PROSPECTUL SIMPLIFICAT

al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

Capitolul 1
1. Informaii despre Fondul de Pensii Facultative ING ACTIV
Denumirea fondului de pensii facultative:
Fondul de Pensii Facultative ING ACTIV
Gradul de risc al Fondului de Pensii Facultative ING Activ: ridicat
Numrul i data deciziei de autorizare a Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV:
Decizia C.S.S.P.P., n prezent A.S.F., numrul 10 din data de 15.05.2007
Numrul i data deciziei de autorizare a prospectului schemei de pensii facultative
ING ACTIV: Decizia C.S.S.P.P., n prezent A.S.F., numrul 3 din 03.04.2007
Numrul i data ultimului aviz de modificare a prospectului schemei de pensii
facultative ING ACTIV: Avizul numrul 99 din data de 30.03.2015
Data republicrii Prospectului Schemei de Pensii Facultative ING ACTIV: 02.04.2015

2. Informaii despre administratorul

Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV
Denumirea administratorului: ING Asigurri de Via S.A.
Datele de contact: Str. Costache Negri, numrul 1-5, sectorul 5, Bucureti, cod potal
numrul 050552, telefon: (+4)021/410 97 46, (+4)021/402 85 80, fax: (+4)021/402
85 81, adres de web: www.ing.ro, adres de e-mail: pensii@ing.ro
Cod unic de nregistrare numrul 9100488
Numr de ordine la Oficiul Registrului Comerului de pe lng Tribunalul Bucureti
J40/475/1997
Numrul i data deciziei de autorizare ca administrator al Fondului de Pensii
Facultative: Decizia C.S.S.P.P., n prezent A.S.F., numrul 2 din data de 03.04.2007.

3. Informaii despre depozitar

Depozitarul este BRD-GROUPE SOCIT GNRALE S.A., avizat prin Avizul C.S.S.P.P.,
n prezent A.S.F., numrul 2/06.02.2007

4. Informaii despre auditorul financiar extern

Auditorul Fondului este KPMG Audit S.R.L, avizat prin Avizul C.S.S.P.P., n prezent
A.S.F., numrul 5/17.04.2007

5. Reglementare i supraveghere
Autoritatea competent n domeniul reglementrii i supravegherii sistemului de
pensii private din Romnia este Autoritatea de Supraveghere Financiar (ASF) ,
telefon: (+4)021-3301035, fax: (+4)021-3301031, adres de e-mail: csspp@csspp.ro,
denumit n continuare Autoritatea.

Capitolul II
1. Definiiile termenilor utilizai n coninutul
prospectului schemei de pensii facultative:

9. Autoritatea de Supraveghere Financiar (ASF) este autoritatea

administrativ autonom, de specialitate, cu personalitate juridic,
independent, autofinanat, care i exercit atribuiile potrivit prevederilor
Ordonanei de Urgen nr. 93/2012, privind nfiinarea, organizarea i
funcionarea Autoritii de Supraveghere Financiar, aprobat cu modificri i
completri prin legea nr. 113/2013, cu modificrile i completrile ulterioare,
care preia toate atribuiile i prerogativele Comisiei Naionale a Valorilor
Mobiliare (C.N.V.M.), Comisiei de Supraveghere a Asigurrilor (C.S.A.) i
Comisiei de Supraveghere a Sistemului de Pensii Private (C.S.S.P.P.).
10. Contribuiile reprezint sumele pltite de ctre participani i/sau n
numele acestora la Fond;
11. Deduceri legale reprezint comisioane bancare i penalitatea de transfer
aplicat activului personal al participantului la Fond, n cazul transferului
acestuia la un nou fond de pensii facultative;
12. Directiva MiFID - Directiva 2004/39/CE a Parlamentului European i a
Consiliului din 21 aprilie 2004 privind pieele instrumentelor financiare, de
modificare a Directivelor 85/611/CEE i 93/6/CEE ale Consiliului i a Directivei
2000/12/CE a Parlamentului European i a Consiliului i de abrogare a
Directivei 93/22/CEE a Consiliului, publicat n Jurnalul Oficial al Uniunii
Europene seria L nr. 145 din 30 aprilie 2004;
13. Fondul de Pensii Facultative ING ACTIV sau Fondul reprezint fondul
constituit prin contract de societate civil, ncheiat ntre participani, n
conformitate cu prevederile Codului civil referitoare la societatea civil
particular i cu dispoziiile Legii i normelor;
14. Grup reprezint un grup de entiti, format dintr-o societate-mam,
filialele sale i entitile n care societatea-mam sau filialele sale deine/
dein o participaie, precum i un grup de entiti legate ntre ele printr-o
relaie, alta dect cea dintre o societate-mam i o filial, respectiv o relaie n
urmtorul sens:
(i) entitate sau mai multe entiti este/sunt condus/conduse pe o
baz unic n virtutea unui contract ncheiat cu acea entitate ori a
prevederilor statutului sau actului constitutiv al acelor entiti;
(ii) organele de administrare, de conducere sau de supraveghere ale uneia
ori mai multor entiti sunt formate din aceleai persoane reprezentnd
majoritatea decizional, aflate n funcie n cursul exerciiului financiar
i pn la ntocmirea situaiilor financiare consolidate;
15. Instrumentele financiare reprezint:
a) valori mobiliare;
b) titluri de participare la organismele de plasament colectiv;
c) instrumente ale pieei monetare, inclusiv titluri de stat cu scaden mai
mic de un an i certificate de depozit;
d) contracte futures financiare, inclusiv contracte similare cu decontare
final n fonduri;
e) contracte forward pe rata dobnzii i pe curs de schimb;
f) swap-uri pe rata dobnzii, pe curs de schimb i pe aciuni;

1. Abatere pasiv - depirea ori scderea fa de limitele investiionale sau fa

de limitele de ncadrare aferente gradului de risc, aprut fr ca administratorul
s cumpere sau s vnd instrumente financiare;

g) opiuni pe orice instrument financiar prevzut la literele a) - d), inclusiv

contracte similare cu decontare final n fonduri; aceast categorie
include i opiuni pe curs de schimb i pe rata dobnzii;

2. Abatere pasiv de la cerinele de rating - scderea ratingului fa de

cerinele de rating ale unei emisiuni sau emitent aprut la un instrument
financiar aflat n portofoliul unui fond de pensii private;

h) orice alt instrument admis la tranzacionare pe o pia reglementat

ntr-un stat membru al Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului
Economic European ori pentru care s-a fcut o cerere de admitere la
tranzacionare pe o astfel de pia;

3. Activele fondului de pensii facultative reprezint instrumentele financiare,

inclusiv instrumentele financiare derivate, precum i numerarul, rezultate ca
urmare a investirii activelor personale ale participanilor;
4. Activul personal reprezint suma acumulat n contul unui participant, egal
cu numrul de uniti de fond deinute de acesta, nmulite cu valoarea la zi a
unei uniti de fond;
5. Activul net total al fondului de pensii facultative la o anumit dat
reprezint valoarea care se obine prin deducerea valorii obligaiilor fondului din
valoarea activelor acestuia la acea dat;
6. Actul individual de aderare reprezint contractul scris ncheiat ntre persoana
fizic i Administrator, care conine acordul persoanei de a fi parte la contractul
de societate civil i la prospectul schemei de pensii facultative, precum i faptul
c a acceptat coninutul acestora;
7. Agenii de rating reprezint ageniile internaionale de evaluare a riscului ale
cror calificative sunt luate n considerare la ncadrarea instrumentelor financiare
n categoria de Investment grade; sunt Fitch, Moodys i Standard & Poors.
8. Beneficiarul reprezint motenitorul participantului, definit conform
prevederilor Codului civil;

16. Instrumentele financiare derivate reprezint instrumentele definite la

punctul 15 literele d)g), combinaii ale acestora precum i alte instrumente
calificate astfel prin reglementri ale Autoritii de Supraveghere Financiar
sectorul instrumentelor si investiiilor financiare;
17. Investment grade - calificativul de performan acordat unei emisiuni de
instrumente financiare sau n lipsa acestuia, emitentului, de ctre cele trei
agenii de rating recunoscute pe plan internaional Fitch, Moodys i Standard
& Poors, conform grilelor de evaluare specifice acestora. Se vor considera
urmtoarele situaii:
a) n cazul n care emitentul sau emisiunea sunt evaluate de o singur
agenie de rating, atunci acestea se consider a fi investment grade
dac au primit cel puin acest calificativ de la agenia de rating;
b) n cazul n care emitentul sau emisiunea sunt evaluate de dou agenii
de rating, acestea sunt considerate a fi investment grade dac au
primit cel puin acest calificativ de la ambele agenii de rating;
c) n cazul n care emitentul sau emisiunea sunt evaluate de trei agenii de
rating, acestea sunt considerate a fi investment grade dac au primit
cel puin acest calificativ de la cel puin dou dintre ageniile de rating;
PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

18. ISDA - International Swap and Derivatives Association;

persoan fizic.

19. Legea reprezint Legea numrul 204/2006 privind pensiile facultative;

Potenialul participant va fi informat de ctre Administrator prin intermediul agentului

de marketing despre coninutul i termenii prospectului schemei de pensii facultative
n vigoare la data semnrii. I se va nmna gratuit un exemplar al prospectului
simplificat sau, la cerere, un exemplar al prospectului detaliat.

20. Lichiditile bneti reprezint, n contextul transferului participantului la

un nou fond de pensii facultative, suma ce urmeaz a fi efectiv transferat i
care se obine prin aplicarea deducerilor legale activului personal calculat de
ctre Administrator la data solicitrii transferului;
21. Norma de investiii reprezint Norma nr. 11/2011 privind investirea i
evaluarea activelor fondurilor de pensii private, cu modificrile i completrile
ulterioare;
22. OPCVM tranzacionabil - exchange traded fund (ETF) - organism
de plasament colectiv n valori mobiliare, autorizat n conformitate cu
reglementrile comunitare n vigoare, care emite uniti de fond sau aciuni
tranzacionate continuu n timpul edinei de tranzacionare pe cel puin o
pia reglementat i care are cel puin un formator de pia (market maker)
care ntreprinde aciunile necesare pentru a asigura c valoarea de pia nu
variaz semnificativ fa de valoarea activului net al respectivului OPCVM;
23. Participantul reprezint persoana care contribuie sau/i n numele creia
s-au pltit contribuii la Fondul de Pensii Facultative ING ACTIV i care are n
viitor un drept la o pensie facultativ;

Actul individual de aderare se completeaz n dou exemplare, fiecare exemplar

semnndu-se n original de ctre persoana eligibil i de ctre agentul de marketing,
i se distribuie astfel:
a) un exemplar pentru administratorul fondului de pensii facultative la care
persoana eligibil a aderat;
b) un exemplar pentru persoana eligibil care a aderat la un fond de pensii
facultative.
n situaia n care angajatorul constituie i vireaz contribuia ctre fondul de pensii
facultative, persoana eligibil trebuie s i predea acestuia o copie a actului individual
de aderare.
2.3. Aderarea la un fond de pensii facultative este o opiune individual, oferirea de
beneficii colaterale unei persoane cu scopul de a o convinge s adere sau s rmn
participant fiind interzis.

24. Pensia facultativ reprezint suma pltit periodic titularului sau

beneficiarului, n mod suplimentar i distinct de cea furnizat de sistemul
public;

Administratorul nu poate refuza semnarea actului individual de aderare niciunei

persoane care are dreptul de a participa la fondul de pensii facultative. n situaia n
care participantul pierde actul de aderare, Administratorul elibereaz, la cerere o copie
certificat a acestuia.

25. Piaa reglementat - pia autorizat n conformitate cu prevederile art.

36 alin. (1) din Directiva MiFID i prezent n lista publicat n Jurnalul Oficial al
Uniunii Europene, n conformitate art. 47 din Directiva MiFID;

Toi participanii la un fond de pensii facultative au aceleai drepturi i obligaii i li se

aplic un tratament nediscriminatoriu.

26. Piaa primar - piaa aferent emiterii, subscrierii i distribuiei

instrumentelor financiare, direct sau printr-un intermediar;
27. Prospectul schemei de pensii facultative reprezint prezentul document,
care cuprinde termenii contractului de administrare i ai schemei de pensii
facultative fiind constituit din dou componente: Prospectul detaliat si
prospectul simplificat:
28. Rata de rentabilitate a Fondului reprezint rata anualizat a produsului
randamentelor zilnice, msurate pe o perioad de 24 (douzeci i patru)
de luni; randamentul zilnic al Fondului este egal cu raportul dintre valoarea
unei uniti de fond din ziua respectiv i valoarea unitii de fond din ziua
precedent;
29. Rating calificativul acordat unei emisiuni de instrumente financiare sau, n
lipsa acestuia, calificativul acordat emitentului de ctre o agenie de rating ca
urmare a evalurii riscurilor asociate acestuia;
30. Reverse repo - acord prin care fondul de pensii cumpr active eligibile
pentru tranzacionare i care implic transferul proprietii asupra activelor
eligibile respective de la vnztor la cumprtor, cu angajamentul vnztorului
de a rscumpra respectivele active la o dat ulterioar si la un pre stabilit la
data ncheierii tranzaciei.
31. Schema de pensii facultative reprezint sistemul de termene, condiii
i reguli pe baza crora Administratorul colecteaz i investete activele
Fondului, n scopul dobndirii de ctre participani a unei pensii facultative;
32. Unitatea de fond reprezint o diviziune a activului Fondului care atest un
drept de proprietate n Fond;
33. Valoarea unitii de fond reprezint raportul dintre valoarea activului net
al fondului de pensii la o anumit dat i numrul total de uniti ale fondului
la aceeai dat.

2. Modalitatea dobndirii calitii de participant la Fond

i modalitatea de aderare
2.1. Condiii de eligibilitate a participanilor
O persoan eligibil devine participant la un fond de pensii facultative ca urmare a
ndeplinirii, n mod cumulativ, a urmtoarelor condiii:
a) ader la un fond de pensii facultative prin semnarea unui act individual de
aderare n forma autorizat de Autoritate;
b) are cel puin o contribuie virat la fondul de pensii facultative, n cuantumul
minim prevzut n actul individual de aderare ncheiat cu un administrator de
fonduri de pensii facultative autorizat conform legislaiei n vigoare.
Sunt persoane eligibile: angajatul, funcionarul public sau persoana autorizat s
desfoare o activitate independent, potrivit legii, persoana care i desfoar
activitatea n funcii elective sau care este numit n cadrul autoritii executive,
legislative ori judectoreti, pe durata mandatului, membrul unei societi cooperative
potrivit Legii nr. 1/2005 privind organizarea i funcionarea cooperaiei, precum i alt
persoan care realizeaz venituri din activiti profesionale sau agricole, care ader
la un fond de pensii facultative i care contribuie sau/i n numele creia s-au pltit
contribuii la un fond de pensii facultative i are un drept viitor la o pensie facultativ.
Dovada ndeplinirii condiiilor de eligibilitate se face prin declaraia pe proprie
rspundere a potenialului participant, dat la momentul completrii actului individual
de aderare la Fond.
2.2. Procedura semnrii actului individual de aderare
Actul individual de aderare se completeaz de ctre persoana eligibil care ader
sau de ctre agentul de marketing persoan fizic n baza informaiilor furnizate de
ctre persoana eligibil i este semnat de aceasta n prezena agentului de marketing

3. Informaii privind contribuia exprimat n lei

Contribuia total a fiecrui participant la Fond se stabilete prin actul individual de
aderare. Valoarea acesteia este de minimum 45 (patruzeci i cinci) RON/lun i nu
va depi limita maxim a contribuiei prevzut de lege, respectiv 15% din venitul
salarial brut lunar sau din venitul asimilat acestuia al participantului. Contribuia se
vireaz doar n contul colector al Fondului ING ACTIV, deschis la banca depozitar.
Contribuia se vireaz fie de ctre angajator n numele participantului, fie de ctre
participant, n condiiile Legii, odat cu contribuiile de asigurri sociale obligatorii, n
contul Fondului. n situaia n care contribuia este mprit ntre angajat i angajator,
plata contribuiei va fi efectuat de ctre angajator.
Contribuia poate fi mprit ntre angajat i angajator potrivit prevederilor stabilite
prin contractul colectiv de munc sau, n lipsa acestuia, pe baza unui protocol ncheiat
de angajator cu reprezentanii angajailor.
n situaia n care la momentul plii contribuiei, Participantul nregistreaz contribuii
nepltite pe lunile anterioare, suma va fi alocat pe fiecare lun n parte la nivelul
contribuiei totale stabilite prin actul individual de aderare. Dac suma pltit excede
valoarea contribuiilor totale datorate se va proceda:
a) n cazul contribuiei proprii: diferena se va aloca pe ultima lun a crei
contribuie total a fost acoperit. Exemplu: Conform actului individual de
aderare contribuia total este de 100 lei. Ultima contribuie pltit a fost
aferent lunii ianuarie. n luna aprilie, se pltete o contribuie n sum de 250
lei care se va aloca astfel: 100 lei pentru luna februarie i 150 de lei pentru
luna martie.
b) n cazul contribuiei angajatorului, ct i n cazul contribuiei proprii la care se
adaug contribuia angajatorului: diferena se va restitui n lipsa unei ntiinri
scrise din partea angajatorului cu privire la modificarea valorii contribuiei.
Dac inclusiv ultima contribuie scadent a fost ncasat, atunci suma pltit este
considerat avans i se va restitui n conformitate cu legislaia n vigoare.
Participanii pot n orice moment s modifice nivelul contribuiei, cu respectarea
nivelului minim prevzut n actul individual de aderare i a nivelului maxim prevzut de
lege, s suspende sau s nceteze contribuiile la Fond, fr a fi necesar informarea
prealabil a Administratorului.
Angajatorul poate n orice moment s modifice, s suspende sau s nceteze
contribuiile la Fond cu ntiinarea n scris a Administratorului cu cel puin 30 (treizeci)
de zile calendaristice nainte de momentul modificrii.
n cazul n care este efectuat un virament n numele unui participant de ctre un alt
angajator dect cel menionat n actul individual de aderare ca pltitor, iar acesta nu
a ntiinat Administratorul cu privire la ncetarea plilor, Administratorul va actualiza
angajatorul pltitor i va aloca contribuia n baza viramentului efectuat.
Reluarea plii contribuiilor de ctre participant/angajator pentru ultima lun
nepltit se poate face oricnd fr ntiinarea prealabil a Administratorului.
Reluarea plii pentru o lun diferit de ultima lun nepltit se realizeaz prin
ntiinarea n scris a Administratorului cu cel puin 30 (treizeci) de zile calendaristice
nainte de data plii.
Modificarea, suspendarea, ncetarea sau reluarea contribuiilor de ctre participant
sau de ctre angajator se realizeaz fr ca activul personal al participantului pentru
care se pltete i calitatea de participant s fie afectate.
n situaia n care angajatorul nu i ndeplinete obligaia de plat a contribuiei
stabilite prin actul individual de aderare pentru o perioad mai mare de 3 luni
consecutive de la scadena obligaiei i nu a ntiinat n scris Administratorul acesta
din urm poate sa considere suspendat plata contribuiei, fr ca activul personal al
participantului i calitatea de participant s fie afectate.

4. Drepturile participanilor
PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

Participantul are dreptul:

(a) la o pensie facultativ sau la plata activului personal net de la data ndeplinirea
condiiilor prevzute de reglementrile legale n vigoare;

iii.

certificate de trezorerie admise la tranzacionare i care se

tranzacioneaz pe o pia reglementat sau tranzacionate pe
o pia secundar bancar din Romnia, din state membre ale
Uniunii Europene sau din state aparinnd Spaiului Economic
European

0% - 20%

iv.

acorduri reverse repo ncheiate cu instituii bancare, cu respectarea

art. 21 din Norma de investiii

0% - 5%

2.

titluri de stat inclusiv certificatele de trezorerie menionate la

pct. 1 (iii), din Romnia, state membre ale Uniunii Europene sau 30% - 65%
aparinnd Spaiului Economic European

3.

obligaiuni i alte valori mobiliare emise de autoriti ale

administraiei publice locale din Romnia, state membre ale Uniunii
Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, admise la
tranzacionare i care se tranzacioneaz pe o pia reglementat
din Romnia, din state membre ale Uniunii Europene sau din state
aparinnd Spaiului Economic European

0% - 20%

4.

valori mobiliare admise la tranzacionare i care se tranzacioneaz

pe o pia reglementat din Romnia, state membre ale Uniunii
Europene sau aparinnd Spaiului Economic European, din care:

0% - 50%

i.

aciuni i drepturi admise la tranzacionare i care se

tranzacioneaz pe o pia reglementat din Romnia, din
state membre ale Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului
Economic European, aparinnd emitenilor care ndeplinesc cel
puin condiiile de admitere la categoria a 2-a a Bursei de Valori
Bucureti;

0% - 50%

ii..

obligaiuni corporatiste, cu excepia obligaiunilor care presupun

sau ncorporeaz un instrument derivat, din care:

0% - 30%

a.

obligaiuni corporatiste ale emitenilor din Romnia, cu respectarea

prevederilor articolului 17 litera c) din Norma de investiii

0% - 30%

b.

obligaiuni corporatiste fr rating sau cu calificativ insuficient

emise de persoane juridice din Romnia, cu respectarea
prevederilor Normei de investiii

c.

obligaiuni corporatiste ale emitenilor din state membre ale

Uniunii Europene sau aparinnd Spaiului Economic European,
altele dect Romnia, care au calificativul investment grade

0% - 30%

d.

obligaiuni corporatiste ale emitenilor din state tere, care au

calificativul investment grade

0% - 10%

5.

obligaiuni de stat emise de state tere, admise la tranzacionare

i care se tranzacioneaz pe o pia reglementat din Romnia,
din state membre ale Uniunii Europene ori din state aparinnd
Spaiului Economic European, din care:

0% - 15%

(b) de proprietate asupra activului personal;

(c) de a fi informat n conformitate cu prevederile legale;
(d) de a se transfera la un alt fond de pensii;
(e) n condiiile n care participantul a aderat la un alt fond de pensii facultative,
acesta poate s i transfere activul personal de la Fond la noul fond de pensii
facultative sau s-i pstreze calitatea de participant la toate fondurile de
pensii facultative, urmnd a le cumula la momentul deschiderii dreptului de
pensie;
(f) s modifice contribuiile la Fond, n orice moment, cu respectarea limitelor
contribuiei, s suspende, s nceteze sau s reia contribuiile la Fond,fr a fi
necesar ntiinarea Administratorului;
(g) s foloseasc activul su personal, dac devine incapabil de a presta o munc
drept urmare a invaliditii, n conformitate cu reglementrile n vigoare;
(h) s beneficieze de deductibilitatea fiscal asupra venitului brut lunar sau din
venitul asimilat acestuia, n limita unei sume legal constituite;
(i) orice alte drepturi rezultate din prevederile Legii, ale normelor Autoritii i ale
prospectului schemei de pensii facultative.

5. Obligaiile participantului
Participantul are urmtoarele obligaii:
(a) s plteasc contribuia stabilit de comun acord n actul individual de
aderare, precum i s notifice n prealabil administratorul i angajatorul, dac
este cazul, cu privire la orice modificare, suspendare sau ncetare a plilor;
(b) s ntiineze n scris Administratorul i angajatorul, cu cel puin 30 de zile
calendaristice nainte de data plii, dac dorete ca alocarea contribuiilor s
fie efectuat pentru alt lun, diferit de ultima lun nepltit;
(c) s comunice administratorului i angajatorului orice modificare a datelor sale
personale i s transmit documente doveditoare, n termen de 30 de zile
calendaristice de la producerea modificrii;
(d) s depun la sediul administratorului documentele necesare pentru
deschiderea dreptului de pensie facultativ;
(e) orice alte obligaii rezultate din prevederile Legii, ale normelor Autoritii i
ale prospectului.

6. Informaii privind politica de investiii

i.

obligaiuni de stat din S.U.A., Canada

0% - 10%

ii.

obligaiuni de stat din alte state tere

0% - 5%

6.

obligaiuni i alte valori mobiliare emise de autoriti ale

administraiei publice locale din state tere, admise la
tranzacionare i care se tranzacioneaz pe o pia reglementat
din Romnia, din state membre ale Uniunii Europene ori din state
aparinnd Spaiului Economic European, din care:

0% - 10%

i.

obligaiuni i alte valori mobiliare emise de autoriti ale

administraiei publice locale din S.U.A., Canada

0% - 10%

ii.

obligaiuni i alte valori mobiliare emise de autoriti ale

administraiei publice locale din alte state tere

0% - 5%

7.

obligaiuni emise de ctre Banca Mondial, Banca European

pentru Reconstrucie i Dezvoltare, Banca European de
Investiii, admise la tranzacionare i care se tranzacioneaz pe
o pia reglementat din Romnia, din state membre ale Uniunii
Europene ori din state aparinnd Spaiului Economic European

0% - 15%

8.

obligaiuni emise de organisme strine neguvernamentale

altele dect cele de la pct. 7, admise la tranzacionare i care se
tranzacioneaz pe o pia reglementat din Romnia, din state
membre ale Uniunii Europene ori din state aparinnd Spaiului
Economic European

0% - 5%

9.

titluri de participare emise de organisme de plasament colectiv n

valori mobiliare - OPCVM-uri, inclusiv ETF-uri - din Romnia sau
state membre ale Uniunii Europene

0% - 5%

6.1. Strategia de investire a activelor

Fondul va aborda o structur mixt ntre clase de active, n limitele Legii, ale Normei
de investiii i ale Prospectului. Fondul va urmri n principal, dar fr a se limita
la acestea, 3 (trei) mari clase de active: titlurile de stat, obligaiunile corporative i
aciunile cotate pe piee reglementate. Administrarea investiiilor Fondului se va face
att prin managementul ponderii claselor de active n funcie de condiiile generale
ale pieelor financiare, ct i prin selecia activ a instrumentelor n interiorul unei
clase de active.
Instrumentele n care se fac plasamentele sunt cele prevzute de Legea numrul
204/2006 privind pensiile facultative, cu modificrile i completrile ulterioare,
precum i n Norma de investiii.
6.2. Structura portofoliului
6.2.1. Avnd n vedere prevederile art. 50 i art. 51 din Norma de investiii, Fondul va
avea un grad de risc ridicat, cuprins ntre 25% (exclusiv) i 50% (inclusiv).
Administratorul fondului de pensii facultative are obligaia s corecteze, inclusiv prin
msuri active, abaterea de la gradul de risc ridicat n maximum 60 de zile calendaristice
de la data depirii/scderii pasive peste/sub limitele aferente acestuia.
6.2.2. n conformitate cu articolul 87 din Lege i articolul 12 din Norma de investiii,
activele Fondului vor fi investite in urmtoarele categorii de instrumente, conform
tabelului urmtor:

0%-15%

Categoria de instrumente

Limite de
variaie
(procente
din
valoarea
activelor)

6.2.3. Exceptnd titlurile de stat, pentru toate tipurile de instrumente financiare n

care investete administratorul, expunerea fa de un singur emitent nu poate depi
5% din activele fondului de pensii facultative, iar expunerea fa de un grup de
emiteni i persoanele afiliate acestora nu poate depi 10% din activele fondului de
pensii facultative.

1.

instrumente ale pieei monetare, din care:

0% - 20%

6.2.4. Fondul de pensii facultative ING ACTIV nu poate deine mai mult de:

i.

conturi n lei sau valute liber convertibile, la bnci autorizate s

funcioneze pe teritoriul Romniei, Uniunii Europene sau Spaiului
Economic European

0% - 5%

ii.

depozite n lei sau valut liber convertibil, la bnci autorizate s

funcioneze pe teritoriul Romniei, Uniunii Europene sau Spaiului
Economic European

0% - 20%

(i) 10% din numrul total de aciuni emise de un emitent (lund n considerare
aciunile ordinare i cele prefereniale ale emitentului);
(ii) 10% din aciunile prefereniale ale unui emitent;
(iii) 25% din titlurile de participare emise de un OPCVM sau ETF;
(iv) 10% din obligaiunile unui emitent, cu excepia titlurilor de stat

PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

6.2.5. n cazul n care n procesul de investire se produc abateri pasive de la limitele

prevzute la punctele 6.2.2., 6.2.3. i 6.2.4. administratorul Fondului are obligaia
s corecteze aceste abateri, inclusiv prin msuri active, n maximum 30 de zile
calendaristice de la data producerii lor.
Conform Normei de investiii, abaterile pasive de la limitele prevzute la articolul
6.2.4. (iv), administratorul are obligaia s corecteze aceste abateri n maximum 360
de zile calendaristice de la data respectivelor depirii.
6.2.6. Administratorul poate proteja portofoliul de investiii al fondului de pensii
facultative mpotriva riscului valutar, utiliznd instrumente financiare derivate specifice,
cu respectarea prevederilor art. 20 i a art. 17 alineatul (3) din Norma de investiii.
6.2.7. Administratorul poate investi activele fondului ING ACTIV n obligaiuni sau
alte titluri de crean ale emitenilor care au calificativul investment grade, excepie
fcnd emitenii din Romnia care au garania explicit i integral a statului romn,
respectiv emitenii corporativi din Romania care au un rating de cel mult o treapt
sub rating-ul suveran al Romniei, dar nu mai puin de BB- (S&P i Fitch), respectiv
Ba3 (Moodys). n cazul abaterilor pasive de la cerinele de rating, administratorul va
dispune msurile de corecie prevzute la art. 18 alineatele (2) i (3) din Norma de
investiii.
6.2.8. Administratorul poate investi activele fondului de pensii, ca excepie de la
prevederile articolului 6.2.7, n obligaiuni corporative fr rating sau cu calificativ
insuficient, emise de emiteni din Romania care ndeplinesc urmtoarele cerine:
i) statul roman deine direct sau indirect o participaie de minim 33% din
capitalul social al emitentului;
ii) media cifrei de afaceri pe ultimele 3 exerciii financiare ale emitentului este de
minim 500 de milioane lei;
iii) emitentul a raportat profit in cel puin 2 din ultimele 3 exerciii financiare.
Investirea activelor fondului de pensii prevzut la punctul 6.2.8. din prezentul Prospect
va fi realizat cu respectarea prevederilor Normei de investiii.
6.2.9. Activele fondului ING ACTIV nu pot fi investite n:
a) societi care realizeaz peste 50% din cifra lor de afaceri din activitii n
domeniul producerii i/sau comercializrii de produse de tutun i alcool;
b) societi care realizeaz n orice procent din cifra lor de afaceri din activiti n
domeniul jocurilor de noroc, producerii i/sau comercializrii de armament;
c) valori mobiliare emise de societi care desfoar activiti asociate sectorului
imobiliar, aa cum sunt ele definite n articolul 251 din Norma de investiii.

Administratorul utilizeaz un sistem informatic de administrare a activelor, care

controleaz limitele de expunere pe toate instrumentele, astfel nct apropierea de
aceste limite este monitorizat i semnalat departamentului de investiii.
n cazul depirii limitelor asumate prin politica de investiii, departamentul de risc
ntiineaz departamentul de investiii n vederea remedierii problemei aprute n cel
mai scurt timp posibil.
Toate tranzaciile sunt verificate de cel puin 2 (dou) persoane angajate ale
Administratorului, conform principiului de segregare a iniierii tranzaciei de
aprobarea acesteia. Departamentul de risc al Administratorului calculeaz n mod
regulat expunerea la risc i monitorizeaz evoluia acesteia.
Administratorul respect o serie de reguli interne privind calitatea activelor achiziionate
i a partenerilor de tranzacionare i administrarea maturitilor investiiilor, reguli care
sunt conforme cu principiile grupului ING.
De asemenea, procedurile i controalele interne ale departamentelor de risc, investiii
i financiar conduc la minimizarea riscului operaional i a altor riscuri nefinanciare.
6.5. Performanele anterioare nu reprezint o garanie a realizrilor viitoare.
Autorizarea de ctre Autoritate a prospectului schemei de pensii facultative nu
reprezint o garanie pentru realizarea obiectivelor investiionale ale fondului de
pensii.

7. Regimul fiscal al contribuiilor i operaiunilor Fondului

7.1. Regimul fiscal al sumelor reprezentnd contribuiile la fondul de pensii
Conform cadrului legal actual, suma reprezentnd contribuiile la Fond este
deductibil pentru fiecare participant din venitul salarial brut lunar sau din venitul
asimilat acestuia, n limita unei sume reprezentnd echivalentul n lei al sumei de 400
(patru sute) EUR, ntr-un an fiscal.
Suma reprezentnd contribuiile la Fond ale unui angajator, proporional cu cota
acestuia de participare este deductibil la calculul profitului impozabil, n limita unei
sume reprezentnd, pentru fiecare participant, echivalentul n lei al sumei de 400
(patru sute) EUR, ntr-un an fiscal.
n cazul n care regimul fiscal al contribuiilor se modific pe durata Fondului,
modificrile survenite vor produce efecte n conformitate cu actele normative
aplicabile.
7.2. Regimul fiscal al operaiunilor Fondului

6.3. Pieele financiare pe care investete Administratorul:

Conform cadrului legal actual, investiiile activelor Fondului sunt scutite de impozit
pn la momentul plii dreptului cuvenit participanilor i beneficiarilor.

Administratorul investete activele Fondului n instrumente tranzacionate pe piaa

primar, pe piaa reglementat i pe piaa secundar bancar.

Orice schimbri ulterioare ale regimului fiscal al operaiunilor Fondului vor produce
efecte de plin drept de la data intrrii lor n vigoare.

Administratorul poate tranzaciona pe alte piee, cu excepia celor prevzute mai sus,
numai n urmtoarele cazuri:

8. Procedurile de calcul al valorii nete a activelor i al valorii unitii

de fond; modalitatea publicrii acestor valori

a) tranzacionarea implic instrumente financiare derivate de tipul forward i

swap prevzute la art. 20 din Norma de investiii;
b) tranzacionarea implic instrumente financiare de tipul uniti de fond emise
de organisme de plasament colectiv n valori mobiliare prevzute la art. 12, lit.
i) din Norma de investiii.
6.4. Riscurile asociate structurii de portofoliu propuse: proceduri de gestionare a
riscurilor.
Investiiile Fondului sunt supuse la riscuri legate de piaa de capital, riscuri specifice
unui emitent, riscuri legate de ratele dobnzii, riscuri legate de ratele de schimb
valutar i riscul de credit.
Riscul de pia: acesta este un risc general, care afecteaz orice tip de investiie.
Direcia preurilor valorilor mobiliare este determinat n general de trendurile pieelor
financiare i de situaia economic a emitenilor, care sunt ei nii afectai de situaia
general a economiei globale i de condiiile economice i politice existente n rile
n care opereaz. Acest risc nu poate fi redus prin diversificare. n ri emergente ca
Romnia riscul de pia este relativ mare.
Riscul specific: este riscul legat de instrumentele unui anumit emitent. n paralel cu
trendurile generale de pe pieele financiare, evenimentele care afecteaz specific un
emitent pot afecta valoarea investiiilor. Diversificarea poate reduce riscul specific, dar
nici chiar o selecie foarte prudenial a investiiilor nu l poate elimina n totalitate.
Riscul de dobnd: este riscul potenial de declin al valorii de pia a titlurilor i
obligaiunilor cu venit fix din cauza creterii ratelor de dobnd.
Riscul de credit: este posibilitatea ca pentru un titlu sau o obligaiune s nu se
plteasc dobnda sau principalul la termen, conform condiiilor contractuale. Riscul
de credit depinde de calitatea activelor deinute. Reflectnd un risc de credit mai
mare, activele de calitate mai sczut ofer randamente superioare activelor cu o
calitate mai ridicat.
Riscul de schimb valutar: valoarea n lei a investiiilor poate fi afectat de ratele de
schimb valutar pentru activele deinute n alte monede. Chiar dac valoarea activelor
respective crete n moneda de baz, valoarea acestora exprimat n lei poate s scad
dac moneda respectiv se depreciaz n raport cu leul.
Administratorul abordeaz un stil de investiii compatibil cu obiectivele de risc ale
Fondului i aplic reguli de diversificare prudent a Fondului, n vederea evitrii
dependenei excesive de un activ sau emitent. n plus, diversificarea fondului
contribuie n general la o scdere a volatilitii acestuia prin reducerea riscului specific.
Conform Legii, Autoritatea verific ndeplinirea obligaiei Administratorului de
investire prudenial a activelor Fondului.

Procedurile de calcul al valorii nete a activelor i al valorii unitii de fond sunt n

conformitate cu Norma de investiii.
Valorile vor fi publicate pe adresa de web a Administratorului sptmnal n
conformitate cu normele Autoritii. Participantul poate verifica, n orice moment,
evoluia activului personal net.

9. Procedura de calcul al ratei anuale a rentabilitii Fondului;

modalitatea publicrii acestei valori
Procedura de calcul al ratei anuale a rentabilitii Fondului este n conformitate cu
normele Autoritii.
Valoarea va fi publicat lunar pe adresa de web a Administratorului.

10. Informaii despre contul individual al participanilor

Participantul este proprietarul activului personal din contul su. Activul personal nu
poate face obiectul unei executri silite sau al unei tranzacii, sub sanciunea nulitii
actelor respective. Activul personal nu poate fi gajat sau cesionat, nu poate fi folosit
pentru acordarea de credite sau pentru a garanta credite, sub sanciunea nulitii.

11. Modalitatea de transformare n uniti de fond a contribuiilor i

transferurilor de lichiditi n conturile individuale ale participanilor
11.1. Contribuiile se colecteaz pe baza codului numeric personal n conturile
individuale ale participanilor. Contribuiile la Fond i transferurile de lichiditi bneti
se convertesc n uniti de fond i diviziuni ale acestora, calculate cu 6 (ase) zecimale.
11.2. Contribuiile i transferul de lichiditi bneti la Fond se convertesc n uniti
de fond n maximum 4 (patru) zile lucrtoare de la data ncasrii acestora. Sumele
neidentificate n acest interval de 4 zile vor fi returnate pltitorului. Valoarea iniial a
unei uniti de fond va fi de 10 (zece) RON.
11.3. nainte de convertirea contribuiilor n uniti de fond se deduce comisionul de
administrare suportat din contribuiile participantului. n cazul transferului la Fond de
la un alt fond de pensii facultative, gestionat de un alt administrator de fonduri de
pensii facultative, precum i n cazul transferului de la un alt fond de pensii, gestionat
de Administrator, nu se va deduce comisionul de administrare menionat anterior.
Contribuia net rezultat se convertete n uniti de fond prin mprirea contribuiei
nete la valoarea calculat a unitii de fond pentru ziua n care se face conversia.
Unitile de fond dobndite de participant n urma conversiei tuturor contribuiilor
nete pltite reprezint numrul de uniti de fond deinute de acesta. Acest numr
de uniti nmulit cu valoarea la zi a unei uniti de fond reprezint activul personal
al participantului.
PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

12. Informaii privind nivelul i structura cheltuielilor, respectiv

comisioanele i taxele suportate din contribuii i din activul Fondului
12.1. Cheltuielile legate de administrare suportate din activul Fondului de ctre toi
participanii la Fond sunt urmtoarele:
a) comisionul de administrare din activul net: 0.1625%/lun;

schemei de pensii facultative.

13.6. n cazul n care transferul la un nou fond de pensii facultative se realizeaz mai
devreme de 2 (doi) ani de la data aderrii la Fond, Administratorul poate percepe
penaliti de transfer. Penalitatea de transfer se determin ca procent aplicat activului
personal al participantului i este n cuantum de 5%.

c) comision pentru pstrarea n siguran a valorilor mobiliare de pn la 0.07%

pe an din valoarea medie a activelor nete;

14. Modalitatea de plat a pensiei facultative; condiii cumulative

pe care trebuie s le ndeplineasc participantul/beneficiarul, potrivit
legii, pentru a obine o pensie facultativ. Condiiile de acordare
a prestaiilor facultative n caz de invaliditate

d) comisioane de tranzacionare;

14.1. Activul personal este folosit numai pentru obinerea unei pensii facultative.

e) comisioane bancare;

14.2. Dreptul la pensia facultativ se deschide la cererea participantului, cu ndeplinirea

urmtoarelor condiii cumulative:

b) comision de depozitare n valoare de pn la 55.000 RON/an;

f) comisioane de intermediere pe piaa de capital de pn la 1,5% din valoarea

tranzaciei;
g) comisionul de intermediere pe piaa titlurilor de stat de pn la 0,07% din
valoarea tranzaciei;
h) taxa de auditare a Fondului, care se pltete anual, este n cuantum de:
- pn la 31 decembrie 2014, 16.000(aisprezecemii) RON/an, inclusiv TVA
- ncepnd cu 01 ianuarie 2015, 20.400(douzecidemiipatrusute) RON/an,
inclusiv TVA;
i) n situaia n care, datorit instruciunilor Administratorului, Depozitarul este
comisionat de ctre sistemele de compensare-decontare i registru, acestea
se vor refactura Fondului.
Asupra comisioanelor pentru care legea prevede aplicarea de TVA, se va aplica cota de TVA.
12.2. Cheltuielile legate de administrare suportate de participant sunt urmtoarele:
a) comision de administrare, care se constituie prin deducerea unui procent de
4,85% din contribuiile pltite; aceast deducere are loc nainte de convertirea
contribuiilor n uniti de fond;
b) penaliti de transfer, n cuantum de 5%, procent aplicat activului personal
al participantului. Penalitile de transfer vor fi percepute de Administrator n
cazul n care transferul la un alt fond de pensii facultative, gestionat de un alt
administrator de fonduri de pensii facultative, se realizeaz mai devreme de 2
(doi) ani de la data aderrii la Fond;
c) tarife pentru servicii de informare suplimentare, la cerere, furnizate potrivit
prevederilor Legii. Cuantumul tarifelor percepute se va ncadra n limitele
prevzute de Lege. Administratorul poate decide, la alegerea sa, s nu
perceap tarife pentru serviciile de informare suplimentare.

13. Modalitile de transfer la un alt fond de pensii facultative

i valoarea penalitilor
13.1. Transferul la un alt fond de pensii facultative este o opiune individual a
participantului i se realizeaz cu ndeplinirea procedurii de transfer prevzute de Lege
i norme.
Un participant se poate transfera la un alt fond de pensii facultative dac ndeplinete
cumulativ urmtoarele condiii:
a) a depus o cerere de transfer la Administrator, conform Anexei la Norma
numrul 14/2006 privind transferul participanilor ntre fondurile de pensii
facultative (Anexa);
b) a dobndit calitatea de participant la noul fond de pensii facultative conform
Normei numrul 2/2011 privind aderarea i evidena participanilor la
fondurile de pensii facultative.
13.2. n termen de maximum 2 (dou) zile lucrtoare de la data depunerii cererii de
transfer, Administratorul pune la dispoziia participantului raportul privind situaia
activului personal, care va cuprinde cel puin urmtoarele informaii:
a) numrul unitilor de fond la data cererii de transfer;
b) valoarea unitilor de fond la data cererii de transfer;
c) valoarea deducerilor legale aplicabile;
d) valoarea activului personal ce urmeaz a fi transferat.
13.3. Administratorul noului fond de pensii facultative va pune la dispoziia
Administratorului, n termen de maximum 2 (dou) zile lucrtoare de la data aderrii,
o copie a actului individual de aderare cu Anexa semnat de ctre participant.
13.4. n termen de maximum 5 (cinci) zile calendaristice de la data primirii copiei
actului individual de aderare i a Anexei, Administratorul are obligaia, conform Legii
i Normei numrul 14/2006 privind transferul participanilor ntre fondurile de pensii
facultative, de a efectua transferul de lichiditi bneti ctre administratorul noului
fond de pensii facultative.
Administratorul Fondului transmite administratorului noului fond de pensii facultative
toate informaiile referitoare la contribuiile fcute n contul participantului, precum i
despre transferurile de lichiditi bneti cu privire la contul acelui participant.
Transferul tuturor lichiditilor bneti se consider a fi ncheiat la data la care a fost
creditat contul bancar al administratorului noului fond de pensii facultative la care
participantul a solicitat transferul.
13.5. n situaia n care un participant dorete s se transfere la un alt fond de
pensii facultative gestionat de Administrator, acesta nu datoreaz Administratorului
penaliti de transfer. Transferul participantului de la Fond la noul fond de pensii
facultative al Administratorului se realizeaz conform Legii, normelor i Prospectului

a) participantul a mplinit vrsta de 60 (aizeci) de ani;

b) au fost pltite minimum 90 (nouzeci) de contribuii lunare;
c) activul personal este cel puin egal cu suma necesar obinerii pensiei
facultative minime prevzute prin normele Autoritii.
14.3. Se excepteaz de la prevederile articolului precedent situaiile n care:
a) participantul nu ndeplinete una dintre condiiile prevzute la literele b) i c)
ale articolului precedent, caz n care primete suma existent n contul su ca
plat unic;
b) participantul beneficiaz de pensie de invaliditate pentru afeciuni care nu
mai permit reluarea activitii, definite potrivit Legii numrul 263/2010 privind
sistemul unitar de pensii publice, cu modificrile i completrile ulterioare, caz
n care poate obine:
1. suma existent n contul su ca plat unic, dac nu ndeplinete
condiia prevzut la litera c) a articolului precedent, conform normelor
Autoritii;
2. o pensie facultativ ale crei condiii i termene sunt stabilite prin
lege special privind organizarea i funcionarea sistemului de
plat a pensiilor reglementate i supravegheate de Autoritate, dac
ndeplinete condiia prevzut la litera c) a articolului precedent;
c) decesul participantului a survenit nainte de depunerea cererii pentru obinerea
unei pensii facultative, caz n care suma din cont se pltete beneficiarilor, n
condiiile i n cuantumul stabilite prin actul individual de aderare i prin actul
de succesiune;
d) decesul participantului a survenit dup deschiderea dreptului la pensia
facultativ, caz n care sumele aferente se pltesc ctre persoana nominalizat;
e) decesul participantului a survenit dup deschiderea dreptului la pensia
facultativ i acesta nu a ales un tip de pensie facultativ cu component de
supravieuitor, caz n care sumele aferente se pltesc beneficiarilor.
14.4. Dac un participant nceteaz plata contribuiei, acesta i pstreaz drepturile,
conform regulilor Prospectului schemei de pensii facultative, cu excepia cazului n
care a solicitat un transfer de lichiditi bneti ctre un alt fond de pensii facultative.
14.5. Organizarea i funcionarea sistemului de plat a pensiilor reglementate i
supravegheate de Autoritate vor fi stabilite prin lege special.

15. Garaniile Administratorului

15.1. Administratorul garanteaz separarea activelor Fondului de activele sale.
15.2. Administratorul garanteaz separarea activelor Fondului de activele altor
fonduri de pensii facultative aflate n administrarea sa.
15.3. Administratorul particip la constituirea Fondului de garantare a drepturilor din
sistemul de pensii private potrivit Legii.
Administratorul nu constituie garanii.

16. Obligaiile de informare ale Administratorului fa de participani.

Periodicitatea i tipurile de informri, informaiile gratuite i contra
cost pe care le poate obine participantul
Administratorul public pe pagina proprie de web cel mai trziu la data de 31 mai
a fiecrui an un raport anual de informare a participanilor cu informaii corecte i
complete despre activitatea desfurat n anul calendaristic precedent.
Administratorul transmite n scris, gratuit, fiecrui participant, la ultima adres de
coresponden comunicat, pn la data de 15 mai a fiecrui an, o scrisoare de
informare cu date despre situaia activul personal al participantului la data de 31
decembrie a anului precedent.
Lunar, pentru activitatea fiecrui fond de pensii, administratorul are obligaia de a
publica pe pagina proprie de web, n termen de 10 zile calendaristice de la expirarea
lunii anterioare, urmtoarele informaii:
a) numrul total de participani ai fondului de pensii i structura acestora pe
grupe de sex i vrste, respectiv: pn la 19 ani, ntre 20-24 ani, ntre 25 - 29
ani, ntre 30-34 ani, ntre 35-39 ani, ntre 40-44 ani, ntre 45-49 ani, ntre 50
- 54 ani, ntre 55 - 59 ani, 60 - 64 ani i peste 65 ani;
b) valoarea contribuiilor brute ncasate de fondul de pensii facultative;
c) structura portofoliului de investiii, n forma cerut de normele n vigoare.
Sptmnal, pentru activitatea fiecrui fond de pensii, administratorul are obligaia
de a publica pe pagina proprie de web, n fiecare zi de mari, pentru ziua de vineri a
PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV

precedentei sptmni, urmtoarele informaii:

a) valoarea activului total al fondului de pensii facultative;
b) valoarea activului net al fondului de pensii facultative;
c) numrul total de uniti de fond total al fondului de pensii facultative;
d) valoarea unitar a activului net.
Administratorul are obligaia de a publica pe pagina proprie de web, n termen de 5
zile lucrtoare de la transmiterea lor la Autoritate:
a) raportrile contabile semestriale ale fondului de pensii facultative, conform
reglementrilor contabile n vigoare;
b) raportrile contabile semestriale ale administratorului care administreaz
fondul de pensii facultative, conform reglementrilor contabile n vigoare.
c) situaiile financiare anuale ale fondului de pensii facultative, conform
reglementrilor contabile n vigoare;
d) situaiile financiare anuale ale administratorului care administreaz fondul de
pensii facultative, conform reglementrilor contabile n vigoare.
Administratorul are obligaia de a publica pe pagina proprie web, odat cu situaiile
financiare anuale, i structura portofoliului de investiii, detaliat, pentru fiecare
instrument financiar i pentru fiecare emitent, cu date referitoare la valoarea
actualizat, n lei, i ponderea deinut n activul total al fondului de pensii la data
de 31 decembrie.
Administratorul are obligaia de a publica pe pagina proprie web, pn la data de
1 octombrie a fiecrui an, i structura portofoliului de investiii, detaliat, pentru
fiecare instrument financiar i pentru fiecare emitent, cu date referitoare la valoarea
actualizat, n lei, i ponderea deinut n activul total al fondului de pensii la data de
30 iunie.

faptul c, n termen de 30 de zile calendaristice de la data primei publicri a

documentului, participanii care nu sunt de acord cu modificrile prospectului notific
administratorului, n scris, acest fapt i pot solicita transferul la un alt fond de pensii
facultative, fr penaliti de transfer, toate cheltuielile aferente transferului fiind n
sarcina administratorului.
n documentul de informare i solicitare a acordului participanilor se precizeaz faptul
c neexprimarea de obiecii din partea participantului este considerat acord tacit
asupra modificrilor aduse prospectului.
Prin documentul de informare i solicitare a acordului, participanilor le este adus la
cunotin faptul c, n cazul n care nu se obine acordul majoritii participanilor
cu privire la modificrile aduse prospectului, solicitrile de transfer depuse ca urmare
a exprimrii dezacordului cu privire la modificarea prospectului nu produc efecte, iar
modificarea prospectului nu are loc.
Administratorul ntocmete un proces-verbal privind ndeplinirea obligaiilor de
informare i solicitare a acordului participanilor, proces-verbal n care se menioneaz
numrul participanilor care nu au avut obiecii cu privire la modificrile aduse
prospectului, numrul participanilor care i-au exprimat dezacordul cu privire
la acestea i al celor care au depus o cerere de transfer la un alt fond de pensii
facultative. Procesul-verbal se ntocmete nu mai devreme de 15 zile calendaristice de
la data la care expir termenul n care participanii i pot exprima dezacordul fa de
modificrile propuse.
nscrisurile care consemneaz dezacordul participanilor la modificarea prospectului
schemei de pensii facultative se pstreaz n conformitate cu normele Autoritii i cu
procedurile interne privind arhivarea. Procesul-verbal este semnat i tampilat de ctre
reprezentantul legal al administratorului.

Administratorul are obligaia de a publica pe pagina proprie de web rata de

rentabilitate a fondului de pensii pe care l administreaz n a patra zi lucrtoare de la
ncheierea trimestrului.

Dac, n urma ntocmirii procesului-verbal se constat c nu s-a obinut acordul

majoritii participanilor cu privire la modificarea prospectului schemei de pensii
facultative, administratorul transmite Autoritii, spre informare, cu cel puin 3 zile
lucrtoare anterioare primei difuzri, anunul care urmeaz s fie publicat pe pagina
proprie de internet i n dou cotidiene de circulaie naional, pe o perioad de cel
puin dou zile consecutive, prin care se aduce la cunotina participanilor faptul c
modificarea prospectului nu mai are loc, iar cererile de transfer nu mai sunt procesate.

Administratorul transmite participantului i beneficiarului sau, dup caz,

reprezentanilor acestora, n termen de 10 (zece) zile calendaristice, orice informaie
relevant privind schimbarea regulilor schemei de pensii facultative.

Autoritatea hotrte cu privire la avizarea definitiv a modificrii prospectului schemei

de pensii facultative n baza cererii de avizare definitiv a modificrii prospectului
depus de administrator. Cererea se depune nsoit de:

Administratorul pune la dispoziie participanilor i beneficiarilor sau, dup caz,

reprezentanilor acestora, la cerere, declaraia privind politica de investiii, conturile
i rapoartele anuale.
Fiecare participant sau beneficiar primete, de asemenea, la cerere, informaii detaliate
i de substan privind riscul investiiei, gama de opiuni de investiii, dac este cazul,
portofoliul existent de investiii, precum i informaii privind expunerea la gradul de
risc i costurile legate de investiii.
n cazul n care participantul sau beneficiarul solicit, pe lng informrile obligatorii la
care are dreptul potrivit acestui articol, informaii suplimentare privind participarea sa
la Fond, Administratorul este obligat s i ofere, contra cost, aceste informaii. Tariful
acestui serviciu se stabilete anual de ctre Autoritate. Administratorul poate decide,
la alegerea sa, s nu perceap tarife pentru serviciile de informare suplimentare.
n cazul n care un participant la Fond i schimb locul de munc, domiciliul sau
reedina ntr-un alt stat membru al Uniunii Europene ori aparinnd Spaiului
Economic European, Administratorul i va comunica n scris informaii adecvate
referitoare la drepturile sale de pensie facultativ i opiunile sale posibile n acest caz.

17. Procedura de modificare a prospectului

schemei de pensii facultative
Procedura de modificare a prospectului schemei de pensii facultative cuprinde dou
etape:
a) obinerea avizului prealabil de modificare a prospectului schemei de pensii
facultative, emis n baza cererii i a documentelor depuse de administratorul
care solicit modificarea;
b) obinerea avizului definitiv de modificare a prospectului schemei de pensii
facultative emis n baza cererii i a documentelor depuse de administratorul
care solicit modificarea.

a) procesul-verbal;
b) dovada publicrii documentului de informare i solicitare a acordului
participanilor pe pagina proprie de internet.
n termen de maximum 30 de zile calendaristice de la intrarea n vigoare a unor acte
normative care duc la modificarea unor prevederi ale prospectului schemei de pensii
facultative, administratorii au obligaia de a solicita Autoritii avizarea definitiv
a modificrii prospectului schemei de pensii facultative, fr a mai fi necesar
ndeplinirea procedurilor de obinere a acordului majoritii participanilor. n acest
caz, administratorul depune la Autoritate cererea de avizare definitiv a modificrii
prospectului, nsoit de urmtoarele documente:
a) nota de fundamentare a administratorului i modificrile propuse ca efect al
schimbrii cadrului legislativ, evideniate comparativ, semnate i tampilate de
reprezentantul legal al administratorului;
b) proiectul prospectului modificat care urmeaz a fi difuzat n cazul obinerii
avizului definitiv de modificare a prospectului;
c) mputernicirea persoanei care reprezint administratorul n relaia cu
Autoritatea;
d) cartea de identitate a persoanei mputernicite, n copie;
e) dovada plii taxei de avizare a modificrii prospectului schemei de pensii
facultative.

18. Prospectul schemei de pensii facultative se pune la dispoziia

participantului n mod gratuit la sediul administratorului sau
se consult accesnd pagina proprie de internet precizat n
prospectul simplificat.

n termen de maximum 10 (zece) zile calendaristice de la data obinerii avizului

prealabil de modificare a prospectului schemei de pensii facultative, Administratorul
informeaz i solicit acordul participanilor la fondul de pensii facultative, existeni la
data comunicrii avizului prealabil, asupra propunerilor de modificare a prospectului
schemei de pensii facultative.
Documentul de informare i solicitare a acordului participanilor se public pe pagina
proprie de internet a administratorului.
Administratorul public n cel puin dou cotidiene de circulaie naional, pe
o perioad de cel puin dou zile consecutive, un anun prin care face cunoscut
publicarea documentului de informare i solicitare a acordului participanilor pe pagina
proprie de internet, precum i dreptul participantului de a solicita acest document.
Administratorul este obligat s transmit documentul de informare i solicitare a
acordului participanilor, n termen de dou zile lucrtoare de la data primirii solicitrii,
prin servicii potale sau pot electronic, la ultima adres de coresponden a
participantului ori la adresa menionat de acesta n cerere.
Publicarea documentului de informare i solicitare a acordului participanilor pe
pagina proprie de internet a administratorului i prima publicare a anunului n cele
dou cotidiene de circulaie naional se efectueaz n aceeai zi.
n documentul de informare i solicitare a acordului participanilor se precizeaz
PROSPECTUL SIMPLIFICAT al Schemei de Pensii Facultative al Fondului de Pensii Facultative ING ACTIV