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AGRADECIMIENTOS
La elaboracin de este trabajo no hubiera sido posible sin la ayuda desinteresada de:
Lady Janeth Giraldo Ortiz y Juan Esteban lvarez Hernndez, centro de innovacin
y emprendimiento de La Escuela de Ingeniera de Antioquia.
CONTENIDO
pg.
INTRODUCCIN ............................................................................................................. 14
1.
PRELIMINARES ....................................................................................................... 16
1.2
1.2
1.2.1
1.2.2
1.3
2.
3.
1.3.1
Higuerilla ................................................................................................. 17
1.3.2
1.3.3
2.2
ETAPA 2: DISEO......................................................................................... 20
3.2
MERCADEO .................................................................................................. 22
3.2.1
3.2.2
3.2.3
Marketing Mix:......................................................................................... 32
3.2.4
3.3
3.3.1
Producto: ................................................................................................ 36
3.3.2
3.3.3
Innovacin: ............................................................................................. 38
3.3.4
3.3.5
3.3.6
3.3.7
Localizacin ............................................................................................ 47
3.3.8
Distribucin de planta.............................................................................. 50
3.3.9
3.3.10
3.4
3.4.1
3.4.2
3.4.3
3.4.4
3.4.5
3.4.6
3.5
3.5.1
Supuestos ............................................................................................... 63
3.5.2
3.5.3
3.5.4
Financiamiento........................................................................................ 72
3.5.5
Prepuesto de Ventas............................................................................... 74
3.5.6
3.5.7
3.5.8
3.5.9
3.5.10
3.5.11
3.5.12
Indicadores: ............................................................................................ 84
3.5.13
3.5.14
3.6
4.
5.
6.
CONCLUSIONES ..................................................................................................... 98
7.
8.
BIBLIOGRAFA....................................................................................................... 101
9.
LISTA DE TABLAS
pg.
LISTA DE IMAGENES
pg.
Ilustracin 1: Proceso ...................................................................................................... 39
Ilustracin 2: Proceso de Extraccin. ............................................................................... 39
Ilustracin 3: Camin con planta extractora. .................................................................... 40
Ilustracin 4: Proceso de refinacin ................................................................................. 41
Ilustracin 5: Proceso de neutralizacin ........................................................................... 41
Ilustracin 6: Proceso de Blanqueamiento ....................................................................... 43
Ilustracin 7: Proceso de Empacado................................................................................ 43
Ilustracin 8: Planta Extractora ........................................................................................ 47
Ilustracin 9: Distribucin de planta. ................................................................................ 50
Ilustracin 10: Organigrama de la compaa .................................................................... 56
pg.
LISTA DE GRFICAS
pg.
Grfica 1: Importaciones por pases 2008 ....................................................................... 22
Grfica 2: Producto Interno Bruto (PIB) de Colombia ....................................................... 23
Grfica 3: Participacin departamentos en importaciones de aceite ................................ 24
Grfica 4: Importacin de aceite de higuerilla con fines industriales ................................ 27
Grfica 5: Participacin por departamentos en importaciones de aceite de higuerilla ...... 28
Grfica: 6: Hectreas sembradas en Colombia ................................................................ 35
RESUMEN
PARSOA S.A.S (Productora de Aceite de Ricino del Suroeste Antioqueo) se establecer
en el suroeste antioqueo, con el fin de producir aceite refinado de higuerilla aprovechando
la materia prima disponible en dicha regin, y comercializarlo en las principales ciudades
del pas entre las empresas que actualmente tienen que importar dicho producto.
La empresa se caracteriza por la innovacin en uno de sus procesos: la extraccin del
aceite. sta se va a realizar en una planta mvil, para as aprovechar la mayor cantidad de
cultivos del suroeste y disminuir costos por fletes de semilla. El refinamiento se va a realizar
en una planta en el municipio de Urrao.
El aceite refinado de higuerilla tiene numerosos usos, estos dependen del grado de
refinamiento que se le d. PARSOA va a tener un proceso de refinamiento medio para
poder atender el sector de: fabricacin de jabones y detergentes, preparados para limpiar
y pulir, perfumes y preparados de belleza; y el de fabricacin de sustancias qumicas
bsicas, ambos con importantes empresas importadoras de aceite de higuerilla como
materia prima o insumo de sus productos.
La inversin requerida en maquinarias, equipos, capital de trabajo, constitucin y otros
gastos preoperativos es de $ 213097.241 de los cuales los socios aportaran el 40% y el
60% restante se gestionar mediante un prstamo ante una entidad financiera.
En un escenario financiero neutral y proyecciones a cinco aos, el proyecto tiene un valor
presente neto de $5,073,087 y una tasa interna de retorno de 17.6%, la cual esta por encima
costo del capital (16.8%), lo que representa que es un negocio rentable.
Palabras clave: Aceite de higuerilla, ricino o castor (sinnimos), planta mvil de extraccin.
ABSTRACT
PARSOA S.A.S (Castor Oil Producer of Southwestern Antioquia) will be established in the
southwestern region of Antioquia, with the purpose of producing refined castor oil, using the
raw materials available in that region and sell it in the major cities throughout the country,
among companies who currently have to import the product.
The company is characterized by one of its processes: the extraction of the oil. This will be
done in a mobile plant, to use as many crops as possible of the Southwest and decrease
freight costs. The refinement will be performed at a plant in the town of Urrao.
Refined castor oil has many uses; these depend on the degree of refinement that is given.
PARSOA is going to have a medium degree of refinement to attend process the sector:
manufacture of soaps and detergents, cleaning and polishing preparations, perfumes and
beauty preparations, and the manufacturing of basic chemicals, both major importers of
castor oil as a raw material or input of their products.
The required investment in machinery, equipment, working capital, constitution and other
pre-operating expenses is $ 213'097.241 of which the partners will contribute 40% and the
remaining 60% will be arranged by a loan of a financial institution.
In a neutral financial scenario and five-year projections, the project has a net present value
of $ 5,073,087and an internal rate of return of 17.6% which is above the cost of capital
(16.8%) what represents a profitable business.
Keywords: castor oil, mobile extraction plant.
INTRODUCCIN
El presente informe contiene los resultados del trabajo de grado en emprendimiento PLAN
DE NEGOCIOS PARA UNA PLANTA EXTRACTORA DE HIGUERILLA EN EL SUROESTE
ANTIQUEO, realizado entre Julio y Octubre de 2009, como requisito de grado para optar
al ttulo de Ingenieros Administradores de la Escuela de Ingeniera de Antioquia.
La higuerilla, tambin conocida como ricino o castor, es una planta originaria del frica de
la cual se puede extraer un aceite con unas caractersticas nicas en la naturaleza el cual
tiene numerosos usos.
El aceite de higuerilla a nivel mundial se est convirtiendo en una de las materias primas
ms utilizadas en los procesos industriales, ya que sta tiene usos desde lubricante para
motores de aviones hasta la fabricacin de productos farmacuticos, y en la teora se le
pueden encontrar hasta ms de 700.
El mercado de aceite de higuerilla en Colombia actualmente tiene una oferta nacional muy
limitada y no alcanza a satisfacer el 100% de la demanda, por esto las empresas que
requieren de dicho producto en sus procesos industriales tienen que importarlo y
generalmente pagar unos mayores costos de transporte y aranceles. Por lo cual, por el
momento, todo el aceite de higuerilla que se produzca nacionalmente tiene mercado,
siempre y cuando se cumplan unas caractersticas de viscosidad, acidez, color y precio.
Para la elaboracin del plan de negocios se realiz: anlisis de mercado, anlisis tcnico,
anlisis organizacional y legal, anlisis financiero, anlisis de riesgos y medidas de
mitigacin y plan de implementacin. En el anlisis de mercado se definen aspectos como
el producto, la competencia, los posibles clientes y sus respectivos sectores y el Marketing
Mix. Despus se hace un anlisis tcnico donde se explica todo el proceso productivo y los
requerimientos. Ms adelante se detalla la estructura organizacional y se analizan los
aspectos legales ms relevantes. Por ltimo se presenta un detallado anlisis financiero
que muestra los verdaderos rendimientos del proyecto.
El nombre de la empresa ser PARSOA S.A.S (Productora de aceite de ricino del suroeste
antioqueo) la cual producir en Urrao y comercializar aceite refinado de higuerilla en las
ciudades de Medelln, Bogot y Cali, en una nica presentacin de cinco galones (20 kilos),
entre las empresas de los sectores de: fabricacin de jabones y detergentes, preparados
para limpiar y pulir, perfumes y preparados de belleza; y el de fabricacin de sustancias
qumicas bsicas, que actualmente tienen que importar el aceite de pases como Ecuador,
Brasil, India, Paraguay, entre otros. Estas empresas se identificaron en el reporte de
Informacin Mensual de Importaciones, de La Direccin de Impuestos y Aduanas
Nacionales (DIAN). Informe en el cual se puede encontrar informacin como: producto
importado, importador, cantidad, origen, precio CIF y FOB, entre otra. Adems se realizaron
visitas a empresas y entrevistas con expertos.
14
15
1. PRELIMINARES
1.2 PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA
En el mercado colombiano se ha detectado una sobre demanda por el aceite clarificado de
higuerilla. Lo que ha generado la necesidad de importar el producto a un mayor costo, en
ausencia de la produccin nacional. (Jaramillo, 2008)
Partiendo de la afirmacin anterior, hecha por el seor Silvio Jaramillo gerente de
Colombiana de Biocombustibles, se identifica la necesidad de producir aceite clarificado de
higuerilla en Colombia, lo que traera beneficios tanto como a la industria que utiliza dicho
producto como materia prima, como a los socios del proyecto y sus proveedores.
El proyecto, cuyo plan de negocios se espera preparar, pretende atender parte de la
demanda insatisfecha de 574 toneladas anuales de aceite refinado de higuerilla que hay
actualmente en Colombia, con un producto que cumpla los estndares establecidos por los
posibles clientes y pueda sustituir el aceite que se importa hoy en da de pases como
Ecuador e India. El proyecto tambin busca satisfacer el deseo de varios propietarios
rurales del suroeste antiqueo interesados en proveer la materia prima base, la semilla para
extraer el aceite, siempre y cuando se firmen unos contratos de exclusividad mutua sobre
volmenes y precios que favorezcan el desarrollo econmico de la regin, tambin se
pretende invitar a diferentes propietarios rurales a que siembren higuerilla, esto con el fin
de impulsar dicha regin y asegurar la materia prima del proyecto.
1.2
Objetivo General:
Formular un plan de negocio para una planta extractora mvil de higuerilla, que atienda los
cultivos del suroeste antioqueo.
1.2.2
1.
2.
3.
4.
5.
6.
Objetivos Especficos:
1.3
MARCO TERICO
1.3.1
Higuerilla
Las caractersticas fsicas de este lo hacen un lquido amarillento plido casi incoloro,
transparente y viscoso; presenta un olor dulce y sabor generalmente nauseabundo; es un
aceite no secante; soluble en alcohol, ter, benceno, cloroformo y sulfuro de carbono.
Usos: Medicina; fluidos hidrulicos; lubrificantes de primera calidad; preservador del cuero;
textiles (tintura del algodn, preparacin de aceites sulfatados, aceite rojo de Turqua);
aceites y grasas voltiles; aislantes elctricos; cremas para tocador y preparados para el
cabello; jabones especiales; substitutivos del caucho; manufacturas de plastificantes;
produccin del cido sebdico para el nylon, entre ms de 700 otros usos industriales.
17
1.3.3
18
19
En sta etapa investigativa se planea viajar al Suroeste antioqueo para que la informacin
provenga de diferentes fuentes y sea ms certera. Dicha investigacin se realizar con la
autoridad competente.
2.2 ETAPA 2: DISEO
Despus de haber realizado la investigacin se puede proceder a disear el plan de
negocio. En ste se incluirn los resultados obtenidos en la investigacin de mercados, y
en es en esta etapa donde se van a cumplir la mayora de los objetivos generales, de la
siguiente manera.
1. Diseo tcnico: Se desarrollar una propuesta tcnica donde se especifiquen los
procesos productivos y las caractersticas del aceite clarificado a producir.
2.
20
3. PLAN DE NEGOCIOS
3.1 RESUMEN EJECUTIVO
PARSOA S.A.S (Productora de Aceite de Ricino del Suroeste Antioqueo) se establecer
en el suroeste antioqueo, con el fin de producir aceite refinado de higuerilla, aprovechando
la materia prima disponible en dicha regin, y comercializarlo en las principales ciudades
del pas entre las empresas que actualmente tienen que importar dicho producto.
El aceite refinado de higuerilla tiene numerosos usos, estos dependen del grado de
refinamiento que se le d. PARSOA va a tener un proceso de refinamiento medio para
poder atender el sector de: fabricacin de jabones y detergentes, preparados para limpiar
y pulir, perfumes y preparados de belleza; y el de fabricacin de sustancias qumicas
bsicas, ambos con importantes empresas importadoras de aceite de higuerilla como
materia prima o insumo de sus productos.
Hoy en da en Colombia se consumen aproximadamente unas 750 toneladas de aceite de
higuerilla, de las cuales nicamente el 30% es producido localmente, lo que deja una brecha
grande para explotar. El mercado objetivo son aquellas empresas que importan el aceite
para utilizarlo en procesos industriales, de los sectores mencionados.
El producto se vender en una nica presentacin de cinco galones (20 kilos) a un precio
inicial de 6.150 pesos, precio que; alcanza a cubrir todos los costos y gastos, es competitivo
y deja cierto margen de utilidad.
La empresa se caracteriza por uno de sus procesos; la extraccin de la semilla. sta se va
a realizar en una planta mvil, para as aprovechar la mayor cantidad de cultivos del
suroeste. El refinamiento se va a realizar en una planta en el municipio de Urrao.
La inversin requerida en maquinarias, equipos, capital de trabajo, constitucin y otros
gastos preoperativos es de $ 213097.241 de los cuales los socios aportaran el 40% y el
60% restante se gestionar mediante un prstamo ante una entidad financiera.
En un escenario financiero neutral y proyecciones a cinco aos, el proyecto tiene un valor
presente neto de $65714.385 y una tasa interna de retorno por encima del costo del capital
lo que representa que es un negocio rentable.
21
3.2
MERCADEO
3.2.1
Investigacin De Mercados
Anlisis del Sector: La industria del aceite clarificado de higuerilla en Colombia no est
muy definida, ya que es un producto relativamente nuevo y las empresas apenas lo
estn adoptando como materia prima. Durante el 2008 en Colombia el consumo de
aceite de higuerilla fue de 746 toneladas, mientras la oferta nacional fue apenas de 170
toneladas, la diferencia debi ser satisfecha con importaciones de pases como Brasil,
Ecuador, Estados Unidos, Paraguay e India lo que no deja alternativa a las
exportaciones, por el momento. (Bejarano, 2009)
Grfica 1: Importaciones por pases 2008
1,42%
Brasil
12,51%
Otros
26,63%
49,93%
Ecuador
Estados unidos
6,43%
India
Paraguay
22
Colombiana S.A y Proquimcol, que junto con otras ms pequeas cubren el 30% de la
demanda nacional actual, tambin existen compaas que importan y comercializan el
aceite en Colombia (Bejarano, 2009), entre estas la ms destacada es C.I Princes
ubicada en la ciudad de Bogot.
2005
2006
2007
2008
Fuente: http://www.indexmundi.com/es/colombia/producto_interno_bruto_(pib)_tasa_de_crecimiento_real.html
(Mundi, 2008)
23
1,38% 14,88%
Antioquia
Cundinamarca
Valle del Cauca
80,65%
Atlntico
Los principales sectores a atender por este proyecto sern: fabricacin de pinturas,
barnices y revestimientos similares, fabricacin de productos de belleza, jabones y
detergentes y fabricacin de productos qumicos, por estar en ellos concentrada la
demanda insatisfecha con materia prima nacional y por consiguiente ser los mayores
importadores del pas, tambin porque el aceite que demandan stos sectores no es de
alto grado de refinamiento como si lo es el que demandan para productos alimenticios
o farmacuticos.
Fabricacin de productos de belleza, jabones y detergentes: El sector cuenta con
84 empresas en Colombia, de ellas 23 (27.4%) son grandes empresas, 24 medianas
(28.6%), 32 pequeas (38.1%) y 5 son microempresas (5.9%), los ingresos de ste en
el 2005 fueron de 4 billones de pesos y en 2006 fueron 4.78 billones, esto representa
un crecimiento en ingresos de 19.09% (Portafolio). ste crecimiento en ingresos
representa un aumento en la utilidad neta de 69.76%. Adems Colombia es el cuarto
pas de Latinoamrica con mayor mercado en el sector de cosmticos, con un consumo
anual de 950 millones de dlares, superado por Brasil (7.500 millones de dlares),
Mxico (3.500) y Argentina (2.500). (Portafolio, 2006)
En este sector se han identificado varias compaas que actualmente importan aceite
de higuerilla, estas son: Avon de Colombia, Preparaciones De Belleza S.A. (Prebel),
Mercantil de Belleza, Reckitt Benckiser Colombia S.A. y Mcneil La LLC. Entre estas
cinco empresas importaron un total de 32 toneladas en 2008, lideradas por Mcneil con
una participacin de 60.85% y seguida por Avon con el 33.83%.
De este sector se espera reemplazar casi la totalidad de las importaciones, atendiendo
a ste con 30 toneladas en el primer ao. Cifra conservadora, en razn a que este sector
24
25
Por lo tanto en las primeras etapas este sector no se atender pero en un futuro estas
empresas harn parte del mercado demandante de aceite de higuerilla, lo cual
complementara el potencial de consumo nacional.
La suma del aceite de higuerilla a sustituir de las importaciones actuales del pas con
produccin asumida en el plan de negocios en formulacin es de 85 toneladas en el
primer ao, lo que corresponde al 14.79% de las importaciones actuales del pas y al
11.38% del consumo total del aceite en Colombia en el primer ao. Basndose en las
demandas actuales de aceite de higuerilla que se presentaron anteriormente, la oferta
actual de semilla en el suroeste antioqueo y la capacidad de la planta que se pretende
instalar.
Mercado Objetivo (anlisis del cliente): el perfil del consumidor planteado para realizar
este proyecto son aquellas empresas que importen y utilicen el aceite de ricino como
materia prima, comprendiendo de esta manera diferentes sectores industriales
(productos de belleza y productos qumicos). Gracias a la gran variedad de empresas
que utilizan este producto, la cantidad de aceite requerido es muy distinta para cada una
de ellas, por esta razn se va tener una nica presentacin, que no sea ni muy pequea
ni muy grande, y as le sirva a todos los clientes. El ao pasado las empresas del sector
industrial que ms importaron aceite de ricino, segn bases de datos de la DIAN fueron:
Empresa
QUIMICA INTERKROL LIMITADA
MCNEIL LA LLC
PREBEL S.A.
AVON COLOMBIA LTDA
Otros
Para Comercializar
TOTAL
26
Participacin de empresas en la
Importacion de aceite higuerilla con
fines industriales
2,66%
50,09%
30,37%
QUIMICA INTERKROL
LIMITADA
OTROS
27
80,65%
Atlntico
En el caso de Antioquia se debe sealar que cuenta con grandes compaas las cuales
son lderes en sus respectivos sectores como es el caso de AVON y PREBEL entre otras.
Estas empresas antioqueas tienen ms fcil acceso a las compaas productoras de
aceite colombianas ya que estn geogrficamente ubicadas en la misma regin. Por esta
razn se puede ver, en la grafica de la localizacin del segmento, que las empresas
Antioqueas tienen menor participacin en importaciones que las compaas ubicadas
en Bogot. (Bejarano, 2009)
Factores que inciden o influyen en la compra del producto: Los principales factores
que influyen en la compra del aceite de ricino son el precio y la calidad (que se cumplan
las caractersticas ofrecidas).
La mayora de clientes buscan un aceite con ciertas caractersticas especficas de
acidez viscosidad y color. Por esta razn se debe tener una eficiencia absoluta en el
procesamiento del aceite ya que si una de estas caractersticas no se cumple el aceite
no le ser til al cliente y probablemente ste se perder. El otro aspecto importante es
el precio del aceite, el cual siempre est estrechamente relacionado con la calidad
exigida por el demandante, por esta razn no siempre se compite solo por precio.
Aceptacin del producto: De las entrevistas realizadas en Incorp y Nopco Colombiana,
se puede concluir que el cliente acepta el producto siempre y cuando cumpla los
requisitos tcnicos y las cantidades demandadas.
Factores que pueden afectar el consumo: Debido a la especificidad del aceite de
ricino, no existen muchos factores que puedan afectar el consumo. Esto se debe a varias
razones, primero los consumidores no cuentan con productos sustitutos que tengan las
mismas caractersticas qumicas que ste, segundo, en este momento la produccin
28
nacional no logra satisfacer la demanda, por tanto el consumo de materia prima nacional
seguir creciendo.
Respecto a factores que pueden afectar el consumo de produccin nacional, es
conveniente considerar la tasa de cambio Dlar/Peso, ya que esta tasa puede incidir
favorablemente en la produccin nacional, siempre y cuando sea alta, pero si la situacin
es contraria, y el pas entra en un proceso de apreciacin de la moneda, el aceite
importado puede llegar a tener un precio ms favorable que el del aceite nacional,
afectando de esta manera el consumo de materias primas nacionales.
NOPCO Colombiana S.A. Cuenta con una planta ubicada en Medelln. Sus
principales clientes son la industria de la curtimbre y pinturas y tintas. Su planta
principal se encuentra en la Calle 27 b No. 49-39. La empresa tambin cuenta
con sedes en Bogot D.C y Cali. Nopco adems de producir aceite es una de
los mayores importadores de ste con fines comerciales, cubriendo de esta
manera un gran sector del mercado con producto nacional e importado. Esta
empresa cuenta con una experiencia de ms de 35 aos lo cual representa una
gran fortaleza ya que es muy reconocida en el medio, tambin tiene una
capacidad instalada de produccin de 18.000 toneladas anuales, razn por la
cual su estrategia de precios est dirigida a ventas al por mayor, por esta razn
manejan dos precios: uno para ventas superiores a 500 kilos y otro para
cantidades inferiores, lo que representa una desventaja. Aparte de la produccin
tambin son importadores de aceite refinado, lo que los pone en gran ventaja
cuando no hay oferta de semilla para extraer o cuando la TRM es baja.
29
Fabricante/Importador
Nopco (ms de 500 kg)
Nopco (menos de 500 kg)
Incorp
Proquimcol
C.I Princes
Importado CIF (promedio)
Precio Kg
$ 5.250
$ 6.450
$ 6.100
$ 6.000
$ 5.650
3.80 US $
30
Empresa
Fortaleza
- Grandes volmenes de
produccin.
- Tiene el mejor precio para
cantidades mayores de 500
kg.
Nopco
- Gran experiencia en el
sector.
- Capacidad instalada con
gran
capacidad
de
produccin
- No solo producen sino que
tambin importan aceite,
logrando cubrir gran parte del
mercado.
- Volumen alto de
Proquimcol Produccin.
- Precio competitivo
- Ubicacin geogrfica en
Bogot
donde
estn
C.I. Princes ubicados la mayora de
consumidores de aceite de
higuerilla
- Mercado establecido con
Incorp
clientes
de
volmenes
pequeos.
Debilidad
- Precio muy alto para
volmenes por debajo de los
500Kg.
- El aceite de higuerilla no es el
producto
fuerte
de
la
compaa.
- Dependencia de la tasa de
cambio (TRM), ya que no
producen, solamente importan
y comercializan.
- Capacidad instalada muy
limitada comprada con las
dems
empresas
competidoras
3.2.2
Estrategia De Mercadeo
31
3.2.3
Marketing Mix:
32
Estrategia de Precios: Para fijar el precio del aceite refinado de higuerilla se tienen
que tener en cuenta dos aspectos:
Ao 1
Inflacin
(IPC)
Precio
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4,53%
3,84%
3,68%
3,53%
$ 6.150 $ 6.429 $ 6.675 $ 6.921 $ 7.165
3.2.4
Proyeccin de ventas
hectreas sembradas con fines agrcolas desde el ao 2002 hasta el ao 2008 y las
proyecciones para el ao 2009.
Grfica: 6: Hectreas sembradas en Colombia
Ao 1 Ao 2
35
Ao 3
Ao 4
Ao 5
Hectreas Sembradas
80
84
88
93
97
Crecimiento Hectreas
nuevas (Min. Agricultura)
4.20
4.41
4.63
4.86
Proyeccin
Ao 1
Inflacin (IPC)
Crecimiento Hectreas
Sembradas
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4,53%
3,84%
3,68%
3,53%
5,00%
5,00%
5,00%
5,00%
5,00%
80
84
88
93
97
240.000
252.000
264.600
277.830
291.722
85.680
105.840
111.132
116.689
122.523
$ 6.150
$ 6.429
$ 6.675
$ 6.921
$ 7.165
$ 526.932.000
$ 680.402.495
$ 741.856.448
$ 807.614.604
$ 877.929.569
Hectreas Higuerilla
Kilos Semilla Anuales
Kilos de Aceite
Anuales
Precio Aceite de
Higuerilla Kilo
Total Ventas
Ao 2
3.3
TCNICO - OPERATIVO
3.3.1
Producto:
36
Sinnimos
Descripcin
ACEITE DE HIGUERILLA
Aceite de Castor; Castor Oil; Aceite de Palma Christi; Aceite de
Ricino
Lquido viscoso, transparente, incoloro o amarillo plido, de ligero
olor caracterstico.
37
Semana 1 2
Ensayos
X X
Estandarizacin
Fuente: Clculos propios
Semana 1
de
la X
2
X
Investigar
aceite
competencia
Ensayos con tcnica actual
Retroalimentacin clientes
Modificaciones
Estandarizacin del proceso
Ultimas Modificaciones
Producto definitivo
Fuente: Clculos propios
3
X
4
X
33
X
X
X
X
X
X
X
X
X
34
35
Las empresas que se visitaron fueron muy reservadas con la informacin que concierne
a la refinacin (desgomado, neutralizacin y blanqueamiento), ya que aseguran que es
ac donde est el secreto del negocio y que lleva un tiempo llegar al punto donde
siempre se saca un aceite uniforme. El proceso de refinamiento se va a basar en un
principio en la teora y por esto solamente se espera que ms o menos a partir del
noveno mes se pueda estar aprovechando al mximo la semilla y la maquinaria y por
un ende el porcentaje de desperdicios haya reducido al mximo.
3.3.3
Innovacin:
38
3.3.4
Extraccin
Refinacin
Distribucin
39
Retiro de
torta
Recepcin y
clasificacion
de semilla
Calentamient
o de semilla
Extraccin
semilla
Bombeo de
aceite
Almacenamiento
y transporte de
aceite crudo
Recepcin
de aceite
crudo
Desgomado
Neutralizaci
n
Blanqueami
ento
Empacado
41
42
43
Necesidades y requerimientos
Tabla 11: Requerimiento Materias Primas e insumos para un kilo de aceite y costo
Proceso
Extraccin
MP/Insumo
Semilla
Cantidad
2,4 kg
Desgomado
Agua
NaCl
500 ml
100 gr
100 ml
150 gr
$
$
1.250
225
1 unidad
290
Neutralizacin
NaOH
Blanqueamiento Arcilla activada
Envase
Empaque
(proporcin)
Fuente: Investigacin propia
Costo Ao 1
$
2.040
Servs. Pbs.
78
2. Tecnologa requerida:
La capacidad de la empresa va a estar restringida por la capacidad que tenga la
extractora instalada, en un principio se va a comenzar con una planta de 125-160
kilos/hora, esta capacidad es ms que suficiente para procesar toda la oferta actual
de semilla del suroeste antioqueo y se puede llegar a procesar la produccin de
110 hectreas de higuerilla con dicha mquina. Sin embargo, a medida que los
cultivos de higuerilla se vayan aumentando ms la capacidad instalada de la
compaa tendr que irlo haciendo tambin. La planta extractora se va a estar
moviendo permanentemente por todos los cultivos del suroeste que tengan semilla
para extraer, pero la planta de refinamiento va a estar ubicada en el municipio de
Urrao
Extraccin:
Camin: Para transportar la planta extractora.
Extractora con una capacidad de 125-160 kilos/hora
Tanque baritainer de 1000 litros, para almacenar el aceite crudo en el
camin.
44
Desgomado:
Tanques de decantacin
Neutralizacin:
Tanque mezclador y calentador de 1000 litros
Blanqueamiento:
Tanque mezclador y calentador de 1000 litros
Filtro prensa.
Empacado:
Bascula digital
Tanque baritainer de 1000 litros
45
ECIRTEC (Brasil)
OIL MILL MACHINERY (India)
46
Los costos y las capacidades de las dos mquinas que se cotizaron son muy
similares, pero para este proyecto se piensa trabajar con la hind ya que la empresa
que la fabrica es una compaa especializada en todo tipo de maquinaria para el
procesamiento de aceites vegetales. La referencia de la extractora es: Goyum 30 la
cual tiene una capacidad aproximada de extraccin de 145 kilos por hora.
Ilustracin 8: Planta Extractora
Fuente: http://www.oilmillmachinery.com
3.3.6
(Limited)
3.3.7
Localizacin
47
48
Servicio
Agua
Energa
3.712,72
-
Alcantarillado $
Saneamiento $
Internet +
Telefona
1.486,67
15.873,67
m3
kwh
$
$
1.395,35
353,28
m3
577,83
Ilimitado
TOTAL
49
Total
100 $ 143.247
3000 $ 1.059.840
200 $
$
117.051
15.873
346.000
$ 1.682.013
3.3.8
Distribucin de planta.
50
3.3.9
Identificacin de proveedores:
Semilla de Higuerilla para extraer: los proveedores de esta materia prima sern los
cultivadores de higuerilla en el suroeste Antioqueo. Actualmente hay alrededor de
80 hectreas de higuerilla sembradas, pero existe un inters muy grande de sembrar
mas hectreas siempre y cuando les garanticen la compra de las semillas, este
compromiso sera adquirido por la empresa. Este convenio entre los cultivadores y
la empresa es una gran ventaja para ambas partes, ya que los campesinos logran
asegurar la venta de su producto y la empresa logra mitigar uno de los riesgos ms
grandes la escasez de semilla para extraer. Los propietarios de los cultivos no se
tienen totalmente identificados, pero se sabe con certeza que hay alrededor 80
hectreas disponibles e interesadas en formar parte del proyecto.
Cloruro de Sodio (NaCl) y Soda Castica (NaOH): el proveedor del NaCl y la NaOH
ser Protokimica, una empresa dedicada a la fabricacin de productos qumicos
ubicada en Medelln. Protokimica cumple con los ms altos estndares de calidad
ya que cuanta con el certificado ISO 9001 lo cual brinda mayor seguridad que sus
competidores. Adems de la alta calidad en sus productos, Protokimica ofrece un
muy buen precio y una alta disponibilidad de ambos productos. La sede principal de
Protokimica se encuentra ubicada en Guayabal (Calle 30 # 74 24) y adems
cuanta con otros tres puntos de ventas ubicados en Centro de Medelln, Cristo Rey
y Beln.
En caso de necesitar otros proveedores para ambos productos se han identificado
varios proveedores que puedan cubrir las necesidades de ambos productos, estos
proveedores serian Qumicos JM S.A y Gustavo Arango V. La sede principal de
Qumicos JM est ubicada la Cra 56B Nro. 49 63 en Barrio Triste, adems cuenta
con otros 6 puntos de ventas (Minorista, Guayabal, San Ignacio (Ayacucho), Itag,
Bello y Rionegro). Gustavo Arango V tiene la sede principal en el sector de Carrefour
Apolo.
Arcilla Activada: el proveedor ser Hergrill & Co, una empresa dedicada a la
importacin y comercializacin de materias primas, insumos y equipos de medicin
y control de calidad para diferentes sectores a nivel industrial. La arcilla a utilizar en
el proyecto ser la Arcilla natura Pure flo B80, ya que esta cumple con los
requerimientos qumicos necesarios para obtener un buen proceso de
blanqueamiento. Esta empresa garantiza la calidad y la disponibilidad del producto
lo cual es una gran ventaja para el proyecto. Hergrill & Co se encuentra ubicada en
Bogot en la Carrera 43 A # 97 12, la empresa cubre el envo del producto hasta
el destino final , el precio incluye transporte hasta Urrao.
Empaque: el proveedor de los envases para el aceite sera Plsticos Truher S.A,
una empresa con ms de 50 aos en el mercado de envases. Esta empresa cumple
con la norma ISO 9001, lo cual garantiza la calidad de sus productos. Plsticos
Truher se encuentra ubicada en Sabaneta, Antioquia en la direccin Calle 67 sur #
48 b 95. La entrega del producto se realizara en Sabaneta en la fabrica del
proveedor, por lo cual no representara costo de transporte.
51
Proceso
Extraccin
MP/Insumo
Semilla
NaCl
Neutralizacin
NaOH
Blanqueamiento Arcilla activada
Empaque
Envase
Unidad
1 kg
1 Kg
1 Lt
1 Kg
20 Lts
Costo Ao
1
$850
$780
$2,50
$1,50
$5,80
Lugar de
entrega
Suroeste
Medellin
Medellin
Urrao
Sabaneta
Proceso
Extraccin
Neutralizacin
MP/Insumo
Semilla
NaCl
NaOH
Blanqueamiento Arcilla activada
Empaque
Envase
Cantidad
2,4 kg
100 gr
100 ml
130 gr
5 gal
Costo Ao
1
$2,04
$78
$1,25
$225
$290
Lugar de
entrega
Suroeste
Medellin
Medellin
Urrao
Sabaneta
Proyeccin
Inflacin (IPC)*
Materias Primas
Semilla para extraccin
Cloruro de Sodio (NaCl)
Hidrxido Sodio (NaOH)
Arcillas Activadas
Insumos
Empaque
TOTAL
Cantidad Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5
4,53% 3,84% 3,68% 3,53% 3,53%
2.4 Kg
100 g
100 ml
130 g
52
Proyeccin
Kilos de Aceite
Anuales
Extraccin
Semilla
Desgomado
Agua
Neutralizacin
NaCl
NaOH
Blanqueamiento
Arcilla Activa
Empaque
Envase
Unidades
Ao 1
100.80
0
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
Lugar
105.840
111.132
116.689
122.523 Urrao
Kg
240.00
0
252.000
264.600
277.830
291.722 Suroeste
Litros
50.400
52.920
55.566
58.344
61.262 Urrao
Kg
Litros
10.080
10.080
10.584
10.584
11.113
11.113
11.669
11.669
12.252 Medellin
12.252 Medellin
Kg
13.104
13.759
14.447
15.170
15.928 Urrao
5.040
5.292
5.557
5.834
unidades
53
6.126 Sabaneta
Proyeccin
Unidades
Kilos de Aceite
Mes 1
Mes 2
Mes 3
Mes 4
Mes 5
Mes 6
Mes 7
Mes 8
Mes 9
Mes 10
Mes 11 Mes 12
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
8.400
20.000
20.000
20.000
Extraccin
Semilla
Kg
Desgomado
Agua
Litros
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
4.200
Neutralizacin
NaCl
Kg
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
NaOH
Litros
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
840
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
1.092
420
420
420
420
420
420
420
420
420
420
420
420
Blanqueamiento
Arcilla Activa
Kg
Empaque
Envase
Unidades
54
Semilla para Extraccin: La semilla para la extraccin se comprar cada vez que haya
disponible en los cultivos del suroeste antioqueo que hacen parte del proyecto. Por esta
razn la compra no ser peridica si no que se ir comprando la semilla cuando haya
semilla disponible. La disponibilidad de semilla para el primer ao es alrededor de 240
toneladas, correspondientes a 80 hectreas sembradas en el suroeste antioqueo.
Cloruro de Sodio (NaCl), Soda Caustica (NaOH) y Arcilla Activa: Estos productos
qumicos no requieren de condiciones especiales de almacenamientos por lo tanto se
puede tener inventario de ambos productos. La compra de estas materias primas sera
de forma quincenal. Tambin se manejar una poltica de inventarios, cuando estas
materias primas estn llegando a un nivel crtico se realizar un pedido extraordinario
con la cantidad necesaria para cubrir la produccin pendiente de los quince das
correspondientes. Este inventario tendra lugar en Urrao.
Envase (20 kilos): Los envases para el aceite de higuerilla se comprarn de forma
quincenal, ya que se cuenta con espacio para almacenarlos y adems se obtendra un
mejor precio en estos por mayor volumen.
El transporte de estas materias primas a Urrao estar a cargo del camin que lleva el
aceite a Medelln. Este camin realizar un viaje semanal a Urrao (Urrao Medellin Urrao) llevando los insumos, una semana qumicos y a la otra semana envases.
Pago a proveedores: Para el caso de los insumos (cloruro de sodio, soda caustica,
arcilla activada y empaque) se va a manejar una poltica de pago de quince das,
mediante un acuerdo hecho con antelacin con los proveedores. En el caso de la semilla
el pago se va realizar de contado, ya que la mayora de los cultivadores de higuerilla son
pequeos agricultores que necesitan del pago para resembrar.
3.3.10 Control de Calidad
La calidad del aceite de higuerilla es fundamental para el xito de la empresa, ya que si
este no cumple con cualquier caracterstica exigida ser devuelto por el consumidor. La
calidad del aceite va ligada a la calidad de los insumos y materias primas utilizadas.
La compra de semilla es uno de los factores de calidad crticos, ya que la cantidad de
aceite extrado depende de la calidad de las semillas. Para lograr un buen proceso de
seleccin de semilla los operarios de la planta estarn capacitados para decidir a la hora
de escoger la semilla para la extraccin, si sta cumple los requisitos para poder obtener
la mayor cantidad de aceite, adems estarn dotados con una especie de colador
(zaranda) el cual separa la semilla de impurezas, basura y descarta la de menor tamao.
Para las dems materias primas e insumos se escogieron los proveedores basndose
primero en calidad del producto y por ultimo en el precio de este. Todos los proveedores
cuentan con la norma ISO 9001, la cual garantiza los procesos de calidad de los
productos.
Adems cada semana se va a tomar una cantidad determinada de aceite para hacerle
pruebas y as controlar la calidad de ste.
55
3.4
ORGANIZACIONAL Y LEGAL
3.4.1
Mediante esta propuesta se pretende dar una solucin parcial a la escasez de aceite
refinado de higuerilla colombiano que se presenta actualmente en el pas. Hay un grupo
de compaas, que utilizan el aceite de higuerilla en sus procesos productivos, que hoy
en da tienen que importar el aceite de otros pases, con este proyecto se pretende
reemplazar parte de esas importaciones de aceite por producto colombiano en dos
sectores econmicos especficos: jabones, detergentes y productos de belleza y
fabricacin de productos qumicos.
As mismo se pretende beneficiar una subregin del departamento de Antioquia: El
Suroeste antioqueo, ofrecindole tanto empleo directo como indirecto, y beneficiando
los agricultores asegurndoles la compra de la semilla de higuerilla para extraer a un
precio fijo a lo largo del ao.
3.4.2
rea
Administrativa
Ventas
Produccin
Distribucin
Empleados
fijos
2
1
5
1
9
3.4.3
TOTAL
56
58
Rubro
Cantidad
Salario
Mnimo x 5
Ing.
Qumico
Vendedor
Asistente
Gerente
496.900
1.000.000
1.000.000
750.000
2.000.000
120.000
500.000
12%
59.628
120.000
120.000
90.000
8,50%
42.237
85.000
85.000
63.750
4,50%
22.361
45.000
45.000
33.750
44.721
90.000
90.000
67.500
Subsidio de transporte
59.300
Subsidio Familiar
9%
59.300
725.146
1.340.000
1.340.000
1.064.300
100%
496.900
1.000.000
1.000.000
750.000
112%
556.528
1.120.000
1.120.000
840.000
50%
248.450
500.000
500.000
375.000
TOTAL ANUAL
HONORARIOS
Asesor
Contable
Aseo
Tributario
10.003.630
18.700.000
18.700.000
14.736.600
24.000.000
1.440.000
6.000.000
833.636
1.558.333
1.558.333
1.228.050
2.000.000
120.000
500.000
27.407
51.233
51.233
40.374
65.753
3.945
16.438
/8 = TOTAL HORA
3.426
6.404
6.404
5.047
8.219
493
2.055
Fuente: Proexport
TOTAL SALARIOS AO 1
Anual
$ 133.594.750
Mensual
11.132.896
Diario
366.013
Hora
45.751
59
Asamblea de socios: Los socios del proyecto se debern reunir como mnimo una
vez al mes con el ingeniero qumico, el asesor contable y tributario y una persona
externa, para analizar temas de inters y tomar las decisiones ms trascendentales.
Las decisiones de reinversin y crecimiento son competencia de la asamblea de
accionistas. La persona externa ser una persona que analice la empresa desde
otro punto de vista y se buscar una persona que lo haga sin cobrar ningn tipo de
remuneracin econmica, ya se le pregunt al Seor Juan Fernando Mesa,
empresario familiar de uno de los emprendedores y est dispuesto a hacerlo.
3.4.4
3.4.5
Constitucin Empresa
Tipo de sociedad: El tipo de sociedad del proyecto sera una sociedad por acciones
simplificada, esto es un nuevo modelo de sociedades en la constitucin colombiana.
Se escogi esta sociedad por varias razones: primero esta podr constituirse por
una o varias personas naturales o jurdicas quienes solo sern responsables hasta
el monto de sus respectivos aportes, segundo, salvo cuando se utilice la sociedad
en fraude a la ley o perjuicio de terceros, los accionistas no sern responsables por
las obligaciones laborales, tributarias o de cualquier otra naturaleza en que incurra
la sociedad, y tercero la suscripcin y pago del capital podr hacerse en
condiciones, proporciones y plazos distintos de los previstos en las normas
contempladas en el Cdigo de Comercio para las sociedades annimas. Sin
60
embargo, en ningn caso, el plazo para el pago de las acciones exceder de dos (2)
aos.
Aparte de otra cantidad de primicias como:
Unipersonalidad.
Constitucin por documento privado.
Trmino de duracin indefinido.
Objeto social indeterminado
Limitacin de la responsabilidad por obligaciones fiscales y laborales.
Voto mltiple. (fraccionado)
Libertad de organizacin (rganos sociales).
No es obligatoria la revisora fiscal
Elimina lmites sobre distribucin de utilidades.
Incorpora rgimen sobre abuso del derecho y levantamiento del velo
corporativo.
Gastos de constitucin
Tabla 21: Gastos de constitucin de la sociedad
61
haya entrado en contacto con aceite, como: estopa, cartones, trapeadoras, entre
otros. tiene que ser incinerado, para tal fin se contacto a una empresa llamada ASEI
Ltda. Que presta el servicio de incineracin, tienen su planta ubicada en la ciudad
de Medelln y cada que haya una cantidad significativa de desechos para incinerar
se contactara esta empresa para que preste el servicio, el precio de kilo incinerado
es de 1,250 pesos.
La planta no puede estar ubicada en la zona urbana del municipio, tiene que ser en
el sector industrial, adems se tienen que tramitar todos los certificados necesarios
con las entidades de planeacin.
El proyecto no generar emisiones significativas, y los impactos generados por
stas en el ambiente sern mnimos. Sin embargo, se tiene que ser muy cuidadoso
que la mezcla de jabn resultante de la neutralizacin del aceite est libre de aceite
antes de desecharla al alcantarillado. Tambin se consult con el proveedor de la
arcilla decolorante cual es la mejor manera de eliminar las arcillas activadas una
vez utilizadas en el blanqueamiento de aceites vegetales, y la respuesta fue que al
relleno sanitario, tambin teniendo en cuenta que esta debe de estar libre de aceites.
Adems el agua utilizada en el proceso de desgomado, y el aseo de la planta y
aquella proveniente de los baos, tampoco requiere de un tratamiento especial, ya
que esta nicamente sale ligeramente sucia y puede ser eliminada directamente al
sistema de alcantarillado municipal.
62
Supuestos
Todos los precios y costos fueron ajustados por inflacin para cada ao.
Tabla 22: Supuestos Financieros
Variables
Inflacin
Factor Prestacional
Kilos de aceite a vender
Precio x Kilo
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4.5%
3.8%
3.7%
3.5%
3.5%
1.56
1.56
1.56
1.56
1.56
6,429
6,676
6,921
7,165
2.4
2.4
2.4
2.4
2.4
Compra de semilla a
cultivadores (Pesos/Kilo)
850
889
923
957
990
Insumos (Pesos/Kilo)
523
547
568
589
609
Material de Empaque
(Pesos/Kilo)
290
303
315
326
338
30
30
30
30
30
30
30
30
30
30
20%
20%
20%
20%
20%
33%
33%
34%
0%
0%
63
Concepto
Gastos Administrativos
Valor Mes - Ao
Base
14,586,596
400,000
322,655
281,725
1,950,000
1,683,000
9,449,216
2,000,000
1,558,333
1,558,333
2,500.908
120,000
1,228,050
500,000
1,667,272
500,000
500,000
3.5.2
Inversin Inicial
64
Necesidad Tecnolgica
Costo
Unitario
Unidades
Costo (Pesos)
Extractora
$ 20,000,000
$ 20,000,000
Camin
$ 45,000,000
$ 45,000,000
Camin
$ 30,000,000
$ 30,000,000
$ 260,800
$ 782,400
$ 15,000,000
$ 15,000,000
$ 550,000
$ 550,000
Bomba
$ 1,500,000
$ 1,500,000
Depsitos de decantacin
$ 1,000,000
$ 3,000,000
Tanque
mezclador/calentador
$ 7,000,000
$ 14,000,000
Filtro Prensa
$ 4,000,000
$ 4,000,000
Bscula Digital
$ 1,500,000
$ 1,500,000
Equipos de cmputo
$ 900,000
$ 3,600,000
Impresora
$ 250,000
$ 250,000
$ 2,000,000
$ 2,000,000
Equipos de seguridad
$ 150,000
$ 150,000
Equipo de laboratorio
$ 500,000
$ 500,000
Tanque (Baritainer)
Planta Elctrica
Bscula Mecnica
Equipos de oficina
TOTAL
65
$ 141,832,400
2. Gastos Preoperativos:
Tabla 25: Gastos Preoperativos
Gastos Preoperativos
Adecuacin Local
$ 5,000,000
Constitucin de la Sociedad
$ 3,084,788
Otros Gastos
$ 1,000,000
TOTAL
Fuente: Investigacin propia
$ 9,084,788
CAPITAL DE
TRABAJO (Das)
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
30
30
30
30
30
Inventarios
30
30
30
30
30
66
CAPITAL DE TRABAJO
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
43,911,000
43,911,000
12,789,208
Inventarios
23,829,200
Incremento en Inventarios
23,829,200
2,324,896
2,362,238
2,527,688
2,702,848
5,560,147
6,102,622
6,653,811
7,243,605
7,874,270
5,560,147
542,476
551,189
589,794
630,664
62,180,053
14,571,628
6,932,212
7,417,740
7,931,764
5,121,163
5,479,846
5,859,580
Inversin Inicial
Momento 0
Activos Fijos
$ 141,832,400
Gastos Preoperativos
$ 9,084,788
Capital de trabajo
$ 62,180,053
Total Inversin
Fuente: Investigacin propia
$ 213,097,241
67
3.5.3
10
11
12
Kg
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
8,400
$*
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
17,000
NaCl
$*
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
655.2
NaOH
$*
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
2,100
$*
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
1,638
$*
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
2,436
CONCEPTO
Kilos Aceite
Mes
Extraccin
Semilla
Neutralizacin
Blanqueado
Arcilla Activa
Empaque
Envase
TOTAL
23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2 23,829.2
68
CONCEPTO
Mes
Kilos Aceite
Kg
Ao 1
100,800
Ao 2
105,840
Ao 3
111,132
Ao 4
116,689
ao 5
122,523
Extraccin
Semilla
Neutralizacin
NaCl
7,862,400
8,629,495
9,408,911
10,242,917
11,134,716
NaOH
25,200,000
27,658,638
30,156,766
32,829,862
35,688,194
19,656,000
21,573,738
23,522,278
25,607,292
27,836,791
29,232,000
32,084,020
34,981,849
38,082,640
41,398,305
Blanqueamiento
Arcilla Activa
Empaque
Envase
Total
69
Mes
$*
10
11
12
400
400
400
400
400
400
400
400
400
400
400
400
Seguros
$*
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
322.7
Mantenimiento
$*
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
281.7
Transporte
Servicios
pblicos
$*
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,950
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
1,683
Incineracin
Gastos
Personal
$*
25
25
25
25
25
25
25
25
25
25
25
25
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
11,132.9
Gerente
Director de
produccin
$*
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
2,000
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
Vendedor
3 Auxiliares
de Produccin
Oficios
Varios
Asistente de
gerencia
Asesor
contable jurdico
2
Conductores
$*
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
1,558.30
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
2,500.90
120
120
120
120
120
120
120
120
120
120
120
120
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
1,228.10
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
1,667.30
Gastos Ventas
Viajes,
Ferias, Eventos y
Visitas
$*
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
Total Gastos
$*
$*
$*
$*
$*
$*
$*
$*
$*
$*
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
16,295.3
70
TRANSPORTE
Gasolina Camion Extractor
Disel Camion
Disel Planta
Gasolina Camion Transportador
Peajes
Total
1,400,000
400,000
1,000,000
350,000
200,000
1,950,000
Concepto
Arrendamiento planta Urrao
Seguros
Mantenimiento
Transporte
Servicios pblicos
Incineracin
Gastos Personal
Gerente
Director de produccin
Vendedor
3 Auxiliares de Produccin
Oficios Varios (Salario)
Asistente de gerencia
Asesor contable jurdico
2 Conductores
Gastos Ventas
Viajes, Ferias, Eventos y
Visitas
Total Gastos
Mes
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
Ao 1
4,800,000
3,871,858
3,380,701
23,400,000
20,196,000
300,000
133,594,750
24,000,000
18,700,000
18,700,000
30,010,890
1,440,000
14,736,600
6,000,000
20,007,260
6,000,000
Ao 2
5,017,440
4,047,253
3,533,847
24,460,020
21,110,879
313,590
139,646,592
25,087,200
19,547,110
19,547,110
31,370,383
1,505,232
15,404,168
6,271,800
20,913,589
6,271,800
Ao 3
5,210,110
4,202,667
3,669,546
25,399,285
21,921,537
325,632
145,009,021
26,050,548
20,297,719
20,297,719
32,575,006
1,563,033
15,995,688
6,512,637
21,716,671
6,512,637
Ao 4
5,401,842
4,357,325
3,804,586
26,333,978
22,728,249
337,615
150,345,353
27,009,209
21,044,675
21,044,675
33,773,766
1,620,553
16,584,329
6,752,302
22,515,844
6,752,302
Ao 5
5,592,527
4,511,139
3,938,888
27,263,568
23,530,556
349,533
155,652,543
27,962,634
21,787,552
21,787,552
34,965,980
1,677,758
17,169,756
6,990,658
23,310,653
6,990,658
$
$
6,000,000
195,543,309
6,271,800
204,401,421
6,512,637
212,250,435
6,752,302
220,061,250
6,990,658
227,829,412
71
Punto de Equilibrio
Para hallar el punto de equilibrio se totalizaron los costos fijos, costos variables y se utilizo
el precio del aceite de higuerilla para el primer ao. La frmula utilizada fue:
P.E. Unidades = Costos Fijos / (Precio Costos Variables)
Entre los costos fijos se encuentran los gastos administrativos, gastos financieros,
amortizaciones y depreciaciones. Los costos variables los componen los costos de las
materias primas (semilla, insumos y empaque).
Tabla 34: Punto de equilibrio en Kilos
PUNTO DE EQUILIBRIO
PRECIO DE VENTA
GASTOS FIJOS
COSTOS VARIABLES
PUNTO DE EQUILIBRIO (Kilos)
$6,150
$249,527,592
$2,853
75,683
3.5.4 Financiamiento
Tabla 35: Estructura financiera
Estructura Financiacin
Fuente Financiacin
Participacin
Total
Deuda
60% $
127,858,345
Capital
40% $
85,238,897
72
127,858,345
PLAZO
20
TRIMESTRES
PERIODO DE GRACIA
TRIMESTRES
AMORTIZACION
16
TRIMESTRES
TRIMESTRE
TASA DE
INTERES
ANUAL (T.A.)
TASA DE
INTERES
(T.V.)
16.94%
4.42%
16.94%
4.42%
5,654,956
5,654,956
127,858,345
16.94%
4.42%
5,654,956
5,654,956
127,858,345
16.94%
4.42%
5,654,956
5,654,956
127,858,345
16.94%
4.42%
5,654,956
5,654,956
127,858,345
16.94%
4.42%
7,991,147
5,654,956
13,646,102
119,867,198
16.94%
4.42%
7,991,147
5,301,521
13,292,668
111,876,052
16.94%
4.42%
7,991,147
4,948,086
12,939,233
103,884,905
16.94%
4.42%
7,991,147
4,594,652
12,585,798
95,893,759
16.94%
4.42%
7,991,147
4,241,217
12,232,363
87,902,612
10
16.94%
4.42%
7,991,147
3,887,782
11,878,929
79,911,466
11
16.94%
4.42%
7,991,147
3,534,347
11,525,494
71,920,319
12
16.94%
4.42%
7,991,147
3,180,913
11,172,059
63,929,172
13
16.94%
4.42%
7,991,147
2,827,478
10,818,624
55,938,026
14
16.94%
4.42%
7,991,147
2,474,043
10,465,190
47,946,879
15
16.94%
4.42%
7,991,147
2,120,608
10,111,755
39,955,733
16
16.94%
4.42%
7,991,147
1,767,174
9,758,320
31,964,586
17
16.94%
4.42%
7,991,147
1,413,739
9,404,886
23,973,440
18
16.94%
4.42%
7,991,147
1,060,304
9,051,451
15,982,293
19
16.94%
4.42%
7,991,147
706,869
8,698,016
7,991,147
20
16.94%
4.42%
7,991,147
353,435
8,344,581
ABONO A
CAPITAL
INTERESES
PAGO
(CAPITAL +
INTERESES)
SALDO
CAPITAL
127,858,345
73
Proyeccin Ao 1
10
11
12
Inflacin (IPC)
Hectreas Higuerilla
80
80
80
80
80
80
80
80
80
80
80
80
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
20,000
Kilos de Aceite
4,620
5,376
6,132
6,888
7,190
7,342
7,342
7,795
7,946
8,249
8,400
8,400
Precio kilo de
Aceite
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
6,150
Kilos Semilla
Total Ventas $
28,413,000 33,062,400 37,711,800 42,361,200 44,220,960 45,150,840 45,150,840 47,940,480 48,870,360 50,730,120 51,660,000 51,660,000
74
Para las ventas del primer ao se calculo un desperdicio total del 15%, de la siguiente
manera.
Tabla 38: Desperdicio Primer Ao
Desperdicio
Primer Ao
Mes
Porcentaje
1
25%
20%
15%
10%
10
8%
7%
7% 4% 3% 1% 0% 0%
Kilos Aceite 3,780 3,024 2,268 1,512 1,210 1,058 1,058 605 454 151
11
12
Total
100%
15,120
Proyeccin
Inflacin (IPC)
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4.53%
3.84%
3.68%
3.53%
3.53%
80
84
88
93
97
240,000
252,000
264,600
277,830
291,722
Kilos de Aceite
Anuales
85,680
105,840
111,132
116,689
122,523
Precio Aceite
de Higuerilla
Kilo
$ 6,150
$ 6,429
$ 6,675
$ 6,921
$ 7,165
Hectreas
Higuerilla
Kilos Semilla
Anuales
Total Ventas
$ 526,932,000
$ 680,402,495
$ 741,856,448
75
$ 807,614,604
$ 877,929,569
3.5.6
Estado de Resultados
Mes 1
Mes 2
Mes 4
Mes 5
Mes 6
Mes 7
Mes 8
Mes 9
Mes 10
37,711.80
42,361.20
44,220.90
45,150.80
45,150.80
47,940.90
48,870.40
50,730.10
51,660
51,660
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
23,829.20
9,233.20
13,882.60
18,532.00
20,391.70
21,321.60
21,321.60
24,111.70
25,041.20
26,900.90
27,830.80
27,830.80
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
15,795.30
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
500
Gastos Oper
$*
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
16,295.30
EBITDA
$*
-11,711.50
-7,062.10
-2,412.70
2,236.70
4,096.40
5,026.30
5,026.30
7,816.40
8,745.90
10,605.60
11,535.50
11,535.50
Depreciaciones
$*
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
2,363.90
Amortizaciones
$*
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
249.8
Utilidad Oper
$*
-14,325.20
-9,675.80
-5,026.40
-377.00
1,482.70
2,412.60
2,412.60
5,202.70
6,132.20
7,991.90
8,921.80
8,921.80
Gastos Finan
Utilidad Antes
Impuestos
$*
Utilidad Neta
$*
Ventas
$*
28,413
33,062.40
CMV
$*
23,829.20
Utilidad Bruta
$*
4,583.80
Gastos Admn.
$*
Gastos Ventas
$*
Mes 3
5,654.90
5,654.90
Mes 11
5,654.90
Mes 12
5,654.90
$*
-14,325.20
-9,675.80
-10,681.30
-377.00
1,482.70
-3,242.30
2,412.60
5,202.70
477.30
7,991.90
8,921.80
3,266.90
-14,325.20
-9,675.80
-10,681.30
-377.00
1,482.70
-3,242.30
2,412.60
5,202.70
477.30
7,991.90
8,921.80
3,266.90
76
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
Total
Ventas
526,932,000
680,402,495
741,856,448
807,614,604
877,929,569
3,634,735,116
CMV
285,950,400
313,849,151
342,196,006
372,528,260
404,962,433
1,719,486,250
Utilidad Bruta
Gastos
Administrativos
240,981,600
366,553,344
399,660,442
435,086,344
472,967,136
1,915,248,866
189,543,309
198,129,620
205,737,798
213,308,949
220,838,755
1,027,558,430
Gastos Ventas
Gastos
Logsticos
Gastos
Operativos
6,000,000
6,271,800
6,512,637
6,752,302
6,990,658
32,527,398
195,543,309
204,401,420
212,250,435
220,061,251
227,829,413
1,060,085,828
EBITDA
45,438,291
162,151,924
187,410,007
215,025,093
245,137,723
855,163,038
Depreciaciones
28,366,480
28,366,480
28,366,480
28,366,480
28,366,480
141,832,400
Amortizaciones
Utilidad
Operativa
Ingesos No
Operacionales
Egresos No
Operacionales
(Gastos
Financieros)
Utilidad Neta
Antes de
Impuestos
2,997,980
2,997,980
3,088,828
9,084,788
14,073,831
130,787,464
155,954,699
186,658,613
216,771,243
704,245,850
22,619,823
20,499,215
14,844,259
9,189,303
3,534,347
70,686,948
-8,545,992
110,288,249
141,110,440
177,469,309
213,236,896
633,558,902
36,395,122
46,566,445
58,564,872
70,368,176
211,894,615
-8,545,992
73,893,127
94,543,995
118,904,437
142,868,720
421,664,287
Impuestos
Utilidad Neta
Despues de
Impuestos
77
Ventas
CMV
Utilidad Bruta
Gastos Administrativos
Gastos Ventas
Gastos Operativos
EBITDA
Depreciaciones
Amortizaciones
Utilidad Operativa
Gastos No Operacionales (Gastos
Financieros)
Utilidad
Neta
Antes
de
Impuestos
Impuestos
Utilidad Neta Despus de
Impuestos
Ao 1
100%
54%
46%
36%
1%
37%
9%
5%
1%
3%
Ao 2
100%
46%
54%
29%
1%
30%
24%
4%
0%
19%
Ao 3
100%
46%
54%
28%
1%
29%
25%
4%
0%
21%
Ao 4
100%
46%
54%
26%
1%
27%
27%
4%
0%
23%
Ao 5
100%
46%
54%
25%
1%
26%
28%
3%
0%
25%
Total
100%
47%
53%
28%
1%
29%
24%
4%
0%
19%
4%
3%
2%
1%
0%
2%
-2%
0%
16%
5%
19%
6%
22%
7%
24%
8%
17%
6%
-2%
11%
13%
15%
16%
12%
78
79
EBIDTA
(-) Provision
Impuesto de
Renta
Flujo
Operacional
despus de
Impuestos
Menos:Inversin
en Capital de
Trabajo
Menos: Inversin
en Activos Fijos
Menos: Gastos
Preoperativos
Menos: Saldo
Mnimo de Caja
Flujo de Caja
Libre
Operacional
Otros Ingresos
Aportes de
Capital
Prstamos
Bancarios de
Largo Plazo
Gastos
Financieros
Amortizacin de
Obligaciones
bancarias
Flujo de Caja
Libre
45,438,291
162,151,924
187,410,007
215,025,093
245,137,723
-36,395,122
-46,566,445
-58,564,872
-70,368,176
45,438,291
125,756,802
140,843,562
156,460,221
174,769,547
-14,571,628
-6,932,212
-7,417,740
-7,931,764
-3,802,231
-3,974,472
-4,127,092
-4,278,969
-4,430,016
-4,586,396
-216,899,472
41,463,819
107,058,082
129,632,381
144,612,464
162,251,388
-22,619,823
-20,499,215
-14,844,259
-9,189,303
-3,534,347
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
18,843,996
54,594,281
82,823,536
103,458,574
126,752,454
-62,180,053
-141,832,400
-9,084,788
85,238,897
127,858,345
-3,802,231
0
Flujo de Caja
Libre
inversion
flujo
operativo
-3,802,231
18,843,996
54,594,281
82,823,536
103,458,574
126,752,454
-213,097,241
-216,899,472
18,843,996
54,594,281
82,823,536
103,458,574
126,752,454
Vpn Proyecto
5,073,087
81
0
Flujo de Caja
Libre
inversion
flujo
operativo
-3,802,231
18,843,996
54,594,281
82,823,536
103,458,574
126,752,454
-213,097,241
-216,899,472
18,843,996
54,594,281
82,823,536
103,458,574
126,752,454
17.60%
82
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
ACTIVOS
Disponible
22,818,468
81,539,840
168,642,345
276,530,936
407,869,786
43,911,000
56,700,208
61,821,371
67,301,217
73,160,797
Inventarios
Gastos pagados por
anticipado
(Preoperativos)
(menos) Amotizacin de
gastos Preoperativos
23,829,200
26,154,096
28,516,334
31,044,022
33,746,869
9,084,788
9,084,788
9,084,788
9,084,788
9,084,788
2,997,980
5,995,960
9,084,788
9,084,788
9,084,788
96,645,476
167,482,972
258,980,050
374,876,175
514,777,453
Activos Fijos
- Depreciacin
Acumulada
Total Activo no
Corriente
141,832,400
141,832,400
141,832,400
141,832,400
141,832,400
28,366,480
56,732,960
85,099,440
113,465,920
141,832,400
113,465,920
85,099,440
56,732,960
28,366,480
TOTAL ACTIVOS
210,111,396
252,582,412
315,713,010
403,242,655
514,777,453
5,560,147
6,102,622
6,653,811
7,243,605
7,874,270
Obligaciones Financieras
127,858,345
95,893,759
63,929,172
31,964,586
TOTAL PASIVOS
133,418,491
101,996,381
70,582,984
39,208,191
7,874,270
85,238,897
85,238,897
85,238,897
85,238,897
85,238,897
Reserva Legal
Utilidades Retenidas
-8,545,992
65,347,135
159,891,129
278,795,567
-8,545,992
73,893,127
94,543,995
118,904,437
142,868,720
TOTAL PATRIMONIO
TOTAL PASIVO +
PATRIMONIO
76,692,905
150,586,031
245,130,026
364,034,463
506,903,183
210,111,396
252,582,412
315,713,010
403,242,655
514,777,453
PASIVOS
Proveedores
PATRIMONIO
Capital
83
3.5.12 Indicadores:
Tabla 47: Indicadores
Indicadores
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
-11.14%
49.07%
38.57%
32.66%
28.18%
-4.07%
29.26%
29.95%
29.49%
27.75%
Endeudamiento Total
60.00%
63.50%
40.38%
22.36%
9.72%
35.54%
126.82%
195.44%
336.35%
766.90%
1.57
2.48
4.47
10.28
65.37
24.26%
18.79%
12.93%
7.92%
3.64%
4.29%
3.01%
2.00%
1.14%
0.40%
Prueba solvencia
84
Variables
Inflacin
Factor Prestaciones
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4.5%
3.8%
3.7%
3.5%
3.5%
1.56
1.56
1.56
1.56
1.56
Precio x Kilo
5,842.5
6,107.2
6,341.7
6,575.1
6,807.2
2.4
2.4
2.4
2.4
2.4
850
889
923
957
990
Insumos (Pesos/Kilo)
523
547
568
589
609
290
303
315
326
338
30
30
30
30
30
30
30
30
30
30
% Depreciacin Maquinaria y
Equipos
20%
20%
20%
20%
20%
% Amortizacin Gastos
Preoperativos
33%
33%
34%
0%
0%
EBIDTA
(-) Provision
Impuesto de Renta
Flujo Operacional
despus de
Impuestos
Menos:Inversin en
Capital de Trabajo
Menos: Inversin
en Activos Fijos
Menos: Gastos
Preoperativos
Menos: Saldo
Mnimo de Caja
Flujo de Caja Libre
Operacional
117,996,196
128,553,079
139,646,418
151,278,687
-21,823,732
-27,143,659
-33,689,910
-39,394,694
19,091,691
96,172,464
101,409,420
105,956,509
111,883,993
-11,679,190
-4,091,329
-4,202,083
-4,312,397
-3,802,231
-3,974,472
-4,127,092
-4,278,969
-4,430,016
-4,586,396
-216,899,472
15,117,219
80,366,183
93,039,123
97,324,409
102,985,200
-22,619,823
-20,499,215
-14,844,259
-9,189,303
-3,534,347
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
-7,502,604
27,902,382
46,230,277
56,170,520
67,486,267
-62,180,053
-141,832,400
-9,084,788
85,238,897
127,858,345
Gastos Financieros
Amortizacin de
Obligaciones
bancarias
Flujo de Caja Libre
19,091,691
Otros Ingresos
Aportes de Capital
Prstamos
Bancarios de Largo
Plazo
-3,802,231
86
0
Flujo de Caja Libre
-3,802,231
-7,502,604
27,902,382
46,230,277
56,170,520
67,486,267
inversion
-213,097,241
flujo operativo
-216,899,472
-7,502,604
27,902,382
46,230,277
56,170,520
67,486,267
Vpn Proyecto
-112,659,780
87
Variables
Inflacin
Factor Prestaciones
Ao 1
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
4.5%
3.8%
3.7%
3.5%
3.5%
1.56
1.56
1.56
1.56
1.56
Precio x Kilo
2.4
2.4
2.4
2.4
2.4
850
889
923
957
990
Insumos (Pesos/Kilo)
523
547
568
589
609
290
303
315
326
338
30
30
30
30
30
30
30
30
30
30
20%
20%
20%
20%
20%
33%
33%
34%
0%
0%
88
71,784,891
203,802,019
241,299,823
283,094,808
329,552,784
-5,874,201
-50,139,654
-64,350,084
-81,027,878
-98,225,146
65,910,691
153,662,366
176,949,738
202,066,930
231,327,638
-16,727,025
-9,009,591
-9,855,774
-10,773,751
-3,802,231
-3,974,472
-4,127,092
-4,278,969
-4,430,016
-4,586,396
-216,899,472
61,936,219
132,808,248
163,661,178
187,781,140
215,967,491
-22,619,823
-20,499,215
-14,844,259
-9,189,303
-3,534,347
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
-31,964,586
39,316,395
80,344,447
116,852,333
146,627,250
180,468,558
-62,180,053
-141,832,400
-9,084,788
85,238,897
127,858,345
-3,802,231
89
0
Flujo de Caja Libre
-3,802,231
39,316,395
80,344,447
116,852,333
146,627,250
180,468,558
inversion
-213,097,241
flujo operativo
-216,899,472
39,316,395
80,344,447
116,852,333
146,627,250
180,468,558
Vpn Proyecto
110,712,831
32.60%
90
91
Dlar: En este proyecto se busca remplazar parte del producto importado por
producto nacional, por lo cual se tiene que tener en cuenta el riesgo cambiario. El
principal riesgo es que el pas entre en un proceso de apreciacin del peso muy
fuerte con respecto al dlar, este fenmeno podra convertir el precio del aceite
importado ms barato al precio del aceite nacional perdiendo de esta manera la
principal ventaja competitiva del proyecto.
Una manera de mitigar este riesgo sera firmando contratos de compraventa a futuro
con los clientes, garantizando unas cantidades establecidas en o durante el periodo
acordado a un precio fijo.
92
Cumplimiento de metas: Uno de los factores que ms podra afectar las ventas de
la empresa, es la forma como crezcan los cultivos de higuerilla en el suroeste
antioqueo, ya que estos son los proveedores ms importantes de la compaa y el
crecimiento de la compaa est directamente ligado a stos.
Que los cultivos de higuerilla no crezcan al 5% planteado en la proyeccin de ventas
es un riesgo grande, ya que la produccin y por ende las ventas dependen de stos.
En el proyecto se plantean unas estrategias para fomentar la siembra de higuerilla
y minimizar este riesgo, estas son: la firma de contratos de compraventa con los
agricultores y el gerente buscando nuevas fuentes de semilla en la regin.
93
5. PLAN DE IMPLEMENTACIN
Se tiene proyectado comenzar a hacer todo lo necesario para poner en marcha el proyecto
la segunda semana del mes de enero de 2010, se tienen programadas actividades para
catorce semanas (98 das) y as poder comenzar a operar a finales del mes de abril de
2010.
A continuacin se presenta una lista detallada de actividades y ms adelante su respectivo
cronograma, se considera que estas son las actividades necesarias para poner en
funcionamiento la compaa pero pueden que resulten otras complementarias sobre la
marcha.
Las principales entidades que juegan un papel importante en esta etapa de estructuracin
son: la cmara de comercio de Medelln, la alcalda del municipio de Urrao, una entidad
bancaria por definir, los agricultores de la regin, los proveedores y las empresas a las que
le se les va a comprar la maquinaria y equipos.
94
Descripcin
Responsable
Duracin
Das
Equipo emprendedor
21
Aspectos Legales
Aspectos
Administrativos
Equipo emprendedor
Gestionar Recursos
Equipo emprendedor
15
Equipo emprendedor
Contrataciones administrativas
Equipo emprendedor
15
95
Visitar cultivos
Ventas
Aspectos Operativos
Gerente y asistente
30
Gerente y asistente
21
Equipo emprendedor
y director de
produccin
30
Gerente y director de
produccin
Director de
produccin
15
Gerente, asistente y
Seleccionar los proveedores de los insumos y contactarlos para
director
de produccin
pedir cotizaciones y negociar precios y formas de pago y entrega
15
Gerente y asistente
Gerente y asistente
15
Gerente y vendedor
96
Semana
Actividad
Constitucin de Empresa
9 10 11 12 13 14
X X X
Gestionar Recursos
X X
Contrataciones administrativas
X X
Visitar cultivos
X X X X
X X X
X X X
X
X
X
X
97
6. CONCLUSIONES
El precio promedio al cual las empresas, que utilizan el aceite, importan, esta por
los lados de 3.80 dlares, lo que representa un precio en pesos colombianos de
7,600a una TRM de $ 2,000. Adems se pudieron consultar los precios de las
empresas competidoras, y se lleg a la conclusin que un precio de venta al cual se
cubran todos los costos, se sea competitivo y se gane cierto margen es de 6,150
pesos por kilo.
98
La extraccin se har en una planta mvil que recorrer todos los municipios del
suroeste antioqueo donde haya sembrados de higuerilla. El refinamiento se har
en un establecimiento fijo en el municipio de Urrao.
Las necesidades tecnolgicas para poner en marcha este proyecto son: una
extractora, unos tanques que calienten y mezclen, unos tanques de
almacenamiento, una planta elctrica, dos camiones, un filtro prensa, dos basculas
y bombas. Adems equipos de cmputo, de oficina y de laboratorio.
Para cubrir toda las importaciones, con fines industriales, actuales de aceite de
higuerilla en Colombia se tendran que tener 456 hectreas sembradas de higuerilla
y cuatro replicas del modelo planteado en el presente trabajo.
99
7. RECOMENDACIONES
Buscar una revista especializada que consulten las empresas que consumen este
tipo de productos, donde se pueda promocionar el producto y la empresa, para as
lograr un mejor posicionamiento y reconocimiento de marca.
Analizar la viabilidad de tener replicas del modelo planteado en la medida que las
hectreas sembradas de higuerilla vayan aumentando en la zona.
100
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101
Recuperado
el
26
de
Agosto
de
2009,
de
102
9. ANEXOS
9.1 ANEXO 1: WACC
Tabla 56: WACC
4.1%
4.4%
5.5%
1.06
6.90%
21.2%
2.0%
18.9%
23.0%
0.53
5.0%
Rolling WACC
Ao 1
103
% Deuda en Pesos
60.0%
% Patrimonio
40.0%
1.06
21.2%
2.0%
18.9%
23.0%
18.9%
33.0%
12.7%
16.8%
WACC (Real)
12.9%
104
105