TRABAJO DE EVALUACION DE PROYECTOS

INTEGRANTES
ANGUIE PAOLA SANDOVAL PATIÑO- 1821983273
JULIAN ALFONSO RAMIREZ BAQUERO - 1908490131
KAROL DAYANNA GOMEZ ESPITIA
KAREN JINETH DIMATE CHACON
CARLOS ERNESTO GONZALEZ LOZANO

GRUPO A-1
PROYECTOS

821983273
1908490131
ITIA
ON
OZANO
INTRODUCCIÓN
ÓN
 OBJETIVO GENERAL OBJETIVOS ESPECÍFICOS

O
B
J * Conocer la importancia del estu
recolección de datos exige inform
E Determinar a través de la formulación y
evaluación de proyectos la factibilidad o
* Entender el diseño de indicador
posteriormente, su interpretación
T viabilidad de una inversión; que sirva para la
toma de decisiones asertivas encaminadas a la * Aplicar diferentes herramientas
I dirección y ejecución de actividades. e indicadores.
* Culm
elaboración de estados financiero
V
O
S
OBJETIVOS ESPECÍFICOS

Conocer la importancia del estudio de pre-factibilidad en la fase de formulación de proyectos de inversión, donde, la
ecolección de datos exige información sobre el entorno, aspectos legales, estudio de mercado y sus posibles impactos.

Entender el diseño de indicadores que sirven para la medición y evaluación de proyectos de inversión;
osteriormente, su interpretación coadyuvara a reducir la incertidumbre del posible éxito o fracaso.

Aplicar diferentes herramientas ofimáticas o de computo que faciliten la interpretación de datos y diseño de fórmulas
indicadores.
* Culminar el ejercicio de formulación y evaluación de proyectos de inversión con la
laboración de estados financieros bajo normas y parámetros del núcleo temático.
 inversión, donde, la
us posibles impactos.

ersión;
o.

y diseño de fórmulas

ersión con la
 PLANTEAMIENTO DEL
Las joyas de acero inoxidable son resistentes y duraderas. Típicamente posee un brillo como la plata, pero a difer
inoxidable puede usarse para hacer casi cualquier tipo de joyas, desde anillos y pulseras hasta collares, y aretes.

CARACTERISTICAS

El acero contiene hierro, carbono, níquel y cromo. Para que el acero sea considerado inoxidable, debe contener a
una capa superficial invisible que proviene que el oxígeno oxide o corroa la superficie del acero. Esto significa qu

BENEFICIOS

Las joyas de acero inoxidable manejan de mejor manera que la plata y el oro el desgaste y requieren de mucho m
Además, el níquel en el acero inoxidable está fuertemente unido, lo que asegura que no escapará nada de este c
metales. Hay que destacar también que las joyas de acero inoxidable suelen tener precios más bajos que otros m

PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA (NECESIDAD)

Los promotores han de ser conscientes que el público que acudirá al establecimiento es cada vez más e
contadas ocasiones, tampoco a una marca concreta. No busca un artículo de lujo que marque su vida o
de la moda. Encontrar colecciones actuales es lo más valorado por los potenciales clientes. La bisutería
considerados artículos de lujo, sino más bien como un capricho ocasional.

UBICACIÓN

Localización: CENTRO DE LA CIUDAD

Este tipo de negocio debe situarse en la zona comercial de la población, de modo que pueda beneficiarse de la c
tienda online que permitirá extender el mercado potencial más allá del ámbito local, pudiendo acceder incluso a

TIPO DE EMPRESA

SECTOR DE LA EMPRESA:
Nuestra empresa esta en el sector de elaboración de productos de acero como lo son las joyas (Aretes, Anillos, P

ACTIVIDAD ECONOMICA: Elaboración de joyas, bisutería artículos conexo CIIU 3210

TAMAÑO DE LA EMPRESA
El tamaño de nuestra es de una empresa pequeña, consiste de 18 empleados, con una inversión de 531 SMLV.
PRODUCTOS
Los productos que vamos a realizar son aretes, anillos (Bodas, Compromiso, de Grado, para mujer y hombre) Col
manillas para hombres y mujeres; son artículos hechos en acero, acompañados y adornados de hermosas piedra

12600000

PROCESO DE PRODUCCION

PROCESO DESCRIPCION

DISEÑO-APROBACION Se crea el diseño y se pasa a gerencia para ser

aprobado
MOLDES Se fabrica el molde del diseño aprobado
COMPRA DE MATERIALES Se solicita y se compra los materiales que se necesitan
FUNDICION Fundir el acero

LAMINADO Acero en plancha

TREFILADOR Se hace pasar el acero atravez de la higeras

DESBARBE Se elimina el excedente del material

LIMADO Con el fin de dar a la pieza forma y las

dimenciones(Desbastado y Acabado)
PULIDO Proceso para que sea suave, brillante reduciendo la
aparicion de defectos
SOLDADURA Dos o mas piezas de metal o piedras preciosas se unen
TROQUELADO Obtener forma geometrica propia
BAÑO ULTRASONIDO limpiador ultrasonido
PULIDO El paso final para el acabado profesional
PAGINA WEB Se actualiza el catalogo profesional
VENTAS Se realiza la venta del producto

ORGANIGRAMA

GERENTE (1.758.000)

RIESGOS Y CONTROL
(1.215.000)

CONTADOR (1.100.000)

AREA DE DISEÑOS Y VENTAS

AÑO 1

DISEÑO DISEÑADOR (1.100.000)

FABRICADOR DE MOLDES
(950.000)

CONEXIONES WEB (800.000)

ASESOR COMERCIAL
AREA COMERCIAL (795.000)

ASESOR COMERCIAL
(795.000)
ANTEAMIENTO DEL PROBLEMA
n brillo como la plata, pero a diferencia de ésta, no se corroe y no es susceptible a rayas o abolladuras. El acero
pulseras hasta collares, y aretes.

erado inoxidable, debe contener al menos un 12% de cromo. El cromo convierte al acero en inoxidable creando
erficie del acero. Esto significa que el acero no se oxidará o ennegrecerá.

desgaste y requieren de mucho menos mantenimiento, por lo que son funcionales y fiables para el día a día.
ra que no escapará nada de este componente. Esto significa que es seguro para las personas con alergias a
ner precios más bajos que otros metales típicamente utilizados en joyas.

ablecimiento es cada vez más exigente. Ya no se siente vinculado a una tienda concreta y salvo en
o de lujo que marque su vida o de una persona cercana, sino que se preocupa por seguir las tendencias
otenciales clientes. La bisutería y los complementos de mayor o menor cuantía económica no son
l.

do que pueda beneficiarse de la cercanía de otros establecimientos de moda. Es aconsejable contar con una
local, pudiendo acceder incluso al mercado internacional.

lo son las joyas (Aretes, Anillos, Pulseras, collares)

3210

con una inversión de 531 SMLV.

 Grado, para mujer y hombre) Collares (largos, cortos, con dijes, cadenas, para hombre y mujer) y pulseras o
s y adornados de hermosas piedras preciosas para darle elegancia y belleza.

TIEMPO SE TIEMPO SE TIEMPO SE

TIEMPO SE LE LE DEDICA LE DEDICA LE DEDICA
DEDICA AL DIA
MAQUINARIA AL DIA PARA AL DIA PARA AL DIA PARA
PARA OBTENER 25 OBTENER 25 OBTENER 25 OBTENER 25
ARETES COLLARES ANILLOS PULSERAS

Manual
Manual
Horno de Fusion
1 hora y 20 1 hora y 20 1 hora y 20 1 hora y 20
minutos minutos minutos minutos
Laminador 40 minutos 40 minutos 40 minutos 40 minutos
Higera
1 hora y 20 1 hora y 20 1 hora y 20 1 hora y 20
minutos minutos minutos minutos
Cuchichas,Avelladores,
Limpiadores 40 minutos 40 minutos 40 minutos 40 minutos
Limas 1 hora y 40 1 hora y 40 1 hora y 40 1 hora y 40
minutos minutos minutos minutos
Pulidora
25 minutos 25 minutos 25 minutos 25 minutos
Soldadura
1 hora 1 hora 1 hora 1 hora
Troquelador 1 hora 1 hora 1 hora 1 hora
Limpiador ultrasonido 30 minutos 30 minutos 30 minutos 30 minutos
Pulidora 25 minutos 25 minutos 25 minutos 25 minutos
Computador, Tecnologia

TOTAL DE HORAS 9 HORAS 9 HORAS 9 HORAS 9 HORAS

ALMACENAMIENTO Y
PRODUCCION

JEFE DE BODEGA (781.242)

CONTROL DE CALIDAD (781.242)

OPERARIOS OPERARIOS DE ARETES

OPERARIOS DE COLLARES
OPERARIOS DE PULSERAS

OPERARIOS DE ANILLOS
OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)
OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)

OPERARIO (781.242)
1 TOTAL INVERSIÓN EN EL PROYECTO 415,088,000

a. Inversión en Propiedad, Planta y Equipo 406,588,000

b. Inversión en Capital de Trabajo 7,800,000
c. Inversión en Activos Intangilbles y Diferidos 700,000
TOTAL 415,088,000

FINANCIACIÓN DEL PROYECTO 415,088,000

a. Financiación Propia (Socios) 415,088,000
b. Financiación de Terceros (Pasivos) -

PPRODUCTOS O SERVICIOS PARA EL PROYECTO COSTOS VARIABLES POR

Mano de Obra
Directa Materiales Directos
ARETES 9,081 700
ANILLOS 9,081 500
COLLARES 9,081 400
PULSERAAS 9,081 400
Producto 5

Mensual Anual
COSTOS Y GASTOS FIJOS 12,884,942 154,619,304
COSTOS FIJOS 10,875,996
Depreciación de los activos relacionados con producción 206,333 2,475,996
Mantenimiento maquinaria y otros 700,000 8,400,000
GASTOS FIJOS DE ADMINISTRACIÓN sin depreciación 105,665,808
Depreciación activos de administración 1,496,125 17,953,500
Salarios de Administración 8,485,484 101,825,808
Arriendo - -
Servicios (agua, luz, internet, celular, telefono) 320,000 3,840,000
GASTOS FIJOS DE VENTAS 20,124,000
Salarios de Ventas 1,590,000 19,080,000
Publicidad 87,000 1,044,000
Gasto 3 -
Gasto n -

DESCRIBA LA INVERSIÓN QUE SE REALIZARÁ EN PROPIEDAD PLANTA Y EQUIPO 406,588,000

 Valor Años de depreciación

Terrenos
Construcciones y edificaciones 315,000,000 30
Maquinaria y Equipo 24,760,000 10
Vehículos y equipo de transporte 45,000,000 10
Muebles y Enseres 9,228,000 8
Equipo de computo y tecnología 12,600,000 7
Otros 1
Otros 2
Otros 3
Otros 4
TOTAL 406,588,000

CAPACIDAD DE PROUDUCCIÓN INSTALADA

De acuerdo a la propiedad planta y equipo en la que se invertirá en el proyecto y en concordancia y coherencia con la cantid

Parámetros capacidad instalada

No. De horas laborables en el día 9 HORAS DE LUNES A VIERNES Y 6 HORAS Y MEDIA LOS SAB
No. De Días laborables en el año 288

Númeo de unidades que produce en un día ó núme

ARETES ANILLOS
Horno de Fusion 25 25
Laminador 25 25
Higera 25 25
Cuchichas,Avelladores, Limpiadores 25 25
Limas 25 25
Pulidora 25 25
Soldadura 25 25
Troquelador 25 25
Limpiador ultrasonido 25 25
Pulidora 25 25
TOTA A PRODUCIR PRODUCTO 1 EN UN AÑO 25 25

UTILIZACIÓN DE LA CAPACIDAD DE PRODUCCIÓN EN CADA AÑO

PORCENTAJE DE PRODUCCIÓN ALCA
ARETES ANILLOS
AÑO 1 80% 80%

FIJACIÓN DEL PRECIO AÑO 1 Producto 1 Producto 2

Costos Variables por Unidad 14,731 14,181
% participación en las ventas de c/u 78% 55%
Costos Fijos totales 154,619,304
Costos fijos totales por línea de productos 120,603,057 85,040,617
No. De unidades de cada producto estimadas para el año 1 5,760 5,760
Costos fijos por unidad 20,938 14,764
COSTO TOTAL POR UNIDAD (Cfu + Cvu) 35,669 28,945
% De utilidad Operacional Esperada por línea
PRECIO 35,669 28,945

Número unidades
Incremento de unidades
vendidas para los años /Año 1
proyectados %
ARETES 5% 5,760
ANILLOS 4% 5,760
COLLARES 4% 5,760
PULSERAS 4% 5,760
Producto 5 -

Proyección IPC AÑO 1 AÑO 2

IPC 2.86% 5.35%
 ES LA SUMA DE LA MATERIA PRIMA Y
DE DISTNTOS MATERIALES PARA LA
PRODUCION, TAMBIEN INCLUIMOS EL
DINERO QUE DESTINAMOS PARA
CAJA Y BANCOS

COSTOS VARIABLES POR UNIDAD

% de participación
Total Costo Variable No. unidades a en las ventas de
CIF Variables Otros variables por unidad producir/año cada producto
4700 250 14,731 7,200 78%
4500 100 14,181 7,200 55%
5200 100 14,781 7,200 70%
5100 100 14,681 7,200 65%
- -
 Vr depreciación Vr depreciación MAQUINARIA: MOLDEADORES, HORNOS DE FUSION, LAMINADORES, HILERAS, DESBARBADOR
SOLDADORES, TROQUELADORES, BAÑOS ULTRASONIDOS. EN MUEBLES Y ENSERES TENEMOS
anual mensual DOCUMENTOS, SILLAS OFICINAS, BOTIQUIN, ESTANTE PARA MATERIALES, MESAS DE TRABAJO
CONSTRUCCIONES ES UNA BODEGA CON LOCAL EN EL CENTRO DE LA CIUDAD, EL VEHICULO E
#DIV/0! #DIV/0! MERCANCIAS PEQUEÑO, COMPUTO SON LOS COMPUTADORES.
10,500,000 875,000
2,476,000 206,333
4,500,000 375,000
1,153,500 96,125
1,800,000 150,000
#DIV/0! #DIV/0!
#DIV/0! #DIV/0!
#DIV/0! #DIV/0!
#DIV/0! #DIV/0!

a y coherencia con la cantidad de perosnal contratado, defina la capacidad de producción

Y 6 HORAS Y MEDIA LOS SABADOS

e produce en un día ó número de servicios prestados en un día Número de unidades que produce en un a
COLLARES PULSERAS Producto 5 ARETES ANILLOS
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200
25 25 7,200 7,200

ENTAJE DE PRODUCCIÓN ALCANZADA POR AÑO NÚMERO DE UNIDADES PRODUCIDAS Y VENDIDAS P

COLLARES PULSERA Producto 5 ARETES ANILLOS
80% 80% 5,760 5,760

Producto 3 Producto 4 Producto 5

14,781 14,681 -
 70% 65% 0%

108,233,513 100,502,548 -
5,760 5,760 -
18,791 17,448 #DIV/0!
33,572 32,129 #DIV/0!

33,572 32,129 #DIV/0!

Número Número Número Número

unidades /Año 2 unidades / Año 3 unidades / Año 4 unidades / Año 5

6,048 6,350 6,668 7,001

5,990 6,230 6,479 6,738
5,990 6,230 6,479 6,738
5,990 6,230 6,479 6,738
- - - -

AÑO 3 AÑO 4 AÑO 5

7.27% 3.97% 3.23%

Se toma como referencia los ùltimos cinco años existentes del IPC en
Colombia 2014-2018, sus variaciones son los aumentos que han sufrido de
un año a otro, se toman cortes a Septiembre con el fin de que la informaciòn
sea mas precisa, a continuacion se anexa imagen de la informaciòn. Fuente:
DANE, https://www.dane.gov.co/index.php/estadisticas-por-tema/precios-y-
costos/indice-de-precios-al-consumidor-ipc
NOS DE FUSION, LAMINADORES, HILERAS, DESBARBADOR, LIMADORES, PULIDORAS,
ÑOS ULTRASONIDOS. EN MUEBLES Y ENSERES TENEMOS ESCRITORIOS, ESTANTES PARA LOS
TIQUIN, ESTANTE PARA MATERIALES, MESAS DE TRABAJO, SILLAS DE TRABAJO, LAS
CON LOCAL EN EL CENTRO DE LA CIUDAD, EL VEHICULO ES UN VEHICULO TRANSPORTADOR DE
SON LOS COMPUTADORES.

úmero de unidades que produce en un año

COLLARES PULSERAS Producto 5
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200
7,200 7,200 -

RO DE UNIDADES PRODUCIDAS Y VENDIDAS POR AÑO

COLLARES PULSERAS Producto 5
5,760 5,760 -
 ESTADOS FINANCIERO
ESTADO DE RESUL
Proyección IPC
IPC

0
INGRESOS
(-)COSTOS DE VENTAS
Variables
Fijos
(-) DEPRECIACION
(=) UTILIDAD BRUTA
GASTOS DE VENTAS
GASTOS ADMINISTRACION
(-) DEPRECIACION
(+) AMORTIZACION DIFERIDOS
UTILIDAD OPERACIONAL
Gastos Financieros
UTILIDAD ANTES DE IMPUESTOS
Provisiòn de Impuestos 34%
UTILIDAD NETA
RESERVA LEGAL 10%
UTILIDAD DEL EJERCICIO

DIVIDENDOS COMO % DE LA UTILIDAD DEL EJERCICIO

FLUJO DE CAJA POR METOD

0
UTILIDAD OPERACIONAL
(-) IMPUESTOS OPERACIONALES
(=) NOPAT/UODI
(+) DEPRECIACIONES
(+) AMORTIZACIONES
(+/-) CAPITAL DE TRABAJO
(+/-) INVERSIÓN ACTIVOS FIJOS
FLUJO DE CAJA LIBRE
PAGO INTERESES
PAGO CAPITAL
(+) EFECTO SOBRE LOS IMPUESTOS
FLUJO CAJA ACCIONISTA
DIVIDENDOS
FLUJO DE CAJA DEL PERIODO
FLUJO DE CAJA INICIAL
FLUJO DE CAJA FINAL

ESTADO DE SITUACIÒN FINANCIERA

Periodo 0
ACTIVO
EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO
ACTIVO FIJO
DEPRECIACION
ACTIVO FIJO NETO
ACTIVOS DIFERIDOS
TOTAL ACTIVO -
PASIVO
OBLIGACIONES FINANCIERAS
TOTAL PASIVO -
PATRIMONIO
CAPITAL SOCIAL
RESERVA LEGAL
UTILIDAD DEL EJERCICIO
UTILIDADES RETENIDAS
TOTAL PATRIMONIO -
TOTAL PASIVO+PATRIMONIO -

CHECK SUMAS -

ANÁLISIS DE SENSI
TASA DE DESCUENTO
FLUJO DE CAJA LIBRE

VALOR PRESENTE NETO

RBC

TIR

PRI
ESTADOS FINANCIEROS EMPRESA
ESTADO DE RESULTADOS
AÑO 2 AÑO 3
5.35% 7.27%

1 2 3

- - -

- - -

- - -

- - -

- - -
- - -

FLUJO DE CAJA POR METODO INDIRECTO

1 2 3
- - -

- - -
 - - -

- - -

- - -
- - -
- - -

1 2 3

- - -

- - -

- - -

- - -

- - -
- - -

- - -
-

ANÁLISIS DE SENSIBILIDAD
- - -
AÑO 4 AÑO 5
3.97% 3.23%

4 5

- -

- -

- -

- -

- -
- -

4 5
- -

- -
 - -

- -

- -
- -
- -

4 5

- -

- -

- -

- -

- -
- -

- -
- -
 RECURSOS PROPIOS
RECURSOS DE TERCEROS: Describir el costos de financiación a través de bancos: tasa

APLICACIÓN DE MODELO CAPM

COSTOS PROMEDIO PONDERADO DE RECURSOS DE TERCERO

b. Financiación de Terceros (Pasivos) -

VALOR CREDITO -
PLAZO 60 MESES
TASA DE INTERES 1.50%
CUOTA $ 0.00
INTERES
0
1 -
2 -
3 -
4 -
5 -
6 -
 7 -
8 -
9 -
10 -
11 -
12 -
13 -
14 -
15 -
16 -
17 -
18 -
19 -
20 -
21 -
22 -
23 -
24 -
25 -
26 -
27 -
28 -
29 -
30 -
31 -
32 -
33 -
34 -
35 -
36 -
37 -
38 -
39 -
40 -
41 -
42 -
43 -
44 -
45 -
46 -
47 -
48 -
49 -
50 -
51 -
52 -
53 -
54 -
55 -
56 -
57 -
58 -
59 -
60 -
ciación a través de bancos: tasa de interés, tiempo, valor inicial y realizar la tabla de amortización.

E MODELO CAPM

ADO DE RECURSOS DE TERCEROS

ABONO A K CUOTA SALDO

-
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 - INTERESES CAPITAL
- $ 0.00 - - -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 - INTERESES CAPITAL
- $ 0.00 - - -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 - INTERESES CAPITAL
- $ 0.00 - - -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 - INTERESES CAPITAL
- $ 0.00 - - -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 -
- $ 0.00 - INTERESES CAPITAL
- $ 0.00 - - -
- $ 0.00 -
Analice aquí los resultados de los indicadores financieros.