Mercados Financieros en Bolivia

TEMA
ENTIDADES FINANCIERAS DEL ESTADO O CON PARTICIPACIÓN MAYORITARIA DEL
ESTADO
CUADRO No.35: ESTRUCTURA ACTUAL DE LOS TIPOS DE ENTIDADES FINANCIERA
Fuente: Ley de Servicio Financieros 393, del 21 de agosto de 2013. Elaboración Propia
La nueva clasificación, según la Ley de Servicios Financieros 393, del 21 de agosto de
2013, clasifica a las entidades de intermediación financiera que operan en Bolivia, en
tres grandes grupos, como ser: en entidades financieras del Estado o con participación
mayoritaria del Estado, entidades financieras privadas y las entidades de Servicios
Complementarios; en este
capítulo nos enfocaremos en la clasificación de las entidades financieras del Estado o
con
Mercados Financieros en Bolivia 86 Mercados Financieros en Bolivia
participación mayoritaria; veremos las entidades que comprenden a esta clasificación
y las
características de cada una de ellas.
1. Banco de Desarrollo Productivo
El Banco de Desarrollo Productivo Sociedad Anónima Mixta, cuya sigla es BDP S.A.M.,
es una persona jurídica de derecho
privado con fines públicos, que se ha
constituido bajo la tipología de una de sociedad de economía mixta y que D Ne aid
realizará, de manera simultánea, con
Banco de Desarrollo Productivo
actividades de primer y segundo piso
de fomento y de promoción del desarrollo del sector productivo.?”>
El BDP S.A.M. deberá contar en todo momento con una participación accionaria
mayoritaria del Estado Plurinacional de Bolivia, en su capital pagado. Regulada por la
(ASFD.
Nacional Financiera Boliviana, NAFIBO es la institución que se convertirá en BDP. 1.1.
¿Qué es un Banco de Segundo Piso?
Un Banco de Segundo Piso es aquel que canaliza recursos financieros al mercado,
necesariamente, a través de otras Entidades de Intermediación Financiera (EIF) y
complementa la
oferta de recursos a disposición de diversos sectores.”'
1.2. Objetivo
Es intermediar fondos hacia entidades financieras privadas que cuenten con licencia
de funcionamiento de la ASFI. Además, actúa como Banco Fiduciario, administra
patrimonios
autónomos, así como activos y componentes financieros.
75http:// Ley de Servicios Financieros 393, capt.3, pág. 53. 76
http://www.bdp.com.bo/es/que es bdp.php.
Mercados Financieros en Bolivia 87 Mercados Financieros en Bolivia
1.3. Misión
Apoyar el desarrollo productivo del país para generar ingresos, empleo y reducción de
desigualdades de los actores de la economía plural, buscando la creación de valor,
transformación y diversificación productiva, soberanía alimentaria y preservación del
medioambiente.
1.4. Visión
Banco de desarrollo que canaliza y otorga recursos financieros y servicios no
financieros en condiciones de promoción y fomento, para atender a los diferentes
actores de la economía
plural y los planes de desarrollo del Estado.”
1.5. ¿Qué es una ElF?
Es la entidad de intermediación financiera, supervisada por la ASFI, que puede
canalizar al mercado los recursos financieros del BDP SAM. La responsabilidad que
cumplen las EIF es de recibir las solicitudes de financiamiento, evaluar la viabilidad
del crédito solicitado, aprobar su financiamiento, desembolsar los recursos
financieros requeridos, con cargo a los recursos del BDP, recuperar los créditos
aprobados y, fundamentalmente, asumir el riesgo
crediticio.
El BDP otorga créditos a todos los sectores productivos, excluyendo al sector
estratégico como (hidrocarburos, minería y generación de energía); los recursos que
presta capta de los recursos financieros de los organismos multilaterales y agencias
de gobiernos, bancos comerciales y del mercado de capitales local, en condiciones de
costo y plazo ventajosas,
entre ellos mencionamos a los que brinda los créditos:
1.6. Servicios que brinda el BDP son:
MYPE Productiva.- El objetivo de estos micros y pequeñas empresas es proporcionar
recursos de corto, mediano y largo plazo, destinados a financiar actividades de
producción, Mercados Financieros en Bolivia 88 Mercados Financieros en Bolivia a
través de instituciones crediticias intermediarias, las cuales son:
Créditos destinados a financiar capital de inversión y/o capital de operación,
necesarios para la ejecución de actividades productivas desarrolladas por
microempresas; el Capital de operaciones multipropósito productivo; es decir, que se
permite el cambio de actividad de acuerdo a la estacionalidad y el reembolso de
créditos otorgados por la ICL, que tengan una antigúiedad no mayor a dos (2) años, a
partir de la fecha de desembolso del crédito.
Estos requisitos son necesarios para cualquier otro servicio con el que cuenta el Banco
de Desarrollo Productivo, dependiendo del tamaño de la actividad económica que se
encuentre en el índice de la (ASELD, entre ellas están:
La PYME Productiva, la empresa Productiva y el Arrendamiento Financiero
Proporciona recursos de mediano y largo plazo a personas naturales y jurídicas, para
el financiamiento de capitales de inversión para proyectos productivos nuevos o
existentes, a través de Instituciones Crediticias Intermediarias (ICI) especializadas y
autorizadas por la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASF), para
realizar operaciones de esta naturaleza.
1.7.Uso de Recursos
Los recursos de la ventanilla se emplearán para financiar inversiones en activos en
toda actividad productiva, incluyendo arrendamiento financiero inmobiliario, de
vehículos,
equipamiento electrónico, bienes muebles y otros.
Tasa sindicada.- El mecanismo de "Sindicación de Tasa" tiene el objetivo de apoyar al
sector
"http://www.bdp.com.bo/es/que es bdp.php.
Mercados Financieros en Bolivia 89 Mercados Financieros en Bolivia
productivo del país, con financiamiento a tasas de interés (menor al 10%), para las
ventanillas de PYMES y MYPES. Las ICls que participen del financiamiento, bajo el
mecanismo de Sindicación de Tasa, accederán a tasas de interés menores en
comparación al
resto de los créditos financiados por BDP SAM.
Crédito agropecuario.- Con el objetivo de coadyuvar con el desarrollo del sector
agropecuario, el BDP SAM, a través de las ICI habilitadas, pone a disposición del sector
recursos de corto, mediano y largo plazo, destinados a financiar actividades
productivas de las unidades agropecuarias que abastecen el mercado local y también
de aquellas que
tienen vocación exportadora.
1.8 Programas de financiamiento que ofrece BDP son:
El programa de Fortalecimiento Patrimonial.- Es el programa para el que se otorga
créditos subordinados para la capitalización, fusión o transformación de las entidades
financieras bancarias y no bancaria, con licencian de funcionamiento de la Autoridad
de Supervisión del Sistema
Financiero de Bolivia (ASFI).”?
El Fondo de Apoyo al Sistema Financiero.- Busca fortalecer la posición patrimonial de
las entidades de intermediación financiera y otorga préstamos subordinados de
fortalecimiento patrimonial a las entidades de intermediación financiera elegibles.
Prestamos subordinados a entidades de intermediación financiera que requieran
reposición
patrimonial, como resultado de su participación en acuerdos de reestructuración de
empresas.
7 http://www.bdp.com.bo/es/que es bdp.php.
Mercados Financieros en Bolivia 90 Mercados Financieros en Bolivia
Préstamos a personas naturales elegibles para compra de
operaciones descritas en el numeral 1 precedente.
El Fideicomiso de Desarrollo Productivo.- Es el primer programa del BDP para otorgar
créditos a pequeños productores y asociaciones productivas, créditos destinados
básicamente
a la producción y transformación de materia prima.
2. Entidad Bancaria Pública.
Una Banca Pública es una entidad bancaria en la que, el Estado o actores públicos, son
los propietarios. Se trata de
una empresa bajo control estatal.$%
La Ley de Servicios Financieros expresa que las entidades
con participación accionaria mayoritaria del Estado, como en el caso del Banco Unión,
que su participación accionaria es mayor al 97% de capital social, entran en la
categoría de Banco Público que se rige bajo su propia ley, pero con supervisión de la
(ASFD.*!
El Decreto Supremo aprobado que reglamenta la prestación de operaciones y
servicios de la
Entidad Bancaria Pública, creada mediante la Ley 331, del 27 de diciembre del año
2012.
Entre sus principales disposiciones se establece que la Entidad Bancaria Pública o
Banco Público, brindará al Ministerio de Economía, Banco Central de Bolivia (BCB) y a
la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero (ASFI), acceso a toda información
relacionada con la prestación de operaciones y servicios financieros de la
administración
pública.*?
Mercados Financieros en Bolivia 91 Mercados Financieros en Bolivia
La nueva norma también dispone que todas las entidades y empresas del sector
público, en
sus diferentes niveles de gobierno, deban mantener sus fondos en el BCB. El Banco
Público
realizará a favor del Tesoro General del Estado la cancelación de pagos a servidores
públicos
y beneficiarios de renta de entidades.
Para la prestación continua de sus operaciones, la entidad implementará
gradualmente la infraestructura, medios de comunicación, sistemas, metodologías y
herramientas de gestión integral de riesgos, así como equipos informáticos que
reduzcan las posibilidades de hechos
que puedan interrumpir un adecuado servicio, que será controlado por la ASFL.
2.1. Funciones
Las funciones que debe cumplir con el Sistema Nacional de Tesorería y Crédito
Público, la gestión de tesorería del BCB y con su rol de contribuir al desarrollo de la
actividad económica nacional: el de prestar servicios de administración de cuentas
corrientes fiscales, por cuenta del BCB, de todas las entidades de la Administración
Pública, en sus diferentes niveles de gobierno, según
normativa reglamentaria del Órgano Ejecutivo del
Estado.*
También prestar servicios de pago de planillas salariales a todas las entidades y
empresas públicas, pago de rentas a jubilados, beneficiarios de programas sociales,
pago a proveedores según normativa reglamentaria del Órgano Ejecutivo del nivel
central del Estado o la que
corresponda.
83 http://www.lexivox.org/norms/BO-L-N331.xhtml.
Mercados Financieros en Bolivia 92 Mercados Financieros en Bolivia
Brindar servicios de recaudación de tributos y gravámenes arancelarios, sean;
impuestos, tasas, contribuciones especiales y patentes, en el marco de convenios o
contratos suscritos
con las entidades competentes.
Actuar como intermediario por cuenta y orden del TGN, en la colocación de valores y,
previa provisión de fondos, en la redención de los mismos; otorgar créditos a
entidades y empresas
del sector público, en el marco de lo previsto en la presente Ley.
Prestar servicios que puedan ser requeridos por el BCB, incluyendo la recepción de
depósitos por encaje legal, custodia y distribución de material monetario por cuenta
del BCB, sujetos a convenios y tarifas que ambas partes establezcan y, por último,
realizar otras operaciones o servicios financieros autorizados por la normativa
vigente, compatibles con el objeto,
finalidad y alcance de la Entidad Bancaria Pública.
Para favorecer al desarrollo de la actividad económica nacional y, en particular,
apoyar al
sector productivo, la Entidad Bancaria Pública desarrollará las siguientes funciones:
Otorgar crédito a los sectores de las micro y pequeñas empresas, artesanía, servicios,
organizaciones comunitarias y cooperativas de producción, sin exclusión de otro tipo
de empresas o unidades económicas, principalmente en los sectores productivos, para
promover la generación de empleo y apoyar políticas estatales de desarrollo
económico y
social.**
Administrar y actuar como fiduciario de fondos especiales
que constituyan el nivel central del Estado, entidades territoriales autónomas y
entidades internacionales de financiamiento, con fines específicos
de fomento al sector productivo.
84 http://www.lexivox.org/norms/BO-L-N331.xhtml.
Mercados Financieros en Bolivia 93 Mercados Financieros en Bolivia
Coordinar con entidades del Estado y otras instituciones que tengan a su cargo
programas de asistencia técnica, para integrar ésta al apoyo financiero,
principalmente en los sectores productivos; establecer convenios con entidades micro
financieras, a objeto de cumplir su
finalidad.
Promover y contribuir a la inclusión financiera, buscando continuamente la extensión
de las operaciones y servicios financieros a toda la población y realizar otras
operaciones o servicios financieros autorizados por la normativa vigente, compatibles
con el objeto, finalidad y
alcance de la Entidad Bancaria Pública.
2.2. Deberes de la Entidad Bancaria Pública
La Entidad Bancaria Pública debe: Cumplir con los lineamientos establecidos por el
Ministerio de Economía y Finanzas Públicas, en la formulación de políticas para la
elaboración de su plan de inversión y operación; cumplir con la normativa e
instrucciones de los diferentes sectores del Ministerio de Economía y Finanzas
Publicas, BCB y la Autoridad de
Supervisión del Sistema Financiero.
Aplicar la operatoria de la Cuenta Única de las entidades territoriales autónomas y
universidades públicas, coincidiendo todos los aspectos técnicos y
operativos que sean necesarios para el efecto, con
los sectores correspondientes del Ministerio de
Economía y Finanzas Públicas.
Realizar los contratos para la prestación de operaciones y servicios financieros que se
suscribirán con las Administraciones Tributarias y BCB, cuyos modelos deberán ser
registrados y/o aprobados, según corresponda, por la Autoridad de Supervisión del
Sistema
Financiero, en el marco de la normativa vigente.
Proporcionar toda la información relacionada con las operaciones y servicios
financieros
prestados a la Administración Pública, solicitada por el Ministerio de Economía y
Finanzas
Mercados Financieros en Bolivia 94 Mercados Financieros en Bolivia
Públicas y los Viceministerios bajo, su dependencia de acuerdo a la normativa actual.
La Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, es la entidad encargada de
controlar y
supervisar el cumplimiento de los deberes descritos en el presente Artículo.
El Ministerio de Economía y Finanzas Públicas y/o los Viceministerios bajo su
dependencia, podrán solicitar a la Autoridad de Supervisión del Sistema Financiero, se
realice tanto las inspecciones y verificaciones, como solicitar el inicio de proceso
sancionatorio conforme a
la normativa actual*.
2.3.Capital
El capital de la Entidad Bancaria Pública estará compuesto por acciones y no será
menor al monto mínimo establecido para las entidades bancarias, en la Ley que regula
la actividad y entidades de intermediación financiera. (Ley de Servicios Financieros)
.La constitución del capital de la Entidad Bancaria Pública podrá admitir la
participación de personas naturales o
jurídicas, en una proporción menor al tres por ciento (3%) del monto total.
El Estado deberá mantener la participación accionaria de la Entidad Bancaria Pública,
a través del TGN y podrá concentrar la propiedad del cien por ciento (100%) de las
acciones, con al menos otras dos entidades públicas o empresas estatales del
nivel central del Estado.
El TGN deberá, en todo momento mantener una participación
accionaria mayor al noventa y siete por ciento (97%).
Las acciones que correspondan al Estado, a través de entidades públicas o empresas
estatales
del nivel central del Estado, no son transferibles al sector privado ni a entidades o
empresas
85 Decreto Supremo N* 1841, 18 de diciembre de 2013, art. 37.
Mercados Financieros en Bolivia 95 Mercados Financieros en Bolivia
públicas del nivel sub-nacional. Solo se podrán transferir entre entidades públicas o
empresas
estatales del nivel central del Estado.*%
Las entidades públicas y/o empresas estatales del nivel central del Estado, podrán
adquirir de titulares privados o públicos, las acciones de la Entidad Bancaria Pública,
en función de sus
disponibilidades presupuestarias consignadas en el Presupuesto General del Estado.
2.4.Representación en las Juntas de Accionistas
La representación en la Junta General de Accionistas, con plenas facultades, voz y voto,
de las acciones a nombre del TGN, será ejercida por el Ministro de Economía y
Finanzas Públicas o, mediante delegación expresa, por el
Viceministro del Tesoro y Crédito Público.
Cuando la estructura accionaria contemple la participación de otra(s) entidad(es) o
empresa(s) estatal(es), la representación correspondiente
será ejercida por la(s) Máxima(s) Autoridad(es)
Ejecutiva(s), y, en su caso, a través de la delegación a una autoridad de la misma
entidad, cuya autoridad titular designe de manera
expresa. 2.5. Necesidades de liquidez
La Entidad Bancaria Pública, para cubrir sus
=
necesidades de liquidez podrá solicitar
e LE
financiamiento al _ BCB; entidad que
podrá conceder, de
acuerdo con la
36 http://www.lexivox.org/norms/BO-L-N331.xhtml. 87 Decreto Ley de Entidad
Bancaria Pública art. 14.
Mercados Financieros en Bolivia 96 Mercados Financieros en Bolivia
normativa que regula las operaciones crediticias de liquidez para bancos y otras
entidades
financieras privadas.*
3. Entidad Financiera Pública de Desarrollo$?
Las Entidades Financieras Públicas de Desarrollo se crearon mediante disposiciones
legales o mediante convenios o documentos según corresponda, de acuerdo a la
participación en su estructura patrimonial del Gobierno Central, Gobiernos
Autónomos Departamentales y/o Gobiernos Autónomos Municipales, con autonomía
de gestión, presupuestaria y administrativa. Se regirán por los disposiciones de sus
estatutos internos, sus Leyes Orgánicas y la presente ley. Coordinarán sus acciones
con las políticas nacionales de desarrollo productivo que establezca el Órgano
Ejecutivo del Estado
Plurinacional.
Las Entidades Financieras Públicas de Desarrollo tendrán como objetivo principal,
promover a través de apoyo financiero y técnico, el desarrollo de los sectores
productivos de la economía de los departamentos, las regiones y los municipios del
país.
La composición accionaria del capital de una Entidad Financiera pública de
Desarrollo, estará conformada por, al menos, tres entidades accionistas, pudiendo ser
éstas del gobierno del nivel central del Estado, los Gobiernos Autónomos
Departamentales y/o Gobiernos
Autónomos Municipales, con una participación que se defina en su Ley Orgánica.
Podrán participar en el capital accionado de una Entidad Financiera Pública de
Desarrollo, otras personas jurídicas públicas o privadas, nacionales o extranjeras, con
objetivos concordantes con el de la Entidad Financiera Pública de Desarrollo.”'
88 http://www.lexivox.org/norms/BO-L-N331.xhtml.
89 Ley de servicios financieros 393 del 21 de agosto de 2013 art.163.
% Ley de Servicios Financieros 393, del 21 de agosto de 2013, captó. IV pág. 61. ?! Ley
de Servicios Financieros 393, del 21 de agosto de 2013, captó. 2 pág. 62.
Mercados Financieros en Bolivia 97