Академический Документы
Профессиональный Документы
Культура Документы
Джим Роджерс - Подарок моим детям PDF
Джим Роджерс - Подарок моим детям PDF
Предисловие
Вступление
Глава 5. Твоё образование, часть 1: Пусть весь мир будет твоей перспективой
Эпилог
Предисловие
Читатели моих ранних книг, вероятно, уже поняли, что в этот раз книга о другом.
Не о моих путешествия по миру и не о мыслях по поводу лучшего места для
инвестиций. Она о тех уроках, которые я вынес из своего жизненного опыта, уроках,
которые я думаю, будут полезны и молодым и взрослым. Написать эту книгу меня
сподвигли два события: рождение моей первой дочери Хэппи в 2003 году и её сестры
Бейби Би в 2008.
Должен признаться, что не так давно я насмехался над идеей иметь детей. Живя
в Алабаме, я был старшим из пяти сыновей и, хотя я любил своих братьев, я провёл
уйму времени, присматривая за ними. Я также понимал, хотя и не мог ничем помочь,
что для нашей семьи пять детей были непосильной, в финансовом плане, ношей. Позже,
я был слишком занят, работая и путешествуя, чтобы даже подумать об отцовстве. Всё
своё время, энергию и деньги я тратил, следуя своим увлечениям. Иногда я даже жалел
тех, кто имеет детей. Как можно тратить на них своё время и деньги? Уж я никогда не
стану таки глупцом, думал я. Как я ошибался!
Когда я был мальчиком, мой отец давал мне уроки как построить то, что
называется характер. Его советы были очень просты: работай хорошо, думай своей
головой, будь честен с другими, и я верю, что эти уроки заложили во мне основы всего
того, что происходило со мной в дальнейшем. Теперь, когда я сам стал отцом, я хочу
собрать все эти уроки в одном месте, с примерами из личного опыта, о том, как жить,
путешествовать и инвестировать. Эти уроки посвящаются не только моим дочерям, но
и всем, кто хочет преуспеть в своём деле. Я надеюсь, что родители дадут эту книгу
детям, ведь уроки, что я усвоил, применимы ко всем людям.
Вступление
Мои дорогие дочери! Ваш отец – инвестор, человек который упорно трудился,
чтобы узнать всё о том, как заработать деньги и рано закончить карьеру, как результат
я достиг этого к 37 годам. И теперь я хочу поделиться с вами теми уроками, которые я
усвоил.
В жизни будут моменты, когда вам нужно будет принять важные решения.
Найдётся много людей, которые будут советовать вам (не важно, просите вы их об этом
или нет), но всегда помните, что это ваша жизнь и ничья больше. Важно самому решать,
что важно для вас и чего вы хотите. Потому что будут времена, когда советы окажутся
полезными, но, также, найдутся времена, когда советы будут бесполезны.
Единственный способ оценить совет – это узнать всё, что возможно о том, с чем вы
имеете дело. Когда вы сделаете это, вы сможете принять решение.
Если все смеются над вашей идеей, значит в ней что-то есть!
Если все вокруг пытаются обескуражить вас или смеются над вашей идеей,
воспринимайте это как позитивный сигнал. Конечно, будет сложно не поддаться
мнению большинства, но правда в том, что истории успеха написаны теми, кто
поступал именно так.
Когда мне было 32 года или около того, коллеги пригласили меня
присоединиться к группе ребят, собиравшихся для того, чтобы вместе поужинать и
обсудить инвестиционные идеи. В то время мы с партнёром (Джорджем Соросом)
только что создали наш хедж фонд Quantum Fund. Быть приглашённым на такой ужин
было почётно и, признаюсь, я немного нервничал. Ведь там были большие ребята,
добившиеся намного больших успехов чем я.
Через шесть лет я встретил его и напомнил ему о его комментарии. Тогда за
столом я объяснял, почему компания интересна: они избавились от убыточного
подразделения и сосредоточились на производстве электронных военных систем. Я
говорил, что военные расходы существенно возрастут, что и произошло и акции
Lockheed многократно выросли в цене.
Пока вы продолжаете взрослеть, я буду учить вас. В вашей жизни будут моменты,
когда я буду не согласен с вашим выбором, но вам нельзя принимать мою точку зрения
только потому, что я ваш отец. Я смотрю на вас как на независимых людей. Другие
могут сказать, что вы слишком молоды, чтобы принимать решения. Я скажу, делайте,
что хотите, пока вы основываетесь на собственных суждениях и на том, что правильно с
нравственной точки зрения.
Сбережения
Я начал свой первый бизнес в 6 лет. Вы можете подумать, что слишком рано, но
не имеет значение возраст, когда вы преследуете свою цель. Вместо того, чтобы играть
с друзьями в бейсбол я собирал пустые бутылки после матчей. Затем отец предложил
мне взять взаймы 100 долларов, и я не раздумывал. Я стал продавать арахис и содовую
на бейсбольных матчах. Я по несколько раз обходил стадион, чтобы продать как можно
больше до конца игры. Затем стал нанимать своих братьев и друзей. Спустя 5 лет я
выплатил отцу 100 долларов, и у меня осталось ещё 100 долларов.
Чем нужно заниматься, чтобы добиться успеха? Ответ прост: попробуйте как
можно больше всего, затем выберите одну (две или три) самых сильных ваших страсти.
Я стал успешным инвестором, потому что это то, что доставляло мне больше всего
удовольствия. Если вы любите готовить, открывайте ресторан. Учитесь танцевать, если
это оно. Станьте садовником, если это ваша страсть. Может быть, однажды, вы откроете
сеть цветочных магазинов. Самый быстрый способ преуспеть – это делать то, что вам
нравится и приложить к этому все силы.
Будьте инициативны
Когда мне было 14 лет, я работал по субботам у дяди Чинка, которого прозвала
так из-за того, что он был похож на китайца. У него был магазинчик напротив скотного
двора и фабрики. Рабочие заходили к нему, чтобы купить сэндвичи, сигареты,
жевательный табак и другие подобные товары. Моей работой было помогать дяде
обслуживать клиентов и выставлять товар на полки. Иногда дела шли не очень и
клиентов было мало, но я никогда не простаивал без дела из-за совета, который мне
дал отец, который был управляющим фабрики Borden Chemical.
«Всегда есть то, что нужно сделать, а если совсем нет дела, то протирай пыль с
полок» так он говорил. И именно так я и поступал. Моя инициативность настолько
впечатлила дядю Чинка, что он прибавил мне денег. А это был большой сюрприз,
потому что все знали, как неохотно дядя Чинк расстаётся с деньгами.
Три или четыре года спустя я работал у мистера Брукера, нашего строителя.
Поначалу я даже не мог правильно забить гвоздь и другие ребята на работе несерьёзно
относились ко мне. Но когда мы ждали поставки стройматериалов или делать было
нечего, я собирал отходы или протирал пыль или делал что-то ещё что мог. Мистер
Брукер говорил другим рабочим «Думайте как хотите, но парня не остановить. У него
правильный настрой и я хочу, чтобы он работал у нас». Совсем скоро я научился
забивать гвозди, делать крышу и всему остальному. Но если бы я не проявил
инициативу, мне бы, возможно, и не выпал этот шанс.
Если вы делаете, то, что любите, то естественно вы хотите сделать это как можно
лучше. В инвестировании, как и в жизни, успех от неудачи зачастую отделяет лишь
маленькая деталь. Так что будьте внимательны! Как бы тривиально это не звучало, но
тщательно проверяйте всю информацию, которая у вас есть, прежде чем принять
решение. Пусть у вас не останется сомнений в том, что вы собрались делать. Основная
причина почему большинство людей не преуспевает в своих исследованиях – это
сосредоточенность на том, что им известно или легко доступно. Только через
скрупулёзные исследования, в которых вы задействуете всё, что у вас есть, вы
преуспеете. Этот требует серьёзной работы и ответственности, но результат даст вам
преимущество над конкурентами.
В 60-х General Motors была самой успешной в мире компанией и все покупали её
акции. Однажды один из аналитиков компании пришёл на совет директоров со словами
«Японцы наступают». Но они его проигнорировали. Вообще-то, они даже не стали его
слушать. Инвесторы, которые делали свою домашнюю работу, продавали дорогие
акции GM и покупали дешёвые акции Toyota. Японцы делали маленькие, надёжные и
эффективные машины и быстро завоевали себе огромную долю рынка по всему миру.
Автопроизводители в США не слушали клиентов, а диктовали рынку свои условия. И им
пришлось играть в догонялки с японцами с самого начала.
Другой пример: в начале 90-х на Стрит больше всех розничных сетей ценилась
Sears. Её акции всегда выглядели дёшево, но рядом были ещё более дешёвые акции
сети дискаунтеров Wal-Mart. Ошибка Sears была в том, что они игнорировали события
происходящее в маленьких городках США. Те, кто понимали, что происходит, покупали
Wal-Mart вместо Sears.
Живите с мечтой
Вы должны мечтать, чтобы найти своё призвание. В юном возрасте я думал, что
делать деньги это весело, но у меня не было никакого плана. Если бы я продолжил идти
такой дорогой, то к сегодняшнему дню утратил бы весь свой интерес. Инвестируя по
всему миру, я понял, что моей мечтой были путешествия и изучение других культур, я
хотел узнать как можно больше о мире. Так, в возрасте 37 лет, я начал кругосветную
поездку на мотоцикле.
Я уже писал, что вам нужно рассчитывать на свой интеллект, жить своей
головой. В путешествии под названием жизнь, вы встретитесь с общепринятыми
истинами, о том, как вам жить, что есть, как вести себя или как инвестировать.
Запомните, никогда нельзя слепо применять то, что вы видите или слышите, несмотря
на то, сколько людей придерживается этого или как настойчиво они рекомендуют это
вам. Всегда рассматривайте альтернативную интерпретацию. Популярные убеждения
часто ошибочны. Я хочу объяснить, как они появляются.
Твой отец может так говорить, потому что дважды объехал всю планету. В
начале 90-х я потратил 22 месяца на путешествия через шесть континентов на
мотоцикле. Моя вторая поездка началась в 1999 году. За 3 года, мы с вашей матерью
проехали 245 000 км через 116 стран. Мы своими глазами увидели различные земли и
народы. В этом путешествии многое для нас было ново, как живые змеи на ужин,
которых готовили прямо на наших глазах. И нам понравилось это!
Ты узнаешь намного больше о себе познавая мир. Ты откроешь в себе то, чего
раньше никогда не замечала и узнаешь о своих достоинствах и недостатках. Ты
поймёшь, что то, что раньше казалось важным, окажется несущественным. Что на тебе
надето или кто твои друзья или где ты будешь обедать. Когда-то я был фанатом
бейсбола, но теперь мне он неинтересен.
Когда я был студентом Оксфорда в 60-х, я тратил свободные деньги на то, чтобы
лучше узнать о мире. К тому моменту я уже сформировал один из принципов
инвестиций: искать глобальные перспективы.
Если бы все люди были гражданами мира, а не только гражданами своего города
или страны, то мир бы был намного более безопасным и лучшим местом. Местом, где
успех всеми приветствуется и для всех доступен. Это не значит, что мы не должны быть
патриотами и любить свою страну. Это значит, что мы должны быть открыты для
людей, которые отличаются от нас.
Твой отец и все мои предки служили для блага страны. Но теперь пришло время
порвать цепи и уйти от войны.
Моё желание, как твоего отца, чтобы ты стала гражданином мира и жила
полагаясь на свою волю и решения. После всех моих приключений, я хочу сказать, что
вы мои дочери - моё самое главное приключение в жизни.
Твоё образование, часть 2: Изучай философию, учись думать
Хеппи, ты родилась в мае 2003 года, а твоя сестра в марте 2008. Хотя ещё рано
говорить об этом, но я надеюсь, что в будущем вы будете учить философию. Вы должны
научиться самостоятельно думать и понимать, что важно для вас. Ты должна знать
себя, если хочешь преуспеть в жизни. Именно изучение философии помогло мне в этом.
Есть два метода исследований, которые можно применять как в жизни, так и в
инвестировании. Первый - это делать выводы из своих наблюдений, второй - делать
выводы полагаясь на логику.
Не игнорируйте медведей
История повторяет себя, так или иначе, или как рифма, сказал Марк Твен. Люди
никогда не меняются. Заголовки всегда будут революционны, увлекательны и
радикальны. Если о чём-то говорят как о новом или другом, загляните назад и вы
найдёте там прецедент. Но помни исторический контекст и не ожидай, что всё будет
идентично. Основное правило: то, что происходит сегодня, происходило в прошлом и
повторится в будущем.
Для примера возьми Интернет революцию. Многие люди реагируют на это как
на что-то принципиально новое. Но это лишь одна из инноваций на странице истории.
Помнишь "новую экономику" 90-х? Перспективы, казавшиеся революционными в
железных дорогах, авиации, электроэнергетике, телекоммуникациях, компьютерах.
Инвестиции во все эти сферы окончились неудачно.
Повторю ещё раз, всегда внимательно изучай историю. Точно определяй, что
произошло, а что нет. Это поможет тебе понять то, что происходит в мире.
Твоё образование, часть 4: Изучай иностранные языки (и убедись, что
китайский входит в этот список!)
Для того чтобы ты преуспела в жизни мы сделали первый шаг и теперь у тебя
есть учительница китайского языка, с которой ты общаешься на её языке. Пока ты
учишь с ней китайский, мы научим тебя английскому. Мы переехали в Азию для того,
чтобы вы могли ходить в китайские школы и использовать китайский в своей
повседневной жизни.
Наверное, самый лучший совет для любого человека в любой точке мира будет
такой: если у вас есть дети или внуки - пусть они учат китайский. Для их поколения
китайский и английский будут главными языками в мире.
Этот век - век Китая
Разница между Китаем, который я видел в 1984, 1990 и 1999 годах, была
ошеломительной. Они смогли многократно увеличить производительность труда.
Объёмы производства бытовой техники, сотовых телефонов, мотоциклов были выше,
чем в США. Сейчас Китай крупнейший производитель сотовых телефонов в мире. Это
изменения, которые нельзя отрицать.
У меня две или три дюжины китайских акций. Свои первые китайские акции я
приобрёл в 1988 году. В здании ставшим впоследствии домом для Шанхайской
фондовой биржи. Тот сертификат, отражающий вклад в капитал банка, висит у нас дома
на стене. Я не знаю сколько он сейчас стоит, но у меня и нет намерений продавать его,
так как он дорог мне как память.
Японский инвестор как-то спросил у меня, когда Китай ждёт тяжёлая посадка. Я
сказал, что вообще-то мне неизвестно когда это будет или на сколько глубоким
окажется. Я не трейдер с потрясающим чувством момента. Это может произойти завтра
или не произойти совсем. Более вероятно, что с проблемами столкнутся только
некоторые сектора, например недвижимость, тогда как другие сектора не пострадают.
Но кто знает? Как только вы услышите новости о жёсткой посадке китайской
экономики как в 1989 или 1994, рассматривайте это время как лучшую возможность
для покупки китайских акции или сырьевых товаров. Я покупал китайские акции в
2005 и 2006, затем после перерыва в конце 2008 года.
Я знаю, что замечаю некоторые вещи раньше других и также действую зачастую
слишком рано. Поэтому я пытался научиться ждать. Когда я молодым, я всегда
переживал, если акции поднимались на волне массовой истерии или падали при
панических продажах. Часто я сам принимал в этом участие. Позже я научился тому, что
когда все присоединяются к тренду, нужно действовать наоборот. Очень сложно
покупать, когда другие продают и когда твои отчаянные эмоции подталкивают тебя
присоединиться к другим. Но за эти годы я кое-что узнал про свои эмоции.
Мы все совершаем ошибки. Главное в этом - это умение признавать свои ошибки.
Если ты вырастишь, так и не научившись этому, то в жизни тебе предстоит пройти
трудным путём. Только когда ты признаёшь свои ошибки, ты становишься способным
исправить их, выводя себя на правильный путь.
Продавай истерию
Всё меняется
Это единственная причина краха Советского Союза. Все цены меняются под
воздействием спроса и предложения. Поэтому невозможно искусственно управлять
ценой на любом отрезке времени, даже если это касается только одной страны. Ни одно
правительство, ни одна империя не могли победить спрос и предложение. В 1990 году я
путешествовал на мотоцикле по Советскому Союзу. Уныние было повсюду, где бы я ни
был. Я почувствовал, что коммунизм находится на грани коллапса. Спустя 2 года СССР
распался.
Работа с изменениями
Через 100 лет с этого момента в мире будет 300 - 400 стран, почти вдвое больше
чем сейчас.
Сегодня люди по всему миру водят Тойоту, танцуют под одинаковую музыку,
едят либо в МакДональдсе, либо в ресторане китайской еды, но это произведёт эффект
на часть людей. Они захотят рассмотреть альтернативы, захотят получить больший
контроль над жизнью. Не ограниченные идеологией, они будут выражать свою
личность через религию, национальность или язык. Это приведёт к стиранию
государственных границ и созданию более комплексного мира. Империи и крупные
государства не справятся с этим и распадутся. Это может пройти мирно и совсем не
означает неизбежность войны. В 1993 годе Чехословакия разделилась на Чехию и
Словакию без кровопролития. Будем надеяться, что всё это будет на благо нас всех. К
сожалению, история показывает, что политики часто заблуждаются.
Если вы хотите добиться успеха начните что-нибудь новое, что-то что никто не
делает. Если вы хотите инвестировать, смотрите на медвежьи рынки. Многие
зарабатывают инвестируя деньги туда, где никто не видит потенциала. Например, в
сырьевые товары в 1998 году. Вы станете богатыми, если вам хватит смелости купить
что-то, что находится вне зоны общественного внимания.
К слову, цена сахара с тех пор утроилась. А я готов поспорить, что журналистка
упустила возможность заработать серьёзные деньги.
Чем более что-то определённо, тем менее оно прибыльно
В 1980-х все хотели иметь золото. Цена взлетела к 850 долларов за тройскую
унцию. Но лишь немногие знали о перепроизводстве золота. В ответ на рост цен
производители стали увеличивать производство золота. Многие люди покупали золото
повышая его цену, полагая, что золото отличается от других сырьевых товаров. Они
ошибались.
Стало добываться больше золота, но к тому времени спрос уже стал падать.
Многие стали отдавать золото на переплавку тем самым ещё более увеличивая спрос. К
2000 году золото упало до 250 долларов за тройскую унцию. История показывает, что
после пузырей требуются годы на восстановление, хотя мало кто интересуется ими в
этот период. Тоже самое произошло с серебром, которое стоило 50 долларов в 1980
году и 4 доллара спустя 10 лет.
Когда вы начинаете думать, что стали финансовым гением (а на самом деле вам
просто повезло) это время передохнуть и ничего не делать. Если успех вскружит вам
голову и вы почувствуете себя одарёнными, остановитесь прямо сейчас!
Инвестирование в это время крайне опасно, потому что вы начинаете думать как все.
Избегайте попадания под влияние толпы.
Госпожа Удача улыбается тем, кто не прекращает попыток
Когда ты сделаешь первый шаг навстречу мечте, приложи все свои усилия. Делай
свою домашнюю работу. Если ты хочешь преуспеть, никогда нельзя этим пренебрегать.
Моими самыми успешными инвестициями были те, над которыми я долго работал,
собирал всю возможную информацию и исследовал каждую деталь. Если ты чего-то по-
настоящему не понимаешь, то ты не станешь успешным. Если ты только смотришь на
поверхности, то ты играешь, а не инвестируешь.
Если вы хотите быть успешными, то вам нужно знать с чем вы имеете дело. Если
вы не знаете как отличить реальный бриллиант от фальшивки, то закончите как и я: со
стекляшкой. Оглядываясь назад, я даже рад, что это была ошибка. Это был
относительно недорогой способ напомнить себе, что я не должен инвестировать в то,
чего не понимаю.
Я хочу, чтобы ты осуществила свою мечту. Это также и моя мечта. Как твой отец
я желаю тебе счастья в жизни. Я хочу, чтобы ты безостановочно следовала за своей
страстью. Стремись к своей мечте, не чьей-то ещё, не к моей, к своей. Многие люди
пытаются жить за других, за своих детей, супругов, друзей. И делая это, они загоняют
себя в рамки, пытаясь удовлетворить их ожидания. Это оставляет мало места для их
личного прогресса и приводит к потере возможностей.
Однажды вы, вероятно, обе выйдите замуж. Я допустил в этой области несколько
ошибок, поэтому знаю, как это ослабляет человека. Я действовал, несмотря на
сомнения и поступил глупо, по крайней мере, отчасти, потому что думал, что уже
поздно отступать. Ваша мать была намного умнее в том, что часто является самым
важным решением в жизни. Будьте предельно осторожны перед замужеством. Не
делайте этого, если у вас закрались даже малейшие сомнения. Даже если это означает
убежать от алтаря в последнюю минуту. Помните, что мы с матерью всегда поддержим
вас.
Я рад, передавая тебе уроки, которые получил от своих родителей. Я знаю, что
воспитание вас станет главным приключением моей жизни. Хэппи, когда ты ещё была в
утробе матери, я купил тебе глобус, карту и свинью-копилку. Конечно, тоже самое я
сделал и для Бейби Би. Я надеюсь, что со временем вы передадите своим детям, то, что
мы с матерью передали вам.
Эпилог
Всегда покупай только качественные продукты. Они прослужат дольше и сохранят большую
ценность.
Всегда ходи за продуктами только сытой! Если ты голодна, то накупишь много ненужной
еды.
Старайся избегать того, что "нужно увидеть", "нужно попробовать", "нужно прочитать",
особенно если это популярно.
Всегда пользуйся хорошими манерами, неважно где ты и с кем. Это вечная ценность. Но не
забывай, что в разных культурах под хорошими манерами понимаются разные вещи.
Никогда ни у кого не спрашивай, сколько он зарабатывает или сколько стоит чья-то вещь.
Никогда никому не говори, сколько стоят твои вещи. Никогда и ни с кем не обсуждай,
сколько ты зарабатываешь. Доказывай свою состоятельность делами, а не разговорами про
деньги. В наши дни слишком много людей рассказывающих о своих деньгах и сорящих ими,
я надеюсь это не тот путь, которым ты последуешь.
Будь осторожна: многие мужчины, которые годятся тебе в отцы или деды не думают о тебе
как о дочке или внучке.
Делай как можно больше вычислений в голове. Это может показаться глупо, т.к. сейчас
повсюду калькуляторы и компьютеры, но это позволит тебе лучше понимать цифры и
находить аномалии среди них. К тому же что все будут делать, если оставят калькуляторы
дома?
Очень важно заботиться о себе. Сложно будет добиться успеха, если ты устала или больна.
Учись сохранять спокойствие, особенно в сложные времена. Это позволит тебе принять
правильные решения и остальные заметят, что, несмотря на трудности, ты всегда остаѐшься
спокойной.
Всегда приходи раньше назначенного времени. Это позволит тебе намного более эффективно
распорядиться своим временем и произведѐт хорошее впечатление.