Petróleos del Perú

PETROPERÚ S.A.

EJECUCIÓN PRESUPUESTAL 2015 Y

PRESUPUESTO 2016

PRESENTACIÓN A LA
COMISIÓN DE PRESUPUESTO
Y CUENTA GENERAL DE LA REPÚBLICA

PRESIDENTE DEL DIRECTORIO

05 abril de 2016 1
RESUMEN RESULTADOS 2015

Entre los principales resultados de la gestión, tenemos:

DESCRIPCIÓN UNIDAD 2014 2015

Utilidad Neta MMS/ -218 503

Volumen de Ventas MBDC 122 131
Inversiones MMS/ 616 2,129
Inversión PMRT MMS/ 334 1,883
IGV no recuperado Amazonía MMS/ -245 -140
Impacto D.S.266-2015 (Oct-Dic) MMS/ 0 34
Impacto Pago de Pensiones de Jubilación MMS/ 63 62

2
PROYECCIÓN RESULTADOS 2016

Entre los principales resultados estimados para el año 2016, tenemos:

DESCRIPCIÓN UNIDAD 2015 2016

Utilidad Neta MMS/ 503 739

Volumen de Ventas MBDC 131 133
Inversiones MMS/ 2,129 4,148
Inversión PMRT MMS/ 1,883 3,733
IGV no recuperado Amazonía MMS/ -140 0
Impacto estimado D.S.266-2015 MMS/ 34 150
Impacto Pago de Pensiones de Jubilación MMS/ 62 0

3
 PETROPERÚ :
una misión estratégica
articulada con el
DESARROLLO NACIONAL

“Proveer de hidrocarburos de calidad

a los mercados nacional e
misión

internacional, administrando
eficientemente sus recursos,
realizando sus actividades con los
mayores nivel de eficiencia,
confiabilidad y sostenibilidad,
desarrollando innovación y
responsabilidad socio-ambiental”.

4
PETROPERÚ:
una visión hacia el
CRECIMIENTO DEL PERÚ

VISIÓN
“Ser una empresa líder de la industria peruana de
hidrocarburos, autónoma e integrada, enfocada
en la creación de valor con eficiencia; gestionando
los negocios de forma ética y sostenible con
productos de calidad internacional y desarrollando
relaciones responsables efectivas con los grupos
de interés”

REGRESAR
5
Participación de Petroperú S.A.
en la Industria Petrolera

EXPLOTACIÓN REFINACIÓN DISTRIBUCIÓN

• Plantas de Ventas COMERCIALIZACIÓN
DE CRUDO
TRANSPORTE • Refinería Talara propias en Costa,
• Refinería Sierra y Selva
• Contratos con
• Lote 64 Conchán Mayoristas
• Terminales y plantas
• Refinería Iquitos de Ventas con • Red de
• Refinería El Contratos de Operación Estaciones de
Milagro • Flota marítima Servicio afiliadas
contratada y fluvial • Exportaciones
propia y contratada • Abastecimiento
• Flota de camiones de crudo y
tanque y ferrocarril
productos
contratada
• Transporte de crudo nacionales e
por el ONP. importados
UNIDADES OPERATIVAS

Damos cobertura a
TODO el territorio Iquitos
nacional Oleoducto
Norperuano

A través de su red de refinerías y sistema de Talara

distribución, PETROPERÚ está presente en todo Piura El Milagro
Yurimaguas
el país, abasteciendo regiones y zonas donde no
llegan otros. Eten/Chiclayo
Tarapoto
Salaverry/
Trujillo

Refinerías de Petroperú Pucallpa

Chimbote

Supe C.de Pasco

Oleoducto Norperuano
P. Maldonado

Planta Aeropuerto de
Petroperú Callao
Conchán
Cuzco
Pisco
Plantas de Ventas y
Terminales Juliaca

Arequipa
PETROPERÚ

Mollendo
Contratados
Ilo
7
Tacna
RECERTIFICACIONES
Refinería
Talara Refinería
TERMINAL MULTIBOYAS Y
MUELLLE DE CARGA LÍQUIDA
Selva
Operacion
es Selva

Operaciones PIURA IQUITOS

Talara

INSTALACIÓN
Terminal PORTUARIA
Bayóvar
CHICLAYO

TRUJILLO

Refinería Operaciones
Conchán Oleoducto
TERMINAL BAYÓVAR

Operaciones
Conchán

LIMA Oficina
Principal
CUSCO
Gerencia
PISCO Comercial
Oficina AREQUIPA
Principal

MERCADO
TACNA EXTERNO
PLANTAS
AEROPUERTO

8
Ejecución presupuestal

año 2015
RESULTADOS DE LA GESTIÓN
PARTICIPACIÓN DE MERCADO
Mercado Interno de Combustibles 2015*

50% 50%

PETROPERU OTROS

Fuente: MINEM-DGH / PETROPERU-Data Warehouse.

Se Incluyen las ventas de Turbo A1 para vuelos internacionales.
(*) Ene/Dic 2015.

PETROPERÚ: Participación en el Mercado Interno por Producto - 2015*

100% 2%
18%
80% 32%
42% 41%
50%
70% 62%
60% 78%
98%
40% 82%
68%
58% 59%
50%
20% 38%
22% 30%
0%
GLP Gasolinas Turbo A1 Diesel B5 Diesel B5 S-50 Bunker PI6 PI500 TOTAL

PETROPERU OTROS
10
 INGRESOS Y GASTOS – 2015

INGRESOS: 11,962 MMS/ GASTOS: 11,016 MMS/

G.Operativos
788 (7%)

G.Ventas
341 (3%)

Mercado Exportación G.Generales

1,001 (8%) Compras *
Interno 434 (3%)
9,072 (82%)
10,542 (88%)
Inventario
90 (1%)
Ingresos por
Servicios y Otros
Otros gastos**
Ingresos* 292 (3%)
419 (4%)

(*) Ingresos por servicios: Transporte por el Oleoducto Nor (*) Compras locales e Importaciones a precio internacional.
Peruano, contratos de operación y alquileres de (**) IGV no recuperado en la Amazonía, provisión por
instalaciones. participación de trabajadores, provisión de material
obsoleto, etc.

11
INGRESOS Y GASTOS (MMS/) – 2015

INGRESOS GASTOS

(*) Gastos: considera los gastos de ventas, gastos generales, gastos por
IGV no recuperado en la Amazonía y provisión para pensiones de
jubilación.

Mercado Interno y Exportaciones: Disminución del

Costo de ventas: Por menores compras.
precio y volumen.

Respecto al presupuesto: ingresos inferiores (-145 MMS/) por menores precios de venta y los egresos fueron inferiores (-
160 MMS/) por disminución de las compras consecuencia de menores precios, menor volumen vendido frente al
presupuesto y menores gastos operativos. 12
EJECUCIÓN DE INGRESOS (EN MMS/)

EJEC 2015
DESCRIPCIÓN EJEC %
EJEC (A) PRES (B)
(A)/(B)
Ventas Mercado Interno 10,542 10,608 99%
Exportaciones 1,001 1,109 90%
Ingresos por servicios 363 347 105%
Ingresos Oleoducto 185 171 108%
Alquileres 140 141 99%
Fletes recobrables 30 30 99%
Otros 9 4 225%
Otros Ingresos (*) 56 43 128%
TOTAL INGRESOS 11,962 12,107 99%

(*) Incluye principalmente reclamos al seguro, reclamos por incumplimiento contractual y penalidades por arribo
tardío de embarcaciones,, etc.

13
EJECUCIÓN DE GASTOS OPERATIVOS (EN MMS/)
TOTAL EMPRESA
2015
RUBROS PRES PRES EJEC%
EJEC (A)
FINAL (B) INICIAL (A)/(B)
GASTO DE PERSONAL 503 534 550 94%
MATERIALES 112 121 176 93%
SERVICIOS DE TERCEROS 764 819 876 93%
CARGAS DIVERSAS 34 36 47 94%
PROVISIONES 138 130 109 106%
TRIBUTOS 12 13 13 92%
TOTAL 1,563 1,653 1,771 95%
Menor ejecución (90 MMS/) debido principalmente a:

• La aplicación de normas de austeridad, orientadas a la reducción de gastos

administrativos (asesorías, seguridad industrial, servicios al personal, viáticos
de viajes por trabajo, etc.).

• Fletes terrestres, Agenciamiento marítimo, Fletes marítimos, Autoconsumo de

hidrocarburos, Electricidad, entre otros.
14
 PRESUPUESTO DE INVERSIONES (MMS/)

2015
RUBROS PRES PRES EJEC %
EJEC (A)
FINAL (B) INICIAL (A)/(B)
PROYECTO DE INVERSIÓN 1,910.1 1,963.9 2,579.2 97
Modernización Refinería Talara 1,883.3 1,928.0 2,565.9 98
Exploración y Explotación de Hidrocarburos en el Lote 64 24.5 32.9 6.5 75
Transporte de Crudo Pesado por el ONP 0.7 1.1 2.6 69
Construcción Nuevo Terminal Ilo 0.8 0.9 0.5 91
Construcción de Planta de Ventas en Puerto Maldonado 0.2 0.5 3.1 44
Construcción de Planta de Abastecimiento Ninacaca 0.5 0.6 0.5 81
INVERSIONES CORRIENTES 218.7 240.8 283.8 91
TOTAL PETROPERÚ 2,128.8 2,204.7 2,863.0 97

Inversiones Corrientes: Incremento de capacidad de almacenamiento de crudos de 380 MB en Refinería

Talara, Saneamiento de sistemas operativos en Refinería Talara, XIII Inspección General UDP - Planta de
Tratamientos, Incremento de capacidad de almacenamiento de Turbo A-1, Montaje de 2 tanques de 160
MB crudo en Refinería Conchán, Rehabilitación de segmentos con anomalías por pérdidas de espesor
interno de la tubería a través del uso de raspatubo calibrador de espesores Tramo II del ONP, Incremento
de capacidad de almacenamiento de productos en Refinería Talara y Mantenimiento mayor de tanques,
entre otros. 15
 PRINCIPALES INVERSIONES CORRIENTES
REFINERÍA IQUITOS REFINERÍA TALARA

Nuevo Terminal: 2
Líneas: , 30”Ø x 3.2
Km, B/T hasta 800 MB

PopaA4Estribor
Popa centro
A3
Popa babor
Proa A2
estribor
A5

A1
Proa babor

Construcción de 5 barcazas de doble casco Saneamiento de Sistemas Operativos Terminal Actual:

para crudo y 7 para productos 2 líneas, 1.6 Km x
Inversión: 35.8 MMUS$
Solicitado: 51.7 MMUS$ 12ӯ, B/T hasta 320
MER: 33.2 MMUS$ Avance Físico: 61.1% , F.E.T: 12/16 MB

Buena Pro: 25.7 MMUS$ (21/03) Nueva Línea Submarina

Avance Físico 18.5 % / F.E.T: 03/18 Inversión: 26.1 MMUS$
Avance Físico: 46.4%, F.E.T: 09/17
REFINERÍA TALARA
REFINERÍA CONCHÁN

Construcción de 3 TK - Turbo A1 (02) y

Biodiesel (01) (120 MB c/u) Construcción de 1 TK crudo (380 MB)
Inversión: 24.5 MMUS$ Inversión: 23.9 MMUS$ Construcción de 2 TK - crudo (160 MB c/u)
Avance Físico: 91.3 %, F.E.T: 08/16 Inaugurado: 11/03/16 Inversión: 14.0 MMUS$
Avance Físico: 40.1%, F..E.T: 11/16
GESTIÓN PETROPERÚ
INGRESOS PARA EL ESTADO (MMS/)
RUBROS 2013 2014 2015

TOTAL INGRESOS PETROPERÚ S.A. (A) 15,243 15,050 11,906

Por las Operaciones de la Empresa:

Impuesto a la Renta 66 63 58
Alícuota Osinerg/DGH D.S. 114-2001-PCM 60 59 45
Fise Ley 30114 0 100 124
Sise Ley 30114 0 0 11
Aporte OEFA D.S. 127-2013-PMC 0 17 14
Otros 11 9 7
SUB - TOTAL 137 248 259

Recaudados por la Empresa y Entregados al Fisco:

Impuesto General a las Ventas 2,424 2,430 1,995
Impuesto Selectivo al Consumo 1,295 1,317 1,361
Impuesto al Rodaje 234 253 230
Otros tributos 120 174 214
SUB - TOTAL 4,073 4,174 3,800

TOTAL DE INGRESOS RECAUDADOS (B) 4,210 4,422 4,059

% DE INGRESOS PETROPERÚ S.A. (B/A) 28% 29% 34%

17
ESTADO DE RESULTADOS (MMS/)

RUBROS 2014 2015

INGRESOS OPERACIONALES
Ventas Netas 14,753 11,543
Ingresos por Servicios 297 363
TOTAL DE INGRESOS BRUTOS 15,050 11,906
Costo de Ventas -14,102 -9,884
UTILIDAD BRUTA 948 2,022
Gastos de Ventas y Administrativos -848 -980
Otros Ingresos 83 56
Crédito Fiscal no recuperado en la Amazonía -245 -140
Otros Gastos -79 -13
UTILIDAD OPERATIVA -140 945
Ingresos y Gastos Financieros -185 -237
RESULTADO ANTES DE IMP A LA RENTA -326 708
Impuesto a la Renta (incluye Imp. Renta Diferido) 107 -205
UTILIDAD NETA DEL EJERCICIO -218 503

18
Presupuesto de
apertura del año fiscal

2016
BASES 2016 (Información a Agosto 2015)

EJEC PRES
INDICADORES UNIDAD
2015 * 2016 **
TIPO DE CAMBIO PROM. AÑO S/ por US$ 3.19 3.36

MARCADORES INTERNACIONALES *** US$/Bl

WTI 48.71 54.79
BRENT 52.80 60.92

Fuente:
(*) Banco Central de Reserva del Perú (BCR).
(**) Proyección ING Financial Mark y Banco Bilbao y Vizcaya.
(***) Proyección de precios y marcadores - PIRA (Petroleum Industry Research Associates).

20
CONSIDERACIONES PRESUPUESTO 2016

• Presupuesto del año 2016 aprobado mediante AD N° 080-2015-PP, del

29.09.15.
• A partir del 01.01.16, en aplicación del D.S. 009-2015-MINAM, se incorporan
los Dptos. de Junín, Tacna y Moquegua, para la venta de Diesel de bajo
azufre.
• Aplicación del D.S. 266-2015-EF, permitiendo la utilización del 100% del IGV
como crédito fiscal.
• Incremento de ventas a clientes mayoristas, del sector pesca y minería, así
como la afiliación de nuevas EESS a la cadena PETRORED.
• Financiamiento estimado del PMRT:
 1,000 MMUS$ - Emisión de bonos
 500 MMUS$ - ECA
• Amortización del Préstamo Sindicado: 500 MMUS$ (estimado, jun 2016).

21
 INGRESOS Y GASTOS – 2016

INGRESOS: 13,735 MMS/ GASTOS: 12,345 MMS/

G.Operativos
869 (7%)

G.Ventas
390 (3%)

Exportación G.Generales
1,065 (8%) Compras * 509 (4%)
Mercado
Interno 10,568 (82%)
12,294 (90%)
Inventario
-262 (2%)
Ingresos por
servicios y Otros gastos
otros 271 (2%)
ingresos *
376 (3%)

(*) Ingresos por servicios: Transporte por el Oleoducto Nor
Peruano, contratos de operación y alquileres de
instalaciones.
(*) Compras locales e Importaciones a precio internacional.
(**) Provisión por participación de trabajadores, provisión
para pensiones de jubilación, Alícuota Osinergmin,
contingencias, etc.

22
PRESUPUESTO DE INGRESOS (MMS/)

DESCRIPCIÓN PRES 2016

Ventas Mercado Interno 12,294

Exportaciones 1,065
Ingresos por servicios 357
Ingresos Oleoducto (*) 157
Alquileres 157
Fletes recobrables 40
Otros 3
Otros Ingresos 19
TOTAL INGRESOS 13,735
(*) Volumen estimado despachar por el ONP: 4,269 MBl.

23
PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS (MMS/)

EJEC PRES VAR %

RUBROS
2015 (A) 2016 (B) (B/A)-1
GASTO DE PERSONAL 503 574 14%
MATERIALES 112 137 22%
SERVICIOS DE TERCEROS 764 862 13%
CARGAS DIVERSAS 34 45 32%
PROVISIONES 138 138 0%
TRIBUTOS 12 12 0%
TOTAL 1,563 1,768 13%

El incremento se debe a:
• Aumento de la tarifa de almacenamiento y despacho, así como los mayores
volúmenes despachados por ventas.
• Flete marítimo y flete terrestre, por mayores ventas y ajustes de las tarifas.
• Afiliación de 80 nuevas estaciones de servicio a la PETRORED.
• Mantenimiento del derecho de vía del ONP.
24
 PRESUPUESTO DE INVERSIONES (MMS/)

EJEC PRES VAR %

RUBROS
2015 (A) 2016 (B) (A/B)-1
PROYECTO DE INVERSIÓN 1,910.1 3,817.9 100%
Modernización Refinería Talara 1,883.3 3,673.8 95%
Exploración y Explotación de Hidrocarburos en el Lote 64 24.5 8.2 -66%
Construcción Nuevo Terminal Ilo 0.8 108.1 >100%
Construcción de Planta de Ventas en Puerto Maldonado 0.2 17.0 >100%
Construcción de Planta de Abastecimiento Ninacaca 0.5 10.8 >100%
Otros 0.7 0.0 -100%
INVERSIONES CORRIENTES 218.7 330.2 51%
TOTAL PETROPERÚ 2,128.8 4,148.0 95%

Inversiones corrientes incluye:

Reemplazo de líneas submarinas en Refinería Talara, Saneamiento de sistemas operativos en

Refinería Talara, Nuevas edificaciones área técnica en Refinería Talara, Incremento de capacidad de
almacenamiento de crudos de 380 MB en Refinería Talara, Construcción de 2 tanques de 160 MB
crudo en Refinería Conchán, Construcción de 1 tanque de 40 MB en Refinería Selva, Implementación
de sistema de seguridad integral en Oficina Principal, entre los principales.

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ESTADO DE RESULTADOS (MMS/)

PRES
RUBROS 2015
2016
INGRESOS OPERACIONALES
Ventas Netas 11,543 13,359
Ingresos por Servicios 363 357
TOTAL DE INGRESOS BRUTOS 11,906 13,716
Costo de Ventas -9,884 -11,233
UTILIDAD BRUTA 2,022 2,483
Gastos de Ventas y Administrativos -980 -1,071
Otros Ingresos 56 19
Crédito Fiscal no recuperado en la Amazonía -140 0
Otros Gastos -13 -41
UTILIDAD OPERATIVA 945 1,390
Ingresos y Gastos Financieros -237 -326
RESULTADO ANTES DE IMP A LA RENTA 708 1,064
Impuesto a la Renta (incluye Imp. Renta Diferido) -205 -325
UTILIDAD NETA DEL EJERCICIO 503 739

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La energía que mueve tu Mundo

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