Занятие 4.

Влияние кризисов

Фондовая биржа, как барометр

экономики. Влияние кризисов на
изменение стоимости ценных бумаг.
Риски инвестирования.

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Финансовые кризисы

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Проверка домашнего
задания
Выпишите индекс Мосбиржи и РТС, и расскажите, что эти цифры
обозначают

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Инвестиции

Имя SR ND ITS 3V

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Фондовая биржа

В настоящее время биржи

занимают важное место в
системе рыночных отношений.
Они являются барометром
экономической и
политической жизни стран.

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Бета коэффициент
Бета-коэффициент (Beta) – это показатель, который измеряет волатильность акций отдельной компании или
конкретного актива по сравнению с остальным рынком.

Как можно использовать бета-коэффициент?

Если вы опытный инвестор, можно использовать акции с высоким бета-коэффициентом, чтобы заработать на
волатильности. Для пассивного или осторожного инвестирования лучше использовать активы с бетой меньше
единицы

Где найти? https://finance.yahoo.com/

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Бета коэффициент
>1 – активы с высоким риском. Например, бета-коэффициент 1,4 означает, что
акции компании на 40% более волатильны, чем в среднем по рынку;
 
<1 – активы с пониженным риском. Например, бета коэффициент 0,8 означает, что
компания на 20% менее волатильна, чем остальной рынок;
 
=1 – бета-коэффициент эталонного индекса;

Меньше 1 1 Больше 1
Полюс Золото: 0.12 Сбербанк: 1.06

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Черный понедельник
Сначала все было хорошо. С 1982 года фондовый рынок США чувствовал
себя очень неплохо. Это были золотые годы для инвесторов - большинство
компаний развивались, а рынок - постоянно рос. Особенно заметно он стал
расти с 1985 года - тогда всего за пару лет индекс Dow Jones удвоил свои
показатели.
Уже в понедельник индекс Dow Jones упал с 2246 до 1738 пунктов, потеряв
почти 23%. Это было уже очень много, больше, чем могли себе позволить
брокеры и софт, которым они пользовались.
 
Некоторые эксперты считают, что это была основная проблема, фактор,
который и запустил цепную реакцию. Другие специалисты не соглашаются
с первопричиной, но все же софт того времени действительно внес свою
лепту в надвигающийся хаос.
 
В частности, ПО анализировало тенденции рынка и выдавало
определенные рекомендации. На момент 1987 года биржевое ПО
использовалось уже несколько лет. Ну а поскольку рынок рос, то софт
постоянно выдавал рекомендации на приобретение ценных бумаг.
Как только рост приостановился, тот же софт стал рекомендовать
продавать ценные бумаги, что и начали делать брокеры. Заявок на
продажу становилось все больше, пока не началась паника.
К этому привел и еще один фактор - уже прямой технический сбой.
Дело в том, что в тот понедельник первые полчаса работы биржи
работали только заявки, сделанные при помощи ПО

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Биржевой индекс
Что изображено на картинке?

Падение акций из-за коронавируса

стало рекордным с «черного
понедельника»
Индекс NASDAQ упал на
максимальные за три года 40,71%

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Влияние кризисов
Финансовым кризисом считают ситуации, в ходе которых финансовые организации
или активы (например, акции или облигации) резко теряют существенную часть
своей стоимости.

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Причины кризисов
Похожесть стратегий и Ошибки регулирования
самосбывающиеся прогнозы

Новые технологии, Мошенничество и

неопределенность и стадное недобросовестность
поведение

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Перерыв
Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.
 Пузырь
Пузырь — это когда цены активов стремительно растут до несправедливых отметок, а потом так же
резко падают.
Центробанк РФ в 2018 году назвал наибольшими пузырями биткоин, доткомы, японский кризис

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Как инвестировать во время
кризисов

Скупать подешевевшие Открывать короткие  Увеличивать долю

активы в надежде на позиции. защитных активов в
дальнейший рост портфеле

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Риски инвестирования
Рыночные – связаны с изменением рыночной стоимости активов из-за внешних факторов и событий в
экономике.

Валютные – такой тип рисков возникает в основном при инвестировании в валюту.

Инфляционные – связаны с повышением уровня инфляции и обесцениванием денег.

Связанные с ликвидностью – приобретая низколиквидные активы, инвестор должен учитывать, что есть риск
невозможности реализации их в наиболее подходящий момент.

Случайные – связаны с возникновением событий, которые невозможно предсказать и которые могут оказать
влияние на состояние рынка в целом.

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Способы минимизации
рисков
Инвестируйте в то, в чем разбираетесь

Диверсифицируйте.

Проводите периодическую ребалансировку

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Биржа
350 SunRise Компания выпустила новый Оказалось, что данная
300 планшет, покупатели
300 Nanny Dog разработка может быть
довольны, скупили 250 прекрасно заменена
250
практически все. Акции домашними системами или
200 200 нянями для детей, спрос
поднялись до 300 долларов.
150 150 постепенно начал падать..
Стоимость акции упала до
100 100 100 долларов
50
50
0
Неделя 1 Неделя 2 Неделя 3 Неделя 4 0
Неделя 1 Неделя 2 Неделя 3 Неделя 4

300 IT School Первый опыт закалил 350 3V and Co Все пользователи счастливы и
250 основателей, они быстро 300 ждут обновлений. Все только и
переориентировались, говорят о будущих продуктах.
200 250 Стоимость выросла до 300
изменили продукт и продажи,
и показали первые 200 долларов.
150
результаты. Стоимость акции 150
100 поднялась до 250 долларов
100
50
50
0 0
Неделя 1 Неделя 2 Неделя 3 Неделя 4 Неделя 1 Неделя 2 Неделя 3 Неделя 4

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

 Итоги
Мы сегодня узнали:
• Что такое бета коэффициент
• Какие были кризисы
• Как инвестировать во время кризисных ситуаций
• Как минимизировать риски

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Домашнее задание
Найдите бета-коэффициент у Сбербанка, у Apple и Tesla.

Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.

Следующее занятие
Что такое диверсификация. Портфель ценных бумаг.
Инвестиционный фонд. Риск-профиль

@2022 academyboomkids.ru - Все права защищены. Копирование

материалов без ссылки на источник запрещено. Все материалы
принадлежат автору курса и предназначены только для личного
использования участниками курса. Ни одна часть курса не может
быть воспроизведена, перезаписана, скопирована для
распространения или передана каким-либо образом, электронным,
механическим, методом видео копирования. Детская бизнес-школа BOOM KIDS © 2022 г.