KLABIN S.A.

Companhia Aberta - CNPJ/MF N 89.637.490/0001-45

NIRE N 35300188349
ATA DA REUNIO EXTRAORDINRIA DO CONSELHO DE ADMINISTRAO

DATA, HORA E LOCAL DE REALIZAO

Aos 27 (vinte e sete) dias do ms de abril de 2016, s 17:00 horas, na sede social, na Avenida
Brigadeiro Faria Lima n 3.600 5 andar, em So Paulo SP.
PRESIDNCIA DA MESA
Sr. Paulo Srgio Coutinho Galvo Filho, Presidente do Conselho de Administrao.
Sra. Rosa Maria Santos Galvo, Secretria.
PRESENAS
Alm do Sr. Presidente, Conselheiros de Administrao que representavam "quorum" estatutrio.
ORDEM DO DIA
Programa de Recompra de suas prprias aes.
DELIBERAES
O Diretor Financeiro e de Relaes com Investidores props fosse autorizado o programa de
recompra das prprias aes para a aquisio, pela Companhia, de at 10.000.000 aes,
equivalentes a 2.000.000 Units, de sua prpria emisso para manuteno em tesouraria.
O Diretor Financeiro informou que referido programa tem como objetivo fazer frente s obrigaes da
Companhia decorrentes do plano de incentivo de longo prazo para seus executivos. Salientou que
sero utilizadas as Reservas de Lucros (exceto Reserva Legal) e Reservas de Capital constantes das
Demonstraes Financeiras, referentes ao exerccio findo em 31/12/2015.
Aps discusso e votao, o Conselho de Administrao deliberou, em conformidade com o pargrafo
7 do artigo 5 do Estatuto Social, observadas as disposies contidas no artigo 30 da Lei 6.404/76 e
nas Instrues da Comisso de Valores Mobilirios (CVM) ns 567 e 358/02, alterada pela IN 568,
autorizar o programa de recompra das prprias aes para a aquisio, pela Companhia, de at
10.000.000 aes, equivalentes a 2.000.000 Units de sua prpria emisso, para permanncia em
tesouraria e posterior alienao ou cancelamento, sem reduo do capital social.
Esclareceu o Sr. Presidente que as aes, cuja aquisio ora se autoriza, representam menos de 10%
(dez por cento) das 3.047.573.990 (trs bilhes, quarenta e sete milhes, quinhentas e setenta e trs
mil, novecentas e noventa) aes em circulao, base 30/03/2016, sendo 590.833.186 (quinhentos e
noventa milhes, oitocentas e trinta e trs mil, cento e oitenta e seis) aes ordinrias e 2.456.740.804
(dois bilhes, quatrocentos e cinquenta e seis milhes, setecentas e quarenta mil, oitocentas e quatro)
aes preferenciais, assim consideradas todas as aes representativas do capital social menos as de

propriedade dos acionistas controladores, conforme preceituam os artigos

Instruo CVM n. 567.

e 8, 3, I da

A quantidade de aes mantida na tesouraria de 30.323.300 (trinta milhes, trezentas e vinte e trs
mil e trezentas) aes ordinrias e 121.293.200 (cento e vinte um milhes, duzentas e noventa e trs
mil e duzentas) aes preferenciais.
A aquisio de aes ora autorizada dever a todo tempo observar as regras e limites previstos na
Instruo CVM n.567, considerando, inclusive, a quantidade de aes e/ou Units em tesouraria no
momento de cada aquisio.
Foi deliberado, ainda:

Que as aquisies sejam feitas dentro do prazo de at 12 (doze) meses, a contar desta data,
vencendo, assim, em 26/04/2017, pelo valor de cotao das aes no dia das transaes;

Que seja dada imediata divulgao das deliberaes ora tomadas ao mercado, conforme previsto
na Instruo CVM 567, da Comisso de Valores Mobilirios;

Que atuaro como intermedirias para aquisio e alienao das Units as corretoras abaixo
relacionadas:
a) Ita Corretora de Valores S.A., com endereo na Avenida Brigadeiro Faria Lima n 3400 10
andar, Itaim Bibi, So Paulo-SP;
b) Bradesco S.A - Corretora de Ttulos e Valores Mobilirios, com endereo na Av. Paulista n
1450 7 andar- Bela Vista - So Paulo SP.

Nada mais havendo a tratar, o Sr. Presidente declarou encerrada a reunio, lavrando-se esta ata que foi
lida e aprovada.
So Paulo, 27 de abril de 2016.
Paulo Srgio Coutinho Galvo Filho, Presidente, Rosa Maria Dos Santos Galvo, Secretria, Armando
Klabin, Alberto Klabin, Celso Lafer, Daniel Miguel Klabin, Hlio Seibel, Luis Eduardo Pereira de Carvalho,
Pedro Franco Piva, Roberto Klabin Martins Xavier, Roberto Luiz Leme Klabin, Joaquim Pedro Monteiro de
Carvalho Collor de Mello, Sergio Francisco Monteiro de Carvalho Guimares, Vera Lafer.
_____________________________________________________________________
Certifico que o texto supra cpia autntica da Ata de Reunio Extraordinria do Conselho de
Administrao, realizada em 27/04/2016, s 17:00 horas, lavrada em livro prprio.
Rosa Maria Santos Galvo
Secretria do Conselho de Administrao

ANEXO 1
INSTRUO CVM 567, DE 17 DE SETEMBRO DE 2015
ANEXO C
ANEXO 20-B
NEGOCIAO DE AES DE PRRIA EMISSO

1. Objetivo e efeitos econmicos

Objetivo: A Companhia far a aquisio de aes de sua prpria emisso, sem reduo do capital
social, para fazer frente s suas obrigaes decorrentes do plano de incentivo de longo prazo para
seus executivos e manuteno em tesouraria.
Efeitos Econmicos: No esperado nenhum efeito econmico dada a quantidade de aes a
serem adquiridas e seu respectivo valor.
2. Quantidade de aes (i) em circulao e (ii) j mantidas em tesouraria
(i)
A Companhia possui 3.047.573.990 (trs bilhes, quarenta e sete milhes, quinhentas e
setenta e trs mil, novecentas e noventa) aes em circulao, todas nominativas e sem valor
nominal, sendo 590.833.186 (quinhentos e noventa milhes, oitocentas e trinta e trs mil,
cento e oitenta e seis) aes ordinrias e 2.456.740.804 (dois bilhes, quatrocentos e
cinquenta e seis milhes, setecentas e quarenta mil, oitocentas e quatro) aes preferenciais.
(ii)

Encontram-se em tesouraria 30.323.300 (trinta milhes, trezentas e vinte e trs mil) aes
ordinrias e 121.293.200 (cento e vinte um milhes, duzentas e noventa e trs mil e
duzentas) aes preferenciais.

3. Quantidade de aes a serem adquiridas

O programa de recompra contemplar a aquisio de at 10.000.000 de aes, equivalentes a
2.000.000 Units; ou seja, podero ser adquiridas at 2.000.000 de aes ordinrias e at 8.000.000
de aes preferenciais.
4. Instrumentos Derivativos

No sero utilizados Instrumentos Derivativos nesta operao.

5. Acordos ou orientaes de voto existentes entre a Companhia e a contraparte das
operaes
No aplicvel
6. Operaes cursadas fora de mercados organizados de valores mobilirios
No aplicvel
7. Impactos que a negociao ter sobre a composio do controle acionrio da
Companhia ou da estrutura administrativa da sociedade
No aplicvel.
8. Identificao das contrapartes ou parte relacionada
No aplicvel.
9. Destinao dos recursos auferidos
No aplicvel
10. Prazo mximo para a liquidao das operaes autorizadas

As aquisies devero ser feitas pelo valor de cotao das aes no dia das transaes e dentro
do prazo de at 12 (doze) meses a contar da data da reunio do Conselho de Administrao que
aprovou o Programa de Recompra, vencendo-se, assim, em 26/04/2017.

11. Instituies intermedirias

Podero atuar como intermedirias para aquisio e alienao das aes as corretoras: a) Ita
Corretora de Valores S.A., com endereo na Avenida Brigadeiro Faria Lima n 3400 10 andar,
Itaim Bibi, So Paulo-SP e b) Bradesco S.A - Corretora de Ttulos e Valores Mobilirios, com
endereo na Av. Paulista n 1450 7 andar- Bela Vista - So Paulo SP.

12. Recursos disponveis a serem utilizados

Sero utilizadas as reservas de lucros constantes das Demonstraes Financeiras
referentes ao exerccio findo em 31/12/2015.
13. Razes pelas quais os membros do conselho de administrao se sentem
confortveis de que a recompra de aes no prejudicar o cumprimento das
obrigaes assumidas com os credores nem o pagamento de dividendos
obrigatrios, fixos ou mnimos.
O Conselho de Administrao considerou que os recursos destinados essa operao no
oferecem quaisquer riscos quer aos credores quer aos acionistas em seus respectivos
pagamentos, em virtude do valor da operao considerada em seu todo.