TECNORED

PANORAMA DA SIDERURGIA MUNDO / BRASIL

TECNORED Tecnologia de Auto-Reduo Ltda.

Jos Henrique Noldin Jnior Gerente de Tecnologia de Processo JJR@tecnored.com.br

TECNORED Tpicos da apresentao

1. 2. 3. 4. 5. 6. 7. Introduo Viso Geral da Fabricao de Ao Rotas de Fabricao Advento das Mini-Usinas Situao Atual de Mercado Siderurgia Chinesa Siderurgia Brasileira 8. Viso geral Comrcio exterior Investimentos e condies de financiamento

E o Futuro?

TECNORED

Introduo

TECNORED
Produo de Ao Bruto
1200

03/02: 6.7% (Mundial) / 5.1 % (Brasil) Aumento da demanda asitica (especialmente China); Recuperao da economia global; Ao como material de escolha. 04/03: 10% (Munidal) / 7% (BRASIL)
40 1058.2 38 36 33 31 29.6 34

1000 848 800 770 799 734 720 728 725 752 750 777 788 847

962 902

Mundo - Mt/a

30 28 26 24 22 20

600 25.2 23.9 22.6 200 20.6 25.7 25.1 25.2 26.1 25.8

27.9 26.9 25

400

0 Fonte: IISI 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04e

18

Fonte: IISI / IBS

e = estimado

Brasil - Mt/a

32

TECNORED
Siderurgia
Sider Latim Estrela / Astro; 2900 A.C. (Pirmide de Giz Egito); 1500 A.C. (Registro de processo de fabricao); Setor extremamente consolidado; 1 Bilho de toneladas anuais; Indstria de base; Essencial para a soberania e bem-estar social; Mercado instvel, com muitos altos e baixos; Ao mais de 2000 especificaes; Consumo per capita = fora econmica; Alta tecnologia aplicada.

TECNORED

TECNORED

TECNORED

Viso Geral da Fabricao de Ao

TECNORED
4 Etapas principais

TECNORED
Preparao de MPs

PREPARAO DE MPs
Adequao Fsico-qumica das unidades de Ferro e Carbono, Fluxantes, etc; Mineradoras, Pelotizaes; Coque = Problemas ambientais!!!

TECNORED
Reduo

REDUO
Primeira etapa na produo do ao; Fabricao de ferro-gusa, DRI, nuggets; Capital intensiva; Intenso uso de energia; Principal insumo na produo do ao; Sensvel ao redutor (carvo ou GN); Problemas ambientais.

TECNORED
Refino

REFINO (primrio e secundrio)

Fabricao do ao propriamente dito; Alta tecnologia; 2 tecnologias predominantes; Condio oxidante; Dependncia de sucata; Fe = Material mais reciclado pela humanidade!!

TECNORED
CONFORMAO
Dar forma ao ao; Planos e Longos; Placas, bobina (fria / quente), tiras, barras, etc.

TECNORED

Rotas de Fabricao
(INTEGRADAS x MINI-USINAS)

TECNORED
Rotas Produtivas Mini-usinas x Integradas

MINI-USINAS (mini-mills)
No apresentam etapa de reduo (Alto-Forno); Escalas diferenciadas de produo; Pases desenvolvidos; Uso de sucata (insumo principal); Poucos recursos naturais.

TECNORED
Rotas Produtivas Mini-usinas x Integradas

INTEGRADAS
Do minrio ao ao; Altas escalas de produo; No necessariamente tem minerao; Pases em desenvolvimento; Pouca sucata; Abundncia de minrio e/ou carvo.

TECNORED

Advento das Mini-Usinas

(MINI-MILLS)

TECNORED
As mini-usinas esto em franca expanso

< 40 anos

Inveno do Processo LD Imediata aceitao Ampla difuso Incio da abundncia da sucata (anos 60 e 70)
IISI - Pases desenvolvidos

TECNORED
Em apenas 30 anos...

EUA # AFs operando AF Prod. (Mton) FEA % da prod. Minrio Prod (Mton) Minas de Fe (n empregados)

Anos 70 217 89 18 77

HOJE < 30 < 39 > 50 63

14,500

6,400
Fonte: USGS, AIOA

TECNORED
... houve um declnio dos AFs ...
ALTOS-FORNOS (WSD)
1973 2001 EUA 159 p/ 30; Japo 58 p/ 31; Alemanha 76 p/ 16; Inglaterra 45 p/ 6; Frana 65 p/ 10.
AISI American Iron and Steel Institute / Dezembro 2001 Steel Technology Roadmap In the next 15 to 20 years there will be a shift away from the blast furnaces to new and developing technologies. ... It is anticipated that many of the smaller, older furnaces will be shut down while productivity in the larger furnaces increases. Most likely, no new blast furnaces will be built in the US. World steel Dynamics: Our capacity surveys, foresee no new BF being built in the US, Japan, EU, Other Western Europe and Other Developed Nations.

TECNORED
... mudana da estratgia produtiva ...

75 nmero altos-fornos 60 60 45 30 55

Salvaguarda governo Bush Redirecionamento para China

48 42 38 34 18 15 3 0.3 0 1990 1995 2000 2003 2005p 2010p 5 2.4 8 5.0 8 12 4.8 7 11

# AF (em Operao)

Import. Placas

Import. Ferro Gusa

Fonte: Lichtenstein (2003); p = projetado

TECNORED
... proteo exagerada do setor siderrgico ...

Nmero de Processos de Anti-Dumping na Indstria Siderrgica, Por Pas, 2000

Pas

Nmero de Investigaes AntiDumping na Siderurgia

Nmero Total de Investigaes AntiDumping

Importncia Relativa da Siderurgia (%)

Estados Unidos Canad Argentina Unio Europia Outros Total

37 16 16 9 17 95

46 21 36 31 117 251

80,4 76,2 44,4 29,0 14,5 37,8

Fonte: Stevenson (2001)

TECNORED
... mas mesmo assim no foi o suficiente ...
Empresas Concordatrias, Siderurgia Norte-Americana, 1997-2002
E m p r e sa B e t h le h e m LTV R TI G e n e va N o rt h w e s t e rn W h e e lin g -P it t s T ric o S t e e l G S In d u s t r i e s Acm e G u lf S t a t e s H e a rt la n d L a c le d e Q u a lit e c h CSC O u t ra s TO TA L D a ta E n tr a d a O ut - 01 D e z -0 0 A b r-0 1 F e v- 9 9 ; F e v- 0 2 D e z -0 0 N o v- 0 0 M a r-0 1 J a n -0 1 S e t -9 8 J u l-9 9 J a n -0 1 N o v- 9 8 ; J u l - 0 1 M a r-9 9 J a n -0 1 D a ta S a d a C a p a c id a d e 1 0 .2 5 0 6 .9 0 0 2 .5 0 0 2 .3 0 0 2 .2 0 0 2 .0 0 0 2 .0 0 0 1 .3 0 0 1 .1 0 0 1 .0 0 0 800 900 550 360 180 3 4 .1 6 0 E m p re g o 1 4 .7 0 0 1 8 .0 0 0 4 .6 0 0 2 .6 0 0 1 .6 0 0 4 .8 0 0 319 s .d 1 .7 0 0 1 .9 0 6 s .d 1 .4 7 5 350 1225 2055 5 3 .2 7 5

J a n -0 1

J a n -0 1 A g o -9 9

F o n t e : U n it e d S t e e lw o r k e r s o f A m e r ic a , M e t a l B u lle t in

Process Breakdown (%) World's production Share (%) 10.0% 20.0% 30.0% 40.0% 50.0% 60.0% 70.0% 80.0% 0.0% 10.0% BOF 20.0% 30.0% 40.0% 50.0% 60.0% 70.0% 80.0% 0.0%

TECNORED

Process Breakdown (%) World's production Share (%)

North America

South America

BOF EAF % (world)

EAF % (world)

19 93 19 94 19 95 19 96 19 97 19 98 19 99 20 00 20 01 20 02 20 03 20 04 e 20 05 e 20 10 e 20 15 e 20 20 e

19 93 19 94 19 95 19 96 19 97 19 98 19 99 20 00 20 01 20 02 20 03 20 04 e 20 05 e 20 10 e 20 15 e 20 20 e

Process Breakdown (%) World's production Share (%) 10.0% 20.0% 30.0% 40.0% 50.0% 60.0% 70.0% 80.0% 90.0% 0.0% 0.0%

Process Breakdown (%) World's production Share (%) 10.0% 20.0% 30.0% 40.0% 50.0% 60.0% 70.0% 80.0% 90.0%

Middle East

.... ainda que a situao mude de regio para regio!

BOF EAF % (world)

BOF

Asia

EAF % (world)

19 93 19 94 19 95 19 96 19 97 19 98 19 99 20 00 20 01 20 02 20 03 e 20 04 e 20 05 e 20 10 e 20 15 e 20 20 e

19 93 19 94 19 95 19 96 19 97 19 98 19 99 20 00 20 01 20 02 20 03 20 04 e 20 05 e 20 10 e 20 15 e 20 20 e

TECNORED
E os mritos das mini-usinas?
Significativos avanos tecnolgicos nos FEA (Willian Siemens 1878); Menor custo de investimento (at 5x menor); Menor escala econmica; Menor tempo de implantao; Flexibilidade operacional; Tcnicas inovadoras de gerenciamento; Alta Competitividade (efeito China est contestando isso); Produo de aos de alta qualidade; Necessidade crescente de unidades de Ferro Virgem; SUCATA De soluo problema !!!!!

TECNORED
A soluo seria a integrao das mini-usinas????

AINDA NO !!!! Faltam tecnologias...

Situao Anterior

Sucata

Ao

Sucata
Situao Atual

Ruim e escassa Tem que ser diluda

Ao
+ Limpos Produtos planos Maior produo anual

Gusa / DRI

AF convencional ?? Planta RD Processos Alternativos!!!

Escalas diferenciadas de produo; Reduzir custos de instalao e operao; Alta produtividade Flexibilidade Operacional, Escala, MP, Produto; Dispensar o uso de coque; Plena compatibilidade ambiental.

TECNORED
REDUTOR
CARVO AISI COREX TECNORED Aglomerado OXICUP Auto-Redutor ITMK3 (slido) HISMELT, DIOS, ROMELT, AUSIRON Finos FINEX SL/RN, DRC, Pelotas/lump ACCAR (*) FASTMET , MAUMEE, Aglomerado (*) IDI , INMETCO, Auto-Redutor REDSMELT CIRCOFER Finos (*) PRIMUS Pelotas/lump
(*)

GS NATURAL METAL LQUIDO

FONTE DE FERRO

HYL MIDREX

FERRO ESPONJA

CIRCORED, IC (Fe3C), FINMET

No esto considerados os processos de fuso jusante

TECNORED

TECNORED

Situao Atual de Mercado

TECNORED
Participao das Cinco Maiores Empresas na Siderurgia Mundial, 1990-2002

Fonte: De Paula (2003)

TECNORED
Participao das Cinco Maiores Empresas em Vrios Mercados, 1998

Fonte: Wiesinger (2000)

TECNORED
Participao das Quatro Maiores na Siderurgia Europia, 1973-2002

Fonte: De Paula, 2003

TECNORED
Consolidao na Siderurgia Europia, 1986-2001
Kockner Sidmar Arbed AHV Ensidesa Anstrain M. Ucin Usinor Sacilor Cockerill-Sambre Eko Stahl Bristish Steel Hoogovens Gustave Boel Clabecq Thyssen Krupp Hoesch LNM-Ispat Hamburger Stahl Riva Ilva Voest-Alpine Preussag 1 Usinor vendeu Unimetal para Ispat e Ascometal para Lucchini 2 Ispat adquiriu as operaes de aos longos da Thyssen
86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01

Arcelor 1

Corus Duferco Thyssen Krupp Stahl 2 1 LNM - Ispat Riva-Ilva Voest-Alpine Salzgitter

TECNORED
Produo de Ao Bruto do Grupo LNM / Ispat International (1992-2002)

Estratgia: Presena Mundial Foco: Leste Europeu Prximos alvos: China, India e Brasil

TECNORED

Produo Siderrgica por regio

500 450 400 metric tons (10^6) 350 300 250 200 150 100 50 0 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003e 2004e 2005e CIS (+ Baltic States) Africa Oceania

ASIA

EU EUA CIS SA

Europe Union North America Middle East

Other Europe South America Asia

TECNORED

Siderurgia Chinesa

TECNORED
Importncia Relativa da Siderurgia Chinesa na Produo Mundial de Ao Bruto

153 kg/ano/habitante

59 kg/ano/habitante

Fonte: De Paula, 2003

Million tonnes annualized 120 Jan-00 Apr-00 Jul-00 Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02 Apr-02 Jul-02 140 160 180 200 220 240 260
Source: W SD

TECNORED

Million tonnes SAAR 660

Jan-00 Apr-00

Oct-02

China Crude Steel Production

680

700

720

740

760

780

Jan-03 Apr-03 Jul-03

Source: W SD

Jul-00
Oct-03

Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02 Apr-02 Jul-02 Oct-02 Jan-03 Apr-03 Jul-03 Oct-03 Jan-04

All but China Steel Production

Jan-04

Crescimentos anuais sem prescendentes;

Produo: 217 Mt em 2003

TECNORED
Importncia Relativa da Siderurgia Chinesa na Importao de Minrio de Ferro e Ao (1990-2002)

Fonte: De Paula, 2003

TECNORED

Unidades de Fe para ~ 50% da produo siderrgica

TECNORED
Importao Chinesa de Produtos Siderrgicos, Jan 2001 Julho 2003
4000 3500 3000 thousand tonnes 2500 2000 1500 1000 500 0 Oct 01 Apr 01 Apr 02 Oct 02 Apr 03 Jul 01 Jul 02 Jan 01 Jan 02 Jan 03 Jul 03

F i n i sh e d

S e m is

Fonte: Tex Report

TECNORED
Participao das Quatro Maiores na Siderurgia Chinesa, 1992-2002
36 34 pe rce nta ge 32 30 28 26 24 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02

Fonte: IISI, Metal Bulletin

TECNORED
Maiores Siderrgicas Chinesas, 2002 (Milhes de Toneladas)

280 usinas 200 usinas < 100 kt/ano ~15% privadas p/ 2004: # AF 138 # coquerias 57 # sinterizaes 53 # aciarias 89 (9 FEA)

Fonte: IISI, Metal Bulletin

$ Billions
10 15 20 25 30 5

TECNORED

Year

Immense rise in Chinese capital outlays Steelmaking

Reported

Adjusted

1953 1954 1955 1956 1957 1958 1959 1960 1961 1962 1963 1964 1965 1966 1967 1968 1969 1970 1971 1972 1973 1974 1975 1976 1977 1978 1979 1980 1981 1982 1983 1984 1985 1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003F

$ per Tonne, FOB 120

100 150 200 250 300 350 50 Jan-00 Apr-00 Jul-00 Auto Bundles

$ per gross tonne, delivered

160

200

240

280

320

80 Jan-00 Apr-00 Jul-00 Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02 Apr-02 Jul-02 Oct-02 Jan-03 Apr-03 Jul-03 Oct-03 Jan-04 Apr-04
Oct-03 Jan-04 Apr-04 Apr-02 Jul-02 Oct-02 Jan-03 Apr-03 Jul-03 No. 1 HM Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02

TECNORED

Source: AMM

Source: WSD

USA Scrap Prices

Brazilian Pig Iron Export Price

US $ per Tonne, FOB
60 $ per Tonne, FOB 120 180 240 300 360

16
Jan-00 Apr-00 Jul-00 Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02 Apr-02 Jul-02 Oct-02 Jan-03 Apr-03 Jul-03 Oct-03 Jan-04 Apr-04

18

20

22

24

Source: WSD

Jan-00 Apr-00 Jul-00 Oct-00 Jan-01 Apr-01 Jul-01 Oct-01 Jan-02 Apr-02 Jul-02 Oct-02 Jan-03 Apr-03 Jul-03 Oct-03 Jan-04 Apr-04

Source: Bloomberg data

Chinese Coke (10.5%-ash) Export Price

Brazilian Iron Ore Fines List Price (US $)

TECNORED

Siderurgia Brasileira
(viso geral)

TECNORED

Produo de Ao Bruto
40 35 30
74% 81% 85% 90% 91% 89% 85% 87% 84% 86% 93% 82% 89% 91% 94%

Brasil - Mt/a

25 20 15 10 5 0 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04e 20.6 22.6 23.9 25.2 25.7 25.1 25.2 26.1 25.8 25 29.6 31 33

27.9

26.9

Fonte: IISI, IBS

Brasil (Ao Bruto)

Utilizao da Capacidade

TECNORED

TECNORED
Infra-Estrutura: Vale do ao e Ferrovia do Ao - 2 eixos siderrgicos
Quadriltero ferrfero Vale do Ao

Regio Sudeste: 94 % da produo (2003)

O sudeste brasileiro atualmente uma das melhores localizaes mundiais para uma usina siderrgica

Ferrovias Usinas Siderrgicas Portos

TECNORED
Custo de Produo na Siderurgia Mundial, (Brasil = 100)

Fonte: World Steel Dynamics (2002)

TECNORED
Indicadores de Competitividade da Siderurgia Brasileira

PRODUTIVIDADE (t/h/ano) 500 450 400 350 300 250 200 150 158 100 50 0 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04e 188 250 220 266 283 336 375 423 432 470 438 474 466 470

LINGOTAMENTO CONTNUO

30 25 20 15 10 5 0

Produo (106t)

90

91 92

93 94 95

96 97

98 99 00

01

Lingotamento Contnuo

TECNORED
Quem so os produtores de ao?

Capacidade de Produo de Ao bruto (mil ton)

1. Acesita S.A. 3. Aos Villares S.A. 4. Cia. Siderrgica Belgo-Mineira 5. Cia Siderrgica Nacional CSN (2) 6. Cia. Siderrgica Paulista COSIPA (*) 7. Cia. Siderrgica de Tubaro CST (3) 8. Gerdau Aominas S.A. (1) 9. Siderrgica Barra Mansa S.A. 10. Usinas Siderrgicas de Minas Gerais S.A. USIMINAS (*) 11. Vallourec & Mannesmann Tubes - V&M do Brasil S.A. 12. Villares Metals S.A. 1.100 725 3.700 5.700 4.500 5.300 7.575 600 4.800 570 139

TOTAL
Source: Brazilian Steel Institute - IBS
(*)

34.709
Sistema Usimina (Usiminas + Cosipa) = 9.300

TECNORED

Siderurgia Brasileira
(comrcio exterior)

TECNORED

TECNORED
Participao do Brasil no Comrcio Internacional de Produtos Siderrgicos, 1990-2001 (Percentual)

Fonte: IBS e IISI

TECNORED
Exportao Brasileira de Produtos Siderrgicos, Por Regies de Destino, 1996-2003
50 45 40 35

percentual

30 25 20 15 10 5 0 96
Eu ro pa

97

98

99

00

01

02
sia

03
O utros

Am rica No rte

Am rica L a tin a

Fonte: IBS; De Paula

TECNORED

TECNORED
Exportao Brasileira de Produtos Siderrgicos, Por Tipo, 1990-2003
9 8 milhes de toneladas 7 6 5 4 3 2 1 0 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03

S e m i-Aca ba dos

P la nos

Longos

Outros

Fonte: IBS, De Paula

TECNORED

TECNORED Enobrecimento do Mix de Produtos

Longos Planos Placas Ferro-Gusa Minrio de Ferro (Pelotas) Minrio de Ferro (Granulado) Minrio de Ferro (Finos) 0 40 29 21 100 200 300 400 500
200 Mt

408 310 225 129

4.46 Mt 7.24 Mt 3.30 Mt

2.10 Mt

Quantidades exportadas em 2003

US$ / tonelada

Fonte: IBS, JJR (valor mdio de exportaes)

TECNORED

Siderurgia Brasileira
(Investimentos e condies de financiamento)

TECNORED
Investimentos na Siderurgia Brasileira, 1972-2006 (US$ milhes)

Volume Qualidade e Produtividade

3 BOOM!

Fonte: IBS

Privatizaes

TECNORED
Expanses Anunciadas e Greenfields Sob Anlise
Tipo Expanso Empresa Belgo Piracicaba Gerdau Usiba CST Gerdau Piratini Greenfield So Luis Cear Corumb Aarariguama Capac. Adicional (mta) 500 100 2500 200 3700 1600 500 1000 Investimento (US$ Mi) 70 31 600 115 1450 570 340 400
+ CSN, USIMINAS, etc

TECNORED

TECNORED

Custo de Capital

146.2

108.0 84.7

Brasil Pases desenvolvidos EUA

40.8 16.0 18.1 7.0

Ativo fixo sobre venda lquida %

8.2

2.7

Juros por tonelada expedida (US$)

Juros sobre dvida lquida %

Fonte : Relatrio Anual exerccio 2000 Brasil (mdia entre Belgo, Gerdau, Usiminas e CSN)

TECNORED
O BNDES Deixou de Ser o Banco Siderrgico...

Fonte: BNDES (2003)

TECNORED

Mas a Siderurgia Continua Dependendo Muito do BNDES

Fonte: BNDES (2003)

TECNORED

E o Futuro??

TECNORED

Comportamento da China Crescimento dos pases em desenvolvimento, em especial BRIC (*) Medidas protecionistas Papel da OMC Influncia das novas tecnologias Investimento em produo e infra-estrutura Desenvolvimento de novos materiais Novas aplicaes para os produtos siderrgicos Deficincia de profissionais capacitados
(*) Goldman Sachs (Dreaming With BRICs: The Path to 2050)

TECNORED

Mas uma coisa certa: O FUTURO PROMETE MUITA AO E EXCELENTES OPORTUNIDADES NA SIDERURGIA!!!!!

TECNORED

OBRIGADO

TECNORED

Back-up

TECNORED

TECNORED

Fonte: Global development of primary side technology (C. Bhm, A. Eberle)

TECNORED