FINTECHS, BLOCKCHAINS,

CRIPTOS E MUITO MAIS:

POR DENTRO DAS NOVAS
TECNOLOGIAS FINANCEIRAS
INTRODUÇÃO������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������� 3
O QUE É TECNOLOGIA FINANCEIRA (FINTECH)������������������������������������������������������������������������������������������������� 4
PAGAMENTOS DIGITAIS E CARTEIRAS ELETRÔNICAS���������������������������������������������������������������������������������������� 6
EMPRÉSTIMOS PEER-TO-PEER (P2P)�������������������������������������������������������������������������������������������������������������� 8
BLOCKCHAIN E SUAS APLICAÇÕES FINANCEIRAS������������������������������������������������������������������������������������������ 10
CRIPTOMOEDAS: O FUTURO DAS MOEDAS DIGITAIS���������������������������������������������������������������������������������������12
AUTOMAÇÃO FINANCEIRA E ROBÔS DE INVESTIMENTO���������������������������������������������������������������������������������� 15
DESAFIOS E REGULAMENTAÇÕES NO MUNDO DAS FINTECH����������������������������������������������������������������������������� 17
TENDÊNCIAS ATUAIS E O FUTURO DA TECNOLOGIA FINANCEIRA�������������������������������������������������������������������� 19
CONCLUSÃO������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������ 22
SOBRE O IBMEC������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������������� 23
Não é novidade que o mundo da tecnologia está em
constante evolução. Contudo, às vezes, parece difícil
acompanhar tudo o que está acontecendo e entender
as oportunidades que estão à nossa volta.

INTRODUÇÃO
No setor financeiro, por exemplo, muitas inovações
estão moldando a forma como lidamos com o dinheiro
e as finanças. Estar por dentro das novas tecnologias
financeiras é importante não apenas para quem
atua profissionalmente na área, mas também para
tomar decisões pessoais mais informadas.

Neste Guia financeiro, reunimos as principais

inovações no ramo das tecnologias financeiras que
surgiram nos últimos tempos. Acompanhe a leitura!
O QUE É
TECNOLOGIA
FINANCEIRA
(FINTECH)
O QUE É TECNOLOGIA FINANCEIRA (FINTECH)

De modo geral, muitas pessoas acreditam que fintechs são bancos digitais, mas não é bem assim. Analisando o termo, é fácil concluir
que ele se trata da aplicação da tecnologia (tech) no mundo financeiro (fin), o que pode ser muito abrangente.

Assim, as fintechs são empresas que oferecem serviços e

produtos tecnológicos ligados à área das finanças. No Brasil,
existem vários exemplos, como Nubank, Méliuz, XP Investimentos,
Quinto Andar, PagSeguro, entre outros. No caso do Quinto Andar,
a solução é voltada para a facilidade da relação entre locatários
e locadores de imóveis.

Além disso, faz parte da essência desse nicho oferecer comodidade

ao público por meio da inovação tecnológica. Ou seja, criar soluções
que disponibilizam benefícios para os clientes como praticidade,
menor burocracia e segurança, além da proposta central de cada
tipo de serviço — que vai desde a oferta de cartão de crédito a
empréstimos ou venda de criptomoedas, por exemplo.

Em resumo: inovação, acessibilidade, eficiência e conveniência

são palavras-chaves no universo das fintechs.

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PAGAMENTOS
DIGITAIS E
CARTEIRAS
ELETRÔNICAS
PAGAMENTOS DIGITAIS E CARTEIRAS ELETRÔNICAS

Em um mundo cada vez mais digital, é evidente que os padrões físicos

sejam digitalizados. As carteiras eletrônicas são exemplos disso, surgindo
como uma versão virtual das carteiras tradicionais que guardam dinheiro e
cartões. Assim, as pessoas conseguem armazenar seus dados financeiros
para realizar transações sem precisar dos meios de pagamentos físicos.

Então, outras possibilidades passaram a existir, como pagar

compras presenciais com carteira digital (por aproximação
a dispositivos móveis ou por QR Code, por exemplo) e fazer
pagamentos online em sites e aplicativos.

De modo geral, muitas pessoas já estão acostumadas com essa rotina,

o que deixou as transações financeiras mais rápidas e seguras.
O uso de plataformas de carteiras digitais, como Mercado Pago e
PicPay, também já está bastante popularizado. Para você ter uma ideia,
esse último conta com mais de 60 milhões de usuários no Brasil.

Por outro lado, uma transformação que ainda está ocorrendo é a

utilização das moedas digitais ou criptoativos, como veremos adiante.

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EMPRÉSTIMOS
PEER-TO-
PEER (P2P)
EMPRÉSTIMOS PEER-TO-PEER (P2P)
Essa modalidade de empréstimo financeiro ocorre diretamente
entre pessoas e empresas com os investidores, ou seja, não há
a necessidade de ter um banco como intermediário no processo.
Assim, as pessoas físicas e jurídicas conseguem capital para fazer
os seus investimentos.
Sob o ponto de vista de quem empresta o dinheiro, se trata de uma
chance de ter uma rentabilidade superior do que a oferecida por
outros tipos de aplicação. Por outro lado, também é atrativo pagar
taxas menores do que as cobradas pelas instituições financeiras.
O modelo começou na Inglaterra, chegando a outros países da
Europa e EUA. Aqui no Brasil, foi regulamentado pelo Banco Central
apenas em 2018. A oportunidade está justamente em amenizar
o spread bancário, que é a diferença entre o valor que um banco
paga pelo dinheiro e o que ele cobra pelo empréstimo.
As fintechs realizam esse processo por meio de sites que
conectam as duas pontas do serviço P2P: quem precisa
de empréstimos e quem está disposto a emprestar
dinheiro. As condições devem ser acordadas em contrato,
considerando os riscos envolvidos em cada operação.
Por exemplo, é comum que o histórico dos requerentes
seja um fator de influência, além dos próprios critérios e
limites que cada investidor apresenta.
Esse tipo de operação é considerado de alto risco, pois
o investidor pode não receber o dinheiro. Quando isso
acontece por meio de um banco, geralmente há a proteção
de um fundo garantidor para cobrir pelo menos uma
porcentagem do valor. Apesar disso, muitas operações dão
certo e, para maior confiabilidade, é fundamental que elas
sejam realizadas por instituições autorizadas pelo Bacen.
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BLOCKCHAIN E
SUAS APLICAÇÕES
FINANCEIRAS
BLOCKCHAIN E SUAS APLICAÇÕES FINANCEIRAS
O blockchain surgiu como uma tendência e já
virou prática comum no mercado financeiro.
A tecnologia se baseia em cadeia de blocos,
agrupando dados criptografados e criando um
sistema digital transparente para as transações
virtuais. Então, é possível registrar informações,
fazer pagamentos e transferências financeiras,
gerenciar atividades etc.
Uma das suas principais vantagens é
a agilidade. Se as operações envolvem
muita burocracia e intermediários, com
o blockchain é possível superá-los. Outro
diferencial é a segurança do sistema
que parte do princípio de formar redes
descentralizadas, ao contrário de como
os bancos de dados tradicionais operam.
As aplicações nas finanças são diversas, incluindo:
# realização de pagamentos;
# formalização de contratos;
# criação de moedas digitais e tokenização de diferentes ativos;
# financiamento coletivo (crowdfunding);
# emissão de títulos financeiros etc.
A expectativa é que esse setor se desenvolva cada vez mais. Na realidade,
o blockchain já está presente no nosso dia a dia mesmo que você não
perceba. Muitos bancos e instituições financeiras introduzem esse tipo de
inovação, além de empresas que aproveitam outras aplicações da tecnologia
como armazenamento em nuvem e gestão da cadeia de suprimentos.
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CRIPTOMOEDAS:
O FUTURO DAS
MOEDAS DIGITAIS
CRIPTOMOEDAS: O FUTURO DAS MOEDAS DIGITAIS

As moedas digitais não são tão recentes

como muitos pensam. Em 2008, já existiam
os primeiros exemplares, quando nem o
WhatsApp tinha sido criado. Os pagamentos
eletrônicos também não eram uma realidade
comum como hoje, mas a ideia de ter moedas
virtuais já estava sendo desenvolvida.

A criação das criptomoedas passa pela

tecnologia blockchain, estabelecendo uma
base de dados que armazena todo o histórico
de movimentações pela criptografia. Assim,
não há dúvidas de que elas chegaram para
ficar mesmo que ainda não tenham atingido
o seu potencial total.

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CRIPTOMOEDAS: O FUTURO DAS MOEDAS DIGITAIS
Desconhecimento e desconfiança são alguns dos motivos
que permeiam esse cenário. Detalhes importantes são o fato
de que elas não precisam ser emitidas por nenhum Governo
(como acontece com o real e dólar), e a características de
atenderem a três objetivos principais:
# meio de troca, para facilitar as transações comerciais;
# reserva de valor, para preservar o poder de compra;
# unidade de conta, para precificar produtos e serviços.
O bitcoin, um exemplar clássico de cripto, passa por altos e baixos
que influenciam a percepção do mercado. Porém, outras várias
moedas foram lançadas — algumas encontraram um nicho e têm
sucesso entre os investidores, outras acabaram descontinuadas.
O cenário atual é uma combinação do domínio das moedas
tradicionais, tanto no meio físico quanto no digital, junto
com um crescente uso das moedas digitais. O futuro ainda
parece ser incerto em relação à utilização em massa das
criptomoedas, pois existem alguns desafios para que isso
ocorra, como a regulação desse mercado.
Como afirmaram Reginaldo Nogueira Jr e Samuel
Barros em artigo sobre o tema, “o papel de
criptomoedas, em geral, será ainda mais afetado
pelo avanço das emissões de moedas digitais por
bancos centrais. Diversos países têm apresentado
propostas nesse sentido, com a China se destacando
à frente. Além, é claro, de intervenções e novas
regulações que devem caminhar cada vez mais.”
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AUTOMAÇÃO
FINANCEIRA
E ROBÔS DE
INVESTIMENTO
AUTOMAÇÃO FINANCEIRA E ROBÔS DE INVESTIMENTO

O que você acha da ideia de ter uma assessoria financeira totalmente automatizada? Essa é mais uma tendência quando se fala
em tecnologias financeiras, e já faz alguns anos que robôs administram investimentos, principalmente nos EUA e na Europa.

Sua principal função é utilizar algoritmos para entender o mercado e

orientar decisões, como os melhores momentos para se comprar ou vender
algo. Vale dizer que, apesar da agilidade e confiabilidade, não é possível
afirmar que os robôs oferecem 100% de acerto em suas escolhas. Apesar de
serem programados para esse objetivo, saiba que falhas também acontecem.

Ainda podemos dizer que é cedo para ser tão preciso sobre a atuação robótica
no mercado financeiro, principalmente por conta dos desafios para adoção
dessas inovações. Um dos pontos cruciais é que as empresas que oferecem
esse tipo de serviço atendam às regras de transparência, garantindo que
haja um controle das atividades operadas por inteligência artificial.

No Brasil, existem algumas fintechs que oferecem robôs de

investimentos aos seus clientes. O investimento inicial não costuma
ser alto, e as taxas de administração podem ser atrativas quando
comparadas à mão de obra humana.

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DESAFIOS E
REGULAMENTAÇÕES
NO MUNDO
DAS FINTECH
DESAFIOS E REGULAMENTAÇÕES NO MUNDO DAS FINTECH

Inegavelmente, um dos maiores desafios para o avanço

das fintechs é a sua regulamentação. Afinal, quando se
fala de dinheiro e propriedades financeiras, a segurança
é um fator fundamental. Ataques, fraudes, divulgação de
dados sensíveis, entre outros problemas podem ocorrer.

Diante disso, em um contexto em que vemos um

crescente processo de digitalização, outro desafio é
garantir que tecnologias cada vez mais seguras sejam
desenvolvidas. A falta de leis bem definidas que amparem
as partes envolvidas continua sendo um aspecto
essencial para promover o crescimento das fintechs.

A mudança cultural é mais um paradigma a ser

quebrado. Por mais que muitas pessoas já estejam
abertas à inovação, o mercado ainda é conservador em
muitos aspectos. Afinal, não dá para deixar de lado o
comportamento humano e as mudanças nos padrões
de consumo que ocorrem a todo momento.

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TENDÊNCIAS
ATUAIS E O FUTURO
DA TECNOLOGIA
FINANCEIRA
TENDÊNCIAS ATUAIS E O FUTURO DA TECNOLOGIA FINANCEIRA

Além de todos os tópicos que já foram mencionados, outras tendências

ajudam a formar o cenário financeiro atual e suas perspectivas de
futuro. Um ponto de destaque é que a descentralização representa
um movimento de desconstruir uma característica antiga do setor,
que era marcado por barreiras das grandes instituições financeiras.

Nesse sentido, a tecnologia abre espaço para novas

empresas e soluções mais flexíveis, influenciando
também na acessibilidade das pessoas aos serviços
oferecidos. Ao mesmo tempo, entra a importância dos
dados, que são como o motor dessa transformação digital.

O termo Dark Analytics é usado para abordar uma análise profunda

dos consumidores. Coletar, armazenar, categorizar e processar essas
informações se tornou primordial para entender o mercado de forma
mais assertiva. É por esse caminho que as empresas conseguem se
destacar e atender às demandas dos seus públicos.

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TENDÊNCIAS ATUAIS E O FUTURO DA TECNOLOGIA FINANCEIRA

Retomando o ponto da segurança, vale lembrar

que “dados obscuros” precisam ser bem tratados
para que não virem um problema. A LGPD
(Lei Geral de Proteção de Dados) é a principal
referência em relação a isso, garantindo que os
processos ocorram em conformidade e que os
dados pessoais se tornem mais seguros.

Por fim, as tecnologias financeiras são um

caminho sem volta e a digitalização do setor
deve continuar acontecendo, sobretudo se a
experiência do cliente é colocada no centro do
desenvolvimento das soluções e a sensação
de confiabilidade for aumentando. E, se a
tecnologia é o meio para revolucionar tudo isso,
podemos esperar que cada vez mais pessoas
participem desse processo!

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Após conferir este material, você já está por dentro
das principais tendências no mercado financeiro.
A tecnologia é mesmo uma ferramenta fundamental
na evolução desse setor e as fintechs estão em
movimento constante, por isso, acompanhar as
novidades é importante para se manter atualizado.

CONCLUSÃO
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destacar profissionalmente, aposte em MBAs com foco
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EC

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