11 (92) – 2007
Бухгалтерская отчетность
КОРРЕКТИРОВКА ДЕБИТОРСКОЙ
И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ С УЧЕТОМ
ИНФЛЯЦИИ В ПОЯСНЕНИЯХ
К БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ*
о.и. ШвЫрЁвА,
кандидат экономических наук, доцент кафедры аудита
и.н. кАЛининА
Кубанский государственный аграрный университет
Для разработки эффективных управленческих
решений целесообразно анализировать показа-
тели бухгалтерской (финансовой) отчетности в
динамике. Но несопоставимость отчетных данных
вследствие инфляции обусловливает необходи-
мость корректировки и переоценки отдельных
статей отчетности и отражения их в пояснениях к
основным формам.
Действующим законодательством РФ не пре-
дусмотрена корректировка данных бухгалтерской
отчетности на уровень инфляции. Однако даже
умеренная инфляция влияет на деятельность ор-
ганизаций, значительно искажает данные отчет-
ности, подготовленной традиционным способом.
Инфляция усложняет возможность получения
сторонними пользователями реальной картины о
финансовом состоянии имеющихся и потенциаль-
ных контрагентов.
По мнению Р. С. Ушакова, основными причи-
нами инфляционных процессов являются наруше-
ние пропорциональности в сфере производства и
обращения, а также наличие ошибок в политике
ценообразования, нерациональная система распре-
деления национального дохода и др. [1].
В условиях инфляции показатели бухгалтер-
ской (финансовой) отчетности недостоверно и
необъективно отражают информацию. Так, вели-
чина дебиторской задолженности теряет свою сто-
имость, что негативно сказывается на результатах
* Печатается по материалам журнала «Все для бухгалтера». –
2007. – № 8 (200).
Экономический анализ: теория и практика
деятельности организации, поскольку это ведет к
снижению величины покупательной стоимости
долга. И, наоборот, организации, увеличивающие
величину кредиторской задолженности, извлекают
в период инфляции выгоду, так как могут распла-
титься по своим обязательствам деньгами со сни-
женной покупательной стоимостью.
Инфляция приводит не только к неверному
исчислению величин дебиторской и кредиторской
задолженности. Так, О. В. Ефимова отмечает и
другие последствия неприменения корректировок
показателей отчетности:
– занижается величина себестоимости продан-
ной продукции по сравнению с текущей стоимос-
тью замещения ресурсов;
– величина прибыли в условиях инфляции ста-
новится завышенной (пересчет расходов с учетом
восстановительных цен на используемые ресурсы
привел бы к снижению суммы прибыли и отраже-
нию ее реального значения);
– искажается результат расчета финансовых
коэффициентов, характеризующих эффективность
вложения капитала, рентабельность организации,
финансовое состояние [2].
Итак, инфляция, т. е. процесс обесценивая
денег, оказывает существенное влияние на досто-
верность показателей финансовой отчетности, а
неприменение методик корректировки показателей
искажает представленную в ней информацию.
В международной практике разработаны оп-
ределенные подходы к учету влияния инфляции,
закрепленные в МСФО 29 «Финансовая отчет-
45
Бухгалтерская отчетность
ность в условиях гиперинфляции». Согласно этому
стандарту финансовая отчетность организации,
выраженная в валюте страны с гиперинфляцион-
ной экономикой, подлежит пересчету в единицы
измерения, действующие на отчетную дату [3].
Изучая мировой опыт, можно выделить не-
сколько подходов к учету влияния инфляции:
– игнорировать в учете;
– производить пересчет по отношению к ста-
бильной валюте;
– производить пересчет показателей отчетнос-
ти по изменениям индексов цен [4].
Методика пересчета активов по курсу стабиль-
ных валют является наиболее простой, и она рань-
ше использовалась в России. Суть метода состоит
в том, что в договорах на поставку материально-
производственных запасов или купли-продажи их
оценка производится в натуральном и денежном
измерениях. Затем осуществляют пересчет в двух
валютах: национальной и иной, более стабильной.
При этом используется курс валюты, установлен-
ный на дату формирования отчетности.
Для более точного и реального положения
можно проводить переоценку ежедневно в соот-
ветствии с действующими курсами валюты, но эта
процедура весьма трудоемка и возможна лишь в
том случае, если в организации применяется авто-
матизированная обработка данных бухгалтерского
учета.
Кроме того, недостатком применения данной
методики является то, что, во-первых, понятие
стабильной валюты весьма относительно, так как
любая денежная единица подвержена изменению
курса, а во-вторых, в настоящее время Государс-
твенной Думой РФ одобрен законопроект, запре-
щающий использовать иностранную валюту для
определения стоимости. Соответственно объек-
тивность использования данной методики будет
поставлена под сомнение.
По мнению авторов, наиболее целесообраз-
ной и рациональной является методика пересчета
показателей отчетности по изменениям индексов
цен. В России для этой цели используется индекс
потребительских цен, который рассчитывается
как отношение стоимости фиксированного набора
товаров и услуг в текущем периоде к его стоимости
в базисном.
Важную роль в определении перечня пока-
зателей бухгалтерской (финансовой) отчетности,
подлежащих корректировке в условиях инфляции,
на взгляд авторов, должны играть следующие фак-
торы:
46 Экономический анализ: теория и практика
11 (92) – 2007
– степень ликвидности активов. Так, денеж-
ные средства как наиболее ликвидные активы
не подлежат корректировке на уровень индекса
инфляции, а внеоборотные активы, запасы и за-
траты в незавершенном производстве – подлежат.
Проблемы корректировки значений показателей
дебиторской задолженности, по мнению авторов,
не рассмотрены надлежащим образом в трудах
ученых-экономистов;
– степень срочности погашения обязательств.
Например, кредиторская задолженность – это
статья, включающая множество видов расчетов,
среди которых есть расчеты с высокой степенью
оборачиваемости (например, по заработной плате),
с низкой степенью оборачиваемости (это могут
быть расчеты с поставщиками и подрядчиками по
выданным векселям, задолженность перед подот-
четными лицами и т. п.).
На взгляд авторов, в пояснениях к бухгалтер-
ской (финансовой) отчетности не только должна
быть раскрыта информация о значении показате-
лей дебиторской и кредиторской задолженности
по данным бухгалтерского учета и их структуре,
но и представлены скорректированные значения
показателей дебиторской и кредиторской задол-
женности с учетом индекса потребительских цен.
Данная корректировка не всегда необходима,
так как не вся сумма долгов подлежит корректи-
ровке; иногда индексирование начальных значений
не способно существенно изменить показатели
финансового состояния, финансовой устойчи-
вости, платежеспособности и деловой активности
организации и, следовательно, повлиять на мнение
квалифицированных пользователей финансовой
(бухгалтерской) отчетности.
Поэтому авторами предлагается следующая
методика корректировки начальных и сравни-
тельных показателей дебиторской и кредиторской
задолженности в бухгалтерской (финансовой)
отчетности.
Процедура пересчета включает в себя шесть
этапов.
1. Определить уровень существенности инфор-
мации, т. е. значения показателей, которые могут
повлиять на мнение квалифицированных пользо-
вателей бухгалтерской (финансовой) отчетности и
должны быть раскрыты в пояснениях к ней. Этот
уровень должен быть предусмотрен в учетной по-
литике организации.
Существенными необходимо считать показате-
ли, превышающие долю 5 % от значения базового
показателя.
Бухгалтерская отчетность 11 (92) – 2007

Как правило, в международной бухгалтерской 4. Определить статьи дебиторской и кредитор-

практике бухгалтерский баланс представляется в
виде таблицы, состоящей из активов и пассивов. Н.
С. Аринушкин в своей книге «Баланс акционерных
обществ» характеризует бухгалтерский баланс «как
таблицу, позволяющую наглядно описать реальные
соотношения активов и пассивов малых и средних
предприятий»[4].
2. Из нормативно-справочной литературы опре-
делить уровень инфляции за предшествующий год,
т. е. период, на конец которого сформировалось зна-
чение начального показателя отчетного периода.
3. Рассчитать период (в днях), за который уровень
инфляции в прошлом году в среднем составил 5%.
Для определения уровня инфляции за один
календарный день воспользуемся следующей
формулой:
X m  I, (1)
где X – уровень инфляции за один календарный
день;
m – число дней в году (365 или 366);
I – значение индекса потребительских цен.
Преобразуя приведенную формулу, получим:
X  I m.
1
(2)
Далее можно рассчитать, за какое количество
дней (n) уровень инфляции составит 5 % (индекс
инфляции составит 1,05):
X n  1,05;
n
I m  1,05;
n  m logI 1,05. (3)
Например, для 2005 г. число дней в году (m)
равно 365; индекс потребительских цен (I) – 1,132.
Тогда число дней, за который уровень инфляции
превысит 5 %, найдем, подставив эти данные в
формулу (3):
n  365 log1,132 1,05  144.
ской задолженности, значения которых на начало
отчетного периода подлежат индексации, т. е. виды
задолженности, по которым срок оборачиваемости
превышает n дней (для 2005 г. – 144 дня).
5. Даже если срок оборачиваемости задолжен-
ности по отдельным статьям задолженности выше
расчетного, нет необходимости их индексировать,
если их сумма по отношению к общему показателю
задолженности не является существенной (напри-
мер, ниже 5 %), так как такой пересчет не окажет су-
щественного влияния на аналитические показатели.
Поэтому следует определить долю статей с большим
сроком оборачиваемости в структуре сводного пока-
зателя задолженности, и если она выше 5%, принять
решение об индексации этих статей.
6. Произвести пересчет данных статей с учетом
индекса инфляции отчетного периода и итоговых
сумм дебиторской и кредиторской задолженности
на начало отчетного периода. Это и есть суммы,
подлежащие раскрытию в пояснениях к бухгалтер-
ской (финансовой) отчетности.
На примере ОАО «им. И. В. Мичурина» Кав-
казского района Краснодарского края рассмотрим
способность данной методики повлиять на мнение
пользователей финансовой отчетности об измене-
нии финансового положения организации.
Анализа данных табл. 1 показывает, что все
виды кредиторской задолженности организации
характеризуются высокой оборачиваемостью, за
исключением статьи «Авансы полученные». Но
данная статья составляла в среднем всего 1 % креди-
торской задолженности. Поэтому индексация этого
показателя не повлияет существенным образом на
аналитические показатели (например, платежеспо-
собности или деловой активности) за 2006 г.
Проанализируем дебиторскую задолженность
за 2005 г. (табл. 2). Основная часть дебиторской за-

Таблица 1
Анализ оборачиваемости кредиторской задолженности ОАО «им. И. В. Мичурина», 2005 г.
Сумма задолженности, тыс. руб. Начислено по видам Срок
Вид кредиторской задолженности долгов в течение года, оборачиваемости,
на 01.01.2005 на 01.01.2006 в среднем
тыс. руб. дней
Расчеты с поставщиками и 13 507 10 637 12 072 105 874 42
Подрядчиками
Авансы полученные 0 234 117 234 183
Расчеты по налогам и сборам 23 192 108 4 292 9
Расчеты с персоналом по оплате 732 919 826 13 212 23
Труда
Расчеты с государственными 526 54 290 2018 53
внебюджетными фондами
Прочая 753 405 579 3851 55
итого… 15 541 12 441 13 991 129 481 40

Экономический анализ: теория и практика 47

Бухгалтерская отчетность 11 (92) – 2007

Таблица 2
Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности ОАО «им. И. В. Мичурина», 2005 г.
Сумма задолженности, тыс. руб. Начислено по видам Срок
Вид дебиторской
долгов в течение года, оборачиваемости,
задолженности на 01.01.2005 на 01.01.2006 в среднем
тыс. руб. дней
Расчеты с покупателями 2 326 14 733 8 530 88 439 35
и заказчиками
Прочая 1 763 827 1 295 3 212 148
Итого 4 089 15 560 9 825 91 651 39

долженности (расчеты с покупателями и заказчика- тельных показателей финансовой отчетности ОАО

ми) характеризуется высокой оборачиваемостью – «им. И. В. Мичурина» за 2006 г. (табл. 3). Данные
35 дней. Но расчеты с прочими дебиторами, среди проиндексированы с учетом индекса инфляции в
которых большая часть – расчеты с подотчетными 2006 г., равного 1,113.
лицами, имеет срок погашения более 144 дней – 148 Как видно из анализа данных табл. 3, так как
дней. Причем эти расчеты в среднем в 2005 г. со- показатели кредиторской задолженности и де-
ставляли 15,2 % всей дебиторской задолженности. нежных средств не индексировались, до и после
Поэтому эта статья подлежит индексации. пересчета коэффициент абсолютной ликвидности
При составлении отчетности за 2006 г. руко- остался на начало 2006 г. прежним – 0,004. Частич-
водство ОАО «им. И. В. Мичурина», по мнению ная индексация дебиторской задолженности пов-
авторов, должно раскрыть информацию об ин- лияет на анализ промежуточного коэффициента
дексации сравнительных финансово-резуль- покрытия. Его изменение можно признать положи-
татных показателей (т. е. показателей за 2005 г. с тельным и до, и после индексации. Но при коррек-
учетом индекса инфляции за 2006 г.), начального тировке начального показателя можно говорить,
показателя дебиторской задолженности с учетом что улучшение показателя быстрой ликвидности
пересчета прочей задолженности. Тем не менее происходило медленнее, чем без пересчета.
начальные показатели кредиторской задолжен- Индексация стоимости запасов и незавершен-
ности индексировать не нужно, так как в целом ного производства, на взгляд авторов, существенно
текущие обязательства характеризуются высокой повлияла на анализ коэффициента текущей лик-
оборачиваемостью. видности. Его значение на конец 2006 г. составило
Сравним данные финансового анализа с уче- 1,308, т. е. ниже теоретически достаточного значе-
том и без учета индексации начальных и сравни- ния (больше 2).
Таблица 3
Анализ относительных показателей ликвидности ОАО «им. И. В. Мичурина», 2006 г.
Абсолютное изменение (+, –)
На начало года без На начало года с На конец
Показатель без учета с учетом
учета индексации учетом индексации года
индексации индексации
Кредиторская 12 441 12 441 18 630 6 189 6 189
задолженность, тыс. руб.
Краткосрочные кредиты и 37 226 37 226 30212 –7014 –7 014
займы, тыс. руб.
Текущие обязательства, тыс. руб. 49 667 49 667 48 842 –825 –825
Денежные средства и краткос- 216 216 2 119 1903 1 903
рочные финансовые вложения*
Коэффициент абсолютной лик- 0,004 0,004 0,043 0,039 0,039
видности
Дебиторская задолженность** 15560 15654 14 615 6055 5961
Промежуточный коэффициент 0,318 0,320 0,343 0,035 0,033
покрытия
Запасы, затраты и прочие обо- 44 652 49 698 47 149 2497 -2549
ротные активы ***
Коэффициент текущей ликвид- 1,217 1,320 1,308 0,091 -0,012
ности
* Данные статьи не проиндексированы.
* Данная статья проиндексирована с учетом показателей табл. 2.
* Статьи проиндексированы полностью.

48 Экономический анализ: теория и практика

Бухгалтерская отчетность 11 (92) – 2007

Финансовый анализ – это не только рас- Предложенная авторами методика индексации

чет значений коэффициентов, но и сравнение
их в динамике. Если применять традиционный
способ анализа (без корректировки начальных
показателей), то очевидно повышение текущей
ликвидности средств организации (+ 0,091). Но
при корректировке стоимости активов на начало
года с учетом инфляции прослеживается ухудше-
ние данного показателя. Это, по мнению авторов,
существенно повлияет на мнение акционеров ОАО
«им. И. В. Мичурина» об изменении финансового
положения организации за 2006 г. Поэтому эта
информация должна быть изложена в пояснениях
к бухгалтерской (финансовой) отчетности ОАО за
2006 г.
начальных показателей дебиторской и кредиторс-
кой задолженности:
– не должна применяться организациями, со-
здающими резерв по сомнительным долгам;
– нецелесообразна в отношении сумм креди-
тов и займов, так как в соответствии с Гражданским
кодексом РФ условия кредитного договора и дого-
вора займа не могут предусматривать индексацию
основной суммы долга;
– универсальна в отношении сумм всех других
видов задолженности, так как суммы несвоевре-
менно оплаченных задолженностей определяются в
соответствии с нормами гражданского и трудового
законодательства (т. е. с учетом ставки рефинанси-
рования), если иное не предусмотрено условиями
договора.

Литература

1. Ушаков Р. С. Финансовая отчетность в условиях инфляции: дис.… канд. экон. наук / Р. С. Ушаков. –
М., 2004. – 170 с.
2. Ефимова О. В. Методика расчета инфляции при анализе бухгалтерской отчетности / О. В. Ефимова //
Бухгалтерский учет. – 2003. – № 10.
3. Маренков Н. Л. Международные стандарты бухгалтерского учета, финансовой отчетности и аудита
в российских фирмах: Учеб. пособие / Н. Л. Маренков, Т. Н. Веселова. – 5-е изд. – М.: Едиториал
УРСС, 2004. – 200 с.
4. Новодворский В. Д. Публичная бухгалтерская отчетность – инструмент рыночных отношений / В. Д.
Новодворский // Бухгалтерский учет. – 2005. – № 17.
5. Палий В. Ф. Международные стандарты финансовой отчетности: Учеб. пособие / В. Ф. Палий. – М.:
ИНФРА – М, 2003. – 456 с.
6. Пучкова С. И. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. Организации и консолидированные группы
/ С. И. Пучкова. – 2-е изд. перераб. и доп. – М.: ИД ФБК – ПРЕСС, 2004. – 344 с.
7. Рощектаева У. Ю. Формирование достоверной финансовой отчетности в условиях инфляции: Ав-
тореф. дис.… канд. экон. наук / У. Ю. Рощектаева. – Краснодар, 2006. – 24 с.

Вниманию Предлагаем публикацию годовой и квартальной отчетности.

Стоимость одной публикации – 2950 руб. (в том числе НДС 18 %)
кРеДиТных за две журнальные страницы формата А4.
оРГанизаций! При единовременной оплате публикации годовой отчетности
за 2006 год, 1, 2 и 3-й кварталы 2007 года редакция гарантирует
неизменность выставленных цен в течение 2007 года.
Общая стоимость четырех публикаций составляет 11 800 руб.
(в том числе НДС 18%).

Тел. /факс: (495) 621-69-49 http:\\www.financepress.ru

(495) 621-91-90 E-mail: post@financepress.ru

Экономический анализ: теория и практика 49