Under Armours Strategy in 2014 :

Potent Enough to Win Market Share

from Nike and Adidas ?
Adinugraha Prasongkoputra
Ayu Kirana Putrika Dewi
Dian Novita Sari
Vrieska Wiranda
 COMPANY BACKGROUND

1996
KP Sport didirikan
Mendapatkan pinjaman dari bank
1998 Operasional pindah ke Sharp Street

Ryan Wood bergabung ke KP Sport dan menjadi partner

1999 Menjual produknya ke Jepang melalui lisensi

Produk KP Sport pertama kali dijual di toko retail

2000 Scott Plank (kakak kevin plank) bergabung ke KP Sport
 COMPANY BACKGROUND
Status perusahaan berubah dari S
2002 menjadi C

Membuka kantor penjualan di Kanada

2003
Menjual produk di UK melalui agen independen.
Mengganti nama menjadi Under Armour
2005 Melakukan IPO
 UNDER ARMOURS
STRATEGY
Growth Strategy
Menargetkan
Terus melakukan
konsumen tradisional
penawaran produk
untuk performance
perusahaan
product

Meningkatkan
Mengamankan jalur
penjualan dan pangsa
distribusi tambahan di
pasar untuk segmen
Amerika Utara
footwear

Meningkatkan Menjadikan
penjualan di luar masyarakat lebih
negeri & menjadi aware dgn keberadaan
pesaing global produk Under Armour.
 Product Line Strategy

Apparel

HeatGear

ColdGear

AllSeason
Gear
 Product Line Strategy
Footwear
Football
Baseball
Lacrosse
Softball and soccer cleats
Performance training
footwear
Running footwear
Basketball footwear
Hunting footwear
 Distribution Strategy
Wholesale Distribution
70% of revenue from retailer. 20 % from Dicks
Sporting and The Sports Authority. Sales to
independent and specialty retailer were made by
a combination of in-house personnel and third
party commisioned manufacturers
representative
Direct to Customer Sales
Discounted Factory House Stores
www.underarmour.com
Brand House
Product Licensing
Licensing Agreement to manufacture and
distribute product. Preapproved and ensure by
quality assurance team to meet quality and
compliance standard of product.
 Distribution Strategy
Wholesales Distribution
Direct to Customer Sales
Product Licensing
Distribusi di Luar Amerika Utara
 Desain Produk & Pengembangan
Kolaborasi antara pemasok dengan tim
pengembangan produk Under Armour.
Identifikasi tren pasar dan suatu produk
olahraga.
 Sourcing, Manufacturing, and Quality
Assurance
Produk Under Armour dibuat oleh pihak ketiga
dengan material berkualitas tinggi.
Produk Under Amour dibuat di 26 pabrik
utama dan beroperasi di 19 negara.
Seluruh pihak ketiga yang dipekerjakan oleh
Under Armour selalu dievaluasi oleh tim
quality assurance Under Armour.
 Fasilitas Distribusi dan Manajemen
Persediaan
Under Armour memiliki tiga fasilitas distribusi untuk
melakukan pengiriman pasar Amerika Utara.
Under Armour menggunakan pihak ketiga penyedia jasa
logistik untuk melakukan pengiriman pasar Eropa dan
Asia.
Under Armour berencana menambah fasilitas distribusi
untuk mencakup wilayah Amerika Latin.
Under Armour berfokus pada kecukupan persediaan
untuk memenuhi pesanan dan mengatur persediaan agar
lebih efisien.
 Kompetisi
Terdapat 25 merek kompetitor dengan diversifikasi
lini produk dan cakupan wilayah geografis yang
bervariasi.
Nike Inc
Didirikan pada tahun 1968

Footwear, Sports Apparel, Sports

Equipment, Accessories

penjual produk alas kaki,pakaian

olahraga, peralatan dan aksesoris
olahraga terbesar di dunia
 dirancang khusus untuk kebutuhan para atlet
Sepatu yang paling diminati : sepatu lari,
Principal Products training, basket, sepak bola, dan sepatu
santai serta sepatu anak

Marketing, pemasaran yang agresif

Promotions, and Sponsorship
Endorsements athlete endorsements

Produknya dapat mengurangi cedera, meningkatkan

Research and kinerja dan memaksimalkan kenyamanan atlet
Memiliki komite penelitian dan dewan penasihat yang
Development terdiri dari para atlet, pelatih, manajer peralatan, dan ahli
lainnya

Bekerja sama dengan manufacturer dari Vietnam, China, Indonesia

Untuk kategori pakaian olahraga, Nike dibuat di luar United States
Manufacturing oleh para pengusaha pabrik di 28 negara
memiliki perjanjian manufaktur dengan pabrik independen di
Argentina, Brazil, India, dan Mexico
The Adidas Group
Adidas

Reebok-
Reebok
CCM Hockey

TaylorMade-
Rockport
Adidas Golf
Sales
penjualan kepada retailers adalah 9.1 billion (62.8% dari total
penjualan grup tahun 2013)
penjualan di berbagai toko lainnya adalah 3.45 billion (23.8% dari
total penjualan 2013).

Marketing,Sponsorship,Endorsement
Olympic Games tahun 2012, FIFA World Cup tahun 2010 dan
2014, FIFA Womens World Cup tahun 2011
Pengeluaran : 1.46 billion di tahun 2013.

Research and Development

Memiliki 1000 orang pekerja di 10 lokasi
Pengeluaran :128 million di tahun 2013

Manufacturing
96% produksi alas kaki dilakukan di Asia
QUESTION&ANSWER
How strong are the competitive forces confronting Under Armour, Nike,
and The Adidas Group? Do a five forces analysis to support your
answer ?

Rendahnya switching cost bagi pembeli

Competition from rival
Jumlah pesaing yang tinggi
sellers : High
Tingginya exit barrier

Tingginya daya tarik industri

Competition from
Cost yang mahal
potential new entrants Hubungan dgn supplier/distributor
: Low-Medium Konsumen loyalty

Competition from Jumlah produsen yang banyak

producers of substitute Mudahnya konsumen mendapatkan
products : High informasi
How strong are the competitive forces confronting Under Armour, Nike,
and The Adidas Group? Do a five forces analysis to support your
answer ?

Supplier
bargaining power Banyaknya jumlah supplier
: Low

Customer Banyaknya pilihan bagi konsumen

bargaining power
Rendahnya switching cost
: High

Tingkat persaingan yang dihadapi

Kesimpulan UA, Nike, dan Adidas Group tinggi.
Does Under Armour have any core competencies and
if so, what are they?

Sports apparel

HotGear ColdGear AllSeasonGear

Does Under Armour have any resource strengths or competitive
capabilities that qualify as a distinctive competence?

UA Competitive Capabilities : produce brands moisture

wicking fabrications which regulate body temperature,
enhance comfort, mobility, and performance regardless
of weather conditions.

Striving to always introduce superior product and have

culture of innovations among all company personnel.
 What does a SWOT analysis reveal about
the overall attractiveness of Under Armours
situation?

Strength
High performance product
Research and Development
Marketing Team
Quality Assurance Team
Endorsers
Weakness
Percentage of sale of larger retail
distributor
Global Brand Awareness
Shoes and Accessories Sale
 What does a SWOT analysis reveal about the overall
attractiveness of Under Armours situation?

Opportunity
Market Growth from global expansion
Female market growth
Sponsorship to live event
Relationship with retail distributor, collegiate and
professional sports team, athletes
 What does a SWOT analysis reveal about the overall
attractiveness of Under Armours situation?

Threat
Competition from larger companies (Nike,
Adidas)
Product substitution
Change on customer behavior and trend
Relation to unsuccessful team
 Apa elemen kunci dari strategi Under
Armour?
Strategi pertumbuhan
Under Armour membidik segmen baru, meningkatkan penjualan dan pangsa
pasar.
Strategi lini produk
Under Armour menawarkan produk yang lebih baik dan superior dibandingkan
para rivalnya.
Strategi pemasaran, promosi, dan manajemen merek
Under Armour memiliki departmen pemasaran dan promosi sendiri untuk
mendesain dan membuat iklan dan kampanye pemasaran lainnya untuk
meningkatkan brand awareness.
Strategi distribusi
Under Armour memasarkan dan mendistribusikan produknya agar mudah didapat
oleh pelanggannya.
Manakah satu dari lima strategi umum yang didiskusikan di Bab
5 yang paling mendekati pendekatan kompetitif yang digunakan
Under Armour?
Menurut kami, strategi pemasaran, promosi, dan manajemen merek adalah
pendekatan kompetitif yang digunakan oleh Under Armour dalam memasuki
dan bersaing dalam pasar dengan merek yang telah cukup banyak kompetitor
terutama Nike sebagai pemimpin pasar hampir di seluruh lini produk
olahraga, sehingga dibutuhkan strategi pemasaran yang efektif dan tepat
sasaran.
UA telah melakukan strategi pemasaran tersebut dengan baik seperti
mensponsori atlet, tim olahraga, acara olahraga di sekolah, kampus, maupun
level profesional sehingga dapat meningkatkan brand awareness produk
Under Armour. Tentu saja, hal ini juga didukung oleh inovasi dan kualitas
produk yang baik dalam menciptakan kenyamanan dan performa
penggunanya.
 Apa yang mengesankan tentang kinerja keuangan
Under Armour selama periode 2008-2013 (terlihat di
Exhibit 1)?
How does Under Armours competitive strength compare against that of Nike
and The adidas Group? Do a weighted competitive strength assessment using
the methodology presented in Table 4.4 in Chapter 4 to support your answer.
Based on your assessment and calculations, does Under Armour have a net
competitive advantage or disadvantage in competing against Nike and The
adidas Group?
What 3-4 top priority issues do Kevin Plank and Under
Armour management need to address?

Lini produksi baru

Paten Produk/Teknologi

Ekspansi ke Asia
What recommendations would you make to Under Armour CEO Kevin Plank?
At a minimum, your recommendations should cover what to do about each of
the top priority issues identified in question 9

Mengembangkan produk untuk

wanita dan anak-anak

SEGERA mengurus hak paten dari

produk/teknologi

Bekerja sama dengan para

pengusaha Asia untuk membuka
pabrik
TERIMA KASIH