“AÑO DEL DIÁLOGO Y LA RECONCILIACION NACIONAL”

FACULTAD DE NEGOCIOS:
“CONTABILIDAD Y FINANZAS”

LETRA DE CAMBIO Y LETRA HIPOTECARIA

➢ ALUMNOS(as):

 Diaz Culquitante, Rolin Alexander.

 Torres Damián, Grecia.
 Castillo Lázaro, Ander.
 Esteban Juárez, Alicia.
 Quispe Amoroto, Jack.
 Malca Cadenillas Luz.

➢ CURSO:
 Derecho Empresarial

 CICLO:
 Segundo ciclo

➢ DOCENTE:

 Rosa Luz Dzido Marinovich

TRUJILLO – PERÚ

2018
 “AÑO DEL DIÁLOGO Y LA RECONCILIACION NACIONAL”

ÍNDICE
LA LETRA DE CAMBIO ........................................................................................................... 1
1. Definición ................................................................................................... 1
2, Participantes.............................................................................................. 1
3. Características .......................................................................................... 2
4. Formas de giro de la letra de cambio ...................................................... 2
5. Vencimiento de la letra de cambio: ......................................................... 3
6. Requisitos formales de la letra de cambio. ............................................ 3
7. Letra de cambio en blanco ....................................................................... 4
8. Las ventajas de utilizar la letra de cambio .............................................. 4
9- ¿En qué casos se utiliza una letra de cambio? ...................................... 4
LA LETRA HIPOTECARIA ...................................................................................................... 5
1. Definición ................................................................................................... 5
2. Requisitos .................................................................................................. 5
3. Resumen .................................................................................................... 6
Bibliografía ................................................................................................................................... 7
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LA LETRA DE CAMBIO

1. Definición:

 El Título de cambio es un título a la orden, es decir que es transferible mediante

endoso debe recordarse que es un título al orden nato, pues, aunque no figure
la cláusula a la orden se transfiere por endoso y aunque no figure en la cláusula
no a la orden está no tiene como efecto interrumpir las circulaciones del título.
 Los participantes que actúan en ella son: El tenedor, para hacer efectivo el
crédito que ella contiene; el obligado, para que conozca cuándo debe dar
cumplimiento a la obligación y haga las previsiones para su pago. (Manfredi,
2004)

2. Participantes:
Participantes indispensables:
 Librador, girador, emitente o suscriptor: Es la persona natral o
jurídica que, mediante un acto jurídico unilateral, formal, puro y simple,
da conocimiento al documento cambiario. Al remitir la letra origina que
puede entrar a la circulación y por el mando a pagar o hacer pagar una
suma de dinero determinada a favor de otra persona o a favor de sí
misma.
 El librado, girado o aceptado: Es el titular de la obligación, es la
persona a cuyo cargo se gira el cambial y quien debe efectuar el pago.
Cuando el girado acepta la letra de cambio, se convierte en aceptante
y adquiere la calidad de obligado principal.
 Tomador o beneficiario: Es la persona que recibe la letra y a cuyo
orden se manda a hacer el pago. Es el sujeto a favor de quien debe
pagarse la cantidad consignada en el titulo valor, es propietario y
acreedor del cambial, es decir, la persona que debe recibir el pago.
(Echaiz Moreno & Aguila Grados, 2011)

Participantes eventuales:

 Avalista: Es la persona que afianza el pago del cambial, prestando su

garantía para asegurar el cumplimiento de la obligación.
 Fiador: Persona que responde por otra en el caso de que esta no cumpla la
obligación de pago que contrajo.
 Endosante y endosatario: Ambos tienen carácter eventual, pues si la
letra de cambio permanece en poder del tomador original o si ha sido
cedido por otro medio distinto del endoso, no tendrá tal calidad. El
endoso puede ser el tomador originario o cualquier tenedor de la letra
que la transmite por este medio. El endosatario es la persona a quien

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se transmite el documento cambiario y puede ser cualquier sujeto

interviniente.
 Interviniente e indicatario: El primero es una tercera persona ajena
al cambial y que espontáneamente acepta pagar la letra en lugar del
obligado. El segundo es la persona cuyo nombre ha sido señalado por
cualquier obligado en vía de regreso, para que acepte o pague el
cambial. (Echaiz Moreno & Aguila Grados, 2011)

3. Características

 Contiene una obligación de pago en moneda y nunca en especie.

 La suma a pagar debe ser numéricamente cierta y no indeterminada
en su cuantía.
 El pago habrá de hacerse el día de su vencimiento en un lugar
determinado.
 Se pagará a la persona primeramente designada en el documento, o
a la orden de esta, a otra persona distinta que también designará el
título.
 Contiene una promesa del hecho de un tercero.
 El mandato de pago contenido en la letra es un mandato puro, no
sometido a condición alguna, y las obligaciones incorporadas al título,
en el puesto de varios obligados, son siempre solidarios. (Echaiz
Moreno & Aguila Grados, 2011)

4. Formas de giro de la letra de cambio

 A la orden del propio girador. El beneficiario con el pago y el titular del

derecho es el propio emitente del título de valor. En esta forma de giro se
reúnen en una sola persona la calidad de girador y tomador del título de
valor.
 A la orden de un tercero. En esta situación existen tres personas diferentes
que intervienen en el cambial: El girador que emite la letra de cambio, el
girado u obligado al pago de la misma y el tomador que es a favor de quien
se efectúa el pago, es decir el titular de derecho.
 A cargo del propio girador. Si el girador y el girado es la misma persona,
no se requiere la aceptación, y la letra de cambio podrá ser presentada a
cobro en cualquier momento, a libre decisión del tenedor, considerándose
como fecha de vencimiento al día en que el tenedor la presenta a cobro
dentro de un año desde la fecha de giro.
 Por cuenta de un tercero. Quien firma lo hace no como responsable por su
pago o aceptación, sino por encargo o presentación de un tercero,
señalando el documento quien debe asumir las responsabilidades de un
girador. Se considera que el librador gira la letra de cambio basándose en
un mandato sin representación conferida por una tercera persona que
requiere permanecer extraña al vínculo cambiario, sin asumir el carácter de
deudor en vía de regreso. El tenedor, en consecuencia, no adquiere derecho
alguno contra el tercero por cuya cuenta se libró la letra de cambio.

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 A cargo de tercera persona. El emitente del cambial designa la persona

que debe pagar la letra a su vencimiento. Esta persona en el girado o librado,
quien adquiere la calidad de obligado principal, si acepta la letra; si no la
hiciera, cabe en el protesto por falta aceptación. (Echaiz Moreno & Aguila
Grados, 2011)

5. Vencimiento de la letra de cambio:

El vencimiento es la fecha señalada para efectuar el pago de la obligación
contenida en el cambial. (Echaiz Moreno & Aguila Grados, 2011)
Formas de vencimiento

 A fecha fija, quiere decir que la fecha de vencimiento esta expresada en la

propia letra.
 A la vista, es el que vence en el momento en que se representa al girado,
resulta así que el tenedor está investido del derecho de exigir y obtener el
pago cuando lo considere más conveniente.
 A cierto plazo desde la fecha de giro (a días fecha), el vencimiento desde
este caso se computará desde la fecha de giro o emisión del cambial.
 El título a cierto plazo desde la aceptación (a días vista), vence
transcurrido el término señalado en ella el mismo que se computará desde
la fecha de aceptación, o en su defecto desde la fecha de protesta.

6. Requisitos formales de la letra de cambio.

1) la denominación de letra de cambio

2) la indicación del lugar y fecha de giro (ART. 119º.1, ^b^.)
 La indicación del lugar es la localidad donde se crea el título.
 La fecha resulta un requisito para conocer el vencimiento de las letras a días
o a meses de fecha. Además, tiene la utilidad de establecer si, al tiempo de
la emisión, el emitente gozaba la capacidad cambiaria.
3) la orden incondicional de pagar una cantidad determinada de dinero o una
cantidad determinada de este, conforme a los sistemas de actualización o
reajuste de capital legalmente admitidos (ART. 119º.1, inc. ^c^.)
4) el nombre y el número del documento oficial de (ART. 119º.1, inc. ^d^.)
5) el nombre de la persona a quien o a la orden de quien debe hacerse el
pago(tomador) (ART. 119º.1, inc. ^e^.)
6) el nombre, el número del documento oficial de identidad y la firma de la
persona que gira la Letra de Cambio. (ART. 119º.1, inc. ^f^.)
7) la indicación del vencimiento (ART. 119º.1, inc. ^g^.)
8) la indicación del lugar de pago y/o, en los casos previstos por el Art.53, la
forma como se ha efectuado éste. (ART. 119º.1, inc. ^h^.) (Montolla Alberti
& Montolla Alberti, 2003)

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7. Letra de cambio en blanco

En cuanto a la letra de cambio en blanco, no figura en la ley ninguna
referencia específica. La doctrina se pronuncia favorablemente por la
validez de las letras en blanco, y los mismo ocurre en la legislación
comparada.
El pacto de llenar el título es un negocio jurídico fiduciario, que otorga al
tomador el derecho de completarla en las condiciones convenidas.
8. Las ventajas de utilizar la letra de cambio

1) Método de pago. Cuando se lleva a cabo una relación comercial no

es necesario utilizar efectivo. La letra de cambio se utiliza como
método de pago que sustituye al dinero en efectivo, de este modo se
puede emitir un pago sin poner en riesgo la pérdida o hurto de una
gran cantidad de dinero.
2) Financiación. Al realizar el pago a una fecha concreta la empresa o
persona que emite la letra de cambio tiene un tiempo de plazo para
realizar el pago. Esto supone conseguir liquidez para la empresa.
3) Documento seguro. La letra de cambio tiene el aval de la Ley de
Cambiaria y el Cheque, por lo que si hubiera algún problema con el
cobro de una letra de cambio se puede reclamar. Para que tenga
validez legal es necesario que las partes de la letra de cambio
coincidan con los requisitos mínimos. Si faltase algún elemento de la
letra de cambio estaríamos ante un documento nulo. No podríamos
reclamar.
4) Se puede cobrar una letra de cambio antes de que llegue a su
fecha de vencimiento acudiendo al banco y obteniendo un
descuento de letras de cambio. Esto quiere decir que el
beneficiario de la letra de cambio puede acudir al banco antes de la
fecha de vencimiento y recibir el dinero marcado. Para ello tiene que
firmar un acuerdo con el banco donde se determina los intereses que
cobrará el banco por adelantar la cantidad de dinero.

9- ¿En qué casos se utiliza una letra de cambio?

La letra de cambio es un documento con validez legal para hacer efectivo
un pago de una deuda. Al realizar una transacción comercial podemos
utilizar diferentes métodos de pagos, entre ellos se encuentra la letra de
cambio. Se trata de un documento financiero que recoger el derecho de
una persona a cobrar una cantidad de dinero a otra en una determinada
fecha.

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LA LETRA HIPOTECARIA

1. Definición
La letra hipotecaria se transmite mediante cesión de derechos y dicho acto
se inscribe en el registro, o matricula que debe llevar la entidad emisora
del título, lo cual permitirá identificar al último tenedor de la letra, salvo el
caso de letras con anotación en cuenta, en cuyo caso la cesión se inscribe
en la institución de compensación y liquidación de valores. La emisión de
las letras hipotecarias es una de las tantas operaciones que la legislación
reconoce en favor de las empresas bancarias. (Manfredi, 2004) Ellas
deben ser emitidas, a su vez, como consecuencia de un contrato de
crédito hipotecario.
Las Letras Hipotecarias son utilizadas para financiar a personas físicas
y/o morales emitidas en la adquisición o construcción de una vivienda,
sitios, locales comerciales, oficinas, parcelas.
El negocio subyacente de la letra hipotecaria es un contrato de crédito,
cuya garantía es la hipoteca de un inmueble. El emitente o emisor de las
letras es una empresa del sistema financiero, que ante la seguridad de
respaldo del crédito decide emitir títulos valores, que incorporan un
derecho de crédito y a su vez una garantía hipotecaria. (Manfredi, 2004)
Las letras hipotecarias que emitan las empresas del sistema financiero
deben ceñirse a la formalidad establecida en la Ley de Títulos Valores,
esto es, deben emitirse por series haciendo referencia al año de emisión
y estar ligadas a un mutuo no dinerario, es decir su desembolso se
realizará mediante la entrega de las letras suscritas y emitidas por la
empresa financiera. (Manfredi, 2004)

2. Requisitos

 Nombre del deudor

 Nombre del acreedor
 Monto de la obligación
 Plazos de pago
 Lugar de pago
 Intereses compensatorios y punitorios
 Ubicación del inmueble hipotecado
 Tenencia que acredita su pago
 Los fijados en las reglamentaciones que se dicte

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3. Resumen
Letra o créditos hipotecarios son un compromiso a largo plazo incluso puede a
llegar a ser la deuda más importante de nuestras vidas.
Cuando compramos una casa debe ser una decisión bien importante y pensada.
Es por ello que no siempre tendremos el dinero necesario para hacerlo por eso
recurrimos a una entidad financiera supervisada por la superintendencia de
banca y seguros y AFP.
El crédito para comprar una casa, departamento, remodelar nuestra casa, etc.
Se le llama crédito hipotecario que es un préstamo a largo plazo, además asume
un pago mensual que será unos 10-15-20 años según lo pactado en lo contrato,
por lo que además nos van a cobrar una tasa de interés mensual y para
garantizar nuestro pago la casa es hipotecada por la entidad financiera, es decir
está a favor de la entidad financiera.
Tenga presente que si no cumplimos con nuestro pago mensual la entidad
financiera nos embarga nuestra casa y lo perderemos todo.
Por otro lado, nosotros también tenemos la posibilidad de adelantar cuotas o
cancelar toda la deuda.

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Bibliografía
Echaiz Moreno, D., & Aguila Grados, C. (2011). El ABC del Derecho Empresarial.
Lima: San Marcos.
Manfredi, U. M. (2004). Derecho Comercial. San Andrés: Juridica Grijley.
Montolla Alberti, U., & Montolla Alberti, H. (2003). Derecho Comercial (Vol. 2). Lima,
Perú: Jurídica Grijley E.I.R.L.