Interest Rate Trinomial Tree - Hull & White Method

T 2.0 20 Input: Zero Yield Term Structure Normal

Steps 2 T: 0.5 1 1.5 2 2.5 3 3.5 4 4.5 5 Lognormal
Dt 1.0000 R(T): 3.430% 3.824% 4.183% 4.512% 4.812% 5.086% 5.360% 5.634% 5.908% 6.182%
a 0.10 10
Volatility s 1.0% 10
DR 0.0173 Select model type-> Normal
Threshold factor 0.184 Select tree -> Rates (R)
j max 2

Time step (i) 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19

Probabilities from 0.0 1.0 2.0 3.0 4.0 5.0 6.0 7.0 8.0 9.0 10.0 11.0 12.0 13.0 14.0 15.0 16.0 17.0 18.0 19.0
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Prepared by Kurt Hess 11/02/2021 Page 1