Módulo de Análisis y

Prospectiva Financiera
 3 propósitos:

• conocer tu situación financiera

actual
• estimar su comportamiento en
un horizonte de cinco años
• tomar las decisiones +
convenientes
Antes de Empezar
Para lograr que este módulo sea exitoso, necesitas:
• Excel, ó
• Cta de gmail para usar hojas de calculo online
+ la siguiente información:
• Idea clara o detalle de los gastos para la
adquisición de bienes inmuebles, mobiliario y
equipo.
• Idea clara o detalle de los gastos por concepto de
pagos de permisos, patentes, marcas, asesorías,
consultas y demás análogos.
• Monto y condiciones de créditos o préstamos
contratados con instituciones financieras u
organismos públicos o privados.
En caso de tener (se desarrolla dentro
del taller) :
• Saldo de la cuenta bancaria de tu negocio
• Gastos efectuados o por efectuar para el inicio de
la operación de tu emprendimiento, hasta el
momento en que tengas previsto empezar a recibir
ingresos.
• Dichos gastos comprenden salarios (incluyendo el tuyo),
insumos, pago de servicios y renta
• Visualizar los ingresos por ventas proyectados
para los primeros 24 meses y los primeros cinco
años como resultado de la operación de tu
emprendimiento,
• Los desglosaremos por producto o servicio
Desarrollaremos:
Costos o Gastos previstos para la operación de
tu emprendimiento durante los primeros 24
meses y los cinco años iniciales, agrupados de
acuerdo con los siguientes rubros:
• Producción: es decir, los involucrados directamente
con la generación de los bienes y/o servicios.
• Administración: Todas aquellas erogaciones
relacionadas con la conducción del
emprendimiento.
• Ventas: se refiere a los egresos asociados con la
comercialización de los bienes y/o servicios.
• A continuación, en los instructivos de llenado
de los cuadros, se especificará el contenido de
cada uno de estos rubros
Cuadro de Inversión Inicial
Instructivo de llenado
NOMBRE:___________________________________________________
PROYECTO O EMPRENDIMIENTO:________________________________
FECHA: _________________

Costos o Gastos previstos para la operación de tu emprendimiento durante los primeros 24 meses y los cinco años iniciales,
agrupados de acuerdo con los siguientes rubros:
Producción: es decir, los involucrados directamente con la generación de los bienes y/o servicios.
Administración: Todas aquellas erogaciones relacionadas con la conducción del emprendimiento.
Ventas: se refiere a los egresos asociados con la comercialización de los bienes y/o servicios.
A continuación, en los instructivos de llenado de los cuadros, se especificará el contenido de cada uno de estos rubros Materiales
para ejercicios y glosario de conceptos:

1.- Presupuestación

Este apartado representa una parte esencial dentro de los proyectos de inversión, ya que permite conocer y cuantificar el capital
necesario para la creación, instalación y puesta en marcha de la Empresa y/o proyecto. La determinación de las inversiones a
realizar, así como el conocer los importes respectivos pueden significar un factor importante en el financiamiento y en la
rentabilidad de la empresa.
Las inversiones: son el conjunto de gastos fijos necesarios para conformar la infraestructura física (como maquinaria, equipos,
terreno, edificios, instalaciones, etc.) y activos diferidos (seguros, actas constitutivas, registros de marca) que le permite al proyecto
transformar un conjunto de insumos en un bien o servicio.
Si bien la importancia de las inversiones radica en la colocación de capital que se realiza para conseguir una ganancia futura en
que estas no pierden su poder de compra más bien invertir hace que el dinero crezca en lugar de reducirse y se refleja en calidad
de activo para la empresa y/o proyecto, es decir las inversiones pueden convertirse en dinero líquido fácilmente.
Por lo que la inversión se verá reflejada en: * Activo fijo * Activo diferido * Capital de trabajo
Inversión Inicial
En este cuadro se dará cuenta de los gastos fijos asociados
con la adquisición de medios de producción y bienes que
serán utilizados para la producción de bienes y/o servicios
futuros.
 Procedimiento
1. CONCEPTO: Nombre genérico del bien mueble o inmueble, o los
servicios intangibles necesarios para ofrecer el bien o servicio
1. 3 clasificaciones: Activo fijo, Activo diferido y Capital de trabajo

1. DESCRIPCIÓN: Explicar el o los bienes o servicios.

1. (Ej. impresora a color, marca y estado de uso)

1. Se anotará el costo en pesos y se clasificará en 2 fuentes de

recursos:
1. Propios (Aportación) o
2. Derivados de Financiamiento.

3
1 2
Activo Fijo
Son aquellos bienes tangibles
que se adquieren al iniciar el
proyecto y durante la vida útil
del mismo (reinversiones),
con la finalidad de iniciar y
llevar a cabo las operaciones
de la empresa. Se les
denomina fijos porque no es
fácil desprenderse de ellos
sin afectar sus actividades
Activo Diferido
Son las inversiones que se realizan
en bienes y servicios intangibles
para llevar a cabo las operaciones
de la empresa, desde el
surgimiento de la idea hasta su
ejecución y puesta en marcha, pero
no intervienen directamente en la
producción.
Este tipo de Activo aporta un valor
a nivel de mercado en cuanto a
posicionamiento de la Empresa ya
que brinda seguridad al cliente en
cuanto a calidad, confiabilidad,
etc., de los bienes o servicios que
se ofrecen
Capital de Trabajo (para nómina)
Se refiere a los recursos
requeridos por la empresa
para el inicio de sus
operaciones, antes de recibir
ingresos
Se entiende como el
financiamiento de la primera
producción previo a la
generación de ingresos
Importe Total

SUMA ACTIVO FIJO

Se anotará la suma de los +

activos fijos, los activos SUMA ACTIVO DIFERIDO

diferidos y el capital de +
trabajo SUMA CAPITAL DE TRABAJO

=
IMPORTE TOTAL
ANTES DE PROYECTAR

VAMOS A DETERMINAR
COSTOS Y PRECIOS
 Determinación de Costos
Objetivo:
Cuantificar los costos de cada uno los insumos que se utilizan para la
producción de los bienes o servicios que se ofrecen, a efecto de determinar
con certeza el precio de venta.

Definición:
• Los costos son las erogaciones involucradas en la producción de los bienes
y/o servicios

• Los costos se clasifican en:

•Costos Fijos
•Costos variables
Clasifica tus tipos
de productos o servicios

Producción
a Escala Innovación
Determinación de Costos
• Para determinar los costos es necesario realizar un diagnóstico de
los insumos que se requieren, su importancia y su precio de
adquisición.
• Preguntas para determinar las necesidades y su peso relativo.
• ¿Qué insumos necesito?
• ¿Quién los vende?
• ¿Dónde los encuentro y dónde me los entregan?
• ¿Cuánto cuestan?
• ¿Cuáles son las condiciones de venta y entrega que ofrece mi proveedor?
• ¿Cuántas unidades necesito?
Procedimiento para Registro de
Costos

1. Realizar cotizaciones, mínimo dos por tipo de insumo

2. Seleccionar los que se utilizarán de acuerdo con las condiciones de precio,
calidad, plazo de crédito.
3. Identificar la unidad de medida (kg, vaso, paquete, pieza, hora)
4. Anotar el proveedor y el precio.
5. En la columna de condiciones de venta anotar las opciones que ofrece el
proveedor: promociones, crédito, mayoreo, entrega a domicilio, etc.
6. Llenar este formato para todas las cotizaciones realizadas,
Costos Fijos
Se refiere a las erogaciones efectuadas en un período que son
independientes del volumen de producción de la empresa y por
lo tanto no varían cuando éste lo hace.
Entre los renglones que se asocian a estos costos, se distinguen:
• Mano de obra indirecta: Salarios, adiestramiento, prestaciones, seguridad
social, honorarios, preparación en competencias, actualización,
capacitación de directivos, administradores, etc.
• Alquiler o renta
• Mobiliario
• Herramientas y utensilios
• Servicios, cuando no se utilizan como insumos en los procesos productivos
(mantenimiento preventivo, limpieza, teléfono, )
 Procedimiento para registro de Costos
Fijos
• Realizar un listado de todos aquellos gastos que se tienen que
cubrir en un período (un mes) independientemente del ritmo de
producción del bien o servicio.
• Anotar las cantidades monetarias de cada uno de estos rubros.

*Es importante señalar que algunos costos que son fijos para una
empresa, pueden ser variables para otra, y viceversa.
Costos Variables
• Los Costos Directos o Variables son aquéllos que varían
directamente con el volumen de producción.

Ejemplos:
• Materia prima
• Materiales e insumos directos
• Empaques
• Embalajes
• Mano de obra directa
• Materiales indirectos
Procedimiento para Registro de Costos
Variables
• Realizar por lo menos dos cotizaciones,
• Anotar los insumos que se ocuparán por cada bien o servicio.
• Especificar al detalle la cantidad, unidad, precio y resultado.
• Llenar este formato por
cada uno de los
bienes/servicios.
En caso de tener una
variación del bien o
servicio anotarlo.
Precio
Objetivo:
Fijar el precio del bien o servicio.
Precio
Es la cantidad de dinero en la cual productores y consumidores llegan a
un acuerdo para realizar el intercambio de un bien o servicio, cuando la
oferta y la demanda están en equilibrio
Para fijar el precio de venta
Es indispensable tener claro el valor agregado de mi bien o servicio, para
lo cual debes responder lo siguiente
• ¿Cuánto cuesta el producto hoy?
• ¿Por qué lo vas a dar a ese precio? O ¿Por qué piensas darlo en ese
precio?
• ¿Tengo distintos esquemas de precio?
• ¿Cuál es el plus del producto que hace que el precio se incremente?
Procedimiento para determinar el Precio
Fijar el precio basado en el costo más un porcentaje de utilidad
• Tomar en cuenta mi diferenciador y propuesta de valor
• Utilizar la información obtenida en nuestra investigación de mercado para determinar
cuánto estarían dispuestos a pagar los clientes por mí bien o servicio.
• Anota el Costo Total y calcula un ponderado de tu Precio del bien o servicio, según el
margen de utilidad que decidas por cada uno.
De forma manual se calcula según el ejemplo siguiente:
• Costo Variable: $140
• Margen de utilidad: 200%
140*(1+200%)=420

• $420.00 será el precio que se puede mostrar al público con el margen de utilidad de
200%
Cuadros de Presupuesto
Instructivo de llenado
Cuadros de Presupuesto
• Esta sección está integrada por 15 cuadros, a saber:
• Presupuesto Costo año 1 y año 2, por mes
• Costo Anual, a cinco años
• Presupuesto Gasto Administrativo año 1 y año 2, por mes
• Gasto Administrativo Anual, a cinco años
• Gasto de Ventas año 1 y año 2, por mes
• Gasto de Ventas Anual, a cinco años
• Gasto Operativo año 1 y año 2, por mes
• Gasto Operativo Anual, a cinco años
• Ingresos por Ventas año 1 y año 2
• Ingresos por Venta Anual, a cinco años
 Cuadros: Año 1 y Año 2
El llenado de estos cuadros se llevará a cabo de la siguiente manera:
• Se anotarán los conceptos que correspondan a cada uno de los cuadros de
acuerdo con las especificaciones que se presentarán en los textos
subsecuentes
• Se calcularán dos totales
• Por mes, mediante la suma aritmética del contenido de las columnas
• Por año, al realizar la suma aritmética de los gastos por renglón
• Será importante considerar que si se tiene previsto incorporar equipo o
aumentar la producción por una nueva línea de producción o por factores
estacionales (v.g. vacaciones, días festivos, puentes u otros) ello se vea
reflejado en los renglones de gasto y en los meses correspondientes.
Cálculo de totales en los cuadros Año 1 y
Año 2

Total por mes Total por Año

Cuadros de Ingresos y Egresos Anuales
• Estos cuadros se llenarán con los mismos conceptos
utilizados en los cuadros Año 1 y Año 2 y los totales se
calcularán por columna
• En caso de incluir algún concepto adicional o un gasto
considerablemente mayor a los registrados a partir de los
años 3 a 5, se incluirá una nota al pie de cuadro en el que se
explique la causa y el monto estimado por mes y año.
Proyección de Ingresos Ventas
Objetivo:

• Estimar los ingresos derivados de la cantidad de productos y/o servicios que voy a VENDER
durante los primeros 24 meses y 5 años de operación. El proyecto de ingresos por ventas se
determinará por el número de productos o servicios que se pueden producir y distribuir
tomando en cuenta la capacidad de producción de la Empresa y la estacionalidad de mi
producto o servicio (días festivos, vacaciones, semana santa, etc.)

En esta proyección se establecerán de manera prudente los cálculos sobre las ventas
esperadas de la empresa para el periodo señalado.

Bien aprovechada y complementada con el Plan de Ventas, esta proyección nos permitirá
identificar el potencial de la organización para alcanzar las metas de manera sostenible, así
como los períodos estacionales que afectan la demanda de nuestros bienes y/o servicios.
Proyección de Ingresos Ventas
• Las Empresas generan ingresos por las ventas de bienes y
servicios a clientes, y éstos se concentran dentro del estado de
resultados, también conocido como estado de pérdidas y
ganancias. El cálculo de los ingresos por ventas de una Empresa o
proyecto te ayudará a determinar si habrá ganancia o pérdida.
• Para poder estimar estos ingresos se necesita:
• El precio de venta de cada unidad. Una Empresa que vende múltiples
bienes o servicios debe obtener el precio de venta de cada unidad.
• La cantidad de unidades vendidas. Las Empresas que venden múltiples
bienes o servicios deben estimar la cantidad de unidades vendidas de
cada producto.
 Cuadros de Proyección de Ingresos
por Ventas

• En la columna “Concepto” se anotará el nombre de cada uno de los productos

que se van a ofrecer, incluyendo las distintas versiones de un mismo producto,
si es que se tienen contempladas.
• En los primeros dos años, estos ingresos se calcularán como resultado de
multiplicar el precio por la cantidad proyectada por mes, Y SE IDENTIFICARÁN
LOS PERÍODOS ESTACIONALES QUE LOS AFECTAN
• Los totales de los años 1 y 2 se anotarán a en el tercer cuadro. En este último,
las proyecciones de los años 3 a 5 se estimarán por el método que se considere
 Costos de Producción
Objetivo:
• Identificar y determinar las erogaciones necesarias para la elaboración de los bienes o servicios
de la empresa o proyecto.
• Los Costos de producción también conocidos como costos de operación, son gastos necesarios
para mantener en operación un proceso de producción. Estos Costos dependen de la materia
prima, insumos y la mano de obra involucrados de manera directa o indirecta en la generación
de bienes o servicios. A partir de ellos es posible definir dentro de la Empresa, las ganancias y
el precio de venta al público.
• Viáticos
• Combustible
• Cartuchos de la impresora
• Insumos
• Renta
• Capital Humano
• Materiales indirectos
• Materia prima
Procedimiento para la Proyección de Costos
de Producción

• Anotar los Costos de Producción de la Empresa o proyecto necesarios para la producción de los bienes y/o
servicios
• Se calcularán dos totales:
• a) Total por cada Costo de Producción anual: sumatoria horizontal de cada Costo de Producción.
• b) Total mensual: sumatoria vertical de todos los Costos de producción que se prevé erogar mensualmente.
• Durante la integración del cuadro, deberán considerarse los posibles aumentos en los costos de producción,
debido a factores externos (vg aumento en el precio de combustibles) o internos, como incremento de la
producción debido al mejor posicionamiento de la empresa
• En la tabla Costo Anual: Se anotarán los totales de los cuadros año 1 y año 2. Para los años tres a cinco las
cifras se proyectarán por el método que se considere conveniente.
Gastos de Administración
Objetivo:
• Determinar el gasto administrativo mensual y/o anual.
Los gastos administrativos se refieren a las erogaciones asociadas con la función de administración de la
empresa. Estos gastos se tienen que cubrir aunque no se generen ingresos por ventas o de otra índole.
Dichos gastos comprenden, entre otros rubros, los siguientes:
• Sueldos, salarios y bonos del gerente o director general, contadores, auxiliares, secretarias y gastos de
oficina en general.
• Viáticos
• Honorarios a profesionales y técnicos
• Capacitación
• Servicios de computación
• Teléfonos/celulares
• Internet
• Combustible
• Agua
• Energía eléctrica
• Pasajes
 Procedimiento para la Proyección de
Gastos de Administración

El procedimiento es similar a los cuadros anteriores

• Identificar los gastos de administración
• Anotar los gastos mensuales por grandes rubros de los primeros 24 meses. En estos casos,
una parte importante corresponde a los aumentos salariales, incluyendo los del presidente o
gerente general
• Anotar los totales de los años 1 y 2 en el cuadro de Gasto Administrativo Anual y estimar los
correspondientes a los años 3 y 5 por el método que se considere conveniente
Gastos de Venta
Objetivo:
• Determinar los gastos asociados con la difusión de los bienes o servicios que se van a ofrecer,
según el Plan de Ventas y el Estudio de Mercado.
• Los Gastos de venta son los relacionados con el traslado del producto al intermediario o
consumidor; la promoción del mismo; los gastos en que se incurre para realizar las ventas; las
actividades de investigación y desarrollos de nuevos mercados, y las estrategias efectivas de
venta (Ejemplo: El obsequiar 20 libros a los directores para promocionarlo), entre las más
importantes.
• Los gastos de Ventas abarcan los renglones siguientes
• Salarios del personal del área de ventas o Marketing
• Comisiones e incentivos
• Propaganda y publicidad
• Gastos de representación
• Prestaciones
• Gastos de envío, entrega y transporte
 Procedimiento para la Proyección de
Gastos de Ventas

El procedimiento es similar a los cuadros anteriores

• Identificar los gastos de ventas
• Anotar los gastos mensuales por grandes rubros de los primeros 24 meses. En estos casos,
una parte importante corresponde a los aumentos salariales, así como los relacionados con
el transporte de los productos, que se relacionan con el costo de los combustibles
• Anotar los totales de los años 1 y 2 en el cuadro de Gasto Administrativo Anual y estimar
los correspondientes a los años 3 y 5 por el método que se considere conveniente
Cálculo del Gasto Operativo

En estos cuadros se anotarán los totales de cada uno de los cuadros

anteriores, por mes y por año. Es decir que se considerarán los totales
de:
• Costos de Producción
• Gastos de Administración
• Gastos de Ventas
Recomendaciones para el Manejo de los
Recursos
Los créditos a corto plazo se pagan con las ventas

Los créditos mayores a un año con las utilidades

PUNTO DE EQUILIBRIO
PUNTO DE EQUILIBRIO
Objetivo: Determinar la cantidad de bienes/servicios que necesito elaborar para
cubrir con mis ingresos los egresos y no tener ni pérdidas ni ganancias. Es importante
mencionar que se tienen que conocer con exactitud los costos anteriormente
descritos, de lo contrario la información arrojada será incorrecta.

El punto de equilibrio es el momento en el que los ingresos se igualan con los egresos
y no hay pérdidas ni ganancias. Si la Empresa o proyecto logra producir y vender un
volumen superior al de su punto de equilibrio, obtendrá ganancias. En cambio si no
logra alcanzar el nivel de producción correspondiente a su punto de equilibrio, sufrirá
pérdidas.

La fórmula supone que todo lo producido es vendido, es decir, no va a inventarios, en

caso de que existan se ven reflejados directamente en los costos.
El tiempo promedio en el que las Empresas logran su punto de Equilibrio radica de la
parte de mercadotecnia y del posicionamiento de la Empresa.

Gráficamente el punto de equilibrio se expresa:

Existen dos formas de realizar el punto de equilibrio:
EL PUNTO DE EQUILIBRIO EN UNIDADESFISICAS: GENERALMENTE SE UTILIZA
CUANDO SE OFRECE UN SOLO BIEN Y SE CALCULA POR MEDIO DE LA SIGUINETE
FORMULA.
Procedimiento

1. Tomando en cuenta los ejemplos anteriores se toman los datos:

- Costo Variable,
- Precio de Venta (en este ejemplo se tomó el Precio de venta con él % Margen
de Utilidad del 200%)
- Costos Fijos

2. Utilizar la fórmula PE=cf/(pv-cv)

3. Determinar el punto de equilibrio en unidades

4. Calcular los ingresos con esta cantidad (unidades * Precio de venta) según la
tabla siguiente

5. Interpretar el resultado ¿Qué cantidad necesito para no ganar ni perder? ¿A

partir de qué número de unidad comienzo a ganar dinero?

6. Elabora una gráfica que te permita visualizar mejor los resultados

Punto de equilibrio =1,550/(420-140)
La interpretación para este ejemplo es la siguiente: -Costo variable en la gráfica se multiplica el CV obtenido en el apartado de
Mi precio para el taller será de $420.00, necesito ofrecerlo costos y se multiplica por
a 6 personas para que no tenga ganancias ni el número de unidades.
perdidas. -El costos fijo se mantiene como ya se había mencionado este no varía se
Como se observa en la gráfica menos de 6 personas será incremente o no el número
perdida por lo que el servicio que se ofrece no es de unidades.
viable. -El Costos Total: es la multiplicación del costo variable por el costo fijo
Más de 6 personas se obtienen ingresos, el servicio es -Los ingresos se obtendrán multiplicando el precio de venta por el número
viable de unidades.

EL PUNTO DE EQUILIBRIO EN UNIDADESFISICAS:

GENERALMENTE SE UTILIZA CUANDO SE OFRECE
UN SOLO BIEN Y SE CALCULA POR MEDIO DE
2. Punto de equilibrio en UNIDADES MONETARIAS: Se sugiere cuando la
actividad no
es reconocible en unidades se calcula por medio de la siguiente formula.

Punto de Equilibrio:1,550/1-(420/140)
La interpretación para este ejemplo es la siguiente:
Mi precio para el taller será de $420.00.
Para el punto de equilibrio en unidades monetarias necesito tener $1,550
pesos mensuales, para no tener pérdida ni ganancia.
Si en mis ingresos observo menos de esta cantidad entonces estoy
sufriendo una pérdida por ofrecer este servicio, por arriba de esta
cantidad son ganancias.
Objetivo: Determinar la situación financiera relativa a una fecha determinada sobre
los recursos y obligaciones financieras de la entidad.

El Balance General es un estado financiero básico, de naturaleza estática y que presenta en una fecha determinada la situación de una
empresa en todo lo relacionado con sus activos, pasivos y patrimonio, si se hiciera un nuevo balance al día siguiente no
mostraría exactamente la misma situación aun cuando la Empresa no haya operado;debido a la depreciación, inflación, etc. Este presenta el valor
razonable atribuible a sus activos, pasivos y capital contable, es decir se conoce el monto de efectivo o equivalente cuando se desea comprar o
vender un activo o para asumir o liquidar un pasivo.
Se compone:
ACTIVO
Circulante: Bienes y derechos del negocio que están en rotación o movimiento constante con la actividad comercial del negocio y que tienen
como principal característica su fácil conversión en dinero.
✓ Caja y Bancos
✓ Mercancías
✓ Clientes o cuentas por cobrar
✓ Documentos por cobrar
✓ Deudores diversos
Fijo: Bienes y derechos propiedad del negocio que tienen cierta permanencia o fijeza y se han adquirido con el propósito de usarlos y no de
venderlos, cuando se encuentren en malas condiciones o no presten un servicio efectivo, sí pueden venderse o cambiarse.
✓ Terrenos Edificios
✓ Mobiliario y equipo
✓ Equipo de transporte.
✓ Maquinaria
Depósitos en garantía
✓ Acciones y valores
✓ las acciones, bonos y otros títulos de crédito que el negocio ha adquirido de otras compañías, pues son inversiones de carácter
permanente, que no se han adquirido con el objeto de venderlas y tener una rápida conversión en dinero efectivo.
Diferido o Cargos diferidos: Está formado por todos aquellos gastos pagados por anticipado, por los que se tiene el derecho de recibir un
servicio, ya sea en el ejercicio en curso o en ejercicios posteriores
✓ rentas
✓ primas de seguros
PASIVO
Pasivo circuante o pasivo a corto plazo: Son aquellos adeudos que la empresa debe
pagar en un período menor a un año.
✓ Proveedores
✓ Impuestos pendientes de pago
✓ Documentos por pagar
Pasivo fijo o pasivo a largo plazo: Está representado por los adeudos cuyo vencimiento
sea posterior a un año.
✓ Hipotecas por pagar
✓ Documentos por pagar
✓ Cuentas por pagar
Pasivo Diferido: Está representado por los cobros anticipados, y por tanto la
empresa esta obligada a proporcionar un servicio en un plazo mayor de un año y que
se transforman en utilidad cuando se presta el servicio o transcurre el tiempo.
✓ Rentas cobradas por anticipado
✓ Intereses cobrados por anticipado
CAPITAL SOCIAL: Es el valor de lo que le pertenece al empresario en la fecha de
realización del balance. Esta conformado por el Capital y Utilidades Acumuladas.
FLUJO D E E F E C T I VO
Objetivo: Determinar por cierto periodo determinado de tiempo, los ingresos y egresos de efectivo
de la empresa y la situación en que quedaría al final de dicho periodo. Los flujos de efectivo son
aquellos flujos de efectivo que el proyecto debe generar después de poner en marcha el proyecto,
de ahí la importancia en realizar un pronóstico muy acertado con el fin de evitar errores en la toma
de decisiones
El flujo de efectivo también se le conoce como estado de flujo de caja o estado de tesorería, es una
herramienta financiera de vital importancia en la empresa.
➢ Mediante su emisión y uso, visualizamos y controlamos las entradas así como las salidas de
dinero en el negocio.
Con ello, tenemos presentes sus compromisos y sus disponibilidades de efectivo para tomar
decisiones de cómo, cuándo y dónde aplicar ese dinero
➢ A diferencia del ER (Estado de Resultados), el FE (Flujo de efectivo) nos permite controlar
Buenas Prácticas I
• Separa tus finanzas personales y las de tu negocio.

• Administra las finanzas de tu negocio y reinvierte las

utilidades.

• Identifica las necesidades de tu negocio antes de solicitar tu

crédito.

• Compara diferentes instituciones y opciones de crédito.

• Solicita sólo los créditos que puedas pagar.

Buenas Prácticas II
• Organiza tus pagos.

o Organiza tus inventarios y prevé la adquisición de materias primas.

o Planea los cobros a tu clientes y los pagos a proveedores.

o Adapta los plazos de pago de tus créditos a la operación de tu

negocio.

• Reserva un fondo de ahorro para emergencias.

• Establece un plan de metas.

Buenas Prácticas III
 Buenas Prácticas IV

Garantiza la operación de tu Ingresos de

negocio y un sueldo razonable tu negocio
para ti, recuerda:

El negocio no es tu
caja chica
Gastos
personales

NO MEZCLES