El

El Modelo
Modelo Regulatorio
Regulatorio Peruano
Peruano
Seminario
Seminario “Competencia
“Competencia yy Regulación”
Regulación”
Universidad
Universidad Peruana
Peruana de
de Ciencias
Ciencias Aplicadas
Aplicadas -- UPC
UPC

1
¿Cuándo regular?

Cuando las condiciones del mercado no permiten que se desarrolle el

ordenamiento competitivo
Monopolios naturales, posición de dominio

Cuando los recursos no pueden ser asignados eficientemente

Problemas de externalidades

Cuando se tienen mercados incompletos

Mercados potencialmente competitivos, problemas de acceso, barreras de
entrada

Cuando existen problemas de información.

Asimetrías de información

2
Condiciones necesarias para una regulación eficiente

 Provisión de un regulador con un mandato legal distintivo, libre del control

gubernamental, para así reducir el riesgo de cualquier interferencia política.
 Ordenar la existencia del criterio profesional correspondiente (personas de
peso y nivel académico)
 Involucrar tanto la rama legal como la ejecutiva en el proceso de formación.
 Los puestos de reguladores por períodos fijos, protegiéndolos de la
remoción arbitraria. Dichos períodos no deben coincidir con los ciclos
políticos.
 La exoneración del regulador de las reglas de servicio salarial estatal, ya
que estas hacen más difícil atraer o retener personal calificado.
 Proveer al regulador una fuente confiable de financiamiento.

3
 Organización actual de las entidades regulatorias de servicios
públicos, del mercado, y de servicios financieros

SUNASS
SUNASS Saneamiento:
Saneamiento: agua
agua potable
potable yy alcantarillado
alcantarillado

OSINERG
OSINERG Electricidad
Electricidad ee Hidrocarburos
Hidrocarburos
Servicios
Servicios Públicos
Públicos
OSIPTEL
OSIPTEL Telecomunicaciones:
Telecomunicaciones: fija
fija yy celular,
celular, cable
cable ee internet
internet
Transporte:
Transporte: carreteras,
carreteras, aeropuertos,
aeropuertos, puertos
puertos yy
OSITRAN
OSITRAN ferrocarrilles
ferrocarrilles

Empresas
Empresas bancarias,
bancarias, finacieras,
finacieras, fondos
fondos de
de
SBS
SBS pensiones, seguros y reaseguros
pensiones, seguros y reaseguros
Sistema
Sistema Financiero
Financiero
CONASEV
CONASEV Mercados
Mercados de
de valores
valores

SEPS
SEPS Superintendencia
Superintendencia de
de Empresas
Empresas Prestadoras
Prestadoras de
de
Servicios
Servicios de
de Salud
Salud

Libre
Libre Competencia
Competencia
INDECOPI
INDECOPI
(regulador
(regulador antitrust
antitrust))
Protección
Protección dede la
la
Propiedad
Propiedad Privada
Privada ee
Intelectual
Intelectual
4
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Organigrama del Estado
SUNASS
SUNASS
OSINERG
OSINERG
OSITRAN
OSITRAN
OSIPTEL
OSIPTEL
SBS
SBS Dependen
Dependen de
de la
la Presidencia
Presidencia
Organismo
Organismo Autónomo
Autónomo del
del Consejo
Consejo de
de Ministros
Ministros
Constitucionalmente
Constitucionalmente
(depende
(depende directamente
directamente MINISTERIOS
del
del Poder Ejecutivo)
Poder Ejecutivo)

Superintendencia
Superintendencia dede EPS
EPS
Depende
Depende del
del Ministerio
Ministerio de
de
Salud
Salud

INDECOPI
INDECOPI
Depende
Depende del
del Ministerio
Ministerio de
de la
la
Producción
Producción
CONASEV
CONASEV
Depende
Depende del
del Ministerio
Ministerio de
de
Economía y Finanzas
Economía y Finanzas

Fuente: Portal del Estado Peruano 5

IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Recomendaciones generales

Para que la regulación tenga sentido en el Perú, esta se debe resumir en los
siguientes conceptos:
Fortaleza

Transparencia

Autonomía

Y para que realmente funcione la acción regulatoria, se debe tener en cuenta el

personal que estará a cargo de estas: no se puede omitir la importancia de que el
regulador sea capaz de hacer cumplir sus mandatos.

6
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 ¿Cuál debe ser la orientación de la regulación?

 La independencia del regulador no implica que no tenga que rendir cuentas.

 Tampoco se trata de la existencia de un regulador para un regulador porque

no tendría sentido una cadena interminable.

 Resulta crucial mantener un balance adecuado entre independencia y

responsabilidad: aunque es bastante difícil, es necesario.

 Es necesario la elaboración de balances y chequeos o revisiones para

asegurar que el regulador no se desvía de su mandato, se involucra en
prácticas corruptas o se vuelve totalmente ineficiente.

7
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 ¿Cuál debe ser la orientación de la regulación?

Las medidas a tomar pueden ser las siguientes:

 Unificar los reguladores existentes en tres grandes grupos: regulador de

servicios públicos, regulador de servicios financieros y regulador de
mercado.

 Otorgar autonomía constitucional para cada regulador.

 Implementar directorios a plazo fijo para cada regulador, cuya vigencia

no coincida con los ciclos políticos.

 Transparencia rigurosa, incluyendo la publicación de la toma de

decisiones y las razones de las mismas (por ejemplo, publicación de
actas de directorios o comisiones).

 Hacer transparentes los intereses de los participantes con el fin de evitar

que se produzcan conflictos.

8
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 ¿Cuál debe ser la orientación de la regulación?

Las medidas a tomar pueden ser las siguientes:

 Examen detallado del presupuesto, usualmente por la legislación.

 Sujeción de la conducta del regulador y de la eficiencia, a examinación

por parte de auditores externos y organismos públicos.

 Permitir la remoción de los reguladores ante incapacidad o probada mala

conducta.

9
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Modelos alternativos para la regulación

Organizaciones alternativas para reguladores

especializados

Multisector
Multisector En donde existe una única agencia para todos o para la
mayoría de los servicios públicos.

En
En el
el nivel
nivel de
de En donde hay una agencia para cada sector definido de
sector
sector
manera más amplia, tales como el regulador de energía
(gas, hidrocarburos y electricidad) y el regulador de
transporte (puertos, carreteras, etc.).

Específico
Específico aa la
la En el cual existe una agencia regulatoria separada Modelo
industria
industria para cada industria: energía eléctrica, gas e Ingles
hicrocarburos, agua, telecomunicaciones, etc.

10
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Modelos alternativos para la regulación
Sector Energía
Regulador Unico Sector Telecom
Multisector
de Serv. Públicos Sector Transportes
Sector Saneamiento

Electricidad
Regulador de Energía
Gas, gasolina, etc
A nivel de Telecom
sector Regulador TIC
sector
Internet
Regulador Tranportes Cable

Carreteras
Regulador de Electricidad
Puertos
Regulador de Telecom Aeropuertos
A nivel de
industria Regulador de Gas/hidroc.

Regulador de Carreteras
ETC... 11
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Ventajas de la Regulación Multisectorial

(i) Peso del regulador

El hecho de tener un solo regulador le brinda a este mayor peso e importancia, a
diferencia de tener varios reguladores por sector.

(ii) Utilización compartida de recursos técnicos y administrativos

El staff de economistas, analistas financieros y profesionales en general pueden
perfectamente trabajar en temas inter-sectoriales. De esta manera se lograría un
ahorro importante de recursos.

(iii) Facilita el aprendizaje a través de los sectores

Todas las industrias presentan característica particulares. Sin embargo, lo
central en lo que respecta a su regulación económica es básicamente similar: la
administración de las reglas de ajuste de tarifas, la forma cómo se fomenta la
introducción de la competencia en mercados inherentemente monopólicos, y el
manejo de relaciones con los usuarios.

12
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Ventajas de la Regulación Multisectorial
(iv) Reducción del riesgo de “captura” del regulador
Un factor elemental en la regulación de servicios públicos es evitar la captura del
regulador por parte de las empresas que conforman la industria regulada.

Si la industria y el regulador desarrollan una regulación demasiado cercana, la

industria podría llegar a estar en capacidad de bloquear los esfuerzos del regulador
con el fin de promover su propio interés (interés privado), en vez del interés público.

El mayor peso de un único regulador para todos los servicios públicos evitaría
situaciones donde el regulador de un solo sector prácticamente regula a una sola
empresa.

De igual manera, existe el riesgo de que el regulador también sea “capturado” por las
autoridades políticas. En este caso, el riesgo se reduce porque el regulador podría
ejercer una mayor independencia respecto de los distintos ministerios. Presiones
políticas específicas tendrán menos efecto, a menos que vengan de autoridades
políticas de alto rango.
13
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Ventajas de la Regulación Multisectorial

(v) Reducción del riesgo de distorsiones económicas

Los hechos económicos comunes a todas las industrias, como la inflación o
valorización del capital, que pueden crear las distorsiones económicas, pueden
ser mejor conciliados para el caso de todas las industrias ante la existencia de un
único regulador.

(vi) Límites no muy definidos entre industrias

Los tradicionales límites entre las entre las industrias están desapareciendo
rápidamente. Las firmas involucradas en distintos sectores pueden explotar las
diferencias en las reglas para cada uno de los sectores cuando las firmas se están
fusionando; por lo que una decisión regulatoria en una industria puede afectar
también a otras industrias. La existencia de una entidad multisectorial puede
tratar el tema de una manera más coordinada.

14
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Criticas a la regulación multisectorial

(i) La regulación multisectorial carece del conocimiento especializado.

Esto puede ser resuelto con la creación de departamentos específicos para cada
industria dentro de la entidad regulatoria, pero considerando la toma de decisiones
en conjunto entre sectores, compartiendo conocimiento y recursos.
(ii) Dejar la responsabilidad de varias industrias en un solo regulador es
equivalente a “poner todos los huevos en la misma canasta”
Se entiende por esto a que una falla del regulador tendría repercusiones en todas
las industrias. Pero se tiene que considerar el hecho que si se optara por la
regulación a industrias específicas, esta se hace en desmedro de la mayor fuerza
que podría tener una sola, aumentado así el riesgo al error.
(iii) Diferentes reguladores podrían llevar a que se obtenga experiencia con
distintos alcances (especialización desigual)
Ello se puede alcanzar en el caso aún del regulador multisectorial.

15
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Indecopi: organización por comisiones técnicas

Organigrama de INDECOPI

Tribunal
Tribunal

Sala
Sala de
de Libre
Libre Sala
Sala de
de Propiedad
Propiedad
Competencia
Competencia Intelectual
Intelectual

Proteccion al Signos Distintivos

Consumidor
Patentes
Libre Competencia
Derechos de Autor
Dumping y Subsidios

Reglamentos Técnicos
y Comerciales

Acceso al Mercado

Salida del Mercado

16
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Propuesta de cambio del marco regulatorio: el caso de los
servicios públicos

Regulador
Regulador
Multisectorial
Multisectorial de
de
Servicios Públicos
Servicios Públicos

Saneamiento
Saneamiento Hidrocarburos
Hidrocarburos Electricidad
Electricidad Telecom
Telecom Transporte
Transporte Otras Apoyo
Apoyo •Económico
Económico
Técnico
Técnico •Legal
Legal
Estándares
Estándares de
de Estándares
Estándares de
de Estándares
Estándares de
de Estándares
Estándares de
de Estándares
Estándares de
de
calidad
calidad calidad
calidad calidad
calidad calidad
calidad calidad
calidad
Tarifas
Tarifas Tarifas
Tarifas Tarifas
Tarifas Tarifas
Tarifas Tarifas
Tarifas Apoyo
Apoyo
Acatamiento
Acatamiento Acatamiento
Acatamiento Acatamiento
Acatamiento Acatamiento
Acatamiento Acatamiento
Acatamiento Administrativo
Administrativo
de
de normas
normas de
de normas
normas de
de normas
normas de
de normas
normas de
de normas
normas
• Administración
Administración yy finanzas
finanzas
• Recursos
Recursos humanos
humanos
• Sistemas
Sistemas de
de información
información

17
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 Propuesta de cambio del marco regulatorio

Organización de instituciones reguladoras bajo el enfoque multisector,

propuesta para el caso peruano

Rango constitucional
Directorios

Regulador
Regulador Regulador
Regulador
Multisectorial
Multisectorial de
de INDECOPI
INDECOPI Multisectorial
Multisectorial del
del
Servicios
Servicios Públicos
Públicos Sistema Financiero
Sistema Financiero

Saneamiento Sistema
Sistema Bancario
Bancario yy
Saneamiento Libre
Libre Competencia
Competencia Financiero
Financiero

Hidrocarburos
Hidrocarburos Protección
Protección dede la
la Aseguradoras
Aseguradoras
Propiedad
Propiedad Privada
Privada ee
Electricidad Intelectual
Intelectual
Electricidad Mcdo.
Mcdo. De
De Capitales
Capitales

Telecomunicaciones
Telecomunicaciones Fondos
Fondos de
de
Pensiones
Pensiones
Transporte Comisiones
Transporte
Técnicas

18
IPE Instituto Peruano de Economía El Modelo Regulatorio Peruano
 El
El Modelo
Modelo Regulatorio
Regulatorio Peruano
Peruano

Seminario
Seminario “Competencia
“Competencia yy Regulación”
Regulación”
Universidad
Universidad Peruana
Peruana de
de Ciencias
Ciencias Aplicadas
Aplicadas -- UPC
UPC

18 de agosto del 2003

IPE
IPE
Instituto Peruano de Economía
Instituto Peruano de Economía
www.ipe.org.pe 19