TITULO:

Analizar las Tasas de Intereses del Sistema

Financiero Peruano para las Empresas
FACULTAD

: Ciencias Contable, Financieras y Administrativas

CARRERA PROFESIONAL

: Contabilidad

CENTRO ULADECH CATLICA : Caete

NOMBRE DE LA ASIGNATURA

: Gestin Financiera

CICLO ACADEMICO

: VII

DOCENTE TUTOR

: Misael Rodrguez Gallo

ESTUDIANTE

: Arhues Feliciano Aquino Ramos

CAETE LIMA

2015
Analizar las Tasas de Intereses del Sistema Financiero Peruano para las
Empresas

1. ANTECEDENTES
Crditos Corporativos1
Crditos otorgados a personas jurdicas con ventas anuales mayores a S/. 200 millones en
los dos ltimos aos, de acuerdo a los estados financieros anuales auditados ms
recientes.
Crditos a Grandes empresas1
Crditos otorgados a personas jurdicas con ventas anuales mayores a S/. 20 millones
pero no mayores a S/. 200 millones en los dos ltimos aos, o, a deudores que hayan
mantenido en el ltimo ao emisiones de instrumentos representativos de deuda en el
mercado de capitales.
Crditos a Medianas empresas1
Crditos otorgados a personas jurdicas que tienen un endeudamiento total en el sistema
financiero (SF) superior a S/. 300 mil en los ltimos seis meses y no cumplen con las
caractersticas para ser clasificados como corporativos o grandes empresas.
Considera tambin los crditos otorgados a personas naturales que tengan un
endeudamiento total en SF (sin incluir crditos hipotecarios para vivienda) superior a S/.
300 mil en los ltimos seis meses, siempre que parte de dicho endeudamiento
corresponda a pequeas empresas o a microempresas.
Crditos a Pequeas empresas1
Crditos destinados a financiar actividades de produccin, comercializacin o prestacin
de servicios, otorgados a personas naturales o jurdicas, cuyo endeudamiento total en SF
(sin incluir crditos hipotecarios para vivienda) es superior a S/. 20 mil pero no mayor a
S/. 300 mil en los ltimos seis meses.
Crditos a Microempresas1
Crditos destinados a financiar actividades de produccin, comercializacin o prestacin
de servicios, otorgados a personas naturales o jurdicas, cuyo endeudamiento en SF (sin
incluir crditos hipotecarios para vivienda) es no mayor a S/. 20 mil en los ltimos seis
meses.
Crditos de Consumo1
Crditos otorgados a personas naturales, con la finalidad de atender el pago de bienes,
servicios o gastos no relacionados con la actividad empresarial.
Crditos Hipotecarios para vivienda1
Crditos otorgados a personas naturales para la adquisicin, construccin, refaccin,
remodelacin, ampliacin, mejoramiento y subdivisin de vivienda propia, siempre que
tales crditos se otorguen amparados con hipotecas debidamente inscritas.

Resolucin SBS N 11356-2008

Qu es la tasa de inters?

Es un porcentaje que se traduce en un monto de dinero, mediante el cual se paga por el

uso del dinero.
TEA (Tasa Efectiva Anual)
Es la tasa de inters efectiva anual, y calcula el costo o valor de inters esperado en un
plazo de un ao. Ya sea calculado en base a un ao de 360 das
TCEA (Tasa de Costo Efectivo Anual)
Es la tasa que te cuesta. Es decir, la tasa que te permite saber cul ser el costo total que
debers pagar al pedir un prstamo o al usar una tarjeta de crdito. Un solo nmero que te
permitir saber cul es el crdito que ms te conviene.

Comparativos entre los Bancos y la TCEA

Crdito para adquisicin de Activo Fijo S/ 6 000.00 por 24 meses

Crdito para adquirir una vehculo S/ 4 3200.00 en 36 meses

Crdito para adquirir Capital de Trabajo S/ 10 000.00 en 9 meses

Crdito Hipotecario - S/ 240 000.00

Tarjeta de Crdito

2. ANLISIS

Para poder realizar el presente trabajo necesite conocer cules son las entidades
financieras que se encuentran en el mercado, a finales de marzo se identificaron 66 de las
cuales estn distribuidos de la siguiente manera:

Banca Mltiple (BBVA, BCP, Interbank, ScotiaBank, Citibank, etc.) que son 16
Empresas Financieras (Financiera Confianza, Compartamos Financiera, etc.) que
son 12.
Cajas Municipales (Ica, Sullana, Arequipa, etc.) que son 12.
Entidades de Desarrollo de la Pequea y Microempresa que son 11.
Empresa de arrendamiento financiero que son 02.
Banco de la Nacin que es 01.
Banco Agropecuario (Agrobanco) que es 01

Para realizar el presente trabajo voy usar los datos de la Banca Mltiple, porque son las
que ofrecen diferentes tipos de financiamiento para las empresas, por otro lado a fines de
marzo se evidencio:

Del cuadro Tipo de Crdito y Tipo de Empresa se demuestra que en casi todo los tipos
de empresa (Corporativas, grandes empresas, medianas empresas, pequeas empresas)
usan la Banca Mltiple para poder obtener algn tipo de financiamiento para su empresa.
La Banca mltiple reporta:
a. Crdito por Actividad Econmica de la Empresa2
Las Empresas Comerciales (23.47 %) y las Empresas Industriales Manufactureras
(23.08 %) representa la mayor cartera de cliente en el mes de Marzo.
b. Crdito por Departamento y tipo de Empresa2

Del total de crdito solicitad, Lima (77.98 %), Arequipa (2.86 %) y La Libertad (2.83
%) son los departamentos que solicitan financiamiento a la banca mltiple.
c. Morosidad de Crdito y tipo de Empresa2
Las Empresas Comerciales y las Empresas Industriales Manufactureras solo
representan 4.2% y 1.6% respectivamente en morosidad al momento de pagar su
deuda.
2

Informacin obtenida del portal SBS

Los bancos ofrecen diversos productos de acuerdo a la necesidad de la empresa, al

momento de elegir con que banco vamos a financiar la necesidad de la empresa, debemos
tener en cuenta la Tasa de Costo Efectivo Anual (TCEA), la TCEA es la comisin total
que cobran las entidades bancarias por brindarte un prstamo. Los bancos tienen dos tipos
de tasas que usan de acuerdo al tipo de producto y son:
Tasa de Inters Activa (TA).- Es lo que te cobra el banco por el dinero que te
presta y puede ser en moneda nacional (TAMN) o moneda extranjera (TAMEX).
Tasa de Inters Pasiva (TIP).- Es lo que te paga el banco por tus depsitos y
puede ser en moneda nacional (TIPMN) o moneda extranjera (TIPMEX).
En el cuadro adjunto se puede apreciar las tasas que brindas los bancos
BBVA, BCP e Interbank por depositar dinero.

En el cuadro adjunto se puede apreciar las tasas que brindas los bancos
BBVA, BCP e Interbank por depositar dinero de la empresa en plazos fijos.

En el cuadro adjunto se puede apreciar las tasas que aplican los bancos
BBVA, BCP e Interbank por un crdito solicitado.

Con los datos mencionados realizaremos comparativos entre los 03 bancos

(BBVA, BCP e Interbanck) ms usados por las empresas para poder solicitar
financiamiento
BBVA

BCP

Interbank

43.00%

20.50%

42.50%

Carta Fianza

4.50%

4.00%

4.50%

Cheque

5.50%

5.48%

5.26%

Leasing

21.83%

31.00%

24.83%

Tarjeta de Crdito

23.50%

26.08%

42.05%

Capital de Trabajo

3. CONCLUSIONES
Para realizar el trabajo se tuvo que buscar informacin en las diferentes
pginas web tanto del Estado como Las Privadas (bancos), al concluir los
anlisis puedo apreciar que los bancos cobran muchas comisiones para poder
brindar un crdito y considero en algunos casos que son hasta excesivos.
Como muestra tome 03 bancos conocidos (Interbank, Banco de Crdito del
Per y Banco Continental) para poder comprar sus TCEA, de los 03 bancos
analizados puedo concluir que el Banco de Crdito del Per tiene mejores
tasas para las empresas, pero cuando desean realizar Leasing es muy caro.
El presente trabajo es enfocado como si yo fuera el gerente financiero y
tengo que buscar que entidad bancaria me puede financiar las necesidades
de la Empresa y cual de toda me ofrece una TCEA menor y adems sin ser
cliente de dicho banco, considero que cuando somos clientes de un
determinado banco las tasas son ms bajas que cuando no somos clientes.
4. OPININ
El tema es muy interesante a tal punto que puedes saber en qu consiste sus
dichosas comisiones que aplican al momento de solicitar un prstamo y
muchas veces firmamos sin saber en qu consiste. Los trminos que usa el
banco no son muy claro y te lleva a comer errores al momento de asumir cual
es TCEA.

Por lado, pens que en el mundo que vivimos toda la informacin que
necesitara estara en sus pginas web y sera fcil de obtener y abale dicha
afirmacin cuando vi el dicho logo Compromiso Hablemos ms simple

El logo que encontr en las tres pginas de los bancos que se han
mencionado no se adapta a la experiencia que viv con el objetivo de
encontrar las tasas de intereses, crea que sera fcil como dice pero no fue
as.
La parte positiva fue conocer cmo funciona el banco por dentro, quien lo
regulan, y como est conformado un prstamo.

5. ANEXO

SUPERINTENDENCIA DE BANCA,
SEGUROS Y AFP
Tipo de cambio al da 12/06/2015

COTIZACION DE OFERTA Y DEMANDA

TIPO DE CAMBIO PROMEDIO PONDERADO
MONEDA
Dlar de N.A.

COMPRA(S/.)

VENTA(S/.)

3.153

3.156

Dlar australiano

2.580

Dlar canadiense

2.452

2.653

Libra Esterlina

4.829

5.130

Yen japons

0.027

Franco suizo

3.185

3.581

Euro

3.464

3.716

TIPO DE CAMBIO MESA DE NEGOCIACIONES

DEL B.C.R. (S/. por US$)
PROMEDIO
PONDERADO
COMPRA

S/M

VENTA

S/M

MINIMO

MAXIMO

S/M

S/M

S/M

S/M

DERECHO ESPECIAL DE GIRO

Cotizacin en Dlares de los Estados Unidos de Amrica
D.E.G. US$

1.40293

Fuente: Agencia Reuters.

TIPO DE CAMBIO MERCADO PROFESIONAL

Promedio Ponderado (S/.)
Dlar de N.A.
Fuente: Datatec.

3.1543

6. BIBLIOGRFAFA
Amrica Econmica
http://www.americaeconomia.com/economia-mercados/finanzas/peru-tasas-deinteres-para-micro-y-pequenas-empresas-pueden-llegar-hastaAsociacin de Bancos del Per
http://www.asbanc.com.pe/Paginas/Publicaciones/Publicaciones.aspx
https://www.youtube.com/watch?v=Bkv6H7Bp-Bk
Banco Continental
https://www.bbvacontinental.pe/meta/tasas-y-tarifas/personas-medianas-grandes/
Banco Interbank
http://www.interbank.com.pe/creditos-para-capital-trabajo
BCRP
http://www.bcrp.gob.pe/publicaciones/glosario/t.html
Banco de Crdito del Per
https://www.viabcp.com/wps/portal/viabcpp/empresas
El Comercio
http://elcomercio.pe/economia/personal/que-bancos-cobran-distintas-tasas-interesnoticia-1746078
Esan
http://www.esan.edu.pe/conexion/actualidad/2015/01/19/un-vistazo-tasas-deinteres-mercado-peruano/
Gestiopolis
http://www.gestiopolis.com/tasa-activa-y-tasa-pasiva-que-son/
Per21
http://peru21.pe/mis-finanzas/sabe-como-elegir-tasa-interes-su-prestamo-2204914
Superintendencia de Banca, Seguros y AFP
http://www.sbs.gob.pe/principal/categoria/tasa-de-interes-promedio/154/c-154
Tasas de inters promedio del Sistema Financiero para Crdito a la Microempresa
http://www.sbs.gob.pe/app/stats/TasaDiaria_3micro.asp