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Aplicacin Prctica

Aplicacin Prctica

Estados Financieros Proforma (Parte I)

Ficha Tcnica
Autor : C.P.C. Alejandro Ferrer Quea* Ttulo : Estados Financieros Proforma (Parte I) Fuente : Actualidad Empresarial, N 176 - Primera Quincena de Febrero 2009

Los denominados Estados Financieros Proforma son reportes contables que contienen, en todo o en parte, uno o varios supuestos o hiptesis con el n de mostrar cul sera la situacin nanciera o los resultados de las operaciones de la empresa si acontecieran las premisas citadas.

1. Clasicacin
Los Estados Financieros Proforma se pueden dividir en dos clases de reportes contables: 1) Estados Financieros Proforma: Denominacin propiamente dicha para referirse a la informacin nanciera que contiene operaciones reales y que muestran adems hechos posteriores a la fecha en que estn cortadas las cifras de los Estados Financieros. Los hechos posteriores pueden haber ocurrido ya a la fecha de emisin de los Estados Financieros, o bien, que su posibilidad de ocurrir es sucientemente cierta. Puede decirse que este grupo de Estados Financieros considera operaciones consumadas. 2) Estados Financieros Proyectados: Empleamos tales trminos cuando la informacin nanciera elaborada tiene como propsito mostrar los resultados de gestin y la situacin nanciera de la empresa basada en proyectos o fenmenos que se supone se realicen como planes o proyectos futuros, o simplemente la proyeccin de las tendencias observadas. As como, a los Estados Financieros que se formulan con hiptesis sobre el pasado o el presente con objeto de mostrar los resultados y la situacin nanciera si tales hiptesis se hubieran realizado o hubieran sucedido. Es propio en este caso asociar los reportes contables con el trmino genrico proyecciones.

Proforma es mostrar retroactivamente la situacin nanciera que se hubiese tenido al incluirse hechos posteriores que se han realizado en los resultados reales, o bien, cuya probabilidad de ocurrir es sucientemente cierta a la fecha de la preparacin de los Estados Financieros. 2) Estados Financieros Proyectados: El objeto de las proyecciones de Estados Financieros es mostrar anticipadamente la repercusin que tendr la situacin nanciera y el resultado de las operaciones futuras de la empresa al incluir operaciones que no se han realizado. Es una herramienta muy importante para la toma de decisiones de la direccin de la empresa cuando se pretenda llevar a cabo operaciones sujetas a planeacin que motiven un cambio importante en la estructura nanciera.

3. Usuarios
Los grupos de personas a quienes interesan los Estados Financieros Proforma son los siguientes: a) Accionistas y Propietarios: Los dueos o accionistas de una empresa se encuentran interesados en conocer cul sera la situacin nanciera de la entidad, incluyendo uno o varios efectos proyectados o hechos ocurridos con posterioridad a la fecha de los Estados Financieros y, en su caso, con el n de aprobar transacciones que estn bajo su decisin. b) Administradores: Para los administradores de empresas que tienen bajo su responsabilidad el manejo y los resultados de la entidad, estos Estados Financieros son un elemento necesario para la planeacin de las operaciones y la toma de decisiones presentes y futuras. c) Acreedores Actuales y Prospectos de Acreedores: A los primeros les interesa con el objeto de vigilar la seguridad de sus crditos y, en su caso, para oponerse o aceptar la o las transacciones propuestas (aumentos, reducciones de capital, fusiones, etc.); y a los segundos, para evaluar el riesgo del crdito que propone asumir la empresa. d) Prospectos de Inversionistas: A los inversionistas les interesa estudiar los cambios sustanciales que sufrir la entidad con posterioridad a los Estados Financieros actuales, con el n de evaluarlos antes de efectuar una inversin. e) Entidades Gubernamentales: Principalmente, la entidad del Estado interesada en informacin nanciera

de las empresas es la Comisin Nacional Supervisora de Empresas y Valores (CONASEV) que vigila celosamente los intereses del pblico, sobre todo los valores que se cotizan en la Bolsa de Valores. La citada Comisin, para autorizar la suscripcin de ciertos valores en la Bolsa, solicita estudios especiales, entre los cuales se incluyen los Estados Financieros Proforma, con el n de juzgar la posible situacin nanciera de la entidad al alterarse las proporciones entre los diversos elementos del Balance General, as como su efecto en los elementos que inciden en los Resultados de la Empresa. Es decir, utiliza los Estados Financieros Proforma como un elemento de medicin y anlisis para proteccin de las inversiones del pblico. En el caso de emisin de valores para ofrecerlos al pblico, reestructuracin de entidades con ttulos cotizados o fusin de sociedades con valores inscritos en la Bolsa de Valores, suele ser un requisito indispensable preparar Estados Financieros Proyectados para que se conozcan los efectos de las operaciones propuestas y que, de esta manera, la Comisin autorice o desestime su realizacin.

4. Forma de Estados Financieros

Los Estados Financieros, al ser elaborados, debern sealar claramente si son estados proforma o proyectados, segn la clasicacin antes descrita. La forma suele ser muy variada, en razn a los diversos usos que se les puede dar; por lo que es recomendable mostrar comparativamente los Estados Financieros con saldos a valores reales o histricos acompaados de los saldos a valores proforma o de saldos con valores proyectados, segn sea la clasicacin adoptada. El presente artculo desarrollaremos los aspectos ms caractersticos relativos a los Estados Financieros Proforma. Hoja de Trabajo de Estados Financieros Proforma Expresamos al inicio que los Estados Financieros Proforma, por lo general, tienen variadas formas respondiendo tambin a los variados usos que se les pueda dar a los citados reportes contables. Para la correspondiente formulacin de los Estados Financieros Proforma, se sugiere elaborar previamente una hoja de trabajo que contenga por lo menos tres columnas: la primera, con los saldos reales o histricos; la segunda, con los ajustes o cambios de las operaciones propuestas; y la tercera, con los saldos pro forma. As tenemos, por ejemplo:
N 176 Primera Quincena - Febrero 2009

2. Objeto
Luego de haber diferenciado las dos clases de Estados Financieros, como reportes contables. A continuacin se expone el objetivo de cada uno respecto a la informacin que han de proporcionar a los usuarios. 1) Estados Financieros Proforma: El objeto de los Estados Financieros

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Instituto Pacco

rea Contabilidad y Costos

(Nombre de la Empresa) HOJA DE TRABAJO: BALANCE GENERAL PROFORMA Al ........ de ......................... de ......... (En Nuevos Soles) Cifras Cambios Cifras Histricas (Debe/Haber) Proforma Rubros del Balance General Activo Pasivo y Patrimonio
ACTIVO Caja y Bancos Cuentas por Cobrar Existencias Activo Corriente Inversiones en Valores Inmuebles, Maq. y Equipo, Neto Otros Activos Total Activo PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas por Pagar Impuestos por Pagar Otras Cuentas por Pagar Pasivo Corriente Deuda a Largo Plazo Total Pasivo Capital Social Excedente de Revaluacin Reservas Resultados Acumulados Patrimonio Neto Total Pasivo y Patrimonio

III

(Nombre de la Empresa) BALANCE GENERAL PROFORMA Al ........ de ........................de ........... (En Nuevos Soles)
Histrico (Original) xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx === xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx === Proforma (Reestruct.) xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx === xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxxx xxxx xxxx xxxx xxxx xxxx ===

Es indispensable, adems, acompaar a los Estados Financieros Proforma de Notas que indiquen con toda claridad y precisin los hechos u operaciones posteriores que se estn considerando en los referidos Estados Financieros. En tal consideracin, se muestra enseguida un modelo de Hoja de Trabajo y su respectivo Balance General Proforma:
(Nombre de la Empresa) HOJA DE TRABAJO BALANCE GENERAL PROFORMA (Al 31 de diciembre del Ao .....) (En Nuevos Soles)
Cifras Hist. ACTIVO Activo Corriente Caja y Bancos Efectivo en Caja Depsitos en Bancos Cuentas por Cobrar Clientes Funcionarios y Empleados Estimacin para Ctas. Cobranza Dudosa Total Cuentas por Cobrar Existencias Productos Terminados Materias Primas Total Existencias Total Activo Corriente Activo no Corriente Inversiones en Valores Acciones Inmuebles, Maquinaria y Equipo Terrenos Edicios Maquinaria y Equipo Muebles y Enseres Equipos de transporte Depreciacin Acumulada Revaluacin Voluntaria Total Inmb., Planta y Equipo Otros Servicios por Anticipado Seguros Pagados por Anticipado Alquileres Pagados por Adelantado Cambios (Debe/Haber) Cifras Proforma

xxx xxx xxx xxx xxx ( xx) xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xx xx xxx ( xxx) xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx ===

xxx xxx

xxx xxx xxx xxx xxx ( xx) xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xx xxx xxx

xxx xxx xxx

Caso Prctico
Habiendo remitido la Empresa Moderna sus Estados Financieros, al 31 de diciembre de 2008, al Banco Peruano, el funcionario a cargo de la cuenta de la empresa manifest que, de acuerdo con el avalo Bancario, existe una diferencia importante entre las cifras que muestran el Balance General segn Cuadro N 1 en el rubro Inmuebles, Maquinaria y Equipo por un monto neto de S/. 3,000 por los conceptos siguientes:
Concepto Valor Bienes 1,100 677 1,893 260 3,930 Depreciac. Acumulada -.( 77) ( 643) ( 210) ( 930) Excedente Revaluacin 1,100 600 1,250 50 3,000

xxx

( xxx) xxx xxx xxx xxx xxx ===

xxx xxx xxx xxx xxx ===

Terrenos Edicios Maquinaria y Equipo Muebles y Enseres

PASIVO Y PATRIMONIO Pasivo y Patrimonio Pasivo Corriente Cuentas por Pagar Anticipo de Clientes Proveedores Impuestos por Pagar Menos: pagos a cuenta Otras Cuentas por Pagar Participacin de Utilidades por Pagar Dividendos por pagar Intereses por Pagar Total Pasivo Corriente Deuda a Largo Plazo: Emisin de Bonos Prstamo Bancario Patrimonio Neto Capital Social: xxx Acciones Ordinarias de S/. xxxx c/u Excedente de Revaluacin Reservas Utilidades Retenidas Aplicadas a Reservas Pendientes de Aplicar a Dividendos Total Patrimonio Neto Total Patrimonio Neto

xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx ===

xxx xxx xxx (xxx) xxx (xxx) xxx xxx xxx (xxx) (xxx) xxx ===

xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx xxx ===

En reunin de Accionistas, se tomaron los acuerdos siguientes: a) Autorizar la valorizacin adicional del activo fijo por S/. 3,000. b) Aumentar el Capital Social de la empresa.
Concepto Aporte en efectivo Capitalizar Saldo del Capital Adicional Capitalizar excedente de revaluacin (En aplicacin de la Ley General de Sociedades) S/. 3,500 1,000 3,000 7,500

c) Los socios debern cancelar prstamos pendientes con la empresa por S/. 1,000. d) Con el aporte en efectivo y el cobro a los socios, se proceder con cancelar el prstamo bancario incluido los intereses vencidos. Se solicita 1. Efectuar los asientos retroactivos por operaciones consumadas con fecha posterior al 31 de diciembre de 2008;
Actualidad Empresarial

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Primera Quincena - Febrero 2009

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III

Aplicacin Prctica
Empresa Moderna Hoja de Trabajo del Balance General Proforma Al 31 de diciembre de 2008 (En Nuevos Soles)
Cifras Hist. ACTIVO Activo Corriente Caja y Bancos Bancos Cuentas por Cobrar Clientes Socios y Empleados Total Cuentas por Cobrar Existencias Productos Terminados Materias Primas Total Existencias Seguros Pagados por Antic. Total Activo Corriente Cambios Debe Haber Cifras Profor.

2. Elaborar la Hoja de Trabajo con los ajustes necesarios; 3. Preparar el correspondiente Balance General Proforma; y 4. Acompaar las Notas al Balance General Proforma.
Empresa Moderna Balance General Al 31 de diciembre de 2008 En miles de Nuevos Soles
ACTIVO Caja y Bancos Cuentas por Cobrar Existencias Seguros Pagados Adelantado Activo Corriente Inmuebles, Maquinaria y Equipo Depreciacin Acumulada Activo No Corriente Total Activo PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas por Pagar Deuda a Largo Plazo parte corriente Pasivo Corriente Deuda a Largo Plazo Total Pasivo Capital Social Capital Adicional Reservas Resultados Acumulados Total Patrimonio Total Pasivo y Patrimonio 164 7,300 8,320 175 15,959 11,533 ( 2,912) 8,621 24,580 6,005 500 6,505 3,500 10,005 12,500 1,000 325 750 14,575 24,580 ====

164 6,150 1,150 _______ 7,300 5,202 3,118 _______ 8,320 _______ 175 _______ 15,959

(2) 3,500 (4) 4,400 (3) 1,000 _______ (3) 1,000 _______

264 6,150 150 _______ 6,300 5,202 3,118 _______ 8,320 _______ 175 _______ 15,059

_______ _______ _______

_______ _______ _______

Nota: La desagregacin de los rubros del Balance General se detalla en la correspondiente Hoja de Trabajo.

Solucin
ASIENTOS RETROACTIVOS (Al 31 de diciembre de 2008)

1. Revaluacin del Activo Fijo

1 33112 Terrenos 33212 Edicios 33312 Maquinaria y Equipo 33512 Muebles y Enseres 3914 Depreciacin Acumulada Revaluacin 5712 Excedente de Revaluacin I. M. y E. DEBE 1,100 677 1,893 260 _____ 3,930 HABER

Activo no Corriente Inmuebles, Maquinaria y Equ. Terrenos 1,900 Edicios 2,118 Maquinaria y equipo 5,925 Muebles y Enseres 814 Equipos de Transporte 416 Construcciones en Proceso 360 _______ 11,533 Depreciacin Acumulada ( 2,912) _______ Total Inmueb., Maq. y Equ. 8,621 _______ 24,580 ==== PASIVO Y PATRIMONIO Pasivo y Patrimonio neto Suma de la pgina anterior Pasivo Corriente Cuentas por Pagar Proveedores Impuestos por pagar Intereses por pagar Total Cuentas por Pagar Deuda a Largo Plazo con vencimiento a un ao Total Pasivo Corriente Deuda a Largo Plazo: Prstamo Hipotecario Total Pasivo Patrimonio Neto Capital Social Capital Adicional Excedente de Revaluacin Reservas Utilidades Retenidas Total Patrimonio 4,832 773 400 _______ 6,005 500 _______ 6,505 3,500 10,005 12,500 1,000 325 750 _______ 14,575 _______ 24,580 ====

(1) 1,100 (1) 677 (1) 1,893 (1) 260 _______ _______ _______ 8,430 ==== 8,430 _______ (1) 930 _______ _______ 6,330 ==== 6,330

3,000 2,795 7,818 1,074 416 360 _______ 15,463 ( 3,842) _______ 11,621 _______ 26,680 ====

(4) 400

4,832 773 _______ 5,605 -._______ 5,605 -.20,000 325 750 _______ 21,075 ______ 26,680 ====

930 3,000 ______ 3,930

(4) 500

2. Incremento del Capital Social

2 104 Ctas. Ctes. Instituc. Financieras 5221 Otos Aportes de Socios 5712 Excedente de Revaluacin 5011 Capital Social DEBE 3,500 1,000 3,000 _____ 7,500 HABER

(4) 3,500 (2) 7,500 (2) 1,000 -.(2) 3,000 (1) 3,000

7,500 ______ 7,500

3. Cobranza de Prstamo a Socios

3 104 Ctas. Ctes. Instituc. Financieras 1,000 1422 Prstamos a Socios DEBE HABER 1,000

16,830 ====

16,830 ====

Nota: Los nmeros de referencia corresponden a los asientos retroactivos. EMPRESA MODERNA BALANCE GENERAL Al 31 de diciembre de 2008 (En miles de Nuevos Soles )
Cifras Histrico ACTIVO Caja y Bancos Cuentas por Cobrar Existencias Seguros Pagados Adelantado Activo Corriente Inmuebles, Maquinaria y Equipo Depreciacin Acumulada Activo No Corriente Total Activo 164 7,300 8,320 175 15,959 11,533 ( 2,912) 8,621 24,580 ==== Cifras Proforma 264 6,300 8,320 175 15,959 15,463 ( 3,842) 11,621 26,680 ====

4. Cancelacin de Prstamo Bancario

4 4511 4511 4551 104 Prstamos de Terceros Parte Corriente Prstamo de Terceros Largo Plazo Intereses por Pagar Ctas. Ctes. Instituciones Financieras DEBE 500 3,500 400 _____ 4,400 4,400 ______ 4,400 HABER

Nota: Efectuados los asientos retroactivos se proceder con la elaboracin de la Hoja de Trabajo de Ajustes.

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Instituto Pacco

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Primera Quincena - Febrero 2009

Cifras Histrico PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas por Pagar Deuda a Largo Plazo parte corriente Pasivo Corriente Deuda a Largo Plazo Total Pasivo Capital Social Capital Adicional Reservas Resultados Acumulados Total Patrimonio Total Pasivo y Patrimonio 6,005 500 6,505 3,500 10,005 12,500 1,000 325 750 14,575 24,580 ====

Cifras Proforma 5,605 -. 5,605 -. 65,605 20,000 -.325 750 21,075 26,680 ====

Concepto Terrenos Edicios Maquinaria y equipo Muebles y enseres

Incremento Neto S/. 1,100 600 1,250 50 3,000

b) Se efecto un aumento al capital social por la cantidad de S/. 7,500, representado por 7,500 Acciones Ordinarias de un mil nuevos soles cada una. La ampliacin del Capital fue hecha como sigue:
Concepto Aportaciones en efectivo de los socios Capitalizacin de saldo Capital Adicional Capitalizacin del excedente de revaluacin de planta y equipo en aplicacin de LGS S/. 3,500 1,000 3,000 7,500

EMPRESA MODERNA Notas al Balance General Proforma 31 de diciembre del 2008 (En miles de Nuevos Soles) Nota 1: Las cifras histricas que se muestran en el Balance General proforma representan operaciones realizadas y registradas al 31 de diciembre de 2008. Las cifras proforma incluyen operaciones subsecuentes al 31 de diciembre de 2008, empero realizadas a esta fecha. Nota 2: A las operaciones que se les est dando efecto retroactivo fueron las siguientes: a) El Banco Nuevo Horizonte realiz un avalo sobre determinados bienes del activo jo, el cual fue superior en S/. 3,000 a las cifras histricas al 31 de diciembre de 2008, como sigue:

El aumento de capital fue protocolizado ante el notario, segn escritura del 2 de enero de 2009. c) La inmueble, la planta y los equipos se encuentra valuado al costo de adquisicin, excepto la actualizacin por revaluacin sealada en la Nota 2. d) Los socios cancelarn prstamos obtenidos de la empresa por S/. 1,000. e) Con la aportacin y cancelacin de prstamos en efectivo de los socios se liquid el prstamo hipotecario con el Banco Nuevo Horizonte por S/. 4,400, incluido los intereses vencidos.