Analisis Likuiditas

PLAGIAT MERUPAKAN TINDAKAN TIDAK TERPUJI
ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN AKTIVITAS

SEBAGAI ALAT UKUR KINERJA KEUANGAN
(Studi Kasus pada Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang, Kalimantan Barat Periode
2014-2016)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat

Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi
Program Studi Akuntansi
Oleh :
Brigita Dinda Utari
132114181
PROGRAM STUDI JURUSAN AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS SANATA DHARMA
YOGYAKARTA
2017
ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN

AKTIVITAS SEBAGAI ALAT UKUR KINERJA KEUANGAN
(Studi Kasus pada Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang, Kalimantan
Barat Periode 2014-2016)
SKRIPSI
Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat

Memperoleh Gelar Sarjana Ekonomi
Program Studi Akuntansi
Oleh :
Brigita Dinda Utari
132114181
PROGRAM STUDI JURUSAN AKUNTANSI

FAKULTAS EKONOMI
UNIVERSITAS SANATA DHARMA
YOGYAKARTA
2017
i
ヽ
Skripsi
ANALISIS RASIO LIKIIIDITAS,SOLVABILITAS,RENTABILITAS DAN

AKTIVITAS SEBACAI ALAT UKUR IttNERJA KEUANGAN
(Studi KasIIs pada ICoperasi(ルろ鴨瓢 ing I(■ mang di Silltang,
`JJご
Kalttlalltall Barat "“ 2014-2016)
Periode
Pcmbimbing,
M. Trisnawati Rahayt, SE., M.Si., Ak., QIA., CA Tanggal : 18 April2017

SttIPSI
ANALISIS RAS10 LIIα 」IDITAS,SOLミKBILITAS,RENTABILITAS DAN
AKTIVITAS ttBAGAIALAT UKUR KIIRENA KEUANGAN
(Saldi Katts pada lCoperasi Cκ 榜′こ
励ノθ Kelillg Ktllllaltt di Sintallg,blilnalltall
“ 2014-2016)
Bttat Pel‐ iode
Dillersiapkan dan tttllks olclli

BRIGITA DINDA UTARI
ゝTINI:132114181
Telah dipertahankan di depan Panitia penguji

Pada tanggai 14 Jurri 2017
／ヽ
Tanda Tangan
Anggota
Anggota
Anggota
31」 llli 2017

Fak■ lltas Ekollomi
Sanata Dharma
Ytl■ ttb)SE.,L〔 .B.A

HALAMAN MOTTO PERSEMBAHAN
 “Jangan menyerah atas impianmu, impian mmeberimu

tujuan hidup. Ingatlah, sukses bukan kunci kebahagiaan,
kebahagiaanlah kunci sukses”.
 Tuhan akan mengangkat engkau menjadi kepala dan
bukan menjadi ekor, engkau kan tetap naik dan bukan
turun, apabila engkau mendengarkan perintah Tuhan,
Allahmu, yang ku sampaikan hari ini kau lakukan
dengan setia.
( Ulangan 28:13)
Skripsi ini kupersembahkan untuk:
Tuhan Yesus Kristus dan Bunda Maria
Bapakku Jhoni Sion dan Ibuku Theresia Bita
Kakakku Restyani Libri Oktavia
Semua orang yang pernah mengenal dan mewarnai hidupku
iv
UNIVERSITAS SANATA DHARPIA

FAKULTAS EKONOMI
JURUSAN AKUNTANS卜 PROGRANISTUDI AKUNTANSI
PERNYATAAN KE,ASLIAN KARYA TULIS SKRIPSI
Saya yang bertanda tangan di bawah ini, saya menyatakan bahwa Skripsi dengan
judul:

Studi Kasus pada Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang,
Kalimantan Barat Periode 2014-2016
Dan dimajukan untuk diuji pada tanggal 14 Juni 2017 adalahhasil karya saya.
Dengan ini saya menyatakan dengan sesungguhnya bahwa dalam skripsi

ini tidak terdapat keseluruhan atau sebagian tulisan orang lain yang saya ambil
dengan cara menyalin, atau meniru dalam bentuk rangkaian kalimat atau simbol
yang menunjukkan gagasan atau pendapat atar pemikiran dari penulis lain yang
saya aku seolah-olah sebagai tulisan saya sendiri dan atau tidak terdapat bagian
atau keseluruhan tulisan yang saya salin, tiru, atau yang saya ambil dari tulisan
orang laintVnpa memberikan pengakuan pada penulis aslinya.
-A{ihila saya melakukan hal tersebut di atas, baik sengaja maupun tidak,
dengan ini saya menyatakan menarik skripsi yang saya ajukan sebagai hasil
tulisan saya sendiri ini. Bila kemudian terbukti bahwa saya temyata melakukan
tindakan menyalin atau meniru tulisan orang lain seolah-olah hasil pemikiran saya
sendiri, berarti gelar dan ijasah yang telah diberikan oleh universitas batal saya
terima.
Yogyakafta,31 」uli 2017

p(遭lyttaan,
Brigita Dinda Utari

￢
LEDIIBAR PERNYATAAN PERSETUJUAN PUBLIKASI KARYA ILⅣ IIAⅡ

UNTUK KEPENTINGAN AKADEh/11S
Yang berlanda tangan dibalvah ini, saya mahasisrva Universitas Sanata Dhama:
Nama :Brigita Dinda Utari
Nomor Mahasiswa :132114181
Demi pengembangan ilmu pengetahuan, saya memberikan kepada Perpustakaan

Unversitas Sanata Dharma karya ilmiah saya yang berjudul:

Studi kasus pada Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang, Kalimantan
Barat Perio de 20I 4-201 6
Beserta perangkat yang diperlukan. Dengan demikian saya memberikan kepada
Perpustakaan Universitas Sanata Dharma hak untuk menyimpan, mengalihkan
dalam bentuk media lain, mengelolanya dalam bentuk pangkalan data,
mendistribusikan secara terbatas, dan mempublikasikannya di internet atau media
lain untuk kepentingan akademis tanpa perlu meminta izin dari saya untuk
memberikan royalti kepada saya selama ietap mencantumkan nama saya sebagai
penulis.
Demikian pernyataan ini yang saya buat dengan sebenarnya.

Dibuat di Yogyakarta.
Pada tanggal3l luli 2017
Yang menyatakan
Brigita Dinda Utari
VI
KATA PENGANTAR
Puji syukur panjatkan kepada Tuhan yang Maha Esa atas segala limpahan
berkat dan rahmatNya kepada kita semua. Serta atas petunjuk dan bimbinganNya
sehingga dapat menyelesaikan skripsi dengan judul “Analisis Rasio Likuiditas,
Rasio Solvabilitas, Rasio Rentabilitas dan Rasio Aktivitas Sebagai Alat Ukur
Kinerja Keuangan di Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang,
Kalimantan Barat Periode 2014-2016”. Penulis skripsi ini bertujuan untuk
memenuhi salah satu syarat memperoleh gelar Sarjana Ekonomi pada Program
Studi Akuntansi Universitas Sanata Dharma Yogyakarta, selain itu diharapkan
dapat bermanfaat bagi semua pihak.
Banyak pihak yang telah memberikan perhatian dan bantuan kepada
penulis dalam menyelesaikan skripsi ini, sehingga pada kesempatan ini penulis
hendak menyampaikan ungkapan terima kasih kepada:
1. Johanes Eka Priyatma, M.Sc., Ph.D. selaku Rektor Universitas Sanata

Dharma Yogyakarta.
2. M. Trisnawati Rahayu, SE., M.Si., Ak., QIA., CA selaku Dosen
Pembimbing yang dengan sabar membimbing dan bersedia meluangkan
waktu, tenaga, saran, koreksi, sumbangan pemikiran, dan nasihat-nasihat
dalam membimbing penulis sehingga skripsi ini bisa selesai.
3. Segenap dosen dan seluruh staf sekretariat Program Studi Akuntansi atas
segala informasi dan pelayanan yang diberikan.
4. Pengurus, Pengawas, CEO dan Seluruh jajaran staf dan karyawan
Koperasi Credit Union Keling Kumang yang telah mendukung
pelaksanaan penelitian.
5. Perpustakaan Universitas Sanata Dharma atas koleksi buku-bukunya
selama penyusunan skripsi.
6. Bapak dan ibu tercinta yang selalu peduli pada pendidikan saya. Terima
kasih telah memberikan semangat, dorongan, doa yang selalu kalian
sertakan untukku dari awal kuliah hingga saat ini aku bisa menyelesaikan
skripsi.
7. Romo Yohanes Pranoto yang selalu mendukung dan mendoakan sehingga
saya bisa menyelesaikan skripsi ini.
8. Teman-teman seperjuangaan MPAT dan semua teman-teman Akuntansi
angkatan 2013.
9. Teman-teman “WMG” tercinta, terimakasih telah mewarnai hari-hariku.
10. Sahabat terbaikku Oktaviana Dwisari Steptapusma yang telah sama-sama
berjuang dari awal kuliah sampai pengerjaan skripsi. Semoga kedepannya
kita nantinya bisa sama-sama sukses.
vii
Semoga Tuhan ry-rembalas budi baik dengan penuh kelimpahan-Nya

Penulis telah berusaha deirgan segala pengetahuan dan kemampuan semaksimal
mungkin. Penulis berharap agar skripsi ini bermanfaat bagi pembaca dan dapat
j uga seb ag ai b ahan refrensi untuk p eneliti an sel anj utnya.
Akhir kata penulis terbuka atas semua kritik dan saran yang nantinya akan
semakin mengembangkan dan menyempurnakan skripsi ini.
Yogittarta,31 Juli 2017
Brigita Dinda Utari
V‖ l
DAFTAR ISI
Halaman
HALAMAN JUDUL................................................................................................ i
HALAMAN PERSETUJUAN ................................................................................ ii
HALAMAN PENGESAHAN ................................................................................ iii
HALAMAN PERSEMBAHAN ............................................................................ iv
HALAMAN PERNYATAAN KEASLIAN KARYA TULIS .................................v
HALAMAN PERNYATAAN PERSETUJUAN PUBLIKASI ............................. vi
KATA PENGANTAR .......................................................................................... vii
DAFTAR ISI .......................................................................................................... ix
DAFTAR TABEL .................................................................................................. xi
DAFTAR GAMBAR ............................................................................................ xii
ABSTRAK ........................................................................................................... xiii
ABSTRACT ......................................................................................................... xiv
BAB I PENDAHULUAN ........................................................................................1
A. Latar Belakang Masalah ...................................................................1
B. Rumusan Masalah ............................................................................4
C. Batasan Masalah ...............................................................................4
D. Tujuan Penelitian ..............................................................................5
E. Manfaat Penelitian ............................................................................5
F. Sistematika Penulisan .......................................................................6
BAB II KAJIAN PUSTAKA ...................................................................................8
A. Koperasi ......................................................................................... 8
B. Credit Union ...................................................................................11
C. Koperasi dan Credit Union .............................................................12
D. Laporan Keuangan..........................................................................13
E. Laporan Keuangan Koperasi ..........................................................16
F. Analisis Laporan Keuangan ...........................................................18
G. Analisis Kinerja Keuangan .............................................................20
H. Analisis Rasio Keuangan ................................................................23
I. Analisis Trend ................................................................................35
BAB III METODE PENELITIAN.........................................................................38
A. Jenis Penelitian ...............................................................................38
B. Waktu dan Tempat Penelitian ....................................................... 38
C. Subjek dan Objek Penelitian ..........................................................39
D. Data Penelitian................................................................................39
E. Cara Pengumpulan Data .................................................................40
F. Populasi dan Sampel.......................................................................40
G. Variabel Penelitian .........................................................................41
H. Model Penelitian .............................................................................42
I. Teknik Analisis Data ......................................................................43
BAB IV GAMBARAN UMUM KOPERASI .......................................................54
A. Sejarah Koperasi .............................................................................54
B. Struktur Organisasi Credit Union Keling Kumang ........................58
ix
C. Keanggotaan Credit Union Keling Kumang ..................................59

D. Produk Simpanan Anggota .............................................................60
E. Produk Pinjaman (Kredit) ...............................................................61
F. Produk Sosial (Solidaritas) .............................................................61
BAB V ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN ..............................................62
A. Analisis Data ..................................................................................62
B. Pembahasan Hasil Analisis.............................................................84
BAB VI PENUTUP .............................................................................................101
A. Kesimpulan ...................................................................................101
B. Keterbatasan Penelitian ................................................................101
C. Saran .............................................................................................102
DAFTAR PUSTAKA ..........................................................................................103
LAMPIRAN .........................................................................................................105
x
DAFTAR TABEL
Halaman
Tabel 2.1 Penilaian Current ratio........................................................................27
Tabel 2.2 Penilaian Total Debt To Equity Ratio .................................................29
Tabel 2.3 Penilaian Total Debt To Asset Ratio ...................................................30
Tabel 2.4 Penilaian Rentabilitas Ekonomi ..........................................................31
Tabel 2.5 Penilaian Rentabilitas Modal Sendiri ..................................................33
Tabel 2.6 Penilaian Perputaran Aktiva ................................................................35
Tabel 3.1 Penilaian Current Ratio.......................................................................45
Tabel 3.2 Penilaian Total Debt To Equity Ratio .................................................46
Tabel 3.3 Penilaian Total Debt To Asset Ratio ...................................................47
Tabel 3.4 Penilaian Rentabilitas Ekonomi ..........................................................48
Tabel 3.5 Penilaian Rentabilitas Modal Sendiri ..................................................49
Tabel 3.6 Penilaian Perputaran Aktiva ................................................................51
Tabel 5.1 Perhitungan Current ratio ...................................................................64
Tabel 5.2 Perhitungan Total Debt To Equity Ratio .............................................66
Tabel 5.3 Perhitungan Total Debt To Asset Ratio ...............................................68
Tabel 5.4 Perhitungan Rentabilitas Ekonomi ......................................................70
Tabel 5.5 Perhitungan Rentabilitas Modal Sendiri .............................................72
Tabel 5.6 Perhitungan Perputaran Aktiva ...........................................................74
Tabel 5.7 Perhitungan Trend Current Ratio........................................................76
Tabel 5.8 Perhitungan Trend Total Debt To Equity Ratio ..................................77
Tabel 5.9 Perhitungan Trend Total Debt To Asset Ratio ....................................79
Tabel 5.10 Perhitungan Trend Rentabilitas Ekonomi ...........................................80
Tabel 5.11 Perhitungan Trend Rentabilitas Modal Sendiri ...................................82
Tabel 5.12 Perhitungan Perputaran Aktiva ...........................................................83
xi
DAFTAR GAMBAR
Halaman
Gambar 3.1 Kerangka Konseptual Pemikiran ....................................................... 43
Gambar 5.1 Grafik Trend Current Ratio............................................................... 77
Gambar 5.2 Grafik Trend Total Debt to Equity Ratio .......................................... 78
Gambar 5.3Grafik Trend Total Debt to Total Assets Ratio .................................. 80
Gambar 5.4 Grafik Trend Rentabilitas Ekonomi .................................................. 81
Gambar 5.5 Grafik Trend Rentabilitas Modal Sendiri .......................................... 83
Gambar 5.6 Grafik Trend Perputaran Aktiva ........................................................ 84
xii
ABSTRAK

(Studi Kasus pada Koperasi Credit Union Keling Kumang di Sintang,
Kalimantan Barat Periode 2014-2016)
Brigita Dinda Utari

NIM: 132114181
Universitas Sanata Dharma
Yogyakarta
2017
Tujuan penelitian ini untuk mengetahui kinerja keuangan koperasi yang
dihitung berdasarkan rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas dan rasio
aktivitaspada tahun 2014-2016 yang diintrepretasikan melalui garis trend dari
tahun 2014-2016 untuk melihat kenaikan atau penurunan kinerja keuangan
koperasi.
Subjek dalam penelitian ini adalah staff bagian keuangan Koperasi Credit
Union Keling Kumang. Objek penelitian adalah Neraca dan Laporan Sisa Hasil
Usaha pada laporan keuangan koperasi. Teknik pengumpulan data dalam
penelitian adalah dokumentasi.
Hasil penelitian menunjukkan rasio likuiditas tahun 2014-2016 diukur
menggunakan Current Ratio, pada tahun 2014, 2015, 2016 mendapatkan hasil
tidak baik dan grafik trend Current Ratiomengalami penurunan.
Rasio solvabilitas tahun 2014-2016 yang diukur dengan menggunakan Total
Debt to Equity Ratio dan Total Debt Assets Ratio keduanya mendapatkan hasil
tidak baik dan grafik trend keduanya mengalami penurunan.
Rasio Rentabilitas tahun 2014-2016 diukur menggunakan Rentabilitas
Ekonomi Rentabilitas Modal Sendiri keduanya mendapatkan hasil tidak baik
tetapi grafik trend Rentabilitas Ekonomi mengalami peningkatan sedangkan
grafik trend Rentabilitas Modal Sendiri mengalami penurunan. Rasio aktivitas
tahun 2014-2016 yang tercermin dalam rasio perputaran aset mendapatkan hasil
tidak baik.
Kata-kata Kunci : Kinerja Keuangan, Koperasi, Analisis Rasio
xiii
ABSTRACT
LIQUIDITY RATIO ANALYSIS, SOLVENCY, PROFITABILITY AND
ACTIVITY AS A FINANCIAL PERFORMANCE MEASUREMENT
(Case Study on Credit Union Cooperative Keling Kumang in Sintang, West
Kalimantan Period 2014-2016)
Brigita Dinda Utari

NIM: 132114181
University of Sanata Dharma
Yogyakarta
2017
The purpose of this study is to determine the financial performance of

cooperatives which is calculated based on liquidity ratios, solvency ratios,
profitability ratios and activity ratios in 2014-2016 as interpreted through the
trend line from 2014-2016 to see the increase or decrease of financial performance
of cooperatives.
Subjects in this research were financial staff of Credit Union Cooperative
Keling Kumang. The object of research was Balance Sheet and Report of
Business Result on cooperative’s financial report. Technique of collecting data in
this research is documentation.
The result of the research shows that the liquidity ratio of 2014-2016 as
measured using Current Ratio in 2014, 2015, 2016 were getting bad result shown
by the decreasing trend graph of Current Ratio.
The solvency ratio of 2014-2016 as measured by Total Debt to Equity Ratio
and Total Debt Assets Ratio both got unfavorable result and the trend graph
decreased.
The profitability ratio of 2014-2016 as measured using Rentability
Economic Rentability of Own Capital both got not good result but the trend graph
of Economic Rentability was increasing while the trend of Rentability of Own
Capital was decreasing. The activity ratio of 2014-2016, which was reflected in
the asset turnover ratio, was not good.
Key Words: Financial Performance, Cooperative, Ratio Analysis
xiv
BAB I
PENDAHULUAN
A. Latar Belakang Masalah
Koperasi merupakan salah satu penggerak roda perekonomian di Indonesia
yang berdasarkan asas kekeluargaan dengan tujuan untuk meningkatkan
kesejahteraan anggota pada khususnya dan masyarakat pada umumnya, serta ikut
membangun tatanan perekonomian nasional dalam rangka mewujudkan
masyarakat yang maju, adil dan makmur dari segi ekonomi, baik bagi anggota
maupun masyarakat disekitarnya.
Peran koperasi dalam perwujudan ekonomi masyarakat tersebut salah
satunya melakukan usaha dan kegiatan pemenuhan kebutuhan bersama dari para
anggota. Keadaan Koperasi Credit Union Keling Kumang yang masih belum
mampu bersaing dengan koperasi lain mampu memotivasi manajer suatu koperasi
untuk lebih meningkatkan kinerja koperasinya.
Dalam penelitian ini, peneliti tertarik untuk meneliti Koperasi Credit
Union Keling Kumang karena koperasi ini termasuk salah satu koperasi yang
cukup besar di Kabupaten Sintang dan penting sekali untuk mengetahui apakah
kinerja keuangannya baik atau tidak, serta diharapkan penelitian ini berguna bagi
koperasi dalam pengambilan keputusan diperiode selanjutnya.
Sama halnya dengan sebuah perusahaan, credit union juga memerlukan
suatu alat yang dapat digunakan untuk mengetahui kinerja keuangan agar
manajemen pihak credit union dapat melaksanakan tugas dan kewajibannya
1
dengan baik sesuai dengan tujuan yang ditetapkan. Untuk mengetahui kinerja
keuangan koperasi melalui analisis rasio keuangan, karena rasio keuangan ini
hanya menyederhanakan informasi yang menggambarkan hubungan antara pos
tertentu dengan pos lainnya. Dengan penyederhanaan ini dapat dinilai secara cepat
hubungan antar pos dan dapat dibandingkan dengan rasio lain. Adapun rasio
likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas dan rasio aktivitas.
Melalui analisis rasio koperasi dapat mengetahui kinerja keuangan,
menilai kinerja keuangan, membantu koperasi dalam pengambilan keputusan-
keputusan untuk periode selanjutnya, merencanakan dan mengatur segala
kebutuhan koperasi, mengukur kekuatan dan kelemahan dalam mencapai dan
meningkatkan apa yang dicita-citakan koperasi serta sebagai alat untuk
memprediksi kebangrutan koperasi. Meningkatkan kinerja koperasi, maka
koperasi dapat semakin kuat dalam menghadapi persaingan. Apabila koperasi
tidak dinilai kinerjanya maka akan berdampak pada kebangkrutan koperasi
ditahun yang akan datang .
Dalam penelitian ini informasi yang dibutuhkan oleh para pemakai laporan
keuangan diantaranya meliputi rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas
dan rasio aktivitas.
Rasio likuiditas digunakan untuk menggambarkan kemampuan koperasi
untuk menyelesaikan kewajiban jangka pendeknya. Rasio solvabilitas digunakan
untuk menunjukkan kemampuan koperasi dalam memenuhi kewajiban
keuangannya apabila perusahaan tersebut dilikuidasikan baik kewajiban jangka
pendek maupun jangka panjang. Rasio rentabilitas digunakan untuk mengukur

kemampuan koperasi dalam menghasilkan laba. Rasio aktivitas digunakan untuk
mengukur efektifitas koperasi dalam menggunakan aset yang dimilikinya,
termasuk untuk mengukur tingkat efisiensi koperasi dalam memanfaatkan sumber
daya yang ada.
Kinerja koperasi perlu diperhatikan agar pengurus koperasi dapat
mengetahui bagaimana keadaan keuangan yang dimiliki koperasi sehingga bisa
menentukan rencana strategis untuk masa yang akan datang.

Rumusan Masalah
1. Bagaimana kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling Kumang
berdasarkan analisis rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas
dan rasio aktivitas pada periode tahun 2014-2016?
2. Bagaimana perkembangan kinerja keuangan Koperasi Credit Union
Keling Kumang berdasarkan analisis rasio likuiditas, rasio solvabilitas,
rasio rentabilitas dan rasio aktivitas pada periode tahun 2014-2016?
Batasan Masalah
1. Kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling Kumang dinilai dengan
menggunakan laporan keuangan Neraca dan Sisa Hasil Usaha (SHU)
periode tahun 2014-2016.
2. Rasio yang digunakan rasio likuiditas (current ratio), rasio solvabilitas
(total debt to equity ratio dan total debt to asset ratio), rasio rentabilitas
(rentabilitas ekonomi dan rentabilitas modal sendiri) dan rasio aktivitas
(perputaran aktiva) Koperasi Credit Union Keling Kumang periode
tahun 2014-2016.
3. Teknik analisis yang digunakan adalah analisis Times Series.

Tujuan Penelitian
1. Mengetahui tingkat kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling
Kumang berdasarkan analisis rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio
rentabilitas dan rasio aktivitas pada periode tahun 2014-2016
2. Mengetahui perkembangan kinerja keuangan Koperasi Credit Union
Keling Kumang berdasarkan analisis rasio likuiditas, rasio solvabilitas,
rasio rentabilitas dan rasio aktivitas pada periode tahun 2014-2016
Manfaat Penelitian
1. Bagi Koperasi Credit Union Keling Kumang
Hasil analisis data Koperasi Credit Union Keling Kumang
diharapkan dapat memberikan masukan bagi pemilik sebagai bahan
evaluasi mengenai kinerja keuangan koperasi credit, sehingga dapat
dijadikan dasar pertimbangan yang digunakan untuk mengambil keputusan
demi kemajuan Koperasi Credit Union Keling Kumang dimasa yang akan
datang.
2. Bagi Universitas Sanata Dharma
Hasil penelitian ini dapat menambah wawasan dan menjadi bahan
studi bagi mahasiswa Universitas Sanata Dharma, serta dapat menambah
koleksi pustaka.
3. Bagi Peneliti
Penelitian ini dapat menambah pengalaman dan pengetahuan
mengenai dunia nyata perusahaan serta untuk menerapkan ilmu yang telah
diperoleh dibangku kuliah.
Sistematika Penulisan
BAB I : PENDAHULUAN
Bab ini menguraikan latar belakang masalah, rumusan masalah,
tujuan penelitian, manfaat penelitian dan sistematika penulisan.
BAB II : LANDASAN TEORI
Bab ini menguraikan tinjauan teori yang akan mendasari
pembentukan hipotesis dan dasar pembahasan penelitian.
BAB III : METODE PENELITIAN
Bab ini menjelaskan mengenai jenis penelitian, tempat dan waktu
penelitian, subjek dan objek penelitian, data yang diperlukan, teknik
pengumpulan data, dan teknik analisis data.
BAB IV : GAMBARAN UMUM KOPERASI
Bab ini berisikan data yang diperoleh dan diolah dalam penelitian
dengan menggunakan metode yang ada serta berisikan pembahasan
dari hasil pengolahan data yang diperoleh.

BAB V : ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN
Bab ini berisikan data yang diperoleh dan diolah dalam penelitian
dengan menggunakan metode yang ada serta berisikan pembahasan
dari hasil pengolahan data yang diperoleh.
BAB VI : PENUTUP
Dalam bab ini menguraikan kesimpulan dari hasil analisis data,
keterbatasan penelitian dan saran yang diusulkan bagi koperasi dan
peneliti selanjutnya.
BAB II
KAJIAN PUSTAKA
A. Koperasi
1. Pengertian Koperasi
Menurut Undang-Undang Nomor 17 Tahun 2012 pada pasal 1,
Koperasi adalah badan hukum yang didirikan oleh orang perseorangan
atau badan hukum koperasi, dengan pemisahan kekayaan para
anggotanya sebagai modal untuk menjalankan usaha, yang memenuhi
aspirasi dan kebutuhan bersama di bidang ekonomi, sosial, dan budaya
sesuai dengan nilai dan prinsip koperasi.
Menurut Undang-Undang Nomor 25 tahun 1992 pada pasal 1,
Koperasi adalah usaha yang beranggotakan orang seorang atau badan
hukum koperasi dengan melandaskan kegiatannya berdasarkan prinsip
koperasi sekaligus sebagai gerakan ekonomi rakyat berdasar atas asas
kekeluargaan. Pada Undang-Undang Nomor 25 tahun 1992 pada pasal
2, bahwa koperasi berlandaskan pancasila dan Undang-Undng Dasar
Negara Republik Indonesia tahun 1945 atas asas kekeluargaan.
2. Tujuan Koperasi
Menurut Undang-Undang Nomor 25 tahun 1992 pada pasal 3,
bahwa koperasi bertujuan memajukan kesejahteraan anggota pada
khususnya dan masyarakat pada umumnya serta ikut membangun
tatanan perekonomian Nasional dalam rangka mewujudkan masyarakat
8
yang maju, adil, makmur berlandaskan Pancasila dan Undang-Undang
Dasar 1945.
3. Fungsi Koperasi
Pada Pasal 4 Undang-Undang Nomor 25 tahun 1992, dalam
pembangunan ekonomi bangsa indonesia, koperasi mempunyai
kedudukan dan fungsi yang penting demi tercapainya kesejahteraan
bagi seluruh rakyat Indonesia. Fungsi (peranan dan tugas) koperasi
Indonesia sebagai berikut:
a. Membangun dan mengembangkan potensi dan kemampuan
ekonomi anggota pada khususnya dan masyarakat pada umumnya
untuk meningkatkan kesejateraan ekonomi dan sosialnya.
b. Berperan serta secara aktif dalam upaya mempertinggi kualitas
kehidupan manusia dan masyarakat.
c. Memperkokoh perekonomian rakyat sebagai dasar kekuatan dan
ketahanan perekonomian nasional dengan koperasi sebagai
sokogurunya.
d. Berusaha untuk mewujudkan dan mengembangkan perekonomian
nasional yang merupakan usaha bersama berdasarkan atas azas
kekeluargaan dan demokrasi ekonomi.

10
4. Jenis-jenis Koperasi
Menurut Widiyanti dan Sunindhia (2003:49-62) dalam garis
besarnya sekian banyak jenis Koperasi tersebut dapat dibagi menjadi 5
golongan, yaitu:
a. Koperasi Konsumsi
Barang konsumsi ialah barang yang diperlukan setiap hari,
misalnya: barang-barang pangan seperti beras, gula, garam, dan
minyak kelapa. Barang-barang sandang seperti kain batik, tekstil,
dan barang pembantu keperluan sehari-hari seperti: sabun, minyak
tanah.
Tujuan koperasi konsumsi ialah agar anggota-anggotanya
dapat membeli barang-barang konsumsi dengan kualitas yang baik
dan harga yang layak.
b. Koperasi Kredit atau Koperasi Simpan Pinjam
Koperasi Kredit didirikan untuk memberikan kesempatan
kepada anggota-anggotanya memperoleh pinjaman dengan mudah
dan dengan ongkos (atau bunga) yang ringan.
c. Koperasi Produksi
Koperasi Produksi yaitu koperasi yang bergerak dalam bidang
kegiatan ekonomi pembuatan dan penjualan barang-barang baik
yang dilakukan oleh Koperasi sebagai organisasi maupun orang-
orang anggota koperasi.

11
d. Koperasi Jasa
Koperasi Jasa yaitu koperasi yang berusaha dibidang penyediaan
jasa tertentu bagi para anggota mapupun masyarakat umum.
e. Koperasi Serba Usaha/Koperasi Unit Desa(KUD)
Dalam rangka meningkatkan produksi dan kehidupan rakyat
didaerah pedesaan, pemerintah menganjurkan pembentukan
Koperasi-koperasi Unit Desa (KUD).Koperasi Unit Desa (KUD)
itu meliputi satu atau beberapa desa saja,tetapi diharapkan agar
dapat meliputi semua desa didalam satu kecamatan.
B. Credit Union
Berawal pada abad ke 19 dimana terjadi krisis keuangan, lalu
muncullah gagasan mengenai koperasi yang diberi nama Credit Union.
Credit berasal dari bahasa latin yaitu credere yang artinya “saling
percaya” sedangkan union artinya “kumpulan”. Jadi Credit Union berarti
“kumpulan orang-orang yang saling percaya” (Munaldus et al, 2014:4).
Menurut Munaldus et al (2012:2), “Credit Union adalah koperasi
keuangan yang dijalankan secara demokratis dan profit sharing (bagi
hasil), menawarkan berbagai produk simpanan dan pinjaman berbunga
rendah kepada para anggotanya”.
Muncullah 3 prinsip utama Credit Union, yaitu:
1. Asas swadaya artinya tabungan hanya berasal dari anggota.
2. Asas setia kawan artinya pinjaman hanya diberikan kepada anggota.

12
3. Asas pendidikan artinya membangun watak adalah yang utama. Hanya
mereka yang berwatak baik yang boleh menjadi anggotaa dan
mendapatkan pinjaman. Untuk membangun watak perlu pendidikan
yang terus menerus.
(Munaldus et al 2014:4)
Menurut Munaldus et al (2012:27), “Tujuan utama CU adalah
melayani kebutuhan para anggota. Sisa hasil usaha (surplus) dibagikan
dalam bentuk dividen, biaya bunga simpanan, dan peningkatan
pelayanan kepada anggota setelah kebutuhan dana cadangan
terpenuhi”.
C. Credit Union dan Koperasi
Menurut Credit Union Counselling Office (1993:4), Credit Union
adalah Koperasi. Nama lengkap Credit Union sebenarnya adalah Koperasi
Credit Union. Sekaligus menyatakan baik corak maupun kekhususannya
secara jelas. Coraknya adalah perkoperasian karena suatu perusahaan yang
dibentuk oleh angggota secara sukarela dengan modal mereka sendiri,
dengan pengurus yang dipilih oleh anggota sendiri, dengan hak dan
kewajiban anggota yang sama. Tujuan untuk melayani kepentingan dan
kebutuhan anggota dan pembagian keuntungan disesuaikan dengan jasa-
jasa masing-masing anggota.
Menurut Credit Union Counselling Office (1993:5), kekhususannya
bahwa Credit Union bergerak dibidang keuangan, yaitu simpan dan

13
pinjam yang dilakukan dengan carapraktis, menarik serta menguntungkan.
Sedangkan menyangkut persyaratan-persyaratannyapun, Credit Union
memenuhi dan selalu menekankan ketiga persyaratan koperasi didalam
segala kegiatan usahanya, yaitu:
1. Modal kerja seluruhnya diperoleh dari anggota-anggota koperasi
sendiri.
2. Usahanya dilakukan untuk melayani kebutuhan anggota-anggota dan
buka semata-mata mencari keuntungan.
3. Adanya pendidikan dan penerangan yang intensip untuk meningkatkan
partisipasi anggota sebanyak mungkin.
D. Laporan Keuangan
1. Pengertian Laporan Keuangan
Menurut Hery (2015:3), “Laporan keuangan (financial
statement) merupakan produk akhir dari serangkaian proses pencatatan
dan penghtisaran data transaksi bisnis”.
Menurut Fahmi (2011:2), “laporan keuangan merupakan suatu
informasi yang menggambarkan kondisi keuangan suatu perusahaan,
dan lebih jauh informasi tersebut dapat dijadikan sebagai gambaran
kinerja keuangan perusahaan tersebut”.
2. Tujuan laporan keuangan
Menurut Standar Akuntansi Keuangan (PSAK) No.1 dalam
Fahmi (2011:132), menjelaskan bahwa tujuan laporan keuangan adalah

14
menyediakan informasi yang menyangkut posisi keuangan, kinerja,
serta perubahan posisi keuangan suatu perusahaan yang bermanfaat
bagi sejumlah besar pemakai dalam pengambilan keputusan. Agar
laporan keuangan menjadi lebih bermakna, laporan keuangan tersebut
harus dapat dipahami dan dimengerti oleh pengguna sehingga perlu
dilakukan analisis laporan keuangan.
Menurut Standar Akuntansi Keuangan (Ikatan Akuntan
Indonesia, 1994) dalam Fahmi (2011:6), bahwa “Tujuan laporan
keuangan adalah menyediakan informasi yang menyangkut posisi
keuangan, kinerja serta perubahan posisi keuangan suatu perusahaan
yang bermanfaat bagi sejumlah besar pemakai dalam pengambilan
keputusan ekonomi”.
Menurut Farid Harianto dan Siswanto Sudomo dalam Fahmi
(2011:6), mengatakan tujuan laporan keuangan “agar pembuat
keputusan tidak menderita kerugian atau paling tidak mampu
menghindarikan kerugian yang lebih besar, semua keputusan harus
didasarkan pada informasi yang lengkap, reliable, valid, dan penting”.
3. Komponen laporan keuangan
a. Neraca
Salah satu tujuan pelaporan keuangan biasanya dikatakan
untuk membantu investor, kreditur, dan pihak-pihak lain untuk
menaksir besar, waktu (timing), serta ketidakpastian aliran kas
suatu perusahaan atau entitas. Tujuan yang lebih spesifik adalah

15
untuk memberikan informasi mengenai sumber daya ekonomi,
kewajiban, dan modal sendiri dari suatu entitas perusahaan. Neraca
menampilkan sumber daya ekonomis (aset), kewajiban ekonomis
(utang), modal saham, dan hubungan antar item tertentu (Mamduh
2009:50)
Persamaan neraca bisa ditunjukkan sebagai berikut :
Aset = Utang + Modal Pemilik
b. Laporan Laba-Rugi
Menurut Hery (2015:34), “Laporan laba-rugi (income
statement) adalah laporan yang menyajikan ukuran keberhasilan
operasi perusahaan selama periode waktu tertentu”.
Laporan laba-rugi meringkas hasil dari kegiatan perusahaan
selama periode akuntansi tertentu. Laporan ini sering dipandang
sebagai laporan akuntansi yang paling penting dalam laporan
tahunan. Kegiatan perusahaan selama periode tertentu mencakup
aktivitas rutin atau operasional, disamping aktivitas-aktivitas yang
sifatnya tidak rutin dan jarang muncul (Mamduh 2009:55).
c. Laporan Aliran Kas
Tujuan pokok laporan arus kas adalah untuk memberikan
informasi mengenai penerimaan dan pembayaran kas perusahaan
selama periode tertentu. Tujuan kedua laporan arus kas adalah
untuk memberikan informasi mengenai efek kas dari kegiatan

16
investasi, pendanaan, dan operasi perusahaan selama periode
tertentu. Salah satu tujuan pelaporan keuangan adalah untuk
memberikan informasi mengenai aliran dana perusahaan (Mamduh
2009:55).
Menurut Hery (2015:203), “Laporan arus kas digunakan oleh
manajemen untuk mengevaluasi kagiatan operasional yang telah
berlangsung, dan merencanakan aktivitas investasi dan pembiayaan
dimasa yang akan datang”.
E. Laporan Keuangan Koperasi
Menurut Sitio dan Tamba (2001:107) laporan keuangan koperasi
selain merupakan bagian dari sistem pelaporan keuangan koperasi, juga
merupakan bagian dari laporan pertanggungjawaban pengurus tentang tata
kehidupan koperasi. Tujuan pelaporan keuangan koperasi menurut Sitio
dan Tamba (2001:108) adalah untuk menyediakan informasi yang berguna
bagi pemakai utama dan pemakai lainnya.
Menurut Sitio dan tamba (2001:109) Karakteristik laporan keuangan
pada koperasi, antara lain:
1. Laporan keuangan merupakan bagian dari pertanggung jawaban
pengurus kepada para anggotanya di dalam rapat anggota tahunan
(RAT).
17
2. Laporan keuangan biasanya meliputi neraca / laporan posisi
keuangan, laporan sisa hasil usaha, dan laporan arus kas yang
penyajiannya dilakukan secara komparatif.
3. Laporan keuangan yang disampaikan pada RAT harus
ditandatangani oleh semua anggota pengurus koperasi (UU
No.25/1992, pasal 36 ayat 1).
4. Laporan laba rugi menyajikan hasil akhir yang disebut sisa hasil
usaha (SHU). SHU koperasi dapat berasal dari usaha yang
diselenggarakan untuk anggota dan bukan anggota. SHU yang
dibagikan kepada anggota harus berasal dari usaha yang
diselenggarakan untuk anggota. Pada saat RAT, SHU ini diputuskan
untuk dibagi sesuai dengan ketentuan yang tercantum dalam undang-
undang dan anggaran dasar koperasi. Komponen pembagian SHU
sesuai dengan anggaran dasar atau anggaran rumah tangga
(AD/ART) koperasi yang bersangkutan (UU No.25/1992, pasal 45).
5. SHU yang berasal dari transaksi anggota maupun non anggota
didistribusikan sesuai dengan komponen-komponen pembagian SHU
yang telah diatur dalam AD atau ART koperasi.
6. Laporan keuangan koperasi bukan merupakan laporan keuangan
kosolidasi dari koperasi-koperasi.
7. Posisi keuangan koperasi tercermin pada neraca, sedangkan sisa
hasil usaha tercermin pada perhitungan hasil usaha.

18
8. Laporan keuangan yang diterbitkan oleh koperasi dapat menyajikan
hak dan kewajiban anggota beserta hasil usaha dari dan untuk
anggota, di samping yang berasal dari bukan anggota.
9. Alokasi pendapatan dan beban pada perhitungan hasil usaha kepada
anggota dan bukan anggota, berpedoman pada perbandingan
manfaat yang diterima oleh anggota dan bukan anggota.
10. Modal koperasi yang dibukkan terdiri dari:
1) Simpanan-simpanan
2) Pinjaman-pinjaman
3) Penyisihan dari hasil usahanya termasuk cadangan serta sumber-
sumber lain
11. Pendapatan koperasi yang diperoleh dalam satu tahun buku
dikurangi dengan penyusutan-penyusutan dan beban-beban dari
tahun buku yang bersangkutan disebut sisa hasil usaha.
12. Keanggotaan atau kepemilikan pada koperasi tidak dapat
dipindahtangankan dengan dalih apapun.
F. Analisis Laporan Keuangan
1. Pengertian Analisis Laporan Keuangan
Menurut Fahmi (2011:1), “Analisis laporan keuangan (financial
statement analysis) pada dasarnya merupakan perhitungan rasio-rasio
untuk menilai keadaan keuangan perusahaan dimasa lalu, saat ini dan
kemungkinannya dimasa depan”.

19
Menganalisis laporan keuangan berarti menilai kinerja
perusahaan, baik secara internal maupun untuk dibandingkan dengan
perusahaan lain yang berada dalam industri yang sama. Hal ini
berguna bagi arah perkembangan perusahaan dengan mengetahui
seberapa efektif operasi perusahaan telah berjalan. Analisis laporan
keuangan sangat berguna tidak hanya bagi internal perusahaan saja,
tetapi juga bagi investor dan pemangku kepentingan lainnya (Hery
2015:132).
2. Tujuan Analisis Laporan Keuangan
Menurut Hery (2015:133) secara umum, tujuan dan manfaat dari
dilakukannya analisis laporan keuangan adalah:
a. Untuk mengetahui posisi keuangan perusahaan dalam suatu
periode tertentu, baik aset, liabilitas, ekuitas,maupun hasil usaha
yang telah dicapai selama beberapa periode.
b. Untuk mengetahui kelemahan-kelemahan yang menjadi
kekurangan perusahaan.
c. Untuk mengetahui kekuatan-kekuatan yang menjadi keunggulan
perusahaan.
d. Untuk menentukan langkah-langkah perbaikan yang perlu
dilakukan dimasa mendatang, khususnya yang berkaitan dengan
posisi keuangan perusahaan saat ini.
e. Untuk melakukan penilaian kinerja manajemen.

20
f. Sebagai pembanding dengan perusahaan sejenis, terutama
mengenai hasil yang telah dicapai.
G. Analisis Kinerja Keuangan
1. Pengertian analisis kinerja keuangan
Kinerja keuangan adalah suatu analisis yang dilakukan untuk
melihat sejauh mana suatu perusahaan telah melaksanakan dengan
menggunakan aturan-aturan pelaksanaan keuangan secara baik dan
benar. Seperti dengan membuat suatu laporan keuangan yang telah
memenuhi standar dan ketentuan dalam SAK (Standar Akuntansi
Keuangan) atau GAAP (General Acepted Accounting Principle), dan
lainnya (Fahmi 2011:239).
Menurut Fahmi (2011:4), penilaian kinerja setiap perusahaan
adalah berbeda-beda karena itu tergantung kepada ruang lingkup bisnis
yang dijalankannya. Terdapat lima tahap dalam menganalisis kinerja
keuangan suatu perusahaan secara umum, yaitu:
a. Melakukan review terhadap data laporan keuangan
Review disini dilakukan dengan tujuan agar laporan keuangan yang
sudah dibuat tersebut sesuai dengan penerapan kaidah-kaidah yang
berlaku umum dalam dunia akuntansi, sehingga dengan demikian
hasil laporan keuangan tersebut dapat dipertanggungjawabkan.

21
b. Melakukan perhitungan
Penerapan metode perhitungan disini adalah disesuaikan dengan
kondisi dan permasalahan yang sedang dilakukan sehingga hasil
dari perhitungan tersebut akan memberikan suatu kesimpulan
sesuai dengan analisis yang diinginkan.
c. Melakukan perbandingan terhadap hasil hitungan yang telah
diperoleh
Dari hasil perhitungan yang telah diperoleh tersebut kemudian
dilakukan perbandingan dengan hasil hitungan dari berbagai
perusahaan lainnya.
Metode yang paling umum dipergunakan untuk melakukan
perbandingan ini ada dua, yaitu:
(a) Times series analysis
Membandingkan secara antar waktu atau antar periode, dengan
tujuan itu nantinya akan terlihat secara grafik.
(b) Cross sectional approach
Melakukan perbandingan terhadap hasil hitungan rasio-rasio
yang telah dilakukan antara satu perusahaan dan perusahaan
lainnya dalam ruang lingkup yang sejenis yang dilakukan
secara bersamaan.
Dari hasil penggunaan metode ini diharapkan nantinya dapat dibuat
satu kesimpulan yang menyatakan posisi perusahaan tersebut

22
berada dalam kondisi sangat baik, baik, sedang/normal, tidak baik,
dan sangat tidak baik.
d. Melakukan penafsiran (interpretation) terhadap berbagai masalah
yang ditemukan
Pada tahap ini analisis melihat kinerja keuangan perusahaan adalah
setelah dilakukan ketiga tahap tersebut selanjutnya dilakukan
penafsiran untuk melihat apa aja permasalahan dan kendala yang
dialami.
e. Mencari dan memberikan pemecahan masalah terhadap berbagai
masalah yang ditemukan.
Pada tahap terakhir ini setelah ditemukan berbagai permasalahan yang
dihadapi maka dicarikan solusi guna memberikan suatu input atau
masukan agar apa yang menjadi kendala dan hambatan selama ini
dapat terselesaikan.
Pengukuran kinerja keuangan merupakan suatu usaha formal
untuk mengevaluasi efisiensi dan efektifitas perusahaan dalam
menghasilkan laba dan posisi kas tertentu. Pengukuran kinerja
keuangan penting sebagai sarana atau indikator dalam rangka
memperbaiki kegiatan operasional perusahaan. Pengukuran kinerja
keuangan dilakukan bersamaan dengn proses analisis. Analisis kinerja
keuangan merupakan suatu proses pengkajian kinerja keuangan secara
kritis, yang meliputi peninjauan data keuangan, penghitungan,

23
pengukuran, interpretasi, dan pemberian solusi terhadap masalah
keuangan perusahaan pada suatu periode tertentu (Hery 2015:29).
H. Analisis Rasio Keuangan
1. Pengertian Analisis Rasio Keuangan
Menurut Hery (2015:163),”Analisis Rasio Keuangan adalah
analisis yang dilakukan dengan menghubungkan berbagai perkiraan
yang ada pada laporan keuangan dalam bentuk rasio keuangan atau
antar pos yang ada di antara laporan keuangan”.
2. Hubungan Rasio Keuangan dan Kinerja Keuangan
Menurut Warsidi dan Bambang dalam Fahmi (2011:108),
“Analisis rasio keuangan merupakan instrumen analisis prestasi
perusahaan yang menjelaskan berbagai hubungan dan indikator
keuangan, yang ditujukan untuk menunjukkan perubahan dalam
kondisi keuangan atau prestasi operasi di masa lalu dan membantu
menggambarkan trend pola tersebut, untuk kemudian menunjukkan
risiko dan peluang yang melekat”.
Rasio keuangan ada banyak jumlahnya dan setiap rasio itu
mempunyai kegunaannya masing-masing. Bagi investor ia akan
melihat rasio dengan penggunaan yang paling sesuai dengan analisis
yang akan ia lakukan. Jika rasio tersebut tidak merepresentasikan
tujuan dari analisis yang akan ia lakukan maka rasio tersebut tidak
akan dipergunakan, karena dalam konsep keuangan dikenal dengan

24
namanya fleksibilitas, artinya rumus atau berbagai bentuk formula
yang dipergunakan haruslah disesuaikan dengan kasus yang diteliti
(Fahmi 2011:108-109).
3. Manfaat Analisis Rasio Keuangan
Menurut Fahmi (2011:109), Adapun manfaat yang bisa diambil
dengan dipergunakan rasio keuangan, yaitu :
a. Analisis rasio keuangan sangat bermanfaat untuk dijadikan sebagai
alat menilai kinerja dan prestasi keuangan perusahaan.
b. Analisis rasio keuangan sangat bermanfaat bagi pihak manajemen
sebagai rujukan untuk membuat perencanaan.
c. Analisis rasio keuangan dapat dijadikan sebagai alat untuk
mengevaluasi kondisi suatu perusahaan dari perspektif keuangan.
d. Analisis rasio keuangan juga bermanfaat bagi para kreditor dapat
digunakan untuk memperkirakan potensi risiko yang akan dihadapi
dikaitkan dengan adanya jaminan kelangsungan pembayaran bunga
dan pengembalian pokok pinjaman.
e. Analisis rasio keuangan dapat dijadikan sebagai penilaian bagi
pihak stakeholder organisasi.
4. Jenis-jenis Rasio
Rasio likuiditas merupakan rasio yang menggambarkan
kemampuan perusahaan dalam memenuhi kewajiban jangka
pendeknya yang segera jatuh tempo. Rasio likuiditas diperlukan untuk

25
kepentingan analisis kredit atau analisis risiko keuangan (Hery
2015:166).
Rasio Solvabilitas atau Rasio Struktur Modal atau Rasio
Leverage, merupakan rasio yang menggambarkan kemampuan
perusahaan dalam memenuhi seluruh kewajibannya. Sama halnya
dengan rasio likuiditas, rasio solvabilitas juga diperlukan untuk
kepentingan analisis kredit atau analisis risiko keuangan (Hery
2015:167).
Rasio Aktivitas, merupakan rasio yang digunakan untuk
mengukur tingkat efesiensi atas pemanfaatan sumber daya yang
dimiliki perusahaan, atau untuk menilai kemampuan perusahaan dalam
menjalankan aktivitasnya sehari-hari. Rasio ini dikenal juga sebagai
rasio pemanfaatan aset, yaitu rasio yang digunakan untuk menilai
efektivitas dan intensitas aset perusahaan dalam menghasilkan
penjualan (Hery 2015:167-168).
Rasio Profitabilitas, merupakan rasio yang menggambarkan
kemampuan perusahaan dalam menghasilkan laba. Rasio ini dapat
dibedakan menjadi dua jenis, yaitu Rasio Tingkat Pengembalian atas
Investasi dan Rasio Kinerja Operasi. Rasio Tingkat Pengembalian atas
Investasi dan Rasio Kinerja Operasi adalah rasio yang digunakan
untuk menilai kompensasi finansial penggunaan aset atau ekuitas
terhadap laba bersih (laba setelah bunga dan pajak) (Hery 2015:168).
26
Dalam penelitian ini Rasio Keuangan yang digunakan antara
lain: rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas (profitabilitas)
dan rasio aktivitas. Rasio yang digunakan:
a. Rasio Likuiditas (Liquidity Ratio)
Menurut Munawir (2001:73) Rasio likuiditas adalah rasio yang
mengukur kemampuan perusahaan dalam membayar kewajiban
jangka pendek pada saat jaatuh tempo serta menunjukkan jumlah
waktu yang diharapkan sampai suatu aktiva terealisasi menjadi kas
atau sampai kewajiban koperasi perusahaan dilunasi.
Dalam penelitian ini rasio likuiditas yang digunakan adalah:
1) Rasio lancar (Current Ratio)
Rasio lancar (current ratio), merupakan rasio untuk
mengukur kemampuan perusahaan dalam memenuhi
kewajiban jangka pendeknya yang segera jatuh tempo dengan
menggunakan aset lancar yag tersedia (Hery 2015:167).
Aktiva lancar biasanya terdiri atas kas tunai, surat-surat
berharga (sekuritas), piutang dan persediaan (inventory),
sedangkan utang lancar terdiri atas hutang dagang, wesel bayar
jangka pendek. Rasio lancar merupakan rasio yang paling
umum digunakan untuk mengukur penyelesaian jangka
pendek.
27
Secara matematis dapat dirumuskan (Munawir, 2010:72):
Berdasarkan Peraturan Menteri Negara Koperasi dan Usaha
Kecil dan Menengah Republik Indonesia, Nomor
06/Per/M.KUKM/V/2006 tanggal 1 Mei 2006 tentang
Pedoman Penilaian Koperasi Berprestasi/ koperasi award,
maka penilaian Current ratio sebagai berikut:
Tabel 2.1 Penilaian Current Ratio
Jenis Rasio Interval Rasio Kriteria
200% - 250% Baik sekali
175% -<200% atau>250% -275% Baik
Current Ratio 150% - <175% atau>275% - 300% Cukup baik
125% - < 150% atau>300% -325% Kurang baik
<125% atau >325% Tidak baik
b. Rasio Solvabilitas (Leverage Ratio)
Rasio Sovabilitas atau Rasio Struktur Modal atau Rasio
Leverage, merupakan rasio yang menggambarkan kemampuan
perusahaan dalam memenuhi seluruh kewajibannya. Sama halnya
dengan rasio likuiditas, rasio solvabilitas juga diperlukan untuk

28
kepentingan analisis kredit atau analisis rasio keuangan (Hery
2015:167).
Adapun rasio yang digunakan untuk mengukur Solvabilitas ada
dua, yaitu:
1) Total Debt to Equity Ratio (Ratio antara hutang dengan modal
sendiri)
Rasio utang terhadap modal yang digunakan untuk
mengukur besarnya proporsi (Hery, 2015:198). Merupakan
perbandingan antara jumlah hutang (lancar + jangka panjang)
dengan modal sendiri.
Secara sistematis dapat dirumuskan (Munawir, 2010:105):
maka penilaian Total Debt to Equity Ratio (Rasio antara
hutang dengan modal sendiri) sebagai berikut:

29
Tabel 2.2 Penilaian Total Debt to Equity Ratio
Jenis Rasio Interval Rasio Kreteria
≤ 70% Baik sekali
> 70% - 100% Baik
Total Debt to Equity Ratio >100% - 150% Cukup baik
>150% - 200% Kurang baik
>200% Tidak baik
2) Total Debt to Asset Ratio (Rasio antara hutang dengan
aktiva)
Rasio ini disebut juga sebagai rasio yang melihat
perbandingan utang perusahaan, yaitu diperoleh dari
perbandingan total utang dibagi dengan aset (Fahmi,
2011:127). Merupakan perbandingan antara jumlah hutang
(lancar + jangka panjang) dengan total aktiva.

30
maka penilaian Total Debt to Asset Ratio (Rasio antara
hutang dengan aktiva) sebagai berikut.
Tabel 2.3 Penilaian Total Debt to Asset Ratio
≤40% Baik sekali
>40%-50% Baik
Total Debt to Asset Ratio >50%-60% Cukup baik
>60%-80% Kurang baik
>80% Tidak baik
c. Rasio Rentabilitas (Profitability Ratio)
Rentabilitas suatu perusahaan diukur dengan kesuksesan
perusahaan dan kemampuan menggunakan aktivanya secara
produktif dengan demikian rentabilitas suatu perusahaan dapat
diketahui dengan memperbandingkan antara laba yang diperoleh
dalam suatu periode dengan jumlah aktiva atau jumlah modalnya
(Munawir, 2001:33).
Menurut Hery (2015:226), rasio profitabilitas dikenal juga
sebagai rasio rentabilitas merupakan rasio yang digunakan untuk
mengukur kemampuan perusahaan dalam menganalisis laba dari
aktivitas normal bisnisnya. Rasio rentabilitas antara lain :

31
1) Rentabilitas Ekonomi
Rasio ini melihat sejauh mana investasi yang
ditanamkan mampu memberikan pengembalian keuntungan
sesuai yang dharapkan (Fahmi, 2011:137). Perbandingan
antara laba usaha/SHU pada koperasi dengan total aktiva
(Munawir, 2010:105).
Secara sistematis dapat dirumuskan (Munaldus, 2014:275):
maka penilaian Rentabilitas Ekonomi sebagai berikut:
Tabel 2.4 Penilaian Rentabilitas Ekonomi
≥10% Baik sekali
7% - < 10% Baik
Rentabilitas Ekonomi 3% - < 7% Cukup baik
1% - < 3% Kurang baik
<1% Tidak baik

32
2) Rentabilitas Modal Sendiri
Rasio yang menunjukkan seberapa besar kontribusi
ekuitas dalam menciptakan laba bersih. Dengan kata lain,
rasio ini digunakan untuk mengukur seberapa besar jumlah
laba bersih yang dihasilkan dari setiap rupiah dana yang
tertanam dalam ekuitas (Hery, 2015:230). Perbandingan
antara total laba bersih setelah dikurangi pajak dengan
modal sendiri.
maka penilaian Rentabilitas Modal Sendiri sebagai berikut:

33
Tabel 2.5 Penilaian Rentabilitas Modal Sendiri
≥ 21% Baik sekali
15% - <21% Baik
Rentabilitas Modal Sendiri 9% - <15% Cukup baik
3% - <9% Kurang baik
< 3% Tidak baik
d. Rasio Aktivitas
Rasio Aktivitas, merupakan rasio yang digunakan untuk
mengukur tingkat efesiensi atas pemanfaatan sumber daya yang
dimiliki perusahaan, atau untuk menilai kemampuan perusahaan
dalam menjalankan aktivitasnya sehari-hari. Rasio ini dikenal juga
sebagai rasio pemanfaatan aset, yaitu rasio yang digunakan untuk
menilai efektivitas perusahaan dan intensitas aset perusahaan dalam
menghasilkan penjualan (Hery 2015:167-168).
Rasio aktivitas yang dapat digunakan:

Perputaran Aktiva (Asset Turn Over Ratio)
Rasio ini menunjukkan total aktiva diukur dari volume
penjualan dengan kata lain seberapa jauh kemampuan semua aktiva
menciptakan penjualan (Harahap, 2007:309). Menurut standar
akuntansi koperasi dalam Sitio dan tamba (2001:112), maka
pendapatan yang diperoleh dari transaksi penjualan produk atau

34
penyerahan jasa kepada anggota dilaporkan secara terpisah pada
perhitungan hasil usaha sebagai penjualan kepada anggota atau
pendapatan dari anggota. Pendapatan yang timbul sehubungan
dengan penjualan produk atau penyerahan jasa kepada bukan
anggota dapat dipandang sebagai pendapatan usaha sebagimana
lazimnya terdapat pada badan-badan usaha lainnya. Pendapatan
yang timbul dari transaksi semacam ini perlu disajikan secara
terpisah pada perhitungan hasil usaha sebagai penjualan kepada
bukan anggota atau pendapatan dari bukan anggota.
Secara sistematis dapat dirumuskan (Mamduh dan Abdul,

2009:78):
Berdasarkan Peraturan Menteri Negara Koperasi dan Usaha Kecil
dan Menengah Republik Indonesia, Nomor
06/Per/M.KUKM/V/2006 tanggal 1 Mei 2006 tentang Pedoman
Penilaian Koperasi Berprestasi/ koperasi award, maka penilaian
Perputaran Aktiva sebagai berikut:

35
Tabel 2.6 Penilaian Perputaran Aktiva
≥3,5 kali Baik sekali
2,5 - <3,5 kali Baik
Perputaran Aktiva 1,5 - 2,5 kali Cukup baik
1 - < 1,5 kali Kurang baik
<1 kali Tidak baik
I. Analisis Trend
Menurut Hery (2015:135), “analisis trend merupakan teknik analisis
yang digunakan untuk mengetahui tendensi keadaan keuangan dan kinerja
perusahaan, apakah menunjukkan kenaikan atau penurunan”.
Menurut Sofyan Harahap (2002) dalam Pratama (2016:44), teknik
analisis ini dipergunakan untuk menganalisis laporan keuangan yang
meliputi minimal 3 periode. Analisis ini dimaksudkan untuk mengetahui
perkembangan sebuah koperasi/perusahaan melalui rentang perjalanan
waktu yang sudah lalu dan memproyeksi situasi masa ini ke masa yang
berikutnya.
36
Metode yang digunakan untuk menentukan persamaan trend adalah
metode kuadrat terkecil.
Persamaan garis trend linear (Algifari, 2013:165)
Keterangan :
Y’ = nilai variabel yang akan dianalisis
a = nilai Y apabila X sama dengan nol
b = kemiringan (slope) garis trend atau perubahan nilai Y
x = waktu
Agar persamaan trend yang diperoleh memenuhi kreteria persamaan garis
linear yang baik maka untuk menentukan nilai a dan b dapat digunakan
formula: (Algifari, 2013:168).
Keterangan :
n = banyaknya tahun yang digunakan
Y = nilai variabel deret berkala
X = kode waktu masing-masing tahun
Pada tahap ini, peneliti menjawab rumusan masalah yang kedua
yaitu dengan cara pehitungan melalui analisis trend dan hasil tersebut
37
peneliti dapat mengetahui perkembangan kinerja Koperasi Credit Union
Keling Kumang apabila dalam perhitungan tersebut nilai b = positif (+)
berarti perkembangan kinerja ada Koperasi Credit Union Keling Kumang
tersebut mengalami kenaikan, tetapi jika b = negatif (-) berarti
perkembangan kinerja Koperasi Credit Union Keling Kumang tersebut
mengalami penurunan
38
BAB III
METODE PENELITIAN
A. Jenis Penelitian
Jenis penelitian yang digunakan adalah studi kasus. Menurut
Depdikbud (1983:11) dalam Zuriah (2005:48), studi kasus adalah
penelitian yang bertujuan untuk mempelajari secara intensif mengenai unit
sosial tertentu, yang meliputi individu, kelompok, lembaga dan
masyarakat. Kesimpulan yang ditarik dari analisis ini hanya berlaku bagi
perusahaan yang bersangkutan.
B. Waktu dan Tempat Penelitian
1. Tempat Penelitian
Penelitian dilakukan di Koperasi Credit Union Keling Kumang, yang
beralamat dijalan YC. Oevang Uray No.33, Kelurahan Baning Kota
Kecamatan Sintang, Kabupaten Sintang, Kalimantan Barat.
2. Waktu Penelitian
Penelitian dilakukan pada bulan Desember 2016 sampai dengan
Februari 2017.
38
39
C. Subjek dan Objek Penelitian
1. Subjek penelitian adalah staff bagian keuangan Credit Union Keling
Kumang.
2. Objek penelitian adalah Neraca dan Sisa Hasil Usaha (SHU) pada
laporan keuangan Koperasi Credit Union Keling Kumang.
D. Data Penelitian
Dalam penelitian ini data yang digunakan adalah data sekunder.
Data sekunder adalah data yang bersumber dari catatan yang ada
pada perusahaan dan dari sumber lainnya yaitu dengan mengadakan studi
kepustakaan dengan mempelajari buku-buku yang ada hubungannya
dengan objek penelitian atau dapat dilakukan dengan menggunakan data
dari Biro Pusat Statistik (BPS) (Sunyoto 2013:21).
Data sekunder dalam penelitian ini diperoleh dari Kantor Koperasi Credit
Union Keling Kumang.
Data Sekunder yang diperlukan dalam penelitian ini meliputi:
1. Gambaran umum koperasi, berkaitan dengan Sejarah Koperasi
Credit Union Keling Kumang dan struktur organisasi Koperasi
Credit Union Keling Kumang.
2. Data keuangan koperasi, berkaitan dengan Neraca dan Sisa Hasil
Usaha (SHU) pada laporan keuangan Koperasi Credit Union
Keling Kumang.
40
E. Cara Pengumpulan Data
1. Metode Dokumentasi
Menurut Arikunto (2013:201), “Dokumentasi dimana peneliti
menyelidiki benda-benda tertulis seperti buku-buku, majalah,
dokumen, peraturan-peraturan, notulen rapat, catatan harian, dan
sebagainya”. Metode dokumentasi dilakukan dengan cara
mengumpulkan dan memeriksa Neraca dan Sisa Hasil Usaha Koperasi
Credit Union Keling Kumang periode 2014-2016.
2. Metode Wawancara
Menurut Sunyoto (2013:22), “Metode wawancara adalah
metode pengumpulan data dengan mengajukan pertanyaan-pertanyaan
secara bebas baik terstruktur maupun tidak terstruktur dengan tujuan
untuk memperoleh informasi secara luas mengenai objek penelitian”.
F. Populasi dan Sampel
1. Populasi
Menurut Hermawan (2009:145), “Populasi berkaitan dengan
seluruh kelompok orang, peristiwa atau benda yang menjadi pusat
perhatian peneliti untuk diteliti”. Populasi dalam penelitian ini adalah
laporan keuangan tahunan Koperasi Credit Union yang terdiri dari
Neraca dan Laporan Sisa Hasil Usaha (SHU) periode 2014-2016.

41
2. Sampel
Menurut Hermawan (2009:147), “Sampel merupakan suatu
bagian (subset) dari populasi. Hal ini mencakup sejumlah anggota
yang dipilih dari populasi”. Sampel dalam penelitian ini adalah bagian
dari jumlah populasi laporan keuangan yang terdiri dari Neraca dan
Laporan Sisa Hasil Usaha periode 2014-2016.
G. Variabel Penelitian
Variabel Penelitian pada dasarnya adalah segala sesuatu yang
berbentuk apa saja yang ditetapkan oleh peneliti untuk dipelajari sehingga
diperoleh informasi tentang hal tersebut, kemudian ditarik kesimpulannya
(Sugiyono, 2012:60).
Dalam penelitian ini digunakan 2 variabel yaitu sebagai berikut:
1. Variabel independen (Variabel bebas)
Variabel independen (variabel bebas) merupakan variabel yang
mempengaruhi atau yang menjadi sebab perubahannya atau timbulnya
variabel dependen (terikat). Dalam penelitian ini, terdapat 4 variabel
independen yang digunakan yaitu rasio likuiditas, rasio solvabilitas,
rasio rentabilitas dan rasio aktivitas.

42
2. Variabel dependen (variabel terikat)
Variabel dependen (variabel terikat) merupakan variabel yang
mempengaruhi atau yang menjadi akibat, karena adanya variabel
bebas. Dalam penelitian ini digunakan variabel terikat yaitu kinerja
laporan keuangan koperasi.

43
H. Model Penelitian
Credit Union
Laporan Keuangan Credit

Union
Neraca dan Sisa Hasil

Usaha (SHU)
Analisis Rasio
Rasio Likuiditas Rasio Rentabilitas
Rasio Solvabilitas Rasio Aktivitas
Analisis Trend
Kinerja Keuangan Credit

Union
Gambar 3.1 Kerangka Konseptual Pemikiran

44
Keterangan :
Dari gambar kerangka konseptual diatas dapat diuraikan sebagai berikut:
secara umum laporan credit union terdiri dari Neraca dan Sisa Hasil Usaha (SHU)
dianalisis dengan menggunakan rasio likuiditas yang terdiri dari rasio lancar.
Rasio solvabilitas yang terdiri dari rasio antara hutang dengan modal sendiri dan
rasio antara hutang dengan aktiva. Rasio rentabilitas yang terdiri dari rentabilitas
ekonomi dan rentabilitas modal sendiri. Rasio aktivitas yang terdiri dari
perputaran aktiva. Setelah analisis rasio dilakukan kemudian dilakukan analisis
trend. Dari hasil analisis laporan keuangan menggunakan analisis rasio dan
analisis trend itu kemudian bisa ditarik kesimpulan mengenai kinerja keuangan
dan perkembangan kinerja keuangan Credit Union Keling Kumang.

45
I. Teknik Analisis Data
1. Analisis Rasio
a. Menghitung rasio likuiditas yang meliputi:
Rasio Lancar (Current Ratio)
maka penilaian Rasio Lancar sebagai berikut
Tabel 3.1 Penilaian Current Ratio

200% - 250% Baik sekali
175% -<200% atau>250% -275% Baik
Current Ratio 150% - <175% atau>275% -300% Cukup baik
125% - < 150% atau>300% -325% Kurang baik
<125% atau >325% Tidak baik

46
b. Menghitung rasio solvabilitas yang meliputi:
1) Total Debt to Equity Ratio (Rasio antara hutang dengan
modal sendiri)
maka penilaian Total Debt to Equity Ratio (Rasio antara
hutang dengan modal sendiri) sebagai berikut:
Tabel 3.2 Penilaian Total Debt to Equity Ratio
≤ 70% Baik sekali
> 70% - 100% Baik
Total Debt to Equity Ratio >100% - 150% Cukup baik
>150% - 200% Kurang baik
>200% Tidak baik

47
2) Total Debt to Asset Ratio (Rasio antara hutang dengan
aktiva)
maka penilaian Total Debt to Asset Ratio (Rasio antara
hutang dengan aktiva) sebagai berikut:
Tabel 3.3 Penilaian Total Debt to Asset Ratio
≥40% Baik sekali
>40%-50% Baik
Total Debt to Asset Ratio >50%-60% Cukup baik
>60%-80% Kurang baik
>80% Tidak baik

48
c. Menghitung rasio rentabilitas yang meliputi:
maka penilaian Rentabilitas Ekonomi sebagai berikut.
Tabel 3.4 Penilaian Rentabilitas Ekonomi
≥10% Baik sekali
7% - < 10% Baik
Rentabilitas Ekonomi 3% - < 7% Cukup baik
1% - < 3% Kurang baik
<1% Tidak baik

49
maka penilaian Rentabilitas Modal Sendiri sebagai berikut:
Tabel 3.5 Penilaian Rentabilitas Modal Sendiri
≥ 21% Baik sekali
15% - <21% Baik
Rentabilitas Modal Sendiri 9% - <15% Cukup baik
3% - <9% Kurang baik
< 3% Tidak baik

50
d. Rasio Aktivitas
Perputaran Aktiva (Asset Turn Over Ratio)
Menurut standar akuntansi koperasi dalam Sitio dan
tamba (2001:112), maka pendapatan yang diperoleh dari
transaksi penjualan produk atau penyerahan jasa kepada
anggota dilaporkan secara terpisah pada perhitungan hasil
usaha sebagai penjualan kepada anggota atau pendapatan dari
anggota. Pendapatan yang timbul sehubungan dengan
penjualan produk atau penyerahan jasa kepada bukan anggota
dapat dipandang sebagai pendapatan usaha sebagimana
lazimnya terdapat pada badan-badan usaha lainnya. Pendapatan
yang timbul dari transaksi semacam ini perlu disajikan secara
terpisah pada perhitungan hasil usaha sebagai penjualan kepada
bukan anggota atau pendapatan dari bukan anggota.
Berdasarkan Peraturan Menteri Negara Koperasi dan
Usaha Menengah Republik Indonesia, Nomor
maka penilaian Perputaran Aktiva sebagai berikut:

51
Tabel 3.6 Penilaian Perputaran Aktiva
≥3,5 kali Baik sekali
2,5 - <3,5 kali Baik
Perputaran Aktiva 1,5 – 2,5 kali Cukup baik
1- 1,5 kali Kurang baik
<1 kali Tidak baik
2. Analisis Trend
Langkah - langkah sebagai berikut :
Menginterpretasikan perkembangan kinerja keuangan berdasarkan
analisis trend terhadap rasio likuiditas yang meliputi current ratio,
rasio solvabilitas yang meliputi Total Debt to Equity Ratio dan
Total Debt to Total Assets Ratio, rasio rentabilitas yang meliputi
rentabilitas ekonomi dan rentabilitas modal sendiri dan rasio
aktivitas yang meliputi perputaran aktiva.
Dengan persamaan :
Y’ = a + bX
52
Keterangan :
Y’ = nilai variabel yang akan dianalisis
a = nilai Y apabila X sama dengan nol
b = kemiringan (slope) garis trend atau perubahan nilai Y
x = waktu
agar persamaan trend yang diperoleh memenuhi kreteria persamaan
garis linear yang baik maka untuk menentukan nilai a dan b dapat
digunakan formula:
Jika b = positif (+) berarti perkembangan kinerja tersebut mengalami
kenaikan, tetapi jika b = negatif (-) berarti perkembangan kinerja
tersebut mengalami penurunan.

53
Keterangan :
n = banyaknya tahun yang digunakan
Y = nilai variabel deret berkala
X = kode waktu masing-masing tahun
Pada tahap ini, peneliti menjawab rumusan masalah yang
kedua yaitu dengan cara perhitungan melalui analisis trend dan hasil
tersebut peneliti dapat mengetahui perkembangan kinerja Koperasi
Credit Union Keling Kumang apabila dalam perhitungan tersebut
nilai b = positif (+) berarti perkembangan kinerja pada Koperasi
Credit Union Keling Kumang tersebut mengalami kenaikan, tetapi
jika b = negatif (-) berarti perkembangan kinerja Koperasi Credit
Union Keling Kumang tersebut mengalami penurunan.

54
BAB IV
GAMBARAN UMUM KOPERASI
A. Sejarah Koperasi
Pada tanggal 26-28 Nopember 1992, Institut Dayakologi (pada waktu
itu masih bernama Institut Dayakologi Research and Development)
menyelenggarakan Seminar dan Ekspo Budaya Dayak di Pontianak. Seminar
diadakan di Hotel Kapuas Palace sedangkan Pameran (ekspo) Budaya Dayak
diadakan di Auditorium Universitas Tanjungpura, Pontianak. Para peserta
adalah wakil-wakil Dayak dari 4 propinsi di Kalimantan dan wakil Dayak dari
Sabah dan Serawak, Malaysia.
Munaldus ikut sebagai peserta seminar yang diadakan di Hotel Kapuas
Palace tersebut. “Saya ingat Aula Hotel Kapuas Palace yang luas tersebut
penuh diisi oleh peserta. Saya sangat terkesan dengan paparan seminar yang
disampaikan oleh seorang Bupati Barito Utara, Kalimantan Tengah, bernama
AJ. Nihin, yang adalah putra Dayak. Dia menceritakan keprihatinan terhadap
betapa miskinnya masyarakat Dayak di sana. Sebagai bupati, ia telah berusaha
keras memperbaiki nasib mereka.” Kata Munaldus
Ketika mendengar penjelasan beliau tersebut, Munaldus berpikir nasib
masyarakat Dayak di Kalimantan Barat, sesungguhnya tidak jauh berbeda.
Khususnya, nasib keluarga-keluarga di kampung asalnya, di Tapang Sambas
dan Tapang Kemayau, Kec. Sekadau Hilir, Kab. Sanggau (sekarang Kab.
Sekadau).
54
55
Ketika sedang mengikuti seminar tersebut, muncul gagasan untuk
mendirikan Credit Union. Munaldus pikir, Credit Union ini berfungsi sebagai
penyandang dana untuk peningkatan ekonomi masyarakat di kampung,
sebagai alat pengorganisasian untuk mempertahankan tanah dari rampasan
perkebunan kelapa sawit dan sebagai sarana belajar.
Seminggu setelah seminar tersebut, Munaldus mengundang kawan-
kawan dari kampung Tapang Sambas dan Tapang Kemayau yang tinggal di
Pontianak untuk rapat di rumah kontrakan Masiun di Gang Selat Lombok II,
Siantan, Pontianak, guna mewujudkan pendirian Credit Uniondi Tapang
Sambas dan Tapang Kemayau. Yang hadir rapat adalah Masiun (waktu itu
guru di SMP Santo Fransiskus Asisi, Pontianak), Mikael (waktu itu pegawai
di PT. Tanah Sakti), Hadrianus Lukas (waktu itu pegawai PT. Tanah Sakti),
Alipius (waktu itu pegawai PT. Vitamo), Martina (†) (siswi SMA Santo
Fransiskus Asisi, Pontianak), dan Mulyana (siswi SMP Santo Fransiskus
Asisi, Pontianak).
Dalam rapat tersebut, membahas gagasan mendirikan Credit union di
Kampung Tapang Sambas dan Tapang Kemayau berdasarkan pengalaman
pendirian Credit Union Pancur Kasih, Pontianak. Peserta rapat setuju dengan
gagasan tersebut. Lalu, Munaldus mengusulkan Credit Union ini diberi nama
Credit Union Keling Kumang. Alasannya, cerita Buahmain di Rumah
Punyong dengan legenda Keling dan isterinya Kumang sangat populer.
Mereka semua setuju.

56
Agenda selanjutnya adalah menulis gagasan pendirian tersebut dan
mengkomunikasikannya kepada pemuka-pemuka masyarakat di Tapang
Sambas dan Tapang Kemayau, seperti kepada orang tua Munaldus sendiri
(Bapak Rurut dan Ibu Theresia Ina), Kepala Desa (Samin), Kepala Dusun
(Bapak Agus dan Bapak Nintin), semua guru-guru (Paulus Perang, Simon
Petrus, FX. Omeng, A.H. Suyanto, Carolus Sanga Laga (†) dll), serta pemuka
masyarakat yang lainnya. Pada prinsipnya, semua mereka setuju berdirinya
Credit Union Keling Kumang di Kampung, walaupun beberapa dari mereka
ragu akan keberhasilan Credit Union. Mereka semua sesungguhnya belum
paham apa itu Credit Union. Masa sosialisasi dan pengorganisasian sekitar 4
bulan.
Ketika tanggapan masyarakat baik, maka disepakati Credit Union
Keling Kumang berdiri pada hari Kamis tanggal 25 Maret 1993. Rapat
pendirian Credit Union Keling Kumang diadakan di rumah keluarga Bapak
Simon Petrus dan Ibu Sema dimana peserta yang hadir berjumlah sekitar 30
orang. Yang menjadi anggota pendiri berjumlah 26 orang dan
mereka memiliki Nomor Buku Anggota (BA) dari 01 sampai 26.
Malam itu rapat berjalan tegang. Munaldus mempersiapkan sebuah
ensangan yang diajar oleh Ibunya. Ketika beberapa orang mulai mau pulang
karena sudah larut malam dan pembicaraan seputar Credit Union semakin
ngaur, Munaldus mulai melantunkan ensangan. Akhirnya, mereka tidak jadi
pulang dan menyaksikan Munaldus yang melantunkan ensangan. Sayang teks
ensangan itu tidak di simpan. Sudah hilang.

57
Munaldus dan Masiun mengeluarkan uang sendiri untuk membeli ATK,
cap, satu buah kalkulator kecil seharga Rp. 11.000,- (masih ada sampai
sekarang), buku DUM/DUK, Buku Kas Harian, dan Buku Jurnal Kas agar
Credit Union Keling Kumang dapat segera melayani anggota.
Pada malam pendirian Credit Union Keling Kumang tersebut, para
peserta menunjuk saudara Sila (Alias Persius) sebagai orang yang
bertanggungjawab sebagai pelaksana harian. Ditetapkan juga, semua kegiatan
pelayanan dilakukan di rumah keluarga Sila.
Credit Union Keling Kumang merupakan Koperasi berbadan hukum
dengan No. 50a/BH/X/1995 kemudian tahun 2011 badan hukum berubah
sesuai dengan perubahan Anggaran Dasar (AD) dan Anggaran Rumah Tangga
(ART) menjadi No. 50b/BH/PAD/X/2011.
Adapun Visi dan Misi dari Credit Union Keling Kumang adalah
sebagai berikut:
1. Visi
Menjadi Credit Union pilihan utama masyarakat di Kalimantan Barat.
2. Misi
Menyediakan pelayanan keuangan yang bertanggungjawab dan
berkelanjutan untuk menurunkan kemiskinan dan meningkatkan standar
hidup.
58
B. Struktur Organisasi Credit Union Keling Kumang
Adapun struktur organisasi Credit Union Keling Kumang adalah
sebagai berikut:
Pengurus Credit Union Keling Kumang dipilih dari dan oleh anggota
Credit Union dalam Rapat Anggota Tahunan (RAT). Berikut adalah
susunan pengurus Credit Union Keling Kumang masa bakti 2016-2010:
Pengurus
Ketua : Mikael, SH., MH
Wakil Ketua : Atanasius, SP., M.Si
Sekretaris : Neli, S.Pd
Bendahara : Silvanus Sopian
Anggota : Darsono, SH
Anggota : Marselina Erni, A.Md
Anggota : Martha Gondi
Anggota : Y. Joni Simus, SE
Pengawas
Ketua : Herri Samuel, SP
Sekretaris : Lorensius
Anggota : Alfonsa Noning, A.Md, Kep
Chief Executive Officer :Valentinus, S.Sos, MM

59
C. Keanggotaan Credit Union Keling Kumang
1) Jenis Keanggotaan
2) Syarat Menjadi Anggota
a) Setoran Simpanan Pokok (SP) Rp1.000.000 dapat diangsur mulai
dengan Rp10.000 dan dibukukan di rekening SISKA lembaran
SAHAM.
b) Setoran awal SISKA minimal Rp15.000
c) Membayar Administrasi Keanggotaan/Uang Pangkal Rp30.000
d) Membayar biaya pendidikan anggota Rp50.000
e) Membayar SOLKES Rp25.000/tahun (anggota lama ditarik secara
otomatis dari SISKA)
f) Membayar SOLRANAP Rp40.000 (anggota lama ditarik secara
otomatis dari SISKA)
g) Membayar Iuran Gedung Rp100.000 (dapat diangsur tunai
dan/atau dibayar lunas saat meminjam)
h) Mengisi Surat Permohonan Menjadi Anggota (SPMA)
i) Fotocopy KTP atau Kartu Keluarga sebanyak = 1 lembar.

60
Catatan:
a) Seorang calon anggota bisa menjadi anggota Credit Union Keling
Kumang dengan hanya menyetor minimal Rp170.000 terdiri dari:
(1) Simpanan Pokok (SP) minimal Rp10.000
(2) Setoran SISKA minimal Rp15.000
(3) Uang pangkal Rp30.000
(4) Dana Menuju Sebayan (DMS) Rp50.000
(5) Solkes Rp25.000
(6) Solranap Rp40.000
b) Pelunasan seperti pada poin 1, 4 dan 8 di atas bisa menyusul.
c) Jika seorang anggota berhenti menjadi anggota, maka setoran seperti
pada poin 3 sampai dengan 8 diatas tidak dikembalikan.
d) Pelunasan simpanan pokok seperti pada syarat nomor 1 di atas bisa
melalui pinjaman kapitalisasi.
e) Pelunasan simpanan pokok paling lama 3 bulan setelah menjadi
anggota, jika sampai 3 bulan belum tuntas maka akan ditarik dari
simpanan SISKA untuk mencukupi simpanan pokok.
D. Produk Simpanan Anggota
1. Simpanan saham (Pokok dan Wajib)
2. SISKA (Simpanan Sukarela)
3. TAROH (Tabungan Rohani)
4. TAMENG (Tabungan Mingguan)

61
5. TAKEN (Tabungan Kendaraan)
6. PERMATA (Tabungan Perumahan Anggota)
7. TANERA (Tabungan Era Replanting Kelapa Sawit)
8. SADIRA (Simpanan Dana Darurat)
E. Produk Pinjaman (Kredit)
1. Pinjaman kendaraan
2. Pinjaman untuk tujuan sosial
3. PIJAR (Pinjaman Harian)
4. Pinjaman khusus
5. KPR (Kredit Pemilikan Rumah)
6. Pinjaman REBUNG (Rendah Bunga)
7. Pinjaman usaha
8. Pinjaman KASA (Karet dan Sawit)
F. Produk Sosial (Solidaritas)
1. DMS (Dana Menuju Sebayan)
2. SOLRANAP (Solidaritas Rawat Inap)
3. Beasiswa anggota.
62
BAB V
ANALISIS DATA DAN PEMBAHASAN
Data yang dianalisis pada bab ini adalah laporan keuangan Koperasi Credit
Union Keling Kumang yang terdiri dari neraca dan Sisa Hasil Usaha (SHU).
Untuk menilai kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling Kumang ada
beberapa teknik analisis data yang akan digunakan, yaitu analisis rasio keuangan
dan analisis trend. Dibawah ini akan dibahas tentang perhitungan analisis rasio
keuangan dan analisis trend:
A. Analisis Data
1. Analisis Rasio
Analisis rasio keuangan yang digunakan untuk menilai kinerja
keuangan koperasi meliputi rasio likuiditas, rasio solvabilitas, rasio
rentabilitas dan rasio aktivitas:
a. Rasio Likuiditas
Rasio likuiditas menunjukkan kemampuan suatu koperasi untuk
memenuhi kewajiban keuangannya.
Current Ratio
Current Ratio merupakan rasio untuk mengukur
kemampuan koperasi dalam memenuhi kewajiban jangka
pendeknya yang segera jatuh tempo dengan menggunakan aset
lancar yang tersedia. Current ratio dihitung dengan perbandingan
antara jumlah aktiva dengan hutang lancar.
62
63
Tahun 2014 =
= 103,71%
Tahun 2015 =
= 100,25%
Tahun 2016 =
= 98,90%
64
Perhitungan current ratio pada Koperasi Credit Union Keling Kumang
tahun 2014-2016 dapat dilihat pada Tabel dibawah ini.
Tabel 5.1 Perhitungan Current Ratio Tahun 2014-2016 (dalam

rupiah)
Tahun Aktiva Hutang Current Standar Kriteria
Lancar Lancar Ratio
2014 971.047.850.715 936.273.381.932 103,71% <125% Tidak Baik
2015 1.024.874.154.180 1.022.285.614.707 100,25% <125% Tidak Baik
2016 1.096.842.561.981 1.109.032.693.518 98,90% <125% Tidak Baik
Sumber: Data Diolah
Berdasarkan Tabel 5.1 Perhitungan Current Ratio Koperasi
Credit Union Keling Kumang tahun 2014-2016 yaitu:
a) Tahun 2014 current ratio sebesar 103,71% sehingga setiap
Rp1,00 hutang lancar dijamin pengembaliannya oleh aktiva
lancar sebesar Rp1,04.
b) Tahun 2015 current ratio sebesar 100,25% sehingga setiap
Rp1,00 hutang lancar dijamin pengembaliannya oleh aktiva
c) Tahun 2016 current ratio sebesar 98,90% sehingga setiap
Rp1,00 hutang lancar dijamin penggembaliannya oleh aktiva

65
b. Rasio Solvabilitas
Rasio Solvabilitas adalah menunjukkan kemampuan koperasi
untuk memenuhi kewajiban keuangannya apabila koperasi tersebut
dilikuidasikan baik kewajiban keuangan jangka pendek maupun
jangka panjang.
1) Total Debt to equity Ratio (TDER)
Total Debt to equity Ratio (TDER) (Rasio antara hutang
dengan modal sendiri) merupakan rasio yang digunakan untuk
mengukur perbandingan proporsi total hutang dengan modal. Rasio
ini berfungsi untuk mengetahui berapa bagian dari setiap modal
yang dijadikan sebagai jaminan utang.
Tahun 2014 =
= 584,73%
Tahun 2015 =
= 597,16%
Tahun 2016 =
= 614,20%
66
Perhitungan Total Debt to equity Ratio (TDER) pada Koperasi
Credit Union Keling Kumang tahun 2014-2016 dapat dilihat pada
Tabel dibawah ini.
Tabel 5.2 Perhitungan Total Debt to equity Ratio (TDER) tahun

2014-2016 (dalam Rupiah)
Tahun Total Hutang Modal Sendiri TDER Standar Kreteria
2014 936.273.381.932 160.121.238.704 584,73% >200% Tidak

Baik
2015 1.022.285.614.707 171.190.655.862 597,16% >200% Tidak
Baik
2016 1.109.032.693.518 180.564.199.588 614,20% >200% Tidak
Baik
Sumber: Data Diolah
Berdasarkan tabel 5.2 Perhitungan Total Debt to Equity Ratio
Koperasi Credit Union Keling Kumang tahun 2014-2016 yaitu:
a) Tahun 2014 Total Debt to Equity Ratio sebesar 584,73%
sehingga setiap Rp1,00 total hutang dijamin oleh modal
sendiri sebesar Rp5,85.
b) Tahun 2015 Total Debt to equity Ratio sebesar 597,16%
sendiri yang relatif kecil Rp5,97.
c) Tahun 2016 Total Debt to equity Ratio sebesar 614,20%
sendiri sebesar Rp6,14.

67
2) Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR)
Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) (Rasio antara
hutang dengan aktiva) merupakan rasio yang digunakan untuk
mengukur perbandingan antara total utang dengan total aset.
Rasio ini digunakan untuk mengukur seberapa besar aset yang
dibiayai oleh hutang, atau seberapa besar hutang berpengaruh
terhadap pembiayaan aset.
Tahun 2014 =
= 85,40%
Tahun 2015 =
= 85,66%
Tahun 2016 =
= 86,00%
68
Perhitungan Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) pada
Credit Union Keling Kumang tahun 2014-2016 dapat dilihat
pada Tabel dibawah ini.
Tabel 5.3 Perhitungan Total Debt to Total Assets Ratio

(TDAR) 2014-2016 (dalam rupiah)
Tahun Total Hutang Total Aktiva TDAR Standar Kreteria
2014 936.273.381.932 1.096.394.620.636 85,40% >80% Tidak
Baik
2015 1.022.285.614.707 1.193.476.270.569 85,66% >80% Tidak

Baik
2016 1.109.032.693.518 1.289.596.893.106 86,00% >80% Tidak
Baik
Sumber: Data Diolah
Berdasarkan tabel 5.3 Perhitungan Total Debt to Total Assets
Ratio (TDAR) Koperasi Credit Union Keling Kumang tahun 2014-
2016 yaitu:
a) Tahun 2014 Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) sebesar
85,40% artinya setiap Rp1,00 aset dapat menjamin hutang
sebesar Rp0,85.
b) Tahun 2015 Total Debt to Total Assets (TDAR) Ratio sebesar
sebesar Rp0,86.
c) Tahun 2016 Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) tahun
2016 sebesar 86,00% artinya setiap Rp1,00 aset dapat
menjamin hutang sebesar Rp0,86.

69
c. Rasio Rentabilitas
Rasio rentabilitas menunjukkan kemampuan koperasi untuk
menghasilkan laba selama periode tertentu dan rasio yang
menggambarkan kemampuan perusahaan dalam menghasilkan
laba melalui semua kemampuan yang dimiliki.
Rentabilitas ekonomi menggambarkan seberapa besar jumlah
laba bersih yang dihasilkan dari setiap dana yang tertanam
dalam total aset (Hery,2015: 228). Rentabilitas Ekonomi
dihitung dengan membandingkan antara laba usaha dengan
seluruh modal yang digunakan (modal sendiri dan modal
asing).
Tahun 2014 =
= 0,14 %
Tahun 2015 =
= 0,09%
Tahun 2016 =
= 0,07%
70
Perhitungan Rentabilitas Ekonomi pada Koperasi Credit
Union Keling Kumang tahun 2014-2016 dapat dilihat pada
Tabel dibawah ini.
Tabel 5.4 Perhitungan Rentabilitas Ekonomi Tahun 2014-

2016 (dalam rupiah)
Tahun SHU Total RE Standar Kriteria
(sebelum pajak) Aktiva
2014 1.556.073.800 1.096.394.620.636 0,14% <1% Tidak
Baik
2015 1.060.604.228 1.193.476.270.569 0,09% <1% Tidak
Baik
2016 841.089.684 1.289.596.893.106 0,07% <1% Tidak
Baik
Sumber: Data Diolah
Berdasarkan Tabel 5.4 Perhitungan Rentabilitas Ekonomi
a) Tahun 2014 Rentabilitas Ekonomi sebesar 0,14% artinya
setiap Rp1,00 total aktiva mampu menghasilkan Rp0,0014 sisa
hasil usaha.
b) Tahun 2015 Rentabilitas Ekonomi sebesar 0,09% artinya
Rp1,00 total aktiva mampu menghasilkan Rp0,0009 sisa hasil
usaha.
c) Tahun 2016 Rentabilitas Ekonomi sebesar 0,07% artinya setiap
usaha.
71
Rentabilitas modal sendiri menggambarkan seberapa besar
jumlah laba bersih yang dihasilkan setiap rupiah dana yang
tertanam dalam total ekuitas (Hery,2015: 230). Rentabilitas
Modal Sendiri dihitung dengan membagi antara laba yang
tersedia untuk pemilik perusahaan dengan jumlah modal
sendiri yang dimasukkan oleh pemililik perusahaan.
Tahun 2014 =
= 0,95%
Tahun 2015 =
= 0,59%
Tahun 2016 =
= 0,43%
72
Perhitungan Rentabilitas Modal pada Koperasi Credit Union

Keling Kumang tahun 2014-2016 dapat dilihat pada Tabel dibawah
ini :
Tabel 5.5 Perhitungan Rentabilitas Modal Sendiri Tahun 2014-

2016 (dalam rupiah)
Tahun SHU Modal Sendiri RMS Standar Kriteria

2014 1.515.309.300 160.121.238.704 0,95% <3% Tidak
Baik
2015 1.010.497.978 171.190.655.862 0,59% <3% Tidak
Baik
2016 781.947.684 180.564.199.588 0,43% <3% Tidak
Baik
Sumber: Data Diolah
Berdasarkan Tabel 5.5 Perhitungan Rentabilitas Modal Sendiri
a) Tahun 2014 Rentabilitas Modal Sendiri sebesar 0,95% artinya
setiap Rp1,00 modal sendiri menghasilkan Rp0,0095 sisa hasil
usaha.
b) Tahun 2015 Rentabilitas Modal Sendiri sebesar 0,59% artinya
usaha.
c) Tahun 2016 Rentabilitas Modal Sendiri sebesar 0,43% artinya
usaha.
73
d. Rasio Aktivitas
Rasio aktivitas merupakan rasio untuk mengukur tingkat
efektivitas koperasi dalam menggunakan aktiva yang dimiliki atau
mengukur tingkat efisiensi pemanfaatan sumber daya koperasi.
Hasil dari pengukuran rasio ini digunakan untuk melihat kondisi
keuangan koperasi periode saat ini apakah mampu atau tidak dalam
memenuhi target yang ditentukan. Jenis rasio aktivitas yang
digunakan dalam penelitian ini meliputi:
Perputaran Aktiva
Rasio perputaran aset ini digunakan untuk mengukur
penggunaan semua aktiva dan jumlah pendapatan yang diperoleh
dari aktiva itu sendiri. Rasio ini membandingkan antara volume
usaha dengan total aset yang dimiliki koperasi. Jumlah volume
usaha didapatkan dari pendapatan yang diperoleh koperasi selama
tahun berjalan. Semakin tinggi perputaran aset, maka akan semakin
kecil investasi yang diperlukan untuk menghasilkan pendapatan.

74
Tahun 2014 =
= 0,12 kali
Tahun 2015 =
= 0,11 kali
Tahun 2016 =
= 0,11 kali
Perhitungan Perputaran Aktiva pada Koperasi Credit Union Keling
Kumang tahun 2014-2016 dapat dilihat pada Tabel dibawah ini :
Tabel 5.6 Perhitungan Perputaran aktiva Tahun 2014-2016

(dalam rupiah)
Tahun Penjualan Total Aktiva PA Standar Kriteria
(kali)
2014 130.847.939.800 1.096.394.620.636 0,12 <1 kali Tidak
Baik
2015 134.198.229.475 1.193.476.270.569 0,11 <1 kali Tidak
Baik
2016 138.166.997.975 1.289.596.893.106 0,11 <1 kali Tidak
Baik
Sumber : Data diolah
75
Berdasarkan Tabel 5.6 Perhitungan Perputaran Aktiva Koperasi
Credit Union Keling Kumang tahun 2014-2016 yaitu:
a) Tahun 2014 Perputaran Aktiva Koperasi Credit Union Keling
Kumang sebesar 0,12 kali yang berarti setiap Rp1,00 total
aktiva dapat turut berkontribusi menciptakan pendapatan
Rp0,12.
b) Tahun 2015 Perputaran Aktiva Koperasi Credit Union Keling
aktiva dapat turut berkontribusi menciptakan pendapatan
Rp0,11.
c) Tahun 2016 Perputaran aktiva Koperasi Credit Union Keling
aktiva dapat turut berkontribusi menciptakan Rp0,11.

76
2. Analisis Trend
a. Current Ratio
Berdasarkan perhitungan Current Ratio pada Koperasi Credit Union
Keling Kumang tahun 2014-2016,maka trend atau kecendrungan dapat
dihitung menggunakan metode kuadrat terkecil sebagai berikut:
Tabel 5.7 Perhitungan trend Current Ratio Tahun 2014-2016
Tahun Kode Nilai XY X² Yt / Trend

Waktu (X) Rasio (Y)
2014 -1 103,71 -103,71 1 103,36
2015 0 100,25 0 0 100,95
2016 1 98,90 98,90 1 98,55
Jumlah 0 302,86 -4,81 2 302,86
Sumber : Data diolah
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 302,86 / 3 = -4,81 / 2
=100,95 = -2,405
Jadi persamaan trend untuk Current Ratio adalah Y = 100,95 - 2,405X.
Berdasarkan perhitungan trend Current Ratio Koperasi Credit Union
Keling Kumang selama tahun 2014-2016, maka grafik trend Current
Ratio adalah sebagai berikut :

77
Gambar 5.1 Perhitungan Trend Current ratio tahun 2011-2016
105
104
103
102
101
100 CR
99 Trend
98
97
96
95
2014 2015 2016
b. Total Debt to Equity Ratio (Rasio antara hutang dengan modal sendiri)
Berdasarkan perhitungan Total Debt to Equity Ratio pada Koperasi
Credit Union Keling Kumang tahun 2014 sampai dengan 2016, maka
trend atau kecendrungan dapat dihitung menggunakan metode kuadrat
terkecil sebagai berikut :
Tabel 5.8 Perhitungan trend Total Debt to Equity Ratiotahun 2014-

2016
Tahun Kode Nilai XY X² Yt /

Waktu (X) Rasio (Y) Trend
2014 -1 584,73 -584,73 1 583,96
2015 0 597,16 0 0 598,70
2016 1 614,20 614,20 1 613,43
Jumlah 0 1796,09 29,47 2 1796,09
Sumber: Data Diolah
78
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 1796,09 / 3 = 29,47 / 2
=598,697 = 14,735
Jadi Persamaan trend untuk Total Debt to Equity Ratio adalah :
Y = 598,697 + 14,735X
Berdasarkan perhitungan trend Total Debt to Equity Ratio Koperasi Credit
Union Keling Kumang selama tahun 2014-2016, maka grafik Total Debt to
Equity Ratio sebagai berikut.
Gambar 5.2 Perhitungan trend Total Debt to Equity Ratio tahun 2014-
2016
620
615
610
605
600
595
TDER
590
Trend
585
580
575
570
565
2014 2015 2016
c. Total Debt to Total Assets Ratio (Rasio antara hutang dengan aset)
Berdasarkan perhitungan Total Debt to Total Assets Ratio pada
Koperasi Credit Union Keling Kumang tahun 2014 sampai dengan
2016, maka trend atau kecendrungan dapat dihitung menggunakan
metode kuadrat terkecil sebagai berikut.

79
Tabel 5.9 Perhitungan Total Debt to Total Assets Ratio Tahun 2014-
2016
Tahun Kode Nilai Rasio XY X² Yt /

Waktu (X) (Y) Trend
2014 -1 85,40 -85,40 1 85,39
2015 0 85,66 0 0 85,69
2016 1 86,00 86,00 1 85,99
Jumlah 0 257,06 0,6 2 257,06
Sumber: Data diolah
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 257,06 / 3 = 0,6 / 2
= 85,687 = 0,3
Jadi persamaan trend untuk Total Debt to Total Assets Ratio adalah Y
= 85,687 + 0,3X.
Berdasarkan perhitungan trend Total Debt to Total Assets Ratio
Koperasi Credit Union Keling Kumang selama tahun 2014-2016,
maka grafik trend Total Debt to Total Assets Ratio adalah sebagai
berikut.
80
Gambar 5.3 Total Debt to Total Assets Ratio Tahun 2014-2016

Perhitungan
86,1
86
85,9
85,8
85,7
85,6
TDAR
85,5
Trend
85,4
85,3
85,2
85,1
85
2014 2015 2016
d. Rentabilitas Ekonomi
Berdasarkan perhitungan Rentabilitas Ekonomi pada Koperasi Credit
Union Keling Kumang tahun 2014-2016, maka trend atau
kecendrungan dapat dihitung menggunakan metode kuadrat terkecil
sebagai berikut.
Tabel 5.10 Perhitungan trend Rentabilitas Ekonomi Tahun 2014-

2016

2014 -1 0,14 -0,14 1 0,08
2015 0 0,09 0 0 0,1
2016 1 0,07 0,07 1 0,14
Jumlah 0 0,3 -0,07 2 0,3
Sumber: Data Diolah
81
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 0,3 / 3 = -0,07 / 2
= 0,1 = -0,04
Jadi perasamaan trend untuk Rentabilitas Ekonomi adalah Y = 0,1 -
0,04X.
Berdasarkan perhitungan trend Rentabilitas Ekonomi Koperasi Credit
Union Keling Kumang selama tahun 2014-2016, maka grafik trend
Rentabilitas Ekonomi adalah sebagai berikut .
Gambar 5.4 Perhitungan trend Rentabilitas Ekonomi Tahun 2014-

2016
0,16
0,14
0,12
0,1
0,08 RE
Trend
0,06
0,04
0,02
0
2014 2015 2016
82
e. Rentabilitas Modal Sendiri
Berdasarkan perhitungan Rentabilitas Modal Sendiri pada Koperasi
Credit Union tahun 2014-2016, maka trend atau kecendrungan dapat
dihitung menggunakan metode kuadrat terkecil sebagai berikut:
Tabel 5.11 Perhitungan trend Rentabilitas Modal Sendiri Tahun

2014-2016

2014 -1 0,95 -0,95 1 0,92
2015 0 0,59 0 0 0,66
2016 1 0,43 0,43 1 0,4
Jumlah 0 1,97 -0,52 2 1,97
Sumber: Data Diolah
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 1,97 / 3 = -0,52 / 2
= 0,66 = -0,26
Jadi persamaan trend untuk Rentabilitas Modal Sendiri adalah Y =
0,656 – 0,26X.
Berdasarkan perhitungan trend Rentabilitas Modal Sendiri Koperasi
Credit Union Keling Kumang selama tahun 2014-2016, maka grafik
trend Rentabilitas Modal Sendiri adalah sebagai berikut.

83
Gambar 5.5 Perhitungan trend Rentabilitas Modal Sendiri Tahun

2014-2016
1
0,9
0,8
0,7
0,6
0,5 RMS
0,4 Trend
0,3
0,2
0,1
0
2014 2015 2016
f. Perputaran Aktiva
Gambar 5.12 Perhitungan Perputaran Aktiva tahun 2014-2016

2014 -1 0,12 -0,12 1 0,12
2015 0 0,11 0 0 0,11
2016 1 0,11 0,11 1 0,11
Jumlah 0 0,34 -0,01 2 0,34
Sumber: Data Diolah
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 0,34 / 3 = -0,01 / 2
= 0,11 = -0,01
Jadi persamaan trend untuk Perputaran Aktiva adalah Y= 0,11-0,01X.

84
Berdasarkan perhitungan trend untuk Perputaran Aktiva Koperasi
Credit Union Keling Kumang selama tahun 2014-2015, maka grafik
trend Perputaran Aktiva sebagai berikut.
Gambar 5.6 Grafik Trend Perputaran Aktiva Tahun 2014-2016
0,8
0,6
PA
0,4 Trend
0,2
0
2014 2015 2016
B. Pembahasan Hasil Analisis
1. Perkembangan Kinerja Keuangan Koperasi Credit Union Keling
Kumang berdasarkan analisis rasio:
a. Rasio Likuiditas
Current Ratio
Dari analisis data perhitungan Current Ratio Credit Union Keling
Kumang menunjukkan bahwa dari tahun 2014, 2015, 2016
dikriteriakan tidak baik (<125%). Current ratio Tahun 2014
sebesar 103,71% sehingga setiap Rp1,00 hutang lancar dijamin
pengembaliannya oleh aktiva lancar sebesar Rp1,04. Pada tahun
2014 current ratio penurunan dari tahun sebelumnya yang
disebabkan karena meningkatnya jumlah aktiva lancar dilihat dari

85
piutang dan biaya dibayar dimuka. Meningkatnya piutang
disebabkan karena meningkatnya pinjaman pendidikan, pinjaman
usaha produktif, pinjaman konsumtif, KPR (Kredit Pemilikan
Rumah), pinjaman double loan, pinjaman sosial, pinjaman harian,
pinjaman TAKEN, pinjaman non perlindungan dan pinjaman kasa.
Meningkatnya biaya dibayar dimuka disebabkan karena
meningkatnya uang muka kegiatan lembaga. Penurunan current
ratio ini juga disebabkan oleh meningkatnya kewajiban lancar
dilihat dari simpanan anggota, titipan anggota dan hutang pajak
yang meningkat dari tahun lalu yang tidak sebanding dengan
kenaikan pada aktiva lancar. Meningkatnya simpanan anggota
disebabkan karena meningkatnya TAKAN, S-LANSIA, TAKEN,
PERMATA, TAROH, TAMENG, SIMATA, TANERA, SISKA,
SIDARA dan TABANG. Meningkatnya titipan anggota
disebabkan karena meningkatnya titipan anggota. Meningkatnya
hutang pajak disebabkan karena meningkatnya hutang pajak PPh
pasal 29 dan PPh pasal 21.
Current ratio tahun 2015 sebesar 100,25% sehingga setiap
Rp1,00 hutang lancar dijamin pengembaliannya oleh aktiva lancar
sebesar Rp1,00. Terjadi penurunan current ratio dari tahun 2014-
2015 sebesar 3,46% yang disebabkan karena meningkatnya jumlah
aktiva lancar koperasi sebesar Rp53.826.303.465 disebabkkan
oleh meningkatnya kas dan setara kas, piutang, persediaan suplies

86
kantor, biaya dibayar di muka, uang muka pajak. Penurunan
current ratio dari tahun ketahun ini disebabkan oleh meningkatnya
kewajiban lancar sebesar Rp86.012.232.775 disebabkan karena
meningkatnya titipan anggota dan hutang pajak yang meningkat
dari tahun yang lalu tidak sebanding dengan kenaikan pada aktiva
lancar dan tingkat kemampuan perusahaan untuk memenuhi
kewajiban lancar yang tidak sesuai dengan yang diharapkan.
Current ratio tahun 2016 sebesar 98,90% sehingga setiap
Rp1,00 hutang lancar dijamin penggembaliannya oleh aktiva lancar
sebesar Rp0,99 terjadi penurunan current ratio dari tahun 2015-
2016 sebesar 1,35% yang disebabkan karena meningkatnya jumlah
aktiva lancar koperasi sebesar Rp71.968.407.801 disebabkan
karena meningkatnya kas dan setara kas, piutang anggota dan biaya
dibayar dimuka. Penurunan current ratio dari tahun 2015-2016
disebabkan oleh meningkatnya kewajiban lancar sebesar
Rp86.747.078.811 disebabkan karena meningkatnya simpanan
anggota, titipan anggota, hutang pajak dan kewajiban lainnya yang
tidak sebanding dengan kenaikan aktiva lancar sehingga kenaikan
pada aktiva lancar dikatakan tidak signifikan dan tingkat
kemampuan perusahaan untuk memenuhi kewajiban lancar tidak
sesuai yang diharapkan.

87
Hal ini menunjukkan bahwa tingkat likuiditas koperasi
credit union Keling Kumang dari tahun 2014-2016 mengalami
penurunan.
b. Rasio Solvabilitas
1) Total Debt to Equity Ratio (TDER)
Total Debt to Equity Ratio Koperasi Credit Union Keling
Kumang selama tahun 2014-2016 mengalami penurunan
karena semakin besar nilainnya semakin buruk dalam
menjamin hutang dengan menggunakan modal, Total Debt to
Equity Ratio Koperasi Credit Union Keling Kumang dari tahun
2014-2016 dalam kriteria tidak baik. Pada tahun 2014 sebesar
584,73% sehingga setiap Rp1,00 total hutang dijamin oleh
modal sendiri sebesar Rp 5,85 dimana untuk Total Debt to
Equity Ratio tahun 2014 dalam kriteria tidak baik (>200%).
Total Debt to Equity Ratio tahun 2014 meningkat dari tahun
sebelumnya disebabkan oleh meningkatnya total hutang
koperasi dilihat dari simpanan anggota, titipan anggota dan
hutang pajak. Meningkatnya simpanan anggota disebabkan
karena meningkatnya TAKAN, S-LANSIA, TAKEN,
PERMATA, TAROH, TAMENG, SIMATA, TANERA,
SISKA, SIDARA dan TABANG. Meningkatnya titipan
anggota disebabkan karena meningkatnya titipan anggota.

88
Meningkatnya hutang pajak disebabkan karena meningkatnya
hutang pajak PPh pasal 29 dan PPh pasal 21.
Total Debt to Equity Ratio tahun 2015 sebesar 597,16%
sehingga setiap Rp1,00 total hutang dijamin oleh modal sendiri
yang relatif kecil Rp5,97 dan untuk Total Debt to Equity Ratio
tahun 2015 dalam kriteria tidak baik (>200%). Untuk tahun
2014-2015 Total Debt to Equity Ratio dari tahun ke tahun
meningkat disebabkan oleh meningkatnya total hutang koperasi
dilihat dari simpanan anggota, dana-dana, kewajiban lainnya.
Meningkatnya simpanan anggota sebesar Rp86.606.740.542
disebabkan karena meningkatnya SIMPAR, TAKAN,
PERMATA, PHILANTROPIC SAVING, TAMENG,
TANERA, SISKA, TAKAN PLUS, PERIDI. Meningkatnya
dana-dana sebesar Rp612.633.616 disebabkan karena
meningkatnya dana solkan, dana lingkungan, dana
kemandirian aktivis, dana beasiswa, dana pensiun, dana
kesehatan aktivis dan dana pendidiikan. Meningkatnya
kewajiban lainnya sebesar Rp821.786.250 disebabkan karena
meningkatnya solranap, dana menuju sebayan dan skaban.
Total Debt to Equity Ratio tahun 2016 sebesar 614,20%
sehingga setiap Rp1,00 total hutang dijamin oleh modal sendiri
sebesar Rp6,14 dan untuk Total Debt to Equity Ratio tahun
2016 dalam kriteria tidak baik (>200%). Terjadi kenaikan Total

89
Debt to Equity Ratio dari tahun 2015-2016 sebesar 17,04%
yang disebabkan karena meningkatnya total hutang dilihat dari
simpanan anggota, titipan anggota, hutang pajak, kewajiban
lainnya. Meningkatnya simpanan anggota sebesar
Rp92.144.686.782 disebabkan karena meningkatnya SISKA,
SIMPAR, TAKAN, PERIDI, TAROH, PERMATA, TABANG
dan TANERA. Meningkatnya titipan anggota sebesar
Rp1.318.209.995. Meningkatnya hutang pajak sebesar
Rp1.835.750 disebabkan karena adanya hutang pajak PPh pasal
25 dan hutang pajak PPh pasal 29. Meningkatnya kewajiban
lainnya sebesar Rp3.458.427.275 disebabkan karena
meningkatnya solranap, sebayan dan skaban.
Semakin tinggi rasio Total Debt to Equity Ratio
menunjukkan bahwa semakin rendah pendanaan koperasi yang
disediakan oleh pemegang saham sehingga berdampak
semakin besar beban koperasi terhadap pihak luar (kreditur)
dan besarnya beban yang ditanggung koperasi dapat
mengurangi jumlah laba yang terima koperasi.
2) Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR)
Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) Koperasi Credit
Union Keling Kumang dari tahun 2014 – 2016 dalam kriteria
tidak baik, untuk tahun 2014 Total Debt to Total Assets Ratio
90
sebesar 85,40% artinya setiap Rp1,00 aset dapat menjamin
hutang sebesar Rp0,85 dan Total Debt to Total Assets Ratio
tahun 2014 dalam kriteria tidak baik (>80%). Pada tahun 2014
Total Debt to Total Assets Ratio memiliki nilai sedikit lebih
baik dari pada tahun 2015, 2016 yang dikarenakan pada tahun
2014 total hutang yang masih begitu kecil dibanding total
aktivanya. Total Debt to Total Assets Ratio pada tahun 2014
mengalami peningkatan dari tahun sebelumnya disebabkan
karena meningkatnya total hutang dilihat dari dari simpanan
anggota, titipan anggota dan hutang pajak. Meningkatnya
simpanan anggota disebabkan karena meningkatnya TAKAN,
S-LANSIA, TAKEN, PERMATA, TAROH, TAMENG,
SIMATA, TANERA, SISKA, SIDARA dan TABANG.
Meningkatnya titipan anggota disebabkan karena
meningkatnya titipan anggota. Meningkatnya hutang pajak
disebabkan karena meningkatnya hutang pajak PPh pasal 29
dan PPh pasal 21.
Total Debt to Total Assets Ratio tahun 2015 sebesar
sebesar Rp0,86 dan Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR)
tahun 2015 dalam kriteria tidak baik (>80%).Pada tahun 2015
kenaikan total hutang yang lebih besar dari pada kenaikan total
aktiva.
91
Terjadi peningkatan Total Debt to Total Assets Ratio
dari tahun 2014-2015 sebesar 0,26% disebabkan karena
meningkatnya total hutang koperasi dilihat dari simpanan
anggota, dana-dana, kewajiban lainnya. Meningkatnya
simpanan anggota sebesar Rp86.606.740.542 disebabkan
karena meningkatnya SIMPAR, TAKAN, PERMATA,
PHILANTROPIC SAVING, TAMENG, TANERA, SISKA,
TAKAN PLUS, PERIDI. Meningkatnya dana-dana sebesar Rp
Rp612.633.616 disebabkan karena meningkatnya dana solkan,
dana lingkungan, dana kemandirian aktivis, dana beasiswa,
dana pensiun, dana kesehatan aktivis dan dana pendidiikan.
Meningkatnya kewajiban lainnya sebesar Rp821.786.250
disebabkan karena meningkatnya solranap, dana menuju
sebayan dan skaban.
Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR) tahun 2016
sebesar 86,00% artinya setiap Rp1,00 aset dapat menjamin
hutang sebesar Rp0,86 dan untuk Total Debt to Total Assets
Ratio (TDAR) tahun 2016 dalam kriteria tidak baik (<80%).
Terjadi peningkatan Total Debt to Total Assets Ratio (TDAR)
dari tahun 2015-2016 sebesar 0,34% disebabkan karena
meningkatnya total hutang dilihat dari simpanan anggota,
titipan anggota, hutang pajak, kewajiban lainnya.
Meningkatnya simpanan anggota sebesar Rp92.144.686.782

92
disebabkan karena meningkatnya SISKA, SIMPAR, TAKAN,
PERIDI, TAROH, PERMATA, TABANG dan TANERA.
Meningkatnya titipan anggota sebesar Rp1.318.209.995.
Meningkatnya hutang pajak sebesar Rp1.835.750 disebabkan
karena adanya hutang pajak PPh pasal 25 dan jutang pajak PPh
pasal 29. Meningkatnya kewajiban lainnya sebesar
Rp3.458.427.275 disebabkan karena meningkatnya solranap,
sebayan dan skaban.
Semakin tinggi Debt to Total Assets Ratio (TDAR)
maka semakin besar pula kemungkinan koperasi untuk tidak
dapat melunasi kewajibannya.
c. Rasio Rentabilitas
Rentabiltas ekonomi Koperasi Credit Union Keling
Kumang pada tahun 2014-2016 sangat buruk dapat terlihat
mengalami penurunan setiap tahunnya. Rentabilitas Ekonomi
tahun 2014 sebesar 0,14% artinya setiap Rp1,00 total aktiva
mampu menghasilkan Rp 0,0014 sisa hasil usaha, untuk
rentabilitas tahun 2014 dalam kriteria tidak baik (<1%).
Rentabilitas Ekonomi disebabkan karena adanya kebijakan
koperasi untuk meminimalisir pajak sisa hasil usaha yang

93
cukup tinggi dan karena kenaikan penjualan yang tidak diikuti
dengan kenaikan hasil usaha yang sebanding.
Rentabilitas Ekonomi tahun 2015 sebesar 0,09% artinya
usaha. Rentabilitas Ekonomi tahun 2015 dalam kriteria tidak
baik (<1%). Pada tahun 2014-2015 rentabilitas ekonomi
mengalami penurunan sebesar 0,5% disebabkan karena
kenaikan penjualan yang tidak diikuti dengan kenaikan hasil
usaha yang sebanding.
Rentabilitas Ekonomi tahun 2016 sebesar 0,07% artinya
setiap Rp1,00 total aktiva mampu menghasilkan Rp0,0007 sisa
hasil usaha. Rentabilitas Ekonomi tahun 2016 dalam kriteria
tidak baik (<1%).Penurunan Rentabilitas Ekonomi pada tahun
2015-2016 sebesar 0,02% disebabkan karena adanya kebijakan
koperasi untuk meminimalisir pajak sisa hasil usaha yang
cukup tinggi dan karena kenaikan penjualan yang tidak diikuti
dengan kenaikan hasil usaha yang sebanding.
Rentabilitas Modal Sendiri Koperasi Credit Union
Keling Kumang tahun 2014-2016 dalam kriteria tidak baik dan
mengalami penurunan nilai Rentabilitas Modal Sendiri selama
tahun 2014-2016, penyebabnya sisa hasil usaha yang dihasilkan
masih sangat kecil dibanding modal yang digunakan.

94
Pada tahun 2014 Rentabilitas Modal Sendiri sebesar
0,95% artinya setiap Rp1,00 modal sendiri menghasilkan
Rp0,0095 sisa hasil usaha. Untuk Rentabilitas Modal Sendiri
tahun 2014 dalam kriteria tidak baik (<3%).Rentabilitas Modal
Sendiri tahun 2015 sebesar 0,59% artinya setiap Rp1,00
modal sendiri menghasilkan Rp0,0059 sisa hasil usaha.
Penurunan Rentabilitas Modal Sendiri pada tahun 2014
disebabkan karena meningkatnya modal sendiri disebabkan
karena meningkatnya simpanan pokok, simpanan wajib,
cadangan pembangunan gedung dan cadangan pengembangan.
Meningkatnya simpanan pokok disebabkan karena
meningkatnya simpanan pokok anggota. Meningkatnya
simpanan wajib disebabkan karena meningkatnya simpanan
wajib anggota. Meningkatnya cadangan pembangunan gedung
disebabkan karena meningkatnya cadangan pembangunan
gedung. Meningkatnya cadangan pengembangan disebabkan
karena meningkatnya cadangan pengembangan.
Untuk Rentabilitas Modal Sendiri tahun 2015 dalam
kriteria tidak baik (<3%). Penurunan pada tahun 2014-2015
disebabkan karena meningkatnya modal sendiri sebesar
Rp158.605.929.404 disebabkan karena meningkatnya
simpanan pokok, simpanan wajib, cadangan umum, cadangan
pembangunan gedung dan cadangan pengembangan yang

95
diikuti dengan naiknya sisa hasil usaha setelah pajak secara
tidak sebanding.Meningkatnya simpanan pokok sebesar
pokok anggota.Meningkatnya simpanan wajib sebesar
wajib anggota. Meningkatnya cadangan pembangunan sebesar
Rp972.466.000 disebabkan karena meningkatnya cadangan
pembangunan gedung.Meningkatnya cadangan umum sebesar
Rp895.386.320 disebabkan karena meningkatnya cadangan
umum.Meningkatnya cadangan pengembangan sebesar
Rp1.153.741.550 disebabkan karena adanya cadangan
pengembangan.
Tahun 2016 Rentabilitas Modal Sendiri sebesar 0,43%
artinya setiap Rp1,00 modal sendiri menghasilkan Rp0,0043
sisa hasil usaha, untuk tahun 2016 dalam kriteria tidak baik
(<3%). penurunan rentabilitas modal sendiri tahun 2015-2016
sebesar 0,16% disebabkan karena naiknya modal sendiri diikuti
dengan naiknya sisa hasil usaha setelah pajak secara tidak
sebanding. Terjadi penurunan rentabilitas modal sendiri pada
tahun 2015-2016 sebesar 0,16% disebabkan meningkatnya
modal sendiri sebesar Rp9.373.543.726 disebabkan karena
meningkatnya simpanan pokok, simpanan wajib, cadangan
pembangunan gedung, cadangan pengembangan dan cadangan

96
umum. Meningkatnya simpanan pokok sebesar
Rp2.467.122.700. Meningkatnya simpanan wajib sebesar
Rp4.808.271.970. Meningkatnya cadangan pembangunan
gedung sebesar Rp747.736.900. Meningkatnya cadangan
pengembangan sebesar Rp1.264.824.050. Meningkatnya
cadangan umum sebesar Rp314.138.400.
d. Rasio Aktivitas
Perputaran Aktiva
Perputaran Aktiva Koperasi Credit Union Keling Kumang
tahun 2014 sebesar 0,12 kali yang berarti setiap Rp1,00 total
aktiva dapat turut berkontribusi menciptakan pendapatan Rp0,12.
Perputaran Aktiva pada tahun 2014 dalam kriteria tidak baik <1
kali. Perputaran Aktiva tahun 2014 mengalami penurunan
disebabkan karena meningkatnya total aset dari aset lancar yaitu
dilihat dari piutang dan biaya dibayar dimuka, sedangkan aset tidak
lancar yaitu investasi jangka panjang, properti investasi, investasi
jangka pendek. aset tetap yaitu biaya perolehan dan akumulasi
penyusutan. Meningkatnya piutang disebabkan karena
meningkatnya pinjaman pendidikan, pinjaman usaha produktif,
pinjaman konsumtif, KPR (Kredit Pemilikan Rumah), pinjaman
double loan, pinjaman sosial, pinjaman harian, pinjaman TAKEN,
pinjaman non perlindungan dan pinjaman kasa. Meningkatnya

97
biaya dibayar dimuka disebabkan karena meningkatnya uang muka
kegiatan lembaga. Meningkatnya investasi jangka panjang
disebabkan karena meningkatnya investasi modal lembaga di
saving plan Jiwasraya, investasi di saving plan Jiwasraya dan
invetasi di Wanaartha life. Meningkatnya properti ivestasi
disebabkan karena meningkatnya tanah dan bangunan.
Meningkatnya investasi jangka pendek disebabkan karena
meningkatnya investasi logam mulia. Meningkatnya biaya
perolehan disebabkan karena meningkatnya tanah, bangunan dan
peralatan. Meningkatnya akumulasi penyusutan disebabkan karena
mneingkatnya akumulasi penyusutan bangunan, akumulasi
penyusutan kendaraan dan akumulasi penyusutan peralatan.
Perputaran Aktiva tahun 2015 sebesar 0,11 kali yang berarti
setiap Rp1,00 total aktiva mengalami penurunan sebesar 0,01 kali.
Perputaran Aktiva pada tahun 2015 dalam kriteria tidak baik<1
kali. perputaran aktiva pada tahun 2014-2015 mengalami
penurunan sebesar 0,01 kali disebabkan oleh meningkatnya total
aset dilihat dari aset lancar yaitu kas dan setara kas, piutang,
persediaan suplies kantor, biaya dibayar di muka, uang muka pajak
sedangkan di aset tidak lancar diihat dari sisi penyertaan dan
investasi, properti investasi, biaya perolehan, akumulasi
penyusutan dan aset-aset lain. Sedangkan dilihat dari sisi
penurunan hanya di aset tidak berwujud.

98
Perputaran aktiva tahun 2016 sebesar 0,11 kali yang berarti
setiap Rp1,00 total aktiva dapat turut berkontribusi menciptakan
Rp0,11 kali. Perputaran Aktiva pada tahun 2016 dalam kriteria
tidak baik<1 kali. Pada tahun 2015-2016 tidak terjadi penurunan
atau peningkatan pada perputaran aktivanyadisebabkan penurunan
total aset diimbangi juga dengan meningkatnya pendapatan yang
diperoleh koperasi.
2. Analisis Trend
a. Current Ratio
Current Ratio Koperasi Credit Union Keling Kumang dari tahun 2014
sampai dengan tahun 2016, dengan persamaan Y = 100,95 - 2,405X.
Nilai b yang negatif menunjukkan grafik trend current ratio Koperasi
Credit Union Keling Kumang mengalami penurunan kinerja dari
tahun 2014 sampai dengan tahun 2016 karena pada current ratio
semakin kecil nilai persentasenya semakin tidak baik, jika dilihat hal
tersebut dikarenakan sedikitnya anggota yang masuk ke dalam
Koperasi.
b. Total Debt to Equity Ratio(Rasio antara hutang dengan modal
sendiri)
Total Debt to Equity Ratio Koperasi Credit Union Keling Kumang dari
tahun 2014-2016, dengan persamaan Y = 598,697 + 14,735X. Nilai b
yang positif menunjukkan bahwa Total Debt to Equity Ratio Koperasi

99
Credit Union Keling Kumang cenderung mengalami penurunan
kinerja dari tahun 2014 sampai dengan tahun 2016 karena porsi total
hutang lebih banyak daripada porsi total modal sehingga dalam
menjamin hutang oleh modal Koperasi Credit Union Keling Kumang
masih dalam kondisi tidak baik, modal yang sangat rendah dipengaruhi
oleh simpanan yang tidak bisa diambil sewaktu-waktu oleh anggota
sehingga banyak anggota yang menyimpan di simpanan non saham
yang dapat diambil sewaktu-waktu.
c. Total Debt to Total Assets Ratio (Rasio antara hutang dengan aset)
Total Debt to Total Assets Ratio Koperasi Credit union Keling
Kumang dari tahun 2014-2016, dengan persamaan Y = 85,687 + 0,3X.
Nilai b yang positif menunjukkan bahwa Total Debt to Total Assets
Ratio Koperasi Credit Union Keling Kumang cenderung mengalami
penurunan karena semakin besar persentase semakin buruk, hal
tersebut dikarenakan hutang yang meningkat setiap tahunnya tidak
sebanding dengan pertumbuhan aset setiap tahunnya, pertumbuhan
hutang yang meningkat disebabkan oleh simpanan anggota terutama
simpanan non saham.
d. Rentabilitas Ekonomi
Rentabilitas Ekonomi Koperasi Credit Union Keling Kumang dari
tahun 2014-2016, dengan persamaan Y = 0,1 - 0,04X. Nilai b yang
negatif menandakan grafik trend Rentabilitas Ekonomi Koperasi
Credit Union Keling Kumang mengalami penurunan kinerja dari

100
tahun 2011-2016. Hal tersebut disebabkan karena SHU (sisa hasil
usaha) yang dihasilkan dari total aktiva masih sangat kecil dan adanya
kebijakan koeprasi untuk mengurangi pajak yang terlalu besar.
e. Rentabilitas Modal Sendiri
Rentabilitas Modal Sendiri Koperasi Credit Union Keling Kumang
dari tahun 2014-2016, dengan persamaan Y = 0,656 – 0,26X. Nilai b
yang negatif menandakan grafik trend Rentabilitas Modal sendiri
Koperasi Credit Union Keling Kumang mengalami penurunan kinerja
dari tahun 2014 sampai dengan tahun 2016 hal tersebut dikarenakan
SHU (sisa hasil usaha) yang dihasilkan oleh modal sendiri masih
sangat kecil sehingga Rentabilitas Modal Sendiri masih sangat rendah
dan adanya kebijakan koperasi untuk mengurangi pajak.
f. Perputaran Aktiva
Perputaran Aktiva Koperasi Credit Union Keling Kumang dari tahun
2014-2016 memiliki persamaan Y= 0,11-0,01X. Nilai b negatif
menunjukkan grafik trend perputaran aktiva Koperasi Credit Union
Keling Kumang dari tahun 2014-2015 mengalami penurunan kinerja
karena hal ini menunjukkan bahwa pertumbuhan perputaran aktiva
cenderung menurun dari tahun 2014 sampai dengan tahun 2016 karena
penggunaan aktiva di Koperasi Credit Union Keling Kumang masih
kurang efisien dalam meningkatkan penjualannya.

101
BAB VI
PENUTUP
A. Kesimpulan
1. Berdasarkan penelitian yang telah dilakukan di Koperasi Credit Union
Keling Kumang dalam kinerja keuangan koperasi berdasarkan rasio
likuiditas, solvabilitas, rentabilitas dan aktivitas pada tahun 2014-2016
maka dapat disimpulkan bahwa kinerja keuangan Koperasi Credit
Union Keling Kumang dalam kriteria tidak baik.
2. Perkembangan kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling
Kumang setelah dihitung dengan rasio likuiditas, solvabilitas,
rentabilitas dan aktivitas dapat disimpulkan bahwa perkembangan
kinerja keuangan Koperasi Credit Union Keling Kumang mengalami
penurunan.
B. Keterbatasan Penelitian
Penjelasan mengenai penurunan rasio yang dialami Koperasi Credit Union
Keling Kumang periode tahun 2014-2016 tidak seluruhnya dapat diperoleh
peneliti. Hal ini menyebabkan sebagian analisis penilaian penurunan rasio
ini diambil dari catatan atas laporan keuangan.
101
102
C. Saran
Berdasarkan hasil analisis dan teori-teori yang telah digunakan dalam
penyusunan penelitian ini hingga sampai kesimpulan yang diperoleh,
maka peneliti mengajukan beberapa saran:
1. Rasio likuiditas, koperasi perlu melakukan peningkatan deposito
pinjaman dan simpanan ke bank dan koperasi lain agar dapat
meningkatkan pendapatan bunga.
2. Rasio solvabilitas, koperasi perlu melakukan peningkatan pada
simpanan kapitalisasi dan meningkatkan minat anggota untuk
meminjam.
3. Rasio rentabilitas, koperasi perlu meningkatkan mempercepat
perputaran aktiva koperasi seperti piutang supaya setiap tahunnya
dapat menghasilkan sisa hasil usaha dan meningkatkan modal dengan
cara mengoptimalkan minat anggota untuk menyimpan dan melakukan
promosi koperasi untuk menambah jumlah anggota.

103
DAFTAR PUSTAKA
Arikunto, Suharsimi. 2013. Prosedur Penelitian Suatu Pendekatan Praktik.

Rineka Cipta, Jakarta.
Algifari. 2013. Statistika Deskriptif Plus Untuk Ekonomi dan Bisnis. Yogyakarta:
UPP STIM YKPN
Credit Union. 1973. Credit Union Dalam 100 Tanya Jawab. Credit Union
Counselling office, Jakarta.
Fahmi, Irham. 2011. Analisis Laporan Keuangan. Alfabeta, Bandung.
Hermawan, Asep. 2006. Penelitian Bisnis Paradigma Kuantitatif. Jakarta:

Gramedia Widiasarana Indonesia.
Harahap, Sofyan. 2007. Analisis Kritis atas Laporan Keuangan. Jakarta: PT Raja
Grafindo Persada
Hery. 2015. Analisis Laporan Keuangan. Center for Academic Publising Service,
Yogyakarta.
Justiani. 2006. “Analisis Rasio Likuiditas, Solvabilitas, dan rentabilitas untuk

mengukur kinerja koperasi”. Skripsi. Universitas Sanata Dharma,
Yogyakarta.
Mamduh M. Hanafi, Abdul Halim. 2009. Analisis Laporan Keuangan.

Yogyakarta: Unit Penerbit dan Percetakan Sekolah Tinggi Ilmu Manajemen.
Munawir. S. 2007. Analisis Laporan Keuangan. Edisi keempat. Liberty,

Yogyakarta.
Munawir. S. 2001. Analisis Laporan Keuangan. Liberty, Yogyakarta.
Munawir. 2010. Analisis Laporan Keuangan. Yogyakarta: Liberty.
Munaldus, Yuspita Karlena dan Yohanes R. J. Credit Union: Kendaraan Menuju

Kemakmuran Praktik Bisnis Sosial Model Indonesia. Jakarta: Penerbit Elex
Media Komputindo.
Munaldus, Yuspita Karlena dan Herlina. 2014. Kiat Mengelola Credit Union.
Jakarta: PT Elex Media Komputindo Kompas Gramedia.
Pratama, Hilarius Andhika Heru. 2016. “Analisis Kinerja Keuangan Berdasarkan

Rasio Likuiditas, Solvabilitas, dan Rentabilitas pada Koperasi Tahun 2011-
104
2015 (Studi Kasus pada Koperasi “CU Dharma Hatiku” Yogyakarta)”.

Skripsi. Universitas Sanata Dharma.
Peraturan Menteri Negara Koperasi dan Usaha Kecil dan Menengah Republik
Indonesia Nomor : 06/Per/M.KUKM/V/2006 Tentang Pedoman Penilaian
Koperasi Berprestasi/ Koperasi Award.
Peraturan Menteri Negara Koperasi dan Usaha Kecil dan Menengah Republik
Indonesia Nomor : 04/Per/M.KUKM/VII/2012 Tentang Pedoman Umum
Akuntansi Koperasi.
Widiyanti, Ninik dan Sunindhia, Y.W. 2003. Koperasi dan Perekonomian

Indonesia. PT Rineka Cipta dan PT Bina Adiaksara, Jakarta.
Sari, Valeria Widha Armita. 2016. “Analisis Rasio Keuangan Sebagai Alat Untuk
Menilai Kinerja Koperasi Berdasarkan Peraturan Menteri Negara Koperasi
Dan Usaha Kecil Dan Menengah Republik Indonesia Nomor:
06/PER/M.KUKM/V/2006 (Studi Kasus di KPRI SUBUR Kecamatan
Pasarkliwon Surakarta Periode 2011-2015). Skripsi. Universitas Sanata
Dharma.
Sitio, Arifin dan Tamba, Halomoan. 2001. Koperasi: Teori dan Praktik. Erlangga,
Jakarta.
Sunyoto, Danang. 2013. Metode Penelitian Akuntansi. PT Refika Aditama,

Bandung.
Sugiyono. 2012. Memahami Penelitian Kualitatif. Alfabeta, Bandung.
Undang-Undang Republik Indonesia Nomor 25 Tahun 1992 Tentang

Perkoperasian
Undang-Undang Republik Indonesia Nomor 17 Tahun 2012 Tentang

Perkoperasian.
Zuriah, Nurul. 2005. Metodologi Penelitian Sosial dan pendidikan. PT Bumi

Aksara, Jakarta.
105
LAMPIRAN
106
LAMPIRAN A
DAFTAR PERTANYAAN WAWANCARA
1. Kapan berdirinya Koperasi Credit Union Keling Kumang?
2. Siapa perintis berdirinya Koperasi Credit Union Keling Kumang?
3. Visi dan misi Koperasi Credit Union Keling Kumang?
4. Pada tahun 2016, mengapa hutang lancar lebih besar dari pada aktiva
lancar?
5. Mengapa pada sisa hasil usaha yang dihasilkan lebih rendah dari pada
modal sendiri?
107
LAMPIRAN B
LAPORAN NERACA TAHUN 2014-2016
KOPERASI CREDIT UNION KELING KUMANG

108
109
110
111
LAMPIRAN C
LAPORAN SHU TAHUN 2014-2016

112
113
114
115
LAMPIRAN D
CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN TAHUN 2014-2016

116
TAHUN 2014
117
118
119
120
121
TAHUN 2015
122
123
124
125
126
127
128
TAHUN 2016
129
130
131
132
133
LAMPIRAN E
PERHITUNGAN RASIO KEUANGAN 2014-2016

134
PERHITUNGAN TAHUN 2014
Current ratio =
= 103,71%
Total debt to equity ratio =
= 584,73%
Total debt to total asset ratio =
= 85,40%
Rentabilitas ekonomi =
= 0,14 %
Rentabilitas modal sendiri =
= 0,95%
135
Perputaran aktiva =
= 0,12 kali
136
Current ratio =
= 100,25%
= 597,16%
= 85,66%
= 0,09%
= 0,59%
137
Perputaran aktiva =
= 0,11 kali
138
Current ratio =
= 98,90%
= 614,20%
= 86,00%
= 0,07%
= 0,43%
139
Perputaran aktiva =
= 0,11 kali
140
LAMPIRAN F
PERHITUNGAN TREND RASIO KEUANGAN TAHUN 2014-2016
SINTANG
141
Perhitungan trend current ratio
Koperasi Credit Union Keling Kumang
Tahun 2014-2016

Waktu Rasio (Y) Trend
(X)
2014 -1 103,71 -103,71 1 103,36
2015 0 100,25 0 0 100,95
2016 1 98,90 98,90 1 98,55
Jumlah 0 302,86 -4,81 2 302.85
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 302,86 / 3 = -4,81 / 2
=100,95 = -2,405
Jadi persamaan trend untuk Current Ratio adalah Y = 100,95 - 2,405X.
Yt 2014 = 100,95 - 2,405(-1)
= 103,36
Yt 2015 = 100,95 - 2,405 (0)
= 100,95
Yt 2016 = 100,95 - 2,05 (1)
= 98,55
142
Perhitungan trend Total Debt to Equity Ratio
Tahun 2014-2016

(X)
2014 -1 584,73 -584,73 1 583,96
2015 0 597,16 0 0 598,70
2016 1 614,20 614,20 1 613,43
Jumla h 0 1796,09 29,47 2 1796,09
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 1796,09 / 3 = 29,47 / 2
=598,697 = 14,735
Jadi Persamaan trend untuk Total Debt to Equity Ratio adalah :
Y = 598,697 + 14,735X
Yt 2014 = 598,697 + 14,735 (-1)
= 583,96
Yt 2015 = 598,697 + 14,735 (0)
= 598,70
Yt 2016 = 598,697 + 14,735 (1)
= 613,43
143
Perhitungan trend Total Debt to Total Asset Ratio
Tahun 2014-2016

(X)
2014 -1 85,40 -85,40 1 85,387
2015 0 85,66 0 0 85,687
2016 1 86,00 86,00 1 85,987
Jumlah 0 257,06 0,6 2 257,06
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 257,06 / 3 = 0,6 / 2
= 85,687 = 0,3
Jadi persamaan trend untuk Total Debt to Total Assets Ratio adalah Y
= 85,687 + 0,3X
Yt 2014 = 85,687 + 0,3 (-1)
= 85,387
Yt 2015 = 85,687 + 0,3 (0)
= 85, 687
Yt 2016 = 85,687 + 0,3 (1)
= 85,987
144
Perhitungan trend Rentabilitas Ekonomi
Tahun 2014-2016

(X)
2014 -1 0,14 -0,14 1 0,06
2015 0 0,09 0 0 0,1
2016 1 0,07 0,07 1 0,14
Jumlah 0 0,3 -0,07 2 0,3
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 0,3 / 3 = -0,07/ 2
= 0,1 = -0,04
Jadi perasamaan trend untuk Rentabilitas Ekonomi adalah Y = 0,1 - 0,04X
Yt 2014 = 0,1 - 0,04 (-1)
= 0,06
Yt 2015 = 0,1 - 0,04 (0)
= 0,1
Yt 2016 = 0,1 - 0,04 (1)
= 0,14
145
Perhitungan trend Rentabilitas Modal Sendiri
Tahun 2014-2016

(X)
2014 -1 0,95 -0,95 1 0,91
2015 0 0,59 0 0 0,656
2016 1 0,43 0,43 1 0,396
Jumlah 0 1,97 -0,52 2 1,97
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 1,97 / 3 = -0,52 / 2
= 0,656 = -0,26
Jadi persamaan trend untuk Rentabilitas Modal Sendiri adalah Y = 0,656 –
0,26X.
Yt 2014 = 0,656 – 0,26 (-1)
= 0,91
Yt 2015 = 0,656 – 0,26 (0)
= 0,656
Yt 2016 = 0,656 – 0,26 (1)
= 0,396
146
Perhitungan trend Perputaran Aktiva
Tahun 2014-2016

2014 -1 0,12 -0,12 1 0,12
2015 0 0,11 0 0 0,11
2016 1 0,11 0,11 1 0,11
Jumlah 0 0,34 -0,01 2 0,34
Sumber: Data Diolah
a = ∑Y/n b = ∑XY / X²
= 0,34 / 3 = -0,01 / 2
= 0,11 = -0,01
Jadi persamaan trend untuk Perputaran Aktiva adalah Y= 0,11-0,01X
Yt 2014 = 0,11-0,01X
= 0,11-0,01 (-1)
= 0,12
Yt 2015 = 0,11-0,01X
= 0,11-0,01 (0)
= 0,11
Yt 2016 = 0,11-0,01X
= 0,11-0,01(1)
= 0,11
147
LAMPIRAN F
SURAT KETERANGAN PENELITIAN
148

Analisis Likuiditas

Загружено:

Сведения о документе

Оригинальное название

Авторское право

Доступные форматы

Поделиться этим документом

Поделиться или встроить документ

Параметры публикации

Этот документ был вам полезен?

Это неприемлемый материал?

Авторское право:

Доступные форматы

Analisis Likuiditas

Загружено:

Авторское право:

Доступные форматы

PLAGIAT MERUPAKAN TINDAKAN TIDAK TERPUJI

ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN AKTIVITAS

Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat

PROGRAM STUDI JURUSAN AKUNTANSI

ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN

Diajukan untuk Memenuhi Salah Satu Syarat

PROGRAM STUDI JURUSAN AKUNTANSI

ANALISIS RASIO LIKIIIDITAS,SOLVABILITAS,RENTABILITAS DAN

M. Trisnawati Rahayt, SE., M.Si., Ak., QIA., CA Tanggal : 18 April2017

Dillersiapkan dan tttllks olclli

Telah dipertahankan di depan Panitia penguji

31」 llli 2017

Ytl■ ttb)SE.,L〔 .B.A

HALAMAN MOTTO PERSEMBAHAN

 “Jangan menyerah atas impianmu, impian mmeberimu

Skripsi ini kupersembahkan untuk:

Tuhan Yesus Kristus dan Bunda Maria

Bapakku Jhoni Sion dan Ibuku Theresia Bita

Kakakku Restyani Libri Oktavia

Semua orang yang pernah mengenal dan mewarnai hidupku

UNIVERSITAS SANATA DHARPIA

PERNYATAAN KE,ASLIAN KARYA TULIS SKRIPSI

ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN

Dengan ini saya menyatakan dengan sesungguhnya bahwa dalam skripsi

Yogyakafta,31 」uli 2017

Brigita Dinda Utari

LEDIIBAR PERNYATAAN PERSETUJUAN PUBLIKASI KARYA ILⅣ IIAⅡ

Nama :Brigita Dinda Utari

Nomor Mahasiswa :132114181

Demi pengembangan ilmu pengetahuan, saya memberikan kepada Perpustakaan

ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN

Demikian pernyataan ini yang saya buat dengan sebenarnya.

Brigita Dinda Utari

1. Johanes Eka Priyatma, M.Sc., Ph.D. selaku Rektor Universitas Sanata

Semoga Tuhan ry-rembalas budi baik dengan penuh kelimpahan-Nya

Yogittarta,31 Juli 2017

Brigita Dinda Utari

C. Keanggotaan Credit Union Keling Kumang ..................................59

ANALISIS RASIO LIKUIDITAS, SOLVABILITAS, RENTABILITAS DAN

Brigita Dinda Utari

Kata-kata Kunci : Kinerja Keuangan, Koperasi, Analisis Rasio

Brigita Dinda Utari

The purpose of this study is to determine the financial performance of

Key Words: Financial Performance, Cooperative, Ratio Analysis

A. Latar Belakang Masalah

Koperasi merupakan salah satu penggerak roda perekonomian di Indonesia

yang berdasarkan asas kekeluargaan dengan tujuan untuk meningkatkan

membangun tatanan perekonomian nasional dalam rangka mewujudkan

maupun masyarakat disekitarnya.

Peran koperasi dalam perwujudan ekonomi masyarakat tersebut salah

untuk lebih meningkatkan kinerja koperasinya.

Dalam penelitian ini, peneliti tertarik untuk meneliti Koperasi Credit

koperasi dalam pengambilan keputusan diperiode selanjutnya.

Sama halnya dengan sebuah perusahaan, credit union juga memerlukan

manajemen pihak credit union dapat melaksanakan tugas dan kewajibannya

hanya menyederhanakan informasi yang menggambarkan hubungan antara pos

likuiditas, rasio solvabilitas, rasio rentabilitas dan rasio aktivitas.

Melalui analisis rasio koperasi dapat mengetahui kinerja keuangan,

menilai kinerja keuangan, membantu koperasi dalam pengambilan keputusan-

keputusan untuk periode selanjutnya, merencanakan dan mengatur segala

kebutuhan koperasi, mengukur kekuatan dan kelemahan dalam mencapai dan

meningkatkan apa yang dicita-citakan koperasi serta sebagai alat untuk

memprediksi kebangrutan koperasi. Meningkatkan kinerja koperasi, maka