UNIVERSIDAD AUTÒNOMA GABRIEL RENE MORENO

Facultad integral del norte (FINOR)

Ingeniería comercial

PLAN FINANCIERO
INTEGRANTES: Madeline Ramos Sosa
Luz Ximena Medina Hurtado
Ana Paola Peñarrieta León
Marisabel charcas
Shirley Ortiz Orellana
Carmen Fernández castro
Rodolfo Mirada Renteria
El plan financiero es un instrumento para
gestionar el desempeño financiero de una
empresa o proyecto

• Identificar los requerimientos de capital de

una empresa o proyecto
• determinar la rentabilidad de un proyecto de
inversión
• monitorear el desempeño financiero de la
empresa o proyecto, a través del seguimiento
de indicadores de rentabilidad, liquidez, etc.
A-P=C
OBJETIVO

El estado de pérdidas y ganancias tiene objetivos muy puntuales

cuando presenta la situación financiera de la compañía, el
principal es medir el desempeño operativo de la empresa en un
periodo determinado al relacionar los ingresos generados con los
gastos en que se incurre para lograr ese objetivo.
 Cuáles son los indicadores más relevantes del estado de resultados

• Margen bruto
Indica en porcentaje la rentabilidad inherente de los productos y servicios ofrecidos por la empresa después
de descontar de las ventas los costos directos de producción o prestación del servicio.
• Margen operativo
Indica en porcentaje la rentabilidad de la compañía al descontar los gastos de operación (gastos de
administración y ventas, depreciaciones, amortizaciones y otros gastos operacionales).
• Punto de equilibrio
Al conocer el margen bruto y los gastos financieros, administrativos y comerciales, puedo calcular cuál es el
nivel de ventas necesario para alcanzar el punto de equilibrio de la compañía.
EJEMPLO
 El Flujo de Caja muestra las entradas y salidas de caja o efectivo
que ha tenido una empresa en un período de tiempo determinado
¿Para qué sirve esto?
Para saber cuánto hay disponible en la caja

¿Qué tipos de ingresos y egresos se deben registrar?

➔ Ingresos: Ingresos por ventas (con y sin boleta), cuentas por cobrar,
devoluciones, alquileres, intereses, etc.

➔ Egresos: Costos mercadería, , arriendos, pago de facturas, pago de impuestos,

pago de sueldos, préstamos, amortizaciones de deuda, servicios de agua o luz, etc.
EJEMPLO:
IMPORTANCIA :
La importancia del Flujo de Caja es que éste nos permite conocer la
liquidez de la empresa, es decir, conocer con cuánto de dinero en
efectivo se cuenta, de modo que, con dicha información podamos tomar
decisiones tales como:
 cuánto podemos comprar de mercadería.
 si es posible comprar al contado o es necesario o preferible solicitar
crédito.
 si es necesario o preferible cobrar al contado o es posible otorgar
créditos.
• TASA INTERNA DE RETORNO (TIR)
• VEAMOS UN CASO CON 5 FLUJOS DE CAJA: SUPONGAMOS QUE NOS OFRECEN UN PROYECTO DE
INVERSIÓN EN EL QUE TENEMOS QUE INVERTIR 5.000 EUROS Y NOS PROMETEN QUE TRAS ESA
INVERSIÓN RECIBIREMOS 1.000 EUROS EL PRIMER AÑO, 2.000 EUROS EL SEGUNDO AÑO, 1.500 EUROS
EL TERCER AÑO Y 3.000 EUROS EL CUARTO AÑO.

• POR LO QUE LOS FLUJOS DE CAJA SERÍAN -5000/1000/2000/2500/3000

• PARA CALCULAR LA TIR PRIMERO DEBEMOS IGUALAR EL VAN A CERO (IGUALANDO EL TOTAL DE LOS
FLUJOS DE CAJA A CERO):

• EJEMPLO-TIR-TASA INTERNA DE RETORNO

• EN ESTE CASO, UTILIZANDO UNA CALCULADORA FINANCIERA NOS DICE QUE LA TIR ES UN 16%. COMO
PODEMOS VER EN EL EJEMPLO DE VAN, SI SUPONEMOS QUE LA TIR ES UN 3% EL VAN SERÁ DE 1894,24
EUROS.