LAS CAJAS DE AHORRO Y CRDITO, COMO UNA ALTERNATIVA AL
FINANCIAMIENTO PARA LOS MICRO Y PEQUEOS EMPRESARIOS
DEL SECTOR COMERCIO DEL ESTADO DE COLIMA, (2000 2002)
Tesis para obtener el grado de
MAESTRO EN CIENCIAS, REA FINANZAS
Presenta el
LAE. FRANCISCO JAVIER PRECIADO RINCN
Asesor
MTRA. DORA ARGENTINA CABEZAS ELIZONDO
VILLA DE LVAREZ, COL. JUNIO DE 2004
UNIVERSIDAD DE COLIMA FACULTAD DE ECONOMA
3 NDICE
Pgina Introduccin 5 Justificacin 9 Metodologa de la Investigacin 14
Captulo I Desarrollo de Cajas de Ahorro 17 I.1 Las Cajas a Nivel Mundial 17 l.1.1 Europa 18 l.1.2 Amrica 23 1.2 Las Cajas de Ahorro en Mxico y su evolucin 27 l.2.1 El movimiento Cajista Mexicano 1951 a 1991 30 l.2.2 Marco Legal de las Cajas de Ahorro 35 l.3 Orientacin Social de las Cajas Populares 39 l.4 Cajas de Ahorro y Crdito Popular en el Estado de Colima 41 1.4.1 La Banca Popular 44 1.5 Generalidades de la Actividad Financiera 46
Capitulo ll Marco Conceptual 50 2.1 La Cultura del Ahorro 50 2.2 Ahorro y Crecimiento 51 2.3 Ahorro e Inversin 55 2.4 Aliento al Ahorro 59 2.5 Ahorro y Tasas de Inters 60 2.6 La Demanda de Dinero Segn la Teora del Ajuste Patrimonial 63 2.7 Necesidades Financieras en las Empresas 64
Captulo lll Modalidades del Ahorro Familiar 67 3.1 Ahorro No Monetario 67 3.1.1 Medios de Produccin 68 3.1.2 Bienes de Consumo Duradero 68 4 3.1.3 Otorgamiento de Prstamos en Especie 69 3.2 Ahorro Monetario 70 3.3 Otorgamiento de Prstamos en Dinero 76 3.4 Cajas de Ahorro y su Intermediacin 76 3.5 Instrumentos Bancarios 77 3.6 Patronato del Ahorro Nacional (BANSEFI) 80
Captulo lV Financiamiento 87 4.1 Los Recursos Financieros 87 4.1.1 Resultado de las Encuestas 90 4.2 El Comercio rboles de Causa- Efecto 98 4.3 Breves Comentarios Sobre la Industria Mediante la Representacin de rboles de Causa- Efecto 103 4.4 Antecedentes de las Micro Finanzas 107 4.4.1 Las Micro Finanzas 109
Captulo V Alternativa de Financiamiento 111 5.1 Modelo Propuesto 111 5.2 Desarrollo del Proyecto 112 5.3 La Administracin (El Proceso Administrativo) 116 5.4 Organigrama 124 5.5 Polticas, Programas de Operaciones Activas y Pasivas, Socios Ahorro, Inversin y Crdito 128 5.6 Bases de la Organizacin y Control Interno 130 5.7 Relacin de Administradores y Directivos 135 5.8 Coordinacin Proyecto de Entidad Financiera 138 5.9 Tipos de Crdito 141
Todos los campos de actividad de un negocio, se utilizan y necesitan fondos, su papel es de vital importancia para todos los sectores o departamentos de una empresa. Debido a que el Administrador Financiero distribuye los recursos dentro de la misma, los mtodos y polticas que utiliza debern ser detalladamente estudiados, con el propsito de dar certidumbre a los empresarios que acuden a diversas fuentes de financiamiento, que incluye como una alternativa a las Caja de Ahorro y Crdito Popular.
El presente documento trata de mostrar los resultados de la investigacin realizada a los diferentes empresarios del sector comercio del Estado de Colima, que de alguna manera no han podido tener un desenvolvimiento y progreso por la falta de crditos en la localidad proponiendo como una forma de obtenerlo a travs de LAS CAJAS DE AHORRO Y CRDITO, COMO UNA ALTERNATIVA AL FINANCIAMIENTO PARA LOS MICRO Y PEQUEOS EMPRESARIOS DEL SECTO COMERCIO DEL ESTADO DE COLIMA, la mayor parte de los datos presentados corresponden al periodo comprendido entre los aos 2000 y 2002, haciendo del conocimiento de lo que no se encontr informacin, se acudi a fuentes directas de informacin como son los Gerentes de las Cajas de Ahorro y Crdito Popular del Estado de Colima.
El documento fue integrado de la siguiente manera: en el Captulo I, se analiza el desarrollo de las Cajas de Ahorro y Crdito a nivel mundial, haciendo referencia de los antecedentes y su situacin actual de las cajas europeas tanto en Alemania como en Espaa, que por su importancia han tenido mayor trascendencia en los apoyos financieros a los micro y pequeos empresarios de sus regiones y con ello han logrado un mejor desarrollo de sus empresas.
6 Dentro del mismo captulo se hacen breves cometarios de las Cajas de Amrica Latina (Argentina, Brasil, y Colombia) y la influencia de las Cajas Populares de Desjardinn en su organizacin.
Para cerrar este captulo se mencionan las Cajas de Ahorro y Crdito en Mxico y su evolucin, se retoma el movimiento Cajista Mexicano en el periodo comprendido de 1951 a 1991, se hacen comentarios sobre fondos de financiamiento para la microempresa, el marco legal de las Cajas de Ahorro y Crdito as como la orientacin social de las Cajas Populares y su identificacin para con sus socios, y por ltimo me refiero a las Cajas de Ahorro y Crdito Popular en el Estado de Colima.
En el Captulo II, se presenta un marco conceptual del ahorro y la demanda de dinero, tratando de describir conceptos sobre la cultura del ahorro en nuestro pas, percepciones sobre ahorro e inversin. Un punto de vista alternativo es que la correlacin observada entre ahorro e inversin acerca de la movilidad internacional de capital, y tambin aportaciones de diferentes autores exponiendo su teora sobre el ahorro e inversin, se contina argumentando sobre conceptos del dinero en base al riesgo dentro del sistema econmico mexicano y los componentes del ahorro.
Asimismo se muestra un anlisis de coyuntura econmica actual a nivel local y nacional sobre los conceptos bsicos del ahorro y su crecimiento, inversin, ahorro y tasas de inters, el consumo presente y futuro. El sistema productivo opera de tal manera que si existe una necesidad entonces la gente estar dispuesta a pagar un precio determinado por el producto o servicio que la satisfaga, haciendo atractivo el producirlo
Dentro de este mismo captulo, se analizan las decisiones de las familias respecto a su ingreso, su prioridad de consumo, se exponen diversas teoras sobre la demanda de dinero que aproximan explicaciones razonables para entender la demanda de dinero. Se menciona las necesidades financieras de la empresa sobre 7 capital de trabajo e inversin en capital productivo y crdito de proveedores, por ltimo se trata sobre necesidades de financiamiento del gobierno.
En el Capitulo III, Modalidades Sobre el Ahorro Familiar, se mencionan la estrategia sobre el ahorro no monetario y su influencia en las familias de escasos recursos, se sealan tpicos sobre medios de produccin, bienes de consumo duradero, prstamos en especie y sus limitaciones, se aborda el tema sobre el ahorro monetario fuera del sistema financiero, entre otros los guarda dinero, tandas, roscas, los aboneros, el mecanismo de ahorro y el otorgamiento de prstamos en dinero.
Asimismo, se describen argumentos sobre las Redes Sociales de Asistencia Mutua que representan parte de un sistema econmico informal y operan mediante el intercambio recproco y sus relaciones sociales en la familia.
Tambin se mencionan las Cajas de Ahorro y Crdito, su intermediacin financiera, los criterios generales para el otorgamiento de crditos, los instrumentos bancarios ms usuales, cul es la funcin del Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros (BANSEFI) y sus principales atribuciones, as como los antecedentes de BANSEFI, que fue el Patronato del Ahorro Nacional y la intervencin del gobierno federal en este patronato.
En el Captulo IV; se describen cmo tienen financiamiento el micro y pequeo empresario del sector comercio, as como las causas, el origen y las posibles soluciones que se les pudieran presentar a estos empresarios en la obtencin de crditos.
Asimismo con el propsito de comprobar la hiptesis se plantean los resultados de la encuesta realizada a los empresarios del sector comercio, presentndose en la modalidad de rboles causa-efecto, as mismo los datos 8 tabulados se muestran en grficas, realizndose los comentarios pertinentes de los resultados obtenidos.
En este mismo captulo tratan tpicos de las microfinanzas y el papel que desempean las Cajas de Ahorro y Crdito en una visin a los clientes potenciales, como pueden ser el micro y pequeo empresario y el auto-empleado de bajos ingresos, se abordan comentarios sobre el papel que desempean las Cajas de Ahorro y Prstamo como una alternativa al financiamiento de los micro y pequeos empresarios.
En el Captulo V, Alternativas de Financiamiento, es donde se hace la propuesta del modelo Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, Entidad de Ahorro y Crdito Popular, apoyado en una estructura organizacional mediante la planeacin estratgica.
De la misma manera se realizan acotaciones sobre Cajas Populares que han mostrado un avance considerable y otras con un enorme atraso en lo relativo a estructura y procedimientos operativos, que a la fecha resultan inusuales por lo que tambin se proponen conceptos de carcter estratgico y formatos de papelera sugeridos en el proyecto. Este documento contiene elementos de orientacin para lograr el adecuado funcionamiento de las Cajas Populares en base a la filosofa y objetivos de la Ley de Ahorro y Crdito Popular, Ley General de Sociedades Cooperativas, as como los estatutos que las rigen. Menciona la descripcin de los principales elementos del modelo y su operacin, se detallan sus objetivos congruentes con los lineamientos de un programa estratgico organizacional y polticas fundamentales del mismo.
9 Justificacin
Investigu el tema Cajas de Ahorro y Crdito porque es una alternativa accesible de financiamiento para los micro y pequeos empresarios, en el caso de Colima por las condiciones que atraviesan los comerciantes de la localidad al no poder obtener financiamiento con intereses bajos y requisitos accesibles por parte de las instituciones bancarias, alternativa que pueden suplir las Cajas de Ahorro del Estado.
La investigacin tiene el propsito de demostrar como una alternativa de financiamiento a los micro y pequeos empresarios; son las Cajas de Ahorro y Crdito Popular, as como establecer la viabilidad de un modelo de Cajas de Ahorro cuya funcin y operatividad coadyuven en el desarrollo comercial de los empresarios del Estado de Colima.
Entre otras razones que consider para la elaboracin de este trabajo, es que es un tema poco tratado para Colima, de gran actualidad por la falta de financiamientos bancarios a los micro y pequeos empresarios de la localidad, as como una visin de que en un mediano plazo las Cajas de Ahorro y Prstamo sern una buena alternativa al crdito una vez que se encuentren legalizadas y con una organizacin administrativa basada en una plantacin estratgica, se trata de medir los elementos que influyen en la constitucin de las Cajas de Ahorro y Crdito Popular.
Con este estudio se trata tcnicamente la viabilidad que ofrecen las Cajas Populares en su carcter regional, como una opcin de vincular financiamientos al micro y pequeo empresario y adems las ventajas que tiene un sistema organizacional desde la perspectiva de la planeacin estratgica, lo cual proporcionara a los socios una mayor certidumbre sobre sus ahorros y a los que necesitan crdito, mayores facilidades de obtenerlo aunado a su legalizacin
10 Segn el censo econmico del Estado de Colima con cifras a 1999, existen 8,848 unidades econmicas dedicadas al comercio. (INEGI 1999)
EMPRESAS SEGN SU ACTIVIDAD EN EL ESTADO DE COLIMA NMERO DE EMPRESAS % INDUSTRIALES 1,967 11.2% COMERCIO 8,848 50.2% SERVICIOS 6,802 38.6% Suma 17,617 100% Fuente INEGI censos econmicos 1999
El ndice de ventas anuales al mayoreo ascienden a $ 1294.88 (miles). El ndice de ventas anuales al menudeo asciende a $ 2822.77 (miles) Ventas totales $ 4117.65 (miles) Fuente INEGI, censos econmicos, 1999.
En los ltimos aos se ha venido observando un descenso del nmero de empresas Micro y Pequeas del sector comercio que recurren a los servicios financieros que otorgan las instituciones legalmente reconocidas o tiene un acceso muy limitado a ellos incluyendo a los estados. Aunque la informacin disponible no es concluyente, diferentes estimaciones en Mxico sealan que a mediados del ao 2003 el Sector de Ahorro y Crdito Popular estaba integrado por 657 intermediarios que atendan aproximadamente a 2 millones 600 mil socios (clientes) y contaban con activos por casi 18 mil millones de pesos. (Daz Rivera, 1999: 21)
El entorno se traduce en que no existe certidumbre en la administracin de los recursos captados y, en ocasiones, propicia la generacin de quebrantos y 11 fraudes que acaban con el patrimonio de los ahorradores, lo que a su vez conlleva implicaciones econmicas, sociales y polticas que limitan el desarrollo del sector. Por consiguiente, es necesaria la aplicacin de la Ley del Ahorro y Crdito Popular que brinde seguridad al ahorro de los particulares que confan en estos intermediarios, dotndoles as de una fuente estable de financiamiento.
En los ltimos aos los programas de micro crdito se han convertido en una de las opciones para tratar de incrementar el ritmo de crecimiento econmico, con un aumento del empleo y fomento de las actividades productivas, sobre todo en regiones marginadas. El Programa de Cajas Solidarias es congruente con la tendencia internacional que pretende impulsar formas novedosas y ms eficientes para combatir los problemas de pobreza, particularmente en las zonas marginadas del Estado de Colima. (Boletn Sedesol, 2003: 12)
Al hacer una interpretacin armnica de lo anteriormente expuesto se desprende que las instituciones o sociedades civiles, constituidas con el objeto de administrar fondos o sociedades de ahorro y prstamo, forma parte del sistema financiero.
Objeto
Las Cajas de Ahorro y Crdito Popular.
Objetivo de la investigacin
El propsito de la investigacin es elaborar un instrumento para que los micro y pequeos comerciantes puedan obtener financiamiento alternativo a travs de las Cajas de Ahorro del Estado de Colima, y realizar una propuesta de una Estructura Organizacional para las Cajas de Ahorro y Crdito, mediante la planeacin estratgica.
12 Objetivos especficos
Analizar el estado en que se encuentran los microempresarios del sector comercio del Estado de Colima.
Identificar las ventajas de las Cajas de Ahorro y Crdito, en el otorgamiento de financiamiento a los micro y pequeos empresarios del Estado de Colima.
Preguntas de la Investigacin.
Preguntas formuladas en el protocolo de la investigacin, y a las que buscaba dar respuesta eran las siguientes:
Es una alternativa viable para las micro y pequeas empresas comerciales en el Estado de Colima las Cajas de ahorro y Crdito Popular?
Tiene conocimiento el micro y pequeo comerciante que las Cajas de Ahorro pueden ser una alternativa para la obtencin de financiamiento?
Cmo obtienen financiamiento las micro y pequeas empresas comerciales del Estado de Colima?
Qu impacto tienen estas empresas al no contar con un financiamiento que ayude al cumplimiento de sus objetivos?
En respuesta de las preguntas antes formuladas, se plantea el problema y las hiptesis de la investigacin con el propsito de comprobarse o rechazarse; son las siguientes:
13 Planteamiento del problema
Uno de los fenmenos que se observa en el comportamiento de las micro y pequeas empresas comerciales es la falta de crecimiento, debido a que stas empresas carecen de servicios financieros derivados de tasas de inters altas y exceso de requisitos en el otorgamiento de garantas que a estos empresarios les es imposible presentar a las instituciones bancarias, con el propsito de que se les otorgue el crdito, teniendo como alternativa el financiamiento a travs de las Cajas de Ahorro del Estado de Colima.
Definicin del problema
La mayor parte de la poblacin nacional carece de los servicios financieros que otorgan las instituciones legalmente reconocidas o tiene un acceso muy limitado a ellos recurriendo al sector financiero informal, a su marcada dispersin geogrfica y al alto costo de la administracin de sus recursos, situacin que se agudiz debido a la crisis financiera del ao 1995, donde se redujeron los crditos a los empresarios, quedando como una buena alternativa la obtencin de crditos a travs de las Cajas de Ahorro y Crdito Popular.
Hiptesis: General:
Las Cajas de Ahorro son una alternativa de financiamiento para las micro y pequeas empresas comerciales del Estado de Colima, porque requieren de menos requisitos y las tasas de inters son ms bajas que las instituciones bancarias.
Especficas:
Los micros y pequeos comerciantes desconocen que las Cajas de Ahorro y Prstamo son una alternativa para la obtencin de financiamiento. 14
Las micros y pequeas empresas comerciales obtienen financiamientos a travs de particulares.
La falta de financiamiento impide el crecimiento del micro y pequeo empresario.
Metodologa de la Investigacin
Para el desarrollo de este trabajo se sigui con un Mtodo Deductivo, es decir de lo general a lo particular, revisndose una gran cantidad de artculos que versan sobre el tema de investigacin, se consultaron aspectos estadsticos de cuya fuente se tom el Instituto Nacional de Estadstica, Geografa e Informtica (INEGI), Banco Nacional de Servicios Financieros (BANSEFI), se revisaron libros de la biblioteca de la Universidad de Colima y de particulares sobre el tema, se realiz una investigacin mixta tanto de campo como documental, hasta agotar cada una de las etapas metodolgicas de la investigacin.
Las entrevistas se llevaron a cabo, mediante aplicacin de 100 cuestionarios que sirvieron como gua, mismas que fueron llevados a cabo por el autor de este trabajo de investigacin. Cabe mencionar que no se encontr resistencia por parte de los entrevistados para contestar las preguntas sino todo lo contrario, mucha colaboracin inclusive mostrando datos de sus empresas que no eran necesarios para la investigacin.
Constatacin y validacin de las hiptesis
Se procedi a realizar primero una prueba piloto, con el fin de examinar en cuanto a claridad y longitud de cada una de las variables que se pretenden investigar con el propsito de dar respuesta a las hiptesis formuladas.
15 Delimitacin del Universo para la seleccin de los comercios a entrevistar.
Se recurri a obtener informacin estadstica en el INEGI (Instituto Nacional de Estadstica Geografa e Informtica) en lo relativo al nmero de giros registrados de pequeas y micro empresas que se dedican al comercio en el Estado de Colima y su clasificacin por municipio. Segn el censo econmico de 1999.
Se cuenta con un listado mecanizado de las empresas comerciales directorio Sistema de Informacin Empresarial Mexicano (SIEM), el cual es el marco de la poblacin que sirvi como base para seleccionar la muestra de las entrevistas que se realizaron, considerando el numero de empresas por municipio, que se dedican al comercio.
El tipo de muestra aplicado es una muestra aleatoria simple, una vez identificadas las micro y pequeas empresas registradas en el Sistema de Informacin Empresarial (SIEM), se toma esta relacin de empresas, en virtud de que se cuenta con las direcciones de todas las registradas en este organismo.
Clculo del Tamao de la Muestra (variables dicotmicas)
Nivel de Confianza 1- 90% Datos Error mximo admisible E 10% Tamao de la poblacin N 8848 Varianza (mxima) p.q 0,250 Valores Probabilidad de extremo /2 0,050 Parmetro Dist. Normal Z /2 1,645 Muestra Poblacin Infinita n i 67,6 Resultados Muestra Poblacin Finita n f 67,1
La proporcin en funcin de su tamao, se muestra en cuadro N1, de tal manera que las micro y pequeas empresas del sector comercio del Estado de 16 Colima participan de una manera preponderante en la actividad comercial, dichas cifras da una directriz para tomar la decisin en que municipio(s) se considera(n) para la seleccin de aplicar el instrumento, (las variables se muestran en el Anexo N 1, P.158)
Cuadro N1
EMPRESAS DE COMERCIO POR MUNICIPIO DEL ESTADO DE COLIMA
En virtud de que en el municipio de Colima representa el 30.8% de empresas del sector comercio establecidas, y en el municipio conurbano de Villa de lvarez el 10.3%, siendo el 41.1% del total de los comercios establecidos en el estado, las entrevistas se llevaron a cabo en estas ciudades. Tomndose la decisin de aplicar 100 encuestas utilizando como instrumento el cuestionario.
17 CAPITULO I
Desarrollo de las Cajas de Ahorro
Este captulo tiene como objetivo explicar el desarrollo de las cajas de ahorro y prstamo a nivel mundial y su influencia en Amrica y su evolucin en Mxico; con el propsito de identificar la viabilidad y evolucin de las cajas de ahorro en sus contextos locales y su desarrollo.
I.1 Las Cajas de Ahorros a nivel mundial
Una Caja de Ahorros es una Sociedad Civil Cooperativa Limitada que se constituye con la finalidad de incrementar los beneficios del ahorro de sus socios y facilitar el crdito a los mismos. Este tipo de sociedades, que renen a personas vinculadas de alguna manera por cuestiones laborales, son administradas democrticamente teniendo, cada uno de los socios, los mismos derechos y obligaciones sin importar el monto de sus aportaciones, estn reguladas por la Secretara de Trabajo y Previsin Social, quin las autoriza para funcionar captando recursos, a travs de cuentas de ahorro y depsitos a plazo fijo y la capacita para otorgar crditos nicamente a sus socios con recursos propios.
La idea y la prctica de la Cooperacin aplicadas a la solucin de problemas econmicos aparecen en las primeras etapas de la civilizacin; a este respecto se tienen como antecedentes del cooperativismo los siguientes: Las organizaciones para la explotacin de la tierra en comn de los babilonios (Hans Muller) La colonia comunal mantenida por los Esenios en Ein Guedi, a las orillas del Mar Muerto. Pero antes hubo otros intentos de cooperativismo en varios pases, ocupndose de distintas actividades econmicas, teniendo como antecedente, los Montes de Piedad, Instituciones de Origen Filantrpico que otorgaban pequeos prstamos y 18 cuyo propsito principal era evitar que los pobres recurrieran a los usureros para solventar sus necesidades monetarias urgentes. Estas instituciones surgen en Italia a mediados del siglo XV y se enmarcan dentro de la corriente humanista del Renacimiento.
I.1.1 Europa:
Las cajas de ahorros y crdito popular surgieron en Europa durante la segunda mitad del siglo XVIII, derivadas de los Monte de Piedad; el propsito de incorporar el ahorro en esas instituciones fue darles la posibilidad de ampliar sus operaciones de prstamo con apoyo en los recursos de sus depositantes y no depender solo del reciclaje de los fondos aportados por fundadores y donadores. La primera caja fue fundada en la ciudad de Hamburgo, Alemania. En los ltimos aos del siglo XVIII y primeros del XIX, las cajas se expandieron por toda Europa, y se estima que para 1820 haba aproximadamente 500 cajas, establecidas en su mayora en Alemania, Suiza, Francia, Inglaterra e Italia, (Gonzlez Sebastin: 2001: 302), derivado de lo anterior se desprenden los siguientes comentarios.
Alemania Antecedentes
Las primeras cajas cooperativas de ahorro y crdito aparecieron en Alemania a mediados del siglo XIX. Hermann Schultze-Delitzsch, quien cre un molino y una panadera bajo un esquema cooperativista, consider que esta figura tambin sera funcional para la creacin de entidades crediticias de carcter popular, que prestaran servicios financieros a la gente que no tena acceso a los bancos comerciales.
Las cajas cooperativas de ahorro y crdito urbanas de Schultze-Delitzsch se desarrollaron rpidamente e incluso dieron origen a los llamados bancos del pueblo. Para 1859-1860 existan 183 bancos populares de este tipo. 19 En 1864 Federico Guillermo Raiffeissen fund la primera de sus cajas cooperativas rurales de ahorro y crdito, la cual tena por objeto apoyar financieramente a los campesinos ms pobres de la regin con recursos que obtena de donaciones. Al fallecimiento de Raiffeissen en 1888, existan en Alemania 425 cajas cooperativas rurales de ahorro y crdito que operaban conforme al modelo que lleva su nombre.
El sistema financiero alemn es uno de los ms importantes del mundo. A finales de noviembre de 1998 estaba compuesto por 328 bancos comerciales privados, 607 cajas de ahorro y crdito y 2,260 organismos cooperativos, de los cuales 2,256 son cooperativas y bancos cooperativos, tres son bancos centrales regionales y uno es un banco nacional que presta servicios centralizados a las cooperativas de todo el pas.
Los bancos comerciales manejan un 29% de los depsitos, mientras que las cajas de ahorro, el sistema cooperativo de ahorro y crdito manejan el 39% y el 18% respectivamente. El 14% restante est a cargo de otros intermediarios financieros.
Las cajas de ahorros y crdito y las cooperativas de ahorro y crdito operan en igualdad de condiciones que los bancos; forman parte del sistema de pagos y por lo mismo manejan cuentas corrientes en el Banco Central de la Nacin (Bundesbank), con acceso a refinanciamiento, estn sujetas a encaje legal y todas participan en la Central de Riesgos. No obstante, las cooperativas tienen dos peculiaridades distintivas: el sistema de regionalidad, por el cual no compiten entre s, y una imagen corporativa comn (logotipo, forma de operar, etc.), por lo que son identificadas por el pblico como miembros de una misma familia.
Espaa Antecedentes
Para conocer el origen de las Cajas de Ahorros hay que remontarse a los 20 antiguos Montes de Piedad del siglo XVIII. Las primeras Cajas de Ahorros de Espaa se fundaron hace casi doscientos aos, en el marco de una sociedad muy castigada por la guerra de la independencia, con el fin de luchar contra la usura que sufran los pequeos agricultores en los meses de mala cosecha. Fueron creadas en algunas ocasiones por miembros de organizaciones catlicas.
Su principal objetivo era adecuar el ahorro popular hacia la inversin y realizar una labor social en sus respectivos mbitos territoriales.
La primera Caja de Ahorros espaola fue fundada en 1843 por el Conde Villacreces, en Jerez de la Frontera, que admita imposiciones de 4 reales hasta 2.000 abonando un 4% de inters a los impositores. Cinco aos ms tarde, el 1 de febrero de 1835 abra sus puertas al pblico la Caja de Ahorros y Previsin de Madrid, gracias al entusiasmo de personalidades como Pontejos, Mesonero Romanos y Acebal Arratia. En plena poca liberal, el 3 de abril de 1835, el ministro Diego Medrano firm una Real Orden en la que se encargaba a las Cajas de Ahorros la promocin del ahorro de las clases industriales.
En 1962, la Ley de Bases de Ordenacin del Crdito y la Banca les dio el carcter de entidades integrantes del sistema financiero espaol, quedando sujetas por lo tanto a la regulacin y supervisin del Banco de Espaa, funciones que hasta entonces haba desempeado el Ministerio del Trabajo.
En 1977 se da a las cajas el carcter de entidades financieras plenas, equiparndolas en cuanto a su operacin se refiere, a la banca comercial. Las cajas de ahorros, como entidades fundacionales, de hecho no tienen dueo pues carecen de accionistas o socios que aporten capital. La entidad fundadora aporta el patrimonio fundacional y administra a la entidad durante el perodo de organizacin y arranque. Una vez consolidada, slo mantiene una participacin minoritaria institucional tanto en la asamblea como en el consejo de administracin.
21 Con el tiempo, las Cajas de Ahorros se fueron convirtiendo en autnticas instituciones financieras y empezaron a ofrecer a sus clientes una completa gama de servicios. De esta manera, comenzaron a competir con el resto de entidades bancarias hasta alcanzar en la actualidad ms de un 50% de cuota de mercado.
Cabe sealar que tienen permitido el manejo de chequeras como medio para disponer de los depsitos realizados, no sera sorprendente si en los prximos aos vemos un fuerte crecimiento de la Instituciones de este tipo en nuestro pas. 1 Al 31 de diciembre de 1999, el patrimonio total del sistema era de 23,402 millones de dlares norteamericanos (6.37% del activo) del cual 231 millones (menos del 1%), correspondan al capital original (patrimonio fundacional).
El alto ndice liquidez, la sana cartera de prstamos y su elevada diversificacin las ha puesto a salvo de las crisis financieras, de tal modo, que a la fecha no han tenido la necesidad de recurrir al fondo de garanta creado para el sector.
La estructura corporativa del sistema cajista est integrado por las cajas, las federaciones en las que estn agrupadas y la Confederacin Espaola de Cajas de Ahorros, sta ltima como organismo cupular del sistema que cuenta con diversas empresas de servicio para apoyar la operacin de las cajas.
Las Cajas son necesarias, dice Flannery ( en el congreso de agrupaciones de caja de ahorro Europeas 23/05/03), para la primera y la segunda globalizacin, porque amplan los depsitos y servicios financieros en un marco competitivo.
Las Cajas han logrado a lo largo de 150 aos superar las diversas crisis y desafos planteados, segn ha destacado Luis De Guindos, Secretario de Estado de Economa, durante su intervencin en la Clausura del vigsimo Congreso Mundial de Cajas de Ahorros. El Secretario de Estado ha afirmado que para abordar lo que
1 Toloza Pasos Baltasar, Marco legal y Contable del cooperativismo ,2000.:173 22 ocurre es necesario conocer dnde desarrollan sus actividades. La fuerza de las cajas reside en los mercados domsticos. Prestan su funcin aumentando la competencia y la calidad de los servicios mientras que los excedentes van destinados a la llamada externalidad positiva, son pues generadora de bienestar.
Las Cajas de Ahorros espaolas son entidades de crdito plenas, con libertad y equiparacin operativa completa al resto de las que integran el sistema financiero espaol. Estn constituidas bajo la forma jurdica de fundaciones de naturaleza privada, con finalidad social y actuacin bajo criterios de puro mercado, aunque revirtiendo un importante porcentaje de los beneficios obtenidos a la sociedad a travs de su obra social. A pesar de esa libertad operatoria, las Cajas de Ahorros estn especializadas en la canalizacin del ahorro popular y en la financiacin de las familias y de las pequeas y medianas empresas. Asimismo, tienen una fuerte raz local, con una densa red de oficinas de implantacin regional.
Identificacin Regional
Hoy en da las cajas espaolas atienden el 96,3% de la poblacin, con sucursales en su propia localidad y al restante 3,7% de manera itinerante. En la actualidad existen cuarenta y seis Cajas de Ahorros en Espaa que cubren la totalidad del territorio nacional.
Modelo de gestin
A diferencia de otras entidades de crdito, las Cajas de Ahorros combinan su funcin financiera con una intensa actividad social. Ambas funciones financiera y social son piezas inseparables de un mismo modelo de gestin. Gracias a su gestin moderna y eficaz, las Cajas de Ahorros cuentan con una cuenta de resultados saneada que les permite canalizar la financiacin de sus numerosos proyectos sociales. 23 La economa supone adaptarse a la integracin de los mercados financieros. La Unin Europea ha trado la integracin monetaria, la bajada de tipos de inters, la mayor transparencia y la menor fluctuacin de las monedas nacionales. Pero queda an por alcanzar un espacio Financiero nico que, segn De Guindos, estar en marcha en 2005.
Las Cajas han logrado diversificarse en Europa y conseguir economas de escala, aunque esto tiene efectos de riesgo que se deben controlar, segn el Secretario de Estado de Economa.
Una poltica acertada debe orientarse a equiparar las Cajas a los Bancos, ayudar a que estn los profesionales al frente, aumentando la rentabilidad, y reforzando la transparencia. Objetivos que segn De Guindos han sido recogidos por la ley financiera espaola aprobada el ao pasado. Una ley que incluye lmites en la representacin pblica en los consejos de las Cajas; normas para regular a los gestores e imponer una filosofa diferente para la integracin entre Cajas. El objetivo final es dotar a las Cajas de instrumentos que les permitan captar inversiones. En este sentido ha destacado la necesidad de que se adopten medidas destinadas a fomentar los cdigos de conducta.
I.1.2 Amrica
Las cajas cooperativas de ahorro y crdito fueron introducidas en Amrica del Norte por Alfonso Desjardins, quien tuvo el proyecto de combatir la usura en su comunidad y proveer una forma de organizacin econmica. El 6 de diciembre de 1900 fue fundada la Caisse Populaire de Lvis, semilla del actual sistema de cajas populares Desjardins.
En 1908 Pierre Jay, Comisionado de Bancos del Estado de Massachusets, Estados Unidos recomend legislar para proteger a las pequeas asociaciones de 24 ahorro y prstamo integradas por grupos de empleados. Un ao despus organiz la primera cooperativa de ahorro y crdito (Credit Union) de los Estados Unidos, en Manchester, New Hampshire; Eduardo A. Filene, comerciante minorista de Boston, continu con buen xito la promocin de estas organizaciones en ese pas.
En Amrica Latina las modalidades de cooperacin tradicional anteceden a las cajas cooperativas y sus interrelaciones han sido variables. An se practican diferentes modalidades de asociacin cooperativa tradicional, especialmente en el mbito rural, a pesar del largo perodo colonial de tres siglos y de los intentos por involucrar a las comunidades como cajas cooperativas o de establecer cooperativas al interior de las formas tradicionales. La experiencia histrica demuestra que ambas modalidades se han entrelazado pero que tambin han mantenido su propia identidad. Tal es el caso de pases como Per, Bolivia, Ecuador, Guatemala.
Argentina Las primeras cajas cooperativas fueron obra de inmigrantes (italianos, franceses y alemanes), quienes en 1871 fundaron la primera cooperativa de consumo en la capital. Le siguen varias experiencias durante el siglo XIX como la establecida en 1878 en Santa Fe (colonos suizos-alemanes) y la formacin de una cooperativa obrera de consumo en 1898. A comienzos del presente siglo las cajas cooperativas argentinas tuvieron una significativa presencia en su accin contra los monopolios y la usura. El cooperativismo argentino constituye ahora uno de los movimientos sociales ms importantes del pas, pues cuenta con cerca de 6.000 cajas cooperativas que involucran alrededor de 10 millones de asociados distribuidos en todo el pas. Brasil La primera iniciativa de cajas cooperativas data de 1847 cuando el mdico francs Maurice Faivre, siguiendo las ideas de Fourier, fund en el estado de Paran una colonia de bases cooperativas. 25 El movimiento cooperativo cuenta con ms de 3.500 cajas cooperativas y cerca de cuatro millones de asociados con un ndice de Penetracin de las cajas de 2 %. El cooperativismo es diversificado, aunque su presencia es mayor en el medio rural, favoreciendo principalmente a los pequeos productores
Las cajas cooperativas de crdito fueron importantes en la dcada de 1950, pero, la ley bancaria de 1960 les impuso serias restricciones que las llevaron a su desaparicin. Sin embargo, en la actualidad se han reactivado numricamente y ocupan el segundo lugar con un total de 720, divididas en crdito rural y urbano con cerca de 680.000 asociados. Las cajas cooperativas de trabajo tienen un amplio espectro que abarca la produccin artesanal, los servicios mdicos, odontolgicos y de transporte. Se registra 560 entidades con ms de 115.000 asociados. 2
Colombia Las iniciativas de cajas cooperativas partieron desde comienzos de este siglo de personalidades imbuidas de sentido de equidad y justicia social como el general Rafael Uribe que en 1904 plante la creacin de cajas cooperativas. En 1923 el padre Adn Puerto promovi organizaciones de cajas cooperativas en el oriente colombiano.
En 1931 se promulg la primera ley de cajas cooperativas cuando eran prcticamente inexistentes en el pas, siendo las primeras las de ahorro y crdito y de tipo cerrado. Posteriormente, el cooperativismo fue apreciado por los grupos poblacionales medios como organizaciones que podran atender una variedad de sus necesidades, por tal motivo, las organizaron como cajas cooperativas multiactivas con secciones de ahorro y crdito en la mayora de ellas.
2 Anuario Eadstico de Amrica Latina, 2001 : 123 26 El movimiento cooperativo en 1993 estaba compuesto por ms de 5.000 cajas cooperativas a las que se aade unas 3.000 cajas del sector solidario que, en conjunto, prestan servicios a 853.000 asociados y sus familiares. El ndice de penetracin de cajas cooperativa alcanz el 8,6 %. Del conjunto cooperativo colombiano destacan las cajas de ahorro y crdito, les siguen en importancia las de comercializacin, trabajo y transporte y las de tipo multiactivo. 3
La contribucin de las cajas cooperativa es amplia y diversa. Amplia entre los estratos medios de la poblacin urbana y en los pequeos productores rurales, y diversa, porque ha incursionado en el mejoramiento de la competencia en el mercado, ha ofrecido una prctica de democracia y participacin a travs de sus entidades y a la generacin y movilizacin de los recursos internos fortaleciendo as el desarrollo local endgeno como base del desarrollo social, econmico articulado y de carcter participativo
En la gran mayora de los casos no pueden recibir depsitos en cuentas de cheques ni manejan cuentas corrientes en los bancos centrales por lo que no participan en el sistema de pagos, incluso en los pases donde estn sujetas al encaje legal. Generalmente, tampoco estn integradas a los sistemas de proteccin de depsitos ni a las centrales de riesgos
Ventajas Fiscales Las cajas cooperativas de ahorro y crdito, en las legislaciones latinoamericanas reciben ventajas fiscales y tributarias, exceptundolas de ciertos impuestos y pagos especiales y brindndoles tarifas preferenciales. Estas ventajas son variables en cuanto a su amplitud y aplicacin y parten del principio de que los asociados y las empresas que la constituyen estn formados por desvalidos que requieren proteccin permanente a travs de las ventajas fiscales. En muchos pases las ventajas fiscales indeterminadas e indefinidas, dieron origen al establecimiento de
3 Anuario estadstico de Amrica Latina, 2003:121 27 falsas cooperativas para aprovechar tales ventajas, al incremento y a veces manipulacin de parte del Estado para fiscalizar los privilegios otorgados, al recelo del sector privado y al adormecimiento de sus asociados. (Cmara Repetto,1999: 53)
1.2 Las Cajas de Ahorro en Mxico y su Evolucin
En Mxico los aztecas ya utilizaban una forma de cooperacin natural al construir una organizacin bsica donde la poblacin viva en comunidades que practicaban le trabajo en comn, desarrollando relaciones de cooperacin y solidaridad.
Durante la poca colonial operaron las cajas de comunidades indgenas, los depsitos y las alhndigas establecidas por los espaoles para ayudar as los naturales en sus necesidades de previsin , ahorro, produccin , almacenamiento y distribucin de bienes agropecuarios.
En 1775, en la Ciudad de Mxico se funda el Sacro y Real Monte de Piedad y nimas. En principio, los prstamos no generaban intereses, pero al detectar que las aportaciones de los donantes no eran suficientes para absorber los costos de operacin, la Junta de Gobierno del Monte estableci una tasa de inters del 6.25 % para todos sus prstamos, en la actualidad, ahora llamado Nacional Monte de Piedad. Esta institucin sigue cumpliendo las funciones y objetivos que le dieron nacimiento, tanto en el DF; como en otras 22 Entidades Federativas.
La primera cooperativa de consumo fue creada en el ao de 1876. Tres aos despus, en 1879, nace la Caja Popular Mexicana conformada por grandes personalidades del pas. Las dos seran de corta duracin, pero daran origen a otras entidades similares que configuraran el cooperativismo mexicano. Adems del Monte de Piedad, en 1904 se fund un Monte de Piedad Privado a iniciativa de la Sra. Luz Savin, el cual lleva su nombre. Cabe mencionar, que estas instituciones 28 operan sin subsidios gubernamentales y destinan a obra social sus remanentes de operacin.
A finales del Siglo XIX Don Jos Barbier, de origen espaol convenci a varios personajes de la poca, entre ellos al Gral. Vicente Riva Palacio, para introducir las cajas de ahorro en Mxico.
En 1903, Don Miguel Palomar y Vizcarra promovi las cooperativas de ahorro y crdito del modelo Raiffeissen y en 1913, siendo diputado, present ante el Congreso del Estado de Jalisco un proyecto tendente a promover la creacin de ese tipo de entidades, el cual fue aprobado en abril de ese mismo ao; en ste se establecan que las cooperativas adems de las operaciones de intermediacin financiera podan ofrecer la realizacin de compra- venta por cuenta de sus socios.
Un nuevo intento para crear un sistema de ahorro y crdito cooperativo en nuestro pas corri a cargo del Ing. Alberto Garca Granados en el ao de 1921, quien patrocin una caja de crdito rural en su hacienda ubicada en el Estado de Mxico. Aplic para ello el trabajo de investigacin sobre el modelo cooperativista de Raiffeissen que present ante la Academia Mexicana de Jurisprudencia y Legislacin.
Histricamente el cooperativismo mexicano fue promovido por un pequeo grupo de anarquistas quienes en 1865 formaron cooperativas, tanto en el mbito rural como en el urbano, especialmente, con artesanos y obreros textiles. La falta de claridad en sus objetivos y en el tipo de organizacin mezcla de organizacin sindical, colectivismo agrario y cooperativismo frustr sus propsitos de fundacin. En 1876 el Congreso General Obrero defini a las formas cooperativas como una de sus opciones centrales para alcanzar la justicia social. Posteriormente, hubo intentos fallidos para organizar cooperativas, sobre todo de tipo rural y urbano.
29 Ms adelante, el conocimiento de las experiencias positivas de Alemania en materia de cooperativas agrcolas y de crdito rural de tipo Raiffeisen orient al Gobierno a expedir la primera ley en 1927. A partir de 1938, el Gobierno de Lzaro Crdenas expidi la ley general de sociedades cooperativas elaborada con conceptos doctrinarios claros y propsitos definidos para el quehacer cooperativo. Asimismo, se determin los campos de accin y de las modalidades oficiales en el mbito rural y agropecuario.
Posteriormente, el cooperativismo atraves una situacin de latencia que fue modificada con la creacin de la Comisin Intersecretarial para el Fomento Cooperativo que en 1980 propuso el Plan nacional de fomento cooperativo.
Plan pretenda actuar sobre el desempleo, el subempleo y mejorar la distribucin del ingreso en 30 zonas de pequeos productores. El cooperativismo volvi a tener auge, pues de 2.688 entidades en 1973, se lleg a 6.221 en 1983. Paralelamente, exista un movimiento de ahorro y crdito constituido por las cajas populares que hasta ahora constituyen un importante soporte financiero de los grupos sociales medios y bajos. Actualmente son reconocidas plenamente como cooperativas de ahorro y crdito en la ley de 1994.
En 1993, el cooperativismo mexicano tena 10.652 cooperativas y 892.089 asociados (que representa un ndice de penetracin cooperativo de 1%), de los cuales el 44,5 % provenan de las de ahorro y crdito. El sector agropecuario representaba el 27,5 % de las cooperativas y el 12,9 % de los asociados, en l estaban comprendidas las agropecuarias, forestales y de consumo rural. Como organismo de cpula estaba la Confederacin Nacional de Cooperativas de la Repblica Mexicana (Ziga I, 1999: 205-210)
30 Las cajas populares en Mxico iniciaron en 1951, provenientes de las ideas de Inglaterra del movimiento cooperativo internacional de Desjardins. En 1954, las cajas empezaron a desarrollarse fuertemente, organizndose en el consejo central. Despus, a medida en que fueron desarrollndose, se organizaron en federaciones en federaciones estatales, (lleg haber prcticamente una federacin en cada uno de los 31 estados). En 1964, se organizaron todas estas federaciones y crearon una confederacin nacional, luego de los cuales, hubo necesidad de transformarla porque se vea que las federaciones no eran muy operativas y funcionales, por lo que decidieron agrupar a las federaciones estatales en federaciones regionales.
Ahora bien, cual era la situacin jurdica anterior? Desde nuestro origen, las cajas populares, en Mxico, han sido organizaciones informales; es decir, no tenan ninguna figura jurdica adecuada. En un principio, fue desarrollado como un trabajo voluntario por sus propios asociados, no haba empleados y no haba gerentes; el gerente surgi aproximadamente hasta el ao de 1970, cuando se desarrollaron y crecieron las Cajas de Ahorro Popular. Al surgir el gerente y el empleado, comenzaron a aparecer las obligaciones de tipo laboral. Aproximadamente entre 1980 y 1985, todas las cajas populares, se convirtieron en asociaciones civiles, figura no lucrativa, aunque no muy apropiada para desarrollar actividades de tipo financiero. Hasta 1991 ninguna figura jurdica regulaba este tipo de organizaciones en Mxico. En 1991, se promueve y es aceptada por el congreso, las modificaciones de la Ley Auxiliar de Crdito y surge la figura de Sociedad de Ahorro y Prstamo. En 1992 se inici un proceso de consulta de las 200 cajas populares que agrupaba la confederacin, esto con la finalidad de decidir como se iba a asumir la nueva opcin jurdica.
I.2.1 El movimiento Cajista Mexicano (1951-1991)
El sacerdote Pedro Velsquez, Director del Secretariado Social Mexicano, gestion becas para que dos jvenes sacerdotes, viajaran a Canad y estudiaran los 31 mtodos de la educacin popular y el funcionamiento de las cooperativas de ahorro y crdito. Del viaje realizado llegaron a la conclusin que el xito del movimiento cajista en Canad se haba fundado en principios de solidaridad, organizacin y la toma de conciencia por parte de sus miembros de que la educacin y el esfuerzo son los mejores medios para alcanzar la superacin personal. A su regreso a Mxico, junto con el padre Pedro Velsquez y otros de sus colegas, iniciaron lo que posteriormente sera el movimiento cajista mexicano.
Para 1951, ya haban organizado varios centros sociales para trabajadores, los cuales se reunan semanalmente para discutir sus problemas y la forma y medios de solucionarlos, con la ayuda de los sacerdotes.
De estos grupos surgieron varias cajas de ahorros, inicialmente dirigidas por sacerdotes, quienes de manera paulatina dejaban la administracin para que tuvieran una existencia autnoma y desligada de la Iglesia. La primera caja en surgir fue Len XIII, creada en octubre de 1951.
En 1954 se cre el primer congreso nacional de cajas populares, el cual fue el punto de partida para la organizacin en federaciones. De acuerdo con el modelo canadiense, las Federaciones se crearon como un rgano aglutinador para coordinar esfuerzos y servicios. De esta forma, en 1964 surge la Confederacin Mexicana de Cajas de Ahorro.
Aunque las cajas confederadas mexicanas operaban con pleno apego a los principios cooperativistas, no estaban constituidas formalmente como sociedades cooperativas, ya que la legislacin mexicana no reconoca la figura de la cooperativa de ahorro y crdito. Esto tuvo como consecuencia la bsqueda de otras formas asociativas, particularmente la de asociaciones civiles.
En un principio, el personal que laboraba en las cajas, las federaciones y en la misma confederacin, lo haca en su tiempo libre, sin remuneracin alguna, pero la 32 evolucin del movimiento y las necesidades crecientes de servicios originaron que se reconociera la necesidad de contratar personal capacitado, de tiempo completo, para atender la operacin, lo cual provoc que los gastos de operacin se incrementaran, y como consecuencia, las cuotas de las Cajas para la Federacin se incrementaron y a su vez las de la Federacin para la Confederacin.
Esta situacin provoc la separacin de algunas cajas que consideraron a este nuevo esquema de operacin como mercantilista. Algunas de estas cajas regresaron al esquema confederado.
Las cajas existen desde hace medio siglo pero no han recibido el impulso para su desarrollo; se han visto limitadas por la ausencia de un marco legal y de vigilancia que asegure a los que depositan su ahorro, la confianza que su dinero no se esfumar como ha sucedido en muchas cajas de ahorro y prstamo.
Fondos de Financiamiento para la Microempresa. Los gobiernos estatales tienen el reto de promover el desarrollo regional, de equilibrar las oportunidades al interior de su estado. Por ello impulsar en cada estado Fondos de Apoyo Financiero para la generacin de oportunidades de empleo en las regiones marginadas; recursos que complementados con apoyos tcnicos, brinden a los habitantes oportunidades de empleo y auto empleo en su propia tierra, vnculos que se establecen en el Plan Estatal de Desarrollo 1998-2003, para el Estado de Colima, en lo relativo al captulo desarrollo regional.
Las Organizaciones de la Sociedad Civil Los grupos de la sociedad civil son grandes incubadores de ideas y de testimonios inspiradores y motivadores para la accin, que el estado debe ser un gran promotor de iniciativas ciudadanas para atender a los grupos menos favorecidos, impulsando el espritu solidario y el sentido del deber. 33 Las Cajas Solidarias Surgieron en 1991 derivadas del Programa de Solidaridad, creadas con aportaciones originadas en las recuperaciones logradas de los "crditos a la palabra". La promocin y organizacin estuvieron a cargo de la Secretaria de Desarrollo Social (SEDESOL) a travs del Fondo Nacional para Empresas Sociales (FONAES), labor en la que ha contado con la asesora y apoyo tcnico de la Organizacin de Desarrollo Internacional Desjardin's, de Quebec, Canad. 4 Actualmente el sistema de cajas solidarias se encuentra dentro del mbito de la Secretara de Economa.
El desarrollo y la situacin de las cajas solidarias, no ha sido homogneo, ya que no todas comparten la misma fortaleza estructural ni operativa. En el ao 1999, el ndice de morosidad fue de aproximadamente 23 %, porcentaje que se logr mantener durante el ao 2000.
Otras Entidades de Ahorro y Crdito Popular: Organizaciones de Micro finanzas
Otro segmento dentro del sector del ahorro y crdito popular en Mxico est constituido por las Organizaciones no Gubernamentales con actividades financieras (ONG's). stas estn organizadas como instituciones de asistencia privada, cuyo mbito de operacin son las operaciones de micro finanzas, cuyas tcnicas se estn utilizando mundialmente para la reduccin de la pobreza y mejorar las condiciones de vida de los sectores marginados.
Las ONG's con actividades financieras y en general las entidades de micro finanzas, como herramientas para el combate a la pobreza, se han desarrollado con xito en varios pases subdesarrollados de Asia, frica y Amrica Latina, e incluso en los suburbios pobres de algunas ciudades de pases desarrollados.
En Mxico como en otros pases, una de las tcnicas ms utilizadas en el otorgamiento y administracin del micro crditos es la organizacin de grupos
4 Fuente SEDESOL 34 solidarios, integrados usualmente por un nmero que va de 3 a 15 usuarios a quienes, segn la experiencia tenida, se dosifican los financiamientos de menos a ms.
El crdito siempre va asociado al ahorro y en algunos casos ste le precede durante algn tiempo; las tasas de inters generalmente son altas, pero cuidando que puedan ser absorbidas ntegramente por las actividades productivas o comerciales de los acreditados. Y se van amortizando de manera mensual, semanal o diaria o en su caso, al trmino del ciclo productivo o de comercializacin para lo cual se destin el crdito.
En las ONG's los crditos se otorgan inicialmente con recursos patrimoniales, los cuales deben incrementarse con los remanentes de operacin y en su caso con nuevas aportaciones de donantes; los recursos captados se invierten masivamente en instrumentos financieros, con cuyos productos se pagan los intereses a los ahorradores individualizados, quedando el diferencial para cubrir los costos de operacin o como apoyo a los mismos.
Existe una corriente que tiende hacia la incorporacin de las entidades micro financieras al sistema financiero formal, lo cual puede ser factible e incluso conveniente, siempre que las que as lo hagan cuenten con una posicin razonablemente slida y con organizacin y capacidad tcnica adecuadas para poder cumplir exitosamente con los requerimientos de la regulacin y supervisin a las que tendran que someterse; por su parte, el organismo de regulacin y supervisin deber entender la naturaleza y caractersticas peculiares de este tipo de entidades y establecer un rgimen de regulacin y supervisin para el mismo.
Es de comentar a este respecto, que se han dado ya experiencias muy exitosas en el establecimiento y desarrollo de instituciones formales de micro finanzas, siendo de mencionar entre las mas conocidas el Grameen Bank de Bangladesh y el Banco Rakyat de Indonesia. En Amrica Latina destacan los casos 35 del Banco Sol y la Caja de los Andes, en Bolivia; la Financiera Familiar en Paraguay; el Banco Solidario en el Ecuador y la Financiera Calpia en la Repblica de el Salvador.
Las cooperativas, el micro y pequeo empresario constituyen expresiones empresariales que estn en condiciones de conducir actividades simbiticas de mutuo beneficio y potenciacin. Las cajas cooperativas tienen una importante opcin como entes de integracin, concentracin y propulsin del micro y pequeas empresas. Los paralelismos entre ambos, pueden suplirse por mutuos intercambios promovidos por el sector cooperativo o entidades de apoyo, como las propiciadas por financieras a travs de su Proyecto de Microempresa
I.2.2 Marco Legal de las Cajas de Ahorro
La primera normatividad para cooperativas se dio en el cdigo de comercio de 1889, cuyo sptimo captulo, (de los veintids que consta) se refera precisamente a las cajas cooperativas y rigi hasta 1927. 5
La primera Ley de Sociedades Cooperativas data del 10 de febrero de 1927, durante el gobierno del presidente de la Repblica, general Plutarco Elas Calles quin estaba convencido de las bondades del sistema.
El 12 de mayo de 1933, se public la segunda ley de cooperativas debida al presidente Abelardo L. Rodrguez quin adems de encomendar su elaboracin a una comisin de tcnicos, obtuvo opiniones de numerosas cooperativas con lo que se logr tener una mayor claridad en los trminos de la ley, lo cual facilit la creacin de cualquier tipo de cooperativa. En opinin de muchos expertos ha sido esta la mejor ley publicada en la historia del cooperativismo mexicano.
La tercera ley general de sociedades cooperativas vigente hasta 1994, fue promulgada el 11 de enero de 1938 y su reglamento pocos meses despus. Ambos
5 Gua Florencio, ABC de la cooperacin, 2000 : 293, 294 36 se debieron al presidente Lzaro Crdenas. Esta ley permaneci vigente 56 aos lo que ocasion que el sistema cooperativo mexicano no avanzara y que se fuera distorsionando la imagen de esta doctrina. 6
La Nueva Legislacin Mexicana en Materia de Ahorro y Crdito Popular Con los antecedentes y las experiencias tenidas se hizo impostergable dar orden y organizar al sector de ahorro y crdito popular por lo que la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico retom la iniciativa de crear una ley especial para esas entidades, utilizando para ello ideas y elementos de los proyectos anteriores y adicionando otros, derivados de grupos de trabajo internos y de consultas con algunas personas y organismos del sector.
Finalmente, con fechas 1 y 4 de junio del presente ao 2001, se publicaron en el Diario Oficial de la Federacin la Ley Orgnica del Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S.N.C., (BANSEFI) que sustituy al Patronato del Ahorro Nacional, (PAHNAL) y la Ley de Ahorro y Crdito Popular, que constituyen los instrumentos jurdicos con base en los que deber organizarse el sistema mexicano de ahorro y crdito popular. 7
Ley General de Sociedades Cooperativas
Inicio del preoperativo en Abril y en Julio del presente ao operaciones como Sociedad Cooperativa, bajo la denominacin autorizada por la Secretaria de Relaciones Exteriores y protocolizada ante notario pblico, como:
Sociedad Cooperativa de Responsabilidad Limitada de Capital Variable.
Adopta el rgimen de responsabilidad limitada, en la que los socios solamente se obligan al pago de los certificados de aportacin que suscriban, de capital
6 Cmara Repetto Oswaldo ,Marco Legal ,Administrativo del Cooperativismo, 2001: 83 7 Diario Oficial de la federacin 1,4 de Junio de 2001 37 variable, de clase de consumidores de bienes y/o servicios, con categora ordinaria y de participacin estatal, bajo acuerdo previo con la autoridad para la administracin de bienes y servicios y surtir efectos a partir de la firma, protocolizacin y registro del acta constitutiva.
Objetivo de la Ley General de Sociedades Cooperativas: Regular la organizacin y funcionamiento de las Sociedades Cooperativas.
Objetivo de la Sociedad Cooperativa de Responsabilidad Limitada de Capital Variable: Captar recursos y colocarlos entre sus socios consumidores de bienes y servicios.
Objetivo de la Ley de Ahorro y Crdito Popular, promover y facilitar el servicio de captacin de recursos y colocacin de crdito por parte de las Entidades de Ahorro y Crdito Popular, la organizacin y funcionamiento de las Federaciones y Confederaciones en que aqullas voluntariamente se agrupen.
Ley de Ahorro y Crdito Popular
A partir del 2000 y a principios del 2001, previamente a la promulgacin de la Ley, se particip en un proceso analtico y de discusin con las autoridades financieras del Gobierno Federal, dirigentes de diversos organismos de integracin y miembros del Congreso de la Unin, para concertar su contenido
El 20 de Febrero del 2001 se constituye el Consejo Mexicano de Ahorro y Crdito Popular (COMACREP), como un organismo de integracin nacional cuyo objetivo es desarrollar las finanzas populares por medio de la creacin de redes de operacin y la promocin de polticas pblicas favorables.
El 4 de Junio del 2001 es publicada en el Diario Oficial de la Federacin la Ley de Ahorro y Crdito Popular, cuyo objeto consiste en regular, promover y facilitar el servicio de captacin de recursos y colocacin de crditos de las Entidades de 38 Ahorro y Crdito, la organizacin y funcionamiento de las Federaciones y confederaciones en las que las Entidades se agrupen; regular las actividades y operaciones que podrn realizar con el propsito de lograr su sano y equilibrado desarrollo; proteger los intereses de quienes celebren operaciones con dichas Entidades, y establecer los trminos en que las autoridades financieras ejercern la supervisin.
En la misma Ley se establece que todos los organismos que tengan como actividad la captacin de recursos y colocarlos en sus socios o clientes, tendrn un plazo hasta el 4 de Junio del 2003 para adherirse a dicha Ley.
Tambin en la misma Ley se menciona que la Comisin Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), gozar de un plazo de hasta 180 das para dar a conocer las Reglas de Carcter General y las Reglas de Carcter Prudencial que las Entidades debern de acatar, dependiendo del nivel de operaciones en que se clasifiquen.
El 25 de Febrero del 2002, se informa por parte de la SHCP, que Mxico y el Banco Internacional de Desarrollo (BID) firman donacin de 3,5 millones de dlares del Fondo Multilateral de Inversiones (FOMIN), para proyecto de ahorro popular, el proyecto, que ser llevado por el BANSEFI, que promover un desarrollo ordenado de las instituciones de ahorro y crdito popular mexicanas, la proteccin del ahorro nacional y la implementacin de nuevos servicios financieros para la pequea y mediana empresa, dotar de nuevas tecnologas al Bansefi, una red de 1,000 sucursales de Entidades de Ahorro y Crdito Popular (EACP), ayudarlas a adaptarse al nuevo marco legal y permitirles participar competitivamente en el mercado de servicios de remesas y prestacin de productos y servicios financieras a las familias de emigrantes a lo largo y a lo ancho de Mxico, el costo total del proyecto ha sido estimada en 10,1 millones de dlares. El Bansefi aportara la contraparte de 6,6 millones de dlares.
39 Modificaciones a la Ley de Ahorro y Crdito Popular:
El 27 de Enero del 2003, se publican las modificaciones a la Ley de Ahorro y Crdito Popular, con reformas, adiciones y derogaciones de algunos artculos. Siendo uno de los principales, donde se amplia el plazo hasta junio del 2005, para que todas las agrupaciones se integren a la Ley de Ahorro y Crdito Popular.
I.3 Orientacin Social de las Cajas Populares En la actualidad, la mayor parte de las cajas de ahorro popular continan con el fomento de servicios sociales. Es necesario distinguir entre una caja popular y una sociedad de ahorro y prstamo, para en un futuro no perder su dinero y corre menos riesgos. Una caja popular es identificada porque sus socios aportan una cantidad base que se le denomina parte social. Tal dinero no se puede tocar y es desembolsado por quienes desean formar parte de ella, con estos montos proporcionan a los socios cierta seguridad social como ayudas en gastos mdicos, gastos funerarios, apoyos a la educacin de los socios e hijos de estos entre otros servicios. Dicha parte social no gana intereses y por el resto de los depsitos si ganan intereses Las cajas populares estn orientadas a las clases ms desprotegidas y por ende han desarrollado un sistema de servicios asistenciales. Es innegable que tambin se han infiltrado interese particulares y de especuladores, por lo que una buena pista para los que desean convertirse en socios o ya lo son, es observar el tipo de inters a manejar, que los crditos se otorguen exclusivamente a los socios y que exista un tope lmite de prstamo. El sistema financiero mexicano subestima la labor y la existencia de las cajas populares al considerarlas intermediarias financieras de segunda categora. Sin embargo a lo largo de la historia stas han mostrado mayor solidez financiera que los 40 bancos, ya que mientras el sistema financiero de Mxico est en crisis, las cajas gozan de mayor auge, por servir como representantes de las clases populares. La diferencia entre una institucin bancaria y las cajas, radica en que mientras las utilidades de la primera se destinan a los accionistas, en las segundas los inversionistas son considerados por iguales, de acuerdo con el principio que las rija. La viabilidad de las cajas populares frente al sector bancario formal se fundamenta en lo econmico, pues tiene la ventaja de abaratar los costos de transaccin de ahorros y prstamos va facilidades en el acceso a constituir depsitos o prstamos de bajo monto, con infraestructura austera y parece con salarios ms bajos en el personal administrativo; en este punto es esencial la credibilidad de las cajas populares, ya que si hay conviccin de un buen manejo en ella, ese premio o tasa de inters podra mantenerse con mrgenes manejables Ahora por otro lado los prstamos es esencial la misma credibilidad ya que tasas de inters manejables permiten ofrecer crditos a posiblemente a mejores empresas; altas tasas de inters sesgan el otorgamiento de crditos a deudores con mayor riesgo. La desacreditacin bancaria se debe a su corta visin financiera, puesto que no es posible que luego de que los clientes depositan sus ahorros les cobren por ellos. De ah la poca captacin de recursos de esas instituciones, en especial de las clases menos favorecidas social y econmicamente, toda vez que no ofrecen algn tipo de inters que resulte atractivo al cliente. Cabe recordar que de acuerdo a la Ley de Ahorro y Crdito Popular aprobada por el Congreso de la Unin y que entrara en vigor en2005, las cajas populares debern clasificarse en cuatro niveles con base al nmero de socios que tengan en su ubicacin geogrfica. El nivel cuatro, que es el previo al nivel de operacin de la banca comercial
41 I.4 Cajas de Ahorro y Crdito Popular en el Estado de Colima
El antecedente del ahorro en el Estado de Colima, se encuentra en Comala, con la constitucin de la Caja Popular la Providencia, S.C.L. de C.V., a mediados del siglos pasado. A Principios de los noventas se establecen en Colima, las Cajas Solidarias, A.C., con un apoyo y coordinacin del FONAES.
La Caja Popular la Providencia, S.C.L. de. C.V. pionera en el estado ha ido avanzando y creciendo en el Colima, aunque su principal funcin es de ahorro y prstamo ha incrementado sus servicios al otorgar a los socios un fondo para ayuda de funeral, el otorgamiento de becas de estudio para socios de bajos ingresos y que tiene un buen promedio, un fondo para servicio mdico y fondo para ayuda a socios mayores y menores.
Durante el ao de 2002, fueron otorgados prstamos por un monto de $ 74 394 miles dentro de estos el 61% fue para micro y pequeos empresarios que son socios de esta caja, a un plazo hasta 36 meses con un lmite del crdito hasta $ 140 miles, con una capitalizacin mensual, cobrndose una tasa de inters mensual de 1.5 a 1.8 % dependiendo del capital de riesgo. Como resultado del cobro de esta tasa se determino la necesidad de reducir la tasa de ahorro del 6 que se tena al 4.8% anual.(Informe Financiero Diciembre de 2002)
En el ao de 1994, inicia operaciones en la Ciudad de Colima, Caja Nacional de Fomento (CANAFO), como Sociedad de Ahorro y Prstamo, Organizacin Auxiliar del Crdito, con operaciones aproximadamente de tres aos, ya que posteriormente fue intervenida gerencialmente por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores, bajo la administracin y fusin posterior de Bancrecer.
En el ao de 1995, inicia operaciones en la Ciudad de Colima, Caja Popular Mexicana, como una institucin autorizada por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico para constituirse y operar como Sociedad de Ahorro y Prstamo, 42 Organizacin Auxiliar del Crdito, cuyas operaciones son reguladas por la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares de Crdito, siendo supervisada por la Comisin Bancaria y de Valores.
Los servicios de inversin que ofrece son: Cuenta Mexicana, Rendicuenta, Servicuenta, Cuenta Vida, Cuentamiga, y Cuentalumno. Le otorga a sus asociados crditos de consumo para la adquisicin de lnea blanca, electrnica, automviles o ropa, vivienda as como crditos a las micro y pequeas empresas. Adicionalmente brinda a sus socios otros servicios como: Seguro de Vida, Ayudas para Gastos de funeral y Pagos de servicios (luz y agua).
En el ao de 1996, inicia operaciones en el Estado, la Sociedad Cooperativa de Responsabilidad Limitada de Capital Variable, Cooperativa Puerto Vallarta, que fue intervenida por la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico, por supuestos de actividades no autorizadas e ilcitas.
En el ao de 1999, inicia operaciones de la Cooperativa Colima Caja Popular SC. de R.L. de CV. , ofreciendo los servicios de ahorro y prstamo.
La cooperativa es una sociedad mercantil legalmente constituida y tiene concesin para funcionar como Institucin Financiera no Bancaria, facultada para realizar Operaciones de Inversiones, Crdito, Prstamos (Empresarios, Personales e Hipotecarios)
Objetivo de la sociedad cooperativa de ahorro y prstamo de capital variable, entidad de ahorro y crdito popular ser la Entidad Financiera de los sectores productivos, Rural y Urbano del Estado de Colima, mediante servicios de Ahorro, Inversin y Crdito de Calidad, logrando la superacin integral de su personal directivo, administrativo, operativo y externo, la permanencia y sustentabilidad financiera para sus socios;
43 Captar recursos y apoyos no financieros de personas fsicas, personas morales, de organismos gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero y colocarlos entre sus socios.
Esta Institucin otorg crditos a micro y pequeos empresarios que son socios de la Caja Colima en el ao de 2002, por $ 17.9 millones, beneficindose 513 socios micro empresarios. En lo que va de 2003 (Enero- Junio), se han otorgado 299 crditos a micro y pequeos empresarios que son socios de esta caja a razn de $ 36.7 millones.( Informe Financiero Caja Colima)
A pesar de ser una Caja de Ahorro y Prstamo relativamente joven se observa que tanto los ahorradores como los que tienen acceso a los crditos estn depositando la confianza a esta institucin, al duplicarse el financiamiento asocios que son propietarios de pequeos negocios y tienen la posibilidad mediante el uso de este medio de poder seguir creciendo y hacerse ms competitivo en la regin, y tengan mayor liquidez. Sabemos de antemano la gran problemtica de cartera vencida y que alrededor del 80% del aparato productivo del Estado de Colima, se encuentra dentro del bur de crdito, existiendo dentro de este rubro personas que actualmente son sujetas de crdito y que tienen derecho a una oportunidad ms para salir adelante en su vida personal, profesional y empresarial.
Cajas populares en el Estado de Colima Cajas Fundada Socios Caja Popular la Providencia 1990 10,322 Caja Popular Mexicana 1995 5,553 Caja Cooperativa Colima 1999 1,085 Cifras al 2003, Estados Financieros de las Cajas Populares.
44 Cartera Vencida por Riesgo Pas: Un gran porcentaje se encuentra en este sector, debido a que su capacidad de pago, se sali de sus manos a raz de las inflaciones, devaluaciones, alzas en las tasas de inters, a los fenmenos naturales y financieros del extranjero y del pas.
Cartera Vencida por Riesgo Institucin: Otro porcentaje se encuentra en este sector por causa de las polticas de las instituciones financieras, adecuadas a sus polticas y no a las necesidades y requerimientos del aparato productivo del pas; ejemplo: modificando los proyectos en sus montos, plazos, tasas de inters y garantas, adems de que en los ltimos aos las instituciones no cuenta con una estructura suficiente para la atencin personalizadas de los sujetos de crdito, para la verificacin en la aplicacin, supervisin y seguimiento de los crditos.
Cartera Vencida por Riesgo Acreditado: La que se encuentran en este sector, es debido a que no aceptan asesora externa, desvan recursos al no tener la supervisin de las instituciones, se duermen en sus laureles y no se actualizan, por consiguiente el pez grande se come al pequeo o las empresas que vienen de fuera los desplazan.
I.4.1 La Banca Popular
Las Sociedades de Ahorro y Prstamo Las sociedades de ahorro y prstamo (SAP) tienen su antecedente en las denominadas Cajas de ahorro cuya existencia en nuestro pas data el ao de 1951 y aunque tuvieron una actuacin destacada en el momento del ahorro nacional, paulatinamente fueron perdiendo importancia en los ltimos tiempos. Las Cajas del Ahorro fueron relegadas a un segundo plano al aumentar la complejidad de la actividad econmica y al ser preferidas las Instituciones de Crdito como alternativa para el manejo de los recursos ahorrados debido a cuestiones de seguridad, 45 variedad de servicios, imagen, estatus, entre otros. En la actualidad las Cajas de Ahorro viven momentos de resurgimientos como resultado de que un gran segmento de poblacin quedo fuera del alcance de operacin, presionado por la cada vez mayor competencia en los mercados financieros, no pudieron continuar prestando el servicio de captacin y crditos a clientes con cuentas de un pequeo monto. 8
Entre la pluralidad de organizaciones y figuras jurdicas que integran la banca popular en nuestro pas destacan las Uniones de Crdito, las Sociedades de Ahorro y Prstamo (SAPs), las Sociedades Cooperativas, las Cajas Populares y en los aos ms recientes las Cajas Solidarias. La situacin jurdica de estas entidades se encuentra debidamente normada por la Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares de Crdito.
No obstante, slo las SAPs y las Uniones de Crdito estn autorizadas para captar ahorros del pblico y adems son reguladas y/o supervisadas por la Comisin Nacional Bancaria y de Valores; por su parte, a las Sociedades Cooperativas les est permitido captar recursos de sus agremiados, pero no estn sujetas a supervisin. La gran variedad de organizaciones restantes, como sociedades y asociaciones civiles, sociedades de solidaridad social, instituciones de asistencia privada, adems de otras que ni siquiera tienen una figura legal, no deben captar recursos y sin embargo lo hacen.
La banca comercial cumple un rol fundamental en la economa. Es un elemento necesario, pero no suficiente para el desarrollo equitativo de nuestro pas; para ello, necesitamos la banca social. La banca social es el elemento financiero de las grandes mayoras. Su competencia es el agio; su papel, contribuir a combatir la pobreza generando riqueza, pero desde abajo, desde el hogar, desde la comunidad rural o la colonia popular.(Blanco H. / Verma S, 1996: 410)
8 Blanco H. Gonzalo/ Verma Savita, El Sistema Financiero en Mxico, pp 405 46 I.5 Generalidades de la Actividad Financiera
El papel del sector financiero es el apoyar el funcionamiento del sector productivo. Este ltimo, tambin denominado sector real, se encarga de producir los bienes y servicios que satisfacen las necesidades de los habitantes. Esto lo hace mediante procesos de fabricacin o elaboracin en los cuales se utilizan insumos especficos que se transforman en ciertos bienes y servicios lo que reviste una gran importancia para el sector productivo y comercial o para quienes lo llevan a cabo, radican en que se obtienen una utilidad derivada de que el valor de los insumos utilizados es menor que el valor de los bienes o servicios producidos. Mientras que para la economa, como en todo, la realizacin de procesos productivos es importante porque la suma de utilidades obtenidas representa crecimiento econmico.
El sistema financiero parte de la existencia de unas unidades excedentarias de liquidez y de unas unidades deficitarias de la economa. Las unidades excedentes pueden optar por gastar o consumir esa liquidez, estaramos ante unidades de consumo o pueden sacrificar la satisfaccin de una necesidad prxima mediante el ahorro de esa liquidez. Estas unidades excedentes pueden, por su parte, desear rentabilizar sus ahorros y canalizarlos hacia la inversin financiera a travs del sistema financiero.
El Sistema Financiero se define; como un conjunto de instituciones, instrumentos y mercados donde se va a canalizar el ahorro hacia la inversin. (Gonzlez, S, 2001: 133)
En este sistema tendrn un papel muy importante los intermediarios financieros cuya funcin principal ser fomentar el traspasar el ahorro hacia la inversin teniendo en cuenta las distintas motivaciones y necesidades financieras de ahorradores e inversores. Este ahorro ser generado por unidades excedentarias (prestamistas) hacia las unidades deficitarias (prestatarios) mediante la intervencin de una serie de intermediarios financieros. La funcin del sistema financiero consiste 47 precisamente en contribuir a que el sistema productivo opere con eficiencia. Hace disponibles los recursos necesarios para la produccin y el consumo en el lugar, tiempo, monto y plazo requerido mediante lo que le denomina intermediacin financiera . Esto es, capta los recursos provenientes del ahorro fraccionado disperso en la economa y los canaliza hacia donde son requeridos. De esta forma da solucin a dos problemas, por un lado proporciona los recursos a quin los requiere y por el otro constituye una buena alternativa para quin dispone de ellos y desea cederlos a cambio de un rendimiento garantizado. 9 Tal vez pensemos que esta labor de intermediacin no es necesaria; quien necesita los recursos puede acudir directamente con quin los tiene disponibles, pero esto sera poco prctico e improcedente en muchos casos, situacin que pone a las cajas de ahorro como una alternativa viable para los micro y pequeos empresarios que se dedican al sector comercio a acudir a estas fuentes de ahorro y prstamo y buscar entre los pequeos ahorradores los montos necesarios y a los plazos requeridos continuar con su actividad productiva.
La Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP), como autoridad mxima, ejerca funciones a travs de la Subsecretara de Crdito Pblico y del Banco de Mxico, S:A. La Subsecretara de Crdito Pblico controlaba y supervisaba a todo el sistema a travs de la Direccin General de Crdito. El Banco de Mxico, en el ao de 1993 mediante iniciativa del presidente Carlos Salinas de Gortari, el Congreso de la Unin reforma los artculos 28, 75 y 123 de la Constitucin mexicana para consignar la autonoma del banco de Mxico. La autonoma constitucional fue de suma importancia, pues liber al Banco de Mxico de la obligacin de financiar al gobierno federal, reafirmo sus objetivos, funciones y operaciones y se le dot de una nueva forma de gobierno. La principal misin del Banco de Mxico es proveer a la economa mexicana de circulante y mantener el poder adquisitivo de la moneda. Adems debe promover al Sistema Financiero Mexicano y al sistema de pagos. (Villegas Hernndez, 2000: 234)
9 Blanco H. G./Verma S.El sistema Financiero Mexicano, 1996: 25 48 1.6 Conclusin del Captulo.
Quien se dedica a la actividad comercio no siempre tiene, o no desea involucrar, todo su dinero disponible para tal fin ; por lo tanto, para reunir los montos requeridos para seguir creciendo dentro del sector o hacerle frente a compromisos de deuda a corto y mediano plazo, tiene las siguientes alternativas: el acudir a prestamos con familiares, a los bancos y por el tipo de empresas es muy difcil obtener el acceso al financiamiento, invitar algunos socios que compartan el negocio y el riego o acudir a las cajas de ahorro y prstamo cuyos requisitos son ms accesibles y flexibles y se pueden cumplir con ms rapidez.
Por otra parte la creacin de un clima favorable est en relacin con la existencia de una demanda de bienes o servicios que pueden ser suministrados en condiciones ventajosas para el usuario, pues la sola capacidad intrnseca de ser entidades sin fines de lucro y de carcter solidario no es suficiente. Las cajas de ahorro y crdito deben tener la capacidad de ofertar tales bienes o servicios en condiciones ms favorables que otras entidades econmicas del sector privado y aun del sector pblico y sobre todo que su estructura organizacional est bien definida y pueda ofrecer los servicios de calidad que esperan sus socios . En este sentido la creacin del clima favorable hacia los socios inversionistas o empresarios que tienen la necesidad de acudir a un prstamo, depende de varios factores que puedan aunar una corriente de opinin positiva que facilite la condicin de planes y programas de desarrollo cooperativo entre los socios inversionistas o crediticios. Entre dichos factores se cuenta con las cajas de ahorro y crdito, las organizaciones de trabajadores y empleadores, los gobiernos, las entidades educativas, las organizaciones de integracin cooperativa, los medios de comunicacin y los organismos internacionales
El sistema financiero facilita as mismo, la realizacin de transacciones comerciales porque acta como proveedor de crdito, de tal manera que permite que los individuos obtengan, mediante la suscripcin de un pasivo, los recursos que 49 necesitan para adquirir los bienes y servicios que requieren para la satisfaccin de sus necesidades. De esta manera se incrementa la demanda de bienes y servicios que de otra forma seran adquiridos hasta que se tuviera la disponibilidad de dinero.
De ah la importancia de la legalizacin las cajas de ahorro y prstamo dentro de un marco jurdico lo que tendr por resultado una mayor confianza de los socio y con ello lograr una alternativa de la obtencin de financiamiento de los micro y pequeos empresarios del sector comercio del Estado de Colima.
50 CAPTULO II
Marco Conceptual
El objetivo de este captulo es presentar un marco de referencia sobre el ahorro y las diversas teoras sobre la demanda de dinero, tpicos sobre los componentes del ahorro que se usaron como un enfoque para desarrollar esta investigacin y as demostrar el marco conceptual del trabajo.
2.1 La Cultura del Ahorro
Podemos definir al ahorro como la diferencia cuantitativa entre los ingresos y los gastos de una persona; se le ha definido tambin como "la acumulacin (o acopio) de recursos para el consumo futuro", definicin en la que el trmino "recursos" no tiene necesariamente una connotacin monetaria, sino que puede estar referida a cualquier tipo de bienes que posean valor de cambio 10 ; el verdadero ahorro es todo una cultura, cuya caracterstica principal no es su cuanta, sino que se efecte sistemticamente, es decir, que un ahorrador cada que perciba sus ingresos retenga una parte, por pequea que sta sea, para destinarla a su propsito de ahorro.
Antes de que se generalizaran en nuestro pas los servicios bancarios y la circulacin de moneda fiduciaria, la forma tradicional de ahorro era el atesoramiento de monedas metlicas que por su contenido de metales preciosos (oro o plata), tenan un valor intrnseco. En pueblos pequeos y zonas rurales tambin era frecuente que la gente pobre recurriera al pariente con mayores recursos, al prroco, al tendero o al boticario, en general personas que gozaban de buena fama pblica por su honestidad y solvencia econmica, para depositar con ellos sus ahorros.
10 Sebastin Gonzlez Altina, Gestin bancaria los nuevos retos de un entorno global. 2001:198 51 Otras de las modalidades de ahorro y crdito y que en la actualidad siguen funcionando, son las llamadas "roscas" o "tandas" a las que en un lenguaje tcnico tambin se les denomina "Asociaciones Rotacionales de Ahorro y Crdito", en las que un grupo de amigos, vecinos o compaeros de trabajo acuerdan aportar peridicamente una cantidad fija de dinero durante cierto tiempo y cada uno de sus integrantes recoge una vez durante el ciclo el importe total de la tanda.
De acuerdo con la excelente revisin de Schmidt-Hebbel, Servn y Solimano 11 , las preocupaciones fundamentales de las investigaciones recientes son: los vnculos y la direccin de la causalidad entre crecimiento y ahorro, ahorro e inversin, inversin y crecimiento, as como la poltica econmica que los puede alentar.
Aunque se supone un crculo virtuoso en el cual una expansin econmica sostenida descansa en un proceso autorreforzante por el cual la anticipacin del crecimiento y el ingreso incrementado aumentan el ahorro, los vnculos de este proceso pueden ser dbiles debido a fallas de coordinacin, incertidumbres penetrantes e irreversibilidades en la inversin, como lo demuestra la experiencia latinoamericana reciente.
La evidencia internacional acerca de las tendencias del ahorro a largo plazo no siempre es concluyente acerca de estos vnculos y de su direccionalidad, como veremos a continuacin.
2.2 Ahorro y Crecimiento
La causalidad entre estas variables ha sido demostrada en ambas direcciones. Consideraremos primero que el ahorro reacciona a las fluctuaciones cclicas del ingreso.
11 Klaus Schmid-Hebbel, Luis Servn y Andrs Solimano, Saving and Investment: Paradigms, Puzzles, Policies, The World Bank Observer, vol. 11, nm. 1, febrero de 1996, pp.87-117. Este apartado es un resumen en extenso de este artculo. 52 La teora sugiere que cuando los hogares tienen acceso al crdito y toman en cuenta el futuro al decidir acerca de consumo y ahorro, la mayora de las fluctuaciones temporales del ingreso se reflejarn en cambios en el ahorro ms que en el consumo. En cambio, la evidencia emprica obtenida hasta ahora principalmente de pases industriales muestra que ahorro no es fuertemente pro cclico y responde al ingreso temporal en una proporcin menor a la que la teora predice.
La mayora de los estudios empricos transversales reportan un fuerte efecto positivo del crecimiento del ingreso en el ahorro. Sin embargo, los dos modelos ms importantes sobre el consumo predicen un efecto negativo del crecimiento en el ahorro, si los individuos aumentan su consumo actual en anticipacin a ingresos futuros ms cuantiosos. El modelo de ingreso permanente de consumidores idnticos que planean su consumo en un horizonte infinito y el modelo del ciclo de vida de generaciones traslapadas llevando a cabo por conjunto de consumidores de vida finita.
Empero, si se supone que el crecimiento tiene lugar entre cohortes ms que dentro de la duracin de vida de cada cohorte se obtiene un resultado diferente. En tales circunstancias de crecimiento, incrementa el ahorro agregado por la simple razn de que el ingreso (y luego el ahorro) de las cohortes activas es mayor que el ingreso (y el desahorro) de las cohortes retiradas. Los estudios de Caroll y Summers 12 , para tres pases industriales, y de Deaton 13 , para pases en desarrollo, muestran que el perfil de consumo por edades no es consistente con las predicciones de las teoras del ciclo de vida.
Se han desarrollado tambin hiptesis menos convencionales del comportamiento del consumidor que intentan explicar el vnculo positivo entre ahorro
12 Christopher D. Caroll y Lawrence H. Summers, Consumption Growth Parallels Income Growth: Some New Evidence, en Bernheim B. Douglas y John B. Shoven (eds.), National Saving and Economic Performance, Chicago, University of Chicago Press, 1991. 13 Angus Deaton, Saving in Depeloping Countries: Theory and Review, en Proceedings of the World Bank Annual Conference on Develpment Economics, Washington, DC, mimeo, 1989. 53 y crecimiento, como las de Collins 14 , que concentra el crecimiento en los hogares ricos o de mediana edad, que son los que presentan altas tasas de ahorro.
Otros sugieren que el ahorro de los hogares ricos o viejos puede ser orientado por el deseo de heredar, por lo que, dentro de ciertos rangos, los ingresos ms altos se reflejarn de forma primaria en un ahorro ms alto que conduce a herencias mayores.
Caroll, Overland y Weil 15 sostienen que, aunque los hbitos de consumo cambian lentamente, el incremento del ingreso puede contribuir a tasas de ahorro ms altas en una fase de rpido crecimiento debido al aumento del ahorro precautorio. Autores como Cole, Mailath y Postlewaite 16 , Fershtman y Wiss 17 y Zou 18
afirman que un mayor crecimiento aumenta la riqueza, pero como sta es intercambiable con el consumo, ste aumenta menos que proporcionalmente y el ahorro se incrementa.
Ahora bien, la explicacin alternativa considera la causalidad inversa; es decir, que el ahorro se traduce automticamente en acumulacin de capital (y por tanto, en crecimiento) y que tal traduccin es simplemente el mecanismo que subyace a la correlacin positiva entre ahorro y crecimiento observada en la prctica. Caroll y Weil 19 argumentan que el ahorro tpicamente sigue, ms que precede, al crecimiento.
2.3 Ahorro e Inversin
El concepto de inversin lo podemos sealar que tiene dos significados esenciales, el primero es el que invierte las inversiones ( inversionista); el segundo
14 Susan M. Collins, Saving Behavior in Ten Developing Countries, en Bernheim B. Douglas y John B. Shoven (eds.), op. cit. 15 Christopher D. Caroll, Jody Overland y David N. Weil, Saving and Growth with Habit Formation, Finance and Economics DIscussion Series, Washington, DC, Federal Reserve Board, mimeo, 1994. 16 Harold L. Cole, George J. Mailath y Andrew Postlewaite, Social Norms, Savings Behavior, and Growth, Journal of Political Economy, vol. 100, nm. 6, 1992, pp. 1092-1125. 17 Chaim Fershtman y Yoram Weiss, Social Status, Culture and Economic Performance, Economic Journal, vol. 103, nm. 419, 1993, pp. 946-959. 18 Heng-fu Zou, The Capitalist-Spirit Apprach to Growth: A Perspective from the History of Economic Anlisis, Washington, DC, World Bank/Policy Research Department, mimeo, 1993. 19 Christopher D. Caroll y David N. Weil, Saving and Growth: A Reinterpretation, Carnegie-Rochester Conference Series on Public Policy, nm. 40, junio de 1994, pp. 133-192. 54 es el acto a invertir (la inversin); se pueden invertir recursos de muchos tipos en una enorme variedad de cosas o actividades. Se puede invertir dinero en una empresa, en una planta y equipo, acciones, Cetes, una tienda, alhajas, o bienes races. Asimismo se pude invertir tiempo o energa en un deporte, o un curso de estudios.
Lo que tienen en comn los actos de inversin es la aportacin de recursos a algo para obtener un beneficio. Pero una mera aportacin de recursos podra implicar consumo o beneficios inmediatos; Ejemplo, aportar recursos para la compra de una bebida, no sera inversin sino consumo. La diferencia entre la inversin y el consumo es que en el consumo se espera un beneficio inmediato, mientras que en la inversin ser espera un beneficio futuro.
Una definicin de inversin sera: la aportacin de recursos para obtener un beneficio futuro 20 . La inversin la podemos analizar desde dos enfoques y son: la Inversin real y la financiera; la inversin real es la que se hace en bienes tangibles que no son de fcil realizacin, normalmente en el contexto de los negocios se trata de bienes como planta y equipo, inventarios, terrenos, bienes races o hasta una planta entera; pero tambin se puede hablar de pinturas, muebles, caballos o joyas.
La inversin financiera se hace en bienes de fcil realizacin, o sea, lquidos, normalmente la liquidez de un bien se asegura por medio de la existencia de un mercado financiero, organizados, establecidos para un fin como los mercados de valores, de divisas y de derivados son los ejemplos clsicos de mercados.
Podemos decir que la diferencia entre la inversin y el ahorro, radica en que en la inversin se espera un beneficio futuro, mientras que en el ahorro es el simple acto de posponer el consumo.
20 Timothy Heyman, Inversin en la Globalizacin, 1998: 25 55 Aunque los determinantes del ahorro son distintos de los de la inversin 21 y claramente pueden diferir ex ante, en una economa cerrada deben ser iguales ex post. Sin embargo, en una economa abierta el ahorro de cada pas puede fluir hacia cualquier parte del mundo que ofrezca tasas de rendimiento privado ms altas. Un incremento en el ahorro nacional podra entonces reflejarse en primer lugar en un supervit mayor de la cuenta corriente (o en un dficit reducido), ms que en mayor inversin y crecimiento internos. Este mecanismo parece ms relevante en vista de la declinacin sustancial de las barreras a los flujos de capital internacionales en los ltimos 20 aos, principalmente despus de 1985, pero contradice directamente la evidencia emprica (reportada por Feldstein y Horioka 22 y actualizada por Feldstein y Bachetta 23 ), respecto a que las tasas del ahorro nacional bruto de largo plazo y la inversin interna muestran una fuerte correlacin positiva.
Los estudios de diversificacin de portafolio internacional que encuentran un sesgo del pas de origen significativo, como los de Mussa y Goldstein 24 y Tesar y Werner 25 , parecen apoyar la idea de que los propietarios del capital prefieren mantenerlo en su pas para evitar riesgos polticos y en el tipo de cambio.
Un punto de vista alternativo es que la correlacin observada entre ahorro e inversin dice poco acerca de la movilidad internacional de capital, y es principalmente el resultado de reacciones polticas o de terceros factores comunes que causan que el ahorro y la inversin se muevan juntos en el largo plazo. Se ha propuesto una amplia variedad de mecanismos para explicar la fuerte correlacin entre ahorro e inversin aun en presencia de alta movilidad de capital 26 . Frankel 27
argumenta que incluso bajo perfecta movilidad del capital, los cambios en el ahorro
21 El ahorro despende principalmente del ingreso y la riqueza, en tanto que la inversin depende de los beneficios y del riesgo. 22 Martn Feldstein y Charles Horioka, Domestic Saving and International Capital Flows, Economic Journal, vol. 90, nm. 358, 1980, pp. 314-329. 23 Martn Feldstein Y Philippe Bachetta, National Saving and International Investment, en Bernheim B. Douglas y John B. Shoven (eds.), op. cit. 24 Michael L. Mussa y Moris Goldstein, The Integration of World Capital Markets, en Gordon H. Sellon Jr. (ed.), Changing Capital Markets: Implications for Monetary Policy, Kansas City, Mo., Federal Reserve Bank of Kansas, 1994. 25 Linda L. Tesar e Ingrid M. Wrner, Home Bias and the Globalization of Securities Markets, NBER Working Paper, nm. 4218, Cambridge, Mass., National Bereau of Economic Research, mimeo, 1992. 26 Vase Maurice Obstfeld, International Capital Mobility in the 1990s, International Finance Discussion Paper, nm. 472, Washington, DC, Board of Gobernors, Federal Reserve System , mimeo, 1994, para referencias extensivas. 27 Jeffrey A. Frankel, Measuring International Capital Mobility: A Review, American Economic Review, vol. 82, nm. 2, 1992, pp. 197- 202. 56 alteran la tasa de inters real, la cual en su momento mueve a la inversin en la misma direccin que el ahorro. Esto implica, sin embargo, que las tasas de inters reales diferirn entre pases, an en el largo plazo.
Por su parte, Obstfeld 28 subraya el papel del lento cambio en los factores demogrficos y tecnolgicos que empujan al ahorro y a la inversin en la misma direccin. Taylor 29 muestra empricamente que los precios relativos y las variables demogrficas que influyen tanto en el ahorro como en la inversin pueden incidir para los resultados de Feldstein-Horioka respecto a que las tasas del ahorro nacional bruto de largo plazo y la inversin interna muestran una fuerte correlacin positiva. En una tercera opcin, Obstfeld 30 atribuye el vnculo entre ahorro e inversin a la restriccin presupuestaria de la economa a largo plazo, en la cual si la economa es cercana a una relacin constante de activos extranjeros respecto al PIB, es posible demostrar que las proporciones de ahorro e inversin no pueden divergir mucho.
Una lnea diferente de argumento destaca el vnculo entre la inversin corporativa y las utilidades retenidas, dado que stas representan la fuente principal de financiamiento de aqulla en los pases industriales. La fuerte correlacin en estos pases entre ambas puede ser la clave de la correlacin ahorro-inversin al suponer que el ahorro de los hogares no declina y, por tanto, compensa un aumento en el ahorro de las empresas dirigido a financiar la inversin. Este mecanismo parece particularmente relevante en los pases en desarrollo, donde existen amplias imperfecciones del mercado de capitales y las restricciones de endeudamiento son la norma no slo para las corporaciones organizadas, sino en especial para los hogares y las empresas del sector informal, los cuales explican el grueso de la inversin privada en varios pases en desarrollo.
28 Maurice Obstfeld, Capital Mobility in the World Economy: Theory and Measurement, Carnegie-Rochester Conference Series on Public Policy, vol. 24, primavera de 1986, pp. 55-104. 29 Alan M. Taylor, Domestic Saving and International Capital Flows Reconsidered, Cambridge, Mass., NBER Working Paper, nm. 4892, National Bureau of Economic Research, mimeo, 1994. 30 Maurice Obstfeld, op. cit. 57 Summers 31 sugiere que las restricciones del mercado mundial de capitales en pases deficitarios (o por orientacin sistemtica y exitosa de quienes toman decisiones sobre la cuenta corriente), provocan fuerte correlacin ex post entre ahorro e inversin. En la situacin extrema de poco acceso al capital extranjero, el ahorro nacional y la inversin interna estarn altamente correlacionados. En tales circunstancias la oferta de capital extranjero afectar directamente al ahorro e inversin internos. Esto contrasta con el supuesto de movilidad de capital perfecta, en la cual el ahorro externo se determina residualmente por el exceso de inversin interna sobre el ahorro nacional y cualquier entrada adicional de capital bruto es completamente compensada por salidas brutas 32 .
Para los propsitos de esta investigacin, por tanto, considero que el ahorro se integra por el conjunto de recursos que se destinan a adquirir bienes y servicios; en el futuro, lo que implica que no se realice ningn desembolso por el momento y en el presente, pero cuyo uso no agota en forma relativamente inmediata la utilidad del bien, por lo que el consumo se entiende desde esta perspectiva como una forma de desahorro
En el siguiente recuadro se presentan los componentes del ahorro en relacin al consumo.
31 Lawrence H. Summers, Tax Policy and International Competitiveness, en Jacob A. Frenkel (ed.), International Aspects of Fiscal Policies, Chicago, University of Chicago Press, 1988. 32 Argimon y Roldn encontraron que en los pases de la Comunidad Europea que reforzaron controles de capital (presumiblemente orientados al balance externo), el ahorro y la inversin muestran virtualmente correlacin unitaria y el ahorro aparece precediendo a la inversin. Vase Isabel Argimon y Jos Mara Roldn, Saving, Investmente and International Capital Mobility in EC Countries, European Economic Review, vol. 38, nm. 1, 1994, pp. 59-67. 58 Componentes del Ahorro
Bienes no duraderos Consumo presente Servicios
Medios de produccin Bienes de consumo duradero No monetarios Acervo de bienes de consumo no duradero Consumo Otorgamiento de prstamos en especie Familiar
Atesoramiento Guarda dinero Consumo futuro Fuera del Sistema Tandas = Financiero Rosca comerciales Ahorro familiar Otorgamiento de prstamos. Cajas de ahorro. Sistema de apartado. Monetarios
Instrumentos bancarios. En el Sistema Instrumentos burstiles y de Financiero deuda pblica.
Sociedades de ahorro y prstamo. Uniones de crdito. Sociedades de Inversin especializada.
59 2.4 Aliento al Ahorro
Asegurar montos adecuados de ahorro permanece como un asunto central de la poltica econmica, no slo para garantizar financiamiento suficiente para la acumulacin de capital, sino tambin para evitar un exceso de la inversin sobre el ahorro que puede crear presiones inflacionarias o desequilibrios en la balanza de pagos. En los pases en desarrollo resulta an ms imperativo incrementar el ahorro privado para expandir la inversin, debido a las imperfecciones del mercado de capital y las restricciones de liquidez sobre las empresas y los hogares.
De la discusin de los determinantes del ahorro y de su relevancia en los pases en desarrollo, Schmidt-Hebbel, Sevn y Solimano 33 derivan cinco lecciones acerca de la efectividad de las polticas:
a) Elevar el ahorro pblico es una va efectiva y directa de incrementar el ahorro nacional porque la evidencia muestra que el ahorro pblico no desplaza al ahorro privado uno a uno. En cambio, los datos disponibles muestran que el sector privado compensa cada dlar de ahorro pblico desahorrando slo de $0.25 a $ 0.50.
b) Los flujos de entrada de ahorro externo deberan ser permitidos y alentados, aunque la ayuda externa es menos efectiva en alentar la inversin interna que los flujos de capital no concesionados. La literatura histrica sugiere que la ayuda externa financia el consumo y la inversin en proporciones aproximadamente iguales, aunque la evidencia ms reciente y sistemtica sostiene que esto pasa slo en aquellos pases que reciben ayuda equivalente a ms de 15% del PIB (Producto Interno Bruto).
c) Las tasas de inters determinadas por el mercado son apropiadas para favorecer la intermediacin financiera, la calidad de la inversin y la calidad de las elecciones de portafolio (evitando la fuga de capitales o haciendo que regresen y,
33 Klaus Schmidt-Hebbel, Luis Servn y Andrs Solimano, o 2000:p. 108-109. 60 posiblemente, incrementando los flujos de ahorro medidos), si bien son inapropiadas respecto a los flujos de ahorro totales.
d) La profundizacin financiera, reflejada en grandes existencias de ahorro financiero, tiene efectos ambiguos sobre el ahorro privado. Relajar las restricciones sobre el endeudamiento del consumidor deprime el ahorro privado, algunas veces contribuyendo a auges insostenibles de consumo, como los de Amrica Latina a principios de los ochenta, y de Mxico a principios de los noventa.
e) La evidencia sobre los efectos de la seguridad social no consolidada obligatoria sobre las tasas de ahorro privado es mixta, posiblemente porque el ahorro para herencias es ms importante que el ahorro para el retiro. Sin embargo, debido a que un gran nmero de hogares (pobres y jvenes) tiene poco o ningn acceso al crdito y no ahorran mucho para el retiro, iniciar un sistema de pensiones obligatorio completamente consolidado puede incrementar el ahorro privado en forma significativa. ( Schmidt-Hebbel, Sevn y Solimano, 2000: 108-109 )
2.5 Ahorro y Tasas de Inters
A pesar de la mayor relevancia acadmica y poltica que en los ltimos aos, sobre todo a partir de la crisis de la deuda externa de los ochenta, se ha dado a la movilizacin de recursos provenientes del ahorro interno para el proceso de acumulacin de capital y el crecimiento econmico, an son pocos los estudios realizados al respecto y, en muchas ocasiones, son contradictorios entre s.
Schmidt-Hebbel, Sevn y Solimano 34 , comentan que los estudios de pas y entre pases generalmente muestran que las tasas de inters no tienen mucha influencia en el ahorro o la respuesta positiva es muy pequea (Gupta 35 y Fry 36 ). En
34 Ibid., pp. 87-117. 35 Kanhaya L. Gupta, Agrgate Savings, Financial Intermediation , and Interest Rate, Review of Economics and Statistics, vol.69, nm. 2, 1987, pp. 303-311. 36 Maxwell H. Fry, Money, Interest and Banking in Economic Development, Baltimore, Johns Hopkins University Press, 1988. 61 cambio, desde una perspectiva microeconmica, Von Pischke 37 , Adams 38 y Vogel y Burkett 39 han puesto de relieve el predominio de las tasas de inters positivas reales como el principal determinante de las decisiones de portafolio del ahorro monetario.
Para el caso de Mxico, Villagmez 40 encuentra un bajo grado de sensibilidad de las decisiones de consumo y ahorro ante los cambios en las tasas de inters, y comenta que Rossi concluye que existen evidencias claras de una relacin positiva entre la tasa de crecimiento del consumo per cpita y las tasas de inters reales esperadas. Segn Rossi, los coeficientes de las tasas de inters reales son positivos y estadsticamente significativos en tres regiones (aunque pequeas). Finalmente, Ostry y Reinhartt encuentran evidencias de que la elasticidad de sustitucin nter temporal es significativamente distinta de cero y cae dentro del rango de 0.3 a 0.8, dependiendo de la regin de que se trate.
En otro estudio, Villagmez 41 comenta que Aspe 42 , en una funcin del ahorro interno total, estimaron el efecto de la tasa real de inters, encontrando un efecto positivo los dos primeros, y nulo el ltimo.
En el Programa Nacional de Financiamiento al Desarrollo 1997-2000 se sostiene que la evidencia emprica reciente, incluyendo a Mxico, tiende a indicar que el efecto sustitucin es mayor al efecto ingreso, de modo que mayores tasas de inters fortalecen el ahorro. 43
37 J. D. Von Pishke, Toward an Operational Approach to Saving for Rural Depositors, en J. D. Von Pishke, D. W. Adams y G. Donald, Rural Financial Markets in Developing Countries. Their Use and Abuse, Washington, EDI World Bank, 1983, pp. 414-420. 38 Dale W. Adams, Mobilizing Household Saving through Rural Financial Markets, Economic Development and Cultural Change, vol. 26, nm. 3, 1978, pp. 547-560, as como Do Rural FInancial Savings Matter?, en D. Kessler y P.A. Ullmo, Saving and Development, Proceedings of a Colloquium, Pars, 1985, pp. 9-15. 39 R. C. Vogel y P. Burkett, Mobilizing Small-Scale Savings, Indutry and Finance Series, World Bank, Washington, DC, vol. 15, 1986. 40 Alejandro Villagmez, El ahorro privado y las tasas de inters en los pases en desarrollo: datos recientes, Mxico, Centro de Investigacin y Docencia Econmicas (CIDE)/Divisin de Economa, Documento de trabajo, nm. 4, 1992. 41 Alejandro Villagmez, Los determinantes del ahorro en Mxico: una resea de la investigacin emprica, Mxico, CIDE/Divisin de Economa, Documento de trabajo, nm. 12, 1993. 42 Pedro Aspe Armella, El comportamiento y composicin del ahorro en Mxico, Mxico, mimeo, 1990. 43 Poder Ejecutivo Federal, Programa Nacional de Financiamiento al Desarrollo 1997-2000, Mxico, Gobierno de la Repblica, 1997, p. 36. Adems, la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico (SHCP) encontr el mismo resultado en un estudio interno confidencial, por lo que no se dispone de la informacin precisa. 62 Las causas de estas diferencias pueden surgir del uso de distintas metodologas, de sesgos en los clculos o de diferencias reales. En relacin con los segundos, Mikesell y Zinzer 44 sealan que: El ahorro directamente realizado por los agricultores tiende a ser subestimado en la contabilidad del producto nacional. Diferentes mediciones en la variacin de existencias. Diferencias en el clculo de la depreciacin. Inclusin de los impuestos indirectos. Exclusin de los pagos de transferencia pblicos y privados. Grado de proteccin contra la competencia extranjera y Sobre valuacin de la moneda.
Sin embargo, parece ser mucho ms relevante el hecho de que esos estudios se basan en cifras de ahorro macroeconmicos calculadas como residuo estadstico de la formacin bruta de capital fijo, en lugar de agregar los componentes principales del ahorro microeconmico.
Si analizamos el ahorro a partir de las decisiones de los hogares bajo el concepto de consumo futuro (ms cercanas al concepto de riqueza), obtenemos cifras y tendencias totalmente diferentes. Esto es as no slo porque se incluyen rubros que desde la otra perspectiva son vistos como consumo (por ejemplo los bienes duraderos), sino precisamente porque la ausencia de instrumentos apropiados para captar el ahorro popular obliga a las personas de menores ingresos a canalizar su ahorro monetario a travs de mecanismos informales, a constituir un ahorro no monetario 45 y, por tanto, a ahorrar en formas alternativas que no pueden ser movilizadas por la economa hacia los sectores productivos y, en muchos casos, ni siquiera ser cuantificadas apropiadamente.
44 Raymond Mikesell y James E. Zinzer, La naturaleza de la funcin ahorro en los pases en desarrollo. Un examen de los estudios tericos y empricos, con referencia especial a Amrica Latina, Mxico, CEMLA, 1974, pp. 13-17. 45 Vase infra (captulo IV, Modalidades del ahorro familiar). 63 2.6 La Demanda de Dinero Segn la Teora del Ajuste Patrimonial
Como en el caso de la Teora del Balance de Cartera, la Teora del Ajuste Patrimonial, propuesta por los economistas Karl Brunner y Allan H. Meltzer, una teora de la composicin de la cartera de activos, que se integra con base en la estructura relativa de los rendimientos que generan los instrumentos y bienes que componen el patrimonio de las personas. Curiosamente, sin embargo, mientras, la teora de J. Tobin minimiza la importancia de la oferta monetaria como variable determinante del nivel de la actividad econmica, la teora del ajuste patrimonial utiliza los mismos elementos y llega a concluir precisamente lo contrario: los cambios en la oferta monetaria constituyen la principal fuerza que determina los cambios el nivel de la actividad econmica.
De acuerdo con esta teora, la demanda de dinero depende tanto de la estructura relativa de las tasas de rendimiento de los activos que componen la cartera, como del tamao de la misma, que constituye el patrimonio o riqueza total de las personas. Al conjunto de las tasas de rendimiento que generan activos no monetarios, se les considera como costos de oportunidad de mantener dinero. En consecuencia, cuando estas tasas de rendimiento suben, la demanda de dinero tiende a bajar; cuando el tamao del patrimonio se incrementa, la demanda de dinero tiende a subir. Esto es, que la relacin funcional entre la demanda de dinero y las tasas de inters es negativa, y es positiva la relacin funcional entre la demanda de dinero y el tamao del patrimonio.
La forma como se compone la cartera que constituye el patrimonio del pblico no bancario es como sigue: saldos monetarios, activos financieros emitidos por el sistema bancario y el gobierno, y los bienes de capital real. Ntese que los activos financieros, que amparan obligaciones de las empresas con el pblico no bancario no estn consideradas, dado que representan crditos del pblico que las empresas utilizan en adquirir bienes de capital, lo que determinara que su inclusin duplicara el valor de los bienes de capital. 64 Como se observa, la demanda de dinero segn la teora de ajuste patrimonial hace depender negativamente dicha demanda de la tasa de rendimiento, que se obtiene por la tenencia de activos financieros y bienes de capital; y positivamente, del nivel de riqueza o patrimonio de la sociedad.
2.7 Necesidades Financieras en las Empresas
Financiamiento del Capital de Trabajo: toda empresa necesita un adecuado flujo de efectivo (o flujo de caja) para enfrentar los gastos diarios que implica el proceso de produccin o prestacin de servicios asociados a su actividad. La adquisicin de materias primas, el pago de sueldos y salarios de los trabajadores, el pago de prestaciones a los mismos, el pago de gastos de venta, el pago de renta de espacios, y los gastos de publicidad implican erogaciones sistemticas que toda empresa debe enfrentar. El crdito es importante porque es comn que el flujo de recursos provenientes de la venta de sus productos o servicios no coincida con su flujo de gastos. En consecuencia, la disponibilidad de crdito le permite operar eficientemente al cubrir los desfases existentes entre su flujo de ingresos y sus necesidades de gasto.
Financiamiento de la inversin en capital productivo: como se explic, toda empresa encuentra ventajoso aumentar su capacidad productiva (maquinaria, equipo e instalaciones) siempre que el valor presente de los ingresos esperados, por una nueva inversin, sea mayor al costo de la misma. Sin embargo, es comn que las empresas contemplen oportunidades de inversin y carezcan de los recursos financieros suficientes para llevarlas a cabo. En estas condiciones, la disponibilidad de crdito les permite realizar la inversin. Desde el punto de vista econmico y social esto es deseable, ya que no slo aumenta las utilidades de las empresas, sino que implica tambin el aumento de la produccin, el consumo y el empleo, lo cual es socialmente deseable. La falta de crdito implicara deseconomas que redundan en una utilizacin inadecuada de los recursos productivos.
65 Financiamiento del Crdito de Proveedores: importante es tambin esta funcin del crdito en las empresas, a fin de aumentar las ventas, y de este modo, lograr una mayor produccin y utilidades, es comn que las empresas ofrezcan crdito a sus clientes, como un servicio adicional para atraerlos. Sin embargo, el otorgar este crdito con cargo a los propios recursos de la empresa puede ser muy gravoso. Es mediante la contratacin de crditos en el sistema financiero, con cargo a sus propios clientes, que esta operacin se hace factible. Opciones de inversin financiera adecuada: el sistema financiero debe ofrecer una gama de opciones para que las empresas inviertan sus utilidades no repartidas, a fin de ir constituyendo un fondo que sirva de base para financiar sus futuros programas de inversin fsica.
Necesidades Financieras del Gobierno
Como en el caso de las empresas, el gobierno tanto a nivel federal, como estatal o municipal enfrenta necesidades de crdito, producto del desfase existente entre el cobro de los impuestos y los gastos, tanto de la administracin pblica como de la prestacin y ampliacin de servicios pblicos, ante la ausencia de mecanismos crediticios adecuados, el gobierno se vera seriamente limitado para cumplir con su funcin.
2.8 Conclusin del Captulo:
Los servicios bancarios son una parte importante del sistema financiero, pero cuando se trata de dar apoyos crediticios a los micro y pequeos empresarios stos no cumplen su funcin de otorgar financiamiento para el desarrollo de estos empresarios, aunado a que en nuestro pas carecemos de una cultura del ahorro o por la falta de credibilidad a nuestras instituciones bancarias por parte del pblico ahorrador.
Tambin es cierto que entre ms ahorro interno mayor crecimiento, siempre y cuando los inversionistas tengan acceso a los crditos de la economa formal y no 66 tengan que caer en manos de los agiotistas y as poder invertir los recursos en activos fijos o capital de trabajo.
Como analizamos en este captulo en lo relativo al ahorro permanece como un asunto central de la poltica econmica no solo para garantizar financiamientos de la inversin sobre el ahorro, sino tambin otorgar una adecuada restriccin de liquidez sobre las empresas y con repercusiones en la economa familiar.
Todos en lo general llegamos a ocupar dinero o sea que demandamos dinero ya sea para darle ms sutentabilidad a la empresa (micro y pequeo empresario), como para gastarlo de manera particular. Financiamiento de la inversin en capital productivo o de trabajo como se explic en este captulo, toda empresa encuentra ventajoso aumentar su capacidad productiva realizar inversiones en la adquisicin de maquinaria, equipo e instalaciones, siempre que el valor presente de los ingresos esperados, por una nueva inversin, sea mayor al costo de la mismos.
Uno de los principales factores que influyen en la demanda de dinero es la velocidad en que se realiza los gastos para cumplir con los compromisos contrados, por lo que con dichas teoras se logra dar sustento a las necesidades de ahorrar y demandar dinero por parte de los empresarios.
67 CAPITULO III
Modalidades del Ahorro Familiar . El objetivo de este captulo es presentar un anlisis de las modalidades del ahorro familiar, incluyendo aquellas de bajos recursos, mediante los enfoques del ahorro no monetario como del ahorro monetario, para determinar el papel que desempean las Cajas de Ahorro y Crdito y tener un marco de referencia de que es el ahorro y cmo las familias de escasos recursos acceden a prstamos familiares.
3.1 Ahorro No Monetario
Las estrategias de ahorro no monetario revisten una especial importancia para las familias pobres pues, pese a la pobreza en que stas se encuentran, no slo desean ahorrar sino que incluso tienen una gran necesidad de servicios de ahorro, debido a que sus ingresos futuros son inseguros y en muchas ocasiones espordicos.
Dado que las familias de menores recursos desean ahorrar (aunque sea en cantidades pequeas y no regularmente) y, en muchas ocasiones, no pueden hacerlo en forma monetaria (debido a la falta de instrumentos adecuados y a los altos costos que les implica), con frecuencia recurren a mecanismos y modalidades de ahorro no monetario. Los pobres s ahorran, aunque desde luego no necesariamente en instrumentos del sector financiero formal como los depsitos bancarios. La tendencia de los pobres a ahorrar en forma no financiera no debe verse como evidencia de su falta de cultura financiera; ms bien demuestra la falta de instituciones e instrumentos de ahorro suficientemente atractivos. 46
46 Catherine Mansell Cartens, Las finanzas populares..., 2000, op, cit., pp. 3-4 y 49-50. 68
Aunque en trminos prcticos es difcil distinguir la funcin que cumplen algunas adquisiciones (de ahorro, consumo o inversin), clasificaremos al consumo futuro no monetario en cuatro grupos, segn se adquieran medios de produccin, bienes de consumo duradero, acervos de bienes de consumo no duradero, o bien, se otorguen prstamos en especie. 3.1.1 Medios de Produccin Se incluyen aqu construcciones que son, o pueden ser, utilizadas en la produccin, as como herramientas y otros activos que permiten producir bienes y servicios y, en consecuencia, generar ingresos.
El ganado y las aves de corral generan 'intereses' al tener cras o al producir leche o huevos. Adems, el ganado menor (pollos y cabras) puede venderse con cierta facilidad, lo que lo convierte en activos casi lquidos.
De igual manera, la tierra y los rboles frutales conducen a una tasa de rendimiento gracias a su produccin, pero a diferencia de los anteriores, no pueden enajenarse con facilidad. 3.1.2 Bienes de Consumo Duradero En este grupo se incluyen casas y terrenos, as como las mejoras a aqullas, como un techo o un piso nuevo. Tambin se consideran los bienes como monedas de oro y plata sin curso legal, alhajas, automviles, televisiones, video caseteras, mquinas de coser y otros electrodomsticos que representan un valor almacenado.
Algunos de esos artculos pueden ser fcilmente empeados en los Montepos o con particulares (crdito prendario) o ser vendidos en mercados de segunda mano de usado, por lo que pueden considerarse como una forma relativamente lquida de ahorro. 69 Acervo de Bienes de Consumo No Duradero.- El ahorro puede presentar la forma de acumulacin de inventarios de bienes de consumo no duradero (alimentos no perecederos y despensa en general), cuando se adquieren cantidades de un bien que superan las necesidades habituales de consumo de un periodo corto. Ello puede deberse al deseo de: obtener un mejor precio al comprar en volumen; evitar el pago de un precio mayor (cuando es razonable esperar que ste se incremente); reducir costos de transaccin (ir al supermercado o al tianguis una vez cada quince das en vez de diariamente); etctera.
Otra modalidad se presenta en el caso de las familias rurales cuando conservan una parte de la produccin para el siguiente ciclo productivo (semillas).
3.1.3 Otorgamiento de Prstamos en Especie Adler de Lomnitz destaca que en las familias en situacin de pobreza extrema se constituyen Redes Sociales de Asistencia Mutua (RSAM) que representan parte de un sistema econmico informal, paralelo a la economa de mercado. Las RSAM se caracterizan por el aprovechamiento de los recursos sociales y operan con base en el intercambio recproco entre iguales, aunque tambin utilizan relaciones sociales tradicionales como la familia, el compadrazgo y la amistad. Las redes de intercambio suplen mediante la ayuda mutua los efectos de la inseguridad laboral 2 .
Los bienes y servicios intercambiados en una RSAM pueden ser, entre otros, los de informacin, asistencia laboral y servicios (por ejemplo, alojamiento y comida a emigrantes del campo durante el periodo de adaptacin inicial; ayuda mutua en la construccin y mantenimiento de las viviendas, as como en alimentos, herramientas, prendas de vestir y toda clase de artculos de uso en el hogar). Son importantes en virtud de que "la solicitud lleva el compromiso implcito de no negarse a otorgar un favor similar al ser requerido en un futuro indefinido, a eleccin del donante" adems,
2 Larissa Adler de Lomnitz, Cmo sobreviven los marginados, 3. ed., Mxico, Siglo XXI Editores, 1978, pp. 11-12. 70 pueden considerarse como una forma de ahorro en tanto que se convertirn en consumo futuro hasta que sean reintegrados.
El ahorro en forma de bienes tiene limitaciones. El grano puede deteriorarse en el almacn o perderse por plagas; los animales requieren cuidados y pueden morir; adems, cuando se conservan bienes como un seguro contra situaciones imprevistas, como las sequas, al ocurrir stas, se venden muy baratos los bienes, debido a los trminos desventajosos del comercio o a la necesidad de vender rpidamente. Adems, mantener una forma visible y disponible de ahorro, como son el grano y otros bienes, puede hacer difcil resistir las demandas de otros familiares. Las joyas son bienes de poca liquidez relativa, a menos que puedan ser fcilmente empeadas en caso de necesidad. Cuando las personas ahorran en efectivo, con frecuencia lo guardan en sus casas, donde corren el riesgo de robo o de prdida en caso de incendios. Montos pequeos y accesibles de efectivo son siempre necesarios para emergencias, que abarcan desde huspedes inesperados, hasta enfermedades o muerte en la familia." 4
3.2 Ahorro Monetario Si el ahorro se efecta en dinero no implica necesariamente que se deposite en el banco o se canalice por medio del sistema financiero, dado que, adems, existe una serie de actividades fuera de ste con las que se cumple la funcin de ahorro y/o se pueden obtener rendimientos reales. Fuera del Sistema Financiero. Sin abordar el aspecto de actividades ilegales (mercado negro) o el surgimiento de mercados paralelos, los principales mecanismos externos al sistema financiero son el atesoramiento, el 'depsito' con los guarda-dinero, la participacin
4 Susan Johnson y Ben Rogaly, Microfinanciamiento y reduccin de la pobreza. Alternativas de ahorro y crdito para los sectores populares, Mxico, Unin de Esfuerzos para el Campo, AC (UDEC)-ACTIONAID (ONG internacional con base en Inglaterra) OXFAM-Asociacin Mexicana de Sociedades de Ahorro y Prstamo, AC (AMSAP), Foro de Apoyo Mutuo, 1997. 71 en tandas y Rosca 5 , el otorgamiento de prstamos en dinero, la adquisicin de bienes mediante el sistema de apartado y las aportaciones en Cajas de Ahorro.
Atesoramiento.
Los ahorros en efectivo con frecuencia se guardan en escondites secretos ('bajo el colchn') o se entierran en el patio o en algn sitio cercano a la casa. A pesar de no proporcionar ningn tipo de rendimiento y significar una prdida real en momentos inflacionarios, su uso es frecuente, pero lamentablemente se han documentado experiencias en las que la familia pierde todos sus ahorros por accidente o por robo.
De acuerdo con una encuesta realizada por la SHCP; 65% de los entrevistados mantena sus ahorros en efectivo en sus hogares, pero esta proporcin variaba sensiblemente segn el nivel educativo: 76.32%, entre personas sin escolaridad; 68.91%, entre quienes haban estudiado primaria y 63.10% de los que haban cursado la secundaria 6 . Los Guarda-Dinero. Cuando no es posible o seguro mantener el efectivo en el hogar (como en el caso de muchos hogares sumamente pobres y hacinados), las personas de escasos recursos suelen pedirle a su patrn que les difiera el salario o les retenga una parte de l; o bien, encargan su dinero a una persona de confianza e incluso pagan una comisin a un guarda-dinero por conservarlo en una caja fuerte. Tandas. Uno de los mecanismos ms usuales de ahorro en Mxico son las tandas (modalidad mexicana del mecanismo denominado Rosca que se presenta en muchos otros pases). La Tanda es una especie de club, casi siempre de cuatro a
5 Rotating saving and credit association (Asociacin rotacional de ahorro y crdito). 6 Citado por Catherine Mansell Carsten, Las finanzas populares..., op. cit., p. 109. 72 once miembros, aunque llegan a formarse hasta de 24 personas, quienes contribuyen peridicamente con cuotas fijas de dinero a un fondo comn que se entrega por turno a cada uno de los miembros. Existe un responsable de la tanda que se encarga de recibir las cuotas y entregarlas a la persona que le corresponde, pero no se trata propiamente de un tesorero ya que no hay acumulacin de capital.
Por su funcionamiento, pueden considerarse como un mecanismo de ahorro para los miembros que tienen los ltimos turnos (ya que reciben el monto total hasta haberlo 'depositado') y de crdito para quienes tienen los primeros turnos (lo reciben antes). Adems, constituye un sistema de subsidios cruzados pues, al no cobrarse intereses, quienes tienen los primeros lotes reciben una transferencia implcita por parte de quienes poseen los ltimos. El cumplimiento de las obligaciones de los miembros de una tanda se basa en la relacin de confianza que existe entre ellos. Desde luego, no hay sanciones legales por incumplimiento, ya que no existe ningn contrato formal. Los parientes o amigos que se asocian en una tanda lo hacen dentro de una ideologa de ayuda mutua. Es ms prctico ahorrar en grupo que individualmente; desde luego, no existe el riesgo de tener sumas de dinero guardado, que se pueden perder fcilmente, adems de la tentacin de gastarlo antes de tiempo. Las Tandas surgen muy frecuentemente entre los miembros de una red de intercambio recproco: constituyen un sistema importante de cooperacin econmica y al mismo tiempo actan para reforzar la confianza que existe entre los integrantes de la red 7 .
Por su parte, Mansell seala que las Tandas son tan flexibles que pueden adaptarse fcilmente a las necesidades del grupo, ya sea en cuanto a los montos y unidad de pago (dinero, artculos de despensa o moneda extranjera, casos estos ltimos que se dan especialmente en pases duramente afectados por la inflacin), como por su mecnica operativa, pues el orden de los lotes puede asignarse por
7 Larissa Adler de Lomnitz,2000: cit., p. 94. 73 sorteo, por subasta, por antigedad, de acuerdo con las necesidades de sus miembros o, incluso, de forma combinada.
Para Mansell, las Tandas pueden clasificarse en tres grupos: sociales, formadas por amigos y vecinos o compaeros de oficina; las de negocios, tambin formadas por amigos, vecinos y colegas, pero que manejan cantidades ms significativas y en las cuales es ms probable que el lote se asigne mediante subastas y que el organizador se lleve el primer turno como 'cuota'; y promocinales, organizadas por un comerciante para ayudar a vender bienes de consumo duradero como automviles, equipo electrnico, o incluso artculos para el hogar como colchas o electrodomsticos 8 .
Von Pischke observa que las Tandas: Cumplen de manera notablemente sencilla y elegante con tres pruebas clave de desempeo financiero, economizan costos de transaccin, alargan los plazos y manejan los riesgos con eficacia. Por ltimo, son esencialmente privadas y voluntarias y gozan de un alto grado e inmunidad frente a personas que no son integrantes y buscan sacar provecho 9 . Por su parte, Mansell concluye que: La gran aceptacin de las Tandas subraya la falta de adecuacin y, en muchos casos, de utilidad, de los servicios del sector financiero formal para los pobres. Pero lo ms importante, desmiente la sabidura comn sobre los individuos de bajos ingresos y su incapacidad para ahorrar, su poca calidad crediticia y falta de cultura financiera 10 . A pesar, de esa gran aceptacin, las tandas tienden a ser falibles o a extinguirse si los miembros no son suficientemente responsables, si aumenta la distancia fsica entre ellos, si la relacin se vuelve poco frecuente, si no hay disposicin de los miembros para renovarla al trmino, o si el lder es incapaz de exigir puntualidad y cumplimiento, o de remplazar a los miembros que la abandonan.
8 Catherine Mansell Carstens, Las finanzas populares..., op. cit. p. 64. 9 J.D. Von Pischke, Rosca: State of the Art Financial Intermediation, en Dale W. Adams y Delbert A. Fitchett (comps.), Informal Finance in Low-Income Gountries, Westview Press, 1992, p. 328, citado en Ibid. 10 Idem. 74
Rosca Comerciales Las Rosca, como se conocen en la literatura econmica, funcionan en forma similar a las tandas que hemos comentado, pero en stas el dinero reunido se destina a adquirir un bien. En cada turno el organizador cobra las cuotas y entrega directamente el producto. Existen dos tipos:
Las Rosca informales son aquellas que no cuentan con el respaldo de una institucin. Normalmente son organizadas por un abonero para asegurar e incrementar sus ventas, sobre todo cuando se trata de artculos que, por su precio, son difciles de adquirir al contado (por ejemplo computadoras), y/o no existen mecanismos de crdito formales para adquirirlos (bateras de cocina, colchas, edredones, etc.). Tambin puede suceder que aunque existan indirectamente mecanismos de crdito (tarjetas de crdito bancarias o crdito de las tiendas departamentales), no estn a su alcance.
El orden para recibir los artculos es asignado previamente por rifa o segn la necesidad de los miembros, pero no por subasta. nicamente en casos excepcionales este orden cambia.
Los aboneros no tienen problemas con los pagos, ya que si existe incumplimiento: a) Antes de que reciban la mercanca pueden ser sustituidos por otro miembro y, una vez liquidada sta, el sustituto contina pagando para reponer los pagos iniciales que haba hecho la persona a la que sustituy. Otra posibilidad es que el miembro incumplido tome el ltimo turno para garantizar que recibir el producto slo cuando lo haya terminado de pagar. b) Despus de recibirla, el vendedor puede recuperar el bien y asignarlo al siguiente turno en la lista. Al igual que las tandas, se basan en la confianza mutua y el conocimiento previo y tienen como principal castigo una sancin moral, y no una econmica. 75
Por otra parte, las Rosca formales son organizadas por una institucin para adquirir y asignar un bien en cada turno, por lo general casas o automviles. Las empresas constituidas para la compra de estos ltimos comenzaron a funcionar desde hace 20 aos (Autofin), en tanto que el autofinanciamiento inmobiliario aparece en 1989, cuando ACO establece un contrato de fideicomiso con Banca Serfn. En agosto de 1996 tena 115 sucursales en el pas y haba otorgado 3,293 crditos por un total de 526.5 millones de nuevos pesos. Hay cuatro mecanismos para recibir el total contratado: por rifa, directo, natural y normal.
Aunque en ocasiones, sobre todo en la literatura internacional, no se distingue entre Tandas y Rosca (y dentro de stas, entre formales e informales), es importante diferenciarlas, ya que tienen distintos objetivos, mecnicas operativas para garantizar el pago o recuperar el artculo, costos y respaldo, pero sobre todo, varan en las condiciones que aseguran (o impiden) su buen funcionamiento.
As, mientras las Tandas slo cuentan con la confianza como garanta y la sancin moral o social como represalia por incumplimiento, las Rosca (sobre todo las formales) cuentan con mecanismos econmicos (multas, recargos e intereses), y legales (pueden existir demandas dado que se firma un contrato), adems de recuperar y revender el bien adquirido.
Las condiciones para su supervivencia y buen funcionamiento son muy distintas a las de las Tandas, pues las Rosca informales dependen de la seriedad del vendedor y la responsabilidad de los miembros, y las formales, de una buena administracin y que operen con bajos costos administrativos.
3.3 Otorgamiento de Prstamos en Dinero Otorgar prstamos en dinero es un mecanismo de ahorro (no pueden gastar el dinero en tanto no se los devuelvan), y de crdito (pueden solicitar una cantidad 76 similar o mayor cuando les sea necesario) pues, como ya se mencion, suponen una accin recproca en el momento en el que lo requieran.
Sistemas de Apartado.
Algunos almacenes realizan parte de sus ventas mediante el sistema de apartado, el cual normalmente consiste en que el cliente asegura la compra de un bien realizando un pago inicial y uno o varios pagos posteriores. El almacn, por lo general, guarda la mercanca en bodega y se compromete a respetar el precio vigente en el momento del primer pago. No se pagan intereses, pero normalmente no puede retirar el producto hasta que est totalmente liquidado. Si el cliente finalmente no desea comprar ese bien puede recuperar por lo menos una parte, si no es que la totalidad, de los pagos que haba efectuado.
3.4 Cajas de Ahorro y su Intermediacin
Las Cajas de Ahorro llevan a cabo una intermediacin financiera que usualmente es no lucrativa y de auto ayuda. La mayora de ellas acepta tanto depsitos a la vista (que no generan intereses, o estos no son muy atractivos, pero tienen la ventaja de permitir retiros inmediatos) como depsitos a largo plazo que s generan intereses. Tambin proporcionan crdito a los integrantes en funcin de la antigedad, los depsitos de ahorro y la aprobacin del comit de crditos de la caja.
Las Cajas de Ahorro operadas por empresas y sindicatos se fondean con los depsitos de los integrantes (cierto porcentaje voluntario que la empresa deduce de su salario) y, en algunos casos, con prestaciones del patrn. Una vez recolectadas las aportaciones, la empresa, el sindicato o una comisin nombrada por la Asamblea General, se encargan de autorizar los prstamos, ordenar los descuentos por nmina, calcular los intereses activos y pasivos, informar a los integrantes de la caja y repartir los intereses generados por los prstamos otorgados.
77 Otras Cajas de Ahorro son independientes y pueden ser tanto no lucrativas como lucrativas. Estas ltimas se manejan de manera muy similar a un banco informal, pues cada participante puede elegir la cantidad que desea ahorrar y el fondo se utiliza para prstamos a los miembros y a quienes no lo son, a una tasa de inters explcita. El monto de los prstamos a los participantes depende de los ahorros anuales planeados, no necesariamente de la cantidad que han ahorrado.
3.5 Instrumentos Bancarios
Dentro de este rubro sobresalen los instrumentos bancarios, burstiles, de deuda pblica y del Patronato del Ahorro Nacional, as como el Ahorro para el Retiro y la operacin de organizaciones auxiliares del crdito tales como las sociedades de ahorro y prstamo y las uniones de crdito. Instrumentos Bancarios, Cuentas de Ahorro. Durante buena parte del periodo de estudio, las cuentas de ahorro fueron el nico instrumento bancario al alcance de las familias de bajos ingresos. El cliente reciba una libreta en la cual se registraban sus depsitos y retiros, as como los intereses ganados semestralmente. Para abrirlas solo se requera llenar una solicitud y efectuar un depsito mnimo.
Sin embargo, era un instrumento poco atractivo ya que: Slo se podan hacer movimientos en la cuenta en las sucursales y los horarios bancarios, presentando la libreta, lo que implicaba inconvenientes y costos adicionales. a) Ofrecan las tasas de inters ms bajas de todos los instrumentos bancarios, lo que provocaba que por lo general se convirtieran en tasas reales negativas. b) El depsito inicial superaba las posibilidades de buen nmero de ahorradores potenciales.
78 Estas cuentas son cada vez menos frecuentes porque han sido sustituidas por las cuentas de inversin inmediata, pero obviando esta distincin Mansell seala: "la realidad es que los individuos de bajos ingresos s abren cuentas bancarias". De acuerdo con los datos de una encuesta realizada a empleadas domsticas en la ciudad de Mxico, 35% de las entrevistadas report haber tenido una cuenta bancaria en alguna ocasin, aunque slo 18.75% todava la conservaba debido a que las comisiones y los requisitos de saldo mnimo haban aumentado. Inversin Inmediata. Estas cuentas se crearon para disminuir los costos de operacin de los bancos y facilitar su uso a los cuenta-habientes, quienes las utilizan tanto para ahorro como para cobro de su salario. Consiste en una cuenta de ahorro sin chequera y acceso a servicios bancarios, mediante una tarjeta plstica, para uso en cajeros automticos nacionales e internacionales o en ventanillas de sucursales. Adems, puede usarse en la compra de productos o en almacenes y tiendas departamentales.
Los principales bancos han diferenciado estas cuentas en tres tipos, de acuerdo con la edad del usuario: nios, adolescentes y adultos. En cada una de stas varan los requisitos para apertura, pero sobre todo las comisiones que cobra el banco y el monto de los saldos mnimos y promedio que deben mantenerse, por lo que tambin son distintos los rendimientos que proporcionan.
Cuenta Maestra.
En este instrumento se proporciona una chequera y una tarjeta para uso de los cajeros, y cuenta con otros servicios bancarios como las rdenes de pago automtico de telfono, televisin por cable y otros. Aunque son los instrumentos lquidos con rendimientos ms atractivos y mayor nmero de servicios adicionales, no son muy frecuentes debido a que el depsito inicial y el saldo mnimo que exigen 79 las hacen inaccesibles para la poblacin de escasos recursos y an para muchos de medianos ingresos (10,000 pesos). Otros Instrumentos Bancarios.
Las familias de ingresos medios y altos tienen a su disposicin, adems, otros instrumentos con menores comisiones, mayores rendimientos incluso con la misma liquidez, pero que, por lo general, requieren montos iniciales tambin mayores. Aunque su denominacin vara en cada banco, genricamente podemos mencionar los siguientes:
Pagar con Rendimiento Liquidable a su Vencimiento (PRLV). Los intereses se generan mensualmente, pero se acumulan durante la vigencia del instrumento y son entregados junto con el capital en la fecha de su vencimiento. Pueden pactarse a 7, 14, 21, 28, 91, 182 y 392 das. El monto mnimo en Banamex en junio de 1996 era de mil pesos 2,000 UDIS. Las tasas de inters se fijan considerando el plazo y el monto depositado.
Certificados de depsito. A diferencia del Pagar con Rendimiento Liquidable a su Vencimiento (PRLV), los intereses se liquidan mensualmente y el capital se recupera o reinvierte automticamente al vencimiento. Pueden establecerse a cualquier plazo mayor a siete das. Las tasas de inters son por lo general mayores cuanto mayores son el plazo y el monto depositado. En junio de 2000 el monto mnimo exigido por Bancomer era de 2,000 pesos y en Banamex de 5,000 pesos 2,000 UDIS.
Planes de inversin. Algunos bancos asocian a una cuenta previamente establecida, a la cual se transfieren los recursos, diversos planes de inversin: inmediato, con disponibilidad el mismo da pero con retiros hasta las 14:00 horas; da siguiente, disponible a las 24 horas; y a plazo similar a los certificados de depsito; todos con rendimientos superiores a los de la cuenta maestra. Las operaciones de 80 compraventa pueden realizarse por telfono o personalmente y los retiros se efectan en los cajeros automticos o las sucursales.
3.6 Patronato del Ahorro Nacional, Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros (Bansefi). Antecedentes: El Patronato del Ahorro Nacional (PAHNAL) fue una dependencia gubernamental que funcion desde 1950 captando ahorro voluntario, principalmente de particulares de ingresos bajos y medios, y canaliza los recursos hacia el financiamiento de la infraestructura del pas.
El PAHNAL emita Bonos del Ahorro Nacional que duplicaban su valor a los diez aos y participaban en sorteos peridicos que hacan acreedores a sus tenedores a premios considerables que no guardaban relacin proporcional con el monto ahorrado (podan llegar a decuplicar su valor). Se emitan al portador y nominativos y su tasa de inters poda ser constante o creciente; los primeros, con un rendimiento de 5% anual capitalizable trimestralmente, mientras que los ltimos alcanzaban un inters ligeramente superior a 7% en promedio, durante los 10 aos de su vigencia, rendimiento que se elevaba considerando los sorteos 12 .
Contaban con la Garanta del Gobierno Federal y del Banxico (Banco de Mxico) y gozaban de liquidez absoluta, ya que se podan hacer efectivos en el Pahnal, en el Banxico y en los Bancos Comerciales, adems de servir para efectuar pagos al fisco mediante las oficinas federales de Hacienda.
Durante sus dos primeras dcadas de existencia el Pahnal logr captar una cantidad relativamente importante de depsitos debido a que: a) la denominacin de
12 Salvador Garca Fernndez, El ahorro interno y su canalizacin al desarrollo econmico, Mxico, Instituto Politcnico Nacional (IPN), Escuela Superior de Economa (ESE), tesis, 1971. 81 los bonos era baja (10 pesos, que equivalen nominalmente a un centavo de peso actual) y, por tanto, accesible; b) la tarjeta de estampillas de ahorro se canjeaba por estos bonos; c) una parte considerable de los premios de sorteos y concursos se entregaba en estos instrumentos y d) existan muchas agencias dnde adquirirlos, incluso en locales diminutos o casetas en las calles.
Ante la severa inflacin que se vivi en los setenta y los ochentas, estos bonos perdieron su capacidad de ofrecer rendimientos reales. Aunque el Pahnal aument el nmero de sorteos en los que participaban y los premios que podan recibir los tenedores, y los modific para que triplicaran su valor al concluir su vigencia, la prdida de su importancia fue significativa.
En 1993, el Pahnal inici la captacin de ahorro con dos nuevos productos que pueden adquirirse tanto en las oficinas de correos como en sus propias oficinas en toda la Repblica.
La Tandahorro es un plan de ahorro en el que el cliente se compromete a depositar cierta cantidad de dinero (mnimo 50 pesos) mensualmente durante un periodo de uno, dos o tres aos. El capital acumulado ms los intereses slo pueden retirarse al vencimiento y no se cobra ningn cargo o comisin.
Las tasas de inters varan de acuerdo con el plazo pactado, y por consecuencia con el monto total a ahorrar, y las tasas prevalecientes en el mercado (alrededor de 60 70 % de las devengadas por los Cetes). Si la tasa de inters anunciada por el Pahnal resulta menor que la inflacin, el ahorrador recibe un pago en efectivo para compensarlo por la diferencia, siempre que est al corriente en los depsitos mensuales y su cuenta tenga un saldo mnimo de 1,800 pesos. Adems, el titular recibe una pliza de seguro de vida hasta por 10,000 pesos y participa en los sorteos mensuales de un premio de 50,000 pesos, con cada depsito de 250 pesos.
82 La cuentahorro equivale a una cuenta a la vista, porque permite retiros en cualquier momento, pero sin cargos ni comisiones y puede abrirse con un mnimo de 50 pesos. Las tasas de inters son menores que en la tandahorro y se determinan en funcin del monto ahorrado. Los titulares reciben una pliza de seguro y con cada depsito de 250 pesos participan en el sorteo mensual.
Mansell reporta que en septiembre de 1994 el Pahnal tena 240 ventanillas (142 localizadas en oficinas de correos y 98 independientes) y manejaban aproximadamente 200 mil cuentas por un total de 231 millones de pesos.
Con estos instrumentos y con el apoyo de la red de oficinas de correos, el Pahnal puede lograr una captacin significativa en las zonas urbanas y rurales que no cuentan con servicios bancarios.
En febrero de 1998, el Consorcio ARA y el Pahnal lanzaron al mercado un nuevo instrumento de ahorro de enganches para la adquisicin de vivienda (Plan Arahorro), el cual, se dijo, ayudar a las familias a ahorrar los recursos necesarios para poder integrar el enganche de una casa, as como para que los bancos y las sociedades financieras de objeto limitado (SOFOL) tengan un elemento de juicio adicional para la autorizacin de los crditos hipotecarios. Por medio del ahorro, de los rendimientos de las cuentas y de estmulos como sorteos y premios, las familias participantes podrn reunir los recursos necesarios para dar el enganche de su casa.
El Plan Arahorro funcionar con los dos instrumentos de Pahnal: Cuentahorro y Tandahorro, en los que el beneficiario har sus depsitos sin estar sujeto a plazos forzosos o cuotas fijas, por lo que ser el ahorrador quien definir cunto y cundo depositar. El esquema incluye, adems, un sistema de puntuacin destinado a estimular la constancia y el esfuerzo en el ahorro, proteccin familiar en caso de fallecimiento, as como 300 mil pesos en dos sorteos mensuales para los participantes. 83 A partir de 2000 el Pahnal inici un programa de creacin de 300 sucursales rurales que concluy en 2002. Se pretende abrir 100 sucursales cada ao en localidades de 10 mil habitantes, donde no existan sucursales bancarias, para facilitar el acceso a los productos descritos anteriormente.
En 2001 se public la Ley Orgnica del Banco de Ahorro Nacional y Servicios Financieros SNC, Institucin de Banca de Desarrollo, que deroga la Ley Orgnica del Panhal.
Expectativas del Banco de Ahorro Nacional y Servicios Financieros (BANSEFI): Con esta transformacin, el BANSEFI tendr por objeto fundamentalmente los de promover el ahorro, el financiamiento y la inversin entre los integrantes del sector; as como promover el desarrollo tecnolgico, la capacitacin, la asistencia tcnica y el incremento de la productividad de las Entidades de Ahorro y Crdito Popular (EACP) y sus Organismos de Integracin (OI). Asimismo promover, gestionar y financiar toda clase de proyectos, operaciones y actividades que atiendan las necesidades de servicios financieros de las OI y las EACP.
Uno de los ejes de la poltica de financiamiento para el desarrollo consiste en proveer con profundidad y completar el Sistema Financiero Mexicano de manera que se puedan ofrecer productos y servicios financieros a la mayora de la poblacin, particularmente a los de menor ingreso, en condiciones competitivas y de mayor seguridad y certeza jurdica. Un componente estratgico de esta poltica es el desarrollo del Sector de Ahorro y Crdito Popular, para ello en abril de 2001 el Congreso de la Unin aprob la Ley de Ahorro y Crdito Popular y la Ley Orgnica que transforma el Patronato del Ahorro Nacional (PAHNAL) en el Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros (BANSEFI).
En esta estrategia a BANSEFI se le han encomendado tres tareas fundamentales: 84 a) Continuar promoviendo el ahorro como hasta ahora lo vena haciendo el PAHNAL. Para ello cuenta con 578 sucursales en toda la Repblica y a la fecha ms de un milln de cuentas, que crecen mensualmente en alrededor de 10,000 nuevos clientes, los que han confiado su ahorro a la institucin. b) Mantener la poltica de no cobrar comisiones, ofrecer las mejores tasas de mercado y la apertura de cuentas con montos bajos. Participacin con los institutos gubernamentales de vivienda para promover el ahorro como un instrumento que permita acceder al crdito que ofrecen dichos institutos. Cuenta de ello es el convenio firmado con el INFONAVIT en esta materia. c) Transformar a BANSEFI en el Banco de las Entidades del Ahorro y Crdito Popular contempladas en dicha Ley.
En este sentido una tarea fundamental del banco es servir a estas entidades como Banco de Desarrollo de Segundo Piso con servicios que les permitan mejorar sus ingresos, reducir sus costos y eficientar sus procesos y ampliar la gama de servicios que stas ofrecen a sus socios y clientes. Esta es una vocacin a la que se est avocando el banco.
Apoyos del Gobierno Federal a BANSEFI: Coordinar temporalmente los apoyos que el Gobierno Federal est asignando al sector para facilitar su transformacin y posicionarlo como un componente estratgico del sistema financiero. Estos apoyos estn siendo financiados por organismos multilaterales, particularmente el Banco Mundial y el Fondo Multilateral de Inversiones administrado por el BID (Banco Interamericano de Desarrollo) y estn siendo dirigidos a las siguientes tareas:
Capacitacin y asistencia tcnica para apoyar las tareas de transformacin de las Entidades y los Organismos de Integracin del Sector. Constituir la plataforma tecnolgica que permita el desarrollo del sector con tecnologa de punta que permita integrar a todas las participantes del sector en una red que ofrezca conectividad en tiempo real a travs de Internet. 85 Una campaa de difusin que destaque las bondades y beneficios que ofrece la formalizacin del sector.
Las sucursales de las entidades que se transformen a la Nueva Ley junto con las sucursales de BANSEFI conformarn La Red de la Gente. Esta red est siendo utilizada con eficiencia para distribuir programas gubernamentales, como Oportunidades y Procampo, dirigidos a aliviar la pobreza y generar oportunidades de desarrollo para la poblacin de bajos ingresos. Otros servicios que se estn distribuyendo a travs de esta red son remesas y seguros de salud, otros servicios y programas se estarn incorporando conforme la red se vaya consolidando.
Otros Esquemas de Ahorro: Esquemas de ahorro a la medida para empresas, asociaciones y organizaciones sociales, basados en los instrumentos de ahorro como cuenta ejecutiva.
Contratos de prestacin de servicios financieros: Programas de ahorro y recepcin de pagos de crditos que buscan facilitar la recuperacin de los financiamientos otorgados por diversas instituciones pblicas y privadas.
Apoyo al financiamiento para adquisicin de vivienda. El programa de Ahorro previo para vivienda inici en 1993 y a la fecha se ha proporcionado a ms de 120 mil demandantes de vivienda, buscando: Que los demandantes ahorren en Tandahorro para reunir el enganche y gastos indirectos. Generar historial crediticio con base en la capacidad de ahorro. Cuenta ahorro INFONAVIT. Convenio firmado con INFONAVIT en enero de 2002 para la asignacin de crditos con un solo criterio: Cumplir la meta de ahorro. Los trabajadores tendrn que abrir una Tandahorro para cumplir su meta (15% del monto del crdito en un plazo de 3 a 36 meses). 86 BANSEFI disear nuevos esquemas de ahorro para otros institutos pblicos de vivienda.
Estos son algunos de los servicios que presta el BANSEFI a la poblacin, a fin de que por medio de ste se incremente la cultura del ahorro en todas las clases sociales de nuestro pas y promover el fortalecimiento de las instituciones.
3.7 Conclusin del Captulo:
El ahorro familiar, en la actualidad es muy difcil realizarlo por las familias de escasos recursos, esto debido por las condiciones econmicas que atraviesa el pas, lo cual se ve reflejado en sus percepciones econmicas, ms sin embargo, stas se las ingenian para poder realizar algunos ahorros recurriendo a mercados informales paralelos externos al sistema financiero, como son: las contratas, tandas, guardaditos, rosca entre otros; a los cuales puede recurrir para allegarse de recursos econmicos sin el pago de los intereses o para adquirir bienes de consumo duradero (computadoras, refrigeradores, estufas, muebles, entre otros), en el sistema de rosca en el cual media un contrato, establecen mecanismos econmicos para poder hacerse de un automvil o una casa habitacin.
Las Cajas de Ahorro y Crdito tiene una importante intermediacin financiera, no lucrativa y de autoayuda, en la mayora se pueden depositar a corto, mediano y largo plazo, los intereses devengados no son muy lucrativos pero s mejores que los interese de la banca formal, otras de las ventajas es que son muy accesibles a los prestamos puesto que los requisitos que se establecen para obtenerlos son sencillos de cumplir y los interese que se pagan por el prstamo son ms bajos.
87 CAPITULO IV
Financiamiento
El objetivo de este captulo es, presentar el anlisis de los resultados obtenidos en el trabajo de campo, haciendo una relacin entre la teora y el trabajo emprico, para comprobar si las Cajas de Ahorro y Prstamo son una alternativa de financiamiento al micro y pequeo empresario del Sector Comercio del Estado de Colima.
4.1 Los Recursos Financieros
La obtencin de recursos a travs del Sistema Financiero para los micro y pequeos empresarios del sector comercio, ha sido muy problemtico aunque en teora el Sistema Financiero debera facilitar las transacciones comerciales porque acta como proveedor de crdito, de tal manera que permita a los individuos obtener mediante la suscripcin de un pasivo, los recursos que necesitan hoy mismo para adquirir los bienes y/o servicios que requieren para la satisfaccin de sus necesidades. De esta manera se incremente la demanda de bienes y servicios que de otra forma seran adquiridos hasta que tuvieran la disponibilidad de dinero. (Blanco,G/ Verma, S,1996: 53)
En Mxico y muchos pases latinoamericanos se vive desde hace tiempo una gran sequa de crditos, que se destinan a Micro y Pequeas empresas. Esta situacin persiste a pesar de los programas establecidos por el Gobierno, donde se pretende poner al alcance de estas empresas, financiamientos por medio de la Banca Privada y de Desarrollo. Pero, por qu si existen los programas, no me conceden el financiamiento que son necesarios para el desarrollo de estas empresas? Esto es lo que se han de preguntar los empresarios. 88 Existen causas por ambas partes, las Micro y Pequeas empresas y el Gobierno e Instituciones de Crdito. En el siguiente cuadro mostramos las causas de cada parte, lo que en nuestra experiencia indica ser el origen de ellas y las posibles soluciones propuestas. Cuadro IV.1 Causas y Posibles soluciones de la negacin del crdito por la banca CAUSAS ORIGEN POSIBLE SOLUCIN Informacin financiera incompleta o poco confiable Desconocimiento del dueo sobre la utilidad de la contabilidad. Poca exigencia al Contador Pblico. Capacitacin efectiva sobre la utilidad de la contabilidad financiera, fiscal y administrativa. Que el Contador realice su funcin Falta de control administrativo Crecer por impulso No se cuenta con personal capacitado
Desconocimiento de tcnicas administrativas Planeacin. Implementar Control Interno. Capacitar a personal clave para que este a su vez sea Capacitador de otros. La operacin depende de una sola persona (dueo) Desconfianza en personal (sobre mtodos, aptitudes, procesos, etc.) Desconocimiento de cmo administrar el crecimiento. Documentacin de procesos y capacitacin, auditorias de control. Asesora externa especializada. Fuertes desviaciones fiscales Renuencia a hacer de Hacienda un socio ms, debido a experiencias histricas.
Falta de Planeacin Fiscal. Apoyo de especialistas externos en aspectos fiscales y administrativos. Aprovechar todo tipo de incentivos ofrecidos por Hacienda para regularizar la relacin. Carencia de planes sobre el futuro Dueos absorbidos en la operacin diaria Negacin a delegar. Carencia de informacin confiable para establecer objetivos. Capacitar al personal. Establecer controles adecuados. Disear sistemas de informacin caseros. Elaborar planeacin estratgica y financiera. Ante nuevos proyectos: crear plan de negocio. 89 Dueo de empresa en lista negra del Bur de Crdito. Generalmente por no pagar algn servicio: internet, computadora Suspensin de pago de deuda por mala operacin del negocio Negociacin contundente: mostrar planes de negocio, escenarios financieros, expresar voluntad de pagar, solicitar reestructuracin de deuda, etc. Fuente: Nafin, Boletn Financiero Julio, 2003
Gobierno e Instituciones Financieras
CAUSA ORIGEN SOLUCIN Burocracia Diseo de procesos: exceso de requisitos, falta de flexibilidad, corrupcin en personal, falta de retroalimentacin al empresario, etc. Rediseo del proceso eliminando requisitos e informando al empresario como puede ser sujeto del crdito en caso de haber sido rechazado. Flexibilidad. Fuente: Nafin, Boletn Financiero Julio 2003
Es muy cierto que el Gobierno debe mejorar sus procesos de concesin de crditos, pero tambin es recomendable que el Empresario se profesionalice ms en su negocio y no slo lo vea como una inversin para exprimir todo lo que se pueda.
Cuando un emprendedor inicia una empresa con capital propio, casi nunca piensa que algn da podra requerir un prstamo para crecer y aprovechar otras oportunidades de negocio, es por esto que nunca se plantea tener una administracin de calidad. Por tanto, al presentarse el momento le cuesta mucho formalizar su administracin, pero llega a la conclusin de que es necesario (DuBrin, J, 2002: 348)
Una empresa desde que inicia puede basar su crecimiento en la planeacin, contando con informacin confiable, control en sus recursos humanos, materiales y econmicos y sin dudar ser sujeto a prstamos y lograr perdurar.
90 Objetivo de la Encuesta: La aplicacin de la tcnica de encuesta, se llev a acabo con el propsito de comprobar si las Cajas de Ahorro son una alternativa de financiamiento a los micro y pequeos empresarios del Sector Comercio del Estado de Colima; as tambin establecer si una buena estructura organizacional aplicando la planeacin estratgica puede dar ms confianza a las inversiones de los socios de estas Cajas de Ahorro y Crdito, para lo cual se entrevistaron los micros y pequeos empresarios de la Ciudades de Colima, Villa de lvarez y Tecomn; se obtuvieron los siguientes anlisis: Justificacin:
Con la aplicacin de la encuesta no se trata de obtener o asentar un precedente de tipo estadstico, sino el conocer la diversa problemtica que atraviesan los micro y pequeos empresarios del sector comercio del Estado de Colima, y comprobar la hiptesis.
4.1.1 Resultados de las Encuestas
Los resultados de las encuestas de la aplicacin de 100 cuestionarios, se presentan desde dos enfoques; en el primero se realiza un anlisis de frecuencia de respuestas por categoras, con el propsito de dar un significado a los resultados obtenidos. En el segundo se trata de presentar en relacin de las respuestas un enfoque cualitativo mediante la exposicin de rboles de causa efecto. Es importante destacar que las respuestas de la entrevista con diferentes encargados de los establecimientos se refieren a la intencin de plasmar los resultados de demostrar la validacin de la hiptesis, en lo relativo a que las Cajas de Ahorro y Prstamo son una alternativa al financiamiento de los micro y pequeos empresarios del Estado de Colima, la entrevista fue la siguiente:
91 Puesto que Ocupan los Directivos:
En lo que se refiere a; por quin son dirigidos los negocios desde el punto de vista laboral, los 100 entrevistados contestaron de la siguiente manera: El 57% manifestaron ser propietarios del negocio, el 12% son gerentes o familiar, el 31% son administrativos, como encargados, secretarias, entre otros.
GRAFICA N1 Puestos que Ocupan los Directivos.
57 12 31 0 10 20 30 40 50 60 % 1 2 3 PERSONAS PUESTO QUE OCUPAN
Fuente: Resultado de las entrevistas.
El Local del Negocio, Dueo o Rentado:
Con la finalidad de conocer el estado del negocio en cuanto a su propiedad se obtuvieron las siguientes respuestas: El 42% mencion que el local que ocupa el negocio es de su propiedad, 44% se paga un arrendamiento por su ocupacin, el 14% seal que el local fue prestado (familiares o amigos).
Tiempo de Operacin del Negocio: Es muy interesante conocer el tiempo de operacin del negocio, de ello se desprendieron las siguientes respuestas: El 40% seal que la apertura del negocio se encontraba entre 1 a 5 aos, 18% respondi que llevaba un periodo entre 6 a 10 aos, 11% mencion un periodo entre 11 a 15 aos y finalmente el 31% de los entrevistados sealaron que estaban en funciones por ms de 15 aos.
GRFICA N. 3 Inicio de Operaciones de la Empresa
40 18 11 31 0 10 20 30 40 AOS INICIO DE OPERACIONES 1-5 6-10 11-15 MAS 16
Fuente: Resultados de las entrevistas 93 De Dnde Obtiene el Financiamiento:
En lo que se refiere a donde estn acudiendo los micro y pequeos empresario a obtener financiamiento; el 6% respondi que los estn obteniendo de los bancos, el 19% que acuden a las Cajas de Ahorro y Prstamo, el 51% lo solicitan a los particulares y el 24% piden el apoyo a los familiares.
GRFICA N. 4 Fuentes de Financiamiento a Empresar ios
Los micros y pequeos empresarios atribuyen la falta de financiamiento a lo siguiente: El 33% manifest que se deba a los trmites en exceso, el 7% coment que los crditos eran muy limitados, el 48% seal que las tasas de inters eran muy altas y el 12% mencion que no daban crditos a largo plazo.
94 GRFICA N. 5 Causas Atribuibles a la Falta de Fina nciamiento
FALTA DE FINANCIAMIENTO 1 33% 2 7% 3 48% 4 12%
Fuente: Resultado de la entrevista.
Requisitos para Solicitar Crditos: En lo relativo a los requisitos que estn solicitando las entidades para otorgar el prstamo, encontramos en las entrevistas que 21% de los empresarios sealan que los Bancos son ms accesibles, el 71% mencionan que las Cajas de Ahorro y Prstamo son ms accesibles y el 8 % dice desconocer.
GRFICA N. 6 Requisitos ms Accesibles para un Pr stamo
Fuente: Resultado de la entrevista 1 EXCESO TRMITES 2 LMITE CREDITOS 3 TASAS INTERES 4 CREDITOS LARGO PLAZO 95 Necesidades Econmicas de Financiamiento:
Con el propsito de estimular el desarrollo de su empresa a cunto podra estimar el financiamiento, el 3% contest que de 20 a 50 miles tendra, 27 % mencion que 51 a 100 miles necesita, 61% dijo que de 101 a 150 miles estaran bien, 9% ocuparan ms de 150 miles para continuar con su crecimiento.
GRFICA N. 7 Cifras Estimadas de Financiamiento Empresarial
3 27 61 9 0 10 20 30 40 50 60 70 % ESTIMACIN DEL FINANCIAMIENTO 20 a 50 51 a 100 101 a 150 Ms de 150 CIFRA EN MILES
Fuente, resultado de la entrevista
Intereses Accesibles:
A pregunta expresa donde los intereses son ms accesibles (menos caros), los micro y pequeos empresarios contestaron de la siguiente manera: El 6% dijo que en los bancos, el 57% que en las Cajas de Ahorro y Prstamo y el 37% mencion que con los particulares.
96 GRFICA N. 8 Intereses Accesibles y Menos Caros INTERESES ACCESIBLES 1 6% 2 57% 3 37% 1 BANCOS 2 CAJAS 3 PARTICULARES
Fuente: Resultado de la encuesta
Urgencia de Financiamiento: En lo relativo a la urgencia de un financiamiento, se tuvieron las siguientes respuestas: El 79% respondi que la necesidad es muy alta, el 19% manifest que su necesidad es media y solo 2% contest que es baja su necesidad de un financiamiento.
GRFICA N. 9 Necesidad Actual de Financiamiento 79 19 2 0 20 40 60 80 % 1 2 3 URGENCIA DE FINANCIAMIENTO
Fuente: Resultado de la encuesta. 97 Destino del Financiamiento:
En caso de obtener un prstamo, qu destino le dara. El 89% lo utilizara para la adquisicin de activo fijo (maquinaria, equipo), el 0% lo utilizara para incrementar sueldos y salarios y el 11% su destino sera pagar deuda vieja con mayores intereses.
GRFICA N. 10 Destino Final del Financiamiento 89 0 11 0 20 40 60 80 100 % 1 2 3 DESTINO DEL PRSTAMO
Fuente: resultados de la encuesta.
Grado de Confianza con la Legislacin Actual:
Con el fin de conocer el grado de confianza de los empresarios con las Cajas de Ahorro y Prstamo con la legislacin actual, se obtuvieron las siguientes respuestas: El 29% responde que es alto el grado de confianza, el 63% seala que tiene una confianza media y el 8% manifiestan que su confianza es baja.
98 GRAFICA N. 11 Con la Legislacin Actual, Grado de Confianza
GRADO DE CONFIANZA 1 29% 2 63% 3 8% 1 ALTO 2 MEDIO 3 BAJO
Fuente: Resultado de la encuesta
4.2 El Comercio rboles de Causa - Efecto El comercio es la actividad principal de la regin, uno de los principales problemas que se pudieron percibir de las entrevista fue la poca unin entre los comerciantes pues hicieron nfasis en la falta de organizaciones de asociacin que muestre una verdadera unidad, mostrando la desconfianza a unirse debido a experiencias que tienen, lo cual vienen a redundar en la falta de organizacin en los comercios establecidos. Por otra parte sealaron, la carencia de apoyo en diferentes vertientes como es el econmico y el administrativo y como causa de ello el presupuesto. Otros de los problemas que principalmente adolecen al sector es la competencia desleal, que se manifiesta mediante el comercio informal, que tiene una gran ventaja sobre el comercio establecido al no pagar impuestos, 99 permitindoles las autoridades ejercer dicha actividad prcticamente sin restriccin alguna, en algunos casos haciendo caso omiso a la normatividad existente. Por otra parte se tienen establecimientos comerciales poco modernizados, lo cual hace a stos vulnerables ante la competencia, teniendo como efecto tambin originados por falta de visin; la poca inversin en promocin y publicidad y la falta de cajones de estacionamiento en la zona centro de la ciudad de Colima, lo que limita el desplazamiento de las personas a ese lugar; se detect como problemtica ocasionada por los empleos que se tienen con bajos salarios que generan bajos ingresos a la poblacin y por ende viene a repercutir una disminucin en las ventas. Como resultado de la investigacin de campo derivado de las entrevistas realizadas a los empresarios del Sector Comercio del Estado de Colima, se muestran en rboles de causa-efecto.
100 Comercio.
ARBOL DE CAUSA EFECTO
EFECTO
PROBLEMA
CAUSA
FALTA DE UNIN ENTRE LOS COMERCIANTES Falta de organizacin del comercio Establecido. Poca cultura de unin Desconfianza Miedo a unirse Falta de asociaciones con verdadera unin 101
EFECTO
PROBLEMA
CAUSA
EFECTO
PROBLEMA
CAUSA
Falta de apoyos Gubernamentales Falta de una promocin a los municipios Falta de crditos Falta intensificar la promocin de los productos regionales Falta de apoyo econmico Falta de presupuesto Falta de proteccin al comercio establecido COMPETENCIA DESLEAL Oferta de productos piratas Oferta de productos de mala calidad Menor recaudacin El comercio informal no paga impuestos La autoridad permite el comercio informal No se respeta la normatividad 102 ARBOL DE CAUSA EFECTO
EFECTO PROBLEMA
CAUSA
POCO CIRCULANTE Pocas Ventas Bajos ingresos de la poblacin Empleos con bajos salarios Poco Desarrollo 103
EFECTOS
PROBLEMA CAUSAS
4.3 Breves Comentarios Sobre la Industria Mediante la Representacin de rboles de Causa Efecto
La industria como la minera son sectores con poco impulso y desarrollo en la regin, sin embargo el 10% de la poblacin econmicamente activa (PEA) ocupada, se emplea en la industria manufacturera y slo el 1% en minera. 47
Debido a que son sectores con escaso nmero de poblacin dedicada a esa actividad, se detect la principal problemtica como la falta de crditos, sealando que se tiene una burocratizacin dada por el exceso de trmites, aunado a la poca claridad de los requisitos que se deben de reunir para ser objeto de crdito. Por otra parte, una vez realizado el trmite cuando ste es rechazado o no es autorizado en su totalidad, no se tiene la suficiente formalidad para informar las causas de la negativa.
47 INEGI, Anuario Estadstico, Colima 2001
FALTA DE CRDITOS Maquinaria Obsoleta Falta de tecnologa Endeudamiento Poca Liquidez Exceso de requisitos y trmites burocrticos Lmite de crditos Crditos caros Falta de crditos a largo plazo 104 Derivado de lo anterior se presenta el siguiente anlisis representado en:
ARBOL DE CAUSA EFECTO
EFECTO
PROBLEMA
CAUSA
FALTA DE APOYOS DEL GOBIERNO Falta de difusin Burocratismo Desinformacin Exceso de trmites Bajo Presupuesto Falta de visin 105 RBOLES DE CAUSA EFECTO:
EFECTO PROBLEMA
CAUSA
FALTA DE INSUMOS Falta de creacin de Cadena productiva en la regin Costos de Produccin altos Insumos Caros Carencia de Crditos Productos poco Competitivos en precio 106
EFECTO
PROBLEMA
CAUSA
EFECTO
PROBLEMA CAUSA
FALTA DE TECNOLOGA Bajos niveles de Competitividad Baja productividad Costos altos Falta de Organizacin Falta de aplicacin tecnolgica Desconocimiento de la Tecnologa la tecnologa INSUMOS CAROS Costos de produccin elevados
Descapitalizacin Precios elevados de insumos Poca Organizacin de Productores 107 4.4. Antecedentes de las Micro Finanzas Desde mediados de los aos ochenta, el modelo de crditos subsidiados, dirigido y apoyado por muchos donantes, fue objeto de crtica constante, porque la mayora de los programas acumulaban grandes prdidas de prstamos y requera frecuentes recapitalizaciones para continuar operando. Se hizo ms y ms evidente la necesidad de establecer soluciones basadas en el mercado. Esto condujo a un nuevo enfoque, se consider las micro-finanzas como parte integral del Sistema Financiero en general, con el objeto de servir al desarrollo de instituciones locales sostenibles para servir a los pobres a travs del rpido desembolso de prstamos subsidiados. El Sector Financiero formal tambin estaba experimentando cambios, los Bancos dejaron de realizar prstamos subsidiados y optaron por un enfoque institucional para operar bajo principios de mercado. Las Organizaciones No Gubernamentales de Micro Finanzas y las Cooperativas de Ahorro y Crdito Informales, es decir, no reguladas por la legislacin financiera especifica, empezaron a transformarse en instituciones financieras formales que reconocen la necesidad de prestar servicios de ahorro a sus clientes y tener acceso a fuentes de financiamiento disponible en el mercado, en vez de depender de fondos de donantes. Tal conciencia de la necesidad de alcanzar la sostenibilidad financiera ha conducido al actual enfoque de Sistemas Financieros rentables para las microfinanzas. Situacin Actual de las Micro Finanzas. Las micro finanzas hoy en da se caracterizan por las siguientes realidades 48 : a) El crdito subsidiado socava el desarrollo.
48 FONAES; Informes anuales del programa de cajas solidarias, Mxico. 108 b) Los pobres pueden pagar tasas de inters suficientemente altas como para cubrir los costos de transaccin y las consecuencias de los mercados de informacin imperfectos en los cuales operan los prestamistas. c) La meta de la sostenibilidad (recuperacin de costos y eventualmente, tener beneficios o excedentes) es la clave, no solamente para la permanencia institucional en la actividad crediticia, sino tambin para que la institucin de prstamos sea ms especializada y eficiente. d) Debido a que los montos de los prstamos para los empresarios en pequeo, las instituciones de microfinanzas deben alcanzar una escala suficiente para volverse sostenibles. f) El crecimiento empresarial medible, y su impacto en la pobreza, no pueden ser demostrados fcilmente o con precisin; los ndices de proyeccin y de pago de prstamos pueden ser equivalentes del impacto. En muchas situaciones el micro y pequeo empresario desean tener acceso a servicios de ahorro, de seguros y prstamos, en la misma medida y compromiso de pago de acuerdo a su infraestructura. En Mxico esto se ha estado satisfaciendo a travs de Cooperativas de Ahorro y Crdito, principalmente Sociedades de Ahorro y Prstamo (SAPs), algunas Uniones de Crdito y las Cajas Populares, y las Cajas Solidarias en el medio rural. El micro crdito es un servicio financiero a favor de la poblacin, de los micro y pequeos empresario que no acceden a los servicios financieros convencionales. La experiencia de las entidades financieras no bancarias ha demostrado que es posible trabajar con servicios crediticios con la poblacin urbana y rural y los pequeos empresarios. La tendencia del crecimiento de este tipo de entidades y del nmero de crditos otorgados, contrasta con el comportamiento registrado en la Banca Comercial y de Desarrollo. Un ejemplo observable de la intervencin de las Cajas Solidarias, son los prestamos a un sector de alto riesgo como es el campesino. 109 4.4.1 Las Micro Finanzas En muchos pases en vas de desarrollo, la industria de las microfinanzas est emergiendo, la referencia al papel de las Cajas Populares Desjardins de Canad, las Cajas Espaolas o las Cooperativas Raiffeisen en Alemania, en donde se han puesto las finanzas al servicio de la comunidad, alienta en Mxico las polticas privadas mediante fundaciones y Organizaciones no Gubernamentales (ONGs), y las gubernamentales en sus niveles federal, estatal y municipal, para impulsar a los micro y pequeos empresarios mediante el otorgamiento de micro crditos. Las instituciones de microfinanzas pueden ser ONGs, Cooperativas de Ahorro y Crdito, uniones de crdito, bancos gubernamentales, bancos comerciales o instituciones de crdito no bancarias como son las Cajas Populares. (Gzales, S, 2001: 309) Esto nos proporciona una visin, los clientes potenciales a microfinanzas suelen ser empresarios y auto empleados de bajos ingresos, tanto en reas urbanas como rurales. Muchas veces, los clientes son comerciantes en pequeo, agricultores de tierra de temporal, apicultores, pescadores, proveedores de servicios, profesionistas, as como pequeos productores, tales como los herreros, carpinteros, costureras, plomeros, electricistas o pequeas empresas como tortilleras, panaderas, maquiladoras o ladrilleras. Por lo general sus actividades constituyen una fuente estable de ingresos. 4.5 Conclusin del Captulo: Las micro, pequeas y medianas empresas son el mejor antdoto contra la pobreza, dijo Iglesias al abrir un Seminario sobre Desarrollo del Sector Privado que se celebra en la ciudad de Miln Italia con motivo de la reunin anual de la Asamblea de Gobernadores del BID. 110 Las empresas ms pequeas ayudan a reducir la pobreza creando trabajo, agregando valor, e incrementando la productividad en lugares donde, de otro modo, escasean las oportunidades econmicas. Supuestos que se puede adoptar por los empresarios mexicanos aunado a la alternativa de la hiptesis de que las Cajas Populares, son una opcin para quien desea obtener financiamiento a tasas blandas de inters. Lo atractivo de las Cajas Populares son los crditos blandos y accesibles. Si un ahorrador de un banco quiere o necesita un crdito, aunque sea cliente, no le prestan si no rene una serie de requisitos y garantas, en caso dado las tasas de inters por prstamo son altas. Situacin que genera desconfianza en los manejos de los recursos por parte de las instituciones bancarias, porque en ellas los beneficios se reducen a un nmero pequeo de accionistas. Muchos socios de Cajas Populares pequeos y microempresarios no califican en los bancos para obtener un prstamo por lo antes mencionado; mayores exigencias y garantas. Derivado de los resultado de las encuestas, se puede determinar el escaso financiamiento por las instituciones bancarias de la localidad, situacin que plantea como una alternativa a las Cajas de Ahorro y Crdito del Estado de Colima de allegarse de financiamiento para lograr su desarrollo, a los empresarios del Sector Comercio del Estado de Colima; mediante requisitos ms accesibles, intereses ms bajos que los de la banca formal. Determinndose la comprobacin de la hiptesis, en el sentido de que las Cajas de Ahorro y Crdito, son como una alternativa al financiamiento para los micro y pequeos empresarios del Sector Comercio del Estado de Colima.
111 CAPITULO V
Alternativa de Financiamiento.
El objetivo de este captulo es proporcionar a los Gerentes y Administradores de Cajas de Ahorro y Prstamo, un modelo sobre planeacin estratgica de una Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, entidad de ahorro y crdito popular; con la finalidad de que las cajas de ahorro cuenten con los lineamientos organizacionales y los integren en su administracin.
5.1 Modelo Propuesto
Para poder ser competitivos en la actualidad una Caja de Ahorro debe cumplir ciertos requisitos de modernidad, en lo relativo a sus recursos que la integran para alcanzar los objetivos especficos y misin, para lo que es estructurada, as como el desarrollo de la confianza de sus socios que la integran, su capacidad financiera, administrativa y tecnolgica entre los miembros que la integran tratando de comprender la esencia de las microfinanzas que no son simple operaciones bancarias, sino una herramienta de desarrollo, que deben incluir; pequeos prstamos, por lo general para capital de trabajo, la evaluacin informal de prestatarios e inversiones, los sustitutos de garantas, tales como garantas colectivas o ahorros obligatorios, el acceso a crditos repetidos y mayores, tomando en cuenta su historial crediticio, el desembolso racionalizado y el monitoreo de prstamos y los servicios de ahorro y de seguros.
Otros aspectos que deben de tomar en cuenta en una Caja de Ahorro modelo es que deben de prestar servicios de desarrollo empresarial, tales como la capacitacin en destrezas y mercadeo; en servicios sociales hacia sus integrantes socios.
112 La Nueva Legislacin Mexicana en Materia de Ahorro y Crdito Popular, con los antecedentes y las experiencias tenidas se hizo impostergable dar orden y organizar al Sector de Ahorro y Crdito Popular, por lo que la Secretara de Hacienda y Crdito Pblico retom la iniciativa de crear una ley especial para esas entidades, utilizando para ello ideas y elementos de los proyectos anteriores y adicionando otros, derivados de grupos de trabajo internos y de consultas con algunas personas y organismos del sector.
Finalmente, como se comento el captulos anteriores con fechas 1 y 4 de junio del presente ao 2001, se publicaron en el Diario Oficial de la Federacin la Ley Orgnica del Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros, S. N. C., (BANSEFI) que sustituy al Patronato del Ahorro Nacional, (PAHNAL) y la Ley de Ahorro y Crdito Popular, que constituyen los instrumentos jurdicos con base en los que deber organizarse el Sistema Mexicano de Ahorro y Crdito Popular.
Aspectos jurdicos que deben de darle mucha certidumbre a las Cajas de Ahorro y Crdito Popular incrementar la confianza de los socios ahorradores.
5.2 Desarrollo del Proyecto
Ley General de Sociedades Cooperativas
Iniciar operaciones como Sociedad Cooperativa, bajo la denominacin autorizada por la Secretaria de Relaciones Exteriores y protocolizada ante notario pblico.
Sociedad Cooperativa de Responsabilidad Limitada de Capital Variable.
Adoptar el rgimen de Responsabilidad Limitada, en la que los socios solamente se obligan al pago de los certificados de aportacin que suscriban, de capital variable, de clase de consumidores de bienes y/o servicios, con categora 113 ordinaria y de participacin estatal, bajo acuerdo previo con la autoridad para la administracin de bienes y servicios y surtir efectos a partir de la firma, protocolizacin y registro del acta constitutiva.
Objetivo De La Ley General De Sociedades Cooperativas: Regular la organizacin y funcionamiento de las Sociedades Cooperativas.
Objetivo de la Sociedad Cooperativa de Responsabilidad Limitada de Capital Variable: Captar recursos y colocarlos entre sus socios consumidores de bienes y servicios. La Sociedad Cooperativa, gestionar autorizacin posteriormente para operar bajo la clase de Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, como Entidad de Ahorro y Crdito Popular, ante la autoridad y rgano competente.
Objetivo de la Ley de Ahorro y Crdito Popular: Regular, promover y facilitar el servicio de captacin de recursos y colocacin de crdito por parte de las Entidades de Ahorro y Crdito Popular, la organizacin y funcionamiento de las Federaciones y Confederaciones en que aqullas voluntariamente se agrupen.
Objetivo de la Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, entidad de ahorro y crdito popular. FINANCIERA COLIMA :
1.- Ser la Entidad Financiera de los Sectores Productivos, Rural y Urbano del Estado de Colima, mediante servicios de Ahorro, Inversin y Crdito de Calidad, logrando la superacin integral de su personal directivo, administrativo, operativo y externo, la permanencia y sustentabilidad financiera para sus socios. 2.- Captar recursos y apoyos financieros y no financieros de personas fsicas, personas morales, de organismos gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero, y colocarlos entre sus socios y sus localidades. 114 Ley de Ahorro y Crdito Popular:
A partir del 2000 y a principios del 2001, previamente a la promulgacin de la Ley, se particip en un proceso analtico y de discusin con las autoridades financieras del Gobierno Federal, dirigentes de diversos organismos de integracin y miembros del Congreso de la Unin, para consensar su contenido.
El 4 de Junio del 2001 es publicada en el Diario Oficial de la Federacin la Ley de Ahorro y Crdito Popular, cuyo objeto consiste en regular, promover y facilitar el servicio de captacin de recursos y colocacin de crditos de las Entidades de Ahorro y Crdito, la organizacin y funcionamiento de las Federaciones y Confederaciones en las que las Entidades se agrupen; regular las actividades y operaciones que podrn realizar con el propsito de lograr su sano y equilibrado desarrollo; proteger los intereses de quienes celebren operaciones con dichas Entidades, y establecer los trminos en que las autoridades financieras ejercern la supervisin.
En la misma Ley se establece que todos los organismos que tengan como actividad la captacin de recursos y colocarlos en sus socios o clientes, tuvieron un plazo hasta el 4 de Junio del 2003 para adherirse a dicha Ley.
Modificaciones a la Ley de Ahorro y Crdito Popular:
El 27 de Enero del 2003, se publican las modificaciones a la Ley de Ahorro y Crdito Popular, con reformas, adiciones y derogaciones de algunos artculos. Siendo uno de los principales donde se amplia el plazo hasta junio del 2005, para que todas las agrupaciones se integren a la Ley de Ahorro y Crdito Popula
115 5.3 La Administracin (El Proceso Administrativo)
Necesidad a satisfacer
Misin Mercado a cubrir
Productos y Servicios a ofrecer Estratgica INTERNA Fortalezas Valores lo que ms aprecias Planeacin Debilidades (Objetivos) Visin Principios formas de pensar EXTERNA Y manera de actuar Amenazas Imagen que se proyecta hoy y maana. Oportunidades
Indicadores Operativa Cubrir necesidades Medios de verificacin Responsables
1.- Personas Personal 2.- Dinero Finanzas Organizacin reas Funcionales 3.- Maq. y Eqpo. Produccin (Recursos) 4.- Mercados Mercadotecnia 5.- Apoyos Admn. de apoyo
Proveedores Cubra necesidades, adecuando a requerimientos
Sistema selectivo Pasa o no pasa el producto. Control (Evaluacin) Sistema correctivo Si esta bien pasa, si no, se buscan causas.
Sistema preventivo Previene causas, hacerlo bien a la primera.
Misin.
Ser la Entidad Financiera de los sectores productivos (Comercio, Industrial y de Servicios), Rural, y Urbano del Estado de Colima, mediante Servicios de Ahorro, Inversin y Crdito de Calidad; logrando la superacin integral de su personal directivo, administrativo, operativo y externo, la permanencia y sustentabilidad financiera para sus socios.
Visin.
Valores y Principios: Cooperativismo: Empata y cooperacin; Adhesin voluntaria y abierta: Sin discriminacin de socios; Autonoma e Independencia: Control democrtica de socios. 117 Calidad Total: Cumplir los requerimientos de los socios con atencin personalizada. Mejora Continua: Siempre hay una mejor manera de hacer bien las cosas. Profesionalismo: Adecuarnos a las necesidades del socio. Confiabilidad: La tica profesional y la estructura integradora garantizan nuestros servicios. Trabajo en equipo: Con todos es posible. Democracia: El poder radica en los socios. Equidad: Servicios incluyentes sin distingo de partido, religin, posicin social, ni raza Honestidad: Transparencia en el manejo de los servicios financieros y sociales, y Regionalidad: Combatir las debilidades y desarrollar las fortalezas. Integralidad: Incorporacin de todos los sectores del medio rural y urbano. Imagen: Ser y que nos identifiquen como la mejor Entidad Financiera del Desarrollo Sostenido y Sustentable Rural y Urbano del Estado de Colima.
Estrategias Objetivos:
Ser la Entidad Financiera de los sectores productivos (Comercio, Industrial y de Servicios), Rural y Urbano del Estado de Colima, mediante servicios de Ahorro, Inversin y Crdito de Calidad, logrando la superacin integral de su personal directivo, administrativo, operativo y externo, la permanencia y sustentabilidad financiera para sus socios:
a) Captar recursos y apoyos financieros y no financieros de personas fsicas, personas morales, de organismos gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero y colocarlos entre sus socios y sus localidades; b) Contar con un capital social y patrimonio variable, representado por las partes sociales y las aportaciones; c) Rescatar y fomentar la cultura y el buen hbito del ahorro, 118 d) Apoyar la creacin, integracin y desarrollo de micro, pequeas y mediana empresas; e) Llegar a ese gran sector, que no tiene acceso a los servicios de ahorro y crdito; f) Ofrecer a los socios crditos con monto, tasas de inters, plazo y garantas de acuerdo a sus capacidades, necesidades y requerimientos; g) Proporcionar esquemas de seguridad patrimonial; h) Elevar el nivel de vida de los socios; i) Realizar obras de beneficencia social en la comunidad; j) Establecer filiales para complementar los servicios financieros de la sociedad, socios y comunidad, y k) Otorgar los servicios y productos financieros y no financieros de acuerdo a su nivel de operaciones.
Direccin, Administracin y Operacin:
Se encuentran contempladas en sus estatutos y en las Reglas de Operacin (Manuales de Lineamientos y Procedimientos de los servicios y productos contemplados para socios, ahorro, inversin, crdito, despacho externo integral, apoyos y recursos gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero).
Beneficios para el Estado:
o Reactivacin de la economa rural y urbana. o Propiciar la organizacin y fortalecimiento de las empresas. o Generacin de empleos rurales y urbanos. o Real participacin financiera y social en los sectores productivos. o Coordinar recursos extranjeros, nacionales, estatales y municipales.
119 Beneficios para los Socios:
o Acceso a servicios financieros acordes. o Rescate y fomento del ahorro interno y la inversin. o Estructurar y dispersin de las actividades y su riesgo. o Disposicin de asesora, capacitacin y tecnologa de punta. o Transparencia en recursos humanos, materiales y financieros. o Constitucin y consolidacin de sus organizaciones. o Elevar su nivel de vida. o Arraigo en el medio rural y urbano.
Necesidades:
Nuestro estado al igual que todo el pas, necesita contar con un ahorro interno suficiente, que es la base para un crecimiento sostenido y sustentable, efectuar a partir de este ao, reuniones, en todos los Municipios del Estado, para darles a conocer las ventajas y desventajas de integrarnos, contar con una entidad financiera que nos identifique, estar dentro de la Ley de Ahorro y Crdito Popular y operar como Entidad de Ahorro y Crdito Popular, supervisados y regulados por la C. N. B. V.; integrar la documentacin e informacin requerida por la C. N. B. V., y gestionar solicitud de autorizacin para operar como Entidad de Ahorro y Crdito Popular.
Anlisis
Las Sociedades o Entidades Rurales y Urbanas se constituirn con las cmaras, organizaciones, sindicatos, sociedades, agrupaciones, etc., constituyendo un Consejo de Administracin, Consejo de Vigilancia, Vocales para promocin de socios, ahorro, inversin, crdito, cobranza, promocin, jvenes, mujeres y personas con capacidades diferentes, Comit Consultivo de Crdito.
120 Determinar que el nivel econmico del solicitante se canalice a quien corresponda.
Caractersticas de Socios:
A Pobreza extrema, parte social $100.00, financiamiento hasta $50,000.00 B Escasos recursos, parte social $500.00 financiamiento hasta $250,000.00 C Recursos medios, parte social $1,000.00 financiamiento ms de $251,000.00.
Los socios ahorradores e inversionistas tendrn que adquirir parte social por $100.00, y en el caso de solicitantes de crdito que aporten del 10% al 20% como garanta lquida o reciprocidad, a la sociedad que le otorgue el financiamiento con tasas de inters, plazos y garantas de acuerdo a sus capacidades y requerimientos.
Tipos de Garantas, Dependiendo del Nivel del Sujeto de Crdito:
Aval, obligado solidario, garante hipotecario, garanta lquida, garanta prendaria, garanta de menaje de casa u oficina como depositario judicial, garanta hipotecaria, garantas con embargo precautorio bajo convenio judicial elevado a categora de sentencia, seguro de vida, seguro de vehculos, maquinaria y equipo de trabajo y oficina, seguro de inmuebles, seguro de mercancas, insumos, productos, seguro sobre desastre naturales, seguro de ahorrador y deudor, etc.
Caractersticas de los Crculos de Financiamientos ms Comunes:
Circulo Vicioso: cada quin trata de atender su mercado y colocar su presupuesto y en ocasiones en competencia.
Circulo virtuoso: uno para todos y todos para uno, el pastel es muy grande, as como las necesidades, como para poder atenderlo en forma particular, uniendo esfuerzos, planes y programas, se consolidan las fortalezas y se combaten las debilidades. 121
CIRCULO VICIOSO
Productores
Banca Mltiple Programas Gubernamentales
Banca de Fomento
Entidades financieras Organismos Internacionales
CIRCULO VIRTUOSO
Cooperativismo Internacional
B.I.D. y Banco Mundial
Fira-Nafin-Bancomext Sedesol, Fonaes, Sagarpa Sep, U. De C.
Banco de Mxico Bansefi SHCP - CNBV Comacrep Organismos Gubernamentales Organismos no Fed. Est. Mpal. Gubernamentales
Despacho externo
plan plan plan plan plan plan plan plan plan plan plan plan plan plan 122 Entidad Financiera:
Filiales; Casa de cambio, Socios
Arrendadora, Aseguradora, Comercializadora,
Remesas Pas y del Extranjero, banco.
FINANCIERA
COLIMA
Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable
Entidad de Ahorro y Crdito Popular
Proyecciones a 1, 2 y 3 aos
Se anexan por separado proyecciones de estados financieros, estados de resultados, flujos de caja y operativos. ( Anexo 5: 165) 123
5.4 Organigrama
Asamblea General de Socios
Consejo de Administracin Consejo de Vigilancia
Presidente Secretario Tesorero Presidente Secretario
Director
Gerencias Comits de Crdito Secretaria(s) Despacho Externo
Oficina Matriz y Sucursales Entidad Urbana y Rural Socios
124 Estructura Organizacional:
Asamblea General de Delegados del Consejo de Entidades (Sucursales)
Consejo de Administracin Consejo de Vigilancia
Director, Gerencias y Despacho Externo
Oficina Matriz y Sucursales
Comits de Crdito Mayores, Menores, Sucursales y de Entidad Urbana y Rural
Socios Individuales
125 Esquema Operativo:
Fondos Gubernamentales
Comit de Crdito Matriz Banca Comercial Autoriza Lnea de Crdito Representacin Otorga recursos y descuenta
Sucursal Despacho Banca de Desarrollo
Autoriza y contrata Opina, Evala y Administra Cartera Apoya a Productores Otorga recursos y descuenta
Comit Consultivo de Crdito Urbano o Rural Productores Anlisis y opinin Solicitud de proyecto
Actual:
Capital Social; Capital Contable; Activo total; Socios Empleados; Parte Social $100; $500.00; $1,000.00 Nmero de oficinas: Captacin total; Colocacin total; Cartera vencida;
Porcentaje de cartera vencida; 6%, bajo esquemas de cobranza administrativa, reestructuracin, cobranza extrajudicial, judicial y castigos.
Primer Ao:
Lograr un crecimiento aproximadamente del 15%, con la captacin masiva de socios bajo esquemas de convenios y fideicomisos; captacin de ahorro e inversin, 126 as como la colocacin de crditos bajo esquemas de polticas y procedimientos bien definidos y lograr un porcentaje de cartera vencida aproximado al 4%, lograr presencia de sucursales en los 10 municipios del estado y por consiguiente la contratacin de los empleados necesarios.
Segundo Ao:
Lograr un crecimiento aproximadamente del 15%, con la captacin masiva de socios bajo esquemas de convenios y fideicomisos; captacin de ahorro e inversin, as como la colocacin de crditos bajo esquemas de polticas y procedimientos bien definidos y mantener un porcentaje de cartera vencida por debajo al 4%, consolidar la presencia de sucursales en los 10 municipios y localidades que lo justifiquen con ventanillas en todo el estado y por consiguiente la contratacin de los empleados necesarios.
Tercer Ao:
Lograr un crecimiento aproximadamente del 15%, con la captacin masiva de socios bajo esquemas de convenios y fideicomisos; captacin de ahorro e inversin, as como la colocacin de crditos bajo esquemas de polticas y procedimientos bien definidos y mantener un porcentaje de cartera vencida por debajo al 4%, consolidar la presencia de sucursales en los 10 municipios y localidades que lo justifiquen con ventanillas en todo el estado, aperturas de sucursales en los municipios y localidades vecinas de Jalisco y Michoacn y por consiguiente la contratacin de los empleados necesarios.
127 5.5 Polticas y programas de operaciones activas y pasivas; socios. Ahorro, inversin y crdito.
Actual:
Los socios, ahorradores, inversionistas y sujetos de crdito ingresan a la sociedad aportando una parte social, incluyente, sin distingo de posicin socioeconmica, de partido, religin o raza.
Proyecciones Primer, Segundo y Tercer Ao:
SOCIOS: Establecer esquemas de promocin para la captacin masiva de socios a travs de convenios de colaboracin institucional. Parte Social A, $100.00, microempresarios, extrema pobreza y ahorradores; Parte Social B, $500.00, para pequeos empresarios y escasos recursos. Parte Social C, $1,000.00, para medianos empresarios y recursos medios.
Ahorro: Identificar reas, programa de ahorro escolar, las remesas del extranjero y cajas de trabajadores para rescatar y fomentar la cultura y el hbito del ahorro, sealando los mnimos de apertura: $100. 00 y saldos mnimos en sus cuentas de ahorro: $100.00.
Inversin: Captar los recursos financieros, ofreciendo tasas de inters atractivas a plazos fijos, bajos parmetros por importe y plazos.
Crdito: Colocar los recursos financieros captados, bajo esquemas por tipo de crdito, monto, plazo, tasas de inters y garantas acorde a la actividad, diversificando el riesgo bajo reglas de operacin, lineamientos y procedimientos bien definidos, efectuar los trmites necesarios para acceder a los recursos y apoyos financieros gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero, contar con un despacho externo integral, que realice entre otros la elaboracin de 128 proyectos y evaluaciones correspondientes, estableciendo metas mensuales y anuales en socios, ahorro, inversin y crdito.
Regiones en las que se Pretende Operar
Actual:
Actualmente se opera como Sociedad Cooperativa en el Municipio de Colima.
Las debilidades las convertiremos en fortalezas y las amenazas en oportunidades, identificando a los socios por giro y localidad.
Primer Ao:
Solicitar la autorizacin de la C.N.B.V., para operar como Entidad de Ahorro y Crdito Popular, posteriormente de acuerdo al estudio de mercado y viabilidad se abrirn sucursales en los Municipios de Ixtlahuacn, Coquimatln, Cuauhtmoc, Villa de lvarez, Manzanillo, Armera, Tecomn, Comala, y Municipios aledaos de Jalisco y Michoacn.
Entidades Urbanas por sector o actividad, identificando el promotor. Entidades Rurales por sector o actividad, identificando el promotor, lo anterior en base al reciente comunicado sobre la desaparicin de Banrural y la operacin de la Financiera Rural.
Segundo Ao:
Efectuar los estudios de factibilidad para abrir sucursales urbanas y oficinas en las localidades que as lo justifiquen.
129 Tercer Ao:
Apertura de sucursales u oficinas en municipios o localidades de los Estados vecinos.
5.6 Bases de la Organizacin y Control Interno
Actual:
Se cuenta con Estatutos y Reglas de Operacin establecidas en los Manuales correspondientes.
Primero, Segundo Y Tercer ao:
Para la organizacin y control interno, las bases estn contempladas en: o Ley General de Sociedades Cooperativas. o Ley de Ahorro y Crdito Popular. o Ley General de Sociedades Mercantiles. o Reglas de Carcter General y Prudencial y preceptos emitidos por la C.N.B.V., Banxico y S.H.C.P., para la regulacin, supervisin, funcionamiento, esquemas de usos y prcticas entre Entidades, Federaciones y Confederaciones sobre el Comit de Supervisin, el Fondo de Proteccin, Reglamentos Operativos, Sistemas Contables e Informticos. o Estatutos, Acta constitutiva, Reglas de Operacin. o Permiso de la Secretaria de Relaciones Exteriores. o Registro en la S.H.C.P. para obtener el R.F.C. y clasificacin de la actividad. o Cdigo Civil Federal. o Cdigo Civil del Estado o Cdigo de Comercio Federal o Cdigo de Comercio del Estado 130 o Cdigo Federal de Procedimientos Civiles. o Cdigo Fiscal de la Federacin. o Cdigo Penal Federal. o Cdigo de tica o Ley del Fideicomiso o Ley Federal del Trabajo, Reglamento Interior de Trabajo y Contrato Individual. o Ley de Fomento y Fortalecimiento a las E.A.C.P. o Ley de Proteccin al Ahorro. o Ley de Instituciones de Crdito. o Ley Federal de Procedimientos Administrativos. o Ley General de Organizaciones y Actividades Auxiliares del Crdito. o Ley General de Operaciones y Ttulos de Crdito. o Ley para Regular las Sociedades de Informacin Crediticia. o Ley para Regular Agrupaciones Financieras. o Ley del Mercado de Valores o Ley y Reglamento de CNBV, Banxico, S.H.C.P., Bancomext, Fira, Nafin, Bansefi, IMSS, SAR, Infonavit, Financiera Rural, Sociedad Hipotecaria Federal, etc. o Manual de Lineamientos y Procedimientos. o Manual de Polticas y Operativo del Sistema de Cmputo. o Manual de Procedimientos de Contabilidad. o Catlogo de Cuentas Activas y Pasivas emitido por la C.N.B.V. o Catlogo de Formas y Formatos de Papelera Institucional. o Organigrama de Puestos de Funcionarios, Empleados y Externos. o Leyes, Reglas, Normas, Cdigos y disposiciones aplicables de acuerdo a la actividad econmica.
Primer, Segundo y Tercer Ao:
131 Estructura Organizacional:
SECRETARA DE HACIENDA Y CRDITO PBLICO Y BANCO DE MEXICO
Ley General de Sociedades Mercantiles, Ley de Ahorro y Crdito Popular y Ley General de Sociedades Cooperativas
COMISION NACIONAL BANCARIA Y DE VALORES Reglas de Carcter General y Prudencial
CONFEDERACIN COMACREP Fondo de Proteccin (Entidades de Ahorro y Crdito Popular)
FEDERACIN Comit de Supervisin (Entidades de Ahorro y Crdito Popular)
BANSEFI Banco del Ahorro Nacional y Servicios Financieros (de las E.A.C.P.)
FINANCIERA COLIMA SOCIEDAD COOPERATIVA DE AHORRO Y PRSTAMO DE CAPITAL VARIABLE Entidad de Ahorro y Crdito Popular.
ASAMBLEA GENERAL PLENARIA DE SOCIOS
CONSEJO DE ADMINISTRACIN CONSEJO DE VIGILANCIA Presidente, Secretario, Tesorero, Vocales Presidente, Secretario, Tesorero y Vocales
DIRECTOR GENERAL SECRETARIA
SUCURSALES ENTIDAD URBANA Y RURAL 132
GERENTE ADMINISTRATIVO COMIT DE CRDITO GERENTE DE CREDITO GERENTE PROMOCION *COMIT DE CREDITOS MAYORES GERENTE DE JURDICO *COMIT DE CREDITOS MENORES GERENTE REC. HUMANOS * COMIT DE CRDITO SUCURSAL GERENTE DE AUDITORIA *COMIT CONSULTIVO DE CRDITO URBANO GERENTE DE SISTEMAS *COMIT CONSULTIVO DE CREDITO RURAL GERENTE DE AUDITORIA (Cmaras, Organizaciones, Sindicatos, etc.) GERENTE DE SUCURSAL CONSEJEROS INDEPENDIENTES DESPACHO EXTERNO INTEGRAL: ASESORA FISCAL, CONTABLE, NOTARIAL, AUDITORIA, PERITO, SISTEMAS, CAPACITACIN, PROYECTOS, ETC..
SOCIOS
ESTRUCTURA OPERATIVA: o S. H.C.P. Y BANCO DE MXICO Vo. Bo. de Autorizacin o C.N.B.V.: Autorizacin, Regulacin y Supervisin o CONFEDERACIN: Fondo de Proteccin al Ahorro, asesora y gestora. o FEDERACIN: Comit de supervisin, Representacin, Gestora y Asesora. o BANSEFI: Banco de las EACP. o COLIMA INTEGRA: Representacin Nacional, Estatal, Gestora y Asesora. o ASAMBLEA GENERAL PLENARIA DE SOCIOS: Socios y Secretario. o CONSEJO DE ADMINISTRACIN: Presidente, Secretario, Tesorero, Mnimo 5, Mximo 15 Consejeros Internos e independientes Mnimo 3 y Mximo 7. o CONSEJO DE VIGILANCIA: Presidente, Secretario y Vocales, ( - 3 y + 7) o DIRECTOR GENERAL: Secretaria Ejecutiva, Gerencias y Despacho Externo. o COMIT DE CRDITO MAYORES: Presidente del Consejo de Administracin, el de Vigilancia o suplente, el Director General, los Gerentes de Crdito, 133 Promocin, Administrativo, Jurdico, el Analista de Crdito, Gerentes de Sucursal, Promotores, y Despacho Externo, Mnimo 3 Mximo 7. o COMIT DE CRDITOS MENORES: Director General, Gerentes de Crdito, Promocin, Jurdico, Sucursal, Analista y Despacho Externo Integral. o COMIT DE CREDITO DE SUCURSAL (facultades a funcionarios) condicionando que los crditos que autoricen dentro de sus facultades los ratifiquen en el prximo Comit de Crdito Menores. o COMIT CONSULTIVO DE CREDITO URBANO Y RURAL, estos Comits Consultivos, contarn con su Presidente, Secretario y Tesorero y un suplente. o SUCURSAL: Gerente, Secretaria, Contador, Auxiliar, Promotor y Cajero. o DESPACHO EXTERNO INTEGRAL Asesora legal, administrativa, etc. o ENTIDAD URBANA Y RURAL: Consejo de Administracin con Presidente, Secretario y Tesorero, Consejo de Vigilancia con , Presidente y Secretario, Vocal de: Socios, Ahorro, Inversin, Crdito y Cobranza, Promocin, Programas Gubernamentales, no Gubernamentales Nacionales, del Extranjero, Programas Sociales, Culturales, Deportivos, Nios, Jvenes, Mujeres, Personas con Capacidades Diferentes y de la Tercera Edad.. o Socios.
CONFEDERACIN DE ENTIDADES DE AHORRO Y CRDITO POPULAR
FEDERACIN DE ENTIDADES
FINANCIERA COLIMA (MATRIZ)
SUCURSALES
ENTIDAD URBANA Y RURAL
SOCIOS
134 Al operar como Entidad de Ahorro y Crdito Popular, tendremos presencia integral para manejar los productos y servicios financieros como Promotores, Administradores y Operadores: *Extrema Pobreza; (Sedesol); (microempresarios) *Escasos Recursos; (Fonaes); (pequeos empresarios) *Recursos Micro, Pequeos y Medianos (Propios, de Desarrollo Nacional y del Extranjero)
5.7 Relacin de Administradores y Directivos
Consejo de Administracin:
Presidente del Consejo de Administracin. Secretario del Consejo de Administracin. Tesorero del Consejo de Administracin. Consejeros: Consejeros Independientes.
Consejo de Vigilancia:
Presidente del Consejo de Vigilancia. Secretario del Consejo de Vigilancia.
Vocales:
De Socios, Ahorro, Inversin, Crdito y Cobranza, Promocin, Programas Gubernamentales y no Gubernamentales Nacionales y del Extranjero, Programas Sociales, Culturales, Depostivos, Nios, Jvenes, Mujeres, Personas con Capacidades Diferentes y Personas de la Tercera Edad.
135 OPERATIVA:
Director General. Secretaria. Comits de Crdito Gerente Administrativo Gerente de Crdito Gerente de Promocin. Gerentes de Sucursales. Contador de Sucursal, Auxiliar Administrativo, Encargado de Ventanilla y Promotor.
Entidad Urbana y Rural:
Consejo de Administracin, Consejo de Vigilancia y Comit Consultivo de Crdito Despacho Externo Integral
Documentacin Requerida por La C.N.B.V., Segn Artculo 10. de La Ley de Ahorro Y Crdito Popular.
I.- Solicitud. 1.1.- Nombre, logotipo y Slogan. 1.2.- Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de C. V. 1.3.- Estatutos. 1.4.- Acta Constitutiva. II.- Recomendacin de entidades. III.- Programa General de Operacin a 3 aos. 3.1.- Las regiones y plazas en las que opera y pretende operar. 3.2.- Estudio de viabilidad financiera (proyecciones financieras). 3.3.- Base para la aplicacin de excedentes y su aplicacin. 3.4.- Las Bases relativas a su organizacin y control interno 3.4.1.- Leyes, Normas, Reglas de Carcter General y Prudenciales. 136 3.4.2.- Organigrama. 3.4.3.- Reglas de Operacin 3.4.3.1.- Manual de Lineamientos. 3.4.3.2.- Manual de Procedimientos. 3.4.3.3.- Manual del Sistema Informtico. 3.4.3.4.- Manual de Contabilidad. 3.4.4.- Reglamento Interior 3.4.5.- Cdigo de tica. 3.4.6.- Catlogo de Cuentas Activas y Pasivas. 3.4.7.- Catlogo de Formatos de Papelera. 3.4.8.- Catlogo de Inventarios. IV.- Relacin de socios fundadores y aportaciones (Capital social) 4.1.- Relacin de Administradores y Directivos (Currculum vitae) 4.2.- Personalidad y facultades del representante de la Sociedad. 4.3.- Reporte del Bur de Crdito. V.- Capital social mnimo fijo. 5.1.- Nivel de operaciones que asignar la CNBV. VI.- Acreditacin la solvencia econmica de la sociedad. VII.- Acreditacin de la solvencia moral y econmica de funcionarios. VIII.- Proyecto contrato de afiliacin a Federacin (Comit de Supervisin). IX.- Aceptacin de Federacin al Fondo de Proteccin al ahorro. X.- Documentacin e informacin requerida por la C.N.B.V. XI.- Proyecto del Fondo de Obra Social. XII.- Proyecto del Fondo de Educacin Cooperativa. XIII.- Proyecto de Publicidad.
137 5.8 Coordinacin Proyecto de Entidad Financiera
Coordinador, Despacho, Directivos, Personal. Fase 4 Programas conexos.
Adecuar las estructuras y procesos para el logro de la mejora continua.
Sistema informtico, Sistema de incentivos, Sistema de evaluacin, Presupuestos, Imagen Institucional.
Coordinador Despacho Directivos Personal 138
Los 9 (nueve) pasos del Proceso Continuo de Mejoramiento de la Calidad.
a) Planeacin de la calidad (diseo del producto o servicio). 1.- Identificar el (los) output(s) (productos/servicio), (qu produzco?). 2.- Identificar el (los) cliente(s) (a quin se lo entrego?). 3.- Identificar los requerimientos del cliente (Cmo lo quiere?).
b) Organizacin de la calidad. 4.- Determinacin de las especificaciones tcnicas de los insumos. 5.- Identificar las etapas en el proceso de trabajo definiendo actividades. 6.- Seleccin de parmetros o estndares de medicin, para los puntos 4 y 5.
c) Control (evaluacin) de la calidad. 7.- Determinar la capacidad del procesos (el proceso de trabajo cumple con los requisitos) 8.- Evaluar el (los) Output(s) (resultados(s) del proceso de manufactura. 9.- Repetir el ciclo (dnde se encuentran las oportunidades para seguir mejorando el proceso).
Sistema Informtico, Parmetros Y Mdulos Contabilidad, Socios, Ahorro, Inversin, Crdito, Otros
1.- Contabilidad 1.1.- Estado financiero. 1.2.- Estado de resultados. 1.3.- Cuentas de orden. 1.4.- Cuentas de registro. 1.5.- Interpretacin y razones financieras del estado financiero y de resultados. 139
2.- Socios. 2.1.- Nmero de socio, nombre y generales. 2.2.- Nmero y nombre de sucursal, nmero y nombre de entidad urbana o rural. 2.3.- Nmero y nombre de cuentas de grupo o conexas. 2.4.- Nmero y nombre del promotor responsable del socio. 2.5.- Aportacin de parte social, A, B, C.
3.- Ahorro. 3.1.- Alta de cuenta con importe mnimo y saldo mnimo. 3.2.- Clculo de tasa de inters a pagar y capitalizacin. 3.3.- Retencin de impuesto. 3.4.- Parmetros de ahorro. 3.5.- Seguro de ahorrador. 3.6.- Modificacin de la tasa de inters mensual.
4.- Inversin. 4.1.- Alta de cuenta con importe. 4.2.- Clculo de tasa de inters a pagar e instrucciones especiales sobre los mismos. 4.3.- Retencin de impuesto. 4.4.- Parmetros de inversin. 4.5.- Seguro de ahorrador. 5.- Crdito. 5.1.- Tipos de crdito, plazo, monto, tasa de inters. 5.2.- Clculo de inters y provisin 5.3.- Traspaso de cartera vencida. 5.4.- Seguro de deudor. 5.5.- Calificacin y clasificacin de la cartera vencida en forma trimestral.
6.- Otros. 6.1.- Emisin de reportes y listados. 140 6.1.1.- Saldos por cuenta de origen. 6.1.2.- Estadsticas y metas. 6.1.3.- Rentabilidad por sucursal. 6.1.4.- Rentabilidad por personal. 6.2.- Identificacin de oficinas. 6.2.1.- Oficina matriz. 6.2.2.- Sucursales. 6.2.3.- Entidades urbanas y rurales. 6.2.4.- Conexin con filiales, federacin, confederacin y la C. N. B. V.
5.9 Tipos de crdito
SOCIEDAD COOPERATIVA DE AHORRO Y PRSTAMO DE CAPITAL VARIABLE Entidad de ahorro y Crdito Popular
Importes Mnimos y Mximos, a Corto, Mediano y Largo Plazo.
1. Crditos al consumo 2. Crditos comerciales 3. Crditos a la vivienda 4. Crditos reestructurados 5. Crditos renovados
De los tipos de crditos mencionados anteriormente, se podrn otorgar con recursos propios de las cajas, o establecer lneas de crdito con la Banca de Fomento, Organismos Nacionales e Internacionales, para tales efectos.
141 TIPO DE CRDITO MNIMO MXIMO ( 1 ) 1303.- Prstamo con colateral. $ l,000.00 80% Inversin. ( 2 ) 1304.- Prstamo Prendario 1,000 En adelante. ( 2 ) 1305.- Crdito simple con garanta prendara. 5,000.00 En adelante. ( 2 ) 1305.- Crdito simple con garanta hipotecaria. 20,000.00 En adelante. ( 2 ) 1305.- Crdito en cuenta corriente. 20,000.00 En adelante. ( 2 ) 1306.- Crditos Programas Gubernamentales 1,000 En adelante. ( 2 ) 1307.- Crdito de habilitacin o avo. 20,000.00 En adelante. ( 2 ) 1308.- Crdito refaccionario. 20,000.00 En adelante. ( 2 ) 1309.- Prstamos por Fideicomisos 20,000.00 En adelante. ( 3 ) 1310.- Crditos a la vivienda 10,000.00 En adelante. 1311.- ( 1 ) 1312.- Prstamo personal. 1,000.00 En adelante. ( 1 ) 1312.- Prstamo A.B.C.D. 5,000.00 En adelante. ( 2 ) 1313.- Prstamos Intercalas 20,000.00 En adelante. 1314.- Cartera vencida (un solo vencimiento) 1315.- Cartera vencida por amortizaciones 1316.- Otros adeudos vencidos ( 4 ) 1317.- Crditos reestructurados 1,000.00 En adelante. ( 5 ) 1318.- Crditos renovados 1,000.00 En adelante. 1319.- Intereses devengados
Recomendaciones. En la bsqueda del equilibrio, la calidad del crdito deber tener siempre precedencia sobre la oportunidad de hacer un buen negocio. En otras palabras, la recuperacin del principal y la seguridad de que nos sea pagado dentro del plazo establecido, debe pesar ms que la posible utilidad que nos pueda reportar una transaccin. No hay ningn inters, por alto que sea, que nos compense por un crdito incobrable. 142 FINANCIERA COLIMA Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable Entidad de Ahorro y Crdito Popular
REQUISITOS PARA SOLICITUD Y TRMITE DE CRDITO No. de Socio Nombre Sucursal
PERSONA FSICA
1.- Ser Socio, Entregando solicitud, comprobante de domicilio e identificacin y dos fotografas tamao infantil. 2.- Cumplir con el Ahorro Previo sobre el monto del crdito solicitado. 3.- Solicitud de crdito, anexando 4 referencias; comerciales, bancarias y personales. 4.- Comprobante de domicilio (predial, luz, renta, telfono) e identificacin oficial (credencial de elector, licencia). 5.- Copia predial, escrituras, certificado de libertad de gravamen y de maquinaria o equipo. 6.- Comprobante de ingresos ltimos dos meses y carta de empresa, con puesto y antigedad. 7.- Carta conformidad de cargo en cuenta de ahorros de adeudos y gastos. 8.- Edad del solicitante o aval, de 18 a 65 aos (sin rebasar los 70 con la edad y el plazo solicitado). 9.- Relacin patrimonial e ingresos firmada por solicitante (por contador, anexar cdula). 10.- En caso de convenio: Carta de adhesin, autorizacin descuento por nmina y alta al IMSS.
143 PERSONA FSICA CON ACTIVIDAD EMPRESARIAL
1.- Cumplir con los puntos 1, 2, 3, 4, 5, 7 y 8. 2.- Balance y Estado de Resultados o relacin patrimonial, relacin de ingresos de un ao, firmado por el socio y el Contador, copia de cdula y en crditos a largo plazo, debe anexar estados financieros de flujo de efectivo. 3.- Alta de hacienda, declaracin anual, carta solicitud con antecedentes, proyecto de inversin y estados de cuenta bancarios. 4.- De la garanta anexar predial, copia de escritura y certificado y copia de facturas de maquinaria y equipo en su caso.
PERSONA MORAL
1.- Cumplir con los puntos 1, 2, 3 y 4 anteriores. 2.- Del apoderado, ser socio, comprobante de domicilio, identificacin y cdula del R.F.C. 3.- Acta constitutiva, reformas, poderes, actas de asamblea protocolizadas y con registro. 4.- Balance y estados de resultados de los dos ltimos ejercicios fiscales y balance actual con una antigedad no mayor a tres meses, con relaciones analticas de las principales cuentas y copia de las propiedades y datos del registro pblico.
DEL AVAL, GARANTE HIPOTECARIO Y/O OBLIGADO SOLIDARIO
1.- Cumplir con los puntos 1, 3, 4, 5, 6, 8 y 9. 144 NOTAS: 1. Anexar copia del acta de nacimiento y matrimonio del solicitante, del aval, garante hipotecario, obligado solidario y sus cnyuges, debiendo comparecer estos ltimos en el contrato y pagar respectivo dependiendo del rgimen de matrimonio.
2. El porcentaje de ahorro previo deber tenerlo cubierto el socio al momento de entregar la documentacin para el tramite del crdito, y la comisin de apertura la deber cubrir al momento de otorgarse el crdito.
3. Los gastos de proyecto de inversin, verificacin y certificados de propiedades, investigacin socioeconmica, avalo, escritura pblica, registro de contrato y liberacin posterior sern por cuenta del socio solicitante.
Ventajas de la sociedad en relacin a las ya existentes:
Adopta un rgimen de responsabilidad limitada en la que los socios solo se obligan al pago de los certificados de aportacin suscritos.
Por el tipo de sociedad que adopta, el socio crea una mayor confianza al operar de acuerdo a los requerimientos de la Ley de Ahorro y Crdito Popular.
Micro financiera y una funcin social, como un complemento para satisfacer las necesidades y requerimientos de sus socios y la comunidad.
Convenir con los participantes del fondo comn tambin reembolsos, compensaciones, becas, estmulos, asesora y dems apoyos que dentro de sus polticas, puedan otorgar a la Sociedad.
Con los presupuestos o participaciones federales y de los dems rganos mencionados con anterioridad, establecer un fondo comn o fideicomiso para garanta lquida y/o mezcla de recursos, y as gestionar una lnea de crdito. 145 Contar con un sistema contable e informtico definido en sus cuentas de balance, estado de resultados, de registro y de orden para los recursos propios y para los que tan solo seamos administradores y recuperadores.
Los requisitos para solicitar financiamiento por parte de los socios, son ms claros y accesibles.
146 Conclusiones:
Se puede mencionar que al concluir la investigacin, se considera como un hecho natural que se cuente con una percepcin diferente, con mayor profundidad o ms clara sobre el fenmeno estudiado. El papel del sector financiero es el apoyar el funcionamiento del sector productivo, este ltimo, tambin denominado sector real, se encarga de producir los bienes y servicios que satisfacen las necesidades de los habitantes. El sistema financiero parte de la existencia de unidades excedentarias de liquidez y de unidades deficitarias de la economa.
Este documento contiene elementos de orientacin para lograr el adecuado funcionamiento de las Cajas Populares en base a la filosofa y objetivos de la Ley de Ahorro y Crdito Popular, Ley General de Sociedades Cooperativas, as como los estatutos que las rigen. Menciona la descripcin de los principales elementos del modelo y su operacin y se detallan sus objetivos, congruentes con los lineamientos de un programa estratgico organizacional y polticas fundamentales del mismo.
La funcin del sistema financiero consiste precisamente en contribuir a que el sistema productivo opere con eficiencia, hace disponibles los recursos necesarios para la produccin y el consumo en el lugar, tiempo, monto y plazo, para as poder favorecer el desarrollo de las empresas del pas.
En lo que respecta a la parte que representa el financiamiento la consecucin u obtencin de fondos as como su asignacin para los diferentes usos en un negocio, ste acta como un eslabn de vital importancia en la distribucin de recursos.
Trata de establecer el marco de referencia apoyado en la investigacin terica como en la documental que sustentan este trabajo, manifiesta una breve comparacin de cmo se estructuran las Cajas de Ahorro y Crdito Popular a nivel mundial, nacional y local, as como sus antecedentes, investigaciones recientes 147 sobre el nuevo concepto del ahorro. Existen Cajas de Ahorro y Crdito Popular cuyo nmero de socios y volmenes de operacin exigen tener o contemplar dentro de sus estructuras, puestos para apoyo de reas o actividades como son: Finanzas (Productividad del Dinero) Contabilidad General (Impuestos, Control Interno; Estadsticas, Costos y Presupuestos) Recursos Humanos Mercadotecnia (Estudios de Mercado, y Publicidad) Informtica (Internet) Auditoria (Contable y Administrativa) Entre otras.
De la misma manera existen Cajas Populares con significativo avance y otras que sufren un considerable atraso, en lo relativo a estructura y procedimientos operativos, en las cuales resulta inusual. Por lo que tambin se propone un Sistema de Organizacin basado en la planeacin estratgica, que d un adecuado orden a las funciones estructurales de la misma.
El sector del ahorro y crdito popular desempea un papel importante en la estrategia de promover el autoempleo en nuestro pas, ya que provee una de las principales herramientas que necesita quien inicia una microempresa, desde hace ms de cincuenta aos las Cajas de Ahorro ayudan a financiar el desarrollo econmico de sus localidades y con la transicin que experimentan para cumplir los requisitos de la Ley de Ahorro y Crdito Popular (LACP), estarn capacitadas para entender las necesidades de los nuevos emprendedores, evaluar los proyectos y tomar la decisin de otorgarles el crdito .
Adopta el rgimen de responsabilidad limitada, en la que los socios solamente se obligan al pago de los certificados de aportacin que suscriban, de capital variable, de clase de consumidores de bienes y/o servicios, con categora ordinaria y de participacin estatal, bajo acuerdo previo con la autoridad para la administracin 148 de bienes y servicios y surtir efectos a partir de la firma, protocolizacin y registro del acta constitutiva.
Una vez que termine su reestructuracin, este sector compuesto a nivel nacional por cerca de 630 Cajas de Ahorro, sern capaces de impulsar de manera importante la economa mexicana y de la localidad, e incluso se prev que en el mediano y largo plazo se convierta en una verdadera competencia para la banca comercial. En el mediano y largo plazo este sector ser competencia directa de los bancos, sobre todo en la atencin a los estratos medios y bajo de poblacin incluyendo a los micro y pequeos empresarios; asimismo, se espera que dichas entidades ofrezcan diversos productos y servicios de ahorro, crdito e inversin.
Este pequeo gran estado cuenta actualmente con una poblacin aproximadamente de 600,000 habitantes en sus 10 Municipios y una superficie territorial de 545-500 hectreas, establecidos en ellos hasta Diciembre del 2001, 54 sucursales bancarias, y con las recientes fusiones bancarias el 90% de la poblacin econmicamente activa no tiene acceso a los servicios bancarios, quedando principalmente rezagado el sector rural. Existe un potencial de ahorro y capacidad crediticia dentro del sector microempresario y no cuentan con instituciones financieras que los apoye a desarrollar sus fortalezas y erradicar sus debilidades para el desarrollo sostenido y sustentable de su localidad.
Para lograr cumplir con los objetivos mencionados anteriormente, ser necesario celebrar convenios y contratos de colaboracin institucional para disponer de recursos humanos, financieros, tecnolgicos, administrativos y asesora de Personas fsicas, morales, Organismos Gubernamentales y No Gubernamentales Nacionales y del Extranjero.
Contar con un Despacho Externo Integral de Asesora y Capacitacin y con el porcentaje que se cobra a los socios por la elaboracin del proyecto, una parte ser para el tcnico y otra parte para la operacin y administracin de la estructura 149 de la Sociedad, y gestionar becas, estmulos reembolsos o apoyos econmicos con FIRA, NAFIN, BANCOMEXT, SAGARPA, SEDESOL, SECRETARA DE ECONOMA, SECRETARA DE EDUCACIN, SEFOME, BANCO MUNDIAL, BID, COOPERATIVISMO INTERNACIONAL, entre otros. El despacho externo ser el encargado entre otros, del control de la cartera crediticia en su promocin, evaluacin, otorgamiento, aplicacin, seguimiento y recuperacin, se analiza una compensacin anual por recuperacin, menos cartera vencida. En programas gubernamentales; Federales, Estatales y Municipales, aportar la participacin para los programas sociales a la Sociedad, para la creacin de un Fondo Comn para garanta liquida a travs de un fideicomiso, administrado por una institucin de Banca Mltiple y esta a su vez establezca una lnea de crdito y con este se podr apoyar a los sujetos de crdito, conforme al porcentaje de la garanta liquida, viabilidad del proyecto y el esquema de garantas adicionales.
Gestionar en su oportunidad la creacin de filiales para la Sociedad, como por ejemplo: Una Comercializadora, Aseguradora, Casa de Cambio, Remesas del Pas y del Extranjero, Un Banco, operar como Parafinanciera, Agente Procrea, Micro financiera y una Fundacin Social, como un complemento para satisfacer las necesidades y requerimientos de sus socios y la comunidad.
Sabemos de antemano la gran problemtica de cartera vencida y que alrededor del 80% del aparato productivo del Estado de Colima, se encuentra dentro del bur de crdito, existiendo dentro de este rubro personas que actualmente son sujetas de crdito y que tienen derecho a una oportunidad ms para salir adelante en su vida personal, profesional y empresarial.
Constitucin del fondo comn:
El objetivo principal de los fondos, fideicomisos y programas econmicos gubernamentales y no gubernamentales nacionales y del extranjero, es hacerlos llegar lo ms eficientemente y rpido posible a los sectores debidamente 150 identificados los recursos financieros, el problema general son los esquemas existentes en la forma de bajar los recursos, hacerles llegar los productos financieros entre las diferentes formas de gobierno, ya sea federal, estatal o municipal, en ocasiones en competencia entre ellos, para lograr adeptos, anteponiendo el populismo, el protagonismo, el paternalismo; debiendo dejar lo anterior en el pasado, dejar de ser autcratas y realmente trabajar como servidor pblico y un lder actual para la sociedad, con el perfil que se requiere ante el reto de la tan trillada globalizacin y los tratados de libre comercio.
Existen actualmente crditos y apoyos financieros entre otros los que se destacan los siguientes:
Secretara de Desarrollo Social (SEDESOL): Apoya con diferentes programas econmicos y caractersticas al sector de extrema pobreza.
Secretara de Economa (FONAES): Apoya con diferentes vertientes econmicas y caractersticas al sector de escasos recursos.
Secretara De Agricultura, Ganadera, Desarrollo Rural, Pesca Y Alimentacin (SAGARPA): Apoya con diferentes programas econmicos al sector agropecuario. A travs de Firco, Alianza, Aserca, Procampo, Patmir, C.N.A.
Secretara De Educacin Pblica, (SEP): A travs de la Universidad, del Instituto Tecnolgico, la DGTA, celebra convenio de trabajo social.
Secretara de Fomento Econmico del Estado (SEFOME): Apoya con diferentes programas y fondos al sector de escasos, bajos y medianos recursos.
Direccin de Fomento Econmico Ayuntamiento Municipal (COPLADE): Apoya diferentes sectores productivos de escasos y bajos recursos.
151 Banca de Desarrollo Nacional: Fira, Nafin, Bancomext, Bansefi, etc., con financiamiento y apoyos por actividad, nivel de productor y entidades.
Organismos Financieros Gubernamentales y No Gubernamentales Nacionales y Del Extranjero: Banco Mundial, Banco Interamericano de Desarrollo, Cooperativismo Internacional, etc., con programas especficos de financiamiento por actividad y nivel de productor.
Entidad de Ahorro y Crdito Popular: Operar como Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, en proceso de integrarse a la nueva Ley de Ahorro y Crdito Popular, tramitando autorizacin para operar como Entidad de Ahorro y Crdito Popular: De los recursos que capte de personas fsicas, morales, de organismos gubernamentales y no gubernamentales, nacionales y del extranjero, establecer programas de financiamiento para sus socios y crear filiales.
Bancos (Instituciones de Banca Mltiple Mexicanas), que de mexicanas algunas tienen muy poco o nada y los apoyos que estn otorgando este tipo de instituciones financieras, son para el sector corporativo y los dems niveles de produccin no tienen acceso a sus servicios.
Propuesta:
Como se mencion en el principio, el modelo actual de la Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, Entidad de Ahorro y Crdito Popular, en el cual se muestra el resultado de la investigacin y de alguna manera se propone desde mi punto de vista el modelo ideal de una Caja de Ahorro donde los empresarios tendrn una alternativa de financiamiento.
152 En este modelo se propone una entidad de ahorro y crdito popular bajo una Sociedad Cooperativa de Ahorro y Prstamo de Capital Variable, con una planeacin estratgica interna donde se identifican las fortalezas y debilidades; as como planeacin estratgica externa donde se mencionan las amenazas y oportunidades de la sociedad, de la organizacin se mencionan las reas funcionales en las que se encuentra integrada la sociedad como son: Personal, Finanzas, Produccin, Mercadotecnia y Administracin de Apoyo, trata de esclarecer las principales estrategias y da respuesta a las interrogantes, de cmo debe funcionar una entidad financiera de los Sectores Productivos, Rural y Urbano del Estado de Colima.
La propuesta en s, es lograr constituir un fondo comn y comit de crdito integral de igual manera, en el que participen los representantes de los participantes que otorguen financiamiento a los empresarios del sector comercio o apoyos econmicos a la sociedad, para que de esta manera a travs de un Convenio de Colaboracin Institucional, para que las solicitudes de crdito, una vez requisitadas por el comit de crdito de la Entidad Rural o Urbana, se canalicen a un despacho externo integral o a un departamento de anlisis de crdito interno, en ste se analicen, se turnen al comit de crdito integral para su autorizacin o declinacin y en su caso se otorguen a travs de la Sociedad y de esta manera erradicar, las preferencias, recomendaciones, el paternalismo gubernamental y eliminar la cultura del no pago.
Convenir con los participantes del fondo comn tambin reembolsos, compensaciones, becas, estmulos, asesora y dems apoyos que dentro de sus polticas, puedan otorgar a la Sociedad.
Con los presupuestos o participaciones federales y de los dems rganos mencionados con anterioridad, establecer un fondo comn o fideicomiso para garanta lquida y/o mezcla de recursos, y as gestionar una lnea de crdito.
153 Contar con un sistema organizacional basado en una planeacin estratgica, que integre un sistema contable e informtico definido en sus cuentas de balance, estado de resultados, de registro y de orden para los recursos propios y para los que tan solo seamos administradores y recuperadores.
Contar con representacin Rural, Urbano, Municipal, Estatal, Nacional e Internacional.
154 Bibliografa
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Ley General de Sociedades Cooperativas
Ley General de Ttulos y Operaciones de Crdito.
Ley General de Sociedades Mercantiles.
156 Sobre una Nueva Metodologa Crediticia (Manual de crdito y cobranza, Caja Colima, 2002)
Revistas:
Patrimonio, Caja Popular Mexicana, 2003.
Anexos:
Anexo N 1 157
Operacionalizacin de las variables
Variables
Dependiente: Financiamiento Exgenas : Tasa de inters, requisitos accesibles al prstamo (Crdito)
Definicin conceptual:
1.- Tamao; magnitud de la empresa comercial segn el nmero de empleados de conformidad con el Diario Oficial de la Federacin del 30 de marzo de 1999. 1.1 Micro.- de 0 a 10 empleados 1.2 Pequea de 11 a 50 empleados
DIMENCIONES DEFINICIN OPERACIONAL INDICADOR INSTRUMENTO DE OBTENCIN DE DATOS TAMAO DE LA EMPRESA Estratificacin de la empresa segn el nmero de empleados Micro de 0 a 10 Empleados. Pequea de 11 a 50 empleados. Nmero de empleados Encuesta Directorio Canacintra en el Estado Directorio Sistema de Informacin Empresarial Mexicano(SIEM) Con cuantos empleaos cuenta su empresa, menos de 10____ de 11 a 50 _____ ms de 50 _____
Anexo N 2
158 Ubicacin
Estado de Colima.- Delimitacin geogrfica que se encuentra en el Suroeste de la Repblica Mexicana, en la zona del Pacfico, limita al Norte con el Estado de Jalisco, al Sur con el de Michoacn y al Oeste con el Ocano Pacfico 49
DIMENSIONES DEFINICIN OPERACIONAL INDICADOR INSTRUMENTO DE OBTENCIN DE DATOS UBICACIN DE LA EMPRESA Municipio en donde se encuentre ubicado dentro del estado Nmero de empresas de cada municipio Encuesta Directorio de Canacintra en el estado Directorio del SIEM Municipio donde se encuentra la empresa: Armera Coquimatln Comala Cuauhtemoc Itlahuacn Minatitln Manzanillo Tecomn Villa de lvarez
Financiamiento - Son los recursos econmicos necesarios que le proporcionan o consiguen las empresas para dar cumplimiento a un objetivos
DIMENCIONES DEFINICIN OPERACIONAL INDICADOR INSTRUMENTO DE OBTENCIN DE DATOS Financiamiento total Suma de los crditos obtenidos por la organizacin para obtener liquidez a un costo financiero Monto de los ingresos por crditos. Tasas de inters Comprobacin en registros contables Observacin emprica
160 Anexo N 4
ENCUESTA A MICRO Y PEQUEOS EMPRESARIOS
Con el propsito de sustentar mi propuesta del trabajo de investigacin de la tesis de maestra, rea finanzas, solicito a usted su amable colaboracin a dar respuesta a las siguientes preguntas:
EMPRESA ______________________________________________________ GIRO ______________________________________________________ LOCALIDAD ______________________________________________________
1.- Puesto que ocupa el responsable de la empresa : Propietario _____ Gerente _____ Administrador _____ 2.- Cual es el tamao de la empresa de acuerdo al nmero de trabajadores? Nmero de trabajadores; 1 a 30 ____ 31 a 50 ____ Ms de 50 ____ 3.- Cuantos miembros de su familia trabajan en el negocio? 1 a 5 _____ 6 a 10 _____ 11 a 15 _____ Ms de 15 _____ 4.- El local del negocio es? : Propio ____ Arrendado ____ Prestado ____ 5.- Hace cuantos aos inici operaciones la empresa?: 1 a 5 aos ____ 6 a 10 aos ____ 11 a 15 aos ____ Ms de 15 ____ 161 6.- Cuando ha ocupado financiamiento, de donde lo ha obtenido? Bancos ____ Cajas Populares ____ Particulares ____ Familiares ____
7.- A que atribuye la falta de financiamiento? Trmites en exceso _____ Lmite de crditos _____ Altas tasas de inters _____ Crditos a largo plazo _____
8.-En que ha repercutido la falta de financiamiento? En el crecimiento de la empresa _____ En recurrir a agiotistas _____ En recortes de personal _____
9.- Tiene usted conocimiento de los tipos de financiamiento que prestan las cajas de ahorro y prstamo? Si ____ No ____ Desconoce _____
10.- Que requisitos son ms accesibles para solicitar el prstamo? Bancos _____ Cajas populares _____ Desconoce _____ 11.- En que cifras estima, la obtencin de financiamiento para estabilizar su empresa o continuar con su desarrollo? 10,000 a 20,000 _____ 21,000 a 50,000 _____ 51,000 a 100,000 _____ Ms de 100,000 _____ 162
12.- Donde son ms accesibles los intereses? Bancos _____ Cajas populares _____ Particulares _____
13.-Cuanto estara dispuesto a pagar por intereses anuales, derivados de un prstamo? 18% _____ 24% _____ 36% _____ 48% _____
14.- Que necesidad actual tiene de obtener un financiamiento? Alta _____ Media _____ Baja _____
15.- En caso de obtener un prstamo, que destino le dara? Compras de activo fijo (maquinaria, equipo) _____ Pagos de sueldos a personal _____ Pago de adeudos con inters ms alto _____
16.- En este momento como calificara a su empresa? En crecimiento _____ Estancada _____
A la baja _____
17.- De acuerdo a los estados financieros, la empresa genera utilidades? 163 Si _____ No _____ Desconoce _____
18.- Con la legislacin actual que grado de confianza tiene con las cajas de ahorro y prstamo? Alto ____ Media ____ Baja ____
19.- Una vez que entre en vigor la nueva Ley de Ahorro y crdito popular, cual sera el grado de confianza con las cajas de ahorro y prstamo? Alto ____ Medio ____ Bajo ____
20.- La falta de apoyos gubernamentales los atribuye a? Bajo presupuesto _____ Falta de visin _____ Proteccionismo _____
Gracias por su cooperacin
Nota: Con los resultados de la encuesta se pretende obtener la informacin de la problemtica de los empresarios del Sector Comercio del Estado de Colima; y no asentar un precedente estadstico.
Anexo N 5 Balance 164
FINANCIERA COLIMA , S. C. DE R.L. DE C.V. INFORMACIN DE BALANCE (MILES DE PESOS) CONCEPTO AO O* AO 1 AO 2 AO 3 ACTIVO Caja 100,0 150,0 1.500,0 3.000,0 Bancos 1.598,1 10.560,6 45.804,9 Bancos inversiones a la vista 5.400,0 39.840,0 110.940,0 Valores de renta fija 25,0 1.275,0 5.730,0 17.565,0 Prstamos 28.305,0 208.828,0 581.510,5 Cartera Vencida 1.530,0 9.758,0 20.145,0 Muebles e Inmuebles menos depreciacin 100,0 277,5 1.496,0 3.064,3 Bienes Adjudicados Otras cuentas de activo SUMA ACTIVO 225,0 38.535,5 277.712,6 782.029,7
PASIVO Cuenta Corriente Ahorro Normal 50,0 500,0 3.370,0 9.295,0 Ahorro de Menores 2.490,0 18.370,7 51.155,7 Ahorro Opcional 3.060,0 22.576,0 62.866,0 Otros Ahorros Depositos a plazo Menos de 360 das 30.000,0 221.333,3 616.333,3 Mas de 360 das Prestamos de Bancos Provisin de Reservas Prev. Globales Crd. 765,0 5.643,7 15.715,7 Otros pasivos SUMA PASIVO 50,0 36.815,0 271.293,7 755.365,7
CAPITAL Capital Social 175,0 1.575,0 7.350,0 21.000,0 Reservas de Capital 659,5 Remanentes de ejercicios anteriores 145,6 -931,1 Remanentes del ejercicio en curso 145,6 -1.076,6 5.935,6 SUMA CAPITAL 175,0 1.720,6 6.418,9 26.664,0 SUMA PASIVO Y CAPITAL 225,0 38.535,5 277.712,6 782.029,7 0,0 0,0 0,0 0,0
Anexo N6 Concentrado 165 FINANCIERA COLIMA , S.C. de R. L. de C.V. ANEXO "B" AO UNO AO DOS AO TRES INTERESES COBRADOS CAPTACIN TOTAL 36.000,0 229.600,0 474.000,0 COLOCACIN DE CREDITOS 85% 30.600,0 195.160,0 402.900,0 CARTERA VENCIDA 5% 1.530,0 9.758,0 20.145,0 RESERVA CREDITOS INCOBRABLES 2,5% 765,0 4.879,0 10.072,5 CARTERA VIGENTE 28.305,0 208.828,0 581.510,5 INTERESES COBRADOS 24% 2.830,5 24.225,9 97.215,1
INTERESES PAGADOS POR INVERSIN INVERSIN A PLAZO 30.000,0 221.333,3 616.333,3 INTERESES PAGADOS POR INVERSIN 15% 250,0 16.047,9 64.397,9
SUMA DE INTERESES PAGADOS 400,0 18.187,6 72.984,3
OTROS INGRESOS FINANCIEROS CAPTACIN TOTAL 36.000,0 265.600,0 739.600,0 LIQUIDEZ 15% 5.400,0 39.840,0 110.940,0 FONDO DE CAJA 300,0 1.500,0 3.000,0 INVERSIONES A LA VISTA 5.100,0 38.340,0 107.940,0 INTERESES GANADOS 162,0 3.661,5 15.015,5
COMISIONES COBRADAS APERTURA DE CREDITO 3% 918,0 5.854,8 12.087,0 OTROS INGRESOS FINANCIEROS 1.179,5 10.128,8 29.407,3
INVERSIONES MOBILIARIO Y EQUIPO 100 300,0 1.320,0 1.815,0 MOBILIARIO ACUMULADO 300,0 1.620,0 3.435,0 DEPRECIACION ACUMULADA 22,5 101,5 246,7
FINANCIERA COLIMA , S.C. de R. L. de C.V. FUENTES Y APLICACIONES DE EFECTIVO FUENTES AO 1 AO 2 AO 3 BANCOS 0,0 1.598,1 10.560,6 166 PARTE SOCIAL NUEVOS SOCIOS 1.400,0 5.775,0 13.650,0 AHORRO NUEVOS SOCIOS INTERESES COBRADOS 2.830,5 24.225,9 97.215,1 OTROS INGRESOS FINANCIEROS 1.179,5 10.128,8 29.407,3 CAPTACIN AHORRO INVERSIN 36.000,0 229.600,0 474.000,0 SUMA DE FUENTES 41.410,0 271.327,8 624.833,1
APLICACIONES
INTERESES PAGADOS 400,0 18.187,6 72.984,3 GASTOS DE OPERACIN* 2.677,0 12.263,5 36.724,4 MOBILIARIO Y EQUIPO 200,0 1.320,0 1.815,0 INCREMENTO EN CAJA 50,0 1.350,0 1.500,0 AHORRO NORMAL CREDITOS OTORGADOS 28.305,0 180.523,0 372.682,5 CARTERA VENCIDA 1.530,0 8.228,0 10.387,0 LIQUIDEZ EN BANCOS 5.400,0 34.440,0 71.100,0 VALORES EN RENTA FIJA 1.250,0 4.455,0 11.835,0 SUMA DE APLICACIONES 39.812,0 260.767,2 579.028,2
SALDO EN BANCOS 1.598,1 10.560,6 45.804,9
INFORMACIN DEL ESTADO DE RESULTADOS Y DATOS OPERATIVOS
(MILES DE PESOS Y UNIDADES) CONCEPTO AO O* AO 1 AO 2 AO 3 167 1.- MARGEN FINANCIERO (A-B) a) Intereses cobrados 2.830,5 24.225,9 97.215,1 b) Intereses Pagados 400,0 18.187,6 72.984,3 2.- OTROS INGRESOS FINANCIEROS 1.179,5 10.128,8 29.407,3 3.- OTROS GASTOS FINANCIEROS 4.- TOTAL DE INGRESOS NETOS 3.610,0 16.167,1 53.638,1 5.- GASTOS DE OPERACIN Remuneraciones y gratificaciones 1.314,0 4.242,0 9.648,0 Prestaciones 420,5 1.357,4 3.087,4 Gastos de oficina 270,0 1.368,0 3.960,0 Rentas y Mantenimiento de oficina 135,0 798,0 2.376,0 Gastos de Educacin 13,5 57,0 132,0 Seguros 464,5 3.928,0 15.460,6 Depreciaciones y Amortizaciones 22,5 101,5 246,7 Castigos y Quebrantos 0,0 0,0 0,0 Provisin de Reservas Prev. Globales Crd. 765,0 4.878,7 10.072,0 Otros Gastos de Operacin 59,5 513,1 2.060,4 TOTAL GASTOS DE OPERACIN 3.464,5 17.243,7 47.043,1 6.- REMANENTES DE OPERACIN 145,6 -1.076,6 6.595,1 INFORMACIN BASICA 7.- NMERO DE: Oficinas 1 3 15 30 Empleados 7 23 73 141 socios 1,500 a 2,000 por sucursal 500 4.500 21.000 60.000 Prestamos en vigor 1/3 1.500 7.000 20.000 Cuentas de captacin 4.500 21.000 60.000 8.- SALDOS DE CRDITO: 30.600 225.760 628.660 Agropecuario 20% 6.120 45.152 125.732 Industrial 5% 1.530 11.288 31.433 Comercial 30% 9.180 67.728 188.598 Transporte 10% 3.060 22.576 62.866 Mobiliario y equipo 20% 6.120 45.152 125.732 Necesidades familiares 15% 4.590 33.864 94.299 9.- INVERSIN TOTAL: Mobiliario y equipo 300 1.320 1.815 10.- OBRAS DE BENEFICIO SOCIAL: 25% sobre remanente de utilidad * Ultimas cifras que sirven de base para las proyecciones