ТЕМА 8.

ФОРМЫ КРЕДИТА
1. Понятие и классификация форм кредита
Форма кредита – внешнее проявление и орг-ция кредитных отношений, обусловленных
особенностями производственных и товарно-денежных отношений.
Классификация форм кредита
Признак классификации Формы кредита
В зависимости от ссуженной стоимости ˗    товарная – товар в кач-ве эквивалента суженной
стоимости;
˗    денежная – деньги в качестве эквивалента суженной
стоимости;
˗    смешанная (товарно-денежная) – предоставление кредита в
форме товара, возвращение деньгами или наоборот.
В зависимости от кредитора ˗    банковская;
˗    хозяйственная (коммерческая);
˗    государственная;
˗    гражданская.
В зависимости от целевых ˗    производительная – на цели производства и обращения;
потребностей кредитополучателя ˗    потребительская – на удовлетв потребительских нужд.
Международный кредит - форма движение ссудного капитала в сфере международных
эконом отношений, при кот в кач-ве кредиторов выступают физ и юр лица,
кредитополучателя – гос-во в лице его органов (министерства финансов, местных органов
власти).
Вид кредита – детальная его характеристика по орг-ционно-эконом признакам,
используемая для классификации кредитов.
Классификация видов кредита
Признак классификации Вид кредита
 
Стадия воспроизводства -    производство;
-    обмен;
-    потребление.
Целевая направленность -    производственные нужды;
-    торгово-посреднические нужды;
-    выплата заработной платы.
Назначение (направление) использования -    бюджетный;
-    промышленный;
-    сельскохозяйственный;
-    торговый;
-    инвестиционный;
-    потребительский.
Объект кредитования -    приобретение товаров;
-    разрыв в платежном обороте.
Группы кредитополучателей -    государство;
-    субъекты хозяйствования;
-    население;
-    банки.
Обеспеченность -    необеспеченный (доверительный или бланковый);
-    обеспеченный.
 Характер обеспечения -    залоговый;
-    гарантированный;
-    вексельный;
-    факторинговый;
-    лизинговый;
-    ипотечный;
-    застрахованный.
Срок -    краткосрочный (до 1 года) на формирование и
создание текущих активов;
-    среднесрочный (от 1 года до 5 лет) на модернизацию
производства;
-    долгосрочный (свыше 5 лет) на расширение
производства.
Способ предоставления -    компенсационный (на расчетный счет заемщика);
-    кредитная линия;
-    контокоррент;
-    платный (на оплату расчетно-денежных документов).
Число кредиторов -    предоставленный одним банком;
-    консорциальный;
-    параллельный.
Порядок погашения -    погашаемые единовременно;
-    с рассрочкой платежа.
Платность (размер процентной ставки) -    платный и бесплатный;
-    дорогой и дешевый.
Вид процентных ставок -    с фиксированной процентной ставкой;
-    с плавающей процентной ставкой.
Размер -    крупный;
-    средний;
-    мелкий.
2. Товарная, денежная и товарно-денежная формы кредитных отношений
Товарная форма кредита предшествует денежной. Товары как объекты передаются
взаймы с обеспечением их возврата. При этом погашение кредита производится деньгами.
Полученные в кредит товары исп в эк обороте, но переходят в собственность заемщика
после полного погашения кредита и уплаты %. 1-выми историческими кредиторами были
члены общ-ва, обладающие излишками предметов потребления. В настоящее время
применяется при продаже товаров в рассрочку, лизинге и при бытовом прокате.
Современная реализация сопровождается денежной формой. Лизинговый кредит –
отношения между юр самостоятельными лицами по поводу передачи в лизинг осн ср-в
производства или товаров в длительное пользование, по поводу финансирования,
приобретения движимого и недвижимого имущества; форма товарного кредита, 1 из видов
инвестирования в оборудование, недвижимость и др осн фонды.
Денежная форма кредита - форма кредита, предполагающая предоставления взаймы
временно свободных денежных ср-в. Является наиболее типичной ввиду того, что деньги
выступают в роли всеобщего эквивалента стоимости при обмене товарных стоимостей и
универсальным ср-вом обращения и платежа. Денежная форма кредита реализуется в
различных видах кредита внутри страны и во внешнеэкономическом обороте. Зависит от
уровня развития эк с-мы, уровня инфляции, безработицы и т.д.
Смешанная (товарно-денежная) форма кредита. Кредит предоставляется в форме
товара, а возвращается деньгами или наоборот. Распространен в развивающихся странах,
когда заемные ср-ва на международном ур-не возвращаются с пом товарных поставок.
3. Банковский кредит: понятие, субъекты, виды, роль и тенденции развития
Банковский кредит - форма движения ссудного капитала, в кот выражаются эконом
отношения между кредиторами (банками) и кредитополучателями (юр и физ лицами).
Наиболее распространенная форма кредита.
Каналы реализации банковского кредита:
1. аккумулирования временно свободных денежных ср-в гос-ва, субъектов
хоз и населения и их перераспределение на условиях возвратности;
2. эмиссия денежных знаков в обращение через с-му кредитования.
Разновидности банковского кредита:
Прямой - кредитные отношения складываются и реализуются непосредственно между
банком и кредитополучателем (преобладающеая).
Косвенный - кредитные отношения складываются и реализуются через посредника
(торгующую орг-цию, производителя).
Банковский кредит носит коммерческий характер исходя из цели деятельности банка –
получения max прибыли. При проведении кредитной политики коммерческие банки
исходят из необходимости обеспечить сочетание интересов банка, его акционеров и
вкладчиков, хоз субъектов с учетом общегос интересов. Коммерческие банки самостоят
определяют порядок привлечения и исп ср-в, проведения кредитных операций,
установления ур-ня %ных ставок и комиссионных вознаграждений. Они отвечают по своим
обязательствами перед клиентами всем должным им имуществом и ср-вами.
Реализуется банковский кредит через конкретные кредитные сделки в соответствии с
принципами, законами и видами кредита.
Разновидностью банковского кредита является межбанковский кредит, доступный для
конкретного банка в 2-х видах:
1. получение кредитов в др банках с целью пополнения банковских кредитных ресурсов;
2. размещение временно свободных ресурсов на межбанковском рынке.
Разновидности межбанковского кредита:
1. овердрафт корреспондентского счета;
2. кредиты овернайт;
3. предоставление (получение) средств по операциям РЕПО.
4. Государственный кредит: понятие, субъекты, виды, роль и тенденции развития
Гос кредит – сов-ть эк отношений между гос-вом, с 1-ой стороны,
и юр и физ лицами, иностранными гос-вами, международными финансовыми орг-циями – с
др, по поводу движения денежных ср-в на условиях срочности, возвратности, платности и
формирования на этой основе доп финансовых ресурсов участников этих отношений.
Гос-во может выступать в роли кредитора, заёмщика или гаранта. В соответствии с
позицией гос-ва гос кредит может реализовываться в отдельных видах кредитных
отношений с целью:
1. аккумуляции гос-вом денежных ср-в на началах возвратности для финансирования гос
расходов;
2. кредитования субъектов хоз и граждан в рамках гос программ;
3. гарантии возврата кредита, полученного гос органом или хоз субъектом от иного
кредитора.
Наиболее распространенным видом гос кредита являются кредитные отношения, при кот
гос-во в лице его органов (министерства финансов, местных органов власти) выступает в
роли заемщика временно свободных денежных ср-в у  внутренних и внешних кредиторов.
Привлеченные ресурсы гос-во направляет на:
1. финансирования гос расходов, увязки доходов и расходов;
2. регулирование макро- и микроэконом процессов;
3. воздействие на соц и денежно-кредитную политику.
Для кредиторов гос кредит - надежная форма сбережений, инвестирование ср-в в ценные
бумаги, приносящие доп доход.
Обязательства в зависимости от формы и порядка оформления кредитных
отношений:
1. гос безоблигационные (казначейские обязательства, векселя, кредитование центр
банком гос бюджета);
2. облигационные (казначейские векселя, облигации).
Гос долг - совокупный объем долговых обязательств гос-ва перед юр  и физ лицами,
иностранными гос-вами, международными орг-циями и иными субъектами
международного права. Он обеспечивается всем находящимся в собственности гос-ва
имуществом и погашается за счет гос бюджета.
Роль гос кредита:
1. участвует в формировании денежного фонда гос-ва для благоустройства городских и
сельских районов, строительства и реконструкции объектов здравоохранения,
культурного, просветительского, жилищно-бытового назначения;
2. способствует ускорению соц-эконом развития и укреплению финансового положения
страны;
3. способствует нормализации и укреплению денежного обращения в стране;
4. служит источником доходов для держателей гос ценных бумаг.
Положительное значение внешнего гос кредита проявляется в кризисные периоды и в
условиях развития инфляционных процессов.
5. Лизинг кредит: понятие, классификация, субъекты, роль и перспективы развития
Лизинговый кредит – эк отношения, возникающие в связи с приобретением в
собственность лизингодателем имущества и последующей сдачей его лизингополучателю
во временное пользование за определенную плату; форма имущественного (товарного)
кредита; 1 из видов инвестирования в оборудование, недвижимость и прочие осн фонды. 
3-хсторонний хар-р взаимоотношений: лизингодатель, лизингополучатель, поставщик.
Субъект хоз может выступать в ролях:
1. лизингодателя (сбытовой лизинг);
2. лизингополучателя (лизинг-кредит);
3. поставщика.
Если субъект хоз (потенциальный лизингополучатель) не имеет свободных ресурсов для
приобретения необходимого имущества, он может обратиться к лизингодателю (банк или
лизинговая компания) с предложением о заключении лизинговой сделки.
Лизингополучатель выбирает продавца, располагающего имуществом, лизингодатель
приобретает его в собственность и передает лизингополучателю во временное пользование
за оговоренную в договоре лизинга плату. По окончании договора, в зависимости от его
условий, имущество возвращается лизингодателю или переходит в собственность
лизингополучателя.
Основная часть финансирования лизинговых проектов осуществляется:
1. за счет ср-в банков;
2. непосредственно самими банками напрямую;
3. через привлечение лизинговыми компаниями кредитов банков.
Цель – содействие развитию НТП, расширению возможностей укрепления и развития
материально-тех базы субъектов хоз, их технич перевооружения, расширению кооперации.
Лизинг усиливает конкуренцию между банками и лизинговыми компаниями, оказывает
понижающее влияние на ссудный процент, стимулирует приток капиталов в
производственную сферу.
Для производителя (поставщика) лизинг способствует ускорению реализации продукции.
Для кредитора (лизингодателя) лизинг - источник доходов в виде арендного платежа,
ссудного процента и комиссионного вознаграждения.
Преимущества лизинга по сравнению с кредитом:
1. избежание потерь, связанных с моральным старением осн ср-в и возможность исп
новейших достижений НТП;
2. поддержание ликвидности баланса;
3. возможно заключение договора лизинга и при наличии финансовых проблем;
4. риск утраты или повреждения арендуемого имущества лежит на собственнике, т.е.
лизингодателе, как и обслуживание и ремонт оборудования;
5. лизинг позволяет осуществлять или увеличивать производство без предварительно
накопления капитала;
6. дает возможность малым предприятиям использовать дорогостоящее оборудование;
7. лизинговый платеж вносится за счет полученной прибыли от исп приобретенного
оборудования.
Недостаток лизинга - более высокая стоимость в сравнении с банковским кредитом.
6. Коммерч кредит: понятие, субъекты, роль, условия, возможности и границы исп
Коммерч кредит – форма кредита, возникшая из процесса производства и реализации
товаров; разновидность небанковского кредита, предоставляемая субъектами хоз друг
другу: продавцом– в виде отсрочки и рассрочки платежа, покупателем – в виде предоплаты
и аванса.
Черты коммерческого кредита:
1. предоставляется в товарной форме и объект - товарный капитал;
2. не требует наличия спец лицензий, разрешений и может осуществляться любым
участником хоз отношений;
3. эффект кредитора - расширение сбыта продукции и повышение заинтересованности
покупателей.
Разновидности коммерческого кредита:
1. аванс (частичная оплата) покупателя товара продавцу в виде частичной оплаты;
2. предварительная оплата покупателем продавцу полной стоимости товара;
3. отсрочка платежа покупателем продавцу стоимости отгруженного товара;
4. рассрочка платежа – отсроченная оплата покупателем продавцу стоимости
отгруженного товара по частям в соответствии с графиком платежей.
В большинстве случаев коммерческий кредит не оформляется отдельным договором, но за
пользование ссуженной стоимостью кредитополучатель в лице покупателя или продавца
уплачивает %.
Виды коммерческого кредита: вексельный, сезонный, лизинг, факторинг, форфейтинг,
консигнация, открытый счет.
Наиболее распространен вексельный кредит, предполагающий оформления векселя –
долгового письменного обязательства покупателя перед поставщиком.
Виды векселя:
1. простой (соло) – обязательство заемщика (векселедателя) заплатить определенную
денежную сумму кредитору (векселедержателю) по истечении оговоренного срока;
 2. переводной (тратта) – долговое письменное обязательство, приказ кредитора
(трассанта) заемщику (трассату) выплатить определенную сумму 3-му участнику
сделки (ремитенту).
Преимущества коммерческого кредита: более низкий процент в сравнении с банковским
кредитом и упрощенная процедура оформления. 
Недостаток - ограниченность размером товарного запаса продавца и уровня
кредитоспособности покупателя.
7. Факторинг: понятие, виды, отличия и эффективность для его участников
Факторинг – форма коммерческого кредита, выраженная в инкассировании дебиторской
задолженности клиента.
Договор факторинга предусматривает финансирование под уступку денежного требования
продавца товара к покупателю. Согласно договору 1-а сторона обязуется др стороне
вступить в денежное обязательство между кредитором и должником на стороне кредитора
путем выплаты кредитору суммы денежного обязательства должника с дисконтом (разница
между суммой денежного обязательства должника и суммой, выплачиваемой фактором
кредитору).
Виды договоров факторинга:
Открытый - должник уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по кот
права кредитора переходят к фактору;
Скрытый - должник не уведомлен кредитором о заключении договора факторинга, по кот
права кредитора не переходят к фактору;
Договоры факторинга классифицируются по месту проведения факторинга (внутренние,
международные), по условиям платежа (без права регресса, с правом регресса).
В современной эк-ке факторинг предоставляется фактор-фирмами или отделами банка.
Фактор-фирма или фактор-банк выплачивает продавцу (держателю долга) сумму,
составляющую 70-90% от причитающегося платежа. Оставшаяся часть суммы платежа
перечисляется продавцу после оплаты должником своих обязательств, за вычетом дохода
фактор-фирмы. В результате клиент фактор-фирмы или фактор-банка получает
возможность быстрее возвратить причитающиеся ему средства, продолжив нормальный
производственный процесс.
8. Перспективы развития различных форм кредита в экономике РБ
Кредитование оказывает существенное влияние на развитие эк-ки. С пом кредитов
осуществляется финансирование реализации гос программ, оказывается финансовая
поддержка ведущим и соц значимым субъектам хоз, решаются соц проблемы населению.
Кредитный рынок РБ отстает по своему развитию от Западных стран и РФ, но он
перенимает все прогрессивные тенденции.
Банковский кредит содействует подъему нац эк-ки и повышению финансовой
устойчивости и надежности банк с-мы страны. Укрепление доверия к банк сектору со
стороны кредиторов и вкладчиков находит свое выражение в росте ресурсной базы банков
и, как следствие, росте объемов банк кредита и увеличении разнообразия кредит
продуктов.
Факторы, оказывающие влияние на формирование кредитного рынка в РБ:
1. проводимая Нац банкомРБ ДКП;
2. политика рефинансирования коммерческих банков;
3. инфляционные процессы в эк-ке;
4. валютное регулирование (девальвация нац денежной ед-цы, наличие обязательной
продажи валютной выручки);
5. ур-нь эмиссии денежных ср-в;
6. наличие внешних источников финансирования.
Внутренние факторы:
1. Стр-ра ресурсной базы коммерческих банков;
2. качество кредитного портфеля;
3. наличие и структура клиентской базы.
Приоритетной сферой кредитных вложений является реальный сектор эк-ки и кредитная
политика банков направленная на поддержание функционирования и эк стабилизацию
предприятий ведущих отраслей, наиболее важных и соц значимых производств. Однако
сложное финансовое положение субъектов хоз привело к сложностям в реализации
кредитных отношений. Перспективные направления развития кредита: увеличение
доли долгосрочных привлеченных ср-в; повышение качества упр-ния ликвидностью
банков; обеспечение эффективного исп полученных кредитов; снижение кредитных
рисков; повышение устойчивости деятельности банков; укрепление доверия к банковской
системе и др.