TRABAJO DE DERECHO FINANCIERO

CRISTANCHO LINA
CASTRO NATALIA
HERNANDEZ TATIANA
REYES LISETH
VSQUEZ ELIANA

Revisar las operaciones activas, pasivas y neutras de las entidades de

crdito y de las dems entidades que conforman la estructura financiera,
las operaciones autorizadas por el rgimen financiero.

Prof. Roberto Patio.

BARRANQUILLA ATLNTICO 2014.

INSTITUCIONES FINANCIERAS
- Establecimientos de crdito.
- Sociedades de servicios financieros.
- Sociedades de capitalizacin.
1. Establecimientos Bancarios
REALIZAN OPERACIONES: ACTIVAS, PASIVAS Y NEUTRAS.
Las operaciones activas son aquellas en las que el banco asume
la posicin de acreedor frente al cliente .
Son operaciones activas, entre otras, los siguientes contratos:

el
la
el
el
el

prstamo,
apertura de crdito ,
descuento,
crdito de uso,
factoring.

Operaciones pasivas Por el contrario, las operaciones

pasivas son aquellas en las que el banco asume la posicin de
deudor frente a su cliente .
Son operaciones pasivas las siguientes:

el depsito bancario
y el redescuento.

Operaciones neutras Las operaciones neutras son aquellas

en las que el banco no es deudor ni acreedor . Son
operaciones instrumentales que sirven a las dems.
Las operaciones neutras son las siguientes:

la cuenta corriente bancaria ,

el arrendamiento de cajas de seguridad o cofre-fort,
los giros y transferencias
y las garantas bancarias .

Los establecimientos bancarios son instituciones financieras que tienen por

funcin principal la captacin de recursos en cuenta corriente bancaria, as
como tambin la de otros depsitos a la vista o a trmino para prestarlos y
comprar o descontar pagars, giros o letras de cambio. De acuerdo con lo
establecido en el artculo 7 del EOSF,
Los establecimientos
operaciones:

bancarios

pueden

realizar

las

siguientes

Descontar y negociar pagars, giros, letras de cambio y otros ttulos de

deuda;
Recibir depsitos en cuenta corriente, a trmino y de ahorros, conforme
a las previsiones contenidas en el Cdigo de Comercio y en el presente
Estatuto;
Cobrar deudas y hacer pagos y traspasos;
Comprar y vender letras de cambio y monedas;
Otorgar crdito;
Aceptar para su pago, en fecha futura, letras de cambio que se originen
en transacciones de bienes correspondientes a compraventas
nacionales o internacionales;
Expedir cartas de crdito;
Recibir bienes muebles en depsito para su custodia, segn los trminos
y condiciones que el mismo banco prescriba, y arrendar cajillas de
seguridad para la custodia de tales bienes;
Tomar prstamos dentro y fuera del pas, con las limitaciones sealadas
por las leyes;
Obrar como agente de transferencia de cualquier persona y en tal
carcter recibir y entregar dinero, traspasar, registrar y refrendar ttulos
de acciones, bonos u otras constancias de deudas;
Celebrar contratos de apertura de crdito, conforme a lo previsto en el
Cdigo de Comercio;
Otorgar avales y garantas, con sujecin a los lmites y prohibiciones que
establezcan la Junta Directiva del Banco de la Repblica y el
Gobierno Nacional, cada uno dentro de su competencia;
Emitir ttulos para la financiacin de construccin y adquisicin de
vivienda.

Como consecuencia de la ltima reforma introducida al sistema financiero

colombiano, adems de las operaciones sealadas, se autoriz a los
establecimientos bancarios a realizar operaciones de leasing habitacional, de
administracin no fiduciaria de cartera y de las acreencias de las entidades
financieras que hayan sido objeto de toma de posesin para liquidacin.
Adicionalmente, los establecimientos bancarios se encuentran autorizados para
realizar por cuenta propia cotizaciones en firme de compra y venta de ttulos de
deuda pblica de la Nacin, para colocar ttulos de deuda pblica emitidos por
la Nacin y emitir cartas de crdito standby.
Es pertinente precisar que dada la transformacin de las corporaciones de
ahorro y vivienda en bancos, las operaciones autorizadas a los
establecimientos bancarios le son aplicables a aquellas. Dichas entidades en la
actualidad, ya realizaron los ajustes correspondientes para adecuarse como
bancos comerciales.

En cuanto a las limitaciones impuestas a los establecimientos bancarios, el

EOSF, establece un catlogo de operaciones que los denominados
establecimientos bancarios no pueden llevar a cabo, a saber:
- Tomar o poseer del diez por ciento (10%) del total de las acciones de otro
establecimiento bancario como garanta adicional de emprstitos, ni una
cantidad de tales acciones que exceda del diez por ciento (10%) del capital
pagado y reservas del primero. Existe una excepcin a esta limitacin, cuando
dichas acciones se aceptan para asegurar el pago de deudas previamente
contradas de buena fe, las cuales debern ser vendidas dentro de un (1) ao
contado desde la adquisicin de ellas, plazo que podr ser prorrogado por la
Superintendencia Financiera de Colombia.
- Adquirir ni poseer sus propias acciones, a menos que la
- adquisicin sea necesaria para prevenir prdida de deudas previamente
contradas de buena fe, caso en el cual las acciones debern venderse en
subasta privada o pblica, o disponerse de ellas en otra forma, dentro de seis
(6) meses siguientes a la adquisicin.
- Conceder financiacin, directa o indirectamente, con el objeto de poner en
capacidad a cualquier persona de adquirir acciones o bonos obligatoriamente
convertibles en acciones, de la propia entidad o de cualquier institucin
financiera o entidad aseguradora, salvo que dicha adquisicin est referida a
acciones colocadas en forma primaria o se realice en proceso de privatizacin
y que el prstamo sea hecho sobre otras seguridades que tengan un valor
comercial conocido igual o superior al ciento veinticinco por ciento (125%) de la
cantidad prestada.
- Emitir obligaciones que puedan o deban circular como moneda - Limitar o
restringir en forma alguna la cuanta de los saldos provenientes de depsitos
en cuentas corrientes.
- Recibir en garanta de prstamos letras de cambio con un plazo superior a
noventa (90) das.
- Otorgar hipoteca o prenda que afecte la libre disposicin de sus activos, salvo
que se confiera para garantizar el pago del precio que quede pendiente de
cancelar al adquirir el bien o que tenga por objeto satisfacer los requisitos
generales impuestos por el Banco de la Repblica, por el Fondo de Garantas
de Instituciones Financieras o por las entidades financieras de redescuento
para realizar operaciones con tales instituciones; tampoco podrn transferir sus
propios activos en desarrollo de contratos de arrendamiento financiero, en la
modalidad de lease back.
- Comprar o poseer productos, mercancas, semovientes, acciones de otras
corporaciones o bonos de renta (income bonds) u otras seguridades

semejantes, salvo que tales bienes muebles o seguridades hayan sido

recibidos por l como garanta de prstamos o para asegurar los que haya
hecho previamente de buena fe.
2. Corporaciones Financieras
Las corporaciones financieras son instituciones que tienen por funcin la
captacin de recursos a mediano y largo plazo, a fin de efectuar operaciones
activas de crdito e inversiones dirigidas, primordialmente, a fomentar o
promover la creacin, reorganizacin, fusin, transformacin y expansin de
empresas en los sectores que establezcan las normas que regulan su
actividad.
Las corporaciones financieras estn autorizadas para realizar las
siguientes operaciones:

Promover su creacin, reorganizacin, fusin, transformacin y

expansin mediante las operaciones autorizadas por las normas legales;
Suscribir y adquirir acciones o bonos obligatoriamente convertibles en
acciones, bien sean de emisin primaria o de mercado secundario;
Colocar mediante comisin acciones, bonos y otras obligaciones de
nueva emisin o de mercado secundario, emitidos por dichas empresas,
pudiendo o no garantizar la colocacin del total o de una parte de tales
documentos;
Tambin podrn tomar la totalidad o una parte de la emisin, para
colocarla por su cuenta y riesgo. Toda colocacin de bonos u otras
obligaciones emitidas a ms de un (1) ao por las empresas sobre las
cuales se pretenda realizar oferta pblica por intermedio de una entidad
financiera deber efectuarse con la participacin de una corporacin
financiera, a cualquier ttulo;
Efectuar las operaciones de cambio exterior autorizadas por la ley y en
particular abrir cartas de crdito y conceder crdito en moneda
extranjera con el objeto exclusivo de financiar operaciones de comercio
exterior de las empresas, para lo cual podrn obtener crdito de
entidades financieras del exterior;
Expedir y otorgar cartas de crdito;
Servir de intermediario de recursos en moneda legal o extranjera,
contratados o administrados por el Banco de la Repblica o cualquier
otra entidad crediticia oficial existente. Tambin podrn intermediar los
recursos propios de tales entidades;
Negociar ttulos representativos del capital o los activos de sociedades
que afronten quebrantos de solvencia o liquidez, en cuyo caso la
corporacin financiera correspondiente podr obtener financiacin para
adquirirlas.

Igualmente podrn promover la reorganizacin, fusin, transformacin y

expansin de la sociedad correspondiente, mediante aportes de capital,
financiacin o garanta de sus operaciones, todo con el fin de proceder a su
venta;

Descontar, aceptar y negociar toda clase de ttulos emitidos a favor de

las empresas con plazo mayor de un (1) ao, siempre y cuando
correspondan a financiacin por parte del vendedor a ms de un (1) ao
en el momento en que se efecte la operacin y se refieran a bienes
distintos de automotores de servicio particular. No obstante, las
corporaciones financieras podrn realizar operaciones de factoring con
ttulos cuyo plazo sea inferior a un (1) ao o que correspondan a
financiacin por parte del vendedor a menos de un (1) ao en el
momento en que se efecte la operacin;
Prestar asesora diferente de la vinculada a operaciones especficas de
crdito o de capitalizacin celebradas por la respectiva corporacin
financiera con dichas empresas, tales como promocin y obtencin de
nuevas fuentes de financiacin; reestructuracin de pasivos; definicin
de la estructura adecuada de capital; fusiones, adquisiciones y
privatizaciones; preparacin de estudios de factibilidad y prospectos
para la colocacin de acciones y bonos; asesora para la ejecucin de
nuevos proyectos, consecucin de nuevas tecnologas e inversiones y
en general prestar servicios de consultora;
Otorgar prstamos a personas naturales colombianas o extranjeras
domiciliadas en el pas y a personas jurdicas nacionales para financiar
la adquisicin de nuevas emisiones de acciones, bonos obligatoriamente
convertibles en acciones, cuotas o partes de inters social de empresas
nacionales, mixtas o extranjeras;
Otorgar y recibir avales y garantas en moneda legal o extranjera de
acuerdo con las disposiciones de la Junta Directiva del Banco de la
Repblica y del Gobierno Nacional, cada uno dentro de su competencia;
Adquirir y mantener acciones de empresas exportadoras. Para el efecto,
las corporaciones financieras podrn obtener crdito del Banco de
Comercio Exterior de Colombia S.A. Bancldex;
Actuar como representante de los tenedores de bonos, siempre que
sean autorizadas para el efecto por la Superintendencia Financiera de
Colombia.

As mismo, se autoriza a dichas entidades financieras a realizar las

siguientes operaciones:

Captar ahorro mediante la emisin de certificados de depsito a trmino;

Emitir bonos de garanta general en moneda nacional; Obtener crdito

del Banco de la Repblica en los trminos y condiciones que seale la
Junta Directiva del Banco de la Repblica;

- Aprobar prstamos a personas naturales o jurdicas para financiar la

adquisicin de acciones y bonos obligatoriamente convertibles en acciones de
sociedades annimas nacionales.
- Captar recursos a la vista o mediante la expedicin de CDATs;
- Participar en la promocin y financiacin de proyectos de inversin en los que
intervenga la Nacin, las entidades territoriales o sus respectivas
- descentralizadas siempre que correspondan al mejoramiento
infraestructura urbana, de servicios pblicos o de saneamiento ambiental;

de

- Celebrar operaciones de underwriting en cualquier modalidad respecto de

ttulos emitidos por la Nacin;
- Realizar por cuenta propia cotizaciones en firme de compra y venta de ttulos
de deuda pblica de la Nacin.

3. Compaas de Financiamiento
Las compaas de financiamiento tienen como objeto principal captar recursos
a trmino, con el objeto primordial de realizar operaciones activas de crdito
dirigidas a facilitar la comercializacin de bienes y servicios, y a celebrar
operaciones de arrendamiento financiero o leasing.
Dentro de las operaciones autorizadas a las compaas de financiamiento,
se encuentran las siguientes:
- Captar ahorro a travs de depsitos a trmino
- Negociar ttulos valores emitidos por terceros distintos a sus gerentes,
directores y empleados;
- Otorgar prstamos;
- Comprar y vender ttulos representativos de obligaciones emitidas por
entidades de derecho pblico de cualquier orden;
- Colocar, mediante comisin, obligaciones y acciones emitidas por terceros en
las modalidades que autorice el Gobierno Nacional;
- Otorgar financiacin mediante la aceptacin de letras de cambio;
- Otorgar avales y garantas en los trminos que para el efecto autoricen la

Junta Directiva del Banco de la Repblica y el Gobierno Nacional;

- Efectuar operaciones de compra de cartera o facioring sobre toda clase de
ttulos;
Efectuar, como intermediario del mercado cambiario, operaciones de compra y
venta de divisas y las dems operaciones de cambio que autorice la Junta
Directiva del Banco de la Repblica;
- Captar recursos a travs de depsitos de ahorro a la vista o mediante la
expedicin de certificados de depsito a trmino (CDATs);
- Abrir cartas de crdito sobre el interior o exterior, en moneda legal o
extranjera, siempre y cuando, en este ltimo caso, tengan como propsito
financiar operaciones de cambio exterior, con sujecin a las regulaciones
cambiarias correspondientes.

4. Cooperativas Financieras
Las cooperativas financieras son organismos especializados, organizados bajo
la forma de cooperativas, que captan depsitos, a la vista o a trmino, de sus
asociados y/o de terceros para colocarlos nuevamente a travs de prstamos,
descuentos, anticipos u otras operaciones activas de crdito que les estn
legalmente autorizadas.
De acuerdo con lo establecido en el artculo 27 del EOSF Colombiano, son
operaciones autorizadas a las cooperativas financieras, las siguientes:
- Captar ahorro a travs de depsitos a la vista o a trmino mediante
expedicin de Certificados de Depsito de Ahorro a Trmino (CDAT) y
Certificados de Depsito a Trmino (CDT).
- Captar recursos a travs de ahorro contractual. Negociar ttulos emitidos por
terceros distintos de sus gerentes, directores y empleados.
- Otorgar prstamos y, en general, celebrar operaciones activas de crdito.
- Celebrar contratos de apertura de crdito.
- Comprar y vender ttulos representativos de obligaciones emitidas por
entidades de derecho pblico de cualquier orden.
- Otorgar financiacin mediante la aceptacin de letras de cambio.
- Otorgar avales y garantas en trminos que para el efecto autoricen la Junta
Directiva del Banco de la Repblica o el Gobierno Nacional, cada uno segn
sus facultades.

- Efectuar operaciones de compra de cartera o factoring sobre toda clase de

ttulos. Abrir cartas de crdito sobre el interior en moneda legal.
- Intermediar recursos de redescuento.
- Realizar operaciones de compra y venta de divisas y dems operaciones de
cambio, dentro de las condiciones y regulaciones que al efecto expida la Junta
Directiva del Banco de la Repblica.
- Emitir bonos.
- Prestar servicios de asistencia tcnica, educacin, capacitacin y solidaridad
que en desarrollo de las actividades previstas en los estatutos o por disposicin
de la ley cooperativa pueden desarrollar, directamente o mediante convenios
con otras entidades.
- Celebrar convenios dentro de las disposiciones legales para la prestacin de
otros servicios, especialmente aquellos celebrados con los establecimientos
bancarios para el uso de cuentas corrientes.

5. Sociedades Fiduciarias
De acuerdo con lo establecido en el artculo 29 del EOSF, las sociedades
fiduciarias en desarrollo de su objeto social pueden llevar a cabo las siguientes
actividades:
- Tener la calidad de fiduciarios, segn lo dispuesto en el artculo
1226 del Cdigo de Comercio;
- Celebrar encargos fiduciarios que tengan por objeto la realizacin de
inversiones, la administracin de bienes o la ejecucin de actividades
relacionadas con el otorgamiento de garantas por terceros para asegurar el
cumplimiento de obligaciones, la administracin o vigilancia de los bienes sobre
los que recaigan las garantas y la realizacin de las mismas;
- Obrar como agente de transferencia y registro de valores;
- Obrar como representante de tenedores de bonos;
- Obrar, en los casos en que sea procedente con arreglo a la ley, como sndico,
curador de bienes o como depositario de sumas consignadas en cualquier
juzgado, por orden de autoridad judicial competente o por determinacin de las
personas que tengan facultad legal para designarlas con tal fin;
- Prestar servicios de asesora financiera; Emitir bonos actuando por cuenta de
una fiducia mercantil constituida por un nmero plural de sociedades.

Igualmente, dichas entidades podrn emitir bonos por cuenta de dos o ms

empresas, siempre y cuando un establecimiento de crdito se constituya en
avalista o deudor solidario del emprstito y se confiera a la entidad fiduciaria la
administracin de la emisin;
- Administrar fondos de pensiones de jubilacin e invalidez, previa autorizacin
de la Superintendencia Financiera de Colombia;
- As mismo, las sociedades fiduciarias pueden desarrollar operaciones de
fideicomiso de inversin mediante contratos de fiducia mercantil, los cuales
tienen por finalidad invertir o colocar a cualquier ttulo sumas de dinero, de
conformidad con las instrucciones impartidas por el constituyente del
fideicomiso y fondos comunes ordinarios de inversin integrados con dineros
recibidos de varios constituyentes.
De otra parte, es importante mencionar que el EOSF otorga a las sociedades
fiduciarias la posibilidad de celebrar, con los establecimientos de crdito,
contratos para la utilizacin de su red de oficinas. Dichos contratos implican la
posibilidad de que estas entidades realicen a travs de los establecimientos de
crdito las operaciones de recaudo, recepcin, pago, enajenacin y entrega de
toda clase de bienes muebles e inmuebles necesarias para el desarrollo de sus
negocios, los cuales debern ejecutarse de tal forma que no se confundan las
calidades de la entidad fiduciaria y del establecimiento de crdito.
6. Almacenes Generales de Depsito
Los almacenes generales de depsito tienen por objeto el depsito, la
conservacin y custodia, el manejo y distribucin, la compra y venta por cuenta
de sus clientes de mercancas y de productos de procedencia nacional o
extranjera. Como se dijo anteriormente, su funcin consiste en prestar servicios
financieros complementarios a los que prestan los establecimientos de crdito.
De acuerdo con lo indicado en el artculo 33 del EOSF, los almacenes
generales de depsito pueden realizar las siguientes actividades:
- Expedicin de certificados de depsito y bonos de prenda
- Desempear las funciones de intermediarios aduaneros, personalmente
respecto a las mercancas que vengan debidamente consignadas a ellos.
- Ejercer la vigilancia de los bienes dados en prenda sin tenencia y contratar
por cuenta de sus clientes el transporte de las mercancas.