FACULTAD DE CIENCIAS CONTABLES FINANCIERAS Y ADMINISTRATIVAS

CENTRO ULADECH FILIAL_AYACUCHO

ESCUELA PROFESIONAL :

ADMINISTRACIÓN

ASIGNATURA :

CONTABILIDAD GERENCIAL

CICLO :

IX

DOCENTE :

MG. MIGUEL CIFUENTES CÉSAR AUGUSTO

INTEGRANTES :

AYACUCHO- PERU

2018
 CASO PRÁCTICO N° 2

EL GERENTE FINANCIERO DE LA EMPRESA TEXTIL “SIN SALIDA”S.A. LE

PRESENTA LA SIGUIENTE INFORMACIÓN CORRESPONDIENTE AL MES DE ABRIL
DE 20X3.

I. (*) Saldos al 31.03.20x3:

Efectivo y equivalentes de efectivo s/. 106,610; Pagos a cuenta de impuestos a la

renta s/. 2,000; Maquinaria textil S/. 24,000; Depreciación Acumulada S/. 15,600;
Automóvil S/.54,000; Depreciación Acumulada S/. 10,800; Tributos por pagar,
ESSALUD S/. 40 SNP S/. 55 e IGV S/. 505; Impuesto Renta 4ta. Categoría S/. 400,
Capital Social S/.120,000; Resultados al 31.03 S/. 57,600.

II. Ingresos acumulados por ventas ala mes de Marzo, fueron S/. 140,000.
Gastos de representación incurridos hasta el mes de Marzo, fueron S/. 1,150.

III. Información adicional correspondiente al mes de Abril 20X3

a) La empresa textil “SIN SALIDA” S.A. presenta. El saldo inicial ala 01.04.20x3
de las cuentas por pagar a proveedores es S/. 7,768, las compras de mercaderías
al contado adquiridas del mes pagados en efectivo es S/. 3,426, el pago de las
compras de mercaderías ala crédito pagadas con cheque no negociable en el mes
fueron S/. 83,465. Estas operaciones fueron, sustentados con comprobantes de
Pago Fidedigno.

b) El inventario final de mercaderías al 30.04.20X3 es S/. 17,784, el saldo final de

cuentas por pagar a proveedores por compras al crédito ala 30.04.20X3 es S/.
6,753. El inventario inicial de mercaderías ala 01.04.20X3 es S/. 15,231.
c) Los sueldos del mes fueron S/. 1,800. Importe Bruto, el neto se pagó en Abril
con transferencia de cuenta, y se pasa en Mayo 20X3 con Cheque lo siguiente,
Aporte: ESSALUD 9% Y Retención: 13% ONP.
d) Con respecto al impuesto a la Renta de 4ta Categoría (31.03.X3). se considera lo
siguiente:

El 20X3, se pagó con cheque no negociable recibo de honorarios al abogado de

la empresa, importe bruto S/. 4,000 habiéndose deducido el Impuesto de ley S/.
400 presentado en el Estado de Situación Financiera al 31.03X3.
Se presentó la declaración jurada PDT 601 en FebX3, incluyendo la Renta de 4ta
Categoría, pero no se efectuó el pago de la retención.
Periodo tributario en Enero 20X3.

Vencimiento para presentación y pago 13 Febrero 20X3 Subsanación Voluntaria.

(Régimen de Gradualidad, Res. SUNAT N° 180-2012).
Fecha que se paga en efectivo, tributo, multa más interés 28 ABRIL 20x3.

e) A su vez, el saldo inicial al 01.04.20X3 de las cuentas por cobrar a clientes

incluido el IGV S/. 10,927, las ventas de mercaderías al contado del es incluido
el IGV y cobrados con cheque fueron S/. 90,526.

El cobro de las ventas de mercaderías al crédito incluido EL IGV cobradas con

cheque no negociable en el mes fueron S/. 51, 536, el saldo final de cuentas por
cobrar incluido el IGV por ventas al crédito al 30.04.20X3. Es S/ 14,048.

f) Se pagó en efectivo gastos de representación debidamente sustentado con factura

fidedigna:
El importe de las atenciones a clientes en el mes de Abril, fue S/. 800 más IGV;
(Gasto de Administración).
g) La depreciación del mes se considera la tasa de 20% anual. (Automóvil).
h) El 15.04 se pagó en efectivo los tributos por pagar pendiente de pago el
31.03.20X3.
i) El pago a cuenta de impuesto a la renta del mes de Marzo s/. 600; se pagó en
efectivo el 15.04 y se tiene pendiente de pago el IGV del mes.
j) Los otros gastos del mes incluido el IGV y pagados con cheque no negociable
sustentado con comprobantes de pago falso, fueron: administración S/. 6500,
Ventas S/. 3,900.
k) El 01.04.20X3, la empresa ha decidido poner en venta la maquinaria textil, al
cabo de 30 dias (30.04.20X3) la empresa TEJIDO X S.A. decide comprar la
maquinaria a un valor de venta S/. 9,000 mas IGV, el cual se cobra con cheque y
se deposita en cuenta corriente.
Se presenta la siguiente información:
Costo de libros maquinaria S/. 24,000
Depreciación acumulada (15,600)
Valor neto 8,400
Base legal: LIR, Art 20,2do párrafo, ingreso Gravable – deducido costo de
enajenación.

Con la información propuesta y como consultor financiero independientemente.

1. Determine el IGV del total de las compras de mercaderías del mes de Abril
20X3.
2. Determine el IFT del mes.
3. Determine el costo de ventas del mes.
4. Determine las ventas del mes.
5. Determine el IGV Crédito Fiscal del mes de Abril, así fuera el caso.
6. Determine el límite delos gastos de representación para el mes de Abril.
7. Determine la multa más intereses a pagar por rentas de 4ta. Categoría en el
mes de Abril.
8. Elabore el estado de resultados mostrando el resultado antes de impuestos
 9. Elabore el estado de Situación Financiera del Mes.

SOLUCIÓN

Pregunta 1

a) Determinación del IGV por compras de mercaderías

Compras pagadas = IICP + COMPRAS Crédito del Mes - IFCP
Compras crédito

Compras pagadas = 83,465 dato III a)

IFC x P = 6,753 dato III b)
- II C x P = (7,768) dato III c)
Compras al crédito 82,450
Compras contado 3,426 dato III a) compras IGV
Total compras del mes 85,876 ÷ 1.18 (72,776.27 13,099.73)
IGV compras = S/. 13,100

b) Gastos del periodo

1) Sueldos = S/. 1,800 Aportes Contribución

ONP 13% (234) ESSALUD 9% ONP 13%
Neto 1,566 S/. 162 S/. 234
ITF = 1,566 x 0,005% = 0.08 = 0

2) Otros gastos del mes

Administración 6,500 (IGV 991.53) S/. 5,508.47
Ventas 3,900 (IGV594.92) S/. 3,305.08
Gastos representación 944 (IGV 144) 800.00
Depreciación 20% 54,00 / 12 900.00
 Total 10,513.55

Pregunta 2

Determine el ITF del mes

Compras 83,465.00 III a
Sueldos 1,566.00 III b
Ventas al contado 90,526.00 III c
Ventas crédito 51,536.00 III e
Rente 4ta, Multa e interés 422.00 III d)
Pago gastos Administración y ventas 10,400.00 III k)
Venta de activo fijo 10,620.00 III I)
Total 248,535.00
IFT 0.005% 12.43
Redondeo 12

Pregunta 3

Determinar el costo de ventas del mes

Inventario inicial de mercadería 15,231.00 III b

(+) Compras del mes 72,776.27 Sa

(-) Inventario final de mercadería -17,784.00 III b

Costo de ventas 70,223.27

Redondeo 70,223
Pregunta 4

Ventas del mes

Ventas cobradas = IICC + ventas crédito – IFCC

Ventas cobradas = 51,536 dato e)

IFCC = 14,048 dato e)

-IICC = (10,927) dato e)

Ventas crédito 54,657 valor de venta total

Ventas contado 90526 dato e) IGV del mes

Total de ventas 145,183 ÷ 1.18 123,036.44 22,146.56

Total ventas redondeo PDT

Con IGV ER 123,036 22,147

Ingreso activo fijo = 9,000 – 8,400 = 600 ER

IGV venta activo fijo = 9,000 x 18% = S/. 1.620

 ASCIENTOS CONTABLES
FORMATO 5.1: LIBRO DIARIO
PERIODO: ABRIL 20X3
RUC: 20255055953
RAZON SOCIAL: SIN SALIDA S.A.AA

REFERENCIA DE LA
CUENTA CONTABLE ASOCIADA A LA OPERACIÓN MOVIMIENTO
DESCRIPCION DE LA

OPERACIÓN
NUMERO
FECHA DE LA
OPERACION

OPERACION

CODIGO DEL LIBRO

SUSTENTAROIO
CORRELATI

CORRELATIVO
DE REGISTROS
GLOSA O

NUMERO DEL
DOCUMENTO
VO DEL
(TABLA B)

NUMERO
ASCIENTO O
COD.UNICO CODIGO DENOMINCAION DEBE HABER
DE LA
OPERACIÓN

Reclasificación del ACTIVOS NO CORRIENTES ,MANTENIDOS

050412000032 01,04 5 38 27 8,400.00 0
activo PARA LA VENTA
Fijo al activo 272 Inmuebles, maquinaria y equipo

corriente 2723 Maquinaria y equipos de explotación

27231 Costo de adquisición o construcción 24,000

Depreciación acumulada, inmuebles, maquinaria y
276
equipo
2763 Maquinaria y equipos de explotación

27631 Costo de adquisición o producción (15,600)

 DEPRESIACION, AMORTIZACION Y
39 39 15,600.00
AGOTAMIENTO ACUMULADOS
391 Depreciación acumulada

3913 Inmuebles, maquinaria y equipo -costo

39132 Maquinarias y equipos de explotación

40 33 INMUEBLES ,MAQUINARIAS Y EQUIPOS 24,000.00

333 Maquinaria equipos de explotación

3331 Maquinaria y equipos de explotación

33311 Costo de adquisición o producción

Costo de la
050412000033 30. 04 5 42 65 OTROS GASTOS DE GESTION 8,400.00
maquinaria
Costo neto de enajenación de activos inmovilizados y
mantenida 655
operaciones descontinuadas
Para la venta 6551 Costo de enajenación de activos inmovilizados

65513 Inmuebles, maquinaria y equipo

ACTIVOS NO CORRIENTES MANTENIDOS

43 27 8,400.00
PARA LA VENTA
272 Inmuebles , maquinaria y equipos

2723 Maquinarias y equipos de explotación

27231 Costo de adquisición o construcción 24,000.00

Depreciación acumulada, inmuebles, maquinaria y
276
equipo
2763 Maquinarias y equipos de explotación
 27631 Costo de adquisición de producción( 15,600.00)

050412000034 30.04 Destino del costo de 5 44 96 OTROS GASTOS 8,400.00

Enajenación del
963 costo de enajenación
activo
CARGAS IMPUTABLES A CUENTAS DE
vendido 79 8,400.00
COSTOS Y GASTOS
791 cargas imputables a cuentas de costos y gastos

CUENTAS POR COBRAR DIVERSAS -

050412000035 30.04 Por la venta 5 45 16 10,620,00
TERCEROS
Del activo fijo 165 Ventas de activos inmovilizado

1653 Inmuebles, maquinaria y equipo

TRIBUTOS, CONTRAPRESTACIONES Y
46 40 APORTES AL SITEMA DE PENSIONES Y DE 1,620.00
SALUD POR PAGAR
401 Gobierno central

4011 Impuestos general a las ventas

47 75 OTROS INGRESOS DE GESTION 9,000.00

756 Enajenación de activos inmovilizados

7563 Inmuebles, maquinaria y equipos

 SIN SALIDA
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA AL 30.04.20X3

ACTIVO PASIVO
Activos Corrientes
Pasivos corriente

Efectivo y equiva de efectivo 157,857.00 6,753.00

Cuentas por pagar
Cuentas por cobrar 14,08.00 Otras cuentas por Pagar
Crédito fiscal(gastos de 114.00 0,0
Impuesto Renta 3ra Cte.
representación) 2,600.00 396.00
Aporte Contribuciones
Pagos a cuenta(OCC) 17,784.00 10,637.00
IGV. Ventas- Compras
Inventario

TOTAL ACTIVO CORRIENTE 192, 403.00 TOTAL PASIVO CTE. 17,786.00

PATROMONIO
Activos no corrientes

Capital 120,000.00
Propiedad planta y equipo 54,000.00
Resultados Acumulados 96,917.00
Depreciación acumulada (11,700.00)
(57600 + 39,317)

TOTAL ACTIVO NO TOTAL

42,300.00 216,917.00
CORRIENTE PATRIMONIO

234,703.00 TOTAL PASIVO + 234,703.00

TOTAL ACTIVOS PATRIMONIO
 CASOS PRACTICOS DE LA HOJA 2

CASO N° 1
La Empresa “CAMPEON S.A.A.”, le presenta la siguiente información:

ESTADO DE SITUACION FINANCIERA 20X2

Activo Total 4,000,000

Pasivo Total 2,000,000

Patrimonio 2,000,000

ESTADO DE RESULTADOS 20X2

Ventas 1,612,903

Unidad Neta (40%) 645,161

Dividendos (40%) 258,064

Aumentos de Unidades Retenidas 387,097

SE PIDE:
Pronostique los estados Financieros para los periodos 2013 -2014-2015.
 SOLUCIÓN
1. ESTADO DE RESULTADOS

CONCEPTO 20x3 201x4 20x5

VENTAS 2,000,000 2, 480,000 3,075,200
Utilidad neta (40%) 800,000 992,000 1,230,00
Dividendos (40%) 320,000 396,000 492,032

Aumento de utilidades retenidas 480,000 595,200 738,048

La tasa de crecimiento de las ventas es 24 %

2. ESTADO DE SITUACION FINANCIERA.

CONCEPTO 20x3 20x4 20x5

Activo Total 4,960,000 6,150, 400 7,623, 496
Pasivo Total 2, 480,000 3,075,200 3,813,248
Patrimonio 2, 480,000 3,075,000 3,813,248

Amento de la utilidades retenidas s/. 480,000 s/.595, 200 s/. 738,048

Utilidad a Distribuir
TASA DE CRECIMIENTO: ----------------------------------
Patrimonio

20x3 20x4 20x5

 𝟓𝟗𝟓, 𝟐𝟎𝟎 𝟕𝟑𝟖, 𝟎𝟒𝟖
𝟒𝟖𝟎, 𝟎𝟎𝟎 = 𝟎. 𝟐𝟒 = 𝟎. 𝟐𝟒
= 𝟎. 𝟐𝟒 𝟐, 𝟒𝟖𝟎, 𝟎𝟎𝟎 𝟑, 𝟎𝟕𝟓, 𝟐𝟎𝟎
𝟐, 𝟎𝟎𝟎, 𝟎𝟎𝟎
24% 24%
24%

CASO N°2

La Empresa Industrial “SANTOL S.A.A”

Le presenta las siguientes razones financieras:

Ventas
a) Rotación d activos: 0.5 veces por año = Activo total
b) Razón de deuda / Patrimonio = 1.0
c) Razón de pago de dividendos =0. 4
Utilidad Neta
d) ROE = 40% =
Patrimonio

SE PIDE:
Determine la tasa del crecimiento sostenido de la Empresa Industrial “SANTOL S.A.A”
SOLUCION

TASA DE CRECIMIENTO SOSTENIDO = (1-0. 4) X 40 %

TASA DE CRECIMIENTO SOTENIDO= 0.60 X 0. 40
TASA DE CRECIMIENTO OSTENIDO= 0,24 X 100
TASA DE CRECIEMIENTO SOSTENIDO= 24%
 CASO N° 03
La empresa industrial “SANTOL S.A.A.”, le presenta las siguientes razones financieras:
𝑣𝑒𝑛𝑡𝑎𝑠
a) Rotación de activos = 0.5 veces por año = 𝑎𝑐𝑡𝑖𝑣𝑜 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙
b) Razón de deuda/ patrimonio = 1.0
c) Razón de pago de dividendos = 0.4
𝑈𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑 𝑁𝑒𝑡𝑎
d) ROE = 40% 𝑃𝑎𝑡𝑟𝑖𝑚𝑜𝑛𝑖𝑜

Se pide:
Determine la Tasa de crecimiento sostenido de la empresa “SANTOL S.A.A.”.

SOLUCIÓN

Tasa de crecimiento sostenido = (1- 0.4) x 40%

Tasa de crecimiento sostenido = 0.60 x 0.40
Tasa de crecimiento sostenible = 0.24% x 100
Tasa de crecimiento sostenible = 24%

CASO III
La empresa “PALMERAS S.A.” le presenta la siguiente información:
Operaciones del año 2X13:
1. El 01.01X13, los socios aportan en efectivos S/ 2,000.
2. Se compró mercadería en efectivo S/. 1,400, más IGV S/. 252.
3. Se pagó luz, agua, teléfono S/. 12, más IGV S/. 2.
4. Se vendió mercadería en efectivos S/. 4,000, más IGV S/.720, siendo el costo de
ventas S/. 750.
5. Se obtuvo préstamo del banco de crédito S/. 3,000, al 31 Dic.2X13, pendiente de
pago a corto plazo.
6. Se compró en efectivo una fotocopiadora S/. 500, más IGV S/. 90.
7. Pagos a cuentas del impuesto a la renta fueron S/. 120 en efectivo.
8. Pagos al personal neto S/. 870 en efectivo.
9. Pagos de retenciones y aportes S/. 220.
10. Se compró acciones de MIRAMAR S.A. S/. 300 en efectivos – permanente.
11. Se pagó multas por infracciones laborales S/. 130 y se paga alquiler de local S/. 400
en efectivo.
12. La depreciación del ejercicios S/. 500 y la desvalorización de inversiones
mobiliarias S/. 10.
13. Asuma que el impuesto a la renta es S/. 190.
14. El 30 Dic.2X13, se revalúa la fotocopiadora según informe pericial S/. 148.
15. El 30.Dic.2X13, se vende mercaderías al crédito S/. 2,000, IGV S/. 360; costo de
ventas S/. 300.

Se pide:
1. Elabore el estado de resultado.
2. Elabore los estados de situación financiera.
3. Liquidez de la empresa y los flujos de efectivos.
4. Estructura del capital y rentabilidad sobre capitales propios – ROE.
5. Rotación de activo.
6. Rendimiento de la inversión – ROE.
7. Determinar la Tasa de crecimiento empresarial, suponga una tasa de distribución de
dividendo de 35%.
8. Determine la Tasa de crecimiento Sostenido.

Nota: Con fines didácticos no considere el ITF.

 SOLUCIÓN
A. ESTADO DE RESULTADOS
PALMERA S.A.

Estado de Resultados
Del 01 de Enero al 31 de Diciembre del 2X13
(Expresando en Nuevo Soles)

Ventas S/. 6000

Costos de venta S/. (1050)
Utilidad Bruta S/. 4950
GASTOS DE OPERACIÓN
Pago luz agua teléfono (12)
Retenciones y aportes (220)
Gatos de personal (870)
Alquiler de local (400)
Depreciación (500)
Desvalorización de inversión inmobiliaria (10)
Otros gastos (130)
Utilidades operativas 2808
Impuesto a la renta (190)
Utilidades netas del ejercicio 2618
 B. Flujos de efectivo
PALMERAS

Estado de Resultado
Del 01 de Enero al 31 de Diciembre del 2X13
(Expresado en Nuevos Soles)

CONCEPTO Actividades
Operación Inversión Financiamiento

Compra de mercadería (1,400)

IGV (252)
Pago de luz, teléfono (12)
IGV (2)
Venta de mercadería 4,000
IGV 720
Ingreso préstamo bancario 3,000
Compra de una fotocopiadora (500)
IGV (90)
Pago a cuenta del impuesto a la (120)
Renta
Pago al personal (870)
Pago retenciones y aportes (220)
Compra de acciones a (300)
MIRAMAR (P)
Pago de multas por infracciones (130)
Pago de alquiler de local (400)
1,224 (800) 3,000
Total Flujos de Efectivo 3,000
Saldo Inicial 3,424
Saldo Final 5, 424
 C. Estado de situación financiera
“PALMERA S.A.”

Estado de situación financiera

Del 01 de Enero al 31 de Diciembre del 2X13
(Expresado en Nuevos Soles)

ACTIVOS PASIVO T PATRIMONIO

ACTIVOS CORRIENTES PASIVOS CORRIENTES
Efectivo y equivalente de efectivo 5424 Otras cuentas por pagar IGV 736 IR
806

D. Estructura del Capital


Concepto S/. %

Capital ajeno 3,847 45%

Capital propio 4,766 55%

total 8,613 100%

Mayor participación en la inversión en activos es del capital propio con 55%.

 Rentabilidad sobre Capital Propio – ROE
𝑈𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑 2618
= 54.93%
𝑃𝑎𝑡𝑟𝑖𝑚𝑜𝑛𝑖𝑜 4766
Comentario: El patrimonio de la empresa genera rentabilidad de 54.93%
lo cual es favorables para los accionistas.

E. Rota del Activo

𝑉𝑒𝑛𝑡𝑎𝑠 6,000
= = 0.70 = 1 𝑣𝑒𝑧
𝐴𝑐𝑡𝑖𝑣𝑜𝑠 𝑇𝑜𝑡𝑎𝑙 8,613
Comentario: Los activos rotan 1 vez al año aproximadamente, lo cual es
suficiente para la empresa, con esta rotación genera rentabilidad.
F. Rendimiento de la Inversión – ROA
𝑮𝒂𝒏𝒄𝒊𝒂 𝑵𝒆𝒕𝒂 𝟐, 𝟔𝟏𝟖
= = 𝟑𝟎. 𝟒𝟎%
𝑨𝒄𝒕𝒊𝒗𝒐 𝑻𝒐𝒕𝒂𝒍 𝟖, 𝟔𝟏𝟑
 Comentario: La inversión en activos ha generado una rentabilidad de
30.40% lo cual indica que la inversión en activo ha sido eficiente.

G. Calculo de la Tasa de Crecimiento

𝑮𝒂𝒏𝒂𝒄𝒊𝒂 𝑵𝒆𝒕𝒂 − 𝑫𝒊𝒗𝒊𝒅𝒆𝒏𝒅𝒐

𝑻𝒂𝒔𝒂 𝒅𝒆 𝒄𝒓𝒆𝒄𝒊𝒎𝒆𝒊𝒏𝒕𝒐 =
𝑷𝒂𝒕𝒓𝒊𝒎𝒐𝒏𝒊𝒐
Dividendos = S/. 2,618 x 35%
Dividendos = S/. 916
𝑺/. 𝟐, 𝟔𝟏𝟖 − 𝑺/. 𝟗𝟏𝟔 𝑺/. 𝟏, 𝟕𝟎𝟐
𝑻𝒂𝒔𝒂 𝒅𝒆 𝑪𝒓𝒆𝒄𝒊𝒆𝒎𝒊𝒆𝒏𝒕𝒐 = = = 𝟎, 𝟑𝟓𝟕𝟏𝟏
𝑺/. 𝟒, 𝟕𝟔𝟔 𝑺/. 𝟒, 𝟕𝟔𝟔
Tasa de crecimiento = 0.35711 x 100 = 35.71%

Comentario: La tasa de crecimiento es muy buena, porque las ventas financian

35.71%, sobre cualquier financiamiento que requiera la empresa.

H. Calculo de la Tasa de Crecimiento Sostenido

Tasa de Crecimiento
𝑻𝒂𝒔𝒂 𝒅𝒆 𝑹𝒆𝒕𝒆𝒏𝒄𝒊𝒐𝒏
= ( ) 𝒙 𝑹𝑶𝑬
Sostenido 𝒅𝒆 𝒖𝒕𝒊𝒍𝒊𝒅𝒂𝒅𝒆𝒔

Tasa de Crecimiento Sostenido = (1 - %d) x ROE

Tasa de Crecimiento sostenible = (1- 0.35) x 0.5493
Tasa de Crecimiento Sostenibles = 0.65 x 0.5493
Tasa de Crecimiento Sostenible = 0.3570 x 100
Tasa de Crecimiento Sostenido = 35.70 %

Donde:

%d = Porcentaje de dividendos
𝑈𝑡𝑖𝑙𝑖𝑑𝑎𝑑 𝑁𝑒𝑡𝑎 2,618
ROE = =
𝑃𝑎𝑡𝑟𝑖𝑚𝑜𝑛𝑖𝑜 4,766
Comentario: La inversión de los accionistas de la empresa tuvo una tasa de
crecimiento sosteniendo de 36.70%, lo cual es muy rentables para los
inversionistas.