СОДЕРЖАНИЕ

• Главные макроэкономические показатели

• Грузия и Казахстан в международных рейтингах

• Экономические связи Грузии и Казахстана

• Внешняя торговля между двумя странами

• Потоки прямых иностранных инвестиций между двумя странами

• Туристические притоки

• Вопросы, для изучения в будущем

 ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ 3

Параметры Грузия Казахстан Структура ВВП: Грузия, 2020

Торговля, 15%
Население ( млн человек, 2021) 3.7 18.8 2% 2% Другие услуги, 14%

Рост населения (CAGR 2010-2021, %) -0.22 1.4 3% Недвижимость, 12%

5% 15% Производство, 11%
ВВП (млрд долларов США), 2020 15.8 171.1 6% Строительство, 9%
Сельское хозяйство, 8%
ВВП на душу населения - PPP, 2020 14,849 25,337 6%
14% Государственное управление, 7%
Транспорт и складирование, 6%
Средний темп роста ВВП (%, 2015-20) 2.3 2.3 7%
HORECA и развлечение, 6%

Темп роста ВВП 2022 (%, предварительный) 5.5 3.9 8%

12%
Финансовая деятельность, 5%
Информация и коммуникация, 3%
Ожидаемый долгосрочный рост ВВП (%, 2023-26 11%
5.2 4.3 Коммунальные, 2%
сред.)
9%

Соотношение государственных доходов с ВВП (%, Горнодобывающая промышленность, 2%

25.6 23.7
2020)
Структура ВВП: Казахстан, 2020
Соотношение госдолга с ВВП (%, 2020) 42.5 26.3

Соотношение платежного баланса с ВВП (%, 2020) -6.2 -3.8 2% 2% Торговля, 18%
3% 2%
Другие услуги, 16%
Кредитный рейтинг: 4% 18% Производство, 14%
6% Горнодобывающая промышленность, 13%
Fitch BB/стабильный BBB/стабильный Недвижимость, 8%
6% Транспорт и складирование, 7%
Moody's Ba2/стабильный Baa2/стабильный Строительство, 6%
16%
BBB- 7% Сельское хозяйство, 6%
S&P BB/отрицательный
/стабильный Финансовая деятельность, 4%
8% Информация и коммуникация, 3%
Doing Business Rank Globally (2020) 7 25
14% HORECA и развлечение, 2%
13% Государственное управление, 2%
Global Competitiveness Index Rank (2019) 74 55
Коммунальные, 2%
Источник: Служба статистики Грузии, НБГ, Национальное бюро статистики Казахстана, Национальный банк Казахстана
 ГРУЗИЯ И КАЗАХСТАН В МЕЖДУНАРОДНЫХ РЕЙТИНГАХ 4

Doing Business 2020 Грузия Казахстан Global Competitiveness index 2019 Грузия Казахстан

Глобальная позиция 7 25 Суммарная позиция 74 55

Начало бизнеса 2 22 Институции 43 64

Инфраструктура 73 67
Получение разрешения на строительство 21 37

Освоение ICT 55 44
Подключение к электросети 42 67
Макроэкономическая стабильность 84 60
Регистрация имущества 5 24
Здравоохранение 87 95

Получение кредита 15 25 Навыки 46 57

Защита неконтролируемых инвесторов 7 7 Товарные рынки 48 62

Рынок труда 37 25
Выплата налогов 14 64
Финансовая система 91 104
Торговля за рубежом 45 105
Размер рынка 104 45
Исполнение договоров 12 4
Динамизм бизнеса 58 35

Разрешение неплатежеспособности 64 42 Инновации 91 95

Источник: Всемирный банк, World Economic Forum

 ГРУЗИЯ И КАЗАХСТАН В МЕЖДУНАРОДНЫХ РЕЙТИНГАХ 5

Индекс экономической свободы Индекс экономической свободы

Грузия Казахстан
2022 2022
Всемирный рейтинг 26 Всемирный рейтинг 64

Суммарный балл 71.8 Суммарный балл 64.4

Закон Размер правительства Закон Размер правительства

Право на собственность 63.8 Налоговый груз 89.1 Право на собственность 55.3 Налоговый груз 92.7

Юрид. эффективность 56.4 Расходы правительства 72.7 Юрид. эффективность 34.5 Расходы правительства 86.5

Справедливость Фискальное здоровье 67.1 Справедливость Фискальное здоровье 93.5

64.4 37.9

Регуляторская эффективность Открытые рынки Регуляторская эффективность Открытые рынки

Свобода бизнеса Свобода торговли 86.6 Свобода бизнеса Свобода торговли 75.4
74.1 64.7

Свобода труда Свобода инвестиций 80.0 Свобода труда Свобода инвестиций 50.0
61.9 62.7

Монетарная свобода Финансовая свобода 70.0 Монетарная свобода Финансовая свобода 50.0
76.0 69.1

Источник: The Heritage Foundation: низкий рейтинг отражает лучшую позицию по сравнению с другими странами, в то время, как высокий балл показывает лучший результат
 ГРУЗИЯ И КАЗАХСТАН В МЕЖДУНАРОДНЫХ РЕЙТИНГАХ 6

Индекс глобальной инновации 2021 Грузия Казахстан Индекс Джини

Глобальный рейтинг 63 79
41
39,8 39,6
39,5
39
38,5 38,6
Рейтинг взносов 49 61 39 38,1 38,2
37,9
37,4 37,6
36,9
36,5 36,6
Рейтинг результата 74 101 37 36,4
35,9

35

Институции 76.2 69.8

33
Человеческий капитал и исследование 32.5 31.7
31 30,2 30,1
Инфраструктура 36.3 44.4
29 28,5
28,2 28 28 28,2
27,8
Уровень развития рынка 53.9 43.8 27,5
27,1 27 27,2
26,8
27
Уровень развития бизнеса 25.6 23.0
25
Знания и технологические продукты 18.1 15.0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

Грузия Казахстан
Творческие продукты 21.8 14.3

Источник: WIPO: низкий рейтинг показывает лучшую позицию по сравнению с другими странами, когда высокий балл показывает лучший результат World Bank: низкий индекс Джини показывает более равное распределение богат
 2,5
2,7
2,9
3,1
3,3
3,5
3,7
3,9
4,1
4,3
300
350
400
450
500
550
600
01.01.20 01.01.20
01.02.20 01.02.20
01.03.20 01.03.20
01.04.20 01.04.20
01.05.20 01.05.20
01.06.20 01.06.20
01.07.20 01.07.20
01.08.20 01.08.20
01.09.20 01.09.20
01.10.20 01.10.20
01.11.20 01.11.20
01.12.20 01.12.20

USD
USD
01.01.21 01.01.21
01.02.21 01.02.21
01.03.21 01.03.21

EUR
EUR
01.04.21 01.04.21
01.05.21 01.05.21

Источник: Национальный банк Грузии, Национальный банк Казахстана

01.06.21 01.06.21
01.07.21 01.07.21
01.08.21 01.08.21
Грузинский лари – официальный обменный курс

01.09.21 01.09.21
01.10.21 01.10.21
Казахстанское тенге – официальный обменный курс

01.11.21 01.11.21
01.12.21 01.12.21
01.01.22 01.01.22
01.02.22 01.02.22
01.03.22 01.03.22
2,00
4,00
6,00
8,00
10,00
12,00
14,00
16,00
18,00

01.2015
04.2015
07.2015
10.2015
01.2016
04.2016
07.2016
10.2016
01.2017
04.2017
07.2017
10.2017
МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА

01.2018
Казахстан

04.2018
07.2018
10.2018
01.2019
04.2019
Грузия
Ставка денежно-кредитной политики (%)

07.2019
10.2019
01.2020
04.2020
07.2020
10.2020
01.2021
04.2021
07.2021
10.2021
01.2022
7
 МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА 8

Депозиты, привлеченные грузинскими банками Депозиты, привлеченные казахстанскими банками

100% 100%

80% 80%
67% 52% 50% 44% 41% 41%
66% 64% 65% 62% 61% 61%
70% 72%
60% 60%

40% 40%
56% 59% 59%
48% 50%
20% 30% 34% 36% 35% 38% 39% 20% 42% 39%
28%
0% 0%
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

В национальной валюте В иностранной валюте В национальной валюте В иностранной валюте

Кредиты, выданные грузинскими банками Кредиты, выданные казахстанскими банками

100% 100% 10%

17% 13%
26% 23%
31% 32%
80% 51%
80%
57% 57% 55% 55%
65% 65%
60% 60%
87% 94%
40% 40% 74% 77% 83%
69% 68%
20% 43% 43% 45% 45% 49% 20%
35% 35%
0% 0%
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

В национальной валюте В иностранной валюте В национальной валюте В иностранной валюте

Источник: Национальный банк Грузии, Национальный банк Казахстана

 МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА 9

Депозиты, привлеченные грузинскими банками, с ВВП (%) Депозиты, привлеченные казахстанскими банками, с ВВП (%)

0,09% 0,09% 0,03%

0,03%
0,02%
0,08% 0,03%
0,07% 0,02%
0,02%
0,07% 0,02% 0,02% 0,02%
0,02%
0,06% 0,05% 0,06% 0,02%
0,05% 0,05%
0,05% 0,05% 0,01%

0,04% 0,01%

0,03% 0,00%
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021* 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021**

Кредиты, выданные грузинскими банками, с ВВП (%) Кредиты, выданные казахстанскими банками, с ВВП (%)

0,11% 0,04%
0,10% 0,03%
0,10% 0,03% 0,03%
0,09% 0,02% 0,02%
0,08% 0,03% 0,02%
0,02% 0,02%
0,08%
0,02%
0,07% 0,07%
0,06%
0,06% 0,02%
0,06% 0,05%
0,05% 0,01%
0,05%
0,04% 0,01%

0,03% 0,00%
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021* 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021**

Источник: Национальный банк Грузии, Национальный банк Казахстана *ВВП 3 квартала 2021 года, **Предварительные данные ВВП
 1
МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА 0

Инфляция - январь 2022 Грузия - Инфляция (%)

16,0 13.9
12.8 12.8 13.9
14,0 12.5
11.9 12.3
12,0 9.9
10,0 7.7
7.2 7.2
8,0
6,0 3.6
2.8
4,0
2,0
0,0

Казахстан - Инфляция (%)

10,0
8,7 8,9 8,9 8,7 8,7
9,0 8,4 8,4
7,9
8,0 7,4 7,4
7,0 7,0 7,2
7,0

6,0

5,0

Источник: Национальный банк Грузии, Национальный банк Казахстана.

 1
РЕГИОНАЛЬНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА 1

Грузия – региональное распределение ВВП Казахстан – региональное распределение ВВП

Регион 2016 2017 2018 2019 2020 Регион 2016 2017 2018 2019 2020

Тбилиси 53% 51% 52% 51% 51% Алматы (город) 23% 22% 20% 19% 19%

Аджария 10% 9% 9% 10% 9% Нур-Султан 10% 11% 11% 11% 11%

Имерети 8% 9% 9% 8% 8% Атырау 11% 11% 13% 13% 11%

Квемо Картли 7% 8% 8% 7% 8% Караганда 8% 8% 8% 8% 9%

Самегрело 6% 6% 5% 6% 6% Восточный округ 6% 6% 6% 6% 7%

Кахети 5% 5% 5% 5% 5% Алматы 5% 5% 5% 5% 5%

Шида Картли 4% 3% 4% 4% 4% Павлодар 4% 4% 4% 4% 4%

Самцхе-Джавахети 3% 3% 3% 3% 3% Мангистау 5% 6% 6% 5% 4%

Мцхета-Мтианети 2% 2% 2% 2% 3% Актобе 4% 4% 4% 4% 4%

Гуриа 2% 2% 2% 2% 2% Костанай 3% 3% 3% 4% 4%

Рача-Лечхуми 0% 0% 1% 1% 1% Другие 20% 23% 27% 30% 32%

Источник: Служба статистики Грузии, Национальное бюро статистики Казахстана

 1
ЭКОНОМИЧЕСКИЕ СВЯЗИ МЕЖДУ ГРУЗИЕЙ И КАЗАХСТАНОМ 2

FX потоки из Казахстана в Грузию (млн долларов США) FX потоки из Грузии в Казахстан (млн долларов США)
ექსპორტი ტურიზმი პირდაპირი უცხოური ინვესტიციები ფულადი გზავნილები
Экспорт Туризм Прямые иностранные инвестиции Денежные переводы
200 169 200
161 168
112
144
150 150 134
100
97 93
93 92
100 100 85
70
62 66 66
48
50 50 37 40

- -

(50) (6)
(50)
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Потоки из Казахстана в Грузию (% от ВВП) Потоки из Грузии в Казахстан (% от ВВП)

Экспорт Туризм Прямые иностранные инвестиции Денежные переводы Экспорт Туризм Прямые иностранные инвестиции Денежные переводы
1,5%
0,10%

0,9% 0,9% 1,0% 0,06% 0,06%

1,0% 0,8% 0,6%
0,05%
0,6% 0,6% 0,6% 0,05% 0,04% 0,04%
0,6% 0,03%
0,4% 0,03% 0,02%
0,5% 0,02%

0,00%
0,0%
0,00%

-0,5% -0,05%
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Источник: Национальный банк Грузии, Национальный банк Казахстана

ТОРГОВЛЯ ТОВАРАМИ

• В 2021 году экспорт Грузии в Центральную Азию составил около 6% от общего объема экспорта Грузии, при этом 41%
этого экспорта приходился на Казахстан

• Казахстан был основным экспортным партнером Грузии в Центральной Азии в 2021 году, хотя в период 2015-2021
гг. доля экспорта в Центральную Азию была выше в Узбекистане (40%) по сравнению с Казахстаном (31%)

• Реэкспорт оптического оборудования из Грузии в страны Центральной Азии значительно увеличился с 2020 года, но
увеличения реэкспорта этого продукта в Казахстан не наблюдалось

• Структура казахстанского экспорта в Грузию несколько изменилась в 2020 году, так как были экспортированы большие
объемы алюминия, когда в предыдущие годы экспорт этого продукта был на нуле. При этом экспорт
продовольственных товаров, особенно пшеницы, сократился

• Продовольственные продукты по-прежнему являются крупнейшей товарной группой, экспортируемой из Грузии в

Казахстан. В 2021 году грузинская минеральная вода составляла более 75% минеральной воды, импортируемой
Казахстаном в год
 1
ОБЗОР ЭКСПОРТА ГРУЗИИ 4

Экспорт товаров из Грузии (% ВВП) Структура экспорта Грузии (2015-2021)

30%
СНГ Евросоюз Другое Медные руды, 17%
24,2% 17% Автомобили, 12%
25%
21,7% 21,2% Ферросплавы, 9%
19,2% 35%
20% 9% Вина, 6%
16,9% 16,2% 16,9% 6%
7% Медикаменты, расфасованные, 4%
14,7% 14,0% 6%
15% 13,7% 14,5% 14,4% 4%
12%
5% 6% 5% 4% Спиртные напитки, 4%
5% 5% 5% 4% 4%
6% 3% 5% Фундук, 4%
10% 3% 4%
3% 2% 4% Минеральные воды, 4%
2% 4%
5% 12% 12% 9% Удобрения, 3%
9% 8% 10% 10%
7% 8% 7% 2%
6% 6% 5% Золото, 2%
3% 4% 4% 6%
0% 4% 4% Другое, 35%
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Экспорт Грузии в Центральную Азию (% ВВП) Структура экспорта Грузии (2015-2021)

Казахстан Узбекистан Кыргызстан Туркменистан Таджикистан Евросоюз, 22%

2,0%
1,7% 14% Россия, 13%
22% Азербайджан, 12%
1,5% 1,4% 0,3% 1,3% 2%
Китай, 8%
1,2% 3%
1,1% 0,2% Армения, 8%
1,0% 0,4% 1,0%
0,1% 0,9% 0,9% 0,9% 0,2% 4%
1,0% Турция, 7%
0,1%
0,6% 0,6% 0,5% 0,5% 6% Украина, 6%
0,1% 0,3% 0,7% 0,5%
0,5% 1,0% 0,5% 0,4% 0,5% 13% США, 4%
0,1% 0,1%
0,6% 0,5% 0,5% 7% Узбекистан, 3%
0,4% 0,5%
0,4% 0,3% 0,3% 0,4% 0,3%
0,3% Швейцария, 2%
0,0%
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 8% 12% Другое, 14%
9%
Источник: UN Comtrade
 1
РЕЭКСПОРТ ГРУЗИИ В СТРАНЫ ЦЕНТРАЛЬНОЙ АЗИИ 5

Реэкспорт Грузии в Центральную Азию (2015-2021; USD) Реэкспорт Грузии в Казахстан (2015-2021; USD)

Продукт Стоимость Доля Продукт Стоимость Доля

Фармацевтическая продукция 472,877,985 50% Табак 56,214,856 33%

Автомобили 180,987,986 19% Автомобили 45,840,109 27%

Табак 76,683,025 8% Мясо 21,653,288 13%

Мясо 32,925,673 3% Фармацевтическая продукция 21,575,162 13%

Ядерные реакторы 29,134,236 3% Железо 5,049,818 3%

Железо 22,630,561 2% Ядерные реакторы 3,287,003 2%

Напитки, спирт и уксус 20,508,896 2% Обработанные фрукты и овощи 3,272,183 2%

Оптическое оборудование 20,199,369 2% Напитки, спирт и уксус 3,270,097 2%

Мебель 18,121,666 2% Электронное оборудование 2,536,198 1%

Электронное оборудование 16,681,150 2% Молочные изделия, яйца, мед 1,258,360 1%

Другое 56,254,426 6% Другое 5,630,689 3%

Источник: UN Comtrade, TBC Capital

 1
ОБЗОР ЭКСПОРТА КАЗАХСТАНА 6

Экспорт товаров из Казахстана (% ВВП) Структура экспорта Казахстана – 2020

60%
Нефть сырье Природный газ
50%
44%

40% 36% 36%

34%
32%
29% 27%
30% 27%
25%

20%

10%

0%
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Структура экспорта Казахстана (% ВВП; страны)

50%
44% ЕС 27 Китай Россия Турция Другое

40% 10% 36% 36%

34%
2% 32%
3% 7% 8% 29%
30% 27% 10% 27%
1% 1% 25% 10%
8% 2% 3% 8%
8% 1% 8%
6% 4% 6% 3% 1%
20% 1% 3%
1% 1% 3% 4% 1%
2% 3% 3%
3% 3% 4%
3% 5%
10% 22% 19% 20%
17%
13% 13% 14% 13%
10%
0%
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Источник: UN Comtrade
 1
ТОРГОВЫЕ ПАРТНЕРЫ ГРУЗИИ И КАЗАХСТАНА 7

Доля основных экспортных партнеров Грузии в экспорте Доля основных экспортных партнеров Казахстана в экспорте
60% 60%
7%
50% 50% 1,5% 1,4% 2,5% 2,7%
4,5%
5% 9% 8,1% 11,0% 8,9% 6,7%
40% 10,1%
7%
5%
8% 40% 7,3% 8,0% 9,5% 10,4%
6% 3% 13% 8,6%
30% 3%
2% 10% 8% 13%
30%
16,8% 14,2%
20,2% 20,3%
20% 10% 13% 20% 19,2%
26% 15%
10% 19% 7% 10% 17,9% 19,2%
14% 12,3% 11,5% 10,3%
8% 6% 0%
0% 1% 3%

2012 2014 2016 2018 2020 2012 2014 2016 2018 2020

Китай Азербайджан Россия Болгария Украина Китай Италия Россия Нидерланды Узбекистан

Доля основных импортных партнеров Грузии в импорте Доля основных импортных партнеров Казахстана в импорте
60%
80,0%
50% 6% 3,0%
4,8% 3,8% 4,7%
40% 7% 7% 6%
7% 60,0% 5,1%
2,1%
4,8%
5,6%
5,1%
5,7%
4,9%
2,7% 12,8%
9% 3% 3% 5% 2,6% 1,8%
3% 9% 16,8% 16,0%
30% 9% 7% 9% 40,0% 17,8% 14,6% 16,7%
8%
7% 9% 11%
20% 6% 10%
20,0% 38,4% 33,4% 36,3% 39,3% 34,9%
10% 18% 20% 18% 16% 17%
0,0%
0%
2012 2014 2016 2018 2020
2012 2014 2016 2018 2020
Россия Китай Южная Корея Германия США
Турция Россия Китай США Азербайджан
Источник: UN Comtrade
 1
ПОДРОБНЫЙ РАСКЛАД ВНЕШНЕЙ ТОРГОВЛИ КАЗАХСТАНА И ГРУЗИИ 8

Экспорт Грузии в Казахстан (2015-2021; USD) Экспорт Казахстана в Грузию (2015-2021; USD)

Продукт Объем Стоимость Доля Продукт Объем Стоимость Доля

Минеральные воды 105,607,532 (л) 75,761,931 17% Бензин 265,907,671 (кг) 74,422,797 28%

Разлитое по бутылкам вино 19,307,548 (л) 64,232,158 15% Алюминий 28,394,740 (кг) 47,336,616 18%

Сигареты 7,006,602 (г) 48,199,369 11% Пшеница 146,782,495 (кг) 30,958,965 12%

Легковые автомобили 4,071 (единица) 42,274,335 10% Железо 22,461,918 (кг) 14,206,504 5%

Лекарства расфасованные 346,573 (кг) 28,648,123 7% Нефть сырье 90,219,164 (кг) 9,915,480 4%

Продукт из птицы 21,515,688 (кг) 19,992,445 5% Макароны 10,849,922 (кг) 5,188,057 2%

Электропечи 1,251,775 (кг) 15,075,507 3% Нефтяные газы 8,458,873 (кг) 4,033,056 1%

Спирт из вина 3,321,911 (л) 14,590,232 3% Железные структуры 1,891,636 (кг) 4,006,778 1%

Железнодорожные вагоны 379 (единица) 14,282,388 3% Продукты парфюмерии 438,730 (кг) 3,876,961 1%

Воды, с добавлением сахара 20,123,398 (л) 11,666,785 3% Ферросплавы 3,733,000 (кг) 3,573,845 1%

Другое 94,206,387 24% Другое 33,522,301 21%

Источник: UN Comtrade, ТИБИСИ Капитал

ЭКСПОРТ ГРУЗИИ В КАЗАХСТАН 19

Экспорт Грузии в Казахстан (USD млн) Экспорт Грузии в Казахстан подробно (USD ‘000)

Доля в ГГ. USD

200 3.0% 7.2% 2.6% 3.6% 3.1% 2.0% 1.9% 1.9% 2.7% 1.8% 1.4% 2.3% 2020 2021 ГГ. %
2021 1,000

Продовольствие и напитки 34,462 30,781 32.0% (3,646) -10.6%

180

Легковые и другие автомобили 3,989 23,726 24.7% 19,736 494.8%

160 156,9 Экспорт в Казахстан
Доля в экспорте Грузии в целом Железнодорожные локомотивы 2,461 197 0.2% (2,265) -92.0%
140
Лекарства 2,260 1,582 1.6% (678) -30.0%

120 1986.4
Оборудование 1,614 33,671 35.0% 32,057
%
103,6
100 96,2 Текстиль и одежда 958 405 0.4% (553) -57.7%
88,6 90,7

Ферросплавы 853 4,119 4.3% 3,266 382.8%

80
67,0
62,2 Сигареты 308 414 0.4% 106 34.6%
60 51,8
50,1 47,7
45,0 Электронное оборудование 158 66 0.1% (92) -58.4%
39,8
40
Мебель 6 51 0.1% 45 813.4%

20 Другое 590 1,185 1.2% 596 101.1%

- Всего экспорт 47,659 96,196 48,573 102.0%

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Источник: Национальный банк Грузии, UN Comtrade

 ЭКСПОРТ ГРУЗИИ В КАЗАХСТАН: ДИНАМИКА ОСНОВНЫХ КАТЕГОРИЙ (USD
20
МЛН)

Продовольствие и напитки Лекарства Текстиль и одежда

71,8
6,8
60,1 6,0 3,8

42,0 4,1 4,2

33,8 31,3 34,5 3,7
27,7 29,8 29,6 30,8
24,3 2,3 1,4
17,6 2,0
0,6 1,4 1,6 1,6 0,1 0,1 0,0 0,3 0,0 0,1 0,3 0,7 1,0 0,4
0,9
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Ферросплавы Оборудование* Железнодорожные локомотивы

9,2
10,2 33,7
9,6

4,7
3,6 4,1
3,5 4,7 4,1 2,5 2,5
0,5 2,1 0,9 2,2 1,3 1,5 2,3 2,2 0,5 1,8 2,8 1,6 0,7 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,0 0,4 0,2
1,3 1,1 1,5
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Легковые и другие автомобили Мебель Электронное оборудование

116,6 8,4 8,3 8,0 0,5

0,3 0,3
4,3 0,2
3,8
13,2 0,2 0,2
23… 4,4 4,5 6,5 0,4 0,5 1,2 3,2 4,0 23,7 0,7 0,1 0,1 0,3 0,3 0,0 0,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1
0,1
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Источник: НБГ, UN Comtrade *Электропечи, центрифуги, электротрансформаторы и др.

 ЭКСПОРТ ГРУЗИИ В КАЗАХСТАН: ПОДРОБНЫЙ РАСКЛАД ПРОДОВОЛЬСТВИЯ И 21
НАПИКТОВ
Экспорт продовольствия и напитков из Грузии в Казахстан (USD млн) Экспорт продовольствия и напитков из Грузии в Казахстан (USD млн)
80
71,8 2020 2021 Доля 2021-ში ГГ. USD ‘000 ГГ. %
70
60,1 Минеральные воды 16,301 12,657 41.1% (3,644) -22.4%
60
Вино 6,908 9,624 31.3% 2,716 39.3%
50
42,0 Продукт из птицы 4,364 862 2.8% (3,502) -80.2%
40 33,8 34,5
31,3 29,8 29,6 30,8 Спирты 3,338 1,937 6.3% (1,401) -42.0%
27,7
30 24,3
Воды, с добавлением сахара 1,485 3,106 10.1% 1,621 109.2%
20 17,6
Фундук, фрукты и приправы 877 929 3.0% 52 5.9%
10
Другое* 1,189 1,666 5.4% 477 40.2%
0
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 Всего 34,462 30,781 (3,681) -10.7%

Доля Грузии в импортированном в Казахстан в продовольствии и

Доля Грузии в импортированные в Казахстан продовольствие и напитки
напитках
2,0% Минеральные воды Вино
Спирты Воды, с добавлением сахара
1,6% 80%
1,6% 1,4% 70%
60%
1,2% 1,0% 1,1% 50%
1,0%
0,9% 0,9% 40%
0,8%
0,7% 30%
0,8%
20%
10%
0,4%
0%
-10%
0,0% 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Источник: НБГ, UN Comtrade, *Приправы-пряности, рыба замороженная, чай и др.

 ЭКСПОРТ КАЗАХСТАНА В ГРУЗИИ 22

Экспорт Казахстана в Грузию (USD ‘000) Экспорт Казахстана в Грузию подробно (USD ‘000)

160 000 Доля в ГГ. 1000

%, ГГ.
1,0%

2020 2021
0,1%
2021 USD
0,1% 0,0% 0,0% 0,1% 0,1% 0,1% 0,1% 0,1%
Бензин 19,545 1,334 6.5% (18,211) -93.2%
140 000 -1,0%

132 412
Продовольственные продукты 4,675 2,761 13.5% (1,914) -40.9%

120 000
Ферросплавы 3,665 3,756 18.4% 91 2.5%
-3,0%

Доля в экспорте Казахстана в целом .

Природный газ 1,545 1,128 5.5% (417) -27.0%
100 000 -5,0%

Оборудование 1,321 1,827 8.9% 506 38.3%

80 000 -7,0%
Частицы пластмассы 703 1,716 8.4% 1,013 144.1%

Уголь 464 772 3.8% 308 66.4%

58 906
60 000 55 639 Текстиль и одежда 339 102 0.5% (234) -69.0%
-9,0%

Удобрения 130 783 3.8% 653 502.3%

40 000 35 197 34 565
-11,0%

29 903 29 469 Стеклянная продукция 110 85 0.4% (25) -22.4%

22 161 22 337 20 416
20 000 -13,0%
Мебель 70 82 0.4% 12 17.4%

Другое 1,999 6,067 29.7% 4,068 203.5%

- -15,0%

Всего 34,566 20,416 5,097 -40.9%

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Источник: UN Comtrade
ЭКСПОРТ КАЗАХСТАНА В ГРУЗИЮ: ДИНАМИКА ОСНОВНЫХ КАТЕГОРИЙ (USD 23
МЛН)
Продовольственные продукты Нефть Ферросплавы
128,2 24,5 10,3 10,2
Пшеница 21,0
Другие продукты 19,5
75,1 5,8
55,2 10,4 4,4
44,1 3,9 3,8 3,7 3,8
19,8 20,8 18,8 2,7 3,9 3,5 2,2 2,1
5,8 3,2 2,0 4,7 2,8 0,8 0,4 0,2 1,2 1,3 0,8
0,3
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021
2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Оборудование Природный газ Уголь

2,9 1,5 2,5

1,1 1,9
1,7 1,8 1,0
1,5 0,9
1,3 1,1 1,3
0,8 0,5
0,5 0,3 0,5
0,2 0,2 0,2 0,3
0,0 0,1 0,0 0,0 0,1 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,1 0,0 0,1

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Текстиль и одежда Стеклянная продукция Удобрения

0,6
0,2 4,8

0,3 0,1 3,2

0,1
0,2 1,8
0,1 0,2 1,4
0,1 0,1 0,1
0,1 0,6 0,8
0,0 0,4
0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,2 0,0 0,1

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

Источник: UN Comtrade
ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

• В 2021 году объем чистых прямых иностранных инвестиций Казахстана уменьшился по сравнению с предыдущими
годами. Однако Казахстан по-прежнему входит в число 20 крупнейших стран по объему прямых иностранных
инвестиций в Грузию в 2005-2021 годах

• Из региона Центральной Азии, Казахстан является крупнейшим инвестором. В 2021 году прямые иностранные инвестиции
Казахстана составили 94% общих инвестиций региона в Грузию.

• В 2021 году основными получателями прямых иностранных инвестиций из Казахстана в Грузию были секторы
строительства, недвижимости, транспорта и финансовый сектор. При этом инвестиции в транспортировку и
финансовый сектор составляют более 50% инвестиций, осуществленных Казахстаном в 2021 году

• В 2021 году инвестиции из Грузии в Казахстан практически равны нулю

 ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ В ГРУЗИЮ 25

FDI в Грузию (USD млрд) FDI по секторам (2015-2021*)

2,5
Финансовый сектор, 21%
14%
Евросоюз СНГ Другие 2,0
1,8 21% Транспорт, 20%
2,0 1,8 1,7 1,7
1,6 2% Энергетика, 11%
4%
1,5 1,3 1,3
1,2 1,1 1,0 Производство, 8%
1,0 4%
1,0 0,9 Строительство, 8%
0,7 0,7
7%
0,5 0,5 Недвижимость, 7%
0,5 0,3 0,6 20%
Горная добыча, 4%
8%
0,0 HORECA, 4%
2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

*2021
8% Коммуникации, 2%
12%
Другое, 16%

Приток FDI в Грузию (2005-2021*) FDI из стран СНГ (2005-2021*)

1. Соединенное Королевство
2. Азербайджан 1. Азербайджан
17. 1,3% 18. 15,2% 1. 13,3% 3.Нидерланды
4. Турция 2. Россия
16. 1,3%
15. 1,4% 5. США 3. Казахстан
14. 1,4% 6. ОАЭ
13. 1,6% 2. 12,9% 7. Чехия 4. Армения
USD 8. Люксембург USD
12. 1,8%
11. 2,1% 20.15 9. Россия 2. 19,3%
3.86 5. Украина
bn 10. Китай
11. Германия bn 6. Узбекистан
3. 12,7% 12. Виргинские острова 7. Беларусь
13. Международные организации
1. 68,0%
14. Мальта 8.
15. Швейцария Туркменистан
5. 5,9%

4. 8,7%
16. Австрия 9. Кыргызстан
17. Казахстан
18. Другие 10. Молдова

Источник: НБГ, Служба статистики Грузии, ТиБиСи капитал, *предварительные данные

 ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ В ГРУЗИЮ 26

FDI в Грузию из Центральной Азии** (2005-2021*) Казахстанские FDI в Грузию (USD ‘000)
200

161,9

150
-1; 0%

100

65,9
Казахстан
282,9 47,7
млн Кыргызстан 50

долл. 23,1
Узбекистан
США 12,9 12,710,5 8,9 11,0
4,3 7,1
Туркменистан 0,0 0,0 0,3
0
-0,1
-9,4
-17,9
-32,0
-50 -39,8
266; 94%

-100

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

*2021
Источник: НБГ, Служба статистики Грузии, ТиБиСи Капитал; *предварительные данные **из-за незначительного объема данные по Таджикистану недоступны
 КАЗАХСТАНСКИЕ FDI В ГРУЗИЮ – ПОДРОБНАЯ ИНФОРМАЦИЯ 27

Притоки FDI по секторам (USD ‘000) ТОП 10** получателей FDI и инвесторов
20 000 Компании-получатели FDI Инвестор

American MonoliT Физическое лицо

Batumi Oil Terminal KazTransOil

10 000 10 485 10 018
8 937 KPMG Georgia Физическое лицо
7 074

ტოპ 10 2021*-ში
Barmaglot Tbilisi Barmaglot Tbilisi

0 -149 Iceberg Poti Физическое лицо

Kostava Business Center Физическое лицо

LTD Ipocenter Физическое лицо

-10 000 -9 409
Shovi Resort Физическое лицо

G and G + Физическое лицо

-20 000 Forgegate properties Georgia Физическое лицо

Amadeus GDS Georgia Amadeus GDS

Medical Technology Физическое лицо

-30 000
KPMG Georgia Физическое лицо

ტოპ 10 2020-ში
Строительство Air Astana Geo Rep Office Физическое лицо

-40 000 HORECA -39 816 Kostava Business Center Air Astana
Транспортировка LTD Ipocenter Физическое лицо
Недвижимость
Exim Oil Физическое лицо
-50 000 Финансовый сектор
G and G + Физическое лицо
Другое
RT Company Физическое лицо
Сумма
Global Marketing Georgia Физическое лицо
-60 000
2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021*

Источник: Служба статистики Грузии, НБГ, ТиБиСи Капитал; *данные 3 кварталов 2021 года **не разложено по объему инвестиций
 ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ В КАЗАХСТАН 28

Приток FDI в Казахстан (USD млрд)

35
Евросоюз СНГ Другие
30 29
26
24 24 24 24
25 22
21 21 21 21
19 19
20 17
15
15 12 FDI в Казахстан по секторам (2015-2021*)
10 8

5
Горная добыча, 46%
0
3% 3%
2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

*202
1
4% Производство, 18%
4%
FDI из Грузии в Казахстан (USD млн)
Торговля, 13%
9%
110
86… 46% Техническая и научная
90
деятельность, 9%
70
Финансовая деятельность, 4%
50 13%
35,9
25,9 29,8 30,3
30 Транспорт и складирование, 4%
12,6
10 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0
-10 Строительство, 3%
-0,2 0,0 18%
-30
-28,3 Другое, 3%
-50
2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

2012

2013

2014

2015

2016

2017

2018

2019

2020

*2021

Источник: Национальное бюро статистики Казахстана, ТиБиСи Капитал *данные 3 квартала 2021 года
 ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ В КАЗАХСТАН 29

Торговля продукцией, произведенной основными секторами-

Приток FDI в Казахстан по основной продукции (USD млн)
получателям FDI в Казахстане 2017-2020
100%
24%
2017 2018 2019 2020 2021* Сумма 80% 38%
60% 87%
15,543. 98%
Нефть сырье 4,114.6 4,021.4 5,083.4 1,675.8 648.3 40% 76%
5
62%
Доля от суммарного 20%
88.1% 110.8% 155.4% 43.1% 14.9% 78.5%
(%)
0% 2% 13%
Металл и Нефть сырье Металлы и Каменный уголь и Химикаты
-128.2 -582.9 598.3 120.7 1,032.1 1,040.0
металлопродукты
металлопродукты лингит
Доля от суммарного
-2.7% -16.1% 18.3% 3.1% 23.8% 5.3%
(%) Импорт Экспорт
Каменный уголь и лигнит -95.9 286.6 183.9 44.2 33.3 452.1
Торговля продукцией основных получателей FDI в Казахстане
Доля от суммарного
-2.1% 7.9% 5.6% 1.1% 0.8% 2.3%
2017-2020
(%) Продовольственные Напитки Табак
Химикаты 89.6 131.9 88.7 45.6 71.7 427.4 продукты

Доля от суммарного 17%

1.9% 3.6% 2.7% 1.2% 1.6% 2.2%
(%) 31%
Продовольственные 48%
75.8 48.1 58.1 162.9 62.6 407.5 52%
продукты, напитки и табак
69%
Доля от суммарного 83%
1.6% 1.3% 1.8% 4.2% 1.4% 2.1%
(%)

Импорт Экспорт Импорт Экспорт Импорт Экспорт

Источник: UN Comtrade, ТиБиСи Капитал, *FDI притоки за 3 квартала 2021 года

ТУРИЗМ

• Из-за пандемии COVID-19 рост туризма в Грузии значительно сократился в 2020-2021 годах, а общее количество
прибывающих визитеров уменьшилось на 10-летний CAGR 4%, в то время как тот же показатель отражал рост на
14% за 2011-2019 годы

• В 2021 году количество казахстанских визитеров в Грузии увеличилось по отношению к общему количеству
посетителей и составило 3,9%, что является улучшением показателя после отметки 0,9% в 2020 году

• Влияние пандемии отразилось и на участии казахстанцев во внешнем туризме, и в 2020 году наблюдалось
снижение количества выезжающих туристов на 73% по сравнению с количеством выезжающих туристов в 2019 году

• Казахстан – одна из ведущих стран по динамике роста туризма после Израиля

• Казахстан входит в число европейских стран как по продолжительности визита, так и по средним расходам
ТУРИЗМ: КОЛИЧЕСТВО ВИЗИТЕРОВ ИЗ КАЗАХСТАНА СУЩЕСТВЕННО 3
ВЫРОСЛО И ПОТЕНЦИАЛ НА БУДУЩЕЕ ВНОВЬ СУЩЕСТВУЕТ 1

Количество визитеров Грузии (‘000 лиц) Количество въезжающих визитеров (‘000 лиц)

250
9000
0.6% 0.3% 0.4% 0.5% 0.6% 0.8% 0.7% 0.8% 1.3% 0.9% 3.9%

8000 7 726

7 203 200
7000
6 483 CAGR 2011-19: 15.1%

6000 10.7%
5 393 150
5 256 1.8%
4 954 5 004
5000
16.1%
4 106
4000 100

3000 2 712 CAGR 2011-2021:

-4.4%
2000 1 721 50
1 513

1000

0
0 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

СНГ Евросоюз Другие

Польша Германия Израиль Казахстан Доля визитеров из Казахстана

Источник: GNTA, ТиБиСи Капитал, CAGR – Compound Annual Growth Rate

 ТУРИЗМ 32

Региональное распределение въезжающих в Грузию визитеров (2020) Выездной туризм Казахстана (‘000)

25% Выездной туризм Казахстана ('000 лиц)

14 000 1,2%
Выездной туризм Казахстана Доля визитов в Грузию (RHS)

20%
12 000
1,0%

15% 10 000
0,8%

8 000
10%
0,6%

6 000

5%
0,4%
4 000

0%
0,2%
2 000

- 0,0%
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
Суммарно Отдых, развлечение

Источник: GNTA, OECD, ТиБиСи Капитал

33
ВОПРОСЫ ДЛЯ ИССЛЕДОВАНИЯ В БУДУЩЕМ

• Из-за продолжающегося регионального конфликта, потенциал расширения импорта продовольственных продуктов (и

не только) из Казахстана

• На фоне регионального конфликта, изучение расширенного потенциала транзитного коридора Грузии и его
воздействия на экономические отношения между Грузией и Казахстаном

• Анализ внутреннего регионального потенциала Грузии и Казахстана

• Эффективное использование существующих торговых соглашений Грузии с западными рынками в экономических

отношениях между Грузией и Казахстаном

• Качественное изучение казахстанских туристов, идентификация их нужд и потребностей для освоения потенциала грузинского
рынка