OBLIGACIONES COMO TITULO DE CREDITO

La ley de ttulos y operaciones de crdito define a los ttulos de crdito como los documentos necesarios para ejercitar el
derecho literal que en ellos se consignan.

Las caractersticas de los ttulos de crdito son las siguientes:

La incorporacin: Se dice que el derecho est incorporado al ttulo de crdito por que se encuentra ntimamente ligado a
l, y sin la existencia de dicho ttulo de crdito tampoco existe el derecho, ni por lo tanto la posibilidad de su ejercicio.

La incorporacin consiste en el consorcio insoluble del ttulo con el derecho que representa, el derecho va incorporado en el
ttulo.

Legitimacin: consiste en el poder de ejercitar un derecho, independientemente de ser o no su titular, as pues no consiste
en probar que le beneficiario o tenedor es titular del derecho que existe en el documento sino en atribuir a este el poder de
hacerlo valer.

Autonoma: el derecho incorporado en el ttulo de crdito es autnomo l ser transmitido a su nuevo tenedor le atribuye un
derecho propio e independiente.

Literalidad : el derecho es tal y como resulta del ttulo, segn lo que en el aparece consignado, o lo que es expresamente
invocado por el mismo y por lo tanto cognoscible a travs de l.

SU CLASIFICACION:

Pblicos y privados: los pblicos son lo emitidos por el estado o instituciones departamentales del mismo y los privados
los emitidos por los particulares.

Por su circulacin: Los nominativos y al portador. Los primeros se expresan a favor de una persona cuyo nombre est
consignado en el texto y los segundos no se expresa el texto en el documento, puede ser cobrado por cualquier persona.

De acuerdo al objeto del documento: Estos pueden ser personales, obligacionales y reales. Los primeros es el objeto
principal que faculta al tenedor de formar parte de una corporacin, los segundos tienen el derecho de dar crdito, y los
terceros tiene derecho sobre la mercanca comprada.

TIPOS DE TITULOS DE CREDITO

Letra de cambio: Es un documento por medio del cul una persona llamada girador, ordena a otra llamada girado pague
determinada cantidad a una tercera persona llamada beneficiario.

Personas que intervienen:

Girador o librador: Persona que suscribe u ordena el pago del documento.

Girado o librado: persona que paga el documento a su vencimiento.

Beneficiario o tenedor: Persona a favor de quien se expide el documento y que lo har efectivo a su vencimiento.

Los requisitos que debe reunir la letra de cambio:

La mencin de ser letra de cambio inserta en el documento.

La expresin del lugar en que se suscribe.

 La expresin del da, mes y ao en que se suscribe le letra de cambio.

La orden incondicional de pagar una determinada cantidad de dinero.

El nombre del girado.

Lugar de pago.

poca de pago.

Nombre de la persona ha quien ha de hacerse el pago.

La firma del girador o de la persona que suscriba la letra de cambio en su nombre.

TIPOS DE LETRA DE CAMBIO:

Segn el artculo 30 de la ley de TOC la letra de cambio puede ser girada:

A la vista: indica que la letra de cambio debe ser pagada en el momento de su presentacin al cobro.

A cierto tiempo vista: Indica que la letra de cambio debe ser pagada determinado tiempo despus de su presentacin.

A cierto tiempo fecha: seala que la letra de cambio debe ser pagada despus de la fecha que est estipulada en la letra.

A da fijo: la letra de cambio debe ser pagada precisamente el da sealado expresamente para ese efecto en el texto.

La aceptacin de la letra de cambio: Consiste en el acto por el cul el girado o, en su defecto otra persona indicada en la
letra, admite la orden incondicional de pagar determinada suma de dinero al vencimiento, Esto es por la aceptacin el
girado por su firma manifiesta en el documento su voluntad de obligarse cambiariamente a hacer el pago de la letra.

La aceptacin debe constar en la letra de cambio y expresarse por la palabra acepto u otra equivalente y la firma del girado,
sin embargo la sola firma de ste, puesta en la letra, es bastante para que se tenga por hecha la aceptacin. (art.97 LTOC).

Es obligatoria la presentacin de la letra de cambio pagaderas acierto tiempo vista, la que deber verificarse dentro de los 6
meses siguientes a su fecha, aunque cualquiera de los obligados puede reducir ese plazo, consignndolo as en la letra. El
girador podr as ampliar el plazo de presentacin o prohibir antes de determinada poca. El tenedor no presenta ala letra
para su aceptacin en el plazo legal indicado o en le sealado por cualquiera de los obligados, perder la accin cambiaria
(de regreso) respectivamente, contra todos los obligados, o contra el obligado que haya hecho la indicacin del plazo y
contra los posteriores a l (art. 93 de LTOC).

La presentacin para su aceptacin es potestativa cuando se trata de letras giradas a cierto plazo de su fecha o ada fijo, a
menos que el girador la hubiere hecho obligatoria con sealamiento de un plazo determinado para la presentacin,
consignando expresamente en la letra esa circunstancia. Tambin puede el girador prohibir la presentacin antes de la
poca determinada, consignndolo as en la letra (art.94LTOC).

ENDOSO:

Se define al endoso como la clusula accesoria e inseparable del ttulo en virtud d el cul el acreedor cambiario pone a otro
en su lugar, transfirindole el ttulo y lo que en el se consigna.

El endoso consiste en una anotacin escrita en el ttulo o en una hoja adherida al mismo, redactada en forma de orden
dirigida al deudor: Pguese a la orden de X.

El endoso debe ser total, es decir que debe contener ntegramente el importe del mismo, el endoso parcial es nulo, dispone
terminantemente el art. 31 de la ley de ttulos y operaciones de crdito.
El art. 29 establece que el endoso debe reunir los siguientes requisitos:

El nombre del endosatario.

La clase de endoso.

Lugar en el que se hace el endoso.

La firma del endosante.

Las clases de endoso son:

Endoso en propiedad: Transfiere la propiedad del ttulo y todos los derechos inherentes a l, es un endoso ilimitado. Es
decir que transfiere todos los derechos y obligaciones que en el se consignan.

El endoso en propiedad desempea adems en otros ttulos (letra de cambio, pagar, cheque.) Una funcin de garanta, es
decir que el endosante queda obligado solidariamente al pago frente a otros sucesivos tenedores.

Endoso en procuracin o al cobro: Es un verdadero mandato otorgado por el endosante al endosatario, se trata de un
endoso con efectos limitados, que no transfiere la propiedad del ttulo sino que simplemente lo faculta para: para cobrar el
ttulo judicial o extrajudicialmente, para protestarlo, o para endosarlo en procuracin.

El endoso en procuracin se hace mediante las clusulas " en procuracin, al cobro u otras equivalentes". La muerte o
incapacidad no produce la terminacin del manda5to contenido en el endoso en procuracin.

ENDOSO EN GARANTA: Constituye una forma de establecer un derecho real de prenda sobre los ttulos de crdito,
atribuye al endosatario todos los derechos y obligaciones de un acreedor prendario respecto del ttulo endosado u de los
derechos a l inherentes comprendindose las facultades que confiere el endoso en procuracin antes sealado.

AVAL: Mediante el aval se garantiza, en todo o en parte el pago de la letra de cambio, es pues el aval una garanta de pago
del importe de la letra de cambio una declaracin cambiara exclusivamente dirigida a garantizar su pago.

La funcin econmica del aval es de garanta, la firma del avalista en el ttulo, que lo convierte en deudor cambiario, tiende
a aumentarla certidumbre del pago del documento.

El avalista queda obligado con aquel cuya firma ha garantizado, el aval es por lo tanto una garanta personal, no real.

Por esta razn gran parte de la doctrina afirma que le aval es una garanta de carcter objetivo por que el avalista no
garantiza que el avalado pagar sino que le ttulo ser pagado.

EL PAGARE: Es el documento por medio del cul una persona llamada girado, da a otra persona llamada girado con la
promesa incondicional de pagar una suma determinada de dinero.

El artculo 170 de la ley de TOC. Seala los requisitos y menciones que el pagar debe contener:

La mencin de ser pagar, inserta en el texto del documento.

La promesa incondicional de pagar una suma determinada de dinero.

El nombre de la persona a quien ha de hacerse el pago.

El lugar y poca de pago.

La fecha y lugar en que se suscriba el documento.

 La firma del suscriptor o de la persona que firme a se ruego o en su nombre.

En relacin con la poca de pago habr que indicar que son aplicables las reglas dictadas en materia de letra de cambio, es
decir que la ley solo admite cuatro clases de vencimiento:

A la vista

A cierto tiempo vista

A cierto tiempo fecha

A da fijo.

Los pagars presentados a cierto plazo de la vista debern ser presentados dentro de los seis meses que sigan a su fecha.
La presentacin slo tendra el efecto de fijar su vencimiento. La presentacin se comprobar por vista suscrita por el
suscriptor del pagar o, en su defecto, por acta ante un notario o corredor, cuando el suscriptor omita la indicacin de la
fecha en que el pagar haya sido presentado, podr consignarla el tenedor.

Semejanzas y diferencias entre el pagar y la letra de cambio:

Mientras la letra de cambio contiene la orden incondicional de pagar una suma determinada de dinero dirigida por el girado,
en el pagar se consigna la promesa incondicional de pagar una suma determinada de dinero, en el pagar no existe la
figura del girado no la del aceptante y el suscriptor asume el papel de ste ltimo, respondiendo directamente del
cumplimiento de las obligaciones consignadas en el ttulo. Otra diferencia entre el pagar y la letra de cambio es que en el
pagar es posible estipular intereses, mientras que en la letra de cambio no es posible, en la letra de cambio intervienen 3
personas girador, girado y beneficiario, y en el pagar intervienen 2 personas el suscriptor y el beneficiario.

EL CHEQUE.

Es un ttulo de crdito nominativo o al portador que contiene la orden incondicional de pagar a la vista una suma
determinada de dinero expedida a cargo de una institucin de crdito, por que tiene en ella fondos de los que puede
disponer en esa forma.

Es un instrumento o medio de pago que sustituye econmicamente al pago en efectivo (monedas, billetes, etc.), la entrega
del cheque no libra jurdicamente al deudor ni, consecuentemente extingue su dbito, sino que esto suceder hasta que el
ttulo sea librado.

DIFERENCIA ENTRE CHEQUE Y LETRA DE CAMBIO

El cheque es un instrumento o medio de pago mientras que la letra de cambio es un instrumento el cheque es siempre
pagadero a la vista y la letra de cambio puede ser pagada a la vista, a cierto tiempo vista, a cierto tiempo fecha y a plazos,
el cheque no dispone cuando debe pagarse y la letra de cambio debe contener incondicionalmente la poca de su pago y la
fecha de su vencimiento; el cheque solo puede expedirlo quien tenga fondos, en la letra de cambio la orden de pago puede
ser dirigida a cualquier persona fsica o moral y el cheque se puede expedir solo a cargo de una institucin de crdito; el
cheque su plazo de prescripcin es de seis meses y en la letra de cambio tres aos.

REQUISITOS FORMALES DEL CHEQUE

El artculo 176 de la L.T.O.C. establece los requisitos que el cheque debe tener a saber: la mencin de ser cheque inserta
en el texto del documento, la fecha de expedicin, la orden incondicional de pagar una suma determinada de dinero, el
nombre del librado, la firma del librador, el lugar de expedicin, y el lugar de pago.

PERSONAS QUE INTERVIENEN

Librador: persona que ordena el pago a la institucin de crdito.

Librado: Institucin de crdito que tiene la obligacin de pagar al momento de presentar el cheque.

Tenedor o beneficiario: quien cobra el cheque.

FORMAS ESPECIALES DEL CHEQUE

Cheque cruzado: es aquel que el librador, o tenedor, cruzan con dos lneas paralelas trazadas en el anverso y que
solamente podr ser cobrado por una institucin de crdito. El cruzamiento puede ser general o especial, es general cuando
simplemente se realiza por el trazo de dos lneas paralelas en el anverso del cheque; el cruzamiento es especial cuando
entre las dos lneas paralelas se consigna el nombre de una institucin de crdito determinada.

Cheque para abono en cuenta: se encuentra regulado por el art. 198 de la L.T.O.C., es aquel en que el librador o
tenedor prohiben su pago en efectivo, precisamente mediante la insercin en el mismo para abono en cuenta. En este caso
el cheque se podr depositar en cualquier institucin de crdito la cual solo se podr abonar el importe del mismo en la
cuenta que lleve o abra a favor del tenedor.

Cheque certificado: el librador puede certificar el cheque declarando que existen en su poder fondos bastantes para
pagarlo, la certificacin produce los mismos efectos que la letra de cambio es decir, obliga al librado frente al tenedor a
pagar el cheque.

Cheque de caja: no puede ser emitido a cargo del mismo librador, no puede hablarse en realidad de una orden de pago
dirigida al librado, sino de una promesa de pago del librador, los cheques de caja son precisamente aquellos expedidos por
instituciones de crdito a cargo de sus propias dependencias.

Cheque de viajero son los expedidos por el librador a su propio cargo y pagaderos por su establecimiento principal o por
sucursales que tengan en la repblica o en el extranjero.

LA APERTURA DE CRDITO

Es un contrato en virtud del cual una de las partes, llamada acreditante se obliga a poner una suma de dinero a disposicin
de otro, denominada acreditado o a contraer por cuenta de este una obligacin.

EL DESCUENTO

Es un contrato de apertura de crdito en el que el acreditante (descontante o descontador) pone una suma de dinero a
disposicin del acreditado (descontatario), a cambio de la transmisin de un crdito de vencimiento posterior.

CRDITO DE HABILITACIN O AVO

Se conoce tambien con el nombre de crditos a la produccin, por que su importe debe ser invertido en adquisicin de los
medios productivos necesarios para el fomento de determinada empresa, el acreditado queda obligado a invertir el importe
que le otorga el acreditante en adquisicin de materias primas, materiales indispensables para los fines de la empresa.

REFACCCIONARIOS

El acreditado queda obligado a invertir el importe del crdito en la adquisicin de instrumentos, tiles de labranza, abonos,
animales de cra, etc. y en la construccin y realizacin de obras materiales para el fomento de la empresa del
refaccionado.

REPORTO

El reportador adquiere por una suma de dinero la propiedad del ttulo de crdito y se obliga transferir al reportado la
propiedad de otros tantos ttulos de igual especie en el plazo convenido y contra reembolse del mismo precio ms un
premio.
DEPSITO

Son los que tienen por objeto guardar dinero, cheques o mercancas en moneda nacional o en diversas monedas
extranjeras.

CUENTA CORRIENTE

Crditos derivados de las remesas recprocas de las partes se anotan como partidas de abono o de cargo en una cuenta,
solo en saldo que resulta a la clusula de la cuenta constituye un crdito exigible y disponible.

EL CREDITO CONFIRMADO

El acreditante se obliga directamente a favor de un tercero por cuenta del solicitante del crdito es una figura
frecuentemente empleada en las relaciones nacidas del comercio internacional el acreditante generalmente es una
institucin de crdito.

2. Definicin de un Certificado de Depsito

Los bancos ofrecen varios tipos de cuentas de ahorro de la cual puede elegir, pero un Certificado de Depsito por lo general
tiene la mayor tasa de inters. Para definir un Certificado de Depsito de manera simple, se puede decir que es un
instrumento monetario con una cantidad monetaria para un determinado nmero de meses. El tipo de inters de un
Certificado de Depsito est supeditado al trmino del CD, con la tasa de inters cada vez mayor cuanto ms largo el plazo
del CD. Lo que esto significa es que a $ 500 Certificado de Depsito se obtiene un tipo de inters ms bajo que un ao de
Certificado de Depsito.

A diferencia de la cuenta de ahorros, usted compra un CD en una cantidad fija como $ 500 1000 5000, y as sucesivamente,
y si surge la necesidad de hacer un retiro, debe cobrar en efectivo la totalidad del CD, no se puede simplemente retirar la
parte que necesita Como puede hacer con una cuenta de ahorros o una cuenta del mercado monetario.

LEY GENERAL DE TITULOS Y OPERACIONES DE CREDITO

TITULO PRIMERO DE LOS TITULOS DE CREDITO

CAPITULO VI DEL CERTIFICADO DE DEPOSITO Y DEL BONO DE PRENDA

ARTICULO 231

TANTO EL CERTIFICADO DE DEPOSITO COMO EL BONO DE PRENDA, DEBERAN CONTENER:

I.- LA MENCION DE SER CERTIFICADO DE DEPOSITO Y BONO DE PRENDA, RESPECTIVAMENTE;

II.- LA DESIGNACION Y LA FIRMA DEL ALMACEN;

III.- EL LUGAR DEL DEPOSITO;

IV.- LA FECHA DE EXPEDICION DEL TITULO;

V.- EL NUMERO DE ORDEN, QUE DEBERA SER IGUAL PARA EL CERTIFICADO DE DEPOSITO Y PARA EL BONO O

LOS BONOS DE PRENDA RELATIVOS, Y EL NUMERO PROGRESIVO DE ESTOS, CUANDO SE EXPIDAN VARIOS EN

RELACION CON UN SOLO CERTIFICADO;

VI.- LA MENCION DE HABER SIDO CONSTITUIDO EL DEPOSITO CON DESIGNACION INDIVIDUAL O GENERICA DE

LAS MERCANCIAS O EFECTOS RESPECTIVOS;

ViI.- LA ESPECIFICACION DE LAS MERCANCIAS O BIENES DEPOSITADOS, CON MENCION DE SU NATURALEZA,

CALIDAD Y CANTIDAD Y DE LAS DEMAS CIRCUNSTANCIAS QUE SIRVAN PARA SU IDENTIFICACION;

VIII.- EL PLAZO SEALADO PARA EL DEPOSITO;

IX.- EL NOMBRE DEL DEPOSITANTE;

X.- LA MENCION DE ESTAR O NO SUJETOS LOS BIENES O MERCANCIAS MATERIA DEL DEPOSITO AL PAGO DE

DERECHOS, IMPUESTOS O RESPONSABILIDADES FISCALES, Y CUANDO PARA LA CONSTITUCION DEL DEPOSITO

SEA REQUISITO PREVIO EL FORMAR LA LIQUIDACION DE TALES DERECHOS, NOTA DE ESA LIQUIDACION;

XI.- LA MENCION DE ESTAR O NO ASEGURADOS LOS BIENES O MERCANCIAS DEPOSITADOS Y DEL IMPORTE DEL

SEGURO, EN SU CASO;

XII.- LA MENCION DE LOS ADEUDOS O DE LAS TARIFAS EN FAVOR DEL ALMACEN O, EN SU CASO, LA MENCION

DE NO EXISTIR TALES ADEUDOS.

EL BONO DE PRENDA DEBERA CONTENER, ADEMAS:

I.- EL NOMBRE DEL TOMADOR DEL BONO;

II.- EL IMPORTE DEL CREDITO QUE EL BONO REPRESENTA;

III.- EL TIPO DE INTERES PACTADO;

IV.- LA FECHA DEL VENCIMIENTO, QUE NO PODRA SER POSTERIOR A LA FECHA EN QUE CONCLUYA EL

DEPOSITO;

V.- LA FIRMA DEL TENEDOR DEL CERTIFICADO QUE NEGOCIE EL BONO POR PRIMERA VEZ;
VI.- LA MENCION, SUSCRITA POR EL ALMACEN O POR LA INSTITUCION DE CREDITO QUE INTERVENGAN EN LA

PRIMERA NEGOCIACION DEL BONO, DE HABERSE HECHO LA ANOTACION RESPECTIVA EN EL CERTIFICADO DE

DEPOSITO.

CUANDO EL BONO DE PRENDA NO INDIQUE EL MONTO DEL CREDITO QUE EL BONO REPRESENTA, SE

ENTENDERA QUE ESTE AFECTA TODO EL VALOR DE LOS BIENES DEPOSITADOS EN FAVOR DEL TENEDOR DE

BUENA FE, SALVO EL DERECHO DEL TENEDOR DEL CERTIFICADO DE DEPOSITO, PARA REPETIR POR EL

EXCESO QUE RECIBA EL TENEDOR DEL BONO SOBRE EL IMPORTE REAL DE SU CREDITO.

CUANDO NO SE INDIQUE EL TIPO DE INTERES, SE PRESUMIRA QUE EL BONO HA SIDO DESCONTADO.

EL BONO DE PRENDA SOLO PODRA SER NEGOCIADO POR PRIMERA VEZ SEPARADAMENTE DEL CERTIFICADO

DE DEPOSITO CON INTERVENCION DEL ALMACEN QUE HAYA EXPEDIDO LOS DOCUMENTOS, O DE UNA

INSTITUCION DE CREDITO.

AL NEGOCIARSE EL BONO POR PRIMERA VEZ, DEBERAN LLENARSE EN EL LOS REQUISITOS A QUE SE REFIEREN

LAS FRACCIONES I A VI DEL ARTICULO 232, SI SE TRATA DE UN SOLO BONO, O LOS REQUISITOS A QUE SE

REFIEREN LAS FRACCIONES I, V Y VI DEL ARTICULO CITADO, EN CASO DE BONOS MULTIPLES.

LAS ANOTACIONES A QUE ESTE ARTICULO SE REFIERE, DEBERAN SER SUSCRITAS POR EL TENEDOR DEL

CERTIFICADO Y POR EL ALMACEN O POR LA INSTITUCION DE CREDITO QUE EN ELLAS INTERVENGAN, Y QUE

SERAN RESPONSABLES DE LOS DAOS Y PERJUICIOS CAUSADOS POR LAS OMISIONES O INEXACTITUDES EN

QUE INCURRAN.

3.6.1 Casos en que se expiden los certificados de depsito y los bonos de prenda

En muchas ocasiones sucede que las empresas comerciales, industriales o agrcolas, carecen de locales
adecuados para almacenar sus productos y es entonces cuando requieren de los Almacenes Generales de
Depsito, cuyos servicios prestados consisten en la guarda y conservacin de mercancas y bienes. A
cambio de estas mercancas o bienes recibidos, expiden al depositante un Certificado de Depsito que lo
acredita como propietario de los productos entregados al almacn, documento que le servir tambin para
retirarlos.

Tambin son necesarios los servicios de los Almacenes Generales de depsito, cuando una empresa obtiene
de una institucin de crdito un prstamo de dinero con garanta prendara. En este caso, la prenda dada
como garanta son mercancas que, por su naturaleza o volumen, el banco que concede el prstamo no
puede guardar en su local, es entonces cuando se utilizan los servicios de estos Almacenes, quedando all
depositadas las mercancas dadas en garanta del prstamo. En este caso, adems del Certificado de
Depsito que deber conservar el propietario de las mercancas, los almacenes debern entregar el BONO
DE PRENDA; este ttulo quedar en poder de la institucin de crdito que concedi el prstamo hasta que
ste sea liquidado por el deudor.

Desde el momento en que los Almacenes Generales de Depsito reciben las mercancas o bienes debern
expedir el Certificado de Depsito y el Bono de Prenda juntos; por lo tanto, para que el dueo de los bienes
pueda retirarlos, deber presentar los dos documentos a los Almacenes, de tal manera que si ha obtenido
algn prstamo dando como garanta el Bono de Prenda, seguir siendo propietario de las mercancas; pero
no podr retirarlas de los Almacenes hasta recuperar el Bono de Prenda mediante el pago del adeudo que
hubiere obtenido.