ESTADO DE FLUJO EFECTIVO 2. NORMATIVA VIGENTE Boletines Tcnicos N 50, Colegio de Contadores de Chile Norma Internacional de Contabilidad N 7 3.

NORMATIVA VIGENTE Boletines Tcnicos N 50 y 53 Circular N 1501 (S.V.S.). 4. CONCEPTO Estado financiero que muestra en forma clasificada las entradas y salidas de efectivo ocurridas en un perodo. 5. OBJETIVOS Evaluar la capacidad para generar flujos positivos. Evaluar la capacidad para cubrir obligaciones. Determinar las necesidades de financiamiento. Identificar las diferencias entre la utilidad financiera o contable y los flujos de efectivo de entrada y salida. Identificar las transacciones que no son flujo pero que en el futuro pueden serlo. 6. EJEMPLO ESTADO FLUJO EFECTIVO BASICO 7. CONCEPTO DE EFECTIVO Efectivo propiamente tal Caja y Bancos (Cuenta corriente bancaria). Efectivo equivalente Inversiones de corto plazo que forman parte administracin habitual de los excedentes de caja. 8. EFECTIVO EQUIVALENTE CARACTERISTICAS Se convierten rpidamente a montos conocidos de efectivo. Se convertir en efectivo en un plazo no superior a 90 das. Existe un riesgo mnimo de cambios de valor al convertirse en efectivo. 9. EJEMPLOS Pagars de la Tesorera, del Banco Central, Depsitos en Instituciones Financieras con plazo menos de 90 das. 10. NO SON EFECTIVO EQUIVALENTE Inversiones temporales en acciones. Inversiones en fondos mutuos accionarios. 11. REVELACIONES EN LOS ESTADOS FINANCIEROS En nota de criterios de contabilidad se debe revelar cuales son las inversiones consideradas como equivalentes de caja. En nota a los estados financieros se debe revelar la composicin de algunos otros incluidos dentro del formato S.V.S y descripcin de actividades de financiamiento que no generan flujos de efectivo durante el perodo pero que comprometen flujos futuros. 12. CLASIFICACION DEL FLUJO DE EFECTIVO Actividades de inversin. Actividades de financiamiento. Actividades de la operacin. 13. ACTIVIDADES DE INVERSION Se relacionan con la UTILIZACION de recursos financieros, tales como compras de activo fijo, inversiones en sociedades, prstamos otorgados, recaudacin de prstamos etc. 14. ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO Se relacionan con la OBTENCION de recursos financieros, tales como financiamiento de terceros, de empresas relacionadas, aportes de capital y otros. 15. ACTIVIDADES OPERACIONALES Corresponden a los ingresos de la explotacin y sus costos asociados, en general corresponden a los rubros que forman parte del estado de resultados

propios de la empresa y que son en base a los flujos de efectivo. Son todas aquellas actividades que no se relacionan con las de inversin o financiamiento, sino que estn relacionadas al giro de la empresa. 16. ACTIVIDADES OPERACIONALES El concepto operacional, es mucho ms amplio que aquel utilizado para la confeccin del estado de resultados, puesto que partidas calificadas como no operacionales en el estado de resultados, tales como donaciones , bajo el concepto de flujo corresponden a actividades de la operacin. 17. 18. FORMULA PARA CONVERTIR INFORMACION CONTABLE A UNA BASE DE EFECTIVO COBRANZAS DE CLIENTES = Saldo inicial de clientes + Ventas - Saldo final de clientes PAGOS A PROVEEDORES Y OTROS = Saldo inicial de proveedores + Compras netas + Gastos de Administracin - Saldo final de proveedores COMPRAS NETAS = Saldo inicial de existencias+ Costo de ventas - Saldo final de existencias 19. FORMULAS PARA CONVERTIR INFORMACION CONTABLE A UNA BASE DE EFECTIVO DESEMBOLSOS POR GASTOS = Gastos operacionales + Gasto acumulado inicial -Gastos acumulado final + Gasto anticipado final - Gasto anticipado final - Gastos no de efectivo. IMPUESTO PAGADO = Gasto tributario + Saldo inicial impuesto a pagar - Saldo final impuesto por pagar INTERESES PAGADOS = Saldo inicial Intereses por pagar + gasto financiero - Saldo final intereses por pagar. 20. EFECTO INFLACION SOBRE EL FLUJO DE CAJA De acuerdo con las disposiciones de la SVS, los estados financieros deben presentar las partidas no monetarias del balance actualizadas a la fecha de cierre, por lo anterior el estado de flujos de caja debe considerar esta variable. 21. SITUACIONES ESPECIALES INTERESES Y DIVIDENDOS : Los intereses pagados y percibidos as como los dividendos percibidos se tratan como actividades de la operacin y no de financiamiento e inversin, excepto que se trate de intereses capitalizados, por compras de activo fijo, deben considerarse como egresos de inversin. 22. SITUACIONES ESPECIALES LEASING : Respecto de las cuotas pagadas (Capital) por activos comprados en leasing, deben tratarse como egresos de inversin en el caso del arrendatario y como ingresos de la operacin en el caso del arrendador. Respecto de los intereses implcitos en la cuota, deben tratarse como egresos e ingresos de la operacin tanto para el arrendatario como el arrendador. 23. EJERCICIO 1 Que conceptos son efectivo equivalente: Depsito a plazo a 120 das ______ Depsito no contabilizado ______ Reposicin de fondo fijo ______ Caja en moneda nacional ______ Cheque no cobrado _