Sistema financiero

1 Definición

Conjunto de instituciones, medios y mercados, cuyo fin es canalizar el ahorro que generan las
unidades de gasto que han obtenido déficit y que n1Pecesitan financiamiento.

El propósito de un sistema financiero es contactar a personas que necesitan el dinero y a

personas que lo tienen y ayudar a la circulación eficiente del dinero.

2 Funciones del Sistema Financiero

 Facilitar pagos de un país.
 Impulsar la economía.
 Dinamiza el intercambio.

3 Elementos
 Agentes Financieros
 Crédito
 Dinero
 Instituciones

4 Clases
Sistema Bancario:
BCRP
BN
Financiacion BANCA MULTIPLE
Indirecta
Sistema No Bancario:
Sistema Financiero

Losintermediarios Cajas municipales

entregan recuersos de Financieras
otros como si fuesen sus Coperativas
propios recursos
Cofide
Aps
Compañias de seguros
Financiacion Directa
Bolsa de Valores
A traves de este las
empresas y el Estado Se negocian titulos de
obtienen financiamiento valor como acciones o
emitiendo titulos de bonos
valores que les pertenecen
5 Instituciones de Control

a) Banco central de Reserva

Su finalidad es preservar la estabilidad monetaria, adopta decisiones para influir

favorablemente sobre los niveles de oferta y demanda de dinero mediante el uso de
instrumentos financieros y para que las transacciones se realicen de acuerdo a los
objetivos y desarrollo.

Tiene tres funciones:

Monetario: Regula la cantidad de dinero circulante.

Financiero: Controla el crédito de los mercados financieros.

Regulador: Apoya la política fiscal y económica de los gobiernos.

b) La superintendencia de Banca y Seguros

Su función es regular y supervisar el sistema financiero, el de seguros y el sistema

privado de pensiones para proteger intereses de los depositantes, asegurados y afiliados
al sistema privado de pensiones.

c) La comisión Nacional Supervisora de Empresas y Valores(CONASEV)

Institución publica, autónoma cuya misión es promover la eficiencia del mercado de

valores y productos a través de la regulación, supervisión e información.

6 Los Agentes Financieros

6.1 Sistema Bancario:
Conformado por los que tiene categoría de Bancos
 LOS BANCOS

Operaciones
CLASIFICACION Funciones Bancarias

-Concentrar el
POR LA PROCEDENCI POR SU Activas o de riesgo
DEL CAPITAL ESPECIALIZACION dinero del Puro
Pasivas
publico
-Dar creditos y
prestaos
-Brindas
Banca Privada
servicios
Banca estatal especiales
Banca comercial
Banca asociada -Descuentos -Cuenta corriente
Banca de fomento - Regular el
-Avance en cuenta -A plazo fijo
Banco de emision dinero en la corriente
circulacio. -En ahorros
-Creditos
-Custodia
-Redescuento
-Leasing financiero

6.2 Sistema No Bancario

Instituciones financieras que no puede captar depósitos en cuenta corriente, o sea que
no pueden crear dinero secundario.

a) Cooperativas de ahorro y crédito: otorgan crédito con tasa de interés bajas.

b) Caja rural de ahorro y crédito: capta recursos del público para dar crédito a empresas
c) Caja municipal de ahorro y crédito: Capta dinero de personas para financiar a micro
y medianas empresas
d) Compañías de seguros: Son instituciones q celebran contratos con empresas o personas
para indemnizar u otorgar prestaciones pactadas en caso ocurra un evento determinado.
e) Administración de fondo de pensiones: Capta y administra fondo de pensiones con
los aportes de los trabajadores.
f) Corporación financiera de desarrollo: otorga créditos a diversos sectores a través de
instituciones bancarias.
 6.3 Banca de Estado

Banco De La
Nación

Funciones

Recaudador y
Consignatario: Agente Financiero del
Reecepciona la EStado: Realiza operaciones
ributacion de la de credito en interes del
deuda pública. estado ,tambien realiza
depositos e inversiones del
sector publico y privado

7 Bolsa de valores
Un mercado donde solo pueden participar sociedades que participan en la negociación de
acciones, se clasifica en Mercado primario (Trazan por primera vez los valores) y Mercado
secundario (se negocian valores adquiridos en el mercado primario).

8 Crédito
Concesión de Capital que se recibe de una persona o institución por un tiempo determinado
mediante el compromiso de devolverlo asumiendo un pago adicional.

Crédito

Elementos o Agentes: Clases:

Factores: Importancia:
Acreedor o
Confianza. prestamista Calidad del
deudor: Mayor Produccion: fruto
Promesa de Pago. Deudor o
Publico del capital se podrá
Condiciones del crédito como prestatario
producior en mayor
tiempo o interés Privado cantidady mejorar ciertas
condiciones
Actividad Financiera:
Produccion Mayor consumo: Aquirir
todos los bienes que se
Consumo necesitan para satisfacer
Inversion las necesidades que
aumentan cuando se
progresa
Garantia exigida: Mayor aprovechamiento
Personal. de la capacidad creadora
Real del hombre

Duracion de PLazo:
Corto plazo
Mediano plazo
Largo plazo
9 Dinero
En economía el dinero se define como el conjunto de medios de pago comúnmente aceptado

9.1 Funciones
 Unidad de cuenta
 Medio de cambio
 Conservación de valor
 Patrón de pago diferido

9.2 Características
 Elasticidad
 Estabilidad
 Durabilidad
 Capacidad adquisitiva
 Homogeneidad
 Divisibilidad
 Concentración

9.3 Clases de Dinero

a) Circulante
 M. Metálica
 M. de papel
b) Depósito
 Cuenta corriente
 Cheque
c) Cuasi dinero
 Bonos
 Letras
 Pagares
 Tarjetas de crédito

9.4 Dinero Fiduciario

Dinero que no tiene valor por sí mismo y solo se posee porque la ley de un estado lo
ordena puede representarse en certificados, dineros fiscales, dineros bancarios.

9.5 Valores de la moneda metaliza

Valor Intrínseco (Real, Nominal), Valor extrínseco (valor de cambio)
10 Sistema monetario
Régimen de monedas que adopta un país, conjunto de leyes en las cuales un estado determina
las características de un signo monetario, medio oficial de cambio de un país.

11 Ley de Gresham
Cuando circulan dos monedas de igual valor nominal, pero de distinto valore real, la moneda
considerada mala desplaza la circulación de la buena

12 Oferta y demanda monetaria

La oferta monetaria:

M1=circulante + depósitos en cuenta corriente

M2 = m1 + Cuasi – dinero
M3 = m2 + cuasi dinero en monedas extranjera
La demanda monetaria
Nace del deseo de gastar o del deseo de tener dinero de las personas.
Liquidez
Velocidad con la que el dinero se convierte en bienes o servicios

13 Fenómenos monetarios:
Causas:
exceso de ofera, perdida de poder
adquisitivo
Ritmos:
Monetaria(tope 5% anual)
Ordinaria(hasta 35% anual)
Inflacion Galopante(Excede el 35% anual)
Hiperinflacion( Pasa los tres digitos)
Tipos:
Por costos
Monetaria
Estructural
Fenomenos
Monetarios El volumen de vienes y servisios
Deflacion aumenta mas rapido que los
medios d epago

Estanflacion Inflacion + Recesion

Inflacion
Reflación artificial creada
por el estado
ADICIONALES:

EL SISTEMA FINANCIERO PERUANO

SISTEMA FINANCIERO

El sistema financiero está conformado por el conjunto de Instituciones bancarias, financieras y

demás empresas e instituciones de derecho público o privado, debidamente autorizadas por la

Superintendencia de Banca y Seguro, que operan en la intermediación financiera, como son: El

sistema bancario, el sistema no bancario y el mercado de valores. El estado participa en el

sistema financiero en las inversiones que posee en COFIDE como banco de desarrollo de

segundo piso, actividad habitual desarrollada por empresas e instituciones autorizada a captar

fondos del público y colocarlos en forma de créditos e inversiones.

El que las distintas unidades económicas se posicionen como excedentarias o deficitarias podrá

ser debido a razones como: la riqueza, la renta actual y la esperada, la posición social, si son

unidades familiares o no lo son, la situación económica general del país y los tipos de interés

(la variación de estos puede dar lugar a cambios en los comportamientos en las unidades de

gasto).

IMPORTANCIA

El sector financiero es un sector de servicios, intermedio entre la oferta y demanda de servicios

financieros y ofrece a las partes del mercado involucradas la posibilidad de tramitar sus

transacciones financieras, de tal forma que un sector financiero bien desarrollado es prioritario

para el desarrollo de la economía.

En muchos países en vías de desarrollo la prestación de servicios financieros se limita a ciertos

factores y a determinados grupos de clientes.

La importancia del sector en el ámbito de la economía y en el ámbito político. Las

intervenciones del gobierno o del banco central pueden adoptar diferentes formas y conciernen
asuntos como: la estabilización o ajuste del tipo de cambio, la influenciarían del clima de las

inversiones y la tramitación de las finanzas gubernamentales.

Si bien los países difieren en la escala de intervención de gobierno y en el grado hasta el cual

han estabilizado y reestructurado sus economías, la tendencia es a confiar más en el sector

privado y en las señales del mercado para la asignación de recursos. Para obtener todos los

beneficios de la confianza en las decisiones voluntarias del mercado, se necesitan sistemas

financieros eficientes.

Un sistema financiero ofrece servicios que son esenciales en una economía moderna. El empleo

de un medio de intercambio estable y ampliamente aceptado reduce los costos de las

transacciones, facilita el comercio y, por lo tanto, la especialización en la producción. Los

activos financieros con rendimiento atractivo, liquidez y características de riesgo atractivas

estimulan el ahorro en forma financiera. Al evaluar las opciones de inversión y supervisar las

actividades de los prestatarios, los intermediarios financieros aumentan la eficiencia del uso de

los recursos. El acceso a una variedad de instrumentos financieros permite a los agentes

económicos mancomunar el riesgo de los precios y del comercio. El comercio, el uso eficiente

de los recursos, el ahorro y el asumir riesgos son la base de una economía en crecimiento.

La importancia del sector financiero como promotor de la innovación tecnológica y el

crecimiento económico en el largo plazo, mediante su función de intermediación

(transformación del ahorro en inversión) ha llevado a que diversos autores desde el siglo XIX

estudien la relación entre el grado de desarrollo financiero y el crecimiento económico en los

países, buscando determinar la relación de causalidad existente. Esta sección presenta la

estructura del sistema financiero, su importancia en la economía y la evidencia empírica que

sustenta como condición necesaria, para la existencia de crecimiento económico en el largo

plazo, una mayor profundización financiera.