aveiro Ano 2011
Instituto Superior de Contabilidade e Administrao
Clia Antunes Barroca
Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22
Universidade de Aveiro Ano 2011
Instituto Superior de Contabilidade e Administrao
Clia Antunes Barroca
Dissertao apresentada Universidade de Aveiro para cumprimento dos requisitos necessrios obteno do grau de Mestre em Contabilidade Ramo Auditoria, realizada sob a orientao cientfica do Mestre Antnio Rodrigues Neto, Equiparado a Professor Adjunto do Instituto Superior de Contabilidade e Administrao da Universidade de Aveiro
Dedico este trabalho aos meus pais.
O jri
Presidente
Prof. Doutora Graa Maria do Carmo Azevedo

Professora Adjunta do Instituto Superior de Contabilidade e Administrao da Universidade de Aveiro
Arguente
Prof. Doutor Fernando Jos Peixinho Arajo Rodrigues

Professor Adjunto da Escola Superior de Tecnologia e Gesto do Instituto Politcnico de Bragana
Orientador
Mestre Antnio Rodrigues Neto

Equiparado a Professor Adjunto do Instituto Superior de Contabilidade e Administrao da Universidade de Aveiro
Agradecimentos
Embora uma dissertao seja, pela sua finalidade acadmica, um trabalho individual, h contributos que no posso deixar de realar e agradecer. O meu sincero agradecimento ao meu professor e orientador da dissertao, Mestre Antnio Rodrigues Neto, pela disponibilidade manifestada ao longo do tempo, pelas crticas e sugestes relevantes efectuadas durante a orientao, bem como pela confiana em mim depositada. Reitero o meu agradecimento aos docentes do ISCA-UA, pelos conhecimentos transmitidos, apoio e incentivo permanente. Aos colegas de trabalho, que sempre me apoiaram e que em parte viveram comigo esta caminhada, especialmente Manuela Teles. Aos colegas de estudo e amigos, pela ajuda, apoio, amizade e incentivo que sempre me transmitiram ao longo deste percurso, que culmina neste trabalho e sem os quais certamente no teria conseguido chegar ao fim: Orquidia Almeida, Paulo Martins, Sandra Silva e Teresa Maia. minha famlia, em especial aos meus pais, pelo seu exemplo de vida e por me incutirem a vontade de realizao pessoal e profissional, entre outros valores com os quais procuro reger a minha vida, e minha prima, Professora Doutora Maria do Cu Alves, pelo apoio e estmulo que sempre me transmitiu. A todos aqueles que, embora no referenciados nestas linhas, acreditaram que conseguiria terminar esta caminhada e permitiram que conclusse este trabalho. A todos, bem hajam.
Palavras-chave
Subsdios do Governo, SNC, NCRF 22
Resumo
A globalizao dos mercados, articulada com a abertura das fronteiras dentro da UE, e com a diversidade de sistemas contabilsticos, acentuou a necessidade de criar um nico sistema contabilstico que fosse aceite internacionalmente e, ao mesmo tempo, que facilitasse o acesso aos mercados de capitais internacionais. Em Portugal, a normalizao contabilstica, sob a forma de um plano de contabilidade, iniciou-se em Portugal h mais de 30 anos, coma aprovao em 1977 do primeiro Plano Oficial de Contabilidade, que viria a ser reformulado em 1989, 1991, 1995 e 2005, culminando em 2010 com a sua total substituio por um novo Sistema de Normalizao Contabilstico. Constata-se que os procedimentos contabilsticos impostos pelo SNC, no caso particular da NCRF 22 - Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo, so mais exigentes e pormenorizados do que os previstos no anterior sistema normativo nacional, em vigor at 31/12/2009. Apresentando um relato financeiro mais moderno e internacional e que melhora a informao financeira prestada a quem dela necessita, a aplicao da NCRF 22 permite, s entidades nacionais, evidenciar indicadores financeiros efectivamente equivalentes aos que so apresentados por outras entidades, de outros pases, tais como Espanha, Frana e Blgica, onde o tratamento contabilstico dos subsdios relacionados com activos no segue o preconizado na actual IAS 20 - Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo, possibilitando assim, a nvel europeu e internacional, um melhor e maior acesso, quer a financiamentos, quer a concursos, bem como, potenciar o aumento da competitividade das empresas portuguesas, no que concerne capacidade de reporte das suas demonstraes financeiras, em ambiente de concorrncia, para uma melhor captao de fontes de financiamento internacionais.
Keywords
Government Grants, SNC, NCRF 22
Abstract
The globalization of markets together with the opening of frontiers inside the EC and the diversity of accounting systems have enhanced the necessity for the creation of only one accounting system which would be internationally accepted and, at the same time, would facilitate the access to international capital markets. In Portugal, the accounting standards process took the form of a chart of accounts and appeared more than thirty years ago when in 1977 the first Official Chart of Accounts was approved; it would be reformulated in 1989, 1991, 1995 and 2005 when it was finally entirely substituted by a new Accounting Standards System (SNC). It can be observed that the accounting procedures imposed by SNC, particularly concerning NCRF 22 Accounting for Government Grants and Disclosure of Government Assistance are more demanding and detailed than st those prescribed by the former national standards system in force until 31 December 2009. NCRF 22 offers a more modern and international financial report and provides more precise financial information; in addition, its application allows national entities the ability to highlight financial indicators accurately equivalent to the ones presented by entities from other countries such as Spain, France and Belgium, where accounting treatment of subsidies related to assets does not follow what is advised in the current IAS-20 Accounting for Government Grants and Disclosure of Government Assistance, therefore permitting at an European and international level a better and wider access either to financing or to tenders, as well as to assistance in the increase of competiveness of Portuguese companies concerning their capacity to carry forward their financial reports through international financing sources in a highly competitive environment.
NDICE GERAL
ndice de Figuras ............................................................................................................... III ndice de Quadros.............................................................................................................. IV ndice de Grficos ............................................................................................................... V Siglas e Abreviaturas ......................................................................................................... VI
CAPTULO I - INTRODUO ..............................................................................................1 1.1. Justificao da Temtica ............................................................................................ 11 1.2. Objectivos .................................................................................................................... 11 1.3. Estrutura da Dissertao ........................................................................................... 12
CAPTULO II A NCRF 22 Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo..............................................................13 2.1. Enquadramento no SNC ............................................................................................ 13 2.1.1. Origem e evoluo da NCRF 22 ........................................................................... 14 2.1.2. A importncia da NCRF 22 no seio do SNC ....................................................... 22 2.2. Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo .. 23 2.2.1. A contabilizao dos subsdios no normativo POC ............................................ 24 2.2.2. A contabilizao dos subsdios e a IAS 20 ........................................................... 28
2.2.3. A contabilizao dos subsdios e a NCRF 22 ...................................................... 31 2.2.4. A contabilizao dos subsdios e a NCRF-PE ..................................................... 39 2.3. Referencial da NCRF 22 no SNC .............................................................................. 39 2.4. Dificuldades na adopo da NCRF 22 ...................................................................... 43
CAPTULO III BREVE CARACTERIZAO DOS SUBSDIOS DO QREN .........45 3.1. Subsdios do QREN .................................................................................................... 46 3.2. Sistemas de Incentivo ................................................................................................. 51
CAPTULO IV - ESTUDO EMPRICO ..............................................................................57 4.1. Metodologia ................................................................................................................. 59 4.2. Caracterizao da amostra ........................................................................................ 60 4.3. Apresentao dos resultados ..................................................................................... 63
CAPTULO V CONCLUSES E PROPOSTA DE TRABALHOS FUTUROS ........71 5.1. Concluses .........................................................................................................................71 5.2. Proposta de trabalhos futuros .........................................................................................73 BIBLIOGRAFIA .....................................................................................................................75
II
ndice de Figuras
Figura 1.1. - Gnese do SNC ....................................................................................................8 Figura 1.2. - mbito do SNC ...................................................................................................9 Figura 2.1. - Contabilizao dos subsdios, segundo o POC...............................................28 Figura 2.2. - reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis relacionados com activos, na NCRF 22 ............................34 Figura 2.3. - reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis, na NCRF 22 ........................................................................36 Figura 3.1. - Origem do QREN 2007-2013 ...........................................................................47 Figura 3.2. - Orientaes estruturantes do QREN ..............................................................49
III
ndice de Quadros
Quadro 2.1. - Referncias aos subsdios nas notas explicativas do POC ..........................25 Quadro 2.2. - Referncias contabilizao dos subsdios no balano...............................40 Quadro 2.3. - Referncias contabilizao dos subsdios na demonstrao dos resultados .......................................................................................................40 Quadro 2.4. - Referncias contabilizao dos subsdios na demonstrao dos fluxos de caixa ...............................................................................................42 Quadro 3.1. - Plano de financiamento para os Programas Operacionais do QREN 2007-2013 .......................................................................................................48 Quadro 3.2. - Execuo dos Fundos Comunitrios disponibilizados para os Programas Operacionais do QREN 2007-2013 ........................................49 Quadro 3.3. - Sntese do eixo central do QREN ...................................................................50 Quadro 3.4. - Objectivos e entidades beneficirias dos SI ..................................................51 Quadro 4.1. Amostra do estudo ..........................................................................................61 Quadro 4.2. Dados descritivos da amostra inicial ............................................................62 Quadro 4.3. Dados descritivos da amostra final ...............................................................62
IV
ndice de Grficos
Grfico 4.1. Mdia do financiamento .................................................................................63 Grfico 4.2. Variao mdia do capital prprio ...............................................................64 Grfico 4.3. Variao mdia ................................................................................................64 Grfico 4.3. Variao mdia do rcio autonomia financeira ......................................65 Grfico 4.4. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Alpha ......66 Grfico 4.5. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Beta .........66 Grfico 4.6. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Gamma.......................................................................................................67 Grfico 4.7. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Delta .......67 Grfico 4.8. Variao mdia do rcio solvabilidade.....................................................68 Grfico 4.9. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Beta .......................69 Grfico 4.10. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Alpha ..................69 Grfico 4.11. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Gamma ...............70 Grfico 4.12. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Delta ....................70
Siglas e Abreviaturas
AASB - Australian Accounting Standards Board CEE Comunidade Econmica Europeia DC Directriz Contabilstica EC Estrutura Conceptual EM - Estados-Membros FASB Financial Accounting Standards Board GAAP - Generally Accepted Accounting Principles IAS International Accounting Standards IASB International Accounting Standards Board IASC - International Accounting Standard Committee IES - Informao Empresarial Simplificada IFRS International Financial Reporting Standards IFRIC - International Financial Reporting Interpretation Committee IOSCO International Organization of Securities Commissions IT Interpretao Tcnica NCRF Norma Contabilstica e de Relato Financeiro
VI
NCRF-PE Norma Contabilstica e de Relato Financeiro para Pequenas Entidades NIC Norma Internacional de Contabilidade PE Pequenas Entidades PME Pequena e Mdia Entidade POC Plano Oficial de Contabilidade p.p. Pontos percentuais QREN - Quadro de Referncia Estratgico Nacional SCT - Sistema Cientfico e Tecnolgico SEC - Securities and Exchange Commission SI - Sistema de Incentivo SIC Standing Interpretations Committee SNC Sistema de Normalizao Contabilstica UE Unio Europeia
VII
CAPTULO I - INTRODUO
A economia mundial sofreu nas ltimas dcadas um desenvolvimento exponencial. Os agentes econmicos acompanharam este progresso, expandiram as suas relaes e cada vez maior o nmero de empresas a operar a nvel mundial. O desenvolvimento econmico assenta na informao disponibilizada queles que tm de tomar decises. Assim, os mercados requerem que a informao financeira, fornecida pelas empresas, seja preparada e apresentada com qualidade e credibilidade, a partir de princpios de aceitao geral, conhecidos por todos os intervenientes. A informao deve ser exprimida atravs de um conjunto integral de demonstraes financeiras, compreensveis, credveis e que apresentem tudo o que seja susceptvel de ser relevante na tomada de decises. Segundo Cravo et al (2009), sendo certo que a informao financeira constitui elemento determinante do processo de tomada de deciso, no menos certo que ela constitui um factor essencial ao eficaz funcionamento dos mercados. A harmonizao contabilstica internacional uma das questes relevantes da actualidade, sendo muito debatida entre os reguladores dos mercados de capitais, investidores, credores, gestores, autoridades governamentais, tcnicos de contabilidade, auditores, etc. A convergncia das prticas contabilsticas, no mbito internacional, tem-se tornado uma realidade e insere-se no contexto da globalizao dos mercados. Diversos organismos internacionais, tais como o International Accounting Standards Board (IASB), o International Organization of Securities Commissions (IOSCO), a Unio Europeia (UE) e o Securities and Exchange Commission (SEC), tm fomentado o processo de convergncia
das prticas de contabilidade como um instrumento de sinergia entre mercados, fluio dos investimentos no mbito global, entre outros factores relevantes. Perante uma conjuntura econmica, com forte investimento no estrangeiro, como a que se comeou a verificar no incio dos anos 70 do sculo passado, surgiram variados sinais de receptividade s Normas Internacionais de Contabilidade (NIC). Procurava-se a resoluo de diversos problemas, derivados da existncia de vrios regimes contabilsticos nacionais, no interior de grupos econmicos internacionais (multinacionais), os quais no s constituam obstculos ao crescimento e disperso geogrfica dos negcios, como tambm complicavam os mecanismos de controlo, de consolidao de contas, acarretavam acrscimos de prazos e de custos das tarefas contabilsticas, ou seja, revelavam-se nocivos internacionalizao e competitividade das empresas. Nas ltimas dcadas vrios organismos se tm centrado na harmonizao contabilstica internacional, e face ao fenmeno de globalizao, admitimos que a normalizao contabilstica a nvel internacional seja irreversvel, tal como o foi, h algumas dcadas, a normalizao a nvel nacional. Tal como referem Cravo et al (2009), estamos a assistir a movimentos de vrios pases, com especial nfase na Unio Europeia, no sentido de adoptarem as normas internacionais de contabilidade (IAS), emitidas pelo IASB. Um dos objectivos permanentes da UE a harmonizao das diferentes polticas sociais, econmicas e monetrias, prosseguidas pelos diversos Estados-Membros (EM), estendendo-se tambm esse objectivo aos sistemas contabilsticos. Os esforos de harmonizao contabilstica europeia traduziram-se, nos ltimos anos, na Quarta e Stima Directivas, bem como nos Regulamentos CE n. 1606/2002 e n. 1725/2003. Conforme referido no comunicado da Comisso Europeia, intitulado Harmonizao Contabilstica: Uma nova estratgia relativamente harmonizao Internacional COM (1995) 508 PT, as 4 e 7 Directivas acautelaram as diferentes tradies contabilsticas
existentes nos EM anteriormente sua adopo, e tiveram simultaneamente um impacto positivo real. A qualidade da informao financeira registou uma melhoria considervel, nos EM, e a livre circulao de informao financeira, comparvel, constituiu uma condio essencial para o bom funcionamento do mercado interno e contribuiu para estimular a concorrncia. No entanto, subsistiam um conjunto de entraves preservao dos desenvolvimentos alcanados at ao momento, impedindo, em certa medida, que a UE se colocasse numa posio que lhe permitisse fazer face aos importantes desafios com que se deparava. Um dos principais entraves prendeu-se com as empresas europeias a operar em mercados internacionais, cuja elaborao das demonstraes financeiras, em conformidade com a respectiva legislao nacional, baseada nas Directivas Contabilsticas, j se mostrava inadequada s exigncias dos mercados de capitais internacionais. As empresas estavam obrigadas a elaborar dois conjuntos de demonstraes financeiras, um em conformidade com o Plano Oficial de Contabilidade (POC) e as Directivas Contabilsticas e outro adaptado s exigncias dos mercados internacionais de capitais. Alm de se tratar de um procedimento oneroso, o fornecimento de dados distintos em diferentes contextos revela-se uma fonte de confuses para os investidores e para o pblico em geral. A nvel nacional, denotou-se uma clara insuficincia do POC e Directivas Contabilsticas, face s exigncias de relato financeiro. Na sequncia da adopo das Directivas Contabilsticas, a nvel do processo de fixao das normas contabilsticas, impunha-se tambm uma nova abordagem devido s alteraes registadas nos EM. Tendo em conta a necessidade de estas normas acompanharem os desenvolvimentos econmicos, muitos EM criaram organismos de fixao das normas contabilsticas, destinados a prosseguir o desenvolvimento das normas constantes da legislao nacional. Em Portugal, at 1977, no existia qualquer harmonizao do tratamento contabilstico, para as entidades que desenvolvessem uma actividade industrial, comercial ou agrcola (excepto Banca e Seguros), por falta de regulamentao legal.
O primeiro passo para a harmonizao contabilstica em Portugal foi dado com a publicao do Decreto-lei 47/77, que aprovou o primeiro POC, fortemente influenciado pela normalizao contabilstica francesa (Plan Contable General). Este normativo permitiu, assim, grandes economias de tempo e permitiu tambm comparaes, particularmente no espao, antes pouco viveis (Pinto, 2006:24). Com este Diploma, harmonizou-se a forma de elaborar a contabilidade em Portugal, ou seja, todos os abrangidos passaram a elaborar a sua contabilidade de acordo com as regras a estabelecidas. Com a adeso Comunidade Econmica Europeia (CEE), em 1986, Portugal ficou sujeito ao disposto nas Directivas Comunitrias. Assim, a Comisso de Normalizao Contabilstica (CNC) foi encarregue de transpor, para o cenrio interno, o disposto nas Directivas Comunitrias que tratam matrias relacionadas com a contabilidade, dando incio ao ajustamento, do normativo nacional, Quarta Directiva. Aps anlise do POC/77 e embora este, no geral, se enquadrasse no exigido pelas Directivas, a CNC considerou que, face sua desactualizao, era pertinente a sua actualizao. Assim, em Novembro de 1989 foi publicado o Decreto-lei 410/89 que revogou, na totalidade, o Decreto-lei 44/77, transpondo para o normativo interno a Quarta Directiva, entrando em vigor em 1 de Janeiro de 1990, continuando a no ser aplicvel Banca e aos Seguros. Esta situao repetiu-se em 2 de Julho de 1991 com a incorporao da Stima Directiva no POC, atravs da incluso do Decreto-Lei n. 231/91, que vem transpor para o direito interno as normas de consolidao de contas, estabelecidas pela VII directiva. Uma anlise ao POC/89 revela que na sua elaborao, embora predominassem as influncias continentais, j inclua algumas influncias do IASC, nomeadamente da NIC 1 e do seu quadro conceptual (Conceptual Framework). Estas influncias eram visveis, por exemplo, nos princpios contabilsticos e critrios de valorimetria, contidos no POC/89.
O POC/89, foi mais tarde alterado pelo Decreto-Lei n. 238/91, de 2 de Julho, transpondo as normas de consolidao de contas, em consonncia com o estabelecido na 7 Directiva, tendo ainda sido posteriormente alterado e/ou complementado pelos seguintes normativos: Decreto-Lei n. 127/95, de 1 de Junho; Decreto-Lei n. 44/99, de 12 de Fevereiro; Decreto-Lei n. 79/2003, de 23 de Abril; Decreto-Lei n. 88/2004, de 20 de Abril. A partir de 1991 a CNC optou por emitir Directrizes Contabilsticas (DC) em lugar de reformular o POC. Estas DC, alm de actualizarem e completarem o POC, visavam, tambm, reduzir o nmero de tratamentos contabilsticos alternativos, e assim melhorar o nvel de comparabilidade da informao financeira e contabilstica. As DC mostraram uma clara aproximao da CNC s normas do International Accounting Standards Board (IASB), permitindo deste modo que os desenvolvimentos contabilsticos em Portugal se mostrassem perfeitamente enquadrados na estratgia de harmonizao contabilstica da UE. Jarne, em 1997, citado por Rodrigues e Fontes (2002), classificou o sistema contabilstico portugus como um dos mais prximos das normas do IASB, no contexto internacional. Tambm o Professor Rogrio Fernandes Ferreira, especialista portugus nas questes de normalizao contabilstica, afirmou que pode dizer-se que no h dissonncias entre a doutrina e a s prtica contabilsticas nacionais e as normas internacionais. Ao confrontar a nossa estrutura conceptual com o que se retira das normas internacionais no se encontram divergncias sensveis (Ferreira, 2006:19). A CNC, procurou, tambm, garantir a existncia de regulamentao para qualquer questo contabilstica, tendo emitido a DC n 18 (reformulada em 2005) na qual era apresentada uma hierarquia das normas a considerar em Portugal: 1. O POC, DC e Interpretaes Tcnicas (IT); 2. As NIC, cf. Regulamento n. 1606/2002; e supletivamente 3. As NIC e IFRS e as respectivas SIC/IFRIC.
No entanto, e apesar da evoluo da contabilidade em Portugal, persistiam problemas de comparabilidade da informao contabilstica prestada, nomeadamente numa perspectiva de comparao internacional. Em 17/02/2005 foi emitido o Decreto-Lei 35/2005, que transps para a ordem jurdica nacional a aplicao dos Regulamentos n. 1606/2002 e n. 1725/2003 (aprovados pelo Parlamento Europeu e pelo Conselho da UE), e determinava qual o mbito de aplicao obrigatrio e facultativo das normas do IASB (incluindo a IAS 20 que ser analisada no capitulo II). Este Decreto-Lei no foi abrangente, estabelecendo, apenas, que as empresas nacionais com valores mobilirios cotados utilizariam as International Financial Reporting Standards (IFRS), permitindo que as restantes continuassem a utilizar as normas nacionais (POC e DC). A opo prevista no artigo 5. do Regulamento (CE) n. 1606/02, consubstanciada no Decreto-Lei n. 35/2005, veio estabelecer dois modelos contabilsticos para o espao nacional: O modelo contabilstico do IASB, adoptado pela UE nos termos do Regulamento (CE) n. 1606/02; O modelo contabilstico constitudo pelo POC, DC e IT e ainda as respostas dadas pela Comisso Executiva. A harmonizao contabilstica a nvel nacional era necessria, uma vez que em Portugal no existia verdadeiramente uma harmonizao contabilstica. Existiam empresas que seguiam o POC e as DC e outras as IFRS, para alm daquelas empresas que misturavam os vrios normativos, conforme as suas necessidades contabilsticas. Impunha-se, por isso, revogar o POC e substitui-lo por um normativo que se aproximasse mais dos novos padres, de forma a garantir a sintonia com as Directivas e Regulamentos contabilsticos da UE, alinhado com a modernizao contabilstica ocorrida na UE. A CNC foi sensvel a estas e outras questes, tendo tomado a deciso de substituir o POC, como normativo contabilstico nacional, mediante a adopo do novo Sistema de
Normalizao Contabilstica (SNC), cujas Normas Contabilsticas e de Relato Financeiro (NCRF) que o compem se encontram muito prximas das IAS/IFRS. Portugal est, alis, indelevelmente ligado adopo, em 2005, das IAS/IFRS por todas as entidades cotadas na UE. Foi no Conselho Europeu de Lisboa em 2002 que se deu o passo decisivo no reforo da comparabilidade das demonstraes financeiras das sociedades cotadas, criando assim condies para um aumento da competitividade da UE. No seguimento desta estratgia de harmonizao contabilstica e, simultaneamente, com o objectivo de modernizar e actualizar o corpo normativo nacional, de modo a acompanhar os desenvolvimentos na normalizao internacional, em 15 de Janeiro de 2003, foi aprovado pelo Conselho Geral da CNC o Projecto de linhas de orientao para um novo modelo de normalizao contabilstica, que visa dar cumprimento ao Regulamento (CE) n. 1606/2002 do Parlamento Europeu e do Conselho. Em 3 de Julho de 2007, o Conselho Geral da CNC aprovou os projectos dos instrumentos contabilsticos que integram o novo modelo, que apelidou de Sistema de Normalizao Contabilstica, tendo previsto a sua entrada em vigor, caso viesse a ser aprovado pelo Governo, para 1 de Janeiro de 2008, o que no verificou, pois o Decreto-Lei n. 158/2009 entrou em vigor, apenas, em 1 de Janeiro de 2010. Entretanto, a 5 de Julho de 2007, a CNC apresentou ao Governo a Proposta de Sistema de Normalizao Contabilstica. Em 16 de Abril de 2008, decorreu uma sesso pblica, promovida pela Secretaria de Estado dos Assuntos Fiscais intitulada Apresentao para a Audio Pblica do Novo Sistema de Normalizao Contabilstica, que decorreu por um prazo de 60 dias, posteriormente alargado para 31 de Julho de 2008, na qual o secretrio de Estado dos Assuntos Fiscais nomeou dois grupos de trabalho, um para acompanhar a audio pblica e outro para analisar os impactos fiscais, em sede de IRC, da adaptao das NIC e do SNC. Em 23 de Abril de 2009, o grupo de trabalho de Acompanhamento da Audio Pblica do SNC, apresentou os resultados do seu trabalho em sesso pblica realizada nas instalaes da Culturgest, em Lisboa, cujo relatrio foi posteriormente divulgado.
Assim, face necessidade de acompanhar a dinmica da UE e de atender s diferentes exigncias de relato financeiro, permitindo a intercomunicabilidade entre os vrios EM, foi implementado em Portugal o novo SNC, aprovado a 13 de Julho de 2009, com a publicao do Decreto-Lei n 158/2009, cuja entrada em vigor teve lugar no dia 1 de Janeiro de 2010.
Figura 1.1. - Gnese do SNC (elaborao prpria)
O SNC resulta da adaptao, e no da adopo, das NIC do IASB, conforme previsto no prembulo do Decreto-Lei n. 158/2009, que preceitua que a normalizao contabilstica nacional dever aproximar-se, tanto quanto possvel, dos novos padres comunitrios, por forma a proporcionar ao nosso pas o alinhamento com as directivas e regulamentos em matria contabilstica da UE, sem ignorar, porm, as caractersticas e necessidades especficas do tecido empresarial portugus. Tendo em conta as entidades a que se destina o SNC, o referido prembulo refere ainda que, no processo de adaptao das normas internacionais de contabilidade houve a preocupao de, sem distorcer a homogeneidade, a qualidade e a coerncia globais, eliminar tratamentos pouco ou nada aplicveis realidade nacional e evitar nveis de exigncia informativa porventura excessivos. Assim, o SNC contempla um corpo normativo nacional em que coexistem dois referenciais contabilsticos, (que integram 3 nveis de normalizao), compatveis e coerentes entre si, aplicveis aos seguintes trs grandes grupos de entidades que operam em Portugal, em
funo de dois factores, as necessidades de relato financeiro e a dimenso econmica das empresas:
Opo
Opo
Figura 1.2. - mbito do SNC (elaborao prpria)
O SNC entendido pelos especialistas da rea como um instrumento essencial para garantir a comparabilidade nas decises de investimento em diferentes mercados, sendo essa comparabilidade sustentada por normas de reconhecimento, mensurao, apresentao e de relato comuns a todas as empresas. Conclui-se, pois, que o modelo de normalizao contabilstica nacional caracteriza-se pela afinidade com a legislao contabilstica da UE, associada com as IAS e com as IFRS emitidas pelo IASB, mantendo-se, contudo, algumas caractersticas prprias, como o exemplo de um cdigo de contas auxiliar. Aprovado o novo SNC e revogado o POC, procedeu-se a uma aproximao dos padres internacionais em matria de normalizao contabilstica, nomeadamente com o normativo do IASB.
Este diploma vem, assim, adaptar s caractersticas nacionais e s especificidades do tecido empresarial nacional as referidas normas, modernizando-se a terminologia utilizada, tornando-as internacionalmente comparveis. sem dvida aumentada a competitividade das empresas portuguesas na capacidade de reporte das suas demonstraes financeiras, em ambiente de concorrncia, por fontes de financiamento internacionais. Importa ainda salientar, como vantagens claras decorrentes da implementao do SNC, a potencial reduo do risco de informao (tendo em conta que o SNC aumenta a transparncia), a obteno de um relato financeiro mais moderno, a potencial melhoria da organizao interna, sem descurar a vertente facilitadora de negcios (atendendo linguagem internacional, eliminando muitas diferenas actuais). Tal como afirmado por Cravo (2010:11), um sistema baseado em princpios, como o SNC, conduz a um relato financeiro mais moderno e internacional e que melhora a informao financeira prestada a quem dela necessita. Isso tem como contrapartida a obrigao de a informao ser mais clara, transparente e objectiva. Convm ainda salientar que, tal como realado por Grenha et al (2009:55), o novo modelo de normalizao contabilstica, no se trata em nenhuma circunstncia de uma mera adopo destas IAS/IFRS, mas sim da sua adaptao realidade nacional, dando satisfao s obrigaes nacionais decorrentes do cumprimento das Directivas Comunitrias.
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1.1. Justificao da Temtica A oportunidade, relevncia e importncia do tema resultam da conjuntura actual de mudana contabilstica, resultante da entrada em vigor de um novo normativo contabilstico (SNC), particularmente importante na histria da normalizao contabilstica portuguesa. Uma das alteraes introduzidas pelo SNC o tratamento contabilstico preconizado para os subsdios relacionados com os activos. Estes passam a integrar o capital prprio, em vez de constarem no passivo. Esta alterao vai permitir s entidades nacionais calcularem os seus rcios financeiros numa base idntica de outros pases que no aplicam o preconizado na actual IAS 20 Contabilizao dos subsdios do Governo e divulgao de apoios do Governo. A NCRF 22 - Contabilizao dos subsdios do Governo e divulgao de apoios do Governo, estipula vrias condies e restries quanto contabilizao, reconhecimento e divulgao desses mesmos subsdios. Face ao acima exposto, o objectivo deste trabalho centrar-se- na anlise do potencial impacto no capital prprio das entidades nacionais sujeitas aplicao da NCRF 22.
1.2. Objectivos Em termos globais, ser efectuada uma anlise do impacto no capital prprio decorrente da aplicao da NCRF 22. Para tal, ser utilizada informao financeira extrada das demonstraes financeiras de empresas da regio de Aveiro, beneficirias de subsdios do QREN nos anos de 2008 e 2009, mais concretamente, no mbito do Sistema de Incentivo Qualificao de PME, a fim de se aferir qual o impacto e variao provocada no capital prprio decorrente da aplicao da NCRF 22.
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1.3. Estrutura da Dissertao Este trabalho composto por 5 captulos, atravs dos quais se procura desenvolver a temtica em anlise, salientando a sua relevncia e oportunidade. No Captulo I, depois de uma breve introduo, de modo a contextualizar processo de harmonizao contabilstica internacional, europeia e nacional, procura-se ainda abordar a evoluo do normativo contabilstico portugus at sua nova estrutura SNC. No captulo II procede-se ao enquadramento da NCRF 22 no normativo nacional, descrevendo a sua origem e contedo. Neste captulo tambm efectuada uma breve anlise ao tratamento contabilstico dos subsdios do Governo, no anterior normativo contabilstico nacional e na IAS 20. O Captulo III apresenta uma sntese da caracterizao dos subsdios do QREN e do seu enquadramento na poltica comunitria desenvolvida nos ltimos anos. No captulo IV apresenta-se o estudo emprico efectuado, sendo explicada a metodologia utilizada, de acordo com os objectivos propostos. So ainda apresentados os dados recolhidos e efectuada a anlise e discusso dos resultados obtidos. No ltimo captulo so apresentadas as concluses deste estudo, que se centram na anlise aos resultados do estudo e nas suas causas.
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CAPTULO II A NCRF 22 - Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo
No presente captulo, alm do enquadramento da NCRF 22 no SNC, ser tambm feita referncia origem da norma, sua evoluo e importncia no seio do SNC. Iremos, tambm, apresentar uma anlise pormenorizada da NCRF 22, apresentando, no s, o contedo da norma, mas tambm, efectuando uma anlise comparativa com o disposto no POC e na IAS 20.
2.1. Enquadramento no SNC A NCRF 22, cuja norma IASB de base foi a IAS 20, tem como objectivo prescrever os procedimentos que uma entidade deve aplicar na contabilizao e divulgao de subsdios e apoios do Governo. O anterior normativo contabilstico nacional apresentava algumas lacunas, quanto contabilizao dos subsdios e apoios do Governo, particularmente no que concerne ao seu reconhecimento, mensurao e divulgao. Alm da escassa divulgao, verificava-se, tambm, que a contabilizao das matrias relacionadas com os subsdios no era uniforme entre as empresas. Muito semelhante norma IASB que lhe serviu de base, a NCRF 22 apresenta, no entanto, algumas modificaes, nomeadamente, na forma de tratamento dos subsdios que se relacionam com a aquisio de activos.
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2.1.1. Origem e evoluo da NCRF 22
A IAS 20, promulgada em Novembro de 1982, manteve-se inalterada durante vrios anos. Embora aceite pela IOSCO como uma norma de referncia, tem sido alvo de crticas, nomeadamente, por parte da Austrlia. Os contabilistas australianos acreditavam que a sua GAAP nacional (AASB 1 120 - Accounting for Government Grants and Disclosure of Government Assistance) era superior a esta norma internacional de contabilidade (Epstein e Jermakowicz, 2010), dado que, estipulava que a entidade reconhecesse o subsdio do Governo, apenas a partir do momento em que obtinha o controle do subsdio ou do direito a receber a subveno. A IAS 20 foi reajustada em 1994 e publicada no Jornal Oficial da Unio Europeia L 261/178 de 13.10.2003 (Regulamento (CE) n. 1725/2003 da Comisso). Esta nova verso substituiu a norma originalmente aprovada pelo Conselho, a fim de ser apresentada no formato revisto e adoptado para as NIC, de 1991 em diante. No foram efectuadas alteraes substantivas ao texto original aprovado, apenas determinada terminologia foi alterada para ficar em consonncia com a prtica corrente do IASB. Considerando que a contabilizao dos subsdios como um rendimento diferido era considerado incompatvel com o quadro do IASB, e reduzir o valor contabilstico dos activos de uma subveno no era bem aceite por alguns especialistas, o IASB assumiu a posio de que deveria aguardar a finalizao de uma norma geral, sobre o reconhecimento de rendimento, antes de empreender uma reviso da IAS 20. No entanto, a percepo da necessidade de lidar com a concesso de direitos de emisso (que levou promulgao da IFRIC 3 - Emission Rights, posteriormente retirada)
1 Esta norma australiana de contabilidade, emitida pelo Australian Accounting Standards Board (AASB), aprovada em 15 de Julho de
2004, foi alterada em 24 de Julho de 2008, de modo a acolher as disposies da IAS 20, com efeitos a partir do exerccio econmico de 2009, inclusive.
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persuadiu o IASB a procurar efectuar uma mudana, a curto prazo. O projecto inicial, como parte do programa de convergncia do IASB/FASB, foi substitudo por um projecto autnomo de reviso, cujo objectivo era incorporar os direitos de emisso, bem como outros tipos de subvenes. Em meados de 2006, este projecto foi colocado "em espera", aguardando as decises que alteraram a IAS 37 - Provises, Passivos Contingentes e Activos Contingentes, sendo que em finais de 2008 ainda no estava concludo, embora tenha sido deliberado e discutido muitas vezes pelo IASB. A finalizao desta alterao antecipada em 2009. Na sua verso original, a IAS 20, considera que os emprstimos do Governo, com taxas de juro abaixo do mercado, no so considerados subsdios do Governo, por si s. Porm, como parte do Improvements Project de 2007, o IASB emitiu no incio de 2008 uma alterao IAS 20 (com efeitos a partir de 2009), estipulando que o efeito econmico das taxas de juros abaixo do mercado, sobre os emprstimos do Governo, deve ser mensurado e divulgado como um subsdio do Governo, sendo que, o efeito econmico medido pela diferena entre o montante nominal do emprstimo e o valor actual dos pagamentos futuros, descontados por uma taxa de juro de mercado. Uma das lacunas existentes na IAS 20 relacionava-se com a contabilizao de concesses de servios, que ocorrem com relativa frequncia na Europa, onde os activos do Governo podem ser operados por outras entidades no governamentais, tendo sido objecto de emisso, em 2006, da IFRIC 12 - Acordos de Concesso de Servios. A IAS 20 estabelece o tratamento contabilstico e divulgao de subsdios do Governo e estipula os requisitos de divulgao dos apoios do Governo, e deve ser aplicada na contabilizao e na divulgao de subsdios do Governo, bem como na divulgao de outras formas de apoio do Governo, sem descurar o disposto na IAS 41 - Agricultura, quando se trate de matrias relacionadas com agricultura. Dependendo da natureza do apoio prestado, e das condies associadas, o apoio do Governo pode ser de vrios tipos, incluindo as subvenes, subsdios reembolsveis ou no reembolsveis, ou at outras formas de apoios no monetrios, tais como assessoria tcnica.
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A IAS 20 no trata, no entanto, de: 1) problemas especiais que surgem da contabilizao dos subsdios do Governo em demonstraes financeiras que reflictam os efeitos das alteraes de preos ou na informao suplementar de uma natureza semelhante; (matria prevista na IAS 29 - Relato Financeiro em Economias Hiperinflacionrias) 2) apoios do Governo que sejam proporcionados a uma empresa na forma de benefcios que ficam disponveis ao determinar o rendimento colectvel ou que sejam determinados ou limitados na base de passivos por impostos sobre o rendimento, tais como isenes temporrias do imposto sobre o rendimento, crditos de impostos por investimentos, permisso de depreciaes aceleradas e taxas reduzidas de impostos sobre o rendimento; (matria prevista na IAS 12 Impostos sobre o Rendimento) 3) a participao do Governo na propriedade (capital) da empresa; e 4) os subsdios do Governo cobertos pela IAS 41, Agricultura. A lgica subjacente excluso de mbito dos itens 1,2 e 4 acima, parece bastante bvia, uma vez que so cobertos por outras normas internacionais de contabilidade: IAS 29 Relato Financeiro em Economias Hiperinflacionrias, IAS 12 - Impostos sobre o Rendimento e IAS 41 - Agricultura, respectivamente. No entanto, a excluso prevista no item 3 j no to consensual. Segundo Epstein e Jermakowicz (2010), esta opo de excluso tem sido objecto de alguma controvrsia e conjecturas. Os especialistas tm opinies diferentes quanto s razes plausveis para excluir especificamente "a participao do Governo na propriedade da empresa", do mbito da IAS 20. Se por um lado, a participao na propriedade de uma empresa normalmente efectuada na expectativa de um retorno sobre o investimento, por outro, o apoio do Governo fornecido com um objectivo econmico diferente, por exemplo, o interesse pblico ou de ordem pblica. Assim, quando o Governo investe no capital de uma empresa (com a inteno, por exemplo, de incentivar a empresa a empreender uma linha de negcios que normalmente no iniciaria), a sua participao na propriedade da empresa no se qualifica como um subsdio do Governo, segundo a IAS 20.
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Outra questo que durante anos no ficou clara, prende-se com o facto de, nalguns pases, o apoio do Governo a empresas poder ter como fim o encorajamento ou o apoio a longo prazo de actividades empresariais, quer em determinadas regies, quer em sectores industriais, colocando-se a questo de saber se a disposio da IAS 20 se aplica ou no a esses apoios, uma vez que as condies podem no estar especificamente relacionadas com as actividades operacionais da empresa. Exemplos de tais subvenes so os subsdios do Governo que envolvem a transferncia de recursos para as empresas a operar numa regio particular ou numa determinada indstria. Para tal, foi emitida a SIC 10 - Apoio do Governo - Sem Relao Especfica com Actividades Operacionais 2 , que veio clarificar que, o apoio do Governo a empresas satisfaz a definio de subsdios do Governo da IAS 20, mesmo se no existirem condies especificamente relacionadas com a actividade operacional da empresa que no seja o requisito de funcionar em determinadas regies ou sectores industriais. No actual normativo contabilstico nacional, apesar da NCRF 22 ter por base a correspondente IAS adoptada pela UE, o seu contedo diverge do disposto na IAS 20 em aspectos bastante relevantes, nomeadamente, na forma de tratamento contabilstico dos subsdios relacionados com a aquisio de activos. Os subsdios ao investimento passam a ser reconhecidos directamente em capital prprio e no, como anteriormente acontecia, em POC, no passivo. Posteriormente a esse reconhecimento inicial em capital prprio, so reconhecidos como rendimento na proporo da depreciao ou amortizao do activo adquirido a que respeitam. No entanto, ao comparar a verso em vigor da NCRF 22 com a Proposta do SNC, que esteve em audio pblica, constatamos que o seu contedo foi alterado em alguns pontos, que merecem a nossa ateno, embora no existam quantitativamente muitas diferenas. No essencial, a Proposta do SNC, preconizava um tratamento contabilstico, dos subsdios para activos amortizveis, semelhante quele que vigorava no modelo POC, ou seja, quando atribudo, o subsdio era integral e inicialmente reconhecido no passivo, numa conta de acrscimos e diferimentos. O subsdio apenas gerava um incremento no capital
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Aprovada em Janeiro de 1998, com entrada em vigor a 1 de Agosto de 1998.
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prprio consoante ia sendo transferido para proveitos do exerccio, na proporo do reconhecimento das amortizaes do imobilizado relacionado. Porm, na verso definitiva da NCRF 22, o tratamento que acabou por ser acolhido difere daquele, no que respeita ao reconhecimento inicial daquele tipo de subsdio. Nos termos do 12 desta norma, todos os subsdios relacionados com activos, quer estes sejam, ou no, depreciveis ou amortizveis, devem ser inicialmente reconhecidos no capital prprio, sendo que o tratamento subsequente j no se afasta muito da lgica do que era inicialmente proposto. Aparentemente, a razo subjacente a esta alterao, em relao proposta inicial, prendese com o facto de organismos normalizadores nacionais de outros pases terem igualmente acolhido a soluo de reconhecer imediatamente aquele tipo de subsdio no capital prprio. Deste modo, e com o objectivo de proteger a competitividade das empresas portuguesas quando actuam em mercados nos quais aquele tratamento o preconizado, a CNC veio adoptar aquela soluo na NCRF 22. O objectivo da NCRF 22 o de prescrever os procedimentos que uma entidade deve aplicar na contabilizao e divulgao de subsdios e apoios do Governo (NCRF 22: 1), e deve ser aplicada na contabilizao e na divulgao de subsdios do Governo bem como na divulgao de outras formas de apoio do Governo (NCRF 22: 2). semelhana da IAS 20, excluem-se do mbito da NCRF 22 (NCRF 22: 3): 1) Os problemas especiais que surgem da contabilizao dos subsdios do Governo em demonstraes financeiras que reflictam os efeitos das alteraes de preos ou na informao suplementar de uma natureza semelhante; 2) O apoio do Governo que seja proporcionado a uma entidade na forma de benefcios que ficam disponveis ao determinar o rendimento colectvel ou que sejam determinados ou limitados na base de passivos por impostos sobre o rendimento (matria prevista na NCRF 25 - Impostos sobre o Rendimento); 3) A participao do Governo na propriedade (capital) da entidade; 4) Os subsdios do Governo cobertos pela NCRF 17 Agricultura.
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A IAS 20 (7) e a NCRF 22 (8) so unnimes quanto aos requisitos para o reconhecimento de um subsdio do Governo. Os subsdios do Governo, incluindo os no monetrios pelo justo valor, s devem ser reconhecidos aps existir segurana de que (NCRF 22: 8), cumulativamente: - A entidade cumprir as condies a eles associadas; - Os subsdios sero recebidos. Exigncia ainda reforada no 9, que salienta o facto de um subsdio do Governo no poder ser reconhecido at que haja segurana razovel de que a entidade cumprir as condies a ele associadas e que o subsdio ser recebido. O recebimento de um subsdio no proporciona, ele prprio, prova conclusiva de que as condies associadas ao subsdio tenham sido, ou sero, cumpridas. Esta cumulao de requisitos merece algumas consideraes da nossa parte. Em primeiro lugar, ambas as condies so igualmente importantes e imperativo que a entidade tenha segurana razovel, no que respeita verificao destes dois requisitos, antes de reconhecer um subsdio do Governo. O mero recebimento do subsdio no pode proporcionar, por si s, qualquer segurana de que as condies associadas ao subsdio foram, ou viro a ser, cumpridas pela empresa, pois no existe a garantia de que o mesmo no ter de ser devolvido na fase da auditoria final. Em segundo lugar, o termo "segurana razovel" no foi definido nesta norma. No entanto, segundo a EC do SNC, um dos critrios de reconhecimento o da existncia de probabilidade de que o item a reconhecer venha a gerar benefcios econmicos futuros. Ainda segundo a NCRF 20 - Rdito, condio obrigatria, entre outras, para que o rdito seja reconhecido, que seja provvel que benefcios econmicos, associados com a transaco, fluam para a entidade.
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Conforme estipulado na Estrutura Conceptual (EC), o conceito de probabilidade usado nos critrios de reconhecimento para referir o grau de incerteza em que os benefcios econmicos futuros associados ao item fluiro para, ou de, a entidade. O conceito est em harmonia com a incerteza que caracteriza o ambiente em que uma entidade opera. As avaliaes do grau de incerteza ligadas ao fluxo de benefcios econmicos futuros so feitas com base nas provas disponveis aquando da preparao das demonstraes financeiras (EC: 83). Assim, parece-nos que o critrio de "segurana razovel" possa ser interpretado como "provvel". Comparando com os critrios definidos para o reconhecimento de activos contingentes, nos termos da NCRF 21 - Provises, passivos contingentes e activos contingentes, estes mostram-se mais restritos do que no caso do reconhecimento de um subsdio de Governo. No caso do reconhecimento de um subsdio de Governo, parece-nos que o critrio foi remetido a um grau mais baixo do que a certeza virtual - foi fixado, em vez disso, no nvel razovel de segurana. Por contraste, segundo a NCRF 21, os activos contingentes s podem ser reconhecidos se, e s se, a realizao de rendimentos, que lhe esto associados, for virtualmente certa. Ento, coloca-se a questo: Quando se poder considerar que uma entidade tem certeza razovel de que cumpre com as condies de reconhecimento de um subsdio? i. ii. iii. Aquando da assinatura do contrato? No momento do recebimento do subsdio? Apenas quando o projecto de investimento est totalmente concludo?
Analisando criticamente as 3 possibilidades, consideramos que os subsdios devem ser reconhecidos aquando da deciso de aprovao e contratualizao do mesmo, ou seja, aquando da formalizao da atribuio do subsdio por parte do Governo.
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Efectivamente, no obstante nessa data ainda no existir certeza de que a empresa cumprir todas as condies a ele associadas, podemos considerar que a certeza razovel, pois na data da assinatura do contrato, a empresa est a assumir que ir cumprir com as condies estabelecidas, da mesma forma que o respectivo organismo do Governo se est a comprometer a atribuir o subsdio. Vejamos as outras possibilidades: No caso da entidade reconhecer o subsdio apenas aquando do seu recebimento, no haveria, mesmo assim, garantia de que o mesmo no teria de ser devolvido em fase de auditoria final, logo, no obstante a certeza de que o subsdio foi recebido, a segunda condio de reconhecimento no ficaria salvaguardada. Caso a entidade aguardasse pelo encerramento do projecto, continuava a no poder comprovar o cumprimento da primeira condio de reconhecimento, dado que algumas condies so definidas para anos posteriores concluso do investimento (por exemplo a necessidade de permanncia dos activos fixos por um perodo de 3 a 5 anos aps encerramento do projecto). De notar que, nestas duas ltimas possibilidades, as demonstraes financeiras da entidade no reflectiriam a realidade, uma vez que os subsdios s seriam reconhecidos numa fase posterior ao seu recebimento. Aps o cumprimento das condies de reconhecimento, podemos estar perante dois tipos de subsdios: - Subsdios relacionados com activos, fixos tangveis e intangveis (subsdios ao investimento); - Subsdios relacionados com a explorao. A anlise mais detalhada da contabilizao de cada tipo de subsdio ser efectuada no ponto 2.2. deste captulo.
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2.1.2. A importncia da NCRF 22 no seio do SNC
A entrada em vigor do SNC, no ordenamento jurdico portugus, determina que a anlise a efectuar sobre as demonstraes financeiras das entidades sofra alteraes. Algumas das modificaes introduzidas pelo SNC podero ter implicaes significativas no capital prprio das entidades, sendo que uma das alteraes que os pode influenciar significativamente a forma de tratamento dos subsdios que se relacionam com a aquisio de activos. O reconhecimento inicial do subsdio em capital prprio proporciona, no ano do reconhecimento do subsdio, um incremento no capital prprio pelo valor total do subsdio e, consequentemente, uma melhoria, que pode ser muito significativa, em alguns indicadores econmicos, nomeadamente nos rcios de autonomia financeira e de solvabilidade. De facto, se a CNC tivesse mantido a proposta inicial, as entidades nacionais, aquando da comparao dos seus indicadores econmicos com outras empresas, de pases em que o reconhecimento inicial do subsdio em capital prprio o que vigora (como por exemplo a Espanha), seriam prejudicadas. Em suma, o tratamento contabilstico adoptado na verso final da NCRF 22, para os subsdios relacionados com activos, vai permitir que as entidades nacionais evidenciem indicadores financeiros efectivamente equivalentes aos que so apresentados por entidades de outros pases, onde o tratamento contabilstico de tais subsdios no segue a actual IAS (Grenha et al., 2009:59).
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2.2. Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo
De acordo com Guimares (2001:28), os subsdios so atribudos pelos governos e visam a dinamizao da actividade produtiva das empresas que, de uma forma geral, tero de obedecer a certas contrapartidas definidas nos contratos. Abordando alguns aspectos conceptuais, e ao contrrio do que se verificava no POC, constata-se que a NCRF 22 apresenta, no seu 4, algumas definies, com descrio quase sempre idntica que consta na IAS 20: Governo: refere -se ao Governo, agncias do Governo e organismos semelhantes sejam eles locais, nacionais ou internacionais. Apoio do Governo: a aco concebida pelo Governo para proporcionar benefcios econmicos especficos a uma entidade ou a uma categoria de entidades que a eles se propem segundo certos critrios, excluindo-se () os benefcios nica e indirectamente proporcionados atravs de aces que afectem as condies comerciais gerais, tais como o fornecimento de infraestruturas em reas de desenvolvimento ou a imposio de restries comerciais sobre concorrentes. Subsdios do Governo: so auxlios do Governo na forma de transferncias de recursos para uma entidade em troca do cumprimento passado ou futuro de certas condies relacionadas com as actividades operacionais da entidade. No entanto, excluem-se as formas de apoio do Governo s quais no possa razoavelmente ser-lhes dado um valor e transaces com o Governo que no se possam distinguir das transaces comerciais normais da entidade. Subsdios no reembolsveis: so apoios do Governo em que existe acordo individualizado da sua concesso a favor da entidade, desde que se tenham cumprido as condies estabelecidas para a sua concesso e no existam dvidas de que os subsdios sero recebidos.
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Subsdios relacionados com activos: so subsdios do Governo cuja condio primordial a de que a entidade que a eles se prope deve comprar, construir ou por qualquer forma adquirir activos a longo prazo. Subsdios relacionados com rendimentos: so subsdios do Governo que no sejam os que esto relacionados com activos.
2.2.1. A contabilizao dos subsdios no normativo POC
No anterior normativo contabilstico nacional, composto essencialmente pelo POC, DC e respectivas IT, existia algum vazio na contabilizao dos subsdios e apoios do Governo, especialmente relativamente ao seu reconhecimento, mensurao e divulgao. Alis, o POC/77 apenas fazia referncia aos subsdios explorao, sendo omisso a qualquer outro tipo de subsdios, pelo que, a CNC, com vista a colmatar as insuficincias da informao disponibilizada por este normativo, emanou a Norma Interpretativa n. 6/97 - Contabilizao dos Subsdios (Guimares, 2001). Esta Norma Interpretativa fazia a distino entre os seguintes tipos de subsdios: Subsdios reembolsveis; Subsdios associados com activos; Subsdios no associados com activos; e Subsdios que dependam de contingncias.
No obstante o contedo essencial desta norma ter sido vertido no POC/89, com excepo da referncia aos subsdios que dependam de contingncias, permaneceram escassas as referncias concernentes ao tratamento contabilstico dos subsdios, no normativo
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contabilstico nacional. Estas cingiam-se, essencialmente, a breves referncias efectuadas nas notas explicativas s contas, e no contedo de algumas demonstraes financeiras. No captulo 12 do POC, a referncia aos subsdios era encontrada nas notas explicativas s seguintes contas: Classe 2
Terceiros
Conta
27 - Acrscimos e Diferimentos
Sub-conta
2745 - Proveitos Diferidos Subsdios para Investimentos 575 - Subsdios 741 - Do Estado e outros entes pblicos 748 - De outras entidades
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Capital, Reservas e Resultados Transitados 57 - Reservas
7
Proveitos e Ganhos
Fonte: Elaborao prpria - POC
74 - Subsdios Explorao
Quadro 2.1. - Referncias aos subsdios nas notas explicativas do POC
Em suma, nestas notas explicativas era definido o mbito e, em alguns casos at, as regras de movimentao da conta e, permitia-se, tambm, identificar a tipologia dos diferentes subsdios existentes, os quais podem ser classificados, tendo por base a sua natureza, em 4 tipos: Subsdios para investimentos amortizveis; Subsdios para investimentos no amortizveis; Subsdios explorao; e Subsdios reembolsveis.
Subsdios para investimentos amortizveis Segundo a nota explicativa conta 2745 - Subsdios para investimentos, incluam-se nesta conta os subsdios associados com activos que deveriam ser transferidos, numa base sistemtica, para a conta 7983 Outros Proveitos e Ganhos Extraordinrios, em subsdios para investimentos, na devida proporo do reconhecimento das amortizaes do imobilizado a que respeitava o subsdio.
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Nesta conta, eram ainda registados os subsdios, no reembolsveis, atribudos empresa e destinados a financiar o investimento em activos amortizveis, tais como os subsdios governamentais recebidos para a aquisio ou construo de edifcios, maquinaria, viaturas, equipamento administrativo, patentes, entre muitos outros activos amortizveis. Assim, aquando da atribuio do subsdio, esta conta era inicialmente creditada por contrapartida de uma conta 268 Devedores e Credores Diversos, pelo montante total do subsdio a que a empresa teria direito. Posteriormente, e medida do recebimento do subsdio, a conta 268 Devedores e Credores Diversos era creditada por contrapartida de uma conta de Disponibilidades. Certos sistemas de incentivos, ao abrigo dos vrios programas da UE, como por exemplo o QREN, encontravam-se enquadrados neste tipo de subsdios, abrangem genericamente o imobilizado corpreo (ex: equipamento produtivo, administrativo, etc.) e incorpreo (ex: despesas com I&D, aquisio de patentes, aquisio de software, etc.).
Subsdios para investimentos no amortizveis Nos termos da nota explicativa conta 575 - Subsdios, esta conta de capital prprio servia de contrapartida aos subsdios que no se destinassem a investimentos amortizveis, nem explorao. Ou seja, o mbito desta conta era definido de um modo residual, devendo nela figurar os subsdios para investimentos que no fossem amortizveis, nomeadamente os atribudos para a aquisio de terrenos, no amortizveis.
Subsdios explorao Conforme disposto na nota explicativa conta 74 Subsdios Explorao, esta conta apenas contabilizava os subsdios respeitantes a eventos que a entidade levasse a cabo no exerccio econmico, ou seja, os montantes concedidos empresa com a finalidade de compensar custos ou de aumentar proveitos, sobre cuja atribuio ao exerccio no oferecesse dvidas. Os que se referissem a eventos a realizar em exerccios posteriores, deveriam ser contabilizados na conta 274 Acrscimos e Diferimentos Proveitos
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Diferidos. Em suma, os subsdios explorao afectavam os resultados de um, ou mais, exerccios contabilsticos (para o que se utilizava a conta 274), em funo do perodo durante o qual o subsdio concorria para os resultados operacionais da empresa. De notar que no havia na nota explicativa conta 74 Subsdios Explorao nenhuma referncia expressa entidade que concede as verbas, pelo que, aparentemente, qualquer entidade pblica ou privada, poderia conceder esse subsdio.
Subsdios reembolsveis No que respeita aos subsdios reembolsveis, estes no constituem subsdios na verdadeira acepo da palavra, pelo que, deveriam os mesmos ser registados no passivo, numa subconta da conta 23 - Emprstimos Obtidos.
Quanto s referncias apresentadas nas demonstraes financeiras, e tendo em conta o formato mais ou menos rgido dos modelos das demonstraes financeiras previstas em POC, em que a regra dominante era a de apenas apresentar os montantes das contas de primeiro grau do balano e da demonstrao dos resultados, verifica-se que, no existia qualquer linha onde fossem divulgados autonomamente os valores dos diferentes subsdios de uma entidade, com excepo para os respeitantes aos subsdios explorao. No entanto, atravs da anlise da demonstrao dos fluxos de caixa, possvel identificar os montantes dos fluxos de caixa recebidos, em cada exerccio, a ttulo de subsdios de investimento, analisando para tal, a informao respeitante s actividades de investimento. Relativamente ao anexo ao balano e demonstrao de resultados, apresentava-se praticamente omisso, com excepo das notas 47- Informaes exigidas por Diplomas Legais e 48 - Outras informaes consideradas relevantes para melhor compreenso da posio financeira e dos resultados, que possibilitavam, mas no obrigavam, que fosse divulgada alguma informao complementar, acerca dos montantes registados nas diferentes contas relacionadas com os subsdios.
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No mbito do POC, podemos esquematizar a contabilizao dos subsdios do seguinte modo: Subsdios
Explorao
Investimento (Activo imobilizado)
Outros no destinados explorao nem a investimento (Activo
SIM
NO
Amortizveis
Contas 274x e 74 Proveito contabilstico de um ou mais exerccios
Contas 2745 e 7983 Proveito contabilstico diferido de acordo com o ritmo de amortizaes contabilizadas dos bens subsidiados
Conta 575 No proveito contabilstico e relevado directamente no capital prprio
Conta 575 No proveito contabilstico e relevado directamente no capital prprio
Fonte: Adaptado de Guimares (2001)
Figura 2.1. - Contabilizao dos subsdios, segundo o POC
2.2.2. A contabilizao dos subsdios e a IAS 20 Segundo o 7 da IAS 20 - Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo, "os subsdios do Governo, incluindo subsdios no monetrios pelo justo valor, s devem ser reconhecidos aps existir segurana de que: 1. A empresa cumprir as condies a eles associadas; e 2. Os subsdios sero recebidos."
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Ou seja, a IAS 20 no permite o reconhecimento de qualquer subsdio at que haja segurana razovel de que a empresa cumprir as condies a ele associadas, e cumulativamente que o subsdio ser recebido. De salientar que "o recebimento de um subsdio no proporciona ele prprio prova conclusiva de que as condies associadas ao subsdio tenham sido ou sero cumpridas" (IAS 20: 7). Segundo a IAS 20, por regra, os subsdios do Governo devem ser reconhecidos como rendimentos, numa base sistemtica, durante os perodos necessrios para balance-los com os custos relacionados, que se pretende que eles compensem. Porm, caso este seja recebido como compensao por gastos ou perdas j incorridos, ou com a finalidade de dar suporte financeiro imediato entidade, sem qualquer futuro custo relacionado, deve ser reconhecido como rendimento do perodo em que se verifica o recebimento, com a divulgao necessria para assegurar que o seu efeito seja claramente compreendido. Dependendo do fim a que se destinam, os subsdios do Governo podem estar relacionados com activos ou relacionados com rendimentos.
Subsdios do governo relacionados com activos Conforme estipulado no 24 da IAS 20, os subsdios do Governo relacionados com activos, incluindo os subsdios no monetrios pelo justo valor, devem ser apresentados no balano quer tomando o subsdio como rendimento diferido quer deduzindo o subsdio para chegar quantia escriturada do activo. Os subsdios relacionados com activos depreciveis so geralmente reconhecidos como rendimento durante os perodos e na proporo em que a depreciao desses activos debitada. No entanto a IAS 20 preconiza dois mtodos alternativos de apresentao: a) Mtodo indirecto - "Considera o subsdio como rendimento diferido, sendo reconhecido como rendimento numa base sistemtica e racional durante a vida til do activo" (IAS 20: 26);
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b) Mtodo directo - "Deduz o subsdio para chegar quantia lquida do activo. O subsdio reconhecido como rendimento durante a vida do activo deprecivel por meio de um dbito de depreciao reduzido" (IAS 20: 27). Os subsdios relacionados com activos no depreciveis "podem requerer o cumprimento de certas obrigaes e sero ento reconhecidos como rendimento durante os perodos que suportam o custo de satisfazer as obrigaes" (IAS 20: 18).
Subsdios relacionados com rendimentos A IAS 20 permite contabilizar/apresentar quer sob a forma de rendimentos quer por deduo no gasto relacionado. No caso dos subsdios que so concedidos para assegurar uma rentabilidade mnima, ou compensar deficits de explorao de um dado exerccio, so imputados como rendimentos desse exerccio, salvo se estes se destinarem a financiar deficits de explorao de exerccios futuros, caso em que se imputam aos referidos exerccios.
No que concerne s divulgaes impostas por esta norma, "devem ser divulgados os seguintes assuntos" (IAS 20: 39): a) Poltica contabilstica adoptada para os subsdios do Governo, incluindo os mtodos de apresentao adoptados nas demonstraes financeiras; b) Natureza e extenso dos subsdios do Governo reconhecidos nas demonstraes financeiras e indicao de outras formas de apoio governamental de que a entidade tenham directamente beneficiado; e c) Condies no satisfeitas bem como outras contingncias ligadas ao apoio governamental que tenham sido reconhecidas.
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2.2.3. A contabilizao dos subsdios e a NCRF 22
Os subsdios do Governo aparecem frequentemente sob a denominao de dotaes, subvenes, prmios, etc. Eles podem ser reembolsveis (geralmente concedidos a taxa de juro zero e com carncia de capital) ou no reembolsveis (vulgarmente conhecidos como fundo perdido). E podem estar relacionados com rendimentos ou com activos. Segundo o 21 da NCRF 22, no caso particular de um subsdio tomar a forma de transferncias de activos no monetrios (por ex. terrenos, mquinas, etc, para uso da entidade), quer o subsdio quer os activos devem ser avaliados pelo justo valor, ou na impossibilidade dessa determinao, por uma quantia nominal. No que diz respeito ao justo valor, considera-se que o justo valor a quantia pela qual um activo pode ser trocado ou um passivo liquidado, entre partes conhecedoras e dispostas a isso, numa transaco em que no exista relacionamento entre elas (NCRF 22: 4). Com a entrada em vigor do SNC, os subsdios no reembolsveis passam a ser contabilizados numa conta de capital prprio. Por sua vez, os subsdios reembolsveis, tal como se verificava no POC, continuam a ser classificados como um passivo (conta 258 - Outros Financiadores), sendo que, se por qualquer razo passarem a ser considerados no reembolsveis, estes devero ser tratados como tal. Reconhecido um subsdio do Governo, "qualquer contingncia relacionada com este ser tratada de acordo com a NCRF 21 Provises, Passivos Contingentes e Activos Contingentes" (NCRF 22: 11). Tais contingncias podero decorrer do facto de, por exemplo, num dado perodo posterior ao reconhecimento do subsdio, a entidade ter uma certeza razovel de que no ir cumprir com parte, ou todas, as condies associadas ao subsdio e, em consequncia, seja j,
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naquele momento, provvel ou possvel que a empresa tenha de devolver todo, ou parte, do subsdio recebido e/ou de pagar uma indemnizao ou juros de mora ao organismo gestor do subsdio. Assim, e em conformidade com o disposto no 13 da NCRF 21, se a entidade concluir que: a) a obrigao presente; b) provvel que venha a existir o tal reembolso; e c) que pode ser feita uma estimativa fivel dessa obrigao, ento, ela deve reconhecer uma proviso, atravs do dbito da conta 676 Provises do perodo Contratos onerosos, e do crdito da conta 296 Provises Contratos onerosos. O montante da proviso ser o que resultar da diferena entre o valor total a reembolsar (o qual poder incluir juros de mora e eventual indemnizao) e o valor do subsdio que ainda possa figurar no balano (em capital prprio ou no passivo) por ainda no ter sido imputado a resultados. Quando o reembolso vier efectivamente a verificar-se, a entidade deve reconhecer a sada dos meios financeiros lquidos por contrapartida daquela conta 296. De notar que, se a obrigao apenas for possvel, no cumprindo com as condies de reconhecimento de um passivo, a entidade no deve reconhecer qualquer proviso mas apenas divulgar tal passivo contingente no anexo, conforme estipulado nos 26 e 27 da NCRF 21.
Subsdios relacionados com os activos De acordo com o 4 da NCRF 22, os subsdios relacionados com activos " so subsdios do Governo cuja condio primordial a de que a entidade que a eles se prope deve comprar, construir ou por qualquer forma adquirir activos a longo prazo". Estes subsdios so tambm designados de subsdios ao investimento, pois esto associados realizao de investimentos na empresa, como seja a aquisio de determinados activos (como por exemplos no mbito dos incentivos do QREN).
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"Os subsdios do Governo reembolsveis so contabilizados como passivos", no balano (NCRF 22: 13). Caso contrrio, ou seja, se forem no reembolsveis, so contabilizados da seguinte forma (NCRF 22: 12): Os que forem relacionados com activos fixos tangveis depreciveis e intangveis com vida til definida, devem ser inicialmente reconhecidos no capital prprio (conta 593 Subsdios) e posteriormente, imputados numa base sistemtica como rendimentos (conta 7883 - Imputao de Subsdios para Investimento) durante os perodos necessrios para balance-los com os gastos relacionados que se pretende que eles compensem. Os que forem relacionados com activos fixos tangveis no depreciveis e intangveis com vida til indefinida, so reconhecidos e mantidos no capital prprio (conta 593 Subsdios), excepto se a respectiva quantia for necessria para compensar qualquer perda por imparidade do activo relacionado. No entanto, se para obter esses subsdios for necessrio cumprir certas obrigaes, os mesmos so ento reconhecidos como rendimento (conta 7883 - Imputao de Subsdios para Investimento) durante os perodos que suportam o custo de satisfazer essas obrigaes. "Como exemplo, temos que um subsdio de terrenos pode ser condicionado pela construo de um edifcio no local, podendo ser apropriado reconhec-lo como rendimento durante a vida do edifcio" (NCRF 22: 16).
Em suma, podemos esquematizar o reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis relacionados com activos, da seguinte forma:
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Fonte: Carvalho e Azevedo (2010), adaptado de Gomes e Pires (2010: 604)
Figura 2.2. - reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis relacionados com activos, na NCRF 22
Subsdios relacionados com rendimentos Os subsdios dos Governo relacionados com rendimentos, so subsdios no reembolsveis que no esto relacionados com activos. Este tipo de subsdios so tambm vulgarmente designados de subsdios explorao, pois destinam-se a compensar gastos j incorridos, ou a incorrer, na explorao (como por exemplo os subsdios para a criao de postos de trabalho). Os subsdios do Governo recebidos por uma entidade, como compensao por gastos ou perdas incorridos num perodo anterior, ou para lhe dar suporte financeiro imediato e sem qualquer futuro custo relacionado, devem ser reconhecidos na demonstrao dos resultados como rendimento (conta 751 - Subsdios do Estado e Outros Entes Pblicos), no perodo
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em que se tornam recebveis, ou no perodo em que a entidade se qualificar para o receber, e com a divulgao necessria para assegurar que o seu efeito seja claramente compreendido (NCRF 22: 18 a 20). Por outro lado, os subsdios recebidos por uma entidade para deficits de explorao de exerccios futuros, so, de acordo com o 24 da NCRF 22, inicialmente reconhecidos no balano como passivo (conta 282 - Rendimentos a Reconhecer) e, nos respectivos perodos futuros, como rendimento (conta 751 - Subsdios do Estado e Outros Entes Pblicos) com a divulgao necessria para assegurar que o seu efeito seja claramente compreendido.
Em suma, podemos esquematizar o reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis, da seguinte forma:
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Fonte: Elaborao prpria NCRF 22 Figura 2.3. - reconhecimento inicial e subsequente dos subsdios no reembolsveis, na NCRF 22
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Reembolso de subsdios do governo "Um subsdio do Governo, que se torne reembolsvel, deve ser contabilizado como uma reviso de uma estimativa contabilstica" (NCRF 22: 25), pelo que deve ser tido em considerao o disposto na NCRF 4 - Polticas Contabilsticas Alteraes nas Estimativas Contabilsticas e Erros. "O reembolso de um subsdio relacionado com rendimentos ou relacionado com activos deve ser aplicado em primeiro lugar em contrapartida das componentes onde se encontrem reflectidas as importncias ainda no imputadas como rendimento. Na medida em que o reembolso exceda tais componentes, ou quando estas no existam, o reembolso deve ser reconhecido imediatamente como um gasto" (NCRF 22: 25). Nos casos em que uma empresa pode ser obrigada a restituir, parte ou a totalidade, do subsdio recebido, importa conhecer qual a contabilizao a adoptar: Se o subsdio for relacionado com activos, o reembolso do subsdio do Governo dever ser efectuado por contrapartida do crdito diferido no amortizado (dbito da conta 593 Subsdios por contrapartida de uma conta de disponibilidades). Nos casos em que o reembolso superior ao crdito diferido, ou se este no existir, o reembolso dever ser registado como um gasto. Se o subsdio for relacionado com rendimentos, o reembolso do subsdio do Governo dever ser efectuado por contrapartida dos rendimentos diferidos. Em caso de insuficincia ou inexistncia dos mesmos, dever ser contabilizado como um gasto.
Apoios do governo "O propsito dos apoios pode ser o de encorajar uma entidade a seguir um certo rumo, que ela normalmente no teria tomado se o apoio no fosse proporcionado" (NCRF 22: 5). No entanto, os apoios do Governo abrangidos por esta norma, "()no incluem os benefcios, nica e indirectamente, proporcionados atravs de aces que afectem as
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condies comerciais gerais, tais como o fornecimento de infra estruturas em reas de desenvolvimento ou a imposio de restries comerciais sobre concorrentes" (NCRF 22: 4), "() nem o fornecimento de infra-estruturas atravs da melhoria da rede de transportes e de comunicaes gerais e o fornecimento de meios melhorados tais como irrigao ou rede de guas que fiquem disponveis numa base contnua e indeterminada para o benefcio de toda uma comunidade local" (NCRF 22: 30). Tambm so excludos da definio de apoio do Governo constante do 4 NCRF 22, os apoios do Governo "que no possam ter um valor razoavelmente atribudo, assim como as transaces com o Governo que no possam ser distinguidas das operaes comerciais normais da entidade" (NCRF 22: 26), tais como, conselhos tcnicos e de comercializao gratuitos ou a concesso de garantias. De notar que "os emprstimos sem juros ou a taxas de juros baixos so uma forma de apoio do Governo, porm, o benefcio no quantificado pela imputao de juros" (NCRF 22: 29).
Divulgaes Nos termos do 31 da NCRF 22 so objecto de divulgao as seguintes matrias: - A poltica contabilstica adoptada para os subsdios do Governo, incluindo os mtodos de apresentao adoptados nas demonstraes financeiras; - A natureza e extenso dos subsdios do Governo reconhecidos nas demonstraes financeiras, bem como indicao de outras formas de apoio do Governo de que a entidade tenha directamente beneficiado; - Condies no satisfeitas e outras contingncias ligadas ao apoio do Governo que tenham sido reconhecidas.
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2.2.4. A contabilizao dos subsdios e a NCRF-PE
A NCRF-PE condensa os principais aspectos de reconhecimento, mensurao e divulgao extrados das NCRF, tidos como os requisitos mnimos necessrios s pequenas entidades, onde se incluem matrias sobre os subsdios do Governo e divulgao de apoios do Governo. No obstante a NCRF-PE apresentar um menor desenvolvimento na redaco das polticas e critrios de reconhecimento e de mensurao, comparativamente com a NCRF 22, contemplando um menor nmero de orientaes e de exemplos no seu contedo, no existem diferenas significativas entre o tratamento dos subsdios preconizado na NCRF 22 e na NCRF-PE. Segundo a NCRF-PE, aplicam-se a uma pequena empresa os mesmos critrios de reconhecimento, mensurao e divulgao exigidos pela NCRF 22.
2.3. Referencial da NCRF 22 no SNC
O Decreto-Lei que aprovou o SNC, previa a publicao, em portaria, do Cdigo de Contas e dos modelos de Demonstraes Financeiras, tendo sido publicados, respectivamente, pelas Portaria n. 1011/2009, de 9 de Setembro, e Portaria n. 986/2009, de 7 de Setembro O Cdigo de Contas e os modelos de Demonstraes Financeiras, como instrumentos contabilsticos, de aplicao obrigatria para as entidades sujeitas ao SNC, podem, tambm, ser utilizados pelas entidades que, nos termos do artigo 4. do citado decreto-lei, aplicam as NIC, atendendo aos evidentes benefcios que da advm para a comparabilidade das demonstraes financeiras.
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Contas de balano Nas contas de Balano, as referncias contabilizao dos subsdios e apoios do Governo, surgem nas contas das classes 2 Contas a Receber e a Pagar e 5 - Capital, Reservas e Resultados Transitados, e esto evidenciadas conforme o quadro seguinte: Classe 2 Conta
25 - Financiamentos Obtidos
Sub-conta
258 - Outros financiadores 282 - Rendimentos a reconhecer
Rubrica do Balano
Passivo - Fianciamentos obtidos Passivo - Diferimentos
Contas a Receber e a 28 - Diferimentos Pagar
5
Capital, 59 - Outras Variaes 593 - Subsdios Reservas e no Capital Prprio Resultados Transitados
Fonte: Elaborao prpria - Adaptado da Portaria n. 986/2009, de 7 de Setembro Quadro 2.2. - Referncias contabilizao dos subsdios no balano
Capital Prprio Outras variaes no capital prprio
CONTAS DA DEMONSTRAO DOS RESULTADOS Nestas contas de resultados por naturezas, a referncia contabilizao dos subsdios e apoios do Governo, ocorre no mbito das contas da classe 7 - Rendimentos, conforme o quadro seguinte: Classe 7 Conta
75 - Subsdios Explorao
Sub-conta
751 - Subsdios do Estado e outros entes pblicos 7883 - Imputao de subsdios para investimentos
Rubrica da DR
Subsdios explorao Outros rendimentos e ganhos
Rendimentos 78 - Outros Rendimentos e Ganhos
Fonte: Elaborao prpria - Adaptado da Portaria n. 986/2009, de 7 de Setembro Quadro 2.3. - Referncias contabilizao dos subsdios na demonstrao dos resultados
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Demonstrao das alteraes no capital prprio O modelo adoptado para a demonstrao das alteraes no capital prprio pretende demonstrar, justificar e explicar, as modificaes ocorridas na composio e valor do capital prprio, atravs das respectivas rubricas. Em suma, demonstra como evoluiu o patrimnio lquido da entidade de um exerccio econmico para o outro. Na demonstrao das alteraes no capital prprio, as referncias contabilizao dos subsdios e apoios do Governo so evidenciadas na rubrica Outras variaes no capital prprio. De referir que esta demonstrao financeira no est prevista para as entidades abrangidas pela NCRF-PE.
Demonstrao dos fluxos de caixa Segundo o 7 da NCRF 2, a demonstrao de fluxos de caixa deve relatar os fluxos de caixa durante o perodo classificados por actividades operacionais, de investimento e de financiamento, conforme modelo publicado em Portaria. A classificao por actividades proporciona informao que permite aos utentes determinar o impacto dessas actividades na posio financeira da entidade e nas quantias de caixa e seus equivalentes. Esta informao pode ser tambm usada para avaliar as relaes entre estas actividades (NCRF 2: 8). A compra de activos e o recebimento dos subsdios relacionados pode causar movimentos importantes no fluxo de caixa de uma entidade. Por esta razo, e a fim de mostrar o investimento bruto em activos, tais movimentos devem ser divulgados, de acordo com o estipulado no 23 da NCRF 22, como itens separados na demonstrao de fluxos de caixa, nas seguintes rubricas:
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Actividades
Rubrica
Pagamentos respeitantes a: - Activos fixos tangveis; - Activos intangveis. Recebimentos provenientes de: - Subsdios ao investimento. Recebimentos provenientes de: - Financiamentos obtidos. Pagamentos respeitantes a: - Financiamentos obtidos.
Actividades de Investimento
Actividades de Financiamento
Fonte: Elaborao prpria - Adaptado da Portaria n. 986/2009, de 7 de Setembro
Quadro 2.4. - Referncias contabilizao dos subsdios na demonstrao dos fluxos de caixa
semelhana do que sucede com a demonstrao das alteraes no capital prprio, a demonstrao de fluxos de caixa tambm no est prevista para as entidades abrangidas pela NCRF-PE.
Anexo No mbito da NCRF 22, as referncias efectuadas no Anexo prendem-se essencialmente com as divulgaes estipuladas na norma, j enunciadas no ponto 2.2.3 deste estudo.
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2.4. Dificuldades na adopo da NCRF 22
At entrada em vigor do SNC, as empresas beneficirias de subsdios do Governo tinham de contabilizar as despesas afectas ao imobilizado, como era o caso, por exemplo, das despesas com internacionalizao. Mesmo contrariando os princpios definidos pelo POC, se tal contabilizao no fosse efectuada em imobilizado, a aceitao dessas despesas era posta em causa. As empresas que tivessem registado tais despesas como custos, eram alertadas para procederem alterao da contabilizao (passagem para imobilizado), sob pena das mesmas no serem consideradas para efeitos de atribuio do incentivo. Actualmente, com a adopo do SNC, esta prtica j no se aplica. De acordo com uma Nota Informativa emitida pela AICEP, os registos devero ser efectuados tendo em conta os critrios contabilsticos vigentes. Desta forma, os investimentos associados a activos fixos, tangveis ou intangveis, devero ser reconhecidos na classe 4 Investimentos: 43Activos Fixos Tangveis ou 44-Activos Intangveis, sendo que as restantes despesas devero ser contabilizadas na classe 6 Gastos. Porm, as empresas, nas suas contas de 2009, contabilizaram essas despesas em imobilizado, sobretudo incorpreo, como definido pelo normativo em vigor (POC). No entanto, a partir de 2010, e de acordo com os princpios contabilsticos, as mesmas devem estar reconhecidas como gastos, pois no cumprem as condies de reconhecimento como activo prescritas no SNC (nomeadamente na NCRF 6 Activos Intangveis). Assim, estes activos, nos termos do disposto na NCRF 3 Adopo pela Primeira Vez das NCRF, tero de ser desreconhecidos na transio do POC para o SNC. Porm, ao serem desreconhecidos, coloca-se a questo de saber qual o tratamento a dar a eventual subsdio no reembolsvel, para a aquisio daqueles activos, ainda no imputado a resultados na transio para o SNC. Tendo em conta que em POC os subsdios eram inicialmente reconhecidos como passivo, o montante ainda no imputado figurar na conta 2745 Subsdios para Investimentos (POC).
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Assim, na transio do POC para o SNC, a entidade deve desreconhecer o imobilizado incorpreo que no cumpra as condies de reconhecimento como activo, prescritas no SNC, pelo seu valor escriturado, por contrapartida de resultados transitados, conforme previsto no 8 da NCRF 3. Simultaneamente, deve ainda desreconhecer o subsdio ainda no imputado, igualmente por contrapartida de resultados transitados. Outra questo que se levanta prende-se com as perdas por imparidade, sofridas pelos activos fixos tangveis depreciveis, adquiridos com recurso a subsdios no reembolsveis. O 12 da NCRF 22 refere que os subsdios do Governo no reembolsveis relacionados com activos fixos tangveis depreciveis devem ser imputados numa base sistemtica como rendimento, durante os perodos necessrios para balance-lo com os gastos relacionados que se pretende que eles compensem. Ou seja, a norma no limita a imputao do subsdio s depreciaes do activo, mas sim aos gastos relacionados que se pretende que eles compensem, onde se podem incluir as depreciaes e eventuais perdas por imparidade, na mesma lgica do que prescreve quando os subsdios so para intangveis no amortizveis. Considerando que a NCRF 22 apenas faz uma referncia explcita compensao dos gastos de depreciao, quando refere no seu 15 que () os subsdios relacionados com activos depreciveis so geralmente reconhecidos como rendimento durante os perodos e na proporo em que a depreciao desses activos reconhecida, parece-nos que o mesmo entendimento deve ser dado aquando das perdas por imparidade.
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CAPTULO III BREVE CARACTERIZAO DOS SUBSDIOS DO QREN
Com a adeso de Portugal CEE em 1986, verificou-se um significativo conjunto de alteraes nas estruturas social e econmica portuguesas. Entre os factores que mais contriburam para essa evoluo esto os fundos estruturais e de coeso, cuja importncia se mede pelos impactos directos e indirectos que tiveram e vo continuar a ter no desenvolvimento da economia e na modernizao da sociedade. Desde a adeso CEE, Portugal negociou transferncias da UE, correspondente a cinco fases:
i.
A primeira compreende o perodo de 1986 a 1988 e vulgarmente designada por Anterior Regulamento;
ii.
A segunda corresponde ao QCA I - Primeiro Quadro Comunitrio de Apoio 1989 a 1993;
iii.
A terceira fase corresponde ao QCA II - Segundo Quadro Comunitrio de Apoio, abrangido pelo perodo 1994 a 1999;
iv.
A quarta fase corresponde ao QCA III - Terceiro Quadro Comunitrio de Apoio, abrangido pelo perodo 2000 a 2006;
v.
A quinta fase, actualmente a decorrer, denominada de QREN Quadro de Referncia Estratgico Nacional, e diz respeito ao perodo de programao 2007 a 2013.
45
3.1. Subsdios do QREN
O Quadro de Referncia Estratgico Nacional (QREN) constitui o enquadramento de referncia para a aplicao da poltica comunitria de coeso econmica e social em Portugal, durante o perodo de 2007-2013. Em concertao com a Comisso, cada EM elaborou um documento de referncia nacional sobre as suas prioridades e estratgia de desenvolvimento, o qual constituiu o enquadramento para a elaborao dos programas operacionais. Este documento tomou por referncia as prioridades polticas definidas pelos EM para o conjunto da UE e as respectivas dotaes financeiras bem como as Orientaes Estratgicas Comunitrias sobre a Coeso para 2007-13. As orientaes estratgicas comunitrias contm os princpios e as prioridades da Poltica de Coeso e as principais reas de interveno para potenciar s regies da UE os resultados dos 308 mil milhes de euros disponibilizados para programas de apoio nacionais e regionais nos prximos sete anos. Depois de, em 2005, o Conselho Europeu da Primavera ter decidido concentrar-se no relanamento da Estratgia de Lisboa, as Orientaes Estratgicas Comunitrias em matria de Coeso (OEC), adoptadas em 2006, exigem que a futura poltica de coeso canalize os seus recursos para trs prioridades: Reforo da capacidade de atraco dos EM, das regies e cidades; Promoo da inovao, do esprito empresarial e do crescimento da economia do conhecimento; e Criao de mais e melhores empregos.
Em resposta a estes desgnios, a Comisso Europeia exigiu, a todos os EM, a elaborao de um documento exaustivo que permitisse, por um lado, avaliar a forma como cada pas pretende utilizar os Fundos Estruturais durante o perodo de 2007-2013, e por outro, que
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descrevesse o modo como cada pas se propunha aplicar os referidos objectivos no seu territrio, ou seja, um QREN. O QREN portugus foi aprovado em Conselho de Ministros3 a 11 de Janeiro de 2006 e viria a ser aprovado pela Comisso Europeia em 2 de Julho de 2007.
Orientaes Estratgicas da UE
Desgnios e Prioridades
Agenda de Lisboa
Estratgicas Nacionais
Polticas Pblicas Nacionais
Figura 3.1. - Origem do QREN 2007-2013
No perodo de programao de 2007-2013, o valor das transferncias previstas para Portugal ascende a 21,5 mil milhes de euros em fundos de coeso da UE. De acordo com as regras da UE, pelo menos 60% dos financiamentos disponveis para o objectivo da Convergncia e 75% para o objectivo Competitividade e Emprego Regional foram consagrados a investimentos relacionados com a Estratgia de Lisboa.
3
Resoluo do Conselho de Ministros n. 28 de 2007.
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No quadro seguinte, podemos observar o valor das transferncias previstas para Portugal e respectivo plano de financiamento para os Programas Operacionais do QREN 2007-2013.
Unidade: milhes de euros (entre parnteses, % do total em linha ou do Programa)
Fonte: QREN 2007-2013. Quadro 3.1. - Plano de financiamento para os Programas Operacionais do QREN 2007-2013
O QREN, em vigor desde 2007 e at 2013, constitui o enquadramento para a aplicao da poltica comunitria de coeso econmica e social em Portugal. No perodo compreendido entre 1 de Janeiro de 2007 e 31 de Dezembro de 2009, a UE disponibilizou a Portugal, no mbito do QREN, 8.317 milhes de euros. No entanto, nesse perodo, de acordo com o Boletim Informativo n6 da Comisso Tcnica de Coordenao do QREN apenas foram executados projectos correspondentes a 1.958 milhes de euros, o que corresponde a uma taxa de execuo de apenas 23,54%, conforme podemos constatar no quadro abaixo.
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Unidade: milhes de euros
Programas Operacionais
POT Factores Competitividade POT Potencial Humano POT Valorizao Territrio POR Norte POR Centro POR Alentejo POR Aores PO Assitncia Tcnica QREN - Convergncia - TOTAL POR Lisboa POR Algarve PO Madeira QREN - TOTAL
Programado at 31/12/2009 Anos 2007/2008/2009 1.278 2.541 1.260 1.116 700 358 476 69 7.798 126 112 281 8.317
Executado at 31/12/2009 Valor 317 926 239 75 59 27 215 20 1.878 21 6 53 1.958 % do programado 24,80 36,44 18,97 6,72 8,43 7,54 45,17 28,99 24,08 16,67 5,36 18,86 23,54
Fonte: Elaborao prpria - QREN 2007-2013 Boletim Informativo n. 6, QREN. Quadro 3.2. - Execuo dos Fundos Comunitrios disponibilizados para os Programas Operacionais do QREN 2007-2013
Com o objectivo principal de implementar em Portugal uma poltica de desenvolvimento estratgico, assente na procura de equilbrio socioeconmico e territorial, o QREN apresenta-se como um novo arqutipo das polticas pblicas capaz de induzir novas dinmicas na sociedade portuguesa.
Figura 3.2. - Orientaes estruturantes do QREN
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No seu eixo central assumem especial protagonismo a valorizao do conhecimento, da cincia, da tecnologia e da inovao, assim como o desenvolvimento sustentado da economia e a atractividade dos territrios articulada com os objectivos de coeso social e de sustentabilidade. Vertentes Conhecimento, Tecnologia e Inovao Sntese das linhas de aco Cincia, Valorizao da qualificao dos recursos humanos e do desenvolvimento das capacidades de inovao. Aumento da competitividade nacional atravs da consolidao de clusters de conhecimento. Reforo Desenvolvimento da economia da capacidade criativa e tcnica de sectores e de empresas. Promoo Atractividade dos territrios da atractividade dos territrios
revitalizando uma poltica de desenvolvimento regional, nomeadamente no que se refere s cidades. Preveno do aumento dos focos de pobreza,
Coeso social e sustentabilidade
privilegiando sustentabilidade.
programas
estruturantes
de
Fonte: Elaborao prpria - QREN 2007-2013
Quadro 3.3. - Sntese do eixo central do QREN
Essencial para o desenvolvimento do Pas, nomeadamente para o seu ordenamento territorial e para a sua competitividade, o QREN visa ser um novo arqutipo de polticas pblicas, onde critrios de transparncia, selectividade, rigor e responsabilizao permitam, respondendo ao interesse dos cidados, melhorar a eficincia da afectao dos recursos. Mudar mentalidades e valorizar as potencialidades humanas, territoriais e ambientais singulares do Pas, designadamente a sua unio ao mar e a especial posio geopoltica, capaz de funcionar como elo de ligao entre o continente europeu, americano e africano, e procurar ser mais selectivo na aplicao dos fundos comunitrios so, em suma, e at 2013, os grandes desafios das polticas do QREN.
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3.2. Sistemas de Incentivo O QREN, financiado pelo FEDER, FSE e Fundo de Coeso, constitudo por vrios Programas operacionais (Nacionais, Regionais e Cooperao Territorial), centra-se em 3 Sistemas de Incentivos (SI): Sistema de Incentivos Qualificao e Internacionalizao de PME (SI Qualificao de PME); Sistema de Incentivos Inovao (SI Inovao); Sistema de Incentivos Investigao e Desenvolvimento Tecnolgico (SI I&DT).
As entidades beneficirias destes SI so as empresas de qualquer natureza, sob qualquer forma jurdica, as Entidades do Sistema Cientfico e Tecnolgico (SCT) e as Associaes Empresariais. Sistema de Incentivo
Objectivos
Beneficirios
Promoo da competitividade das PME atravs do aumento da produtividade, flexibilidade, capacidade de resposta e presena Micro e pequenas empresas activa no mercado global. Qualificao de PME Promoo da competitividade das PME, designadamente a sua capacidade de resposta e presena activa no mercado global, atravs desenvolvimento de um programa estruturado de interveno num conjunto de PME. Entidades do SCT; Associaes Empresariais.
Inovao
Promover a inovao no tecido empresarial; Estimular a produo de novos bens, servios e processos que Empresas de qualquer suportem a progresso na cadeia de valor; natureza sob qualquer forma Reforar a orientao para mercados internacionais; jurdica. Estimular o empreendedorismo qualificado e o investimento estruturante em novas reas com potencial crescimento. Intensificar o esforo empresarial nacional de I&DT; Criar novos conhecimentos com vista ao aumento da competitividade das empresas; Promover a insero das empresas em redes internacionais de conhecimento, estimulando a criao e endogeneizao de novos conhecimentos indutores de novas oportunidades econmicas; Promover a cooperao e o desenvolvimento de projectos de I&DT entre as empresas e as entidades do SCT; Estimular a demonstrao, experimentao tecnolgica, a disseminao e a transferncia de tecnologia para o sector empresarial.
Quadro 3.4. - Objectivos e entidades beneficirias dos SI
I&DT
Empresas de qualquer natureza sob qualquer forma jurdica; Entidades do SCT.
Fonte: Elaborao prpria - QREN 2007-2013
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Condies de acesso dos promotores Para que a uma candidatura a um destes SI seja aceite, necessrio que a entidade promotora cumpra os seguintes requisitos: Encontrar-se legalmente constitudo; Cumprir as condies legais necessrias ao exerccio da respectiva actividade; Possuir situao regularizada perante as finanas, segurana social e entidades pagadoras dos incentivos; Assegurar as condies para o desenvolvimento do projecto; Apresentar uma situao econmico-financeira equilibrada; Cumprir os critrios de pequena e mdia empresa; Autonomia Financeira (SI Qualificao de PME e SI I&DT): o 0,10 para entidades privadas do SCT e associaes empresariais; o 0,20 para empresas e restantes entidades; Autonomia Financeira (SI Inovao): o cumprir um mnimo de 0,25.
Condies de acesso do projecto As candidaturas aos SI, devem respeitar as seguintes condies: Durao mxima de execuo do projecto de 2 anos, podendo ser prorrogado a pedido do promotor, em casos devidamente justificados e antes do trmino do prazo normal; O prazo pode ser prorrogado at 1 ano devidamente justificado; Corresponder a uma despesa elegvel mnima de: o 25.000 (SI Qualificao de PME); o 150.000 (SI Inovao); o 100.000 (SI I&DT). Apresentar viabilidade econmico-financeira, contribuir para a competitividade da empresa e, quando aplicvel, ser devidamente financiado por capitais prprios;
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Demonstrar que se encontram asseguradas as fontes de financiamento, quer prprias quer alheias.
Elegibilidade das despesas: No mbito do SI Qualificao de PME e SI Inovao, so consideradas despesas elegveis, entre outras, as directamente relacionadas com: Activo Fixo Tangvel: Activo Fixo Intangvel Outras despesas: o Estudos, diagnsticos auditorias, planos de marketing; o Energias renovveis e eficincia energtica; o Custos de direitos da propriedade industrial; o Promoo internacional; o Despesas com marcas e coleces prprias; o Etc. No mbito do SI I&DT, so consideradas despesas elegveis, entre outras, as directamente relacionadas com: Despesas de investigao contratada e patentes adquiridas a fontes externas ou por estas licenciadas Aquisio de instrumentos e equipamento cientfico e tcnico imprescindvel ao projecto e que fiquem afectos em exclusividade sua realizao durante o perodo de execuo do projecto; Despesas associadas formulao de pedidos de patentes, modelos de utilidade e desenhos ou modelos nacionais; Despesas com misses internacionais directamente imputveis ao projecto e comprovadamente necessrias sua realizao.
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No entanto, no so consideradas elegveis, as despesas realizadas para: Aquisio de terrenos; Compra de imveis; Trespasses e direitos de utilizao de espaos; Aquisio de veculos automveis e outro material de transporte; Aquisio de aeronaves e outro material aeronutico; Aquisio de bens em estado de uso; Juros durante o perodo de realizao do investimento; Fundo de maneio; Trabalhos para a prpria empresa, excepto os directamente relacionados com o projecto nomeadamente nas actividades de I&D, inovao produtiva,
desenvolvimento de factores dinmicos de competitividade nas PME.
Incentivos O SI Qualificao de PME, contempla um mximo de 35% (Taxa Base) no reembolsvel das despesas elegveis. Porm, esta percentagem pode ser majorada em: 10% para micro e pequenas empresas; 5% para projectos de eficincia colectiva; 5% para projectos de cooperao (apresentado por PME ou consrcio liderado por PME)
O SI Inovao atribudo com base nas seguintes regras: Incentivo reembolsvel taxa mxima de 35% das despesas elegveis; Reembolsvel atravs de prestaes semestrais iguais e sucessivas, sem juros ou outros encargos;
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Prazo de financiamento de 5 anos com 2 anos de carncia de capital, com as seguintes excepes: o Novas unidades de produo (> 2.500.000) 7 anos com 3 anos de carncia de capital; o Construo ou instalao de novos estabelecimentos hoteleiros 10 anos com 3 anos de carncia de capital;
O incentivo reembolsvel pode passar a no reembolsvel at 75% em funo da avaliao de desempenho do projecto
O SI I&DT atribudo com base nas seguintes regras: Ncleos de I&DT: Incentivo No Reembolsvel, at ao limite mximo de 500.000; Centros de I&DT: Incentivo Reembolsvel, at ao limite mximo de 1.000.000; Vale I&DT: Incentivo No Reembolsvel, at ao limite mximo de 25.000; Outros Projectos I&DT Empresas: o Beneficirios Empresas: Para projectos com um incentivo inferior ou igual a 1.000.000: Incentivo No Reembolsvel; Para projectos com um incentivo superior a 1.000.000: Incentivo No Reembolsvel at ao montante de 1.000.000, assumindo o montante do incentivo que exceder este limite a modalidade de Incentivo No Reembolsvel numa parcela de 75% e de Incentivo Reembolsvel para a restante parcela de 25%, sendo que esta ltima parcela apenas ser atribuda quando igual ou superior a 50.000; No caso de projectos em Co-promoo ou de projectos Mobilizadores o disposto nas alneas anteriores ser aplicado por projecto, com excluso das componentes relativas participao das entidades do SCT. o Beneficirios Entidades do SCT: Incentivo No Reembolsvel.
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Projectos I&DT Colectiva: Incentivo No Reembolsvel. O incentivo reembolsvel dever obedecer s seguintes condies: o Sem pagamento de juros ou outros encargos; o O prazo de financiamento considerado de 7 anos, com o perodo de carncia de capital de 2 anos; o As amortizaes so efectuadas em prestaes semestrais, iguais e sucessivas.
Nota: O incentivo reembolsvel considerado para os Centros de I&DT pode ser convertido em incentivo no reembolsvel, at ao limite de 80% do incentivo atribudo, na medida em que sejam efectuados novos investimentos em I&D, inseridos nos seguintes domnios: o Custos associados aos primeiros 24 meses de contratao de recursos humanos altamente qualificados para actividades de I&D; o Financiamento prprio de projectos desenvolvidos ao abrigo de programas internacionais de I&DT; o Registo internacional de patentes.
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CAPTULO IV - ESTUDO EMPRICO
A questo de fundo deste estudo, que resulta da sua finalidade, consiste em saber qual o impacto da adopo da NCRF 22, no capital prprio das entidades sujeitas aplicao do SNC. Para que os stakeholders possam formar um juzo sobre a situao econmico-financeira de uma entidade, frequentemente necessrio recorrer a um conjunto de indicadores. Embora estes possam assumir diversas formas, os mais utilizados so sem dvida aqueles que assumem a forma de rcios. Um rcio mais no do que o quociente entre duas grandezas, geralmente extradas directamente da informao contabilstica de uma entidade. Os stakeholders analisam, entre outros, indicadores financeiros de solvabilidade e autonomia financeira. No nosso entender estes rcios so considerados dos mais relevantes e usuais para generalidade dos utilizadores da informao financeira e podem estar na base de decises de investimento, de concesso de crdito e de comparabilidade entre empresas, do mesmo sector em mercados nacionais e internacionais. Alm disso, estes so considerados nas anlises de risco e so, na maior parte das vezes, determinantes para a concesso do subsdio ao investimento, o que pode comprometer a capacidade de investimento e de honrar os compromissos assumidos. Sendo assim, pretende-se analisar qual o impacto que a adopo da NCRF 22 ter, por si s, no capital prprio das entidades, bem como qual o efeito que essa variao ter nos rcios de autonomia financeira e de solvabilidade, dessas mesmas entidades. A autonomia financeira, dada pelo rcio entre o capital prprio e o activo total lquido, possibilita avaliar a capacidade da entidade financiar os activos atravs do seu capital prprio, sem necessidade de recorrer a financiamentos externos (esforo financeiro dos accionistas e credores). Ou seja, permite apreciar em que percentagem que o activo da entidade se encontra a ser financiado por capital prprio.
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O seu resultado varia entre 0 e o 1, sendo que, um valor baixo indica uma grande dependncia da entidade em relao aos credores, o que alm dos riscos inerentes, desvantajoso na negociao de novos financiamentos. Por outro lado, um resultado prximo de 1, indica uma reduzida dependncia da empresa a capitais alheios. O indicador de solvabilidade, dado pelo rcio entre o capital prprio e o passivo, permite medir a capacidade da empresa para satisfazer e assumir compromissos no mdio e longo prazo, bem como avaliar o risco, por parte dos seus credores, para futuras relaes contratuais. Este rcio encontra-se dependente do grau de cobertura do activo por capitais prprios e da capacidade da empresa para gerar lucros, bem como do nvel do passivo. O indicador com valor 1 significa que o capital prprio da empresa idntico ao valor do seu passivo, pelo que dispe de capitais suficientes para cobrir todos os crditos obtidos. Se este indicador se situar abaixo dos 0,5 indica uma grande dependncia da empresa aos seus credores (ex: instituies bancrias, instituies de leasing, fornecedores, etc.), uma elevada fragilidade econmico-financeira e um grande risco para os seus credores. Quanto maior o seu valor, maior a independncia da empresa face s responsabilidades assumidas, pelo que cria uma maior segurana aos seus credores caso ocorra a sua liquidao ou dissoluo.
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4.1. Metodologia
Segundo Pizam (1994), as principais tcnicas de recolha de informao consubstanciam-se na observao de dados, na comunicao directa e na utilizao da informao secundria. A tcnica da observao, tal como o seu nome indica, consiste na observao visual. A comunicao materializa-se com recurso a questionrios e/ou entrevistas. Quanto ltima tcnica de recolha de informao, as fontes secundrias, podem ser privadas ou pblicas e dizem respeito a dados que foram coligados e preparados, com uma finalidade que no a da pesquisa em questo. No presente estudo, utilizaremos informao secundria. Nesta situao o investigador deve assegurar-se de que esta informao fidedigna e autntica (Pizam, 1994). Para tal, recorreu-se a informao contida nas IES4 (Informao Empresarial Simplificada) do ano de 2009. Assim, e de modo a atingir o objectivo proposto, procedemos recolha da informao financeira, nomeadamente o valor do capital prprio e dos subsdios ao investimento, atravs da anlise das demonstraes financeiras, obtidas, na sua grande maioria, atravs da IES de cada entidade, adquiridas no Portal da Empresa. Considerando a natureza da informao recolhida e o objectivo do presente estudo, utilizaremos o Microsoft Excel 2007 para a anlise e tratamento dos dados obtidos.
Forma de entrega, de obrigaes declarativas de natureza contabilstica, fiscal e estatstica, atravs do preenchimento de formulrios submetidos por via electrnica, ao Ministrio das Finanas, aprovados pela Portaria n. 208/2007, de 16 de Fevereiro, Fevereiro, com as alteraes introduzidas pela Portaria n 8/2008, de 03 de Janeiro e Portaria n 333-B/2009, de 01 Abril.
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4.2. Caracterizao da amostra
Com base na listagem dos projectos homologados 5 , a 31 de Agosto de 2010, pelas Autoridades de Gesto, no mbito dos Sistemas de Incentivos do QREN, extraiu-se a identificao das empresas da regio de Aveiro, cujas candidaturas ao SI Qualificao PME foram aprovadas nos anos de 2008 e 2009, tendo-se obtido um total de 114 empresas. Na obteno dos dados para aquisio das IES, referentes ao ano de 2009, constatou-se que 51 dessas empresas j tinham sido dissolvidas ou no tinham procedido entrega electrnica da informao referente s contas anuais de 2009, pelo que foram de imediato retiradas da amostra. No obstante termos conseguido obter a IES das restantes 63 empresas, verificou-se que no era possvel recolher a informao necessria referente a 36 dessas empresas, dado que no discriminaram qualquer informao respeitante ao valor proveniente dos subsdios ao investimento, nomeadamente atravs do preenchimento das notas 476 ou 487 do anexo ao balano e demonstrao de resultados, ou do preenchimento do campo 2745 - Subsdios para investimentos constante do quadro 0618 da IES. Acresce ainda o facto de nenhum dos formulrios da IES contemplar a demonstrao dos fluxos de caixa, que, a estar devidamente preenchido, poderia revelar-se de grande utilidade e preciso. Face escassa informao, no foi possvel ter em considerao o desreconhecimento de activos, que por fora do novo normativo deixaram de ser reconhecidos como tal, nem foi tido em conta o efeito dos impostos diferidos. Aps todas as restries acima descritas, procedeu-se anlise dos dados referentes s 27 empresas, que continham todos os dados necessrios para efectuar o estudo, com base no normativo POC, dado que era esse o normativo a aplicar nas contas de 2009.
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Disponvel em www.incentivos.qren.pt. Campo 0547 da IES - NOTA 47 - Informaes exigidas por Diplomas Legais. 7 Campo 0548 da IES - NOTA 48 - Outras Informaes consideradas relevantes. 8 Campo 061-Desdobramentos de Contas da Demonstrao dos Resultados e Balano.
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Em suma, a amostra subjacente a este estudo composta por 27 empresas, da regio de Aveiro, de variadas actividades, listadas por ordem alfabtica no quadro que se segue:
Nome
ART INOX, SA CAVES DA MONT ANHA - A. HENRIQUES, LDA CRIST ALMAX - INDUST RIA DE VIDROS, SA EPEDAL - INDST RIA DE COMPONENT ES MET LICOS SA EUROPGS - P R OJ EC TOS DE CONS ULTORIA DE GES TO E S EGUR ANA, LDA F. FONSECA, SA FANGUEIRO & RODRIGUES, LDA FERNET O - M QUINAS E ARTIGOS P ARA A INDS TRIA ALIM ENTAR , S A FIMEL - INDUST RIA DE MET ALURGIA E ELECT RICIDADE, SA FOCONSULT ORES - F ORM AO E C ONS ULTOR IA EM P RES AR IAL, LDA GREST EL PRODUT OS CERMICOS, SA HELIFLEX T UBOS E MANGUEIRAS, SA INDUST RIAS MET LICAS VENEPORT E, SA INFORLNDIA - S IS TEM AS E S ERVIOS DE INF OR M TIC A, LDA INT ERESPUMA - INDUST RIA DE POLIURET ANOS, LDA JULCAR - MOBILIRIO INT EGRADO SA LEAL & SOARES, SA LOMBOSER - MET ALRGICA, LDA LOOK CONCEPT S - MARKET ING E COMUNICAO, LDA MET ALO-IBERICA, SA N. J. L. - INDST RIAS MET ALRGICAS, LDA SOC. COMERCIAL DO VOUGA, LDA SOFT I9 - INOVAO INFORMT ICA, LDA SUSANA GAT EIRA PRODUO DE MODA, LDA T UPAI - FBRICA DE ACESSRIOS INDUST RIAIS, SA VLM CONSULT ORES, SA VMFGEST , UNIPESSOAL, LDA
NIF
500712255 500002371 503310662 501152334 505634139 500833982 506914860 501717226 500236801 503136646 504266098 500133204 500139091 502425296 502501685 501140263 501223800 505926490 507816552 508907446 503393142 500264988 503983241 504805177 500664005 503458759 508791375
Sector
Indstria Indstria Indstria Indstria Servios Comrcio Servios Indstria Indstria Servios Indstria Indstria Indstria Comrcio Indstria Indstria Indstria Indstria Servios Indstria Indstria Comrcio Servios Indstria Indstria Servios Servios
CAE (Rev3)
27400 - Fabricao de lmpadas elctricas e de outro equipamento de iluminao 11022 - Produo de vinhos espumantes e espumosos 23120 - Moldagem e transformao de vidro plano 29320 - Fabricao de outros componentes e acessrios para veculos automveis 74900 - Outras actividades de consultoria, cientficas, tcnicas e similares, n.e. 46690 - Comrcio por grosso de outras mquinas e equipamentos 74900 - Outras actividades de consultoria, cientficas, tcnicas e similares, n.e. 28930 - Fabricao de mquinas para as indstrias alimentares, das bebidas e do 33120 - Reparao e manuteno de mquinas e equipamentos 70220 - Outras actividades de consultoria para os negcios e a gesto 23412 - Fabricao de artigos de uso domstico de faiana, porcelana e grs fino 22210 - Fabricao de chapas, folhas, tubos e perfis de plstico 29320 - Fabricao de outros componentes e acessrios para veculos automveis 46510 - Comrcio por grosso de computadores, equipamentos perifricos e programas informticos 22210 - Fabricao de chapas, folhas, tubos e perfis de plstico 31010 - Fabricao de mobilirio para escritrio e comrcio 20152 - Fabricao de adubos orgnicos e organo-minerais 28222 - Fabricao de equipamentos de elevao e de movimentao, n.e. 70220 - Outras actividades de consultoria para os negcios e a gesto 25110 - Fabricao de estruturas de construes metlicas 25110 - Fabricao de estruturas de construes metlicas 45401 - Comrcio por grosso e a retalho de motociclos, de suas peas e acessrios 62010 - Actividades de programao informtica 14131 - Confeco de outro vesturio exterior em srie 25720 - Fabricao de fechaduras, dobradias e de outras ferragens 70220 - Outras actividades de consultoria para os negcios e a gesto 69200 - Actividades de contabilidade, auditoria e consultoria fiscal
Quadro 4.1. Amostra do estudo
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Doravante no ser efectuada qualquer referncia ao verdadeiro nome das empresas. De modo a garantir a confidencialidade dos dados, ser atribudo o nome de letras do alfabeto grego s empresas que forem referidas. Atravs das estatsticas descritivas, apresentadas no Quadro 4.2., constatmos que a mdia e a mediana apresentam valores muito afastados nos campos analisados, o que revela a existncia de outliers na amostra. De facto, algumas empresas apresentam valores bastante divergentes das restantes empresas da amostra, como se pode aferir pelos valores mximo e mnimo, apresentados para cada campo.
Inve stime nto Ele gvel Mdia Mediana Desvio Padro Mximo Mnimo 333.836,94 227.194,97 305.654,09 1.166.483,30 40.946,60 Autonomia Financeira 32,81% 31,00% 12,29% 57,00% 12,00%
Ince ntivo 138.217,62 106.579,09 109.393,58 400.000,00 11.691,40
C apital Prprio 2.373.278,83 1.338.504,45 2.529.643,17 9.109.736,89 5.835,80
Activo Lquido 6.985.496,43 4.850.704,75 6.883.490,05 23.080.508,27 49.249,45
Passivo 4.612.217,60 2.367.531,29 4.688.386,21 16.695.566,00 43.413,65
Solvabilidade 54,44% 45,00% 32,32% 135,00% 13,00%
Quadro 4.2. Dados descritivos da amostra inicial
Considerando a observao de valores significativamente divergentes, foram excludas as empresas que apresentaram, em relao mdia das empresas, valores dos subsdios ao investimento9 muito reduzidos. Obtivemos ento uma amostra composta por 17 empresas, cujos dados descritivos se apresentam no seguinte quadro:
Inve stimento El eg vel Mdia Mediana Desvio Padro Mximo Mnimo 344.673,08 207.588,00 325.924,71 1.166.483,30 109.409,61 Subsdios ao Inve stimento 75.286,72 57.036,47 59.257,83 234.664,93 21.115,16 Autonomi a Sol vabilidade Financeira 30,94% 29,00% 12,26% 57,00% 16,00% 50,24% 41,00% 33,08% 135,00% 19,00%
Incentivo 141.747,39 105.779,54 108.657,44 400.000,00 38.293,36
C api tal Prpri o 1.929.843,27 1.214.624,79 2.064.278,54 7.384.471,37 49.966,76
Activo L qui do 6.426.869,91 4.858.642,47 6.411.489,36 20.895.478,00 315.828,95
Passivo 4.497.026,64 3.278.877,92 4.700.609,41 16.695.566,00 236.676,60
Quadro 4.3. Dados descritivos da amostra final
O valor dos subsdios ao investimento apresenta-se includo no passivo, com base no normativo POC, dado que era esse o normativo a aplicar nas contas de 2009.
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4.3. Apresentao dos resultados Em termos mdios, nas candidaturas ao SI Qualificao PME, aprovadas nos anos de 2008 e 2009, as empresas obtiveram quase 142 mil euros em subsdios ao investimento, correspondendo a cerca de 44% do investimento elegvel apresentado, sendo que esse valor variou entre um mnimo de 38 mil euros e um mximo de 400 mil euros.
Grfico 4.1. Mdia do financiamento
Como vimos no Captulo II, de acordo com o 12 da NCRF 22, os subsdios do Governo no reembolsveis relacionados com activos fixos tangveis e intangveis devem ser inicialmente reconhecidos no capital prprio. Como em POC esses subsdios eram inicialmente reconhecidos como passivo, o montante ainda no imputado, a 31/12/2009, figura na conta 2745 Acrscimos e Diferimentos Proveitos Diferidos Subsdios para Investimentos (POC). Assim, na transio do POC para o SNC, e tendo em conta que os subsdios recebidos pelas empresas, no mbito do SI Qualificao PME, so subsdios do Governo no reembolsveis relacionados com activos fixos tangveis e intangveis, podemos aferir que o capital prprio das empresas em anlise sofrer um incremento, correspondente ao valor ainda no imputado dos subsdios reconhecidos.
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Como podemos constatar no grfico 4.2., o capital prprio, das empresas em estudo, sofreu, em mdia, uma variao positiva de quase 4%.
Grfico 4.2. Variao mdia do capital prprio
Consequentemente, e como esperado, face variao positiva do capital prprio, obteve-se uma variao mdia simtrica no passivo.
Grfico 4.3. Variao mdia
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A variao mdia de 3,9% verificada no capital prprio, considerando o valor do activo, que se manteve inalterado, provocou uma variao positiva no rcio de autonomia financeira que, em mdia, aumentou 4,29 pontos percentuais (p.p.).
Grfico 4.3. Variao mdia do rcio autonomia financeira
Constata-se que, nas empresas em anlise, em mdia, mais de 35% do activo lquido financiado pelo capital prprio. Efectuando o paralelismo com o resultado obtido em ambiente POC, verifica-se que a adopo da NCRF 22 permitiu maioria das empresas verem o seu rcio de autonomia financeira melhorado. A variao mdia de 4,29 p.p., verificada no rcio de autonomia financeira, variou entre um mnimo de 0 e um mximo de 18 p.p. Verificou-se que o rcio de autonomia financeira de 23% das empresas em estudo no sofreu qualquer variao, o que se deve, essencialmente, a um reduzido valor de subsdios recebidos, face a um valor relativamente elevado do capital prprio. Efectivamente, constatou-se que, o rcio de autonomia financeira, de 75% das empresas do estudo, sofreu uma variao inferior a 10 p.p.
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Em termos individuais, a variao do rcio de autonomia financeira atingiu um mximo de 18 p.p., possibilitando assim que a empresa Alpha, Ld duplicasse o seu rcio.
Grfico 4.4. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Alpha
Com um incremento semelhante, o rcio de autonomia financeira da empresa Beta, Ld apresenta um aumento de 16 p.p, passando de 0,29 para 0,45.
Grfico 4.5. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Beta
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Com uma variao menos expressiva, de apenas 10 p.p., a empresa Gamma, Ld passou de um rcio de autonomia financeira de 0,40 para 0,50.
Grfico 4.6. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Gamma
Porm, o mesmo incremento de 10 p.p. no rcio de autonomia financeira, provocou um aumento bastante significativo para a empresa Delta, Ld, cujo indicador de autonomia financeira passou de 0,16 para 0,26.
Grfico 4.7. Variao do rcio autonomia financeira para a empresa Delta
De salientar que, em ambiente POC, a empresa Delta, Ld no reuniria as condies de acesso a qualquer um dos SI do QREN, pois o valor desse indicador era inferior a 0,2. Porm, com a adopo da NCRF 22, no que concerne ao requisito referente autonomia financeira, a empresa Delta, Ld passa a poder candidatar-se a qualquer um dos SI do QREN.
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No que respeita ao rcio de solvabilidade, a variao mdia de 3,9% no capital prprio, considerando a variao simtrica provocada no passivo, determinou uma variao positiva no rcio de solvabilidade, que, em mdia, aumentou mais de 10 p.p.
Grfico 4.8. Variao mdia do rcio solvabilidade
Comparando esta percentagem com o resultado obtido em ambiente POC, verifica-se que a adopo da NCRF 22 permitiu s empresas verem o seu rcio de solvabilidade melhorado, mostrando uma maior independncia da empresa, face s responsabilidades assumidas. A variao mdia de 10,65 p.p., verificada no rcio de solvabilidade, variou entre um mnimo de 0 e um mximo de 42 p.p. Verificou-se que apenas 5% das empresas no sofreu qualquer variao, no seu rcio de solvabilidade. Efectivamente, constatou-se que o rcio de solvabilidade de 30% das empresas do estudo, sofreu uma variao positiva superior a 10 p.p.
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Em termos individuais, a variao do rcio de solvabilidade atingiu um mximo de 42 p.p., permitindo assim empresa Beta, Ld mais do que duplicar este indicador.
Grfico 4.9. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Beta
Com uma variao menos significativa, mas igualmente expressiva, tambm a empresa Alpha, Ld, com um acrscimo de 33 p.p., mais do que duplicou o seu rcio de solvabilidade.
Grfico 4.10. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Alpha
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Com a mesma variao de 33 p.p., o indicador de solvabilidade da empresa Gamma, Ld atinge um valor muito prximo de 1, indicando que, aparentemente, a empresa dispe de capitais suficientes para cobrir todos os crditos obtidos.
Grfico 4.11. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Gamma
Comparativamente, com menor crescimento, o rcio de solvabilidade da empresa Delta, Ld apresenta um aumento de 16 p.p, o que no deixa de ser significativo para a empresa, pois passou de um indicador de 0,19 para 0,35.
Grfico 4.12. Variao do rcio solvabilidade para a empresa Delta
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CAPTULO V CONCLUSES E PROPOSTAS DE TRABALHOS FUTUROS
5.1. Concluses
A globalizao dos mercados, articulada com a abertura das fronteiras dentro da UE, e com a diversidade de sistemas contabilsticos, acentuou a necessidade de criar um nico sistema contabilstico que fosse aceite internacionalmente e, ao mesmo tempo, que facilitasse o acesso aos mercados de capitais internacionais. Este sistema seria posteriormente implementado pelos pases da EU, dando origem a um processo de harmonizao contabilstica internacional. Apesar de este processo ter sido iniciado pelo IASB, a mais significativa fora harmonizadora entre as grandes economias a UE, sendo a normalizao/harmonizao contabilstica um dos seus vrios objectivos, no intuito de remover todas as barreiras econmicas dentro do seu territrio. No espao europeu, a harmonizao atingida atravs da aplicao das Directivas e Regulamentos, impostos pela UE. Com a evoluo dos mercados, para o panorama global, a existncia de empresas com valores cotados em bolsas de valores de vrios pases um facto. Com o crescente nmero de Global Players a necessidade de uniformizar a informao contabilstica e financeira tornou-se uma necessidade. As NIC vm permitir colmatar esta necessidade. A normalizao contabilstica, sob a forma de um plano de contabilidade, iniciou-se em Portugal h mais de 30 anos, com a aprovao em 1977 do primeiro POC. Este viria a ser reformulado em 1989, 1991, 1995 e 2005, culminando em 2010 com a sua total substituio por um novo sistema de normalizao contabilstico - SNC. Estas mudanas evidenciam a influncia internacional, principalmente aps a adeso de Portugal CEE. Uma vez que, tambm, o plano de contas francs, fonte de inspirao da
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normalizao contabilstica nacional anterior adeso CEE, o IASB e o FASB foram sofrendo modificaes, de tal forma que os acordos recentes entre o FASB e o IASB esto a fomentar um processo de harmonizao contabilstica mundial. No Captulo II, constatamos que os procedimentos contabilsticos impostos pelo SNC, no caso particular NCRF 22, so mais exigentes e pormenorizados do que os previstos no anterior quadro normativo nacional - POC, em vigor at 31/12/2009. A NCRF 22 vem permitir, s entidades nacionais, evidenciar indicadores financeiros efectivamente equivalentes aos que so apresentados por entidades de outros pases, tais como Espanha, Frana e Blgica, onde o tratamento contabilstico dos subsdios relacionados com activos no segue o preconizado na actual IAS 20, possibilitando assim, a nvel europeu e internacional, um melhor e maior acesso, quer a financiamentos, quer a concursos. Atravs do estudo emprico efectuado, pudemos aferir que esta norma vem potenciar o aumento da competitividade das empresas portuguesas, no que concerne capacidade de reporte das suas demonstraes financeiras, para uma melhor captao de fontes de financiamento internacionais. Apresentando um relato financeiro mais moderno e internacional e que melhora a informao financeira prestada a quem dela necessita, a aplicao da NCRF 22 permite, s entidades nacionais, apresentarem melhores rcios financeiros, nomeadamente de autonomia financeira e de solvabilidade. De salientar que, pelo princpio da especializao, nos casos em que o subsdio ser imputado, numa base sistemtica, a outros rendimentos e ganhos, por contrapartida da conta de capital prprio, o capital prprio vai diminuindo medida da passagem da vida til dos activos afectos ao subsdio. Porm, e tendo em conta que esses activos so adquiridos no intuito de gerarem rendimento/resultado, o valor imputado retorna ao capital prprio atravs dos resultados desse mesmo exerccio.
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5.2. Proposta de trabalhos futuros
A proposta de trabalhos futuros centra-se em trs vertentes distintas, mas que nos parecem pertinentes, sendo que duas decorrem das limitaes deste estudo. A primeira vertente est associada informao contida na IES, que se mostrou, em muitos casos, escassa e at insuficiente. As empresas parecem descurar o preenchimento de alguns campos dessa declarao, talvez por considerarem que o seu objectivo meramente estatstico. Tambm, no anexo ao balano e demonstrao dos resultados previsto no POC, as empresas omitiam alguma da informao relevante, por vezes, por o considerarem um mero anexo e no uma verdadeira demonstrao financeira. Porm, com a entrada em vigor do SNC, o anexo ganha extrema importncia no conjunto das demonstraes financeiras. Parece-nos interessante analisar, no s o comportamento das empresas quanto informao disponibilizada no anexo (POC vs SNC) mas, tambm, a qualidade e utilidade dessa informao. Outra vertente prende-se com a falta de informao sobre os activos associados aos subsdios ao investimento. Tal como referido no ponto 4.2., no foi possvel ter em conta o desreconhecimento de activos nem o efeito dos impostos diferidos. O presente estudo centrou-se apenas no impacto da adopo da NCRF 22, por si s. Logo, considerando que o SNC j se encontra em vigor para o exerccio de 2010, parece-nos pertinente averiguar o real impacto que a adopo da NCRF 22, em conjunto com as outras normas, teve no capital prprio das entidades portuguesas. Por fim, o facto de, em alguma da literatura consultada, existirem evidncias que indiciam que as empresas tendem a exercer prticas de manipulao contabilstica, de modo a alterarem a sua imagem nas demonstraes financeiras, com o intuito de obterem indicadores financeiros mais favorveis.
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No mbito dos subsdios do Governo, alguns indicadores financeiros so determinantes na atribuio desses subsdios, sendo que, tal como vimos, alguns esto associados s condies de elegibilidade. A possibilidade de obteno de um subsdio, encarada como instrumento de financiamento mais fcil, acessvel e menos dispendioso do que o financiamento bancrio, por vezes como o ltimo e nico instrumento extra de financiamento, surge como um incentivo para que as empresas o procurem obter. Perante a sujeio da sua obteno ao cumprimento de determinados indicadores financeiros, de que eventualmente no dispem, ser pertinente determinar se as empresas procuram fazer uso, por exemplo, da flexibilidade permitida pelas normas contabilsticas, no sentido de atingir os indicadores pr-definidos.
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BIBLIOGRAFIA Aviso n 15652/2009 de 27 de Agosto (Homologao da Estrutura Conceptual do SNC); Dirio da Repblica, II Srie - n. 173, de 7 de Setembro. Aviso n 15655/2009 de 27 de Agosto (Homologao das NCRF); Dirio da Repblica, II Srie - n. 173, de 7 de Setembro. Carvalho, Carla e Azevedo, Graa (2010); NCRF 22 Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo; Manual para formao segmentada, Curso SEG3010; Ordem dos Tcnicos Oficiais de Contas. Comisso Europeia, CE (1995); Harmonizao Contabilstica: Uma nova estratgia relativamente harmonizao Internacional COM(1995) 508 PT. Conselho das Comunidades Europeias, CCE (1978); Quarta Directiva 78/660/CEE do Conselho, de 25 de Julho de 1978, relativa s contas anuais de certas formas de sociedades; Jornal Oficial n L 222 de 14/08/1978 p. 0011 0031. Conselho das Comunidades Europeias, CCE (1983); Stima Directiva 83/349/CEE do Conselho, de 13 de Junho de 1983, relativa s contas consolidadas; Jornal Oficial n L 193 de 18/07/1983 p. 0001 0017. Cravo, D., Grenha, C., Baptista, L., & Pontes, S. (2009); SNC Comentado (2 ed.); Alfragide; Texto Editores. Cravo, Domingos (2010); Revista TOC n. 119, Fevereiro 2010; Ordem dos Tcnicos Oficiais de Contas; Lisboa; (p. 6-13). Decreto-Lei n 35/2005 de 17 de Fevereiro; Alterao ao Plano Oficial de Contabilidade; Dirio da Repblica, I Srie A - n. 34, de 17 de Fevereiro. Decreto-Lei n 158/2009 de 13 de Julho; Aprovao do Sistema de Normalizao Contabilstica; Dirio da Repblica, I Srie A- n. 133, de 13 de Julho.
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Universidade de Aveiro Ano 2011

Instituto Superior de Contabilidade e Administrao

Clia Antunes Barroca

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

Universidade de Aveiro Ano 2011

Instituto Superior de Contabilidade e Administrao

Clia Antunes Barroca

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

Dedico este trabalho aos meus pais.

Prof. Doutora Graa Maria do Carmo Azevedo

Prof. Doutor Fernando Jos Peixinho Arajo Rodrigues

Mestre Antnio Rodrigues Neto

Subsdios do Governo, SNC, NCRF 22

Government Grants, SNC, NCRF 22

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

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Figura 1.1. - Gnese do SNC (elaborao prpria)

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Figura 1.2. - mbito do SNC (elaborao prpria)

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CAPTULO II A NCRF 22 - Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

2.1.1. Origem e evoluo da NCRF 22

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Aprovada em Janeiro de 1998, com entrada em vigor a 1 de Agosto de 1998.

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2.1.2. A importncia da NCRF 22 no seio do SNC

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2.2. Contabilizao dos Subsdios do Governo e Divulgao de Apoios do Governo

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

2.2.1. A contabilizao dos subsdios no normativo POC

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

Quadro 2.1. - Referncias aos subsdios nas notas explicativas do POC

Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

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Subsdios do Governo no mbito do SNC NCRF 22

Investimento (Activo imobilizado)

Outros no destinados explorao nem a investimento (Activo

Contas 274x e 74 Proveito contabilstico de um ou mais exerccios

Conta 575 No proveito contabilstico e relevado directamente no capital prprio

Conta 575 No proveito contabilstico e relevado directamente no capital prprio