Colombia 10,11y12TemasFinancieros

Fondo Biocomercio Colombia
1
Fuentes de Financiacin, experiencias, necesidades de las Empresas, sondeo de Instituciones Financieras
2
3
4
Proyecto CAF- GEF- PNUMA
Facilitacin de Financiamiento para negocios basados en la biodiversidad y apoyo a actividades de

desarrollo de mercados en la regin andina
Actividad No. 10: Identificar fuentes de financiamiento a iniciativas para crear mecanismos de
fondeo que podran ser canalizados hacia bionegocios.
Actividad No. 11: Apoyar la realizacin de un sondeo de Empresas del sector sobre sus experiencias
y necesidades en materia de financiamiento.
Actividad No. 12: Apoyar en la realizacin de un sondeo de instituciones financieras sobre los
productos que ofrecen en el mercado sus experiencias con Empresas del sector y sus necesidades
en materia de capacitacin.
CORPORACIN ANDINA DE FOMENTO CAF

Vice Presidencia de Desarrollo Social y Ambiental
INSTITUTO DE INVESTIGACIN DE RECURSOS BIOLGICOS ALEXANDER VON HUMBOLDT
Investigador
Jhon Alexander Bejarano Ortega
Bogot, D.C., Agosto 2006
5
PROYECTO GEF CAF- PNUMA

Informe Final Colombia
Volumen I. Identificacin de incentivos inadecuados y barreras
de mercado en materia de biodiversidad a nivel nacional y
subnacional.
Volumen II. Identificacin de reformas legales y regulatorias
propuestas a nivel nacional y regional.
Volumen III. Identificacin en temas puntuales en materia de
acceso a mercados.
Volumen IV. Criterios de cobertura geogrfica y criterios de
evaluacin para proyectos piloto.
Volumen V. Estrategias: Mejoramiento de la calidad y
diferenciacin para productos de la biodiversidad Fortalecimiento
del consumo y promocin de productos de la biodiversidad
Volumen VI. Estrategia para el fortalecimiento de actividades de
apoyo al Biocomercio en las incubadoras de empresas.
Volumen VII. Estrategia para tres sectores de Biocomercio con
estudios de mercado especficos.
Volumen VIII. Oferta y demanda de fuentes de financiamiento
para el Biocomercio en Colombia.
Corporacin Andina de Fomento - CAF

Maria Teresa Szauer. Directora de Medio Ambiente
Roberto Lpez Chaverri. Coordinador BioCAF
Claudia Diamanti Vidaurre. Consultora de la Direccin de Medio Ambiente
PNUMA
Gabriel Labbate
Coordinador Regional, PNUMA/GEF Programa de las Naciones Unidas para el medio ambiente oficina regional
para Amrica Latina y el Caribe
Instituto de Investigacin de Recursos Biolgicos Alexander von Humboldt - IAvH
Fernando Gast Haders. Director General
Coordinacin nacional del proyecto IAvH
Jos Antonio Gmez Daz. Coordinador Biocomercio Sostenible
Paola Andrea Lozada Perdomo. Investigadora de Biocomercio Sostenible
Ministerio de Ambiente Vivienda y Desarrollo Territorial
Patricia Londoo. Coordinadora Grupo de Mercados Verdes
Adriana Rivera. Profesional Mercados Verdes
Laura Rodrguez. Profesional Mercados Verdes
6
Investigadores del Instituto de Investigacin de Recursos Biolgicos

Alexander von Humboldt
Jean Carlo Rodriguez de Francisco

Investigador Valoracin y Equidad
Juanita Chaves Posada
Investigadora Poltica y Legislacin
Jos Andrs Daz Merchn
Investigador Biocomercio Sostenible - BTFP
Maria Isabel Vieira Muoz
Investigadora Uso y Conocimiento Tradicional
Jos Antonio Gmez Daz
Coordinador Biocomercio Sostenible
Adriana Lucia Arcos Dorados
Investigadora Biocomercio Sostenible
Fredy Alfonso Ochoa Fonseca
Investigador Biocomercio Sostenible
Paola Andrea Lozada Perdomo
Investigadora Biocomercio Sostenible
John Alexander Bejarano Ortega
Director Ejecutivo Fondo Biocomercio Colombia
Asistentes de investigacin
Laura Poveda
Mariana Guevara
Wilmer Marn
Fotos
Alejandro Salazar, Francisco Nieto, Fredy A. Ochoa
Banco de imgenes de Biocomercio Sostenible. Instituto Humboldt
Diseo y Diagramacin
Luz ngela Ochoa
Bogota, D. C., Colombia
2006
Ctese como: Bejarano, J. A. 2006. Oferta y demanda de fuentes de financiamiento para el Biocomercio en Colombia.
CAF. IAvH. Volumen VIII. 2006. Bogot, D. C. Colombia. 105 p.
7
Tabla de Contenido
1.
Introduccin .......................................................................................................... 11
2.
Prefacio.................................................................................................................. 12
3.
Fuentes de financiamiento en Colombia a iniciativas para crear mecanismos de
fondeo que podran ser canalizados hacia bionegocios. .................................................13
3.1
Entidades Vigiladas por la Superintendencia Financiera ................................... 13
3.1.1.
Comerciales .................................................................................................................13
3.1.1.1.
Banco Agrario de Colombia ....................................................................................... 13
3.1.1.2.
Banco Bancaf S.A. .................................................................................................. 15
3.1.1.3.
Banco Bancolombia S. A. .......................................................................................... 16
3.1.1.4.
Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Colombia S.A. ........................................................... 19
3.1.1.5.
Banco Caja Social BCSC S. A. .................................................................................... 21
3.1.1.6.
Banco Conavi Banco Comercial y de Ahorros S.A......................................................... 22
3.1.1.7.
Banco AV VILLAS S.A. .............................................................................................. 24
3.1.1.8.
Banco de Bogot S. A. .............................................................................................. 26
3.1.1.9.
Banco de Occidente S. A........................................................................................... 28
3.1.1.10.
Banco de Crdito de Colombia S.A. Helm Financial Services S. A. ................................. 29
3.1.1.11.
Banco de Crdito y Desarrollo Social Megabanco S.A. ................................................. 30
3.1.1.12.
Banco Granahorrar S.A. ............................................................................................ 31
3.1.1.13.
Banco Popular S. A................................................................................................... 33
3.1.1.14.
Banco Santander S.A. ............................................................................................... 34
3.1.2.
Compaas de Financiamiento Comercial y Leasing...................................................34
3.1.2.1 Financiera Compartir S. A. ............................................................................................ 35
3.1.2.2
Compaa de Financiamiento Comercial FINAMERICA S.A................................................ 36
3.1.2.3
Leasing Colombia S.A................................................................................................... 38
3.1.2.4
Leasing Bolivar S.A ...................................................................................................... 41
3.1.3
Bancos de Fomento (segundo piso):...........................................................................42
3.1.3.1 FINAGRO: Fondo para el financiamiento del sector agropecuario ..................................... 42
3.2
3.1.3.2
BANCOLDEX: Banco de comercio exterior de Colombia.................................................... 44
3.1.3.3
FINDETER: Financiera de desarrollo territorial ................................................................ 50
Entidades Sin nimo de Lucro con servicios financieros.................................... 52
3.2.1
Fundaciones.................................................................................................................53
3.2.1.1 Mundial de la mujer ..................................................................................................... 53
3.2.1.2
Fundacin Producir ...................................................................................................... 55
3.2.1.3
FUNDESAP Fundacin para el Desarrollo de San Andrs y Providencia .............................. 56
3.2.1.4
Fundacin Mundo Mujer Popayn .................................................................................. 56
3.2.1.5
Fundacin Financiera de la Mujer CORFIMUJER Valledupar .............................................. 57
3.2.1.6
FUNDACIN CARBOCOL-INTERCOR .............................................................................. 58
3.2.1.7
PROEMPRESA.............................................................................................................. 58
3.2.1.8
FUNDACIN INDUFRIAL............................................................................................... 59
8
3.2.2
Corporaciones..............................................................................................................59
3.2.2.1 Corporacin Fondo Biocomercio Colombia ...................................................................... 59
3.2.2.2
Corporacin Mundial de la mujer ................................................................................... 61
3.2.3
Otras ONGs: .................................................................................................................62
3.2.3.1 EMPRENDER Organismo Cooperativo Microempresarial de Colombia................................. 62
3.2.3.2
3.3
Actuar Famiempresas................................................................................................... 63
Programas Gubernamentales .............................................................................64
3.3.1
Fondo Colombiano de Modernizacin y Desarrollo Tecnolgico de las Micro.
Pequeas y Medianas Empresas FOMIPYME.............................................................................65
3.3.2
Fondo Emprender del SENA.........................................................................................66
3.3.3
Proyecto de Apoyo al Desarrollo de la Microempresa Rural PADEMER .....................68
Proyecto Apoyo Alianzas Productivas AAP - Ministerio de Agricultura y Desarrollo Rural......69
3.3.4
Programa Proinvest Coinvertir....................................................................................71
3.4
COOPERACIN INTERNACIONAL ....................................................................... 72
4.
Experiencias y necesidades en materia de financiamiento de las empresas de
biocomercio en Colombia ................................................................................................ 77
5.
Instituciones financieras y sus experiencias de financiamiento con empresas del
sector de biocomercio y sus requerimientos en materia de capacitacin. ..................... 93
6.
Lecciones aprendidas y recomendaciones............................................................. 97
7.
BIBLIOGRAFIA.....................................................................................................101
8.
Entrevista A Entidades Financieras: Temtica.....................................................105
9
10
1. Introduccin
El acceso a los servicios del sector financiero es un componente fundamental del surgimiento,
consolidacin y expansin de los negocios. Sin acceso a estos servicios el desarrollo de las
empresas se limitar a las utilidades no distribuidas y al capital aportado por los socios o
inversionistas. Por lo general, los negocios con ms xito y de mayor crecimiento son aquellos que
requieren un mayor financiamiento ya que el crecimiento conlleva una fuerte demanda de capital.
Bajo este esquema la sostenibilidad del crecimiento econmico apoyado en el crecimiento de la
inversin y el ahorro privado requiere de ms y mejores mecanismos de acceso a recursos del
sector financiero por parte de las empresas.
Si al anterior esquema adicionamos una realidad comn para las economas latinoamericanas,
como lo es el alto nivel de concentracin del ingreso, un desempleo que supera los dos dgitos y un
nivel de pobreza que cubre ms del 50% de la poblacin, nos enfrentamos a un escenario donde
los micro y pequeos emprendimientos empresariales constituyen el principal esfuerzo por mejorar
las condiciones de vida de la poblacin.
La disponibilidad de los recursos del sector financiero hacia este segmento de empresas debe
constituirse en prioridad de las entidades bancarias, de reformas gubernamentales y en general de
polticas de desarrollo impulsadas por organismos multilaterales; si bien estas normas se han
empezado a desarrollar, an subsisten fallas de mercado que se presentan como barreras para el
desarrollo de estas oportunidades, como pueden ser la falta de cobertura de microcrditos en el
sector rural, un sistema particular de garantas, una evaluacin ajustada de calificacin de riesgo y
mayor dinamismo de fondos de capital de riesgo e inversin en negocios de alta innovacin como
el biocomercio.
A partir de lo anterior el presente documento realiza una compilacin de la informacin bsica de
entidades y servicios del sector financiero colombiano, con el fin de dar a conocer a las iniciativas
de biocomercio y en general de bionegocios en Colombia, las posibilidades, requerimientos y
ventajas de cada uno de los oferentes de recursos financieros en el pas.
Las diferentes entidades que ofrecen servicios financieros en el pas se han dividido en tres
grupos: I. Entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera, II. Entidades no vigiladas por la
Superintendencia Financiera y III Programas de asistencia financiera del gobierno. La generacin
de la informacin presentada es el resultado de una metodologa de investigacin que parte del
reconocimiento total de entidades financieras del pas, posteriormente una seleccin de aquellas
que por sus servicios, planes de accin o proyeccin de mercado a futuro son potenciales
oferentes de servicios para las empresas de biocomercio.
Una vez hecha la seleccin de entidades se realiz para cada una de ellas una entrevista
institucional, guiada por un cuestionario que indagaba sobre la visin de los micro y pequeos
emprendimientos en el pas, los servicios que cada entidad ofrece y cuales son los requerimientos
para mejorar la capacidad de atencin de las instituciones frente a la demanda de las empresas
de biocomercio.
A manera de contexto se presenta al inicio de cada captulo las principales caractersticas del
segmento de entidades estudiado, y el comportamiento de las mismas frente a servicios de
microfinanzas, como conclusin de cada captulo se presentan recomendaciones y lecciones
aprendidas para el desarrollo de estrategias de financiacin a partir de los servicios ofrecidos.
11
2. Prefacio
Contexto y desarrollo del segmento en las microfinanzas
Actualmente el sector financiero y el gobierno prestan mayor atencin al sector de las micro,
pequeas y medianas empresas dadas las continuas necesidades de apoyo y promocin que
requieren. Segn Asobancaria, 80 por ciento de los bancos del pas cuenta con servicios
exclusivos para este tipo de empresarios. Las entidades financieras han encontrado que los
microempresarios requieren una mayor atencin y seguimiento, as como de una fuerza
especializada en ventas que entienda e identifique las necesidades de cada cliente. Este rengln
empresarial requiere de una metodologa de evaluacin especfica que incorpore todos los factores
de riesgo, los cuales varan dependiendo del sector y el tipo de microempresa que se requiere
gestionar. Por tal razn, la banca sigue sosteniendo que la mayora de estas empresas estn
clasificadas como de riesgo alto y por este motivo en ciertos casos el costo de las colocaciones es
mayor.
Existe un interrogante sobre la capacidad que tiene el microcrdito de vincular a la poblacin al
crdito bancario formal. Se estima que el 56,2% de las personas que han tenido o tienen
obligaciones de microcrdito con las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera, ven
este producto como su primera relacin crediticia con la banca. Solamente en 2005 se
incorporaron 125 mil nuevos clientes de crdito a travs de esta modalidad, lo que permite
dimensionar la labor que ha desempeado la banca para incorporar cada vez a ms personas y
microempresas al crdito formal.
Segn las cifras del Ministerio de Industria, Comercio y Turismo, entre septiembre 2002 y
diciembre de 2005 la banca ha desembolsado microcrditos por $4,4 billones, El saldo de
microcrdito al 31 de diciembre de 2005 fue $1,3 billones con una tasa de crecimiento anual de
37% y Las colocaciones de microcrdito acumuladas al 3 de marzo de 2006 sumarn $95 mil
millones con un incremento anual de 52,9% en trminos reales.
Es importante resaltar que la vinculacin de personas al crdito bancario tiene implicaciones
econmicas significativas. Si suponemos conservadoramente que la mitad de esos clientes
vinculados al sector financiero peda prestado $2,8 millones (equivalente al valor promedio de un
microcrdito) en el mercado extrabancario, cada ao tenan que asumir costos por intereses del
orden de $460 mil millones (tasa de inters mensual de 10%), frente a $92 mil millones que estn
asumiendo con la banca (tasa de inters mensual de 1,9%) lo que representa un ahorro anual para
esos hogares de $368 mil millones.
12
3. Fuentes de financiamiento en Colombia a iniciativas

para crear mecanismos de fondeo que podran ser
canalizados hacia bionegocios.
3.1
Entidades Vigiladas por la Superintendencia Financiera
Las denominadas entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera son instituciones que
realizan actividades de tipo financiero, burstil, asegurador y cualquier otra relacionada con el
manejo, aprovechamiento o inversin de recursos captados del pblico y que la Presidencia de la
Repblica de acuerdo con la ley, ejercer inspeccin, vigilancia y control a travs de la
Superintendencia Financiera de Colombia.
La Superintendencia Financiera de Colombia, es un organismo tcnico adscrito al Ministerio de
Hacienda y Crdito Pblico, con personera jurdica, autonoma administrativa y financiera y
patrimonio propio, cuyo objetivo es supervisar el sistema financiero colombiano con el fin de
preservar su estabilidad, seguridad y confianza, as como, promover, organizar y desarrollar el
mercado de valores colombiano y la proteccin de los inversionistas, ahorradores y asegurados.
Los intermediarios financieros supervisados por la Superintendencia1 son los establecimientos de
crdito (bancos, corporaciones financieras, corporaciones de ahorro y vivienda y compaas de
financiamiento comercial); las sociedades de servicios financieros (fiduciarias y administradoras de
fondos de pensiones y cesantas) y las aseguradoras.
3.1.1. Comerciales
3.1.1.1. Banco Agrario de Colombia
Es una Sociedad Annima con rgimen de Empresa Industrial y Comercial del Estado, que
funciona en todo el territorio nacional y desarrolla operaciones propias de un establecimiento
bancario comercial. Est vinculado al Ministerio de Agricultura y Desarrollo Rural (Decreto 1127 del
29 de junio de 1999)
1
A continuacin se presenta una descripcin ms detallada de los intermediarios financieros supervisados por la
Superintendencia Financiera: Administradoras de Sistemas de Pago de Bajo Valor, Almacenes Generales de Depsito,
Banco de la Repblica, Casas de Cambio, Comisionistas Independientes de Valores, Compaas de Financiamiento
Comercial, Corporaciones Financieras, Entidades Administradoras del Rgimen de Prima Media, Entidades Cooperativas
de Carcter Financiero, Entidades del Sector Real, Establecimientos Bancarios, Fondos Ganaderos, Fondos Mutuos de
Inversin, Instituciones Oficiales Especiales (IOE), Intermediarios no Vigilados, Oficinas de Representacin en Colombia de
Organismos Financieros del Exterior, Oficinas de Representacin en Colombia de Reaseguradoras del Exterior, Oficinas de
Representacin sin Establecimientos de Comercio, Organismos Cooperativos de Grado Superior, Proveedores de
Infraestructura, Sociedades Administradoras de Fondos de Pensiones y de Cesanta, Sociedades Administradoras de
Inversin, Sociedades Comisionistas de Bolsa Agropecuaria, Sociedades Comisionistas de Bolsa, Sociedades Corredoras
de Seguros, Sociedades de Capitalizacin, Sociedades Fiduciarias Titularizadoras
13
En el cumplimiento de su misin, el Banco Agrario debe armonizar el objetivo de actuar como

institucin de fomento y desarrollo agropecuario con el objetivo de garantizar su sostenibilidad y
permanencia a largo plazo.
Cobertura Geogrfica: Nacional
Carcter: Los lineamientos del banco se establecen la misin puntual de prestar servicios
bancarios en las zonas rurales, preferencialmente en las poblaciones sin presencia de otras
instituciones financieras. El banco cuenta con 723 oficinas ubicadas en 701 municipios (Colombia
tienen 1.098 municipios, distribuidos en 32 departamentos)
Temtica: El Banco Agrario de Colombia tiene la misin de proveer financiacin adecuada y
oportuna a las actividades agropecuarias, siguiendo los lineamientos de la poltica sectorial.
Servicios:
LNEA DE CRDITO
Sobregiro
CARACTERSTICAS
Plazo
Hasta 15 das. Si el cliente
cuenta con otras operaciones
de crdito, el plazo ser hasta
de 30 das.
Tasa de inters
La mxima legal vigente en el
momento de la utilizacin.
Vigencia del cupo
Hasta 12 meses.
Financiacin: Hasta del 80%

del costo del animal
Subastas Ganaderas
Cupo: Hasta 50000.000
Financiacin de la compra de ganado en subastas ganaderas y/o en Plazo: Hasta 3 meses

fincas mediante un cupo de crdito. Puede ser solicitado por personas Vigencia del Cupo: Hasta 12
naturales y/o jurdicas cuya actividad sea la ganadera.
meses
Garanta: A satisfaccin de
banco.
CRDITO POR TIPO DE PRODUCTOR
Pequeo productor y Mipymes de pequeos productores.
FAG Hasta el 100%

Tasa: DTF + 4 E.A.
Mediano productor, Gran productor y Mipymes de otros productores
FAG Hasta el 80%

Tasa: DTF + 6,8 E.A.
Mujer Rural
FAG Hasta el 100%

Tasa: DTF + 2 E.A.
Asociativos pequeo
FAG Hasta el 80%

Tasa: DTF + 2 E.A.
Asociativos Mediano
Tasa: DTF + 5 E.A.
14
La garanta para pequeos

productores y medianos
productores es FAG del 80%,
con calificacin previa.
CRDITO ASOCIATIVO Y AGRICULTURA POR CONTRATO FAG del 80% para Asociativos
ALIANZA
ESTRATGICA y Alianzas Estratgicas con
Financiacin a grupos de productores que se asocian para mejorar su calificacin previa.
rentabilidad, a travs de la aplicacin de tecnologas apropiadas,
Tasa DTF+2 para crditos
economas de escala en compra de insumos y pago de servicios, y
ntegrados exclusivamente por
comercializacin asegurada con mecanismos de fijacin de precios
pequeos productores, y
definidos antes de empezar el proceso productivo.
DTF+5 para crditos
integrados por medianos
productores.
Los Forward se aceptan como
fuente de pago.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 8 No.15-43 Piso 10 Bogot.
Telfonos: 3821400-3827285-3827649 Fax: 6078548-3821448
Sitio Web: www.bancoagrario.gov.co
Nombre del contacto: Felipe Valencia Londoo
E-mail: felipe.valencia@bancoagrario.gov.co
Cargo: Asesor Gerencia rea de Polticas y Procedimientos
3.1.1.2. Banco Bancaf S.A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura Nacional con 237 oficinas en las principales ciudades del pas, y
algunos municipios.
Carcter: Banco comercial
Temtica: Atiende segmentos corporativo, personal y empresa y productor pequeo y mediano
LNEA CUPOPYME
Destinacin: Capital de Trabajo
Es el cupo de crdito rotativo sobre el cual la

empresa, PYME o Persona Natural con
Negocio, puede disponer todos los das del
ao de recursos destinados para Capital de
Trabajo.
Plazo de Financiacin:
12 meses No tiene Cuota de Manejo
Cuota mensual debitada de la cuenta corriente
asociada
Slo paga intereses sobre la parte del cupo utilizada
Puede realizar abonos extraordinarios cuando desee.
La parte correspondiente al capital de los pagos que su
empresa efecte liberan nuevamente cupo, es decir,
que cada pago actualiza el valor del cupo disponible.
Tasa Preferencial.
CUPOPYME
se
caracteriza
por
la
simplificacin de trmites, ya que una vez
aprobado el crdito, no necesita estudios
posteriores y la empresa contar con el cupo
de crdito indefinidamente.
LNEA DE CRDITO PARA LA

FINANCIACIN DE CAPITAL DE TRABAJO
O INVERSIN
De acuerdo a la segmentacin de BANCAFE, esta

dirigido a los sectores de Comercio, Servicio,
Produccin y Agroindustria cuando se trate de procesos
de transformacin.
El Fondo Nacional de Garantas cubre el 50% con un
monto mximo de $245 millones y el 60% hasta $490
millones.
15
Esta opcin le facilita acceso al Crdito a las

Microempresas y Pyme que presenten insuficiencia de
garantas.
Financiacin para capital de trabajo en actividades
agrcolas, pecuarias y agroindustriales, para las fases
de produccin, sostenimiento, transporte,
almacenamiento y comercializacin.
CARTERA ORDINARIA AGROPECUARIA
CREDICAA
Amortizacin trimestral o semestral, de acuerdo con el

flujo de caja.
Hasta 36 meses de plazo.
Tasa de inters favorable.
Monto financiable acorde con la actividad desarrollada.
A travs de esta lnea se financia el sostenimiento de
cultivos de Caa de Azcar, a partir del primer corte.
Pago en una sola cuota, acorde con el ciclo de
produccin de la caa, hasta 18 meses de plazo.
Los recursos son asignados de acuerdo con el rea
cultivada.
Se puede garantizar el crdito, mediante contrato
establecido entre el Ingenio Azucarero, el productor y
BANCAFE.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 28 No. 13 A -15 Piso 31 Bogot.
Telfonos: 5600999
Fax: 6067615
Sitio Web: www.bancafe.com.co
Nombre del contacto: Yaneth Riveros Hernndez
E-mail: y.riveros@bancafe.com.co
Cargo: Coordinadora Nacional Segmento PYMES
3.1.1.3. Banco Bancolombia S. A.
Es una organizacin financiera colombiana, conformada por la integracin estratgica del banco y
un grupo de filiales complementarias. El 14 de septiembre de 2004 los accionistas principales de
Bancolombia, Conavi y Corfinsura, decidieron promover el inicio de los estudios encaminados a
determinar la conveniencia de la integracin, en una sola entidad, de estas empresas. Es as como
se da inicio a un proceso de fusin, el cual cont con el aval definitivo de la Superintendencia
Bancaria de Colombia el 22 de julio de 2005.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con una red de ms de 383
oficinas en todo el pas.
Carcter: Banco comercial
Temtica: Atiende segmentos corporativo, personal y empresa y productor pequeo y mediano.
Servicios:
Plazos flexibles
CAPITAL DE TRABAJO
Posibilidades de tasa fija o tasa variable

El crdito se abona a la Cuenta Corriente, de Ahorros o va
16
Sebra a otras entidades financieras.

Pago automtico con dbito a la cuenta.
Firma de un pagar nico.
Principio del formulario
BANCOLDEX
Capital de Trabajo.
Inversin fija.
Creacin, capitalizacin y adquisicin
Consolidacin de pasivos. Leasing.
de
empresas.
FINAGRO
La lnea de crdito con recursos FINAGRO permite atender
necesidades de inversin, capital de trabajo y consolidacin de
pasivos para productores, comercializadores o industriales del
sector agropecuario, acucola o pesquero.
CRDITOS DE FOMENTO
Cuenta con la ventaja de que ofrece el pago de intereses y

capital ajustado al flujo de caja de su empresa.
Acceso a plazos flexibles, dependiendo del ciclo productivo del
negocio.
Crditos garantizados a travs del Fondo Agropecuario de
Garantas FAG -, un fondo del gobierno destinado para las
Empresas que tomen crditos por las lneas de FINAGRO.
Algunos crditos tienen acceso al Incentivo a la Capitalizacin
Rural ICR -, un beneficio otorgado por el gobierno a los
proyectos que
cumplan con las condiciones estipuladas en el reglamento de
crdito de FINAGRO.Final del formulario
LINEA DE CRDITO AMBIENTAL
Lnea de crdito especialmente diseado para inversiones que
pretendan lograr una impacto positivo en el medio ambiente
(Produccin Ms Limpia). La lnea cuenta con subsidio
dependiendo del porcentaje del impacto ambiental que la
empresa presente.
LNEAS DE MEJORAMIENTO
EMPRESARIAL
El crdito es subsidiado por SECO (Secretara para Asuntos

Econmicos del Gobierno Suizo).
El objetivo de la lnea es promover inversiones en tecnologas
ms limpias que contribuyan al desarrollo sostenible y se
conviertan en ventajas competitivas para las empresas.
La lnea de crdito esta dirigida a: Clientes Pymes y
empresariales cuyo proyecto sea aprobado por el Centro
Nacional de Produccin Ms Limpia y Tecnologas Ambientales
(CNPMLTA).
Empresas que desean mejorar la ecoeficiencia de sus procesos.
Empresas que hayan adquirido tecnologas o equipos
recomendados por el CNPMLTA
LNEA NTC-ISO EMPRESARIAL
Lnea de crdito que busca financiar a las empresas interesadas
en la implementacin y certificacin de sus sistemas de gestin
de calidad, bajo las Normas Tcnicas Colombianas, otorgados
por cualquiera de los organismos autorizados para Colombia por
la Superintendencia de Industria y Comercio.
17
LNEA DE DESARROLLO EMPRESARIAL

Para financiar la Asesora que ofrece VISION y los procesos de
mejoramiento que de ella se generen, BANCOLOMBIA cre una
lnea de crdito denominada: Lnea de Desarrollo Empresarial
con preferenciales tasas de inters, plazos y periodos de gracia,
acordes a la necesidad del empresario, basados en el flujo de
caja del proyecto a financiar.
Principio del formulario
RECONVERCIN INDUSTRIAL
Es una lnea de crdito que busca financiar a las empresas que
desean realizar una modernizacin de sus equipos,
herramientas, sistemas de maquinarias o mquinas y que estn
adelantando un proyecto estructurado.
La Financiacin ser hasta del 80% del valor del proyecto.
Plazos hasta de 7 aos que pueden ser incrementados de
acuerdo con las necesidades de su proyecto.
Periodos de gracia de acuerdo con el flujo de caja de su
proyecto.
Amortizacin del capital con cuotas fijas iguales ajustadas al
proyecto.
CARTERA ORDINARIA
Es un servicio mediante el cual se le otorga un crdito a una
persona natural o jurdica, para satisfacer sus necesidades de
capital de trabajo. El plazo de estas operaciones va desde 1
hasta 5 aos. El pago de capital y los intereses se pactan en
forma mensual, trimestral, anticipados o vencidos.
DESCUENTOS DE FACTURAS
FINANCIACIN A MEDIANO Y
CORTO PLAZO
Es un producto donde el BANCO compra las facturas o cuentas

por cobrar con un descuento financiero que garantiza los pagos
anticipados de los compromisos comerciales adquiridos con sus
clientes o proveedores.
LEASING FINANCIERO
LEASING COLOMBIA
Adquiere un bien productivo, seleccionado previamente por el
cliente y lo entrega mediante un contrato de arrendamiento con
opcin de compra por un plazo determinado, al finalizar el plazo,
usted tiene tres alternativas: Ejercer la opcin de compra
mediante el pago de un porcentaje determinado al inicio del
contrato, devolver el bien o solicitar una prrroga del contrato o
un plazo adicional para el pago de la opcin de compra.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 30 A No. 6 -38 Bogot.
Telfonos: 3536600-6075353 Fax: 4886247
Sitio web: www.bancolombia.com.co
Nombre del contacto: Germn Antonio Leiton
E-mail: gleiton@bancolombia.com.co
Cargo: Gerente de Crdito Empresarial
18
3.1.1.4. Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Colombia S.A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con una red de oficinas en las
principales ciudades del pas (Bogot, Medelln, Cal, B/quilla y B/ manga).
Carcter: Banco comercial.
Temtica: Atiende segmentos corporativo, personal y empresa.
Servicios:
CREDIPYME
Lnea de crdito creada para atender necesidades

de capital de trabajo o inversin a mediano y
largo plazo de las micros, pequeas y medianas
empresas.
Financiacin hasta del 100 % para capital de
trabajo:
Como compra de inventarios, pago a proveedores
y compra de materia prima entre otros.
Financiacin hasta del 70 % para proyectos de
inversin:
Como compra de equipos y maquinaria,
ampliacin de planta, investigacin y desarrollo
tecnolgico, adquisicin de locales y oficinas entre
otros.
Adicionalmente, esta lnea de crdito cuenta con el
aval del FNG (Fondo Nacional de Garantas) en
forma automtica hasta por el 50 % del monto del
crdito y asta por el 70 %, con evaluacin previa.
CREDI 30 PAGO DE IMPUESTOS
Lnea de crdito cuya finalidad es la de

proporcionar liquidez al empresario para el pago
de impuestos nacionales, de aduanas e ICA, en un
plazo no mayor a 30 das.
Adquirir insumos comprando con crdito a precios
de contado.
Adquirir inventarios, enseres, refacciones y todo
aquello que su negocio necesita para su
funcionamiento.
TARJETA NEGOCIOS
Disponer de un crdito mximo de $100.000.000*.

Posibilidad de incluir la garanta del FNG Fondo
Nacional de Garantas.
Opcin de cambio de clave en los cajeros
automticos de la Red B24 a nivel nacional.
Plazo mximo para diferir avances y compras
nacionales: 24 meses.
Pago de impuestos diferidos a 12 meses.
Adems, podr realizar compras en el exterior sin
cobro de cuota de manejo en dlares y diferirlas
mximo a 12 meses.
*Sujeto a estudio de crdito.
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AGROCRDITO
Producto especialmente diseado para atender
cualquier requerimiento de capital de trabajo del
proceso productivo agrcola, pecuario, agroindustrial
y de servicios de apoyo al cliente deagroindustria.
Se ajusta a cualquier situacin particular de su
flujo de caja. Su plazo especial de 24 meses hasta
con 6 meses de gracia permite solucionar los
requerimientos del ciclo productivo de su actividad
productiva.
AGROINDUSTRIA
Servicios bancarios especialmente diseados para
satisfacer las necesidades particulares del sector
agropecuario y agroindustrial.
Adecuado
para
financiacin
de
cultivos
semestrales y sostenimiento de cultivos de tardo
rendimiento.
Sostenimiento de las actividades pecuarias de la
ganadera bovina, la porcicultura, la avicultura, la
piscicultura y dems especies menores de inters
Econmico en el territorio nacional. Especialmente
apropiado para la ceba de ganado bovino, la
compra de inventarios de aves ponedoras.
El empresario agroindustrial y de servicios de
apoyo al sector agropecuario encontrar los
recursos que le permiten mejorar los esquemas de
financiacin de su ciclo productivo en las
actividades de transformacin agroindustrial,
comercializacin de cosechas e insumos
agropecuarios; y en general cualquier servicio que
se preste al sector agropecuario.
CRDITO FINAGRO
Crditos de capital de trabajo con plazos hasta de
24 meses y amortizaciones acordes al sistema de
produccin, ptimos para la financiacin de:
Produccin agrcola de cultivos semestrales.
Sostenimiento de las actividades agrcolas y
pecuarias.
Transformacin primaria y comercializacin de
productos agropecuarios.
Especial servicio a personas y empresas cuyo
negocio es la comercializacin de insumos y
servicios de apoyo al sector agropecuario.
Adecuadas lneas de inversin con plazos hasta de
8 aos, perodos de gracia segn requerimientos
del proyecto y amortizaciones acordes a su sistema
de produccin, para la financiacin del
establecimiento de cultivos permanentes, compra
de animales, adecuacin de tierras, infraestructura
agrcola y pecuaria, adquisicin de tierras,
infraestructura para la transformacin primaria y la
comercializacin.
El banco adicionalmente ofrece productos para el
fomento del cultivo de la Palma Africana y la
mecanizacin agropecuaria, con tasa favorable,
plazos y responsabilidad en el trmite del ICR
(Incentivo a la Capitalizacin Rural).
20
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 13 No. 63 49 Piso 2 Bogot.
Telfonos: 3488870-3488878 Fax: 2493309
Sitio Web: www.bbvaganadero.com
Nombre del contacto: Luz Adela Surez
E-mail: luz.suarez@bbva.com.co
Cargo: Asesor Comercial sucursal Chapinero
3.1.1.5. Banco Caja Social BCSC S. A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con una amplia red de
oficinas a nivel nacional, en bogota, el centro del pas, eje cafetero, Antioquia, Regin caribe,
Occidente, Santanderes y Boyac.
Servicios:
CREDITO PARA CAPITAL DE TRABAJO

Ingresos mnimos requeridos 1 SMMLV.
Plazo: Hasta 12 meses
BANCA MICROEMPRESARIAL
Formas de Pago:
Cuotas fijas mensuales Cuotas fijas trimestrales
Cuota fija nica durante la vigencia del crdito
Incrementar los niveles de produccin y ventas del negocio
Facilidad para el pago de la cuota a travs del servicio de dbito
automtico.
CREDITOS PARA MAQUINARIA Y EQUIPOS
Lnea de crdito para la financiacin de la compra o reparacin
de activos.
Plazo: Hasta 36 meses.
Forma de pago:
Cuotas mensuales o cuotas fijas trimestrales.
Porcentajes de financiacin Adquisicin
Si es nueva se financia hasta el 70 % del valor del bien.
Si es usada la financiacin es hasta por el 50% de valor del
bien.
Si es para reparacin se financia hasta el 50% del valor de la
maquinaria.
Cuota fija nica durante la vigencia del crdito.
21
Escogencia del plazo para el pago del crdito, de acuerdo con

las necesidades del negocio.
Posibilidad de elegir financiacin directa del Banco Caja Social
o Bancoldex, a travs de las lneas de fomento, o de adquirir o
modernizar los activos de su negocio.
Facilidad para el pago de la cuota, a travs del servicio de
dbito automtico
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 7 No. 77-65 Piso 10 Torre Colmena Bogot.
Telfonos: 3138000-3215000 Fax: 3216934
Sitio web: www.bancocajasocial.com.co
Nombre del contacto: Sandra Moncada/ Juan Pablo Rojas Bernal.
E-mail: Juan_rojas@fundacion-social.com.co
Cargo: Gerente Segmento Banca Empresarial
3.1.1.6. Banco Conavi Banco Comercial y de Ahorros S.A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con una amplia
oficinas a nivel nacional, en 37 ciudades y municipios del pas.
red de

Servicios:
Monto mnimo: $53'410.000.
Plazo: hasta 90 das.
CREDITOS DE TESORERIA
Amortizacin: Pago de intereses y capital al
vencimiento.
Tasa: Fija.
Destino del prstamo: Libre destinacin
CARTERA ORDINARIA
Plazo: Hasta 60 meses.
Amortizacin: Pactada con el cliente de acuerdo con los

Es una lnea de crdito que le permite
contar con el capital necesario para sistemas existentes.
garantizar y atender la operacin de la
empresa. Est orientada a satisfacer los Tasa: DTF + spread.
requerimientos de capital de trabajo a corto
Modalidad: Pesos.
y mediano plazo segn la necesidad..
Destino del prstamo: Necesidades de inversin o capital
de trabajo.
CREDITO PARA TODO EMPRESARIAL
Es un crdito de libre destinacin, otorgado en pesos y

pagaderos en cuotas fijas durante la vida del crdito para
atender necesidades de capital de trabajo o inversiones
fijas.
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Monto Mnimo Requerido: 3 SMMLV

Monto Mximo que se financia: depende de su
capacidad de endeudamiento y puede ser hasta 200
SMMLV.
Plazo: hasta 36 meses.
Tasa de Inters: la que se encuentre vigente en Conavi,
para este tipo de crditos, en el momento del
desembolso.
Es una lnea de crdito, destinada a financiar crditos para
reforma de vivienda mayor a VIS, viajes, estudios en el
exterior, vehculos y adquisicin de lotes, entre otros,
garantizado con hipoteca en primer grado sobre un
inmueble.
CREDITO LIBRE INVERSION
El Crdito de Libre Inversin tiene plazos desde 3 hasta 10

aos.
La tasa de inters es de UVR + 12.5% para crditos
iguales o superiores a $50000.000 de UVR + 14%
para crditos inferiores a $50000.000.
El porcentaje de financiacin es hasta el 60% garanta
admisible y el monto mnimo de financiacin es de
201 SMMLV.
LNEAS DE REDESCUENTO
FINAGRO
Crditos de corto, mediano y largo plazo, destinados a
financiar capital de trabajo e inversin, de empresas que
realicen actividades de produccin, comercializacin y
transformacin de productos de origen agropecuario.
BANCOLDEX
Capital de trabajo: Segn proyeccin anual de
exportaciones, facturaciones o importaciones.
Inversin fija, creacin, capitalizacin y adquisicin de
empresas, consolidaciones de pasivos: Hasta el 100%
de la inversin, siempre y cuando el monto solicitado no
supere el valor de las exportaciones y/o facturaciones o
importaciones proyectadas durante la vigencia del
crdito.
Bancoldex- Colciencias: Hasta el 80% del costo total del
proyecto, sin que supere el valor correspondiente a
10.000 SMMLV o su valor equivalente en dlares.
Expopyme Multipropsito: Hasta el 100% del valor de
inversiones financiables que formen parte del plan
exportador, sin superar el equivalente en pesos a USD $
150.000 por empresa.
Cupo especial ATPDEA - Capital de Trabajo: Hasta el
100% del valor de las exportaciones o facturaciones
proyectadas bajo la ley de preferencias arancelarias
ATPDEA, durante la vigencia del crdito, sin superar COP
$1.000 MM por empresa.
23
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 11 No. 73-12 Bogot.
Telfonos: 2127212 Fax: 2127113
Sitio Web: www.conavi.com.co
Nombre del contacto: Adriana Restrepo
E-mail: adrestre@conavi.com.co
Cargo: Gerente Comercial Sucursal Avenida Chile
3.1.1.7. Banco AV VILLAS S.A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con una de las ms amplias
redes de oficinas a nivel nacional, en 78 ciudades y municipios del pas.
Servicios:
Este crdito le permite a tu empresa contar con recursos para
cancelar las obligaciones diarias o para inversin en su
crecimiento. Tambin te proporciona plazos que se acomodan
a tus necesidades particulares de crdito, te ofrece tasas de
inters de acuerdo con las polticas vigentes y la posibilidad
de solicitar un cupo rotativo.
Destino: Capital de trabajo e inversin.
CARTERA ORDINARIA
Plazo: Desde 1 hasta 7 aos, segn destino.

Amortizacin: Mensual, trimestral o semestral (Pago a Capital
e intereses)
Tasa de Inters: De acuerdo con las polticas vigentes al
momento del desembolso.
Garantas: De acuerdo con el estudio de crdito que se
realice. Posibilidad de Fondo Nacional de Garantas (FNG).
LNEA BOGOT
Se encuentra dirigida a personas naturales y jurdicas
ubicadas en el Distrito Capital, consideradas como
microempresas y pequeas empresas
BANCOLDEX
Destino de los recursos: Capital de Trabajo: Materia prima,

insumos, inventarios y dems gastos operativos y de
funcionamiento. Activos Fijos, Capitalizacin Empresarial:
Compra de maquinaria, equipo, vehculo vinculado a la
actividad de la empresa, herramientas, bodegas, locales y
dems activos fijos y de capital.
Mejora de instalaciones y locales comerciales.
MONTO MAXIMO DE CREDITO POR EMPRESA
Microempresas: Hasta 350 SMLMV
24
Pequeas Empresas: Hasta 3.500 SMLMV

Plazo: Hasta 5 aos incluidos hasta 6 meses de perodo de
gracia a capital.
Amortizacin: Mensual o trimestral. (Capital e intereses).
Tasa de Inters para el Usuario Final: De acuerdo con las
polticas vigentes.
El plazo y tipo de amortizacin depender de tus necesidades
y el flujo de caja del proyecto.
TAMAO ACTIVOS TOTALES (SMLMV)
Microempresa Hasta 500
Hasta 500 Superior a 500 y Hasta 5000
LNEA MULTIPROPSITO
Objetivos capital de Trabajo: Financiar el capital de trabajo
requerido para la adquisicin de materia prima, insumos,
inventarios y dems gastos operativos y de funcionamiento.
Incluye la importacin de materias primas y bienes intermedios.
Objetivos Inversin: Financiar la compra de maquinaria,
equipo, vehculos, herramientas, bodegas, locales y dems
inversiones requeridas para el desarrollo de su actividad
industrial, comercial o de servicios.
MONTO MXIMO A FINANCIAR:
Hasta el 100% de las necesidades del beneficiario del crdito.
PLAZO Y PERODO DE GRACIA:
Hasta 3 aos sin perodo de gracia.
Hasta 10 aos incluidos hasta 3 aos de gracia.
El plazo y tipo de amortizacin depender de las necesidades
BENEFICIARIOS
Todas aquellas personas naturales o jurdicas que, en forma
individual o colectiva, quieran ejecutar proyectos de inversin
nuevos, con la finalidad de mejorar la productividad,
competitividad y sostenibilidad de la produccin. Aplican
condiciones establecidas por FINAGRO.
FINAGRO
Usuarios:
Financia todas las actividades agrcolas,
pecuarias y actividades rurales, siempre
Pequeos Productores: Activos Totales no excedan
y cuando los proyectos sean tcnica,
43.962.200
financiera y ambientalmente viables.
Alianza Estratgica: Activos Totales no excedan
$65.943.000
Medianos Productores Activos Totales superiores a
$43.962.200
Grandes Productores: Activos Totales superiores a

$43.962.200
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Lneas de crdito FINAGRO

Capital de Trabajo
Se financian costos directos requeridos para las actividades
agropecuarias y para la comercializacin o transformacin de
los bienes producidos.
El plazo mximo es de 24 meses.
Produccin agrcola - Sostenimiento - Transformacin y
Comercializacin - Servicio de apoyo Artesanas, metales y
piedras y turismo rural.
Inversin:
Plantacin y mantenimiento - Compra de animales Maquinaria y equipo - Adecuacin de tierras - Infraestructura
para la transformacin primaria y comercializacin Infraestructura para el servicio de apoyo
- Tierras, vivienda rural e investigacin - Capitalizacin,
compra y creacin de empresas - Infraestructura y equipos
para actividades rurales.
FAG (Fondo Agropecuario de Garantas: Ofrece garanta
conjunta con el solicitante y con ello facilita el acceso al
crdito agropecuario a los productores que no puedan ofrecer
las garantas exigidas ordinariamente por los intermediarios
financieros.
INSTRUMENTOS
COMPLEMENTARIOS
ICR (Incentivo a la capitalizacin rural): Es un derecho a un

beneficio econmico que se otorga a una persona, por la
ejecucin de un proyecto nuevo que contribuya al crecimiento
y modernizacin del sector agropecuario.
El plazo y tipo de amortizacin depender de tus necesidades
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 13 No. 27 47 Bogot.
Telfonos: 2419600
Sitio web: www.avvillas.com.co
Nombre del contacto: Samir Pea
E-mail: penaz@bancoavvillas.com.co
Cargo: Gerente de Crdito Empresarial
3.1.1.8. Banco de Bogot S. A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. El banco cuenta con 289 oficinas ubicadas en
ms de 119 plazas en el pas, en donde el cliente realiza su vinculacin y tiene acceso a todos los
productos y servicios. De igual forma, acceso a las Oficinas del Grupo Aval con una red de mas de
800 Oficinas distribuidas en mas de 150 plazas del pas.
26
Servicios:
Para atender necesidades de capital de trabajo
CARTERA ORDINARIA / CAPITAL
Esta modalidad de crdito est dirigida a nuestros clientes de
DE TRABAJO
Cuenta Corriente.
El Banco de Bogot en convenio con el Gobierno Suizo, la
Secretara Suiza para Asuntos Econmicos (SECO) y el Centro
Nacional para la Produccin ms Limpia y Tecnologas
Ambientales (CNPMLTA), pone a disposicin de su empresa la
lnea de Crdito Ambiental para financiar proyectos tendientes a
mejorar el impacto medioambiental de su proceso productivo a
travs de la implementacin de tecnologas ms limpias, con
grandes beneficios:
LNEA DE CRDITO AMBIENTAL
Asesora en el desarrollo e implementacin de su proyecto

ambiental a travs del CNMPLTA.
Posibilidad de un reembolso hasta del 40% del valor del crdito
segn los logros alcanzados en la disminucin del impacto
ambiental.
Garanta de s e c o hasta por el 50% la cual se puede
complementar a travs del Fondo Nacional de Garantas para
completar una cobertura del 70%.
Para que usted adquiera los bienes y servicios necesarios, con
mayor facilidad y regularidad, le brindamos a nuestros clientes
(persona natural o jurdica) una lnea de crdito con la que
pueden cancelar de contado sus pedidos a los proveedores.
LNEA DE CRDITO PARA

PROVEEDORES
En esta lnea de crdito el Banco otorga a los compradores cupos

de crdito y los recursos producto del desembolso, son abonados
a la cuenta corriente o de ahorros del proveedor.
De esta manera, el Banco le otorga un cupo de crdito y los
recursos producto del desembolso, son abonados a la cuenta
corriente o de ahorros del proveedor
Apoyo integral por parte de la Cmara de Comercio de Bogot.
Tasa de inters preferencial.
Plazos de amortizacin adecuados a sus necesidades.

LNEA DE CRDITO CMARA DE
COMERCIO - FONDO NACIONAL
Los recursos obtenidos pueden ser destinados a: Capital de
trabajo.
Diseada para crear fortalecer la
pequea o mediana empresa. Adquisicin de activos fijos (nuevos o usados, nacionales o
Cuenta con una tasa preferencial, importados).
garanta automtica por el 70% del
Capitalizacin de la empresa*
Fondo Nacional de garantas, as
como facilidad de acceso al Innovacin y desarrollo tecnolgico.
financiamiento.
El Banco de Bogot en asocio con la La Lnea de Crdito con Garanta Automtica ofrece dos opciones
para el fortalecimiento de la empresa segn sea su tamao:
Cmara de Comercio y el Fondo
Nacional de Garantas, brinda esta Pequeas empresas: montos hasta de $100 MM
lnea que incentiva y facilita la
creacin de empresas, en Bogot y Medianas empresas: montos hasta de $200 MM.
Cundinamarca.
En ambos casos el plazo mximo es de 36 meses amortizacin
del mes vencido.
*Debe quedar en cabeza de los socios.
27
DATOS DE CONTACTO:
Telfonos: 3077000 Cdigo 040
Fax: 2497153
Sitio Web: www.bancodebogota.com
Nombre del contacto: Oscar Gutirrez
E-mail: ger040@bancodebogota.com
Cargo: Gerente (encargado) Sucursal Chapinero
3.1.1.9. Banco de Occidente S. A
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional. Cuenta con una red de con 132 oficinas en 37
ciudades del pas.
Servicios:
Inversin de Capital y Consumo Monto: Depende de las
dimensiones, de la situacin financiera y operacional del cliente.
Plazo: 90 das prorrogables 1 Ao y en algunos casos se pueden
atender plazos mayores.
CARTERA ORDINARIA
Pago de Intereses: trimestre anticipado o su tasa equivalente.

Destino: capital de trabajo, compra de activos fijos, ampliacin o
renovacin de la planta y nuevos proyectos de empresas ya
establecidas.
Garanta: firma de la empresa y para mediano y largo plazo se
exigir garanta real.
LINEAS DE FOMENTO
A travs de esta lnea el Banco de Occidente permite obtener

recursos financieros adicionales para capital de trabajo o libre
inversin a corto, mediano o largo plazo. Adicionalmente, maneja
lneas de crdito para promocionar y desarrollar sectores
especficos de la economa tales como Bancoldex, IFI, Findeter y
Finagro.
Es una lnea de crdito de apoyo a la creacin, fomento y
desarrollo empresarial, orientada hacia los sectores productivos
de inters nacional
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 13 No. 27-47
Telfonos: 2972000 Extensin: 6770-6771 Fax: 2881005
Sitio Web: www.bancodeoccidente.com.co
Nombre del contacto: Jorge Quintana
E-mail: gtecinternacional@bancodeoccidente.com.co
Cargo: Gerente Encargado Sucursal Centro Internacional
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3.1.1.10.
Banco de Crdito de Colombia S.A. Helm Financial Services S. A.
Cobertura Geogrfica: Cobertura en las principales ciudades del pas.

Servicios:
CORTO PLAZO EN MONEDA

LEGAL
Sobregiros en su cuenta corriente, Crditos de tesorera, Capital

de trabajo y Credimpuestos, para sus necesidades puntuales y
temporales de liquidez.
MEDIANO PLAZO EN MONEDA Descuento de Facturas Cambiarias, Aceptaciones Bancarias,

LEGAL
Avales y Garantas, Tarjetas de Crdito Visa y Mastercard.
LARGO PLAZO EN MONEDA

LEGAL
Cartera Ordinaria para capitalizacin, adquisicin de activos,

consolidacin de pasivos, y Lneas Especiales de Crdito,
mediante recursos propios y redescuento de lneas Bancoldex,
IFI, FEN, FINAGRO.
MONEDA EXTRANJERA
Descuentos de Facturas en dlares, Cartas de Crdito de

Importacin y Exportacin, Giros Financiados, Avales y
Garantas, Cobranzas de Importacin y Exportacin y Lneas
Especiales de Crdito.
OTROS MECANISMOS DE
FINANCIACIN:
Para adquisiciones especiales como compra o renovacin de

equipos y/o reconversin empresarial, a travs de nuestra Filial
Leasing de Crdito S.A., Su empresa dispone de lneas
especiales de Leasing, que le permiten obtener recursos frescos
sin afectar su capacidad de crdito, como Leasing Financiero y
Leasing Operativo. Adicionalmente, a travs de nuestras
Filiales, Banco de Crdito Panam, Credit Bank & Trust Co. y de
nuestro Banco asociado en Estados Unidos de Amrica, Helm
Bank, su empresa cuenta con lneas de crdito que les facilitara
obtencin de recursos para Capital de Trabajo, as como Avales
y Garantas para operaciones internacionales.
DATOS DE CONTACTO:
Telfonos, fax: 3394800-3239634
Sitio web: www.bancodecredito.com.co
Persona contacto: Lucia Oyaga
E-mail: Loyaga@bancodecrdito.com.co
Cargo: Vicepresidente Regional de Pymes
29
3.1.1.11.
Banco de Crdito y Desarrollo Social Megabanco S.A.
Cobertura Geogrfica: Amplia cobertura a nivel nacional, cuenta con una de las ms amplias
redes bancarias en el pas, con 192 oficinas en 21 departamentos del pas.
Servicios:
Recibe el nombre de megapropsito ya que est destinada a
financiar las necesidades de activos fijos, capital de trabajo y
capitalizacin empresarial
LINEA DE CRDITO MEGAPROPOSITO
Es un crdito especial que ofrece MEGABANCO S.A. a sus

clientes personas naturales o jurdicas cuya finalidad es la
de adquirir recursos propios.
Los plazos de este crdito estarn sujetos al destino de la
inversin y la tasa de inters puede ser fija o variable.
Monto: este es otorgado de acuerdo con la reciprocidad e

infraestructura financiera de la entidad, el monto atiende la
totalidad de las necesidades, fijando el Banco un cupo de
crdito rotatorio.
CREDITO DIRECTO
Tasas: Fijas variables durante la amortizacin del Crdito.

Amortizacin: Mensual, trimestral y especial segn destino.
Garanta: Pignoracin de descuentos de nmina, mediante
un contrato suscrito entre la entidad y el Banco o endoso de
pagares de asociados.
FINAGRO
Para financiamiento de la produccin de bienes

agropecuarios
(agricultura, ganadera, avicultura, porcicultura, otras),
acucola y de la pesca, su transformacin primaria y/o su
comercializacin o desarrolla actividades rurales como:
minera,
turismo
rural
y
ecolgico,
artesanas,
transformacin de metales y piedras preciosas, incluyendo
su mercadeo. MEGABANCO S.A. a travs de su red de
oficinas financia necesidades de capital de trabajo
o de Inversin por medio de las lneas de redescuento
otorgadas con recursos FINAGRO.
LNEA DE CRDITO AGROINDUSTRIAL BOGOT
Dirigida a pequeos y medianos productores que realicen
proyectos de produccin, comercializacin o agroindustria
en la ciudad
30
Pequeo productor:
Crdito mximo: Hasta $15.000.000.oo
Tasa de inters: DTF e.a. + 2% e.a.
Mediano productor
Crdito mximo: Hasta $50.000.000.oo
Tasa de inters: DTF e.a. + 4% e.a.
LNEA DE CRDITO BANCOLDEX.

Crdito para la creacin, adquisicin y capitalizacin de
empresas.
Financiacin de necesidades de capital de trabajo de las
empresas importadoras o exportadoras
Activos fijos e inversiones diferidas que contribuyan con el
incremento de la capacidad de produccin, la innovacin
tecnolgica y la reconversin industrial.
Servicios de operacin bancaria internacional
Se otorga una garanta a las PYMES, para cubrir un amplio
porcentaje de sus crditos, y as, facilitar el acceso a
cualquier modalidad de crdito ofrecida por Bancoldex.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 12 No. 71-99 Piso 4 Bogot.
Telfonos: 3170467-3257330 Extensin: 2334 Fax: 3257333
Sitio web: www.megabanco.com.co
Persona contacto: Fabio Mayor Ortiz
E-mail: fmayor@megabanco.com.co
Cargo: Gerente Unidad Mypime Megabanco
3.1.1.12.
Banco Granahorrar S.A.
Cobertura Geogrfica: Amplia cobertura a nivel nacional, cuenta con una de las ms amplias redes
bancarias en el pas, con oficinas en 54 ciudades del pas.
Temtica: Atiende segmentos corporativo, personal y empresa y productor pequeo y mediano
31
Servicios:
Crditos para atender necesidades de corto plazo, tales como: Pago
de proveedores, pago de nmina, aportes parafiscales y pago de
cesantas. As como necesidades de mediano y largo plazo, tales
como: adquisicin de activos fijos, proyectos de inversin y
capitalizacin empresarial; bajo las siguientes caractersticas:
Las operaciones de crdito de corto plazo, se otorgan como cupo
permitiendo utilizaciones parciales sobre el valor aprobado.
CARTERA ORDINARIA:
Plazo del Cupo de Crdito hasta 1 ao.

Plazo del Crdito, hasta 5 aos, dependiendo del tamao de la
empresa.
Tasa de Inters variable, indexada a la DTF ms puntos
adicionales.
Abonos a capital y pago de intereses mensual, trimestral o
semestral.
Bancoldex:
Bancoldex ofrece a los empresarios colombianos un esquema de
financiacin integral, que permite atender todas las necesidades
financieras requeridas en las diferentes etapas de la cadena de
produccin y comercializacin de los bienes y servicios relacionados
tanto con el comercio exterior, como el mercado nacional.
Sector Exportador:
CRDITOS DE FOMENTO:
Crditos de corto, mediano y largo plazo, destinados a financiar

capital de trabajo e inversin fija, para empresas dedicadas a
producir y vender directamente bienes o servicios destinados a la
exportacin, o empresas dedicadas a ser proveedores de materias
primas, insumos o bienes utilizados en la fabricacin de productos o
servicios de exportacin, o empresas importadoras.
Sector Mercado Nacional: Bancoldex Multipropsito:
Crditos de corto, mediano y largo plazo, destinados a financiar
capital de trabajo e inversin fija, para empresas dedicadas a
atender el mercado nacional.
FINAGRO.
El banco ofrece a travs de esta Entidad crditos de corto, mediano
y largo plazo, destinados a financiar capital de trabajo e inversin,
de empresas que realicen actividades de produccin,
comercializacin y transformacin de productos de origen
agropecuario.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 73 No. 10-83 Torre D (Piso 4) Bogot.
Telfonos: 3476200 Extensin 1508 Fax: 2100649
Sitio web: www.granahorrar.com.co
Persona contacto: Gilberto Hurtado
E-mail: hurtado@granahorrar.com.co
Cargo: Director Banca Comercial
32
3.1.1.13.
Banco Popular S. A.
Cobertura Geogrfica: Amplia cobertura a nivel nacional, con oficinas en 27 departamentos en el

pas.
Servicios:
FINANCIAMIENTO EN
PESOS
Los requerimientos de financiamiento de las actividades inherentes al giro

normal de la empresa tales como necesidades coyunturales de caja o de
capital de trabajo, se atienden con crditos de tesorera con plazos de 30, 60
90 das a tasas muy favorables.
Las actividades de ms largo plazo tales como proyectos especficos de
modernizacin y de expansin tienen un diseo especial de financiamiento
con crditos ordinarios en funcin de los flujos esperados de caja.
CRDITO DE
REDESCUENTO
Los proyectos empresariales de inversin que aporten al desarrollo econmico

del pas, disponen de lneas especiales de crdito en cuanto a tasa de inters
y plazo a travs de las lneas de ONGS,
BANCOLDEX, FINDETER y FINAGRO.
TARJETA DE CRDITO
VISA EMPRESARIAL
Es uno de los medios ms verstiles de pago ya que con ella puede comprar
materia prima, pagar sus impuestos, adquirir seguros, definir cupos de crdito
para sus ejecutivos con el fin de controlar los costos de relaciones pblicas
entre muchos otros beneficios.
REMESA NEGOCIADAS
Con las remesas negociadas usted puede disponer inmediatamente del dinero
consignado con cheques de otras plazas mientras que los confirmamos, no
importa el lugar o el banco dentro de nuestro pas.
AVALES Y GARANTAS
BANCARIAS
Los compromisos contractuales y/o comerciales ante terceros son apoyados

por el Banco para su trmite efectivo, mediante la expedicin de avales o de
garantas.
ACEPTACIONES
BANCARIAS
Las adquisiciones de materia prima se pueden hacer en los mejores trminos

financieros sin desembolsar efectivo de inmediato, entregando al proveedor
como medio de pago Aceptaciones Bancarias del Banco Popular que tienen
una atractiva liquidez en el mercado secundario.
DESCUENTO DE
FACTURAS
Sobre facturas comerciales representativas de cuentas por cobrar el Banco

otorga financiamiento a corto plazo mientras se completa el ciclo de efectivo
de las ventas. Tambin, hacemos operaciones triangulares pagando de
contado al proveedor por cuenta del comprador, compartiendo el descuento
por pronto pago y concediendo al comprador un plazo ms amplio que el
otorgado por el proveedor.
DATOS DE CONTACTO
Direccin: Calle 17 # 7 35 (Piso 12) Bogot.
Telfonos: 2825900 Fax: 2825900
Sitio Web: http://wwww.bancopopular.com.co
Persona contacto: Stella Domnguez
E-mail: Stella_dominguez@bancopopular.com.co
Cargo: Gerente Genera rea PYMES
33
3.1.1.14.
Banco Santander S.A.
Cobertura Geogrfica: Amplia cobertura a nivel nacional, con oficinas en 38 ciudades y

municipios en el pas.
Servicios:
ACEPTACIONES BANCARIAS
Son letras de cambio aceptadas por el Banco, que se

originan en operaciones comerciales de compraventa
de mercancas a plazo, en donde el comprador
(cliente del Banco) se compromete con el vendedor a
pagar una determinada suma de dinero, en un plazo
establecido. El Banco respalda el pago de dicha
obligacin. Slo pueden originarse en la compra de
bienes muebles en el pas.
CUPOS DE CRDITOS ROTATIVOS
Son recursos aprobados por el Banco durante un

perodo establecido, durante el cual el cliente podr
utilizarlos en cualquier lnea de crdito que maneja el
Banco, de acuerdo a las condiciones negociadas.
PRSTAMO AUTOMATICO
Es un crdito automtico de tesorera con carcter

transitorio, diseado para subsanar los dficit de
tesorera o momentos de iliquidez temporales de su
empresa y tiene como plazo mnimo cinco (5) das y
mximo cuarenta y cinco (45) das.
DATOS DE CONTACTO:
Telfonos: 6448366-67-68/6448000 Fax: 2128355
Sitio web: www.bancosantander.com.co
Persona contacto: Fredy Ernesto Pedreros
E-mail: fpedrero@bancosantander.com.co
Cargo del Contacto: Gerente de Sucursal
3.1.2. Compaas de Financiamiento Comercial y Leasing
De acuerdo a su definicin legal, las compaas de financiamiento comercial son instituciones
que tienen por funcin principal captar recursos a trmino, con el objeto primordial de realizar
operaciones activas de crdito para facilitar la comercializacin de bienes y servicios, y realizar
operaciones de arrendamiento financiero o leasing. Un grupo especfico de stas compaas se
34
ha especializado en la oferta de productos y servicios financieros para los microempresarios y otras

a su vez se han especializado en la modalidad de leasing.
El gobierno Nacional, en su inters de dar continuidad al proceso de modernizacin iniciado en
los ltimos aos, est incentivando a los empresarios colombianos a invertir en los activos fijos
productivos que necesita la industria Nacional, para poder responder con xito a los retos y
exigencias de los acuerdos de libre comercio que se encuentran en trmite, especialmente el
TLC con estados Unidos ofreciendo productos y servicios competitivos en precio y calidad.
En cumplimiento de este objetivo, el gobierno nacional ha dado al Leasing beneficios especiales
que lo convierten en la mejor alternativa para financiar la adquisicin de los activos generadores de
renta que TODAS las empresas colombianas necesitan, INDEPENDIENTEMENTE DE SU
TAMAO, estos beneficios se ven reflejados en:
Canon 100% deducible, ya que el total del canon se contabiliza como gasto.
Facilidad de acceso a nuevas tecnologas sin comprometer capital de trabajo, ya que por Leasing
se puede financiar hasta el 100% del valor de los activos, incluido el IVA.
Plazo de financiacin ms amplio que el de los mecanismos de financiacin tradicionales.
Costo real de financiacin menor, que el de los mecanismos de financiacin tradicionales, ya que
al aplicar los beneficios tributarios se obtienen importantes ahorros.
Facilidad de importacin de los activos que se encuentran en el exterior, ya que Leasing
Colombia se encarga de todo el trmite de importacin y nacionalizacin y le traslada las tarifas
preferenciales que tiene como gran importador.
Las operaciones son fuera de balance, no incrementan el endeudamiento ni el patrimonio de la
empresa.
A continuacin se presentan las Compaas de Financiamiento comercial lderes en el pas en la
oferta de servicios de microcrdito y leasing.
3.1.2.1 Financiera Compartir S. A.
Cobertura Geogrfica: 10 Oficinas a nivel nacional, en Bogot, Cal, Ccuta, Medelln, Ubat.
Carcter: Compaa de Financiamiento Comercial
Temtica: Diseada
para suplir requerimientos de crdito al sector microempresarial y
empresarial. Es un intermediario financiero especializado en el fomento de los microempresarios.
35
Servicios:
LNEAS DE CREDITO:
Crdito a corto: Para financiamiento de necesidades de capital de trabajo, con un plazo promedio de 24
meses.
Crdito de Largo Plazo: Financiamiento de necesidades de inversin.
Crdito Estacional.
Crdito de Vehiculo.
Tasa: 1,98% Mes Vencido.
Debido a los altos costos de la operacin la Financiera Compartir trabaja con la TMLV
Montos:
Micros: Mnimo 700 mil pesos
Mximo: 3 Millones de pesos
Crdito para Pymes: Mnimo 40 Millones
Mximo 50 Millones
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Oficina Principal Bogota Calle 67 No. 11-43 Bogot.
Telfono: 3 452388-3471590 Fax: 3472388 Extensin: 144
Sitio Web: www.fundacioncompartir.org/financiera/contenido.htm
Persona contacto: Patricia Lega Isaakson
E-mail: pli@fundacioncompartir.com.co
Cargo: Gerente Comercial
3.1.2.2 Compaa de Financiamiento Comercial FINAMERICA S.A.
Cobertura Geogrfica: Bogot, Pasto, Armenia, Cal.

Carcter: Compaa de Financiamiento Comercial
Temtica: es un establecimiento de Crdito altamente especializado en la prestacin de servicios
de Microfinanzas, facilitando su acceso a la poblacin menos favorecida y, dirigidos a fomentar y
desarrollar a los Microempresarios y sus familias.
Servicios:
CREDITO PARA MICROEMPRESAS

CREDITO INDIVIDUAL
Crditos destinados a financiar capital de trabajo y adquisicin de Activos Fijos, acordes con la
capacidad de endeudamiento necesidades y el flujo del negocio.
Cobertura opcional del Fondo Nacional de Garantas
36
CREDIFACIL
Crditos para clientes con un buen historial crediticio.
Monto: $500 mil hasta $ 8.9 Millones
CREDIAMERICA
Crdito rotativo, para clientes excelentes con mas de 2 crditos de antigedad
Monto: Desde $1.2 MM hasta $30 MM
Plazo: Hasta 24 meses cada utilizacin
CREDITO DE TEMPORADA
Crdito para clientes excelentes de Finamerica para cubrir las necesidades de capital de trabajo en las
temporadas previstas para su negocio.
CREDITO DE LIBRE INVERSION

Compra de vehculos
Remodelacin de vivienda o cuota inicial para compra de vivienda
Temporada escolar: uniformes, libros, matrculas
Estudios de pregrado o postgrado
Compra de computadores
Electrodomsticos
Vacaciones y mucho mas
Crdito dirigido a Personas Naturales Independientes y asalariados.
Caractersticas
Monto mnimo $716.000
Cuota fija para crditos de menos de 36 meses, variable para crditos hasta 59 meses
CREDITO PYME
Crdito para empresas que tengan ms de 10 empleados y ms de $179 millones en activos totales.
Hasta $200 millones de financiacin
Plazos acordes con la necesidad de la inversin, financiados con recursos de BANCOLDEX (Recursos
lnea
Bogot y otros), FINDETER y FINAGRO.Respaldo del Fondo Nacional de Garantas, como garanta
complementaria.
37
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 16 No 6-66 Piso 4 Edificio Avianca Bogot.
Telfono: 2868609 Fax: 3427070
Sitio Web: www.finamerica.com.co
Persona Contacto: Lilian de Rivas
E-mail: lrivas@finamerica.com.co
Cargo: Ejecutiva Comercial
3.1.2.3 Leasing Colombia S.A.
Cobertura Geogrfica: Bogot, Medelln, Cal, Barranquilla, Pereira, Manizales, Bucaramanga y

Cartagena.
Carcter: Compaa de Financiamiento Comercial especializada en leasing
Temtica: Leasing Colombia es una compaa de financiamiento comercial, especializada en
Leasing, que capta recursos del pblico a travs de Bonos y CDT, con el fin de adquirir los activos
generadores de renta que sus clientes necesitan, para entregrselos en arrendamiento por un
perodo de tiempo previamente pactado.
Estos contratos de arrendamiento se pueden establecer con opcin de adquisicin al final de
contrato a travs de las diferentes modalidades de Leasing Financiero o sin opcin de adquisicin
al final, a travs del Arrendamiento Operativo.
Servicios:
LEASING FINANCIERO
Es un contrato en virtud del cual, una Compaa de Financiamiento
Comercial, denominada La Leasing, le entrega a una persona natural o
jurdica, la tenencia de un activo productivo para su uso y goce, a cambio
de un canon peridico durante un plazo establecido, a cuyo vencimiento el
cliente tendr derecho a adquirir el activo por el valor de la opcin de
adquisicin pactada.
MODALIDADES DE
LEASING
Modalidades:
Leasing de Importacin
Leasing Inmobiliario
Leasing para Proveedores
Leasing Habitacional
Leasing de Vehculos
LEASING DE IMPORTACIN
El cliente no tiene que contar con un departamento de importaciones,
Leasing
Colombia coordina todos los trmites de la Importacin y Nacionalizacin
del activo con personal especializado en estos trmites.
38
El cliente no tiene que hacer desembolsos para cubrir los costos del
proceso, Leasing Colombia se encarga de hacer todos los pagos a los
proveedores y los incluye en el valor del contrato.
Leasing Colombia le traslada al cliente las tarifas preferenciales que tiene
como gran importador en los bancos, Sociedades de Intermediacin
Aduanera, seguros, fletes, entre otros.
El cliente conserva todas las ventajas que otorga el Gobierno Nacional en
la Ley 223 de 1.995, en la importacin de bienes excluidos de IVA (Ley 788
de 2002), entre otros.
El contrato slo se activa cuando el activo este en las instalaciones del
cliente.
Al ser Leasing Colombia el importador directo, nicamente se causa el IVA
de la nacionalizacin.
LEASING OPERATIVO
El arrendamiento operativo es una alternativa que tienen las empresas,
para disponer de los activos generadores de renta que necesitan, bajo la
modalidad de arrendamiento, sin intencin de adquirir el activo al final del
contrato y sin necesidad de comprometer su capital de trabajo.
A travs del arrendamiento operativo, Leasing Colombia como compaa
arrendadora, entrega a un arrendatario, la tenencia de un bien para su uso
y goce por un plazo establecido, a cambio de un canon o renta peridica.
No se establece opcin de adquisicin al inicio del contrato y en caso de
que el cliente decida adquirir el activo lo debe hacer por el valor comercial
del mismo o un porcentaje de este.
BANCOLDEX
Con los recursos de Bancldex, es posible financiar hasta el 100% de los
activos requeridos para la ampliacin de la capacidad instalada, la
reconversin industrial o el mejoramiento tecnolgico que su empresa
necesita para ser ms competitiva en el pas y en el exterior.
LINEAS DE FOMENTO
Las lneas de financiacin de Bancldex, garantizan tasas de inters,
plazos y planes de amortizacin especiales.
Si el activo que la empresa requiere tomar en arrendamiento no es muy
comercial, Usted puede respaldar sus contratos hasta el 75% con el Fondo
Nacional de Garantas a muy bajo costo para la empresa.
FINAGRO
Lnea de crdito Finagro para el redescuento de operaciones de Leasing
Se entiende por crdito agropecuario aquel orientado a la financiacin de
las distintas fases del proceso de produccin de bienes agropecuarios y
acucola o de la pesca, su transformacin primaria, y/o comercializacin,
originados directamente o en forma conexa o complementaria.
El redescuento de contratos de Leasing con FINAGRO en Leasing
Colombia se realizar a travs de la lnea de crdito de inversin y est
orientado a los beneficiarios definidos por esta entidad como medianos y
grandes productores.
Las operaciones de Leasing sobre activos que son objeto de redescuento
con FINAGRO debern estar enmarcadas en alguno de los siguientes
rubros:
39
Compra de animales.
Adquisicin de maquinaria y equipo agrcola, incluyendo la reparacin de
las mismas.
Infraestructura y equipos para la
comercializacin de bienes agrcolas.
transformacin
primaria
y/o
Infraestructura de servicios de apoyo a la produccin agrcola.

A travs de la financiacin de las operaciones de Leasing con recursos
FINAGRO, el cliente puede acceder al Incentivo de Capitalizacin Rural
(ICR), entendido este como el aporte en dinero que con recursos del
presupuesto nacional, FINAGRO hace a los productores del sector
agropecuario para que modernicen su actividad agropecuaria y as puedan
mejorar sus condiciones de productividad, competitividad, sostenibilidad y
reducir sus riesgos.
FINDETER
La lnea de crdito de FINDETER utilizada por Leasing Colombia para el
redescuento de contratos de Leasing con sus clientes es la lnea de
preinversin e inversin, la cual es aplicable en los sectores y subsectores
financiables establecidos por Findeter.
Una vez la operacin es enmarcada dentro de alguno de los subsectores
elegibles para la aplicacin de la lnea de crdito de preinversin o
inversin de FINDETER, es necesario que la operacin clasifique como
inversin financiable de acuerdo a los criterios de la lnea.
Existe la posibilidad que los clientes que realicen una operacin de Leasing
financiada con recursos FINDETER accedan al Fondo Nacional de
Garantas (FNG) a travs de la lnea de garanta individual.
A PROGRESAR-BANCOLDEX
La lnea Aprogresar de Bancoldex est orientada al apoyo integral del
empresario colombiano y al ofrecimiento de servicios financieros que
contribuyan al mejoramiento de la productividad y la competitividad.
Los beneficiarios de la lnea son personas naturales o jurdicas
consideradas Mipymes (Activos Totales hasta 30.000 SMMLV) de los
sectores, industrial, comercio y servicios, que cuenten con un plan de
accin, y estn desarrollando o inicien la implementacin de un programa
que mejore la productividad y competitividad empresarial.
El destino de los recursos podr ser:
Modernizacin y ampliacin de la capacidad productiva.
Desarrollo, adquisicin y transferencia de tecnologa.
Aumento del valor agregado en productos.
Plan de expansin internacional.
Programas para el control y mejoramiento del impacto ambiental.
El monto de la financiacin es hasta el 100% de la inversin sin superar
$3,000 millones por cliente, con plazos entre dieciocho (18) meses y doce
(12) aos.
40
Adicionalmente se podran autorizar periodos de gracia as:

Para operaciones con plazo hasta de tres (3) aos: Hasta seis (6) meses
de perodo de gracia a capital.
Para operaciones con plazos superiores a tres (3) aos: Hasta dieciocho
(18) meses de perodo de gracia a capital.
En proyectos de larga maduracin, el perodo de gracia se puede extender
hasta treinta y seis (36) meses previa aprobacin de Bancldex.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 30A No. 6-38 Piso 18 Bogot.
Telfonos: 4886000-3536600
Sitio Web: www.leasingcolombia.com.co
Persona contacto: Diego Sarmiento
E-mail: cmora@leasingcolombia.com
Cargo: Asesor Comercial
3.1.2.4 Leasing Bolivar S.A
Cobertura Geogrfica: Compaa principalmente urbana con oficinas en Bogot, Cal y Medelln.
Carcter: Compaa de financiamiento comercial especializada en leasing.
Temtica: LEASING BOLIVAR S.A. fundada en 1.978, es la Compaa de Financiamiento
Comercial ms antigua y pionera de Leasing en Colombia. Se dedica a la captacin de recursos
financieros, y a la colocacin de activos productivos, permitiendo la reconversin industrial y
tecnolgica de empresas pequeas, medianas y grandes, de diferentes sectores de la economa;
desarrollando nuevos productos segn la evolucin y las necesidades del mercado.
Cuenta con el respaldo de la Corporacin Interamericana de Inversiones, filial del Banco
Interamericano de Desarrollo, y con Sociedades Bolvar como sus principales socios.
Servicios:
LEASING DE IMPORTACIN
Dirigido a quienes desean adquirir equipos en el exterior sin incurrir en negociaciones con el Proveedor y sin
asumir directamente los trmites de importacin, Leasing Bolvar se encarga de realizar todo el proceso.
BANCOLDEX
Esta lnea esta dirigida a la Financiacin de Activos para Clientes Exportadores.
41
LEASING INMOBILIARIO
Necesidades de Bodegas, Oficinas, etctera, el Leasing Inmobiliario brinda esta posibilidad obteniendo
beneficios tributarios importantes.
LEASE BACK
Financia requerimientos de Capital de Trabajo, a travs de este producto se puede adquirir una fuente de
financiacin.
Mediante un contrato, el empresario vende a la compaa de leasing los activos productivos y los toma en
Leasing al mismo tiempo.
Este producto no genera Beneficios Tributarios.
VEHILEASING
Adquisicin de vehculos que necesita el empresario para el desarrollo de su negocio, comprende
transporte Pblico, de carga o particulares.
LEASING PLAN VALLEJO
Para empresas exportadoras se financia la importacin de materias prima, financiando la adquisicin de
dichos activos con extensin total o parcial de los tributos aduaneros, en el marco del Plan Vallejo.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 7 No. 71-52 Torre B Piso 12 Bogot.
Telfonos: 3122377 Ext: 268 Telfono: 3122510
Sitio Web: www.leasingbolivar.com
Persona contacto: Johan Bayona
E-mail: mercadeo@leasingbolivar.com
Cargo: Asesor Comercial
3.1.3
Bancos de Fomento (segundo piso):
A travs del Banco de Comercio Exterior (Bancldex), Finagro, Findeter y el Fondo Nacional de
Garantas, se han realizado esfuerzos importantes para financiar las operaciones de las micro,
pequeas y medianas empresas, mediante la banca de primer piso. Esta opcin es buena, pero
algunos empresarios aseguran que no tienen la informacin relacionada con las lneas de crdito
propias de este esquema y otros sostienen que los bancos no las ofrecen.
Se presenta entonces, a continuacin un resumen de los portafolios de productos y servicios de la
Banca de Fomento del pas, hacindose especial nfasis en los productos de crdito diseados
especialmente para los microempresarios y pequeos productores.
3.1.3.1 FINAGRO: Fondo para el financiamiento del sector agropecuario
FINAGRO es el banco de segundo piso del sector agropecuario, encargado de proveer los
recursos suficientes y oportunos a los productores y empresarios del agro, en forma individual y
asociativa, incluidos los entes territoriales, cooperativas o asociaciones de usuarios, fondos
agropecuarios, industrias procesadoras, de servicios de apoyo y comercializadoras que trabajan en
el sector rural.
42
El Fondo para el Financiamiento del Sector Agropecuario, Finagro, fue fundado el 22 de enero de
1990. Naci de la necesidad del sector rural colombiano de tener una entidad autnoma y
especializada que manejara los recursos de crdito, dispersos en varias organismos que los
asignaban como una variante complementaria de la poltica macroeconmica, bsicamente en
manos del Banco de la Repblica.
FINAGRO promueve la formacin de esquemas de crdito sobre el principio de la Produccin
Asociativa, que apuntan a la integracin de productores, comercializadores, industriales, empresas
de insumos y organismos de apoyo, pblicos y privados, para garantizar la rentabilidad de las
inversiones rurales.
Cobertura Geogrfica: la cobertura de FINAGRO a nivel geogrfico es de carcter nacional en la
medida en que el acceso a los recursos de la entidad se hace a travs de las entidades financieras
vigiladas por la superintendencia Financiera. Los principales colocadores de crdito en el ltimo
fueron el Banco Agrario, Bancolombia, BBVA, Banco de Bogot, Bancaf y Banco de Occidente.
Carcter: Rural
Temtica: Sector Agropecuario.
Servicios: Crdito
LINEA DE CRDITO
CARACTERSTICAS
COBERTURA FAG
Pequeos productores:
CAPITAL DE TRABAJO
Financiamiento de la produccin
agrcola,
Sostenimiento de la produccin
agropecuaria,
Transformacin de la produccin
primaria y comercializacin de
de bienes de origen
agropecuario.
Servicios de apoyo a la
produccin agropecuaria,
Actividades rurales, Bonos de
prenda.
INVERSION:
Financiamiento de plantacin y
mantenimiento,
Compra de animales y retencin
de vientres, Maquinaria y equipo
(reparacin de maquinaria),
Adecuacin de tierras,
Infraestructura y equipos para la
transformacin primaria y
comercializacin, Infraestructura
de servicios de apoyo a la
Monto:
Para pequeos productores: hasta
$25.601.870
Para medianos productores y
grandes productores, de acuerdo a
su capacidad de pago.
Tasa:
Hasta DTF (e.a). + 4
Medianos y Grandes Productores:
Hasta DTF(e.a)+8
Monto:
Para pequeos productores: hasta
$25.601.870
Para medianos productores y
grandes productores
de acuerdo a su capacidad de pago
Plazo:
Acorde con el ciclo del proyecto
La garanta FAG hasta el

80% del valor del crdito.
Medianos productores: la
garanta FAG hasta el 60%
del valor del crdito.
Grandes productores: la
Se consideran medianos
productores: cuando sus
crditos en el sector
financiero incluido el crdito
a garantizar no supere los
2.500 smmlv
($772.500.000), en caso de
ser superior se consideran
grandes productores
Pequeos productores: la
del valor del crdito
Medianos productores: la
Grandes productores: la
Se consideran medianos
productores: cuando sus
43
produccin, Tierras, vivienda

rural, e investigacin,
Actividades rurales Vivienda
rural de inters social VIS.
Tasa:
Pequeos productores Hasta DTF
(e.a). + 4 Medianos y grandes
productores hasta DTF(e.a)+8
crditos en el sector
Financiero incluido el crdito
a garantizar no supere los
2.500 smmlv
($772.500.000), en caso de
ser superior se consideran
grandes productores
Nota: El FAG no respalda la
lnea de compra de tierras,
ni la lnea de creacin
y capitalizacin de
empresas.
NORMALIZACIN DE
CARTERA:
Por esta lnea, los beneficiarios
de
crditos
otorgados
en
condiciones FINAGRO, pueden
acceder a alternativas como
reestructuracin, refinanciacin,
o consolidacin de pasivos, para
asegurar el pago oportuno de
sus obligaciones.
Monto: Para las lneas de inversin

del proyecto de acuerdo con los
flujos de fondos del proyecto.
Plazo: Para lneas de capital de
trabajo hasta 2 aos.
Tasa:
Hasta DTF E.A. + 4
Medianos y grandes productores:
Hasta DTF E.A. + 8
Los crditos que

originalmente tenan
garanta FAG, cuando se
realizan operaciones de
normalizacin de cartera, se
cuenta con la posibilidad de
renovarla.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera. 13 No. 28-17 piso 5 Bogot.
Telfono- fax: 3203377
Sitio web: www.finagro.com.co
E-mail: ghung@finagro.com.com
Nombre del contacto: Guido Hung
Cargo del Contacto: Asesor comercial
3.1.3.2 BANCOLDEX: Banco de comercio exterior de Colombia
El Banco es una sociedad annima de economa mixta, vinculada al Ministerio de Comercio,

Industria y Turismo, siendo el Gobierno Nacional su mayor accionista. Opera en Colombia como un
banco de redescuento.
Cobertura Geogrfica: cobertura a nivel nacional. El banco llega a sus usuarios a travs de las
entidades financieras autorizadas para ofrecer la lnea de Bancoldex
Temtica: Bancoldex ofrece a los empresarios colombianos un esquema de financiacin integral,
que permite atender todas las necesidades financieras requeridas en las diferentes etapas de la
cadena de produccin y comercializacin de los bienes y servicios relacionados con el comercio
exterior.
Igualmente el Banco canaliza crdito a los empresarios colombianos (micros, pequeas, medianas
y grandes empresas) dedicados al mercado nacional.
El Banco presta sus recursos mediante operaciones de redescuento, a travs de los intermediarios
previamente autorizados. Todas las solicitudes de crdito se deben tramitar a travs de bancos
44
nacionales, corporaciones financieras, compaas de financiamiento comercial, cooperativas y

ONGs y bancos del exterior.
La tasa de inters para el empresario corresponde a la tasa de redescuento otorgada al

intermediario ms los puntos adicionales (margen de intermediacin) que se pacten, liquidados en
su equivalente trimestre vencido.
En dlares, la tasa es igual a la tasa de redescuento ms los puntos adicionales pactados,
pagaderos por semestres vencidos.
Servicios:
El monto mximo de financiacin con recursos Bancldex para operaciones
en moneda legal est dado en funcin de la proyeccin anual de ventas al
mercado
externo
o
por
la
facturacin
a
empresas
exportadoras y del coeficiente respectivo. Cuando los recursos se
requieran para actividades de promocin, el monto estar dado en
funcin del valor de la inversin en estas actividades. (Ferias, misiones,
investigacin de mercados, desarrollo de productos, etc.).
Moneda: Pesos/Dlares
Plazo: Hasta 3 aos
CAPITAL DE TRABAJO
Exportadores directos,
Abonos a Capital: Cuotas semestrales iguales

Compromisos de exportacin e inversin:
Exportadores indirectos y Demostrar exportaciones y/o facturaciones, o importaciones anuales sobre el

empresas colombianas en
valor del crdito, en los siguientes porcentajes:
el exterior.
Exportador directo: 70%;
Exportador indirecto: 100%;
Produccin agropecuaria: 50%.
Crditos para promocin: 0%.
Bienes de capital y servicios bajo pedido, compromiso nico del 100%.
Importador: 100%
INVERSIN EN ACTIVOS Se financia hasta el 100% del costo total del proyecto, siempre y cuando
el monto solicitado no supere el valor total de las exportaciones y/o
FIJOS Y DIFERIDOS
facturaciones, o importaciones proyectadas durante la vigencia del crdito.
Moneda: Pesos o Dlares
45
exportadores indirectos,
importadores de bienes de
capital y empresas
colombianas en el exterior.
Monto mximo a financiar
LEASING
Exportadores Directos,
Exportadores Indirectos,
Importadores De Bienes
De Capital Y Empresas
Colombianas en el
exterior.
Hasta el 100% del valor del contrato de leasing, siempre y cuando el

monto solicitado no supere el valor total de las exportaciones y/o
facturaciones, o importaciones proyectadas durante la vigencia del
crdito.
Moneda: Pesos o dlares
Plazo: Hasta 10 aos
Periodo de Gracia: Hasta 3 aos
Monto mximo a financiar:
Hasta el 100% de la inversin, siempre y cuando el monto solicitado no

supere el valor total de las exportaciones y/o facturaciones, o
importaciones proyectadas durante la vigencia del crdito. Para las
empresas domiciliadas en el exterior, hasta el 100% de la inversin, sin
superar el monto total de las importaciones de producto colombiano o de
la generacin de divisas proyectadas por la empresa receptora de los
Exportadores
directos,
recursos durante la vigencia del crdito.
exportadores
indirectos,
importadores de bienes de Moneda: Pesos o dlares
capital
y
empresas Plazo: Hasta 10 aos
colombianas en el exterior.
CREACIN,
ADQUISICIN Y
CAPITALIZACIN DE
EMPRESA:

CONSOLIDACIN DE
PASIVOS
exportadores indirectos y
empresas colombianas en
el exterior.
Hasta el 100% de los pasivos, siempre y cuando el monto solicitado

no supere el valor total de las exportaciones y/o facturaciones o
importaciones proyectadas durante la vigencia del crdito.
Moneda: Pesos o dlares
Plazo: Hasta 7 aos
EXPOPYME
MULTIPROPSITO
exportadores indirectos.
Los recursos del crdito podrn ser utilizados para financiar, en

ejecucin del plan de desarrollo exportador, las necesidades de capital
de trabajo, la adquisicin de hardware y software necesarios para
atender los requerimientos que demanden proyectos de comercio
electrnico y, en general, de nuevas tecnologas en el manejo de la
informacin.
Monto Mximo a Financiar: Hasta el 100% del valor de las inversiones
financiables que formen parte del Plan Exportador, sin superar el
equivalente en pesos a USD 150.000, por empresa.
Moneda: Pesos Hasta 7 aos Hasta 3 aos
Pago de intereses: Durante los dos primeros aos podrn pagarse S.V.
A.V.A partir del tercer ao T.V.
Abonos a capital: Cuotas semestrales iguales
46
SAN ANDRS Y
PROVIDENCIA
MULTIPROPSITO
exportadores indirectos
Financiar las necesidades de capital de trabajo; adquisicin de activos

fijos; arrendamiento financiero de maquinaria y equipo (leasing);
consolidacin de pasivos; creacin, capitalizacin y adquisicin de
empresas exportadoras que requieran las empresas exportadoras
directas o indirectas de San Andrs y Providencia. Estos rubros incluyen
la inversin en materias primas, inventarios, mano de obra, la
adecuacin y construccin de bodegas, hoteles, restaurantes, siembra
de cultivos, adquisicin de equipos para prestacin de servicios, que
stn destinados total o parcialmente a la produccin o a la fabricacin de
bienes o insumos exportables, a la comercializacin para reexportacin,
a la facilitacin el proceso de exportacin o la prestacin de servicios
para atencin del turismo receptivo.
Monto mximo a financiar: Hasta el 100% del valor de las necesidades
de crdito e los rubros financiables que se enuncian a continuacin, sin
superar $1.000 millones por beneficiario.
Moneda: Pesos Hasta 10 aos Hasta 3 aos Durante los dos primeros
aos del perodo de gracia
Pago de intereses: los intereses podrn pagarse A.V. Concluido este
perodo se pagarn T.V.
Abono a capital: Cuotas semestrales iguales
PROGRAMA JVENES
EMPRENDEDORES
Exportadores
Financiar a los socios o accionistas y a las empresas exportadoras

vinculadas al programa Jvenes Emprendedores Exportadores, los
proyectos previamente avalados por el Ministerio de Comercio Exterior o
la entidad que ste designe.Los recursos debern destinarse a cubrir las
necesidades de capital de trabajo y/o la adquisicin de activos fijos a
travs de las modalidades de inversin fija o leasing, requeridos para el
normal desarrollo de su actividad.
Monto mximo a financiar: Hasta el 80% del costo total del proyecto, sin
que supere $50 millones o su valor equivalente en dlares.
Moneda: Pesos Dlares
Plazo: Hasta 5 aos
Periodo de gracia: Hasta 2 aos
Pago de intereses: T.V. S.V.
Financiar las inversiones necesarias para el desarrollo de proyectos de
investigacin, innovacin y desarrollo tecnolgico, a ser ejecutados por
las empresas exportadoras o con potencial exportador y que obtengan el
Incentivo a la Innovacin Tecnolgica por parte de Colciencias.
MODALIDAD DE
CRDITO BANCOLDEXCONCIENCIAS
Mercado Nacional
Monto mximo a financiar: Hasta el 80% del costo total del proyecto, sin
que supere 10.000 SMLV o su valor equivalente en dlares.
Moneda: Pesos o Dlares
Plazo: Hasta 10 aos
Perodo de gracias: Hasta 3 aos
Pago de intereses: T.V. S.V.
CUPO ESPECIAL
ATPDEA
Financiar la adquisicin de maquinaria y equipo requeridos en el proceso

productivo.
47
Modernizacin de
maquinaria equipo
requeridos en el proceso
productivo Exportadores
directos y/o indirectos, que
efecten exportaciones a
los Estados Unidos, de
bienes favorecidos en la
ley de preferencias
arancelarias ATPDEA.
Los patrimonios
autnomos constituidos
por las empresas para la
exportacin de bienes bajo
la mencionada, B36
MODALIDAD DE
CRDITO
MULTIPROPSITO
Personas naturales y
jurdicas consideradas
micros, pequeas,
medianas y grandes
empresas de todos los
sectores (a excepcin del
agropecuario) no
vinculadas al sector
comercio exterior. As
como importadores de
materias primas y bienes
intermedios
Monto mximo a financiar: Hasta el equivalente a la sumatoria de las

exportaciones y/o facturaciones proyectadas bajo la ley de preferencias
arancelarias durante la vigencia del crdito, sin que supere:
Gran Empresa $ 4,000 MM
Mipyme $ 1,000 MM.
Plazo: Hasta 5 aos
Periodo de gracia: Hasta 2 aos T.V., S.V. o A.V.
Financiamiento de Capital de trabajo: Materia prima, insumos,

inventarios y dems gastos operativos y de funcionamiento. Activos fijos:
Compra o arrendamiento (leasing) de maquinaria, equipo, vehculos,
herramientas, bodegas, locales y dems inversiones requeridas para el
desarrollo de su actividad industrial, comercial o de servicios. Incluye
creacin, capitalizacin y adquisicin de empresas y la consolidacin de
pasivos.
Monto mximo a financiar: Hasta el 100% de las necesidades del
beneficiario del crdito.
Moneda: Pesos
Plazo: Hasta 3 aos Hasta 10 aos
Periodo de gracia: No tiene para capital de trabajo y para inversin hasta
3 aos.
Pago de intereses: M.V., T.V. o S.V.
Abono a capital: Mensual, Trimestral o Semestral
Financiamiento de Capital de trabajo Materia prima, insumos, inventarios
y dems gastos operativos y de funcionamiento. Activos Fijos Compra de
maquinaria, equipo, vehculo vinculado a la actividad de la empresa,
herramientas, bodegas, locales y dems activos fijos y de capital. Bajo
este rubro se puede financiar la mejora de instalaciones y de locales
comerciales
MODALIDAD DE
CRDITO BOGOT
BANCLDEX
Personas naturales y
micros y pequeas
empresas ubicadas en el
Distrito Capital.

MICROEMPRESAS Hasta 20 millones de pesos (COP 20 millones) por
operacin.
PEQUEA EMPRESA Hasta 100 millones de pesos (COP 100 millones)
por operacin.
Moneda: Pesos
Plazo: Hasta 3 aos
Periodo de gracia: No tiene
Pago de intereses: M.V. o T.V.
Abono a capital: Mensual o Trimestral
48
Financiamiento de:
Capital de trabajo Materia prima, insumos, inventarios y dems gastos
operativos y de funcionamiento.
Plazo: Hasta 2 aos
MODALIDAD DE
CRDITO AECI
BANCLDEX
Activos Fijos Compra de maquinaria, equipo, vehculo vinculado a la

actividad de la empresa, herramientas, bodegas, locales y dems activos
fijos y de capital.
Bajo este rubro se puede financiar la mejora de instalaciones y de locales
comerciales.
Programa Espaol de
Plazo: Hasta 5 aos
Microfinanzas Personas
naturales y jurdicas
consideradas
microempresas
Capital de trabajo: Hasta un monto equivalente en pesos a 25

S.M.L.M.V.
Activos Fijos: Hasta un monto equivalente en pesos a 75 S.M.L.M.V.
Moneda: Pesos
Periodo de gracia: Hasta un ao
Pago de intereses: M.V. o T.V.
Abono a capital: Mensual o Trimestral
Financia las inversiones requeridas en activos fijos y diferidos orientadas a
las siguientes actividades:
Modernizacin y ampliacin de la capacidad productiva.
CUPO ESPECIAL
APOYO A LA
PRODUCTIVIDAD Y
COMPETITIVIDAD
-PROGRAMA
"A PROGRESAR"
Personas naturales o
Mipymes que cuenten con
un plan de accin y que
estn desarrollando o
inicien la implementacin
de un programa que
mejore la productividad y
competitividad
empresarial, as como los
socios o aportantes
cuando se desarrolle el
proyecto de adquisicin de
maquinaria y equipo
mediante el esquema de
capitalizacin.
Desarrollo, adquisicin y transferencia de tecnologa.

Aumento del valor agregado en productos.
Plan de expansin internacional.
Programas para el control y mejoramiento del impacto ambiental.
Capitalizacin empresarial para ejecucin de planes de inversin.
Hasta el 100% del valor total de la inversin financiable siempre y
cuando el monto solicitado no supere $ 3.000 MM o su equivalente en
dlares (USD).
Moneda: Pesos
Plazo: Desde 18 meses y hasta 12 aos
Moneda: Dlares
Plazo: Desde 18 meses y el plazo mximo estar sujeto a la
disponibilidad de recursos
Hasta 6 meses para operaciones con plazo de hasta de 3 aos. Para
operaciones
con plazos superiores a 3 aos hasta 18 meses. En proyectos de larga
maduracin, el perodo de gracia se puede extender hasta 36 meses
previa aprobacin de Bancldex.
Pago de intereses: M.V., T.V., S.V.
Abono a capital: Mensual, Trimestral o Semestral
49
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 28 No 13A-15, Pisos 38 Bogot.
Telfonos- Fax: (57-1) 382 1515
Sitio web: www.bancoldex.com.co
E-mail: E-mail: pedro.villabong@bancoldex.com
Nombre del contacto: Pedro Julio Villabn
Cargo del Contacto: Director Banca Microempresas
3.1.3.3 FINDETER: Financiera de desarrollo territorial
Sociedad annima del orden nacional creada por la Ley 57 de 1989 que opera como entidad
financiera de segundo piso, , vinculada al Ministerio de Hacienda y Crdito Pblico, otorgando
financiamiento, a travs de los establecimientos de crdito legalmente autorizados por la
Superintendencia Bancaria.
Su funcin principal es promover el desarrollo territorial y regional, mediante
financiacin y
asesora sobre el diseo, ejecucin y administracin de proyectos o programas de inversin
relacionados con la poltica pblica.
Temtica: Es una entidad es apoyar el desarrollo del pas mediante productos y servicios de
carcter tcnico o financiero, que faciliten la realizacin de iniciativas pblicas o privadas, para
mejorar la calidad de vida, generando resultados sociales y econmicos dentro del marco de la
poltica del Estado.
Cobertura Geogrfica: Cobertura a nivel nacional.
Carcter: Entidad Financiera de Segundo Piso.
Servicios:
BENEFICIARIOS DE CRDITO:
De carcter pblico:
Entidades territoriales (Departamentos, Municipios y Distritos) y sus descentralizadas.
Asociaciones de Municipio y reas Metropolitanas
Entidades pblicas del orden nacional
Organizaciones regionales de televisin.
Patrimonios autnomos (con las excepciones al sector pblico)
De carcter privado:
Entidades de derecho privado que utilicen los recursos del crdito en los sectores y subsectores
establecidos en el Reglamento de Crdito (Ley 795 de 2003)
Las personas naturales de conformidad con las normas particulares de cada uno de los sectores
elegibles:
Turismo Ley 300 de 1996
Educacin Ley 115 de 1994 , Educacin Superior Ley 30 de 1992
Salud
50
Ley 100 de 1993

Patrimonios autnomos
Los inversionistas, persona jurdica, que desarrollen proyectos en los sectores y subsectores objeto de
crdito
Juntas de accin comunal
Sociedades de mejora y ornato
Asociaciones de recreacin, defensa civil y usuarios
Organismos cooperativos
Comunidades indgenas, negritudes y unidades familiares.
FINANCIACIN DEL SUBSECTOR: MEDIO AMBIENTE

Se financiarn las inversiones relacionadas con la prevencin, mitigacin y compensacin de impactos
ambientales, asociados a todo tipo de actividad econmica, dentro de los entornos:
biticos : flora y fauna
abiticos : agua, aire y suelo
socio-econmicos
Adicionalmente sern financiables inversiones relacionadas con:
Planes y Programas Ambientales
Jardines Botnicos Sistemas de Informacin
Actualizacin Tecnolgica
Mercados Verdes
Reforestacin
Ecoturismo
Mecanismos de desarrollo limpio
Investigacin, Educacin y Desarrollo Ambiental
LNEAS DE CRDITO
Inversin
Gastos e inversiones tendientes a la financiacin de recursos de crditos dirigidos a desarrollar la
actividad del beneficiario.
Desarrollo Institucional
Inversiones tendientes a mejorar la capacidad de gestin administrativa, financiera y organizacional del
beneficiario.
Capital de Trabajo
Financiamos todos los costos y/o gastos necesarios para la operacin de las entidades beneficiarias
privadas
51
Sustitucin de Deuda: Aplica para el pago de las obligaciones financieras de un beneficiario, que:
Fueron adquiridas con entidades financieras
Fueron contradas mediante esquemas de captacin de ahorro interno externo
Las cedidas a CISA, (vivienda de inters social).
Incluye la conversin de deuda de una moneda a otra.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 103 No. 21-20 Bogot, D.C.
Telfono: 623 0311- 623 03 88 Extensin 603 Fax: 6230260
Sito Web: www.findeter.gov.co
Persona Contacto: Ana Sheyla Ordoez
E- mail: asordone@findeter.gov.co
Cargo: Jefe de la Divisin de Mercadeo y Comunicaciones.
3.2
Entidades Sin nimo de Lucro con servicios financieros
Las entidades no vigiladas por la Superintendencia Financiera, que comprenden las entidades sin
nimo de lucro oferentes de servicios financieros y corporaciones afines, son actualmente en
Colombia los agentes lderes en la oferta de servicios de microcrdito. La fuente principal de
recursos de estas organizaciones son dineros provenientes de organizaciones mundiales como el
Banco Mundial, el Banco Interamericano de Desarrollo, Accin Internacional, la Corporacin
Andina de Fomento, entre otros.
La caracterstica comn de este segmento de entidades es que su constitucin legal se da bajo el
esquema de entidad sin nimo de lucro, y la prohibicin de captacin de recursos del pblico para
su financiamiento. Dentro del grupo de entidades sn nimo de lucro para el pas tenemos las
Fundaciones, las Corporaciones y las Asociaciones principalmente.
Son entonces, estas entidades las que actualmente desarrollan principalmente la actividad de
Microfinanzas en el pas y adicionalmente, ofrecen programas de capacitacin al empresario en
temas contables, financieros y de desarrollo empresarial.
La importancia de la actividad de estas organizaciones es su papel fundamental como mecanismo por
excelencia para el financiamiento de pequeos productores y empresarios, al desarrollar una operacin
con alto componente social, ya que no estn llamadas a generar estructuras de acumulacin, sino que
su razn de ser es financiar una cadena de valor para que se logre un verdadero impacto y llegue a
generar desarrollo y acumulacin.
La dificultad que enfrenta el estado para generar instituciones estatales sostenibles tanto en el sector
rural como en el urbano y para fomentar la inclusin de los segmentos ms pobres dentro de los
sistemas financieros, se enfrenta a una creciente demanda por crdito y otros servicios financieros por
parte de las poblaciones ms pobres, lo que posiciona a las organizaciones no gubernamentales, a las
instituciones de la economa solidaria o comunitaria y a otras instituciones financieras no bancarias,
como actores esenciales en la intermediacin financiera con los pobres.
En 1995 las ONG conformaban ms de la mitad de las instituciones microfinancieras del mundo siendo
los donantes y los fondos concesionales sus fuentes ms frecuentes de fondeo. El creciente rol de las
ONG como intermediarias financieras, estuvo acompaado del aumento gradual de los servicios
disponibles, e invita a la cooperacin internacional a redefinir su modelo de asistencia, adoptando un
enfoque de Sistema Financiero, en el que la cooperacin asocia esfuerzos para fortalecer la
capacidad institucional de los operadores, para llevar la infraestructura del sistema a estos actores y
para incitar el desarrollo de polticas que aumenten la capacidad del sistema financiero para llegar a los
ms pobres.
A pesar del constante crecimiento de los operadores no regulados en el pas, su cobertura tiende a ser
restringida entre otras razones, por una oferta de recursos de financiacin limitada a tecnologas de
microcrdito urbano, sin hasta el momento atender masivamente la demanda de capital de trabajo de
52
operadores que incursionan en microfinanzas rurales, en microcrdito para proyectos emprendedores,

en productos de financiamiento con destinos diferentes al de activos fijos y capital de trabajo como son
los de consumo y vivienda y de seguridad a travs de micro seguros de vida, educacin, vehculos,
entre otros.
Figura No. 4
recimiento Trimestral de la Cartera de Red Emprender

Cifras en Millones de Pesos
464.236
500.000
442.791
402.082
400.000
360.025
334.003
300.000
MAR -04
JUN -04
SEP-04
DIC -04
MAR -05
Fuente: Claudio Higuera, Cooperativa Emprender.
3.2.1
Fundaciones
3.2.1.1 Mundial de la mujer
Cobertura Geogrfica: WWB Colombia ofrece servicios Financieros a microempresarios de los

estratos socioeconmicos 1, 2 y 3 en los departamentos de Valle, Quindo, Risaralda, Cauca y
Cundinamarca a travs de una red de 27 agencias, 10 de ellas ubicadas en Cali, 7 en ciudades
intermedias del Valle como Palmira, Pradera, Buga, Tula, Zarzal, Cartago y Buenaventura, 4 en
ciudades del Eje Cafetero como Armenia, Pereira y Dosquebradas, 1 en la ciudad de Popayn y 5
en Bogot.
Carcter: los bancos de la mujer en Colombia hacen parte de Women's World Banking, red
Internacional instituciones que ofrecen servicios financieros a la microempresa la cual cuenta con
26 afiliadas en el mundo. En Colombia tienen presencia 5 afiliadas a la Red WWB.
Temtica: WWB Colombia busca contribuir a elevar el nivel socioeconmico de la poblacin
econmicamente menos favorecida. Preferiblemente de la mujer de escasos recursos y su familia,
mediante programas de crdito y otros servicios complementarios, buscando para ellos aumentar
sus ingresos y activos, y para la institucin su solidez y permanencia en el tiempo.
53
Servicios:
MICROCRDITO
Otorgamiento de pequeos crditos (hasta 25SMMLV) a personas con microempresa principalmente a
aquellos microempresario que tengan dificultades para acceder a la banca comercial, por carecer de
garantas para respaldarlo.
LNEAS DE CRDITO:
Capital de Trabajo: Plazos desde 4 hasta 24 meses
Compra de activos fijos: Plazos desde 24 meses hasta 36 meses.
Crediplante: Crdito estacional.
Credilocal: Crdito para mejoras en inmuebles.
Crediparalelo: Posibilidad de obtener un segundo crdito mientras se tenga otro vigente.
Credirotativo: Crdito Rotativo.
REQUISITOS:
Ser microempresario
Experiencia en la actividad no inferior a un ao.
Los principales criterios de acceso son los siguientes
Hasta 10 trabajadores (incluyendo al dueo) Activos totales inferiores a 501 SMMLV
Limitado acceso al sector financiero formal, Autogeneracin de empleo Pequea escala
Carcter familiar Historia de trabajo como principal capital
Generalmente informal Uso intensivo de mano de obra
Escasa organizacin y divisin del trabajo Alta rotacin de capital
Reducida dotacin de activos fijos Bajo nivel de tecnologa
Tasa: 1.95% Mes Vencido
Monto mnimo: 300 mil pesos
Plazo: Depende del ciclo del proyecto
Cuota: Fija
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Oficina principal centro Calle 13 No. 27 31 Bogot.
Telfonos en Bogot:(051) 2773130 2773060 277315
En Cali: (052) 6083999 Extensin: 133
Sitio Web: www.fwwbcol.org
Persona contacto: Miriam Bonilla /Fernando Alban en Cal.
E-mail: falban@fwwbcol.org
Cargo: Gerente Regional Bogot
54
3.2.1.2 Fundacin Producir
Cobertura Geogrfica: La Fundacin Producir tiene oficinas en Bogot, Cal, Bucaramanga,

Armenia, Ibagu y Montera.
Carcter: Fundacin especializada en servicios de microfinanzas.
Temtica: La Fundacin Producir es una empresa social de carcter privado y sin nimo de lucro,
asociada a Visin Mundial Colombia.
Servicios:
LNEA BANCOS COMUNALES
Plazo Promedio en meses: 4
Rango de Crdito: entre $250.000 - $800.000
Integrantes por prstamo: entre 20 - 30 personas
Tipo de Garanta: Solidaria
Experiencia requerida: 6 meses en la actividad
Programa de capacitacin: Banca Comunal
GRUPOS SOLIDARIOS
Rango de Crdito entre: $600.000 - $1.500.000
Integrantes por prstamo: 4 - 6 personas
Tipo de Garanta: Solidaria
Capacitacin: Escuela empresarial
CREDITOS INDIVIDUALES
Rango de Crdito entre: $1.500.000 - $8.950.000
Integrantes por prstamo: 1 persona
Tipo de Garanta: Personal
Capacitacin: Escuela Empresarial
CREDITOS PYME
Plazo Promedio en meses: 24-36
Rango de Crdito entre: $8.950.000 - $20.000.000
Integrantes por prstamo: Microempresa
Tipo de Garanta: Admisible o idnea
Capacitacin: Escuela Empresarial
55
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Oficina Central Bogot Carrera 7 No. 60-24 Bogot.
Telfonos: 3144870-2172897 Fax: 2174431
Sitio Web: www.fundacionproducir.org.co
Persona contacto: Blanca Forero
E-mail: Blanca_nelsy_forero@wvi.org
Cargo: Directora de Crdito
3.2.1.3 FUNDESAP Fundacin para el Desarrollo de San Andrs y Providencia
Cobertura Geogrfica: Esta Fundacin que opera en el Archipilago de San Andrs y
Providencia, al norte de Colombia.
Temtica: Tiene como Misin Institucional propender por el desarrollo de la poblacin de escasos
recursos econmicos, promoviendo el autoempleo con el fomento y la creacin de microempresas,
basados en la organizacin, capacitacin, asesora empresarial y crdito.
Servicios:
LINEAS DE CREDITO
CRDITO PARA MUJER CABEZA DE FAMILIA:
Financiacin de:
Capital de trabajo
Tasa: DTF + 2 - DTF + 7
Compra de maquinaria o activos fijos

CREDITO EMPRESARIAL
Financiacin en la que FUNDESAP desarrolla una
funcin de intermediacin de segundo piso, entre la
empresa y una entidad financiera.
Comisin: Cobro de una comisin del 7,5% sobre el
valor del crdito
Requisitos:
Presentacin de estados financieros
Presentacin de plan de negocios
Garantas:
Codeudor
Fondo Nacional de Garantas con sede en Barranquilla
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Edificio Cmara de Comercio Tercer Piso, San Andrs Islas.
Telfonos, fax: 058-5121155
Sitio Web: No.
Nombre del contacto: Emiliana Bernard
E-mail: emilianabernard@sol.net.co emilianabernard@yahoo.com
Cargo: Directora Ejecutiva
3.2.1.4 Fundacin Mundo Mujer Popayn
Cobertura Geogrfica: Popayn y alrededores, y la ciudad de Barranquilla, Colombia
56
Temtica: Fundacin diseada para facilitar el acceso a recursos crediticios para pequeos
empresarios, especialmente mujeres.
Servicios:
Lneas de crdito
Prstamos bsicos. Prstamos individuales en los que el monto se basa

en el anlisis del flujo de caja y en la capacidad de reembolso. Estos
prstamos se suministran para fines de capital de trabajo.
Crditos estacinales: Prstamos a muy corto plazo con el objetivo de
suministrar mayor liquidez para adquirir mercadera, a fin de cubrir la
demanda durante fiestas especiales.
Prstamos automticos para clientes sucesivos: Cuando los clientes
cuentan con un historial de pago y han obtenido ya tres prstamos, son
elegibles para recibir prstamos automticos, sin evaluacin.
Este
prstamo es suministrado para consumo y emergencias.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 11, # 750 Barrio Valencia, Popayn, Colombia
Telfono: 572 -824-4470
Fax: 572-839-112
Persona contacto: Leonor Melo de Velasco
E-mail: fmmpop@col2.telecom.com.co
Cargo: Presidente
3.2.1.5 Fundacin Financiera de la Mujer CORFIMUJER Valledupar
Cobertura geogrfica: Departamento del Cesar
Temtica: Basa su trabajo en el desarrollo productivo, social, personal y econmico a travs de
diversas formas asociativas. Prestan servicios generales de capacitacin, asesoras y crditos.
Servicios:
LINEAS DE CREDITO
Crdito Microempresarial
Crdito Asociativo
CARACTERSTICAS
Monto mnimo: 1 Milln
Plazo: 5 meses mximo
Monto mximo: 3 Millones
Plazo: 24 meses mximo
Tasa: Segn la destinacin del crdito
Capital de trabajo: 1.66% Mes Vencido
Inversin: 1.8% Mes Vencido
REQUISITOS:
6 meses de antigedad de la empresa
57
No estar reportado como moroso en las centrales de riesgo

Ser microempresario
Tener un lugar identificable de trabajo, con infraestructura mnima.
Visita a la empresa
Estar ubicado en la zona de influencia del programa
Presentacin de garanta segn el monto del crdito
GARANTAS:
Codeudor
Garanta solidaria
Contrato de garanta prendara sin tenencia
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 7 No.14-60 Valledupar, Departamento del Cesar
Telfonos, fax: 055-5743729/5743003
Sitio Web: No.
Nombre del contacto: Mercedes Miranda
E-mail: mrce1@myz.net.com-cormujer@myz.net.com
Cargo: Directora Ejecutiva
3.2.1.6 FUNDACIN CARBOCOL-INTERCOR

Cobertura Geogrfica: Riohacha, departamento de la Guajira
Carcter: Es una entidad privada, sin nimo de lucro de promocin del desarrollo.
Temtica: Su misin es apoyar tcnica y financieramente la gestin comunitaria e individual a
familias pobres en el departamento de la Guajira, en especial a los grupos tnicos minoritarios e
indgenas, con el fin de mejorar su calidad de vida.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Calle 7 No.3-75
Telfono: 57 54 273932 - 285108
E-mail: funcarin@col3.telecom.com.co
3.2.1.7 PROEMPRESA
Cobertura Geogrfica: Sincelejo, departamento de Sucre.
Carcter: ONG
Temtica: Organizacin dedicada a la ejecucin de programas microempresariales en la ciudad de
Sincelejo.
Servicios: Presta servicios de asesora, capacitacin y crdito a empresas de todos los sectores
productivos.
58
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Carrera 22 No. 27- 87 Avenida Lus Carlos Galn, Sincelejo, Sucre.
Telfono: 57 (5)2821779 2826316
3.2.1.8 FUNDACIN INDUFRIAL
Cobertura Geogrfica: Cartagena, Bolvar.
Carcter: Entidad ejecutora de programas de atencin a las microempresas ubicadas en la ciudad
de Cartagena.
Temtica: Hace nfasis en propuestas de readaptacin laboral creando nuevas pequeas
empresas a ex empleados de industrias locales y de instituciones gubernamentales.
Servicios: Cubre las necesidades de capacitacin, asesora y crdito a sus clientes.
DATOS DE CONTACTO
Direccin: Calle 21 No. 49-39, Cartagena, Departamento de Bolvar
Telfono: 57 5 6694640
E-mail: fundai@col3.telecom.com.co
3.2.2
Corporaciones
3.2.2.1 Corporacin Fondo Biocomercio Colombia
Cobertura Geogrfica: Fase Inicial Regin Andina de Colombia Mediano Plazo Cobertura
Nacional.
Carcter: Entidad sin nimo de lucro oferente de servicios financieros
Temtica: El FBC tiene como objeto contribuir al cumplimiento de los principios de la Convencin
de Diversidad Biolgica, a partir del mejoramiento de la cobertura de los servicios del sector
financiero para el desarrollo del biocomercio en el pas.
Servicios:
CRDITO PARA GENERAR CAPITAL DE TRABAJO

O ADQUIRIR ACTIVOS FIJOS
LNEAS DE FINANCIACIN PARA
PROYECTOS EN ETAPA DE
CONSOLIDACIN O EXPANSIN
Plazo: Entre 12 y 24 meses

Tasa: DTF + 10 EA
Monto: Prstamos mnimo 10 SMMLV y mximo de 52
SMMLV
59
CAPITAL DE RIESGO.
Inversin hasta 49% del patrimonio o capital de la
entidad o proyecto.
Plazo: Entre 12 y 60 meses, pactado de acuerdo con
los flujos de caja proyectados del proyecto
Monto mnimo de inversin: 30 SMMLV
Monto mximo de inversin: 85 SMMLV
En el momento de la inversin, el proyecto se valorar
a condiciones de mercado por una firma de banca de
inversin.
Empresas con TIR (Tasa Interna de Retorno) de
mercado, acorde con las caractersticas del tipo de
proyecto y el mercado colombiano. La TIR de referencia
es 25,4%
Otros Servicios financieros.

Evaluacin Tcnica y Financiera de empresas de
biocomercio para otros intermediarios financieros.
Factoring
Cobertura de garantas
Observatorio de Mercado
BENEFICIARIOS
Iniciativas empresariales que desarrollen su objeto
social bajo las categoras y los principios de
biocomercio en la regin andina del pas. Se priorizarn
en la asignacin de los recursos, las iniciativas de base
comunitaria y las MIPYMES
Productos maderables
CATEGORAS DE BIENES Y SERVICIOS DE Productos naturales no maderables
BIOCOMERCIO
Sistemas agropecuarios que contribuyan a la
conservacin de la biodiversidad
Ecoturismo
DATOS DE CONTACTO
Direccin: Diagonal 27 Nmero 15 - 09 Bogot.
PBX 3167880 Extensin 236
Sitio Web: www.humboldt.org.co
Nombre del contacto: John Bejarano
E-mail: jabejarano@humboldt.org.co
Cargo del Contacto: Director Ejecutivo
60
3.2.2.2 Corporacin Mundial de la mujer
Cobertura Geogrfica: 16 oficinas en Bogot, y oficinas en Funza, Fusagasuga, Mesitas, Girardot

y Tunja.
Carcter: Las cinco afiliadas colombianas fueron creadas como instituciones privadas, sin nimo
de lucro, con personeras jurdicas y gobernabilidad independientes.
Temtica: Es una entidad que ofrece un programa de Desarrollo Empresarial que se propone
contribuir al mejoramiento de la competitividad y sostenibilidad de las empresas y /o proyectos de
iniciativas productivas, apoyando al sector microempresario urbano, a los pequeos productores
agropecuarios y a las organizaciones de base.
Servicios:
Crdito destinado para microempresas o negocios constituidos hace un ao o ms. Experiencia (mayor
a 6 meses) en la actividad y NO estar reportado como moroso en las centrales de riesgo. Acceso a
crditos desde $600.000 en adelante dependiendo de su capacidad de pago. Las cuotas se pagan
mensualmente y son fijas durante todo el periodo pactado.
Todas las lneas de crdito tienen un plazo mximo de 36 meses, la tasa es la Tasa Mxima Legal
Vigente, cobramos una comisin que es la autorizada por la ley MIPYME del 7,5% anual anticipado +
IVA para crditos de hasta 25 Salarios Mnimos y para montos superiores tenemos la cobertura
automtica del Fondo Nacional de Garantas.
Crdito Ordinario
Crdito Estacional
Crdito Para Compra de Taxi o Transporte Escolar
Adicionalmente:
Crdito sin Codeudor: Esta lnea de crdito permite obtener hasta UN MILLON de pesos SIN
CODEUDOR, adicionalmente, se puede pagar en cmodas cuotas fijas entre 2 y 12 meses.
Para crditos mayores a un milln de pesos usted debe tener un codeudor asalariado y/o con finca raz.
Crdito Paralelo: Si usted es cliente actual de la Corporacin Mundial de la Mujer - Colombia y ha
realizado puntualmente sus pagos, pregunte por nuestro CREDITO PARALELO, el cual puede diferir 2 a
6 meses y lo mejor es un crdito adicional al que tiene ahora.
Crdiagro: Para los trabajadores independientes de las reas rurales que desarrollan actividades
agrcolas o pecuarias, diseamos CREDIAGRO. Si tiene un ao o ms de produccin y comercializacin
de su actividad agropecuaria pregunte por CREDIAGRO. Aplica nicamente para las oficinas de fuera
de Bogot.
Los requisitos para acceder a cualquiera de nuestras lneas de crdito son:
1. Ser mayor de edad
2. Tener negocio propio
3. Un ao de antigedad en la actividad
4. Mnimo 6 meses en el sitio de ubicacin
5. No estar reportado en las centrales de riesgo
6. Firma del cnyuge o compaero permanente si lo tiene en el documento de desembolso del crdito.
61
DATOS DE CONTACTO:
Direccin: Avenida Caracas No. 74-51 Bogota
Telfonos: 3136100 Fax: 2739918
Sitio Web: www.cmmbogota.org
Personal contacto: Jorge Enrique Londoo
E-mail: jlondono@cmmbogota.org
Cargo: Gerente de Crdito y Cartera.
3.2.3
Otras ONGs:
3.2.3.1 EMPRENDER Organismo Cooperativo Microempresarial de Colombia

Cobertura geogrfica: Est conformada por 32 instituciones asociadas microfinancieras que
desarrollan programas de crdito, capacitacin y asistencia tcnica al sector de la economa
informal en 21 ciudades de Colombia.
Carcter: Cooperativa de Asociacin de Operadores de Microcrdito
Temtica: Lidera la Red Privada de Microfinanzas ms importante de Colombia (en tamao,
cobertura nacional e indicadores de gestin).
Servicios:
ACTIVIIDAD GREMIAL
Emprender realiza actividades gremiales entre las cuales se encuentra la consolidacin de informacin
de la red, conformada por 32 ONGs especializadas directa o indirectamente en la actividad de la
microempresa colombiana, de los estratos 1, 2 y 3, con un promedio de crdito de $1300.000.
Adicionalmente emprender desarrolla actividades de interlocucin entre los microempresarios y el
gobierno, y finalmente realiza capacitaciones para sus miembros, en temas de tecnologa y metodologa
para el rubro de microfinanzas.
BANCA DE SEGUNDO PISO:
Actividad de intermediacin de recursos nacionales e internacionales (estos fondos se destinan
prioritariamente a fortalecer el capital de trabajo de los asociados, los cuales posteriormente son
atomizados en gran cantidad de microcrditos a la poblacin ms vulnerable).
Fuente de recursos:
Recursos de la Comunidad Econmica Europea
Recursos de la Fundacin FORD:
Crdito con un plazo mximo de 3 aos y 6 meses de periodo de gracia
Tasa: Tasa de inters desde DTF hasta DTF + 4
Monto promedio de prstamo por ONG entre 300 y 2000 millones de pesos
BANCA DE PRIMER PISO:
Crdito para Pymes
Destino de los recursos: Financiacin de actividades productivas y compra de activos fijos
Tasa de inters entre 18% y 23% anual
62
DATOS DE CONTACTO
Telfonos: 6214800
Fax: 6180483
Sitio Web: www.emprender.com.co
E-mail: claudiohiguera@etb.net.co
Nombre del contacto: Claudio Higuera
Cargo del Contacto: Gerente
3.2.3.2 Actuar Famiempresas
Cobertura geogrfica: Los Actuar Famiempresas estn ubicados en Cartagena, Medelln, Ibagu,
Armenia y Manizales.
Carcter: Entidades privadas, sin nimo de lucro, oferente de servicios microfinacieros y de
desarrollo empresarial.
Temtica: objetivo principal es la generacin y apoyo al empleo en sus respectivos departamentos,
a travs de la creacin y consolidacin de pequeas unidades de produccin, comercio o servicios.
Ofrecen servicios financieros, de formacin y comercializacin, centrando su accin en la poblacin
de escasos recursos.
Servicios:
Creacin de empresas :
Es un programa para emprendedores, con una metodologa

terico prctica, desarrollada en convenio con la
Universidad Politcnica de Valencia.
Actuar Famiempresas le ofrece a los microempresarios de
alimentos, la posibilidad de evaluar la calidad e higiene de los
productos para mejorar la produccin y aplicar los correctivos
necesarios que requiera su producto. Los servicios en el tema
de alimentos son:
Tablas nutricionales
Anlisis fisicoqumico
Anlisis microbiolgico
Capacitacin de BPM
Capacitacin tcnica y administrativa: Diagnstico higinico sanitario
Servicios tecnolgicos:
Asistencia en la consecucin del Registro Sanitario INVIMA
Actuar Famiempresas ofrece al microempresario del sector
de alimentos, la posibilidad de desarrollar sus ideas de
nuevos productos con frmulas estandarizadas, anlisis de
laboratorios y la consecucin de registros y licencias.
Tambin asesoran a las microempresas para la adecuacin y
mejoramiento tecnolgico en equipos y procesos productivos
para los diferentes sectores econmicos y ofrece informacin
de mercados especializada de los diferentes sectores.
Asesora especializada:
Este servicio busca elevar la productividad y competitividad

de las empresas mediante un software especializado, a
travs del cual se detectan las reas crticas y se sugiere un
plan de accin, el cual se implementa con la asesora de
consultores especializados.
63
Para esto Actuar Antioquia especficamente realiza

Apoyo a la comercializacin:
comercializacin a travs de la Promotora de Comercio

Social, entidad que sirve de canal de comercializacin entre
los pequeos productores y el comercio formal organizado.
Microcrdito:
Crditos desde $300.000 hasta $30.000.000.
El riesgo es calculado por medio de un Credit Scoring
desarrollado para tal efecto.
El 97% de los clientes estn en los estratos socioeconmicos
1, 2 y 3, para los cuales es difcil el acceso a la Banca formal.
Servicios de Financiacin
Financiacin de:
Activos Fijos
Capital de Trabajo
Actuar Famiempresas otorga micro crditos desde $100.000
para acceder a los Servicios de Desarrollo Empresarial que
presta la Corporacin.
Hasta $1.000.000 sin fiador ara clientes con experiencia
crediticia hasta millones sin fiador.
CAPITAL SEMILLA
Esta lnea de financiamiento busca inyectar capital a
microempresas consolidadas asesoradas por Actuar
Famiempresas, con el fin de impulsar su operacin con
capital de trabajo o adquirir activos para su crecimiento, a
travs de un Fondo autnomo que opera como socio
temporal de la microempresa, el cual aporta el capital,
asesora y participa en la toma de decisiones
Es una Inversin financiera para microempresas que
requieran la implementacin de acciones que eleven su
productividad. El capital se destina para: apoyo comercial,
operativo, compra de maquinaria o mejoras locativas
3.3
Programas Gubernamentales
El Plan Nacional de Desarrollo 2002 2006 Hacia un Estado Comunitario prev la promocin a la
libre competencia con participacin del estado cuando sea necesario, estableciendo diversas
medidas entre las cuales se encuentra el impulso al microcrdito y la generacin de empleo: Este
impulso al microcrdito se enmarca dentro de la estrategia de desarrollo de las Mipymes y la
reduccin de la pobreza.
El programa de promocin gubernamental del Microcrdito esta soportada en las disposiciones del
PND y en la normatividad y la institucionalidad existente que opera a travs de los diferentes
mecanismos que se han creado a partir de la misma.
La promocin de Mipymes debe inscribirse dentro del marco creado por la Ley 590 de 2000. Esta
ley cre estmulos tributarios para las microempresas que se constituyan con posterioridad a su
expedicin. Asimismo, cre el Fondo Colombiano de Modernizacin y Desarrollo Tecnolgico de
las Micro, Pequeas y Medianas Empresas (Fomipyme) y adicionalmente trazo el camino para
mltiples programas de apoyo a la microempresa, de carcter gubernamental en manos del
Ministerio de Comercio, Industria y Turismo; y no gubernamental como es el caso del programa de
Proinvest Coinvertir.
64
3.3.1
Fondo Colombiano de Modernizacin y Desarrollo Tecnolgico de las Micro.

Pequeas y Medianas Empresas FOMIPYME
Cobertura geogrfica: Cobertura Nacional

Carcter: Programa gubernamental enmarcado en la poltica de fomento de la microempresa,
creado a partir de la Ley 905, por medio de la cual se modifica la Ley 590 de 2000 sobre promocin
de la micro, pequea y mediana empresa en Colombia y se dictan otras disposiciones.
Temtica: Es un fondo que tiene como objeto cofinanciar programas, proyectos y actividades para
el desarrollo tecnolgico de las medianas y pequeas empresas (Mipymes) y la aplicacin de
instrumentos no financieros dirigidos a su fomento y promocin.
Servicios:
El Fondo cofinanciar hasta el 65% del valor total del programa, proyecto o actividad aprobado por el
Consejo Administrador. El monto asignado en cofinanciacin por proyecto programa o actividad y/o por
usuario no superar la suma de 1250 salarios mnimos mensuales legales vigentes para el caso del
sector Micro, y de 2100 salarios mnimos mensuales legales vigentes para el caso del sector Pyme.
En ningn caso, los recursos aportados por el sector pblico podrn superar el 85% del valor total del
programa, proyecto o actividad.
Cuando se trate de programas nacionales de desarrollo tecnolgico y/o de notable impacto para el
sector Mipymes, el Consejo Administrador podr aprobar un monto de cofinanciacin superior al
establecido, sin exceder, en ningn caso, el 10% del presupuesto anual del Fomipyme.
RUBROS FINANCIABLES
Personal tcnico dedicado exclusivamente al desarrollo del programa, proyecto o actividad. Diseo de
equipos de produccin, de productos y de procesos que incluyan innovacin tecnolgica.
Contratacin de servicios tecnolgicos.
Diseo y desarrollo de software
Contratacin de consultora especializada.
Capacitacin para la formulacin e implementacin de proyectos empresariales
Investigacin en estudios de mercadeo, comercializacin y marketing.
Capacitacin y actualizacin del talento humano

Capacitacin y actualizacin en gestin empresarial
Acceso a nodos especializados y a redes telemticas y adquisicin de informacin para transferencia
de tecnologa
Gastos de patentes o de registro de propiedad industrial
Gastos de participacin en ferias y eventos nacionales e internacionales
65
Gastos de normalizacin, certificacin y similares

Publicaciones estrictamente relacionados con el programa, proyecto o actividad, en medio impreso o
mediante tecnologas de la informacin.
RUBROS NO FINANCIABLES
Pago de pasivos, de capital y/o intereses, pago de dividendos, aumento del capital social de la
empresa.
Adquisicin de materia prima, maquinaria y equipo, equipos de cmputo, muebles y enseres,
licencias de software, terrenos, dotacin, construcciones y edificios, vehculos, y todo tipo de activos.
Capital de trabajo para la produccin.
Inversiones en otras empresas y en plantas de produccin
Compra de acciones, de derechos de empresas, de bonos y de otros valores mobiliarios.
Instalaciones llave en mano.
Adecuaciones fsicas
Subsidios de subsistencia o salarios para los empresarios y beneficiarios
Estudios regionales, departamentales o municipales sobre la situacin de grupos o sectores
econmicos, excepto en las mini cadenas productivas.
Viticos y gastos de estada en el Exterior
Impuestos de Timbre y dems gastos de legalizacin del contrato de cofinanciacin
Gastos de administracin del Programa, proyecto o actividad, overhead o omisin alguna.
DATOS DE CONTACTO:
Ministerio de Comercio, Industria y Turismo, Repblica de Colombia.
Direccin: Calle 28 No. 13A-15
PBX: (+57) - 1- 6067676
Fax: 6967521 0 22
3.3.2
Fondo Emprender del SENA
Cobertura geogrfica: Cobertura Nacional

Carcter: El Fondo Emprender es una cuenta adscrita al Sena, implementada por el Gobierno
Nacional con el objetivo de facilitar la creacin de empresas, que surjan a partir de la asociacin de
aprendices, practicantes y profesionales recin egresados, con la entrega de recursos financieros
(capital semilla).
Temtica: objeto exclusivo ser financiar iniciativas empresariales que provengan y sean
desarrolladas por aprendices o asociaciones entre aprendices, practicantes universitarios o
profesionales, cuya formacin se est desarrollando o se haya desarrollado en las Instituciones
reconocidas por el Estado.
66
Servicios:
La financiacin entregada por el Fondo tendr la calidad de crdito condonable en un 100%, siempre y
cuando la destinacin que se le d a dichos recursos corresponda a lo establecido en la formulacin del
Plan de Negocio suministrado por los emprendedores y aprobado por el Consejo Directivo del SENA
Todos los proyectos que apliquen al Fondo Emprender y que sean considerados por ste, debern ser
canalizados para su evaluacin y financiacin, a travs de las oficinas de Desarrollo Empresarial del
SENA o de los Centros de Formacin Profesional del SENA o de las universidades o instituciones de
educacin superior con unidades de emprendimiento acreditadas por el SENA. Por lo tanto para
presentar una iniciativa es necesario canalizarlo por medio de stas instituciones educativas.
Condiciones:
Que el proyecto productivo sea nuevo
Que la empresa resultante se constituya legalmente y se registre ante la Cmara de Comercio

del respectivo municipio como condicin para la entrega de los recursos.
Que cada persona o asociacin de personas NO posea ms de un proyecto productivo

financiacin por el FONDO EMPRENDER.
Que ninguna de las personas o asociacin de personas integrantes del proyecto empresarial
tenga vigente crditos por cualquier modalidad con el sistema financiero colombiano,
exceptuando los adquiridos para educacin, por un monto igual o superior al 30% del total de
los recursos solicitados.
Que el cincuenta por ciento (50%) de los integrantes de asociaciones que presenten el proyecto
empresarial renan y cumplan como mnimo con alguna de las calidades exigidas por el
FONDO EMPRENDER.
ETAPAS DE UN PLAN DE NEGOCIO EN EL FONDO EMPRENDER:

1.
Registro y Asesora
2.
Aprobacin Tcnica (Formalizar Plan de Negocio)
3.
Convocatoria
4.
Ejecucin
5.
Evaluacin de indicadores de Gestin
6.
Decisin sobre reembolsos de recursos
TOPES, MONTOS Y USO DE LOS RECURSOS ASIGNADOS

El Fondo Emprender otorgar recursos hasta el ciento por ciento (100%) del valor de la iniciativa
empresarial, siempre y cuando el monto de los recursos solicitados no supere los doscientos veinticuatro
(224) salarios mnimos mensuales legales vigentes, smmlv.
Los recursos que asigne el Fondo Emprender debern ser utilizados para la financiacin del capital de
trabajo
del plan de negocio, entendindose por capital de trabajo, los recursos necesarios para el
funcionamiento y operacin de la empresa, consistente en dinero destinado al pago de salarios, insumos
para el ciclo productivo (materia prima, bienes en proceso) que contribuyen directamente o que forman
parte del proceso de produccin; adquisicin de maquinaria y equipo, costos que se generen por
concepto de constitucin legal y licencias requeridas por ley para el normal funcionamiento del proyecto ;
as mismo podr financiarse con estos recursos las adecuaciones o remodelaciones de los bienes que
conforman el proceso de dotacin tcnica y que sean indispensables para el desarrollo del plan de
negocios, siempre y cuando el monto no supere el 20% del total solicitado ante el Fondo Emprender
67
DATOS DE CONTACTO:
Sitio Web: www.fondoemprender.com/
Direccin SENA: Calle 57 No. 8-69 Plazoleta la previsora
Telfono: 5461500 Ext. 2750
Fax: 2124688
3.3.3
Proyecto de Apoyo al Desarrollo de la Microempresa Rural PADEMER
Cobertura geogrfica: Nario, Antioquia, Boyac, Cauca,

undinamarca, Santander, Urab Antioqueo y Huila
Bolvar,
Tolima, Caquet,
Carcter: Programa del ministerio de Agricultura y Desarrollo Territorial.

Temtica: El principal objetivo de PADEMER es contribuir a la reduccin de la pobreza rural en el
pas a travs del incremento del empleo y de los ingresos de las familias ms pobres, apoyando
para ello el desarrollo de las microempresas rurales.
Servicios:
BENEFICIARIOS:
Campesinos, especialmente las mujeres y los jvenes, radicados en algunas de las reas de ejecucin
del Proyecto, que acrediten ingresos netos anuales no mayores al equivalente de $3'900.000,
provenientes de la actividad microempresarial o explotacin de sus fincas o de salarios u otras fuentes
de ingresos dentro o fuera de la finca.
Microempresas individuales cuyos activos no superen el equivalente a $34'500.000, sin incluir los bienes
inmuebles, y que no tengan ms de tres (3) empleados de tiempo completo.
Microempresas colectivas formales o no formales, de las cuales al menos un 80% de sus miembros
cumplan con las condiciones solicitadas para microempresarios individuales, cuyos activos no superen
el equivalente a 500 SMMLV, sin incluir bienes inmuebles, y que no tengan ms de diez (10) empleados
permanentes.
SERVICIOS:
Con la prestacin de estos servicios a los microempresarios rurales, el Proyecto busca no solo
proveerlos de recursos financieros para responder a las necesidades de capital de trabajo e inversin de
sus empresas, sino tambin disear y probar nuevos servicios financieros viables de ser utilizados por la
poblacin rural ms pobre
Como alternativa de financiamiento para las microempresas rurales, PADEMER opt por financiar
fondos rotatorios reembolsables, administrados por Operadores Financieros especializados en
tecnologas de microcrdito. El principio de ejecucin que rige la puesta en marcha de estos Fondos de
Crdito es su sostenibilidad ms all del horizonte de PADEMER. Por eso, el Proyecto no subsidia sus
costos de operacin, ni exige el otorgamiento de recursos de crdito a tasas de inters preferenciales
para sus beneficiarios.
Actualmente el PADEMER cuenta con once (11) Fondos de Microcrdito Rural en operacin, ejecutados
por igual nmero de Operadores Financieros:
Contactar en Nario
Coogranada en Antioquia
Corfas en Boyac
Fundacin Mundo Mujer en Cauca
Monterrey Forestal en Bolvar
68
Actuar en Tolima
Asoheca en Caquet
Asoprosan en Cundinamarca
Coomultagro en Santander
Fundauniban en Urab Antioqueo
Utrahuilca en Huila
DATOS DE CONTACTO:
Ministerio de Agricultura
Direccin Desarrollo Rural
Telfono: 304324306 3340381-2816560
Fax: 2816560
Sitio Web: http://www.minagricultura.gov.co/pademer_home.html
Persona Contacto: Dr. Rudesindo Snchez
Proyecto Apoyo Alianzas Productivas AAP - Ministerio de Agricultura y Desarrollo Rural
Cobertura Geogrfica: Cobertura rural a nivel nacional

Carcter: Programa Gubernamental
Temtica: El Proyecto AAP tiene por objeto identificar las posibles Alianzas productivas.
Servicios: A las Alianzas productivas ms prometedoras el programa financiar la fase de
preinversin -Estudios de Factibilidad y las Evaluaciones de viabilidad financiera, ambiental y
social-. Si resultan ser Alianzas con factibilidad en los campos anteriores, el Proyecto AAP puede
apoyar financieramente la realizacin de la misma.
ALIANZA:
Una alianza es la unin de por lo menos dos agentes de la economa; uno conformado por la
organizacin de productores -pequeos campesinos- y un segundo participante de perfil empresarial.
Este ltimo, bien puede ser proveedor de insumos, comprador de la produccin o transformador de la
misma. La caracterstica principal debe ser la de compartir riesgos y beneficios en un proyecto
productivo en actividades vinculadas al Agro.
CONDICIONES DE LA FINANCIACIN
Las condiciones de apoyo estn establecidas mediante unos trminos de referencia que exige unos
requisitos
mnimos determinados por el Ministerio de Agricultura y Desarrollo Rural a travs de una Comisin
Intersectorial.
MONTOS DE FINANCIACIN
Montos Mximos:
Hasta el 40% del Valor total del proyecto (24% en promedio)
Tope Productor:
Productor con tierra: 6 Millones de pesos
Acceso a tierra: 8.5 Millones de pesos
Compra de tierra: $ 17.5 Millones de pesos, este rubro se maneja a travs de INCODER.
69
ACTIVIDADES FINANCIABLES:
Adecuacin de tierras
Capital fijo
Capacitacin y asistencia tcnica
Capital de trabajo
Cobertura de riesgo
Acceso a tierra
Comercializacin
Coordinacin y gerencia de la alianza (OGA)
REQUISITOS MNIMOS
Carta de compromiso o de intencin de los posibles participantes en la alianza.
Concordancia en el marco orientador del proyecto de Apoyo a Alianzas Productivas
Concordancia con el Plan de Ordenamiento Territorial y con los Planes de Desarrollo.
Mnimo 20 beneficiarios.
Monto solicitado al Ministerio inferior al 40% de la inversin requerida.
Monto solicitado al Ministerio inferior a 6 millones de pesos por beneficiario (con acceso a tierra).
Participacin con recursos propios de los miembros de la Alianza Productiva al menos del 20% del valor
total, recursos representados en activos, servicio o efectivo.
Caractersticas de los beneficiarios:
Mayor de edad y menor de 60 aos.
Tener un nivel mnimo de alfabetizacin y si no lo tiene, que uno de los miembros de la familia lo sea.
Vinculo con el sector agropecuario mnimo de tres aos.
Activos familiares no superiores a 200 Salarios Mnimos Mensuales.
Tamao de Explotacin agropecuaria no superior a dos unidades agrcolas familiares (UAF).
Mnimo el 75% de los ingresos familiares deben originarse del desempeo de actividades
agropecuarias.
Los ingresos netos familiares que tengan este origen no deben superar los dos salarios mnimos.
No utilizar productos o insumos que afecten negativamente el ambiente y la poblacin, o que hagan
parte de las restricciones medio ambientales definidas por el Banco Mundial
CONVOCATORIA:
El Proyecto tiene como nico mecanismo de entrada las convocatorias que abre regularmente para la
presentacin de Perfiles. En ellas, los Perfiles se presentan en las Secretarias de Agricultura de los
departamentos seleccionados para dicha convocatoria.
DATOS DE CONTACTO:
Direccin correo: Avenida Jimnez No. 7 - 65, Piso 3
Telfono: 2 83 43 14 / 3 34 11 99 Ext. 511 - 329
Fax: 2 83 43 14
Coordinadora: Maria Clara Rodrguez
E-mail: alianzas@minagricultura.gov.co
70
3.3.4
Programa Proinvest Coinvertir
Cobertura geogrfica: Cobertura nacional.

Carcter: Programa de promocin para la microempresa con vocacin exportadora.
Temtica: PROINVEST es el Programa de Promocin de Inversin Extranjera para Empresas
Colombianas que COINVERTIR est desarrollando en el marco de una cooperacin tcnica
otorgada por el Banco Interamericano de Desarrollo. El objetivo general de PROINVEST es
incrementar el nivel de inversin extranjera directa en Colombia, especialmente aquella resultante
en transferencia de tecnologa y ampliacin de mercados.
Servicios:
Programa dirigido a empresas que no pueden acceder a los mecanismos tradicionales de identificacin
de inversionistas y de estructuracin y promocin de proyectos para encontrar socios nacionales y
extranjeros. PROINVEST orientar sus esfuerzos para atender prioritariamente a Pymes.
Asistencia tcnica personalizada en estructuracin de proyectos y formulacin de planes de negocios.
Sistema de co financiacin de los costos de elaboracin de proyectos de inversin, de conformidad
con los criterios de elegibilidad de las empresas.
Estrategia de acercamiento y promocin directa a potenciales socios nacionales y extranjeros.
Acceso a las redes y contactos internacionales con los que cuenta COINVERTIR, tales como FDI
Xchange, JETRO, SOFI, ONUDI, entre otros.
Foro virtual de encuentro con potenciales inversionistas.
REQUISITOS DE ACCESO
Mipyme que tenga Valor estimado de US $ 500.000
Antigedad superior a 3 aos
Certificados de calidad en proceso
Vocacin exportadora
Manejo adecuado del tema ambiental
DATOS DE CONTACTO
Sitio Web: www.coinvertir.axesnet.com/proinvest/
E-mail: proinvest@coinvertir.org
DATOS DE CONTACTO
CARTAGENA
Corporacin Accin por Bolvar Actuar Famiempresas
E mail direccion@actuarporbolivar.org
Sitio Web www.actuarporbolivar.org/espannol2005/mision.htm
MEDELLN
Actuar Famiempresas Cree y Crea Empresas
E mail angelajc@actuar.org.co
Sitio Web www.actuar.org.co/actuar/index.htm
IBAGUE
E mail info@actuartolima.org
Sitio Web www.actuartolima.org/index2.html
71
3.4
COOPERACIN INTERNACIONAL
Los bancos de desarrollo multilateral tienden a beneficiar a operadores de microfinanzas regulados

y no regulados por medio de la asistencia tcnica para el fortalecimiento institucional a travs de
proyectos para mejorar procesos y estructuras administrativas, capacitar el recurso humano, as
como implementar avances en sus sistemas, tecnologas crediticias y productos. Igualmente,
otorgan prstamos para mejorar la situacin financiera de las instituciones y para ampliar su
capacidad de llegar a ms pequeas empresas. Dentro de perodo descrito, el FOMIN otorg un
prstamo de 4 millones de dlares a cinco Bancos de la Mujer en el pas para ampliar la cobertura
de las operaciones crediticias a micro y pequeas empresarias del sector informal de la economa
y 400.000 USD de cooperacin tcnica no reembolsable para fortalecimiento institucional35.
Operaciones similares se llevaron a cabo con FINAMERICA y la Financiera Compartir.
Caso similar ocurre con ONG internacionales especializadas en las microfinanzas, quienes
enfocaron sus intervenciones hacia sus homlogas a nivel local, en proyectos para el
fortalecimiento institucional, colocacin de crditos a microempresarios y canalizacin de recursos
para la capacitacin de microempresarios sobre el acceso al crdito. Tal es el caso de Accin
Internacional y el WWB quienes, segn la fuente, llevaron a cabo operaciones con el Banco de la
Mujer en Bogot y la Fundacin Mario Santo Domingo36.
En contraste con las actividades de la banca multilateral y las ONG internacionales especializadas
en microfinanzas; agencias estatales, organismos multilaterales y ONG no financieras enfocaron
sus esfuerzos en la transferencia de recursos no reembolsables para la apertura de lneas de
crdito, fondos rotatorios y fondos de crdito enfocados hacia emprendimientos empresariales de
poblaciones vulnerables como los jvenes, los desplazados y los discapacitados. La mayora de
dichos actores canalizaron sus recursos a travs de operadores microfinancieros no regulados de
reconocida trayectoria crediticia como Contactar, Actuar, gape y los Bancos de la Mujer en
Colombia, mientras que otros apoyaron las operaciones crediticias de Fundaciones no
especializadas en microfinanzas, pero que dentro de sus campos de accin se encuentran el
apoyo a la micro, pequea y mediana empresa y la prestacin de servicios de apoyo social,
educativo y productivo como la Fundacin Restrepo Barco, Fundacin Alto Magdalena y Fundacin
El Alcarvn.
FUENTES DE COOPERACIN INTERNACIONAL PARA EL DESARROLLO DE LAS
MICROFINANZAS EN COLOMBIA
FUENTE
AREAS TRABAJADAS
Agencias Estatales de Cooperacin Internacional

Implementa el Programa de Microcrdito Espaa Colombia a
travs del cual:
Establece convenios con Bancoldex para el prstamo de capital.
Hace prstamos a instituciones microfinancieras reguladas y no
reguladas.
Agencia Espaola de
Cooperacin Internacional,
AECI
Negocia en sus prstamos, la implementacin en reas

prioritarias y en poblaciones vulnerables.
Alimenta un Fondo de Asistencia tcnica que se nutre con una
comisin del 3.5% anual del capital desembolsado y busca
cofinanciar proyectos de fortalecimiento del sector: 80/20;
proyectos de fortalecimiento de intermediarios, capacitacin y
asistencia tcnica.
Deutsche Gessellshaft fur

Technische Zusammenarbeit,
GTZ
La cooperacin alemana implementa su proyecto de

Microfinanzas a travs de las siguientes reas:
Asistencia y financiacin para instituciones microfinancieras.
72
Capacitacin.
Regulacin y supervisin de instituciones microfinancieras.
Articulando bancos comerciales y asociaciones que prestan
servicios de microfinanzas.
Movilizacin de ahorros.
26
Desarrollo de software para instituciones microfinancieras .

Agencia Suiza para el
Desarrollo y la Cooperacin,
COSUDE,
La Agencia presta su apoyo tcnico a la puesta en marcha y al

fortalecimiento de las instituciones microfinancieras y al desarrollo
de mercados financieros ampliamente accesibles. Establece
dilogos con las autoridades para mejorar el marco jurdico a favor
de las microfinanzas.
Secretariado de Estado para la

Economa, SECO
El SECO por su parte, coloca a disposicin capital para comprar

acciones de bancos microfinancieros y para posibilitar el
27
refinanciamiento .
Comisin Europea en
Colombia
Co-financia operaciones de microcrdito emprendidas por ONG

europeas, a partir de iniciativas locales que se dirijan a poblaciones
menos favorecidas y siempre con el objetivo de contribuir a la
28
reduccin de la pobreza .
Agencia Americana para el

Desarrollo Internacional,
USAID
En colaboracin con los sectores pblico y privado, la USAID

apoya pequeos productores, grandes agro-negocios, pequeas y
medianas empresas, bosques comerciales, artesanas y otros
productos y servicios comerciales que garantizan el desarrollo
sostenible a largo plazo, tanto en reas rurales como urbanas. El
apoyo se incluye la creacin de Fondos de Crdito.
Inter American Foundation,

IAF
Apoya con subvenciones a ONG y organizaciones comunitarias

que ofrecen soluciones innovadoras a problemas de desarrollo
sostenible en el campo agropecuario y urbano empresarial.
La Fundacin privilegia a organizaciones que no hayan recibido
ayuda reciente de agencias gubernamentales americanas, as
como aplicaciones estratgicas que formen alianzas con
29
instituciones del sector pblico y privado .
Bancos Multilaterales de Desarrollo

Promueve el desarrollo microempresarial centrndose en dos
pilares fundamentales: reforma de polticas y desarrollo
institucional.
Prstamos Globales para la Microempresa Provee financiamiento a
bancos comerciales y otros intermediarios financieros regulados
para facilitar su ingreso al mercado microempresarial. Opera a
travs de las siguientes modalidades:
Prstamo a ONG que prestan a microempresas.
Banco Interamericano de
Desarrollo, BID
Prstamos a gobiernos cuyo banco central o bancos de segundo

piso prestan a instituciones que prestan a microempresarios.
Prstamos a gobiernos que prestan a IMF para que stas
presten a ONG quienes finalmente prestan a
microempresarios30.
Fondo Multilateral de Inversiones, FOMIN
Invierte en proyectos para el desarrollo de la pequea y
microempresa, usando mecanismos de financiamiento innovadores
31
como inversiones de capital, cuasi-capital y garantas . En sus
operaciones, otorga asistencia tcnica no reembolsable.
73
La Corporacin otorga financiamiento a las pequeas y medianas

empresas a travs de:
Lneas de crdito de corto, mediano y largo plazo, concedidas
principalmente a travs de instituciones financieras (Bancos
Comerciales, Bancos de Desarrollo, entre otros) y en algunos
casos de manera directa
Corporacin Andina de
Fomento, CAF / Fondo de
Inversin y Desarrollo
Empresarial, FIDE
Administrando el Fondo de Capital de Riesgo del FIDE, con el

propsito de apoyar el financiamiento de la PyME mediante
facilidades de capital y cuasi-capital32.
Banco Mundial, Corporacin

Financiera Internacional, CFI
La intervencin de la CFI en las microfinanzas se hace buscando

que las instituciones de este tipo, sean comercial y financieramente
viables. Sus programas se enfocan en:
Crear vnculos de inversin para proveer recursos de capital a
instituciones de microfinanzas y prestar asistencia tcnica.
Crear nuevas instituciones.
Agencias Multilaterales
Organizacin Internacional
para las Migraciones, OIM
En asocio con otras agencias multilaterales apoya en la ejecucin

de programas de microfinanzas para poblaciones vulnerables,
especialmente desplazadas y para desarrollo alternativo.
Fundacin Panamericana para

el Desarrollo
Apoya la creacin de Fondos de Crditos mediante los cuales se

apoya a poblaciones desplazadas en el desarrollo de
microempresas a travs de reconocidas entidades de crdito.
Fondo Multilateral para el

Desarrollo Agrcola, FIDA
Fondo multilateral que tiene como misin erradicar la pobreza rural.

Apoya a instituciones de microfinanzas de reconocida trayectoria y
a programas gubernamentales con asistencia financiera
reembolsable para el desarrollo de servicios microfinancieros
innovadores para la microempresa y el pobre rural.
Instituto Interamericano
Cooperacin
para
Agricultura, IICA
de
la
Destinan recursos para entidades calificadas, con elegibilidad a la

medida del caso concreto. Apoya sus estados miembros en la
modernizacin y bsqueda de competitividad del sector rural.
ONG internacionales especializadas en Microfinanzas
Accin Internacional
Organizacin sin nimo de lucro basada en los Estados Unidos,

cuya misin es luchar contra la pobreza asocindose con
instituciones microfinancieras del mundo. Provee asistencia tcnica
y servicios financieros a sus afiliadas.
Women World Banking, WWB
Red mundial de instituciones microfinancieras especializadas en

proveer servicios a mujeres de bajos ingresos. Apoya a sus
afiliadas por medio de asistencia tcnica para el desarrollo de
productos y servicios financieros. Apoya a pases que implementan
cambios en polticas para la creacin de sistemas financieros
incluyentes.
Codespa
ONG espaola especializada en el apoyo a unidades econmicas

del sector informal a travs de proyectos que ofrecen crditos a la
poblacin mas pobre, as como asesoramiento en la gestin de los
mismos. Ofrece, cooperacin no reembolsable.
74
Calmedow Internacional
Organizacin canadiense sin nimo de lucro que tiene como fin

proveer acceso al crdito y a otros servicios financieros a personas
autoempeleadas del Canad y el mundo. Sus operaciones se
enfocan
en
promover
las
microfinanzas
comerciales,
particularmente, la idea de adaptar las estructuras bancarias para
extender sus servicios a clientes de menor ingreso.
Fundaciones Empresariales
Citigroup Foundation
La Unidad de Microfinanzas del Citigroup crea asociaciones con

instituciones locales que han construido relaciones de confianza
con los prestatarios y al mismo tiempo que han desarrollado
expertisia en el campo de las microfinanzas.
Fundacin Ford
Apoya por medio de subvenciones, programas de desarrollo

econmico y comunitario, que pueden incluir servicios financieros y
fondos rotatorios de crdito.
ONG Internacionales de desarrollo

ONG de desarrollo internacional enfocada en la niez que
implementa proyectos de desarrollo social, educacin, salud, agua
y generacin de ingresos.
Plan International
Misereor
Trabaja en asocio con instituciones microfinancieras locales que

tengan especial nfasis en mujeres, para establecer y fortalecer
programas de crdito y ahorro que puedan convertirse en
autosuficientes.
ONG de desarrollo internacional que representa a la iglesia catlica
alemana y que implementa proyectos con enfoque de gnero,
seguridad alimentaria y microfinanzas. Provee asistencia a
instituciones de microfinanzas en el desarrollo de proyectos que
fortalecen asociaciones locales de crdito, entro otros.
75
76
4. Experiencias
y
necesidades
en
materia
de
financiamiento de las empresas de biocomercio en
Colombia
Contexto de las empresas de biocomercio en Colombia:

El incremento de iniciativas que estn aprovechando los recursos de la biodiversidad, como
resultado de la creciente preferencia por productos naturales provenientes de un uso sostenible,
ha llevado a la consolidacin de ventajas competitivas en el pas. Enmarcados en este proceso, se
han identificado una serie de productos de Biocomercio, clasificadas en 4 categoras: Ecoturismo,
Productos naturales maderables, Sistemas agropecuarios sostenibles y Productos naturales no
maderables.
Las empresas, bien sea, pymes, mipymes e iniciativas de base comunitaria que incorporan
principios y criterios de Biocomercio Sostenible en Colombia, tambin se encuentran en etapas
diferentes de desarrollo. Para efectos del anlisis de las iniciativas de biocomercio en el pas, se
considera que se pueden encontrar en alguna de estas cinco categoras: Inversin inicial,
despegue, consolidacin, expansin y liquidacin.
De acuerdo con el estudio realizado sobre 100 iniciativas de biocomercio, para finales del 2004 se
encontr que estn concentradas principalmente en el Valle del Cauca con el 27%, Antioquia en un
25% y Quindo en un 14%. Por su parte, Choc y Amazonas son los que presentan el menor
nmero de negocios ambientales, a pesar de su inmensa diversidad y riqueza natural. As se
demuestra en la siguiente grfica:
Iniciativas de Biocomercio por departamento
Antioquia
1%
25%
27%
Caldas
Choc
Cundinamarca
Huila
6%
4%
1%
8%
9%
5%
14%
Quindio
Risaralda
Tolima
Valle del Cauca
Amazonas
Losada P.A. y Gmez J.A. 2005 Anlisis del desarrollo empresarial de 100 iniciativas de Biocomercio Sostenible en
Colombia. Instituto de Investigacin de Recursoso Biolgicos Alexander von Humboldt. Bogot D.C; Colombia
77
Teniendo en cuenta las 4 categoras de bienes y servicios que existen en materia de biocomercio ,
se encuentra que los sistemas agropecuarios representan el 76% del total encuestado. Le siguen
en orden de importancia, los productos naturales no maderables con un 24%, el ecoturismo con
17% y finalmente, los productos maderables representando solamente el 2%.
Cate gora de productos de Biocome rcio
76%
80%
70%
60%
50%
40%
24%
30%
20%
17%
10%
2%
Sistemas
agropecuarios
Productos
Maderables
PNNM
Ecoturismo
0%
Lozada P.A. y Gmez J.A. 2005 Anlisis del desarrollo empresarial de 100 iniciativas de Biocomercio Sostenible en
Con relacin a la etapa de desarrollo en que se encuentran tales iniciativas, se demuestra que el
51% est en la fase inicial del proceso de produccin y ventas, conocido como el despegue. A su
vez, el 20% est en la etapa de inversin inicial, el 18% en la de consolidacin y, el 10% en
expansin. Esto se explica por el tiempo que llevan estos negocios en biocomercio, el promedio es
un poco ms de 2 aos y el mximo perodo es 5 aos.
Bajo esta ptica, para el momento de la encuesta, el 39% de las empresas llevaban menos de un
ao de existencia. Asimismo, el 22% de los encuestados tenan un ao de experiencia; el 20%, 3
aos; 17%, 2 aos, y por ltimo, 5 aos corresponde a tan solo el 3% de las empresas.
La categora de bienes y servicios que se producen en la mayora de las empresas del sector, no
dependen de la etapa de desarrollo en que se encuentran dichas empresas. Muestra de ello es
que el sistema agropecuario sigue predominando para ilustrar este punto, se observa que en la
etapa del despegue, casi el 50% de las empresas se dedican a este tema, y a su vez, en la etapa
de expansin, el 70% de estos negocios hacen lo mismo.
Etapas de desarrollo
Inversin inicial
51%
Despegue (Inicia produccin

y ventas)
18%
Consolidacin (Alcanza su
punto de equilibrio)
Expansin
20%
1%
10%
Liquidacin
78
Otro aspecto que vale la pena destacar es la etapa de la cadena en la que participan las 100
empresas consultadas. Dentro de esta perspectiva, el 94% de los negocios dedicados a la
proteccin de la biodiversidad, se ubican en la fase de produccin y comercializacin. Por otro
lado, el 60% en relacin con el 100%, solo se encuentra en la etapa de produccin y, el 46% en la
de transformacin.
Eslabon de la cadena de valor en la que participan

las iniciativas de Biocomercio
94%
100%
80%
60%
46%
60%
40%
20%
0%
Produccin
Transformacin
Comercializacin
Colombia. Instituto de Investigacin de Recursos Biolgicos Alexander von Humboldt. Bogot D.C; Colombia
El nivel de activos de las iniciativas de biocomercio, depende directamente de la etapa de

desarrollo en que se encuentran. De esta manera, aquellos negocios que estn en la fase inicial
del proceso, presentan recursos desde menos de 5 millones hasta 45 millones de pesos. Por su
parte, las empresas en expansin reportan activos de ms de 65 millones de pesos.
El 28% de las iniciativas tienen activos por menos de $5.000.000, el 21% tiene activos por mas de
$65.000.000 representados en una gran proporcin en tierras. Finalmente, el 16% tiene activos
entre 25 y 45 millones de pesos.
Nivel de activos de las iniciativas de Biocomercio
21%
28%
Menos de $5.000.000
De $5.000.001 - $10.000.000
De $10.000.001 - $15.000.000
5%
De $15.000.001 - $20.000.000
De $20.000.001 - $25.000.000
De $25.000.001 - $45.000.000
16%
13%
5%
6%
6%
De $45.000.001 - $65.000.000
Mas de $65.000.000
En trminos de evaluacin financiera se observa que el 45% de los proyectos seleccionados utiliza
herramientas concretas para hacer seguimiento de su condicin financiera. En este sentido, se
79
encontr que el mtodo de proyecciones financieras (67%) y de costeo del producto (40%) son los
favoritos para tal efecto.
M todos de ev aluacin financie ra utilizados
45%
NO
55%
SI
Solicitud de crdito
26%
NO
SI
74%
De igual modo, el 52% de los empresarios llevan estados financieros, principalmente a travs de
los mtodos del balance general y el estado de resultados, el 90% y 84%, respectivamente.
En materia de financiamiento, se muestra que aproximadamente 25 negocios de biocomercio del
total encuestado, han solicitado crditos de diferentes fuentes de recursos. Tales iniciativas estn
ubicadas principalmente en los Departamentos de Valle del Cauca y Antioquia. Es decir que, el
74% de las iniciativas no ha solicitado crdito. El 36% de los empresarios que lo han hecho, han
recibido montos entre cien mil y 5 millones de pesos, en el 62% de los casos han sido otorgados.
La mayora de estas empresas se dedican a actividades del sector agropecuario que hace parte de
la tercera categora de bienes y servicios de biocomercio. Otro rasgo comn es que participan en
las fases de produccin y comercializacin de los productos, esencialmente.
Vale la pena mencionar tambin que el comn denominador de estas empresas es que se
encuentran en la etapa de despegue o inicial de desarrollo del negocio. Sin embargo, las empresas
en crecimiento o expansin son las que presentan una mayor demanda de recursos crediticios y
por lo tanto, los mayores montos de solicitud de financiamiento dentro de las empresas en la
muestra.
80
A diferencia de los datos arrojados por la primera aproximacin, en la encuesta realizada para
actualizar la informacin sobre montos solicitados en crdito se encontr en el total de la muestra,
que la cantidad solicitada vara desde 5 o 6 millones hasta aproximadamente cien o ms millones
de pesos. Es frecuente observar que bajo el criterio de cantidad de recursos pedidos en crdito,
los montos ms grandes corresponden a negocios que llevan ms tiempo desarrollando el
proyecto. As, entonces, las iniciativas de Laboratorios LABFARVE y las sociedades MORENOS
LTDA y ECOFLORA son las que reportan un mayor nivel de endeudamiento.
Los anteriores datos dan cuenta del estado de las empresas de biocomercio actualmente en
Colombia. Estas se encuentran catalogadas principalmente como mipymes y las condiciones de
acceso al crdito son mnimas. Existe un inters del sector financiero en este tipo de empresas ya
que identifican un potencial en el desarrollo de productos basados en recursos de la biodiversidad,
sin embargo, hay un gran desconocimiento del estado real de las empresas y los productos
diseados no responden a las condiciones del naciente sector.
En cuanto a prcticas de buen manejo y conservacin se observa que corresponden en su mayora
a negocios que se encuentran en la fase de consolidacin y expansin. De esta forma, a mayor
etapa de desarrollo, mayor es el nmero de prcticas de buen manejo ambiental y de conservacin
aplicadas. Dentro de estos segmentos, se destacan las siguientes actividades: los cultivos mixtos,
el buen uso de la materia prima, los bosques de proteccin de cauces y secundarios, las barreras o
cercas vivas, los follajes, sistemas silvopastoriles, Policultivos con especies para consumo humano
y rastrojos enriquecidos. En este conjunto, las prcticas de buen manejo ms utilizadas por los
empresarios de biocomercio son: el buen uso de materias primas (36%) y, el cuidado e
implementacin de bosques de proteccin de cauces (28%).
Prcticas de Buen manejo y conservacin
40%
36%
35%
30%
28%
26%
25%
24% 25%
20%
19%
15%
10%
14%
13% 11%
10%
5%
Bordes de bosque secundario
Bosques de proteccin de cauces
Rastrojos enriquecidos
Banco forrajero
Cercas/Barreras vivas
Policultivos con especies para consumo humano
Buen uso de materia Prima
Agroforestera
Cultivos mixtos
Sistemas silvopastoriles
0%
Dentro de la misma perspectiva de las etapas de desarrollo y con el nimo de comprender las
condiciones reales en que se desenvuelven las iniciativas de biocomercio en el pas, se identifican
otra serie de variables definitivas para complementar la situacin de acceso al crdito. Se trata de
hacer nfasis en la estructura organizativa, el nivel de ventas mensuales y el mercado en el que
venden la mayora de sus productos.
81
Iniciativas en etapa de inversin inicial

En el contexto de las empresas de Biocomercio, el 20% se encuentran en la etapa de inversin
inicial. El 20% de estas son ONG y el 16% son sociedades Limitadas. Un 16% de las iniciativas no
estn constituidas legalmente y el 11% estn conformadas como personas naturales. De tal forma
que, el 27% de la muestra no tiene una estructura legal definida. Es frecuente, en la etapa de
inversin inicial encontrar formas legales como las asociaciones y las sociedades annimas con
una representacin del 11% cada una
Constitucin legal de las iniciativas en etapa de inversin

inicial
16%
Asociacin
11%
5%
Cooperativa
Empresa Unipersonal
5%
11%
JAC
5%
No est constituida legalmente

ONG
11%
Persona Natural
16%
Sociedad Annima
Sociedad Ltda.
20%
En relacin al mercadeo, el 63% de las iniciativas en inversin inicial no tiene ventas todava. El
37% vende en el mercado local, el 21% en el regional y el 16% en el mercado nacional. Respecto
al mercado internacional, solo el 5% de las iniciativas enfoca su mercado hacia all, es el caso de
las empresas de flores y follajes que desde un principio dirigen sus esfuerzos para llegar al
exterior.
Mercados en los que venden las iniciativas en inversin inicial

70%
63%
60%
50%
40%
37%
30%
21%
16%
20%
5%
10%
No hay
ventas
todava
Internacional
Nacional
Regional
Local
0%
82
Las iniciativas en etapa de inversin inicial presentan el 21% en ventas mensuales entre uno y
cinco millones de pesos. Un 11% de las empresas muestra un nivel de ventas menor a 1 milln de
pesos. El 5% restante tiene ventas mensuales entre 5 y 10 millones de pesos.
Ventas mensuales de las iniciativas de

Biocomercio en etapa de inversin inicial
21%
5%
11%
No hay ventas todavia

Menos de $1.000.000
$1.000.000 - $5.000.000
$5.000.001 - $10.000.000
63%
El 51% de las iniciativas estn en etapa de despegue. El 21% de estas iniciativas no estn
constituidas legalmente y otro 21% son personas naturales. Paradjicamente, el porcentaje de
iniciativas con una situacin jurdica indefinida aumenta del 27% a un 42% de la etapa de inversin
inicial a la del despegue. El 26% de las empresas en etapa de despegue son asociaciones, figura
legal utilizada por las comunidades campesinas, indgenas y afrocolombianas.
Constitucin legal de las iniciativas en etapa de despegue
8%
Asociacin
26%
Cooperativa
Corporacin
21%
EAT
Empresa Unipersonal
4%
2%
10%
4%
2%
21%
JAC
ONG
Persona Natural
Sociedad Ltda.
2%
El 65% de las iniciativas ubicadas en etapa de despegue vende en los mercados locales. El 61%
vende en mercados regionales y el 29% en el mercado nacional. Un 12% registra ventas en
mercados internacionales, sin embargo, existen ventas reales del 4% y, el restante se obtiene de
83
ventas ocasionales a travs de personas que viajan al exterior. Los productos de las iniciativas que
exportan son cafs especiales y caf orgnico.
Mercados en los que venden las iniciativas de

Biocomercio en etapa de despegue
70%
65%
61%
60%
50%
40%
29%
30%
20%
12%
10%
0%
0%
En la etapa de despegue, por naturaleza, los niveles de ventas mensuales no son altos. El 49% de
las iniciativas en esta etapa tiene ventas entre uno y cinco millones de pesos, el 29% tienen ventas
por menos de 1 milln. El 2% de las iniciativas registra un nivel de ventas de ms de 100 millones
de pesos, relacionado con las empresas exportadoras de caf orgnico y especial.
Ventas mensuales de las iniciativas de Biocomercio en

etapa de despegue
2%
4%
2%
10%
2%
Menos de $1.000.000
2%
$1.000.000 - $5.000.000
$5.000.001 - $10.000.000
$10.000.001 - $15.000.000
29%
49%
$15.000.001 - $20.000.000
$30.000.001 - $40.000.000
$40.000.001 - $60.000.000
Mas de $100.000.000
El 18% de las iniciativas estn en etapa de consolidacin. El 25% de las empresas son ONG, otro
25% se encuentra bajo la figura de persona natural y el 6% no estn constituidas. Del resto, 19%
son asociaciones y el 13% Sociedad Limitada.
84
Constitucin legal de las iniciativas en etapa de

consolidacin
13%
19%
Asociacin
Corporacin
6%
Fundacin
25%
6%
ONG
Persona Natural
6%
Sociedad Ltda.
25%
El 82% de las iniciativas en etapa de consolidacin enfocan su mercado en el nivel local. Las
ventas en el mercado nacional, suben en esta etapa con referencia a la etapa de despegue, de un
29% a un 47%. El mercado regional disminuye participacin en comparacin con la etapa de
despegue (de 61% a 53%). Por ltimo, las exportaciones se incrementan de 12% en etapa de
despegue a 35% en esta etapa, con productos como los cafs orgnicos y las heliconias.

Biocomercio en etapa de consolidacin
90%
82%
80%
70%
53%
60%
50%
47%
35%
40%
30%
20%
0%
1 0%
No hay
ventas
todava
Nacional
Regional
Local
Internacional
0%
El 52% de las iniciativas en consolidacin tienen ventas entre $1.000.000 y $5.000.000. El 12%
vende mensualmente menos de 1 milln de pesos. Un 6% de las iniciativas vende ms de 100
millones de pesos, incluidas algunas empresas que alcanzan ventas mensuales de 300 millones de
pesos.
85
Ventas mensuales de las iniciativas de

Biocomercio en consolidacin
6%
12%
6%
6%
Menos de $1.000.000
6%
12%
$1.000.000 - $5.000.000
$5.000.001 - $10.000.000
$10.000.001 - $15.000.000
$15.000.001 - $20.000.000
$40.000.001 - $60.000.000
Mas de $100.000.000
52%
El 30% de las iniciativas en expansin no est constituido legalmente, el 20% son sociedades
Limitadas. Algunas iniciativas se ubican en etapa de expansin an sin tener una figura legal
definida. Las dems figuras: fundacin, ONG, persona natural, y sociedad de hecho, se presentan
cada una con una participacin del 10%.
Constitucin legal de las iniciativas en etapa de

expansin
20%
10%
10%
Asociacin
Fundacin
ONG
10%
Persona Natural
10%
30%
Sociedad de Hecho
Sociedad Ltda.
10%
De las iniciativas en etapa de expansin, el 60% destinan parte de su produccin al mercado local,
el 50% venden en el regional y el 30% en el nacional. El 20% venden en el mercado internacional.
En general, los productos exportados son extractos obtenidos a partir de plantas medicinales,
mariposas y artesanas.
86

Biocomercio en etapa de expansin
60%
60%
50%
50%
40%
30%
30%
20%
20%
10%
0%
0%
El 30% de las iniciativas en esta etapa tienen ventas mensuales entre uno y cinco millones de
pesos. El 20% de las iniciativas tienen ventas por ms de 100 millones de pesos. Las dems
iniciativas presentan valores mensuales entre los intervalos de 15 y 20 millones, 5 y 10 millones,
cada uno con un 20% de participacin. En materia de exportaciones, el valor en pesos de las
ventas es similar al de las dems etapas de desarrollo.
Ventas mensuales de las iniciativas en etapa de
expansin
20%
10%
$1.000.000 - $5.000.000
$5.000.001 - $10.000.000
$15.000.001 - $20.000.000
20%
30%
$20.00.001 - $30.000.000
Mas de $100.000.000
20%
A continuacin, se resaltarn los aspectos centrales que de acuerdo con la encuesta a 100
empresas de Biocomercio en Colombia, identifican a buena parte de estos negocios.
1. ORIGEN: La mayora de estos proyectos estn ubicados en tres Departamentos: Valle del
Cauca, Antioquia y Quindo.
2. TIPO DE PRODUCTO: Ms del cincuenta por ciento de los negocios relacionados con la
biodiversidad de la muestra, se dedican a la produccin de frutas y hortalizas, hortalizas
orgnicas, plantas medicinales, artesanas, Heliconias y follajes y panela orgnica pulverizada.
El cuarenta por ciento restante se reparte en: ecoturismo, conservas, guianza con
interpretacin ambiental, jabones, sales, entre otros productos.
87
3. CATEGORA DE BIENES Y SERVICIOS: Los sistemas agropecuarios predominan sobre los

dems productos de la lnea de biocomercio sostenible, representando el 76% del total
encuestado.
4. ETAPA DE LA CADENA EN QUE PARTICIPAN: La gran mayora de iniciativas de
biocomercio se dedican a la produccin y comercializacin de sus productos.
5. ETAPA DE DESARROLLO: El 51% de las iniciativas de biocomercio de la muestra estn en la
fase inicial del proceso de produccin y ventas, o etapa de despegue.
6. NIVEL DE ACTIVOS: El nivel de activos de las iniciativas de biocomercio, depende
directamente de la etapa de desarrollo en que se encuentran. De este modo, los proyectos en
la etapa de expansin son aquellos que reportan un mayor monto de activos.
7. EVALUACIN FINANCIERA: El 71% de los proyectos seleccionados hace seguimiento del
estado financiero de las empresas, utilizando principalmente los mtodos de proyecciones
financieras y costeo del producto. En el mismo sentido, es frecuente encontrar dentro de las
empresas, las herramientas del balance general y el estado de resultados para llevar los
estados financieros.
8. EXPERIENCIA CREDITICIA: Aproximadamente 25 negocios de biocomercio del total
encuestado, han solicitado crditos de diferentes fuentes de recursos a nivel nacional e
internacional. Dentro de este grupo de iniciativas se pueden definir algunos rasgos comunes:
1. La mayora de estas empresas se dedican a actividades del sector agropecuario sostenible.
2. Este segmento de negocios participa en las fases de produccin y comercializacin de los
productos, esencialmente.
3. Dentro de las empresas con experiencia crediticia, ms de la mitad se ubican en la etapa de
despegue o inicial de desarrollo del negocio.
4. Bajo el criterio de los mayores montos de solicitud de financiamiento dentro de las empresas
en la muestra, se observa que las iniciativas de biocomercio en crecimiento o expansin, son
las que presentan la demanda ms alta de recursos crediticios. Por lo tanto, las iniciativas de
Laboratorios LABFARVE y las sociedades MORENOS LTDA y ECOFLORA son las que
reportan un mayor nivel de endeudamiento.
5. A partir de la perspectiva de grado de desarrollo que presentan las iniciativas de biocomercio,
se identifican claramente las experiencias de financiamiento ms relevantes as como sus
necesidades en materia de financiamiento y capacitacin.
Necesidades de financiamiento y capacitacin:
Partiendo del segmento de negocios en expansin, este anlisis se enmarcar en la
caracterizacin de las condiciones particulares que presenta cada etapa de desarrollo. De esta
forma, se har especial referencia a los montos de recursos solicitados, las fuentes de recursos,
los trminos financieros, las ventajas y problemas con las fuentes de recursos existentes en el
mercado, las necesidades de financiamiento y en materia de capacitacin en temas puntuales.
EXPERIENCIAS Y NECESIDADES FINANCIERAS DE LAS ACTIVIDADES DE BIOCOMERCIO
SEGN ETAPA DE DESARROLLO
Empresas de Biocomercio en
expansin:
La gran mayora de estos negocios
se encuentran en Bogot.
Montos Solicitados: Desde 80 millones hasta ms de cien

millones de pesos.
Condiciones financieras en las que fueron otorgados los
crditos:
88
Las de mercado en el momento.

Plazos: desde 1 ao hasta 3 aos.
Fuente de recursos:
Nacionales: IFI, Banco de Crdito, Banco de Bogot, Bancaf,
FINAGRO, Lnea de Fomento del BBVA.
Internacionales: CAF
Ventajas/ Problemas:
Trmites y desembolsos rpidos.
La evaluacin se centra en la rentabilidad del negocio,

descuidando los aportes sociales y ambientales.
Onerosidad y difcil acceso.
Fuentes Internacionales:
demorados.
Procedimientos
desembolsos
Necesidades en Financiamiento:
Destino de los recursos: (En orden de prioridad)
1. Capital de Trabajo;
2. Maquinaria y equipo;
3. Investigacin para desarrollo del producto;
4. Mercadeo;
5. Capacitacin;
6. Sistema de administracin y certificacin de calidad.
Montos: Ms de 100 millones de pesos.
Plazos: de 2 a 3 aos.
Necesidades de capacitacin en temas puntuales:
Aplicacin de tecnologas de produccin ms limpias
Administracin eficiente de los recursos
Innovacin sobre productos tradicionales
Sistema de administracin y control de la calidad en

materia ambiental de los productos.
Empresas en consolidacin
Montos Solicitados: Desde 6 millones hasta 40 millones.
Se encuentran principalmente en
Bogot, Antioquia y Quindo.

crditos:
Plazo: De 3 aos a 5 aos
Perodos de Gracia: 1 ao
Intereses: DTF ms los puntos de acuerdo con la naturaleza de
la actividad, el plazo y las garantas.
Fuente de recursos:
Nacionales: 1. Cooperativas Familiares y Locales; 2. Lnea
FINAGRO del Banco Agrario; 3. el Banco Agrario; 4. Caja
Social; 5. Bancaf; 6. Bancoldex; 7.Megabanco.
89
Los crditos de las entidades financieras dan la posibilidad

de aos de gracia.
Intereses y plazos cmodos de acuerdo con la capacidad

de pago y el proyecto a financiar.
Necesidades en Financiamiento:
Destino de los recursos: (En orden de prioridad)
Capital de Trabajo; 2. Infraestructura y ampliacin de

instalaciones; 3. Maquinaria y equipos; 4. Investigacin
para el desarrollo del producto; 5. Mercadeo; 6.
Capacitacin; 7. Implementacin de programas de
Agricultura ecolgica.
Monto requerido: de 10 a 60 millones de pesos

Plazos: de 3 a 10 aos con perodos de gracia.
Capacitacin en temas puntuales:
Empresas en etapa de Despegue.

La mayora de estos negocios se
encuentran en:
Valle del Cauca
Antioquia
Quindo
Desarrollo de organizaciones comunitarias
Manejo de equipos de post-cosecha
Capacitacin tcnica sobre produccin agropecuaria limpia
Mercadeo y apertura de nuevos mercados
Montos Solicitados: Entre 8 y 20 millones de pesos.

crditos:
Plazo: de 3 a 5 aos
Perodos de gracia: 1 ao
Tasas de inters: Cmodas
Fuente de recursos:
1. Banco Agrario; 2. FINAGRO; 3. Lneas de fomento de
Bancaf;
4. Bancoldex; 4. BBVA; 5. Bancolombia; 5. Banco Santander
Obtienen plazos y tasas de inters razonables, segn las

necesidades y naturaleza de la actividad productiva.
Tienen la posibilidad de un ao de gracia.
Necesidades en Financiamiento: (En orden de prioridad)

1. Capital de Trabajo;
2. Maquinaria y equipo;
3. Mercadeo;
4. Infraestructura y terrenos;
5.Investigacin para desarrollo del producto;
90
6. Comercializacin;
7. Publicidad.
Recursos: de 9 a 12 millones de pesos
Plazos: de aproximadamente 5 aos con perodos de gracia.
Capacitacin en temas puntuales:
Agricultura Ecolgica
Normas de calidad e higiene de los productos
Plan de Negocios
Administracin y uso adecuado de los recursos.
En cuanto a las iniciativas de biocomercio que estn en la etapa de inversin inicial, a partir de la
actualizacin de los datos se corrobor que la gran mayora no ha solicitado crditos. El 16% de
las iniciativas que lo ha hecho, han obtenido desde 1 milln hasta 30 millones de pesos. Esto se
debe a que buena parte de estas empresas no cuenta con los activos o garantas necesarios para
cumplir con los requisitos que exigen los intermediarios financieros nacionales.
Teniendo en cuenta lo mencionado anteriormente sobre necesidades de capacitacin, vale la
pena mencionar dentro de la encuesta a las cien empresas, el componente de certificacin de
calidad. All se encuentra que el 78% no ha accedido a este mecanismo. El 19 % que lo ha hecho
acceden bsicamente a certificaciones orgnicas e ISO emitidas por la Corporacin Colombia
Internacional (CCI). El 40% de este grupo estn ubicadas en etapa de consolidacin. La
certificacin ms frecuente es la certificacin orgnica.
91
92
5. Instituciones financieras y sus experiencias de

financiamiento con empresas del sector de
biocomercio y sus requerimientos en materia de
capacitacin.
Como fuentes de recursos fundamentales para apoyar las actividades del sector agropecuario,
agroindustrial y de comercio exterior, las instituciones financieras, como se describi anteriormente,
disponen de una amplia gama de lneas de crdito para satisfacer necesidades particulares de sus
clientes. A partir de una encuesta realizada a los principales oferentes de recursos que invierten en
iniciativas de biocomercio sostenible, se encontraron los siguientes aspectos:
En trminos generales, los proyectos productivos del sector agropecuario son los mayores
receptores de recursos crediticios de las entidades financieras nacionales. Segn cifras oficiales
del Banco Agrario, en el 2004 se canalizaron por medio de FINAGRO, aproximadamente 700.000
millones de pesos hacia este sector. Los recursos hacia los servicios de ecoturismo, son
especialmente dirigidos a pequeos productores que se dediquen a actividades agropecuarias.
Las lneas de productos bancarios de mayor utilizacin para el sector agropecuario son los
recursos de redescuento de FINAGRO. Esta entidad financia todas las actividades desde la
produccin, manejo poscosecha, transformacin, mercadeo y comercializacin de bienes y
servicios del sector.
Tal y como seala el Banco Agrario, la mayora de los recursos de FINAGRO financian las
iniciativas de pequeos productores, para el 2004, apoyaron el 99% de sus proyectos. Los montos
varan de acuerdo con el sujeto que hace la solicitud, para ilustrar este punto se demostr que para
pequeas empresas se destinan frecuentemente entre 8 y 10 millones, sin embargo si se trata de
modelos asociativos o alianzas estratgicas de estos mismos, se han prestado hasta mil millones
de pesos.
La mayora de estos crditos han financiado Capital de Trabajo para la puesta en marcha de los
proyectos productivos agropecuarios. En cuanto a los plazos, comnmente dependen del periodo
vegetativo o ciclo productivo de la actividad, con un mximo de 24 meses.
Los productos de mayor financiacin del sistema agropecuario han sido: cultivos semestrales,
hortalizas y de ciclo corto, as como actividades pecuarias y acucolas.
El siguiente rubro en importancia es el de inversin, en el cual se han beneficiado principalmente,
proyectos productivos agropecuarios donde el plazo total, el periodo de gracia y la amortizacin se
pactan segn el flujo de caja de las actividades a desarrollar. Bajo esta lnea se han financiando
proyectos de mediano y largo plazo, como plantacin y mantenimiento de cultivos de tardo
rendimiento o con ciclos productivos mayor a dos aos, compra de animales, adquisicin de
93
maquinaria y equipos, la infraestructura requerida para la transformacin primaria y/o

comercializacin de bienes de origen agropecuario, pesquero o acucola.
En esta misma lnea, dentro de los cultivos de tardo rendimiento se ha apoyado especialmente el
de Palma africana, en las regiones tradicionales de produccin, entre ellas: La Costa Atlntica, el
Magdalena Medio, Santanderes, Llanos Orientales y Costa Pacfica, particularmente, la inversin
en Nario ha sido importante.
Tambin se contempla la adecuacin de tierras y el manejo del recurso hdrico, en lo relacionado
con la adecuada operacin y funcionamiento del sistema de riego y drenaje, incluidos los equipos y
las obras civiles.
En el caso de clientes medianos y grandes, el apoyo financiero se ha enfocado en las distintas
fases del proceso de produccin y transformacin primaria y/o comercializacin de bienes
originados en la explotacin de actividades agropecuarias. La mayora de estos crditos han
servido para el financiamiento de capital de trabajo, inversin nueva o ampliaciones requeridas por
la actividad productiva.
En cuanto a los criterios de elegibilidad de los proyectos, la mayora de instituciones financieras
con lneas de fomento evalan tcnica, financiera y ambientalmente los negocios viables. Adems,
evalan la experiencia en la actividad productiva y el tamao del mercado.
Las condiciones financieras dependen de la actividad a financiar y los flujos de fondos del
proyecto. El Plazo mximo es de 2 aos para capital de trabajo y para inversin. Las tasas de
inters en su mayora estn ligadas a la Tasa de redescuento + puntos adicionales, de acuerdo
con el plazo del crdito, en general se consideran las ms bajas del mercado. La Amortizacin de
capital puede ser mensual, trimestral o semestral. La mayor parte de estos crditos gozan de
garantas hasta por el 80% de las obligaciones, a travs del Fondo Agropecuario de Garantas
(FAG). Adems del acceso al incentivo a la capitalizacin rural.
De acuerdo con la experiencia de Bancaf, su lnea de fomento FINAGRO apoya principalmente a
medianos y grandes productores. Hasta el momento, sus clientes han reportado un buen
comportamiento en los pagos y llevan un tiempo considerable en el negocio. Los productos que
ms han accedido a estos recursos son: caf, arroz, maz, sorgo
En cuanto a los montos, la tendencia es otorgar crditos desde 5 millones hasta un tope mximo
de 20 millones de pesos para pequeos negocios. Para medianos productores, el monto ms
asignado ha sido entre 70 y 100 millones. Asimismo, la mayora de estos prstamos utilizan las
garantas del Fondo Agropecuario de Garantas.
Respecto a los criterios de elegibilidad, los ms importantes para este banco son la experiencia en
el negocio y la capacidad de pago.
En este mismo sentido, vale la pena mencionar tambin los casos del BBVA y de Bancolombia.
Estas entidades han destinado recursos primordialmente a actividades agropecuarias a travs de
FINAGRO, y cuando se trata de pequeas y medianas empresas que se dedican a otro tipo de
proyectos relacionados con comercio exterior y medio ambiente, utilizan las lneas de
BANCOLDEX y FINDETER.
Cada una de estas entidades tiene condiciones crediticias de acuerdo con el tipo de productor y los
plazos solicitados en el prstamo. En trminos generales, estos bancos otorgan sus crditos
segn la experiencia en el negocio y la capacidad de pago. Esto significa que, la calificacin como
sujeto de crdito es independiente de la actividad econmica que desarrollen.
En trminos de capacitacin, los beneficiarios de crdito han manifestado gran inters en el tema
de certificacin ecolgica de los productos y de investigacin de nuevos mercados para sus
productos.
94
Finalmente, en suma, los productos bancarios que existen a nivel nacional no tienen preferencia
por actividades econmicas o segmentos de negocio especficos. Cuando se trata de empresas
especializadas en ciertos bienes o servicios, los recursos se canalizan a travs de las lneas de
crdito de fomento a travs de FINAGRO, BANCOLDEX y FINDETER. Para ellos, la viabilidad
financiera, es el aspecto de mayor peso en el momento de otorgar un crdito.
A manera de conclusin se pretende recoger en el siguiente cuadro los retos que deben atender
las instituciones financieras que brinden servicios a iniciativas empresariales de biocomercio.
RETOS INTERNOS DE LOS OPERADORES DE MICROFINANZAS CON SERVICIOS ORIENTADOS
AL APALANCAMIENTO FINANCIERO DE INICITIVAS DE BIOCOMERCIO.
COMPONENTE
Procesos Internos
Recurso Humano
Metodologa y Productos
Sistemas de Informacin y
Administracin del Riesgo
Crediticio
Clientela
RETOS
Desconocimiento de la estructura de costos.
Falta de claridad en la Misin de la entidad.
Falta de transparencia.
Bajo nivel de adiestramiento del analista de riesgo.
Excesiva rotacin del analista
Estructura de incentivos inapropiada: no se vincula la operacin de

otorgamiento del crdito a la de cobranza.
Utilizacin de productos no apropiados.
Costos administrativos de productos no financieros altos.
Sistemas de informacin que no den cuenta de la estructura de la

cartera, de la calificacin del riesgo.
Falta de conocimiento del cliente y de su cultura de pago.
Utilizacin de software genricos que no se hayan adaptado a la

especificidad de los productos micro crediticios y la clientela.
Concentracin de la cartera en un sector especfico.
Factores estructurales del cliente que no pueden resolver en el

corto plazo como la calidad y cantidad de informacin y el ciclo de
desarrollo de la empresa.
Gobernabilidad
Juntas directivas conservadoras y poco giles para la consecucin de

alianzas.
Juntas directivas que enfrentan conflictos de intereses.
95
96
6. Lecciones aprendidas y recomendaciones
La creciente demanda de capital para el desarrollo de operaciones microfinancieras no ha sido

atendida masivamente por una movilizacin de recursos del sistema financiero formal,
reflejando por un lado, el incipiente desarrollo del mercado microfinanciero y por el otro, la
embrionaria inclusin de las microfinanzas tanto en las instituciones del sistema como dentro
del marco regulatorio. Es en este contexto, donde el rol del estado y de la cooperacin
internacional se debe inclinar hacia la promocin del mercado y la articulacin entre la
demanda y la oferta de recursos para las microfinanzas. Dicho rol incluye el fortalecimiento de
instituciones estatales y la movilizacin de recursos para incentivar el incremento de las
operaciones microfinancieras, buscando aumentar la cobertura territorial y la amplitud o
nmero de clientes.
En este sentido se aplauden los esfuerzos por fortalecer el Fondo para el Financiamiento del
Sector Agropecuario (FINAGRO), quienes apoyados por Pademer han incorporado
componentes de microfinanzas dentro de sus estructuras, en un esfuerzo por aumentar la
movilizacin de recursos para las operaciones de microcrdito rural. De la misma forma, se
reconocen y motivan los esfuerzos de la cooperacin internacional por brindar asistencia que
incentive el desarrollo de productos microfinancieros para actividades de emprendimiento, y
estimulen la penetracin en mercados donde los servicios microfinancieros no llegan por
presentar estructuras de costos insostenibles.
Finalmente, vale la pena resaltar que dentro del actual enfoque de Sistema Financiero, la
cooperacin internacional busca apoyar a las instituciones de microfinanzas en la superacin
de los retos internos, a travs de sus programas de asistencia tcnica y fortalecimiento
institucional y especialmente a travs del monitoreo del sistema de indicadores de eficiencia
operativa y financiera, con los cuales se lograr una mayor diversificacin en las fuentes de
financiacin y por lo tanto, la posibilidad de prestar servicios microfinancieros a gran escala y
con niveles de profundidad rentables.
La tendencias de la cooperacin internacional para el desarrollo de las microfinanzas han

evolucionado de acuerdo a los modelos de microfinanzas promovidos por las instituciones que
histricamente se han encargado de la intermediacin financiera con los pobres. A la fecha,
predomina un enfoque de Sistema Financiero que desde diversos ngulos promueve un
encuentro entre las instituciones microfinancieras y el mismo sistema financiero, buscando
generar sistemas econmicos incluyentes de los segmentos ms pobres de la poblacin
mundial, en uno de los esfuerzos por erradicar la pobreza.
Las ONG internacionales de desarrollo que adelantan proyectos de desarrollo social con
componentes de microcrdito, se recomienda ejecutar cada componente asocindose con
organizaciones especializadas en cada tema, de tal forma que los componente de
microfinanzas sean implementados por organizaciones expertas en este campo. En este
sentido, no slo se estimula la especializacin de las ONG sino tambin la creacin de alianzas
97
entre instituciones microfinancieras y ONG de otros temas, en un esfuerzo por mejorar el

impacto de los programas y proyectos de desarrollo.
agencias bilaterales y multilaterales de cooperacin internacional, deben i

mplementar programas de asistencia tcnica dirigidos, tanto a instituciones
microfinancieras consolidadas, como a las ms pequeas y de acuerdo a las necesidades de
cada una.
En lo que respecta la asistencia financiera, se recomienda que cada programa de

microfinanzas evale constantemente la necesidad de recursos existentes en el mercado, con
el fin de dirigir los esfuerzos hacia aquellos segmentos donde existen pocos incentivos para
desarrollar una oferta viable de servicios microfinancieros. Con base en este conocimiento, se
recomienda incentivar al sector privado nacional e internacional a movilizar recursos para
desarrollar mercados en reas remotas, para sectores empresariales no cubiertos y para
poblaciones vulnerables. Se recomienda que los incentivos sean temporales y que sean
diseados de tal forma que atraigan capital privado y no compitan con este.
Se sugiere prestar especial atencin a las microfinanzas rurales, las microfinanzas para
proyectos emprendedores y para el desarrollo de productos no crediticios.
Realizar diagnsticos sobre el desarrollo del mercado de las microfinanzas y estudios que
evalen el impacto de las microfinanzas en el desarrollo de la mediana, pequea y micro
empresa y en la lucha contra la pobreza.
Para el Estado, hacer un esfuerzo por disear polticas de estado que trasciendan del
microcrdito hacia las microfinanzas, y que incluyan reformas en el sistema financiero y en el
marco regulatorio.
El gobierno debe participar ms activamente en la promocin de las microfinanzas, y como

articulador entre la oferta y la demanda de recursos, fortaleciendo las instituciones estatales
para que incluyan operaciones microfinancieras e incentivando la movilizacin de capital hacia
segmentos donde la cobertura de las instituciones existentes es mnima.
El sistema financiero formal, debe continuar con el proceso de conocimiento de las

microfinanzas dentro del sistema, haciendo especial nfasis en la estructura de las
instituciones microfinancieras no reguladas, para que desde la libre y justa competencia, el
sistema pueda en el mediano plazo aumentar la oferta de servicios financieros y la amplitud de
las operaciones.
Para organizaciones que trabajan el microcrdito y tambin programas de apoyo a las

medianas, pequeas y microempresas se les recomienda apostarle a la especializacin, de tal
forma que puedan definirse como instituciones microfinancieras o como organizaciones de
desarrollo empresarial.
Si las instituciones de microfinanzas tienen un enfoque de crecimiento y de masificacin, se les

recomienda definir polticas internas que en su nivel ms mnimo apunten hacia sta meta, y
que en todos los casos eviten que la organizacin llegue a puntos muertos. La experiencia en
otros pases demuestras, que las instituciones microfinancieras sin el enfoque de masificacin
tienden a desaparecer.
Asegurarse que dentro de sus planes estratgicos existan polticas de fondeo diversificadas y
polticas de fortalecimiento institucional que apunten hacia la mejora de los indicadores de
eficiencia financiera y operativa y de impacto.
Si la institucin planea desarrollar nuevos productos, aumentar la cobertura hacia lugares de
difcil y riesgoso acceso y atender a poblaciones especialmente vulnerables, se les recomienda
Las
98
identificar actores bilaterales, multilaterales y privados de la cooperacin internacional. Existen

recursos de stas fuentes para incentivar el desarrollo de las microfinanzas en estos contextos.
A las instituciones microfinancieras que han incursionado en el sector financiero formal, se les
recomienda adoptar polticas de masificacin acompaadas de profundidad, de tal forma que la
misin de convertir los sistemas financieros en sistemas incluyentes sea promovida desde
stas instituciones.
Se recomienda a las instituciones de microfinanzas, hacer parte de organizaciones sombrillas o

redes de este tipo. Las primeras tienen beneficios en la canalizacin de recursos del sector
privado y de la cooperacin internacional y las segundas, representan escenarios positivos
para compartir informacin y experiencias.
El mbito de las empresas en expansin, presenta los montos ms altos de financiamiento. En

trminos de condiciones financieras, prevalecen las del mercado de acuerdo con la actividad
productiva y los plazos oscilan entre 1 y 3 aos.
En este sentido, y en comparacin con los otros segmentos de empresas se puede concluir
que los plazos de financiamiento se reducen, de acuerdo con la capacidad econmica y el
tiempo o experiencia de las iniciativas en el mercado. Los recursos de los crditos provienen
en su mayora de fuentes nacionales por medio de la Banca Privada y las lneas de fomento
con FINAGRO y el IFI. Tambin cuentan con recursos internacionales de la CAF. La principal
ventaja que encuentran en los productos financieros nacionales a diferencia de los
internacionales, es la prontitud de resultados en trminos de trmites y desembolso.
En materia de necesidades en Financiamiento, los crditos solicitados cubren principalmente

necesidades de: Capital de Trabajo, Maquinaria y equipo, Investigacin para desarrollo del
producto, Mercadeo, Capacitacin y Sistema de administracin y certificacin de calidad. Con
relacin a los montos, requieren cantidades mayores a 100 millones de pesos con plazos
mximos de 3 aos.
Frente al tema de capacitacin, la mayora necesita apoyo en temas avanzados y

especializados como: la aplicacin adecuada de tecnologas de produccin ms limpias;
administracin eficiente de los recursos; asesora en Innovacin sobre productos tradicionales;
e implementacin de sistemas de administracin y control de la calidad ecolgica de los
productos.
Las iniciativas en consolidacin por su parte, se caracterizan por solicitar montos desde 6
millones hasta 40 millones, de acuerdo con las necesidades particulares de la empresa. Dentro
de las condiciones financieras, manejan plazos mayores que oscilan entre 3 y 10 aos,
adems en contraste con los negocios en expansin se observa la utilizacin de un perodo de
gracia. En cuanto a las tasas de inters dependen de la DTF del mercado y algunos puntos
ms segn la naturaleza de la actividad, el plazo y las garantas. Los ltimos dos aspectos, se
definen como las principales ventajas de los prstamos solicitados. Adicionalmente, acuden
bsicamente a las Cooperativas Familiares y Locales, los crditos de Fomento de FINAGRO y
Bancoldex, as como a las instituciones financieras privadas para acceder a recursos
adicionales.
Frente a las prioridades en materia de financiamiento, se observa que el capital de trabajo y la

maquinaria y equipo se mantienen en los primeros lugares. Adicional a ellos, se integra el
componente de ampliacin de instalaciones como caracterstica bsica de los negocios en
crecimiento. A su vez, en este nivel de desarrollo de los proyectos de biocomercio, las
necesidades en cuanto a capacitacin varan en relacin con el grupo anterior, dado que sus
requerimientos son ms bsicos. Se trata primordialmente de la organizacin comunitaria para
atender las diferentes etapas de las cosechas; capacitacin tcnica sobre produccin
agropecuaria limpia; y, apertura de nuevos mercados.
99
Finalmente, en el caso de las empresas que se encuentran en la etapa inicial de los proyectos
reportan la menor demanda de recursos crediticios. Con respecto a los plazos, han utilizado
plazos y tasas de inters razonables con perodos de gracia. Sus principales fuentes de
financiacin han sido netamente nacionales: el Banco Agrario, lnea de microcrdito FINAGRO
y, los crditos de Fomento de Bancoldex, el BBVA, Bancaf y el Banco Santander.
En cuanto a los requerimientos crediticios se encontr que las reas prioritarias de financiacin
siguen siendo capital de trabajo e inversin en maquinaria y equipos, los dos elementos
primordiales para poner en marcha las iniciativas de produccin. Aqu tambin se destacan las
inversiones en mercadeo y publicidad como factores claves para posicionar y dar a conocer
sus productos. Con referencia a los montos que necesitan para seguir financiando tales
actividades, fluctan entre 9 y 12 millones con plazos de 5 aos y perodos de gracia.
Por ltimo, en materia de capacitacin sus necesidades se centran en aspectos fundamentales

tales como: Agricultura Ecolgica, normas de calidad e higiene de los productos y el uso
adecuado de los recursos
100
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Encuesta Entidades Financieras

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www.avvillas.com.co
www.bancodebogota.com
www.bancodeoccidente.com.co
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103
ENTIDADES FINANCIERAS ENTREVISTADAS

Bancos Comerciales
Fecha
Banco de Bogot
Noviembre 11 de 2005
Banco Popular S.A.
Octubre 19 de 2005
Banco Santander Colombia S.A. -Banco Santander-
Bancolombia S.A.
Noviembre 9 de 2005
BBVA Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Colombia S.A.
Banco de Crdito de Colombia S.A. Helm Financial Services.
Banco de Occidente
Banco Caja Social BCSC S. A.
Banco Agrario de Colombia S.A.
Noviembre 3 de 2005
10
Megabanco S.A. Banco de Crdito y Desarrollo Social
11
Banco Granahorrar S. A.
Octubre 26 de 2005
12
Conavi Banco Comercial y de Ahorros S.A. -
13
AV Villas S. A. Banco de Ahorro y Vivienda
14
BANCAFE Granbanco-Bancaf S. A.
Bancos de Fomento - De Segundo Piso

15
16
17
FONDO
PARA
EL
FINANCIAMIENTO
DEL
SECTOR
AGROPECUARIO FINAGRO S.A.
BANCO DE COMERCIO EXTERIOR DE COLOMBIA BANCOLDEX
S.A.
FINANCIERA DE DESARROLLO TERRITORIAL FINDETER S.A.
Compaas de Financiamiento Comercial
18
FINANCIERA COMPARTIR S.A.
Noviembre 8 de 2005
19
FINAMERICA S.A.
20
INVERSORA PICHINCHA S. A.
21
LEASING COLOMBIA S.A.
22
LEASING BOLVAR S.A.
Entidades sin animo de lucro

23
CORPORACIN FONDO BIOCOMERCIO COLOMBIA
24
FUNDACIN FINANCIERA DE LA MUJER
25
27
BANCO MUNDIAL PARA LA MUJER COLOMBIA

Noviembre18 de 2005
FUNDACIN PARA EL DESARROLLO DE SAN ANDRS Y
PROVIDENCIA FUNDESAP
CORPORACIN MUNDIAL DE LA MUJER
Noviembre 8 de 2005
28
EMPRENDER Organismo Cooperativo de Colombia
29
FUNDACIN PRODUCIR
Noviembre 3 de 2005
26
104
8. Entrevista A Entidades Financieras: Temtica

1.
Perspectiva de la pyme y conocimiento del segmento de mercado.
2.
Cartera de pymes y oferta de servicios financieros especializados.
3.
Gestin del conocimiento y lecciones aprendidas.
4.
Conocimiento de nociones de biocomercio y percepcin general respecto a las empresas

del rubro.
5.
Requerimiento de capacitacin.
6.
Oferta de servicios para iniciativas del biocomercio.
105

Colombia 10,11y12TemasFinancieros

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Proyecto CAF- GEF- PNUMA

Facilitacin de Financiamiento para negocios basados en la biodiversidad y apoyo a actividades de

CORPORACIN ANDINA DE FOMENTO CAF

INSTITUTO DE INVESTIGACIN DE RECURSOS BIOLGICOS ALEXANDER VON HUMBOLDT

Bogot, D.C., Agosto 2006

Fondo Biocomercio Colombia

PROYECTO GEF CAF- PNUMA

Corporacin Andina de Fomento - CAF

Fondo Biocomercio Colombia

Investigadores del Instituto de Investigacin de Recursos Biolgicos

Jean Carlo Rodriguez de Francisco

Fondo Biocomercio Colombia

Entidades Vigiladas por la Superintendencia Financiera ................................... 13

Banco Bancaf S.A. .................................................................................................. 15

Banco Bancolombia S. A. .......................................................................................... 16

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria Colombia S.A. ........................................................... 19

Banco Caja Social BCSC S. A. .................................................................................... 21

Banco Conavi Banco Comercial y de Ahorros S.A......................................................... 22

Banco AV VILLAS S.A. .............................................................................................. 24

Banco de Bogot S. A. .............................................................................................. 26

Banco de Occidente S. A........................................................................................... 28

Banco de Crdito de Colombia S.A. Helm Financial Services S. A. ................................. 29

Banco de Crdito y Desarrollo Social Megabanco S.A. ................................................. 30

Banco Granahorrar S.A. ............................................................................................ 31

Banco Popular S. A................................................................................................... 33

Banco Santander S.A. ............................................................................................... 34

Compaa de Financiamiento Comercial FINAMERICA S.A................................................ 36

Leasing Colombia S.A................................................................................................... 38

Leasing Bolivar S.A ...................................................................................................... 41

BANCOLDEX: Banco de comercio exterior de Colombia.................................................... 44

FINDETER: Financiera de desarrollo territorial ................................................................ 50

Entidades Sin nimo de Lucro con servicios financieros.................................... 52

Fundacin Producir ...................................................................................................... 55

FUNDESAP Fundacin para el Desarrollo de San Andrs y Providencia .............................. 56

Fundacin Mundo Mujer Popayn .................................................................................. 56

Fundacin Financiera de la Mujer CORFIMUJER Valledupar .............................................. 57

FUNDACIN CARBOCOL-INTERCOR .............................................................................. 58

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Corporacin Mundial de la mujer ................................................................................... 61

Programas Gubernamentales .............................................................................64

COOPERACIN INTERNACIONAL ....................................................................... 72

Lecciones aprendidas y recomendaciones............................................................. 97

Entrevista A Entidades Financieras: Temtica.....................................................105

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3. Fuentes de financiamiento en Colombia a iniciativas

Entidades Vigiladas por la Superintendencia Financiera

Fuentes de Financiacin, experiencias, necesidades de las Empresas, sondeo de Instituciones Financieras

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En el cumplimiento de su misin, el Banco Agrario debe armonizar el objetivo de actuar como

Financiacin: Hasta del 80%

Cupo: Hasta 50000.000

Financiacin de la compra de ganado en subastas ganaderas y/o en Plazo: Hasta 3 meses

FAG Hasta el 100%

Mediano productor, Gran productor y Mipymes de otros productores

FAG Hasta el 80%

FAG Hasta el 100%