TALLER DE SIMULACION

CIUDAD DE BELLA VISTA

NOMBRE Y APELLIDOS
LAUDITH ROMERO LOPEZ
LUIS FERNANDO SANCHEZ
JHON FREDY MELO
MARISOL LUNA
DIEGO ARMANDO FAJARDO

1
2
3
4
5

CONSUMO DE VELADORAS
4
POBLACION
100,000 HABITANTES
PROMEDIO DE PERSONAS POR VIVIENDA
INVERSION FIJA
$
101,000,000
TERRENOS
CONSTRUCCIONES Y EDIFICACIONES
VEHICULO
MAQUINARIA Y EQUIPO
EQUIPO DE OFICINA

DDA

PORCENTEJE PROYECTADO
AO 1
AO 2 INCREMENTO
70%
6%

VALOR VELADORA C/U

DDA

FINANCIACION

% INVERSION
OTROS GASTOS
AMORTIZACIONES
IMPORRENTA
RESERVA LEGAL
INFLACION ESPERADA

130

145.6
AOS
4

146

20,200,000

500,000.00

20%

AOS
33%
10%
5.75%

GASTOS FINANCIEROS OPERATIVOS

GASTOS FINANCIEROS ADMINISTRATIVOS
PRESTACIONES, SEGURIDAD SOCIAL Y PAR
COSTO DE MATERIA PRIMA
$

60%
40%
40%
56

GASTOS PREOPERATIVOS ADMINISTRATIVOS

GASTOS PREOPERATIVOS OPERATIVOS
DEPRESIACION

% OPERATIVOS

EDIFICIO
MAQUINARIA
VEHICULO
EQUIPO DE OFICINA

% ADMINISTRATIVO

70%
100%
80%
20%

OTROS COSTOS Y GASTOS

30%
0%
20%
80%

MENSUAL
500,000

%
Gastos Preoperativos

CARGA PRESTACIONAL
SEGURIDAD SOCIAL
SALUD
PENSION
RIESGOS PROFESIONALE
APORTES PARAFISCALES
CAJA DE COMPENSACION
ICBF
SENA
PRESTACIONES SOCIALES
PRIMAS DE SERVICIO
VACACIONES
CESANTIAS
INTERESES DE CESANTI

4,000,000 Amortizacion Aos

8.50%
12%
0.522%

4%
3%
2%

8.33%
4.17%
8.33%
12%
62.85%

LLIDOS
TH ROMERO LOPEZ
RNANDO SANCHEZ
N FREDY MELO
ARISOL LUNA
ARMANDO FAJARDO
SEMANALES
FAMILIA

20,000

RECURSOS PROPIOS % REC. PROPIOS

55000000

80%

5
VALOR VELA

130
VIDA UTIL

$
$
$
$
$
$

10,000,000
5,000,000
25,000,000
40,000,000
2,000,000
82,000,000

20
5
10
10

GASTOS PREOPE

COSTOS VARIABLES M.P.

56

TASA A.V

INTERES PAGO
GASTO FIN. OPER. 60%
6000000
4200000

35%

ADMINISTRATIVOS
30%

COSTOS FIJOS OP.

$
4,000,000

PRODUCCION
70%

PRIMER AO
50%
50%

FIJOS
50%

VARIABLES
50%

ANUAL
OPERATIVOS ADMINISTRATIVO
6,000,000 $
4,200,000 $
1,800,000
100%
70%
30%
5

COSTOS F Y V PRO.

Produccion

Administracion

50%

50%

Fijos

Variables

50%

50%

TASA OPORTUNIDAD

15%

TASA DE DESCUENTO

35%

SEMANAS ANUALES
52

CANTIDAD DE VELADORAS CONSUMIDAS ANUALMEN

208

ADM. %
METERIA PRIMA $
NOMINA (30 DIAS) $
GASTOS PREOPERATIVOS $
$
$

COSTOS FIJOS ADM.

$
4,000,000

GASTO FIN. ADM. 40%

1800000

5,000,000
10,000,000
4,000,000 $
19,000,000
101,000,000

40%
4,000,000 $

DEMAS COSTOS

OPER. %
60%
6,000,000

MENSUAL
$
500,000
ADMINISTRATIVO OPERATIVO
30%
70%
$
1,800,000 $
4,200,000

S CONSUMIDAS ANUALMENETE
CANTIDAD
VALOR
4,160,000 378,560,000

ANUAL
$ 6,000,000

VENT. PRO
70%
CANTIDAD
VALOR
2,912,000 $
378,560,000

RESUMEN PLAN DE INVERSIONES

CONCEPTO
TOTAL
INVERSIONES FIJAS
TERRENOS
$ 10,000,000
CONS. Y EDIFICACIONES
$
5,000,000
VEHICULOS
$ 25,000,000
MAQUINARIA Y EQUIPO
$ 40,000,000
EQUIPO DE OFICINA
$
2,000,000
TOTAL
$ 82,000,000

GASTOS PREOPERATIVOS

PLAN DE INVERSIONES FIJAS

CONCEPTO
VALOR
TERRENOS
$
10,000,000
CONS. Y EDIFICACIONES
$
5,000,000
VEHICULOS
$
25,000,000
MAQUINARIA Y EQUIPO
$
40,000,000
EQUIPO DE OFICINA
$
2,000,000
TOTAL
$
82,000,000

CAPITAL DE TRABAJO
CONCEPTO
VALOR
Efectivo
$
15,000,000
NOMINA ADMINISTRATIVA 40%
$
4,000,000
NOMINA PRODUCCION 60%
$
6,000,000
MATERIA PRIMA
$
5,000,000
TOTAL
$
15,000,000

RESUMEN PLAN FINANCIERO

CONCEPTO
VALOR
INVER. FIJAS
$
82,000,000
GASTOS PRE-OPERATIVOS
$
4,000,000
CAPITAL DE TRABAJO
$
15,000,000
TOTAL
$
101,000,000

AO 1
4,000,000 $
800,000

AO 2
AO 3
AO 4
AO 5
$
800,000 $
800,000 $
800,000 $
800,000

RESUMEN DE INVERSION VELADORAS

ACTIVOS
ACTIVOS FIJOS
TERRENOS
CONS. Y EDIFICIOS
VEHICULOS
MAQUIN. Y EQUIPO
ACTIVOS NOMINALES
NOMINA OPERATIVA
NOMINA ADMINIS.
CAPITAL DE TRABAJO
EQUIPO DE OFICINA
MATERIA PRIMA
PREOPERATIVOS
TOTAL

$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$
$

VALOR
80,000,000
10,000,000
5,000,000
25,000,000
40,000,000
10,000,000
6,000,000
4,000,000
11,000,000
2,000,000
5,000,000
4,000,000
101,000,000

FONDOS PROPIOS
INTERNO

80,800,000
80%
80%

LADORAS
FONDOS FINANCIADOS
EXTERNO

20,200,000
20%
20%

DEPRECIACION EN LINEA RECTA

COSTO DE
VIDA UTIL
ADQUISICION
5,000,000
CONS. Y EDIFICACIONES $
20
$ 25,000,000
VEHICULOS
5
MAQUINARIA Y EQUIPO $ 40,000,000
10
EQUIPO DE OFICINA
$
2,000,000
10
$72,000,000
TOTAL
MENSUAL
CONCEPTO

%
0.1
0.2
0.1
0.1

$
$
$
$
$
$

DEPREC.
% PRO.
ANUAL
250,000
0.70
5,000,000
0.80
4,000,000
1.00
200,000
0.20
9,450,000
787,500

TA
VALOR
$
$
$
$
$
$

175,000
4,000,000
4,000,000
40,000
8,215,000
684,583

% ADM.

VALOR

0.30
0.20

75,000
###

0.80

$ 160,000
###
$ 102,917

VALOR
PLAZO
INTERES
CUOTA

CANTIDAD

$20,200,000
4 AOS
##A.V.
10,115,437

FECHA
0
1
2
3
4

CUOTA FIJA

VALOR CUOTA
$10,115,437
$10,115,437
$10,115,437
$10,115,437
PAGO INTERESES

INTERES
$7,070,000
$6,004,097
$4,565,128
$2,622,521
###

CUOTA FIJA

ABONO A CAPITAL
$3,045,437
$4,111,339
$5,550,308
$7,492,916

SALDO

OPERATIVO
$20,200,000
$17,154,563
$13,043,224
$7,492,916
$0

$4,242,000
$3,602,458
$2,739,077
$1,573,512

60%

ADMINISTRATIVO
$2,828,000
$2,401,639
$1,826,051
$1,049,008

40%

GASTOS DE FUNCIONAMIENTO
CONCEPTO
VALOR MENSUAL
OTROS GASTOS $
500,000

VALOR ANUAL
$
6,000,000

TOTAL

6,000,000

% GASTOS FIN. OPER.

70% $
4,200,000
$

4,200,000

%
GASTO FIN. ADM.
30% $
1,800,000
$

1,800,000

SALARIO ADMINISTRATIVO

%
40%

MENSUAL
$
4,000,000 $

ANUAL
48,000,000

SALARIO PRODUCCION

60%

72,000,000

100%

10,000,000 $ 120,000,000

REMUNERACION ADMINISTRATIVA

40%

1,600,000

REMUNERACION PRODUCCION

40%

TOTAL SALARIO

6,000,000 $

$ 19,200,000

2,400,000 $

REMUNERACION TOTAL

4,000,000

TOTAL

14,000,000

28,800,000

$ 48,000,000
###

COSTOS ADMINISTRATIVOS
%
AO 1
AO 2
AO 3
PRESTACIONES SOCIALES 5.75% $ 19,200,000 $ 20,304,000 $ 21,471,480
NOMINA
$ 48,000,000 $ 50,760,000 $ 53,678,700
DEPRECIACION
$
1,235,000 $
1,235,000 $
1,235,000
GASTOS FINANCIEROS
$
2,828,000 $
2,401,639 $
1,826,051
AMORTIZACION PREOPE
$
400,000 $
400,000 $
400,000
COSTOS Y GASTOS
FINANCIAMIENTO
TOTAL

$
1,800,000 $
1,903,500 $
2,012,951
$ 73,463,000 $ 77,004,139 $ 80,624,183

$
$
$
$
$

AO 4
22,706,090
56,765,225
1,235,000
1,049,008
400,000

$
$
$
$
$

AO 5
24,011,690
60,029,226
1,235,000
400,000

$
2,128,696 $
2,251,096
$ 84,284,020 $ 87,927,012

INGRESOS PROYECTADOS
AOS CANTIDAD VENDIDA PRECIO UNT. DE VENTA INGRESO TOTAL
1
2,912,000
130
$
378,560,000

2
3
4
5
TOTAL

3,086,720
3,271,923
3,468,239
3,676,333
16,415,215

137.48
145.38
154
163

$
$
$
$

424,346,832
475,671,581
533,204,059
597,695,090

2,409,477,562

DEMANDA PROYECTADA

No. HABITANTES
100,000

PROMEDIO
No. DE
PERSONAS
FAMILIAS
X VIVIENDA
5

20,000

CONSUMO
SEMANAL

No. DE
SEMANAS
ANUAL

52

A
CONSUMO
TOTAL
$

4,160,000

DDA
INCREMEN
INCREMEN
PROYECTA
TO DDA %
TO ANUAL
DA %
ANUAL
70%

5.75%

6%

COSTO MATERIA PRIMA

CONCEPTO
AO 1
AO 2
AO 3
AO 4
AO 5

INCRE. % VALOR UNI. CANTIDAD VALOR TOTAL

5.75%
56
2,912,000
163,072,000
59
3,086,720
182,795,558
63
3,271,923
204,904,681
66
3,468,239
229,687,902
70
3,676,333
257,468,654

COSTOS DE OPERACIN
%
5.75% $
NOMINA
MATERIA PRIMA
$
CIF. AMORTIZACION
$
GASTOS FINANCIEROS
$
PRES. SOCIALES
$
GASTOS FUNCIONAMI
$
DEPRECIACION
$
TOTAL
$

AO 1
72,000,000
163,072,000
400,000
4,242,000
28,800,000
4,200,000
8,215,000
280,929,000

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 2
76,140,000
182,795,558
400,000
3,602,458
30,456,000
4,441,500
8,215,000
306,050,517

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 3
80,518,050
204,904,681
400,000
2,739,077
32,207,220
4,696,886
8,215,000
333,680,914

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 4
85,147,838
229,687,902
400,000
1,573,512
34,059,135
4,966,957
8,215,000
364,050,345

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 5
90,043,839
257,468,654
400,000
36,017,535
5,252,557
8,215,000
397,397,585

AO
AO
AO
AO
AO

1
2
3
4
5

RESUMEN COSTOS OPERATIVOS Y ADMINISTRATIVOS

COSTOS DE OPERACIN COSTOS ADMINISTRATIVOS
$
280,929,000 $
73,463,000
$
306,050,517 $
77,004,139
$
333,680,914 $
80,624,183
$
364,050,345 $
84,284,020
$
397,397,585 $
87,927,012

RATIVOS
TOTAL COSTOS
###
###
###
###
###

COSTOS FIJOS Y VARIAB

AO 2

AO 1
COSTOS OPERACIN
CONCEPTOS
MATERIA PRIMA
NOMINA
PREST. SOCIALES
GASTOS FINANCIEROS
GAS. FUNCIONAMIENTO
AMORTIZACION
DEPRECIACION
SUBTOTAL
COSTOS TOTALES

V
$ 163,072,000
$
72,000,000
$
28,800,000

$
4,242,000
$
3,602,458
$
2,100,000 $
2,100,000 $
2,220,750
$
400,000
$
400,000
$
8,215,000
$
8,215,000
$ 14,957,000 $ 265,972,000 $ 14,438,208
$
280,929,000 $

306,050,517

COSTOS FIJOS Y VARIABLES OPERATIVOS

AO 2
AO 3
V
$ 182,795,558
$
76,140,000
$
30,456,000

V
$ 204,904,681
$
80,518,050
$
32,207,220

$
2,739,077
$
2,220,750 $
2,348,443 $
2,348,443
$
400,000
$
8,215,000
$ 291,612,308 $ 13,702,520 $ 319,978,394
306,050,517 $
333,680,914

AO 4
F

V
$ 229,687,902
$
85,147,838
$
34,059,135

$ 1,573,512
$ 2,483,479 $
2,483,479
$
400,000
$ 8,215,000
$ 12,671,991 $ 351,378,354
$
364,050,345

AO 5
F

V
$ 257,468,654
$
90,043,839
$
36,017,535

$
$ 2,626,279 $
2,626,279
$
400,000
$ 8,215,000
$ 11,241,279 $ 386,156,307
$
397,397,585

COSTOS
ADMINISTRATIVOS
NOMINA
PRESTACIONES SOCIALES
DEPRECIACION
AMORTIZACION
GASTOS FINANCIEROS
GAST. FUNCIONAMIENTO
SUBTOTAL
TOTAL COSTOS

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 1
F
V
48,000,000
19,200,000
1,235,000
400,000
2,828,000
900,000 $ 900,000
72,563,000 $ 900,000
73,463,000

$
$
$
$
$
$
$
$

COSTOS FIJO Y VARIABLES ADM

AO 2
F
V
50,760,000
20,304,000
1,235,000
400,000
2,401,639
951,750 $ 951,750
76,052,389 $ 951,750
77,004,139

O Y VARIABLES ADMINISTRATIVOS
AO 3
F
V
$ 53,678,700
$ 21,471,480
$
1,235,000
$
400,000
$
1,826,051
$
1,006,476 $ 1,064,348
$ 79,617,707 $ 1,064,348
$
80,682,055

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 4
F
V
56,765,225
22,706,090
1,235,000
400,000
1,049,008
1,064,348 $ 1,064,348
83,219,672 $ 1,064,348
84,284,020

$
$
$
$
$
$
$
$

AO 5
F
60,029,226
24,011,690
1,235,000
400,000
1,125,548
86,801,464
87,927,012

AO 5
V

$ 1,125,548
$ 1,125,548
87,927,012

PUNTO DE EQUILIBRIO

CF
PE = ---------------PVC - CVU

$
87,520,000 $
PE= ------------------------------------$
130 $
92 $

87,520,0
PE= --------------------------

299,410,526

AO 1
I.T.

C.F

378,560,000

299,410,526

87,520,000

INGRESOS

79%

2,303,158

87,520,000
= -------------------------38

354,392,000

266,872,000

2,303,158

CT

CV

C.F.

2,912,000
Q

ESTADO DE RESULTADOS

CONCEPTOS
VENTAS
Costos operativos
- Fijos
- Variables

$
$
$
$

AO 1
378,560,000
280,929,000
14,957,000
265,972,000

$
$
$
$

AO 2
424,346,832
306,050,517
14,438,208
291,612,308

$
$
$
$

AO 3
475,671,581
333,680,914
13,702,520
319,978,394

Utilidad Bruta en Ventas

Costos de Admon.
- Fijos
- Variables
Utilidad Operacional
Imporenta

$
$
$
$
$
$

97,631,000
73,463,000
72,563,000
900,000
24,168,000
7,975,440

$
$
$
$
$
$

118,296,315
77,004,139
76,052,389
951,750
41,292,176
13,626,418

$
$
$
$
$
$

141,990,667
80,682,055
79,617,707
1,064,348
61,308,612
20,231,842

Utilidad antes de
reserva
Reserva Legal
Utilidad del Ejercicio.

$
$
$

16,192,560 $
1,619,256 $
14,573,304 $

27,665,758 $
2,766,576 $
24,899,182 $

41,076,770
4,107,677
36,969,093

$
$
$
$

AO 4
533,204,059
364,050,345
12,671,991
351,378,354

$
$
$
$

AO 5
INCREMENTO $
INCREMENTO %
597,695,090 $
219,135,090
57.89%
397,397,585 $
219,135,090
11,241,279
386,156,307

$
$
$
$
$
$

169,153,714
84,284,020
83,219,672
1,064,348
84,869,695
28,006,999

$
$
$
$
$
$

200,297,505
87,927,012
86,801,464
1,125,548
112,370,493
37,082,263

56,862,695 $
5,686,270 $
51,176,426 $

75,288,230
7,528,823
67,759,407

$
$
$

FUENTES Y USOS
AOS
CONCEPTOS
FUENTES
Utilidad Operacional
Depreciacin
Amortizacion
GENERACION INTERNA
Recursos internos
Recursos externos
TOTAL FUENTES
USOS
Inv. de Activos Fijos
Materia Prima
Costos preoperativos
Amortizacin Prestamo
Imporrenta 33%
TOTAL USOS
Saldo anterior
Fuentes
Disponible
Usos
Saldo Final de Efectivo

O
$
80,800,000
$
20,200,000
$ 101,000,000
$
$
$

$
$
$
$
$

82,000,000
5,000,000
4,000,000
91,000,000
101,000,000
101,000,000
91,000,000
10,000,000

AO 1
$
$
$
$

AO 2

24,168,000
9,450,000
800,000
34,418,000
34,418,000

$
$
$
$

$
$
$
$
$
$
$
$

3,045,437
3,045,437
10,000,000
34,418,000
44,418,000
3,045,437
41,372,563

41,292,176
9,450,000
800,000
51,542,176
51,542,176
-

$
$
$
$
$
$
$
$

4,111,339
7,975,440
12,086,779
41,372,563
51,542,176
92,914,740
12,086,779
80,827,960

USOS
AO 3
$
$
$
$

AO 4

61,308,612
9,450,000
800,000
71,558,612
###
71,558,612

$
$
$
$

###
$
$
$
$
$
$
$
$

5,550,308
13,626,418
19,176,726
80,827,960
71,558,612
152,386,572
19,176,726
133,209,846

AO 5

84,869,695
9,450,000
800,000
95,119,695
95,119,695

$
$
$
$

$
$
$
$
$
$
$
$

7,492,916
20,231,842
27,724,758
133,209,846
95,119,695
228,329,541
27,724,758
200,604,783

112,370,493
9,450,000
800,000
122,620,493
122,620,493
-

$
$
$
$
$
$
$

28,006,999
28,006,999
200,604,783
122,620,493
323,225,275
28,006,999
295,218,276

BALANCE GENERAL PROYECTADO

CONCEPTOS
ACTIVOS CORRIENTES
Bancos
Inventarios
DIFERIDOS
Amortizacion preoperativos
TOTAL ACTIVO CORRIENTE
ACTIVOS FIJOS
Propiedad Planta y Equipo
(Depreciacin Acumulada)
TOTAL ACTIVOS
PASIVOS CORRIENTES
Impuestos Por Pagar
TOTAL PASIVOS CORRIENTES
Obligaciones a Largo Plazo
TOTAL PASIVOS
PATRIMONIO
Capital Social
Reserva Legal
Utilidad del Ejercicio
Utilidad por Distribuir
TOTAL PATRIMONIO
PASIVO mas PATRIMONIO

CUADRE

AOS
0

AO 1

AO 2

$
$

10,000,000
5,000,000

$ 41,372,563
$
5,000,000

$
$

80,827,960
5,000,000

$
$

4,000,000
19,000,000

$
3,200,000
$ 49,572,563

$
$

2,400,000
88,227,960

82,000,000 $ 82,000,000 $
82,000,000
$
9,450,000 $
18,900,000
###
### $ 151,327,960
-

$
7,975,440
$
7,975,440
$ 17,154,563
$ 25,130,003

$
$
$
$

80,800,000
$ 80,800,000
$ 101,000,000

$ 80,800,000
$
1,619,256
$ 14,573,304
$ 96,992,560
$ 122,122,563

$
80,800,000
$
4,385,832
$
24,899,182
$
14,573,304
$ 124,658,318
$ 151,327,960

$
$
$

20,200,000
20,200,000

13,626,418
13,626,418
13,043,224
26,669,642

YECTADO
AO 3

AO 4

AO 5

$ 133,209,846
$
5,000,000

$ 200,604,783
$
5,000,000

$ 295,218,276
$
5,000,000

$
1,600,000
$ 139,809,846

$
800,000
$ 206,404,783

$
$ 300,218,276

$
82,000,000 $
82,000,000 $
82,000,000
$
28,350,000 $
37,800,000 $
47,250,000
$ 193,459,846 $ 250,604,783 $ 334,968,276
$
$
$
$

20,231,842
20,231,842
7,492,916
27,724,758

$
$
$
$

28,006,999
28,006,999
28,006,999

$
$
$
$

31,747,951
37,082,263
37,082,263

$
80,800,000
$
8,493,509
$
36,969,093
$
39,472,486
$ 165,735,088
$ 193,459,846

$
80,800,000
$
14,179,778
$
51,176,426
$
76,441,579
$ 222,597,784
$ 250,604,783

$
80,800,000
$
21,708,601
$
67,759,407
$ 127,618,005
$ 297,886,014
$ 334,968,276

RAZONES FINANCIERAS
Activos corrientes

41,372,563

Pasivos corrientes

7,975,440

RAZON CIRCULANTE

Por cada peso que se adeuda a corto plazo, se cuenta para cubrir oportunamente la deuda

PRUEBA ACIDA
LIQUIDEZ INMEDIATA

Activo liquido

41,372,563

pasivo corriente

7,975,440

Como se carece de inventarios, se cuenta para cancelar de forma inmediata las deudas

Activo total

122,122,563

Pasivo total

25,130,003

SOLIDEZ

En el actual ao se dispone para cancelar cada peso que se adeuda una garantia empresarial

Pasivo total

25,130,003

Activo total

122,122,563

ENDEUDAMIENTO

posee un aoto nivel de endeudamiento, de los activos libres de deudas

INDICE PROPIEDAD
INDICE FINANCIERO

Pat. O capital cont.

96,992,560

Activo total

122,122,563

la independencia financiera en el primer ao es buena, los activos corresponden

a los accionistas de la empresa

RAZON DE PROTECCION Pasivo total

A LA INVERSION
Capital contable

25,130,003

96,992,560

la inversion de los socios no esta protegida, ya que el pasivo representa el capital total

ERAS

5.2

namente la deuda

5.2

5.2

ata las deudas

5.2

4.9

garantia empresarial

el capital total

4.9

21%

21%

79%

79%

26%

26%

FLUJO DE FONDOS
Inversiones
ACTIVOS FIJOS
activos diferidos
fondos disponibles
capital de trabajo
Inversion total

$
$
$
$
$

82,000,000
4,000,000
86,000,000
15,000,000
101,000,000
INICIO

INGRESOS
Ingresos por Ventas
TOTAL ING. OPER.

$
$

COSTOS Y GASTOS
Administrativos
Operativos
Intereses financieros
Impuesto Renta
TOTAL COSTOS Y GASTOS
RENTA NETA
Depreciacin
Amortizacion diferidos
Flujo Fondos Oper. Neto
Flujo Fondos del Proyecto
VPN
TASA DE OPORTUDIDAD
TIR
TASA DE DESCUENTO
TASA PROMEDIO
T.I.R.M.

$
$

(101,000,000)

118,608,943
15%
58%
35%
19%
40%

Cuando el valor de la T.I.R. es mator a cero, indica que los ingresos esceden a los egresos por lo lanto
los cuales son, los dineros invertidos en el proyecto renten a una tasa superior a la oportunidad y por

capital propio
Capital Externo

AO 1
$
$

$
$
$
$
$
$
$
$
$
$

AO 2

378,560,000 $
378,560,000 $

(73,463,000)
(280,929,000)
(354,392,000)
24,168,000
9,450,000
800,000
34,418,000
34,418,000

AO 3

424,346,832 $
424,346,832 $

475,671,581
475,671,581

$
$

(77,004,139) $
(306,050,517) $

(80,682,055)
(333,680,914)

$
$
$
$
$
$
$

7,975,440
(375,079,216)
49,267,616
9,450,000
800,000
59,517,616
59,517,616

13,626,418
(400,736,551)
74,935,030
9,450,000
800,000
85,185,030
85,185,030

$
$
$
$
$
$
$

sceden a los egresos por lo lanto logramos beneficios adicionales

a superior a la oportunidad y por lo tanto se acepta el protecto, si es viable
participacion $
$
$
$

80,800,000
20,200,000
101,000,000

tasa

participacion %
15%
35%

80%
20%
100%

AO 4

AO 5

$
$

533,204,059 $
533,204,059 $

597,695,090
597,695,090

$
$

(84,284,020) $
(364,050,345) $

(87,927,012)
(397,397,585)

$
$
$
$
$
$
$

20,231,842
(428,102,523)
105,101,537
9,450,000
800,000
115,351,537
115,351,537

28,006,999
(457,317,598)
140,377,492
9,450,000
800,000
150,627,492
150,627,492

promedio ponderado
12%
7%
19%

$
$
$
$
$
$
$

VPN
TASA DE OPORTUDIDAD
TIR
TASA DE DESCUENTO
TASA PROMEDIO
T.I.R.M.

118,608,943
15%
58%
35%
19%
40%

Cuando el valor de la T.I.R. es mator a cero, indica que los ingresos esceden a los egresos por lo lanto
los cuales son, los dineros invertidos en el proyecto renten a una tasa superior a la oportunidad y por

eden a los egresos por lo lanto logramos beneficios adicionales

superior a la oportunidad y por lo tanto se acepta el protecto, si es viable

RELACION BENEFICIO COSTO

Ao 0
TOTAL INGRESOS DEL PROYECTO
TOTAL EGRESOS DEL PROYECTO

$0
$101,000,000

Ao 1
$378,560,000
$354,392,000

B/C=

$6.80

NEFICIO COSTO
Ao 2
$424,346,832
$375,079,216

Ao 3
$475,671,581
$400,736,551

Ao 4
$533,204,059
$428,102,523

Ao 5
$597,695,090
$457,317,598