Академический Документы
Профессиональный Документы
Культура Документы
UNIVERSIDAD DE CUENCA
FACULTAD DE CIENCIAS ECONMICAS Y ADMINISTRATIVAS
DEPARTAMENTO DE POSTGRADOS
AUTORA:
Marlene Romelia Crespo Bolaos
FACILITADOR:
Ms. Juan Carlos Aguirre Maxi
CUENCA - ECUADOR
2014
UNIVERSIDAD DE CUENCA
RESUMEN
de Compaas emiti
resoluciones sobre la
Influencia
UNIVERSIDAD DE CUENCA
ABSTRACT
The globalization has demanded to companies, to have universal information
transparent and comparable high-quality, Ecuador was no exception, so the
Superintendence of Companies issued resolutions on the implementation of IFRS, in
attachment to this, the Company is the subject of analysis model Holding S.A. from
2011 generates its balance sheets under IFRS. The first chapter discusses aspects,
legal, tax and accounting with regard to holding company shares (Holding). The
second chapter deals with the IFRS rules applicable for this type of companies, the
analysis of each of these points will serve as a basis for understanding and
developing the present topic. In the third chapter is the main part of this work, where
you will be able to observe the impact the implementation of IFRS in this segment,
in the 2012 case timely Model Company S. A. In the fourth chapter presents the
conclusions and recommendations that are the result of the analysis carried out.
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Contenido
INTRODUCCIN ..................................................................................................... 12
CAPTULO I.............................................................................................................. 14
1.
1.2.
1.3.
1.4.
1.5.
1.6.
APLICACIN CONTABLE....................................................................... 22
CAPTULO II ............................................................................................................ 25
ANLISIS DE NIIFS APLICABLES A TENEDORAS DE ACCIONES .............. 25
2.1. NIIF 3: COMBINACIONES DE NEGOCIOS ............................................... 25
2.1.1. Introduccin ............................................................................................. 25
2.1.2. Alcance..................................................................................................... 25
2.1.3. Informacin a Revelar .............................................................................. 26
2.1.4. Objetivo .................................................................................................... 27
2.2. NIIF 9: INSTRUMENTOS FINANCIEROS.................................................. 27
2.2.1. Introduccin ............................................................................................. 27
2.2.2. Alcance..................................................................................................... 28
2.2.3. Informacin a Revelar .............................................................................. 28
2.2.4. Objetivo .................................................................................................... 29
2.3. NIIF 10: ESTADOS FINANCIEROS CONSOLIDADOS ............................ 29
2.3.1. Alcance..................................................................................................... 30
2.3.2. Informacin a Revelar .............................................................................. 30
2.3.3. Objetivo .................................................................................................... 31
2.4. NIC 01: Presentacin de Estados Financieros ............................................ 35
2.4.1. Introduccin............................................................................................ 35
2.4.2. Objetivo ................................................................................................... 35
2.4.3. Alcance..................................................................................................... 35
2.4.4. Informacin a Revelar .............................................................................. 36
2.5. NIC 24: Informacin a Revelar Sobre Partes Vinculadas ............................... 37
2.5.1. Introduccin ............................................................................................. 37
2.5.2. Objetivo .................................................................................................... 37
2.5.3. Alcance..................................................................................................... 37
Autora: Marlene Romelia Crespo Bolaos
UNIVERSIDAD DE CUENCA
UNIVERSIDAD DE CUENCA
NDICE DE TABLAS
Tabla 1.- Calculo del VPP ------------------------------------------------------------------ 54
Tabla 2.- INFLUENCIA SIGNIFICATIVA -------------------------------------------- 57
Tabla 3.- Resumen de variaciones NIIF/NEC ------------------------------------------- 62
NDICE DE GRFICOS
UNIVERSIDAD DE CUENCA
UNIVERSIDAD DE CUENCA
UNIVERSIDAD DE CUENCA
UNIVERSIDAD DE CUENCA
AGRADECIMIENTO
Agradezco a Dios por protegerme durante todo mi camino y darme
fuerzas para superar obstculos y dificultades a lo largo de toda mi
vida.
A mis hijos Sahily y Giorgio ya que todos mis esfuerzos son por
ellos, para que cuando crezcan se sientan orgullosos de verme
realizada como mujer, madre, esposa y una excelente profesional.
10
UNIVERSIDAD DE CUENCA
DEDICATORIA
de mi
formacin
profesional.
11
UNIVERSIDAD DE CUENCA
INTRODUCCIN
El trabajo que me permito poner a consideracin es: Anlisis del impacto de
aplicacin de NIIFs en Empresas Tenedoras de Acciones (Holding) en la ciudad de
Cuenca, por el ao 2012-caso prctico: Empresa Modelo S.A.
recomendaciones.
CAPITULO III.-
Caso de aplicacin:
12
UNIVERSIDAD DE CUENCA
conclusiones como
13
UNIVERSIDAD DE CUENCA
CAPTULO I
1. EMPRESAS TENEDORAS DE ACCIONES (HOLDING)
1.1.
14
UNIVERSIDAD DE CUENCA
1.2.
ANTECEDENTES Y CONDICIONES
Esto hizo que se incremente la necesidad del capital en las empresas que produjeron
la evolucin del capitalismo, pasando de llamarse de capitalismo industrial a
capitalismo monopolstico.
Las empresa pequeas no podan superar la crisis por lo que se vieron en la urgente
necesidad de fusionarse con otras y as reducir la competencia individual y fijar
precios, adems empresas individuales dieron paso a las sociedades annimas. Esta
concentracin empresarial poda clasificarse en:
15
UNIVERSIDAD DE CUENCA
El trust: Surgi en EEUU como una manera de concentrar que se llevaba a cabo por
la transmisin de las acciones de varias compaas que pertenecan a un mismo
sector a otra compaa instituida para agrupar a las anteriores, aunque las primeras
hacia que pierdan su autonoma jurdica, comercial y productiva con el propsito de
imponer la produccin y los precios de venta. Dos Trust conocidas fueron Estndar
Oil Company (1867 Rockefeller) y la Ford Motor Company, creada por Henry. Ford
1.3.
COMO CONSTITUIR
16
UNIVERSIDAD DE CUENCA
* La compaa annima; y,
* La compaa de economa mixta.
Estando dentro de Derecho Privado y estableciendo que si no est permitido por ley
tampoco est prohibido la Compaa Holding tiene absoluta validez en el mbito
mercantil ecuatoriano.
Dadas las Leyes Antimonopolio y sobre competencia desleal que desarrolla cada
estado y en particular en Ecuador, tales como la ley Antimonopolio la Ley de
control de Mercado y como organismo controlador, la Superintendencia de Control
de Mercado, la compaa Holding no estara conformada con la finalidad de crear
monopolios de una rama de produccin o comercializacin.
1.4.
Podrn ser socios de una Holding las personas naturales o jurdicas, siempre que
estas estn legalmente constituidas, y definidas ambas en el Cdigo Civil en los
artculos 40, 41 y 564
Art. 40.-
1999)
Autora: Marlene Romelia Crespo Bolaos
17
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Art 41.-
Al tomar como referencia el Art. 564 en donde indica que se designa persona
jurdica a un ente ficticio, capaz de actuar con derechos y adquirir responsabilidades
civiles, que adems puede ser representada judicial y extrajudicialmente. () (Ley
de Compaias, 1999)
exige
capacidad para contratar para sus socios e incluye dos prohibiciones de la siguiente
manera:
agremiarse entre
esposos
descendientes no emancipados.
18
UNIVERSIDAD DE CUENCA
ya
existente.
Los entes jurdicos que no hubiesen reunido y aplicado ntegramente todos los
requisitos establecidos en la ley para su constitucin como compaas annimas no
estar dentro de su competencia el uso de membretes, cartas, anuncios, documentos
que indiquen que se refiere a una compaa annima.
es la
Superintendencia de Compaas.
disposicin
19
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Se comprobar la suscripcin de las acciones por parte de los socios para que la
Superintendencia de Compaas, apruebe su constitucin.
La compaa puede constituirse en un solo acto por convenio entre los que otorguen
la escritura; o en forma sucesiva, por suscripcin pblica de acciones.
financieros
individuales por cada empresa, para correcto y oportuno lo que les permitir un
apropiado cumplimiento de normas tributarias, laborales y de control. Pero los
reportes financieros de estas sern, de acuerdo a las participaciones en cada una de
las distintas empresas registrando sus propios participaciones o inversiones.
20
UNIVERSIDAD DE CUENCA
1.5.
TRATAMIENTO TRIBUTARIO
1.
Definicin de sociedad.-
personera jurdica que puede ser constituida como un fideicomiso mercantil, una
sociedad de hecho, consorcio de empresas, compaa tenedora de acciones que
maneje n en grupo sus estados financieros con sus asociadas o subsidiarias, los
patrimonios autnomos o un patrimonio independiente del de sus miembros.
21
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Los beneficios y ganancias, calculados despus del pago del impuesto a la renta,
Distribuidos por sociedades nacionales o extranjeras con domicilio en el Ecuador,
en beneficio de otras sociedades nacionales o extranjeras, que no registren residencia
en jurisdicciones de menor tributo, parasos fiscales o de personas naturales que no
residan en el territorio ecuatoriano.
Tambin estarn exentos de impuestos a la renta, los rditos en acciones que tengan
origen por la aplicacin de la reinversin de utilidades, y en la misma Relacin
proporcional.
al tener
nicamente como ingresos del ejercicio fiscal a los originados de los dividendos que
le correspondan por su participacin accionaria en las Compaas participes, no est
en la obligacin de pagar anticipo de impuesto a la renta, de acuerdo a la disposicin
legal vigente.
1.6.
APLICACIN CONTABLE
emita
conocer los
Financiera NIIF y dispuso que su utilizacin sea indispensable por las compaas
y entidades sujetas a su control y vigilancia, para el registro, elaboracin, preparacin
y exposicin de estados financieros a partir del 1 de enero del 2009; esta resolucin
tuvo una modificacin mediante Resolucin No. ADM 08199 de 3 de julio del 2008,
22
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Un plan de capacitacin.
Este cronograma deber ser validado por la Junta General de Socios o Accionistas, o
por quienes segn la disposicin expresa est habilitado para tales objetivos o, por
el apoderado cuando de se trate de entes extranjeros que tengan operaciones en el
pas.
Adems, debern elaborar para sus respectivos perodos de transicin, lo siguiente:
a) Conciliaciones del patrimonio de NEC al patrimonio bajo NIIF, al 1 de enero y al
31 de diciembre de los perodos de transformacin;
b) Conciliaciones del estado de resultados del
2010
como para
23
UNIVERSIDAD DE CUENCA
de los ajustes
24
UNIVERSIDAD DE CUENCA
CAPTULO II
ANLISIS DE NIIFS APLICABLES A TENEDORAS DE ACCIONES
2.1.1. Introduccin
La combinacin de negocin hace referencia a unir negocios separados en una
entidad que es la que informa, esta NIIF aplica a todas las combinaciones de
negocios
excepto
entidades
bajo
control
comn,
combinaciones
de
Todas las combinaciones de negocios que estn dentro del alcance de esta NIIF
tienen que ser contabilizadas usando el mtodo de compra. Bajo este mtodo debe
asignarse un precio de adquisicin a cada activo, pasivo y pasivo contingente
tangible e intangible identificables de la compaa. Los activos y pasivos de la
entidad adquirida son combinados en los estados financieros de la firma adquiriente a
sus valores razonables en la fecha de adquisicin. Puesto que los activos y pasivos
del adquiriente, medidos a sus costos histricos, son combinados con los activos y
pasivos adquiridos de la compaa, medidos a su valor de mercado razonable en la
fecha de adquisicin, los balances generales del adquiriente, anteriores y posteriores
a la fusin, podran no ser fcilmente comparables. Est prohibido el mtodo de
combinacin de intereses.
2.1.2. Alcance
Esta NIIF se aplicar a una transaccin u otro hecho que cumpla la identificacin de
una combinacin de negocios. (Barth and Messrs Garnett, Smith dissented, 2004)
No tiene aplicacin a:
(a)
25
UNIVERSIDAD DE CUENCA
(b)
negocio.
El precio del grupo deber dividirse entre los activos individualmente reconocibles y
los pasivos sobre la base de sus valores razonables relativos en la fecha de la
adquisicin. Esta actividad o suceso no dar ocasin a tener lugar plusvala.
(c) La combinacin
todas las que se combinan estn reguladas por una misma parte
(a)
(b)
emisin.
La adquirente deber revelar informacin que facilite a los usuarios de sus estados
financieros valorar los efectos de los ajustes reconocidos en el periodo corriente
26
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.1.4. Objetivo
El objetivo de esta NIIF es mejorar la relevancia, la veracidad y el grado de
comparacin de la informacin, que es lo que la organizacin demostrara por medio
de
NIIF se
principios en base a cmo es que la entidad adquiriente deber (Barth and Messrs
Garnett, Smith dissented, 2004)
(a)Medir y reconocer sus estados financieros los pasivos asumidos los activos
reconocibles adquiridos, y cualquier participacin no controladora en la entidad
adquirida;
(b)
combinacin de
y partes
interesadas sealaron al IASB que los requerimientos de esta NIIF eran difciles de
comprender aplicar e implementar, a partir de lo cual el IASB y el FASB
27
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.2.2. Alcance
Una entidad aplicar esta NIIF a todas las partidas que estn dentro del alcance de la
NIC 39 Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medicin. ()(Consultas IFRS
Acounting Advisory, 8)
()(Consultas IFRS
28
UNIVERSIDAD DE CUENCA
(b) Las condiciones contractuales del activo financiero dan lugar, a flujos de
efectivo que exclusivamente corresponden a pagos del principal e intereses
sobre el importe del principal pendiente. ()(Consultas IFRS Acounting
Advisory, 8).
Pasivos financieros, clasificacin, reclasificacin y medicin posterior
Los pasivos financieros una entidad los clasificar como medidos posteriormente al
costo amortizado aplicando el mtodo de inters efectivo, excepto por:
(a) Los pasivos financieros que se registren al valor razonable con cambios
en resultados, y se
medirn a continuacin
al valor razonable.
2.2.4. Objetivo
Esta NIIF tiene como objetivo instaurar los lineamientos para generar informacin
financiera sobre activos financieros y pasivos financieros de manera genere
informacin til y relevante para los interesados en los estados financieros que les
permita su valoracin, el calendario e incertidumbre de los flujos de efectivo futuros
de la empresa.()(Consultas IFRS Acounting Advisory, 8).
29
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.3.1. Alcance
Esta NIIF se aplica a todas las entidades que tienen subsidiarias o asociadas excepto:
(i)
(ii)
(iii)
financiera.
30
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.3.3. Objetivo
una o
ms
empresas distintas. () (Mara del Prado Cornero Garcia, Alberto Gomez Canta la
Piedra, 2013)
Para poder cumplir este objetivo:() (Mara del Prado Cornero Garcia, Alberto
Gomez Canta la Piedra, 2013)
(a) Se necesita de una empresa que controla una o ms entidades distintas que
presente estados financieros consolidados.
(b) Se establecer el principio de control, que deber ser considerado como base
fundamental para la consolidacin.
(c) Se establece como deber aplicar el principio de control por medio de lo
cual se va poder identificar si un inversionista ejerce control y por lo tanto
debe consolidar dicha entidad.
(d) Se establece los requisitos contables para la generacin de
los estados
financieros consolidados
(e) Define una organizacin de inversin y considera una excepcin para poder
consolidar ciertas subsidiarias de una inversionista.
Requerimientos de contabilizacin
Procedimientos de consolidacin
Los estados financieros consolidados:
(a) Asociancuentas similares de activos, pasivos, patrimonio, ingresos y gastos y
flujos de efectivo de la tenedora de acciones con los balances de sus
subsidiarias.
(b) Eliminan y/o compensarlas partidas en la tenedora con cada subsidiaria y la
parte de esta en el patrimonio de cada subsidiaria.
31
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Si una de las empresas del grupo utiliza polticas contables distintas a las
aplicadas en los estados financieros consolidados, se deber efectuar los
ajustes correspondientes lo que permitir tener uniformidad en las polticas
contables del grupo.
Medicin
Se deber registrar los ingresos y los gastos de una subsidiaria en los estados
financieros consolidados desde y hasta la fecha que se mantenga el control.
Fecha de presentacin
Los estados financieros que se utilicen para la consolidacin
de la
32
UNIVERSIDAD DE CUENCA
reconocida
Trminos a considerar
A ser considerados bajo esta NIIF
Actividades relevantes
Las actividades relevantes son aquellas hechos de la participada que influyen
representativamente en los rendimientos de la participada.
33
UNIVERSIDAD DE CUENCA
derecho, a dividendos
Controladora
Una organizacin que controla una o ms organizaciones o entidades.
Derecho de destitucin
Derechos que prohbe a quien toma decisiones de suautoridad para tomar
decisiones.
Derechos protectores
Los derechos establecidos para resguardar la participacin de la parte que
mantiene esos derechos sin conceder a esa parte poder sobre la entidad con la
que esos derechos se relacionan.
Estados financieros consolidados
Los estados financieros de una agrupacin en el que los activos, pasivos,
patrimonio, ingresos, gastos, y flujos de efectivo de la controladora y sus
asociadas o subsidiarias se muestran como si se tratara de una sola entidad
econmica.
Grupo
Una controladora y todas sus subsidiarias.
Poder
Derechos existentes que dan
actividades relevantes.
Subsidiaria
34
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.4.2. Objetivo
El objetivo de esta Norma consiste en fijar las bases para la presentacin de los
estados financieros con fines de informacin general, con el fin de garantizar que los
mismos sean verificables, tanto con los estados financieros de la misma organizacin
de ejercicios anteriores, como con los de otras entidades diferentes. ()(Design,
2011)
2.4.3. Alcance
1.
Esta Norma ser de uso y aplicacin para la exposicin de todo tipo de estados
financieros con fines de informacin general, que sean generados
presentados
conforme
las
Normas
Internacionales
y
de
Contabilidad.()(Design, 2011)
2.
Los estados financieros con fines de informacin general son aqullos que
pretenden abarcar las necesidades de usuarios que por su situacin no estn en
circunstancias de exigir informes a la acuerdo a sus necesidades especficas de
informacin. Son estados financieros con fines de informacin general los que
se muestran en forma separada, o como parte de otro documento de carcter
pblico, tal como el informe anual o una publicacin, informe o prospecto de
informacin burstil. Esta Norma no est considerada para aplicacin a la
informacin intermedia que se genere de forma abreviada o condensada. Las
reglas establecidas en este Pronunciamiento se fijan igualmente a los estados
financieros de un ente individual o a los consolidados de un grupo de empresas.
35
UNIVERSIDAD DE CUENCA
tipos de estados
3.
4.
Esta Norma utiliza terminologa inherente a empresas con fines de lucro. Sin
embargo, las empresas que no tienen finalidad lucrativa, como acontece con
empresas del gobierno o correspondientes a cualquier tipo de administracin
pblica, pueden considerar la necesidad de modificar las observaciones
establecidas para ciertas partidas de los estados financieros, e incluso de
modificar los propios estados financieros. Estas empresas pueden considerar,
asimismo, por incluir en la presentacin de los estados financieros los
elementos adicionales que precisen.()(Design, 2011)
Los estados financieros tambin revelan los resultados de la diligencia que los
administradores han efectuado con los recursos que se les han confiado. Para el
36
UNIVERSIDAD DE CUENCA
(a)
activos;
(b)
pasivos;
(c)
patrimonio neto;
(d)
(e)
flujos de efectivo.
Esta informacin, anexo a la contenida en las notas a los estados financieros, permite
a los usuarios a pronosticar los flujos de efectivo futuros, exclusivamente en lo
concerniente al reparto temporal y el nivel de certeza en la generacin de efectivo y
otros medios lquidos equivalentes.()(Design, 2011)
2.5.1. Introduccin
La NIC 24 se refiere a la informacin puntual de los estados financieros para poner
en conocimiento la situacin financiera, de una empresa, con el fin que sea til para
las partes vinculadas.
2.5.2. Objetivo
El objetivo de esta Norma es demostrar que los estados financieros de una
organizacin tengan la informacin necesaria para considerar la posibilidad de que
tanto la posicin financiera como el rendimiento del ejercicio econmico puedan
haberse visto afectados por la presencia
2.5.3. Alcance
Esta Norma ser aplicable en:
Autora: Marlene Romelia Crespo Bolaos
37
UNIVERSIDAD DE CUENCA
vinculadas y los saldos pendientes con ellas, en los estados financieros separados de
una controladora, un partcipe en un negocio conjunto o un inversionista, elaborados
de
acuerdo
con
la
NIC
27
Estados
Financieros
Consolidados
Separados.()(Facpce, 2012)
38
UNIVERSIDAD DE CUENCA
NIC 28 y NIC 31, en las que exige tanto a enlistar como a explicar las
inversiones significativas en subsidiarias, asociadas y entidades controladas
conjuntamente. () (Facpce, 2012)
4. Cuando ni la controladora cercana a la entidad, ni la controladora principal
del grupo generen estados financieros a disposicin del pblico, la entidad
revelar tambin el nombre de la controladora intermedia ms cercana, dentro
del grupo, que lo haga. La controladora intermedia ms cercana ser la
primera controladora en el grupo, por arriba de la controladora inmediata,
que elabore estados financieros consolidados a disposicin del pblico. ()
(Facpce, 2012)
5. Se deber revelar informacin referente a remuneraciones recibidas por el
funcionarios claves de la gerencia en total y para cada una de las siguientes
transacciones:() (Facpce, 2012)
(a)
(b)
beneficios post-empleo;
(c)
(d)
(e)
39
UNIVERSIDAD DE CUENCA
(a)
la controladora;
(b)
(c)
subsidiarias;
(d)
asociadas;
(e)
(f)
(g)
NIC 1
ejemplos de transacciones
que se debern
(a)
(b)
(c)
arrendamientos;
(d)
(e)
(f)
transacciones
realizadas
financiacin(incluso
en
funcin
de
acuerdo
de
(g)
40
UNIVERSIDAD DE CUENCA
11. Se deber revelar las clusulas de las transacciones con terceros vinculados
si son equivalentes a las que se dan en transacciones efectuadas en
condiciones de independencia mutua entre las partes () (Facpce, 2012)
12. Las cuentas de origen similar pueden mostrarse agregadas, a no ser que su
separacin sea til para entender los efectos de las operaciones de partes
relacionadas en los estados financieros de la organizacin. () (Facpce,
2012)
2.6.1. Introduccin
Est norma debe ser aplicada para contabilizar las inversiones en asociadas
considerando lo concerniente a influencia significativa
2.6.2. Objetivo
El objetivo de esta Norma es recomendar la contabilizacin de las inversiones en
asociadas y disponer los requerimientos para el manejo del mtodo de la
participacin al registrar contablemente las inversiones en asociadas y negocios
conjuntos. () (Moores Auditores Independientes, 2012)
2.6.3. Alcance
Esta Norma rige para contabilizar las inversiones en asociadas.
Sin embargo no
41
UNIVERSIDAD DE CUENCA
requisitos
el
mtodo de la participacin.
2.7.1. Introduccin
En la NIC 27 la
42
UNIVERSIDAD DE CUENCA
2.7.2. Objetivo
El objetivo de esta Norma es sealar los lineamientos para un registro contable e
informacin a difundir para inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y
asociadas
cuando
una
empresa
prepara
estados
financieros
separados.
()(DELOITTE, 2013)
2.7.3. Alcance
1. Est Norma ser de uso y apego en la elaboracin y presentacin de los
estados financieros consolidados de un grupo de empresas bajo el control de
una controladora.() (DELOITTE, 2013)
2. Esta Norma no incluye los mtodos para registrar las combinaciones de
negocios ni los resultados
43
UNIVERSIDAD DE CUENCA
b) las razones por las que la controladora no cuenta con el control sobre la
subsidiaria, a pesar de contar, directa o indirectamente por medio de otras
subsidiarias, ms de la mitad del poder de voto actual o potencial de la
misma;
c) la fecha de presentacin de los estados financieros de la subsidiaria, cuando
estos hayan sido utilizados para generar los estados financieros consolidados
y tengan una fecha de presentacin o sean de un periodo que no coincida con
los utilizados por de la controladora, as como las causas para utilizar esta
fecha o este periodo diferentes; y
d) la naturaleza y alcance de cualquier limitacin significativa, (por ejemplo,
como las que se podran ser por efecto de acuerdos de prstamo o
requerimientos de los reguladores
()
(DELOITTE, 2013)
44
UNIVERSIDAD DE CUENCA
CAPTULO III
CASO DE APLICACIN:
3.1.- ANLISIS DEL IMPACTO DE LA APLICACINDE NIIFS EN
EMPRESAS TENEDORAS DE ACCIONES (HOLDING) EN LA CIUDAD DE
CUENCA, POR EL AO 2012
Las empresas holding en Ecuador, en los ltimos aos han tenido un desarrollo
interesante, de lo que se pudo investigar se determin que existe en Ecuador, de
acuerdo a informacin de la pgina de la Superintendencia de Compaas, 230
empresas Tenedoras de Acciones
Para poder efectuar el presente anlisis se aplic la siguiente encuesta a este grupo
de empresas
45
UNIVERSIDAD DE CUENCA
N. Empresas
10
8
6
4
2
0
SI
NO
Elaborado por: La Autora
Que nicamente 12 de las 13 empresas aplico NIIF debido a que una empresa se
encontraba en un proceso de liquidacin.
46
UNIVERSIDAD DE CUENCA
12
N. Empresas
10
0
SI
NO
Elaborado por: La Autora
47
UNIVERSIDAD DE CUENCA
N. Empresas
10
8
6
4
2
0
Grupo 1 (2010)
Grupo 2 (2011)
Grupo 3 (2012)
48
UNIVERSIDAD DE CUENCA
NIC 28; 5
NIIF 7; 6
NIC 27; 3
NIIF 10; 7
49
UNIVERSIDAD DE CUENCA
N. Empresas
10
8
6
4
2
0
SI
NO
Elaborado por: La Autora
El impacto que se presento fue en los activos ya que sus valores de las inversiones se
vieron incrementados por lo tanto se presentan tambin incrementos en los gastos al
tener que pagar mayor impuestos a los GAD, tales como impuestos a los activos
totales, patentes, as como a los organismos de control como el caso de la
Superintendencia de Compaas, al tener mayores activos por efecto de la aplicacin
de NIIF, lo que genera una mayor base impositiva para el clculo y pago de
impuestos y contribuciones.
50
UNIVERSIDAD DE CUENCA
N. Empresas
10
8
6
4
2
0
INCREMENTO
DISMINUCION
ELIMINACION
51
UNIVERSIDAD DE CUENCA
10
N. Empresas
0
ACTIVO
PASIVO
PATRIMONIO
INGRESOS
GASTOS
OTROS
3.2.1.- ANTECEDENTES:
Empresa Modelo S.A.
52
UNIVERSIDAD DE CUENCA
3.2.2.- ANALISIS
Se efectuaron los anlisis a los estados Financieros proporcionados por la Empresa
en donde se observ que dando cumplimiento a la Resolucin No. 08.G .DSC.010
del 20 de noviembre de 2008 emitida por la Superintendencia de Compaas a partir
de enero de 2011, esta empresa Holding entro en el proceso de implementacin, al
estar dentro del segundo grupo de aplicacin, como lo dispuso la mencionada
Resolucin.
NIC 28
al costo, y es regulado
53
UNIVERSIDAD DE CUENCA
funcin de la participacin
54
UNIVERSIDAD DE CUENCA
MODELO S.A.
COMPROBANTE DE DIARIO
N 1520
TELEFONO:
072 826293
RUC 01905436963001
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
EJERCICIO 2012
Fecha:
31 de diciembre de 2012
Beneficiario:
Modelo S.A.
Concepto:
Para registrar utilidad por aplicacin de V.P.P. al 31/12/12, segn cuadro adjunto
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------CUENTA
DEBITO
CREDITO
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
1.2.3.01
1.2.3.02
1.2.3.03
1.2.3.04
1.2.3.05
1.2.3.06
1.2.3.07
1.2.3.08
1.2.3.09
1.2.3.10
1.2.3.11
1.2.3.12
1.2.3.13
1.2.3.14
1.2.3.15
1.2.3.16
4.11.01
ELABORADO
CONTABILIZADO
111 648.87
2 834.15
361 017.99
96 095.77
147 504.17
1 297 767.37
789 362.81
107 555.14
4 717 254.34
1 094 115.98
70 153.29
262 649.83
3 002.09
610 199.95
806 432.86
615 158.94
11 092 753.54
11 092 753.54
11 092 753.54
APROBADO
55
UNIVERSIDAD DE CUENCA
MODELO S.A.
COMPROBANTE
DE
DIARIO
N 1521
TELEFONO:
072 826293
RUC 01905436963001
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
EJERCICIO 2012
Fecha:
31 de diciembre de 2012
Beneficiario:
Modelo S.A.
Concepto:
Para registrar perdida por aplicacin de V.P.P. al 31/12/12, segn cuadro adjunto
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------CUENTA
DEBITO
CREDITO
-------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
4.30.01
1.2.3.17
1.2.3.18
1.2.3.19
ELABORADO
(217 822.70)
(71 999.13)
(73 868.43)
(71 955.15)
(217 822.70)
CONTABILIZADO
(217 822.70)
APROBADO
En la NIC 28 se establece que el criterio para determinar si una inversin debe ser
registrada bajo el mtodo de participacin, est determinado por la capacidad para
ejercer influencia significativa, sobre las polticas operativas y financieras. Entonces
un inversor ejecuta
directa o
56
UNIVERSIDAD DE CUENCA
872,319
147,504.17
57
UNIVERSIDAD DE CUENCA
FORMULA
RENTABILIDAD
FINANCIERA
Resultado Neto
Capitales Propios
RENTABILIDAD
ECONOMICA
Resultado Neto
Activo Total
GRADO DE
Pasito Total
ENDEUDAMIENTO Pasivo y Patrimonio
NIFF
10 742 549.45
DIFERENCIAS %
8 036 873.11
19 020 743.58
56.48%
19 020 743.58
42.25%
14.22%
10 742 549.45
51 658 648.75
20.80%
8 036 873.11
48 952 972.41
16.42%
4.38%
3 825 534.34
51 658 649.01
7.41%
3 825 534.34
45 127 438.33
8.48%
-1.07%
MARGEN DE
BENEFICIO
Beneficio Operativo
Ingresos
10 742 549.45
11 092 753.54 96.84%
8 036 873.11
8 387 077.21
95.82%
1.02%
ROTACION DEL
ACTIVO TOTAL
Ingresos
Activo Total
11 092 753.54
51 658 648.75 21.47%
8 387 077.21
48 952 972.41
17.13%
4.34%
SOLVENCIA TOTAL
Activo Total
Pasivo Total
51 658 648.75
3 825 534.34
48 952 972.41
3 825 534.34
12.80
0.71
13.50
58
UNIVERSIDAD DE CUENCA
59
UNIVERSIDAD DE CUENCA
CAPITULO IV
CONCLUSIONES Y RECOMENDACIONES
CONCLUSIONES
as tambin se
60
UNIVERSIDAD DE CUENCA
con el que
estas
empresas
61
UNIVERSIDAD DE CUENCA
parmetro importante
en el
anlisis , lo que ocasiono que se registre una utilidad neta por participacin en
empresas asociadas:
Tabla 3.- Resumen de variaciones NIIF/NEC
11 092 753.54
8 387 077.21
2 705 676.34
62
UNIVERSIDAD DE CUENCA
RECOMENDACIONES
Corresponde como ltimo punto del trabajo proponer las recomendaciones que se
derivan del desarrollo del mismo
El tema tributario sin dejar de ser importante dista y mucho al momento de la
aplicacin de NIIF, por lo tanto a partir de la entrada en vigencia de la
Resolucin emitida por
la
63
UNIVERSIDAD DE CUENCA
BIBLIOGRAFA
Barth and Messrs Garnett, Smith dissented. (27 de Marzo de 2004). La
Norma Internacional de Informacin Financiera. Obtenido de
www.facpce.org.ar
BERNARD, Y., COLLI, J.C., ARAGON DE SOLDADO, J.
INVESTIGACIN ALTAMIRANO S., M. (10 de 11 de 2008). Guia de
Lectura . Recuperado el 06 de 07 de 2014, de
http://doctrina.vlex.com.mx/vid/tratamiento-legal-holdings-controladoras47089662
Consultas IFRS Acounting Advisory. (2013 de julio de 8). Obtenido de
http://www.consultasifrs.com
DELOITTE. (05 de Abril de 2013). Obtenido de
http://www.deloitte.com/view/es_co/co/f68d526bd32fb110VgnVCM100000b
a42f00aRCRD.htm
Design, D. b. (04 de Mayo de 2011). Tu Guia Contable. Recuperado el 03 de
Julio de 2014, de http://www.tuguiacontable.com
Facpce. (04 de Abril de 2012). Obtenido de
http://investigacion.contabilidad.unmsm.edu.pe/archivospdf/NIC/NIC24_04.p
df
Ley de Compaias. (1999). Quito.
LEY DE REGIMEN TRIBUTARIO INTERNO. (01 de Enero de 2001).
Recuperado el 06 de 06 de 2014, de
http://descargas.sri.gov.ec/download/pdf/leytribint.pdf
Mara del Prado Cornero Garcia, Alberto Gomez Canta la Piedra. (08 de Julio
de 2013). Nuevas Normas de Consolidacin. Obtenido de http://www.aeca.es
Moores Auditores Independientes. (04 de Mayo de 2012). Obtenido de
http://www.moores.com.ec/documentos_articulos/NIC28.pdf
NACIONAL, H CONGRESO. (1999). SECCION XV DE LA ASOCIACION
O CUENTAS PARTICIPANTES Y DE LA COMPAIA HOLDING O
TENEDORA DE ACCIONES (Vol. IV). QUITO, PICHINCHA.
64
UNIVERSIDAD DE CUENCA
65
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Anexos
Anexos 1.- ENCUESTA APLICADA A EMPRESAS TENEDORAS DE
ACCIONES
HOLDING EN LA CIUDAD DE CUENCA
EMPRESA: _____________________________________
Si
No
No
3. En qu grupo adopt?
2010
2011
2012
07
NIIF
10
NIC
27
NIC
28
66
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Activo
Pasivo
Patrimonio
Ingresos
Gastos
Otros
Incremento
Disminucin
Eliminacin
67
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Anexo 2.- Cuadro de inversiones y clculo de valor proporcional patrimonial bajo NIIF
M O D E L O
S. A.
Compaa
AAV S.A.
AN S.A.
APC S.A.
AF S.A.
BC S.A.
C&P S.A.
Ch S.A.
CTA S.A.
EHC S.A.
E S V S.A.
HCI S.A.
HOVQ S.A.
IT S.A.
IMPR S.A.
IP S.A.
IVP S.A.
JGV S.A.
M& M S.A.
NCR S.A.
PA S.A.
TYC S.A.
TYCA S.A.
VF S.A.
VSG S.A.
Saldo al 31
dcbre 2011
44 288.74
269 442.46
235 635.78
340 367.36
10 516.46
132 638.66
240 000.00
872 319.25
953 678.88
1 344 713.94
1 828 726.18
160 955.38
20 866 307.42
3 641 504.15
486 778.04
185 003.23
3 720 099.18
29 036.59
153 000.00
219 012.46
2 747 964.42
1.00
100 000.00
1 802 142.03
TOTAL 40 384 131.60
%
Partic
0.50
0.02
0.29
0.38
0.00
0.68
0.80
0.02
0.67
0.81
0.05
0.01
0.52
0.52
0.59
0.68
0.72
0.50
0.51
0.18
0.35
0.25
0.57
Patrimonio al
31/dic/11
88 576.49
11 417 058.34
907 471.96
896 175.24
195 229.11
300 000.00
37 119 968.00
1 424 890.00
1 845 643.00
36 259 379.00
32 147 928.00
46 258 679.19
8 221 984.00
824 628.23
415 576.47
5 180 475.11
97 650.91
1 436 668.33
9 009 328.00
3 350 047.00
197 397 356.38
(25 462.02)
(6 086.00)
(45 424.00)
1 547 342.00
744 013.00
591.00
(26.00)
300 089.00
(685.64)
(4 481.26)
627.54
300 000.00
3 059 419.00
(30 675.00)
(50 642.05)
6 783 520.60 251 954.60
144 875.98
121 131.00
86 216.87
-
(87 869.23)
-
311 875.21
11 537 144.34
2 075 317.49
896 175.24
166 904.13
336 671.22
(83 912.91)
210 001.09
6 322 197.00
43 396 741.00
391 650.04
3 363 882.04
226 918.00
(190 609.00)
2 626 556.00
2 059 634.00
(1 225 501.00) 37 093 512.00
32 147 928.00
9 101 849.00
(6 000 000.00) 49 360 528.19
2 111 086.00
(1 196 211.81)
9 136 832.19
118 843.46
943 471.69
86 161.00
(143 513.15)
658 313.32
(102 180.85)
5 077 608.62
9 858.50
(39 578.34)
64 077.35
(141 088.52)
158 911.48
374 503.00
(204 229.00)
4 666 361.33
2 305 028.00
(1 260 000.00) 10 023 681.00
1 125 907.00
(200 000.00)
4 225 311.95
24 425 580.70 (10 547 511.53) 218 310 900.75
VPP al
31/dic/2012
155 937.61
272 276.61
596 653.78
340 367.36
10 516.46
228 734.43
168 000.87
1 019 823.41
2 251 446.25
2 134 076.75
1 936 281.33
160 955.38
25 583 561.76
4 735 620.12
556 931.34
447 653.06
3 646 230.75
32 038.68
81 044.85
829 212.41
3 554 397.28
1.00
100 000.00
2 417 300.97
51 259 062.44
AJUSTE V.P.P.
111 648.87
2 834.15
361 017.99
96 095.77
(71 999.13)
147 504.17
1 297 767.37
789 362.81
107 555.14
4 717 254.34
1 094 115.98
70 153.29
262 649.83
(73 868.43)
3 002.09
(71 955.15)
610 199.95
806 432.86
615 158.94
10 874 930.85
111 648.87
2 834.15
361 017.99
96 095.77
147 504.17
1 297 767.37
789 362.81
107 555.14
4 717 254.34
1 094 115.98
70 153.29
262 649.83
3 002.09
610 199.95
806 432.86
615 158.94
(71 999.13)
(73 868.43)
(71 955.15)
-
11 092 753.54
(217 822.70)
68
UNIVERSIDAD DE CUENCA
Anexo 3.- Cuadro de inversiones y clculo de valor proporcional patrimonial bajo NEC
M O D E L O
S. A.
Compaa
AAV S.A.
AN S.A.
APC S.A.
AF S.A.
BC S.A.
C&P S.A.
Ch S.A.
CTA S.A.
EHC S.A.
E S V S.A.
HCI S.A.
HOVQ S.A.
IT S.A.
IMPR S.A.
IP S.A.
IVP S.A.
JGV S.A.
M& M S.A.
NCR S.A.
PA S.A.
TYC S.A.
TYCA S.A.
VF S.A.
VSG S.A.
Saldo al 31
dcbre 2011
44 288.74
269 442.46
235 635.78
340 367.36
10 516.46
132 638.66
240 000.00
872 319.25
953 678.88
1 344 713.94
1 828 726.18
160 955.38
20 866 307.42
3 641 504.15
486 778.04
185 003.23
3 720 099.18
29 036.59
153 000.00
219 012.46
2 747 964.42
1.00
100 000.00
1 802 142.03
TOTAL 40 384 131.60
%
Partic
0.50
0.02
0.29
0.38
0.00
0.68
0.80
0.02
0.67
0.81
0.05
0.01
0.52
0.52
0.59
0.68
0.72
0.50
0.51
0.18
0.35
0.25
0.57
Patrimonio al
31/dic/11
88 576.49
11 417 058.34
907 471.96
896 175.24
110 781.77
(1 045.00)
195 229.11
300 000.00
37 119 968.00
1 424 890.00
1 845 643.00
36 259 379.00
32 147 928.00
46 258 679.19
8 221 984.00
824 628.23
415 576.47
5 180 475.11
97 650.91
1 436 668.33
9 009 328.00
3 350 047.00
197 397 356.38
(25 462.02)
(6 086.00)
(45 424.00)
591.00
(26.00)
(685.64)
627.54
300 000.00
(30 675.00)
(50 642.05)
251 954.60
144 875.98
121 131.00
86 216.87
-
(87 869.23)
-
344 234.24
11 537 144.34
905 819.60
896 175.24
166 904.13
336 671.22
(83 912.91)
210 001.09
6 322 197.00
43 396 741.00
391 650.04
1 816 540.04
226 918.00
(190 609.00)
1 882 543.00
2 059 634.00
(1 225 501.00) 37 093 512.00
32 147 928.00
9 101 849.00
(6 000 000.00) 49 360 528.19
2 111 086.00
(1 196 211.81)
9 136 832.19
118 843.46
943 471.69
86 161.00
(143 513.15)
358 224.32
(102 180.85)
5 077 608.62
9 858.50
(39 578.34)
68 558.61
(141 088.52)
158 911.48
374 503.00
(204 229.00)
1 606 942.33
2 305 028.00
(1 260 000.00) 10 023 681.00
1 125 907.00
(200 000.00)
4 225 311.95
24 425 580.70 (10 547 511.53) 211 527 380.15
VPP al
31/dic/2012
172 117.12
272 276.61
260 423.14
340 367.36
10 516.46
228 734.43
168 000.87
1 019 823.41
1 215 810.25
1 529 566.19
1 936 281.33
160 955.38
25 583 561.76
4 735 620.12
556 931.34
243 592.54
3 646 230.75
34 279.31
81 044.85
285 553.65
3 554 397.28
1.00
100 000.00
2 417 300.97
48 553 386.10
AJUSTE V.P.P.
127 828.38
2 834.15
24 787.35
96 095.77
(71 999.13)
147 504.17
262 131.37
184 852.25
107 555.14
4 717 254.34
1 094 115.98
70 153.29
58 589.31
(73 868.43)
5 242.72
(71 955.15)
66 541.19
806 432.86
615 158.94
8 169 254.51
127 828.38
2 834.15
24 787.35
96 095.77
147 504.17
262 131.37
184 852.25
107 555.14
4 717 254.34
1 094 115.98
70 153.29
58 589.31
5 242.72
66 541.19
806 432.86
615 158.94
(71 999.13)
(73 868.43)
(71 955.15)
-
8 387 077.21
(217 822.70)
69
UNIVERSIDAD DE CUENCA
31-dic-12
US $
363 303. 26
36 283. 05
51 259 062. 44
Total Activos
Anexo
US $
51 658 648.75
3 797 074. 91
433. 92
28 025. 26
Total P asivos
3 825 534.09
P ATRIM ONIO
Capit al accione s
Aport e s P ara Fut uras Capit alizacin
R e s e rva Le g al
Ut ilidade s Eje rcicio Ant e rior
Ut ilidade s de l e je rcicio
Total P atrim onio
1
18 400
618
18 069
10 742
000. 00
874. 39
869. 19
821. 64
549. 45
US $
47 833 114.67
51 658 648.76
GERENTE
CONTADOR
70
UNIVERSIDAD DE CUENCA
31-dic-12
ACTIVIDADES ORDINARIA
Ajiuste de inversiones al VPP neto
Anexo
10 874 930. 84
132 180. 35
10 742 750. 49
Gastos financieros
Utilidad por actividades ordinarias
201. 05
10 742 549.44
GERENTE
0. 00
10 742 549. 44
CONTADOR
71
UNIVERSIDAD DE CUENCA
31-dic-12
ACTIVO CORRIENTE
Bancos
Cue nt as por cobrar
US $
ACTIVO NO CORRIENTE
Inve rs ione s e n accione s
363 303. 26
36 283. 05
48 553 386. 10
Total Activos
Anexo
US $
48 952 972.41
US $
3 797 074. 91
433. 92
22. 00
28 003. 26
3 825 534.09
P ATRIM ONIO
Capit al accione s
Aport e s P ara Fut uras Capit alizacin
R e s e rva Le g al
Ut ilidade s Eje rcicio Ant e rior
Ut ilidade s de l e je rcicio
Total P atrim onio
1
18 400
618
18 069
8 036
000. 00
874. 39
869. 19
821. 64
873. 11
US $
45 127 438.33
48 952 972.42
GERENTE
CONTADOR
72
UNIVERSIDAD DE CUENCA
INGRES OS .
31-dic-12
Total Ingresos
8 387 077. 21
Anexo
1
8 387 077.21
EGRES OS
Perdida en Participacin en Acciones
Gastos de Personal
Servicios Profesionales (auditoria externa)
Impuestos y Contribuciones
Costos y servicios bancarios
Otros
Total Gastos
Utilidad neta
217
4
4
122
822. 70
887. 11
250. 00
319. 94
201. 05
723. 30
350 204.10
8 036 873.11
GERENTE
CONTADOR
73