NOMBRE: Troncos Vilchez, Ingrid

TEMA: Administracin de cuentas por cobrar

Profesor: Pinillos Sakoda,Cesar
CURSO: Finanzas II

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Qu son las cuentas por cobrar?

Las
cuentas
por
cobrar
representan derechos exigibles
que tiene una empresa por las
mercancas vendidas a crdito,
servicios prestados, comisin
de prstamos o cualquierotro
concepto anlogo

En que consisten las cuentas por cobrar?

Las cuentas por cobrar consisten en el crdito que una compaa otorga a sus
clientes en la venta de bienes y servicios, es una modalidad de financiamiento a
corto plazo que se les entrega a los clientes. Estas cuentas pueden tomar la
figura de crdito comercial, el cual se refiere al crdito que la compaa le da a
otras compaas, o bien, de crdito de consumo, el cual es el crdito que la
compaa le extiende a los consumidores finales.

Qu representan las cuentas por

cobrar?

Qu es el crdito?

Representan el crdito
que concede la
empresa a sus clientes,
sin ms garantas que
la promesa de pago en
un plazo determinado.

La palabra crdito pr
oviene del latn
credere que signifi
ca tener
confianza , que al m
ismo tiempo
encierra un riesgo cr
editicio por la
confianza otorgada en
que el deudor
pagar el importe de
la operacin.

Proceso de las cuentas por cobrar

Facturacin

Notas de crdito

Pagos

Cuentasincobrables

POLTICA DE CRDITO
El nivel de las cuentas por cobrar de una empresa esta determinado por:

1) El volumen de
sus ventas.

2) Por el perodo
promedio de
venta y de
cobranza.

El perodo promedio de cobranza depende en parte de las condiciones

econmicas y en parte de un conjunto de factores que son controlables por
la empresa.

POLTICA DE CRDITO
Las principales variables de poltica incluyen:

2. Los trminos de
1. Las normas de
crdito, que
crdito o el riesgo incluyen el plazo
mximo aceptable de duracin y el
de las cuentas de
porcentaje de
crdito.
descuento por
prontitud de pago.

3. La poltica de
cobranza de la
empresa.

POLTICA DE CRDITO
Normas de Crdito
Su determinacin ptima implica igualar los costos incrementales
asociados con una poltica activa de crdito con las utilidades
incrementales provenientes del aumento en ventas.
Los costos incrementales incluyen costos de produccin y de ventas, as
como aquellos costos asociados con la calidad de las cuentas marginales,
o costos de crdito. Estos incluyen los siguientes:
1. Prdidas por incumplimiento de pago o por cuentas malas.
2. Costos elevados de investigacin y de cobranzas.
3. Mayores costos asociados con el capital invertido en las
cuentas por cobrar provenientes de ventas a clientes con menor
dignidad de crdito.

POLTICA DE CRDITO
Normas de Crdito
Las estimaciones de probabilidad son en su mayor parte subjetivas; pero la
evaluacin de crdito es una prctica bien establecida, y un buen
administrador de crdito puede hacer juicios razonablemente exactos
acerca de la probabilidad de incumplimiento de diferentes clases de
clientes.
Para evaluar los riesgos de crdito de un cliente, los administradores de
crdito empiezan con las cinco C del crdito:

Se refiere a la probabilidad de que el cliente trate de hacer

a sus obligaciones; el factor referente a la moral es
Carcte honra
el ms importante de una evaluacin de crdito.

 Es un juicio subjetivo de la habilidad del cliente para pagar sus

obligaciones. Se evala a travs de los antecedentes del cliente
Capacid y de sus mtodos de negocios y se complementa por la
ad
observacin fsica de la planta.

Capital

Se mide en la posicin financiera general de la empresa tal

como la indicara un anlisis de razones financieras, con un
nfasis especial sobre las razones de riesgo (deudas/activos,
circulante e inters).

Est representado por los activos que ofrezca el cliente en

Colatera cesin como garanta del crdito extendido.
l
Se refieren al impacto de las tendencias econmicas generales
sobre la empresa y a los desarrollos especiales en ciertas
Condicion regiones geogrficas de la economa, que puedan afectar la
es
habilidad del cliente para cumplir sus diversas obligaciones.

POLTICA DE CRDITO
Normas de Crdito
Las cinco C del crdito representan los factores mediante los cuales se
juzga el riesgo de crdito. Su informacin se obtiene de las experiencias
anteriores de nuestra empresa con sus clientes, completada con un
sistema bien organizado para la recoleccin de la informacin.
Al analizar las 5 C, los administradores de crdito tratan de formular
juicios acerca de los costos totales esperados, resultantes del crdito;
estos deben ser posteriormente comparados con los incrementos
esperados en los ingresos netos, y la decisin de extender o no el crdito
se basar en esta comparacin.

POLTICA DE CRDITO
Trminos de Crdito
stos especifican el perodo durante el cual se extiende el crdito y el
descuento, si es que lo hay, por pronto pago.
Por ejemplo: Si los trminos de crdito de una empresa para todos los
clientes aprobados se estipulan como 2/10, neto 30, entonces se
concede un 2% de descuento sobre el precio de venta si el pago se hace
dentro de 10 das; o bien, la totalidad del monto se deber pagar 30 das
despus de la fecha de factura si no se toma el descuento. Si las ventas
son estacionales, una empresa puede usar fechas en sus trminos de
crdito.

POLTICA DE CRDITO
Trminos de Crdito
Perodo de crdito: el agrandar el perodo de crdito estimula las ventas,
pero existe un costo en los fondos invertidos bajo cuentas por cobrar
(saldos).
Por ejemplo: si una empresa cambia sus trminos de neto 30 a neto 60, el
promedio de saldos para el ao puede aumentar de $100,000.00 a
$ 300,000.00, tal incremento ser causado en parte por el agrandamiento
de los trminos de crdito, y en parte por el incremento en el volumen de
ventas.
Determinar el perodo ptimo de crdito implica localizar el punto en el cual
las utilidades marginales provenientes del incremento en ventas quedan
exactamente compensadas por los costos de mantener un monto ms
elevado de sus saldos.

POLTICA DE CRDITO
Trminos de Crdito
Descuentos en efectivo:
Por ejemplo: si una empresa cambia sus trminos de neto 30 a 2/10,
neto 30 puede atraer nuevos clientes que consideren tales descuentos
como un tipo de reduccin de precio y aumentar de este modo sus ventas
brutas.
Adems, el perodo promedio de cobranza se ver acortado, ya que
algunos clientes antiguos pagarn ms rpidamente para aprovechar el
descuento.
El descuento ptimo se establece en el punto en el que los costos y los
beneficios se compensan exactamente entre s.

TCNICAS POPULARES DE COBRO:

Cartas: Despus de un cierto numero de das, la empresa enva una carta formal
recordando al cliente la cuenta vencida, si la cuenta no se paga en cierto periodo
despus de que se envi esta carta, se enva una segunda carta mas exigente.

Llamadas telefnicas: Si las cartas no tienen xito, se puede realizar una llamada
telefnica al cliente para solicitar el pago inmediato. Si este tiene una excusa
razonable, se pueden realizar arreglos para extender el periodo de pago. Se
puede recurrir a una llamada por el abogado del vendedor.

Visitas Personales: Esta tcnica es mucho mas comn a nivel de crdito de

consumo, pero tambin la emplean eficientemente los proveedores industriales.
Enviar a un vendedor local o a una persona de cobranzas para confrontar al
cliente puede ser eficaz. El pago puede realizarse en el sitio.

Agencias de cobro: Un Empresa puede remitir las cuentas incobrables a una

agencia de cobro o un abogado de cobranzas, los honorarios por este servicio
son en general bastantes altos.

Accin legal: Es el paso mas severo y una alternativa para el uso de una gerencia
de cobro. La accin legal directa no solo es costosa, sino que puede llevar al
deudor a la quiebra sin que esto garantice la recepcin final del monto vencido

Las cuentas incobrables

Son cuentas que se originan por operaciones
crediticias

Que no han sido pagadas en tiempo acordado y

cuya recuperacin es dudosa incierta

Se registran en una cuenta complementaria de

activo corriente

RECUPERACIN DE LAS DEUDAS

INCOBRABLES
DEPARTAMENTO DE CRDITO Y
COBRANZA

Es el que tiene la
informacin de las
cuentas y, con el
propsito de recuperar la
cartera, recurre a todas
las estrategias posibles

DEPARTAMENTO LEGAL

ste inicia las gestiones

judiciales, ya sean
administrativas o penales,
para lograr el cobro de los
crditos

Departamento de Crdito y
Cobranza
Es el que tiene generalmente la informacin de las cuentas con el propsito
de recuperar la cartera.

Una vez que a pesar de todas las prerrogativas concedidas no se lograr el

cobro de la deuda determina que se deber remitirse a la va legal.
POLITICA DE COBRANZA

Se hace una llamada al

cliente
Envi de 3 cartas bien
redactadas y firmadas
por en funcionario

30 das de
atraso

Un funcionario de mayor
importancia debe visitar
al cliente previa cita
para tramitar el pago.

El caso deber
transferirse al
departamento legal.
Insolvencia del cliente.

60 das de
atraso

90 das de
atraso

Departamento Legal
ste inicia las gestiones judiciales, ya sean
administrativas o penales, para lograr el cobro de los
crditos
Dictamina cuando no es rentable continuar la
recuperacin e informa al departamento de crdito y
cobranza, para que se cancele el adeudo.
Es probable que en esta etapa el rea tenga
conocimiento de que la cuenta era incobrable hace
meses atrs.
Cuando una cantidad dada de baja como una deuda
incobrable se paga despus de todo, esto se conoce
como una cartera de incobrables

MTODO PORCENTAJE SOBRE LAS VENTAS O EL

SALDO DE LA CUENTA CLIENTES
Mediante este mtodo se recurre a estimar un porcentaje de
los clientes que no cancelarn su deuda y esto se aplica a la
cuenta ventas o a la cuenta clientes, dependiendo del tipo de
empresa y cmo maneja sus cuentas por cobrar.
Ejemplo:
La empresa estima que un 5% de la cuenta clientes no
cancelar. Averiguar cunto ser la estimacin por deudores
incobrables, dado que el saldo de la cuenta clientes es de
$20,000.000.
En este caso, se debe multiplicar el valor de la cuenta clientes
de $20,000.000 por 5%, con lo que se obtiene $1,000.000.-

MTODO ANTIGEDAD DE SALDOS

En este mtodo la estimacin por deudores incobrables,

se pondera segn la antigedad que posean los saldos
adeudados por los clientes, el sustento de lo anterior es
que si un cliente mantiene una deuda que ha vencido un
da, no es comparable a un cliente que tiene su deuda
vencida hace 1 ao, es bastante ms probable que el
cliente que debe a la empresa hace ms tiempo,
definitivamente no pague y por lo tanto debe asignarse
un porcentaje mayor a ese tipo de clientes.

MTODO ANTIGEDAD DE SALDOS

Ejemplo:
El siguiente es el detalle de los clientes morosos y la estimacin de los
clientes incobrables:

Atraso Saldo Cuenta Clientes Porcentaje Estimacin

1-30 das 2,000.000 1% 20,000
30-120 das 3,000.000 3% 90,000
120 y ms 1,000.000 5% 50,000
Saldo de la estimacin, segn mtodo antigedad de saldos: $160,000

IMPORTANCIA DE LAS CUENTAS POR

COBRAR EN LA ADMINISTRACIN
Es importante administrar esta cuenta,
ya que debido a un mal manejo de sta
se puede comprometer la liquidez de la
empresa. Las cuentas por cobrar son el
dinero que nos deben los clientes y si
estos se demoran mucho tiempo para
pagar no habr efectivo dentro de los
activos y no ser posible realizar
determinadas operaciones.

CONCLUSIONES

Las cuentas por cobrar son recursos econmicos

propiedad de una empresa que la generarn un
beneficio en el futuro; forman parte del activo circulante.
El administrador financiero debe seguir los patrones
rutinarios de cobranza para lograr la pronta recuperacin
de la cartera vencida, ya que si esto no se logra cubrir,
afectara la liquidez de la empresa, as como su ciclo de
compra-venta entre otras cosas.