I).

- ESQUEMA GENERAL DE UN PROYECTO DE INVERSIN

PRIVADO

1.- RESUMEN EJECUTIVO

1. INFORMACION GENERAL DEL PROYECTO

1.1.- Nombre
1.2- Naturaleza
1.3.- Ubicacin
1.4.- Promotores y ejecutores del proyecto.
1.5.- Concepcin del Problema
1.6.- Objetivos del Proyecto
1.7.- Estrategia bsica del proyecto

2.0.- ESTUDIO DE MERCADO

2.1.- ANLISIS DE LA DEMANDA.
2.1.1.- Descripcin del producto o servicio.
2.1.2.- rea geogrfica del mercado.
2.1.3.- Poblacin (total, por categoras, edad, sexo) y segmentacin de
mercados.
2.1.4.- Demanda histrica del consumidor
2.1.5.- Demanda actual o efectiva
2.1.5.- Variables que afectan a la demanda
2.1.6.- Demanda potencial y su proyeccin.
2.2.- ANLISIS DE LA OFERTA:
2.2.1.- Descripcin del tipo de mercado.
2.2.2.- Empresas competidoras (Mercado competidor)
2.2.3. Oferta actual del producto o del servicio
2.2.4.- Variables que afectan a la oferta del producto o servicio.
2.2.5.- Oferta potencial del producto (o servicio) y su proyeccin

2.3.- ANLISIS DE LA COMERCIALIZACIN (Mercado

distribuidor)
2.3.1.- Canales de comercializacin del producto
2.3.2.- Estudio de los 4 Ps:
2.3.3.- Marketin Mix.

2.4.- ANLISIS DEL MERCADO DE INSUMOS (Mercado

proveedor)
2.4.1.- Disponibilidad actual y futura de los insumos y precios
2.4.2.- Caractersticas de los insumos
2.4.3.- Insumos sustitutos.
2.4.4.- Calidad de servicio de los proveedores de insumos
2.4.5.- Forma de pago de los insumos.
2.4.6.- Condiciones de crdito y poltica de descuento del proveedor

2.5.- BALANCE ENTRE LA DEMANDA Y OFERTA

POTENCIAL DEL PRODUTO.
2.6.- MERCADO INSATISFECHO
3.7.- MERCADO DEL PROYECTO (mercado objetivo).

2.0.- ESTUDIO TECNICO DEL PROYECTO

3.1.- INGENIERTA DEL PROYECTO

3.1.1.- Tecnologa del proceso
3.1.2.- Especificaciones del terreno y construcciones
3.1.3.- Materias primas requeridos.
3.1.4.- Maquinarias y equipos requeridos.
3.1.5.- Mano de obra directa e indirecta requeridos.

3.2.- TAMAO O CAPACIDAD INSTALADA DEL PROYECTO:

3.2.1.- Relacin Tamao Mercado
3.2.2.- Relacin Tamao Localizacin
3.2.3.- Relacin Tamao Tecnologa
3.2.4.- Relacin Tamao Materia Prima
3.2.5.- Relacin Tamao- Financiamiento
3.3.- LOCALIZACIN DEL PROYECTO (Ubicacin):
3.3.1.- Nivel de localizacin
3.3.2.- Factores que condicionan la localizacin.

4.0.- ASPECTOS LEGALES, ORGANIZATIVOS Y MEDIO

AMBIENTALES.

4.1.- ASPECTOS LEGALES DEL PROYECTO

4.1.1.- Constitucin del tipo de empresa (minuta y la escritura de
constitucin)
4.1.2.- Obtencin del RUC, licencia y definicin del tipo de rgimen
tributario.
4.1.3.- Registro de marca.
4.2.- ESTUDIO DE LA ORGANIZACIN DEL PROYECTO.
4.2.1.- Definicin de puestos de trabajo bsicos.
4.2.2.- Definicin del organigrama funcional
4.3.- ESTUDIO AMBIENTAL DEL PROYECTO
4.3.1.- Descripcin del entorno del proyecto (empresa).
4.3.2.- Impacto ambiental del proyecto
4.3.3.- Mitigacin de impactos negativos.

5.0.- PRESUPUESTO DE INVERSIONES EN EL PROYECTO.

5.1.- ESTRUCTURA DE LA INVERSIN
5.1.1.- Inversiones Fijas
5.1.2.- Capital de Operacin
5.1.3.- Cronograma de Inversiones

6.0.- FINANCIAMIENTO DEL PROYECTO

6.1.- FUENTES DE FINANCIAMIENTO
6.2.- PROGRAMA DE FINANCIAMIENTO SEGN FUENTES
6.3.- CALCULO DEL PAGO DEL PRSTAMO Y SERVICIO DE LA
DEUDA.

7.0.- CALCULO DE COSTOS E INGRESOS DEL PROYECTO

7.1.- PRESUPUESTO DE COSTOS Y GASTOS.
7.1.1.- Clculo de costos de produccin
7.1.2.- Clculo de gastos de operacin
7.1.3.- Proyeccin de presupuesto de costos y gastos de operacin
72.- CALCULO DE INGRESOS Y SU PROYECCIN
7.2.1.- Calculo de volumen de produccin
7.2.2.- Calculo de volumen de ventas e ingresos
7.3.- Calculo del punto de equilibrio.

8.0.- ESTADOS ECONMICOS Y FINANCIEROS

8.1.- ESTADO DE PRDIDAS Y GANANCIAS
8.2.- FLUJO DE CAJA ECONMICO Y FINANCIERO
8.3.- TASA INTERNA DE RETORNO
8.4.- VALOR ACTUAL NETO (VAN)
8.5.- RELACIN BENEFICIO COSTO
8.6.- TASA DE RECUPERO DEL CAPITAL

9.0.- ANALISIS DE SENSIBILIDAD DEL PROYECTO.

9.1.- ANLISIS DE SENSIBILIDAD EN UN ESCENARIO
POSITIVO
9.2.- ANALISIS DE SENSIBILIDAD EN UN ESCENARIO
NEGATIVO.

CONCLUSIONES

RECOMENDACIONES

ANEXOS

II).- RECOMENDACIONES PARA LA FORMULACIN DE UN

PROYECTO DE INVERSIN PRIVA
1).- Para la preparacin de un proyecto se debe tener presente que
cada proyecto se desarrolla en forma distinta, es decir, no existe
una receta para preparar proyectos de inversin privada. Sin
embargo es posible preparar pautas que indiquen los principales
temas (estudios) que deben desarrollarse.

2).- En general se recomienda realizar la bsqueda de antecedentes

sobre el proyecto a estudiar, esto evitar realizar trabajo ya hecho y
por lo tanto significar ahorro de tiempo y recursos. Esta etapa se
puede resumir en los siguientes puntos:

ANLISIS DE LOS ANTECEDENTES DISPONIBLES.

Recopilacin bibliogrfica del tema. Estudios bsicos en la zona
en que se ubicar el proyecto Evaluaciones a nivel de perfil.
Estudios de pre-factibilidad anteriores.
ANLISIS DE LOS ANTECEDENTES DISPONIBLES.
Estudios relacionados con el tema. Entrevistas con expertos o
profesionales con experiencia en el tipo de proyecto en estudio.

3).-
 III).- SUSTENTACIN TERICA DE LAS PARTES DEL
ESTUDIO DE

UN PROYECTO DE INVERSIN PRIVADA:

RESUMEN EJECUTIVO.-
Un resumen ejecutivo es una sntesis de los aspectos ms
relevantes del proyecto, el cual se presenta al inicio del estudio de
pre inversin para facilitar al lector tener una primera visin
global del proyecto y sus caractersticas (planteamiento de manera
concreta de las bondades del proyecto)
Caractersticas:
Describir la oportunidad de negocio que se quiere desarrollar.
Sealar a quines est dirigido el producto o servicio que se
plantea implementar.
Mostrar la inversin requerida y la estructura de financiamiento
Presentar los indicadores obtenidos en la evaluacin financiera.
Resumir las principales conclusiones y recomendaciones.

1.0.- INFORMACION GENERAL DEL PROYECTO

1.1.- El Nombre: Se define cual va a ser la denominacin o razn social
que identificar al proyecto.
1.2.-Naturaleza: Debe especificarse si la actividad econmica que se
desarrollar ser de produccin, servicios, extraccin,
comercializacin, etc.
1.3.- Ubicacin: Debe indicarse el lugar geogrfico en donde se
implementar, si es que esta se encuentra pre-establecida.
1.4.- Promotores y ejecutores del proyecto. Se deber indicar quienes
son los promotores del proyecto y quienes son los que realizaran el
estudio.
1.5.- Concepcin del problema: Se deber explicar qu problema va ser
resuelto con la implementacin del proyecto.
1.6.- Objetivos del proyecto: Los proyectos pueden tener diversos
objetivos empresariales, en funcin de las expectativas de los
inversionistas. Generalmente los objetivos del proyecto responden a
 una o varias de las siguientes interrogantes: Obtener ganancias?,
Generar empleo?, Productos de calidad?, Servicio al cliente?, entre
otros.
1.7.- La estrategia bsica del proyecto. Se refiere a la forma en que se
va realizar la incursin del proyecto en el mercado para tener
posibilidades de xito, podemos clasificarlas en: Estrategia de
Liderazgo en Costos (bsicamente consiste en tener costos ms bajos
que la competencia), estrategia de diferenciacin (busca establecer un
vnculo entre los compradores y la marca de la empresa, minimizando
el efecto del precio en la decisin de compra), estrategia de nicho de
mercado (consiste en dirigir nuestro producto a un grupo especfico de
consumidores)

2: ESTUDIO DE MERCADO

2.1.- ANLISIS DE LA DEMANDA.- El objetivo de este estudio es

cuantificar la demanda existente por el fin o servicio que se pretende
producir

2.1.1.- Descripcin del producto o servicio.

2.1.2.- Area de influencia del proyecto (mbito geogrfico).
2.1.3.- Poblacion (total, por categoras, edad, sexo).
2.1.4.- Demanda histrica y, demanda actual o efectiva
2.1.5.- Variables que afectan a la demanda (Precio del producto o
servicio, precio de bienes sus sustitutos y complementos, ingreso
percpita, preferencia de los consumidores)
2.1.6.- Proyeccin de la Demanda potencial.- tasa de crecimiento de
poblacin 3%

2.2.- ANLISIS DE LA OFERTA:

2.2.1.- Descripcin del mercado de la oferta (Se debern considerar:

Estructura de mercado; es decir, si el mercado es de carcter
competitivo, monoplico, etc.
2.2.2.- Estudio de la competencia..- averiguar curriculum vitae de de
empresas de competencia como: productos derivados, las heladera, las
bebidas
a) Empresas competidoras: capacidad instalada de la empresa
(utilizacin), Tcnicas de produccin utilizadas, volumen de
produccin ofertada,
b).- Variables que afectan a la oferta (Precio del producto o
servicio. Precio de los insumos y de los factores productivos.
Productos sustitutos y/o complementarios. Tipo de tecnologa
empleada, etc.)
2.2.3.- Proyeccin de la oferta. Las empresas cuanto estn produciendo a
5 o 10 aos
2.3.- ANLISIS DE LA COMERCIALIZACIN (Mercado
consumidor).- se estudiaran las variables siguientes
2.3.1.- Canales de comercializacin ((Canales para Productos de
consumo, Venta a domicilio Tiendas propias Vendedores a tiempo
parcial, Ventas en reuniones, Venta por catlogo, ventas al por
mayor al por menor, etc.)
2.3.1.- Estudio de los 4 Ps: Producto.- marketin mix. (alcance de la
gama de productos, Profundidad de la gama de productos Calidad
Diseo Envasado Mantenimiento; Servicio Garanta Posibilidad de
devolver una compra). Precio (Posicin de precios, Descuentos y
condiciones de pago, Condiciones de financiamiento). Plaza
(Conductos de distribucin, Densidad de distribucin Perodo de
gestacin Existencias Transportes).Promocin (publicidad,
relaciones pblicas, ventas personales, promocin poltica de
marcas)

2.4.- ANLISIS DEL MERCADO PROVEEDOR (Es el conjunto de

fuentes de abastecimiento de las materias primas, insumos y servicios
necesarios para la produccin del bien o servicio que el proyecto
plantea).

2.4.1.- Disponibilidad actual y futura de los insumos y precios

2.4.2.- Caractersticas de los insumos
2.4.3.- insumos sustitutos.
2.4.4.- Calidad de servicio de los proveedores de insumos
2.4.5.- Forma de pago de los insumos.
2.4.6.- Condiciones de crdito y poltica de descuento del proveedor

2.5.- BALANCE ENTRE LA DEMANDA Y OFERTA DEL

PRODUTO PROYECTADO. Se trata de construir una tabla con
cuatro columnas (ao, demanda, oferta, diferencia entre la oferta y
demanda (mercado insatisfecho).
2.6.- MERCADO INSATISFECHO: Demanda no cubierta por la oferta
actual
2.7.- MERCADO DEL PROYECTO. Porcentaje de demanda
insatisfecha que atender el proyecto.

3.0.- ESTUDIO TECNICO DEL PROYECTO

3.1.- INGENIERTA DEL PROYECTO:

3.1.1.- Tecnologa del proceso de produccin. Aqu se describe la

transformacin de materias primas en productos por medio de la
aplicacin de la tecnologa (Insumos Transformacin Usando
Tecnologa Productos).
3.1.2.- Especificaciones del terreno y construcciones. Se deber
definir el terreno y construcciones que se requieren de acuerdo a las
caractersticas operativas y la envergadura del proyecto y las del
soporte: Planta de produccin, oficinas de administracin y ventas,
almacenes, estacionamiento, vas de acceso y circulacin interna,
reas verdes, entre otros.
3.1.3.- Materias primas requeridos. Se determinara las materias
primas requeridos para obtener la produccin total programado
o las cantidades de materias primas que son necesarios
para obtener una unidad de producto terminado
3.1.4.- Maquinarias y equipos requeridos. La seleccin y
especificacin de la maquinaria y los equipos a utilizarse en el
proyecto se debern originar de un estudio detallado de las
tecnologas que harn posible la produccin de los bienes o la
prestacin de los servicios.
3.1.5.- Mano de obra directa e indirecta requeridos. Se determinar
mano de obra requerida para cada una de las etapas de produccin.
3.1.6.- Costos indirectos de fabricacin. Son todos aquelloa costos
involucrados en el proceso de conversin: Electricidad,
mantenimiento de planta, lubricantes, etc.
3.1.7.- Plano arquitectnico de la planta y su memoria descriptiva.

3.2.- TAMAO O CAPACIDAD INSTALADA DEL PROYECTO:

Estar definido por la cantidad de unidades de produccin (bienes,
atenciones, etc.) requeridos para poder atender al mercado objetivo.
3.2.1.- Relacin Tamao Mercado: Se determinar la planta en
funcin a la cantidad de la demanda real y futura.
3.2.2.- Relacin Tamao Localizacin: Deber ubicarse en un lugar
estratgico, de tal forma que permita reducir costos de produccin y
de distribucin.
3.2.3.- Relacin Tamao Tecnologa: Esta relacin define el tipo de
proceso a emplearse en la produccin, bsicamente mediante la
eficiencia de las mquinas o equipos en trminos de productividad y
calidad plena del producto. Es obvio que a fin de lograr economas
de escala, se busque procesos tecnolgicos que superen
determinados niveles mnimos de produccin, porque de lo
contrario los costos unitarios seran onerosos, lo cual no justificara
la operatividad del proyecto.
3.2.4.- Relacin Tamao Materia Prima: El abastecimiento
suficiente en cantidad y calidad de materias primas es un aspecto
vital en el desarrollo de un proyecto, ya que de esto depende la
calidad del bien o servicio que se va a atender, la entrega oportuna
del mismo, as como la imagen que los consumidores tendrn de l.
Esto significa la bsqueda de proveedores cercanos y de prestigio
reconocido.
3.2.5.- Relacin Tamao- Financiamiento: el financiamiento es un
factor indispensable para la decisin final, porque no es posible
hacer realidad un proyecto si no se cuenta con recursos financieros.
Mientras se busca financiamiento el proyecto queda postergado, a
veces, con los cambios en la tasa de inters se transforma en
proyecto no rentable.

3.3.- LOCALIZACIN DEL PROYECTO (Ubicacin):

3.3.1.- Localizacin ptima de la planta: Se deber determinar la
localizacin de la planta teniendo en cuenta: distancia de fuentes
de materias primas, Dnde estn los clientes?, Los medios de
transporte, los insumos, el clima, los impuestos, dnde estn los
competidores?, La mano de obra, el nivel de vida, legislacin
vigente, los terrenos y la construccin.

4.0.- ASPECTOS LEGALES, ORGANIZATIVOS Y MEDIO

AMBIENTALES.

4.1.- ASPECTOS LEGALES DEL PROYECTO. Se refiere al estudio

de las normas y regulaciones existentes relacionadas a la naturaleza
del proyecto y de la actividad econmica que se desarrollar:
4.1.1.- Constitucin del tipo de empresa (minuta y la escritura de
constitucin)
4.1.2.- Obtencin del RUC, licencia y definicin del tipo de rgimen
tributario.
4.1.3.- Registro de marca.
4.2.- ESTUDIO DE LA ORGANIZACIN DEL PROYECTO. Se
deber realizar:
4.2.1.- Definicin de puestos de trabajo bsicos.
4.2.2.- Definicin del organigrama funcional
4.3.- ESTUDIO AMBIENTAL DEL PROYECTO: La realizacin de
toda actividad econmica implica la utilizacin de recursos y en
consecuencia, el entorno donde sta se desarrolla resulta
necesariamente afectado. Adems cualquier cambio en el entorno de
 la empresa podr tener un impacto positivo o negativo en su
bienestar:
4.3.1.- Descripcin del entorno del proyecto (empresa).
4.3.2.- Impacto ambiental del proyecto: positivo y negativo.
4.3.3.- Mitigacin de impactos negativos.

5.0.- PRESUPUESTO DE INVERSIONES EN EL PROYECTO: Se

trata de determinar la inversin total que se necesita para hacer
realidad el proyecto. Es decir, el monto requerido para para adquirir
el activo fijo ( o activo tangible), para el pago de los egresos
originados por los rubros del componente del activo intangible (
ejemplo gastos de organizacin, estudios del proyecto, gastos legales,
etc.), y el monto requerido para capital de trabajo para el inicio de las
operaciones. En este sentido se trata de plantear:
5.1.- ESTRUCTURA DE LA INVERSIN
5.1.1.- Inversiones Fijas (activos fijos y activo intangible)
5.1.2.- Capital de Operacin
5.1.3.- Cronograma de Inversiones

6.0.- FINANCIAMIENTO DEL PROYECTO: para hacer realidad el

proyecto es necesario conseguir el dinero requerido para su
implementacin y puesta en marcha, por lo que el financiamiento
puede provenir de varias fuentes (aporte propio o prstamo
bancario):
6.1.- FUENTES DE FINANCIAMIENTO
6.2.- PROGRAMA DE FINANCIAMIENTO SEGN FUENTES
6.3.- CALCULO DEL PAGO DEL PRSTAMO Y SERVICIO DE LA
DEUDA.

7.0.- CALCULO DE COSTOS E INGRESOS DEL PROYECTO:

7.1.- PRESUPUESTO DE COSTOS Y GASTOS. Se trata de estimar de
manera confiable el costo total de produccin y el costo unitario o
promedio. Se recomienda estimar que los costos sean para los
periodos seleccionados (horizonte del proyecto), se deber estimarse
para un mes o semana, luego para un perodo de un ao. Para tal
 efecto, se deber determinar el volumen de produccin total
semanal, mensual o anual, teniendo en cuenta el valor de los costos
de produccin (directo e indirecto) y gastos de operacin:
7.1.1.- Clculo de costos de produccin total y por unidad:
7.1.2.- Clculo de gastos de operacin total y por unidad.
7.1.3.- Proyeccin de presupuesto de costos y gastos de operacin total.
72.- CALCULO DE INGRESOS Y SU PROYECCIN: El proyecto
hecho realidad en su fase de operacin puede tener diversas fuentes
de ingreso, dependiendo de la naturaleza del mismo y del volumen
de actividades que desarrollar, entre los que se puede citar:
ingresos por venta del bien o servicio, ingresos por la venta de
subproductos y/o desechos, ingresos financieros.
7.2.1.- Calculo de volumen de produccin
7.2.2.- Calculo de volumen de ventas e ingresos (venta del producto
principal, subproductos y/o desechos).
7.3.-Calculo del punto de equilibrio del proyecto: Se trata de calcular el
volumen de produccin que indica que la empresa no pierde ni
gana, donde sus ingresos totales son iguales a su costo total

8.0.- ESTADOS ECONMICOS Y FINANCIEROS:

|8.1.- ESTADO DE PRDIDAS Y GANANCIAS.- Es un estado
financiero que muestra ordenada y detalladamente la forma de cmo
se obtuvo el resultado del ejercicio durante un periodo determinado.
Pues, durante el cual se identifica perfectamente los costos y
gastos desglosados, as como los ingresos que dieron origen al
ingreso del mismo, de tal manera que la informacin que presenta
sea til y confiable para la toma de decisiones.
8.2.- FLUJO DE CAJA ECONMICO Y FINANCIERO:
8.3.- TASA INTERNA DE RETORNO
8.4.- VALOR ACTUAL NETO (VAN)
8.5.- RELACIN BENEFICIO COSTO
8.6.- TASA DE RECUPERO DEL CAPITAL
9.0.- ANALISIS DE SENSIBILIDAD DEL PROYECTO.
9.1.- ANLISIS DE SENSIBILIDAD EN UN ESCENARIO
POSITIVO
9.2.- ANALISIS DE SENSIBILIDAD EN UN ESCENARIO
NEGATIVO.

CONCLUSIONES

RECOMENDACIONES

ANEXOS

Adjuntar:

cuadros anexos,
proformas de maquinarias y equipos (caractersticas y precio)
Documentos varios.