Вы находитесь на странице: 1из 47

Р.З.

Яблукова

ШПАРГАЛКА
ПО МЕЖДУНАРОДНЫМ
ЭКОНОМИЧЕСКИМ
ОТНОШЕНИЯМ

Учебное пособие

«ВЕЛБИ»
МОСКВА
2005
УДК 339.9(075.8)
ББК 65.5я73
Я14

Яблукова Р.З.
Я14 Шпаргалка по международным экономическим отношениям: учеб. пособие. - М.: ТК Вел-
би, 2005.-48 с.
ISBN 5-98032-767-3
Пособие содержит все вопросы экзаменационных билетов по учебной дисциплине «Международные экономи-
ческие отношения». Доступность изложения, актуальность информации, максимальная информативность, учи-
тывая небольшой формат пособия, - все это делает шпаргалку незаменимым подспорьем при подготовке к
сдаче экзамена.

УДК 339.9(075.8)
ББК 65.5я73

Учебное издание
Яблукова Розалина Завеновна
ШПАРГАЛКА ПО МЕЖДУНАРОДНЫМ ЭКОНОМИЧЕСКИМ ОТНОШЕНИЯМ
Учебное пособие
Подписано в печать 01.10.04. Формат 60x90 J{ f f
Печать офсетная. Печ. л. 3,0. Тираж 10 000 экз. Заказ № I2.97
ООО «ТК Велби»
107120, г. Москва, Хлебников пер., д. 7, стр. 2.
Отпечатано с готовых диапозитивов в ОАО «Типография № 9», г. Москва, ул. Волочаевская, 40.

© Р.З. Яблукова, 2005


ISBN 5-98032-767-3 © ООО «ТК Велби», 2005
1. Понятие «мировое хозяйство» и этапы форми- 2. Современные тенденции и критерии развития
рования мирового хозяйства
Рассматривая мирохозяйственные связи, необходимо К важнейшим общим тенденциям развития мирового
определить понятие «мировое хозяйство», в рамках ко- хозяйства можно отнести следующие:
торого и осуществляются эти связи. Мировое хозяйст- - за прошлое столетие мировая экономика развивалась
во - это совокупность национальных экономик, обла- в целом более высокими темпами, чем за все предыду-
дающих взаимосвязью и находящихся в постоянной щие столетия существования человеческой цивилизации;
взаимозависимости, обеспечивающая так называемый - произошло изменение географической структуры миро-
синергический эффект, способствующий экономическо- вой экономики, т. е. изменение удельных весов регионов.
му росту стран, в результате чего достигается больший Происходит бурный рост доли азиатских стран в мировом
эффект мирового развития, чем при простом механиче- ВВП за счет уменьшения доли Европы и Америки при ста-
ском суммировании национальных экономик. бильной доле Африки, Австралии и стран Океании;
Мировое хозяйство в своем становлении и развитии - прослеживается тенденция неравномерного эконо-
прошло долгий путь, который охватывал несколько сто- мического развития стран в условиях научно-техническо-
летий. Первый этап - середина XV - середина XVII в. го прогресса;
Зарождение мирового хозяйства связано в первую оче- - происходит процесс транснационализации, который
редь с Великими географическими открытиями. Откры- выражается в превращении огромных корпораций в ос-
тие неизвестных стран и континентов, установление по- новные структурообразующие элементы мирового хо-
стоянных торговых путей способствовали быстрому раз- зяйства;
витию торговли между странами. Мореплавание позво- - самое главное - это создание интеграционных ре-
лило установить экономические связи между континен- гиональных экономических блоков, например ЕС, НАФ-
тами, а колонии стали использоваться в качестве хозяй- ТА, СНГ и т. п., которые стали важными субъектами ми-
ственной периферии европейских стран и послужили ос- рового хозяйства;
новой расширения мирового обмена. Все это положило - начавшийся процесс глобализации характеризует ка-
начало процессу формирования мирового рынка. Вто- чественно новое состояние мирового хозяйства.
рой этап относится к концу XIX - началу XX в. Это пери- Выделяют следующие критерии развития мирового хо-
од создания мирового хозяйства, когда благодаря интер- зяйства:
национализации производства происходило мощное - уровень производительных средств, эффективность
развитие производительных сил на Западе, основу кото- производства, которая, по М. Портеру, выражается про-
рого составляли выпуск продукции в отдельных странах дуктивностью, т. е. стоимостной отдачей от единицы тру-
и рост товарообменных операций между различными да и капитала;
странами и территориями. Третий этап - 20-30-е годы - социальная ориентация экономики, выражающаяся

Г
"""""" •"•"—" """""" " " " " " •"""*"* "•"••" •*•"•"• " ~ — •—•— — — " *"^~ *«^о

3. Сущность и показатели развития международ- 4. Теория сравнительных издержек производства


ного разделения труда
Главным достижением классиков в научной теории
Базовой категорией, которая выражает сущность, со- МРТ считается теория сравнительных издержек про-
|' держание международных экономических отношений, изводства (сравнительных преимуществ), которая рас-
является международное разделение труда (МРТ). Все сматривается как основа экономического учения о меж-
страны мира так или иначе включены в МРТ, что связано дународной торговле, экономическом обмене. В основу
с развитием производительных сил, которые испытыва- теории сравнительных преимуществ положена идея ес-
ют воздействие НТР. Участие в МРТ дает странам до- тественных различий между экономиками стран, сущест-
полнительный экономический эффект, позволяя полнее вующих в различной географической и природной среде.
и с наименьшими издержками удовлетворять свои по- Одни страны должны развивать промышленность, дру-
требности. Разделение труда - это исторически опре- гие - специализироваться на производстве сельскохо-
деленная система общественного труда. Она складыва- зяйственной продукции, сырья. Взаимный обмен продук-
ется в результате качественной диверсификации дея- ции приведет к повышению всеобщего благосостояния.
тельности в процессе развития общества. Разделение Нарушение этих условий будет означать существенное
труда существует в различных формах, но в курсе МЭО повышение национальных издержек производства. Тео-
изучается международное разделение труда. МРТ заро- рией сравнительных издержек доказывается выгодность
дилось в мануфактурный период развития капитализма специализации не только в условиях абсолютного пре-
(XVII-XVIII вв.) и до промышленного переворота (конец имущества одной страны перед другой в производстве
XVIII - первая половина XIX в.) базировалось на естест- какого-либо определенного товара, но даже в условиях,
венной основе: различиях в природно-климатических, когда такое преимущество отсутствует. Когда с издерж-
географических условиях существования отдельных ками ниже международного уровня не может быть произ-
стран, в запасах сырья и источников энергии. Разделе- веден ни один товар, то по какому-то одному товару пре-
ние труда выступает не только как процесс разрыва, но вышение этого среднего уровня будет наименьшим.
и как способ объединения труда, особенно в мировом Вместе с тем теория сравнительных преимуществ уже в
масштабе. Предприятия многих стран, которые участву- момент своего создания носила ограниченный характер:
ют в МРТ, производят значительно больше продукции, ее принципы могли быть реализованы лишь независи-
чем это необходимо для удовлетворения внутреннего мыми государствами. В своих дальнейших разработках
потребительского или производственного спроса. В ито- теория сравнительных преимуществ представляет со-
ге международное разделение труда предстает как спо- бой достаточно абстрактную модель, как правило, от-
соб организации мировой экономики. Теория МРТ полу- влеченную от реальных процессов МРТ.
чила свое обоснование и развитие в работах классиков
политэкономии А. Смита и Д. Риккардо. По мнению Ада-
перераспределением материальных благ и услуг в об- XX в., которые характеризовались кризисными явления-
. ществе в пользу тех слоев населения, которые по тем ми в развитии мирового хозяйства (снижение темпов
или иным причинам не могут быть заняты в экономике; роста экспорта товаров и капитала, разрыв мирохозяйст-
- труд становится все более сложным и требует более венных связей в целом). Четвертый этап - конец 40-х -
высокой общеобразовательной и профессиональной 80-е гг. XX в. В это время происходит послевоенная ре-
подготовки рабочей силы (интеллектуализация труда); организация мирового хозяйства, в результате которой
- рост отчислений из национального дохода на разви- образовалась мировая социалистическая система хо-
тие здравоохранения, образования, культуры (гуманиза- зяйства. В основу внешнеэкономических связей социа-
ция хозяйственной жизни общества); листических стран был положен не экономический, а по-
- экологизация экономики. литический акцент. Пятый этап относится к последнему
Но главным макроэкономическим показателем, харак- десятилетию XX в. В результате распада мировой со-
теризующим развитие мирового хозяйства в целом и от- циалистической системы, рыночных преобразований в
дельных регионов и стран, является валовой внутренний бывших социалистических странах мировое хозяйство
продукт (ВВП). начинает приобретать черты единого, целостного обра-
зования. Этот этап сопровождается активизацией со-
трудничества между всеми странами, что приводит к
сближению их политических и экономических структур.

ма Смита, различные ограничения свободы торговли


препятствуют дельнейшему углублению разделения тру-
да между отдельными регионами и целыми странами.
А. Смит выдвинул лозунг свободной торговли
(laisser-faire), ставший впоследствии столь популярным.
Процесс развития международного разделения труда
ставит проблему необходимости его изменения. Россий-
ские экономисты для изменения МРТ предлагают ряд ко-
эффициентов. Среди них:
- удельный вес экспорта в общем объеме произведен-
ной продукции;
- удельный вес отрасли в общей стоимости экспорта;
- темпы роста отраслей экспортной специализации по
сравнению с темпами роста всей промышленности страны.
В числе показателей развития МРТ на региональном
уровне выделяют:
- коэффициент опережения роста взаимного товаро-
оборота по сравнению с ростом общественного произ-
водства взаимодействующих стран;
-долю взаимного товарооборота в общественном про-
изводстве этих стран;
- коэффициент опережения роста взаимного товаро-
оборота по сравнению с ростом общего внешнеторгово-
го оборота.
Каждый из названных показателей может быть ис-
пользован для характеристики тех или иных аспектов
участия страны во внешнеэкономических связях. В зави-
симости от степени важности того или иного аспекта в
процессе конкретного анализа на первый план может
выйти тот или иной показатель.
5. Международная специализация производства 6. Суть и экономические результаты междуна-
Международная специализация производства разви-
родного кооперирования производства
вается по двум направлениям - производственному и Международная специализация производства должна
территориальному. В свою очередь, производственное развиваться с учетом общественных связей. Однако для
направление подразделяется на: того чтобы повысить эффективность производства, осу-
- межотраслевую специализацию; ществить реализацию экономических выгод междуна-
- внутриотраслевую специализацию; родной специализации производства, добиться осущест-
- специализацию отдельных предприятий. вления комплексных экономических целей, его следует
Территориальная международная специализация про- дополнить международным кооперированием производ-
изводства включает специализацию на производстве оп- ства. Международное кооперирование производства
ределенных товаров и их частей для мирового рынка: представляет собой процесс устойчивых производствен-
- отдельных стран; ных связей между самостоятельными предприятиями
- группы стран; разных стран. Международное кооперирование произ-
- регионов. водства помогает фирмам сократить затраты на произ-
К числу основных видов международной специализа- водство и обращение, а следовательно, на себестои-
ции производства относятся: мость выкупаемой ими продукции, снизить издержки
- предметная (производство готовых изделий) специа- производства, усилить конкурентоспособность продук-
лизация; ции, выпускаемой на условиях международного коопери-
- подетальная (производство частей и компонентов рования производства. Все более полное и последова-
изделий) специализация; тепьное обособление из общего производства на пред-
- технологическая или стадийная специализация. приятии отдельных стадий технологического процесса и
Наибольшее распространение среди видов предмет- передача его «частичным» предприятиям означают су-
ной специализации в мирохозяйственных связях получи- щественный прогресс в разделении труда в производст-
ла специализация по производству готовой продукции. В ве. Это способствует ускорению кооперационных про-
последнее время получила развитие специализация по цессов. В отдельных случаях международное коопери-
производству комплектного оборудования, сооружению рование производства носит комплексный характер, ох-
производственных предприятий «под ключ». Подеталь- ватывая производства, научно-исследовательские и кон-
ная специализация в системе международной специали- структорские разработки (НИОКР), а также сбыт продук-
зации производства - это специализация на производст- ции. Как определенная система отношений, междуна-
ве отдельных деталей, узлов, агрегатов с их последую- родное кооперирование производства характеризуется
щей поставкой предприятию, собирающему эти части и специфическими областями применения и методами
производящему готовый продукт. Специализация пред- сотрудничества.

Г

7. Роль России в системе международного разде- 8. Суть, черты и виды международных корпораций
ления труда
Международные корпорации последней четверти XX в.
В ближайшие годы должно осуществляться расшире- являются важнейшим элементом развития мировой эконо-
ние участия России в МТР по пути эффективного ис- мики и международных экономических отношений. Бурное
пользования главных составляющих богатств России - развитие международных корпораций в последние десяти-
земли, природных ископаемых, сырья, фондов, готовой летия отражает обострение международной конкуренции,
продукции, кадровых ресурсов. Не следует сбрасывать углубление международного разделения труда. Междуна-
со счетов и сравнительно высокий научно-технический родные корпорации, с одной стороны, являются продуктом
потенциал страны. Поиск своей ниши в системе МРТ не- быстро развивающихся международных экономических от-
зависимой Россией происходит достаточно сложно, про- ношений, а с другой стороны, сами представляют мощный
тиворечиво и во многом стихийно. Либерализация внеш- механизм воздействия на них. К началу XXI в. в мире функ-
ционировало около 83 тыс. международных компаний.
неэкономической деятельности способствует процессу
Вместе с тем общемировую значимость имеет сравнитель-
открытия российской экономики мировому рынку. Это
но небольшое число международных компаний. Основная
имеет как позитивные, так и негативные аспекты. Пози- часть международных корпораций сосредоточена в США,
тивные моменты заключаются в том, что Россия может странах ЕС и Японии. Эксперты ООН, которая традицион-
приобретать необходимые ей товары на мировом рынке но изучает деятельность международных корпораций, дол-
по ценам ниже затрат на их собственное производство. гое время относили к ним такие фирмы, которые имели го-
В свою очередь, при экспорте собственной продукции довой оборот, превышающий 100 млн долл., и филиалы
страна получает выгоду, если вывозные цены выше более чем в шести странах. В последние годы было сдела-
внутренних цен. С распадом СССР специализация Рос- но некоторое уточнение: о международном статусе фирмы
сии сохранила топливно-сырьевую направленность. При теперь свидетельствует такой фактор, как размер процента
этом вывоз топливно-энергетической продукции осуще- ее продаж, товаров, реализуемых за пределами страны
ствлялся в обстановке снижения мировых цен на энерго- происхождения компании.
ресурсы. Такая специализация в действительности отра- В зарубежной экономической литературе можно встре-
жает объективные закономерности экспорта существую- тить множество определений международных монопо-
щих избыточных факторов производства в России - лий: многонациональные корпорации, интернациональ-
нефти и газа. Для современной международной специа- ные корпорации, транснациональные компании, гло-
лизации России помимо нефти и газа становится харак- бальные компании и др. Известный маркетолог Ф. Кот-
терной и продукция некоторых других отраслей промыш- лер по организационным принципам выделяет именно
ленности, отличающихся, как правило, низкой техноло- эти международные корпорации. Российскими экономи-
гичностью и экологичностью. В их числе - черная и цвет- стами предлагается другая классификация.
ная металлургия, базовая химия, целлюлозно-бумажная 1) Транснациональные компании (ТНК) - нацио-

-х,—
5
В масштабе национальной экономики международное приятии разных стран на изготовлении частичных про-
кооперирование производства имеет следующие эконо- дуктов связана с современной НТР: усложнение техно-
мические результаты: логической структуры производства привело к росту чис-
-дополнительное повышение эффективности общест- ла деталей и узлов, используемых в готовом изделии.
венного производства и производительности труда
вследствие ускорения процессов развития специализа-
ции и кооперирования производства на общенациональ-
ном уровне;
- углубление участия экономики страны в междуна-
родном разделении труда и расширение масштабов это-
го участия;
- совершенствование структуры внешнеэкономиче-
ских связей страны, повышение их устойчивости;
- ускорение темпов научно-технического развития
страны, экономия времени, сил и средств на проведение
НИОКР, сокращение сроков реализации различных про-
мышленных проектов.
Внутри каждой страны вследствие нарастающей меж-
дународной специализации и кооперирования производ-
ства происходит перемещение национальных ресурсов
всех видов из отраслей промышленности, которые срав-
нительно менее конкурентоспособны на мировом рынке,
в те отрасли, которые обладают более высокой конку-
рентоспособностью.

нальные монополии с зарубежными активами. ТНК мож- промышленность. Помимо развития эффективного экс-
но было бы определить как крупные финансово-про- порта Россия должна идти по пути широкого развития
мышленные, научно-технические, торгово-сервисные международного внутреннего кооперирования. Этот вид
объединения, для которых характерно органичное соче- МРТ представляет существенные возможности для
тание производства в стране базирования с широко раз- включения в мировое производство различных отраслей
ветвленной системой функционирования за рубежом. российского машиностроения. Основное, но не единст-
ТНК начали свою деятельность с конца XIX в. и претер- венное условие вовлечения России в современное меж-
пели за этот продолжительный период значительную дународное разделение труда состоит в том, насколько
эволюцию. ТНК первого поколения действовали, как это участие отвечает национальным интересам России,
правило, в границах существующих тогда колониальных
ее экономической безопасности.
империй и были ориентированы прежде всего на выка-
чивание из них сырьевых ресурсов. ТНК второго поко-
ления активизировались между двумя мировыми война-
ми, они специализировались прежде всего на производ-
стве вооружений. Начиная с 60-х гг. обозначилось
третье поколение ТНК, деятельность которых ориенти-
рована на широкое использование достижений НТП для
завоевания рынков сбыта. В 80-е гг. деятельность транс-
национальных компаний привела к тому, что были соз-
даны экономические предпосылки формирования дейст-
вительно международного производства с единым ры-
ночным и информационным пространством, междуна-
родным рынком капитала, рабочей силы и научно-техни-
ческих услуг. Таким образом, стали зарождаться гло-
бальные ТНК, т. е. ТНК четвертого поколения.
2) Многонациональные корпорации (МНК) - между-
народные корпорации, объединяющие национальные
компании ряда государств на производственной и науч-
но-технической основе. К ним относятся фирмы, интер-
национальные как по капиталу, так и по среде их дейст-
вия, т. е. капитал такой фирмы формируется за счет уча-
стия не менее двух стран. Вообще границы между этими
двумя группами международных компаний весьма под-
вижны, возможен переход одной формы в другую.

9. Основные особенности развития и роль ТНК в 10. Место финансово-промышленных групп в сис-
мирохозяйственных связях теме мирового хозяйства
Транснациональные компании обладают рядом специ- Высшей формой развития экономических отношений
фических черт. Движение капиталов транснациональных между хозяйственными субъектами становится финан-
компаний происходит, как правило, независимо от про- сово-промышленная группа (финансовая группа) (ФПГ).
цессов, происходящих в стране базирования корпора- Это ассоциации юридических лиц, включающие финан-
ции. ТНК проникают в высокотехнологичные, наукоемкие совые, производственные и торговые фирмы, объеди-
отрасли производства, которые требуют огромных инве- няющие полностью или частично свои материальные
стиций и высококвалифицированных работников (персо- или нематериальные активы на основе договора с це-
нала). При этом заметно проявляется тенденция к моно- лью технологической и (или) экономической интеграции,
полизации этих отраслей ТНК. Существенной чертой реализации инвестиционных и других проектов и про-
деятельности международных компаний является ди- грамм, повышения конкурентоспособности. ФПГ - это
версификация их производства и услуг. Так, шведский единая целостная группа промышленных предприятий и
автомобильный концерн «Вольво» выпускает не только компаний, научно-технических организаций, финансо-
известные во всем мире автомобили. Это ТНК, у которой вых учреждений банковского и небанковского типа, кото-
имеется более 30 дочерних компаний разного профиля в рые объединяют свои капиталы для повышения конку-
Швеции, несколько десятков за рубежом, которые произ- рентоспособности продукции, выпускаемой входящими в
водят моторы для катеров, авиационные двигатели, про- их состав предприятиями, на основе разработки и вне-
дукты и даже пиво («Приппс»). Располагая мощной про- дрения товарных, технологических и кооперационных
изводственной базой, транснациональные компании связей, учитывающих особенности организационных
проводят такую производственно-торговую политику, ко- структур и деловых, учитывающих особенности органи-
торая обеспечивает высокоэффективное планирование зационных стратегий каждого из участников, увеличение
производства, товарного рынка. Планирование осущест- экспортного потенциала той или иной страны, поддержку
вляется в рамках материнской компании и распростра- и развитие инновационной сферы, привлечения средств
няется на дочерние фирмы. Для ведущих промышленно как отечественных, так и зарубежных инвесторов. В Рос-
развитых стран именно зарубежная деятельность их сии подобные группы называются финансово-промыш-
ТНК определяет характер внешнеэкономических связей. ленными (ФПГ), а во многих развитых странах - финан-
ТНК во все большей степени становится определяющим совыми группами (ФГ).
фактором для решения судьбы той или иной страны в
международной системе экономических связей. Актив-
ная производственная, инвестиционная, торговая дея-
тельность ТНК позволяет им выполнять функцию между-

о ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ ^ _ _ _ •
— X

11. Причины появления и основные пути разви- | 12. Основные критерии классификации ФПГ
тия российских ФПГ
ФПГ различаются между собой по ряду критериев. С
Общеэкономическая причина появления ФПГ - необ- учетом этого можно выделить шесть основных призна-
ходимость новых организационно-хозяйственных форм ков, характеризующих российские ФПГ, которые положе-
высокоинтегрированных межотраслевых корпораций в ны в основу их классификаций. Первая классификация
российской экономике. Другая группа причин связана с связана с масштабами деятельности финансово-про-
выходом России на международный рынок. Российские мышленных групп. В соответствии с этим признаком все
предприятия сталкиваются с возросшей конкуренцией ФПГ можно подразделить на три группы:
на всех направлениях внутреннего и внешнего рынка. - региональные (работающие в пределах конкретно-
Реальная открытость российского рынка и не всегда го субъекта РФ и вносящие большой вклад в его эконо-
адекватная открытость многих зарубежных рынков ста- мическое развитие);
вят задачу создания мощных хозяйственных структур, - межрегиональные (осуществляющие свою дея-
могущих не только охватить внутренний национальный тельность в пределах двух регионов субъектов РФ и не-
рынок, но и успешно конкурировать с международными редко имеющие общественное значение);
корпорациями на внешнем рынке. Требования междуна- - международные, деятельность которых выходит за
родной конкуренции диктуют необходимость коренной рамки одного государства.
реорганизации предприятий, их технологического пере- В основе второй классификации лежит принцип ор-
вооружения. Для этого в первую очередь необходима ганизационной формы ФПГ. По этому признаку выделя-
концентрация инвестиционных ресурсов. Важным стиму- ют два вида ФПГ:
лом для роста числа российских ФПГ стало Положение
- основанные и действующие в виде холдинга;
«О ФПГ и порядке их создания», утвержденное Указом
- действующие на основе системы участия.
Президента Российской Федерации 5 декабря 1993 г.
Третья классификация подразумевает деление всех
Расширение экономической деятельности этих групп за
российских ФПГ по типу внутренней организации. Выде-
границы России фактически превращает их в средние и
ляют:
крупные по мировым стандартам ТНК.
- вертикально-интегрированные ФПГ, соединяю-
Формирование и развитие российских международных щие предприятия, обслуживающие единый производст-
корпораций может осуществляться двумя путями: венный цикл;
-образование мощных национальных корпораций - - горизонтально-интегрированные ФПГ, объеди-
финансово-промышленных групп с последующей их экс- няющие предприятия конкретной отрасли;
пансией на мировой рынок; - диверсифицированные, или конгломератные ФПГ,
- на базе имеющейся системы разделения труда и со- концентрирующие в своем составе предприятия и орга-
ответствующей ей кооперации производства между низации, относящиеся к самым различным отраслям и
— — — ^^——im _ _ _ _ _ _ _ _ ___ш _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _

7
народного регулятора производства и распространения
продукции и даже, как считают эксперты, содействовать
экономической интеграции в мире. Отмечая положитель-
ные стороны функционирования ТНК в системе мирово-
го хозяйства и МЭО, следует отметить и об их негатив-
ном влиянии на экономику тех стран, где они функциони-
руют. Специалисты указывают:
- на противодействие реализации экономической по-
литики тех государств, где транснациональные компа-
нии осуществляют свою деятельность;
- на нарушение законодательства стран пребывания.
Так, манипулируя политикой трансфертных цен, дочер-
ние компании ТНК, действующие в различных странах,
умело обходят национальные законодательства в целях
укрытия доходов от налогообложения путем перекачива-
ния их из одной страны в другую;
- на установление монопольных цен, диктат условий,
ущемляющий интересы развивающихся стран.
В целом ТНК - это достаточно сложный и постоянно
развивающийся феномен, требующий постоянного вни-
мания, изучения и международного контроля.

комплексам и не связанные между собой технологиче- странами СНГ создание транснациональных финансо-
скими ориентациями. во-промышленных групп с участием финансово-эконо-
Четвертая классификация выделяет следующие ФПГ: мических ресурсов партнеров из стран Содружества.
- мелкие (оборот промышленных предприятий до На начальном этапе создания и функционирования
3 млн руб., банков - до 15 млн руб.); ФПГ определенное предпочтение отдается второму под-
- средние (3-30 млн руб. и 15-45 млн руб. соответст- ходу. Во-первых, это объясняется нехваткой собствен-
венно); ных средств и возможностей; во-вторых, создание таких
- крупные (свыше 30 млн руб. и свыше 45 млн руб. компаний способствует поддержке исторически сложив-
соответственно). шейся кооперации промышленного производства хозяй-
Пятая классификация связана с интенсивностью ис- ствующих субъектов стран Содружества, восстановле-
пользования инновационного потенциала в рамках ФПГ: нию и развитию интеграционных процессов между стра-
- «инновационные» ФПГ, занимающиеся разработкой нами СНГ. Межгосударственный экономический комитет
принципиально новой техники, созданием кардинально стран СНГ разработал Конвенцию о транснациональных
новых технологий, имеющих высокую значимость; корпорациях в странах СНГ. Ее цель - содействовать
- ФПГ, занимающиеся доработкой и совершенствовани- формированию транснациональных производственных
ем уже существующих технологий, в том числе и тех, кото- структур в странах СНГ, проведению активной промыш-
рые долгое время не были задействованы в производстве; ленной политики, привлечению инвестиций и др. При ус-
- ФПГ, в которых инновационный потенциал в виде ис- ловии целенаправленной их поддержки со стороны госу-
следовательских организаций, НИИ, КБ если и присутст- дарства ФПГ должны стать объектами экспортно-ориен-
вует, то используется крайне мало, либо отсутствует. тированного экономического роста, способствующего
В соответствии с шестой классификацией россий- прогрессивным изменениям в российской экономике.
ские ФПГ можно охарактеризовать с позиции их офици-
альной регистрации:
- официально зарегистрированные ФПГ, которые в
большинстве своем не являются локомотивом отечест-
венной промышленности из-за нерациональности внут-
ренней организации и спекулятивных интересов участ-
вующих банков;
- незарегистрированные ФПГ, функционирующие в ТЭК
и занятые налаживанием производственных и технологи-
ческих внутренних связей и совершенствованием органи-
зации производства («Газпром», «ЛУКОЙЛ», РАО «ЕЭС»).
"Л"
13. Сущность глобализации и глобализации рын- 14. Торговля, ее роль и экономическая сущность
ков и продукции
Под торговлей понимается приобретение хозяйствен-
Глобализация - это новое состояние человеческой ных благ с целью получения прибыли от их последую-
цивилизации, вступившей в третье тысячелетие. О про- щей продажи. В системе общественного разделения тру-
блемах глобализации дискутируют историки и экономи- да торговля занимает самостоятельное место. Она яв-
сты, технологи и философы, представители правящих ляется неотъемлемым звеном в цепи хозяйственных от-
кругов и общественности многих стран. Среди них есть ношений общества, построенных на принципах разделе-
как поклонники, так и противники этого феномена. Нали- ния труда и товарного обмена. Экономическую сущность
чие сторонников и противников глобализации свиде- торговли можно определить, во-первых, как передачу
тельствует о неоднозначности трактовки этого явления. продуктов человеческого труда из одной стадии произ-
По мнению сторонников глобализации, она стимулирует водства в другую и, во-вторых, как передачу этих продук-
экономический рост, повышает благосостояние населе- тов от производителей к потребителям, без чего невоз-
ния, способствует созданию рабочих мест. Противники можен процесс расширенного производства. Традицион-
глобализации, напротив, утверждают, что она будет со- ной и наиболее развитой формой международных эконо-
провождаться усилением торговой экспансии, ростом мических отношений является внешняя торговля. На до-
экономических преступлений, бесконтрольным переме- лю торговли приходится около 80% всего объема между-
щением производства в развивающиеся страны, сопро- народных экономических отношений. Для любой страны
вождающимся загрязнением окружающей среды, игно- роль внешней торговли трудно переоценить. В литерату-
рированием соблюдения техники безопасности, исполь- ре часто дается следующее определение: «Междуна-
зованием детского труда и т. п. Перед аналитиками сто- родная торговля представляет собой процесс купли и
ит задача дать оценку, насколько глобализация ускоряет продажи, осуществляемый между покупателями, про-
или тормозит те или иные социально-экономические, давцами и посредниками в разных странах». Междуна-
технологические и экологические тенденции мирового родная торговля включает экспорт и импорт товаров, со-
развития. Понятие «глобализация» впервые было вве- отношение между которыми называют торговым балан-
дено в научный оборот американскими учеными. В ста- сом. В статистических справочниках ООН приводятся
тье «Глобализация рынков» Т. Левит определяет глоба- данные об объеме и динамике мировой торговли как
лизацию как «новую коммерческую реальность, заклю- сумм стоимости экспорта всех стран мира. Международ-
чающуюся в возникновении глобальных рынков для ная торговля является формой связи между товаропро-
стандартизации потребительских товаров с такими коли- изводителями разных стран, возникающей на основе ме-
чественными показателями, которые ранее нельзя было ждународного разделения труда, и выражает их взаим-
представить». Дальнейшее развитие концепция глоба- ную экономическую зависимость. Современные между-

—-X
лизации получила в Гарвардской школе бизнеса (HBS), народные экономические отношения, которые характе-

Г
^

15. Методы международной торговли 16. Суть импорта и реимпорта в международной


торговле
Метод - это способ осуществления торгового обмена
(торговой операции или торговой сделки) между ее уча- Импорт представляет собой такую форму междуна-
стниками, являющимися резидентами как разных (пря- родной коммерческой деятельности, или торговли, кото-
мой метод), так и одной (косвенный и кооперативный ме- рая связана с покупкой и ввозом иностранных товаров в
тоды) страны. Несмотря на то, что обычно в междуна- страну покупателя (отечество) для последующей их про-
родной торговой практике выделяют два основных мето- дажи на внутреннем рынке. Ее основными признаками
да торговли, принято рассматривать шесть методов. являются заключение контракта с иностранным контр-
Прямой экспорт (импорт) - совершение международ- агентом и пересечение границы страны-импортера. Спе-
ной торговой сделки непосредственно между производи- цифику имеет импорт услуг, поскольку в этом случае по-
телем/ продавцом и покупателем/ потребителем/ поль- требляемая услуга создается непосредственно на тер-
зователем. Его преимущества: ритории импортирующей страны. Пересечение границ
- сокращает издержки производства; актуально лишь для материальных и интеллектуальных
- снижает риск и зависимость результатов деятельно- ресурсов, совокупность которых необходима для произ-
сти от возможной недобросовестности и некомпетентно- водства соответствующих услуг. Ввозимый товар может
сти посредников;; быть как готовой продукцией, предназначенной для реа-
- позволяет компании-производителю постоянно нахо- лизации, так и сырьем для переработки. Необходимым
диться на зарубежном рынке, учитывать его изменения и условием импортной операции является платежеспособ-
своевременно реагировать. ность импортера. С формальной точки зрения под им-
портом понимаются:
Косвенный экспорт (импорт) - совершение между-
народной торговой сделки через посредника. Его пре- - ввоз в страну товаров иностранного происхождения
имущества: из страны компании-производителя или из страны меж-
- посредник обладает более высокой коммерческой дународного торгового посредника как для производст-
квалификацией; венных целей, так и для личного потребления;
- нет необходимости концентрации финансовых и ин- - ввоз товаров из свободных зон или приписных складов;
теллектуальных ресурсов на первом этапе выхода на за- - ввоз товаров для переработки под таможенным кон-
рубежный рынок. тролем, который предполагает последующую перера-
Однако, принимая во внимание реальность современ- ботку или сборку с целью вывоза за рубеж конечного то-
ного международного бизнеса, добавляют еще один ме- вара, содержащего ранее ввезенный товар в перерабо-
тод, третий, который, зародившись в сфере малого и танном виде или измененной роли.
среднего бизнеса, занимает среднее положение между Реимпорт представляет собой ввоз в отечество ранее
первыми двумя (классическими). экспортированных товаров, которые не подвергались за

•~<Л5 ~~~""" ~~""~ """~~ — — — — — — — — — — — — —


9
ризуются активным развитием мировой торговли, вносят где главным ее хвалителем стал консультант этой шко-
много нового и специфического в процесс развития на- лы - Кеничи Омэ, которого многие считают, наряду с Фи-
циональных экономик. Структурные сдвиги, происходя- липпом Котлером и Майклом Портером, «третьим ки-
щие в экономике стран под влиянием НТР, специализа- том» международного маркетинга. Он писал, что эконо-
ция и кооперирование промышленного производства мический национализм отдельных государств стал бес-
усиливают взаимодействие национальных хозяйств. Это смысленным, в роли же сильных «актеров» теперь вы-
способствует активизации международной торговли. Ме- ступают «глобальные фирмы». С таким категоричным
ждународной торговлей называется оплачиваемый со- утверждением не все согласны, но, тем не менее, этот
вокупный товарооборот между всеми странами мира. тезис стал отправным пунктом любой дискуссии на тему
Однако понятие «международная торговля» употребля- глобализации. Глобализация имеет два направления:
ется и в более узком значении: например, совокупный глобализация рынков и глобализация товаров. Глоба-
товарооборот промышленно развитых стран, совокуп- лизация рынков означает объединение исторически
ный товарооборот развивающихся стран, совокупный то- отдаленных и независимых друг от друга национальных
варооборот стран какого-либо континента, региона, на- рынков в один огромный мировой рынок. Этому процес-
пример стран Восточной Европы, и т. п. су способствует постепенное сближение вкусов и пред-
почтений потребителей из различных стран. Между от-
дельными национальными рынками все еще существует
множество значительных различий по ряду показателей,
включая вкусы и предпочтения потребителей, каналы
распределения продукции, культурные особенности,
систему ценностей и т. п.; на многих мировых рынках
часто конкурируют между собой одни и те же фирмы.
Глобализация продукции заключается в стремлении
фирм приобретать товары и услуги из разных точек ми-
ра с целью воспользоваться преимуществами, получае-
мыми из национальных различий в стоимости и качестве
факторов производства (рабочей силы, энергии, земли и
капитала). Таким образом, компании стараются снизить
издержки и/или повысить качество и функциональность
своей продукции, получая определенные конкурентные
преимущества.

рубежом переработке, а возвращаются в страну проис- Кооперативный экспорт (импорт) - совершение ме-
хождения по одной из следующих причин: ждународной торговой сделки через особого посредни-
- невозможность продать данный товар на ранее вы- ка, представляющего собой некоторую организационную
бранном для экспорта рынке; форму бизнеса, созданную группой инициаторов этой
- возврат дефектных товаров для замены или для вос- сделки, совершение которой каждым отдельным участ-
становления их потребительских свойств (ремонта) на ником указанной группы представляется невозможным,
заводе-изготовителе; слишком рисковым и/или экономически неэффективным.
- возврат непроданных товаров и образцов по причи- Встречная торговля - выделяется как метод в силу
не банкротства или ликвидации зарубежного партнера особенностей подготовки, сопровождения и завершения
или филиала. таких международных коммерческих сделок, оплата по
которым проводится без использования (твердой) валю-
ты либо лишь частично покрывается валютой, т. е. за-
метно отличается и обосабливается способом и проце-
дурой осуществления международных сделок.
Международные аукционы, биржи и торги - пред-
полагают проведение торговых операций через специ-
альные институты. Учитывая тот факт, что все перечис-
ленные институты имеют объединяющую их функцию
установления качества и цены продаваемых через них
товаров, исходя из соотношения спроса и предложения
и оценок участников-покупателей, некоторые авторы
предлагают называть этот метод институциональ-
но-конкурсным.
Шестой метод получил развитие лишь в последнее де-
сятилетие XX в., когда созревает и претерпевает качест-
венные изменения такой основной ресурс, или достаточ-
ное условие глобализации, как глобальные коммуника-
ционные системы, информационная часть которых реа-
лизовалась в создание всемирной паутины - Интернета.
Это - электронная торговля, или е-торговля.

10
"А"
"1
17. Экспорт и реэкспорт в международной торговле 18. Сущность встречной торговли, ее виды и формы
Экспорт представляет собой такую форму международ- Одним из методов для решения проблем импортера с
ной коммерческой деятельности, торговли, которая связа- наличием достаточных сумм твердой валюты является ме-
на с продажей и вывозом за границу товаров для передачи тод встречной торговли. Термин «встречная торговля»
их в собственность иностранному контрагенту. Для продав- является для международного бизнеса так называемым
ца не имеет значения, что будет делать с этим товаром по- «зонтичным» термином, под который могут подпадать ме-
купатель - пустит в переработку, реализует на внутреннем тоды осуществления многих международных коммерче-
рынке или перепродаст в третью страну. Для продавца и ских операций. Встречную торговлю, например, можно на-
его отечества в любом случае это будет экспортная опера- блюдать как при простых товарообменных операциях, так и
ция. Ее основными признаками являются заключение кон- при оплате сложнейших пакетов конструкционно-инжини-
тракта с иностранным контрагентом и пересечение това- ринговых услуг по созданию производственных объектов
ром границы страны-экспортера. В Федеральном законе за рубежом теми товарами, которые будет выпускать дан-
«О государственном регулировании внешнеторговой дея- ный объект. Именно поэтому встречную торговлю следует
тельности Российской Федерации» от 13 октября 1995 г. отнести к особому методу международной торговли, основ-
дается следующее определение экспорта: «Экспорт - вы- ное отличие которого состоит в его валютоэкономической
воз товара, работ, услуг, результатов интеллектуальной природе. Несмотря на то, что некоторые экономисты объ-
деятельности, в том числе исключительных прав на них, с являли встречную торговлю атавизмом неразвитых товар-
таможенной территории Российской Федерации за границу' но-денежных отношений, этот метод международной тор-
без обязательства об обратном ввозе». Следовательно, говли получил за последнее десятилетие XX в. еще боль-
создание и реализация услуги отечественным продавцом - шее развитие. Число стран, компании и правительства ко-
производителем услуги, сопровождаемые переводом де- торых практикуют встречную торговлю, превысило сотню.
нежных сумм или иного возмещающего услугу эквивалента Можно выделить следующие виды встречной торговли:
в пределы отечества, также считается экспортом. Реэкс- 1. Бартерные операции -сбалансированный по стои-
порт является особой формой экспорта, отличающейся мости прямой обмен товарами.
тем, что предметом экспорта является такой ранее импор- 2. Встречные закупки - покупатель предоставляет
тированный товар, который не подвергался в отечестве продавцу условия сначала закупить что-нибудь у него, а
компании-экспортера значительной переработке. Однако, затем на вырученные деньги он приобретет продукцию
несмотря на то, что товар в принимающей стране коренной продавца. В контракте может оговариваться объем
переработке не подвергается, с ним часто производятся встречных закупок, сумма.
такие не приводящие к изменению классификации товаров 3. Операции с давальческим сырьем - операция по
операции, как, например, расфасовка, упаковка, маркиров- переработке сырья проводится в другом государстве.
ка, необходимые для подготовки товара в соответствии с 4. Компенсационные сделки - развитая страна про-

19. Сущность бартера и клиринговых соглашений 20. Сущность свитча, офсета и соглашения
—х
о встречных закупках
Среди валютоэкономических товарообменных сделок
хорошо известным является так называемый чистый «Свитч» - это форма валютоэкономических товарооб-
бартер. Бартерные сделки предусматривают обмен со- менных операций, основным отличием которой является
гласованными между сторонами партиями товара. В ус- участие третьей стороны, что приводит к переводу (ком-
ловиях бартерного соглашения либо точно определяют- мутации) на нее важнейших обязательств по сделке, что
ся количество и ассортимент взаимопоставляемых това- и дало ей такое наименование. Сделки типа свитч пред-
ров, либо оговариваются полная стоимость товарооб- ставляют собой форму клирингового соглашения, в кото-
менной операции и списки товаров, принимаемые в ка- ром третьей стороне, именуемой в западной практике
честве эквивалента каждой из сторон. Бартерные сделки свитч-трейдер, продаются права на долги, образовывав-
предусматривают, как правило, практически одновре- шиеся в результате односторонне проведенной товаро-
менную поставку согласованных товаров в указанные обменной сделки. Принято различать:
пункты назначения, разрыв между поставками не превы- - товарный свитч - поставка товара-эквивалента (в от-
шает одного года. Несмотря на то, что бартер является вет на поставку А-В) импортером, находящимся в стране
древнейшей формой встречной торговли, среди всех Б и не располагающим для оплаты твердой валютой, в
форм встречной торговли суммарный годовой объем третью страну С, а экспортеру страны А платит получа-
бартера едва достигает 5%. В бартерные сделки вовле- тель товара (по поставке В-С), находящейся в стране С;
каются и государственные организации. Так, мароккан- - финансовый свитч - поставка товара-эквивалента (в
ское правительство заключило бартерное соглашение с ответ на поставку А-В) импортером, находящимся в
китайской компаний на поставку партии химических стране В и не располагающим для оплаты твердой ва-
средств защиты растений стоимостью 250 млн долл. в лютой, в третью страну С.
обмен на эквивалентную по стоимости партию фосфа- Экспортно-импортная сделка А-В завершается перево-
тов из Марокко. В начале перестройки в СССР француз- дом в твердой валюте полной стоимости товара, постав-
ская фирма вела бартерную сделку полной стоимостью ленного импортеру страны.
500 млн долл., в рамках которой производился обмен со- Офсет, известный также как джентльменские согла-
ветских нефтепродуктов на импортное продовольствие. шения, характеризуется тем, что, в отличие от парал-
Валютоэкономической компенсационной сделкой яв- лельных сделок, не содержит имеющих законную силу
ляется также и прямая компенсация, или клиринговое обязательств экспортера в отношении встречной закуп-
соглашение. В этом случае прямая компенсация также ки, хотя сторонами и предполагается, что экспортер со-
предполагает взаимную поставку товаров на равную гласен в порядке компенсации стоимости контракта А-В
стоимость без расчетов в валюте. Отличие от чистой закупить товары у импортера, но в юридически не уста-
бартерной сделки состоит в том, что стороны согласовы- новленном количестве. Такого рода сделки обычно прак-

17
дает комплексное технологичное оборудование, а рас- требованиями принимающей страны. Если стоимость до-
чет за поставку ведется произведенной продукцией. полнительных операций по переработке импортируемого
5. Выкуп устаревшей продукции - применяют разви- товара превысила половину (50%) его новой, экспортной
тые страны для расширения сбыта. Фирма выкупает цены, то товар, согласно международной торговой практи-
свою продукцию прежних лет выпуска с зачетом ее стои- ке, меняет наименование и более не считается реэкспорт-
мости при покупке нового образца. Купленная продукция ным, а операции по его продаже превращаются в экспорт-
ремонтируется и продается как бывшего употребления. ные операции. В зависимости от конкретной ситуации и по-
Можно вьщелить шесть основных форм встречной торговли: будительных причин можно выделить следующие виды ре-
- чистый бартер - сделка непродолжительна и (как экспорта:
правило) ограничена обменом товара на товар; - вынужденный реэкспорт - возникает в тех случаях,
- клиринговое соглашение - денежных расчетов (как когда ранее импортированный товар не может быть эффек-
правило) нет, сделка имеет продолжительный характер, тивно или вообще (в силу неучтенных запретов) не может
и с обеих сторон могут участвовать группы товаров (спи- быть продан на внутреннем рынке компании-экспортера;
ски), третьи стороны к сделке не привлекаются; - спекулятивный реэкспорт - в основном касается
- свитч - денежных расчетов (как правило) нет, сдел- биржевых товаров, которые могут закупаться (часто да-
ка имеет продолжительный характер, и с обеих сторон же не ввозиться на территорию отечества компании-экс-
могут участвовать группы товаров (списки), в урегулиро- портера) с целью дальнейшей перепродажи при прогно-
вании взаимоотношений экспортера и импортера прини- зируемом повышении цен на эти товары, делающем эко-
мают участие третьи стороны; номически эффективным его реэкспорт;
- офсет - денежные расчеты предусмотрены, взаим- - технологический реэкспорт - типичен, например,
ные обязательства не ограничены только двусторонней для строительных инжиниринговых компаний, при осу-
закупкой товара; ществлении проектов «под ключ», а также для компа-
- встречная закупка - денежные расчеты предусмот- ний - производителей комплектного оборудования,
рены, экспортер обязан закупить товар у импортера, про- т. е. для таких случаев, когда ранее импортированные
исхождение товара, закупаемого у импортера, не связано товары входят составными частями (узлами, модулями)
с использованием товара, приобретенного у экспортера; в экспортную продукцию компании-экспортера;
-байбэк - денежные расчеты предусмотрены, экс- - учетный реэкспорт - операции, осуществляемые без
портер обязан закупить товар у импортера, закупаемый завоза товара в свою страну (например, с территории сво-
товар производится импортером с использованием това- бодных зон и приписанных складов), однако учитываемые
ра, приобретенного у экспортера. таможенной статистикой как экспортные, экономическая
Однако в международной практике существуют и иные эффективность которых обеспечивается за счет разницы
типы классификации форм встречной торговли. цен на один и тот же товар на разных рынках.

тикуются между фирмами разных стран, и они связаны с вают ассортимент и цены на взаимопоставляемые това-
правительственными закупками военной техники, обору- ры. В отличие от бартерных сделок в прямых компенса-
дования для атомных станций. Отличительной чертой ционных соглашениях может предусматриваться некон-
таких сделок является включение в них каких-либо свя- вертируемое денежное сальдо, которое должно быть из-
занных с экспортируемым товаром поставок из стран им- расходовано в стране - кредитора. По срокам взаимные
портера. Стоимость такой встречной поставки засчиты- поставки практически совпадают. Такого рода сделки
вается экспортером в виде пропорционального умень- обычно заключаются между универсальными торговыми
шения полной стоимости международного контракта куп- фирмами, между экспортно-импортными фирмами, меж-
ли-продажи. Так, полная стоимость контракта, по которо- ду оптовыми и розничными фирмами разных стран, вы-
му американская компания поставила правительству Ин- ступающими с широкой номенклатурой предлагаемых на
донезии партию истребителей, была уменьшена на сум- рынке изделий. Клиринговые соглашения имеют межго-
му, эквивалентную стоимости контракта на поставку ком- сударственный характер и также предполагают наличие
плектующих изделий для этой же американской компа- у сторон списков и прейскурантов на обмениваемые то-
нии, производимых индонезийской компанией. вары, действующие на срок таких соглашений. Каждая
Соглашение о встречных закупках, или авансовых из сторон открывает счет, на котором в условно-денеж-
закупках, предполагает встречную поставку товаров в ной (клиринговой) форме фиксируется движение това-
течение установленного срока, осуществляемую на ос- ров между сторонами. Баланс таких счетов по окончании
новании усложненного международного контракта куп- клирингового соглашения обеспечивается за счет саль-
ли-продажи либо указанного контракта и прилагаемых к дирования в твердой валюте или при помощи высоколи-
нему соглашений о встречных или авансовых закупках. квидных, а также необходимых в данный момент сторо-
Встречные закупки считаются одной из наиболее попу- не - кредитору товаров. Например, известно межгосу-
лярных форм встречной торговли, особенно во взаимо- дарственное клиринговое соглашение между Ираном и
отношениях между странами с разными уровнями эконо- Индонезией, в рамках которого Индонезия поставляла
мического развития. бумагу, резину и жестяные листы с антикоррозионным
Эти сделки имеют согласованный механизм финансо- покрытием, получая в обмен 30 тыс. баррелей в день
вых расчетов, обусловленных реальными встречными иранской нефти.
взаимосвязанными товарными и финансовыми потока-
ми между сторонами по коммерческой компенсационной
сделке. Обычно взаиморасчеты могут осуществляться
как переводами твердой валюты, так и через клиринго-
вый механизм.

12
21. Сущность сделки байбэк 22. Суть международной биржевой торговли, пуб-
личные и частные биржи
Сделки класса байбэк, возможно, даже своим наиме-
нованием лучше всего отражают сущность кооперацион- Начиная с учреждения биржи пряностей в Антверпене
ных компенсационных сделок, поскольку они отличают- (1531 г.), уже в течение нескольких веков товарные бир-
ся обоснованным предположением о том, что постав- жи занимают прочное место в международной торговле.
ляемое экспортером оборудование будет включаться в По разным оценкам, суммарный годовой оборот товар-
производственный процесс, от результатов которого за- ных бирж находится на уровне 4 трлн долл. в год, что со-
висит окончательный (текущий) расчет с импортером. ставляет около 30% мирового товарооборота. Эволюция
Например, предполагается, что поставки промышленно- товарных бирж прослеживается от местных рынков на-
го оборудования будут оплачиваться встречными по- личного товара до современных международных рынков
ставками товаров, производимых с помощью этого же срочных контрактов. Этот международный рыночный ин-
импортированного оборудования. В той или иной степе- ститут стал неотъемлемой частью торговых операций
ни все сделки такого рода могут быть описаны следую- большого числа международных компаний и организа-
щей схемой: ций. Такие основные характеристики биржи, как откры-
- импортер заказывает по контракту (ряду связанных тость проведения торговых сессий и конкурентный спо-
контрактов) те или иные средства производства: от ли- соб заключения сделок, обеспечивающие справедливую
цензии на пользование технологией или выпуск опреде- на данный момент цену, составляют основу их деятель-
ленного товара до комплексного строительства предпри- ности и в настоящее время лишь рационализируются и
ятия на условиях «под ключ»; модернизируются как в технологическом, так и в право-
- экспортер (исполнитель заказа) обеспечивает долго- вом аспекте. Исторически сложилось так, что междуна-
срочное инвестиционное кредитование заказанного про- родная биржевая торговля в основном сконцентрирова-
екта; лась в таких крупнейших мировых торговых центрах, как,
-экспортер по реализации проекта начинает и про- например, Амстердам, Антверпен, Гамбург, Иокогама,
должает получать в качестве компенсации часть продук- Виннипег, Лондон, Нью-Йорк, Париж, Сингапур, Сидней,
ции, выпускаемой импортером на новом предприятии Токио, Чикаго. География мировой торговли всегда отра-
или с помощью реализованной лицензии; жала основные исторические события. Портовые города
- экспортер или выбранный им посредник осуществля- не могли не стать местами учреждения товарных бирж,
ет реализацию продукции импортера, чтобы покрывать поскольку через них проходил основной поток товаров.
понесенные им и продолжающиеся издержки. Во время Второй мировой войны закрылись все биржи,
Типичным примером контракта типа байбэк может слу- кроме американских, и на них переключились до 90%

X
жить соглашение, заключенное между японской компа- мировых торговых операций по биржевым товарам.
нией и крупнейшим в Малайзии производителем паль- По организационно-правовому признаку различают

г
Q -> ^ ^ ^ ^ ^ - 1 - 1
^ _ тшттшшшт

23. Международные торги (тендеры) 24. Сущность электронной торговли, ее преиму-


щества и недостатки
Возникновение такого метода международной торгов-
ли, как международные торги, или тендеры, во многом В последние десятилетия XX в. образовалось новое
обусловлены сложностями ценообразования при по- пространство всемирной информационно-цифровой
ставках так называемого комплектного оборудования (виртуальной) реальности, которая сосуществует с
или строительных подрядов, выполнение которых обес- обычной физической реальностью и изменяет и допол-
печивает создание законченных производственных объ- няет традиционные международные отношения. Факти-
ектов или элементов социально-экономической инфра- чески мир стоит на пороге освоения нового блока между-
структуры. В сущности, неформальные торги, представ- народных экономических отношений в рамках виртуаль-
ляющие собой негласный поочередный перебор и окон- ного мира. С 1993 г. информационная сеть Интернет
чательный выбор подрядчика для выполнения тех или превращается в глобальную сеть через создание так на-
иных работ на бизнес-рынках, как правило, сопровож- зываемой всемирной паутины (World Wide Web - WWW).
даемые поставкой соответствующего комплектного обо- Если в 1980 г. Интернет объединял 25 сетей, то в сере-
рудования (или части его), а также оказанием необходи- дине 90-х гг. - уже свыше 44 тыс. университетских, госу-
мых бизнес-услуг (или их части), составляет наиболее дарственных, корпоративных сетевых систем 160 стран
общее место любого бизнеса, в том числе и междуна- мира, объединенных высокоскоростными частными и
родного. Понятие «торги» в самом простом определении общедоступными средствами связи. Одной из важных и
включает такую бизнес-ситуацию, в которой покупа- динамичных форм международных экономических отно-
тель/заказчик запрашивает двух или более поставщиков/ шений виртуального мира становится так называемая
подрядчиков предоставить ему на рассмотрение пред- электронная торговля, т. е. торговля товарами и услуга-
лагаемые ими цены и всю информацию по выполнению ми при помощи электронных средств. С помощью Интер-
поставки/проекта. Рассмотрев несколько предложений, нета можно осуществлять торговые операции для любой
заказчик останавливает свой выбор на одном из них в продукции, но доставка ее по сети возможна лишь для
предположении «наилучшего» выбора. «Наилучший» информационных услуг. Через Интернет продаются
взято в кавычки потому, что решение заказчика всегда электронные версии газет и журналов, отдельные ста-
квазиоптимально, поскольку представляет собой некото- тьи, программы для ЭВМ, справочная информация. С
рый компромисс между запрашиваемой ценой и предла- развитием современных информационных систем и ком-
гаемым качеством. Этот компромисс решается в услови- плексов международной связи появляется возможность
ях неопределенности с учетом таких неконтрактных и отойти от бумажного документооборота, в котором фик-
контрактных параметров, как, например, предлагаемое сируются все стадии реализации коммерческой сделки.
время поставки (завершение проекта), репутация под- При традиционном оформлении сделок в международ-
рядчика, опыт подрядчика в прошлом исполнении анало- ной торговле накапливается огромное число докумен-

13
публичные и частные биржи. Публичные биржи орга- мового масла. По этому контракту стоимостью 70 млн
низуются на основе специального законодательства о долл. предполагалось создание «под ключ» совместного
биржах с участием органов государственного управле- предприятия на территории Малайзии для производства
ния. Их деятельность носит открытый, публичный харак- полупродуктов из пальмового масла, которые в качестве
тер с точки зрения возможности участия любых предпри- компенсации должны были поставляться компании для
нимателей и отчетности о своей деятельности. Члены дальнейшего производства детергентов, косметики и
биржи и любые предприниматели платят бирже установ- туалетных принадлежностей. Соглашения типа байбэк в
ленные суммы за участие в операциях (плата за место) зависимости от уровня и размеров взаимных поставок
и установленный процент от стоимости совершенных различаются в основном тем, что стоимость встречной
сделок. Публичные биржи носят региональный характер поставки компенсационных товаров от импортера пре-
и распространены, например, в европейских странах. вышает стоимость поставляемого экспортером оборудо-
Частные биржи организуются обычно в форме закрытых вания или же, наоборот, оказывается ниже этой стоимо-
акционерных обществ с ограниченным числом членов, сти. Эти различия определяют как структуру и содержа-
обладающих биржевыми сертификатами. Каждый член ние обслуживающих данные сделки контрактов, так и
должен быть владельцем по крайней мере одного такого принципы ценообразования на продукцию, выступаю-
сертификата, который дает право на заключение бирже- щую в качестве суррогата платежных средств.
вых сделок. Никакая биржа от своего имени сделок не
заключает, она лишь является местом, где все операции
осуществляются через брокеров. Члены биржи не полу-
чают дивидендов за свой статус акционеров, однако
пользуются информационными и другими услугами бир-
жи, отчисляя в ее пользу процент от вознаграждения, по-
лучаемого от своих клиентов за выполнение поручений
по совершению операций с реальным товаром или опе-
раций спекулятивного характера. Кроме того, члены бир-
жи могут совершать спекулятивные операции за свой
счет полностью в своих интересах.

тов, сопутствующих сделке. Созданные для управления гичных поставок/проектов. Особенно важную роль игра-
внешнеэкономической сделкой технологии позволяют ют торги в тех случаях, когда поставка/проект не имеет в
предпринимателям передавать информацию с помощью прошлом аналогов. Такое особенно часто встречается
современных информационно-компьютерных систем, при разработке новых систем вооружений и военной тех-
достигая при этом значительного улучшения в точности, ники. Международная практика конкурсного выбора по-
скорости и эффективности, с которой коммерческая ставщика/подрядчика показала существование следую-
сделка может быть заключена, подтверждена и выпол- щих трех основных форм торгов: неформальные торги,
нена. открытые и закрытые.
Появление нового метода международной торговли, с
одной стороны, дало международному бизнесу ряд пре-
имуществ, а с другой стороны - выявило в качестве не-
достатков ряд проблем, классифицируемых как барьеры
е-коммерции, вызываемые основным противоречием:
между глобальной природой интернет-среды и нацио-
нально локализованными особенностями реальных сред
продавца и покупателя. В то же время развитие инфор-
мационных технологий, совершенствование междуна-
родной и национальных политико-правовых сечений ок-
ружающей среды бизнеса и совершенствование марке-
тинговой микросреды ведут к тому, что возможность
компаний действовать в киберпространстве является их
действительным глобальным конкурентным преимуще-
ством. Это преимущество, в конечном итоге, может быть
сведено к двум основным его проявлениям:
- существенная по сравнению с традиционными мето-
дами экономия как времени, так и средств на предкон-
трактной работе и во время сопровождения контракта;
- глобальный доступ к потенциальным рынкам, не за-
висящий от таких весомых «довиртуальных» аргумен-
тов, как размер международной компании и географиче-
ское местоположение ее штаб-квартиры.

14
25. Особенности международной торговли услугами 26. Роль транспорта в международной торговле
Услуга - это полезная деятельность, направленная на В мировой торговле услугами транспорт, уступая туриз-
удовлетворение определенных потребностей населения му, занимает значительное место, составляет четверть ми-
и общества. Международная торговля услугами по срав- рового экспорта услуг на протяжении последнего десятиле-
нению с торговлей товарами имеет следующие особен- тия. Транспортные услуги играют большую роль в обеспе-
ности: чении эффективности и конкурентоспособности торговли
- регулируется не на границе, а внутри страны соот- товарами. Вместе с тем они являются важным самостоя-
ветствующими положениями внутреннего законодатель- тельным источником валютных поступлений. Судоходство
ства. Отсутствие или наличие факта пересечения услу- составляет 50% экспорта услуг таких стран, как Япония,
гой границы не может выступать критерием экспорта ус- Великобритания, Германия и Норвегия. На рынке грузовых
луги (равно как и валюта, в которой эта услуга оплачива- и пассажирских транспортных услуг доминируют США, Ве-
ется); ликобритания, Франция. Транспорт специализируется на
- услуги не подлежат хранению. Они производятся и перемещении материальных объектов. Его функции вклю-
одновременно потребляются. Поэтому большинство ви- чают соединение производственных ресурсов в процессе
дов услуг базируется на прямых контрактах между их воспроизводства, обеспечение их доступа и готовых това-
производителями и потребителями; ров на рынок. Параметром роли транспорта во внешнетор-
- производство и реализация услуг имеют большую го- говых отношениях, отражая тесную связь торговли товара-
сударственную защиту, чем сфера материального произ- ми и услугами, является категория «транспортная состав-
водства и торговли. Транспорт, связь, финансовые и ляющая» - отношение фрахта (стоимость перевозки) к
страховые услуги, наука, образование, здравоохранение стоимости перевозимого груза. Одновременно транспорт
во многих странах находятся в полной или частной собст- является энерго- и материалоемким сектором хозяйства с
венности государства или же под строгим его контролем; длительным инвестиционным циклом, поэтому на его долю
- международная торговля услугами находится в тес- приходится около 20% мировых основных фондов, и он за-
ной взаимосвязи с торговлей товарами и оказывает на метно влияет на формирование ВВП, составляя в разных
нее сильное воздействие. Например, велико воздейст- странах от 4 до 9% его структуры. Повышение эффектив-
вие услуг на торговлю наукоемкими товарами, требую- ности внешней торговли российских участников внешнеэко-
щую больших объемов технического обслуживания, ин- номической деятельности обусловлено качественным
формационных и различных консультационных услуг; транспортным обслуживанием российскими транспортны-
- не все виды услуг в отличие от товаров являются ми и экспедиторскими организациями. При анализе транс-
предметом торговли. портных услуг используется показатель грузооборота, кото-
рый показывает, насколько приходится переместить тонну

—-X
Услуги, поступающие преимущественно в личное по-
требление, не могут быть вовлечены в международный фуза, чтобы создать 1 долл. ВВП.

27. Суть консультационной услуги и управленче-


ского консультирования
Консультанты не могут ни руководить деятельностью
Г 28. Суть внешнеторговой политики и основные
направления внешней торговли
Внешнеторговая политика является элементом нацио-
предприятия, ни принимать серьезных решений от име- нальной экономической политики страны. Ее объектом
ни его руководителей. Они являются лишь советчиками выступает обмен продуктами производственной дея-
и не имеют никакой реальной власти ни при решении о тельности (товарами и услугами) между отдельными го-
необходимости изменений, ни при их осуществлении. сударствами. Выделяют два конкурирующих друг с дру-
Они несут ответственность только за качество и приме- гом направления внешнеторговой политики - политику
нимость своих советов, и никто, кроме клиента, не может свободной торговли и политику протекционизма. Между-
отвечать за то, как эти советы будут использованы. Од- народная практика свидетельствует, что обе тенден-
нако консультант высокого уровня, постигший в полной ции - и либерализация (свобода торговли), и протекцио-
мере искусство консультирования, должен не только да- низм - являются внутренне присущими характеристика-
вать хороший совет, но и давать его в наилучшей форме ми международной торговли. И главная проблема в раз-
и в нужный момент. решении противоречия между этими тенденциями - это
Единого определения управленческого консультирова- нахождение их рационального сочетания. Когда баланс
ния не существует. Однако можно выделить два основ- интересов нарушается, рациональное сочетание пре-
ных подхода к этому понятию. Первый подход может вращается в свою противоположность, возникают проти-
быть назван функциональным. Одно из наиболее рас- воречия. Рассмотрим основные направления внешней
пространенных определений этого подхода принадле- торговли.
жит Фрицу Стилу: «Под процессом консультирования я 1. Политика свободной торговли (free tradering) - это
понимаю любую форму оказания помощи в отношении отказ или воздержание государства от непосредственно-
содержания, процесса или структуры задачи или серии го воздействия на внешнюю торговлю, но при этом госу-
задач, при которых консультант сам не отвечает за вы- дарство заключает договоры с другими странами с це-
полнение задачи, но помогает тем, кто ответственен за лью создания благоприятных условий за рубежом для
это». Петер Блок углубляет это определение: «Вы зани- национальной экономики
маетесь консультированием каждый раз, когда пытае- Положительные стороны:
тесь изменить или улучшить ситуацию, но непосредст- - дает максимальную свободу для действия рыночных
венно не руководите выполнением. Большинство штат- сил в стремлении получить максимальные выгоды из
ных сотрудников, в сущности, являются консультантами, международного разделения труда и международного
даже если они себя официально консультантами не на- товарного обмена;
зывают». Определения этого типа показывают, что кон- - страны становятся более взаимосвязаны и полити-
сультанты - это люди, которые помогают в чем-либо или чески развиты;
Автотранспорт превосходит другие виды, особенно же- хозяйственный оборот. Большие перспективы в между-
лезнодорожный и внутренневодный, поскольку обеспечива- народной торговле услугами имеются у туризма, здраво-
ет высокоэффективную доставку по принципу «от двери к охранения, образования, культуры и искусства. Сущест-
двери» в условиях модулизации производства, индивидуа- вуют определенные особенности услуг:
лизации спроса, роста номенклатуры изделий, уменьшение - неосязаемость;
размеров предприятий. Несмотря на обновление подвижно- - неотделимость от источника, т. е. торговля услугами
го состава, доля российских автоперевозчиков на рынке ме- связана с их производством;
ждународных перевозок, по оценке Минтранса, снизилась с - услуга, как правило, не имеет овеществленной формы;
39 до 32%. Помимо российских компаний на этом рынке ак- - непостоянность качества;
тивно работают западноевропейские, балтийские и белорус- - несохраняемость и нетранспортируемость;
ские, что связано с ростом импорта, который традиционно
обслуживают перевозчики страны-импортера.
Железнодорожный транспорт обеспечивает, как пра-
вило, перевозку насыпных и массовых грузов. Он функ-
ционирует в системе интермодальных перевозок, стано-
вясь элементом интегрированной системы грузоперево-
зок. В отдельных странах его значение остается выше,
чем в мире в целом. Так, в России транссибирскому кон-
тейнерному сервису отводится определяющая роль при
включении стран в мировую систему транспортных услуг.
Морской транспорт занимает ведущее место в междуна-
родных перевозках. При морских перевозках транспортные
расходы в два раза ниже, чем на железнодорожном транс-
порте. В организации морских перевозок примечательно та-
кое явление, как «дешевые», или «удобные», флат (ши-
пинг), которые представляют собой разновидность офшо-
ров, к которым приписываются суда разных стран с предос-
тавлением разных налоговых льгот. Для развития морского
транспорта существуют определенные ограничения. К ним
относятся оснащенность морских портов, в том числе кон-
тейнерными терминалами, в соответствии со стандартами
ISO, пропускная способность морских каналов.

- дает преимущество более сильным в экономическом приводят что-то в порядок. Но эта помощь может иметь
плане странам или более сильным отраслям. несчетное количество форм. Даже если менеджер реша-
2. Политика протекционизма (protection) - это государ- ет вместо отдания указаний своим коллегам, даже соб-
ственная политика, направленная на защиту националь- ственным подчиненным, только высказать свое мнение,
ной экономики от иностранной конкуренции. Политика это может быть расценено как консультирование. Вто-
исключает свободное действие рыночных сил, предпо- рой подход определяет консультирование как профес-
читается слабыми странами. сиональную услугу и касается в основном различных ха-
Положительные стороны: рактеристик того, в чем эта услуга может заключаться.
- облегчает развитие молодых отраслей производст- Согласно определению Ларри Грейнера и Роберта
ва, которые лучше развиты в других странах; Метцгера, «управленческое консультирование - это кон-
- является необходимым условием индустриализации сультационная услуга, являющаяся предметом заключе-
в развивающихся странах; ния контракта; она оказывается организации специально
- сокращает безработицу. обученными и квалифицированными лицами, которые
Отрицательные стороны: помогают, объективно и независимо, клиенту опреде-
- в длительном периоде приводит к формированию лить управленческие проблемы, требующие анализа,
неэффективной отраслевой структуры национальной рекомендуют решения и, если клиент пожелает, помога-
экономики; ют в осуществлении этих решений». Это определение
- автаркия - крайняя форма, стремление страны огра- считается наиболее полным и достаточно близко к опре-
ничить импорт только объемами экспорта, внешнеторго- делениям, применяемым профессиональными ассоциа-
вое сальдо стремится к нулю. циями консультантов во многих странах. Два взгляда на
3. Селективный протекционизм - защита не всей эко- управленческое консультирование лишь дополняют друг
номики, а отдельных отраслей. друга. Услуги по управленческому консультированию
4. Коллективный протекционизм - протекционизм, про- могут быть рассмотрены либо как средство выражения
водимый интеграционными группировками по отноше- мнения, либо как профессиональный бизнес.
нию к третьим странам.

16
"Л"
29. Суть либерализации торговли и протекционизма 30. Тарифные методы регулирования внешней
торговли
Процессы, которые протекают в современной между-
народной торговле, позволяют сделать вывод, что либе- Тарифные средства являются старейшим методом
рализация становится ее основной тенденцией. На это экономического регулирования внешней торговли. Пре-
указывает увеличение открытости национальных эконо- имущественно они направлены на защиту внутреннего
мик, снижение уровня таможенных пошлин, отмена мно- рынка (отечественных производителей) от иностранной
гих квот, ограничений, обострение конкурентной борьбы конкуренции. Их основой являются таможенные пошли-
на мировом рынке. Глобальный характер либерализа- ны, сведенные в таможенные тарифы. Таможенная
ции международной торговли определяется междуна- пошлина - особый вид платежа в форме косвенного на-
родным характером конкуренции в современных услови- лога, взимаемого государством при ввозе или вывозе то-
ях. Успех на мировом рынке тесно связан с привлечени- варов в страну или вывозе их из страны. Уплата тамо-
ем иностранных инвестиций. Большинство стран пред- женной пошлины является обязательным условием осу-
лагают льготный торгово-инвестиционный режим для ществления ввоза и вывоза товаров. Этот налог в конеч-
иностранных инвесторов. ном итоге оплачивается потребителями товаров, по-
Часто либерализация внешней торговли осуществля- скольку включается в продажную цену. Экономическая
ется в одностороннем порядке. Так, например, проводи- роль таможенных пошлин состоит в том, что они созда-
лась либерализация в странах Юго-Восточной Азии и в ют стоимостной барьер, который повышает цену импорт-
России. Однако обычно реформирование внешнеторго- ного товара и защищает тем самым определенные от-
вого законодательства проводится с учетом принципа расли экономики от конкуренции иностранных компаний.
параллельной либерализации в странах экономических Если иностранные поставщики не пожелают снизить це-
партнеров. Практика показала, что наиболее надежной ны, по которым они ввозят товары, ради сохранения сво-
тактикой для достижения параллельности является его экспортного рынка, то спрос на импортные товары
принцип взаимности, реализуемый путем переговоров и сократится и уменьшится объем их поставок. Отечест-
взаимных уступок. Либерализация путем переговоров венные производители, выпускающие конкурирующую с
является наиболее плодотворной, нежели односторон- импортом продукцию, безусловно, выигрывают от введе-
няя либерализация. Ключевым моментом становится ния таможенной пошлины. Следующее за этим повыше-
способность страны доказать своим торговым партне- ние цен на внутреннем рынке стимулирует рост произ-
рам целесообразность двухсторонних действий. водства отечественных товаров. Применение таможен-
Наряду с явным и многосторонним процессом либера- ных пошлин осуществляется в рамках таможенного та-
лизации международной торговли существует и проти- рифа. Таможенный тариф - это систематизированный
водействующая этому процессу протекционистская тен- по определенному признаку или признакам перечень
денция. Эта тенденция свидетельствует о наличии глу- подлежащих таможенному обложению товаров, против

— X
31. Сущность таможенного режима 32. Классификация таможенных пошлин в зависи-
f мости от направления движения (перемеще-
Таможенный режим - это совокупность положений, оп- ния) товара
ределяющих статус товаров и транспортных средств, пе-
ремещаемых через таможенную границу. В зависимости от направления движения (перемеще-
1. Выпуск товаров для свободного обращения (импорт). ния) товара различают экспортные, импортные и тран-
Ввозимые на территорию Российской Федерации това- зитные таможенные пошлины. Импортные, или ввоз-
ры остаются постоянно на этой территории без обяза- ные, пошлины взимаются с товаров, ввозимых страну.
тельства об их обратном ввозе. Это наиболее распространенный вид пошлин, они игра-
2. Реимпорт: российские товары, ранее вывезенные с ют решающую роль в системе тарифного регулирова-
территории Российской Федерации в режиме экспорта, ния. В большинстве случаев импортируемые товары
ввозятся обратно в установленные сроки без взимания имеют отечественные аналоги и составляют конкурен-
пошлин и налогов. Существуют определенные условия цию последним. Ставки импортных пошлин на такие то-
применения этого таможенного режима: вары определяются с учетом складывающихся соотно-
- не более 10 лет с момента вывоза; шений между мировыми и национальными издержками и
- товар должен находиться в том же состоянии. ценами. В Российской Федерации импортные пошлины,
3. Транзит товаров: товары перемещаются под тамо- устанавливаемые на ввозимые товары, призваны не
женным контролем между двумя таможенными органа- только защищать национальных производителей от не-
ми Российской Федерации без взимания пошлин и нало- благоприятного воздействия нежелательной иностран-
гов. Товар должен доставляться в сроки, установленные ной конкуренции, но также создавать условия для эф-
таможенными органами, но не больше предельного сро- фективной интеграции страны в мировую экономику, со-
ка, определяемого из расчета 2000 км в месяц. действовать прогрессивным изменениям в структуре на-
ционального производства и потребления товаров, обес-
4. Таможенный склад: ввезенные товары хранятся
печивать пополнение доходной части федерального
под таможенным контролем без взимания пошлин и на-
бюджета. Экспортные, или вывозные, пошлины взи-
логов. Срок хранения - до 3-х лет. На таможенном скла-
маются с товаров, произведенных на территории страны
де выполняются следующие операции:
и вывозимых за ее пределы. При применении экспорт-
- по обеспечению сохранности товара;
ных пошлин в основном преследуют цели ограничения
- по подготовке товара к продаже: дробление партий,
вывоза за пределы страны товаров, необходимых для
пересортировка, переупаковка, упаковка.
национальной экономики, сдерживания вывоза сырье-
5. Магазин беспошлинной торговли: товар реализу-
вых товаров и продуктов первичной обработки и стиму-
ется под таможенным контролем на территории Россий-
лирования экспорта высокотехнологичных товаров, про-
ской Федерации без взимания пошлин и налогов в аэро-
дуктов высокой степени обработки, пополнения доход-
портах и вокзалах международного сообщения.

17
каждого из которых указана одна или несколько ставок бинных политико-экономических интересов, стремлений
таможенных пошлин. Таможенный тариф состоит из всеми силами защищать отечественных производите-
двух основных элементов - ставок таможенных пошлин лей, сохранять рабочие места, поддерживать конкурен-
и системы классификации товаров (товарной номенкла- тоспособность национальных товаров и отраслей. Наи-
туры), которая специально создается для целей регули- более широко протекционистская политика осуществля-
рования и учета внешнеторговой деятельности. Товар- ется теми странами, где ведутся структурные преобра-
ная номенклатура представляет собой классификатор зования экономики, где имеет место экономическая де-
товаров, который применяется для целей государствен- прессия и быстро растет конкуренция импорта. Полити-
ного регулирования экспорта и импорта и статистическо- ка протекционизма - это политика государственного
го учета внешнеторговых операций. регулирования внешнеторговых отношений с другими
странами. Ее цель - создание наиболее благоприятных
условий для деятельности отечественных компаний на
национальном и зарубежных рынках по сравнению с
иностранными конкурентами. Она осуществляется пу-
тем как защиты внутреннего рынка, так и путем содейст-
вия повышению конкурентных преимуществ отечествен-
ных компаний на зарубежных рынках. Несмотря на про-
возглашаемые многими странами мира декларации о не-
обходимости устранения каких бы то ни было ограниче-
ний в международной торговле, протекционизм был и
остается важным элементом национальной экономиче-
ской политики всех без исключения стран мирового со-
общества. Инструментами протекционистской внешне-
торговой политики государства являются тарифные и
нетарифные методы регулирования экспортно-импорт-
ных операций.

ной части бюджета страны. В большинстве стран мира, 6. Переработка товара на таможенной территории:
особенно в экономически развитых странах, экспортные иностранные товары ввозятся в Российскую Федерацию
пошлины применяются значительно реже, чем импорт- для переработки с уплатой пошлин и налогов и с возвра-
ные. В Российской Федерации экспортные пошлины бы- том этих сумм при вывозе.
ли отменены со второй половины 1996 г., однако затем, 7. Переработка товара под таможенным контро-
после кризиса в августе 1998 г., были введены вновь. лем: иностранный товар перерабатывается на террито-
Пошлинами облагается экспорт из России нефти и неф- рии под таможенным контролем с последующим перево-
тепродуктов, газа, черных и цветных металлов, древеси- дом под другой таможенный режим.
ны и лесоматериалов и других товаров. Причина восста- 8. Временный ввоз (вывоз): использование товара
новления вывозных пошлин объясняется ощутимой раз- на территории Российской Федерации или за ее преде-
ницей между внутренними, российскими, и мировыми лами допускается с полным или частичным освобожде-
ценами на перечисленные товары, сложившейся после нием от пошлин и налогов. Временно ввозимые (вывози-
резкого падения курса рубля, и стремлением избежать мые) товары подлежат возврату в неизменном состоя-
возможного дефицита этих товаров на внутреннем рын- нии. Срок временного ввоза ограничен двумя годами.
ке вследствие возросшей привлекательности зарубеж- 9. Свободная таможенная зона.
ного рынка. Транзитные пошлины взимаются за про- 10. Свободный таможенный склад: иностранные то-
воз иностранных товаров по территории данной страны вары размещаются и используются в соответствующих
в другие страны (транзитом). Учитывая тот факт, что все территориальных границах или помещениях без взима-
государства, как правило, заинтересованы в увеличении ния пошлин и налогов. При пересечении этих границ по-
транзита грузов через их территорию, ибо это приносит шлина и налоги взимаются. Сроки не ограничены.
немалый доход, этот вид пошлин применяется крайне 11. Переработка товара вне таможенной террито-
редко, и в основном в фискальных целях. В России тран- рии: российские товары вывозятся для переработки с
зитные пошлины отсутствуют. территории Российской Федерации с последующим вы-
пуском в свободное обращение на территории РФ с пол-
ным или частичным освобождением от пошлин и налогов.
12. Экспорт: товары вывозятся из РФ без обязатель-
ства обратного ввоза.
13. Реэкспорт: иностранные товары, ранее ввезенные в
РФ, в режиме импорта вывозятся с территории РФ без взима-
ния или с возвратом пошлин и налогов. Срок - до 2-х лет с
момента ввоза. Товары должны быть в том же состоянии и не
должны использоваться до этого с целью извлечения дохода.

18
33. Классификация таможенных пошлин в зависи- 34. Классификация таможенных пошлин в зависи-
мости от способа (порядка) установления (взи- мости от страны происхождения товара и в за-
мания) висимости от характера действий и целей при-
менения
По способу (порядку) установления (взимания) тамо-
женные пошлины подразделяются на адвалорные, спе- В зависимости от страны происхождения товара ставки
цифические, смешанные, альтернативные. Адвалор- таможенных пошлин подразделяются на следующие груп-
ные (от лат. ad valorem - от стоимости) пошлины уста- пы: минимальные (базовые или предельные), максималь-
навливаются в виде определенного процента от тамо- ные (генеральные или общие), преференциальные. Мини-
женной стоимости товара. Специфические пошлины ус- мальная ставка таможенной пошлины применяется при
танавливаются в виде конкретной (твердой) денежной ввозе товаров, происходящих из стран, которым данная
суммы за единицу измерения количества товара (веса, страна в торговом политическом отношении предоставляет
объема, штуки и др.). Величина специфической пошли- режим наибольшего благоприятствования. Режим наи-
ны зависит не от стоимости, а от количества ввозимого большего благоприятствования (РНБ) - это распростране-
или вывозимого товара. В российской практике специфи- ние на страну, которой такой режим предоставлен, любых
ческие ставки таможенных пошлин устанавливаются в уступок, предоставленных любой другой стране. Принцип
евро. Смешанные, или комбинированные, пошлины - режима наибольшего благоприятствования делает невоз-
это пошлины, при установлении размера которых соче- можным доставление одной отдельной взятой стране
таются оба принципа, применяемых для адвалорной и (группе стран) более благоприятного торгового режима,
специфической пошлин, Одновременно взимается по- чем остальным торговым режимам. Россия имеет двусто-
шлина, начисленная в виде процента от таможенной роннее соглашение о предоставлении РНБ почти со
стоимости и с единицы физической меры товара. При 130 странами мира. Максимальная ставка таможенной
введении альтернативных пошлин устанавливаются и пошлины применяется при ввозе товаров, происходящих
адвалорная и специфическая ставки пошлин с указани- из стран, которым данная страна не предоставила режим
ем, что по усмотрению таможенного органа применяется наиболее благоприятствуемой нации, либо если страна
большая из них в данный момент. происхождения товара неизвестна. Преференциальная
ставка таможенной пошлины применяется при ввозе това-
ров, которые происходят из развивающихся стран. К това-
рам, имеющим происхождение наименее развитых стран,
применяется нулевая ставка таможенной пошлины. В рос-
сийском законодательстве наряду с минимальной (базо-
вой) ставкой установлены следующие виды ставок тамо-

X
женной пошлины: максимальная ставка таможенной

т. 35. Определение таможенной стоимости товара и


средневзвешенная ставка таможенного тарифа
Г 36. Сущность нетарифных ограничений и разница
между экономическими и административными
нетарифными ограничениями
1. По цене сделки с ввозимыми товарами. Тамо-
женная стоимость включает цену товара плюс расходы Нетарифные ограничения - это комплекс мер ограни-
по транспортировке до таможни и сопутствующие расхо- чительно-запретительного характера, препятствующих
ды, страхование груза, услуги посредников. Этот способ проникновению иностранных товаров на внутренние рынки
не применяется, когда цена товара документально не и соответственно экспорту отечественных товаров на
подтверждена, если стороны сделки являются взаимоза- внешние рынки. Цель этих мер - не только усиление конку-
висимыми лицами. рентных позиций компаний импортирующей страны, но и
2. По цене сделки с идентичными товарами. Такими защита национальной промышленности, охрана жизни и
товарами считаются товары того же назначения, с теми здоровья населения, окружающей среды, морали, религии
же характеристиками, с той же репутацией на рынке и и национальной безопасности. С защитой национального
того же производителя. За основу может быть взята пар- рынка связано также применение ограничений в отноше-
тия товара, прошедшая таможню не более чем за нии экспортных операций. Особенность использования не-
90 дней до оцениваемой партии. тарифных ограничений состоит в том, что они вводятся, как
3. По цене сделки и однородного товара. Однород- правило, органами государственной власти, носят авто-
ный товар - это товар того же назначения, с теми же ха- номный характер, т. е. не связаны какими-либо междуна-
рактеристиками, с той же репутацией на рынке и того же родными обязательствами. Поэтому объем и методика их
производителя. За основу может быть взята партия то- применения полностью регулируются национальными орга-
вара, прошедшая таможню не более чем за 90 дней до нами и правилами. Таким образом, процесс регулирования
оцениваемой партии. внешней торговли с границ переносится в глубь страны,
4. Метод вычитания стоимости. За основу расчета т. е. внутреннее хозяйственное и техническое законодатель-
берется цена крупной оптовой партии такого товара, ство во все большей мере начинает выступать в качестве
проданной уже на территории. Из этой цены вычитают- регулятора внешнеторгового обмена. Термин «нетарифные
ся: процент, транспортные расходы, страхование, тамо- ограничения» охватывает большую группу административ-
женные платежи. ных, финансовых, кредитных, технических и других мер, за-
5. Сложение стоимости. Складывается стоимость сы- трудняющих импорт и экспорт товаров и услуг.
рья и материалов, определяется трудоемкость изготов- В настоящее время насчитывается около 800 конкрет-
ления и сумма зарплат и примерный уровень накладных ных видов нетарифных ограничений, условно их можно
расходов и прибыли. подразделить на две крупные группы: экономические и
6. Резервный. Данные других таможен, справочные административные. Экономические нетарифные
ограничения - это особые виды пошлин (специальные,
I ^ '
19
пошлины равна удвоенной минимальной (базовой); префе-
ренциальная ставка таможенной пошлины составляет 75%
минимальной (базовой); нулевая ставка таможенной
пошлины применяется к товарам из наименее развитых
стран, а также из стран СНГ.
В зависимости от характера действий и целей приме-
нения, помимо пошлин, которые вводятся в рамках та-
моженного тарифа, выделяют отдельные виды пошлин:
специальные, антидемпинговые, компенсационные. Пе-
речисленные виды пошлин устанавливаются на опреде-
ленный срок и применяются к ввозимым на российскую
таможенную территорию товарам в целях защиты эконо-
мических интересов Российской Федерации. Введение
особых видов пошлин не связано с действующим в стра-
не импортным тарифом: процедура их применения осу-
ществляется по отличному от таможенного тарифа рег-
ламенту. В этом случае механизм, аналогичный меха-
низму таможенной пошлины, применяется как способ
реализации других инструментов торговой политики, ко-
торые не связаны с применением таможенных тарифов.

антидемпинговые, компенсационные), различные налоги данные, периодика и другая информация, где можно
и сборы, импортные депозиты, меры валютного регули- найти цены товаров.
рования. Эта группа нетарифных ограничений действует Анализ тарифной системы многих стран свидетельст-
через механизм рынка, удорожая соответственно им- вует о том, что разные товары облагаются таможенными
портные и экспортные товары. Административные не- пошлинами различной величины. Одни товары (товар-
тарифные ограничения - это эмбарго, лицензирование ные рынки) серьезно защищены, т. е. пользуются серь-
и квотирование, «добровольные ограничения экспорта», езной протекцией, другие - незначительной, а третьи то-
система государственных закупок товаров, использова- вары не имеют никакой защиты (при условии беспо-
ние в протекционистских целях стандартов и техниче- шлинного ввоза). Задача состоит в том, чтобы опреде-
ских норм и др. Меры второй группы, помимо рыночных лить свободный уровень тарифа (ставок таможенных по-
отношений, ограничивают доступ импортных и поставку шлин). С этой целью рассчитывается показатель сред-
отечественных товаров за границу. При использовании него уровня ставки таможенного тарифа. Она учитывает
экономических нетарифных ограничений последнее сло- реальную товарную структуру торговли и влияние от-
во на рынке остается за потребителем: он сохраняет дельных ставки на величину общего показателя пропор-
свободу выбора и решает, приобрести ли более дорогой ционально роли того или иного товара. Формула средне-
импортный или более дешевый аналогичный нацио- взвешенной ставки таможенного тарифа имеет следую-
нальный товар. При применении административных мер щий вид:
(запретов или ограничений на ввоз и вывоз) государство
фактически определяет товарную структуру внутреннего t -
рынка, ограждая его как от импортных поставок, так и от q2 + ...+ qn ^ q, '
возможностей возникновения дефицита отечественных где f, 2 „ - ставки таможенных пошлин по отдельным
товаров на внутреннем рынке. Покупатель в этом случае позициям товарной номенклатуры;
лишается права на свободный выбор товара. Нетариф- Qi 2 п ~ в е с а > соответствующие отдельным позициям
ные меры могут быть разделены на следующие группы: товарной номенклатуры (доля /-й позиции товарной но-
количественные ограничения импорта и экспорта (меры
менклатуры в импорте);
количественного контроля), технические меры (техниче-
п - число позиций товарной номенклатуры.
ские барьеры в торговле), паратарифные (сверхтариф-
Учитывая то обстоятельство, что одной из тенденций
ные) меры, меры валютно-финансовой политики, меры
мировой торговли является ее либерализация, т. е. сни-
по защите экономических интересов страны во внешней
жение ставок таможенных пошлин по отдельным това-
торговле, правительственные (государственные) закупки
рам, можно заключить, что ставка средневзвешенного
и торговые операции государственных предприятий.
тарифа в целом в мире также имеет тенденцию к пони-
жению.

20
37. Виды международной лицензии, разница меж- 38. Сущность квотирования, основные квоты, ис-
ду разовой и генеральной лицензией пользуемые в международной практике
Лицензия - разрешение на использование другим ли- Квотирование является еще одним инструментом ре-
цом изобретения, технологии, ноу-хау, бренда и др. в те- гулирования внешней торговли. Оно вводится для сба-
чение определенного срока за вознаграждение. лансированного развития внешней торговли и платежно-
Лицензиар - продавец лицензии, лицензиат - покупа- го баланса, регулирования спроса и предложения на
тель лицензии. Выделяют следующие виды лицензий: внутреннем рынке, защиты внутреннего рынка и выпол-
1) по обеспеченности патентом: нения международных обязательств. Квоты - это коли-
- патентная - выдается на патентные изобретения; чественные ограничения, которые устанавливают макси-
- беспатентная - права обеспечиваются секретностью; мальный объем или стоимость разрешенного к ввозу
2) по характеру и объему прав на использование: (вывозу) товара в течение определенного времени, на-
-простая (не исключительная): оставляет лицензиару пример года или квартала. Введение импортных квот
возможность предоставлять лицензию на данную техноло- обусловлено интересами защиты национальных произ-
тю и другим лицензиатам на определенной территории; водителей, менее конкурентоспособных, чем зарубеж-
- исключительная: предусматривает монопольное ные производители аналогичных товаров. Оно сопрово-
право лицензиата использовать лицензию и отказ ли- ждается ограничением предложения на внутреннем
цензиара от самостоятельного использования на огово- рынке и вызывает повышение цен на товары. Последст-
ренной территории; вия введения импортной квоты аналогичны последст-
- полная: предоставляет лицензиату исключительное виям введения импортной пошлины. Цены, выросшие
право на использование патента в течение срока дейст- вследствие ограничения предложения товаров на внут-
вия и отказ лицензиара от самостоятельного использо- реннем рынке, будут стимулировать развитие отечест-
вания в течение конкретного срока; венного производства, менее конкурентоспособного по
3) по условию предоставления и использования: сравнению с зарубежным. Потребители импортирующей
-чистые: продается лицензия только на конкретное страны несут ущерб в результате снижения потребления
изобретение; товаров. Уровень их благосостояния снижается, по-
-сопутствующая: продажа оборудования, машин с скольку потребительский спрос вынужден переключать-
продажей лицензий; ся с более дешевых импортных товаров на более доро-
- возвратная: представление лицензиару для исполь- гие отечественные.
зования техники, разработанной лицензиатом по основ-
ному договору; В торговой практике используются следующие виды
- перекрестная: взаимное предоставление прав патен- квот: глобальные, индивидуальные, тарифные, сезон-

—X
тообладателям в тех случаях, когда они не могут осуще- ные. Глобальные квоты устанавливают размер общего
ствлять деятельность, не нарушая прав друг друга; импорта (экспорта) в стоимостных или натуральных еди-

££
39. Суть эмбарго и добровольного ограничения
экспорта
Иногда применяется запрет на импорт из отдельных
г
\А-
40. Технические меры нетарифного ограничения и
виды технических барьеров
Разнообразные национальные технические, админист-
государств, в торговле с которыми данная страна имеет ративные и другие нормы или правила их применения
большой дефицит. Наряду с этим возможны запреты им- также могут создавать протекционистский барьер на пу-
порта и экспорта, представляющие собой вынужденные ти движения импортного товара. Этот вид нетарифных
меры, признанные международной практикой, - эмбар- ограничений получил название технических мер. Они
го. Эмбарго - это полное запрещение торговли опреде- включают государственные меры контроля качества,
ленным товаром или товарами. Это крайняя мера, кото- безопасности или характеристик товаров, включая при-
рая принимается на основании не только решения госу- меняемые административные условия, терминологию,
дарства-импортера, но и решений, согласованных на ме- символы, проверку и методы проверки, требования к
ждународном уровне, обычно в рамках ООН, т. е. на кол- упаковке, маркировке и этикеткам, которые могут быть
лективной основе. Хотя полный запрет (эмбарго) вводит- использованы как средство ограничения доступа тех или
ся по политическим мотивам, последствия, по существу, иных товаров на внутренний рынок страны. Такого рода
являются экономическими (например, введенный реше- ограничения внешнеторгового оборота могут действо-
нием ООН запрет на импорт товаров из Ирака). Разно- вать как на границе, так и внутри страны назначения то-
видностью эмбарго являются частичные запреты безус- вара. Они или вообще закрывают дорогу иностранному
ловного характера на импорт товаров, способных причи- товару на внутренний рынок данной страны, или значи-
нить ущерб различным сферам жизни государства. Речь тельно поднимают его цену в результате необходимости
идет о запрещении ввоза определенных товаров по со- существенной переработки или доработки. В отличие от
ображениям охраны здоровья (наркотики), морали (пор- других средств внешнеторговой политики эта группа
нографии), защиты растительного и животного мира (им- барьеров возникла в значительной своей части не как ее
порта слоновой кости, шкур молодых тюленей, пушнины инструмент, а как объективная необходимость, вызван-
в Европейский союз). В ряде стран запрещается ввозить ная потребностями массового производства, соображе-
товары, попадающие под ограничение религиозных за- ниями безопасности или здравоохранения. Тем не ме-
конов (свинину, алкогольные напитки в Саудовской Ара- нее в результате интернационализации хозяйственной
вии, Пакистане). В некоторых странах запреты применя- жизни эти нормы объективно превращаются в важный
лись и в откровенно протекционистских целях, напри- инструмент внешнеторговой политики, наполняются яв-
мер, в Бразилии в течение довольно продолжительного ным протекционистским содержанием.
времени был запрещен ввоз многих готовых потреби- В числе наиболее распространенных видов техниче-
тельских изделий, компьютеров и других товаров, в Ин- ских барьеров (мер), используемых в протекционистских
дии практиковались запреты на ввоз сельскохозяйствен- целях, следует отметить следующие:

-X,—
21
ницах на определенный период времени (год, полуго- -принудительная; используется, когда патентообла-
дие, квартал), Это наиболее распространенный метод датель не использует лицензию эффективно, и его за-
современного квотирования - на его долю приходится ставляют ее продать;
Щ всех случаев квотирования в мировой практике. В - открытая; предоставление права на использование
этом случае величина допускаемого квотой импорта не объекта на основании заявления патентообладателя о
разбивается по странам. Глобальная квота ограничива- предоставлении лицензии любому заинтересованному
ет лишь общее количество товара, разрешенного к вво- лицу;
зу, и оставляет за импортером право выбора страны, в - обязательная: разрешение на использование объек-
которой производятся закупки в счет квоты. То же самое та промышленной собственности, выдаваемое по реше-
относится и к квотированию экспорта. Индивидуальные нию правительства без спроса патентообладателя;
квоты представляют собой квоту (общее количество раз- - сублицензия: предоставление лицензиатом прав на
решенных к импорту товаров), распределенную по стра- использование объекта третьим лицам при согласии ли-
нам-поставщикам. Тарифные квоты - это разрешение цензиара. Все условия оговариваются в основном дого-
на ввоз в страну определенного количества товаров по воре.
сниженным пошлинам или беспошлинно. Товары, ввози- В настоящее время наиболее часто применяются сле-
мые сверх тарифной квоты, облагаются обычными по- дующие виды лицензий; генеральная и индивидуальная.
шлинами. Тарифная квота - это своеобразный симбиоз Генеральная лицензия - это постоянно действующее
количественных ограничений и таможенно-тарифной по- разрешение, которое предоставляет право любому лицу
литики. Обычно он применяется по отношению к сырье- или фирме импортировать перечисленные в ней товары
вым товарам, в импорте которых по возможно более без каких-либо ограничений по количеству или стоимо-
низким ценам заинтересованы национальные произво- сти в течение всего времени действия лицензии. Гене-
дители. При этом предполагается, что данный товар ральная лицензия - это лицензия, оформляемая на каж-
производится внутри, но в количествах, недостаточных дый вид экспортируемого или импортируемого товара с
для покрытия внутреннего спроса. Сезонные квоты уста- указанием его количества и стоимости без определения
навливаются на определенное время года - в период конкретного покупателя или продавца товара. Индиви-
пика производства внутри страны. Они распространяют- дуальная (разовая) лицензия - это разовое разреше-
ся обычно на сельскохозяйственные товары. Суть их со- ние на одну торговую операцию (экспорт или импорт то-
стоит в том, чтобы закрыть дорогу импортным товарам в вара) с конкретным видом товара. Разовая лицензия вы-
сезон и предоставить право на ввоз в межсезонье. Цель дается на закупку товаров, включенных в список импорт-
этих квот - обеспечить рынками сбыта национальных ного контроля, или товар, происходящий из стран, тор-
производителей. говля с которыми контролируется.

- технические условия, т. е. фактически сложившиеся ной техники, в некоторых развивающихся странах (в


технические параметры, которым должна соответство- Египте, Сирии) действовали запреты на ввоз текстиля.
вать продукция. Их возникновение обусловлено тем, что Обострение конкурентной борьбы на мировых рынках
в течение продолжительного исторического периода на ' вызвало появление нового вида количественных ограни-
базе национальных хозяйственных комплексов сформи- чений, получившего название добровольного ограниче-
ровались национальные системы стандартов. Только в ния экспорта. Добровольное ограничение (самоогра-
США используется более 20 тыс. промышленных стан- ничение) экспорта (ДОЭ) - это соглашение, в соответ-
дартов. Примерно такое же количество стандартов дей- ствии с которым экспортер ограничивает свой экспорт
ствует в странах Западной Европы; (добровольно), чтобы избежать принудительных мер со
- специальные требования к маркировке и упаковке стороны импортера. Особенность ДОЭ состоит в нетра-
товаров, состоящие, в частности, в том, что маркировка диционной технике осуществления количественного ог-
должна содержать информацию о стране происхожде- раничения экспорта. Торговый барьер, который защища-
ния товара, его вес, специальные обозначения для опас- ет страну-импортера, устанавливается не на ее границе,
ных веществ и т. п.; а на границе страны-экспортера посредством инстру-
- обязательная инспекция, применяющаяся к товарам, ментов экспортного контроля. Он реализуется через не-
которые могут создавать опасность распространения за- официальные соглашения (под угрозой применения со
болеваний людей и животных, загрязнения окружающей стороны страны-импортера более жестких мер) об огра-
среды и других неблагоприятных последствий. В боль- ничении ввоза отдельных товаров на рынок импортера в
шинстве стран действуют специфические санитарные, виде сокращения объемов ежегодного прироста или ус-
ветеринарные и фитосанитарные нормы и правила; тановления минимальных цен. ДОЭ является временной
- запрет на ввоз продукции, которая не соответствует мерой, которая позволяет национальной промышленно-
тем или иным техническим требованиям, например на- сти страны-импортера приспособиться к меняющейся
циональным стандартам безопасности. Речь может идти структуре международной конкуренции. Однако практика
о запрете или ограничении импорта сырьевых товаров и его применения, в ряде случаев получившая долгосроч-
материалов, которые загрязняют окружающую среду ный характер (например, в торговле с текстилем), свиде-
(химических товаров, ядохимикатов, каменного угля и тельствует о протекционистской ориентации. Примером
нефти с высоким содержанием серы). соглашения по ДОЭ может служить объявленный Япони-
ей в 1989 г. «добровольный» отказ от увеличения экс-
порта автомобилей в США, срок которого истек только в
1996 г. В целом ДОЭ получили довольно широкое рас-
пространение в международной торговой практике.

22
41. Суть паратарифных мер нетарифного ограни- 42. Метод регулирования внешней торговли с по-
чения мощью валютно-кредитных средств и суть ва-
лютных ограничений
По мере снижения ставок таможенных пошлин и свя-
занного с этим падения фискальных таможенных доходов В состав нетарифных ограничений входят также мето-
государство стремится использовать иные источники для ды регулирования внешней торговли с помощью валют-
пополнения своих финансовых поступлений. В их числе но-кредитных средств. Они содержат элементы валют-
так называемые паратарифные меры. Это платежи и сбо- ного рынка, отношения экспортеров и импортеров с бан-
ры, которые взимаются с товара, пересекающего тамо- ками, систему национального и межгосударственного ва-
женную границу, которые увеличивают стоимость ввози- лютного регулирования, включая мероприятия, регули-
мого товара на дополнительную величину помимо тамо- рующие доступ импортеров к иностранной валюте, цену
женной пошлины (на определенный процент или опреде- валюты для них, а также условия платежа. Их протек-
ленную величину на единицу товара). В отличие от тамо- ционистский эффект состоит в возможности увеличения
женных пошлин паратарифные меры воздействуют на стоимости импорта. В эту категорию нетарифных огра-
импорт косвенным образом. Не являясь предметом меж- ничений входят меры валютного регулирования, субси-
дународного регулирования, они находятся целиком в дии и финансовые льготы и требования предваритель-
компетенции национальных органов власти, подчас даже ной оплаты стоимости импорта и/или уплаты импортных
местных. Паратарифным мерам свойственна фискальная налогов. Для борьбы с конкурирующими иностранными
функция. К паратарифным мерам относятся: товарами широко применяются валютные методы регу-
- внутренние (уравнительные) налоги и сборы - это лирования импорта. Они оказывают серьезное воздейст-
налоги и сборы, которые эквивалентны косвенным нало- вие на цены товаров, объем и структуру товарооборота
гам и сборам, взимаемым с отечественных товаров в и его географическое распределение.
стране импорта. Сюда входят, прежде всего, косвенные Одним из важных методов валютного регулирования в
налоги, которые включают в цену товара: налог на до- течение многих лет являются ограничения свободы ве-
бавленную стоимость (НДС), акцизы, налог на продажу дения валютных операций, устанавливаемые государст-
(налог с оборота), налог на потребление; венной властью в законодательном порядке (т. е, валют-
- налоги и сборы, взимаемые с импортера в связи с ные ограничения). Главная задача валютных
таможенным оформлением и перемещением товара че- ограничений - сокращение опока валюты и валютных
рез границу; это платежи, которые взимаются с импорти- ценностей из страны для уравновешивания платежного
руемых товаров сверх таможенных пошлин и налогов, баланса и поддержания курса национальной валюты.
причем они не имеют внутреннего аналога. Они предна- При режиме валютных ограничений импортеры должны
значены для финансирования определенных видов дея- обращаться в валютные органы за разрешением на по-
тельности, связанных с внешней торговлей, и имеют це- лучение и расходование иностранной валюты. Органы

X ! — — X
43. Генеральное соглашение по тарифам и торгов- 44. Всемирная торговая организация (ВТО), по-
ле (ГАТТ), цель и принципы его деятельности
f следствия для России в случае вступления в
нее
ГАТТ - это многостороннее соглашение, содержащее
принципы, правовые нормы и правила, которыми руко- Правовой основой ВТО являются ГАТТ в редакции
водствуются во взаимных торговых отношениях участ- 1994 г. (поэтому новую организацию часто называют
вующие в нем страны. Оно было подписано в Женеве ВТО/ГАТТ), а также Генеральное соглашение по торгов-
30 октября 1947 г. и вступило в силу с 1 января 1948 г. ле и услугам (ГАТС); Соглашение по торговым аспектам
для 23 подписавших его стран. Сложившееся на основе прав интеллектуальной собственности (ТРИПС). Сюда
этого Соглашения международное учреждение (также же входят несколько десятков соглашений, договоренно-
называвшееся ГАТТ) более 40 лет выполняло функции стей, решений, протоколов и деклараций, имеющих оди-
международной организации по вопросам торговли и яв- наковую силу для стран-членов. Некоторые документы
лялось центральным международным органом, в рамках ВТО уточняют и дополняют статьи ГАТТ, сохранившие
которого страны-члены осуществляли контроль за вы- свое главенствующее положение. Местопребывание
полнением упомянутого Соглашения, вели многосторон- ВТО - Женева (Швейцария). Ныне в нее входят 128 го-
ние торговые переговоры, рассматривали спорные во- сударств; еще свыше 30 стран, включая Россию и Китай,
просы, обсуждали важнейшие проблемы мировой тор- имеют статус наблюдателя и ведут переговоры о при-
говли и принимали решения, касающиеся правовых ос- соединении. Главная цель ВТО заключается в дальней-
нов международных торговых отношений. шей либерализации торговли товарами и услугами по-
Важная особенность ГАТТ - это возможность его со- средством совершенствования торговых правил. Важ-
вершенствования, развития новых правовых норм и его нейшая задача в области регулирования связанных с
организационных форм в соответствии с изменяющими- внешней торговлей инвестиций - разработка многосто-
ся условиями внешнеэкономических связей. В этом за- ронних правил, подобных существующим многосторон-
ключается одна из причин жизнестойкости данного Со- ним правилам по внешней торговле (в рамках Соглаше-
глашения, объясняющая, почему ГАТТ целиком, но в пе- ния по торговым аспектам инвестиционных мер -
ресмотренном виде, инкорпорирован в механизм соз- ТРИМС).
данной на его основе Всемирной торговой организации Вступление в ВТО накладывает на Россию целый спи-
(ВТО). Основная цель - содействие развитию и либера- сок обязательств по либерализации национального
лизации международных торговых отношений путем: внешнеторгового режима, совершенствованию бюджета
- ликвидации таможенных ограничений; и налоговой системы. В частности, речь идет о необхо-
- устранения всех форм дискриминаций в междуна- димости понизить средневзвешенную ставку импортного
родной торговле с целью повышения уровня жизни, тарифа до уровня 5-6%, т. е. до средних таможенных
обеспечения полной занятости; пошлин на готовые изделия, которые импортируют про-

23
валютного контроля, предоставляя валюту для импорт- левой характер. В их число входят: сборы в связи с та-
ной сделки, могут разрешить или запретить импортную моженным оформлением грузов (налог на таможенную
операцию. В настоящее время режим валютных ограни- очистку товаров), гербовый сбор, статистический сбор,
чений применяется главным образом в ряде развиваю- консульский сбор и др.;
щихся стран. В промышленно развитых странах валют- - таможенные доплаты в виде дополнительных нало-
ные ограничения представляют собой резервное оружие гов, добавочных пошлин, вводимых с целью пополнения
в системе современного протекционизма. Второе на- бюджета или защиты национального производства. Они
правление валютного регулирования импорта - это по- включают скользящие импортные налоги (сборы), при-
рядок продажи валютной выручки. В качестве примера званные поддерживать на постоянном уровне внутрен-
может быть выбрана действующая в России обязатель- ние цены, а также компенсационные сборы, которые по-
ная продажа валютной выручки экспортеров Централь- крывают (компенсируют) разницу между мировыми и
ному и уполномоченным банкам. В соответствии с уста- внутренними ценами на сельскохозяйственные товары.
новленным порядком все предприятия, включая пред-
приятия с участием иностранных инвестиций, должны
обязательно продавать 50% валютной выручки от экс-
порта товаров и услуг через уполномоченные банки по
рыночному курсу на внутреннем валютном рынке.

мышленно развитые страны, определяющие позицию - повышения реальных доходов и спроса, более эф-
ВТО в переговорном процессе с Россией. Однако Россия фективного использования сырья, роста производства и
уже предприняла серьезные шаги по либерализации торгового обмена.
своего внешнеторгового режима, упразднив максималь- Деятельность ГАТТ основывается на следующих прин-
ные ставки пошлин в 25 и 30% и снизив средневзвешен- ципах:
ную ставку импортного тарифа примерно до 11%. Даль- - осуществление торговли без дискриминации на ос-
нейшее снижение ставок таможенных пошлин может за- нове режима наибольшего благоприятствования и на-
метно сказаться на фискальных поступлениях в государ- ционального режима;
ственный бюджет, а также серьезно ослабит защиту жиз- - защита отечественных производителей путем уста-
ненно важных для страны обрабатывающих отраслей новления таможенных пошлин с постепенным отказом
промышленности. Вхождение в ВТО потребует от Рос- от нетарифных средств регулирования;
сии отказа или замораживания на нынешнем уровне суб- - сокращение ставок таможенного тарифа в результа-
сидий, предоставляемых ряду отраслей национальной те многосторонних переговоров и исключение возможно-
экономики. Это может иметь разрушительные последст- сти их несогласованного с партнерами повышения в
вия не только для традиционных их получателей, но и дальнейшем;
для других отраслей промышленности, выход которых - предоставление консультаций странам-участницам с
из кризиса немыслим без государственной поддержки. целью урегулирования проблем торговли;
Поэтому присоединение России к ВТО должно представ- - развитие международной торговли на основе спра-
лять собой сбалансированный процесс, в равной мере ведливой конкуренции;
учитывающий интересы как отечественных экспортеров, - предоставление льготного режима для развиваю-
нуждающихся в предоставлении России недискриминаци- щихся стран;
онного режима торговли, так и предприятий обрабаты- - заключение особых норм регулирования междуна-
вающих отраслей и аграрного сектора, восстановление и родной торговли для текстиля и одежды.
дальнейшее развитие которых возможно лишь при усло- Важное место в организационной структуре ГАТТ заня-
вии эффективного протекционизма. ли периодически проходившие под его эгидой перего-
ворные конференции, направленные на выработку со-
глашений по снижению тарифных и нетарифных барье-
ров в торговле.

24
45. Сущность рынка капитала и его интернациона- 46. Мировой рынок ссудных капиталов
лизация
Ссудный капитал - денежный капитал, предостав-
Мировой рынок капиталов - неотъемлемая часть ми- ляемый и мобилизуемый на условиях возврата и уплаты
рового хозяйства - на международном уровне играет все процента. Кредит способствует непрерывности произ-
более возрастающую роль. С функциональной точки водственных процессов и перераспределению капита-
зрения международный рынок капиталов представляет лов, выравниванию норм прибыли, увеличивает разме-
собой сложный экономический механизм, систему ры- ры накопления капитала, создает условия для расшире-
ночных отношений, которая обеспечивает аккумуляцию ния производства и содействует централизации капита-
и перераспределение финансовых средств (ресурсов) ла. Внутренний рынок ссудных капиталов изолирован от
между странами и регионами. Внешнеэкономические внешнего, международного, а кредитные учреждения,
связи длительное время осуществлялись чаще всего в находящиеся на территории страны и занимающиеся
виде ввоза и вывоза товаров, импорта и экспорта. По международными операциями, не являются составной
мере упрочнения капиталистического способа производ- частью экономики. Современный рынок ссудных капита-
ства в число вывозимых и ввозимых товаров попадает и лов сложился к началу 60-х гг.
такой специфический товар, как капитал. Этому способ- Функционально он делился на:
ствует как интернационализация хозяйственной жизни, - рынок краткосрочных капиталов, или денежный ры-
так и процесс перерастания домонополистического капи- нок (включает депозитно-ссудные операции со сроком от
тализма в свою высшую стадию - монополистический одного дня до одного года);
капитализм. На этом этапе развития в условиях обостре- - рынки среднесрочных и долгосрочных капиталов -
ния конкурентной борьбы уже между целыми странами и рынок капиталов (период до 5-7 лет).
регионами вывоз многих товаров и услуг (как самостоя- Основу функционирования международного рынка
тельное явление) становится затруднительным или да- ссудных капиталов составляет еврорынок, на котором де-
же невозможным без мощной поддержки более сильно- позитно-ссудные операции осуществляются в евровалю-
го, универсального товара - товара-капитала. тах в экстерриториальных центрах. Евровалюта - это лю-
Интернационализация рынков капитала связана с при- бая денежная единица, которая вложена в кредитные уч-
граничным объединением рынков ценных бумаг и в реждения за пределами страны происхождения и нахо-
меньшей степени рынков прямых капиталовложений, дится вне юрисдикции и контроля валютных органов этой
банковских займов и депозитов. Она измеряется объе- страны. Она создается, когда кто-либо переводит средст-
мом операций на международных рынках и соответст- ва в национальных денежных единицах в кредитные уч-
вующих операций на внутренних рынках. Объем и изме- реждения другого государства для оплаты товаров и ус-
нение операций в стоимостном отношении показывают луг, осуществления валютных операций или размещения
доступ на международные рынки капиталов. Этот пока- в депозиты. Еврорынок располагает относительно само-

г

47. Институты мирового рынка капитала 48. Международная миграция капитала и ее цели
Основными институтами рынка являются: Международная миграция капитала - движение
- Банковские компании. На первом этапе экономиче- стоимости в денежной и (или) товарной форме из одной
ского развития коммерческие банки доминируют. На страны для получения прибавочной стоимости в другой
среднем и высшем уровнях развития возрастает значе- стране, а также для получения других экономических и
ние специализированных посредников и рынков ценных политических выгод. При товарном экспорте произве-
бумаг. Процесс интернационализации кредитно-финан- денная стоимость вывозится за рубеж с целью реализа-
совой инфраструктуры привел к созданию банковских ции уже заключенной в данном товаре прибавочной
синдикатов для разовых операций по сбыту и распреде- стоимости и однократно. При экспорте капитала за рубе-
лению облигаций промышленных компаний. По мере уд- жом происходит инвестирование, а не реализация, при-
линения сроков предоставляемых кредитов группы круп- чем присвоение прибавочной стоимости происходит в
ных банков различных стран начали создавать устойчи- стране-импортере и многократно. В настоящее время
вые консорциумы для предоставления средне- и долго- международная миграция капитала является одной из
срочных займов. Международные ассоциации крупней- главных форм международных экономических отноше-
ших банков были образованы для совместного обеспе- ний, значительно опережая стоимостный объем между-
чения своих клиентов всеми видами банковских услуг. народной торговли. Особенно это характерно для про-
- Государство, которое выступает в виде центральных мышленно развитых стран. В экономической литературе
и местных органов власти, казначейства или других используются термины «международная миграция капи-
уполномоченных учреждений и может выполнять функ- тала», «экспорт капитала» и «импорт капитала». Прин-
ции кредитора, заемщика или играть роль гаранта и по- ципиальное отличие этих терминов состоит в том, с ка-
ручителя по внешним обязательствам частных юридиче- кой стороны рассматривается процесс международного
ских лиц. Для осуществления государственного страхо- трансферта капитала. Если данный процесс рассматри-
вания экспортных кредитов во многих странах были соз- вается с точки зрения экспортеров капитала или капита-
даны, а позднее реорганизованы специальные институ- лоэкспортирующей страны, то говорят об экспорте капи-
ты. В одних случаях они являются государственными ор- тала, и т. д. Однако в настоящее время эти термины не-
ганизациями (США), в других - полугосударственными редко рассматриваются как синонимы.
(Британия, Франция), а в третьих - частными компания- Цели международной миграции капитала:
ми, оперирующими от имени и за счет правительства 1) максимизация прибыли: получение более высокой
(Германия). В большинстве индустриальных стран экс- прибавочной стоимости;
порт кредитуется частной банковской системой. Практи- 2) формы вывоза капитала:
ка государственного кредитования внешнеторговых опе- 3) вывоз предпринимательского капитала - инвестиро-
раций распространяется повсюду, и прежде всего, через вание, осуществляется следующими путями:

25
стоятельной и гибкой системой процентных ставок, что затель растет по всем секторам рынка капиталов, Так,
позволяет евроцентрам предлагать клиентам более вы- выпуск ценных бумаг все больше осуществляется на ме-
сокие проценты по депозитам и низкие по кредитам по ждународных рынках. Показатели международных опе-
сравнению с национальным рынком капиталов. Несмотря раций на рынках капиталов также быстро растут. Веду-
на это рынок евровалют и национальный рынок ссудных щей силой активизации международных операций вы-
капиталов связаны между собой через переплетение де- ступает процесс институционализации сбережений, со-
нежных потоков. Крупные национальные и иностранные средоточения их в руках небанковских кредитных учреж-
рынки капиталов издавна сложились и действуют в веду- дений. Соотношение операций, пересекающих границы,
щих индустриальных странах, а с недавних пор сформи- и держание портфелей ценных бумаг подтверждает на-
ровались и в развивающихся странах. личие тенденции к интернационализации рынков капита-
ла. Постоянное перемещение капитала через нацио-
нальные границы, обусловленное углубленной интерна-
ционализацией производства, превратило международ-
ные кредитные отношения в неотъемлемую часть миро-
хозяйственных связей. Начиная с последней трети
прошлого столетия, кредитные рынки стали функциони-
ровать как совокупности, объединенные общими законо-
мерностями развития, что позволяет говорить о форми-
ровании мировой кредитно-финансовой системы, вклю-
чающей движение облигационных, банковских займов,
портфельных, прямых капиталовложений, а также эко-
номическую мощь.

- создание совместного предприятия; деятельность государственных и полугосударственных


- с участием иностранного капитала на 100%; внешнеторговых банков.
4) вывоз ссудного капитала, состоит из двух операций: - Межгосударственные банки и валютные фонды.
- эмиссия и операции с ценными бумагами; Банк международных расчетов (БМР) наблюдает за со-
- международный банковский кредит; стоянием еврорынка и обеспечивает регулирование ва-
5) зарубежные инвестиции: лютных и кредитных отношений во всем мире.
6) прямые инвестиции; позволяют контролировать - Транснациональные корпорации (ТНК) являются
компанию - реципиента иностранного капитала; крупными субъектами международных кредитных отно-
7) портфельные инвестиции. Не позволяют контроли- шений. Они располагают гигантскими внутрикорпоратив-
ровать компанию - реципиента иностранного капитала. ными накоплениями и покрывают за счет самофинанси-
Их роль сводится к простому акционированию. рования более половины потребности в своих ресурсах.
Виды зарубежных инвестиций: Тем не менее ТНК постоянно нуждаются в средствах для
- трансконтинентальные - инвестиции на другой кон- обслуживания растущего производства и сбыта продук-
тинент. Преследуются стратегические цели. ции. ТНК используют все типы рынков - национальные,
- транснациональные - инвестиции в соседние стра- иностранные и международный еврорынок. ТНК исполь-
ны. Преследуются тактические цели, минимизация из- зуют рынок ссудных капиталов не только для получения
держек. кредитов на обслуживание текущих платежей или долго-
срочных вложений, но и для наиболее выгодного разме-
щения принадлежащих им денежных и финансовых тре-
бований.

26
49. Современные тенденции в процессе междуна- 50. Положительные и отрицательные последст-
родной миграции капитала вия экспорта и импорта капитала
В числе новых тенденций в процессе международной Играя в целом стимулирующую роль в развитии миро-
миграции капитала можно выделить следующие. вой экономики, международное движение капитала вы-
1. Экспорт частного капитала растет более быстрыми зывает различные последствия для стран - экспортеров
темпами по сравнению с ростом вывоза государственно- и импортеров капитала. В качестве основных положи-
го капитала. тельных последствий экспорта капитала для стран, его
2. Крупными импортерами капитала стали США. При- вывозящих, и в целом для мировой экономики необходи-
мерно 5 млн американцев работают сейчас на предпри- мо отметить следующие:
ятиях, принадлежащих иностранным инвесторам. 1. Капитал пересекает границы в поисках благоприят-
3. Четко прослеживается тенденция перекрестной ми- ных сфер его приложения и прироста в мировых мас-
грации капитала в рамках промышленно развитых стран. штабах. Это способствует росту конкурентоспособности,
На долю промышленно развитых стран в целом прихо- прежде всего компаний - экспортеров капитала, и в ко-
дится более 70% всех иностранных инвестиций. Такое нечном счете национальной экономики стран, из кото-
положение объясняется тем, что прогрессирующими от- рых вывозится капитал.
раслями являются автомобилестроение, электронная и 2. Вывоз капитала является одним из важнейших условий
электротехническая промышленность, телекоммуника- формирования и развития международного разделения тру-
ции и связь, информационные технологии, для развития да, что способствует углублению и интенсификации между-
которых требуется квалифицированная рабочая сила и народной специализации и кооперации производства.
высокая платежеспособность населения. 3. Международная миграция капитала увеличивает
4. В качестве экспортеров капитала выступает ряд раз- объемы взаимного товарообмена между странами, в том
вивающихся стран (Сингапур, Сянган (Гонконг), Респуб- числе промежуточными продуктами между филиалами
лика Корея, Саудовская Аравия, Бразилия и ряд других международных корпораций, стимулируя развитие миро-
стран). Нельзя не заметить, что ведущие страны ОПЕК в вой торговли.
основном экспортируют ссудный капитал (преимущест- 4. В условиях глобализации мировой экономики и инте-
венно в США). Причем объемы экспорта ссудного капи- грации финансовых рынков обеспечивается международ-
тала из этих стран зависят от мировых цен на нефть и ное воспроизводство капитала, повышается эффектив-
нефтепродукты. ность механизма международных экономических связей.
5. Все больше в процесс миграции капитала вовлека- В качестве основных отрицательных последствий для
ются бывшие социалистические страны, особенно Поль- стран, экспортирующих капитал, можно отметить следующие:
ша, Венгрия, Чехия, а также КНР. Включились в этот про- - вывоз капитала за рубеж без адекватного привлече-
цесс Россия и другие страны СНГ. ния иностранных инвестиций несколько уменьшает внут-

51. Особенности инвестиционного климата России


Инвестиционный климат - это условия для средне-
срочного или долгосрочного вложения капитала в раз-
Г 52. Причины и негативные последствия бегства
капитала из России
В общем виде основными причинами утечки капитала
—г*

личные отрасли данной страны или региона. Инвестици- из России являются:


онный климат - весьма емкое понятие, которое включа- - несовершенство и противоречивость законодатель-
ет в расчет инвестор, когда оценивает, насколько благо- ной базы, особенно в области налогообложения;
приятны (или неблагоприятны) в той или иной стране ус- - отсутствие объектов для вложения денежных
ловия для вложения капитала: состояние политики, эко- средств, отвечающих интересам инвесторов;
номики, права, идеологии, культуры и т. д. Чем хуже ин- - нестабильность политической ситуации, ее непред-
вестиционный климат, тем выше инвестор оценивает сказуемость;
свой предпринимательский риск, тем меньше вероят- - криминализация экономики и коррумпированность
ность инвестиций. В России инвестиционный климат власти;
был относительно благоприятным в течение весьма - неурегулированность отношений собственности (на-
кратких периодов времени (с определенностью можно пример, в некоторых случаях приватизация создала воз-
назвать лишь нэп да начало «перестройки»). Инвестици- можность для владельцев предприятий отчуждать нахо-
онный климат России отличается рядом традиционно дящиеся в их собственности активы и укрывать получен-
привлекательных сторон, к которым можно отнести: ную выручку за рубежом);
- богатые природные ресурсы; - неблагоприятный инвестиционный климат в России;
- мощный, хотя часто технически устаревший и хрони- - отсутствие доверия к национальной валюте и к рос-
чески недогруженный производственный аппарат; сийским финансово-кредитным организациям.
- высокий научно-технический потенциал; Массовая утечка капитала из России имела сущест-
- наличие дешевой и достаточно квалифицированной венные негативные последствия. В качестве основных
рабочей силы. негативных последствий можно выделить следующие:
Эти положительные факторы нередко перевешивают- - опок капиталов ограничивает свободу действий рос-
ся рядом отрицательных моментов несмотря на некото- сийского правительства в проведении оптимального эко-
рый положительный опыт функционирования иностран- номического курса, дестабилизируя систему государст-
ных инвестиций в экономике России. Инвестиционный венного регулирования. Для предотвращения утечки ка-
климат в России является сложным. Своеобразный па- питала государство иногда повышает реальную про-
радокс инвестиционного процесса в нашей стране состо- центную ставку, что негативно отражается на внутрен-
ит в том, что, если во многих странах мира приток ино- нем инвестиционном процессе;
странных инвестиций обычно следует за притоком оте- - сокращается предложение валюты на внутреннем
чественных, то в России наоборот. В целом в настоящее рынке, что не позволяет устанавливать реальный курс
</ I
27
ренние капиталовложения, и это отображается в опреде- Активное участие стран с переходной экономикой в
ленном замедлении экономического развития стран, экс- международном инвестиционном процессе должно спо-
портирующих капитал; собствовать повышению эффективности функциониро-
- вывоз капитала отрицательно сказывается на уровне вания их экономик.
занятости в стране, экспортирующей капитал, и способ-
ствует росту безработицы;
- экспорт капитала отрицательно сказывается на со-
стоянии платежного баланса вывозящей капитал страны.
Для стран, ввозящих капитал, положительные послед-
ствия могут быть следующими:
1. Регулируемый и сбалансированный импорт капита-
ла способствует экономическому росту страны - реципи-
ента иностранного капитала, включая как количествен-
ный, так и качественный рост.
2. Сбалансированный импорт капитала создает новые
рабочие места и снижает уровень безработицы.
3. Ввоз иностранного капитала приносит новые техно-
логии, современные методы менеджмента и маркетинга,
а также способствует ускорению в стране НТП (по мень-
шей мере на уровне страны-реципиента).
В свою очередь, существуют и отрицательные послед-
ствия привлечения иностранного капитала.
1. Приток иностранного капитала, «подменяя» мест-
ный капитал либо пользуясь его бездействием, вытесня-
ет местный бизнес из прибыльных отраслей. В результа-
те при определенных условиях это может привести к од-
нобокости развития страны и угрозе ее экономической и
даже политической безопасности.
2. Импорт капитала часто связывается с проталкивани-
ем на рынок страны - реципиента товаров, уже прошед-
ших свой жизненный цикл, а также снятых с производства
в результате выявленных недоброкачественных свойств.

рубля по отношению к иностранным валютам (курс руб- время инвестиционный климат в России является недос-
ля становится неустойчивым); таточно благоприятным для широкого привлечения ино-
- сокращаются золотовалютные резервы страны, а странных инвестиций, в первую очередь прямых.
это не позволяет в полной мере их наращивать и нега-
тивным образом отражается на курсе рубля;
- сокращаются инвестиционные ресурсы и создается
искусственный спрос на зарубежные кредиты;
- уменьшается налогооблагаемая база (практика по-
вседневного вывоза активов неизбежно порождает укло-
нение от налогов, взимаемых с доходов на эти активы) и
существенно сокращаются поступления в бюджеты всех
уровней;
- в страну не инвестируется прибыль, полученная от
сбежавшего за границу капитала;
- существенно ухудшается инвестиционный климат
страны;
- принципиальным образом сдерживается экономиче-
ский рост страны.

28
53. Платежный баланс страны и его составляющие 54. Валютные отношения
Все страны являются участницами современного ми- С середины XX столетия международные экономиче-
рового хозяйства. Активность этого участия, степень ин- ские, финансовые и валютные отношения получают но-
теграции отдельных стран в мировое хозяйство различ- вый импульс развития. Общая тенденция к строительст-
ны. Внешнеэкономические связи в своем развитии про- ву открытой экономики способствует интенсификации
ходят определенные этапы, смена которых характеризу- торгового обмена, развитию международного финанси-
ет усиление целостности мирового хозяйства, усложне- рования, возникновению новых валютных рынков, рас-
ние содержания международных экономических отноше- ширению валютно-финансовых отношений между раз-
ний: от торговли и услуг - к вывозу капитала и последую- ными странами. Валютные отношения представляют
щему созданию международного производства, далее - собой совокупность экономических отношений, связан-
к формированию единого мирового рынка валют, креди- ных с функционированием денег как мировых денег.
тов, ценных бумаг. Помимо экономических существуют Деньги как мировые деньги обслуживают внешнюю тор-
политические, военные, культурные и другие отношения говлю и услуги, миграцию капитала, перевод прибылей
между странами, которые порождают денежные платежи на инвестиции, предоставление займов и субсидий, на-
и поступления. Платежный баланс - балансовый счет учно-технический обмен, туризм, государственные и ча-
международных операций - это стоимостное выра- стные денежные переводы. Валютные отношения осу-
жение всего комплекса внешнеэкономических свя- ществляются на национальном и международном уров-
зей страны в форме соотношения поступлений и нях. На национальном уровне они охватывают сферу на-
платежей. Балансовый счет международных операций циональной валютной системы. Национальная валют-
представляет собой количественное и качественное ная система - это форма организации валютных отно-
стоимостное выражение масштабов, структуры и харак- шений страны, определяемая ее валютным законода-
тера внешнеэкономических операций страны, ее участия тельством. Особенности НВС определяются степенью
в мировом хозяйстве. На практике принято пользоваться развития и специфики экономики, а также внешнеэконо-
термином «платежный баланс», а показатели валютных мических связей той или иной страны. Международная
потоков по всем операциям обозначать как платежи и валютная система (МВС) является формой организации
поступления. валютных отношений в рамках мирового хозяйства. Она
Структура платежного баланса. Платежный баланс возникла в результате эволюции мирового капиталисти-
имеет следующие разделы: торговый баланс, т. е. соот- ческого хозяйства и юридически закреплена межгосу-
ношение между вывозом и ввозом товаров; баланс услуг дарственными соглашениями. Главная задача междуна-
и некоммерческих платежей (баланс «невидимых» опе- родной валютной системы - регулирование сферы меж-
дународных расчетов и валютных рынков для обеспече-

—*
раций).
Торговый баланс. Исторически внешняя торговля вы- ния устойчивого экономического роста, сдерживания ин-

т. 55. Классификация валюты по статусу


По статусу различают валюты национальные, ино-
Г 56. Классификация валюты по отношению к ва-
лютным запасам страны, к курсам валют дру-
гих стран и по режиму применения
странные международные, региональные и евровалюту.
Национальная валюта - это законное платежное По отношению к валютным запасам страны различают:
средство на территории определенного государства. На- - резервную валюту, под которой понимается ино-
пример, в Российской Федерации национальной валю- странная валюта, в которой центральные банки других
той является российский рубль. государств накапливают и хранят резервы для междуна-
Иностранная валюта - это иностранные банкноты и родных расчетов по внешнеторговым операциям и ино-
монета, а также требования, выраженные в иностранной странным инвестициям. Резервная валюта служит базой
валюте в виде банковских вкладов, векселей и чеков. определения валютного паритета и валютного курса для
Например, для резидентов Российской Федерации дол- других стран. К таким валютам относятся доллар США,
лар США, обращающийся на территории США, является евро, немецкая марка, японская иена, фунт стерлингов и
иностранной валютой. швейцарский франк;
Международная валюта (международная счетная - нерезервную валюту - валюту, которая не исполь-
единица) эмитирует Международный валютный фонд зуется для хранения валютных запасов страны.
(МВФ). Ее представляют СДР (Special Drawing Rights) - По отношению к курсам других валют различают:
специальные права заимствования, являющиеся безна- - сильную (твердую) валюту - устойчивую валюту со
личными денежными средствами в виде записей на спе- стабильным курсом. К таким валютам можно отнести
циальном счете страны в МВФ. доллар США, японскую иену, немецкую марку и швей-
Региональной валютой является евро, который пред- царский франк. Это связано с интенсивным экономиче-
ставляет собой национальную валюту 12 государств - ским развитием Германии и Японии в последние 30 лет,
членов Европейского Союза. Исключение составляют Да- а также с устойчивым притоком капиталов в Швейцарию;
ния, Швеция, Великобритания, объединенные в Экономи- - слабую (мягкую) валюту - валюту, неустойчивую по
ческий валютный союз (ЕВС). отношению к собственному номиналу и к курсам других
Евровалюта - это валюта, переведенная на счета в валют. Такими валютами являются большинство нацио-
иностранные банки и используемая ими для операций во нальных валют развивающихся государств, например
всех странах, исключая страну эмитента данной валюты. мексиканское песо, бразильский реал, украинская грив-
Данная валюта «уходит» из-под контроля национальных на, казахский тенге и др.
монетных властей и является более дешевой, чем ино- По режиму применения различают:
странная или национальная валюта. Примером еврова- - свободно конвертируемую валюту (СКВ) - валюту,
люты является евродоллар -доллар США, обращающий- свободно обмениваемую на любую другую валюту. Аб-
ся на территории Европы, например в Германии. солютной конвертируемостью обладают валюты, входя-

29
фляции, поддержания равновесия внешнеэкономическо- ступает исходной формой международных экономиче-
го обмена и платежного оборота. МВС является одним ских отношений, связывающей национальные хозяйства
из важнейших механизмов, который может содейство- в мировое хозяйство. Благодаря внешней торговле скла-
вать расширению или, наоборот, ограничению междуна- дывается международное разделение труда, которое уг-
родных экономических отношений. Международные кре- лубляется и совершенствуется с развитием внешней
дитно-финансовые отношения охватывают систему от- торговли и других международных экономических опера-
ношений, связанных с движением ссудного капитала на ций.
мировом кредитном и финансовом рынках. Баланс услуг включает платежи и поступления по
транспортным перевозкам, страхованию, электронной,
телекосмической, телеграфной, телефонной, почтовой и
другим видам связи, международному туризму, обмену
научно-техническим и производственным опытом, экс-
пертным услугам, содержанию дипломатических, торго-
вых и иных представительств за границей, передаче ин-
формации, культурным и научным обменам, различным
комиссионным сборам, рекламе, ярмаркам и т. д. Услуги
представляют собой динамично развивающийся сектор
мировых экономических связей; его роль и влияние на
объем и структуру платежей и поступлений постоянно
возрастают.
Баланс движения капиталов и кредитов выражает
соотношение вывоза и ввоза государственных и частных
капиталов, предоставленных и полученных международ-
ных кредитов. По экономическому содержанию эти опе-
рации делятся на две категории: международное движе-
ние предпринимательского и ссудного капитала.

щие в корзину СДР, а также швейцарский франк. Также


свободно конвертируемыми валютами являются канад-
ский доллар, израильский шекель, валюты стран Запад-
ной Европы;
- частично конвертируемую валюту - валюту, обла-
дающую ограниченными возможностями обмена на дру-
гие валюты. К такой валюте относится, например, рос-
сийский рубль;
- неконвертируемую валюту (замкнутую) - валюту, ис-
пользуемую в пределах только одной страны. К приме-
ру, такой валютой является монгольский тугрик или ар-
мянский драм.
По классификации МВФ валюта может быть конверти-
руемой по текущим операциям, по капитальным опера-
циям и обладать полной конвертируемостью.
Конвертируемость по текущим операциям предпо-
лагает отсутствие ограничений на платежи и трансфер-
ты по текущим международным операциям, связанным с
торговлей товарами, услугами, межгосударственными
переводами доходов и трансфертов.
Конвертируемость по капитальным операциям
предполагает отсутствие ограничений на платежи и
трансферты по международным операциям, связанным
с движением капитала (прямые и портфельные инвести-
ции, финансовые и товарные кредиты и т. п.).
Полная конвертируемость означает отсутствие ка-
ких-либо валютных ограничений как по текущим, так и по
капитальным операциям.
Характеризуя степень конвертируемости валют, необхо-
димо принимать во внимание и зависимость вида валют-
ной обратимости от национальной принадлежности валю-
ты. В соответствии с этим признаком разделяют внутрен-
нюю, внешнюю и полную конвертируемость валюты.

30
57. Классификация видов валютных курсов по сте- 58. Классификация видов валютных курсов по
пени свободы колебания и по учету инфляции способу установления, по отношению к пари-
тету покупательной способности и по способу
По степени свободы колебания валютные курсы де- продажи валюты
лятся на фиксированные, плавающие и смешанные.
Фиксированный валютный курс - унифицированная По способу установления валютные курсы делятся
система валютных курсов на основе официальных, со- на официальные и фактические.
гласованных странами - членами МВФ валютных пари- Официальный (биржевой) валютный курс устанав-
тетов, выраженных в золоте или в долларах США. В ос- ливает центральная валютная биржа страны. По этому
нове фиксированного курса лежит валютный паритет, курсу совершаются все правительственные расчеты с
т. е. официально установленное соотношение денежных внешним миром. В Российской Федерации официаль-
единиц разных стран. ным валютным курсом является курс Центрального бан-
Плавающий валютный курс - механизм установле- ка, устанавливаемый на Московской межбанковской ва-
ния и поддерживания курса национальной валюты, при лютной бирже (ММВБ). *
котором он свободно изменяется в результате взаимо- Фактический банковский курс - это курс, по которо-
действия спроса и предложения на валютном рынке. му резиденты данной страны могут осуществлять расче-
Смешанный валютный курс сочетает в себе элемен- ты с иностранными партнерами. Обычно такой курс
ты фиксированного и плавающего валютных курсов. предлагают основные участники валютного рынка - ком-
Примером такого валютного курса является курс нацио- мерческие банки.
нальных валют - стран Европейского валютного союза, По отношению к паритетному официальный валютный
которые были фиксированы в 1 ЭКЮ, а через него соот- курс может быть либо завышенным, либо заниженным.
ветственно жестко привязывались друг к другу, но по от- Это оказывает существенное влияние на развитие внеш-
ношению к валютам стран, не входящих в ЁВС, находи- ней торговли страны посредством изменений ценовых
лись в свободном плавании. соотношений экспорта и импорта, вызывая изменения
По учету инфляции валютные курсы делятся на реаль- внутриэкономической ситуации, а также изменяя поведе-
ный и номинальный. Номинальный валютный курс по- ние фирм, работающих на экспорт или конкурирующих с
казывает обменный курс валют, действующий в настоя- импортом. Многие страны манипулируют валютными
щий момент времени на валютном рынке страны. Ре- курсами для обеспечения задач в области как экономи-
альный валютный курс - это номинальный валютный ческого развития, так и защиты от валютного риска. Ма-
курс, скорректированный с учетом инфляции в странах. нипулирование включает целый ряд мероприятий - от
Для оценки уровня инфляции используют индекс цен, от- искусственного занижения или, наоборот, завышения
ражающий степень изменения общего уровня цен в курсов национальных валют, использования тарифов и

>*
стране. Чаще всего применяется индекс потребитель- лицензий до механизма интервенций.

59. Рыночное и государственное регулирование


валютных отношении
Как свидетельствует мировой опыт, в условиях рыноч-
Г 60. Суть валютной политики государства
Это комплекс мероприятий в сфере международных
валютных отношений, реализуемых в соответствии с те-
ной экономики осуществляется рыночное и государст- кущими и стратегическими целями страны. Юридически
венное регулирование международных валютных отно- валютная политика оформляется валютным законода-
шений. Государство издавна вмешивалось в валютные тельством и валютными соглашениями между государ-
отношения - вначале косвенно, а затем непосредствен- ствами. Государство в настоящее время само может вы-
но, учитывая их важную роль в мирохозяйственных свя- брать режим валютного курса - плавающий или фикси-
зях. С отменой золотого стандарта в 30-х гг. XX в. пере- рованный и тем самым определить значимость опреде-
стал действовать механизм золотых точек как стихий- ления величины валютного курса для национальных
ный регулятор валютного курса. Рыночное и государст- предприятий и организаций, участвующих в междуна-
венное регулирования дополняют друг друга. Первое, родных экономических отношениях. Помимо этого к ме-
основанное на конкуренции, порождает стимулы разви- рам государственного воздействия на величину валют-
тия, а второе направлено на преодоление негативных ного курса относятся:
последствий рыночного регулирования валютных отно- - девизная политика - это политика регулирования
шений. В системе регулирования рыночной экономики валютного курса путем покупки-продажи иностранной
важное место занимает валютная политика - совокуп- валюты. Важным инструментом девизной политики госу-
ность мероприятий, осуществляемых в сфере междуна- дарств являются валютные интервенции - операции
родных валютных и других экономических отношений в центральных банков на валютных рынках по купле-про-
соответствии с текущими и стратегическими целями. На- даже национальной денежной единицы против ведущих
правление и формы валютной политики определяются иностранных валют;
валютно-экономическим положением стран, эволюцией - дисконтная политика - это изменение Централь-
мирового хозяйства, расстановкой сил на мировой аре- ным банком учетной ставки, в том числе с целью регули-
не. Обоснованием валютной политики служит опреде- рования величины валютного курса, путем воздействия
ленная теория, возведенная в ранг официальной догмы. на стоимость кредита на внутреннем рынке и тем самым
Юридически валютная политика оформляется валют- на международное движение капитала;
ным законодательством - совокупностью правовых - протекционистские меры - это меры, направлен-
норм, регулирующих порядок совершения операций с ные на защиту собственной экономики, в данном случае
валютными ценностями в стране и за ее пределами, а национальной валюты. К ним относятся в первую оче-
также валютными соглашениями - двухсторонними и редь валютные ограничения.
многосторонними - между государствами по валютным При манипулировании величиной валютного курса с
проблемам. Одним из средств реализации валютной по- целью изменения условий внешней торговли страны ча-
I S/
9 'О
I
3 1
По отношению к паритету покупательной способ- ских цен, который лучше всего отражает уровень инфля-
ности валюты курсы национальной валюты могут быть ции в стране. Курс национальной валюты может изме-
завышенными, заниженными и паритетными. Завышен- няться неоднократно во времени по отношению к раз-
ный курс национальной валюты - это официальный личным валютам. Так, по отношению к сильным валю-
курс, установленный на уровне выше паритетного курса. там он может падать, а по отношению к слабым - подни-
В свою очередь, заниженный валютный курс - это маться.
официальный курс, установленный ниже паритетного.
Паритетный валютный курс определяется как отноше-
ние стоимостей однотипных «корзин» товаров и услуг
двух стран, выраженных в их национальных валютах.
По способу продажи валюты различают туристиче-
ский (банкнотный) и валютный (обмен депозитами) кур-
сы. По туристическому курсу обмениваются наличные
банкноты и монеты в обменных пунктах, как правило,
коммерческих банков. Используется, как правило, в от-
ношении физических лиц. Валютный курс используется
коммерческими банками при проведении операций на
валютном рынке с безналичной валютой, обычно при
осуществлении конверсионных операций различной
срочности. Способ установления валютного курса назы-
вается котировкой. Различают прямую и обратную ко-
тировки валюты. Под прямой котировкой понимается та-
кое установление валютного курса, при котором за еди-
ницу иностранной валюты дается определенное количе-
ство национальной. При обратной котировке за единицу
национальной валюты дается определенное количество
иностранной.

ще всего используются такие методы валютного регули- литики является валютное регулирование - регламента-
рования, как двойной валютный рынок, девальвация и ция государством международных расчетов и порядка
ревальвация. Девальвация - это снижение курса валю- проведения валютных операций. Прямое валютное регу-
ты страны по отношению к твердым валютам, междуна- лирование реализуется путем законодательных актов и
родным счетным единицам. При открытой девальвации действий исполнительной власти, косвенное - с исполь-
правительство превращает ее в средство укрепления зованием экономических, в частности валютно-кредит-
своей валюты путем изъятия из обращения части денеж- ных, методов воздействия на поведение экономических
ной массы или обмена обесценившихся денег. При агентов рынка. Региональное валютное регулирование
скрытой девальвации происходит обесценение бумаж- осуществляется в рамках экономических интеграцион-
ных денег, но изъятия части денежной массы из обраще- ных объединений, например в ЕС, в региональных груп-
ния не происходит. Ревальвация - это фактическое по- пировках развивающихся стран. Валютная политика оп-
вышение курса национальной валюты по отношению к ределяет подготовку, принятие и реализацию решений
международным валютным денежным единицам. Ре- по валютным проблемам. Регулирование валютных от-
вальвация представляет собой один из методов стаби- ношений включает несколько уровней:
лизации внутреннего денежного обращения после пре- - частные предприятия, в первую очередь националь-
одоления инфляции. ные и международные банки и корпорации, которые рас-
полагают огромными валютными ресурсами и активно
участвуют в валютных операциях;
- национальное государство (министерство финансов,
центральный банк, органы валютного контроля);
- на межгосударственном уровне.

32
61. Валютный рынок, виды и функции 62. Суть валютного риска
Валютные рынки представляют собой механизм, с по- Валютный риск - это вероятность потери или недо-
мощью которого взаимодействуют продавцы и покупате- получения прибыли в результате неблагоприятного ко-
ли валюты. Валютный рынок - это глобальная электрон- лебания величины валютного курса.
ная сеть коммерческих банков различных стран мира, Короткая валютная позиция опасна при падающем
осуществляющих куплю-продажу иностранной валюты курсе национальной валюты, а длинная позиция небла-
за национальную. Таким образом, торговля валютой на гоприятна для участников внешнеэкономической дея-
валютном рынке не привязана к какой-либо одной гео- тельности, прогнозирующих рост курса национальной
графической точке и не имеет фиксированного времени валюты. Для уменьшения валютного риска часто исполь-
открытия и закрытия. Наиболее мощные торговые пло- зуются срочные контракты, которые обращаются на ме-
щадки сосредоточены в основных мировых финансовых ждународных биржах или торгуются международными
центрах - в Лондоне, Нью-Йорке, Токио, Сингапуре, банками.
Франкфурте-на-Майне, Брюсселе и др. Валютный рынок Валютный риск - это нежелательные изменения курса
объединяет валюты с различным режимом националь- валюты на международном или национальном рынке.
ного регулирования. На валютном рынке происходит об- Валютные риски бывают: трансакционный (при перево-
мен депозитов в одной валюте на депозиты в другой ва- де выручки от сделки в другую валюту), трансляционный
люте, поэтому движение фондов отсутствует. Часто ва- (несоответствие активов и обязательств в разных валю-
лютный рынок называют форексным рынком (рынком тах), экономический (неправильный прогноз инфляции и
иностранной валюты) (forex). Объектом форексного рын- динамики валютного курса). Управление валютным рис-
ка является свободно конвертируемая валюта, а основ- ком происходит с помощью:
ными участниками - центральные эмиссионные банки - игнорирования;
стран, коммерческие банки, специализированные бро- - переложения/разделения с партнером;
керские и дилерские организации, транснациональные - страхования (хеджирования).
компании, фирмы, физические лица. Роль валютного
рынка в экономике страны определяется его функциями,
которые сводятся к следующим:
1) обслуживание международного оборота товаров,
услуг и капитала;
2) формирование валютного курса под влиянием спро-
са и предложения;
3) предоставление механизма защиты от валютных
рисков, движение спекулятивных капиталов и инстру-

—х
63. Форвардные валютообменные контракты и
своп-операции
Форвардные валютообменные контракты - это обяза-
Г 64. Фьючерсные валютообменные контракты и
опционные контракты
Валютообменные контракты относятся к биржевым
тельное для исполнения соглашение между банком и операциям с валютой. Фьючерсные операции, по сути,
клиентом по покупке или продаже в определенный день, схожи с форвардными сделками. Фьючерсные операции
в будущем определенной суммы иностранной валюты. В также сопряжены с поставкой валюты на срок более
этом контракте валюта, сумма, обменный курс и дата 3 дней со дня заключения сделки, при этом цена испол-
платежа фиксируются в момент заключения сделки. Ва- нения контракта в будущем определяется в день заклю-
лютный курс осуществляемой форвардной сделки назы- чения сделки. Однако при наличии сходных моментов
вается форвардным курсом. Он является срочным. При имеются и существенные отличия фьючерсных опера-
этом сумма поставляемой валюты корректируется на ций от форвардных. Во-первых, фьючерсные операции
разницу процентных ставок по соответствующим валю- осуществляются в основном на биржевом рынке, а
там. Срок форвардных сделок колеблется от 3-х дней до форвардные - на межбанковском. Это приводит к тому,
5 лет, однако наиболее распространенными являются что сроки исполнения фьючерсных контрактов привяза-
срок 1, 3, 6 и 9 месяцев со дня заключения сделки. Фор- ны к определенным датам (например, 3-я среда каждого
вардный контракт является банковским контрактом, по- месяца) и стандартизированы по срокам, объемам, ус-
этому он нестандартизирован и может быть подобран ловиям поставки. Во-вторых, фьючерсные операции со-
под конкретного клиента. Форвардные операции делятся вершаются с ограниченным кругом валют (доллар США,
на два вида: сделки аутрайт (outright) - единичная кон- евро, японская иена, унт стерлингов и некоторые дру-
версионная операция с датой валютирования, отличной гие). При формировании форвардных контрактов круг
от даты спот; сделки своп (swap) - комбинация двух валют существенно шире. В-третьих, фьючерсный ры-
противоположных конверсионных операций с разными нок доступен как для крупных инвесторов, так и для ин-
датами валютирования. Валютный риск при осуществле- дивидуальных и мелких институциональных инвесторов.
нии форвардных операций, особенно долгосрочных, Доступ на форвардные рынки для небольших фирм ог-
значительно возрастает, так как возрастают вероятность раничен, так как в основном форвардные операции осу-
непредсказуемого изменения курса валюты на дату по- ществляются на крупные суммы. В-четвертых, фьючерс-
ставки и риск неплатежеспособности партнера. ные операции на 95% заканчиваются заключением оф-
Своп(з\лгар)-операции относятся к группе операций, со- сетной (обратной) сделки, при этом реальная поставка
вершаемых на межбанковском рынке, и представляют валюты не осуществляется, а участники данной опера-
собой комбинацию из спот- и форвардных сделок. Часто ции получают лишь разницу между первоначальной це-
валютные своп-операции определяются как валютный ной заключения контракта и ценой, существующей в
бартер. Своп-операция - это валютная операция, соче- день совершения обратной сделки. При форвардах до

зГ
ментов для целей денежно-кредитной политики цен-
трального банка.
По субъектам, оперирующим с валютой, валютные
рынки подразделяются на межбанковский (прямой и
брокерский), биржевой и клиентский. На межбанков-
ском валютном рынке по срочности валютных операций
выделяются три основных сегмента:
- спот-рынок (или рынок торговли с немедленной по-
ставкой валюты), на него приходится до 65% всего обо-
рота валюты;
- форвардный рынок (или срочный рынок), на котором
осуществляется до 10% валютных операций;
- своп-рынок (рынок, сочетающий операции по куп-
ле-продаже валюты на условиях слот и форвард), на
нем реализуется до 25% всех валютных операций.
На биржевом сегменте валютного рынка операции с
валютой могут совершаться через валютную биржу либо
с помощью торговли деривативами (производными фор-
вардными инструментами) в валютных отделах товар-
ных и форвардных бирж. На клиентском сегменте ва-
лютного рынка физические лица и корпоративные клиен-
ты проводят валютные операции с помощью коммерче-
ских банков.

95% всех сделок заканчиваются поставкой валюты по тающая куплю-продажу двух валют на условиях немед-
контракту. В-пятых, стандартизация контрактов означа- ленной поставки с одновременной контрсделкой (проти-
ет, что фьючерсные сделки могут совершаться более воположной сделкой) на определенный срок с теми же
дешево, чем индивидуально заключенные между клиен- валютами. По существу, своп-сделка - это подписание
том и банком форвардные сделки. Поэтому форвардные двух отдельных контрактов по валютному обмену в одно
сделки обычно дороже, т. е. они сопровождаются боль- и то же время. Контракты при этом имеют противополож-
шим спрэдом (разницей в курсах) на покупку/продажу. ную направленность и различные даты расчетов. По
Это может привести к большим затратам для клиента операциям своп наличная сделка осуществляется по
при закрытии позиции. курсу слот, который в контрсделке корректируется с уче-
Опционные контракты также относятся к биржевым том премии или дисконта в зависимости от тенденций
операциям с валютой. Они принципиально отличаются изменения валютного курса. В данном типе сделки кли-
от форвардных и фьючерсных операций. Основной ха- ент экономит на марже, т. е. на разнице между курсами
рактеристикой опционов является то, что держателю оп- продавца и покупателя по наличной сделкие Для банков
циона предоставляется выбор: реализовать опцион по данные операции также имеют определенные преиму-
заранее фиксированной цене или отказаться от его ис- щества. Основное из них заключается в том, что
полнения; у держателя опциона есть право, а не обяза- своп-сделки не создают открытой валютной позиции и
тельство совершить определенное действие. В опцион- временно обеспечивают валютой без риска, связанного
ной сделке принимают участие продавец опциона (над- с изменением ее курса. В настоящее время, помимо
писатель опциона) и его покупатель (держатель опцио- своп-операций с .валютой, получили распространение
на). Держатель опциона приобретает право (но не обяза- своп-комбинации с процентной ставкой, опционом, золо-
тельство) купить или продать определенный актив в бу- том, ценными бумагами, кредитами и депозитами.
дущем по цене, фиксированной в момент заключения
сделки. Надписатель опциона принимает на себя обяза-
тельство продать (или купить) актив, лежащий в основе
опционной сделки, по заранее оговоренной цене. Так как
риск потерь у надписателя опциона, связанный с изме-
нением валютного курса, значительно выше, чем у дер-
жателя опциона, то в качестве платы за риск держатель
опциона в момент его заключения выплачивает надписа-
телю премию. Определение размера премии - сложная
задача. Премия должна быть достаточно высокой, чтобы
убедить продавца опциона взять на себя риск убытка.

34
65. Мировая валютная система и ее сущность 66. Валютная система России
В каждой стране существует своя национальная де- Национальная валютная система - форма организа-
нежная система: та ее часть, в рамках которой формиру- ции валютных отношений страны, закрепленная нацио-
ются валютные ресурсы и осуществляются международ- нальным законодательством, составная часть денежной
ные платежи, называется национальная валютная системы страны. Основа валютной системы РФ - рос-
система. На базе национальных валютных систем функ- сийский рубль. Золотое содержание рубля не зафикси-
ционирует мировая валютная система (МВС) - форма ровано. С июля 1992 г. введен единый официальный
организации международных валютных отношений. Она курс российского рубля к доллару США, определяемый
сложилась на основе развития мирового рынка и закреп- по результатам торгов на Московской межбанковской ва-
лена межгосударственными соглашениями. В МВС вхо- лютной бирже (ММВБ). Этот курс используется во внут-
дят следующие обязательные элементы: ренних расчетах по внешнеэкономическим сделкам для
- международные пакетные средства; определения размера налогообложения, валютных
- механизм установления и поддержания валютных средств на балансах банков и предприятий. В настоя-
курсов; щее время действует режим плавающего валютного кур-
- порядок балансирования международных платежей; са, который зависит от спроса и предложения на валют-
- условия конвертируемости (обратимости) валют; ных биржах страны, прежде всего на ММВБ. Официаль-
- режим работы валютных и золотых рынков; ный курс доллара США к рублю устанавливается по ре-
- права и обязанности межгосударственных институ- зультатам торгов на ММВБ. Основным законодательным
тов, регулирующих валютные отношения. актом в области валютных отношений РФ является За-
МВС в таком виде возникла не сразу. Она прошла дол- кон РСФСР № 3615-1 от 9 октября 1992 г. «О валютном
гую эволюцию, которая началась вслед за промышлен- регулировании и валютном контроле». В законе опреде-
ной революцией и формированием мировой системы хо- лены основные понятия: валютные ценности - ино-
зяйства. странная валюта, ценные бумаги в иностранной валюте
Отношения, которые складываются между участника- (платежные документы, чеки, векселя, аккредитивы и
ми международного обмена при функционировании де- другие фондовые ценности - акции, облигации и прочие
нег в международном обороте, называются валютными долговые обязательства), а также драгоценные металлы
отношениями. Валютная система - это форма органи- (золото, серебро, платина (за исключением ювелирных
зации и регулирования валютных отношений, закреплен- изделий), лом ювелирных изделий). Резиденты - это
ных национальным законодательством или международ- физические лица, имеющие постоянное местожительст-
ными соглашениями. Существует: во в России:
- национальная валютная система; - юридические лица, предприятия, не являющиеся
- мировая валютная система; юридическими лицами, но созданные в соответствии с

67. Международные валютные системы. Золотой


стандарт
Формирование мировой валютной системы шло вслед
Г 68. Бреттон-Вудсская валютная система
—х
Великая депрессия 30-х гг. привела к краху системы
золотого стандарта. В 1944 г., незадолго до окончания
за промышленной революцией и образованием мировой Второй мировой войны, основные участники процесса
системы хозяйства. Валютная система прошла в своем международной торговли встретились на конференции в
развитии три этапа, каждому из которых соответствует местечке Бреттон-Вудс, штат Нью-Гэмпшир, США, чтобы
свой тип организации международных валютных отно- прийти к соглашению о будущей международной валют-
шений. Главная задача международной валютной ной системе. На этой конференции был основан Между-
системы - регулирование сферы международных расче- народный валютный фонд (МВФ) для внедрения и руко-
тов и валютных рынков для обеспечения устойчивого водства принятой валютной системы, получившей на-
экономического роста, сдерживания инфляции, поддер- звание Бреттон-Вудсской. Бреттон-Вудсская система
жания равновесия внешнеэкономического обмена и пла- пыталась сохранить стабильность обменных курсов ва-
тежного оборота. МВС является одним из важнейших лют, которые, казалось, являлись одним из основных
механизмов, который может содействовать расширению преимуществ золотого стандарта, увеличив при этом
или, наоборот, ограничению международных экономиче- гибкость их регулирования за счет уменьшения роли и
ских отношений. Почти весь XIX в. и часть XX в. золото значения золота в этом процессе. Для достижения этой
играло центральную роль в международной валютной цели Бреттон-Вудсская валютная система предложила
системе. Эра золотого стандарта началась в 1821 г., ко- своеобразный метод фиксации обменных валютных кур-
гда вскоре за окончанием наполеоновских войн Британ- сов. Так как золотые паритеты были безвозвратно от-
ская империя сделала фунт стерлингов конвертируемым вергнуты, паритетные обменные курсы валют устанав-
в золото. Вскоре США сделали то же самое с американ- ливались и исчислялись в долларах США; сам же амери-
ским долларом. Наибольшей силы золотой стандарт канский доллар обменивался на золото по фиксирован-
достиг в период с 1880 по 1914 г., но никогда не возро- ной цене 35 долларов за 1 тройскую унцию. Брет-
дил свой прежний статус после Первой мировой войны. тон-Вудсская система оказалась не способной обеспе-
Его последние следы исчезли в 1971 г., когда Государст- чить относительную длительную стабильность обмен-
венное казначейство США окончательно отменило прак- ных курсов валют. Это объяснялось тем, что стремление
тику купли-продажи золота по фиксированной цене. По- укреплять курсы валют стран-членов МВФ по отноше-
сле того, как международная валютная система перене- нию к доллару США содержало в себе принципиальные
сла во время Великой депрессии и Второй мировой вой- противоречия. Такое укрепление могло происходить
ны ряд жестких испытаний, настало время использовать только за счет ослабления американского доллара. Од-
другие основы, обеспечивающие ее функционирование. нако, поскольку вся система договорно-фиксированных
Система золотого стандарта предусматривает наличие курсов строилась на презумпции незыблемости долла-

35
законодательством России и с местонахождением в Рос- - международная (региональная).
сии; В целом валютная система характеризуется тем:
- находящиеся за пределами России филиалы и пред- - что в данный период валюту используют в качестве
ставительства вышеуказанных резидентов; мировых денег;
- дипломатические и иные представительства РФ, на- - как в данный период регулируются межгосударствен-
ходящиеся за пределами РФ. ные расчеты.
Нерезиденты - то же, что и резиденты, созданные за Главная задача мировой валютной системы - эффек-
пределами РФ. Операции в иностранной валюте и с тивное осуществление платежей за экспорт и импорт то-
ценными бумагами в иностранной валюте подразделя- вара, капитала, услуг и других видов деятельности в от-
ются на текущие валютные операции и валютные опера- ношениях между странами и создание благоприятных
ции, связанные с движением капитала. условий для развития производства, обеспечения беспе-
Валютные операции в России осуществляют уполно- ребойного функционирования экономической и полити-
моченные банки (т. е. банки, получившие лицензию Цен- ческой системы. Характер функционирования и стабиль-
трального банка на проведение валютных операций). ность системы зависят от степени соответствия ее прин-
Рубль продолжает оставаться замкнутой валютой. Вы- ципов в структуре хозяйства расстановке сил и интере-
возить его можно только в небольших количествах. сов ведущих стран. При изменении этих условий возни-
кает периодический кризис МВС, который завершается
ее крушением и созданием новой.

ра, ослабление последнего фактически означало под- фиксированного валютного курса. Ретроспективный ана-
рыв основ всей Бреттон-Вудсской валютной системы. лиз ее функционирования и последовавшего краха важ-
Режим фиксированных валют действовал на протяже- ны для понимания функций и некоторых преимуществ и
нии почти 30 лет. Однако усиление инфляции, которая недостатков валютных систем с фиксированным курсом.
стала принимать галопирующий характер, послужило Необходимо подчеркнуть, что и в настоящее время ряд
одним из основных факторов отхода от фиксированных экономистов выступают в поддержку фиксированных ва-
паритетов. Эта мировая валютная система, базирую- лютных курсов, а некоторые даже призывают к возврату
щаяся на относительно фиксированных валютных кур- к международному золотому стандарту. Если каждая
сах и управляемая через МВФ, просуществовала с неко- страна устанавливает золотое содержание своей денеж-
торыми модификациями вплоть до 1971 г. МВФ продол- ной единицы, то различные национальные валюты бу-
жает и сейчас занимать важнейшее место в междуна- дут иметь фиксированное соотношение между собой.
родных финансах. Система золотого стандарта имеет следующие преиму-
щества:
- стабильные валютные курсы способствуют сниже-
нию неопределенности и риска и тем самым стимулиру-
ют рост объемов международной торговли;
- золотой стандарт автоматически выравнивает дефи-
циты и активы платежных балансов.
Золотой стандарт также обладает двумя недостатками.
- Главный недостаток золотого стандарта вытекает из
анализа мер приспособления, которые он порождает.
Страны, в которых действует золотой стандарт, должны
примириться с внутриэкономическими процессами при-
способления, принимающими такие малоприятные фор-
мы, как безработица и сокращение доходов, с одной сто-
роны, и инфляция - с другой. Соглашаясь на золотой
стандарт (фиксированный валютный курс), страны долж-
ны быть готовы подвергнуть свою экономику процессам
макроэкономической перестройки.
- Золотой стандарт может функционировать до тех
пор, пока один из участников не исчерпает свои золотые
запасы.

36
69. Ямайская валютная система 70. Европейская валютная система
1973 г. был ознаменован формальным крахом Брет- Европейская валютная система (ЕВС) - форма госу-
тон-Вудсской валютной системы. Это не могло не ска- дарственно-монополистического регулирования валют-
заться на всем механизме формирования и движения ных отношений стран западноевропейского интеграци-
валютных курсов. Результатом явился переход к пла- онного комплекса, характерной чертой которого являет-
вающим валютным курсам, что должно было неизбежно ся усиление этого регулирования на межгосударствен-
привести к усилению неустойчивости курсовых соотно- ном, а в перспективе и на надгосударственном уровнях.
шений валют. В настоящее время в мире действует ЕВС - новейшая попытка стран ЕЭС осуществить межго-
Ямайская валютная система (новые соглашения были сударственное регулирование валютных отношений.
подписаны в январе 1976 г. в г. Кингстон, Ямайка). С ее Она постепенно приобретает черты региональной ва-
введением было отменено золотое содержание валют, лютной системы, представляющей собой форму органи-
соотношение которых даже юридически не основывает- зации валютных отношений стран ЕЭС, обслуживающую
ся на золотых паритетах. Ямайская система узаконила внутрирегиональные хозяйственные связи, один из по-
свободно колеблющиеся курсы валют, при этом был су- люсов полицентрической валютной системы. Механизм
щественно модифицирован механизм национального и ЕВС образуют три элемента: европейская валютная
межгосударственного воздействия на формирование единица - ЭКЮ; режим совместного колебания валют-
курсовых соотношений. Систему, возникшую с тех лор, ных курсов - суперзмея; Европейский фонд валютного
можно определить как систему управляемых плавающих сотрудничества. Центром новой системы стала европей-
валютных курсов. С одной стороны, общепризнанно, что ская валютная единица - ЭКЮ, заменившая использо-
изменяющиеся условия экономических отношений меж- вавшуюся с 1975 г. странами общего рынка европейскую
ду странами требуют постоянных изменений валютных расчетную единицу - ЕРЕ. От ЕРЕ ЭКЮ унаследовала
курсов для избежания устойчивых отрицательных или построение по принципу стандартной корзины. Удель-
положительных сальдо платежных балансов; валютные ный вес каждой национальной денежной единицы зави-
курсы должны иметь возможность плавать. С другой сто- сит от доли валового внутреннего продукта страны в со-
роны, краткосрочные изменения валютных курсов, воз- вокупном ВВП ЕЭС. В связи с изменениями рыночных
можно усиленные спекулятивными операциями куп- курсов валют доля каждой из них в процентном выраже-
ли-продажи, могут вызвать частые и значительные их нии постоянно меняется. По замыслам инициаторов,
колебания, которые приводят к нарушению торговых и ЕВС ЭКЮ должна стать альтернативой доллару в каче-
финансовых потоков. Поэтому имеется общая догово- стве международного платежного и резервного средст-
ренность, что центральные банки разных стран должны ва. Вторым элементом ЕВС является система совмест-
покупать и продавать иностранную валюту для сглажи- ного колебания валютных курсов, пришедшая на смену
вания подобных колебаний валютных курсов. Другими европейской валютной змее. Для каждой денежной еди-

Г
п '^ < — ш ш т т шшттшшт
_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ ______ _ _ _ _ _ _____

71. Банк международных расчетов 72. Международный банк реконструкции и развития


БМР - первый межгосударственный банк - был орга- МБРР - специализированное учреждение ООН, меж-
низован в 1930 г. в Базеле как международный банк цен- государственный инвестиционный институт, учрежден-
тральных банков. Его организаторами были эмиссион- ный одновременно с МВФ в соответствии с решениями
ные банки Англии, Франции, Италии, Германии, Бельгии, международной валютно-финансовой конференции в
Японии и фуппа американских банков во главе с банкир- Бреттон-Вудсе в 1944 г. Соглашение о МБРР, являю-
ским домом Моргана. Не будучи международной финан- щееся одновременно его уставом, официально вступило
совой организацией, чей устав предусматривал бы пра- в силу в 1945 г., но банк начал функционировать с
вила членства и выполняемые функции, он играет веду- 1946 г. Местонахождение МБРР - Вашингтон. Офици-
щую роль в международном регулировании банковской альной целью деятельности МБРР является содействие
деятельности. Одной из задач БМР было облегчить рас- странам-членам в 'развитии их экономики посредством
четы по репарационным платежам Германии и военным предоставления долгосрочных займов и кредитов, га-
долгам, а также содействовать сотрудничеству цен- рантирования частных инвестиций. Первоначально
тральных банков и расчетам между ними. Свою главную МБРР был призван с помощью аккумулированных бюд-
функцию координатора центральных банков ведущих жетных средств капиталистических государств и привле-
развитых стран БМР сохраняет до сих пор. Он объеди- каемых капиталов инвесторов стимулировать частные
няет центральные банки 33 стран, главным образом ев- инвестиции в странах Западной Европы, экономика кото-
ропейских. С 1979 г. БМР производит расчеты между рых значительно пострадала во время Второй мировой
странами - участницами Европейской валютной систе- войны. С середины 50-х гг., когда хозяйство стран Запад-
мы, выполняет функции депозитария Европейского объ- ной Европы стабилизировалось, деятельность МБРР во
единения угля и стали (ЕОУС), совершает операции по все большей степени стала ориентироваться на страны
поручениям ОЭСР и участвующих в ней стран. БМР вы- Азии, Африки и Латинской Америки с целью противодей-
полняет депозитно-ссудные, валютные, фондовые опе- ствия национально-освободительной борьбе и стимули-
рации, куплю-продажу и хранение золота, выступает рования развития их экономики. Высшими органами
агентом центральных банков. БМР организует также кол- МБРР являются Совет управляющих и Директорат как
лективную валютную интервенцию центральных банков исполнительный орган. Во главе банка находится прези-
с целью поддержания курса ведущих валют, выступает дент, как правило, представитель высших деловых кру-
попечителем по межправительственным кредитам, на- гов США. Сессии Совета, состоящего из министров фи-
блюдает за состоянием еврорынка. БМР - ведущий ин- нансов или управляющих центральными банками, про-
формационно-исследовательский центр. БМР содейст- водятся раз в год, совместно с МВФ. Членами банка мо-
вует межгосударственному регулированию валютно-кре- гут быть только члены МВФ, голоса также определяются
дитных отношений. квотой страны в капитале МБРР (85,2 млрд долл.). Хотя

</
37
ницы стран - членов Сообщества к началу действия словами, центральные банки должны управлять кратко-
ЕВС был установлен исходный центральный курс по от- срочными спекулятивными изменениями курсов валют
ношению к ЭКЮ, на основании которого определены своих стран, или стабилизировать их. Эти важнейшие
двусторонние паритеты всех валют, участвующих в сис- моменты были зафиксированы в 1976 г. ведущей груп-
теме. Сетка паритетов служит для измерения взаимных пой стран, входящих в МВФ. В действительности нынеш-
отклонений рыночных курсов любой пары валют; допус- няя валютная система несколько сложнее. В то время
тимыми пределами отклонений курсов от центрального как ведущие валюты, такие как американский и канад-
являются +2,25%, для Италии +6%. Сетка паритетов ские доллары, японская йена, британский фунт стерлин-
служит основой для проведения валютных интервенций. гов, колеблются или плавают в соответствии с изменяю-
В результате использование сетки паритетов теоретиче- щимися условиями спроса и предложения, большинство
ски обязывает страны со слабой валютой постоянно стран европейского Общего рынка пытаются привязать
проводить жесткую внутреннюю экономическую полити- свои валюты друг к другу. Более того, многие слабораз-
ку в интересах поддержания валютной стабильности. витые страны привязывают свою валюту к валюте ка-
Эта система дает односторонние преимущества стра- кой-либо ведущей промышленно развитой страны. На-
нам с сильной валютой, поэтому по вопросу о системе сколько хорошо работает система управляемых плаваю-
взаимосвязи валютных курсов вспыхнули острые разно- щих валютных курсов? Хотя опыт этой системы в исто-
гласия между странами, ранее участвовавшими в евро- рическом плане слишком непродолжителен и потому не-
пейской валютной змее, и государствами, в ней не участ- достаточен для полной оценки, у системы имеются как
вовавшими, но вошедшими в ЕВС. сторонники, так и критики. Сторонники системы доказы-
Несмотря на недостатки и трудности, практически сто- вают, что за время ее недолгого существования она
процентно можно утверждать, что плавающие валютные функционировала хорошо, намного лучше, чем предпо-
курсы будут существовать в мировой экономической лагалось. Однако до сих пор существуют веские аргу-
системе достаточно большой период времени. Те ры- менты в пользу системы, характеризующейся большей
ночные силы, которые ныне определяют подвижность стабильностью валютных курсов.
обменных курсов валют и их чувствительность к потокам
и перемещениям капитала, превосходят в своем могу-
ществе даже самые мощные в экономическом отноше-
нии государства в способности поддерживать курсы сво-
их валют на фиксированных уровнях за счет валютных
интервенций на внешних рынках и их стерилизации на
рынках внутренних.

членами МБРР являются 155 стран, лидирующее поло-


жение принадлежит семерке - США, Японии, Великобри-
тании, ФРГ, Франции, Канаде и Италии. Большую часть
функций по оперативному управлению Совет управляю-
щих делегирует постоянно действующему органу - Со-
вету исполнительных директоров. Совет исполнитель-
ных директоров отвечает за принятие всех важных ре-
шений, определяющих политику МБРР, в его исключи-
тельном ведении находится право одобрения займов. В
настоящее время Совет состоит из 24 исполнительных
директоров. В соответствии со статьями соглашения
пять крупнейших акционеров - США, Великобритания,
Франция, Германия и Япония - назначают своих испол-
нительных директоров. Остальные исполнительные ди-
ректора выбираются группами стран, формируемыми по
географическому принципу. Три страны - Россия, Китай
и Саудовская Аравия - имеют право избирать собствен-
ных исполнительных директоров. Таким образом Рос-
сийская Федерация является одной из восьми стран,
имеющих собственных представителей в Совете испол-
нительных директоров, и располагает возможностью
оказывать существенное влияние на политику МБРР.
Источниками ресурсов банка, помимо акционерного ка-
питала, являются размещение облигационных займов,
главным образом на американском рынке, и средства,
полученные от продажи облигации. МБРР предоставля-
ет кредиты обычно на срок до 20 лет для расширения
производственных мощностей стран членов банка. Они
выдаются под гарантию правительств стран-членов бан-
ка. МБРР предоставляет также гарантии по долгосроч-
ным кредитам других банков.

38
-Л"
73. Международная ассоциация развития и Меж- 74. Европейский банк реконструкции и развития
дународная финансовая корпорация
Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР)
Международная ассоциация развития (MAP) была образован в соответствии с подписанным 29 мая 1990 г.
образована в 1960 г. для оказания помощи беднейшим в Париже соглашением для оказания содействия рефор-
из развивающихся стран, которые не в состоянии брать мам в странах Центральной и Восточной Европы в связи
займы у Всемирного банка. Она предоставляет льготные с переходом стран этого региона к ориентированной на
беспроцентные кредиты на срок 30-40 лет в зависимо- рынок экономике. Учредителями банка являются
сти от кредитоспособности страны и с отсрочкой плате- 40 стран - все страны Европы, кроме Албании, а также
жей на 10 лет, взимая лишь комиссию в размере 34% на США, Канада, Мексика, Венесуэла, Марокко, Египет, Из-
покрытие административных расходов. Право на полу- раиль, Япония, Южная Корея, Австралия, Новая Зелан-
чение таких кредитов в настоящее время имеют страны дия и две международные организации - Европейское
с годовым доходом на душу населения, не превышаю- экономическое сообщество и Европейский инвестицион-
щим 835 долл. Цель этих кредитов - поощрение экспор- ный банк. В образовании банка принимал участие и быв-
та товаров из развитых стран в беднейшие страны. Спе- ший СССР, членом банка является ныне Российская Фе-
цифика деятельности MAP заключается в координации дерация. ЕБРР начал свою деятельность с апреля
деятельности с МБРР и совместном кредитовании про- 1991 г., его капитал в размере 70 млрд франков распре-
ектов. Тем самым совмещаются потоки льготных госу- деляется следующим образом: 50% принадлежит Комис-
дарственных кредитов как формы экономической помо- сии европейских сообществ и 12% - странам ЕС;
щи и более дорогих частных ссудных капиталов. MAP 11,3% - другим европейским странам; 24% - неевропей-
финансируется за счет взносов стран-доноров, возврата ским государствам, в том числе: С Ш А - 10% капитала,
старых кредитов и отчислений от прибыли МБРР. Фор- Японии - 8,52%, странам Восточной и Центральной
мирование ресурсов MAP происходит в виде так назы- Европы -13,7%, бывшему СССР и ныне РФ - 6%. Цель
ваемых «пополнений» - соглашений стран-доноров о ЕБРР - сыграть роль стимулятора и ускорителя для при-
выделении определенной суммы для финансирования влечения капиталов в отрасли инфраструктуры стран
кредитов MAP один раз в три года. Россия вступила в Центральной и Восточной Европы. Предоставляя креди-
MAP в 1992 г. Несмотря на юридическую самостоятель- ты, банк помогает западным промышленникам идти на
ность, MAP во многих случаях осуществляет совместную необходимый риск в завоевании рынков на Востоке, а
с Всемирным банком деятельность и имеет общий с ним это будет способствовать скорейшему переходу восточ-
персонал, помещения и другое техническое обеспече- ноевропейских стран к экономической стабильности и
ние. В настоящее время она ежегодно выделяет креди- введению конвертируемости своих валют. ЕБРР креди-
ты по более чем 125 проектам на общую сумму около тует проекты лишь в пределах 15-150 млн долл. Ресур-
6 млрд долл. На сегодняшний день членами MAP явля- сы ЕБРР формируются по аналогии с МБРР. Однако до-

75. Региональные валютно-кредитные организации 1 76. Основные формы кредита и его классификация
Региональные банки развития созданы в 60-х гг. в 1. Банковский кредит. Кредитно-финансовые органи-
Азии, Африке, Латинской Америке для решения специ- зации на основе лицензии передают в ссуду непосредст-
фических проблем и расширения сотрудничества разви- венно денежные средства.
вающихся стран этих регионов. Межамериканский банк По сроку погашения различают:
развития (МаБР, Вашингтон, создан в 1959 г.), Афри- - онкольные ссуды. Ссуды, не имеющие строго огово-
канский банк развития (АфБР, Абиджан, образован в ренного срока и подлежащие возврату в фиксированный
1963 г.) и Азиатский банк развития (АзБР, Манила, соз- срок после официального уведомления от кредитора о
дан в 1965 г.) преследуют единые цели: долгосрочное необходимости возврата;
кредитование проектов развития соответствующих ре- - краткосрочные ссуды (до 3-6 месяцев). Применяют в
гионов, кредитование региональных объединений. Об- основном в сфере торговли, на фондовом рынке, на
щей чертой этих банков является существенное влияние межбанковском рынке денежных средств;
на их деятельность развитых стран, которым принадле- - среднесрочные (от 3-6 месяцев до года);
жит значительная часть капитала банков, и они состав- - долгосрочные (больше 1 года). Обслуживают в ос-
ляют примерно 1/3 их членов. В региональных банках новном движение основных средств.
развития установлен одинаковый принцип формирова- По способу погашения:
ния ресурсов, привлечения заемных средств в социаль- - ссуда, погашаемая единовременным платежом;
ные фонды, проводится кредитная политика во многом - ссуда, погашаемая в рассрочку.
по образцу группы МБРР. Вместе с тем существуют раз- По способу взимания ссудного процента: ссуды, по ко-
личия в деятельности региональных банков развития. торым процент взимается при выдаче, при ее погашении
Они определяются разным уровнем экономического, или равномерно в течение срока ссуды.
культурного развития стран трех континентов - Латин- По наличию обеспечения:
ской Америки, Азии и Африки, особенностями их истори- - доверительные ссуды;
ческих традиций. Региональные валютно-кредитные и - обеспеченные ссуды, когда в роли обеспечения (за-
финансовые организации западноевропейской интегра- лога) может выступать любое имущество, принадлежа-
ции представляют собой составную часть ее институцио- щее заемщику на правах собственности (недвижимость,
нальной структуры. Они преследуют цель решения инте- ценные бумаги);
грации и создания экономического и валютного союза - ссуды под финансовые гарантии третьих лиц.
(ЕС) в соответствии с Маастрихтским договором 1993 г., По категории потенциальных заемщиков:
проведение согласованной политики по отношению к - аграрные ссуды (для сельскохозяйственных пред-
развивающимся странам, ассоциированным с ЕС. К ос- приятий);
новным региональным организациям ЕС относится: Ев- - коммерческие (сфера торговли, услуг);

39
ля оплаченного акционерного капитала ЕБРР выше. Не- ются 159 стран, хотя членство открыто для всех госу-
оплаченные акции могут быть при необходимости вос- дарств, принятых в МБРР. Только самые бедные разви-
требованы, но обычно используются как гарантия при вающиеся страны имеют право на получение кредитов
привлечении заемных средств на мировом кредитном MAP. Международная финансовая корпорация (МФК)
рынке. ЕБРР специализируется на кредитовании произ- создана по инициативе США в 1956 г. Стимулирует на-
водства (включая проектное финансирование), оказании правление частных инвестиций в промышленность раз-
технического содействия реконструкции и развитию ин- вивающихся стран для роста частного сектора. МФК пре-
фраструктуры (включая экологические программы), ин- доставляет кредиты высокорентабельным частным
вестициях в акционерный капитал, особенно приватизи- предприятиям. Кредиты выдаются на срок до 15 лет (в
руемых предприятий. Преимущественные сферы дея- среднем на 3-7 лет). Таким образом, МФК содействует
тельности ЕБРР, в том числе в России, - финансовый, дополнительному финансированию проектов, создавае-
банковский секторы, энергетика, телекоммуникационная мых частным сектором. Высший орган МФК - Совет
инфраструктура, транспорт, сельское хозяйство. Боль- управляющих - состоит из членов Совета управляющих
шое внимание уделяется поддержке малого бизнеса. МБРР, президентом МФК является президент МБРР. Те-
Как и другие международные финансовые институты, кущие операции осуществляет Совет исполнительных
ЕБРР предоставляет консультативные услуги при разра- директоров. Однако в отличие от MAP МФК не только
ботке программ развития с целевыми инвестициями. Од- полностью отделена от МБРР в финансовом и юридиче-
на из стратегических задач ЕБРР - содействие привати- ском отношении, но и имеет собственный штат сотруд-
зации, разгосударствлению предприятий, их структурной ников. Специфика кредитов МФК заключается в отсутст-
перестройке и модернизации, а также консультации по вии требования правительственных гарантий в отличие
этим вопросам. от МБРР и MAP, так как частный капитал стремится из-
бежать государственного контроля. Кроме того, МФК с
1961 г. имеет право непосредственно инвестировать
средства в акционерный капитал предприятий с после-
дующей перепродажей акций частным инвесторам. В
этом проявляется присущая группе МБРР тенденция со-
трудничества, а не в конкуренции с частными инвестора-
ми. МФК выпускает собственные облигации, имеющие
наивысший рейтинг на мировом рынке, примерно пятую
часть потребности в привлеченных ресурсах покрывает
за счет заимствований у Всемирного банка.

- ссуды посредникам на фондовой бирже, обеспечи- ропейский инвестиционный банк (ЕИБ, Люксембург)
вающие спекулятивные операции на фондовом рынке; создан в 1958 г., предоставляет кредиты на срок от семи
- ипотечные ссуды владельцам недвижимости; до двадцати лет, а развивающимся странам - до сорока
- межбанковские ссуды. лет. Цель ЕИБ - развитие отсталых регионов стран ЕС,
По целевому назначению различают ссуды общего ха- реконструкция предприятий, создание совместных хо-
рактера и целевые ссуды. зяйственных объектов, развитие приоритетных отрас-
2. Коммерческий кредит - это финансово-хозяйст- лей, осуществление межгосударственных проектов, мо-
венные отношения между юридическими лицами при дернизация отраслевой структуры производства; Евро-
реализации продукции или услуг с отсрочкой платежа. пейский фонд валютного сотрудничества (ЕФВС)
Инструментом коммерческого кредита является в основ- создан в 1973 г. в рамках Европейской валютной систе-
ном вексель (простой и переводной). Различают: мы. Он предоставляет кредиты на покрытие дефицита
- кредит с фиксированным сроком погашения; платежного баланса стран - членов ЕВС при условии
- кредит с возвратом лишь после фактической реали- выполнения ими программ стабилизации экономики.
зации поставленных в рассрочку товаров; ЕФВС выполняет в рамках ЕВС функции кредитно-рас-
- кредитование по открытому счету (следующая по- четного обслуживания стран-членов; Европейский
ставка не ожидая погашения предыдущей). фонд развития (ЕФР, 1958 г.) проводит коллективную
3. Потребительский кредит - это целевая форма политику ЕС по отношению к развивающимся странам,
кредитования физических лиц. В денежной форме по- координирует двусторонние программы официальной
требительский кредит - это банковская ссуда под залог, помощи развитию этих стран; Европейский фонд ори-
в товарной - это продажа товаров с отсрочкой платежа. ентации и гарантирования сельского хозяйства
4. Государственный кредит - это участие государст- (1969 г.) содействует созданию общего аграрного рынка
ва (в лице органов исполнительной власти) выступаю- (Зеленая Европа); Европейский фонд регионального
щего в виде кредитора, заемщика. развития (ЕФРР, 1975 г.) предоставляет кредиты за
5. Международный кредит - совокупность кредитных счет средств совместного бюджета ЕС с целью выравни-
отношений на международном уровне. Классифицируют: вания региональных диспропорций в странах-членах,
по характеру кредитов - межгосударственный и част- поскольку там насчитывается 25 беднейших районов,
ный; по форме - государственный, банковский, коммер- уровень жизни в которых в 2,5 раза ниже, чем в 25 наи-
ческий; по месту в системе внешней торговли - кредито- более процветающих; Европейский валютный инсти-
вание экспорта и кредитование импорта. тут (ЕВИ, Франкфурт-на-Майне, 1994 г.) заменил Евро-
6. Ростовщический кредит. Выдача ссуд физически- пейский фонд валютного сотрудничества, созданный в
ми лицами и предприятиями без лицензии. 1973 г.

40
77. Кредитная система и суть функций междуна- 78. Суть факторинга, форфейтинга и вексельного
родного кредита кредита
Это совокупность банковских и иных кредитных учреж- Факторинг - это форма кредитования, выражающая-
дений, правовые формы организации и подходы к осу- ся в инкассировании дебиторской задолженности клиен-
ществлению кредитных операций. та (покупка специализированной финансовой компанией
В зависимости от соподчиненности кредитных инсти- или банком всех денежных требований экспортера к ино-
тутов выделяют два основных типа построения банков- странному импортеру в размере до 70-90% суммы кон-
ской системы: тракта до наступления срока их оплаты). Факторинговая
одноуровневая - преобладание горизонтальных свя- компания кредитует экспортера на срок от 30 до
зей между банками, унификация их операций и функций; 120 дней. Благодаря факторинговому обслуживанию
двухуровневая банковская система - взаимоотно- экспортер имеет дело не с разрозненными иностранны-
шения в двух плоскостях: по горизонтали и по вертикали. ми импортерами, а с факторинговой компанией. При
По вертикали - Центробанк как руководящий, управляю- этом сумма выплачивается немедленно или по мере по-
щий центр и остальные как низовые звенья. По гашения задолженности. Факторинговая компания осво-
горизонтали - отношения равноправного партнерства бождает экспортера от кредитных рисков, а значит, и от
между различными низовыми звеньями. Происходит издержек по страхованию кредита. Взимая долги с поку-
разделение административных функций и операцион- пателя и принимая на себя риск по кредиту, факторинго-
ных, связанных с обслуживанием предприятий. Центро- вая компания выполняет функции экспортного отдела
банк остается банком в полном смысле этого слова промышленной фирмы, коммерческого банка и страхо-
только для двух категорий клиентов - коммерческих и вой компании одновременно. Эта форма кредитования
специализированных банков и правительственных для экспортера предпочтительна, поскольку к посредни-
структур и для него преобладающими становятся функ- ку (фактору) переходят учет и взимание долга с неакку-
ции банка банков и управление деятельностью банков- ратного плательщика. Такая форма особенно выгодна
ских учреждений в целях регулирования контроля за для фирм с небольшим экспортным оборотом, позволяя
функционированием рынка кредитно-финансовых услуг. им избегать кредитных рисков на неосвоенных рынках.
Система факторинга расширяет возможности экспорте-
Международный кредит в сфере международных эко- ров по предоставлению краткосрочных фирменных кре-
номических отношений выполняет следующие функции, дитов. К посредничеству факторинговых компаний обыч-
которые выражают особенности движения ссудного ка- но прибегают продавцы потребительских товаров - ме-
питала в сфере международных экономических отноше- бели, текстиля, одежды, обуви, несложного промышлен-
ний. В их числе: ного оборудования. На этих рынках стоимость отдель-

—X
1. Перераспределение ссудного капитала между ных партий товаров относительно небольшая и задол-
странами для обеспечения потребностей расширенного женность, как правило, невысокая.

79. Суть акцептного кредита и акцептно-рамбурс-


ного кредита
Это кредит, предоставляемый банком в форме акцеп-
Г 80. Характеристика демографического развития
мира и суть демографической политики
Общая тенденция к увеличению численности населе-
та переводного векселя (тратты), выставляемого на банк ния. В 50-е гг. численность населения на земном шаре
экспортерами и импортерами. При этой форме кредита составляла - 2,5 млрд чел, в 1996 г. - 5,7 млрд чел. Бы-
экспортер получает возможность выставлять на банк стрые темпы роста численности составляют - 2% еже-
векселя на определенную сумму в рамках кредитного годно. При таких темпах население планеты удваивает-
лимита. Банк акцептует эти векселя, гарантируя тем са- ся каждые 35 лет. Умеренные темпы роста - меньше 2%
мым их оплату должником в установленный срок. При ежегодно, низкие темпы - 1 % и меньше. Для традицион-
реализации товара в кредит экспортеры заинтересова- ного типа воспроизводства характерны высокие темпы
ны в акцепте векселя крупным банком. Такой вексель в рождаемости, высокие темпы смертности, средняя про-
любое время может быть учтен или продан. При акцепт- должительность жизни 45 лет. За период 50-70-х гг. при-
ном кредите формально кредит предоставляет экспор- рост населения достигался в основном за счет Среднего
тер, но в отличие от вексельного кредита акцептантом Востока и Африки (около 3% в год). В развитых странах
векселя выступает банк. Выдавая акцепт, банк не пре- произошло снижение уровня смертности и снижение ро-
доставляет кредита и не вкладывает в операцию свои ждаемости. Показатель воспроизводства населения:
средства, но обязуется оплатить тратту при наступлении брутто-коэффициент - это число девочек, которых ро-
срока платежа. В тех случаях, когда экспортер требует жает одна женщина в среднем с 15 до 50 лет. Нет-
платежа наличными, проводятся операции рефинанси- то-коэффициент - это сколько девочек доживут до воз-
рования, т. е. банк импортера акцептует тратту, выстав- раста матери, в котором она родила. Динамика населе-
ленную на него импортером, учитывает ее и уплачивает ния зависит от возрастной структуры населения. Основ-
экспортеру наличными деньгами. Стоимость акцептного ной прирост населения обеспечивают развивающиеся
кредита складывается из двух элементов: комиссии за страны. Демографическая политика - это целенаправ-
акцепт и учетной ставки, которая обычно ниже ставки по ленная деятельность в сфере регулирования демогра-
учету векселя. Термин акцептный кредит применяется фических процессов. Проблема эффективного управле-
обычно в тех случаях, когда банки акцептируют тратты ния демографическими процессами и прежде всего рос-
только экспортеров своей страны. Однако крупными том населения ставится на повестку дня развитых стран.
банками акцептные кредиты предоставляются не только В 47 странах, где сосредоточено 83,5% населения, по-
своим, но и иностранным экспортерам. Так, до Первой ощряют снижение темпов воспроизводства населения, а
мировой войны, когда мировым финансовым центром в странах, составляющих 2,5% населения, преследуют
был Лондон, крупнейшие лондонские банки обслужива- цели увеличения рождаемости и снижения смертности.

41
ли внешнюю торговлю не только Англии, но и других Политика по ограничению прироста населения осущест-
Форфейтирование - форма кредитования экспорта воспроизводства. Через механизм международного кре-
банком или финансовой компанией (форфейтором) пу- дита ссудный капитал устремляется в те сферы, кото-
тем покупки ими на полный срок без оборота на продав- рым отдают предпочтение экономические агенты в це-
ца на заранее оговоренных условиях векселей (тратт), лях обеспечения прибылей. Тем самым кредит содейст-
других долговых требований по внешнеторговым опера- вует выравниванию национальной прибыли в среднюю
циям. Форфейтор может держать их у себя или продать прибыль, увеличивая ее массу.
на международном рынке. Тем самым экспортер переда- 2. Экономия издержек обращения в сфере междуна-
ет форфейтору коммерческие риски, связанные с непла- родных расчетов путем использования кредитных
тежеспособностью импортера. В результате продажи средств (тратт, векселей, чеков, переводов и др.), разви-
портфеля долговых требований упрощается структура тия и ускорения безналичных платежей.
баланса фирмы-экспортера (снижается дебиторская за- 3. Ускорение концентрации и централизации капи-
долженность), сокращаются сроки инкассации требова- тала благодаря использованию иностранных кредитов.
ний, бухгалтерские и административные расходы. В об- Кредит дает возможность распоряжаться в известных
мен на приобретенные ценные бумаги банк выплачива-
пределах капиталом, собственностью и трудом других
ет экспортеру эквивалент их стоимости наличными за
стран. Льготные международные кредиты крупным ком-
вычетом фиксированной учетной ставки, премии (forfait),
паниям и затруднение доступа мелких и средних фирм к
взимаемой банком за принятие на себя риска неоплаты
мировому рынку ссудных капиталов способствуют уси-
обязательств, и разового сбора за обязательство купить
лению концентрации и централизации капитала.
векселя экспортера.
4. Регулирование экономики. Значение функций меж-
Вексельный кредит - это кредит, оформляемый пу-
дународного кредита неравноценно и меняется по мере
тем выставления переводного векселя на импортера, ак-
развития национального и мирового хозяйства. Выполняя
цептующего его по получении товаросопроводительных
указанные функции, международный кредит в то же вре-
и платежных документов. Срок вексельного кредита за-
висит от вида товара. Поставки машин и оборудования мя ифает двойственную роль в экономике страны. С од-
обычно кредитуются на срок до 3-7 лет. При экспорте ной стороны, - позитивную, способствуя ускорению раз-
сырья и материалов предоставляются краткосрочные вития производительных сил, непрерывности процесса
вексельные кредиты. Использование векселя в качестве воспроизводства и его расширению. С другой стороны -
средства обращения и платежа в международных расче- негативную, обостряя противоречия рыночной экономики,
тах связано с тем, что часть внешнеторгового оборота что проявляется в форсировании перепроизводства това-
осуществляется за счет кредита. ров, перераспределении ссудного капитала, усилении
диспропорций общественного воспроизводства и конку-
рентной борьбы за рынки сбыта, сферы приложения ка-
питала и источники сырья.

вляется чаще всего в рамках планирования семьи. На- стран. После Второй мировой войны большие масштабы
пример, в Индии распространяется модель двухдетной приобрели акцептные операции американских банков.
семьи. В Китае цель - отсрочка брака, увеличение ин- Разновидностью акцептного кредита является акцепт-
тервалов между рождениями детей, поощрение но-рамбурсный кредит. Рамбурс в международной
однодетной семьи (обратная сторона медали - старение торговле означает оплату купленного товара через по-
населения). Демографическая политика является ча- средство банка в форме акцепта банком импортера
стью социальной политики, рассчитана на длительный трап, выставленных экспортером. Термин акцепт-
период. Обычно проявляется в рамках проектирования но-рамбурсный кредит применяется в тех случаях, когда
семьи (Индия, Китай). Демофафическая политика в про- банки акцептуют трапы, выставляемые на них ино-
мышленно развитых странах не формулируется откры- странными коммерческими фирмами. В этом случае в
то. В сентябре 1994 г. состоялась конференция по наро- операцию по акцепту трапы включаются банки других
донаселению, на которой под давлением развитых стран стран, играющие вспомогательную роль и принимающие
было принято решение: снижение уровня рождаемости - на себя ответственность перед банками-акцептантами
единственный выход. Против этого решения высказа- по своевременному переводу (рамбурсированию) на их
лись представители арабских стран и Папа Римский. счета валюты, необходимой для оплаты акцептованных
Рост населения в развивающихся странах вызывает не- трап.
обходимость перераспределения доходов в мире, что
приводит к тому, что промышленно развитые страны не
желают увеличивать экономическую помощь этим стра-
нам.

42
81. Международная миграция рабочей силы и 82. Позитивные и негативные последствия мигра-
классификация форм ции рабочей силы для экономики стран-доно-
ров
Под международной (внешней) миграцией рабочей
силы понимается перемещение населения через госу- Позитивные последствия для экономики стран-доно-
дарственные границы для того, чтобы вступить в трудо- ров заключаются в следующем:
вые отношения с работодателями в другой стране. К Эмиграция облегчает положение на национальном
трудовым мигрантам не относятся коммерсанты-«челно- рынке труда, так как экспорт рабочей силы уменьшает
ки», а также лица, выезжающие за рубеж в служебные давление избыточных трудовых ресурсов. Особенно по-
командировки (при отсутствии контракта с иностранны- ложительно эмиграция воздействует на экономику густо-
ми работодателями). Внешняя миграция рабочей силы населенных стран (Китай, Мексика, Пакистан, Турция),
подразделяется на: сокращая масштабы безработицы этих государств.
- трудовую эмиграцию - выезд трудоспособного насе- Экспорт рабочей силы - это бесплатное для стра-
ления из страны пребывания для долговременного или ны-донора обучение работников-эмигрантов новым про-
постоянного проживания в другой стране; фессиональным навыкам, повышение их квалификации,
- трудовую иммиграцию, т. е. приезд рабочей силы в приобщение к новым технологиям передовой организа-
данную страну из-за границы. ции труда.
Выделяют следующие виды трудовой миграции: Экспорт рабочей силы - важный источник поступления
1) безвозвратная, при которой мигранты выезжают на в страны эмиграции через переводы мигрантами валют-
постоянное место жительства в принимающей стране; ных средств из-за рубежа на поддержку своих семей и
2) временно-постоянная, когда миграция ограничена родственников, что в целом способствует улучшению их
сроком пребывания в стране от одного года до шести экономического положения.
лет; При возвращении на родину мигранты привозят с со-
3) сезонная миграция, которая связана с кратковре- бой материальные ценности и сбережения, составляю-
менным (в пределах года) въездом для работы в тех от- щие примерно такую же сумму, что и их денежные пере-
раслях хозяйства, которые имеют сезонный характер воды.
(сельское хозяйство, рыболовство, сфера услуг). Разно- Страны-доноры взимают налоги в госбюджет с
видностью сезонной миграции является кочевничество, фирм-посредников, которые занимаются трудоустройст-
сохранившееся в Африке и Западной Азии; вом их граждан за рубежом.
4) маятниковая (челночная, приграничная) - ежеднев- Негативные последствия для стран-доноров заключа-
ный переезд из одной страны в другую, и обратно. Таких ются в следующем.

—X
мигрантов называют фронтельерами; Страны-эмиграции теряют часть трудовых ресурсов в
5) нелегальная - незаконный въезд в другую страну в

83. Позитивные и негативные последствия мигра-


ции рабочей силы для экономики стран-реци-
пиентов
г 84. Международные организации, занимающиеся
вопросами регулирования миграционных по-
токов между странами
Позитивные последствия для экономики стран-реципи- На международном уровне создано несколько органи-
ентов заключаются в следующем. заций, работа которых направлена на упорядочение
Приток иностранных рабочих, обладающих высокой процессов миграции.
мобильностью, облегчает структурные, отраслевые и 1. Международная организация труда (МОТ) была соз-
другие изменения национальной экономики. дана в 1919 г., а в 1946 г. МОТ стала специализирован-
Иммигранты способствуют омоложению нации, так как ным учреждением ООН. Задачами МОТ являются:
эмигрирует только молодежь - самая мобильная часть - содействие обеспечению социальной справедливо-
населения в наиболее трудоспособном возрасте. сти для трудящихся;
Принимающие страны экономят на затратах, которые - разработка международной политики и программ,
были вложены в образование и профессиональную под- направленных на улучшение условий их труда и жизни;
готовку рабочих и специалистов в странах-донорах. - выработка международных трудовых стандартов;
Иммигранты расширяют емкость внутреннего рынка, - борьба с безработицей;
предъявляют дополнительный спрос на товары и услуги, - регламентация вопросов социального страхования.
стимулируют рост производства и дополнительную заня- В структуру МОТ входят:
тость в стране пребывания. - Международная конференция труда - высший орган
МОТ, выполняющий законодательные функции;
Импорт рабочей силы способствует повышению конку-
- Административный совет, который руководит рабо-
рентоспособности товаров принимающей страны вслед-
той различных комитетов и комиссий МОТ;
ствие уменьшения издержек производства, связанных с
- Международное бюро труда - информационный и
более низкой оплатой труда иностранных рабочих.
консультативный орган.
Временно свободные денежные средства иммигран-
2. Международная организация по миграции (MOM) об-
тов, хранящиеся на счетах в банках, могут быть исполь-
разована в 1949 г. как международная организация по де-
зованы для финансирования экономики принимающей
лам беженцев (МОБ). Позже ее полномочия были расши-
страны.
рены, и с 1989 г. она была переименована. В MOM входит
Иммигранты улучшают демографическую ситуацию,
81 государство (46 являются постоянными членами, а
особенно в промышленно развитых странах Западной 35 - наблюдателями). В рамках этой организации осущест-
Европы, которые характеризуются старением коренного вляется разработка долгосрочных программ в области ре-
населения. гулирования миграционных потоков, технического сотруд-
Иностранные рабочие часто играют роль определен- ничества, предотвращения «утечки умов», предоставления
ного амортизатора в случае кризисов и безработицы, так экспертных услуг. В качестве основных целей международ-

43
наиболее трудоспособном возрасте, что ведет к их по- поисках работы или прибытие в нее на законных основа-
степенному старению. ниях (по частным приглашениям, в качестве туристов
Страны-доноры теряют средства, связанные с обще- и т. д.) с последующим нелегальным трудоустройством;
образовательной и профессиональной подготовкой 6) «утечка умов» - международная миграция высоко-
эмигрантов. квалифицированных кадров (ученых, редких специали-
Опок квалифицированных кадров, выезд ученых и спе- стов, иногда звезд искусства, спорта).
циалистов приводят к общему снижению научно-техниче- В мировой практике в настоящее время сложилась сле-
ского, общеобразовательного и культурного потенциала дующая классификация форм миграции рабочей силы:
страны. Происходит «утечка умов». Например, Россия 1) по направлениям:
ежегодно теряет до 60 млрд долл. в результате того, что - миграция из развивающихся стран и постсоциали-
треть российских ученых работает за рубежом. стических в промышленно развитые страны;
Изменяется национальная структура населения, ухуд- - миграция в рамках промышленно развитых стран;
шается демографическая ситуация в связи с выездом - миграция рабочей силы между развивающимися
прежде всего трудоспособного населения, молодых ра- странами;
бочих и специалистов. - миграция высококвалифицированной рабочей силы
из промышленно развитых в развивающиеся страны;
2) по территориальному охвату: межконтинентальная;
внутриконтинентальная;
3) по уровню квалификации мигрантов: высококвали-
фицированная рабочая сила; низкоквалифицированная
рабочая сила;
4) по времени: безвозвратная (как правило, межконти-
нентальная); временная (как правило, внутриконтинен-
тальная); сезонная (связанная с ежегодными поездками
на заработки); маятниковая (предусматривающая еже-
дневные поездки к месту работы за пределы своего на-
селенного пункта, страны);
5) по степени законности: легальная, нелегальная.

ной миграции MOM признает: наем на работу, воссоедине- как их первыми могут уволить с работы. Они не обеспе-
ние семей, получение образования, поиск политического чиваются пенсиями, медицинским страхованием и не
убежища, возвращение граждан на родину, к своим этниче- учитываются при реализации социальных программ.
ским корням, выезд на постоянное место жительства. MOM Негативные последствия для стран-реципиентов за-
не входит в специализированные учреждения ООН, но тес- ключаются в следующем.
но с ними сотрудничает. Россия с 1992 г. является наблю- Целые отрасли экономики (сфера услуг, торговля,
дателем в MOM. строительство) при длительном использовании ино-
3. Управление верховного комиссара по делам бежен- странных рабочих попадают в зависимость от их труда.
цев (УВКБ) при ООН занимается вопросами защиты бе- Это ведет к сокращению количества рабочих мест среди
женцев, реализацией долгосрочных решений, в первую коренного населения, увеличивает безработицу, в це-
очередь репатриации. лом ухудшает ситуацию на национальном рынке труда.
4. Система постоянного наблюдения за миграцией Происходит снижение цены на национальную рабочую
(СОПЕМИ). Это специальная служба, которая в рамках силу, растет предложение на рынке труда иностранных
ОЭСР координирует деятельность национальных эмиг- рабочих, которые заполняют вакансии на низкооплачи-
рационных управлений. ваемую, неквалифицированную работу.
В Западной Европе деятельностью, связанной с обес- Провоцируются конфликты между коренным населе-
печением и защитой прав трудящихся-мигрантов, зани- нием и иммигрантами, возрастает социальная напря-
мается Межправительственный комитет по вопросам
женность в обществе, усиливается межнациональная
миграции (СИМЕ).
неприязнь.
Документы, разрабатываемые указанными международ-
Иммигранты довольно долго и болезненно адаптиру-
ными организациями, имеют большое значение примени-
ются к новым условиям жизни и трудовой деятельности
тельно к национальному законодательству, поскольку при
в стране пребывания.
формировании политики в области внешней трудовой ми-
грации должны учитываться требования международных
конвенций. Международная конвенция, в том числе Всеоб-
щая декларация прав человека, принятая ООН в декабре
1948 г., объявляет свободный выбор места жительства и
работы в качестве основополагающих прав человека. Од-
ной из основных идей конвенций МОТ о трудящихся-ми-
грантах является признание государствами, ратифицирую-
щими данный документ, равноправия в отношении мигран-
тов независимо от их национальной и расовой принадлеж-
ности, религии, пола.

44
СОДЕРЖАНИЕ

1. Понятие «мировое хозяйство» и этапы формирования 3


2. Современные тенденции и критерии развития мирового хозяйства 3
3. Сущность и показатели развития международного разделения труда 3
4. Теория сравнительных издержек производства 3
5. Международная специализация производства 5
6. Суть и экономические результаты международного кооперирования производства 5
7. Роль России в системе международного разделения труда 5
8. Суть, черты и виды международных корпораций 5
9. Основные особенности развития и роль ТНК в мирохозяйственных связях 7
10. Место финансово-промышленных групп в системе мирового хозяйства. 7
11. Причины появления и основные пути развития российских ФПГ 7
12. Основные критерии классификации ФПГ 7
13. Сущность глобализации и глобализации рынков и продукции 9
14. Торговля, ее роль и экономическая сущность 9
15. Методы международной торговли 9
16. Суть импорта и реимпорта в международной торговле 9
17. Экспорт и реэкспорт в международной торговле 11
18. Сущность встречной торговли, ее виды и формы 11
19. Сущность бартера и клиринговых соглашений 11
20. Сущность свитча, офсета и соглашения о встречных закупках 11
21. Сущность сделки байбэк 13
22. Суть международной биржевой торговли, публичные и частные биржи 13
23. Международные торги (тендеры) 13
24. Сущность электронной торговли, ее преимущества и недостатки 13
25. Особенности международной торговли услугами 15
26. Роль транспорта в международной торговле 15
27. Суть консультационной услуги и управленческого консультирования 15
28. Суть внешнеторговой политики и основные направления внешней торговли 15
29. Суть либерализации торговли и протекционизма 17
30. Тарифные методы регулирования внешней торговли 17
31. Сущность таможенного режима 17
32. Классификация таможенных пошлин в зависимости от направления движения (перемещения) товара 17
33. Классификация таможенных пошлин в зависимости от способа (порядка) установления (взимания) 19
34. Классификация таможенных пошлин в зависимости от страны происхождения товара и в зависимости
от характера действий и целей применения 19
35. Определение таможенной стоимости товара и средневзвешенная ставка таможенного тарифа 19
36. Сущность нетарифных ограничений и разница между экономическими и административными нетарифными
ограничениями 19
37. Виды международной лицензии, разница между разовой и генеральной лицензией 21
38. Сущность квотирования, основные квоты, используемые в международной практике 21
39. Суть эмбарго и добровольного ограничения экспорта 21
40. Технические меры нетарифного ограничения и виды технических барьеров 21
41. Суть паратарифных мер нетарифного ограничения 23
42. Метод регулирования внешней торговли с помощью валютно-кредитных средств и суть валютных ограничений 23
43. Генеральное соглашение по тарифам и торговле (ГАТТ), цель и принципы его деятельности 23
44. Всемирная торговая организация (ВТО), последствия для России в случае вступления в нее 23
45. Сущность рынка капитала и его интернационализация 25
46. Мировой рынок ссудных капиталов 25
47. Институты мирового рынка капитала 25
45
48. Международная миграция капитала и ее цели 25
49. Современные тенденции в процессе международной миграции капитала 27
50. Положительные и отрицательные последствия экспорта и импорта капитала 27
51. Особенности инвестиционного климата России 27
52. Причины и негативные последствия бегства капитала из России 27
53. Платежный баланс страны и его составляющие 29
54. Валютные отношения 29
55. Классификация валюты по статусу 29
56. Классификация валюты по отношению к валютным запасам страны, к курсам валют других стран и по режиму
применения 29
57. Классификация видов валютных курсов по степени свободы колебания и по учету инфляции 31
58. Классификация видов валютных курсов по способу установления, по отношению к паритету покупательной
способности и по способу продажи валюты 31
59. Рыночное и государственное регулирование валютных отношений 31
60. Суть валютной политики государства 31
61. Валютный рынок, виды и функции 33
62. Суть валютного риска 33
63. Форвардные валютообменные контракты и своп-операции 33
64. Фьючерсные валютообменные контракты и опционные контракты 33
65. Мировая валютная система и ее сущность 35
66. Валютная система России 35
67. Международные валютные системы. Золотой стандарт 35
68. Бреттон-Вудсская валютная система 35
69. Ямайская валютная система 37
70. Европейская валютная система 37
71. Банк международных расчетов 37
72. Международный банк реконструкции и развития 37
73. Международная ассоциация развития и Международная финансовая корпорация 39
74. Европейский банк реконструкции и развития 39
75. Региональные валютно-кредитные организации 39
76. Основные формы кредита и его классификация 39
77. Кредитная система и суть функций международного кредита 41
78. Суть факторинга, форфейтинга и вексельного кредита 41
79. Суть акцептного кредита и акцептно-рамбурсного кредита 41
80. Характеристика демографического развития мира и суть демографической политики 41
81. Международная миграция рабочей силы и классификация форм 43
82. Позитивные и негативные последствия миграции рабочей силы для экономики стран-доноров 43
83. Позитивные и негативные последствия миграции рабочей силы для экономики стран-реципиентов 43
84. Международные организации, занимающиеся вопросами регулирования миграционных потоков между странами... 43

Оценить