APLICACIN PRACTICA DEL

FLUJO DE CAJA ECONOMICO Y FLUJO DE CAJA FINANCIERO

El Gerente Financiero de la empresa DOS MUNDOS SAC., desea realizar un Flujo de Caja para el perodo
de Julio 2012 a Diciembre 2012. Para esto elabora ciertos supuestos o estimaciones previos siguientes :

A).- PRESUPUESTO DE VENTAS.Por el Perodo Julio - Diciembre 2012, la empresa espera tener las siguientes ventas. Cabe considerar
que la empresa tiene como poltica efectuar la venta de sus productos asi :
* 50% al contado.
* 50% al crdito. De este monto, el 50% se cobra en el mismo mes, en tanto que el
50% restante o saldo se cobra en el mes siguiente.

DESARROLLO :

RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
PRESUPUESTO DE VENTA PROYECTADO DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
VENTAS AL
VENTAS AL CREDITO
SALDO
CONTADO
VENTAS
COBRANZAS
RESTANTE
Jul-10
100,000.00
100,000.00
50,000.00
50,000.00
Aug-10
120,000.00
120,000.00
110,000.00
60,000.00
Sep-10
150,000.00
150,000.00
135,000.00
75,000.00
Oct-10
120,000.00
120,000.00
135,000.00
60,000.00
Nov-10
100,000.00
100,000.00
110,000.00
50,000.00
Dec-10
120,000.00
120,000.00
110,000.00
60,000.00
TOTAL
710,000.00
710,000.00
650,000.00

B).- PRESUPUESTO DE COMPRAS.De acuerdo al Presupuesto de Ventas, la empresa requiere efectuar las siguientes compras de
mercaderas. Al efecto se sabe que el 50% de las compras se efectan al contado y en relacin
al otro 50% los proveedores otorgan un crdito a 30 das.
RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
PRESUPUESTO DE COMPRAS PROYECTADO DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
COMPRAS
PAGOS A PROVEEDORES
TOTAL
DEL MES
DEL MES
MES ANTERIOR
COBRANZA
Jul-10
160,000.00
80,000.00
80,000.00
Aug-10
180,000.00
90,000.00
80,000.00
170,000.00
Sep-10
190,000.00
95,000.00
90,000.00
185,000.00
Oct-10
180,000.00
90,000.00
95,000.00
185,000.00
Nov-10
170,000.00
85,000.00
90,000.00
175,000.00
Dec-10
160,000.00
80,000.00
85,000.00
165,000.00
TOTAL
1,040,000.00
520,000.00
440,000.00
960,000.00

TOTAL
VENTA
200,000.00
240,000.00
300,000.00
240,000.00
200,000.00
240,000.00
1,420,000.00

C).- PRESUPUESTO DEL PERSONAL .Los sueldos del personal equivalen a S/. 30,000.00 mensuales. De este modo se efectan los descuentos
de ley. Para efectos prcticos slo se considera que el personal pertenece al rgimen del sistema nacional
de pensiones - ONP con la tasa del 13% ms no la retencin del Impuesto a la Renta de 5ta. Categora y el
Aporte de la empresa al ESALUD con el 9% del sueldo total.
RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
PLANILLA DE REMUNERACIONES PROYECTADA JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
SUELDO
GRATIFIC.
SUELDO
ONP
DEL MES
TOTAL
13%
Jul-10
30,000.00
30,000.00
3,900.00
Aug-10
30,000.00
30,000.00
3,900.00
Sep-10
30,000.00
30,000.00
3,900.00
Oct-10
30,000.00
30,000.00
3,900.00
Nov-10
30,000.00
30,000.00
3,900.00
Dec-10
30,000.00
30,000.00
60,000.00
7,800.00
TOTAL
180,000.00
30,000.00
210,000.00
27,300.00

NETO
A PAGAR
26,100.00
26,100.00
26,100.00
26,100.00
26,100.00
52,200.00
182,700.00

Del cuadro anterior, tenemos que el presupuesto del personal y de las contribuciones sociales seria :
RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
PRESUPUESTO DE PERSONAL Y CONTRIBUCIONES POR PAGAR DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
SUELDOS
CONTRIBUCION
A PAGAR
A PAGAR
Jul-10
26,100.00
Aug-10
26,100.00
6,600.00
Sep-10
26,100.00
6,600.00
Oct-10
26,100.00
6,600.00
Nov-10
26,100.00
6,600.00
Dec-10
52,200.00
6,600.00
TOTAL
182,700.00
33,000.00

D).- PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS .Los gastos operativos de la empresa son cancelados al contado. De los resultados anteriores se estima que
stos sern :
PRESUPUESTO DE GASTOS OPERATIVOS DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
GASTOS
OPERATIVOS
Jul-10
6,800.00
Aug-10
8,100.00
Sep-10
6,800.00
Oct-10
6,100.00
Nov-10
6,800.00
Dec-10
12,200.00
TOTAL
46,800.00

E).- PRESUPUESTO DE IGV Y PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA POR PAGAR
DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012.-

I.G.V.RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
DETERMINACION DEL IGV A PAGAR DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
VENTAS
IGV
COMPRAS
VENTAS
Jul-10
168,067
31,933
140,168
Aug-10
201,681
38,319
158,067
Sep-10
252,101
47,899
165,378
Oct-10
Nov-10
Dec-10
TOTAL

201,681
168,067
201,681
1,193,277

38,319
31,933
38,319
226,723

156,387
148,571
144,706
913,277

IGV
COMPRAS
26,632
30,033
31,422

IGV
A PAGAR
5,301
8,287
16,477

29,713
28,229
27,494
173,523

8,606
3,704
10,825
53,200.00

P/A/C. ( PAGO A CUENTA DEL IMPUESTO A LA RENTA ).RAZON SOCIAL :

DOS MUNDO S.A.C.
DETERMINACION DE LOS P/A/C. DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
VENTAS
P/A/C. 2%
MES
IMPTO. RENTA
DE PAGO
Jul-10
168,067
3,361
Aug-10
201,681
4,034
3,361
Sep-10
252,101
5,042
4,034
Oct-10
201,681
4,034
5,042
Nov-10
168,067
3,361
4,034
Dec-10
201,681
4,034
3,361
TOTAL
1,193,277
23,866
19,832

NOTA : Como la empresa recien se constituy en el ao 2012, los pagos a cuenta del Impuesto a la Renta
es con el mtodo del 2% de los Ingresos Netos mensuales.

RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
PRESUPUESTO DE TRIBUTOS POR PAGAR DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
IGV
P/A/C. 2%
CONTRIBUCION
TOTAL
POR PAGAR
IMPTO. RENTA
POR PAGAR
TRIBUTOS
Jul-10
Aug-10
5,301
3,361
6,600
15,262
Sep-10
8,287
4,034
6,600
18,921
Oct-10
16,477
5,042
6,600
28,119
Nov-10
8,606
4,034
6,600
19,240
Dec-10
3,704
3,361
6,600
13,665

TOTAL

42,375

19,832

33,000

95,207

F).- FINANCIAMIENTO .La empresa obtendr un prstamo de S/. 400.000.00 para la compra de un edificio para su sede
administrativa. Este prstamo ser pagado en 05 meses, a partir del mes Agosto del 2012
RAZON SOCIAL :
DOS MUNDO S.A.C.
FINANCIAMIENTO DE JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012
MES
AMORTIZACION
INTERESES
TOTAL
BANCARIOS
PAGO
Jul-10
PERIODO DE GRACIA
Aug-10
60,000
15,000
75,000
Sep-10
70,000
14,000
84,000
Oct-10
80,000
11,000
91,000
Nov-10
90,000
10,000
100,000
Dec-10
100,000
10,000
110,000
TOTAL
60,000
460,000

ESSALUD
9%
2,700.00
2,700.00
2,700.00
2,700.00
2,700.00
5,400.00
18,900.00

TOTAL
TRIBUTOS
6,600.00
6,600.00
6,600.00
6,600.00
6,600.00
13,200.00
46,200.00

MES
DE PAGO
5,301
8,287
16,477
8,606
3,704
42,375

RAZON SOCIAL :

FLUJO DE CAJA ECONOMICO PROYECTADO : JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012

DETALLE

Jul-12
20,000.00

Aug-12
57,100.00

Sep-12
67,638

VENTAS AL CONTADO
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO
OTROS INGRESOS

100,000.00
50,000.00

120,000.00
110,000.00

150,000.00
135,000.00

TOTAL INGRESOS

150,000.00

230,000.00

285,000.00

80,000.00
26,100.00
6,800.00

170,000.00
26,100.00
15,262
8,100.00

185,000.00
26,100.00
18,921
6,800.00

112,900.00
57,100.00

219,462
67,638

236,821.00
115,817

SALDO INICIAL

INGRESOS :

EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES
PAGO AL PERSONAL
PAGO DE TRIBUTOS
PAGO DE SERVICIOS
OTROS PAGOS
TOTAL EGRESOS

FLUJO DE CAJA ECONOMICO

FINANCIAMIENTO
PRESTAMO OBTENIDO BANCARIO
AMORTIZACION
INTERESES
TOTAL FINANCIAMIENTO
FLUJO DE CAJA FINANCIERO

DOS MUNDO S.A.C.

O : JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012

Oct-12
115,817

Nov-12
125,498

Dec-12
108,358

TOTAL
20,000.00

120,000.00
135,000.00

100,000.00
110,000.00

120,000.00
110,000.00

710,000.00
650,000.00

255,000.00

210,000.00

230,000.00

1,360,000.00

185,000.00
26,100.00
28,119
6,100.00

175,000.00
26,100.00
19,240
6,800.00

165,000.00
52,200.00
13,665
12,200.00

960,000.00
182,700.00
95,207.00
46,800.00

245,319
125,498

227,140.00
108,358

243,065.00
95,293

1,284,707
95,293.00 (Saldo neto de caja)

RAZON SOCIAL :

FLUJO DE CAJA FINANCIERO PROYECTADO : JULIO 2012 - DICIEMBRE 2012

DETALLE

Jul-12
20,000.00

Aug-12
457,100.00

Sep-12
392,638

VENTAS AL CONTADO
COBRANZAS VENTAS AL CREDITO
OTROS INGRESOS

100,000.00
50,000.00

120,000.00
110,000.00

150,000.00
135,000.00

TOTAL INGRESOS

150,000.00

230,000.00

285,000.00

80,000.00
26,100.00
6,800.00

170,000.00
26,100.00
15,262
8,100.00

185,000.00
26,100.00
18,921
6,800.00

112,900.00
57,100.00

219,462
467,638

236,821.00
440,817

-60,000.00
-15,000.00
-75,000.00
392,638

-70,000.00
-14,000.00
-84,000.00
356,817

SALDO INICIAL

INGRESOS :

EGRESOS :
PAGO A PROVEEDORES
PAGO AL PERSONAL
PAGO DE TRIBUTOS
PAGO DE SERVICIOS
OTROS PAGOS
TOTAL EGRESOS
FLUJO DE CAJA ECONOMICO

FINANCIAMIENTO
PRESTAMO OBTENIDO BANCARIO
AMORTIZACION
INTERESES
TOTAL FINANCIAMIENTO
FLUJO DE CAJA FINANCIERO

400,000.00

400,000.00
457,100.00

DOS MUNDO S.A.C.

012 - DICIEMBRE 2012

Oct-12
356,817

Nov-12
275,498.00

Dec-12
158,358.00

TOTAL
20,000.00

120,000.00
135,000.00

100,000.00
110,000.00

120,000.00
110,000.00

710,000.00
650,000.00

255,000.00

210,000.00

230,000.00

1,360,000.00

185,000.00
26,100.00
28,119
6,100.00

175,000.00
26,100.00
19,240
6,800.00

165,000.00
52,200.00
13,665
12,200.00

960,000.00
182,700.00
95,207.00
46,800.00

245,319
366,498

227,140.00
258,358

243,065.00
145,293

1,284,707
95,293.00

-80,000.00
-11,000.00
-91,000.00
275,498

-90,000.00
-10,000.00
-100,000.00
158,358

-100,000.00
-10,000.00
-110,000.00
35,293

400,000.00
-400,000.00
-60,000.00
-460,000.00
35,293.00 SALDO NETO DE CAJA
MES SIGUIENTE.