EJERCICIOS DE TIPOS DE CAMBIO

1.- Suponga que usted tiene 1000 dlares. Asumiendo que las tasas de cambio
de un 113.95 Yenes por dlar, Qu cantidad de yenes japoneses podra
comprar con esta suma?
2.- Si un Porsche cuesta MA 200,000 y el tipo de cambio es de 0.5907 dlares
por marcos alemanes Qu cantidad usted necesita de dlares para poder
comprarlo?
3.- Suponga que los tipos de cambio de la Libra Esterlina y el Marco Alemn
son los siguientes:
Libras por $1 = 0.60
MA por $1

= 2.00

La tasa cruzada es de tres marcos por libras.

Cul sera la tasa cruzada?
sera una tasa coherente? , Explique de qu manera deber proceder para
ganar algn dinero?
4.- Suponga que usted espera recibir un milln de libras esterlinas dentro de un
periodo de seis meses, y que esta de acuerdo en la realizacin de una
negociacin a plazo para cambiar sus libras por dlares ($ 1.657 = 1 libra tipo
de cambio al contado y $1.6521 = 1 libra a 180 das) Qu cantidad de dlares
obtendra dentro de seis meses? En ese momento futuro, la libra se vender
con u n descuento o con una prima en relacin con el dlar?
5.- Los mercados Spot y Forward 60 das estn cotizando el Dlar a razn

de 125 y 119
Yenes respectivamente. Encuentre la prima forward de la cotizacin del
Dlar en
trminos del Yen a 60 das, expresada como monto y como porcentaje.
6.- Calcule la tasa forward de un tipo de cambio spot de 1,55 CD/USD
con una prima
forward del 6% a 180 das.
7.- Calcule la prima forward en USD/CD para el problema anterior.
8.- Suponga que el tipo de cambio japons fuera actualmente de 105
yenes por dlar. La tasa de inflacin de Japn a lo largo de los tres aos
siguientes ser de 2% anual, mientras que la de Estados Unidos ser de
6%. Con base en la paridad relativa del poder de compra, cul ser el
tipo de cambio dentro de tres aos?

9.- Con el precio del Dlar en C$ 2.750 hace un ao y en C$ 3.000 hoy,

cul es el precio
esperado para dentro de un ao, si todo marchase como en el ltimo
aos?

10.- Se ha pronosticado que la tasa de inflacin de Estados Unidos ser

de 3% anual durante los prximos aos. Por su parte se supone que la
de Alemania ser de 5% durante ese periodo. El tipo de cambio es
actualmente de 1.66 MA. Basndose en la paridad relativa del poder de
compra, Cul ser el tipo de cambio esperado dentro de dos aos?
11.- Las tasas a plazo al contado y a 360 das sobre el franco suizo son
de 2.1 FS y de 1.9 FS respectivamente. La tasa de inters libre de riesgo
en EE.UU. es de 6%, mientras que la de Suiza es de 4%, Existira alguna
oportunidad de arbitraje en este caso? Cmo lo explotara usted?
12.- Calcular los tipos a plazo en su forma indirecta con respecto al euro
para los plazos de tres y seis meses con relacin al dlar, al franco suizo
y al yen sabiendo que el tipo de inters en eurolandia es del 4,75% y
que los tipos de cambio de contado y los tipos de inters nominales
anuales respectivos son los siguientes:
a) Dlar americano: 0,925 $/ y el tipo de inters en los EEUU es del
6,7%.
b) Franco suizo: 1,52 SFr/ y el tipo de inters en Suiza es del 3%.
c) Yen japons: 103,120 / y el tipo de inters en Japn es del 0,50%
13.- Sabiendo que el tipo de inters en Eurolandia es actualmente del
4,75%, calcular el tipo de inters en Suecia, en Noruega y en Canad
sabiendo que la cotizacin promedio con respecto al euro de dichas
divisas tanto al contado como a un plazo de tres meses son las
siguientes:
a) Corona sueca: 8,7025 SKr/ (contado) y 8,740 SKr/ (plazo)
b) Corona noruega: 8,1365 NKr/ (contado) y 8,480 NKr/ (plazo)
c) Dlar canadiense : 1,3807 Can$/ (contado) y 1,3980 Can$/ (plazo)