1. ENTRADA DE DATOS GENERALES DEL PROYECTO.

1. POLITICAS
Ventas a crédito. 0.0%
Ventas de contado 100.0%
Inventarios de materia prima. Dias. 15.0
Inventarios de Insumos. Dias. 15.0
Recuperación final inversión en maquinaria 5 años 50.0%
Tasa de descuento. anual 13.0%
Tasa esperada anual 18.0%

2. VARIABLES.
Incremento en precios Anual 10.00%
Variaciòn en gastos de administraciòn. Anual 4.5%
Variaciòn en costos de producción Anual 4.5%
Impuesto de renta. Anual 38.5%
Impuesto industria y comercio. S/ ventas. 0.50%
Depreciación Maquinaria y equipo. Anual 10.0%
Depreciación Muebles y enseres. Anual 20.0%
Depreciación Planta e instalaciones Anual 5.0%
Amortizaciòn de legalizaciòn Anual 20%
Prestaciones sociales. 20.91%
Aportes parafiscales. 9.00%
Aportes patronales. 19.63%
ARP Administración 0.52%
ARP Producción 1.04%

3. NOMINA. CTDAD MES

GERENTE 1 $ 2,400,000
CONTADOR 1 $ 1,200,000
JEFE DE PRODUCCION 1 $ 1,300,000
OPERARIO DE PRODUCCION 2 $ 781,242
DOTACION 1 $ 500,000
Auxilio de transporte. 5 $ 88,211
 2, INVERSIONES CHOCOLATINA SIN AZÚCAR
AÑOS.
PERIODOS ANUALES

1. INVERSIONES DEL PROYECTO.

CAPITAL DE TRABAJO. Unidades.
Inventarios de materias primas e insumos 2.0 meses
Mano de obra operativa 2 meses
Costos indirectos 2 meses
Gastos de administracion y ventas 2 meses
TOTAL CAPITAL DE TRABAJO

INVERSIONES FIJAS.
Planta e Instalaciones
Bodega de 10 m2 almacenamiento insumos 1 $ 1,100,000
TOTAL PLANTA E INSTALACIONES
Equipo y herramientas
Báscula, Pesa, Balanza 300 Kilos Plataforma Icm Recargable 1 $ 1,600,000
Cacao orgánico x kg $ 8,000
Tostador 1 $ 17,000,000
Descascarillador 1 $ 8,000,000
M1970 the easy paste machine 1 $ 14,000,000
Stone mill m1400sm conche 1 $ 22,000,000
Moldeadores 1 $ 500,000
Maquina vibratoria 1 $ 4,500,000
Refrigerdor 375 lt 1 $ 1,500,000
Equipos de limpieza y utensilios de Almacenamientos 1 $ 500,000
30 $ 16,000
TOTAL EQUIPO Y HERRAMIENTAS
 2, INVERSIONES
2, INVERSIONES
CHOCOLATINACHOCOLATINA
SIN AZÚCAR SIN AZÚCAR
AÑOS.
0
PERIODOS ANUALES

1. INVERSIONES DEL
1. INVERSIONES
PROYECTO. DEL PROYECTO.
CAPITAL DE TRABAJO.
Inventarios de materias primas e insumos 2.0 $ 357,386,364
Mano de obra operativa 2 $ 17,122,510
Costos indirectos 2 $ 578,417
Gastos de administracion y ventas 2 $ 7,691,006
TOTAL CAPITAL DE TRABAJO $ 382,778,297

INVERSIONES FIJAS.
Planta e Instalaciones
Planta e Instalaciones
Bodega de 10 m2 almacenamiento insumos 1 $ 1,100,000
TOTAL PLANTA E INSTALACIONES $ 1,100,000
Equipo y herramientas
Equipo y herramientas
Báscula, Pesa, Balanza 300 Kilos Plataforma Icm Recargable 1 $ 1,600,000
Cacao orgánico x kg $0
Tostador 1 $ 17,000,000
Descascarillador 1 $ 8,000,000
M1970 the easy paste machine 1 $ 14,000,000
Stone mill m1400sm conche 1 $ 22,000,000
Moldeadores 1 $ 500,000
Maquina vibratoria 1 $ 4,500,000
Refrigerdor 375 lt 1 $ 1,500,000
Equipos de limpieza y utensilios de Almacenamientos 1 $ 500,000
30 $ 480,000
TOTAL EQUIPO Y HERRAMIENTAS 70,080,000
 AÑOS.
PERIODOS ANUALES

MUEBLES Y ENSERES Y EQUIO DE OFICINA

computador con impresora 1 $ 1,800,000
escritorio 2 $ 300,000
Archivador 1 $ 170,000
sillas 2 $ 150,000
Telefono, fax 1 $ 300,000
TOTAL MUEBLES Y ENSERES
TOTAL INVERSIONES FIJAS

INVERSIONES DIFERIDAS.
Gastos legales
TOTAL INVERSIONES DIFERIDAS
TOTAL INVERSIONES

FINANCIAMIENTO DEL PLAN DE NEGOCIOS.

Monto del Financiamiento.
Períodos de pagos.
Tasa de interés. DTF
Puntos adicionales. TA
 AÑOS.
0
PERIODOS ANUALES

MUEBLES Y ENSERES
MUEBLESY EQUIO
Y ENSERES
DE OFICINA
Y EQUIO DE OFICINA
computador con impresora 1 $ 1,800,000
escritorio 2 $ 600,000
Archivador 1 $ 170,000
sillas 2 $ 300,000
Telefono, fax 1 $ 300,000
TOTAL MUEBLES Y ENSERES $ 3,170,000
TOTAL INVERSIONES FIJAS $ 74,350,000

INVERSIONES DIFERIDAS.
INVERSIONES DIFERIDAS.
Gastos legales $ 236,200
TOTAL INVERSIONES DIFERIDAS $ 236,200
TOTAL INVERSIONES $ 457,364,497

FINANCIAMIENTOFINANCIAMIENTO
DEL PLAN DE NEGOCIOS.
DEL PLAN DE NEGOCIOS.
Monto del Financiamiento. $ 457,364,497
Períodos de pagos. 5
Tasa de interés. 5.00%
Puntos adicionales. 3.00%
 3. PROYECCION DE COSTOS DE CACAO

CALCULO DE COSTO DEL CACAO

CONCEPTO UNIDAD CANTIDAD PRECIO POR KG COSTO TOTAL
CACAO (Sube) Kg 2,500 $ 9,342 $ 23,355,000
CACAO (Normal) Kg 2,500 $ 7,500 $ 18,750,000
CACAO (Baja) Kg 2,500 $ 4,718 $ 11,795,000

PRECIOS DE COMPRA POR KILO UNIDAD AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

CACAO (Sube) Kg $ 9,342 $ 11,210 $ 12,331
CACAO (Normal) Kg $ 7,500 $ 9,000 $ 9,900
CACAO (Baja) Kg $ 4,718 $ 5,662 $ 6,228
 3. PROYECCION DE COSTOS DE CACAO

CALCULO DE COSTO DEL CACAO

CONCEPTO UNIDAD
CACAO (Sube) Kg
CACAO (Normal) Kg
CACAO (Baja) Kg

PRECIOS DE COMPRA POR KILO UNIDAD AÑO 4 AÑO 5

CACAO (Sube) Kg $ 13,565 $ 14,921
CACAO (Normal) Kg $ 10,890 $ 11,979
CACAO (Baja) Kg $ 6,851 $ 7,536
 3. PROYECCION DE INGRESOS POR VENTAS

3, CALCULO DE PRODUCCION
CONCEPTO UNIDAD CANTIDAD Precio/Kg AÑO 1
Cantidad Requerida Mensual de Cacao Kg 2,500 $ 7,500 $ 18,750,000
Presentación % PRODUCCION
Cantidad Requerida Mensual de Produccion de
Grs
Chocolatina en Barra 110 100% 22,727
TOTAL PRODUCCION KILOS 22,727

PRECIOS DE VENTA UNIDAD AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

CHOCOLATINA Grs $ 10,000 $ 11,000 $ 12,100

UNIDADES ANUALES (KILOS)

5, INGRESOS POR VENTAS
UNIDAD AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3
PRODUCCION DE CHOCOLATINA KILOS 272,727 272,727 272,727
(-)Pérdida de peso por humedad 7% 19,091 19,091 19,091
PRODUCCION DE CHOCOLATINA 253,636 253,636 253,636
VENTA DE CHOCOLATINA $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000
TOTAL INGRESOS POR VENTA $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000
 3. PROYECCION DE INGRESOS POR VENTAS

3, CALCULO DE PRODUCCION
CONCEPTO UNIDAD
Cantidad Requerida Mensual de Cacao Kg

Cantidad Requerida Mensual de Produccion de

Grs
Chocolatina en Barra
TOTAL PRODUCCION KILOS

PRECIOS DE VENTA UNIDAD AÑO 4 AÑO 5

CHOCOLATINA Grs $ 13,310 $ 14,641

UNIDADES ANUALES (KILOS) UNIDADES ANUALES (KILOS)

5, INGRESOS POR VENTAS
UNIDAD AÑO 4 AÑO 5
PRODUCCION DE CHOCOLATINA KILOS 272,727 272,727
(-)Pérdida de peso por humedad 7% 19,091 19,091
PRODUCCION DE CHOCOLATINA 253,636 253,636
VENTA DE CHOCOLATINA $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000
TOTAL INGRESOS POR VENTA $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000
 4. COSTO DE MANO DE OBRA DIRECTA.

AÑOS. AÑOS
PERIODOS ANUALES 1 2 3 4 5
1. MANO DE OBRA DIRECTA.
1.1 NOMINA.
JEFE DE PRODUCCION 1 $ 15,600,000 $ 16,302,000 $ 17,035,590 $ 17,802,192 $ 18,603,290
OPERARIO DE PRODUCCION 2 $ 18,749,808 $ 19,593,549 $ 20,475,259 $ 21,396,646 $ 22,359,495
Auxilio de transporte. 4 $ 4,234,128 $ 4,424,664 $ 4,623,774 $ 4,831,843 $ 5,049,276
TOTAL NOMINA $ 38,583,936 $ 24,018,213 $ 25,099,033 $ 26,228,489 $ 27,408,771

1.2 CARGA SOBRE LA NOMINA.

Prestaciones sociales. 20.91% $ 8,067,901 $ 8,430,957 $ 8,810,350 $ 9,206,815 $ 9,621,122
Aportes parafiscales. 9.00% $ 6,564,037 $ 6,859,419 $ 7,168,092 $ 7,490,657 $ 7,827,736
Aportes patronales. 19.63% $ 6,742,867 $ 7,046,296 $ 7,363,380 $ 7,694,732 $ 8,040,995
ARL 1.04% $ 358,612 $ 374,750 $ 391,613 $ 409,236 $ 427,651
Dotación 1 $ 42,417,709 $ 44,326,506 $ 46,321,199 $ 48,405,653 $ 50,583,907
TOTAL CARGA SOBRE LA NOMINA. 50.6% $ 64,151,126 $ 67,037,927 $ 70,054,634 $ 73,207,092 $ 76,501,411

2. RESUMEN MANO DE OBRA DIRECTA.

Pagos de mano de obra. $ 38,583,936 $ 24,018,213 $ 25,099,033 $ 26,228,489 $ 27,408,771
Carga de nomina pagada. $ 51,409,623 $ 53,723,056 $ 56,140,594 $ 58,666,920 $ 61,306,932
Prestaciones consolidadas. $ 8,067,901 $ 8,430,957 $ 8,810,350 $ 9,206,815 $ 9,621,122
Carga de nomina por pagar. $ 4,673,602 $ 4,883,914 $ 5,103,690 $ 5,333,356 $ 5,573,357
TOTAL MANO DE OBRA DIRECTA. $ 102,735,062 $ 91,056,140 $ 95,153,666 $ 99,435,581 $ 103,910,183
 5. COSTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS

1, REQUERIMIENTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS PARA PRODUCCION

MATERIA PRIMA UNIDAD PRECIO CTDAD AÑO 1 AÑO 2
COSTO CACAO Kilo $ 7,500 272,727 $ 2,045,454,545 $ 2,137,500,000
TRANSPORTE CACAO Sacos $ 300 5,455 $ 1,636,364 $ 1,710,000
TOTAL COSTO MATERIA PRIMA $ 2,047,090,909 $ 2,139,210,000

INSUMOS UNIDAD COSTO CANTIDAD AÑO 1 AÑO 2

EMPAQUE BOLSA $ 200 253,636 $ 50,727,273 $ 53,010,000
CAJA KILO $ 2,200 21,136 $ 46,500,000 $ 48,592,500
TOTAL COSTO INSUMOS $ 97,227,273 $ 101,602,500
TOTAL COSTO MATERIA PRIMA E INSUMOS $ 2,144,318,182 $ 2,240,812,500

2. MOVIMIENTO DE INVENTARIOS DE MATERIA PRIMA E INSUMOS

AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
MATERIA PRIMA I. Inicial 0 85,295,455 89,133,750 93,144,769
Compras. 2,132,386,364 2,143,048,295 2,239,485,469 2,340,262,315
Producción. 2,047,090,909 2,139,210,000 2,235,474,450 2,336,070,800
I. Final 85,295,455 89,133,750 93,144,769 97,336,283
INSUMOS I. Inicial 0 4,051,136 4,233,438 4,423,942
Compras. 101,278,409 101,784,801 106,365,117 111,151,547
Producción. 97,227,273 101,602,500 106,174,613 110,952,470
I. Final 4,051,136 4,233,438 4,423,942 4,623,020

3. RESUMEN DE COSTOS DE LA MATERIA PRIMA E INSUMOS

MATERIA PRIMA 2,047,090,909 2,139,210,000 2,235,474,450 2,336,070,800
INSUMOS 97,227,273 101,602,500 106,174,613 110,952,470
TOTAL MATERIA PRIMA E INSUMOS 2,144,318,182 2,240,812,500 2,341,649,063 2,447,023,270

6. SERVICIOS PLANTA.(Costos Indirectos) AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3

Servicios Pùblicos 1,240,000 1,295,800 1,354,111
Reparaciones y mantenimiento. S/ maquina 3.00% 2,230,500 2,330,873 2,435,762
TOTAL COSTOS INDIRECTOS DE PRODUCCION 3,470,500 3,626,673 3,789,873
 5. COSTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS 5. COSTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS

1, REQUERIMIENTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS PARA PRODUCCION 1, REQUERIMIENTO DE MATERIA PRIMA E INSUMOS PARA PRODUCCION
MATERIA PRIMA UNIDAD AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5
COSTO CACAO Kilo $ 2,233,687,500 $ 2,334,203,438 $ 2,439,242,592
TRANSPORTE CACAO Sacos $ 1,786,950 $ 1,867,363 $ 1,951,394
TOTAL COSTO MATERIA PRIMA $ 2,235,474,450 $ 2,336,070,800 $ 2,441,193,986

INSUMOS UNIDAD AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

EMPAQUE BOLSA $ 55,395,450 $ 57,888,245 $ 60,493,216
CAJA KILO $ 50,779,163 $ 53,064,225 $ 55,452,115
TOTAL COSTO INSUMOS $ 106,174,613 $ 110,952,470 $ 115,945,331
TOTAL COSTO MATERIA PRIMA E INSUMOS $ 2,341,649,063 $ 2,447,023,270 $ 2,557,139,317

S 2. MOVIMIENTO DE INVENTARIOS DE MATERIA PRIMA E INSUMOS

AÑO 5
MATERIA PRIMA I. Inicial 97,336,283
Compras. 2,445,574,119
Producción. 2,441,193,986
I. Final 101,716,416
INSUMOS I. Inicial 4,623,020
Compras. 116,153,367
Producción. 115,945,331
I. Final 4,831,055

3. RESUMEN DE COSTOS DE LA MATERIA PRIMA E INSUMOS

MATERIA PRIMA 2,441,193,986
INSUMOS 115,945,331
TOTAL MATERIA PRIMA E INSUMOS 2,557,139,317

6. SERVICIOS PLANTA.(Costos Indirectos) AÑO 4 AÑO 5

Servicios Pùblicos 1,415,046 1,478,723
Reparaciones y mantenimiento. S/ maquina 2,545,371 2,659,913
TOTAL COSTOS INDIRECTOS DE PRODUCCION 3,960,417 4,138,636
 6. GASTOS DE ADMINISTRACION Y VENTAS.

AÑOS. AÑOS
PERIODOS ANUALES 1 2 3 4 5

1. GASTOS DE ADMINISTRACION Y VENTAS.

1.1 NOMINA.
GERENTE 1 $ 28,800,000 $ 30,096,000 $ 31,450,320 $ 32,865,584 $ 34,344,536
CONTADOR 1 $ 14,400,000 $ 15,048,000 $ 15,725,160 $ 16,432,792 $ 17,172,268
Auxilio de transporte 1 $ 1,058,532 $ 1,106,166 $ 1,155,943 $ 1,207,961 $ 1,262,319
TOTAL NOMINA. $ 44,258,532 $ 46,250,166 $ 48,331,423 $ 50,506,337 $ 52,779,123

1,2 CARGA DE NOMINA.

Prestaciones sociales. 20.91% $ 6,022,080 $ 6,293,074 $ 6,576,262 $ 6,872,194 $ 7,181,442
Aportes parafiscales. 9.00% $ 2,592,000 $ 2,708,640 $ 2,830,529 $ 2,957,903 $ 3,091,008
Aportes patronales. 19.63% $ 5,653,440 $ 5,907,845 $ 6,173,698 $ 6,451,514 $ 6,741,832
ARP. 0.52% $ 150,336 $ 157,101 $ 164,171 $ 171,558 $ 179,278
DOTACION 1 $ 2,000,000 $ 2,090,000 $ 2,184,050 $ 2,282,332 $ 2,385,037
TOTAL CARGA NOMINA. 50.06% $ 16,417,856 $ 17,156,660 $ 17,928,709 $ 18,735,501 $ 19,578,599

2. SERVICIOS.
Agua $ 240,000 $ 250,800 $ 262,086 $ 273,880 $ 286,204
Electricidad $ 1,000,000 $ 1,045,000 $ 1,092,025 $ 1,141,166 $ 1,192,519
Publicidad $ 600,000 $ 627,000 $ 655,215 $ 684,700 $ 715,511
Teléfono- Internet - Correo $ 120,000 $ 125,400 $ 131,043 $ 136,940 $ 143,102
Gastos de Distribucion $ 12,681,818 $ 13,252,500 $ 13,848,863 $ 14,472,061 $ 15,123,304
TOTAL SERVICIOS. $ 14,641,818 $ 15,300,700 $ 15,989,232 $ 16,708,747 $ 17,460,641

3, IMPUESTOS
Impuestos de industria y comercio $ 12,681,818 $ 13,950,000 $ 15,345,000 $ 16,879,500 $ 18,567,450

4. DEPRECIACIONES.
Planta e Instalaciones 5.0% $ 55,000 $ 55,000 $ 55,000 $ 55,000 $ 55,000
Equipo y herramientas 10.0% $ 7,008,000 $ 7,008,000 $ 7,008,000 $ 7,008,000 $ 7,008,000
MUEBLES Y ENSERES Y EQUIO DE OFIC 20.0% $ 634,000 $ 634,000 $ 634,000 $ 634,000 $ 634,000
 AÑOS. AÑOS
PERIODOS ANUALES 1 2 3 4 5

TOTAL DEPRECIACIONES. $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000

 AÑOS. AÑOS
PERIODOS ANUALES 1 2 3 4 5

5, AMORTIZACIONES
Gastos legales 100% $ 236,200 $0 $0 $0 $0
TOTAL AMORTIZACIONES $ 236,200 $0 $0 $0 $0

6. RESUMEN GASTOS DE ADMON Y VENTAS

Nomina. $ 44,258,532 $ 46,250,166 $ 48,331,423 $ 50,506,337 $ 52,779,123
Carga de nomina pagada. $ 9,529,461 $ 9,958,287 $ 10,406,410 $ 10,874,698 $ 11,364,060
Prestaciones consolidadas $ 6,022,080 $ 6,293,074 $ 6,576,262 $ 6,872,194 $ 7,181,442
carga de nomina por pagar $ 866,315 $ 905,299 $ 946,037 $ 988,609 $ 1,033,096
Servicios. $ 14,641,818 $ 15,300,700 $ 15,989,232 $ 16,708,747 $ 17,460,641
Impuestos $ 13,950,000 $ 15,345,000 $ 16,879,500 $ 18,567,450 $0
Amortizaciones $ 236,200 $0 $0 $0 $0
Depreciaciones. $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000
TOTAL GASTOS ADMON Y VTAS $ 97,201,406 ### ### $ 112,215,035 $ 97,515,362
 7. ESTADO DE COSTOS DE PRODUCCIÓN Y VENTA.

AÑOS. AÑOS
0
PERIODOS ANUALES 1 2 3 4 5

1. TRUCHA ARCO IRIS

I.I. Materia Prima e Insumos 0 89,346,591 93,367,188 97,568,711 101,959,303
+ Compras Materia prima e Insumos 2,233,664,773 2,244,833,097 2,345,850,586 2,451,413,862 2,561,727,486
IF Materia Prima e Insumos 89,346,591 93,367,188 97,568,711 101,959,303 106,547,472
Costo de materia prima e Insumos 2,144,318,182 2,240,812,500 2,341,649,063 2,447,023,270 2,557,139,317
Mano de obra directa. 102,735,062 91,056,140 95,153,666 99,435,581 103,910,183
Costos indirectos de fabrica. 3,470,500 3,626,673 3,789,873 3,960,417 4,138,636
TOTAL COSTO DE PRODUCCION. 2,250,523,744 2,335,495,313 2,440,592,602 2,550,419,269 2,665,188,136

Cantidad producida. 253,636 253,636 253,636 253,636 253,636

Costo unitario de producción. CV. 8,873 9,208 9,622 10,055 10,508

Costo unitario de Materia prima CV. 8,454 8,835 9,232 9,648 10,082
Costo unitario de Mano de obra CV. 405 359 375 392 410
Costos indirectos CV. 14 14 15 16 16
 8. FINANCIAMIENTO.

1. PRÉSTAMO
MONTO. $ 457,364,497
Período de pagos anuales. años 5
Perìodo de gracia años 1
DTF. EA. 5.00%
PUNTOS. TA 3.00%
TASA DE DESCUENTO. EA 13.00%
CUOTA FIJA. $ 153,763,290

AMORTIZACION CREDITO

PERIODO CUOTA INTERES AMORTIZACION SALDO

0 457,364,497
1 $ 59,457,385 $ 457,364,497
2 $ 153,763,290 $ 59,457,385 $ 94,305,905 $ 363,058,591
3 $ 153,763,290 $ 47,197,617 $ 106,565,673 $ 256,492,918
4 $ 153,763,290 $ 33,344,079 $ 120,419,210 $ 136,073,708
5 $ 153,763,290 $ 17,689,582 $ 136,073,708 $0
 9. FLUJO FINANCIEROS OPERATIVOS.
AÑOS. años
0
PERIODOS ANUALES 1 2 3

1. FLUJO DE ESTADO DE RESULTADOS.

INGRESOS
Ventas $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000
TOTAL INGRESOS(Ventas netas) $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000

COSTOS DE PRODUCCION.
I.I. Materia prima e insumos $0 $ 89,346,591 $ 93,367,188
Compras. $ 2,233,664,773 $ 2,244,833,097 $ 2,345,850,586
I.F. Materia prima e insumos $ 89,346,591 $ 93,367,188 $ 97,568,711
Costo de materia prima e insumos $ 2,144,318,182 $ 2,240,812,500 $ 2,341,649,063
Mano de obra. $ 102,735,062 $ 91,056,140 $ 95,153,666
Costos indirectos de fábrica. $ 3,470,500 $ 3,626,673 $ 3,789,873
COSTO DE PRODUCCION. $ 2,250,523,744 $ 2,335,495,313 $ 2,440,592,602
UTILIDAD BRUTA EN VENTAS. $ 285,839,892 $ 454,504,687 $ 628,407,398

GASTOS.
Gastos de administración. $ 89,268,206 $ 94,052,525 $ 99,128,864
Gastos por depreciación. $ 7,697,000 $ 7,697,000 $ 7,697,000
Gastos de amortización $ 236,200 $0 $0
TOTAL GASTOS ADMON. $ 97,201,406 $ 101,749,525 $ 106,825,864
UTILIDAD OPERACIONAL. $ 188,638,486 $ 352,755,162 $ 521,581,534

OTROS INGRESOS Y EGRESOS.

Gastos financieros. $ 59,457,385 $ 59,457,385 $ 47,197,617

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 129,181,101 $ 293,297,777 $ 474,383,917

Provisión impuesto de renta 38.5% $ 49,734,724 $ 112,919,644 $ 182,637,808
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 79,446,377 $ 180,378,133 $ 291,746,109

2. FLUJO DE EFECTIVO.
Saldo inicial $ 382,778,297 $ 464,125,905 $ 619,337,802
SALDO DISPONIBLE $ 382,778,297 $ 464,125,905 $ 619,337,802

INGRESOS
Ventas $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000
Recursos propios $0
FONDO PASTORAL SOCIAL $ 457,364,497
TOTAL INGRESOS $ 457,364,497 $ 2,919,141,933 $ 3,254,125,905 $ 3,688,337,802
9. FLUJO FINANCIEROS OPERATIVOS. 9. FLUJO FINANCIEROS OPERATIVOS.
AÑOS.
años
PERIODOS ANUALES 4 5

1. FLUJO DE ESTADO DE RESULTADOS. 1. FLUJO DE ESTADO DE RESULTADOS.

INGRESOS
Ventas $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000
TOTAL INGRESOS(Ventas netas) $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000

COSTOS DE PRODUCCION.
I.I. Materia prima e insumos $ 97,568,711 $ 101,959,303
Compras. $ 2,451,413,862 $ 2,561,727,486
I.F. Materia prima e insumos $ 101,959,303 $ 106,547,472
Costo de materia prima e insumos $ 2,447,023,270 $ 2,557,139,317
Mano de obra. $ 99,435,581 $ 103,910,183
Costos indirectos de fábrica. $ 3,960,417 $ 4,138,636
COSTO DE PRODUCCION. $ 2,550,419,269 $ 2,665,188,136
UTILIDAD BRUTA EN VENTAS. $ 825,480,731 $ 1,048,301,864

GASTOS.
Gastos de administración. $ 104,518,035 $ 89,818,362
Gastos por depreciación. $ 7,697,000 $ 7,697,000
Gastos de amortización $0 $0
TOTAL GASTOS ADMON. $ 112,215,035 $ 97,515,362
UTILIDAD OPERACIONAL. $ 713,265,696 $ 950,786,502

OTROS INGRESOS Y EGRESOS.

Gastos financieros. $ 33,344,079 $ 17,689,582

UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS $ 679,921,616 $ 933,096,920

Provisión impuesto de renta $ 261,769,822 $ 359,242,314
UTILIDAD DEL EJERCICIO $ 418,151,794 $ 573,854,606

2. FLUJO DE EFECTIVO. 2. FLUJO DE EFECTIVO.

Saldo inicial $ 880,189,474 $ 1,263,013,065
SALDO DISPONIBLE $ 880,189,474 $ 1,263,013,065

INGRESOS
Ventas $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000
Recursos propios
FONDO PASTORAL SOCIAL
TOTAL INGRESOS $ 4,256,089,474 $ 4,976,503,065
 AÑOS. años
0
PERIODOS ANUALES 1 2 3

EGRESOS
Compra materia prima e insumos $ 2,233,664,773 $ 2,244,833,097 $ 2,345,850,586
Costos Indirectos $ 3,470,500 $ 3,626,673 $ 3,789,873
Pago de nòmina operativa $ 38,583,936 $ 24,018,213 $ 25,099,033
Carga de nomina pagada. $ 51,409,623 $ 53,723,056 $ 56,140,594
Carga de nòmina por pagar $ 4,673,602 $ 4,883,914
Prestaciones sociales. $ 8,067,901 $ 8,430,957
Gastos de Admon y Ventas.
Pago de nòmina admitiva $ 44,258,532 $ 46,250,166 $ 48,331,423
Carga de nòmina pagada $ 9,529,461 $ 9,958,287 $ 10,406,410
Carga de nòmina por pagar $ 866,315 $ 905,299
Prestaciones sociales. $ 6,022,080 $ 6,293,074
Servicios $ 14,641,818 $ 15,300,700 $ 15,989,232
Impuestos de Industria y comercio $ 13,950,000 $ 15,345,000
Impuestos de renta $ 49,734,724 $ 112,919,644
TOTAL EGRESOS. $ 2,395,558,643 $ 2,481,024,813 $ 2,654,385,038

SALDOS
Saldo de efectivo $ 523,583,290 $ 773,101,092 $ 1,033,952,764
Pago del crédito $0 $ 94,305,905 $ 106,565,673
Financiación $ 59,457,385 $ 59,457,385 $ 47,197,617
Inversiones $ 457,364,497
SALDO DE BALANCE $0 $ 464,125,905 $ 619,337,802 $ 880,189,474

2.2 FLUJO NETO DE EFECTIVO

INGRESOS
Ingresos propios $ 2,536,363,636 $ 2,790,000,000 $ 3,069,000,000

EGRESOS
Egresos propios. $ 2,395,558,643 $ 2,481,024,813 $ 2,654,385,038
FLUJO NETO DE EFECTIVO $ 140,804,993 $ 308,975,187 $ 414,614,962
 AÑOS.
años
PERIODOS ANUALES 4 5

EGRESOS
Compra materia prima e insumos $ 2,451,413,862 $ 2,561,727,486
Costos Indirectos $ 3,960,417 $ 4,138,636
Pago de nòmina operativa $ 26,228,489 $ 27,408,771
Carga de nomina pagada. $ 58,666,920 $ 61,306,932
Carga de nòmina por pagar $ 5,103,690 $ 5,333,356
Prestaciones sociales. $ 8,810,350 $ 9,206,815
Gastos de Admon y Ventas.
Pago de nòmina admitiva $ 50,506,337 $ 52,779,123
Carga de nòmina pagada $ 10,874,698 $ 11,364,060
Carga de nòmina por pagar $ 946,037 $ 988,609
Prestaciones sociales. $ 6,576,262 $ 6,872,194
Servicios $ 16,708,747 $ 17,460,641
Impuestos de Industria y comercio $ 16,879,500 $ 18,567,450
Impuestos de renta $ 182,637,808 $ 261,769,822
TOTAL EGRESOS. $ 2,839,313,119 $ 3,038,923,895

SALDOS
Saldo de efectivo $ 1,416,776,355 $ 1,937,579,171
Pago del crédito $ 120,419,210 $ 136,073,708
Financiación $ 33,344,079 $ 17,689,582
Inversiones
SALDO DE BALANCE $ 1,263,013,065 $ 1,783,815,881

2.2 FLUJO NETO DE EFECTIVO

INGRESOS
Ingresos propios $ 3,375,900,000 $ 3,713,490,000

EGRESOS
Egresos propios. $ 2,839,313,119 $ 3,038,923,895
FLUJO NETO DE EFECTIVO $ 536,586,881 $ 674,566,105
 AÑOS. años
0
PERIODOS ANUALES 1 2 3

3. BALANCE GENERAL
ACTIVO CORRIENTE
Efectivo. $ 382,778,297 $ 464,125,905 $ 619,337,802 $ 880,189,474
Inventario Materia prima e insumos $ 89,346,591 $ 93,367,188 $ 97,568,711
TOTAL ACTIVO CORRIENTE $ 382,778,297 $ 553,472,496 $ 712,704,989 $ 977,758,185

ACTIVOS FIJOS
Planta e Instalaciones $ 1,100,000 $ 1,100,000 $ 1,100,000 $ 1,100,000
Equipo y herramientas $ 70,080,000 $ 70,080,000 $ 70,080,000 $ 70,080,000
MUEBLES Y ENSERES Y EQUIO DE OFICINA $ 3,170,000 $ 3,170,000 $ 3,170,000 $ 3,170,000
Depreciaciones -$ 7,697,000 -$ 15,394,000 -$ 23,091,000
TOTAL ACTIVOS FIJOS $ 74,350,000 $ 66,653,000 $ 58,956,000 $ 51,259,000

ACTIVOS DIFERIDOS
Gastos legales $ 236,200 $ 236,200
Amortizaciones. -$ 236,200 $0 $0
TOTAL DIFERIDOS. $ 236,200 $0 $0 $0
TOTAL ACTIVOS. $ 457,364,497 $ 620,125,496 $ 771,660,989 $ 1,029,017,185

PASIVO CORRIENTE.
Prestaciones sociales operativas por pagar. $ 8,067,901 $ 8,430,957 $ 8,810,350
Prestaciones sociales admitivas por pagar. $ 6,022,080 $ 6,293,074 $ 6,576,262
Aportes por pagar. $ 5,539,917 $ 5,789,213 $ 6,049,728
Impuestos de industria y comercio por pagar $ 13,950,000 $ 15,345,000 $ 16,879,500
Impuesto de renta $ 49,734,724 $ 112,919,644 $ 182,637,808
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 83,314,622 $ 148,777,887 $ 220,953,647
PASIVO A LARGO PLAZO
Crédito Pastoral Social $ 457,364,497 $ 457,364,497 $ 363,058,591 $ 256,492,918
TOTAL PASIVO LARGO PLAZO $ 457,364,497 $ 457,364,497 $ 363,058,591 $ 256,492,918
TOTAL PASIVOS. $ 457,364,497 $ 540,679,119 $ 511,836,479 $ 477,446,566

PATRIMONIO DE SOCIOS
Capital social. $0 $0 $0 $0
Utilidad de ejercicios anteriores. $0 $ 79,446,377 $ 259,824,510
Utilidades del ejercicio. $ 79,446,377 $ 180,378,133 $ 291,746,109
TOTAL PATRIMONIO. $0 $ 79,446,377 $ 259,824,510 $ 551,570,620
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO. $ 457,364,497 $ 620,125,496 $ 771,660,989 $ 1,029,017,185
CUADRE. 0 0 0 0
 AÑOS.
años
PERIODOS ANUALES 4 5

3. BALANCE GENERAL 3. BALANCE GENERAL

ACTIVO CORRIENTE
Efectivo. $ 1,263,013,065 $ 1,783,815,881
Inventario Materia prima e insumos $ 101,959,303 $ 106,547,472
TOTAL ACTIVO CORRIENTE $ 1,364,972,368 $ 1,890,363,352

ACTIVOS FIJOS
Planta e Instalaciones $ 1,100,000 $ 1,100,000
Equipo y herramientas $ 70,080,000 $ 70,080,000
MUEBLES Y ENSERES Y EQUIO DE OFICINA $ 3,170,000 $ 3,170,000
Depreciaciones -$ 30,788,000 -$ 38,485,000
TOTAL ACTIVOS FIJOS $ 43,562,000 $ 35,865,000

ACTIVOS DIFERIDOS
Gastos legales
Amortizaciones. $0 $0
TOTAL DIFERIDOS. $0 $0
TOTAL ACTIVOS. $ 1,408,534,368 $ 1,926,228,352

PASIVO CORRIENTE.
Prestaciones sociales operativas por pagar. $ 9,206,815 $ 9,621,122
Prestaciones sociales admitivas por pagar. $ 6,872,194 $ 7,181,442
Aportes por pagar. $ 6,321,965 $ 6,606,454
Impuestos de industria y comercio por pagar $ 18,567,450 $0
Impuesto de renta $ 261,769,822 $ 359,242,314
TOTAL PASIVO CORRIENTE $ 302,738,247 $ 382,651,333
PASIVO A LARGO PLAZO
Crédito Pastoral Social $ 136,073,708 $0
TOTAL PASIVO LARGO PLAZO $ 136,073,708 $0
TOTAL PASIVOS. $ 438,811,955 $ 382,651,333

PATRIMONIO DE SOCIOS
Capital social. $0 $0
Utilidad de ejercicios anteriores. $ 551,570,620 $ 969,722,414
Utilidades del ejercicio. $ 418,151,794 $ 573,854,606
TOTAL PATRIMONIO. $ 969,722,414 $ 1,543,577,020
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO. $ 1,408,534,368 $ 1,926,228,352
CUADRE. 0 0
 AÑOS. años
0
PERIODOS ANUALES 1 2 3

4, INDICADORES FINANCIEROS
CAPITAL DE TRABAJO ACTIVO CTE - PASIVO CTE $ 470,157,874 $ 563,927,102 $ 756,804,538
RAZON CTE ATIVO CTE/PASIVO CTE 6.64 4.79 4.43
DISPONIBLE + INV TEMP. +
PRUEBA ACIDA 5.57 4.16 3.98
DEUDORES/PASIVO CTE
NIVEL DE ENDEUDAMIENTO TOTAL PASIVO/TOTAL ACTIVO 0.87 0.66 0.46

RENTABILIDAD BRUTA UTILIDAD BRUTA / VENTAS NETAS 0.11 0.16 0.20

UTILIDAD OPERACIONAL / VENTAS
RENTABILIDAD OPERACIONAL 0.07 0.13 0.17
NETAS
RENTABILIDAD NETA UTILIDAD NETA / VTAS NETAS 0.05 0.11 0.15

RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO UTILIDAD NETA / PATRIMONIO LIQUIDO 1.63 1.13 0.86
RENTABILIDAD DEL ACTIVO TOTAL UTILIDAD NETA/ACTIVO TOTAL 0.21 0.38 0.46
ROTACION DE INVENTARIOS (INVENTARIOS /COSTO VTA)*365+ 14.49 14.59 14.59
VENTAS NETAS/ CUENTAS POR
ROTACIÒN DE CARTERA 0 0 0
COBRAR
 AÑOS.
años
PERIODOS ANUALES 4 5

4, INDICADORES FINANCIEROS
CAPITAL DE TRABAJO ACTIVO CTE$- 1,062,234,122
PASIVO CTE $ 1,507,712,020
RAZON CTE ATIVO CTE/PASIVO CTE 4.51 4.94
DISPONIBLE + INV TEMP. +
PRUEBA ACIDA 4.17 4.66
DEUDORES/PASIVO CTE
NIVEL DE ENDEUDAMIENTO TOTAL PASIVO/TOTAL ACTIVO
0.31 0.20

RENTABILIDAD BRUTA UTILIDAD BRUTA / VENTAS

0.24 NETAS 0.28
UTILIDAD OPERACIONAL / VENTAS
RENTABILIDAD OPERACIONAL 0.21 0.26
NETAS
RENTABILIDAD NETA UTILIDAD NETA / VTAS 0.20
NETAS 0.25

RENTABILIDAD DEL PATRIMONIO UTILIDAD NETA / PATRIMONIO

0.70 LIQUIDO 0.60
RENTABILIDAD DEL ACTIVO TOTAL UTILIDAD NETA/ACTIVO
0.48
TOTAL 0.48
ROTACION DE INVENTARIOS (INVENTARIOS /COSTO
14.59
VTA)*365+ 14.59
VENTAS NETAS/ CUENTAS POR
ROTACIÒN DE CARTERA 0 0
COBRAR
 PUNTO DE EQUILIBRIO

CONCEPTO
COSTOS TOTALES
COSTOS VARIABLES
COSTOS FIJOS
CANTIDAD A PRODUCCIR
COSTOS VARIABLES UNITARIO
PRECIO UNITARIO
PUNTO DE EQUILIBRIO (UND)
TOTALES
$ 2,250,523,744
$ 2,247,053,244
$ 3,470,500
253,636
$ 8,859
$ 10,000
3043
 10. EVALUACION FINANCIERA.

AÑOS. AÑOS
0
PERIODOS ANUALES. 1 2 3 4 5

1. FLUJO DEL PROYECTO.

Inversión de capital. -$ 457,364,497
Flujo neto de efectivo. $ 140,804,993 $ 308,975,187 $ 414,614,962 $ 536,586,881 $ 674,566,105
Valor terminal de la inversión. $ 37,175,000
Inventario final de Materias Primas $ 106,547,472
FLUJO DEL PROYECTO. -$ 457,364,497 $ 140,804,993 $ 308,975,187 $ 414,614,962 $ 536,586,881 $ 818,288,577

2. FLUJO DEL EMPRESARIO

Inversión de capital. -$ 457,364,497
Flujo de caja libre. $ 140,804,993 $ 308,975,187 $ 414,614,962 $ 536,586,881 $ 674,566,105
Valor terminal de la inversión. $ 37,175,000
Inventario final de Materias Primas $ 106,547,472
Intereses pagados. -$ 59,457,385 -$ 59,457,385 -$ 47,197,617 -$ 33,344,079 -$ 17,689,582
FLUJO DEL EMPRESARIO -$ 457,364,497 $ 81,347,608 $ 249,517,802 $ 367,417,346 $ 503,242,801 $ 800,598,995

FLUJO DEL PROYECTO.

3. EVALUACION FINANCIERA.
EMPRESA EMPRESARIO
Tasa de inflación. 5.0%
Tasa de oportunidad. 18.0%
Valor presente del flujo del proyecto. $ 1,228,021,922 $ 2,002,124,552
Valor presente neto. $ 770,657,425 $ 1,544,760,056
Tasa interna de retorno financiero. 61.51% 52.18%