MI INGRESO

AL SECTOR
FUE MS
QUE UNA
CASUALIDAD
Mircoles 27 de agosto del 2014

P.15

Gestion.pe

Qu hay
detrs d
un progr e
a
de desar ma
rol
producti lo
vo
P. 10, 11

Lo que
molesta
a
empresa l
r
chileno d io
e su
gobierno

Ms de US$ 400 millones

El reto de la
logstica portuaria
Gastos financieros de principales compaas subieron 22%

P. 6

P. 14

P.4

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

PEPAS & MS
LIBRERA
El oro por ahora brilla menos
La produccin disminuy 20.4% durante junio

PRODUCCIN DE ORO
(En miles de onzas troy finas)
I semestre
2013

2014

Var. %

Yanacocha

577

401

-30.5

Barrick Misquichilca

322

253

-21.3

Lagunas Norte

276

249

-9.8

Pierina

46

-90.7

Consorcio Minero horizonte

92

116

26.0

Buenaventura

129

111

-13.9

La Arena

83

108

29.3

Minera Aurfera Retamas

88

88

-0.3

Gold Fields La Cima

81

73

-10.6

La Zanja

68

73

6.4

Tantahuatay

70

68

-2.8

Aruntani

90

56

-38.5

Pucamarca

64

53

-17.7

Madre de Dios

214

132

-38.2

Otros

616

560

-9.1

Total

2,495

2,090

-16.2

FUENTE: MINISTERIO DE ENERGA Y MINAS

Obras por
impuestos

En el primer semestre del ao

la produccin aurfera cay
16.2%. En parte por la menor
produccin que tuvo Yanacocha, asociada a menores
leyes; al cierre de Pierina por
parte de Barrick y a la menor
extraccin en Madre de Dios.

Inversiones
de Simsa

Aumentan ventas de
Mrmoles y Granitos

Continan exploraciones
en la zona de Arcopunco

En el segundo trimestre del

ao los ingresos por ventas de
Mrmoles y Granitos tuvieron
un incremento de 24.6% en
comparacin al mismo periodo del ao pasado.
La variacin positiva se debi a
un mejor comportamiento en
el mercado local.
Asimismo, disminuyeron los
gastos financieros de la empresa principalmente porque
la diferencia de cambio fue favorable al tener la compaa
mayores pasivos en moneda
extranjera. La cotizacin del
dlar disminuy entre abril y
junio. Tambin se favoreci
porque los accionistas amortizaron un prstamo con la dacin en pago de un terreno.

San Ignacio de Morococha realiz inversiones durante el segundo trimestre del ao vinculadas principalmente a rampas
para acceder a nuevas zonas
mineralizadas.
Asimismo, contina con trabajos de preparacin para realizar
perforaciones diamantinas en
las exploraciones de Uncush
Sur y la llamada Mina Central
Zona Sur.
Adicionalmente contina con
trabajos de exploracin en la
zona conocida como Arcopunco, ubicada en la parte norte de
la Mina Central.
La produccin de zinc y plomo
a junio de este ao mostr una
disminucin respecto a similar
periodo del ao anterior.

Santa Luisa an busca nuevas reservas

Casi cuatro
veces ms

Actualmente la unidad de Palca todava sigue inoperativa

Proyecto de irrigacin
financiado por
Antapaccay
Glencore, que est a cargo
de la mina Antapaccay invertir, bajo un esquema de
obras por impuestos, en un
proyecto de irrigacin para
la comunidad campesina de
Ccahuaya. El nuevo sistema
permitir mejorar la produccin de pasto mejorado y el
fortalecimiento de la crianza
de ganado.
Se espera que las obras concluyan en mayo del prximo
ao.

Minera no
metlica

La compaa minera Santa Luisa est desarrollando actividades de prospeccin y exploracin en varias zonas alrededor
de sus minas. En estos momentos cuenta con el proyecto de
Atalaya.

Este ltimo proyecto comprende un grupo de concesiones

ubicadas en la provincia de Bolognesi (ncash).
La compaa se encuentra
preocupada porque la unidad
minera de Palca sigue inopera-

tiva y solamente est en produccin la unidad minera de

Huanzala. Por eso est en la
bsqueda de nuevas reservas
de mineral con el objetivo de
aumentar el suministro a su
planta concentradora.
La paralizacin de Palca se
debe a que se mantiene un
conflicto con la comunidad
campesina de Pocpa que no
permite el trabajo normal de
la unidad minera desde noviembre del ao pasado.
Santa Luisa tiene como principal accionista a la firma japonesa Mitsui Mining.

Relativa estabilidad

Fin de huelga

Hochschild Mining empieza a superar altos costos

Vuelven labores en Raura

Los recientes resultados mostrados por Hochschild Mining

revelan una relativa estabilidad
de la compaa, dijo Joshua Ra-

La semana pasada se levant la

huelga general indefinida que
se haba iniciado el 15 de agosto
en la unidad minera de Raura.

ymond, estratega de mercado

de City Index. La empresa mantiene el objetivo de que Inmaculada siga adelante.

El impacto de los altos

costos en Chile

Libro:
Estudio de lneas de base

La Asociacin de Estudiantes
de Corani para el Desarrollo
lanzeste estudio de base social de las comunidades Chacaconiza y Quelcaya, elaborado por los mismos estudiantes puneos. El documento se elabor bajo el
pedido de la firma Bear Creek
Mining y tiene como objetivo
contribuiral desarrollo de esa
localidad a travs del conocimiento real de las oportunidades que presenta la zona.

AGENDA
Congreso:
Mujeres mineras por el
turismo - Ica

La Asociacin Femenina Auxiliar al Instituto Americano

de Ingenieros de Minas, Metalrgica y Petrleo (WAAIME), anunci la organizacin del VIII Congreso Internacional sobre La Minera,
Energa y Petrleo impulsando el Turismo.
Este evento se realizar
en la ciudad de Ica del 15 al
17 de abril del prximo ao.

Si hoy se realizar el proyecto

Pelambres, de Antofagasta
Minerals en Chile, su coso sera mayor a US$ 5 mil millones,
dijo el presidente ejecutivo
de Collahuasi, Jorge Gmez.
Es decir significa que su costo
sera casi cuatro veces ms
de lo que se invirti en su momento en dicho yacimiento.

El informe de Willaqniki sobre

la minera y las elecciones.

Director periodstico: Julio Lira

Editor: Ral Castro, Ricardo Montero
Redactores: Vctor Huamn, Daniel Sarfaty, Pilar Olivo, Karina Abarca, Sandra Alvarado, Nancy Portugal, Stephana Palomino, Wilfredo Huanachn
Biblioteca: Walter Castro
Editor de Diseo y Fotografa:
Guillermo Mayur
Jefa de Fotografa: Carolina Urra
Diagramacin: Sonia Vsquez, Luis J. Malsquez, Daniel Bernaola, Gunther Crdenas, Luis Sifuentes, Jos L. Rodrguez
Infografa: Luis Jos Malsquez
Correccin: Jorge Alejandre, Jorge Santiago, Gabriel Osco
Editado por Prensa
Popular S.A.C. Jr. Mir Quesada 247, Piso 7, Lima 1
Impreso en los talleres grficos de Empresa Editora El Comercio S.A. Jr. Paracas 530, Pueblo Libre
Todos los derechos reservados. Prohibida su reproduccin total o parcial.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

El factor poltico para decidir

Los precios de los metales
lo cambiarn todo. La poca de bonanza es por ahora
un buen recuerdo.
Un informe elaborado
por KPMG ya adverta sobre eventuales escenarios
a los que deber enfrentar-

se la minera en Latinoamrica. Precios bajos, decisiones

ms pensadas al momento de
explorar, dudar an ms en
reactivar proyectos que antes
suspendi, ahorro en inversin logstica y de infraestructura. Un panorama complica-

do, en resumen. Ese mismo

documento tiene un dato interesante: las compaas mineras sern ms cautelosas, claro, es evidente, pero adems
de lo ya mencionada, para invertir tendrn en cuenta ms
que nunca los riesgos polticos

y regulatorios que no representen una amenaza para los

inversionistas.
Aqu estamos en problemas. Y es que el gobierno del
presidente Humala no ha logrado demostrar esas credenciales de seguridad que las

grandes empresas estn

esperando.
La situacin se torna
preocupante, pues los principales voceros del Gobierno
han dejado otra vez en manos
de la minera (el inicio de Quellaveco o Constanza) la posi-

bilidad de reactivar la economa. A cambio -insistimos-,

el Gobierno ha hecho muy
poco para fomentar la expansin de la minera.
Ral E. Castro Pereyra
Editor

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

INFORME

Nueva infraestructura portuaria necesita

de ms de US$ 400 millones en inversin
TRMITES PARA CONSTRUIR MUELLE DE MINERALES PRIVADO PUEDEN DEMORAR HASTA TRES AOS.
HABRA HASTA SIETE INICIATIVAS PORTUARIAS A DESARROLLARSE EN LOS PRXIMOS AOS.
MANUEL MELGAR

WILFREDO HUANACHN O.

whuanachin@diariogestion.com.

Per es un pas con una

fuerte presencia minera.
Eso obliga a que las operaciones del sector cuenten
con un buen sistema de
transporte desde sus unidades de produccin hasta
el embarque de sus concentrados. En este punto,
los puertos martimos deben presentar la suficiente
infraestructura para el envo del mineral.
Iniciativas portuarias
El expresidente de la Autoridad Portuaria Nacional
(APN), Frank Boyle, seal que a la fecha hay siete
iniciativas portuarias.
Consider que la carencia
de logstica para futuros
proyectos mineros ya supera los US$ 400 millones.
En este sentido, hay un
proyecto en Ventanilla por
parte del grupo Vargas, as
como de Chancay Ports y
otro del grupo Tramarsa
en Vgueta (norte chico).
Boyle indic que la APN
tambin evala otro terminal en Ventanilla (Cerro
del Perro).
En el norte, existe una
propuesta del Consorcio
Transportadora Salaverry,
para recoger minerales de
la sierra de La Libertad y
Cajamarca. En Lambayeque, tambin se piensa en
un megapuerto en Morro
Eten. Por otro lado, al sur,
est en proceso la aprobacin de Jingzhao Mining
para construir un terminal
de minerales en Pampa del
Pongo (Arequipa).

La experiencia de las propias mineras admnistrando sus puertos ha permitido un gran avance del sector.

CIFRAS Y DATOS

Exportaciones de minerales desde puertos peruanos en 2013

Matarani. En el terminal portuario de Tisur se

han construido almacenes coberturados de hasta
120,000 TM de concentrados de mineral, con faja tubular y shiploader (carga de
embarque) de 1,500 TM por
hora nominal.

Paita. El futuro muelle

de minerales de Paita
tendra capacidad para
recibir naves de hasta
70,000 DWT (tonelaje de
porte bruto) con 15 metros
de calado y una longitud
aproximada de 340
metros.

Callao. El terminal de Consorcio Transportadora

Callao tiene capacidad de
carga de barcos de hasta
60,000 TM. El grupo es conformado por Santa Sofa
Puertos, MInera El Brocal,
Impala Per SAC, Perubar, y
Chinalco Per.

Envos. Segn reportes de

Sunat-Aduanas, la
exportacin de minerales
en puertos martimos en el
2013, que comprende hierro, cobre, plomo, zinc, y
metales preciosos, lleg a
US$ 4,549 millones (a valor
US$ FOB).

Referencial (valor FOB US$)

Puerto
Concentrado
Martimo
de mineral
Callao
Hierro
Cobre
Plomo
Zinc
Molibdeno
Plata
Oro
Total
Salaverry
Cobre
Total
Chimbote
Cobre
Zinc
Total
Mollendo-Matarani
Cobre
Molibdeno
Plata
Total
Ilo
Hierro
Cobre
Molibdeno
Total
Pisco
Cobre
Total

Exportacin FOB
US$
US$ 1,380
US$ 813388,368
US$ 460468,843
US$ 314156,772
US$ 32542,769
US$ 120578,131
US$ 11440,572
US$ 1,752576,835
US$ 267026,141
US$267026,141
US$ 913504,830
US$ 119363,419
US$ 1,032868,249
US$ 907797,266
US$ 47386,164
US$ 34317,544
US$ 989500,974
US$ 7222,171
US$ 18261,763
US$ 65515,515
US$ 90999,449
US$ 412197,094
US$ 412197,094

FUENTE: SUNAT - ADUANAS

Ofertas vigentes
Asimismo, se calcula que la inversin de logstica portuaria
a favor de proyectos mineros
es superior a los US$ 220 mi-

llones y en el mediano plazo

hay planes de crecimiento.
Dentro de la oferta vigente, el
gerente de planeamiento de
Terminal Internacional del

Sur (Tisur), Julio Pflucker, seal que el servicio en Matarani atiende a las operaciones
de Cerro Verde y Antapaccay;
pero se espera al 2016 atender

a Las Bambas, el proyecto

Constancia y la expansin de
Cerro Verde.
Por su parte, el gerente general de Transportadora Ca-

llao S.A., Vctor Sam, coment que para este primer

ao de operacin se atender unos 3.7 millones de TM;
pero que en 20 aos se estima aumentar la capacidad
de embarque a 6 millones.
En otros proyectos, el
gerente general de Terminales Portuarios Euroandinos (operador del puerto
de Paita), Carlos Merino,
destac que para la realizacin de un muelle de minerales en este puerto habra una inversin de US$
60 millones.
Desarrollo minero
En cuanto a la oferta minera
privada, Boyle mencion el
caso de Antamina en su
puerto de Huarmey (ncash), donde traslada el cobre de la sierra mediante un
mineroducto.
Otro es el terminal de
Southern,desde donde se
exportan ctodos de cobre
(Arequipa). En el caso de desarrollos, estn los trabajos
de Shougang en su puerto
de San Nicols (Ica).
Boyle seal que al 2020
ya se debera contar con
nuevas opciones de terminales de minerales ya que
el puerto del Callao estara
a su mxima capacidad. Indic que de iniciarse una
nueva propuesta portuaria,
los trmites para poner en
marcha la construccin de
un muelle de minerales demoraran ms de tres aos.
Se debe tener una buena
carretera portuaria a la costa y que los puertos estn integrados a corredores viales, precis.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

BREVES

Inversiones de Milpo caen

47% en primer semestre
PERO PRODUCCIN METLICA MANTUVO DINAMISMO
Las inversiones de la minera peruana Milpo cayeron
47% durante el primer semestre del ao, debido a
que han estado ms orientadas al sostenimiento y
expansin de la infraestructura de sus unidades.
La firma desembols US$
27.7 millones en la primera
parte del ao, monto bastante menor a los US$ 51.9 millones invertidos en el mismo periodo del 2013. Las
inversiones ms represen-

Objetivo. Expande unidades.

tativas son el saldo correspondiente a trabajos remanentes relacionados con la

expansin de la unidad Cerro Lindo y la instalacin del
tercer molino en la misma
unidad, seala.
Pese a la contraccin que
sufri el sector en el primer
semestre, Milpo mantuvo
un buen desempeo. Su
produccin de plata, la ms
significativa, creci 3%, la
de cobre un 14%, la de plomo 13% y la de zinc un 4%.

ESTS LISTO PARA

LA PERFORACIN
DE SUPERFICIE DEL
FUTURO?
DE ESTA MANERA!

EN SEGUNDO TRIMESTRE

AGENCIA S&P

Almacenaje de minerales
de Perubar se redujo 9%

Vida til de
reservas de
Volcan es de
ocho aos

La empresa de almacenaje y
embarque de concentrados
mineros, Perubar, registr
una cada de 9% en sus operaciones durante el segundo
trimestre del ao, ante la menor actividad del sector.
La firma, que forma parte
del Grupo Glencore, detall
que en el segundo trimestre
almacen 580,881 toneladas mtricas y embarc
306,100 toneladas de concentrados mineros. Adems, brind servicios colaterales de almacenaje por
724,595 toneladas.

El total del tonelaje almacenado y embarcado en

el presente trimestre, comparado con similar trimestre del ao anterior, reporta una disminucin de
161,622 toneladas mtricas, precisa la empresa.
Sin embargo, los ingresos de Perubar por los servicios de almacenaje y embarque de concentrados
mineros aumentaron un
18.6% a US$ 7 millones en
el segundo trimestre del
ao, debido a un incremento de tarifas que fij.

La minera peruana Volcan

cuenta con un perfil de riesgo favorable debido a que
posee una vida de reservas
razonable de unos ocho
aos, segn la calificadora
Standard & Poors.
La agencia precisa que las
reservas de la minera poseen un contenido de plata
y zinc relativamente alto
que le da a la firma adecuados niveles de eficiencia
operativa. Aunque su perspectiva se mantiene estable.

Las perforadoras Sandvik han sido

desarrolladas por dcadas buscando alcanzar una
eficiencia mxima en costos. Hemos desarrollado
una plataforma percusiva que llevar la perforacin
de superficie a un nivel completamente nuevo.
Fabricada para cubrir las necesidades de la
industria minera del maana, as como tambin
los requerimientos futuros de automatizacin, la
nueva PANTERA es una perforadora inteligente,
potente y segura con variantes tanto para
perforacin DTH como top hammer. Diseada
para una mejorada eficiencia en perforacin,
menor costo por metro perforado y un impacto
medioambiental reducido, representa la mxima
productividad.
nete al moviemiento hacia el Futuro de
la Minera. Es de Esta Manera: sandvik.
com/pantera
AV. DEFENSORES DEL MORRO 1632,
CHORRILLOS, LIMA, PER - TEL. 51 1 2133300

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

FINANZAS
LA VOZ DE LOS NMEROS

Empresa
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19

SOUTHERN PER COPPER CORP SUC. PER

CERRO VERDE
BUENAVENTURA
MINSUR
SHOUGANG HIERRO PER
VOLCAN
MILPO
EL BROCAL
PODEROSA
CORONA
ATACOCHA
RAURA
SANTA LUISA
PERUBAR
SAN IGNACIO DE MOROCOCHA
MRMOLES Y GRANITOS
ANDINA DE EXPLORACIONES
CASTROVIRREYNA
FOSFATO DEL PACFICO
TOTAL MINERAS

Ingresos
I Sem. 2014
3,466.1
2,204.4
1,250.8
1,144.7
1,090.2
950.4
906.1
283.5
280.1
165.0
141.2
101.9
68.3
36.8
9.9
1.4
1.4
0.0
0.0
12,102.1

I Sem. 2013
3,522.6
2,178.2
1,434.3
999.5
1,144.2
988.9
842.9
214.6
259.6
168.4
117.8
123.0
84.8
33.0
64.8
1.5
2.2
36.1
1.2
12,217.6

FUENTE: ESTADOS FINANCIEROS INDIVIDUALES PRESENTADOS AL 30 DE JUNIO DEL 2014 A LA SMV.

Var. %
-2%
1%
-13%
15%
-5%
-4%
7%
32%
8%
-2%
20%
-17%
-19%
12%
-85%
-8%
-38%
-1%

Utilidad Neta
I Sem. 2014 I Sem. 2013
894.6
1,020.7
661.8
681.6
30.0
51.8
320.1
326.6
363.5
402.3
61.5
61.0
180.8
90.6
32.1
32.4
29.6
26.1
36.9
30.6
2.1
41.2
22.3
16.6
1.5
5.3
2.3
0.4
15.4
0.8
0.3
2.8
1.4
0.5
1.3
4.5
4.3
2.9
2,504.7
2,597.9

Var. %
-12%
-3%
-2%
-10%
1%
100%
14%
21%
423%
-4%

Gastos Financieros
I Sem. 2014 I Sem. 2013 Var. %
0.0
0.9
-99%
0.0
2.8
2.8
18.8
-85%
37.0
4.5
729%
14.7
15.0
-2%
37.3
31.4
19%
25.8
18.5
40%
0.9
2.5
-65%
3.2
3.8
-17%
1.9
1.8
4%
1.4
1.5
-1%
0.2
0.0
0.0
0.0
0.7
0.1
971%
2.5
2.4
5%
0.3
1.3
-73%
0.0
0.0
-31%
0.7
0.9
-22%
0.0
0.0
129.6
106.0
22%

I Sem. 2014
413.3
369.5
9.4
206.0
183.0
37.2
93.9
21.7
16.0
21.6
2.3
0.8
0.2
2.5
0.0
0.0
0.0
0.0
1.7
1,350.3

ROE: Rentabilidad patrimonial (Utilidad neta/Patrimonio neto)

I Sem. 2013
516.4
370.4
58.1
225.8
209.1
43.9
85.1
18.1
12.1
21.0
1.6
1.2
2.3
2.9
0.4
0.0
0.0
1.8
1.8
1,526.5

Tipo de cambio al 30.06.2014: S/. 2.80 y al 30.06.2013: S/. 2.781.

Solo el 34% de utilidad operativa

de mineras se us para impuestos
GASTOS FINANCIEROS DE PRINCIPALES COMPAAS SUBIERON 22% EN EL PRIMER
SEMESTRE, MIENTRAS EL PAGO DE IMPUESTO A LAS GANANCIAS BAJ EN 12%.
Las 19 compaas mineras
que cotizan en la Bolsa Valores de Lima (BVL) experimentaron una contraccin de 4% en sus utilidades netas, en promedio, en
la primera mitad del presente ao frente a igual perodo del 2013, por lo que
su carga tributaria tambin se ha reducido.

Analizando la informacin
financiera presentada por estas compaas a la Superintendencia del Mercado de Valores
(SMV), se constata que en trminos consolidados el impuesto a las ganancias pagado por
dichas empresas sum S/.
1,350 millones en los primeros
seis meses, es decir, 12% menos que entre enero y junio del

ao 2013, lo que implica obviamente menos ingresos al fisco

y canon minero por distribuir.
Asimismo, se verifica que
en trminos relativos dicho
monto pagado por impuestos
represent el 34% de sus ganancias operativas (conocida
en ingls como Ebitda) versus
el 36% que signific un ao
atrs. O expresado de otra for-

ma, en junio del 2014 el impuesto pagado por las mineras

fue equivalente al 54% de su
utilidad neta frente al 59%
que fue en junio del 2013.
Tal contraccin era de esperarse, ya que mientras la
actividad minera se hace
menos rentable su contribucin al fisco tambin es menos representativa.

Impuesto a la ganancia
Var. %
I Sem. 2014 I Sem. 2013
-20%
8.7%
10.6%
-0%
5.5%
6.0%
-0.4%
0.7%
-9%
5.1%
5.4%
-12%
40.4%
29.6%
-15%
1.4%
1.4%
10%
10.8%
5.9%
2.5%
-2.6%
32%
7.9%
6.9%
3%
23.0%
18.7%
45%
-0.9%
-17.5%
-32.8%
-18.5%
-1.0%
3.5%
-13%
1.1%
0.2%
-100%
-13.3%
0.6%
-5.1%
-52.7%
-74.7%
12.3%
-100%
-1.1%
-3.8%
-1.9%
-1.3%
-12%
5.5%
5.9%

Ahora el Gobierno evala

efectuar ajustes al reparto del
canon minero, a fin de que sea
ms equitativo e inclusivo.
Es preciso mencionar que en
el primer semestre del ao en
curso, prcticamente, la mitad
de la muestra, 9 de las 19 firmas evaluadas, reportaron
prdidas, mientras que en el
primer semestre del 2013 solo

seis de ellas tuvieron cifras

en rojo en su ltima lnea.
Gastos financieros
Las deudas totales (pasivos) de las mineras registradas al 30 de junio del
2014 se mantuvieron en niveles similares a los de fines
de junio del 2013, pero sus
gastos financieros han experimentado un incremento de 22% al elevarse de S/.
106 millones a S/. 130 millones en los periodos comparados, incidiendo en la
reduccin de sus ganancias
netas.
Es por ello, que la carga
financiera de las empresas
pas de representar 2.5% a
3.3% de las utilidades operativas de las mineras desde
junio del 2013 hasta junio
del 2014.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

BREVES
Minera MMX
anuncia cierre
La minera brasilea MMX
Mineracao e Metalicos SA
planea cerrar temporalmente su ltima mina productora, Serra Azul, debido

a la reciente cada en los precios del mineral de hierro. La

decisin se produjo despus
de que la minera negara enfticamente un reporte de la
prensa local que sostena que
estaba a punto de pedir proteccin por bancarrota.

La estrategia de Gold Fields

Gold Fields Ltd. est estudiando dos nuevos mtodos
de extraccin en su mina
South Deep, la cual se habra
convertido en la ms grande
mina de lingotes en Sudfri-

ca para el 2015 si no fuese

por los retrasos, dijo Nick Holland, CEO de Gold Fields.
La empresa est tratando
de simplificar la forma en
que explota el yacimiento.

MMG con nuevo

presidente
La minera MMG eligi a Jiao
Jian como su presidente luego que su predecesor Wang
Lixin renunciara al cargo
tras su nombramiento el mes

pasado como presidente

de las operaciones sudamericanas de la compaa, que recientemente adquiri Las Bambas.
Wang fue nombrado presidente de MMG South
America Management Co .

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

ENTREVISTA

Existen ms de 50 helicpteros para

poder atender las necesidades del sector
SCAR SANTANDER, GERENTE GENERAL DE AEROLNEAS SANTANDER, AFIRMA QUE LA DESACELERACIN
ECONMICA NO AFECT NEGOCIOS DE VUELOS. SECTOR EXTRACTIVO ES UNO DE SUS PRINCIPALES CLIENTES.
Los vuelos privados dirigidos a ejecutivos han crecido
debido a la demanda del
sector minero?

S. Se han hecho muchas

concesiones mineras, se han
consolidado grandes compras como, por ejemplo, el
proyecto Las Bambas.
De su cartera de clientes,
cuntorepresentaelsector
minero?

Ms del 60%.

Lo que buscan

HOJA DE VIDA
Nombre: scar Santander
Velsquez.
Cargo: Gerente general de
Aerolneas Santander.
Experiencia: Cuenta
con ms de 30 aos de
experiencia en el sector
areo.
Proyecto: Aerolneas Santander se expandir hacia
el servicio domstico.

Se usa tanto avionetas como helicpteros?

S. Por ejemplo, existen empresas que realizan entre

cuatro a cinco vuelos diarios en helicptero, debido
tambin a las dificultades
de vas de acceso.
Es un ahorro de tiempo...

Para ir al proyecto Las

Bambas se requiere de
ocho horas de viaje en carretera desde la ciudad del
Cusco al campamento y los
ejecutivos estn con el

Firman
convenio para
desarrollo de
aeropuerto

Lascompaaspetroleras yminerascuentanconestndaresdeseguridad tan rigurosos que exigen auditoras seguidas a las lneas areas.

tiempo contado y requieren

viajar va area (ver nota
vinculada).

do de operar e incluso se estn expandiendo en nuestro pas.

La desaceleracin econmica ha afectado al sector

minero, esto ha mellado
tambin al transporte areo privado?

Entonces el sector est bien

Creo que no. Si bien parte

de la desaceleracin tiene
que ver con la baja de los
precios de los commodities, las minas no han deja-

Tan es as que hasta hace dos

aos no haba en el mercado
ms de 30 helicpteros, hoy
hay ms de 50 naves para
atender a las compaas petroleras y mineras.
Y las avionetas ejecutivas?

Para trasladarse, los ejecuti-

vos utilizan mucho las avionetas, los vuelos chrter, si

bien el movimiento de las
avionetas no ha crecido tanto como el de los helicpteros, s han aparecido algunas lneas ms.
Cunto puede costar un viaje en avioneta?

Un vuelo puede costar entre los 9 mil y 12 mil dlares para rutas dentro del
Per.

Aerolneas Santander har uso, a travs de un convenio con la comunidad

de Huanacupampa, de
su aeropuerto que est a
20 minutos del proyecto
minero Las Bambas. Estamos planeando invertir
en ese aeropuerto para
poder llegar con vuelos
directos, manifest.
Aadi que acaban de
culminar los trabajos topogrficos, pues planean
ampliarlo. La inversin
aproximada es de US$
300 mil en esa pista ()
Un aeropuerto contribuye al desarrollo de toda la
zona, anot.

Qu suelen pedir las empresas para el traslado de

sus ejecutivos?

Como viajan los principales

ejecutivos de las compaas,
piden un trato VIP. Un buen
refrigerio, obviamente que el
avin est en perfectas condiciones. Ahora, las compaas tanto petroleras como
mineras cuentan con estndares de seguridad tan rigurosos que exigen auditoras
muy seguidas, y si la compaa no las cumple simplemente no contratan el avin.
Cuntas empresasbrindan
un servicio premium?

Dira que todas las compaas que estn certificadas

tienen esa calidad, pues los
estndares de seguridad
que exige la aeronutica civil son tan estrictos como la
compaa que viene a auditarte. Para que una empresa cambie un remache, esta
debe tener todas las certificaciones adecuadas.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

LAS TOP DE AGOSTO

PREVENCIN

Gobierno tiene 50 conflictos en la mira

OFICINA DE DILOGO DE LA PCM TIENE CASOS EN 15 REGIONES.
Casos en calidad de prevencin. Es decir, no hay acciones de violencia concreta.
As los observa, as los clasifica la Oficina Nacional de
Dilogo y Sostenibilidad
(ONDS) de la PCM.
Este organismo tiene en
la mira 50 controversias
en el sector minero y que
estn, precisamente, en
calidad de prevencin. Se
trata del 50% del total de
los casos que atienden.
Mirada regional
Las controversias se reparten en 15 regiones, se-

gn revela en su ltimo infor me elaborado por la

ONDS.
Son ncash (10), Puno (8)
Cajamarca (5), Lima (5) los
departamentos con mayor
nivel de conflictividad.

Conflictos mineros.

Espacios de violencia
El documento de la ONDS indica que existen 39 casos en
que s hay conflicto social, es
decir, una situacin de violencia manifiesta.
De ese universo, se seala que existen 15 casos que
involucran a la minera. Un
dato en particular del in-

forme es que el 33% de

estos problemas se concentra en el depar tamento de Cajamarca,
mientras que el 27% en
Cusco y en Arequipa.
El estudio realizado
por la ONDS destaca el
hecho de la existencia de
cinco problemas en relacin a la minera ilegal,
dos menos que en el anterior informe.
En la Presidencia del
Consejo de Ministros se
destaca el hecho de que
hay una reduccin de la
conflictividad.

04.04.2014

El EIA de Ta Mara
El MEM aprob el EIA de Ta Mara de Southern. Se invertirn US$ 1,300 millones en 18 aos de operaciones. Emplear hasta 3,500 trabajadores para la construccin, y
764 personas para la operacin.
13.08.2014

15.08.2014

Jinzhao se alista

Trabajo en Rio Alto

La empresa china Jinzhao

Mining Per construir una
unidad de hierro en el proyecto Pampa del Pongo, provincia de Caravel (Arequipa),
con un desembolso de US$
1,500 millones.

Para mediados de setiembre

prximo, la exploradora canadiense Rio Alto Mining Limited espera completar el
programa de perforacin de
xido en la mina de oro La
Arena.

18.08.2014

Fortuna Silver y el oro

La minera de Canad se acerca a la meta anual de produccin en su mina Caylloma (Arequipa) de dos millones de
onzas de plata y 1,900 onzas de oro, gracias al resultado del
segundo trimestre.

10

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

ESPECIAL

No son regalos: qu hay detrs de

un programa de apoyo productivo
EXISTEN EJEMPLOS DE APOYO QUE CONTRIBUYEN AL DESARROLLO, PERO TAMBIN HAY DE LOS OTROS.
EXPERTOS RECOMIENDAN A MINERAS TENER CLARO PARA QU IMPLEMENTAN SUS PLANES.
En Moquegua, 200 agricultores de los valles de Carumas, San Cristbal y Cuchumbaya estn participando en un programa para convertirse en productores de organo orgnico,
versin del condimento que
tiene una creciente demanda en mercados nacionales
e internacionales.
Los ingresos de estos
agricultores podran aumentar un 25% una vez que
salgan al mercado y lo harn gracias al apoyo que reciben del Fondo Quellaveco, que la minera Anglo
American implement como parte de su compromiso
con el desarrollo de Moquegua, regin donde operar
desde el prximo ao.
El programa de organo
orgnico, as como lo que
estn haciendo en la cadena del pisco y vino (en Omate y Quinistaquillas), son
ejemplos de lo que se puede
lograr con fondos bien canalizados, afirma Alipio
Montes Urday, presidente
del Centro de Estudios para
el Desarrollo Regional.
Montes, quien es profesor de la Universidad Nacional San Agustn, dice
que tambin conoce casos
de dinero de las mineras
desperdiciado en proyectos
sin futuro. La diferencia
entre unos y otros est en la
concepcin que la empresa
tiene de sus programas de
apoyo, sostiene.
En el caso de Quellaveco
destaca Montes- tiene un
fondo concursable para el

USI

CIFRAS Y DATOS

Experiencia. El Fondo
Antamina ha desarrollado con xito programas de
acuicultura de concha de
abanico en Huarmey, ncash; y tambin programas para agricultores de
alcachofas, palta, flores,
duraznos, entre otros de
esa regin
Testimonio. Southern
llev a cabo programas
para fortalecer las capacidades competitivas
de los productores de
organo, ha formado un
clster alpaquero para la
fabricacin artesanal de
sombreros y de hilados y
mejorado gentico de vacunos y ovinos.
Los planes de desarrollo productivo fracasan cuando se generan solo por inters de la empresa.

Tecnologa, trabajo conjunto y habilidades empresariales

En el sector rural pueden
haber buenas iniciativas
empresariales, pero, por
lo general, hay que trabajar mucho para lograr que
se concreten.
Federico Tenorio Caldern, director del Cedepas
Norte (Centro Ecumnico de Promocin y Accin
Social), considera que hay
tres grandes pasos que se

deben dar para conseguir

buenos resultados.
Lo primero son las capacidades tecnolgicas de
los pequeos productores, empieza. En cualquier
actividad que se quiera
emprender, si se quieren
mayores probabilidades
de sobrevivir se tienen que
ofrecer productos de buena
calidad. Desgraciadamen-

te, la tecnologa productiva

en el campo es muy precaria, indica.
Lo segundo es transferir competencias y capacidades organizacionales,
prosigue Tenorio.
Hay que hacer comprender a los productores que
juntos tienen mayores posibilidades de acceder a mejores mercados.

Y lo tercero es el desarrollo de las habilidades

empresariales, para que
los productores tengan
nociones de marketing, de
manejo de sus activos y de
sus pasivos, seala.
Si un programa desarrolla esos tres aspectos
-prosigue-, podr generar
emprendimientos sostenibles en el tiempo.

desarrollo que cumple con los

requerimientos tcnicos y
transparentes y brinda autonoma a las entidades ejecutoras. Entonces los ganadores
son emprendimientos orientados a sobrevivir por s mismos en el mediano y largo
plazo.
Factor de riesgo
Cuando la minera no tiene
la concepcin clara, terminan actuando solo para ganarse el aprecio de las comunidades donde operan y entonces financian proyectos
desarticulados, con gran inversin pero sin sostenibilidad, seala.
En la misma lnea, Jos
Salazar Acuchi, docente universitario y consultor en temas de Responsabilidad Social, indica que cuando una
minera quiere desarrollar
proyectos sociales o de inversin social, tiene que tener en cuenta que deben tener sostenibilidad ms all
de la mina.
Los ciclos mineros, con
sus alzas y bajas de ingresos,
hacen que los emprendimientos tengan que ser sostenibles
en s mismos si es que se quiere que tengan un impacto en
el desarrollo de las comunidades, afirma.
Para Salazar, cada vez ms
empresas entienden esto.
Antes han invertido buena
cantidad de recursos sin tener el horizonte bien fijado.
Ahora, adems, buscan que
los proyectos generen valor
agregado a las propias mineras, indica.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

BLOOMBERG

Las comunidades que se organizan para venderles a las mineras son una nueva y buena experiencia en el sector.

Empresas comunales, el
otro lado de un proveedor
Entre los emprendimientos
productivos que mayor impacto estn teniendo en las comunidades figuran aquellos en los
cuales las empresas formadas
venden sus productos o servicios a la propia empresa minera. Diego Benavides, presidente de Minera IRL, indica que en
el caso de su compaa, los
principales proyectos productivos desarrollados han sido dirigidos a la generacin de empresas comunales de servicios.
Por ejemplo, en nuestra mina de Corihuarmi, se promovi
la creacin de una empresa de
transporte de pasajeros para
los trabajadores. Minera IRL
facilit un leasing para la compra de los buses que la comunidad cumpli con pagar mediante los ingresos generados
por el servicio, as como por los
pagos anuales del Contrato de
Uso de Terrenos Superficiales.
La comunidad renueva las uni-

LAS CLAVES
Ideas. Milpo trabaja con pequeos productores frutcolas de Cerro Lindo, en Ica,
dotndolos de canales de
riego y reservorios que les
permiten tener un abastecimiento continuo de
agua.

Novedades. Gold Fields ha

apoyado en Hualgayoc que
750 productores lecheros
mejoren su ganado y pastos, y
les ha ayudado a instalar plantas queseras. Adems apoy a
empresas productoras de jamn serrano.

Iniciativa. Yanacocha implement con xito a travs

de la Asociacin Los Andes
Cajamarca un programa de
snacks de papa que venden
en toda la regin y en Lima.
Adems tienen otros 20
proyectos .

dades peridicamente de
acuerdo a lo que establecen los
principios de seguridad y est
en capacidad de atender la demanda de otras operaciones
vecinas en la zona, afirma
Benavides.
Los servicios de lavandera
para Minera IRL son tambin
provedos por la comunidad, a
travs de una empresa constituidaporlasmadresdefamilia,
quienes adems participan de

losprogramasdeartesana,cuyos productos estn posicionndose en diversas ferias regionales y la minera trabaja en

la oportunidad de que puedan
acceder a la exportacin.
Otros ejemplos de empresas comunales son la piscigranja en jaulas flotantes, cuya produccin ya cuenta con un mercado de venta permanente; la
mejora de la sanidad animal,
as como la infraestructura pa-

ra la produccin de quesos y
otros productos lcteos; el desarrollo de huertos orgnicos;
los servicios diversos de un hotel-auditorio y un mercado comunal; produccin de miel de
abeja; cadena productiva del
cuy, entre otros, seala. En todos ellos, la minera es la principal demandante. En estos casos, se trata de un beneficio integral, pues se generan empleo
y mayores ingresos.

Los proyectos son duraderos cuando se logra el

compromiso y participacin
de la comunidad, resalta.
Preocupacin
Qu es lo ms difcil de
transmitir a las comunidades en cuanto al desarrollo
productivo? El sentido de la
realidad, responden en Minera IRL. Algunas comunidades tienen sobreexpectativas respecto de sus oportunidades y la inversin social
que va a generar la empresa
minera. Lo principal es
comprometer esfuerzos comunidad y empresa, avanzar en un desarrollo modular segn los resultados,
agregan.
Federico Tenorio, de Cedepas Norte, advierte que en
muchos casos las propias
mineras generan ese problema, debido a que cuando requieren obtener las aprobaciones de sus estudios de impacto o su licencia social, se
dedican bsicamente a regalar cosas. Luego, cuando ya
se instalan y quieren desarrollar programas sostenibles, chocan con las expectativas sobredimensionadas.

11

No todo est
resuelto con el
financiamiento

Es comn escuchar que el financiamiento es una de las

principales herramientas para el desarrollo de un pas o
una comunidad, sin embargo, Javier Alvarado Guerrero,
investigador principal del
Centro Peruano de Estudios
Sociales (Cepes), advierte
que un programa de financiamiento mal realizado puede
generar los efectos contrarios
a los que se busca.
En primer lugar, hay que
ver si el principal cuello de botella en la zona que se quiere
apoyar es el financiamiento.
Quizs lo ms importante sea
hacer caminos o generar mercados, seala Alvarado.
Si el financiamiento es la
clave, entonces es necesario
implementar todo un sistema con criterio de evaluacin, cobranza, etc. Hay que
tener mucho cuidado al implementarlo, porque si la poblacin cree que se trata de
apoyo social, va a pensar que
no hay que devolver el dinero, y eso es contraproducente, afirma el experto en financiamiento rural.
Alvarado recomienda que
si en la zona ya hay instituciones como cajas rurales o municipales operando, lo mejor
sera asociarse con ellas y formar fideicomisos.El establecimiento de fondos de garanta, tambin puede ser til,
pero preferentemente si no es
una garanta total porque de
nuevo se corre el riesgo de generar incentivos hacia el no
pago o a que no se trabaje bien
porque no se siente el riesgo
de perder el dinero propio.

12

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

BAJO LA LUPA

Una revisin necesaria al canon

EL NIVEL DE VOLATILIDAD DE LAS FINANZAS DE LOS MUNICIPIOS QUE LO RECIBEN
ES MS ALTO DE QUIENES NO LO POSEEN.

l canon es visto como la

causa de muchos de los
males que aquejan a la
descentralizacin. Todo
el debate se centra en esta transferencia derivada de la explotacin
de recursos naturales. Es cierto
que ha generado distorsiones, pero debemos dar una mirada ms
amplia a las finanzas subnacionales dado que el objetivo bsico es
que los gobiernos regionales y locales tengan los recursos necesarios para brindar los servicios y
bienes que la poblacin requiere.
Con este objetivo se ha desarrollado Agenda 2014, que es un esfuerzo conjunto de investigadores
del Centro de Investigacin de la
Universidad del Pacfico como
propuestas para mejorar la descentralizacin. Dentro de estas
propuestas se ha analizado el tema
financiero.
Un primer elemento que destaca al observar el efecto del canon
sobre las finanzas locales bsicamente es que tiende a distorsionar
el equilibrio horizontal. Esto implica que tenemos algunos distritos que reciben muchos recursos
y otros no. Esto genera disparidades en la capacidad fiscal de las
municipalidades que debe resolverse por el nivel central a travs
de mecanismos de compensacin.
Un segundo aspecto est relacionado a la transitoriedad y volatilidad de esta fuente de recursos
para las municipalidades que reciben esta fuente. Es claro que los
precios de los metales no estarn
altos para siempre, por lo que se
debe estar preparado para reducciones futuras. Esto lleva a que
tengamos una volatilidad muy
fuerte en las finanzas de las municipalidades. De hecho, el nivel de
volatilidad es mayor en aquellas
que reciben canon que en aquellas
que no lo tienen. Esto es un indica-

MUCHOS GOBIERNOS
HAN TRANSMITIDO QUE
PROFUNDIZABAN LA
DESCENTRALIZACIN
TRANSFIRIENDO MS RECURSOS DEL CANON.

Los municipios que poseen canon son ms conflictivos. La poblacin no entiende de que es un ingreso transitorio.

dor de que pueden surgir conflictos

en aquellas zonas donde se presenta
mayor volatilidad debido a que se ha
asumido el canon como un derecho
adquirido y no se ha transmitido correctamente el mensaje de que son
ingresos transitorios. Los diferentes
gobiernos no han hecho nada al respecto y ms bien transmitan que estaban profundizando el proceso de
descentralizacin al transferir ms
recursos como si fuera decisin propia cuando no hacan ms que cumplir la ley. Estos problemas, aparte

de los polticos y de corrupcin que

hemos apreciado hace poco eran la
oportunidad de introducir cambios
que disminuyan estos efectos negativos. Sin embargo, la mirada debe
ir ms all del canon. En primer lugar debe tratarse a todas las transferencias con una mirada conjunta.
Esto implica que las otras transferencias como el Foncomun- deben
jugar un rol compensador corrigiendo las distorsiones que genera el canon. Los criterios de asignacin de
esta ltima transferencia deben bus-

car disminuir las disparidades en las

capacidades fiscales en vez de mantenerlas como lo hace actualmente.
Deben existir mecanismos de igualacin automticos que eviten excesivas inequidades.
Otro elemento importante es el referido al establecimiento de fondos
de estabilizacin subnacionales. Esto implica destinar parte de los recursos del canon cuando crezcan por
encima de un umbral- a un fondo a
nombre de la municipalidad o gobierno regional que podr ser usado

cuando se produzcan cadas significativas en esta fuente de recursos.

Con ello se buscara reducir la volatilidad y se dara mayor predictibilidad a las finanzas subnacionales.
Dada la disparidad generada podra pensarse en destinar un porcentaje del canon para que sea destinado a zonas muy pobres que no
tienen recursos del canon. Este fondo de solidaridad que podra crearse podra recibir recursos del Gobierno nacional tambin de manera que se vea que es un esfuerzo
compartido y se reduzcan las reticencias que podran surgir a este
tipo de cambio.
Ya se ha anunciado que se busca modificar la frmula de reparto del canon al interior de los departamentos. En este caso debera reducirse el peso que tiene el
distrito productor y asignar esos
recursos a los otros distritos ubicados en la provincia productora
y aquellas ms cercanas. Esto
buscara reducir la conflictividad
al interior de los departamentos.
Estas propuestas pueden contribuir a darle mayor racionalidad
al canon y permitir afianzar el
proceso de descentralizacin que
viene siendo criticado.

Carlos Casas Tragodara

Director del Centro de Estudios
para la Minera y Sostenibilidad Universidad del Pacfico

MINERA

mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

13

entrevista
manUeL meLGar

Mientras ms especfica la
mquina, ms difcil de vender
EN PROMEDIO, UN 90% DE MINERAS POSEE UN PARQUE PROPIO.
NANCY PORTUGAL PRADO
nancy.portugal@diariogestion.com.pe

El parque de una minera

suele ser mixto. En promedio, un 30% de las mquinas son propias y el resto,
tercerizada. As lo revela
Luis Fernando Pinzn, gerente general de VMC Subastas, empresa que liquida al mejor postor lo que el
tiempo deja a su paso.
De cada 10 mineras,
cuntas tienen parque?

Estamos hablando del 90% y

se preocupan por mantenerlo. Muchas empresas, por
ejemplo, tienen una necesidad de 30 gras y compran
32. Las dos que quedan sirven
para reponer partes.

HOJA DE VIDA
Nombre: Luis Fernando
Pinzn.

Cargo: Gerente general de

VMC Subastas.

Cundo deciden liquidar?

Lo mximo que puede tener
la mquina es 10 aos. No liquidan cada ao, lo hacen
cuando culmina un contrato.
Puedes tener ventas semestrales, anuales, entre otras.

Profesin: Emprendedor.
Edad: 34 aos.

Cuntas mquinas ponen

en subasta?
Varan entre 50 y 150 equi-

pos. Luego, renuevan el parque. Una minera liquida y

vuelven a comprar.
Todas las mquinas tienen
demanda en el mercado?
Mientras ms especfica la
mquina, ms difcil de colocar. Las de perforacin son
mucho ms difciles de vender. En cambio, si pones un
minicargador, un cargador
frontal o un volquete, se alcanza una alta rotacin de
inmediato.

Pinzn revela que las mineras buscan mantener su parque.

Por cunto dinero liquidan

una mquina?
El ticket promedio es de US$
65 mil. La propuesta de valor
tiene que ser llamativa para
el posible nuevo dueo. Se
tiene que poner en el mercado el producto a un precio in-

teresante y luego los compradores pujan por conseguir el producto.

Qu empresas le compran a las mineras?
Una minera ms chica en
produccin y extraccin.

14

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

ANLISIS

Por qu estn molestos

los empresarios chilenos?

eso no me deja de sorprender. Tenemos que reducir la

burocracia, seal. Agreg
que vea peligroso que al final de los procesos para
aprobar los estudios de impacto ambiental, no se convirtieran en vinculantes.
Luksic explic a la prensa
que, segn su opinin, la institucionalidad no est funcionando bien y que era importante hacer una revisin.

ANTOFAGASTA MINERALS VS. MINISTRA DE MINAS.

Red Iberoamericana de Prensa

Econmica
Diario Financiero Chile

Un duro anlisis del funcionamiento del Estado en estos ltimos aos hizo el empresario y presidente de

Antofagasta Plc, Jean-Paul

Luksic. Creo que el Estado
tiene que, de alguna manera,
evitar las revisiones constantes a las normas que regulan
la actividad minera, expuso
el ejecutivo.
Me parece que si se va a
hacer, tiene que haber un
dilogo ms fluido, agreg
respecto a la disposicin del

Gobierno a escuchar a gremios como Sonami, Consejo Minero o la Confederacin de la Produccin y del
Comercio.
El empresario profundiz
en las deficiencias del Sistema de Evaluacin de Impacto Ambiental (SEIA). Dijo
que, al contrario de lo que se
esperara, este organismo

Jean- Paul Luksic .

no est siendo ms expedito,

pese a la experiencia acumulada en estos aos. No hay
una curva de aprendizaje y

La respuesta
La ministra de Minera, Aurora Williams, se refiri a las
crticas que hizo Luksic, sealando que se est mejorando constantemente el

sector y que ms que falencias, hay que fortalecer la

institucionalidad.
Nosotros tenemos que
tener un mejoramiento
continuo. A pesar de que tenemos una minera relevante en el pas, debemos
reconocer que este es un
sector que se ha desarrollado fundamentalmente en
los ltimos aos. Por lo tanto, hay un aprendizaje importante que implica constante revisin y actualizacin de conocimiento y normativa, dijo la ministra.
Ms info
www.gestion.pe

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

PERFIL

Hay una buena estrella en mi camino

EL INGRESO DE NINO COPPERO DE HUDBAY PER AL SECTOR MINERO FUE MS QUE UNA CASUALIDAD.
En la oficina de Nino Coppero hay dos adornos que
resaltan y que al director
de Asuntos Corporativos y
Responsabilidad Social de
Hudbay lo llenan de alegra cada vez que los divisa. Se trata de los dibujos
de su pequeo Michele de
1 ao y 10 meses.
Es ms que seguro que
cuando Santino, hoy de cinco meses de nacido, entre al
nido, Coppero tendr ms
adornos infantiles en su oficina. Es as que trata de sentir la presencia constante de
sus nios. Y quin sabe, tal

vez rememorar con la velocidad de un rayo alguna ancdota vivida con ellos.
La sensibilidad es vista en
muchos casos como debilidad, pero podemos decir que
en Coppero es innato. Tal vez
por ello, en una etapa de su
vida llev una palabra de
aliento a los ms necesitados, no solo del pas, sino
tambin del extranjero. Trabaj un ao en Ro de Janeiro, trasmitiendo experiencias de aprendizaje y del
buen compartir a jvenes.
A los 17 aos de edad, Coppero estudia filosofa en el So-

MANUEL MELGAR

HOJA DE VIDA

Nombre: Nino Coppero.

Cargo: Director de Asuntos
Corporativos y Responsabilidad Social de Hudbay.
Estudios: UPC, Universidad de Denver.
Nino Coppero apuesta por el trabajo social en Cusco.

dalicio de Vida Cristiana. Es

as que durante cinco aos colabor con paliar en algo las
carencias ms urgentes de
otros.

Culminada esa etapa, se

abre otra en su destino, y tras
concluir sus estudios de derecho, ingresa al sector minero
sin proponrselo.

Coppero estaba interesado

al 100% en laborar en el campo de las finanzas, pero el derecho minero le abri antes
las puertas y lo invit a pasar.

Es as que de a pocos, ancl en el campo de la Responsabilidad Social. Hudbay lo nombr Director

Legal y de Responsabilidad
Social, y a inicios del 2012
fue nombrado Director de
Asuntos Corporativos y
Responsabilidad Social.
Las oportunidades siempre estuvieron all. Coppero se siente bendecido porque est en un trabajo que
le gusta y satisfecho con lo
que hace. Siente que tiene
una buena estrella como
siempre se lo remarca su seora madre.

15

16

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

DESARROLLO

La agenda pendiente del Fondo Social de Michiquillay

CMO SACAR ADELANTE UN PROYECTO DE 544 MILLONES DE TONELADAS DE MINERAL ?
El Fondo Social del proyecto Michiquillay de Anglo
American se estableci inmediatamente despus de
que la empresa lograra una
licencia social para la exploracin, de parte de la
poblacin de su rea de influencia en la Encaada,
provincia de Cajamarca.
No obstante, el ltimo
reporte sobre prevencin

EL DATO
El nmero. Michiquillay
es considerado uno de los
depsitos de cobre por
desarrollar, ms grandes
del mundo, pues sus reservas se estiman en 544
millones de toneladas
mtricas.
Michiquillay en la mira.

de conflictos de la PCM, se
detiene en este caso.
Sealan que los comuneros de la zona tuvieron en
abril, una actitud violenta y
tomaron el local donde laboran los miembros del Consejo Directivo que administra
el Fondo, exigiendo retirar al
representante de la minera.
Desde que se cre el Fondo
Social (que administra US$

200 millones) surgieron, diferencias y controversias entre las comunidades y la empresa. Un grupo de los comuneros incluso pretende ignorar el acuerdo con la minera.
Un acuerdo?
Tres meses despus el local
fue reabierto, llegando a un
acuerdo transitorio con la
empresa.

Cules son lo acuerdos?

La empresa acept reinstalar
el Fondo Social, y asumir la
agenda de manera urgente
como el pago de las becas a los
universitarios, pagar a los
proveedores y a la Sunat. Las
comunidades, frente a esta
actitud de la empresa, aceptaron que el representante de
la minera continuara con sus
funciones en el Fondo Social.

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

PLANES

BHP Billiton reestructura su negocio

y mueve las fichas en sus operaciones
PERMANECER EN 8 DE 13 PASES EN QUE OPERA.
ESPERA GANANCIAS DE US$ 3,500 MLLS. EN 2017.
EL NUEVO PORTAFOLIO DE ACTIVOS QUE TENDR BHP BILLITON
Junio 2014

En el futuro

41
30

19
12

Activos totales
Activos en operacin
20

10

de
minerales

Presencia
en pases
en continentes

20

de
petrleo

10

de
minerales

13
6

de
petrleo

Jansen proyect
Potasio
Onshhore US
Aceite y gas

8
3

Golfo de Mxico
Aceite y gas
Cerrejn

North West Shelf

Pyreness
Macedon

Antamina
Queensland Coal
Carbn metalrgico

Waio
Hierro

NSW Energy Coal

Olynpic Dam
Simbologa
Petrleo y potasio

Carbn

Operacin de proyecto importante

Red Iberoamericana de Prensa

Econmica
Diario Financiero - Chile

Con el objetivo de maximizar

los beneicios y aumentar su
productividad, BHP Billiton
anunci que focalizar su negocio en cuatro pilares: cobre, petrleo, hierro y carbn, aunque potencialmente
podra sumar un quinto de
potasio.
A raz de lo anterior, agrupar en una nueva compaa
o spin-of sus operaciones de
aluminio, nquel, manganeso y plata. Este cambio motiv una serie de ajustes en su
operacin en Chile.
El primero es que Peter
Beaven, hasta ahora presidente de la unidad de cobre,
que tiene sede en Santiago de

Angostura

Samarco

Pampa
Norte
Escondida

Bass Strait
Cobre

Hierro

Oficinas corporativas

Chile, asumir desde octubre

como presidente de inanzas a
nivel corporativo, con lo que
dejar el pas.
BHP Billiton concretara la
divisin de la empresa durante
la primera mitad del 2015, tras
las aprobaciones de los accionistas y los reguladores de Australia y Sudfrica.
Segn informaron, esta
nueva compaa -NewCo, como la llamaban durante el conference call- reunir los activos
mencionados, que en general
representan un menor volumen. Esto implicar que BHP
Billiton cambiar. A nivel geogrico, su presencia pasar de
13 a 8 pases y abandonar tres
de los seis continentes donde
tiene actividad. Todo apunta a
mejorar la productividad.
Con los cambios la compaa espera ganancia por US$
3,500 millones anuales hacia
ines del ao inanciero 2017.

FUENTE: BHP Billiton

Y en Per?
BHP Billiton seal que
en la mina de cobre Antamina -en la que tiene
un 33.75% de participacin- registr ingresos
de US$ 1,261 millones
en su ao financiero del
1 de julio del 2013 al 30
de junio del 2014, manteniendo un reporte
similar de facturacin
que en su ao anterior.
En ese periodo, su
produccin de concentrados de cobre lleg a
143,500 TM, superior
a la produccin de su
ao financiero anterior (culminado en junio del 2013), que fue de
139,700 TM.

17

18

MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

PROVEEDORES

De la olla a la mina, compaas de alimentos

LA DEMANDA DE COMIDA EN UN CAMPAMENTO NO ES INSIGNIFICANTE. LOS PLATOS SON
SUCULENTOS Y TAMBIN LOS CONTRATOS, LOS QUE PUEDEN DURAR ENTRE DOS Y TRES AOS.

L
T T L S A B O R

OPINIONES

La alimentacin para los mineros es un arte.

Conozca las cifras detrs de un suculento potaje.

Sabores
Los platos criollos y
locales son siempre los
preferidos.

Cantidades
Entre 2 y 2.5 kilos de comida.

Cantidades

Deben considerar: Frutas, verduras,

carbohidratos, protenas, vitaminas y
minerales.

6 empresas
proveedoras entre nacionales y
transnacionales se encuentran en
el mercado.

2,800 y 3,500

Duracin de contratos
entre 2 y 3 aos en promedio.
Segn Newrest Per, los contratos pueden
encontrarse en un rango que va desde los
S/. 1.5 millones y puede superar los S/. 50
millones anuales.

kilocaloras por da, aproximadamente.

Dependiendo de la actividad fsica.

Proveedores:
En promedio una
compaa puede
requerir unas 1,200
toneladas de alimento
al mes.

Preferencias
Lo que ms busca el comensal de
mina es un alimento sabroso,
balanceado y que restablezca la
energa perdida en la jornada.
FUENTE: Aramark,Newrest, Sodexo

S
 P AOO M
AG A R

stephania.palomino@diariogestion.com.pe

Como en muchos empleos

que comprometen gran
esfuerzo fsico, los trabajadores mineros necesitan
tener una alimentacin
adecuada que les permita
ser productivos en sus
puestos de trabajo. En ese
sentido, Gestin convers con tres empresas proveedoras, las que narraron algunas de sus acciones para lograr el men
perfecto desde la olla hasta la mina.
Segn Olivier Billerey,
director genera l de
Newrest Per, la alimen-

tacin de estos colaboradores oscila entre las 2,800 y

3,500 kilocaloras cada da,
pero este nmero puede variar dependiendo de las funciones del empleado.
Coincide Alfredo Garca
Pye, gerente general de Sodexo Per, quien explica que
la cantidad de alimentos
tambin depende de la ubicacin geogrfica y altitud donde se realizan las funciones.
As, Billerey describe que
los operarios de interior de
mina necesitan consumir
mayor cantidad de caloras
que los de superficie. Esto debido a la presin atmosfrica
en la que se encuentran.

EN CORTO
Seguridad. Segn especialistas, para tener en cuenta
la inversin, existen tres indicadores claves: costos de
materia prima (insumos) ,

Desembolso
Respecto al total de la inversin para lograr proveer a
las mineras, Carl Rooth, gerente general de Aramark,
sostiene que, por efecto en
la estructura total del costo,
la materia prima (los alimentos), representan los

de mano de obra y logsticos. No obstante, estas firmas estn incrementando

una inversin sostenible en
temas de seguridad.

mayores gastos de inversin. Por su parte, el gerente

de Newrest explica que un
contrato de este tipo oscila
entre los S/. 1.5 millones y S/.
50 millones, dependiendo
del tiempo y lugar.
Aunque una licitacin
puede involucrar una inver-

sin considerable, el vocero

de Sodexo sostiene que en la
actualidad los mrgenes de
ganancias son bajos, considerando el efecto que ha tenido en el negocio la baja de
los precios de los minerales.
Competencia
El ejecutivo de Aramark revela que en el mercado local
hay un nmero considerable
de empresas dedicadas a la
alimentacin.
Sin embargo, la oferta de
empresas que brinden un
servicio integral de alimentacin, hotelera y mantenimiento a nivel nacional es
ms reducida.

Olivier Billerey
Director General
Newrest Per

Los costos varan

dependiendo de la
ubicacin de la operacin. En zonas remotas la logstica
puede ser mayor.

Carl Rooth
Gerente general de
Aramark

Hay cerca de 140

camiones con alimentos que al mes
recorren alrededor
de 85,000 km por las
diferentes rutas.

Alfredo Garca Pye

Gerente general de
Sodexo Per

Los insumos utilizados son de origen

peruano. Servimos
ms de 35,000 mens diarios a nivel
nacional.

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

AVISO

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MINERA

Mircoles 27 de agosto del 2014 GESTIN

RETORNO

OPININ

Cuestin de precios: la fiebre

del oro regres a Francia
EN TODO EL SIGLO PASADO, LOS FRANCESES EXTRAJERON APENAS
186 TONELADAS DEL BRILLANTE METAL. AHORA ESTN DE VUELTA
(Bloomberg) En un campo
cercano a Saint-PierreMontlimart, en un pueblito
del oeste de Francia , Jack
Testard y Patrick Lebret excavan con una perforadora
agronmica y colocan la
tierra en una bolsa plstica.
El presidente y el gelogo
jefe de un emprendimiento
francs de exploracin minera propiedad de la australiana Variscan Mines Ltd., enviarn muestras de suelo del
campo, una zona en la que
hubo una mina de oro hasta
1952, a un laboratorio del sur
de Francia en un intento de
detectar anomalas minerales que la compaa piensa que demostrar huellas
del metal precioso.
En Francia hay muchos
lugares atractivos para investigar, dice Testard,
mientras seala un mapa
salpicado de puntos amarillos que representan zonas
en las que se han hallado rastros del metal. Es un momento muy interesante para
buscar oro porque el precio
es mayor que antes y las tecnologas de extraccin son
mucho ms modernas.
Si bien Francia no ha sido
histricamente un gran
productor de oro, el aumento del precio del metal ha
llevado compaas al pas.
Al conceder las primeras licencias de exploracin en
Francia en ms de dos dca-

BLOOMBERG

El Gobierno fomenta a las empresas a invertir en minera.

SI BIEN FRANCIA NO HA
SIDO HISTRICAMENTE
UN GRAN PRODUCTOR
DE ORO, EL AUMENTO
DEL PRECIO DEL METAL
HA LLEVADO COMPAAS
AL PAS.

das a Variscan, el ministro de

Economa, Arnaud Montebourg, trata de relanzar la industria minera del pas y reducir la dependencia de la
importacin de metales co-

COTIZACIN DE COMMODITIES
VAR. % MENSUAL (22.08.2014)

mo tierras raras, que son vitales para las industrias de

equipamiento militar y energa renovable.
La creciente demanda de
China y otros mercados emergentes ha impulsado los precios de la mayor parte de los
metales, entre ellos el oro,
que se negociaba a US$ 1,326
por onza, en comparacin con
US$ 400 hace 10 aos. Durante la crisis financiera del 2011
alcanz un pico de US$ 1,931.
Revivir la historia
Las 186 toneladas de oro que

Oro
(US$/Onza)
-1.88%

se extrajeron en Francia el
siglo pasado son menos que
la produccin global mensual en la actualidad, que
fue en abril de 225 toneladas, segn la Comisin
Mundial de Estadsticas de
Metales. Francia fue tambin el tercer mayor productor de Europa de tungsteno y zinc hasta que su produccin ces en 1986 y
1991, respectivamente.
En la dcada de 1980, los
operadores empezaron a cerrar minas en tanto los yacimientos de minerales como
uranio, plomo y zinc se agotaban o la extraccin dejaba
de ser rentable.
Tambin enfrentaron crecientes regulaciones y la oposicin de activ istas
medioambientales luego de
que las zonas aledaas a algunas minas quedaron contaminadas con el cianuro
usado en las extracciones.
Las tcnicas de exploracin han mejorado en las ltimas tres dcadas, lo cual,
sumado a los recientes precios, hace que a las compaas les resulte ms atractivo buscar licencias, dijo Testard. Los precios de los metales han subido y se ha
avanzado mucho en la forma en que se modelan los
yacimientos y en el procesamiento del mineral, de modo que Francia vuelve a ser
atractiva, agreg.

Plata
(US$/Onza)
-7.14%

Aluminio
(US$/Tm)
2.21%

Las presiones sobre

los metales de la FED
Impacto. El repunte del dlar en los mercados mundiales encarecer los commodities, que se cotizan principalmente en esa moneda.

a economa de Estados
Unidos poco a poco va
dando ms seales de
un fortalecimiento, a diferencia de lo que sucede con China
o Europa.
Los datos alentadores sobre
la mayor economa del mundo, sin embargo, estaran dejando a la Reserva Federal sin
mucho espacio para la defensa de su programa de estmulos monetarios.
Al prximo fin de su programa de compra mensuales de
activos le ha de seguir un alza
de la tasa de inters en Estados
Unidos. El recorte de los estmulos est llevando a los inversionistas a recomponer sus
portafolios, saliendo de mercados emergentes y saliendo

ms caro los precios de los

commodities.
Esa cada golpeara a economas dependientes de materias primas como el Per,
y en mayor medida a Chile,

EL FIN DE LA COMPRA DE ACTIVOS DE LA FED

SE DARA EN LOS PRXIMO MESES, PERO
AN EXISTE UN DEBATE SOBRE LA LLEGADA
DEL PRIMER AUMENTO EN AOS DE LA TASA
DE INTERS EN EE.UU.
tambin de algunos metales.
Aunque la mejora de la economa estadounidense alienta
las expectativas de una mayor
demanda de metales industriales, China sigue mostrando
datos de una desaceleracin.
En tanto, la economa europea empieza a evidenciar los
efectos negativos de la tensin
con Rusia.
En ese contexto, el retiro de
estmulo en Estados Unidos
puede ofrecer una mayor presin a la baja de los metales, al
impulsar al dlar y haciendo

Cobre
(US$/Tm)
0.33%

donde el PBI se estima que

crecera por debajo de 3% este ao. El fin de la compra de
activos de la FED se dara en
los prximo meses, pero an
existe un debate sobre la llegada del primer aumento en
aos de la tasa de inters de
la Reserva Federal. Janet Yellen, su presidenta, podra
dar mayores seales en su
reunin del prximo mes.

Vctor Huamn
Editor de Internacionales

Plomo
(US$/Tm)
2.75%

Nquel
(US$/Tm)
-1.77%