Direito Empresarial - Resumo - Ok

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN
atos do comrcio. Fora desse rol ficaram importantes

atividades econmicas, como a prestao de servios
em massa, atividades agrcolas e negociao
imobiliria. Desse modo, quem exercesse, com
profissionalismo e habitualidade, atividade que no
fosse classificada como atos de comrcio no era
considerado comerciante e no gozava da mesma
proteo conferida queles que praticavam os ditos
atos de comrcio; 2) Teoria da Empresa: criada na Itlia,
com a promulgao do Codice Civile de 1942, foi
incorporada definitivamente pelo CC/2002, mas, antes
disso, textos legislativos esparsos foram gradualmente
surgindo para o fim de ampliar o campo de incidncia
normativo-comercial e abranger novas atividades
mercantis e agentes econmicos, tais como: Lei das
Sociedades Annimas, leis relacionadas com os ttulos
de crditos, o Cdigo de Defesa do Consumidor, entre
outras.
DIREITO EMPRESARIAL
I. TEORIA GERAL DO DIREITO DE EMPRESA
1. C A alternativa correta a letra c e o seu
fundamento encontra-se no art. 2.037 do CC, inserido
nas disposies finais e transitrias, que assim dispe:
Salvo disposio em contrrio, aplicam-se aos
empresrios e sociedades empresrias as disposies
de lei no revogadas por este Cdigo, referente a
comerciantes, ou a sociedades comerciais, bem como a
atividades mercantis.
A Lei n. 10.406/2002, que instituiu o novo Cdigo
Civil em nosso ordenamento jurdico, na tentativa de
unificao formal do direito privado, derrogou
expressamente a Primeira Parte do Cdigo Comercial
de 1850 (art. 2.045), reestruturando a sistemtica do
direito empresarial no seu Livro II, Ttulo I, do Direito
de Empresa (arts. 966 a 1.195). Do Cdigo Comercial
resta hoje vigente a parte referente ao comrcio
martimo (arts. 457 a 796). O fato que, mesmo com a
dita inovao legislativa, as leis comerciais at ento
existentes e que no foram revogadas pelo novo
Cdigo,
se antes
regiam
as
atividades dos
comerciantes,
atualmente
so
aplicadas
aos
empresrios e sociedades empresrias nas suas
atividades econmicas.
Feitas tais consideraes, diz-se que o direito

comercial contemporneo o ramo do direito privado
que regula a atividade econmica organizada para a
produo ou circulao de bens ou servios, isto , a
atividade
empresarial.
O
direito
comercial
contemporneo o direito de empresa.
2. CERTO O conceito de empresrio est
estabelecido no art. 966 do CC e traz a ideia de que
empresrio a pessoa (fsica ou jurdica) que exerce,
com profissionalismo, uma atividade econmica
organizada para a produo ou a circulao de bens ou
de servios. A empresa a atividade empresarial cuja
organizao feita pelo empresrio, sendo ele,
portanto, o sujeito do direito comercial.
As assertivas contidas nas letras a e b esto

incorretas, uma vez que os atos de comrcio no se
confundem com os atos de empresa. De acordo com a
teoria dos atos do comrcio, considerado comerciante
e, portanto, submetido legislao comercial, aquele
que exerce, de forma habitual e profissional, atividades
consideradas como atos de comrcio (mercancia),
sendo tais atos listados por lei (teoria objetivista). Por
outro lado, segundo a teoria da empresa, o que importa
identificar o empresrio, no se ocupando apenas
com alguns atos, e sim com uma forma especfica de
exercer uma atividade econmica, qual seja, a forma
empresarial (teoria subjetivista).
Em regra, as atividades intelectuais, de natureza

cientfica, literria ou artstica so consideradas
atividades econmicas civis, que no se confundem
com as atividades empresariais, excludas, portanto, do
regime do direito de empresa. A exceo a essa regra
o pargrafo nico do art. 966 do CC, que enquadra o
profissional intelectual como empresrio quando o
exerccio da sua profisso constituir elemento de
empresa. E, justamente por fora desse dispositivo
legal, que se mostra correta a assertiva.
E mais, a figura do antigo comerciante no

desapareceu, mas ganhou novos contornos ideolgicos
e foi inserida no conceito social de empresa, que hoje
tem como figura central o empresrio. A teoria da
empresa surgiu com o escopo de alargar e criar um
regime jurdico comercial nico no apenas queles
considerados comerciantes por praticarem a mercancia,
mas tambm a todos os agentes econmicos que
desenvolvem atividade empresarial.
COMENTRIO EXTRA: Os profissionais intelectuais so

os mdicos, advogados, professores, mas o dispositivo
alcana tambm outros profissionais liberais e artistas.
Para melhor elucidar o conceito legal e compreender o
significado de elemento de empresa (forma empresarial
do exerccio da atividade), citamos um exemplo
corriqueiramente apresentado pela doutrina: um
mdico atende seus pacientes no seu consultrio, os
quais o procuram em razo de sua competncia
profissional. Ainda que conte com a colaborao de
uma secretria, no considerado empresrio. No
entanto, se este mesmo mdico expande seu
consultrio, transformando-o em um hospital, com a
contratao
de
outros
mdicos,
enfermeiros,
nutricionistas, atendentes, motoristas, os pacientes
deixam de procurar o trabalho pessoal do mdico que
agora organiza os servios do hospital. Com a perda da
individualidade do mdico, na organizao empresarial,
esse profissional intelectual tornou-se elemento de
empresa, sendo considerado, portanto, empresrio
(vide Jurisprudncia Selecionada no final do captulo).
Rubens Requio[1] enfatiza que a distino entre o

empresrio moderno e o antigo comerciante mais
ideolgica do que cientfica ou jurdica. O empresrio
no mais um empreendedor egosta, divorciado dos
interesses gerais, mas um produtor consciente de que
constitui uma pea importante no mecanismo da
sociedade.
Tambm esto incorretas as assertivas contidas nas
letras d e e. Os atos de comrcio, como dito
anteriormente, eram enumerados pela Lei e no
alcanavam operaes realizadas em massa. Tanto
que no acompanharam a evoluo da sociedade e a
realidade econmica marcadas pela concorrncia,
produo em massa, monoplios, tecnologia e foram
substitudos pelo conceito social de empresa.
3. CERTO O art. 971 do CC confere a Marcos,

enquanto exercente de atividade rural, a faculdade de
se registrar na Junta Comercial da respectiva sede,
hiptese em que ficar equiparado ao empresrio e
submetido legislao comercial. No entanto, se
Marcos no requerer a inscrio junto ao registro de
Comentrios Extras: 1) Teoria dos Atos de Comrcio:

adotada pelo Cdigo Comercial de 1850, por influncia
da codificao napolenica. Coube principalmente ao
Regulamento n. 737/1850 (revogado) elencar os tais
empresa, no ser considerado empresrio e seu

regime ser o do direito civil. Conclui-se que o registro
do empreendedor rural na Junta Comercial facultativo.
Incorreta tambm a alternativa d, pois que a subrogao, nos termos do art. 1.148 do CC, limita-se aos
contratos que no tm carter pessoal. Os servios de
advocacia configuram tpico contrato pessoal, de forma
que os contratos de prestao de servios no so
transferidos ao adquirente do estabelecimento, salvo se
assim acordarem as partes contratantes.
COMENTRIO EXTRA: Na prtica, comum aos

titulares de negcios agropecurios ou agrcolas de
grande expresso econmica a opo pela inscrio
junto ao registro de empresas, o mesmo no ocorrendo
entre os titulares de negcios rurais familiares.
E, por fim, incorreta a alternativa e, porque o

advogado membro da sociedade somente responde
subsidiria e ilimitadamente pelos danos causados aos
clientes, por ao ou omisso no exerccio da
advocacia, enquanto no tiver ocorrido a cesso da
clientela a outros advogados.
4. ERRADO A assertiva est incorreta, porque os

associados no tm legitimidade ativa, individual ou em
grupo, para exigir da cooperativa prestao de contas,
que feita ao rgo previsto em lei para tom-las (no
caso, a Assembleia Geral). O fundamento legal
encontra-se no inciso IX, do art. 68, da Lei n. 5.764/71,
que impe como uma das obrigaes do liquidante
convocar a Assembleia Geral, a cada 6 (seis) meses ou
sempre que necessrio, para apresentar relatrio e
balano do estado da liquidao e prestar contas dos
atos praticados durante o perodo anterior.
H precedentes do STJ nesse sentido:
200802712946, 3 T., j. em 19-10-2010;
200101684441, 4 T., j. em 28-3-2005;
200101820687, 4 T., j. em 8-3-2004;
200101819658, 4 T., j. 25-2-2004.
6. D A primeira assertiva falsa, por conta do que

dispe o art. 973 do CC. De acordo com esse dispositivo
legal, a pessoa legalmente impedida de exercer
atividade prpria de empresrio, se assim o fizer,
responder pelas obrigaes contradas e eventuais
danos causados a terceiros. As obrigaes por ela
assumidas no so nulas, ao contrrio, tm plena
validade em relao a terceiros que com que ela
contrate.
REsp
REsp
REsp
REsp
Legalmente impedidos so aqueles proibidos por lei

de exercer atividade empresarial, muito embora sejam
plenamente capazes.
COMENTRIO EXTRA: Por expressa determinao do

pargrafo nico do art. 982 do CC, as cooperativas
sero sempre sociedades simples, independentemente
de seu objeto. Assim, mesmo que se dediquem
explorao de atividade empresarial, de forma
organizada e com intuito lucrativo, no se submetem
ao regime jurdico-empresarial.
Explica Andr Luiz Santa Cruz Ramos[2] que a

vedao contida no dispositivo citado visa proteger a
coletividade e os terceiros de boa-f, evitando que
estes negociem com determinadas pessoas em virtude
de sua funo ou condio ser incompatvel com o
exerccio livre de atividade empresarial.
E mais: ainda que enquadradas como sociedade

simples, as cooperativas submetem-se inscrio no
Registro Pblico de Empresas Mercantis por fora do
art. 18, 6, da Lei n. 5.764/71 (Lei Especial das
Cooperativas) e do art. 32, II, a, da Lei n. 8.934/94 (Lei
do Registro Pblico das Empresas Mercantis).
COMENTRIO EXTRA: Insta ressaltar que nada

impede, no entanto, o legalmente impedido de exercer
atividade empresarial figurando como scio ou
acionista de sociedade empresria, desde que no
ocupe cargo administrativo ou de direo, respondendo
pela pessoa jurdica. Lembre-se de que os scios ou
acionistas no so empresrios a sociedade quem
exerce a atividade e, no exercendo eles cargos de
administrao ou direo, no se obrigam pessoal e
diretamente em nome da pessoa jurdica, restando
afastado, para essas hipteses, o impedimento legal.
Os impedimentos recaem sobre os empresrios
individuais, e no sobre os scios de sociedade
empresria.
Remetemos o leitor anlise dos arts. 1.093 a 1.096

e 997 a 1.038 do CC, que regulam as cooperativas e
demais
sociedades
simples,
respectivamente.
Importante que se observe que somente nas lacunas da
legislao especial (Lei n. 5.764/71) que devem ser
aplicadas as normas que regem a sociedade simples
(arts. 997 a 1.038), desde que respeitadas as
peculiaridades da sociedade cooperativa definidas no
art. 1.094 do CC.
O Cdigo Civil no arrolou os casos de impedimento

legal como fez o art. 2 do CCom de 1850. Atualmente
estes impedimentos se encontram em legislaes
esparsas e na prpria Constituio Federal. Alguns
exemplos: o falido no reabilitado; aqueles condenados
pela prtica de crime cuja pena vede o acesso
atividade empresarial (art. 1.011, CC); servidores
pblicos (art. 117, X, Lei n. 8.112/90); magistrados (art.
36, I, LC n. 35/79), membros do Ministrio Pblico (art.
44, III, Lei n. 8.625/98); deputados e senadores (art. 54,
II, a, CF).
5. A A noo de estabelecimento no est ligada

somente figura do empresrio. O agente econmico
no empresrio, nele includo o advogado, assim como
ocorre
com
o
empresrio,
precisa
de
um
estabelecimento para o exerccio de suas atividades.
Na falta de outras disposies normativas, so a ele
aplicveis, por analogia, as regras dos arts. 1.142 a
1.149 do CC, atinentes ao estabelecimento do
empresrio. Logo, a alternativa correta a letra a e,
por via de consequncia, incorreta a letra b.
A segunda assertiva verdadeira, uma vez que

estabelece o art. 974 do CC que o civilmente incapaz
poder, por representao (se absolutamente incapaz)
ou assistncia (se relativamente incapaz), continuar a
empresa exercida por ele antes de declarada sua
incapacidade. O 1 do mencionado artigo exige para
tanto prvia autorizao judicial (procedimento de
jurisdio voluntria e aps oitiva do Ministrio Pblico),
aps exame das circunstncias e dos riscos da
empresa, bem como da convenincia em continu-la,
Os arts. 15 a 17 da Lei n. 8.906/94 (Estatuto da

Advocacia e da Ordem dos Advogados do Brasil) tratam
da sociedade de advogados, estabelecendo que tais
sociedades
sero
sempre
sociedades
simples,
organizadas sob a forma de sociedades em nome
coletivo, vedando-lhes a forma empresria, com o
registro aprovado dos seus atos constitutivos no
Conselho Seccional da OAB em cuja base territorial
tiverem sede. Incorreta, portanto, a alternativa c.
podendo a autorizao ser revogada pelo juiz, ouvidos

os pais, tutores ou representantes legais do interdito,
sem prejuzo dos direitos adquiridos por terceiros. Cuida
o dispositivo da incapacidade superveniente do
empresrio individual.
fato o menor emancipado pode ser considerado

empresrio porque, embora seja civilmente capaz,
somente o maior de 18 anos pode ser condenado por
eventuais crimes falimentares praticados. A doutrina
majoritria, incluindo Fbio Ulhoa Coelho, admite o
menor emancipado como empresrio, se satisfeitos os
requisitos dos arts. 966 e 967 do CC. Alguns
doutrinadores, no entanto, entendem que os menores
de 18 anos no podem ser empresrios individuais,
nada impedindo, porm, que sejam scios de sociedade
empresria, desde que no sejam administradores,
diretores ou gerentes, porque estes respondem
pessoalmente pelos atos praticados pela empresa.
COMENTRIO EXTRA: So situaes excepcionais de

exerccio de empresa por incapaz, lembrando que o
dispositivo legal admite to somente a continuidade do
exerccio de empresa pelo incapaz, no permitindo que
o incapaz inicie o exerccio de uma atividade
empresarial.
O 2 do art. 974 merece ateno do leitor, porque
estabelece que os bens que o incapaz j possua, ao
tempo da sucesso ou da interdio, desde que no
afetados ao exerccio da atividade empresarial, no
ficaro sujeitos ao resultado da empresa, isto , no
podero ser executados em decorrncia das obrigaes
assumidas no exerccio de empresa. H separao
patrimonial mesmo em se tratando de empresrio
individual, o que foge regra, pois a separao do
patrimnio da empresa em relao ao patrimnio
pessoal do empresrio ou do scio s ocorre na
empresa individual de responsabilidade limitada (art.
980-A do CC, inserido pela Lei n. 12.441/2011) e na
sociedade empresria, respectivamente, conforme
melhor ser desenvolvido no captulo do direito
societrio.
A quarta assertiva verdadeira, porque traz, com

pequenas alteraes, a redao do art. 978 do CC. Se
se admite ao empresrio casado a alienao dos
imveis que integram o patrimnio da empresa, com
maior razo admite-se a ele tambm grav-los com
nus real, qualquer que seja o regime de bens.
COMENTRIO EXTRA: Os arts. 979 e 980 do CC
estabelecem que os pactos e declaraes antenupciais
do empresrio, o ttulo de doao, herana ou legado,
de bens clausulados de incomunicabilidade ou
inalienabilidade, bem como a sentena que decretar ou
homologar a separao judicial do empresrio e o ato
de reconciliao, no podero ser opostos a terceiros se
antes no estiverem devidamente arquivados e
averbados no Registro Pblico de Empresas Mercantis.
Ateno: Cumpre ressaltar que a Lei n. 12.399, de 1

de abril de 2011, acresceu o 3 ao art. 974 do CC para
dispor sobre o registro de contratos e alteraes
contratuais de sociedade que seja integrada por scio
incapaz. Eis a redao da lei, in verbis:
E, por fim, a quinta assertiva falsa. O CC, no art.

977, veda a contratao de sociedade de marido e
mulher entre si ou de ambos com terceiro na mesma
sociedade se forem casados: a) no regime da
comunho universal (CC 1.667); ou b) no da separao
obrigatria (CC 1.641).
3 O Registro Pblico de Empresas Mercantis a

cargo das Juntas Comerciais dever registrar contratos
ou alteraes contratuais de sociedade que envolva
scio incapaz, desde que atendidos, de forma conjunta,
os seguintes pressupostos:
Nelson Nery Jr.[3] explica que a importncia da regra

a separao entre o patrimnio familiar e o da
sociedade comercial. O regime da comunho universal
causa confuso entre os patrimnios do marido e da
mulher.
I o scio incapaz no pode exercer a administrao

da sociedade;
Por outro lado, marido e mulher podem contratar

sociedade comercial se casados nos seguintes regimes
de bens: a) comunho parcial (CC 1.658); b)
participao final nos aquestos (CC 1.672); e c)
separao convencional (CC 1.687).
II o capital social deve ser totalmente

integralizado;
III o scio relativamente incapaz deve ser assistido
e o absolutamente incapaz deve ser representado por
seus representantes legais.
O que torna a assertiva incorreta a ideia de que o

regime de separao convencional impede a sociedade
entre marido e mulher.
E, por fim, o art. 975 do CC prev, em caso de

impedimento do assistente ou do representante do
incapaz, a nomeao de um ou mais gerentes, com a
aprovao do juiz. De igual modo, o juiz poder nomear
gerente em todos os casos que entender conveniente (
1), lembrando que a aprovao do juiz no exime o
representante ou o assistido do menor ou do interdito
da responsabilidade pelos atos dos gerentes nomeados.
COMENTRIO EXTRA: Sendo norma restritiva de

direitos, no alcana a sociedade comercial entre
conviventes.
7. CERTO Desde que as aes estejam
integralizadas, o menor incapaz pode figurar como
acionista de sociedade annima. Rubens Requio[4]
esclarece que o menor no poder subscrever aes
no integralizadas, pois firmaria um contrato do qual
poderiam decorrer srias responsabilidades, com
negativa repercusso em seu patrimnio.
Falsa tambm a terceira assertiva, porque, de

acordo com o art. 976 do CC, a prova da emancipao
do menor e da autorizao do incapaz, nas hipteses
do art. 974, e a de eventual revogao desta devero
ser inscritas ou averbadas no Registro Pblico de
Empresas Mercantis, de modo que se mostra
insuficiente a inscrio da emancipao do menor
somente no Registro Civil para o fim do exerccio da
atividade empresarial. Lembre-se de que o menor
emancipado capaz, podendo exercer a empresa
independentemente de autorizao judicial.
No pode o menor ser administrador, diretor ou

gerente, porque estes respondem pessoalmente pelos
atos praticados pela empresa.
COMENTRIO EXTRA: Ainda segundo Requio[5], a
ao da sociedade annima confere ao menor um
status corporativo; todavia, o pai que representar o
menor absolutamente incapaz no gozo desse status
COMENTRIO EXTRA: Discute-se na doutrina se de
(por exemplo, votar nas assembleias gerais).
empresrio irregular sofre inmeras restries (algumas

verdadeiras sanes) no exerccio de sua atividade
empresarial. A seguir, elas esto enumeradas: a) No
tem legitimidade ativa para requerer a falncia de seu
devedor, embora possa ter a sua falncia requerida e
decretada. Pode ainda requerer a autofalncia (art. 97,
Lei n. 11.101/2005); b) No pode ser beneficiado pelo
instituto da recuperao judicial (art. 48, Lei n.
11.101/2005); c) Os livros comerciais no podero ser
autenticados
no
Registro
de
Empresa
e,
consequentemente, no gozaro da eficcia probatria
que a legislao processual atribui a esses
instrumentos (art. 379, CPC). E, ainda, se decretada a
falncia, esta ser fraudulenta, incorrendo o empresrio
no crime falimentar previsto no art. 178 da Lei n.
11.101/2005; d) Impossibilidade de participar de
licitaes e contratar com o Poder Pblico; e) Os scios
respondero
solidria
e
ilimitadamente
pelas
obrigaes da empresa (art. 990, CC); f) No poder ter
o CNPJ Cadastro Nacional da Pessoa Jurdica,
respondendo pelo descumprimento dessa obrigao
tributria; g) No ser matriculado junto ao INSS,
devendo responder pela sano decorrente dessa
irregularidade; h) No haver autonomia entre o
patrimnio da sociedade e dos scios, de modo que os
bens de ambos respondero ilimitadamente pelas
obrigaes sociais (art. 988, CC); i) Os scios, nas
relaes entre si ou com terceiros, somente por escrito
podem provar a existncia da sociedade (art. 987, CC);
j)
Impossibilidade
de
adoo
da
forma
de
microempresa.
8. ERRADO A inscrio no Registro Pblico de

Empresas Mercantis no da essncia do conceito de
empresrio. Continuar sendo empresrio e tambm
submetido ao regime jurdico empresarial ainda que
no registrado na Junta Comercial, mas ser empresrio
irregular.
Nesse sentido, o Enunciado 198 do CJF: A inscrio
do empresrio na Junta Comercial no requisito para
a sua caracterizao, admitindo-se o exerccio da
empresa sem tal providncia. O empresrio irregular
rene os requisitos do art. 966, sujeitando-se s normas
do Cdigo Civil e da legislao comercial, salvo naquilo
em que forem incompatveis com a sua condio ou
diante de expressa disposio em contrrio.
COMENTRIO EXTRA: O registro de empresa encontrase disciplinado na Lei n. 8.934/94 (LRE) e em algumas
normas do CC (arts. 1.150 a 1.154).
A Lei n. 8.934/94 criou o SINREM (Sistema Nacional
de Registro de Empresas Mercantis), que integrado
por dois rgos: 1) DNRC: Departamento Nacional do
Registro do Comrcio, com atuao no mbito federal,
que estabelece diretrizes para execuo dos atos de
registro pelas Juntas Comerciais, com atribuies
enumeradas no art. 4 da LRE; 2) Juntas Comerciais:
com atuao no mbito estadual, so rgos de
execuo do registro das empresas mercantis, alm de
outras atribuies arroladas nos arts. 5 a 28 da LRE.
Consequncia: cancelamento do registro e perda da

proteo do nome empresarial.
As Juntas Comerciais tm subordinao hierrquica

hbrida: no plano tcnico, submetem-se ao DNRC e, no
mbito administrativo, submetem-se administrao
estadual, contemplando apenas uma exceo, a Junta
Comercial do DF (JCDF), que subordinada
administrativa e tecnicamente ao DNRC.
10. CERTO Correta a afirmao, porque o

arquivamento do instrumento de dissoluo contratual
se deu em interregno inferior ao prazo de 30 dias a
contar da assinatura do documento. Nessa hiptese, os
efeitos so ex tunc, isto , retroagem data em que os
scios assinaram o instrumento de dissoluo da
sociedade empresria, consoante expressa disposio
do art. 36 da LRE.
9. ERRADO A autenticao o ato de registro

adequado a ser praticado pela Junta Comercial no que
se refere s escrituraes (livros comerciais e fichas
escriturais) dos empresrios, e no o arquivamento,
conforme est na assertiva.
No observado o prazo de 30 dias, os efeitos sero

ex nunc, isto , o arquivamento s ter eficcia a partir
do despacho que o conceder (deferimento do registro
pela Junta).
So, basicamente, trs os atos de registro de

empresa praticados pela Junta Comercial: a) Matrcula:
o ato de inscrio dos chamados auxiliares do
comrcio: leiloeiros, tradutores pblicos, intrpretes
comerciais,
trapicheiros
e
administradores
de
armazns-gerais (art. 32, I, LRE). A Junta funciona como
rgo regulador dessas categorias; b) Arquivamento:
o ato de inscrio do empresrio individual, bem como
o ato de registro de constituio, alterao e dissoluo
das sociedades empresrias, grupos de sociedades,
consrcios e empresas mercantis autorizadas a
funcionar no Brasil. O arquivamento feito conforme o
art. 32, inciso II, da LRE. Quaisquer modificaes da
inscrio do empresrio so feitas por meio de
Averbao ( 2, art. 968, CC); c) Autenticao: o ato
de registro das escrituraes livros comerciais e fichas
escriturais das empresas mercantis e dos agentes
auxiliares do comrcio, conferindo regularidade ao
documento (requisito extrnseco de validade da
escriturao mercantil). So autenticadas tambm pela
Junta Comercial as cpias dos documentos assentados.
De igual teor, o art. 1.151 e seus pargrafos do CC.

11. CERTO A possibilidade de qualquer pessoa, sem
necessidade de provar interesse, consultar os
assentamentos existentes nas Juntas Comerciais e
obter certides na busca de informaes sobre
empresrios e sociedades empresrias est prevista no
art. 29 da LRE, pois, como bem pondera Andr Luiz
Santa Cruz Ramos[6], a funo das Juntas Comerciais
justamente a de publicizar os atos relativos a esses
agentes econmicos.
Os atos decisrios das Juntas Comerciais tambm
so publicados no rgo de divulgao respectivo (art.
31, LRE; e art. 1.152, CC).
12. CERTO De fato, para os efeitos penais, os livros
mercantis
(comerciais
ou
empresariais)
so
equiparados a documento pblico (art. 297, 2, CP),
sendo tipificada como crime a falsificao, no todo ou
em parte, ou a alterao, da escriturao (art. 297,
caput, CP). A falsificao na escriturao do livro
mercantil acarreta ao empresrio, em tese, a aplicao
de uma pena mais grave que a reservada para o crime
de falsificao de seus documentos administrativos no
Comentrios Extras (questes 9 a 11): 1) Uma das

obrigaes legais do empresrio individual ou
sociedade empresria , antes de iniciar suas
atividades, inscrever-se na Junta Comercial da
respectiva sede da empresa (art. 967 do CC), sob pena
de exercer empresa irregularmente; 2) Ateno. O
contbeis. O livro empresarial falsificado desprovido

da eficcia probatria que lhe prpria.
qual a alternativa b a correta.

Para Rubens Requio[8], o estabelecimento o
instrumento da atividade do empresrio, a base fsica
da empresa.
13. CERTO Em processo judicial, os livros

empresariais podem fazer prova tanto contra quanto a
favor do empresrio que o escriturou (art. 226, CC; e
arts. 378 e 379, CPC).
So bens corpreos (materiais): mquinas,

mercadorias, veculos, instalaes, etc.
Prova a favor: quando regularmente escriturados

sem vcios intrnsecos ou extrnsecos e confirmados por
outros subsdios.
So bens incorpreos: ponto empresarial (local onde

se
encontra
o
estabelecimento),
ttulo
do
estabelecimento (que no se confunde com nome
empresarial adotado pelo empresrio), marca, patente,
contratos, etc.
Requisitos intrnsecos: so aqueles que dizem

respeito forma como devem ser escriturados os livros
empresarias. A escriturao ser feita em idioma e
moeda corrente nacionais e em forma contbil, por
ordem cronolgica de dia, ms e ano, sem intervalos
em branco, nem entrelinhas, borres, rasuras, emendas
ou transportes para as margens. permitido o uso de
cdigo de nmeros ou de abreviaturas, que constem de
livro prprio, regularmente autenticado (art. 1.183, CC).
COMENTRIO EXTRA: Estabelecimento um elemento

indissocivel empresa, mas com ela no se confunde,
uma vez que esta a atividade econmica
desenvolvida no estabelecimento. Da mesma forma
que no se confunde com o empresrio, que pessoa
fsica ou jurdica que explora a atividade econmica e
titular dos direitos e obrigaes dela decorrentes.
Estabelecimento tambm no se confunde com
patrimnio
do
empresrio.
So
bens
do
estabelecimento aqueles relacionados com o exercciofim da atividade empresarial. Nas palavras de Andr
Luiz Santa Cruz Ramos[9], aqueles bens que estejam
afetados
ao
desenvolvimento
das
atividades
econmicas (patrimnio de afetao).
Requisitos extrnsecos: so aqueles que dizem

respeito segurana que deve ser conferida aos livros
comerciais, como o termo de abertura, termo de
encerramento e autenticao pela Junta Comercial (art.
1.181, CC).
Outros subsdios: por ser um documento unilateral,
o livro empresarial no faz prova plena, dependendo da
anlise de todo o conjunto probatrio.
16. ERRADO A primeira parte da assertiva define

corretamente o que vem a ser estabelecimento (art.
1.142, CC). A segunda parte que a torna inverdica,
uma vez que a natureza jurdica do estabelecimento
de universalidade de fato.
Prova contrria: irregularidades intrnsecas e

extrnsecas na escriturao, que acarretam tambm
outras implicaes de ordem penal e civil. Faculta-se ao
empresrio demonstrar que os lanamentos no
correspondem verdade.
COMENTRIO EXTRA: Trata-se de universalidade de

fato porque o estabelecimento um complexo de bens
voltado atividade econmica pelo exerccio da
vontade do empresrio, e no em virtude de disposio
legal, como ocorre na universalidade de direito.
14. ERRADO Muito embora os livros empresariais

sejam protegidos pelo sigilo (art. 1.190, CC), a
legislao pode prever situaes excepcionais em que
esse sigilo no prevalea. Por exemplo, o sigilo
empresarial que protege os livros do empresrio no
pode ser oposto contra autoridades fazendrias, no
exerccio da fiscalizao do pagamento de impostos,
nos termos estritos das respectivas leis especiais (art.
1.193, CC) ou contra ordem judicial. O juiz pode
determinar a exibio parcial dos livros quando
necessria para o esclarecimento dos fatos que
interessam ao deslinde da ao, a requerimento ou at
mesmo de ofcio (art. 1.191, 1, CC; e art. 382, CPC),
e pode tambm determinar a exibio integral dos
livros, a requerimento da parte, nos casos previstos em
lei (art. 1.191, CC; e art. 381, CPC). Fbio Ulhoa
Coelho[7] menciona dois requisitos exigidos para a
exibio parcial ou total dos livros: a) quem requer a
exibio deve demonstrar legtimo interesse; e b) s
ser admitida a exibio se o empresrio que escritura
o livro for parte na relao processual.
Nas palavras de Victor Eduardo Rios Gonalves[10],

cada bem integrante do estabelecimento dispe de
individualidade, mas est intrinsecamente ligado ao
complexo dos bens dispostos pelo empresrio para o
exerccio da empresa.
E mais: o estabelecimento comercial considerado
bem mvel incorpreo pela doutrina e pela
jurisprudncia, observando-se, a partir do art. 1.143 do
CC, que o estabelecimento pode ser objeto de negcio
jurdico.
17. ERRADO Pela regra de sucesso empresarial
prevista no art. 1.146 do CC, aps a ocorrncia do
trespasse, continua o alienante (devedor primitivo)
solidariamente responsvel pelo prazo de 1 ano, a
contar da publicao do contrato de trespasse, quanto
aos crditos vencidos e, da data do vencimento, quanto
aos crditos vincendos.
COMENTRIO EXTRA: Os empresrios podem ser

obrigados a exibir os livros empresariais aos agentes
fazendrios e ao INSS, limitada a fiscalizao, nesses
casos, aos pontos objeto de investigao. Nesse
sentido, a Smula 439 do STF.
18. CERTO Vide resposta da questo 17.

Com efeito, o adquirente do estabelecimento (Beta
Ltda.) assume o passivo regularmente contabilizado do
alienante (Alfa Ltda.), porm o alienante (Alfa) continua
respondendo solidariamente por esse passivo pelo
prazo de um ano. Tratando-se de dvida vincenda, o
prazo contado da data do seu vencimento.
15. B O art. 1.142 do CC cuidou de definir

estabelecimento, o que at ento ficara a cargo da
doutrina.
Segundo o dispositivo legal, estabelecimento todo
complexo de bens corpreos e incorpreos reunidos
pelo empresrio ou sociedade empresria para o
desenvolvimento da atividade econmica, razo pela
Comentrio Extra para as questes 17 e 18: Na

definio de Nelson Nery Jr.[11], trespasse consiste no
negcio jurdico por meio do qual o empresrio ou
sociedade
empresria
(trespassante)
aliena
o
estabelecimento comercial como um todo ao
adquirente
(trespassrio),
transferindo-lhe
a
titularidade de todo o complexo que integra o
estabelecimento empresarial e recebendo o pagamento
do adquirente.
cada caso concreto para constatar a caracterizao ou

no da concorrncia desleal.
22. D A alternativa d a correta, uma vez que no
h nenhuma regra legal que obrigue o arrendatrio ou
o usufruturio a renovar contratos de fornecimento
celebrados
anteriormente
transferncia
do
estabelecimento.
At o advento do CC/2002, o adquirente do

estabelecimento no se tornava sucessor do alienante.
Com a entrada em vigor do CC/2002, o adquirente
responde pelos dbitos anteriores aquisio, se
regularmente contabilizados.
A alternativa a est incorreta, porque a proibio

da concorrncia desleal implcita e se estende
tambm nos casos de arrendamento e usufruto do
estabelecimento durante o prazo desses contratos
(pargrafo nico, art. 1.147, CC).
O art. 1.145 do CC subordina a eficcia do trespasse

solvncia do alienante ou ao consentimento dos
credores.
As alternativas b e c tambm esto incorretas,

porque, se no houver ressalva contratual, o
arrendamento ou usufruto do estabelecimento faz
seguir com ele os direitos explorao do negcio. O
arrendatrio e o usufruturio sub-rogam-se nos
contratos
de
explorao
do
estabelecimento,
assumindo todas as dvidas contabilizadas do
arrendante ou do nu-proprietrio e as novas
decorrentes da prpria explorao do negcio.
O adquirente s no assumir o passivo do alienante

se assim ficar estabelecido no contrato de trespasse,
ficando o alienante obrigado a indeniz-lo em regresso
caso um credor venha a obter a sua responsabilizao
em juzo.
19. ERRADO A assertiva est incorreta, porque, em
se tratando de dbitos tributrios e trabalhistas, no
incide o art. 1.146 do CC. Na hiptese, opera-se a
sucesso do adquirente (Alfa Alimentos Ltda.) nos
dbitos de ordem trabalhista (art. 448, CLT) e tributria
(art. 133, CTN), independentemente de regular
escriturao, em razo dos respectivos regimes
jurdicos prprios previstos em legislao especial.
Nessas obrigaes, no h liberao do alienante (Beta
Indstria Alimentcia Ltda.) no prazo de 1 ano.
Por fim, tambm a alternativa e est incorreta,

porque, na verdade, o arrendante ou o nu-proprietrio
que fica sujeito a responder por perdas e danos por
desvio de clientela.
23. CERTO De fato, o nome empresarial o elemento
de identificao do empresrio e da sociedade
empresria perante terceiros no exerccio de sua
atividade econmica. De acordo com o art. 1.156 do
CC, regido pelo princpio da veracidade/autenticidade, o
empresrio opera, obrigatoriamente, sob
firma
constituda por seu nome civil, completo ou abreviado,
aditando-lhe, se quiser, a designao mais precisa de
sua pessoa ou do gnero da atividade empresarial por
ele exercida.
20. CERTO A assertiva est correta, porque se

encontra em conformidade com o art. 1.146 c/c art.
1.148 do CC. Isso implica dizer que o trespasse importa
a sub-rogao do adquirente nos contratos estipulados
para explorao do estabelecimento (art. 1.148 do CC),
respondendo este pelos dbitos anteriores aquisio,
se regularmente contabilizados (art. 1.146 do CC).
Como bem pondera Alfredo de Assis Gonalves
Neto[12], a sub-rogao nos contratos de explorao do
estabelecimento permite que se preserve a aptido
funcional do estabelecimento nas mos do novo titular.
COMENTRIO EXTRA: O nome empresarial contempla

duas espcies: 1) Firma (razo social): constituda pelo
nome civil do empresrio individual ou dos scios da
sociedade empresria. Alm de identidade do
empresrio,
tambm
sua
assinatura;
2)
Denominao: constituda pelo nome civil dos scios ou
um elemento fantasia. Dever indicar o objeto a ser
explorado pela sociedade. exclusivamente elemento
de identificao do exercente da atividade empresarial.
O representante legal da empresa assina com sua
assinatura civil, no podendo assinar com a
denominao.
COMENTRIO EXTRA: No todo e qualquer contrato

que se submete regra geral da sub-rogao prevista
no incio do caput do art. 1.148 do CC. Os contratos de
carter pessoal (intuitu personae), como o contrato
estabelecido com escritrio de advocacia ou de
prestao de servios especficos, no se transmitem
automaticamente ao adquirente do estabelecimento
trespassado, justamente em razo do carter pessoal
no seu cumprimento.
ATENO: De acordo com o 1 do art. 980-A do CC,

introduzido pela Lei n. 12.441/2011, o nome
empresarial da empresa individual de responsabilidade
limitada dever ser formado pela incluso da expresso
EIRELI aps a firma ou a denominao social.
21. ERRADO Pela regra contida no art. 1.147 do CC, o

alienante, salvo autorizao expressa no contrato de
trespasse, fica impedido de fazer concorrncia com o
adquirente pelo prazo de cinco anos subsequentes
transferncia.
24. CERTO Embora existam divergncias

doutrinrias, a corrente majoritria entende ser o
direito ao nome empresarial um atributo da
personalidade jurdica do empresrio individual ou da
sociedade empresria enquanto sujeitos de direito. Para
essa corrente, o nome singulariza o empresrio (funo
subjetiva).
Regulou a legislao civil a clusula de no

concorrncia ou clusula de no restabelecimento.
COMENTRIO EXTRA: A finalidade da clusula de no
restabelecimento coibir a concorrncia desleal,
caracterizada pelo desvio de clientela, e impedir o
enriquecimento indevido do alienante, de forma que, se
o alienante se restabelece em outra atividade no
concorrente, ou em regio que no provoca desvio de
clientela ou ainda depois que o adquirente consolidou
sua posio no mercado, no h configurao da
concorrncia desleal. Compete ao julgador a anlise de
COMENTRIO EXTRA: Outras correntes: 1) O nome

empresarial uma forma de qualificao da atividade
desenvolvida pelo empresrio, possuindo, assim,
carter patrimonial (funo objetiva); 2) O nome
empresarial, alm de identificar o sujeito de direito
exercente da atividade empresarial, assume um carter
patrimonial inerente atividade desenvolvida (dupla

funo: subjetiva e objetiva).
a) alienao do estabelecimento por ato entre vivos,

salvo se o contrato permitir ao adquirente o uso do
nome do alienante, precedido do seu prprio, com a
qualificao de sucessor (pargrafo nico, art. 1.164,
CC);
25. A A alternativa a a correta, uma vez que traz

na ntegra a redao do art. 1.164 do CC.
A opo do Cdigo Civil de vedar expressamente a
alienao do nome empresarial refora a posio
majoritria de que se trata de um direito inerente
personalidade (vide questo 24).
b) falecimento, excluso ou retirada de scio cujo

nome constitua a firma social (art. 1.165, CC);
c) alterao do tipo societrio, devendo ser
respeitada a regra de formao do nome empresarial
na qual se transformou a sociedade para que essa
transformao societria seja eficaz perante terceiros;
A alternativa b est incorreta, porque em

desconformidade com o disposto no art. 1.158 do CC,
que dispe que a sociedade limitada pode adotar firma
ou denominao, integradas pela palavra final (e no
inicial, conforme consta na assertiva) limitada ou a
sua abreviatura.
d) leso a direito de outro empresrio, na hiptese

de nome idntico ou semelhante a de outros j inscritos
na Junta Comercial (art. 1.163 e pargrafo nico, CC).
COMENTRIO EXTRA: Se adotar firma, a sociedade

limitada ser constituda pelo nome civil de um ou mais
scios, pessoas fsicas, de modo indicativo da relao
social. Pode ou no designar o objeto da sociedade (
1, art. 1.158, CC). Se adotar denominao, deve
designar o objeto da sociedade, sendo permitido nela
figurar o nome de um ou mais scios ou uma expresso
fantasia ( 2, art. 1.158, CC).
26. CERTO O art. 1.157 do CC dispe que na

sociedade com scios de responsabilidade ilimitada se
adotar como nome empresarial a firma, na qual
somente podero figurar os nomes dos referidos scios,
seja um deles, alguns ou todos. Se a firma no contiver
o nome de todos os scios, dever ser seguida da
expresso e companhia ou sua abreviatura.
O pargrafo nico do art. 1.157 do CC reza que os
scios cujos nomes figurarem na firma da sociedade
ficam solidria e ilimitadamente responsveis pelas
obrigaes contradas.
Tambm est incorreta a alternativa c, porque, de

acordo com o disposto no art. 1.162 do CC, a sociedade
em conta de participao no pode ter firma ou
denominao.
27. CERTO Lena, scia comanditada de certa

sociedade
em
comandita
simples,
responde
ilimitadamente pelas obrigaes sociais, e Joo, scio
comanditrio, responde apenas limitadamente pelas
obrigaes sociais, de forma que a firma dessa
sociedade somente ser composta pelo nome civil,
extenso ou abreviado, de Lena (art. 1.157, pargrafo
nico, CC), devendo ser acrescida a expresso e
companhia, em referncia ao scio comanditrio
(Joo), que no pode integrar a firma. Poder,
facultativamente, ser acrescido o ramo de atividade da
empresa.
COMENTRIO EXTRA: Sociedade em conta de

participao: aquela dotada de natureza secreta,
razo pela qual no registrada no rgo competente.
O fato de ser oculta no significa que seja irregular ou
ilcita. constituda por duas categorias de scios: scio
ostensivo e scio participante (scio oculto), sendo que
a atividade constitutiva do objeto social exercida
unicamente pelo scio ostensivo em seu nome
individual
e
sob
sua
prpria
e
exclusiva
responsabilidade, participando os scios ocultos dos
resultados correspondentes.
Somente o scio ostensivo obriga-se perante
terceiro. O scio participante obriga-se exclusivamente
perante o scio ostensivo, limitada ou ilimitadamente,
nos termos do contrato social. Mas, lembre-se, se o
scio participante tomar parte nas relaes do scio
ostensivo com terceiros, responder solidariamente
com este pelas obrigaes em que intervier.
COMENTRIO EXTRA: A sociedade em comandita

simples s pode compor nome empresarial por meio de
firma, da qual conste o nome civil do scio
comanditado.
28. ERRADO A alternativa est incorreta, porque a
omisso da expresso limitada como a sua
abreviatura enseja relevante repercusso jurdica aos
administradores, qual seja, respondero solidria e
ilimitadamente pelas obrigaes contradas em nome
da sociedade, nos termos do que dispe o 3 do art.
1.158 do CC.
A alternativa d tambm est errada, porque a

sociedade cooperativa funciona sob denominao (e
no firma, conforme consta na assertiva) integrada pelo
vocbulo cooperativa, nos termos do art. 1.159 do
CC.
COMENTRIO EXTRA: A omisso da expresso

limitada configura ofensa ao princpio da veracidade
do nome empresarial (art. 34, Lei n. 8.934/94).
E, por fim, est incorreta a alternativa e, porque,

ao contrrio do que consta na assertiva, o nome de
scio que vier a falecer, for excludo ou se retirar no
pode ser conservado na firma social em razo da
aplicao do princpio da veracidade do nome
empresarial (art. 1.165 do CC).
29. ANULADA A questo foi anulada em razo de

divergncia jurisprudencial sobre o tema.
Segundo a Banca Examinadora, no sentido da
questo tem-se o precedente do STJ: AgRg no Ag
544.213/BA, cuja ementa a seguinte: PROCESSUAL
CIVIL. AGRAVO DE INSTRUMENTO. ARTIGO 544 DO CPC.
AGRAVO REGIMENTAL. FALTA DE TRASLADO DE PEA
OBRIGATRIA. PROCURAO DA EMPRESA AGRAVANTE.
MODIFICAO NA DENOMINAO SOCIAL DA EMPRESA.
NECESSIDADE DE APRESENTAO DA PROCURAO
OUTORGADA AO ADVOGADO DA EMPRESA COM A NOVA
DENOMINAO
SOCIAL.
AGRAVO
REGIMENTAL
COMENTRIO EXTRA: Ser alterado o nome

empresarial:
1. Por ato voluntrio do empresrio ou por
comunho de vontade dos scios que tm poderes para
alterar o contrato social, se sociedade empresria.
2. E, obrigatoriamente, nos seguintes casos:
DESPROVIDO. 1. A procurao outorgada ao advogado

da empresa agravante pea essencial para o
conhecimento do agravo de instrumento. 2. Na
hiptese de ocorrer modificao na denominao social
da empresa, faz-se mister a apresentao da
procurao da empresa com a nova denominao
social, sob pena de no conhecimento do recurso.
Precedentes. 3. Agravo regimental a que se nega o
provimento.
econmica organizada para a produo ou circulao

de bens e servios, razo pela qual os doutrinadores
afirmam que o Cdigo Civil adotou o perfil funcional
para definir empresa. Fbio Ulhoa Coelho[13] pondera
que, sendo a empresa uma atividade, no tem natureza
jurdica de sujeito de direito nem de coisa, no se
confundindo, portanto, com o empresrio (sujeito) nem
com o estabelecimento empresarial (coisa).
COMENTRIO EXTRA: O conceito de empresa como
um fenmeno econmico polidrico concebido por
Alberto Asquini clssico e constante nos Manuais de
Direito Comercial. Segundo esta definio, a empresa
apresenta quatros perfis distintos: 1) Perfil Objetivo: a
empresa seria o estabelecimento comercial, ou seja, o
conjunto de bens (corpreos e incorpreos) afetados
para o desenvolvimento da atividade empresarial;
2)Perfil Subjetivo: a empresa seria o empresrio, aquele
que organiza e desenvolve a atividade econmica, com
assuno de risco; 3) Perfil Corporativo: a empresa
seria a reunio do empresrio e dos empregados em
funo de um fim econmico comum; 4) Perfil
Funcional: a empresa seria a atividade econmica
organizada dirigida a um determinado escopo
produtivo.
E, em sentido contrrio, a prpria Banca

Examinadora cita os seguintes precedentes: AgRg no
Ag 719.228/RJ, AgRg no Ag 703.126/RS e AgRg no Ag
702.199/RS.
Para demonstrar a divergncia jurisprudencial,
segue a ementa do AgRg no Ag 719.228/RJ: AGRAVO
REGIMENTAL. AGRAVO DE INSTRUMENTO PROVIDO
PARA DETERMINAR A SUBIDA DE RECURSO ESPECIAL.
AUSNCIA DE IRREGULARIDADE FORMAL NA PETIO
DE AGRAVO. 1. Tratando-se de alegaes concernentes
aos pressupostos de admissibilidade do agravo de
instrumento, possvel o exame do regimental interposto
contra a deciso que determina a subida do recurso
especial. 2. A apontada irregularidade no ocorreu,
estando o agravo de instrumento instrudo com todas
as peas obrigatrias exigidas pelo artigo 544, 1, do
Cdigo de Processo Civil, regularmente habilitada a
advogada subscritora da petio de agravo de
instrumento. 3. No caso, houve mera alterao de
denominao social, tratando-se da mesma pessoa
jurdica, no sendo apontada nenhuma dvida quanto
cincia desse fato ou prejuzo advindo ao agravante.
Considero, portanto, regular a formao do agravo,
inexistindo previso legal para se exigir a juntada de
cpia da alterao de denominao social. 4. Agravo
regimental desprovido.
Tambm est incorreta a alternativa b, pois,

enquanto o nome empresarial o elemento de
identificao do empresrio e da sociedade empresria
perante terceiros no exerccio de sua atividade
econmica, o ttulo o nome ou smbolo que identifica
o estabelecimento.
A alternativa c tambm est incorreta, uma vez
que em desconformidade com a redao do art. 1.185
do CC, que justamente permite ao empresrio ou
sociedade empresria que adotar o sistema de fichas
de lanamentos substituir o livro Dirio pelos
Balancetes Dirios e Balanos, desde que observadas
as mesmas formalidades extrnsecas exigidas para
aquele.
30. E A alternativa correta a letra e, pois em

conformidade com a redao dos arts. 1.172 e 1.175 do
CC, respectivamente.
COMENTRIO EXTRA: GERENTE: um preposto
permanente que exerce funo de coordenao e
chefia na empresa cuja nomeao fica a critrio do
empresrio.
E, por fim, a alternativa d tambm est errada,

porque, nos termos do que dispe o art. 1.160 do CC, a
sociedade annima deve, necessariamente, adotar
denominao como nome empresarial (e no firma,
conforme consta na assertiva). obrigatrio fazer
referncia ao objeto social da empresa, integrada pelas
expresses sociedade annima ou companhia.
PODERES DO GERENTE: quando a lei no exigir

poderes especiais, o gerente est autorizado a praticar
todos os atos necessrios ao exerccio dos poderes que
lhe foram outorgados (art. 1.173, CC). E, na falta de
estipulao diversa, consideram-se solidrios os
poderes conferidos a dois ou mais gerentes (pargrafo
nico, art. 1.173, CC).
31. CERTO 32. ERRADO 33. CERTO As respostas das

assertivas esto no art. 18 da Lei n. 9.279/96 Lei de
Propriedade
Industrial
(LPI),
que
estabelece
expressamente que no so patenteveis: I o que for
contrrio moral, aos bons costumes e segurana,
ordem e sade pblicas; II as substncias, matrias,
misturas, elementos ou produtos de qualquer espcie,
bem como a modificao de suas propriedades fsicoqumicas e os respectivos processos de obteno ou
modificao, quando resultantes de transformao do
ncleo atmico; e III o todo ou parte dos seres vivos,
exceto os micro-organismos transgnicos que atendam
aos trs requisitos de patenteabilidade novidade,
atividade inventiva e aplicao industrial previstos no
art. 8 e que no sejam mera descoberta.
ATENO: As limitaes contidas na outorga de

poderes ao gerente, a modificao, bem como a
revogao do mandato, para serem opostas a terceiros,
dependem
de
arquivamento
e
averbao
do
instrumento na Junta Comercial, salvo se provado
serem conhecidas da pessoa que tratou com o gerente
(art. 1.174, CC).
O gerente pode estar em juzo em nome do
empresrio, pelas obrigaes resultantes do exerccio
de sua funo (art. 1.176, CC).
COMENTRIO EXTRA: A Lei n. 9.279/96, ao contrrio

da legislao anterior (Lei n. 5.772/71), assegura
proteo jurdica inveno dos remdios, no mais a
considerando
como
um
impedimento
patenteabilidade. Exige apenas um requisito especial,

que a prvia anuncia da ANVISA.
A alternativa a est incorreta pelo motivo a seguir

exposto. O Cdigo Civil, no art. 966, define o
empresrio, e no a empresa, nos seguintes termos:
Considera-se
empresrio
quem
exerce
profissionalmente atividade econmica organizada para
a produo ou circulao de bens ou de servios.
Extrai-se do texto legal que empresa a atividade
34. ERRADO De acordo com o art. 122 da Lei n.
9.279/96 Lei de Propriedade Industrial (LPI), so

suscetveis de registro como marca os sinais distintivos
visualmente perceptveis, no compreendidos nas
proibies legais (art. 124).
prestado (Precedente do STJ: REsp 989.105/PR, 3 T., j.

em 8-9-2009).
A marca deve identificar o produto ou servio do

empresrio, no se admitindo o registro de expresses
ou smbolos genricos que no diferenciam um produto
ou servio de outro. O som, por exemplo, no
visivelmente perceptvel, no podendo ser registrado
como marca.
1. ERRADO 2. ERRADO 3. ERRADO 4. ERRADO 5.

ERRADO _ 6. ERRADO O CC/2002 no s substituiu as
expresses
sociedade comercial por sociedade
empresria e sociedade civil por sociedade simples
como alterou o conceito e o prprio regime jurdico.
Inmeras sociedades, que a doutrina reputava civis,
inserem-se hoje no regime de sociedade empresria;
por exemplo, as que exercem atividade imobiliria e de
prestao de servios. A sociedade simples diferenciase da sociedade empresria pelo modo como organiza
suas atividades (arts. 966 e 982, CC). Se a sociedade se
organiza profissionalmente como unidade econmica
de produo e circulao de bens e servios,
combinando os quatro fatores de produo do
capitalismo (mo de obra, insumos, tecnologia e
capital), caracteriza-se como sociedade empresria. Se
o objeto social for explorado sem empresarialidade,
ainda que conte com o concurso de auxiliares ou
colaboradores, ser enquadrada como sociedade
simples.
II. DIREITO SOCIETRIO
COMENTRIO EXTRA: Espcies de marca (art. 123,

LPI): I marca de produto ou servio: aquela usada
para distinguir produto ou servio de outro idntico,
semelhante ou afim, de origem diversa; II marca de
certificao: aquela usada para atestar a conformidade
de um produto ou servio com determinadas normas ou
especificaes tcnicas, notadamente quanto
qualidade, natureza, material utilizado e metodologia
empregada; e III marca coletiva: aquela usada para
identificar produtos ou servios provindos de membros
de uma determinada entidade.
35. CERTO A assertiva est correta, porque o art. 16
da Lei n. 9.279/96 (LPI) reconhece o princpio da
prioridade unionista, nos seguintes termos: ao pedido
de patente depositado em pas que mantenha acordo
com o Brasil, ou em organizao internacional, que
produza efeito de depsito nacional, ser assegurado
direito de prioridade, nos prazos estabelecidos no
acordo, no sendo o depsito invalidado nem
prejudicado por fatos ocorridos nesses prazos.
7. E De acordo com o pargrafo nico do art. 982 do

CC, so sociedades empresrias, independentemente
de seu objeto, as sociedades por aes (annimas,
comandita por aes, de economia mista e subsidirias
integrais) e simples a sociedade cooperativa.
Esclarece Alfredo de Assis Gonalves Neto[14] que
a regra, no tocante s sociedades por aes, traz
como consequncia a impossibilidade de a sociedade
simples adotar qualquer desses tipos porque, se o fizer,
tornar-se- empresria por fora de lei. De fato, se a
sociedade annima e a comandita por aes so
empresrias independentemente do objeto, uma
sociedade que adote qualquer desses dois tipos ser
empresria.
COMENTRIO EXTRA: O Brasil signatrio da

Conveno de Paris, que uma conveno
internacional referente propriedade industrial. Em
razo desse acordo internacional, a Lei n. 9.279/96 (LPI)
adotou, no art. 3, dois importantes princpios
aplicveis aos pases signatrios da Conveno de
Paris. O Brasil , assim, um pas unionista. So eles: 1.
Princpio da Prioridade: A proteo dos direitos relativos
propriedade industrial aplicvel ao pedido de
patente ou de registro proveniente do exterior e
depositado no Pas por quem tenha proteo
assegurada por tratado ou conveno em vigor no
Brasil; e 2. Princpio da Assimilao: A proteo dos
direitos relativos propriedade industrial aplicvel
aos nacionais ou pessoas domiciliadas em pas que
assegure aos brasileiros ou pessoas domiciliadas no
Brasil a reciprocidade de direitos iguais ou
equivalentes.
Prossegue o ilustre doutrinador: Pode-se objetar o

mesmo quando a sociedade simples reveste-se de
qualquer dos tipos de sociedade empresria, vista do
disposto no art. 983 que determina sua submisso,
nesse caso, ao regime jurdico do tipo adotado. No
entanto, o art. 1.150 mantm sua inscrio no Ofcio de
Registro de Pessoas Jurdicas, indicando que ela no se
transmuda em sociedade empresria.
8. CERTO A assertiva est correta, porque, enquanto
a sociedade empresria, de natureza estritamente
mercantil, possui atividades voltadas para o mercado
em geral, cujos servios prestados no possuem
natureza pessoal, a sociedade simples, no desempenho
de suas atividades de natureza cientfica, literria ou
artstica, desenvolve uma relao de carter pessoal
entre os scios e a clientela, um atrelamento entre a
figura dos scios e a atividade desenvolvida pela
sociedade. Ressalta-se que o carter pessoal s ficar
configurado se os scios prestarem, eles prprios ou
sob sua superviso, o servio contratado, atraindo a
clientela por suas qualidades pessoais.
36. ERRADO A Lei n. 9.279/96 (LPI), no inciso XIX, art.

124, estabelece que no se deve registrar como marca
a reproduo ou imitao, no todo ou em parte, ainda
que com acrscimo, de marca alheia registrada, para
distinguir ou certificar produto ou servio idntico,
semelhante ou afim, suscetvel de causar confuso ou
associao com marca alheia.
Com base nesse fundamento, o INPI no deve
efetuar o registro da marca Sincronia solicitado pela
MOB Mveis, uma vez que a BMX Indstria j tem
registro da marca Sincronya, ambas referentes a
cadeira para escritrio (mesmo ramo de atividade),
evitando, assim, risco de ocorrncia de dvida, erro ou
confuso no mercado entre os produtos ou servios por
parte dos consumidores.
9. ERRADO No se deve admitir a sociedade tal como

proposta na questo porque esto ausentes os
pressupostos fticos de existncia de toda e qualquer
sociedade empresria, quais sejam, a pluralidade de
scios e a affectio societatis. Assim, alm da vontade
de associar-se e constituir uma pessoa jurdica (affectio
societatis), o art. 981 do CC estabelece que o contrato
de sociedade formado por pessoas que se obrigam
reciprocamente a contribuir, com bens ou servios,
para o exerccio da atividade econmica e a partilha,
COMENTRIO EXTRA: A proteo marca no

resguarda apenas o direito do seu titular; protege
tambm o consumidor, que no deve ser enganado
quanto ao produto que compra ou ao servio que lhe
entre si, dos resultados. Depende, portanto, de um

acordo de vontade de seus scios, que converge para
um mesmo escopo produtivo (pluralidade de scios).
Institucionais ou Estatutrias: so constitudas a partir

de um estatuto social e o capital social dividido em
aes, sendo denominado acionista o titular dessas
aes. A relao estabelecida entre os scios e a
sociedade, no havendo relao dos scios entre si A
constituio e dissoluo so reguladas pela Lei n.
6.404/76. Integram essa categoria as sociedades
annimas e as em comandita por aes.
COMENTRIO EXTRA: Nas lies de Victor Eduardo

Rios Gonalves[15], so requisitos fundamentais de
toda e qualquer sociedade empresria: 1) Pluralidade
de scios: presena de, pelo menos, dois scios, sejam
eles pessoas fsicas ou jurdicas (art. 981, CC; e art. 80,
Lei n. 6.404/76). Em casos especficos, admite-se a
existncia de sociedade unipessoal, inclusive com a
atualizao da Lei n. 12.441/2011, que regulou a
empresa individual de responsabilidade limitada; 2)
Affectio societatis: o nimo de associar-se e de
constituir uma pessoa jurdica para explorao da
atividade empresarial. mais intensa nas sociedades
de pessoas que nas sociedades de capital; 3)
Constituio do capital social: necessrio para a
formao da sociedade, com a determinao de seu
montante e em quantas cotas ou aes ser ele
dividido; 4) Participao nos lucros e nas perdas: todos
os scios participaro dos resultados da sociedade,
sendo eles positivos ou negativos. Chama-se clusula
leonina e nula aquela que exclua um ou alguns dos
scios dos lucros ou das perdas socais (art. 1.008, CC).
12. B Na lacuna da legislao civil, aplicam-se

supletivamente atividade dos administradores as
disposies concernentes ao mandato, naquilo que
forem compatveis (art. 1.011, 2, CC). As normas do
mandato incidem, com bem pondera Alfredo de Assis
Gonalves
Neto[18],
no
relacionamento
do
administrador com a sociedade para definio de seus
direitos
e
obrigaes,
bem
como
de
sua
responsabilidade no desempenho de suas atribuies.
Sendo o mandato de contrato intuitu personae, pois
baseado na confiana (fidcia), e aplicando-se
supletivamente suas normas s atividades do
administrador, correta se mostra a assertiva contida na
letra b, no sentido de a responsabilidade dos
administradores corresponder de um fiducirio.
Fbio Ulhoa Coelho[16] entende que a pluralidade

de scios e a affectio societatis so pressupostos
fticos de existncia de toda e qualquer sociedade
comercial, sendo a constituio do capital social e a
participao nos lucros e nas perdas requisitos de
validade.
COMENTRIO EXTRA: Elencamos alguns

entendimentos extrados da obra de Alfredo de Assis
Gonalves Neto[19] sobre a natureza do vnculo
existente entre o administrador e a sociedade: 1)
Representao voluntria: o diretor ou gestor um
mandatrio da pessoa jurdica por ser nomeado ou
escolhido pela sociedade para dar cumprimento sua
vontade; 2) Representao legal: a pessoa fsica
representa a sociedade por fora de lei, e no como
mandatria desta; 3) Representao institucional ou
orgnica: uma representao legal, porm peculiar
pessoa jurdica, por decorrer de uma coligao
estrutural entre a pessoa jurdica e o seu gestor; 4)
Teoria do rgo: o diretor ou administrador um rgo
da sociedade empresria, existindo nesse particular
perfeita identificao entre a pessoa fsica e a pessoa
jurdica. A sociedade, enquanto pessoa jurdica, no se
faz representar, mas se faz presente pelo seu rgo; 5)
Relao puramente societria de prestao de servios,
sem vnculo trabalhista: relao jurdica pela qual o
administrador obriga-se a prestar servios para a
sociedade
e
dela
receber
a
remunerao
correspondente, sem subordinao hierrquica.
10. CERTO A assertiva est correta porque em

conformidade com: arts. 1.071, V, e 1.076, I, do CC,
para sociedade limitada; arts. 997, II, e 999, do CC,
para sociedade simples; e art. 136, VI, da Lei n.
6.404/76, para sociedade annima.
11. CERTO De fato, configurada a dissoluo irregular
(dissoluo de fato), que se d quando os scios no
cumprem as normas previstas em lei para a dissoluo
da sociedade contratual e, simplesmente, encerram as
atividades, vendem precipitadamente o acervo e
abandonam a obrigao contratual, podero responder
pelos
eventuais
prejuzos
causados
por
esse
comportamento irregular, de forma pessoal e,
consequentemente, ilimitadamente.
Fbio Ulhoa Coelho[17] lembra que no h
dispositivo especfico que preveja essa hiptese, mas
basta
a
invocao
da
teoria
clssica
da
responsabilidade civil por danos decorrentes de atos
ilcitos, para se concluir pela possibilidade de
responsabilizao dos scios da sociedade dissolvida de
fato pelas obrigaes pendentes, sem que tenha
aplicao
qualquer
regra
de
limitao
dessa
responsabilidade, tendo em vista que se trata de ilcito
perpetrado pessoalmente por eles, scios.
A alternativa a est incorreta, porque da

conjugao do inciso VII do art. 997 com o art. 1.012,
ambos do CC, tem-se que as pessoas naturais
incumbidas da administrao da sociedade devem ser
designadas no contrato social ou nomeadas por
instrumento em separado, sendo que este dever ser
averbado margem da inscrio da sociedade. No
entanto, excepcionando tais regras, e havendo omisso
contratual quanto indicao do administrador, dever
incidir o art. 1.013 do CC, o qual estabelece que a
administrao da sociedade dos scios, em carter
disjuntivo. Assim, a assertiva se mostra incorreta
porque, ainda que no haja designao do
administrador da sociedade no contrato ou em
documento separado, a administrao da sociedade
compete separadamente a cada um dos scios.
Tal comportamento causa de decretao da

falncia da sociedade (Lei de Falncias, art. 94, III, f).
COMENTRIO EXTRA: Quanto ao regime de
constituio e dissoluo, as sociedades classificam-se
em: 1) Sociedades Contratuais: so constitudas a partir
de um contrato social, sendo que a relao jurdica
entre os scios regida pelo direito contratual. O
capital social dividido em cotas, sendo denominado
scio o titular dessas cotas. Os scios mantm relao
com a pessoa jurdica e entre si. A constituio e
dissoluo so reguladas pelo Cdigo Civil. Integram
essa categoria as sociedades em nome coletivo, em
comandita simples e a limitada; 2) Sociedades
COMENTRIO EXTRA: Mesmo quando o administrador

designado por instrumento em separado, o contrato
social precisa de clusula prevendo tal alternativa (art.
997, VI, CC).
A forma como o administrador nomeado interfere
no quorum de sua destituio:
sociais, sem excesso de poder nem de forma culposa, a

nada se obriga nem responde pessoalmente pelas
obrigaes
que
dessa
atuao
resultarem.
Exteriorizando a vontade da sociedade, ela que se
vincula e responde pelas obrigaes que seu
administrador nessa qualidade assumir.
Administrador nomeado no contrato: destitudo

por deliberao unnime (art. 999, CC);
Administrador designado por ato em separado:
destitudo por maioria de votos (arts. 1.010 e 1.019,
CC).
14. ERRADO 15. ERRADO De fato, a pluralidade de

scios pressuposto de existncia da prpria
sociedade, no sentido de que esta representa uma
conjugao de esforos de diferentes pessoas, que
colaboram entre si, para atingir um fim comum. No
entanto, essa regra comporta excees e limitaes: 1)
Empresa Individual de Responsabilidade Limitada
(EIRELI), fruto da Lei n. 12.441/2011 (arts. 44, VI, 980-A
e 1.033, pargrafo nico, CC), a qual estabelece que
esse tipo de empresa ser constitudo por uma nica
pessoa, titular da totalidade do capital social,
devidamente integralizado, com a responsabilidade
limitada ao valor do capital social. Assim, pela nova lei,
existir empresa com um nico titular, desde que
observados alguns requisitos: a) o nome empresarial
dever ser formado pela incluso da expresso EIRELI
aps a firma ou a denominao social; b) o capital
social no ser inferior a 100 vezes o maior salrio
mnimo vigente no Pas; c) o titular somente poder
figurar em uma nica empresa dessa modalidade; 2)
Unipessoalidade temporria incidental: art. 1.033, IV,
do CC casos em que a sociedade, originariamente
constituda por dois ou mais scios, em determinado
momento, fica reduzida a um nico scio (morte,
retirada). A reconstituio da pluralidade dos scios
deve ocorrer no prazo de 180 dias, sob pena de a
sociedade se dissolver. Mas, ateno, de acordo com o
novo pargrafo nico includo no art. 1.033 do CC, no
se aplica o disposto no inciso IV caso o scio
remanescente, inclusive na hiptese de concentrao
de todas as cotas da sociedade sob sua titularidade,
requeira, no Registro Pblico de Empresas Mercantis, a
transformao do registro da sociedade para
empresrio individual ou para empresa individual de
responsabilidade limitada, observado, no que couber, o
disposto nos arts. 1.113 a 1.115 deste Cdigo; 3)
Sociedade Subsidiria Integral: art. 251 da Lei de
Sociedade Annima sociedade annima que tem
como nico scio uma outra sociedade.
As alternativas c e e tambm esto incorretas.

De acordo com o art. 1.015 do CC, no silncio do
contrato, os administradores podem praticar todos os
atos pertinentes gesto da sociedade. Isto quer dizer
que pode o contrato limitar os poderes de seus
administradores, caso em que a atuao fora deles
configurar excesso de poder. Para que produza efeitos
perante terceiros, a limitao dos poderes dos
administradores deve ser levada a registro.
COMENTRIO EXTRA: Excesso de Poderes do
Administrador: em regra, a sociedade responde por
todos os atos dos seus administradores, ainda que
tenham atuado com excesso de poderes, podendo
voltar-se contra eles em ao regressiva. No entanto, o
pargrafo nico do art. 1.015 do CC elenca
taxativamente as hipteses em que o excesso por parte
dos administradores pode ser oposto a terceiro: 1) se a
limitao de poderes estiver inscrita ou averbada no
registro prprio da sociedade; 2) provando-se que a
limitao de poderes era conhecida de terceiros; 3)
tratando-se de operao evidentemente estranha aos
negcios da sociedade (essa hiptese cuida da
chamada teoria ultra vires);
Teoria ultra vires (alm das foras): a sociedade no
responde
por
atos
praticados
pelos
seus
administradores que estejam evidentemente fora do
objeto a que se prope realizar.
E, por fim, a alternativa d est incorreta, porque
nem sempre a responsabilidade dos administradores
solidria em relao aos atos de gesto. Na verdade,
havendo dois ou mais administradores da sociedade,
sem que o contrato discrimine os poderes e as
atribuies, a administrao compete separadamente a
todos os administradores (poderes solidrios), podendo
cada um impugnar operao pretendida pelo outro,
para que os scios, por maioria de votos, deliberem a
respeito (art. 1.013, 1, CC). S haver a
responsabilidade solidria de que trata o art. 1.016 do
CC se o administrador no obstar a prtica do ato
pretendido pelo outro administrador.
16. ERRADO Quando os scios ou administradores

extrapolam seus poderes, violando a lei ou o contrato
social, eles respondem por ato ilcito prprio, ou seja,
embora tais atos estejam relacionados com a pessoa
jurdica, o ato gerador da responsabilidade, nesses
casos, pode ser imputado diretamente ao scio ou
administrador, no representando a personalidade
jurdica prpria da sociedade nenhum obstculo a essa
imputao, razo pela qual no se aplica a
desconsiderao da personalidade jurdica.
COMENTRIO EXTRA: Sobre a responsabilidade

solidria dos administradores: 1) Administrao com
poderes
solidrios
(a
administrao
compete
separadamente a todos os administradores): a
responsabilidade solidria, exceto se o administrador
tomar a providncia que lhe outorgada pelo 1 do
art. 1.013 do CC; 2) Administrao conjunta (os atos da
administrao
dependem
de
dois
ou
mais
administradores): os administradores que praticaram o
ato culposo, por agirem em conjunto, tambm
respondem por ele solidariamente; 3) Administrao
disjuntiva (cada administrador tem poderes especficos
e independentes): no h responsabilidade solidria,
exceto pelos atos omissivos de competncia de
qualquer dos administradores;
A teoria da desconsiderao da personalidade

jurdica
visa
responsabilizar
diretamente
os
administradores ou scios quando estes utilizam a
pessoa jurdica, com a prtica de atos aparentemente
lcitos, para manipulao fraudulenta ou abusiva do
princpio da autonomia patrimonial (art. 50 do CC).
Como a fraude se encontra oculta, atrs da pessoa
jurdica, justifica-se a desconsiderao para operar a
mudana na imputao, isto , da sociedade para os
scios ou administradores responsveis pelos atos
fraudulentos. Por isso, comum na doutrina a
expresso levantar o vu da pessoa jurdica.
13. CERTO A alternativa est em conformidade com

a redao do art. 1.016 do CC, o qual estabelece que
os administradores respondem solidariamente perante
a sociedade e os terceiros prejudicados, por culpa no
desempenho de suas funes. Se o administrador
atuar diligentemente para a consecuo dos fins
COMENTRIO EXTRA: As condutas de excesso de

poder, infrao da lei, fato ou ato ilcito, violao dos
estatutos ou do contrato social foram previstas no
Cdigo de Defesa do Consumidor e na Lei Antitruste

como fundamentos legais para a desconsiderao da
personalidade jurdica nas suas respectivas reas e
sofreram severas crticas da doutrina justamente por se
tratar de atos ilcitos prprios dos administradores ou
scios, dispensando a aplicao da desconsiderao da
personalidade jurdica.
COMENTRIO EXTRA: Nesse sentido, podemos citar os

seguintes julgados: REsp 693.235, DJ 17-11-2009; REsp
1.034.536, DJ 5-2-2009; REsp 881.330, DJ 19-8-2008;
REsp 331.478/RJ, DJ 24-10-2006 (Informativo STJ
302/2006).
A alternativa d est incorreta, porque, ao contrrio
do que afirma, os juzes e tribunais tm se atentado
para a excepcionalidade da aplicao da teoria da
desconsiderao da personalidade jurdica, no sendo
suficiente para decret-la o mero inadimplemento da
sociedade que cause prejuzo ao credor (teoria menor).
Na verdade, s h desconsiderao quando restar
cabalmente demonstrado o abuso da personalidade
jurdica (teoria maior).
ATENO: Conforme j enfatizado precedentemente,

a empresa individual de responsabilidade limitada
tambm
est
sujeita
desconsiderao
da
personalidade jurdica, de modo que, nas hipteses
admitidas pela lei, o patrimnio pessoal do empresrio
poder ser atingido para responder pelas dvidas da
empresa.
17. C A alternativa c est correta, pois, de acordo
com o art. 50 do CC, a aplicao da desconsiderao da
personalidade jurdica depende de requerimento da
parte ou do Ministrio Pblico, no sendo permitida a
desconsiderao de ofcio pelo juiz.
COMENTRIO EXTRA: Teorias Maior e Menor da

desconsiderao propostas por Fbio Ulhoa Coelho[20]:
Em observncia ao postulado do devido processo

legal (art. 5, LV, CF), pacfico na doutrina o
entendimento de que deve o juiz ouvir as partes
interessadas sobre a desconsiderao. A controvrsia
s existe quanto ao momento dessa oitiva, isto , se ela
deve ou no ser anterior deciso que decreta a
desconsiderao. H julgado do STJ no sentido de que a
desconsiderao da pessoa jurdica medida
excepcional que s pode ser decretada aps o devido
processo legal, o que torna a sua ocorrncia em sede
liminar, mesmo de forma implcita, passvel de
anulao (vide Jurisprudncia Selecionada no final do
captulo).
Concepo subjetivista da teoria maior: para

caracterizao do abuso da personalidade jurdica,
deve existir prova efetiva da fraude praticada pelos
scios ou administradores em detrimento dos credores
da sociedade;
COMENTRIO EXTRA: Controvertido se mostra o

entendimento quanto possibilidade ou no de
decretao da desconsiderao da personalidade
jurdica de ofcio nas questes consumeristas,
ambientais e relativas ordem econmica.
E, por fim, a alternativa e tambm est incorreta,

porque o entendimento da jurisprudncia ptria no
sentido de que a desconsiderao atinge aqueles
indivduos que foram efetivamente beneficiados com o
abuso da personalidade jurdica, sejam eles scios ou
meramente administradores (REsp 1.036.398, DJ 3-22009), e no quem tem apenas o status de acionista ou
scio (REsp 786.345, DJ 26-11-2008).
Teoria Maior: a desconsiderao aplicada quando

caracterizado o abuso da personalidade jurdica:
Concepo objetivista da teoria maior: para

caracterizao do abuso da personalidade jurdica,
deve-se demonstrar o desvio de finalidade ou confuso
patrimonial.
Teoria Menor: o simples prejuzo do credor j
possibilita afastar a autonomia patrimonial.
No aplicao de ofcio: a norma do art. 50 do CC

tem aplicao geral, ainda que subsidiariamente,
quanto delimitao dos aspectos procedimentais da
desconsiderao, sendo que as leis especiais somente
tm de especfico a previso de hipteses especiais de
aplicao da teoria.
18. ERRADO De acordo com o art. 987 do CC, os

scios da sociedade em comum, nas relaes entre si
ou com terceiros, podem provar a existncia da
sociedade somente por escrito. Tal vedao no incide
para a prova da existncia da sociedade em conta de
participao, uma vez que esta pode provar-se por
todos os meios de direito, conforme teor do art. 992 do
CC, razo pela qual est incorreta a assertiva.
Aplicao de ofcio: por serem casos regulados por

leis especiais e considerados de ordem pblica, a
desconsiderao pode ser decretada de ofcio.
Com relao alternativa a, a primeira parte da
assertiva est incorreta, porque a teoria da
desconsiderao
da
personalidade
jurdica
foi
positivada inicialmente no direito brasileiro pela Lei n.
8.078/90 (CDC), com alcance restrito s relaes de
consumo. Posteriormente, foi contemplada pelas Leis
ns. 8.884/94 (direito da concorrncia) e 9.605/98 (meio
ambiente), tambm com aplicao restrita s
respectivas reas. Depois, o CC/2002 contemplou a
teoria de desconsiderao com aplicao abrangente,
alcanando todos os casos de abuso de personalidade
jurdica de uma sociedade, ressaltando apenas que a
desconsiderao j vinha sendo invocada pelos
tribunais antes mesmo da previso na legislao civil.
Comentrio Extra (questes 18 e 19): So

sociedades no personificadas: 1) Sociedade em
comum (arts. 986 a 990, CC): no tem personalidade
jurdica porque no registrada no rgo competente.
No se trata de um tipo societrio, e sim da designao
de uma situao irregular em que se encontra a
sociedade. Engloba as sociedades irregulares (tem ato
constitutivo, mas no registrado, ou o prazo de
existncia se expirou e no foi feita a renovao na
Junta Comercial) e as sociedades de fato (no possuem
contrato ou estatuto social). A responsabilidade dos
scios pelas obrigaes contradas em nome da
sociedade ilimitada; 2) Sociedade em conta de
participao (arts. 991 a 996, CC): dotada de
natureza secreta, razo pela qual no registrada no
rgo competente, sendo, portanto, desprovida de
personalidade jurdica. O fato de ser oculta no significa
que seja irregular ou ilcita. composta pelo scio
ostensivo, que aquele que realiza os negcios da
sociedade com terceiros sob seu prprio nome, com
A alternativa b est incorreta, porque, na verdade,

o STJ tem decidido pela possibilidade da aplicao da
teoria da desconsiderao da personalidade jurdica
nos prprios autos da execuo (singular ou coletivo),
dispensando a propositura da ao autnoma para tal.
responsabilidade pessoal e ilimitada. E tambm pelo

scio participante (scio oculto), que responde perante
o scio ostensivo, nos termos do contrato.
da prpria lei, as disposies de outro tipo societrio.

24. ERRADO De acordo com o art. 983 do CC, a
sociedade simples pode adotar um dos tipos de
sociedade empresria regulados nos arts. 1.039 a 1.092
do CC, por exemplo o de sociedade limitada. No
entanto, ainda nesse caso, continua sendo tratada
como sociedade simples no tocante ao registro (art.
1.150, CC), de modo que sua inscrio ser feita no
Registro Civil de Pessoas Jurdicas, e no na Junta
Comercial.
19. ERRADO Na verdade, de acordo com o art. 995

do CC, o scio ostensivo no pode admitir novo scio
sem o consentimento expresso dos demais (ocultos ou
ostensivos), salvo estipulao em contrrio. A recproca
verdadeira, ou seja, o scio oculto, ainda que tenha a
maioria do capital, no pode admitir o ingresso de novo
scio sem o consentimento do scio ostensivo.
20. ERRADO A assertiva est incorreta, pois, de
acordo com o que estabelece o art. 996 do CC, aplicase
sociedade
em
conta
de
participao,
subsidiariamente e no que com ela for compatvel, o
disposto para a sociedade simples, e no a disciplina
normativa da sociedade annima, conforme consta no
enunciado da questo.
COMENTRIO EXTRA: A sociedade simples que adote

um tipo de sociedade empresria continua sendo
tratada como sociedade simples tambm no tocante ao
regime de insolvncia (arts. 748 e ss., CPC), no se
sujeitando, portanto, ao regime jurdico falimentar
previsto na Lei n. 11.101/2005.
25. E Esto corretas as assertivas contidas nos itens
III, IV e V. Iniciando-se a anlise pelo item V, tem-se
que, de fato, a sociedade em comandita simples
constituda por duas categorias de scios: os
comanditados, pessoas fsicas, responsveis solidria e
ilimitadamente pelas obrigaes sociais; e os
comanditrios, pessoas fsicas ou jurdicas, obrigados
somente pelo valor de suas cotas, isto ,
limitadamente. Da a obrigao legal de discriminar no
contrato social quem so os comanditados e quem so
os comanditrios (art. 1.045, CC).
A disciplina legal da sociedade simples (arts. 997 a

1.038, CC) de uma sociedade-base e contm normas
gerais de matria societria, sendo, portanto, de
aplicao supletiva aos demais tipos societrios naquilo
que for compatvel.
COMENTRIO EXTRA: Uma vez dissolvida a sociedade
em conta de participao, o scio ostensivo fica
incumbido de prestar contas aos scios ocultos, de
forma amigvel ou judicialmente.
21. ERRADO Na verdade, tanto a sociedade simples
como a sociedade empresria podem se constituir para
prestao de servio, porque no a natureza da
atividade econmica que define se a sociedade que a
explora deve ser simples ou empresria, mas sim a
forma como a atividade explorada. Se a sociedade
tem por objeto o exerccio de atividade prpria de
empresrio sujeita a registro, caracteriza-se como
sociedade empresria. Se o objeto social for explorado
sem
empresarialidade,
ser
enquadrada
como
sociedade simples.
Compete somente aos scios comanditados a

administrao da sociedade.
COMENTRIO EXTRA: Sobre a sociedade em
comandita simples, importa saber que: a) est
disciplinada nos arts. 1.045 a 1.051 do CC e regida,
subsidiariamente, pelas regras da sociedade em nome
coletivo no que forem compatveis (art. 1.046, CC); b)
embora seja facultado ao scio comanditrio participar
das deliberaes da sociedade e fiscalizar as
operaes, no pode praticar qualquer ato de gesto,
nem ter o nome na firma social, sob pena de ficar
sujeito s responsabilidades de scio comanditado. A
lei, no entanto, faz uma ressalva no sentido de que
pode o comanditrio ser constitudo procurador da
sociedade, para negcio determinado e com poderes
especiais (art. 1.047, CC); c) os scios comanditrios
tm direito aos lucros da empresa proporcionalmente
s suas cotas; d) no caso de morte de scio
comanditrio, a sociedade, salvo disposio do
contrato, continuar com os seus sucessores, que
designaro quem os represente (art. 1.050, CC). E, no
caso de morte de scio comanditado, ocorrer a
dissoluo parcial da sociedade, salvo se o contrato
expressamente estabelecer o ingresso dos sucessores;
e) dissolve-se de pleno direito quando: 1) ocorrer
qualquer das causas previstas no art. 1.033 do CC; 2)
pela declarao de sua falncia, se for empresria; 3)
por mais de 180 dias perdurar a falta de uma das
categorias de scio, lembrando que, na falta de scio
comanditado,
os
comanditrios
nomearo
administrador provisrio para praticar nesse perodo, e
sem assumir a condio de scio, os atos de
administrao (art. 1.051, CC).
22. CERTO A assertiva verdadeira, porque a

disciplina legal da sociedade simples (arts. 997 a 1.038,
CC) de uma sociedade-base e contm normas gerais
de matria societria, sendo, portanto, de aplicao
supletiva aos demais tipos societrios naquilo que for
compatvel. Inmeros dispositivos do Cdigo Civil
remetem aplicao das normas da sociedade simples,
como, por exemplo, os arts. 986, 1.053 e 1.089 do CC.
23. ERRADO Antes da entrada em vigor do CC/2002,
a sociedade civil e a associao gozavam do mesmo
tratamento jurdico, inclusive a doutrina definia a
associao como sendo a sociedade civil sem fins
lucrativos. Com o advento do novo Cdigo, a distino
legal restou ntida: a associao uma entidade sem
fins econmicos (art. 53, CC) e a sociedade (simples ou
empresria) voltada, precipuamente, ao exerccio de
uma atividade econmica (art. 981, CC). No entanto, de
acordo com o pargrafo nico do art. 44 do CC, a
disciplina jurdica das associaes pode ser aplicada
subsidiariamente s sociedades, que so objeto do
Livro II da Parte Especial do Cdigo (sociedade simples,
sociedade em nome coletivo, sociedade em comandita
simples, sociedade limitada, sociedade annima,
sociedade em comandita por aes e sociedade
cooperativa), o que torna a assertiva incorreta.
O item IV tambm est correto e em conformidade

com a redao do art. 1.011 do CC, o qual dispe que
o administrador da sociedade dever ter, no exerccio
de suas funes, o cuidado e diligncia que todo
homem ativo e probo costuma empregar na
administrao de seus prprios negcios. Sobre a
responsabilidade dos administradores, vide questes 12
e 13 deste captulo.
COMENTRIO EXTRA: O pargrafo nico do art. 44 do

CC tem rara aplicabilidade, uma vez que os tipos
societrios mencionados acima tm suas prprias
normas, devendo, nas omisses, seguir, por indicao
art. 135, III, do CTN, valemo-nos das lies sintetizadas

por Andr Luiz Santa Cruz Ramos[22]: i) para que haja
redirecionamento da execuo fiscal contra os scios
necessrio que a Fazenda Pblica interessada
demonstre, efetivamente, que ele praticou os atos
ilcitos do art. 135 do CTN; ii) em caso de dissoluo
irregular da sociedade, presume-se a ocorrncia de tais
atos, sendo tambm possvel o redirecionamento da
execuo; iii) o simples inadimplemento do tributo no
configura infrao lei capaz de permitir a aplicao do
art. 135, III, do CTN; iv) se o nome do scio no consta
da CDA, cabe Fazenda o nus da prova quanto
prtica dos atos ilcitos do art. 135 do CTN ou quanto
demonstrao de que houve a dissoluo irregular da
sociedade; v) caso o nome do scio conste da CDA, por
fora da sua presuno de liquidez e certeza, o
redirecionamento
da
execuo
cabvel
independentemente da comprovao da prtica dos
atos ilcitos do art. 135 do CTN, vi) em se tratando de
dvida tributria perante a Seguridade Social, a situao
igual, uma vez que o art. 13 da Lei 8.620/93
inaplicvel, j que trata de matria reservada a lei
complementar.
Da mesma forma, est correto o item III, que cuida

do conceito de modelo de utilidade, uma vez que
transcreve, com pequenas alteraes, o disposto no art.
9 da Lei n. 9.279/96 (LPI). Sobre propriedade industrial,
vide item 9 do Captulo I Teoria Geral do Direito de
Empresa.
J o item II est incorreto, pois, de acordo com o art.
50 do CC, a aplicao da desconsiderao da
personalidade jurdica depende de requerimento da
parte ou do Ministrio Pblico, no sendo permitida a
desconsiderao de ofcio pelo juiz. Sobre a teoria da
desconsiderao da personalidade jurdica, vide item 2,
questes 16 e 17, deste captulo.
E, por fim, o item I est incorreto, porque a
sociedade empresria adquire personalidade jurdica
aps o registro de seus atos constitutivos no Registro
Pblico de Empresas Mercantis, e no no Registro Civil
das Pessoas Jurdicas, conforme consta na assertiva.
26. CERTO A sociedade limitada disciplinada em
captulo prprio do Cdigo Civil, especificamente nos
arts. 1.052 a 1.087. De acordo com o art. 1.053, caput,
do CC, nas omisses do Captulo referente limitada,
aplicam-se as disposies da sociedade simples (arts.
997 a 1.038 e 1.044, CC), ressaltando, no entanto, a
possibilidade de sua regncia supletiva pelas normas
da sociedade annima, se o contrato social assim
estipular expressamente (art. 1.053, pargrafo nico,
do CC).
Responder tambm subsidiria e ilimitadamente o

administrador quando restar demonstrado que agiu
com excesso de poderes, violao lei e ao contrato
social, bem como com culpa ou dolo no desempenho de
suas funes.
COMENTRIO EXTRA: Responde por perdas e danos
perante a sociedade o administrador que realizar
operaes, sabendo ou devendo saber que estava
agindo em desacordo com a maioria (art. 1.013, 2,
CC),
e
tambm
o
administrador
que,
sem
consentimento escrito dos scios, aplicar crditos ou
bens sociais em proveito prprio ou de terceiros (art.
1.017, caput, CC) ou, tendo em qualquer operao
interesse contrrio ao da sociedade, tomar parte na
correspondente deliberao (art. 1.017, pargrafo
nico, CC).
COMENTRIO EXTRA: Aplicam-se empresa individual

de responsabilidade limitada, no que couber, as regras
previstas para as sociedades limitadas ( 6, art. 980-A,
CC).
27. CERTO O Cdigo Civil no prev a possibilidade
de aquisio de cotas do scio pela prpria sociedade,
embora fosse expressamente permitido no regime
anterior (Decreto n. 3.708/1919, art. 8), o que, no
entanto, no pode ser interpretado como uma
proibio.
29. ERRADO O contrato social, com base no art.

1.007 do CC, poder instituir cotas preferenciais,
atribuindo aos seus titulares determinadas vantagens,
dentre elas a participao maior nos lucros. No entanto,
essa estipulao no poder excluir qualquer dos scios
dos lucros e das perdas, caso em que ser considerada
nula, com fundamento no art. 1.008 do CC.
Tendo em vista que a Lei da Sociedade Annima

contempla expressamente a possibilidade de a
companhia adquirir suas prprias aes, desde que
preenchidos certos requisitos (art. 30), tal dispositivo
legal pode ser aplicado sociedade limitada que prev
no seu contrato social a aplicao supletiva das leis da
sociedade annima.
Tambm ser nula de pleno direito qualquer

estipulao no sentido de excluir ou restringir o direito
de voto, por fora do que dispe o art. 1.072 c/c art.
1.010 do CC.
COMENTRIO EXTRA: Merece ressalva o entendimento

esposado por Alfredo de Assis Gonalves Neto[21], para
quem essa norma pode ser perfeitamente aplicada
sociedade limitada, mesmo que no haja opo no
contrato social pela regncia subsidiria da Lei da
Sociedade Annima, porquanto, nesse caso, haveria
aplicao analgica. Cita o Enunciado 391 da Comisso
de Direito de Empresa, na IV Jornada de Direito Civil: A
sociedade limitada pode adquirir suas prprias quotas,
observadas as condies estabelecidas na Lei das
Sociedades por Aes. Convm ressaltar que o
enunciado de 3-1-2008, e a prova da ESAF, ora
comentada, do ano de 2006.
30. ERRADO De acordo com o art. 1.057 do CC, na

omisso do contrato permitida a cesso de cotas, no
todo
ou
em
parte,
a
quem
seja
scio,
independentemente da audincia dos outros. A cesso
de cotas aos demais scios livre. Por outro lado, a
cesso de cotas a estranho somente permitida se no
houver oposio de scios representando 25% do
capital.
COMENTRIO
cedente responde
pelo prazo de 2
assumidas perante
CC).
28. E O administrador responde pessoal e

solidariamente com a sociedade por atos praticados
antes do arquivamento do instrumento de nomeao
na Junta Comercial, se nomeado por instrumento em
separado (art. 1.012 c/c art. 1.053, CC).
EXTRA: Responsabilidade: o scio

solidariamente com o adquirente
anos pelas obrigaes por ele
a sociedade e terceiros (art. 1.003,
31. CERTO A assertiva est correta, porque um dos

requisitos preliminares para a constituio de uma
sociedade annima, aberta ou fechada, com subscrio
pblica ou particular de suas aes, previsto no art. 80
Quanto a inadimplemento de tributo e aplicao do
da Lei da Sociedade Annima (LSA), a realizao,

como entrada, em dinheiro, de 10%, no mnimo, do
preo de emisso das aes subscritas. A regra
comporta exceo prevista no seu pargrafo nico ao
dispor que algumas sociedades annimas necessitam
de uma integralizao, como entrada, em percentual
maior que 10% das aes subscritas.
33. ERRADO A assertiva est incorreta, porque,

segundo o art. 169 da LSA, o aumento de capital
mediante capitalizao de lucros e reservas importa em
alterao do valor nominal das aes ou distribuies
das aes novas, correspondentes ao aumento, entre
acionistas, na proporo do nmero de aes que
possurem.
COMENTRIO EXTRA: Constituio de uma sociedade

annima:
COMENTRIO EXTRA: O 1 cuida da companhia com

aes sem valor nominal, em que a capitalizao de
lucros ou de reservas poder ser efetivada sem
modificao do nmero de aes.
requisitos preliminares: arts. 80 e 81 da LSA;

providncias complementares: arts. 94 a 99 da
LSA.
34. CERTO De fato, de acordo com o art. 585, I, do

CPC, as debntures so ttulos executivos extrajudiciais
e podem ser definidas, nas palavras de Fbio Ulhoa
Coelho[24], como ttulos representativos de um
contrato de mtuo, em que a companhia a muturia e
o debenturista o mutuante. Os titulares de debntures
tm direito de crdito, perante a companhia, nas
condies fixadas por um instrumento elaborado por
esta, que se chama escritura de emisso. As
debntures podem ser de quatro espcies: a) com
garantia real; b) com garantia flutuante; c)
quirografria; e d) subordinada.
32. B A alternativa incorreta a letra b, pois est

em desacordo com o disposto no 3 do art. 11 da Lei
n. 6.404/76 (LSA), o qual estabelece que o valor
nominal das aes de companhia aberta no poder ser
inferior ao mnimo fixado pela Comisso de Valores
Mobilirios. J a alternativa d est correta ao enunciar
que o valor nominal ser o mesmo para todas as aes
da companhia, porque esse o teor, ipsis litteris, do
2 do art. 11 da indigitada lei.
COMENTRIO EXTRA: Com relao ao valor da ao
de uma companhia, cumpre registrar que pode ser
compreendido em cinco classificaes. So elas: a)
valor nominal; b) valor patrimonial; c) valor de
negociao; d) valor econmico; e e) preo de emisso,
a depender do aspecto analisado.
COMENTRIO EXTRA: Principais valores mobilirios

emitidos pelas companhias para captao de recursos
voltados ao desenvolvimento da atividade empresarial:
1) aes (arts. 11 a 45, LSA); 2) debntures (arts. 52 a
74, LSA); 3) commercial papers; 4) partes beneficirias
(arts. 46 a 51, LSA); 5) bnus de subscrio (arts. 75 a
79, LSA).
Especificamente quanto ao valor nominal, objeto da

questo ora comentada, tem-se que resultado da
diviso do capital social total da companhia pelo
nmero total de aes. Explica Andr Luiz Santa Cruz
Ramos[23]: a atribuio de valor nominal s aes
possui finalidade especfica, a de conferir certa garantia
aos acionistas contra a chamada diluio injustificada
do valor patrimonial das aes quando da emisso de
novas aes. (...). Perceba-se, no entanto, que se a S/A
atribui valor nominal s suas aes, os acionistas
adquirem uma garantia relativa de que o patrimnio
acionrio no ser diludo, uma vez que, conforme
determina o art. 13 da LSA, vedada a emisso de
aes por preo inferior ao seu valor nominal.
35. A A alternativa correta a letra a, porque de

acordo com o disposto no art. 52 da LSA, o qual
estabelece que a companhia poder emitir debntures
que conferiro aos seus titulares direito de crdito
contra ela, nas condies constantes da escritura de
emisso e, se houver, do certificado. Vide tambm a
definio de debntures dada pelo doutrinador Fbio
Ulhoa Coelho e que foi transcrita na questo anterior.
A alternativa b est incorreta, porque, conforme se
observa do art. 59 e seu 2 da LSA, a Assembleia
Geral e, em situaes especiais, o Conselho de
Administrao da companhia so incumbidos de
deliberar sobre a emisso das debntures, observando
o que disser a respeito o estatuto e resguardando os
interesses dos antigos acionistas, em especial da
diluio do patrimnio acionrio.
E, quanto aos demais, tem-se que: valor patrimonial

o resultado da diviso do patrimnio lquido da
companhia pelo nmero total de aes; valor de
negociao aquele obtido na venda da ao; valor
econmico aquele obtido a partir de anlises e
estudos complexos de tcnicos especializados sobre o
preo razovel a ser pago pela ao da companhia; e
preo de emisso o valor efetivamente pago por
quem subscreve a ao.
As alternativas a e e, que trazem proposies
sobre a sociedade limitada, esto corretas, uma vez
que em conformidade com o art. 1.055 e seu 1 do
CC, respectivamente.
A alternativa c est incorreta, porque, ao contrrio

do que consta na assertiva, dispem os incisos I e II do
3 do art. 55 da LSA que facultado companhia
adquirir debntures de sua emisso tanto por valor
igual ou inferior ao nominal, devendo o fato constar do
relatrio da administrao e das demonstraes
financeiras, quanto por valor superior ao nominal,
desde que observe as regras expedidas pela Comisso
de Valores Mobilirios.
E, por fim, tambm est correta a alternativa c,

porque de fato h vedao legal quanto contribuio
que consista em prestao de servios, para efeito de
integralizao de cotas ou aes. Admite-se a
integralizao com o oferecimento de dinheiro ou bens.
Tambm est incorreta a alternativa d, porque o

1 do art. 58 da LSA diz que, a despeito de a garantia
flutuante assegurar debnture privilgio geral sobre o
ativo da companhia, no impede a negociao dos bens
que compem esse ativo.
A contribuio do scio exclusivamente em

prestao de servios permitida nas sociedades
cooperativas (art. 1.094, I, CC) e nas sociedades
simples propriamente ditas (art. 983, 2 parte, CC)
(Enunciado 206 do Conselho da Justia Federal).
E, por fim, a alternativa e igualmente no se

mostra correta, porque em desacordo com o disposto
no art. 57 da LSA, o qual admite a clusula de
conversibilidade nas condies constantes da escritura
de emisso, assegurando ao debenturista a opo de
substituir o seu investimento por aes da companhia,

o que implica, por via de consequncia, um aumento do
capital da companhia.
No sendo o direito de voto um direito essencial do

acionista, admite-se que as aes preferenciais no
confiram ao seu titular tal direito.
resolues que julgar convenientes sua defesa e

desenvolvimento e tambm com competncia privativa
para deliberar sobre os assuntos elencados no art. 122
da LSA. Em regra, as deliberaes sero tomadas por
maioria absoluta de votos dos presentes, existindo, no
entanto, as excees: 1) quorum qualificado para
deliberao dos assuntos enumerados no art. 136 da
LSA; e 2) quorum estatutrio exigido pelo estatuto da
companhia fechada para certas deliberaes, desde
que especificadas as matrias.
Tambm nesse sentido, o art. 111 da LSA, o qual

estabelece que o estatuto poder deixar de conferir s
aes preferenciais algum ou alguns dos direitos
reconhecidos s aes ordinrias, inclusive o de voto,
ou conferi-lo com restries, observado o disposto no
artigo 109.
b) Conselho de Administrao: rgo de deliberao

colegiada sobre assuntos de interesse da companhia,
exceto os de competncia privativa da Assembleia
Geral, e fiscalizador dos atos dos diretores. de
existncia obrigatria nas companhias abertas, de
capital autorizado e sociedade de economia mista.
COMENTRIO EXTRA: De acordo com a natureza dos

direitos que conferem, as aes podem ser: 1)
ordinrias: conferem direitos comuns aos seus titulares,
como o direito ao voto e participao nos lucros e
perdas da companhia; 2) preferenciais: podem conferir
ao titular alguma vantagem, como prioridade na
distribuio de dividendo, fixo ou mnimo, ou prioridade
no reembolso do capital, com prmio ou sem ele,
podendo por outro lado estabelecer restrio ao seu
titular, como a supresso do direito de voto; 3) de
fruio: atribudas aos acionistas titulares de aes
ordinrias ou preferenciais em substituio a aes que
foram amortizadas.
c) Diretoria: rgo incumbido de administrar a

companhia, junto com o Conselho de Administrao ou
sozinho, alm de representar legalmente a companhia
e praticar atos necessrios ao seu funcionamento
regular (rgo de execuo). de existncia obrigatria
em todas as companhias.
36. CERTO A assertiva est correta, porque de acordo

com o disposto no 2 da art. 15 da LSA.
d) Conselho Fiscal: rgo colegiado incumbido de

fiscalizao dos atos dos administradores e do
cumprimento dos seus deveres legais e estatutrios,
bem como das demais atribuies indicadas no art. 163
da LSA. de existncia obrigatria nas companhias,
mas o estatuto dispor sobre seu funcionamento, de
modo permanente ou nos exerccios sociais em que for
instalado a pedido de acionistas.

acordo com o disposto no art. 18 da LSA.
A alternativa d est incorreta, porque, de acordo

com o art. 143 da LSA, a Diretoria ser composta por 2
(dois) ou mais diretores, eleitos e destituveis a
qualquer tempo pelo conselho de administrao, ou, se
inexistente, pela assembleia geral, devendo o estatuto
estabelecer: I o nmero de diretores, ou o mximo e o
mnimo permitidos; II o modo de sua substituio; III
o prazo de gesto, que no ser superior a 3 (trs)
anos, permitida a reeleio; IV as atribuies e
poderes de cada diretor.
A alternativa b est incorreta, porque a Comisso

de Valores Mobilirios (CVM), autarquia federal
incumbida de controlar e fiscalizar as operaes
efetuadas no mercado de capitais, alm de autorizar a
constituio das companhias abertas, autoriza tambm
a emisso e a negociao de seus valores mobilirios.
Nesse sentido, dispe o 1, do art. 4 da LSA:
Somente os valores mobilirios de emisso de
companhia registrada na Comisso de Valores
Mobilirios podem ser negociados no mercado de
valores mobilirios. E o 2 do mesmo dispositivo:
Nenhuma distribuio pblica de valores mobilirios
ser efetivada no mercado sem prvio registro na
Comisso de Valores Mobilirios.
E, por fim, tambm est incorreta a alternativa e

na sua parte final. De fato, Ricardo pode se tornar
membro do Conselho Fiscal, se eleito pela Assembleia
Geral, pois esta a previso do 1 do art. 161 da LSA.
No entanto, ao contrrio do que consta na alternativa,
Ricardo deve residir no Pas, conforme estabelecido
pelo art. 162 da LSA. Essa exigncia vale tambm para
os diretores, conforme dispe o art. 146 da LSA, mas
no para os membros do Conselho de Administrao.
COMENTRIO EXTRA: As sociedades annimas

classificam-se em: 1) abertas: aquelas cujos valores
mobilirios de sua emisso so admitidos negociao
na Bolsa de Valores ou no Mercado de Balco,
dependendo para tanto de prvia autorizao da CVM;
2) fechadas: aquelas cujos valores mobilirios de sua
emisso no so admitidos negociao na Bolsa de
Valores ou no Mercado de Balco.
38. CERTO A situao hipottica resolve

corretamente a questo da responsabilidade dos
administradores das sociedades annimas, amparada
pelo art. 158, II, c/c o art. 158, 1, LSA. Vejamos.
Embora os administradores no sejam pessoalmente
responsabilizados pelas obrigaes que contrarem em
nome da sociedade, em virtude dos atos de gesto,
sero civilmente responsabilizados se agirem com dolo
ou culpa, ainda que dentro de sua atribuies, e
quando agirem com violao lei ou do estatuto,
causando prejuzos sociedade (art. 158, LSA). No
entanto, exime-se de responsabilidade o administrador
dissidente que faa consignar sua divergncia em ata
de reunio do rgo de administrao (art. 158, 1,
LSA).
A alternativa c est incorreta, porque o Conselho

Fiscal, embora de funcionamento facultativo, rgo
de existncia obrigatria em todas as companhias.
Alm disso, o Conselho de Administrao tambm de
existncia obrigatria nas companhias abertas, de
capital autorizado e sociedade de economia mista.
COMENTRIO EXTRA: So rgos da companhia:
a) Assembleia Geral: rgo mximo de deliberao
da S.A., que rene todos os acionistas, com ou sem
direito a voto, convocada e instalada de acordo com a
lei e o estatuto, com poderes para decidir todos os
negcios relativos ao objeto da companhia e tomar as
39. D As companhias abertas adotam o sistema

dualista de estrutura da sociedade annima, por fora
do art. 138, 2, LSA, querendo isso dizer que
obrigatoriamente possuem Conselho de Administrao,

incumbido de fixar a orientao geral dos negcios da
companhia, alm de fiscalizar e supervisionar a gesto
dos diretores (art. 142, LSA), dentre outras atribuies.
O Conselho de Administrao, enquanto rgo
fiscalizador, observa o cumprimento das diretrizes da
sociedade pelos diretores e confere mais transparncia
para apurar responsabilidade por danos por eles
causados em caso de descumprimento.
encontrada no texto da Lei n. 4.131/62, que disciplina a

aplicao do capital estrangeiro e as remessas de
valores para o exterior e d outras providncias.
COMENTRIO EXTRA: Conselho de Administrao:

obrigatrio: companhias abertas, capital autorizado e
as sociedades de economia mista (arts. 138, 2, e
239, LSA); facultativo: demais sociedades annimas.
E, por fim, incorreta tambm a alternativa e,

porque no h nenhum dispositivo legal nesse sentido.
A alternativa d est incorreta, porque no art. 3 da

Lei n. 4.131/62 est estabelecido que os capitais
estrangeiros podem ingressar no Pas sob a forma de
investimento direto ou de emprstimo, quer em moeda,
quer em bens.
42. C A alternativa c est correta, porque as

operaes societrias (transformao, incorporao,
ciso e fuso) so disciplinadas pela Lei n. 6.404/76
(LSA) quando h participao de uma sociedade
annima. E so disciplinadas pelo Cdigo Civil (arts.
1.113 a 1.122) quando no h participao de
sociedade annima (o que muito raro). De qualquer
forma, as disposies da Lei n. 6.404/76, no que diz
respeito s operaes societrias, aplicam-se por
analogia s demais sociedades naquilo em que o
Cdigo Civil for omisso.
40. D Nas lies de Fbio Ulhoa Coelho[25], a

Comisso de Valores Mobilirios (CVM) uma
autarquia federal, encarregada de normatizar as
operaes com valores mobilirios, autorizar sua
emisso e negociao, bem como fiscalizar as
sociedades annimas abertas e os agentes que operam
no mercado de capitais. De acordo com Andr Luiz
Santa Cruz Ramos[26], essa competncia da CVM no
controle e fiscalizao do mercado de capitais se exerce
de trs formas: a) regulamentar, uma vez que cabe
CVM estabelecer o regramento geral relativo ao
funcionamento do mercado de capitais; b) autorizante,
uma vez que a CVM que autoriza a constituio de
companhias abertas e a emisso e a negociao de
seus valores mobilirios; c) fiscalizatria, uma vez que
a CVM deve zelar pela lisura das operaes realizadas
no mercado de capitais, sendo investida, para tanto, de
poderes sancionatrios.
COMENTRIO EXTRA: Sobre o assunto, dispe o

Enunciado 70 do CJF: as disposies sobre
incorporao, fuso e ciso previstas no Cdigo Civil
no se aplicam s sociedades annimas. As disposies
da Lei 6.404, de 15/02/1976, sobre essa matria
aplicam-se por analogia s demais sociedades naquilo
que o Cdigo for omisso.
As alternativas a e b esto incorretas, porque,
embora o ideal seja preservar, tanto quanto possvel, os
direitos patrimoniais dos scios ou acionistas
envolvidos na incorporao, isso poder no ocorrer
(por exemplo, incorporao de sociedade com
patrimnio lquido negativo ou zero), o que no torna a
operao societria ineficaz, bem como no enseja
direito de ressarcimento aos scios da incorporada.
COMENTRIO EXTRA: A Lei n. 6.385/76, com a

redao dada pela Lei n. 10.303/2001, dispe sobre o
mercado de valores mobilirios e cria a Comisso de
Valores Mobilirios. Dada a complexa e extensa lista de
atribuies da CVM, remetemos o leitor consulta dos
artigos dessa lei, em especial os arts. 4 ao 15.
41. C A seguir, esto os fundamentos que
demonstram estar correta a alternativa c e incorreta
a alternativa a. A Lei n. 4.131/62 a legislao bsica
que disciplina a aplicao do capital estrangeiro e as
remessas de valores para o exterior.
COMENTRIO EXTRA: Operaes Societrias: 1)

Transformao: a operao pela qual a sociedade
passa, independentemente de dissoluo ou liquidao,
de um tipo para outro (art. 220, LSA; e art. 1.113, CC);
2) Incorporao: a operao pela qual uma ou mais
sociedades so absorvidas por outra, que as sucede em
todos os direitos e obrigaes (art. 227, LSA; e art.
1.116, CC); 3) Fuso: a operao pela qual se unem
duas ou mais sociedades para formar uma sociedade
nova, que as suceder em todos os direitos e
obrigaes (art. 228, LSA; e art. 1.119, CC); 4) Ciso:
a operao pela qual a companhia transfere parcelas
de seu patrimnio para uma ou mais sociedades,
constitudas para esse fim ou j existentes,
extinguindo-se a companhia cindida, se houver verso
de todo o seu patrimnio, ou dividindo-se o seu capital,
se parcial a verso (art. 229, LSA).
De acordo com essa legislao (art. 3) e a

regulamentao brasileira (Resoluo BACEN n. 3.844,
de
23-3-2010),
so
exigidos
para
todos
os
investimentos estrangeiros no Pas, independentemente
da sua modalidade, a realizao do seu registro no
Banco Central do Brasil. No entanto, esse registro
meramente declaratrio, para fins de controle e de
retorno, de carter no autorizativo.
COMENTRIO EXTRA: Consideram-se capitais
estrangeiros para os efeitos dessa lei os bens, as
mquinas e os equipamentos ingressados no Brasil sem
dispndio inicial de divisas, que sejam destinados
produo de bens ou de servios, bem como os
recursos financeiros ou monetrios, introduzidos no Pas
para aplicao em atividades econmicas desde que,
em ambas as hipteses, pertenam a pessoas fsicas ou
jurdicas residentes, domiciliadas ou com sede no
exterior (art. 1, Lei n. 4.131/62).
Tambm est incorreta a alternativa d. No sistema

do Cdigo Civil, o direito de retirada assegurado tanto
aos scios da incorporada como aos da incorporadora
diferentemente do que prev a Lei n. 6.404/76, que o
garante exclusivamente, para os scios da incorporada.
Ressalta-se, ainda, que na sociedade aberta, cujas
aes apresentam disperso e liquidez no mercado,
no h possibilidade do direito de retirada (art. 137, II,
a e b, Lei n. 6.404/76).
A alternativa b est incorreta, porque no art. 2 da

Lei n. 4.131/62 est consignado que o capital
estrangeiro que se investir no Pas deve ter tratamento
jurdico idntico ao concedido ao capital nacional em
igualdade de condies.
E, por fim, incorreta a alternativa e. Como a

resposta fala em acionista, presume-se que esteja se
referindo incorporao de sociedade em comandita
por aes ou sociedade annima. Em ambas, a
COMENTRIO EXTRA: A resposta dessa questo
sociedade deve tomar a deliberao de incorporar-se

em outra pelo voto de acionistas que representem a
metade, no mnimo, das aes votantes. E, para se
tornarem incorporadoras de outra(s), basta a
deliberao por acionistas titulares da maioria das
aes votantes presentes assembleia (arts. 1.089 e
1.090, CC; e art. 136, VI, Lei n. 6.404/76).
prtica empresarial e sem lei especfica que os regule;

3) supletivamente (art. 903, CC): quando no houver
disposio em sentido contrrio na lei especial.
Ateno: As regras do Cdigo Civil, em princpio, no
se aplicam aos ttulos de crdito tpicos, disciplinados
exaustivamente por legislao especial. So eles: letra
de cmbio, nota promissria, duplicata e cheque.
COMENTRIO EXTRA: Deliberao sobre incorporao:

Sociedade simples, em nome coletivo e em comandita
simples: concordncia de todos os scios (art. 999, CC);
Sociedade limitada: aprovao de scios que
representem 3/4 do seu capital social (art. 1.071, VI, c/c
art. 1.076, I, CC); Sociedade cooperativa: deliberao
pelo voto de 2/3 dos associados presentes
assembleia, especialmente convocados para esse fim
(art. 46, II e pargrafo nico, Lei n. 5.764/71).
2. CERTO 3. ERRADO H previso expressa no art.

888 do CC no sentido de que a omisso de qualquer
requisito legal, que tire ao escrito a sua validade como
ttulo de crdito, no implica a invalidade do negcio
jurdico que lhe deu origem. Esse dispositivo legal,
conjugado com o art. 889 do CC, trata dos requisitos
dos ttulos de crdito.
Nas lies de Victor Eduardo Rios Gonalves[27],
so requisitos essenciais dos ttulos de crdito, sem
prejuzo das peculiaridades de cada um deles:
denominao do ttulo, assinatura de seu subscritor,
identificao de quem deve pagar, indicao precisa do
direito que confere, data do vencimento (se no
constar, o ttulo vista art. 889, 1, CC), data da
emisso e local da emisso e do pagamento.
43. CERTO A questo trata da participao recproca

entre sociedades prevista no art. 1.101 do CC e est de
acordo com o dispositivo legal. Na espcie, W scia
de Y, que, por sua vez, scia de W. No entanto, a
participao de Y em W maior do que suas reservas, o
que faz incidir a regra do pargrafo nico do art. 1.101
do Cdigo Civil, o qual estabelece que, excedido o
limite das reservas livres, a sociedade no pode exercer
o direito de voto correspondente s aes ou quotas em
excesso, devendo alien-las nos 180 dias seguintes
aprovao do balano. O dispositivo legal tratado
permite a participao recproca em qualquer
sociedade no annima, desde que se observe o limite
das reservas disponveis. Se ultrapassado esse limite,
h proibio legal de qualquer sorte de participao
recproca, sem distino de situaes de controle ou de
simples coligao.
COMENTRIO EXTRA: Wille Duarte Costa[28] explica

que s vale o ttulo de crdito atpico quando dele
constantes todos os requisitos, devendo prevalecer a
boa-f no preenchimento do ttulo. J os ttulos de
crditos tpicos podem circular sem seus requisitos,
menos a assinatura do sacador ou do emitente. No
entanto, os requisitos devero estar completamente
preenchidos no momento do exerccio do direito. Nesse
sentido, o enunciado da Smula 387 do STF.
COMENTRIO EXTRA: Se a participao recproca

envolver a sociedade annima, devem ser aplicadas as
regras da Lei n. 6.404/76 (LSA). De acordo com o art.
244 e seus pargrafos, vedada a participao
recproca entre a companhia e suas coligadas ou
controladas, ainda que tal participao no ultrapasse o
montante
das
reservas
livres,
salvo
quando
configuradas situaes semelhantes quelas em que a
lei autoriza a aquisio das prprias aes, de fuso,
incorporao, ciso ou aquisio de controle.
4. CERTO A assertiva est correta e tem como

fundamento os subprincpios da abstrao e da
inoponibilidade das excees pessoais ao terceiro de
boa-f, ambos decorrentes do princpio da autonomia
das obrigaes cambiais. Pelo subprincpio da
abstrao, o ttulo de crdito pode circular como
documento abstrato, ou seja, sem qualquer ligao com
a relao jurdica subjacente que lhe deu origem. A
abstrao tem por pressuposto a circulao do ttulo de
crdito porque, enquanto no circula, o ttulo
permanece vinculado causa que originou sua
emisso. Pelo subprincpio da inoponibilidade das
excees pessoais ao terceiro de boa-f, no pode o
devedor do ttulo de crdito deixar de cumprir sua
obrigao de pagar o valor nele mencionado ao credor
de boa-f, alegando como motivo excees (defesas)
oponveis a credor anterior. Assim, so inoponveis a
terceiros excees no fundadas no ttulo.
III. DIREITO CAMBIRIO

1. ERRADO Na verdade, a teor do que dispe o art. 890
do CC, considera-se no escrita no ttulo a clusula que
exclua ou restrinja direitos e obrigaes alm dos
limites fixados em lei.
De igual modo, consideram-se no escritas no ttulo
a clusula de juros, a proibitiva de endosso, a
excludente de responsabilidade pelo pagamento ou por
despesas e a que dispense a observncia de termos e
formalidades prescritas. Conforme melhor explicado
abaixo, o dispositivo legal tratado tem aplicao para
os ttulos atpicos. Inclusive vale ressaltar que tal regra,
no tocante clusula de juros, contraria o disposto no
art. 5 do Decreto n. 57.663/66 (Lei Uniforme de
Genebra LUG), que permite nas letras vista e a certo
termo da vista que se estabelea clusula de juros, se
indicada no ttulo a taxa aplicvel.
COMENTRIO EXTRA: Segundo a definio clssica de

Vivante, o ttulo de crdito o documento necessrio
para o exerccio do direito, literal e autnomo, nele
mencionado.
O art. 887 do CC conceituou ttulo de crdito em
sentido bem parecido com o apresentado por Vivante.
Da definio de ttulo de crdito so extrados os
seguintes princpios:
1) Cartularidade: para que o titular do crdito exera
o direito representado no ttulo deve estar de posse da
crtula (ttulo), fisicamente considerada. Inclusive para
a instruo da inicial da execuo exige-se a exibio
original do ttulo, no sendo suficiente a cpia
autenticada. A regra excepcionada, em parte, com
relao s duplicatas (art. 13, 1, e art. 15, 2, Lei n.
5.474/68 LD). Equivale ao princpio da incorporao,
que, como bem definiu Andr Luiz Santa Cruz
COMENTRIO EXTRA: O CC/2002 reservou o Ttulo VIII

do Livro I da Parte Especial, arts. 887 a 926, para tratar
dos ttulos de crdito, com aplicao nos seguintes
casos: 1) ttulos de crdito tpicos, no regulados
completamente
por
leis
especiais
(warrant
agropecurio,
o
conhecimento
de
depsito
agropecurio e a letra de arrendamento mercantil); 2)
ttulos de crdito inominados ou atpicos: oriundos da
Ramos[29], aquele segundo o qual o direito de crdito

se materializa no prprio documento, no existindo o
direito sem o respectivo ttulo.
a do sacado: quem recebe a ordem do pagamento e

deve cumpri-la se atendidas as condies para tanto; 3.
a do tomador: que o beneficirio da ordem. Exs.: letra
de cmbio, cheque e duplicata;
2) Literalidade: somente os atos expressamente

consignados no ttulo produzem efeitos jurdicocambiais perante o seu legtimo possuidor. De igual
modo, a regra excepcionada, em parte, com relao
s duplicatas (art. 9, 1, LD).
promessa de pagamento: o saque gera duas

situaes
jurdicas
distintas:
1.
a
do
promitente/sacador, que promete pagar; e 2. a do
beneficirio, que quem receber o valor prometido.
Ex.: nota promissria.
3) Autonomia: como bem delineou Fbio Ulhoa

Coelho[30], os vcios que comprometem a validade de
uma relao jurdica, documentada em ttulo de crdito,
no se estendem s demais relaes abrangidas no
mesmo documento. As obrigaes existentes no ttulo
so independentes entre si. Desdobra-se nos
subprincpios da abstrao e da inoponibilidade das
excees pessoais ao terceiro de boa-f tratados
anteriormente.
c) Quanto s hipteses de emisso:

causais: somente pode ser emitido nas hipteses
em que a lei autoriza sua emisso. Exs.: duplicata
mercantil ou de servios;
no causais ou abstratos: no h causa
preestabelecida para sua emisso, podendo ser criado
por qualquer motivo. Exs.: cheque, letra de cmbio,
nota promissria.
5. CERTO De fato, a doutrina cita como atributos dos

ttulos de crdito a negociabilidade e a executividade.
Negociabilidade: diz respeito facilidade com que o
crdito circula, com a negociao do direito nele
expresso. Se o ttulo for ao portador, circula pela
simples tradio e, se for nominal, circula por meio de
endosso ou cesso civil. Executividade: nos termos do
art. 585, I, do CPC, os ttulos de crdito so ttulos
executivos extrajudiciais, gozando, portanto, de maior
eficincia em sua cobrana, j que conferido ao
credor promover a execuo do seu direito.
d) Quanto circulao:
ao portador: so transmissveis por mera tradio,
uma vez que neles no h identificao expressa do
credor (art. 904, CC);
nominais: h identificao do credor e depende da
prtica de um ato formal para que se d a transferncia
da titularidade do crdito. Nos ttulos nominais com
clusula ordem, o ato formal o endosso (art. 910,
CC). Nos ttulos nominais com clusula no ordem,
o ato formal a cesso civil;
6. E Como decorrncia do princpio da cartularidade,

somente o legtimo possuidor do ttulo pode exercer o
direito cartular, da mesma forma que s ele pode
transmitir para outrem esse direito.
nominativos: so aqueles emitidos em favor de

pessoa cujo nome conste no registro do emitente (art.
921, CC). Circulam por meio de documento de
transferncia ou registro em livro do emitente. Ex.:
aes da S.A.
COMENTRIO EXTRA: Segundo as lies de Fbio

Ulhoa Coelho[31], somente quem exibe a crtula pode
pretender a satisfao de uma pretenso relativamente
ao direito documentado no ttulo. Quem no se
encontra com o ttulo em sua posse, no se presume
credor. E mais: pelo princpio da cartularidade, o credor
do ttulo de crdito deve provar que se encontra na
posse do documento para exercer o direito nele
mencionado.
8. CERTO A assertiva est correta, porque, como

salientado anteriormente, o ttulo ao portador
transmissvel por mera tradio, uma vez que nele no
h identificao expressa do credor (art. 904, CC).
Dessa forma, o possuidor do ttulo o credor legitimado
a exercer o direito cartular, mediante simples
apresentao do ttulo ao devedor, sendo que este, por
fora do subprincpio da inoponibilidade das excees
pessoais ao terceiro de boa-f, somente pode opor ao
credor exceo fundada em direito pessoal ou em
nulidade de sua obrigao.
7. ERRADO A alternativa est incorreta, porque,

conforme dispem os arts. 921 a 923 do CC, ttulo
nominativo, e no ttulo ordem, aquele que emitido
em favor de pessoa cujo nome conste no registro do
emitente e que transferido mediante termo, em
registro do emitente, assinado pelo proprietrio e pelo
adquirente.
COMENTRIO EXTRA: Jos Marcelo Martins

Proena[32] observa que as possibilidades de emisso
de ttulos de crdito ao portador so raras e
fundamenta
sua
argumentao
nas
seguintes
legislaes:
COMENTRIO EXTRA: Classificao dos ttulos de

crdito:
a) Quanto ao modelo:
Lei n. 8.088/90, art. 19: Todos os ttulos, valores

mobilirios e cambiais sero emitidos sempre sob a
forma nominativa, sendo transmissveis somente por
endosso em preto;
livre: a legislao cambiria no estabelece uma

forma especfica para os ttulos de crdito, devendo
eles, no entanto, observar os requisitos legais para sua
constituio. Exs.: letra de cmbio e nota promissria;
Lei n. 9.069/95, art. 69: A partir de 1 de julho de

1994, fica vedada a emisso, pagamento e
compensao de cheque de valor superior a R$ 100,00
(cem reais), sem identificao do beneficirio;
vinculado: a legislao cambiria estabelece uma

forma especfica para que os ttulos sejam considerados
vlidos. Exs.: cheque e duplicata mercantil.
b) Quanto estrutura:
CC, art. 907: nulo o ttulo ao portador emitido

sem autorizao de lei especial.
ordem de pagamento: o saque (emisso do ttulo)

gera trs situaes jurdicas distintas, quais sejam: 1. a
do sacador ou emitente: quem ordena o pagamento; 2.
9. ERRADO A primeira parte da assertiva est

correta, porque, sendo o ttulo ordem, a transferncia
da titularidade do crdito e do direito dele emergente

se d pelo endosso. Todavia, ao contrrio do que consta
na segunda parte da assertiva, o endosso no equivale
cesso de crdito. Eis as diferenas entre eles:
Coelho destaca que na realidade atual o instrumento

que o devedor do ttulo de crdito recebe, da rede
bancria, para quitar a obrigao, a guia de
compensao, permitindo ao devedor realizar o
pagamento em qualquer agncia, de qualquer banco, o
que acaba por inviabilizar a contraentrega do ttulo
devidamente quitado pelo credor.
1) Endosso:
ato unilateral, abstrato e formal;
12. ERRADO De acordo com a 2 alnea do art. 16 da

LUG e com o art. 24 da Lei do Cheque, se o subscritor
for desapossado do ttulo, em virtude de qualquer
evento, permanece obrigado diante do novo portador
legitimado, sendo que este no est obrigado a restituir
o ttulo se no agiu de m-f ou com falta grave. Assim,
para a subsistncia da obrigao do emissor exige-se
que o ttulo esteja na posse de terceiro de boa-f.
no pode ser parcial;

endossatrio adquire direito prprio e autnomo;
o endossante, em regra, responde tanto pela
existncia do crdito quanto pela solvncia do devedor;
o devedor no pode alegar como motivo excees
(defesas) oponveis ao endossante;
Os dispositivos legais adotam a teoria da criao,

em que a obrigao do subscritor advm da simples
criao do ttulo (vide comentrio abaixo).
submete-se ao regime jurdico-cambial.

2) Cesso de crdito:
Nesse sentido, tambm o art. 896 do CC.
contrato bilateral, podendo revestir-se de

qualquer forma;
COMENTRIO EXTRA: Teorias que explicam a natureza

das relaes cambiais segundo Wille Duarte Costa[36]:
pode ser parcial;
da criao: a eficcia do ttulo advm da

declarao de vontade do seu criador e, uma vez
formalizado, o ttulo se torna fonte de um direito de
crdito, de modo que seu subscritor fica obrigado
mesmo nos casos de roubo ou perda. o ttulo que
traduz a obrigao do subscritor e no sua vontade,
exigindo-se apenas que esteja na posse de terceiro de
boa-f, qualquer que seja. Portanto, mesmo sem a
vontade do criador, ou contra ela, a obrigao perdura.
O que importa a declarao firmada e no a vontade
do subscritor obrigar-se;
cessionrio adquire o prprio direito do cedente;

o cedente, em regra, responde apenas pela
existncia do crdito, e no pela solvncia do devedor;
o devedor pode alegar como motivo excees
(defesas) oponveis ao cedente;
submete-se ao regime jurdico civil.
COMENTRIO EXTRA: Fbio Ulhoa Coelho[33]
enumera duas hipteses de endossos com efeitos de
cesso civil de crdito (o endossante no responde, em
regra, pela solvncia do devedor, e o endossatrio no
adquire obrigao autnoma), a saber:
da emisso: a obrigao do subscritor no

gerada pela simples criao do ttulo. O vnculo s se
forma pela sada voluntria do ttulo das mos do
subscritor, o que corresponde juridicamente emisso
do ttulo. Para os defensores dessa teoria, o subscritor
no ficaria obrigado se comprovasse que deixou de ter
a posse do ttulo contra a sua vontade ou sem esta.
No aplicvel ao possuidor de boa-f;
endosso praticado aps o protesto por falta de

pagamento ou do transcurso do prazo legal para a
extrao desse protesto (art. 20, LUG);
da aparncia: o terceiro deve contar com a

aparncia criada pelas declaraes cambiais existentes
no ttulo, principalmente quando no tiver tido
conhecimento
de
divergncias
existentes.
A
literalidade protege o terceiro que confia no teor do
ttulo, de modo que as convenes extracartulares no
podem ser opostas ao legtimo possuidor do ttulo.
endosso de letra de cmbio com clusula no

ordem (art. 11, LUG).
10. ERRADO A assertiva est incorreta, porque no
h de se falar em obteno de novo ttulo pelo
adquirente. Conforme j tratado, o ttulo ordem
circula por meio de endosso, destinado a transferir o
ttulo de um credor a outro. Trata-se do mesmo ttulo
cuja titularidade do crdito pertence a outro credor,
devendo ser completada com a entrega da crtula.
13. ERRADO O endosso o ato cambial por meio do

qual se opera a transferncia do crdito representado
por um ttulo ordem. No entanto, por fora do
princpio da cartularidade, a transferncia do crdito
fica condicionada tradio do ttulo, o que torna
incorreta a assertiva.
11. ERRADO Conforme tratado anteriormente, por

fora do princpio da cartularidade, o ttulo representa a
prova da existncia do crdito, presumindo-se credor
aquele que tem a posse do ttulo. Assim, conforme
explica Wille Duarte Costa[34], direito do devedor
pagar vista do documento original e contra a entrega
do mesmo. No entanto, tal regra no absoluta e,
conforme destaca Fbio Ulhoa Coelho[35], a
desmaterializao dos ttulos de crdito criou uma nova
realidade, em que se mostram desprovidas de sentido
essas noes tradicionais do direito cambirio, dentre
elas a exigncia da entrega do ttulo como cautela no
pagamento.
14. ERRADO Admite-se o endosso feito no verso ou

no anverso do ttulo (art. 910, CC). Enquanto no verso
suficiente a simples assinatura do endossante, no
anverso ser completo quando tiver a assinatura do
endossante e uma declarao de que se trata de um
endosso.
15. ERRADO Veja que a assertiva traz, com pequenas
alteraes, a redao do 2 do art. 923 do CC, que
cuida dos ttulos nominativos, sendo que o enunciado
se refere aos efeitos do ttulo ordem, o que torna a
assertiva incorreta.
COMENTRIO EXTRA: Explicando melhor: Fbio Ulhoa
competente averbao em seu registro.
Como tratado anteriormente, os ttulos nominais

ordem no se confundem com os ttulos nominativos.
queles so transferveis por endosso e, segundo o
pargrafo nico do art. 911 do CC, aquele que paga o
ttulo ordem est obrigado a verificar a regularidade
da srie de endossos, mas no a autenticidade das
assinaturas.
A respeito, Rubens Requio[38] escreveu: no

admissvel, portanto, que nessa modalidade de ttulo de
crdito o seu proprietrio o transfira por endosso em
branco, o que o tornaria ao portador. Sua circulao se
dar por endosso em preto ou pelo contrato de cesso
de crdito. Se, porventura, o emitente no atender
essas circunstncias, pagar mal, e dever pagar
novamente ao verdadeiro titular nominativo, que
conste ou devesse constar do registro em seus livros.
16. CERTO 17. CERTO Pelo endosso pignoratcio,

tambm conhecido como endosso-cauo ou endossogarantia, no se transmite ao endossatrio a
propriedade do ttulo. Transfere-se somente a posse do
ttulo para garantia de um negcio jurdico, incumbindo
ao endossatrio o dever de no negligenciar o direito
daquele que lhe entregou o ttulo em penhor.
COMENTRIO EXTRA: De acordo com o art. 921 do CC,

ttulos nominativos so aqueles emitidos em favor de
um beneficirio determinado, cujo nome conste no
registro do emitente. O emitente no est obrigado a
reconhecer como legtimo credor da dvida seno
aquele que conste em seu registro nessa condio.
Sobre o endosso pignoratcio, estabelece o art. 918

e seus pargrafos do CC:
20. CERTO Conforme mencionado na resposta da

questo 9, a cesso de crdito submete-se ao regime
jurdico civil, no se confundindo com o endosso. Assim,
levando-se em conta o teor do art. 295 do CC, nota-se
que a assertiva est correta. Na verdade, a assertiva
transcreve, com pequenas modificaes, o artigo
citado.
1: o endossatrio s pode endossar novamente o

ttulo na qualidade de procurador.
2 e art. 19 da LUG: no pode o devedor opor ao
endossatrio as excees que tinha contra o
endossante, salvo se aquele tiver agido de m-f.
Comentrio Extra (questes 16 e 18): Fbio Ulhoa
Coelho[37] destaca que o endosso-cauo e o endossomandato so modalidades de endosso imprprio,
porque, ao contrrio do que ocorre com o endosso
prprio, em que a transferncia da posse do documento
normalmente
acompanha
a
transferncia
da
titularidade do crdito, no endosso imprprio lana-se
na cambial um ato que torna legtima a posse do
endossatrio sobre o documento, sem que ele se torne
o credor.
21. ERRADO De acordo com o art. 1.647, III, do CC, o

cnjuge no pode prestar aval ou fiana sem
autorizao do outro, exceto se forem casados no
regime de separao absoluta de bens. Assim, exceto
no regime de separao absoluta, a autorizao
conjugal requisito de validade do aval, sob pena de
anulabilidade do aval (art. 1.649, CC). Importa ressaltar
que esse dispositivo aplica-se aos ttulos de crdito
tpicos ante a omisso das leis especiais e por fora do
que dispe o art. 903 do CC: Salvo disposio diversa
em lei especial, regem-se os ttulos de crdito pelo
disposto neste Cdigo.
E, por fora do princpio da literalidade, o ato que

dissocia a posse do ttulo da titularidade do crdito
deve estar expressamente esclarecido no prprio ttulo.
Utiliza-se a clusula, por exemplo, por procurao, valor
a cobrar, para cobrana, no endosso-mandato, e, por
exemplo, a clusula valor em garantia, valor em
penhor, no endosso-cauo.
COMENTRIO EXTRA: Duas observaes a serem

feitas sobre o tema:
Tal dispositivo legal foi muito criticado pela
doutrina comercialista, uma vez que essa restrio do
direito de famlia em nada se coaduna com a
autonomia do aval e seu regramento pelos princpios
jurdico-cambiais.
18. CERTO Da mesma forma que ocorre com o

endosso-cauo, no endosso-mandato transfere-se to
somente a posse do ttulo cambial, e no sua
propriedade, incumbindo ao endossatrio a cobrana e
o recebimento do valor do ttulo.
O cnjuge autorizador do aval no avalista,

sendo essa qualidade ostentada apenas pelo cnjuge
autorizado. Ambos os cnjuges sero garantes na
hiptese dos dois terem assinado o ttulo cambial sob a
rubrica de avalista.
Sobre o endosso-mandato, estabelece o art. 917 e

seus pargrafos do CC:
1: s permite ao endossatrio endossar
novamente o ttulo como procurador do endossante
anterior, com os mesmos poderes que recebeu.
22. ERRADO De acordo com o art. 897 e seu

pargrafo nico do CC, o pagamento de ttulo de
crdito que contenha obrigao de pagar soma
determinada pode ser garantido por aval, sendo
vedado, no entanto, o aval parcial, razo pela qual se
mostra incorreta a assertiva.
2 e art. 18 da LUG: o endosso-mandato no perde

sua eficcia com a morte ou a superveniente
incapacidade do endossante.
Importa salientar que, por se tratar de disposio

geral, o aval parcial somente vedado nos ttulos de
crdito cuja lei especial no disponha a respeito,
conforme tratado na resposta da questo anterior.
3 e art. 18 da LUG: o devedor somente poder

opor ao endossatrio de endosso-mandato as excees
que possuir contra o mandante.
19. ERRADO A assertiva est incorreta, porque, ao
contrrio do que afirma, os ttulos nominativos somente
podem ser transferidos mediante termo ou por meio de
endosso em preto, efetuada a averbao no livro do
emitente (art. 922, CC). Ressalte-se que, de acordo com
o art. 923, caput, do CC, a transferncia mediante
endosso s tem eficcia perante o emitente se feita a
COMENTRIO EXTRA: Ressalta-se que a LUG, no art.

30, e a Lei do Cheque, no art. 29, admitem
expressamente o aval parcial, sendo que essa
disposio da lei especial prevalece sobre a disposio
geral constante no art. 897 e pargrafo nico do CC.
23. ERRADO A assertiva est incorreta, porque
contraria o disposto no art. 900 do CC, o qual

estabelece que o aval posterior ao vencimento produz
os mesmos efeitos do anteriormente dado.
nota promissria).
COMENTRIO EXTRA: A letra de cmbio uma ordem
de pagamento emitida em favor de algum para pagar
a terceiro, vista ou a prazo. transfervel mediante
endosso, completada pelo aceite e garantida pelo
aval.
O art. 12, pargrafo nico, da Lei de Duplicatas

tambm dispe nesse sentido.
COMENTRIO EXTRA: Wille Duarte Costa[39]
esclarece que h alguns autores que entendem que o
aval posterior ao vencimento no produz efeitos
cambiais, mas o de simples fiana, entendimento este
do qual ele no compartilha. Defende que o avalista
que comanda sua vontade. Assim, se sua pretenso
foi a de avalizar o ttulo, evidentemente no pensou em
fiana, figura de todo modo diferente do aval.
So efeitos do saque:
autoriza o tomador, na data do vencimento, a
procurar o sacado-devedor para que este efetue o
pagamento do valor constante no ttulo;
vincula o sacador ao pagamento do ttulo na
qualidade de coobrigado.
24. CERTO A primeira parte da assertiva est correta,

justamente porque o aval antecipado se d quando o
aval dado antes de obrigar aquele a quem o avalista
quer equiparar-se, com bem definiu Wille Duarte
Costa[40]. Em regra, o aval se d depois que o
avalizado se obriga no ttulo de crdito, mas ser
antecipado se ocorrer antes que a obrigao principal
se efetive.
Ressalta-se que a letra de cmbio no tem relevante

utilidade no Brasil, porque a duplicata o ttulo de
crdito utilizado para as compras e vendas mercantis,
desconhecido nos demais pases. Nos demais pases,
que no tm a duplicata, utiliza-se a letra de cmbio
para a compra e venda de mercadorias.
27. CERTO A assertiva est correta, porque o sacado
(Bento) pode aceitar total ou parcialmente a ordem de
pagamento dada pelo sacador (Ana), ficando, todavia,
obrigado nos termos do seu aceite (art. 26, LUG). O
aceite parcial implica no vencimento antecipado do
ttulo e na responsabilizao do sacador na forma do
saque, de modo que o portador da letra (Caio) pode
exercer os seus direitos de ao contra os endossantes,
sacador e outros coobrigados (art. 43, LUG).
De igual modo, mostra-se correta a segunda parte

da assertiva, que trata do aval posterior ao vencimento,
conforme fundamentos apresentados na resposta da
questo anterior.
COMENTRIO EXTRA: Rubens Requio[41] explica que
h divergncias doutrinrias quanto eficcia do aval
antecipado na hiptese de no se verificar a existncia
da obrigao principal, a saber:
COMENTRIO EXTRA: Aceite: o ato cambial prprio

dos ttulos de crdito estruturados como ordem de
pagamento, por meio do qual o sacado concorda em
pagar ao beneficirio o valor constante do ttulo.
Alguns doutrinadores, como J. X. Carvalho de

Mendona, Lacerda e Margarinos Torres, enxergam no
aval antecipado uma obrigao condicional, cuja
validade fica dependente da existncia da obrigao
avalizada, no produz nenhum efeito cambial.
O aceite parcial pode ser: 1) Limitativo: aquele em

que o sacado aceita apenas parte do valor do ttulo; ou
2) Modificativo: aquele em que o sacado altera as
condies de pagamento do ttulo.
Joo Eunpio Borges e o prprio Requio

entendem que vlido o aval em favor do sacado,
antes do aceite. A recusa total ou parcial do aceite no
exercer nenhuma influncia sobre a responsabilidade
do avalista, que, independentemente do aceite,
assumiu a obrigao de garantir o pagamento do ttulo.
Clusula no aceitvel: a clusula estabelecida no

ttulo que veda ao tomador apresentar o ttulo ao
sacado para aceite. Ele somente poder apresentar o
ttulo ao sacado no seu vencimento e, portanto, para
pagamento, evitando, assim, o vencimento antecipado
do ttulo em razo de recusa do aceite, parcial ou total.
25. CERTO A assertiva est em conformidade com o

1 do art. 902 do CC, mostrando-se, portanto, correta.
Assim, no vencimento, o credor no pode se recusar a
receber o pagamento, ainda que parcial. Nessa
hiptese, alm da quitao em separado, outra dever
ser firmada no prprio ttulo ( 2 do art. 902, CC).
28. ERRADO A questo aborda o vencimento

extraordinrio ou antecipado.
Ao que parece, o gabarito do CESPE considerou
errada a assertiva por entender que a falncia do
sacado, independentemente de aceite do ttulo,
acarreta o vencimento antecipado do ttulo. O
fundamento seria, ento, o nmero 2, do art. 43, da
LUG, que dispe que o portador de uma letra pode
exercer os seus direitos de ao contra os endossantes,
sacador e outros coobrigados, mesmo antes do
vencimento, nos casos de falncia do sacado.
COMENTRIO EXTRA: No entanto, antes do

vencimento do ttulo, o credor no obrigado a receber
o pagamento, e aquele que o paga, antes do
vencimento, fica responsvel pela validade do
pagamento (caput do art. 902, CC).
26. CERTO De fato, a letra de cmbio estruturada
como ordem de pagamento, uma vez que, ao emitir a
letra de cmbio, o sacador ou emitente ordena ao
sacado o pagamento do valor constante no ttulo ao
tomador ou beneficirio.
A ressalva a ser feita na questo que

doutrinadores renomados, como Fbio Ulhoa Coelho[42]
e Wille Duarte Costa[43], entendem que o vencimento
antecipado da letra de cmbio somente ocorre em duas
hipteses, a saber:
Em regra, o saque (emisso do ttulo) cria trs

situaes jurdicas distintas, com trs sujeitos e uma
obrigao cambiria. No entanto, insta ressaltar que a
LUG, no art. 3, permite que a mesma pessoa ocupe
duas posies nessa relao, isto , de sacador e
tomador ou de sacador e sacado (nesta ltima
hiptese, a letra de cmbio tem as mesmas funes da
no caso de recusa do aceite pelo sacado (art. 43,

nmero 1, LUG);
na falncia do aceitante (art. 19, II, Decreto n.
2.044/2008).
nota promissria a certo termo da vista, caso em que o

ttulo deve ser levado ao visto do subscritor, no prazo
de um ano a contar do saque da nota, sendo a data
desse visto o termo a quo do lapso temporal de
vencimento.
Em ambos os casos, o ttulo deve ser protestado e o

protesto deve ser comprovado pela certido respectiva.
Explica Wille Duarte Costa que a falncia do sacado
no razo para vencimento antecipado, pois o sacado
no obrigado no ttulo. Est no nmero 2, do art. 43,
da LUG: quer ele (o sacado) tenha aceite, quer no....
Se aceitou, no sacado, e sim aceitante. Sendo
aceitante, a hiptese de recusa parcial ou total est
prevista no nmero 1, do art. 43, da LUG.
COMENTRIO EXTRA: Classificao do vencimento:

vista: cujo vencimento se opera com a
apresentao do ttulo ao sacado;
a tempo certo da vista: cujo vencimento se opera
aps decorrido perodo de tempo cuja contagem se
inicia na data do aceite;
Assim, valendo-se das lies dos doutrinadores

acima citados, a assertiva deve ser considerada
correta, uma vez que, segundo eles, a falncia do
sacado no enseja o vencimento antecipado do ttulo.
a tempo certo da data: vencimento se opera aps

decorrido o perodo de tempo cuja contagem se inicia
na data do saque;
COMENTRIO EXTRA: Segundo Wille Duarte Costa,

vencimento extraordinrio ou antecipado aquele que
possibilita a ao de execuo do ttulo antes do
vencimento ordinrio, que provoca antecipao no dia
do vencimento ordinrio.
a dia certo: vence em dia predeterminado pelo

calendrio.
Para fins de registro, eis o entendimento de
Requio[44]: no podemos compreender, pois, como
possa existir, mesmo na Lei Uniforme, aluso nota
promissria a certo termo de vista, uma vez que o
principal obrigado e devedor do ttulo o prprio
subscritor. Aqui fica o registro de nossa perplexidade.
Explica o doutrinador: As hipteses para tal

vencimento so reguladas no art. 43, nmeros 1, 2 e
3 da LUG. Contudo, aquelas disposies esto afetadas
pela Reserva do art. 10 do Anexo II da Conveno de
Genebra, cuja redao remete para nossa legislao
interna o tratamento a ser dada s situaes previstas
nos nmeros 2 e 3 do art. 43 da Lei Uniforme de
Genebra. (...). Em consequncia, algumas situaes so
inaplicveis no nosso sistema, no ocorrendo o
vencimento extraordinrio nas seguintes hipteses:
Em sentido contrrio, Fbio Ulhoa Coelho[45]: como

a lei disciplinou a figura da nota promissria a certo
termo da vista, os obstculos so superados da
seguinte
forma:
o
subscritor
promete
pagar
determinada quantia, ao trmino de prazo por ele
definido e cujo incio se opera a partir do visto. O
portador da cambial, no caso, tem o prazo de um ano, a
contar do saque, para apresent-la ao visto do
subscritor. Praticado o ato, comea a fluir o termo
mencionado no ttulo, e, consumado esse, d-se o
vencimento. Se, por outro lado, o visto negado pelo
subscritor, caber ao portador protestar a nota,
correndo o prazo de vencimento a partir da data do
protesto.
falncia do sacado;
suspenso de pagamento por parte do sacado;
execuo cambial sem resultado;
falncia do sacador de uma letra no aceitvel.
29. CERTO De fato, a nota promissria uma
promessa de pagamento cuja emisso gera duas
posies jurdicas:
30. ERRADO A assertiva est incorreta, porque o

cheque um ttulo no causal ou abstrato, isto , no
h causa preestabelecida para sua emisso, podendo,
portanto, ser criado por qualquer motivo.
emitente ou sacador: que o devedor principal e

promete pagar;
31. B A alternativa correta a letra b, porque,

embora o cheque pr-datado no produza efeitos
perante o banco sacado, j que o cheque ordem de
pagamento vista e o acordo de prazo mnimo para
apresentao do cheque liquidao se d entre o
emitente e o credor, este, se descumprir tal obrigao
contratual,
poder
ser
responsabilizado
pelo
pagamento de indenizao por danos morais em favor
do emitente (Smula 370 do STJ).
beneficirio: que o credor.

De acordo com o art. 55 do Decreto n. 2.044/1908,
que regula a nota promissria, esta pode conter os
seguintes vencimentos:
I. vista;
II. a dia certo;
Incorreta a alternativa a, porque, no obstante a

Lei n. 7.357/85 (Lei do Cheque), no art. 32, estabelecer
que o cheque ordem de pagamento vista dada pelo
sacador ou emitente contra o sacado, que sempre um
banco, com base em suficiente proviso de fundos, em
favor prprio ou de terceiros, a utilizao dos cheques
pr-datados admitida pelos tribunais brasileiros,
inclusive com entendimento sumulado pelo STJ,
conforme tratado anteriormente.
III. a tempo certo da data.

Tendo em vista que no h a figura do sacado (no
h ordem), consequentemente no h a figura do
aceite, razo pela qual a nota promissria no pode ser
passada a tempo certo da vista (vide definio logo
abaixo). Com a emisso da nota, o sacador se
responsabiliza pelo pagamento do ttulo.
Ressalte-se que este foi o posicionamento adotado
pelo CESPE e que compartilhado por Rubens Requio
(vide a seguir).
A alternativa c est correta na sua primeira parte,

uma vez que uma das modalidades de sustao do
cheque a oposio, prevista no art. 36 da Lei do
Cheque, a qual objetiva evitar que a ordem seja
cumprida em favor de quem no seu legtimo
Isso porque o art. 78 da LUG admite a emisso de
beneficirio. Pode ser de iniciativa do emitente e do

portador legitimado, mediante aviso escrito, desde que
fundado em razo relevante (furto, roubo, extravio,
falncia do credor). Produz efeitos mesmo durante o
prazo de apresentao e desde que anterior
liquidao do ttulo.
possvel que seja dada outra interpretao assertiva,

qual seja, a de que, sendo o cheque uma ordem de
pagamento vista, aplica-se o art. 32 da Lei do
Cheque, o qual estabelece que ser considerada no
escrita qualquer meno em contrrio, no caso a data
futura para transferncia do veculo de propriedade do
beneficirio como condio para apresentao do
cheque para pagamento, de modo a no desnaturar o
cheque como ttulo de crdito. Assim, por gerar
dubiedade de interpretao, o item foi anulado.
No entanto, a parte final da assertiva contida na

letra c est incorreta, porque, de acordo com o 2
do art. 36 da Lei do Cheque, no cabe ao sacado julgar
a relevncia da razo invocada pelo oponente.
34. CERTO De acordo com o art. 3 c/c art. 67 da Lei

do Cheque, o cheque emitido contra banco ou
instituio financeira que lhe seja equiparada, sob pena
de no valer como cheque, sendo que a palavra
banco designa tambm a instituio financeira contra
a qual a lei admita a emisso de cheque.
Obs.: A outra modalidade de sustao do cheque a

revogao ou contraordem (art. 35 da Lei do Cheque), a
qual objetiva desconstituir a ordem contida no cheque,
razo pela qual se trata de ato exclusivo do emitente,
praticado por aviso epistolar, ou por via judicial ou
extrajudicial, com as razes motivadoras do ato.
Somente produz efeitos depois de expirado o prazo de
apresentao, desde que antes do prazo prescricional.
Demais disso, o art. 17 da Lei n. 4.595/64, que

dispe sobre as instituies monetrias, bancrias e
creditcias, restringe s instituies financeiras a
faculdade de operar em desconto de cheques.
A alternativa d est correta na sua primeira parte,

pois em conformidade com o que dispe o art. 39 da Lei
do Cheque. No entanto, est incorreta na sua parte
final, uma vez que o pargrafo nico do art. 39
estabelece que, ressalvada a responsabilidade do
apresentante, o banco sacado responde pelo
pagamento do cheque falso, falsificado ou alterado,
salvo dolo ou culpa do correntista, do endossante ou do
beneficirio, dos quais poder o sacado, no todo ou em
parte, reaver a que pagou.
Desse modo, se a instituio financeira no

classificada como banco for autorizada pelo BACEN a
manter
conta
corrente
de depsito
vista
movimentada por cheque, contra ela pode ser emitido
o cheque.
COMENTRIO EXTRA: Esclarece Rubens Requio[46]
que so instituies financeiras que integram o
Sistema Financeiro Nacional, o Conselho Monetrio
Nacional, Banco Central do Brasil, Banco do Brasil S.A,
Banco Nacional do Desenvolvimento Econmico e
Social e demais instituies financeiras pblicas e
privadas (...). As outras instituies financeiras, que no
se caracterizam como bancos de depsito, so
proibidas de operar em contas correntes, como, por
exemplo, as sociedades corretoras de valores que
podem manter contas correntes de seus acionistas,
mas no movimentveis por cheques.
E, por fim, a alternativa e est errada na sua parte

final, uma vez que ultrapassado o prazo de 2 (dois)
anos para a propositura da ao de enriquecimento
ilcito, contado do dia em que se consumar a prescrio
prevista no art. 59 e pargrafo nico da Lei do Cheque
(art. 61), o cheque poder ser cobrado por meio de
ao fundada na relao causal, feita a prova do no
pagamento, conforme prev o art. 62 da Lei do Cheque.
Demais disso, o STJ j sumulou entendimento de que
admissvel ao monitria fundada em cheque
prescrito (Smula 299).
35. ERRADO Ao que parece, o gabarito do CESPE, ao

considerar incorreta a assertiva, valeu-se do teor do
art. 13, 1, in fine, da Lei de Duplicatas, o qual
estabelece que o protesto se far por indicaes do
credor fornecidas ao cartrio de protesto, qualquer que
seja a causa do protesto, se o comprador no restituiu
o ttulo ao vendedor.

sendo o cheque uma ordem de pagamento vista, no
comporta a figura do aceite. Nesse sentido, estabelece
o art. 6 da Lei do Cheque: O cheque no admite
aceite considerando-se no escrita qualquer declarao
com esse sentido.
Ressalta-se que a doutrina tem destacado que a

prtica comercial tem preferido, nessas hipteses, a
emisso de triplicata, a despeito do art. 23 da Lei de
Duplicatas autorizar o saque da triplicata apenas para
as hipteses de perda ou extravio da duplicata.
33. ANULADA Essa assertiva foi considerada

correta pela banca examinadora em gabarito
preliminar, mas por gerar dubiedade ensejou a
anulao da questo, sendo este o gabarito definitivo.
De acordo com o que dispe o art. 1, II, da Lei do
Cheque, um dos requisitos essenciais do cheque a
ordem incondicional de pagar quantia determinada.
No se permite, portanto, condicionar o pagamento do
cheque, com necessidade de cumprimento de
exigncia prvia. Na falta desse requisito, o ttulo de
crdito no produz efeito como cheque, nos termos do
que estabelece o art. 2 da referida lei. Valendo-se
desse raciocnio, a assertiva estaria correta, j que
menciona uma situao hipottica na qual o cheque
fora preenchido com uma ordem de pagar quantia
determinada condicionada transferncia de veculo de
propriedade do beneficirio at a data estipulada pelo
emitente.
Veja abaixo as ponderaes de Fbio Ulhoa Coelho e

Wille Duarte Costa sobre o tema.
A banca examinadora no apresentou a justificativa

para anulao posterior da questo, mas ao que
parece, alm da interpretao acima mencionada,
Wille Duarte Costa[48]: (...). Entendemos ainda

que, nos casos de reteno indevida por parte do
comprador, que se nega a devolver a duplicata, uma
COMENTRIO EXTRA: Fbio Ulhoa Coelho[47]:

Costuma o comrcio emitir a triplicata sempre que a
duplicata retida pelo comprador. A rigor, no se
enquadra esta emisso nas hipteses legais de perda
ou extravio, mas, desde que no importe qualquer
prejuzo para as partes, no haver problemas em se
proceder desta maneira. O que no se pode afirmar
que a emisso da triplicata, em caso de reteno da
duplicata, esteja autorizada em lei. Isto no, posto que
a lei, nesta situao, se limita a facultar ao credor o
protesto por indicaes, somente.
hiptese de perda ou extravio, j que nenhuma

providncia pode ser capaz de fazer com que a
situao se reverta. Neste caso, possvel a extrao
da triplicata, podendo o sacador preferir protestar o
ttulo por simples indicaes, o que proporciona a
execuo imediata (...).
9.656/98, art. 23).

Instituies financeiras (processo de liquidao
extrajudicial, Lei n. 6.024/74).
Sociedades arrendadoras, que tenham por objeto
exclusivo a explorao de leasing (liquidao
extrajudicial previsto para instituies financeiras Res.
BC n. 2.309/96).
IV. DIREITO FALIMENTAR

1. ERRADO Sujeitam-se Lei n. 11.101/2005
empresrio e a sociedade empresria (art. 1).
Consrcios, fundos mtuos (liquidao

extrajudicial prevista para instituies financeiras Lei
n. 5.768/71, art. 10).
Por outro lado, nos termos do art. 2, esto excludos

do regime falimentar: 1) empresa pblica; 2) sociedade
de economia mista; 3) instituio financeira pblica ou
privada; 4) cooperativa de crdito; 5) consrcio; 6)
entidade de previdncia complementar; 7)sociedade
operadora de plano de assistncia sade; 8)
sociedade seguradora; 9) sociedade de capitalizao; e
10) outras entidades legalmente equiparadas s
anteriores.
2. ERRADO A assertiva est incorreta, porque em

desconformidade com o que estabelece o art. 5 da Lei
n. 11.101/2005. De acordo com o dispositivo legal, no
so exigveis do devedor, na recuperao judicial ou na
falncia, as despesas que os credores fizerem para
tomar parte na recuperao judicial ou na falncia,
salvo as custas judiciais decorrentes de litgio com o
devedor. No so exigveis, outrossim, as obrigaes a
ttulo gratuito.
Com base no que estabelece o art. 2, a assertiva

est incorreta, porque, assim como as instituies
financeiras e as cooperativas de crdito, as sociedades
de economia mista tambm esto excludas do regime
falimentar.
COMENTRIO EXTRA: Ainda no que diz respeito ao art.
2 da Lei n. 11.101/2005, importa salientar que tal
dispositivo trata de hipteses de excluso total e
parcial dos agentes econmicos do regime falimentar.
Sobre o tema, valemo-nos das lies de Fbio Ulhoa
Coelho[51]:
3. ERRADO Na verdade, de acordo com o art. 6 da

LRE, a decretao da falncia ou o deferimento do
processamento da recuperao judicial suspende o
curso da prescrio e de todas as aes e execues
em face do devedor, inclusive aquelas dos credores
particulares do scio solidrio. A prescrio volta a fluir
a partir do trnsito em julgado da sentena de
encerramento da falncia e na recuperao judicial, a
partir do encerramento desta, ambas pelo tempo
restante.
1) Excluso total: a sociedade empresria submetese a regime de execuo concursal diverso do

falimentar. A sociedade empresria no pode falir nem
pedir recuperao judicial. So elas:
COMENTRIO EXTRA: Importa salientar que a

prescrio das obrigaes no se suspende quando o
falido ou o titular da empresa em recuperao for o
credor.
Empresas pblicas e sociedades de economia

mista
(h
doutrinadores
que
questionam
a
constitucionalidade dessa previso sob o argumento de
que o art. 173, 1, II, da CF prev que essas empresas
se submetam ao regime jurdico prprio das empresas
privadas, inclusive quanto aos direitos e obrigaes
civis, comerciais, trabalhistas e tributrios).
No se suspendem tambm os prazos decadenciais,

mesmo das obrigaes devidas pelo falido ou pelo
titular da empresa em recuperao.
4. D A alternativa correta a letra d. A primeira
parte da assertiva est em conformidade com o
disposto no caput do art. 6 da LRE, o qual estabelece
que a decretao da falncia ou o deferimento do
processamento da recuperao judicial suspende o
curso da prescrio e de todas as aes e execues
em face do devedor, inclusive aquelas dos credores
particulares do scio solidrio (vide questo 3).
Cmaras ou prestadoras de servios de

compensao e de liquidao financeira (obrigaes
ultimadas e liquidadas de acordo com seus
regulamentos, aprovados pelo Banco Central LF, art.
193).
Da mesma forma, est correta a parte final da

assertiva, eis que de acordo com o 1 do art. 6 da
LRE. Assim, as aes que demandam quantia ilquida
tero seu curso normal, no juzo no qual estiver se
processando, conferindo o 3 do art. 6 da LRE a
possibilidade de o juzo competente para essas aes
determinar a reserva da importncia que estimar
devida na recuperao judicial ou na falncia, e, uma
vez reconhecido lquido o direito, ser o crdito includo
na classe prpria.
Entidades fechadas de previdncia complementar

(esto sujeitas liquidao extrajudicial LC n.
109/2001, art. 47).
2) Excluso relativa: a sociedade empresria
submete-se a procedimento extrajudicial de liquidao
concursal alternativo ao processo falimentar. So elas:
Companhias de seguro (Decreto n. 73/66, art. 26,
sujeitas liquidao compulsria promovida pela
SUSEP Superintendncia de Seguros Privados). A
falncia s cabvel se a pedido da SUSEP, no
podendo ser a pedido do credor.
COMENTRIO EXTRA: As execues de natureza fiscal

no so suspensas pelo deferimento da recuperao
judicial, ressalvada a concesso de parcelamento nos
termos do CTN e da legislao ordinria especfica (art.
6, 7, LRE; art. 187, CTN; e art. 578, pargrafo nico,
CPC).
Entidades abertas de previdncia complementar

(LC n. 109/2001, art. 73) e as de capitalizao (Decretolei n. 261/67, art. 4), nas mesmas condies que as
seguradoras.
Com relao aos crditos trabalhistas, o 2 do art.

6 da LRE dispe que sero definidos na prpria Justia
do Trabalho, mas habilitados no juzo universal da
Operadoras de planos privados de assistncia

sade (liquidao extrajudicial pela ANS Lei n.
falncia para a execuo. Na hiptese incide tambm o

disposto no 3 do art. 6 da LRE, tratado
anteriormente.
no se aplica s execues fiscais, como restou

demonstrado anteriormente.
6. CERTO A assertiva est correta, porque se
encontra em conformidade com o art. 6 e seu 4 da
LRE. O deferimento do processamento da recuperao
judicial de sociedade empresria suspende o curso de
todas as aes e execues em face do devedor,
inclusive aquelas dos credores particulares do scio
solidrio.
A alternativa a est incorreta, porque a sentena

que decreta a falncia instaura a execuo concursal do
devedor, iniciando o processo falimentar e submetendo
a regime jurdico prprio o devedor, seus bens, os atos
jurdicos e os credores. Da possuir essa sentena
natureza constitutiva.
No que diz respeito publicidade da sentena
falimentar de que trata a parte final da assertiva
contida na letra a, Fbio Ulhoa Coelho[52] explica
que, em razo da necessidade da ampla divulgao,
seu inteiro teor deve ser publicado por edital. Destaca
ainda trs regras especficas: Primeira, se a massa
falida comportar, ela ser publicada tambm em jornal
ou revista de circulao regional ou nacional. Segunda,
proceder-se- intimao do Ministrio Pblico e ao
envio de comunicao Fazenda Federal e s dos
Estados e Municpios em que a falida possuir
estabelecimento ou filial. Terceira, a falncia deve ser
comunicada Junta Comercial em que o falido tem seus
atos arquivados e esta disponibilizar a informao na
rede mundial de computadores.
A recuperao judicial no execuo concursal, de

modo que no se sobrepe s execues individuais em
curso. O que a lei ( 4, art. 6, LRE) prev a
suspenso das execues individuais pelo prazo
improrrogvel de 180 dias para que o empresrio ou a
sociedade empresria reorganize a empresa. Expirado o
prazo, as execues individuais prosseguem.
7. ERRADO A assertiva est incorreta, porque a
sociedade empresria responde com patrimnio prprio
pelas obrigaes que assumir, patrimnio este que
inconfundvel e incomunicvel com o patrimnio dos
scios que a compem. O scio responde limitada ou
ilimitadamente apenas em carter subsidirio. De
acordo com o art. 20 da LRE, os credores do scio
ilimitadamente responsvel devem habilitar seu crdito
como se fossem credores da prpria sociedade, j que
nessa hiptese o patrimnio pessoal do scio tambm
responde pelas dvidas da empresa.
A alternativa b est incorreta, pelas razes a

seguir expostas. O termo legal da falncia est previsto
no inciso II do art. 90 da LRE e consiste em uma
relevante medida adotada pelo juiz quando da
decretao da falncia. Pode ser definido da seguinte
forma: perodo de tempo imediatamente anterior
decretao da falncia, tambm chamado de perodo
suspeito, cujos atos praticados pelo falido podem ser
declarados ineficazes em relao massa. O juiz no
pode retrotrair o termo legal por mais de 90 dias
contados: 1) do pedido de falncia; 2) do pedido de
recuperao judicial; ou 3) do 1 protesto por falta de
pagamento, excluindo-se, para essa finalidade, os
protestos que tenham sido cancelados.
COMENTRIO EXTRA: Scios com responsabilidade

ilimitada so encontrados nas sociedades em nome
coletivo, comandita simples e comandita por aes.
A alternativa c est incorreta, porque, de acordo

com o art. 77 da LRE, a decretao da falncia
determina o vencimento antecipado das dvidas do
devedor e dos scios ilimitada e solidariamente
responsveis, e no dos scios limitadamente
responsveis, conforme consta na assertiva. A parte
final da proposio transcreve, com pequenas
alteraes, a redao do dispositivo legal em questo.
8. ERRADO A primeira parte da assertiva est

correta, porque de acordo com o art. 24 da LRE, o qual
estabelece que o juiz fixar o valor e a forma de
pagamento da remunerao do administrador judicial,
observados a capacidade de pagamento do devedor, o
grau de complexidade do trabalho e os valores
praticados no mercado para o desempenho de
atividades semelhantes. No entanto, a segunda parte
da assertiva est incorreta, porque o 3 do art. 24 da
LRE dispe que o administrador judicial substitudo ser
remunerado proporcionalmente ao trabalho realizado,
salvo se renunciar sem relevante razo ou for
destitudo de suas funes por desdia, culpa, dolo ou
descumprimento das obrigaes fixadas na lei,
hipteses em que no ter direito remunerao.
E, por fim, a alternativa e tambm est incorreta,

porque a deciso que decreta a falncia impugnvel
por meio do agravo de instrumento, a ser interposto no
prazo de 10 dias, contado a partir do primeiro dia til
seguinte ao de sua publicao (art. 100, LRE).
COMENTRIO EXTRA: O total pago ao administrador

judicial no exceder 5% do valor devido aos credores
submetidos recuperao judicial ou do valor de venda
dos bens na falncia. E no ter direito a remunerao
o administrador que tiver suas contas desaprovadas.
5. ERRADO A assertiva est incorreta, porque no se

encontra em conformidade com o 7 do art. 6 da
LRE, o qual estabelece justamente o contrrio do que
consta no enunciado da questo, ou seja, o deferimento
do pedido de recuperao judicial no suspende o curso
das execues fiscais contra o devedor, ressalvada a
concesso de parcelamento nos termos do CTN e da
legislao ordinria especfica.
9. C A alternativa incorreta a letra c, por estar

em desacordo com o disposto no inciso II do art. 141 da
LRE, o qual reza que o estabelecimento alienado em
processo falimentar estar livre de qualquer nus e no
haver sucesso do arrematante nas obrigaes do
devedor, inclusive as de natureza tributria, as
derivadas da relao do trabalho e as decorrentes de
acidente de trabalho.
COMENTRIO EXTRA: Importante que se observe que

a recuperao judicial no execuo concursal, de
modo que no se sobrepe s execues individuais em
curso. O que a lei ( 4, art. 6, LRE) prev a
suspenso das execues individuais pelo prazo
improrrogvel de 180 dias para que o empresrio ou a
sociedade empresria reorganize a empresa. Expirado o
prazo, as execues individuais prosseguem. Tal regra
O 2 do indigitado artigo ainda prev que os

empregados do falido que forem contratados pelo
arrematante do estabelecimento sero admitidos
mediante
novos
contratos
de
trabalho,
no
respondendo o arrematante por obrigaes decorrentes
do contrato anterior. Nota-se, pois, tratar-se de um
novo vnculo trabalhista, no havendo de se falar, in
casu, em sucesso trabalhista.
da falncia; VI venda ou transferncia de

estabelecimento feita sem o consentimento expresso
ou o pagamento de todos os credores, a esse tempo
existentes, no tendo restado ao devedor bens
suficientes para solver o seu passivo, salvo se, no prazo
de 30 dias, no houver oposio dos credores; VII os
registros de direitos reais e de transferncia de
propriedade entre vivos, por ttulo oneroso ou gratuito,
ou a averbao relativa a imveis realizados aps a
decretao da falncia, salvo se tiver havido
prenotao anterior.
COMENTRIO EXTRA: A regra contida no inciso II do

art. 141 da LRE, todavia, no absoluta, conforme o
disposto no 1 do referido artigo. No h sucesso do
arrematante com relao s obrigaes do falido,
exceto quando o arrematante for: a) scio da sociedade
falida ou sociedade controlada pelo falido; b) parente
do falido ou de scio da sociedade falida; c) identificado
como agente do falido com o objetivo de fraudar a
sucesso.
A alternativa a est correta, porque, dentre as
formas de alienao dos bens da empresa, o art. 140
da LRE prioriza, no seu inciso I, a alienao com a
venda de seus estabelecimentos em bloco. Isso porque
essa forma de alienao a que pode ser a mais
rentvel massa, que visa, na verdade, a manuteno
da atividade econmica da empresa.
Obs.: A ineficcia poder ser declarada de ofcio

pelo juiz, alegada em defesa ou pleiteada mediante
ao prpria ou incidentalmente no curso do processo.
Independe da caracterizao da fraude.
COMENTRIO EXTRA: Os atos ineficazes em relao
massa no se confundem com os atos revogveis
previstos no art. 130 da LRE.
Na sequncia da ordem de preferncia para

alienao dos bens tem-se: II alienao da empresa,
com a venda de suas filiais ou unidades produtivas
isoladamente; III alienao em bloco dos bens que
integram cada um dos estabelecimentos do devedor; IV
alienao dos bens individualmente considerados.
Atos revogveis: so os atos praticados com a

inteno de prejudicar credores, provando-se o conluio
fraudulento entre o devedor e o terceiro que com ele
contratar e o efetivo prejuzo sofrido pela massa falida,
dependendo para tanto do ajuizamento da ao
revocatria.
A alternativa b est correta, porque de acordo com

o disposto no inciso VII do art. 50 da LRE. Assim,
constitui um dos meios de recuperao judicial, dentre
outros,
o
trespasse
ou
arrendamento
de
estabelecimento, inclusive sociedade constituda
pelos prprios empregados.
10. A A Lei n. 11.101/2005 cria mecanismos para

recuperao da empresa em crise e declara a falncia
das empresas irrecuperveis, sendo esta a forma de
saneamento do mercado. O mercado somente se
encontra seguro com o funcionamento de empresas
viveis. Embora seja importante preserv-la porque
fonte de emprego, riqueza e boa pagadora de tributos,
certo que, se no comprovada concretamente a
viabilidade da empresa, a falncia deve ser decretada
para diminuir o risco do mercado.
COMENTRIO EXTRA: Com relao ao arrendamento

do estabelecimento sociedade dos empregados, Fbio
Ulhoa Coelho[53] pondera: Eles so no s os maiores
interessados na preservao de seus postos de trabalho
como os mais familiarizados com a realidade da
empresa. A alternativa legal, contudo, somente deve
ser adotada se pelo menos alguns dos lderes dos
empregados demonstrarem ter esprito empreendedor.
Caso contrrio, faltar sociedade dos empregados as
condies essenciais para promover a viabilizao da
empresa.
Ressalta-se que, na recuperao judicial, o poder

decisrio transferido aos credores (participao ativa
dos processos de falncia e recuperao judicial),
enquanto na extinta concordata o poder de deciso
estava concentrado na figura do juiz. Na recuperao
judicial, os credores so responsveis pela aprovao
ou rejeio do plano de recuperao escolhido pelo
devedor, alm de fiscalizarem o seu cumprimento.
A alternativa d est correta, porque em

conformidade com a redao do art. 3 da LRE. Assim,
o juzo competente para homologar o plano da
recuperao extrajudicial, deferir a recuperao judicial
ou decretar a falncia o do local do principal
estabelecimento do devedor ou da filial de empresa
que tenha sede fora do Brasil.
COMENTRIO EXTRA: Waldo Fazzio Jnior[54]

enumera os objetivos da recuperao judicial, a saber:
1) reorganizar a empresa em crise financeira; 2)
preservar
as
oportunidades
de
emprego;
3)
implementar a valorizao da massa prxima da
insolvncia; 4) dilatar as possibilidades de negociao
para soluo de passivo; 5) envolver a maior parcela
possvel de credores e empregados do devedor; 6) fixar
os efeitos da desaprovao ou descumprimento do
plano; 7) regular a converso da recuperao em
falncia; 8) especificar o contedo mnimo e a
justificativa do plano; 9) fixar mecanismos de alterao
do plano; 10) estabelecer os limites da superviso
judicial da execuo do plano; 11) regulamentar o
elenco de atribuies dos rgos administrativos do
plano.
De acordo com a jurisprudncia do STJ,

considerado principal estabelecimento aquele que o
centro vital das principais atividades do devedor, o
economicamente mais relevante.
E, por fim, a alternativa e est correta, porque de
acordo com o disposto no inciso VI do art. 129 da LRE.
O legislador enumerou, no art. 129 da LRE, os atos
ineficazes em relao massa. So eles: I pagamento
de dvidas no vencidas realizado pelo devedor dentro
do termo legal; II pagamento de dvidas vencidas e
exigveis realizado dentro do termo legal; III
constituio de direito real de garantia, inclusive a
reteno, dentro do termo legal, tratando-se de dvida
contrada anteriormente; se os bens dados em hipoteca
forem objeto de outras posteriores, a massa falida
receber a parte que devia caber ao credor da hipoteca
revogada; IV prtica de atos a ttulo gratuito, desde
02 anos antes da decretao da falncia; V renncia
herana ou a legado, at 02 anos antes da decretao
11. ERRADO Os requisitos para o devedor requerer a

recuperao judicial esto enumerados no art. 48 da
Lei n. 11.101/2005, a saber:
O devedor que, no momento do pedido, exera
regularmente suas atividades h mais de dois anos e
que atenda aos seguintes requisitos, cumulativamente:
I no ser falido e, se o foi, estarem declaradas
extintas, por sentena transitada em julgado, as
responsabilidades da decorrentes; II no ter, h

menos de cinco anos, obtido concesso de recuperao
judicial; III no ter, h menos de oito anos, obtido
concesso de recuperao judicial com base no plano
especial para microempresas e empresas de pequeno
porte (arts. 70 a 72); IV no ter sido condenado ou
no ter, como administrador ou scio controlador,
pessoa condenada por qualquer dos crimes previstos
na Lei.
14. ERRADO Embora o juzo da falncia seja

indivisvel e competente para conhecer todas as aes
sobre bens, interesses e negcios do falido, a regra
comporta excees.
Fbio Ulhoa Coelho[58] enumera cinco excees ao
juzo universal da falncia, a saber: 1) aes no
reguladas pela Lei de Falncias em que a massa
falimentar for autora ou litisconsorte ativa; 2) aes
que demandam quantia ilquida, independentemente
da posio da massa falida na relao processual; 3)
reclamaes trabalhistas, para as quais competente a
Justia do Trabalho; 4) execues tributrias; 5) aes
de conhecimento de que parte ou interessada a
Unio, entidade autrquica ou empresa pblica federal,
hiptese em que a competncia da Justia Federal.
Da leitura do dispositivo legal, conclui-se que a

assertiva est incorreta, porque se exige do devedor
para requerimento da recuperao judicial que, no
momento do pedido, exera regularmente suas
atividades h mais de dois anos, e no cinco anos,
conforme consta no enunciado da questo.
COMENTRIO EXTRA: Algumas consideraes sobre o
tema:
15. CERTO De acordo com o art. 94, III, e, da LRE,

configura ato de falncia dar ou reforar garantia a
credor por dvida contrada anteriormente sem ficar
com bens livres e desembaraados suficientes para
saldar seu passivo, exceto se fizer parte do plano de
recuperao judicial.
Legitimidade para o requerimento da recuperao

judicial: o empresrio, a sociedade empresria, cnjuge
sobrevivente, herdeiros do devedor, inventariante ou
scio remanescente (pargrafo nico, art. 48, LRE).
Obs.: Fbio Ulhoa Coelho[55] explica que se os
credores,
trabalhadores,
sindicatos
ou
rgo
governamental tiverem um plano para a reorganizao
da atividade econmica em estado pr-falencial, no
podero dar incio ao processo de recuperao judicial
caso o devedor no tenha interesse ou vontade em
faz-lo.
Como no enunciado da questo consta que o reforo

da garantia estava previsto no plano de recuperao
judicial aprovado pela Assembleia Geral de Credores, a
conduta de mega Ltda. legtima, no sendo possvel
ser convolada a recuperao judicial em falncia em
virtude desse fato. Correta, portanto, a assertiva.
O pedido de recuperao judicial pode ser feito

diretamente ou dentro do prazo de contestao em
pedido de falncia formulado pelo credor (art. 95, LRE).
COMENTRIO EXTRA: A sistemtica para

determinao da insolvncia jurdica do devedor
encontra-se no art. 94 da LRE e divide-se em:
impontualidade injustificada; execuo frustrada; e atos
de falncia:
Como bem coloca Victor Eduardo Rios

Gonalves[56], a existncia de ttulos ou documentos
de dvida protestados no obsta que o devedor requeira
a recuperao judicial, j que o protesto sinal
indicativo de alguma crise de liquidez, sendo, portanto,
imperiosa a recuperao judicial.
impontualidade injustificada: art. 94, I;

execuo frustrada: art. 94, II;
atos de falncia: art. 94, III, a saber: 1) liquidao
precipitada; 2) negcio simulado; 3) alienao irregular
de estabelecimento; 4) transferncia simulada do
principal estabelecimento; 5) garantia real; 6)
abandono
do
estabelecimento
empresarial;
7)
descumprimento de obrigao assumida no plano de
recuperao judicial.
12. CERTO A assertiva est correta, porque em

conformidade com o que estabelecem o art. 70, 1,
c/c o art. 71, II, da LRE. Explica Fbio Ulhoa Coelho[57]
que, dada a pequena complexidade da recuperao dos
microempresrios e empresrios de pequeno porte, a
lei define que essa se operar, via de regra, pelo
parcelamento das dvidas quirografrias existentes na
data da distribuio do pedido.
COMENTRIO EXTRA: O plano de recuperao judicial
para Microempresas e Empresas de Pequeno Porte est
previsto nos arts. 70 a 72 da LRE, contendo um rito
processual simplificado.
Obs.: Como bem explica Fbio Ulhoa Coelho[59],

cumpre-se o pressuposto da insolvncia jurdica
quando, demonstrada a impontualidade injustificada, a
execuo frustrada ou o ato de falncia, mesmo que o
empresrio tenha patrimnio lquido positivo, com ativo
superior ao passivo, ser-lhe- decretada a falncia.
13. CERTO De acordo com o art. 76 da LRE c/c o art.

187 do CTN, a atratividade do juzo falimentar no
ocorre nas execues fiscais, de modo que estas no
tm seu andamento suspenso, bem como no h nada
que impea o ajuizamento de novos executivos fiscais.
Esse tem sido o posicionamento do STJ (Precedente:
REsp 200800880768, 1 T., j. em 1-9-2008).
16. CERTO* Deve observar o leitor que a antiga Lei

de Falncia (Decreto-lei n. 7.661/45), no seu art. 9, III,
b, estabelecia que, se o credor requerente da falncia
tivesse em seu favor uma garantia real, deveria
renunciar ao benefcio, salvo se comprovasse que o
valor do bem era insuficiente para o pagamento do seu
crdito.
De igual modo, a regra excludente da universalidade

aplica-se aos crditos no tributrios inscritos na dvida
ativa (Lei n. 6.830/80).
A nova lei silenciou a respeito (art. 97), o que gerou

entendimentos divergentes na doutrina sobre a
possibilidade de o credor com garantia real requerer a
falncia do devedor independentemente da renncia ao
benefcio.
Posicionamento Contrrio: doutrinadores

renomados, como Manoel Justino Bezerra Filho,
entendem que, por fora do que estabelece o art. 6,
7, da LRE, as execues fiscais no se suspendem
apenas na recuperao judicial.
Alguns doutrinadores defendem que o art. 97, IV, da

LRE, ao estabelecer que qualquer credor pode requerer
a falncia do devedor, no impe nenhuma renncia
garantia
real
sobre
o
crdito.
Adota
esse
posicionamento Andr Luiz Santa Cruz Ramos[60].
Segundo suas lies: A atual legislao falimentar
silenciou, o que nos leva a crer que agora pode o credor
com garantia real requerer a falncia do devedor,
independentemente de qualquer circunstncia. Com
efeito, se a lei afirma expressamente que qualquer
credor pode requerer a falncia do devedor, no cabe
excepcionar onde a prpria lei assim no o fez.
18. D A alternativa incorreta a letra d. De acordo

com o disposto no art. 103 da LRE, desde a decretao
da falncia ou do sequestro, o devedor perde o direito
de administrar os seus bens ou deles dispor. A parte
final da assertiva (at a sentena que extingue suas
obrigaes) no tem respaldo do dispositivo em
questo, o que a torna errada.
diferente do que ocorre com o art. 102 da LRE,
que, ao cuidar da inabilitao temporria para o
exerccio da atividade empresarial, estabelece que o
falido fica inabilitado para exercer qualquer atividade
empresarial a partir da decretao da falncia e at a
sentena que extingue sua obrigaes.
Ressalte-se que tambm para Fbio Ulhoa

Coelho[61] o credor com garantia real no precisa mais
demonstrar sua insuficincia ou renunciar a ela para
requerer a falncia do devedor.
Seguindo esse posicionamento, a assertiva est
incorreta.
Observe que o falido perde a administrao e a

disponibilidade dos seus bens, mas no a propriedade
deles. Inclusive permanecem os direitos do falido de
uso e fruio dos bens. S ser transferida a
titularidade dos bens do falido na ocasio da realizao
do ativo durante a liquidao.
Por outro lado, encontramos doutrinadores que

entendem faltar ao credor com garantia real interesse
de agir no processo de falncia, porque pode se valer
de ao prpria para cobrar o valor que lhe devido,
salvo se expressamente renunciar a sua garantia ou
provar que esta no suficiente. Argumentam tambm
que o pedido de quebra feito pelo credor com garantia
real no se coaduna com o esprito do princpio da
preservao da empresa, to defendido pela LRE, j
que esse credor tem outros meios menos gravosos
empresa e coletividade como um todo para obter a
satisfao de seu crdito (execuo individual). J
seguindo esse posicionamento, a assertiva est correta.
COMENTRIO EXTRA: Principais efeitos da decretao

da falncia quanto pessoa do falido: 1) fica inabilitado
para exercer qualquer atividade empresarial a partir da
decretao da falncia e at a sentena que extingue
suas obrigaes; 2) perda do direito de administrar os
seus bens ou deles dispor; 3) no se ausentar do lugar
onde se processa a falncia; 4) comparecer a todos os
atos da falncia; 5) prestar as informaes reclamadas
pelo juiz, administrador judicial, credor ou MP sobre
circunstncias e fatos que interessem falncia; 6)
auxiliar o administrador judicial com zelo e presteza; 7)
observncia das demais obrigaes elencadas no art.
104 da LRE; etc.
Nota-se que, sob a perspectiva da nova LRE, a

questo ainda no se pacificou, de modo que
questionamentos no sentido da assertiva ora discutida
em prova objetiva certamente ensejaro anulao da
questo.
Em razo da afinidade da matria contida nas

alternativas, invertemos a ordem para comentar na
sequncia a alternativa e.
* Alternativa correta de acordo com gabarito oficial,

por fora do art. 9, III, b, do Decreto-lei n. 7.661/45
(prova aplicada no ano de 2004). Todavia, a LRE
silenciou a respeito da possibilidade de o credor com
garantia real requerer a falncia do devedor
independentemente da renncia ao benefcio (art. 97),
o que tem gerado posicionamentos divergentes na
doutrina.
A alternativa e est correta, porque transcreve na

ntegra a redao do pargrafo nico do art. 103 da
LRE.
A alternativa a est correta, porque em
conformidade com o disposto no art. 1.156 do CC.
17. ERRADO Na verdade, de acordo com o que

estabelece o art. 101 da LRE, quem requerer
dolosamente a falncia de outrem ser condenado a
indenizar o devedor na sentena que julgar
improcedente o pedido, apurando-se as perdas e danos
em liquidao de sentena.
Exemplo de formao de nome empresarial de

empresrio individual: nome civil do empresrio
Antnio de Souza poder ter como nome empresarial:
Antnio de Souza Roupas e Calados; A.S. Roupas e
Calados; Antnio de Souza, etc.
Na hiptese de mais de um autor ter pedido a

falncia de forma dolosa, sero eles considerados
responsveis solidariamente por tal pedido ( 1, art.
101, LRE). E ainda, por ao prpria, poder o terceiro
prejudicado reclamar indenizao dos responsveis (
2, art. 101, LRE).
No que diz respeito ao nome empresarial, vide

captulo I Teoria Geral do Direito de Empresa.
A alternativa b est correta, porque de acordo com
o estabelecido no art. 967 do CC.
A despeito da obrigatoriedade da inscrio do
empresrio no Registro Pblico de Empresas Mercantis
da respectiva sede, antes do incio de sua atividade,
certo que essa inscrio no da essncia do
conceito de empresrio. Continuar sendo empresrio e
tambm submetido ao regime jurdico empresarial,
ainda que no registrado na Junta Comercial, mas ser
empresrio irregular.
COMENTRIO EXTRA: Importante observar as

ponderaes de Fbio Ulhoa Coelho[62] sobre o tema:
dolo manifesto: condenao da indenizao ao
devedor na prpria sentena denegatria da falncia;
dolo no manifesto: o requerido prejudicado pode
demandar o requerente da falncia em ao prpria,
que no falimentar;
No que diz respeito ao registro de empresa, vide

captulo I Teoria Geral do Direito de Empresa.
Culpa ou abuso de direito: o requerido prejudicado

pode demandar o requerente da falncia em ao
prpria, que no falimentar.
A alternativa c est correta, porque o art. 971 do

CC confere aos produtores rurais a faculdade de se
registrarem na Junta Comercial da respectiva sede,

hiptese em que ficaro equiparados ao empresrio e
submetidos legislao comercial. Se optarem por no
requerer a inscrio junto ao registro de empresa, no
sero considerados empresrios e o regime ser o do
direito civil. O registro do empreendedor rural na Junta
Comercial facultativo.
Importa destacar que, se houver previso contratual

da clusula de resciso por falncia, a decretao da
quebra provocar a resoluo imediata do contrato em
atendimento manifestao expressa da vontade das
partes contratantes, e no em decorrncia do efeito da
sentena de falncia.
19. ERRADO Embora a decretao da quebra seja da

sociedade empresria, e no dos membros que a
compem, estes so afetados pelas consequncias
decorrentes da falncia, de modo que seus
administradores ficam inabilitados para exercer
qualquer atividade empresarial a partir da decretao
da falncia da sociedade, nos termos do que dispe o
art. 102 da LRE, bem como perdem o direito de
administrar os bens, conforme prev o art. 103 da LRE,
razo pela qual est incorreta a assertiva. Os
administradores,
assim
como
os
diretores,
representantes legais da sociedade que so, ficam
incumbidos de colaborar com o processo falimentar,
prestando informaes e se manifestando em juzo em
nome dela, mas destitudos de poderes de gerncia e
de administrao.
Obs.: Para Fbio Ulhoa Coelho[63], o art. 117

somente tem aplicao aos contratos bilaterais cuja
execuo no tenha se iniciado quando da decretao
da falncia. Entende o doutrinador que, se a execuo
j tiver sido iniciada por qualquer uma das partes, a
falncia no poder importar a resciso contratual.
Nessa situao, se a falida era a credora, o
administrador judicial deve diligenciar o recebimento
do crdito; se devedora, o outro contratante habilita-se
no processo falimentar.
20. ERRADO Nos termos do que dispe o inciso II do

art. 99 da LRE, a sentena que decretar a falncia do
devedor, dentre outras determinaes, fixar o termo
legal da falncia, sem poder retrotra-lo por mais de 90
(noventa) dias, contados do pedido de falncia, do
pedido de recuperao judicial ou do primeiro protesto
por falta de pagamento, excluindo-se, para essa
finalidade, os protestos que tenham sido cancelados.
22. CERTO De acordo com o art. 178 da LRE,

configura crime a omisso dos documentos contbeis
obrigatrios. Assim, a sociedade empresria e o
empresrio que no elaboram, escrituram ou
autenticam (antes ou depois da sentena que decretar
a falncia, conceder a recuperao judicial ou
homologar o plano de recuperao judicial) os
documentos de escriturao obrigatrios praticam o
crime tipificado no mencionado dispositivo legal.
COMENTRIO EXTRA: O art. 119 da LRE cuida das

regras a serem observadas pelo administrador, que no
tem a liberdade de deciso em determinadas relaes
contratuais. Dado o extenso rol constante do dispositivo
legal, remetemos o leitor anlise do art. 119 da LRE.
COMENTRIO EXTRA: Termo legal da falncia:

compreende o perodo que antecede a decretao da
quebra e dentro do qual certos atos praticados pela
sociedade empresria ou pelo empresrio podem no
gerar efeitos perante a massa falida (arts. 129 e 130,
LRE). conhecido como perodo suspeito.
COMENTRIO EXTRA: Cumpre destacar que a nova lei

de falncia no se utiliza mais da expresso crimes
falimentares, porque, ao contrrio do regime jurdico
anterior, seu art. 180 estabelece como condio
objetiva da punibilidade dos crimes nela tipificados no
s a sentena declaratria da falncia, mas tambm a
de concesso da recuperao judicial e homologao
da recuperao extrajudicial. Pondera Andr Luiz Santa
Cruz Ramos[64]: portanto, como existe a possibilidade
de algum ser processado e condenado por crime
descrito na LRE sem que tenha tido, necessariamente,
a sua falncia decretada, houve por bem o legislador
no mais usar a expresso crime falimentar, j que, de
fato, ela soaria estranha nos casos em que o criminoso
no fosse falido. As disposies penais esto
estabelecidas nos arts. 168 a 188 da LRE.
Art. 129: hiptese de ineficcia objetiva: declarada

por simples despacho no processo falimentar, ao
prpria ou medida incidental.
Art. 130: hiptese de ineficcia subjetiva. Manejase a Ao Revocatria com o objetivo de declarar a
ineficcia dos atos praticados pelo devedor anteriores
quebra. Essa ao tramita no juzo universal da falncia
e pode ser proposta pelo administrador judicial, por
qualquer credor ou pelo MP em face: de todos os que
figuraram no ato ou que por efeito dele foram pagos,
garantidos ou beneficiados; dos terceiros adquirentes,
se tiveram conhecimento, ao se criar o direito, da
inteno do devedor de prejudicar os credores; e dos
herdeiros ou legatrios das pessoas indicadas
anteriormente.
23. E A alternativa correta a letra e, porque est

em conformidade com o disposto no pargrafo nico do
art. 85 da LRE, o qual estabelece que o vendedor pode
pedir a restituio de coisa vendida a crdito e
entregue ao devedor nos 15 dias anteriores ao
requerimento de sua falncia, se ainda no alienada.
O prazo para a propositura de 3 anos, contados da

decretao da quebra, e tem natureza decadencial.
Esse dispositivo, segundo bem pondera Fbio Ulhoa

Coelho[65], tem a finalidade de proteger a boa-f que
deve permear as prticas empresariais. Afirma ainda
que, s vsperas da quebra, os representantes legais
e administradores da sociedade sabem que dificilmente
podero honrar novos compromissos. Ao aceitarem
remessas de mais mercadorias de fornecedores, esto
agindo com presumvel m-f.
21. ERRADO A assertiva est incorreta, porque, ainda

que seja decretada a falncia, os contratos celebrados
pelo devedor falido, em princpio, podem gerar os
mesmos efeitos que normalmente gerariam caso no
houvesse sido decretada a quebra. Na verdade, a
decretao da falncia no necessariamente provoca a
resciso do contrato. De acordo com os arts. 117 e 118
da LRE, o administrador judicial, mediante autorizao
do Comit, poder cumprir o contrato bilateral e o
contrato unilateral se esse cumprimento reduzir ou
evitar o aumento do passivo da massa falida ou for
necessrio manuteno e preservao dos seus
ativos.
COMENTRIO EXTRA: Importante destacar ainda que

a sentena que julgar o pedido de restituio ser
impugnvel por apelao sem efeito suspensivo.
Remetemos o leitor ao estudo do pedido de
restituio constante dos arts. 85 a 93 da LRE, que,
alm de tratar do pedido de restituio de coisas

vendidas a crdito (pargrafo nico do art. 85), cuida
tambm do pedido de restituio de bem arrecadado
no processo de falncia ou que se encontre no poder do
devedor na data da decretao da falncia (caput do
art. 85) e ainda do pedido de restituio em dinheiro
(art. 86), alm de estabelecer o rito do pedido de
restituio e prever embargos de terceiros nos casos
em que no couber o pedido de restituio, com o
objetivo de resguardar os direitos dos credores (art.
93).
E o prazo para a propositura de 3 anos (e no de 5

anos), contados da decretao da quebra, e tem
natureza decadencial.
COMENTRIO EXTRA: A ao revocatria tem por
objetivo declarar a ineficcia dos atos praticados pelo
devedor anteriores quebra.
Essa ao tramita no juzo universal da falncia e
processa-se pelo rito ordinrio.
A alternativa a est incorreta, porque em

desacordo com o art. 117 da LRE. Ao contrrio do que
consta na assertiva, os contratos bilaterais no se
resolvem pela falncia, podendo ser cumpridos pelo
administrador judicial se esse cumprimento reduzir ou
evitar o aumento do passivo da massa falida ou for
necessrio manuteno e preservao dos seus
ativos, mediante autorizao do Comit.
A sentena que julgar procedente a ao revocatria

determinar o retorno dos bens massa falida em
espcie, com todos os acessrios, ou o valor de
mercado, acrescidos das perdas e danos (art. 135 da
LRE).
A deciso que julgar a ao revocatria
impugnvel por recurso de apelao.
Vide enunciado 21 acima, que justamente enfrentou

essa questo.
Ainda a respeito da ao revocatria, vide questo

20.

desacordo com o inciso III do art. 119 da LRE, o qual
estabelece que, no tendo o devedor entregue coisa
mvel ou prestado servio que vendera ou contratara a
prestaes, e resolvendo o administrador judicial no
executar o contrato, o crdito relativo ao valor pago
ser habilitado na classe prpria (e no pago como
crdito extrassucursal, conforme consta na assertiva.
Na verdade, a terminologia correta crdito
extraconcursal).
25. A A liquidao de instituies financeiras,

disciplinada pela Lei n. 6.024/74, uma modalidade de
execuo concursal de natureza extrajudicial. Entre as
causas autorizadoras de sua incidncia, esto as
ocorrncias que comprometam sua situao econmica
ou financeira, especialmente quando a instituio
deixar de satisfazer, com pontualidade, seus
compromissos, quando se caracterizar qualquer dos
motivos que autorizem a declararo de falncia ou
quando sofrer prejuzo que sujeite a risco anormal seus
credores quirografrios (alneas a e c do inciso I do art.
15). Essas hipteses, segundo Fbio Ulhoa Coelho[66],
esto relacionadas diretamente com os fundamentos
da execuo concursal (a justia do tratamento
paritrio dos credores diante da insolvncia patrimonial
do devedor).
COMENTRIO EXTRA: A classificao dos crditos na

falncia est prevista no art. 83 da LRE. E os crditos
extraconcursais, que so pagos com precedncia sobre
os mencionados no art. 83, esto previstos na
sequncia, isto , no art. 84 da LRE.
A alternativa c est incorreta, porque, de acordo
com o inciso I do art. 119 da LRE, o vendedor no pode
obstar a entrega das coisas expedidas ao devedor e
ainda em trnsito, se o comprador, antes do
requerimento da falncia, as tiver revendido, sem
fraude, vista das faturas e conhecimentos de
transporte, entregues ou remetidos pelo vendedor.
COMENTRIO EXTRA: Alm das hipteses

mencionadas anteriormente, autoriza-se a liquidao
extrajudicial:
quando
a
administrao
violar
gravemente as normas legais e estatutrias que
disciplinam a atividade da instituio, bem como as
determinaes do Conselho Monetrio Nacional ou do
Banco Central do Brasil, no uso de suas atribuies
legais; e tambm quando, cassada a autorizao para
funcionar, a instituio no iniciar, nos noventa dias
seguintes, sua liquidao ordinria, ou quando, iniciada
esta, verificar o Banco Central do Brasil que a
morosidade de sua administrao pode acarretar
prejuzos para os credores (alneas b e d do inciso I do
art. 15). Ainda segundo Fbio Ulhoa Coelho[67], tais
hipteses representam uma sano administrativa a
cargo das autoridades monetrias. Conclui o
doutrinador: Desta forma, a liquidao extrajudicial
ganha um perfil ambguo, podendo ser utilizada como
medida de coibio s infraes dos administradores de
uma instituio financeira, mesmo que esta se encontre
absolutamente solvvel.
A alternativa d est incorreta, em razo de a

primeira parte da assertiva estar em desacordo com o
disposto no inciso VII do art. 119 da LRE, o qual
estabelece que a falncia do locador no resolve o
contrato de locao. A segunda parte da assertiva est
correta, eis que o dispositivo legal em referncia dispe
que, na falncia do locatrio, o administrador judicial
pode, a qualquer tempo, denunciar o contrato.
COMENTRIO EXTRA: Remetemos o leitor ao estudo
das regras especficas estabelecidas nos arts. 119 a
121 da LRE, aplicveis a algumas categorias de
contratos bilaterais.
conforme expressa disposio do art. 132 da LRE, so
legitimados ativos para a ao revocatria: o
administrador judicial; qualquer credor; ou o Ministrio
Pblico. So legitimados passivos dessa ao: todos os
que figuraram no ato ou que por efeito dele foram
pagos, garantidos ou beneficiados; os terceiros
adquirentes, se tiveram conhecimento, ao se criar o
direito, da inteno do devedor de prejudicar os
credores; e os herdeiros ou legatrios das pessoas
indicadas anteriormente.

acordo com o que estabelece o art. 40 da Lei n.
6.024/74, isto , que os administradores de instituies
financeiras respondem solidariamente pelas obrigaes
por elas assumidas durante sua gesto at que se
cumpram, sendo que a responsabilidade solidria se
circunscrever ao montante dos prejuzos causados
(pargrafo nico).
COMENTRIO EXTRA: Fbio Ulhoa Coelho[68] entende
que o administrador de uma instituio financeira tem,
exatamente, a mesma responsabilidade que o

legislador atribui ao administrador de qualquer outra
sociedade annima, diferenciando-se apenas quanto
aos mecanismos de sua apurao e efetivao dada as
especificidades da lei. Entende ainda que o
administrador responde pelos prejuzos decorrentes da
m administrao, sendo que esta responsabilidade
decorre de ato prprio dele.
Fbio Ulhoa Coelho[80] explica que o empresrio e a

sociedade empresria, ao combinarem os fatores de
produo (capital, insumos, mo de obra e tecnologia),
na explorao da atividade empresarial a que se
dedicam, na verdade esto contraindo e executando
obrigaes nascidas principalmente de contratos.
Exemplifica: investir capital pressupe contrato
bancrio; para obter insumos, necessrio contratar
aquisio
de
matria-prima,
mercadorias
para
revender; aquisio ou criao de tecnologia faz-se por
contratos industriais, podem acautelar-se com seguro,
locao de imvel, leasing de veculos e equipamentos,
etc.
A alternativa b est incorreta, porque, se a

instituio financeira no estiver sob liquidao
extrajudicial ou sob interveno decretada pelo Banco
Central, na forma prevista pela Lei n. 6.024/74, poder
ter sua falncia decretada judicialmente segundo os
preceitos da respectiva lei e nas mesmas condies
previstas para os exercentes de atividade mercantil,
como bem enfatiza Fbio Ulhoa Coelho[69].
COMENTRIO EXTRA: Regimes Jurdicos dos contratos

celebrados pelo empresrio ou sociedade empresria
dependendo de quem seja o outro contratante:
A alternativa c est incorreta, porque, a despeito

de as instituies financeiras estarem sujeitas ao
regime falimentar, no possuem legitimidade para
requerer a recuperao judicial, conforme se depreende
da leitura do art. 2 c/c o art. 198 da LRE.
contrato administrativo: quando contrata com o

Poder Pblico ou concessionria de servio pblico;
contrato do trabalho: quando contrata com
empregado (art. 3 da CLT);
A alternativa d est incorreta, porque, na verdade,

de acordo com o art. 5 da Lei n. 6.024/74, o
interventor dotado de plenos poderes de gesto.
Dependero, no entanto, de prvia e expressa
autorizao do Banco Central do Brasil os atos que
impliquem em disposio ou onerao do patrimnio da
sociedade, admisso e demisso de pessoal (pargrafo
nico).
contrato do consumidor: quando contrata com o

consumidor, nos termos do que estabelece o CDC;
contrato mercantil ou comercial: quando contrata
com outros empresrios;
contrato civil: nas demais hipteses, sendo
aplicvel o CC ou a legislao especial.
E, por fim, a alternativa e est incorreta, porque,

de acordo com o art. 18 da Lei n. 6.024/74, a
decretao da liquidao extrajudicial produzir, de
imediato, a suspenso das aes e execues iniciadas
sobre direitos e interesses relativos ao acervo da
entidade liquidanda, no podendo ser intentadas
quaisquer outras, enquanto durar a liquidao.
Obs.: Aos contratos mercantis aplica-se o CC ou o

CDC a depender das condies de paridade dos
contratantes. Se os contratantes negociarem em p de
igualdade, aplica-se o CC; mas, se verificada a
vulnerabilidade no caso concreto (tcnica, jurdica,
econmica ou informacional), o entendimento que
vigora no STJ de aplicao do CDC, mesmo entre dois
empresrios (vide Jurisprudncia Selecionada no final
do captulo).
COMENTRIO EXTRA: Outros efeitos imediatos

decorrentes da decretao da liquidao extrajudicial,
nos termos do que estabelece o art. 18:
3. ERRADO A assertiva est incorreta, porque a mera

presena do banco em um dos polos da relao
contratual no suficiente para caracterizar o contrato
como bancrio. Mesmo porque a instituio financeira
realiza muitos negcios jurdicos que no esto
relacionados atividade bancria, como locao,
compra e venda de imveis, etc.
vencimento antecipado das obrigaes da

liquidanda;
no atendimento das clusulas penais dos
contratos unilaterais vencidos em virtude da
decretao da liquidao extrajudicial;
no fluncia de juros, mesmo que estipulados,
contra a massa, enquanto no integralmente pago o
passivo;
Com bem coloca Andr Luiz Santa Cruz Ramos[81],

so
contratos
bancrios
aquelas
modalidades
contratuais formalizadas pelos bancos no exerccio de
atividade bancria, ou seja, com a finalidade de coletar,
intermediar ou aplicar recursos junto aos agentes
econmicos. So contratos firmados pela instituio
financeira que se insiram no conceito de atividade
bancria.
interrupo da prescrio relativa a obrigaes de

responsabilidade da instituio;
no reclamao de correo monetria de
quaisquer divisas passivas, nem de penas pecunirias
por infrao de leis penais ou administrativas.
COMENTRIO EXTRA: Fbio Ulhoa Coelho[82] no

entanto, ressalta que, se se tratar de contrato bancrio
com exercente de atividade empresarial em que o
empresrio apenas intermedeia o crdito, a sua relao
com o banco no se caracteriza, juridicamente, como
consumo, incidindo, na hiptese, to somente o direito
comercial.
V. CONTRATOS MERCANTIS
1. C 2. D Conforme j tratado no captulo da teoria
geral do direito de empresa, a empresa a atividade
empresarial cuja organizao feita pelo empresrio,
sendo que uma das formas dessa organizao se d
pela celebrao dos contratos empresariais.
Vide teor da Smula 297 do STJ na seo de

Legislao e Smulas Pertinentes.
So mercantis os contratos quando os dois

contratantes so empresrios, isto , quando exercem
profissionalmente atividade econmica organizada para
a produo ou circulao de bens ou servios.
4. B A alternativa b est correta e, como

consequncia, a alternativa c est incorreta. De
acordo com o art. 34 da Lei n. 4.595/64, vedado s

instituies financeiras conceder emprstimos ou
adiantamentos: I A seus diretores e membros dos
conselhos consultivos ou administrativo, fiscais e
semelhantes, bem como aos respectivos cnjuges; II
Aos parentes, at o 2 grau, das pessoas a que se
refere o inciso anterior; III s pessoas fsicas ou
jurdicas que participem de seu capital, com mais de
10%, salvo autorizao especfica do Banco Central da
Repblica do Brasil, em cada caso, quando se tratar de
operaes lastreadas por efeitos comerciais resultantes
de transaes de compra e venda ou penhor de
mercadorias, em limites que forem fixados pelo
Conselho Monetrio Nacional, em carter geral; IV s
pessoas jurdicas de cujo capital participem, com mais
de 10%; V s pessoas jurdicas de cujo capital
participem, com mais de 10%, quaisquer dos diretores
ou administradores da prpria instituio financeira,
bem como seus cnjuges e respectivos parentes, at o
2 grau.
correta a assertiva, adotando a corrente que considera

na hiptese a transferncia do crdito como verdadeiro
pagamento pro solvendo de um contrato de mtuo
celebrado entre o banco e o cliente, a existncia de
outros posicionamentos sobre a natureza jurdica do
desconto bancrio, ora como contrato misto, ora como
verdadeiro contrato autnomo, fez com que a banca
examinadora anulasse o item.
A seguinte justificativa foi apresentada pela banca:
O item, no obstante estar completo e correto, de
forma geral, trata de um contrato que, de fato, na
doutrina, h divergncia quanto a sua natureza
jurdica. A ttulo de comento, menciona-se o mestre
Fbio Ulhoa Coelho, em seu Manual de direito
comercial[84]: Na anlise da natureza jurdica desse
contrato, dividem-se os doutrinadores. H quem
considere a transferncia do crdito como verdadeiro
pagamento pro solvendo de um contrato de mtuo
celebrado entre o banco e o cliente. Outra parte da
doutrina configura o desconto como um contrato misto,
conjugao do mtuo bancrio com a dao de crdito.
E h tambm os que veem na hiptese um verdadeiro
contrato autnomo. Assim, por gerar dubiedade, o
item foi anulado.
A alternativa a est incorreta, porque, segundo o

entendimento do STF e do STJ, a limitao de juros de
12% ao ano prevista no Decreto n. 22.626/33 (Lei de
Usura) no se aplica aos contratos bancrios. A Lei n.
4.595/64 delegou ao Conselho Monetrio Nacional e ao
Banco Central poderes para limitar os juros praticados
pelas instituies financeiras, que podem aplicar
livremente taxas de juros pactuadas em contrato, sem
os limites impostos pela Lei n. 22.626/33.
COMENTRIO EXTRA: O desconto bancrio um

contrato real, aperfeioando-se com a efetiva entrega
do instrumento de crdito ao banco.
6. CERTO 7. E O contrato de conta corrente
mencionado nas assertivas no se confunde com o
contrato de conta corrente bancria, regulado por
Resoluo do Banco Central, cujo nome tcnico
contrato de depsito bancrio.
Nesse sentido, a Smula 596 do STF, que estabelece

que as disposies do Decreto n. 22.626, de 1933, no
se aplicam s taxas de juros e aos outros encargos
cobrados nas operaes realizadas por instituies
pblicas ou privadas, que integram o sistema financeiro
nacional. Sobre o assunto, vide Jurisprudncia
Selecionada no final do captulo.
Fran Martins[85] explica que conta corrente o

contrato segundo o qual duas pessoas convencionam
fazer remessas recprocas de valores sejam bens,
ttulos ou dinheiro , anotando os crditos da
resultantes em uma conta para posterior verificao do
saldo exigvel mediante balano.
COMENTRIO EXTRA: Muito se discutiu quanto

eficcia do 3 do art. 192 da CF, revogado pela EC n.
40/2003, que cuidava da limitao da taxa de juros
reais a 12% ao ano, com alguns entendimentos no
sentido de que tal dispositivo dependeria de lei
complementar
que
regulamentasse
o
sistema
financeiro nacional, de modo que na celebrao das
operaes de crdito as instituies financeiras no
estavam sujeitas a limites legais na fixao da taxa de
juros.
Assim, durante certo perodo de tempo, tal

contratao possibilita a reciprocidade entre duas
pessoas que se utilizam de recursos pertencentes ao
outro, sem que sejam considerados devedores ou
credores. Por no ser regulado por lei, considerado
um contrato atpico. puro, de execuo futura,
exaurindo-se em um s ato, em momento futuro
diverso daquele em que o contrato se formou.
aleatrio, porque as partes verificaro a posteriori o
saldo exigvel mediante balano. Ademais, por
natureza intuitu personae, j que leva em considerao
as caractersticas especiais dos contratantes.
Tal discusso foi encerrada com o advento da

Smula 648 do STF e da Smula Vinculante 7, que
dispuseram no sentido de que o revogado 3 do art.
192 da CF tinha sua aplicabilidade condicionada
edio de lei complementar.
E, por fim, as alternativas d e e esto incorretas,
uma vez que no h nenhum dispositivo ou obrigao
legal que respalde o contido nas assertivas.
COMENTRIO EXTRA: O depsito bancrio, conhecido

comumente como contrato de conta, dos mais
importantes contratos bancrios. Nas lies de Fbio
Ulhoa Coelho[86], atravs dele que o banco recebe
para guarda e conservao o dinheiro do cliente e
obriga-se a restitu-lo ou entreg-lo a terceiros, assim
que solicitado ou no prazo determinado.
5. ANULADA De fato, o desconto bancrio, como

bem define Fbio Ulhoa Coelho[83], o contrato em
que o banco (descontador) antecipa ao cliente
(descontrio) o valor de crdito contra terceiro, mesmo
no vencido, recebendo tal crdito em cesso. Na
hiptese, o banco tem o direito de regresso contra o
cliente caso o crdito cedido no seja honrado.
Embora no depsito bancrio ocorra o emprstimo

de coisa fungvel (dinheiro), no se confunde com o
contrato de mtuo, porque, como bem coloca o
doutrinador citado, no da essncia do depsito
bancrio a remunerao pela permanncia dos recursos
em mos do banco e, tambm, o depositante pode,
unilateralmente, resgatar o bem objeto do contrato.
O banco no antecipa o total do crdito cedido,

deduzindo do seu valor a importncia referente a
despesas e juros correspondentes ao lapso temporal
entre a data da antecipao e a do vencimento.
8. C A alternativa correta a letra c, porque

transcreve o teor da Smula 322 do STJ. Segundo o
A despeito de o CESPE inicialmente ter dado como
entendimento do STJ, no se faz necessria a prova do

erro para exercer o direito repetio do indbito nos
contratos bancrios, em ateno ao princpio que veda
o enriquecimento ilcito do credor.
Usura. Nesse sentido: REsp 294.697, Rel. Min. Aldir

Passarinho Junior, DJ de 26.08.2002.
Vide tambm questo 4, comentrio da alternativa
a, que aborda a limitao da taxa de juros nas
operaes bancrias.
No AgRg no Agravo de Instrumento 641.382/RS, a

Ministra Relatora Nancy Andrighi, ao proferir seu voto,
destacou que, quanto ao ponto ora tratado, a deciso
agravada restou assim fundamentada: (...) II Da
repetio do indbito admite-se a repetio dos
valores pagos a maior nos contratos de abertura de
crdito em conta corrente e de mtuo celebrados com
instituies financeiras, independentemente da prova
de que o devedor tenha realizado o pagamento por
erro, porquanto h de se vedar o enriquecimento ilcito
do banco em detrimento dele (REsp 551.871, Rel. Min.
Barros Monteiro, DJ de 25.02.2004 e AGREsp 595.136,
Rel. Min. Carlos Alberto Menezes Direito, DJ de
19.04.2004).
A alternativa a est incorreta, porque, conforme j

enfrentado na questo 3, tratando-se de contrato
bancrio, pelo menos uma das partes da relao
contratual um banco.
Por oportuno, transcrevemos novamente a definio
de contratos bancrios dada por Andr Luiz Santa Cruz
Ramos[87]:
so
contratos
bancrios
aquelas
modalidades contratuais formalizadas pelos bancos no
exerccio de atividade bancria, ou seja, com a
finalidade de coletar, intermediar ou aplicar recursos
junto aos agentes econmicos. So contratos firmados
pela instituio financeira que se insiram no conceito
de atividade bancria.
As demais alternativas esto em desacordo com os

precedentes do STJ. Vejamos.
A alternativa b est incorreta, porque, embora a

instituio financeira, principalmente o banco, seja na
grande maioria das vezes a emissora de cartes de
crditos, tal prerrogativa a ela no se restringe. Os
cartes de crditos podem ainda ser emitidos por
empresas no financeiras que emitem e administram
cartes prprios ou de terceiros, mas, diferentemente
das instituies financeiras, no financiam os seus
clientes.
A alternativa a est incorreta, porque em

desconformidade com a Smula 297 do STJ, a qual
enuncia que o Cdigo de Defesa do Consumidor
aplicvel s instituies financeiras por existir relao
de consumo em relao aos respectivos clientes.
estabelece que, nos contratos bancrios, vedado ao
julgador conhecer, de ofcio, da abusividade das
clusulas.
Certo que as atividades de emisso de carto de

crdito exercidas por instituies financeiras esto
sujeitas regulamentao baixada pelo Conselho
Monetrio Nacional (CMN) e pelo Banco Central do
Brasil, nos termos dos arts. 4 e 10 da Lei n. 4.595, de
1964, o mesmo no ocorrendo caso no tenha a
participao de instituio financeira.
A alternativa d est incorreta tambm, porque em

estabelece que a notificao do protesto, para
requerimento de falncia da empresa devedora, exige a
identificao da pessoa que a recebeu.
A alternativa c est incorreta tambm, porque, ao

contrrio do que nela consta, nas operaes bancrias
ativas, o banco assume, quanto obrigao principal, a
posio de credor. E nas operaes passivas, que so
aquelas de captao de recursos, o banco se torna
devedor dos seus clientes. Observe que as definies
esto trocadas, o que torna errada a alternativa.
E, por fim, a alternativa e est incorreta, porque

em desacordo com a Smula 293 do STJ, a qual
estabelece que a cobrana antecipada do valor
residual garantido (VRG) no descaracteriza o contrato
de arrendamento mercantil.
A respeito do assunto Cobrana Antecipada Valor
Residual Garantido Contrato de Arrendamento
Mercantil, vide tambm a questo 11, comentrio da
alternativa e.
COMENTRIO EXTRA: Fbio Ulhoa Coelho[88] trata

dessas operaes e assim as define: Nos contratos
bancrios compreendidos na categoria das operaes
passivas, a instituio financeira assume, na relao
negocial, o polo passivo, isto , ela se torna devedora.
So os contratos que tm a funo econmica de
captao dos recursos de que necessita o banco para o
desenvolvimento de sua atividade. Os principais
contratos dessa natureza so o depsito bancrio, a
conta corrente bancria e a aplicao financeira.
9. D A alternativa correta a letra d, porque

transcreve o teor da Smula 283 do STJ. Segundo
entendimento sumulado do STJ, no se aplica o limite
da taxa de juros aos contratos celebrados com as
administradoras de carto de crdito, pois que so
includas no conceito de instituio financeira, regidas,
portanto, por legislao especfica que afasta a Lei de
Usura.
O autor acrescenta: Os contratos bancrios

relacionados com operaes ativas so aquelas em que
o banco assume, quanto obrigao principal, a
posio de credor. (...). Mediante os contratos da
categoria das operaes ativas, os bancos concedem
crdito aos seus clientes com os recursos coletados
junto aos seus clientes, atravs da categoria das
operaes passivas. Essa intermediao do crdito, que
economicamente redunda em gerao de riquezas,
configura a essncia da atividade bancria. Os
principais contratos bancrios de operaes ativas so:
mtuo bancrio, desconto, abertura de crdito e crdito
documentrio.
No AgRg no Recurso Especial 518.639/RS, a Ministra

Relatora Nancy Andrighi, ao proferir seu voto, destacou
que: A questo da limitao dos juros remuneratrios
em contratos de carto de crdito j foi apreciada por
este STJ no REsp 450.453 (Rel. p/ acrdo Min. Aldir
Passarinho Junior, j. 25.06.2003), em que se considerou
que as administradoras, como intermedirias, inseremse no conceito de instituio financeira. Desta forma, a
despeito
da
argumentao
do
agravante,
o
entendimento j encontra-se pacificado no mbito
deste Tribunal. Assim, por fora da Smula 596 do STF,
a elas no se aplica o limite da taxa de juros
remuneratrios em 12% ao ano previsto na Lei de
E, por fim, a alternativa e est incorreta, porque o
STJ, quanto a essa questo, tem precedente no

seguinte sentido: O envio de carto de crdito no
solicitado, conduta considerada pelo Cdigo de Defesa
do Consumidor como prtica abusiva (art. 39, III),
adicionado
aos
incmodos
decorrentes
das
providncias
notoriamente
dificultosas
para
o
cancelamento do carto, causam dano moral ao
consumidor (REsp 1.061.500, Rel. Min. Sidnei Beneti,
3 T., DJE 20-11-2008).
previamente autorizadas.
Assim como as assertivas anteriores, a assertiva
contida na alternativa c tambm no deu ensejo
dita anulao, uma vez que claramente contm uma
informao incorreta. Isso porque no possvel
afirmar que o leasing sempre mais barato que os
juros do financiamento bancrio, ou vice-versa. Tudo
depende do que ficar acordado entre as partes
interessadas, caso a caso, no se admitindo como regra
a vantagem em um ou outro tipo de negcio.
10. CERTO A assertiva merece ateno para que o

leitor no seja induzido a erro.
Tambm no foi a assertiva contida na alternativa

d que deu ensejo dita anulao, uma vez que
claramente contm uma informao incorreta, pois em
desconformidade com o que estabelece o art. 11 da
Resoluo n. 2.039/96 do BACEN. De acordo com tal
dispositivo, alm dos bens mveis, de produo
nacional ou estrangeira, os bens imveis adquiridos
pela entidade arrendadora para fins de uso prprio da
arrendatria tambm podem ser objeto dos contratos
O cerne da questo consiste em saber se o contrato

de abertura de crdito configura ou no ttulo executivo
extrajudicial.
Em um primeiro impulso, invoca-se a Smula 233 do
STJ, que assim dispe: o contrato de abertura de
crdito, ainda que acompanhado de extrato da conta
corrente, no ttulo executivo.
No entanto, parte da jurisprudncia tem acolhido a
tese da executividade do contrato de abertura de
crdito fixo, de valor certo e lquido, hbil a instruir a
execuo, no estando alcanado pela Smula 233.
Segundo esse posicionamento, o contrato de abertura
de crdito fixo, com a previso expressa do valor a ser
financiado, no qual o devedor reconhece o dbito,
assinado por duas testemunhas e acompanhado da
memria de clculo, ttulo executivo extrajudicial.
E, por fim, foi a assertiva contida na alternativa e

que deu ensejo anulao da questo. No gabarito
preliminar foi considerada correta, mas por tratar de
assunto polmico deu causa anulao da questo,
sendo este o gabarito definitivo.
Para a doutrina majoritria, o arrendamento
mercantil ou leasing configura um contrato de locao
em que assegurado ao locatrio (arrendatrio) a
prerrogativa de, ao trmino do prazo de locao, optar
pela aquisio do bem locado, pagando, nesse caso, o
chamado valor residual. So opes do arrendatrio
quando do trmino do prazo de locao: a) renovao
da locao; b) devoluo do bem, com o encerramento
do contrato; c) aquisio do bem locado, com
pagamento
do
valor
residual.
Segundo
esse
posicionamento, a cobrana antecipada do valor
residual
(VRG)
descaracteriza
o
contrato
de
arrendamento mercantil, transformando-o em compra e
venda a prestao. Explica Andr Luiz Santa Cruz
Ramos[89] que, nesse caso, o valor residual diludo
nas prestaes do aluguel e, pois, como se a opo
de compra fosse feita j no incio do contrato, e no ao
seu trmino, como deveria ser em tese.
Como a questo se refere a contrato de abertura de

crdito, relativo a emprstimo pessoal, e prazo
determinado, parece querer se referir a essa segunda
hiptese, razo pela qual se mostra correta a assertiva.
COMENTRIO EXTRA: Deve-se ter claro que o contrato
de emprstimo se aperfeioa com a entrega do
dinheiro, exprimindo uma obrigao de pagar quantia
certa e determinada, em prazo previamente ajustado,
no se confundido com o contrato de abertura de
crdito, no qual se coloca disponibilidade do
consumidor um certo limite de crdito e, havendo a
utilizao
deste,
incidem
os
encargos
nele
consubstanciados. No contrato de emprstimo pessoal,
o banco disponibiliza integral e imediatamente o valor
contratado para o cliente, nele constando o montante
do emprstimo, a quantidade e o valor das parcelas,
vencimento inicial e final, alm da taxa de juros; assim,
no h que se falar em suposta iliquidez (conforme
Apelao Cvel n. 2009.009367-9, 15 Vara Cvel da
Comarca de Natal/RN, Rel. Desembargador Dilermando
Mota).
A despeito desse posicionamento expressado pela

doutrina majoritria, o STJ cancelou a Smula 263 e
editou a Smula 293, a qual enuncia que a cobrana
antecipada do valor residual garantido (VRG) no
descaracteriza o contrato de arrendamento mercantil.
Assim, de um lado a doutrina entende que o
pagamento antecipado do valor residual antecipa
tambm a imposio da compra do bem arrendado
desde o incio da relao contratual, transformando o
contrato de leasing em compra e venda a prestao. De
outro lado, entende o STJ que a antecipao do valor
residual garantido no afeta a inteno das partes, de
modo que o pagamento de valor simblico ou
inexpressivo para o exerccio da opo de compra do
bem arrendado no descaracteriza o contrato de
leasing.
11 ANULADA Cumpre mencionar que a assertiva

contida na alternativa a integrou questo de mltipla
escolha anulada pela banca examinadora. No entanto,
no foi essa assertiva que deu ensejo dita anulao,
uma vez que claramente contm uma informao
incorreta. Na verdade, o pagamento pontual das
prestaes e a realizao da opo de compra (evento
futuro e incerto) compem condio suspensiva para se
que efetive a transferncia da propriedade do bem
arrendado. De maneira bem singela significa: Dar-te-ei
o domnio se me pagares pontualmente todas as
parcelas e fizeres a opo de compra ao final.
Assim, diante da divergncia de posicionamentos

entre a doutrina majoritria e a jurisprudncia do STJ
consolidada com o enunciado sumular 293, o item foi
anulado.
A assertiva contida na alternativa b tambm no

deu ensejo dita anulao, uma vez que claramente
contm uma informao incorreta. Na verdade, de
acordo com as normas do BACEN, a explorao do
arrendamento mercantil ficou reservada s sociedades
annimas ou a determinadas instituies financeiras
Vide resposta da questo 15 sobre o assunto.

COMENTRIO EXTRA: Importa destacar que o
arrendamento mercantil caracterizado como contrato

atpico, regulado pela Lei n. 6.099/74 apenas no seu
aspecto tributrio. Segundo o pargrafo nico do seu
art. 1, considera-se arrendamento mercantil, para os
efeitos desta Lei, o negcio jurdico realizado entre
pessoa jurdica, na qualidade de arrendadora, e pessoa
fsica ou jurdica, na qualidade de arrendatria, e que
tenha por objeto o arrendamento de bens adquiridos
pela
arrendadora,
segundo
especificaes
da
arrendatria e para uso prprio desta.
tem-se que a assertiva est incorreta.

COMENTRIO EXTRA: Andr Luiz Santa Cruz
Ramos[91] explica que a Smula 263 do STJ seguiu o
entendimento majoritrio da doutrina e foi consolidada
no mbito das Turmas de Direito Privado do STJ, que
compem a sua 2 Seo. Explica o doutrinador que os
julgados que deram origem a esse enunciado referiamse a aes de reintegrao de posse propostas pela
arrendadora contra arrendatrios inadimplentes. O
tema voltou a ser debatido nas Turmas de Direito
Pblico do STJ, que compem a 1 Seo do STJ, sendo
que os julgados cuidavam de lides entre o fisco e as
empresas arrendadoras. Se o fisco conseguisse
descaracterizar os contratos de leasing com VRG,
transformando-os em compra e venda a prestao, as
arrendadoras perderiam benefcios fiscais que o leasing
lhes conferia. Assim, as Turmas de Direito Pblico
entenderam que a cobrana antecipada do VRG no
descaracteriza o contrato de leasing. Instalada a
divergncia entre o entendimento da 1 e o da 2
Seo, a Corte Especial editou a Smula 293,
claramente influenciada pela relevncia econmica do
leasing, evitando, assim, a diminuio dessa forma de
contratao. O doutrinador enfatiza que, a despeito da
nova smula, juridicamente, a tese de que a cobrana
antecipada do VRG no descaracteriza o leasing
insustentvel.
12. CERTO Conforme enfatizado anteriormente, o

leasing pode ter por objeto bens mveis ou imveis de
fabricao nacional ou estrangeira, sendo este ltimo
autorizado pelo Conselho Monetrio Nacional, nos
termos do que estabelece o art. 11 da Resoluo n.
2.039/96 do BACEN c/c art. 10 da Lei n. 6.099/74.
Correta, portanto, a assertiva.
13. ERRADA Na verdade, a assertiva est incorreta,
porque a definio nela contida cuida do lease back ou
leasing de retorno, e no do leasing operacional. No
leasing de retorno, como bem define Andr Luiz Santa
Cruz Ramos[90], o bem arrendado era de propriedade
do arrendatrio, que o vende arrendadora para depois
arrend-lo, podendo, obviamente, readquirir o bem ao
final do contrato, caso se utilize da opo de compra
pagando o valor residual. Tributariamente, tratado
como arrendamento mercantil.
16. CERTO De fato, o descumprimento do contrato

de leasing decorrente da falta de pagamento das
prestaes rende ensejo ao manejo da ao de
reintegrao de posse. Precedentes do STJ: REsp
200001003216, 4 T., 8-9-2003; REsp 200200859870,
3 T., 29-9-2003; REsp 200200566510, 3 T., 25-8-2003.
COMENTRIO EXTRA: Ressalta-se que o self-leasing

(em que as partes so coligadas ou interdependentes)
e o leasing em que o arrendador o prprio fabricante
do produto arrendado no so admitidos pelo
legislador, para fins fiscais, como arrendamento
mercantil. Essas operaes recebem tratamento
tributrio da compra e venda a prazo.
Importa destacar que a caracterstica bsica do

leasing ser predominantemente uma operao
financeira, onde a posse deferida com o pagamento
das prestaes. O bem, nesse caso, entregue, no
para guarda, mas em decorrncia do financiamento,
no se admitindo, portanto, a equiparao do
arrendatrio ao depositrio infiel.
14. ERRADO A assertiva est incorreta, porque a

definio nela contida cuida da modalidade de leasing
financeiro, e no de leasing operacional, conforme o
art. 5 da Resoluo n. 2.039/96 do BACEN.
A Resoluo n. 2.039/96 do BACEN diferencia duas
modalidades de leasing, a saber: a) leasing financeiro:
o bem arrendado indicado pelo arrendatrio e
adquirido pela arrendadora para ser posteriormente
alugado pelo arrendatrio. Devido ao alto custo inicial
decorrente da aquisio do bem pela arrendadora, as
prestaes peridicas pagas pelo arrendatrio devem
ser suficientes para recuperao desse custo e retorno
do investimento, de modo que, se feita a opo ao final
pela compra do bem pelo arrendatrio, o valor residual
ser inexpressivo; b) leasing operacional: o bem
arrendado de propriedade da arrendadora, que
apenas o aluga ao arrendatrio, sem o custo inicial da
aquisio desse bem. Na espcie, a arrendadora obrigase a dar assistncia tcnica. Nesse contrato, o valor das
prestaes a serem pagas pelo arrendatrio no podem
ultrapassar 75% do custo do bem, de modo que o valor
residual, caso feita a opo de compra ao final pelo
arrendatrio, ser expressivo.
Ainda segundo Victor Eduardo Rios Gonalves[92],

podero ser pleiteadas tambm as parcelas j
vencidas, bem como as clusulas penais e o
ressarcimento por eventuais prejuzos sofridos em
decorrncia de inadimplemento.
COMENTRIO EXTRA: Ressalta-se o teor da Smula
369 do STJ: No contrato de arrendamento mercantil
(leasing), ainda que haja clusula resolutiva expressa,
necessria notificao prvia do arrendatrio para
constitu-lo em mora.
17. CERTO De fato, o contrato de seguro contrato
de adeso, cujo acordo de vontades se d pela simples
adeso do segurado s clusulas previamente
estabelecidas pelo segurador, sendo praticamente
eliminada qualquer margem de negociao entre as
partes. Aplica-se-lhe o contido nos arts. 423 e 424 do
CC, ou no art. 54 do CDC, caso o segurado seja
consumidor. De acordo com os dispositivos legais
mencionados, quando houver no contrato de adeso
clusulas ambguas ou contraditrias, dever-se- adotar
a interpretao mais favorvel ao aderente (ou terceiro
beneficirio), sendo nulas as clusulas que estipulem a
renncia antecipada do aderente a direito resultante da
natureza do negcio.
15. ERRADO Na verdade, a Smula 263 do STJ,

segundo a qual a cobrana antecipada do valor
residual
(VRG)
descaracteriza
o
contrato
de
arrendamento mercantil, transformando-o em compra e
venda a prestao, foi cancelada em agosto de 2003.
Em maio de 2004, foi editada a Smula 293 do STJ, com
o seguinte teor: A cobrana antecipada do valor
residual garantido (VRG) no descaracteriza o contrato
Importa destacar a definio de Fbio Ulhoa

Coelho[93] do contrato de seguro como o contrato de
adeso (a socializao dos riscos pressupe a
Portanto, face ao Enunciado Sumular 293 do STJ,
necessria contratao em massa), consensual

(independe de formalidade especfica) e comutativo
(sem lea para as partes).
por seus segurados, de modo a poder honrar os

compromissos contratados com estes na hiptese de
sinistro.
Ressalte-se que, segundo o doutrinador, antes do

novo CC o contrato de seguro era considerado contrato
aleatrio, e no comutativo, uma vez que as partes no
podiam antecipar como seriam executados, isto , se
ocorreria ou no o evento danoso. No entanto, explica o
doutrinador que, com a entrada do novo Cdigo,
houve significativa mudana na definio legal da
obrigao da seguradora (que passa a ser a de garantir
interesse legtimo do segurado), de modo que passa a
inexistir lea na obrigao contrada pela seguradora.
Enquanto vigorar a cobertura, ela obrigada a
administrar os recursos pagos a ttulo de prmio puro
COMENTRIO EXTRA: De acordo com o art. 757 do CC,

pelo contrato de seguro, o segurador se obriga,
mediante o pagamento do prmio, a garantir interesse
legtimo do segurado, relativo a pessoa ou coisa, contra
riscos predeterminados. Assim, de um lado o segurado
paga o prmio e o segurador, em troca do recebimento
do prmio, assume a obrigao de garantir o segurado
contra os riscos predeterminados.
Seguro de dano: arts. 778 a 788 do CC.
Seguro de pessoa: arts. 789 a 802 do CC.

Direito Empresarial - Resumo - Ok

Загружено:

Сведения о документе

Авторское право

Доступные форматы

Поделиться этим документом

Поделиться или встроить документ

Параметры публикации

Этот документ был вам полезен?

Это неприемлемый материал?

Авторское право:

Доступные форматы

Direito Empresarial - Resumo - Ok

Загружено:

Авторское право:

Доступные форматы

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN

atos do comrcio. Fora desse rol ficaram importantes

Feitas tais consideraes, diz-se que o direito

As assertivas contidas nas letras a e b esto

Em regra, as atividades intelectuais, de natureza

E mais, a figura do antigo comerciante no

COMENTRIO EXTRA: Os profissionais intelectuais so

Rubens Requio[1] enfatiza que a distino entre o

3. CERTO O art. 971 do CC confere a Marcos,

Comentrios Extras: 1) Teoria dos Atos de Comrcio:

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN

empresa, no ser considerado empresrio e seu

COMENTRIO EXTRA: Na prtica, comum aos

E, por fim, incorreta a alternativa e, porque o

4. ERRADO A assertiva est incorreta, porque os

6. D A primeira assertiva falsa, por conta do que

Legalmente impedidos so aqueles proibidos por lei

COMENTRIO EXTRA: Por expressa determinao do

Explica Andr Luiz Santa Cruz Ramos[2] que a

E mais: ainda que enquadradas como sociedade

COMENTRIO EXTRA: Insta ressaltar que nada

Remetemos o leitor anlise dos arts. 1.093 a 1.096

O Cdigo Civil no arrolou os casos de impedimento

5. A A noo de estabelecimento no est ligada

A segunda assertiva verdadeira, uma vez que

Os arts. 15 a 17 da Lei n. 8.906/94 (Estatuto da

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN

podendo a autorizao ser revogada pelo juiz, ouvidos

fato o menor emancipado pode ser considerado

COMENTRIO EXTRA: So situaes excepcionais de

A quarta assertiva verdadeira, porque traz, com

Ateno: Cumpre ressaltar que a Lei n. 12.399, de 1

E, por fim, a quinta assertiva falsa. O CC, no art.

3 O Registro Pblico de Empresas Mercantis a

Nelson Nery Jr.[3] explica que a importncia da regra

I o scio incapaz no pode exercer a administrao

Por outro lado, marido e mulher podem contratar

II o capital social deve ser totalmente

O que torna a assertiva incorreta a ideia de que o

E, por fim, o art. 975 do CC prev, em caso de

COMENTRIO EXTRA: Sendo norma restritiva de

Falsa tambm a terceira assertiva, porque, de

No pode o menor ser administrador, diretor ou

COMENTRIO EXTRA: Discute-se na doutrina se de

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN

(por exemplo, votar nas assembleias gerais).

empresrio irregular sofre inmeras restries (algumas

8. ERRADO A inscrio no Registro Pblico de

Consequncia: cancelamento do registro e perda da

As Juntas Comerciais tm subordinao hierrquica

10. CERTO Correta a afirmao, porque o

9. ERRADO A autenticao o ato de registro

No observado o prazo de 30 dias, os efeitos sero

So, basicamente, trs os atos de registro de

De igual teor, o art. 1.151 e seus pargrafos do CC.

Comentrios Extras (questes 9 a 11): 1) Uma das

DIREITO EMPRESARIAL RESUMO POR QUESTES AGU/PGF/PFN

contbeis. O livro empresarial falsificado desprovido

qual a alternativa b a correta.

13. CERTO Em processo judicial, os livros

So bens corpreos (materiais): mquinas,

Prova a favor: quando regularmente escriturados

So bens incorpreos: ponto empresarial (local onde

Requisitos intrnsecos: so aqueles que dizem