Тема. 10. Роль банковской системы в экономике страны.

Взаимодействие банковской системы с другими секторами

экономики и рынками. Банковские кризисы. Перспективы
развития банковского сектора

Роль банковской системы в экономике страны

Банки являются основными финансовыми посредниками в экономике.

Соответственно, от того насколько стабильно и эффективно будет
организована их деятельность зависит поступательное развитие всей
экономической системы со всеми ее связями и взаимозависимостями.
Рассматривая последовательное развитие событий историю
банковского дела в России можно представить следующим образом (рис.57):

Банковское дело в Банковское дело в Банковское дело в

царской России период гражданской период НЭПа
войны

Банковское дело в
советской России

Банковское дело в
новой России

Банковское дело Банковское дело в Банковское дело в

на современном период развития период реформ 1988-
этапе 1996-2013гг. 1995 гг.

Рис. 57. Основные исторические этапы развития банковской системы

России

387
 На современном этапе организацию работы банковского сектора
можно представить следующими характеристиками:
 достаточно большое число кредитных институтов;
 концентрация активов у крупнейших банков;
 неравномерность территориального размещения субъектов
банковского рынка;
 внедрение на банковский рынок небанковских кредитных организаций;
 локальный характер банковских рынков (нет развитой филиальной
сети);
 наличием большого количества универсальных банков и малого
количества специализированных.
Банковская система – это составляющая кредитной системы,
представленная множеством банков, где существенную роль играют
национальные банки страны, регулирующие деятельность коммерческих
банков.
Современная банковская система России включает в себя Банк России,
кредитные организации, и представительства иностранных банков (Ст.2 ФЗ
№ 395-1 от 02.12.1990 «О банках и банковской деятельности»).
В современной экономике различают следующие типы построения
банковской системы:
• одноуровневую (распределительную, централизованную);
• двухуровневую;
• многоуровневую.
В одноуровневой системе центральный банк выполняет все функции
банков, выступая единым кредитно-расчетным и валютным центром. Такая
организация банковской системы характерна для командно-
административной системы.
В странах с рыночной экономикой действует двухуровневая
банковская система, для которой характерно строгое разделение функций
центрального и коммерческих банков.
388
 Структура банковской системы России представлена на рисунке 3.9.2.
Двухуровневая система состоит из трех элементов: центрального
банка; коммерческих банков; учреждений банковской инфраструктуры,
осуществляющих информационное, методическое, научное и кадровое
обеспечение банковской деятельности.
Кредитная организация – юридическое лицо, которое для извлечения
прибыли как основной цели своей деятельности на основании лицензии
Банка России имеет право осуществлять банковские операции.
В Российской Федерации кредитные организации могут создаваться на
основе любой формы собственности как хозяйственное общество (Ст.1 ФЗ №
395-1 от 02.12.1990 «О банках и банковской деятельности»).
Основные принципы функционирования банковской системы России:
- принцип двухуровневой структуры банковской системы;
- принцип универсальности банков.
По принадлежности капитала, все банки, действующие на территории
РФ, можно разделить на банки, основанные на частной собственности, т.е.
банки собственниками которых являются госпредприятия и организации и
частные лица; банки с государственным участием и банки с участием
иностранного капитала.
Банковское законодательство выделяет два типа кредитных
организаций:
- банки - кредитные организации, которые имеют исключительное право
в совокупности осуществить следующие банковские операции:
привлечение во вклады денежных средств физических и юридических
лиц;
размещение этих средств от своего имени и за свой счет на условиях
возвратности, платности и срочности;
открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.
- небанковские кредитные организации - кредитные организации,
имеющие право осуществлять отдельные банковские операции,
389
 предусмотренные законом.

Центральный Банк Российской

Федерации

Коммерческие банки, их Небанковские кредитные Ассоциации

филиалы и представительства организации коммерческих банков

Кредитно- Расчетные Платежные

депозитные

Специал
Ассоци Ассоциа изирова
Специа Представите
Универсаль ация ция нные
лизиро льства
ные иностранных российс региона банковс
ванные
банков ких льных кие
банков банков объедин
ения

Банки с
Частные Банки с гос. участием
банки участием иностранного
капитала

Рис. 58. Структура банковской системы России.

Допустимые сочетания банковских операций для небанковских

кредитных организаций устанавливает Банк России.
Иностранный банк – банк, признанный таковым по законодательству
иностранного государства, на территории которого он зарегистрирован.
Небанковские кредитные организации подразделяются на три типа:
- кредитно-депозитные;
390
 - расчетные;
- платежная небанковская кредитная организация.
Расчетные небанковские кредитные организации могут осуществлять
следующие виды банковских операций:
 открытие и ведение банковских счетов юридических лиц;
 осуществление переводов денежных средств по поручению
юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их
банковским счетам;
 инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных
документов и кассовое обслуживание физических и юридических
лиц;
 купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной
формах;
 осуществление переводов денежных средств без открытия
банковских счетов, в том числе, электронных денежных средств, (за
исключением почтовых переводов);
 деятельность на рынке ценных бумаг в соответствии со статьей 6
Федерального закона "О банках и банковской деятельности";
 сделки, перечисленные в части 3 статьи 5 Федерального закона "О
банках и банковской деятельности".
Расчетные небанковские кредитные организации предоставляют
отчетность и регулируются ЦБ РФ. Учет операций производится как в
коммерческом банке.
Расчетная небанковская кредитная организация не имеет права:
 на привлечение денежных средств физических и юридических лиц во
вклады;
 • на открытие и ведение банковских счетов физических лиц;
 • на осуществление переводов денежных средств по поручению
физических лиц по их банковским счетам;

391
  • на привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
 • на выдачу банковских гарантий.
Основными операциями платежной небанковской кредитной
организации являются:
 открытие и ведение банковских счетов юридических лиц (только в
части банковских счетов юридических лиц в связи с осуществлением
переводов денежных средств без открытия банковских счетов);
 • осуществление переводов денежных средств по поручению
юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их
банковским счетам (только в части банковских счетов юридических
лиц в связи с осуществлением переводов денежных средств без
открытия банковских счетов);
 • инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных
документов и кассовое обслуживание физических и юридических
лиц (только в связи с осуществлением переводов денежных средств
без открытия банковских счетов);
 • осуществление переводов денежных средств по поручению
физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением
почтовых переводов).
Платежная небанковская кредитная организация по сравнению с
Расчетной имеет более узкий круг позволенных ей операций. Платежная
небанковская кредитная организация должна обеспечивать безрисковую
систему переводов денежных средств без открытия банковских счетов,
прежде всего в рамках организации мгновенных, электронных, мобильных и
т.п. платежей.
Небанковские депозитно-кредитные организации на основании
лицензии ЦБ РФ имеют право:
 привлечение денежных средств юридических лиц во вклады (на
определенный срок);

392
  размещение привлеченных во вклады денежных средств
юридических лиц от своего имени и за свой счет;
 купля-продажа иностранной валюты в безналичной форме:
исключительно от своего имени и за свой счет;
 выдача банковских гарантий.
Кредитно-депозитная небанковская кредитная организация не вправе
осуществлять:
 привлечение денежных средств физических лиц во вклады (до
востребования и на определенный срок) и юридических лиц во
вклады до востребования;
 открытие и ведение банковских счетов физических и юридических
лиц;
 осуществление расчетов по поручению физических и юридических
лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;
 инкассацию денежных средств, векселей, платежных и расчетных
документов и кассовое обслуживание физических и юридических
лиц;
 куплю-продажу иностранной валюты в наличной форме;
 привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
 осуществление переводов денежных средств по поручению
физических лиц без открытия банковских счетов;
 НДКО не разрешается открывать филиалы и создавать дочерние
организации за рубежом.
Кредитные организации могут создавать союзы и ассоциации, не
преследующие цели извлечения прибыли, для защиты и представления
интересов своих членов, координации их деятельности, развития
межрегиональных и международных связей, удовлетворения научных,
информационных и профессиональных интересов, выработки рекомендаций
по осуществлению банковской деятельности и решению иных совместных

393
задач кредитных организаций. Союзам и ассоциациям кредитных
организаций запрещается осуществление банковских операций (Ст.3 ФЗ №
395-1 от 02.12.1990 «О банках и банковской деятельности»).
Банковская группа - не являющееся юридическим лицом объединение
юридических лиц, в котором одно юридическое лицо или несколько
юридических лиц (участники банковской группы) находятся под контролем
либо значительным влиянием одной кредитной организации (головная
кредитная организация группы).
Банковский холдинг - не являющееся юридическим лицом объединение
юридических лиц (далее - участники банковского холдинга), включающее
хотя бы одну кредитную организацию, находящуюся под контролем одного
юридического лица, не являющегося кредитной организацией (далее -
головная организация банковского холдинга), а также (при их наличии) иные
(не являющиеся кредитными организациями) юридические лица,
находящиеся под контролем либо значительным влиянием головной
организации банковского холдинга или входящие в банковские группы
кредитных организаций - участников банковского холдинга, при условии, что
доля банковской деятельности, определенная на основе методики Банка
России, в деятельности банковского холдинга составляет не менее 40
процентов.
Агентство по страхованию вкладов - государственная корпорация,
созданная Российской Федерацией, статус, цель деятельности, функции и
полномочия которой определяются Федеральным законом от 23.12.2003 N
177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках Российской
Федерации», Федеральным законом от 12 января 1996 года N 7-ФЗ "О
некоммерческих организациях", Федеральным законом "О банках и
банковской деятельности", Федеральным законом "О несостоятельности
(банкротстве)", Федеральным законом "О гарантировании прав
застрахованных лиц в системе обязательного пенсионного страхования
Российской Федерации при формировании и инвестировании средств
394
 пенсионных накоплений, установлении и осуществлении выплат за счет
средств пенсионных накоплений" и иными федеральными законами.
Ведущее место среди банков занимают коммерческие банки. Это
универсальный тип банков, занимающийся кредитованием промышленных и
торговых фирм за счет денежных средств, полученных в виде депозитов
физических и юридических лиц. Фонды банка образуются в основном за счет
депозитов до востребования, срочных и сберегательных вкладов, займов у
других банков и у центрального банка.
Являясь особыми финансовыми институтами, банки представляют
собой организационные центры рынка ссудных капиталов, т.е. совокупности
взаимоотношений, где объектом сделки выступает денежный капитал и
формируется спрос и предложение на него.
Привлекая капиталы, сбережения населения и другие денежные
средства, высвобождающиеся в процессе хозяйственной деятельности, и
предоставляя их во временное пользование другим экономическим агентам,
которые нуждаются в дополнительном капитале банки создают на новые
требования и обязательства, которые становятся товаром на денежном рынке.
Трансформация сбережений в инвестиции позволяет преодолеть сложности
прямого контакта сберегателей и заемщиков, возникающая из-за несовпадения
предлагаемых и требуемых сумм, их сроков, доходности, и т.д.
Выступая посредниками в перераспределении капиталов, банки
существенно повышают общую эффективность производства.
К особенностям банковской деятельности можно отнести:
 чрезвычайная подвижность, изменчивость параметров
функционирования финансовых рынков.
 нематериальный характер банковских продуктов (услуг) и
необходимость участия практически всех подразделений банка в
производстве каждого такого продукта;
 целесообразность постоянного и целенаправленного расширения
клиентской базы.
395
 необходимость соответствовать ожиданиям потребителей банковских
услуг;
 относительная ограниченность ниши банковского бизнеса и
необходимость для банка быть универсальным в рамках этой ниши
финансовым институтом;
 необходимость постоянно и одновременно работать с разнообразными
клиентами
 необходимость установления и поддержания с клиентами партнерских,
доверительных отношений.
Функции коммерческого банка:
 обеспечение субъектов экономики денежными средствами для:
 текущих расчетов;
 развития экономики;
Как финансовые посредники банки:
 концентрируют у себя финансовые ресурсы большинства участников
хозяйственного оборота;
 опосредуют расчеты и платежи по большинству хозяйственных сделок;
 проводят налоговые и иные обязательные платежи своих клиентов;
 обеспечивают сохранность и приращение капитала;
 обеспечивают перевод наличных денег в безналичные и наоборот;
проводят доверительные и валютообменные операции;
 направляют накопленные средства в наиболее перспективные отрасли
экономики;
 обеспечение субъектов экономики специфически
банковскими продуктами (технологиями работы с
денежными средствами).
Основные функции банков сводятся к следующим:
1) аккумулирование средств;
2) регулирование денежного обращения;

396
3) посредническая функция.
Сущность и функции банка определяют его назначение, то, ради чего
он создается и функционирует.
Назначение банка состоит в том, что он обеспечивает:
1) концентрацию свободных капиталов и ресурсов, необходимых для
поддержания непрерывности и ускорения производства;
2) упорядочение и рационализацию денежного оборота.
Принципы банковской деятельности:
 ориентация на удовлетворение потребностей клиентов;
 принцип платности;
 принцип взаимной заинтересованности сторон;
 принцип планомерности банковской деятельности;
 принцип рациональной деятельности;
 принцип законопослушания.
Операции коммерческого банка представляют собой конкретное
проявление банковских функций на практике.
В соответствии с российским законодательством к основным
банковским операциям относят следующие:
1). привлечение денежных средств физических и юридических лиц во
вклады (до востребования и на определенный срок);
2). размещение указанных в пункте 1 части первой настоящей статьи
привлеченных средств от своего имени и за свой счет;
3). открытие и ведение банковских счетов физических и юридических
лиц;
4). осуществление переводов денежных средств по поручению
физических и юридических лиц, в том числе банков-
корреспондентов, по их банковским счетам;
5). инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных
документов и кассовое обслуживание физических и юридических

397
 лиц;
6). купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной
формах;
7). привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;
8). выдача банковских гарантий;
9). осуществление переводов денежных средств без открытия
банковских счетов, в том числе электронных денежных средств (за
исключением почтовых переводов).
В соответствии с российским банковским законодательством
коммерческие банки вправе производить следующие сделки:
1) выдачу поручительств за третьих лиц, предусматривающих
исполнение обязательств в денежной форме;
2) приобретение права требования от третьих лиц исполнения
обязательств в денежной форме;
3) доверительное управление денежными средствами и иным
имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;
4) осуществление операций с драгоценными металлами и
драгоценными камнями в соответствии с законодательством
Российской Федерации;
5) предоставление в аренду физическим и юридическим лицам
специальных помещений или находящихся в них сейфов для
хранения документов и ценностей;
6) лизинговые операции;
7) оказание консультационных и информационных услуг.
Банковская услуга - это одна или несколько операций банка,
удовлетворяющих определенную потребность клиента в его пользу
за определенную плату.
Основные характеристики банковских услуг:
 банковская услуга носит нематериальный характер;
 продукт не складируется, но в банках создаются запасы денежных
398
 средств, которыми управляет банкир;
 проведение банковских операций и услуг регламентируется в
законодательном порядке;
 автор новой банковской услуги не имеет авторских прав;
 система сбыта эксклюзивна и интегрирована, поскольку все филиалы
одного банка выполняют одинаковый набор банковских операций и
услуг.
Экономической основой, на которой появляются и развиваются
кредитные отношения, выступает кругооборот и оборот средств (капитала).
В кругообороте и обороте капитала заложена лишь возможность
возникновения кредитных отношений. А для реализации такой возможности
требуется еще два условия: юридическая самостоятельность участников
кредитной сделки, материально гарантирующая выполнение обязательств и
совпадение их интересов.
При наличии этих условий кредитные отношения могут состояться.
Таким образом, кредит в современных условиях экономики становится
объективно необходимым.
Ссудный капитал – это капитал в денежной форме (денежный капитал),
предоставляемый в ссуду, обслуживающий в основном кругооборот
функционирующего капитала и приносящий доход в виде процента.
Движение этого капитала называют кредитом.
Источники формирования ссудных капиталов:
1) денежные капиталы, временно высвободившиеся в процессе
кругооборота промышленного капитала;
2) капиталы рантье (собственников капитала, предоставляющих деньги в
ссуду);
3) денежные сбережения и доходы различных классов.
Сегодня банки аккумулируют фонды денежных средств
непосредственно из перечисленных выше источников, что определяет не
только значимость данных источников для ресурсной базы банка, но имеет
399
определяющее значение в системе перераспределения капитала (табл.22).
Современный рынок ссудных капиталов состоит их двух основных
звеньев:
1) кредитной системы;
2) рынка ценных бумаг.
В этой связи следует особо отметить присутствие и особое положение
банков на данном рынке.
Таблица 22
Спрос и предложение на кредитном рынке
Избыток ресурсов у экономических субъектов. Потребности экономических субъектов в
Возникновение предложения кредита кредитных ресурсах. Возникновение спроса на
кредит
1. Размещение временно - свободного 1. Пополнение основного и оборотного
капитала предприятий в альтернативные капитала.
проекты. 2. Приобретение товаров длительного
2. Размещение личных сбережений домашних пользования.
хозяйств. 3.Покрытие дефицита государственного
3.Эффективное использование свободных бюджета.
средств государственного бюджета. 4. Обеспечение платёжеспособности и
4. Размещение кредитных ресурсов. ликвидности.

Выделяют пять основных функций рынка ссудных капиталов:

 обслуживание товарного обращения через кредит;
 аккумуляция денежных сбережений юридических, физических лиц
и государства, а также иностранных клиентов;
 трансформация денежных фондов непосредственно в ссудный
капитал и использование его в виде капиталовложений для
обслуживания процесса производства;
 обслуживание государства и населения как источников капитала для
покрытия государственных и потребительских расходов;
 ускорение концентрации и централизации капитала для образования
мощных финансово-промышленных групп.
400
 Перечисленные выше функции имеют корреляцию с основными
функциями кредита.
Банковское дело в России насчитывает к сегодняшнему дню свою
более чем двухсотлетнюю историю. На современном этапе сформирована и
законодательно закреплена структура банковской системы России,
определены особенности ее организации и функционирования.
Несмотря на значимость всех элементов банковской системы страны,
следует отметить особую роль коммерческого банка как ключевого
посредника, выполняющего широкий спектр операций на финансовом рынке.
Коммерческий банк – это прежде всего кредитный институт,
являющийся основным звеном кредитных отношений, выполняющий особую
миссию в системе перераспределения капитала. В этой связи кредитный
рынок следует рассматривать как особую систему экономических
отношений, обеспечивающую потребности хозяйствующих субъектов в
недостающих ресурсах.

Взаимодействие банковской системы с другими секторами экономики и

рынками

Особенностью современной банковской системы является ее рыночный

характер функционирования. Учитывая широкий спектр услуг,
предоставляемый сегодня банками, границы банковского рынка становятся
весьма расплывчатыми. Данное заключение свидетельствует о наличии
весьма значительной взаимосвязи и взаимозависимости банковской системы
с другими секторами экономики.
401
 Банковский рынок – это рынок сбыта банковских услуг, имеющий
широкие границы и состоящий из множества элементов, включающий рынок
кредитных услуг, рынок инвестиционных услуг, рынок расчетно-кассового
обслуживания, рынок трастовых услуг, и прочие рынки, где банки
выступают в качестве участников отдельных процессов, в частности
банкострахование, рекламное дело, нотариальное обслуживание, хранение,
охрана и транспортировка ценностей.
Учитывая, что коммерческий банки участвуют во многих сегментах
финансового рынка, а именно: выступают посредниками в кредите (как
краткосрочном, так и долгосрочном), выпускают собственные ценные бумаги
(как акции, так и долговые обязательства), проводят операции с ценными
бумагами других эмитентов и иностранными валютами, можно заключить о
достаточно широком спектре банковских услуг, выполняемых на
финансовом рынке.
В целом банковский рынок можно считать сегментом финансового (и
денежною) рынка, на котором основными участниками являются банки.
Основная конкуренция на банковском рынке разворачивается между
коммерческими банками, находящимися на втором уровне двухуровневой
банковской системы. Центральный банк в конкурентную борьбу за
обслуживание банковских клиентов вступать не должны.
Небанковская кредитная организация (НКО) имеет право осуществлять
отдельные банковские операции. (Федеральный закон от 2 декабря 1990 года
№ 395-1 «О банках и банковской деятельности». гл.1, ст.1) Допустимые
сочетания банковских операций для НКО устанавливаются Банком России.
Законодательные требования к небанковским кредитным организациям ниже,
чем к банкам, что связано с меньшей степенью риска по операциям.
В англоязычной экономической литературе небанковские кредитно-
финансовые институты получили название «около банки» (near-banks).
Небанковские кредитно-финансовые институты могут составлять
конкуренцию коммерческим банкам в лице кредитных кооперативов,
402
ломбардов, факторинговых и лизинговых компаний.
Основными критериями структурирования банковского рынка
являются следующие:
 объект купли-продажи (товар);
 целевые группы потребителей;
 пространственный признак.
Рассмотрим названные основные подходы к структурированию
банковского рынка по отдельности.
По товарной структуре банковского рынка
можно выделить:
 рынок кредитных услуг;
 рынок инвестиционных услуг;
 рынок расчетно-кассовых услуг;
 рынок трастовых услуг;
 рынок консультационных услуг;
 прочие рынки.
В зависимости от юридического статуса клиентов выделяют рынок
банковских услуг для предприятий (юридических лиц) и населения
(физических лиц).
По пространственному признаку можно выделить:
 локальный (местный) банковский рынок. Такой рынок может
ограничиваться пределами города, села, региона;
 национальный (внутренний) банковский рынок. Такой рынок
складывается в пределах отдельной страны;
 международный банковский рынок. На таком рынке можно выделить два
подуровня: мировой рынок и рынок межстрановых объединений (например,
ЕС).
При этом пространственная структура банковского рынка может не
совпадать с административно-территориальным делением территории тех

403
или иных государств.
В виду значительной разницы в уровне организации банковской
системы в мировой банковской практике отсутствует единая классификация
банковских кредитов (табл.23).
В российской банковской практике кредиты классифицируются по
следующим признакам:
 назначению (цели кредита);
 сфере использования;
 срокам пользования;
 обеспечению;
 способу выдачи и погашения;
 видам процентных ставок.
Таблица 23
Классификация банковских кредитов
Классификационный признак Вид кредита
По назначению  промышленные
 сельскохозяйственные
 торговые
 инвестиционные
 потребительские
 ипотечные
По сфере использования  ссуды для финансирования основного капитала
 ссуды для финансирования оборотного капитала
По сроку пользования  онкольные (до востребования)
 срочные
По обеспечению  необеспеченные (бланковые)
 обеспеченные
По способу выдачи  компенсационный кредит
 платежный кредит
По способу погашения  единовременное погашение
 погашение в рассрочку
По видам процентных ставок  кредиты с фиксированной процентной ставкой
 кредиты с плавающей процентной ставкой
По размеру кредита  крупные кредиты
 средние кредиты
 мелкие кредиты

Промышленные ссуды предоставляются предприятиям и организациям

на развитие производства, на покрытие расходов по покупке материалов и

404
т.п.
Сельскохозяйственные ссуды предоставляются фермерам,
крестьянским хозяйствам с целью содействия их деятельности по обработке
земли, сбору урожая и т.п.
Потребительские ссуды предоставляются физическим лицам на
покрытие неотложных нужд, ремонт и покупку квартир, домов и т.п.
Ипотечные ссуды выдаются под залог недвижимости с целью
строительства, приобретения или реконструкции жилья.
Кредиты в оборотный капитал подразделяют на кредиты в сферу
производства и в сферу обращения. На современном этапе развития
российской экономики наиболее прибыльными и, как следствие, наиболее
распространенными являются кредиты, направленные в сферу обращения.
По сроку пользования банковские кредиты бывают онкольными (до
востребования) и срочными.
Онкольные ссуды подлежат возврату в фиксированный срок после
поступления официального уведомления от кредитора. В настоящее время
подобные кредиты практически не используются в России, так как требуют
стабильных условий на рынке ссудных капиталов.
В современном банковском деле преимущественно используются
краткосрочные кредиты.
Банковский рынок сегодня представляет собой весьма сложную
разветвленную систему, включающую множество рынков, на каждом из
которых представлена определенная группа банковских операций.
Учитывая особую значимость кредитного рынка в системе
перераспределения капиталов, а также особый характер кредитных
отношений, необходимо отдельно изучить виды и особенности
использования кредитных инструментов.
Значимость участия банков в экономической системе проявляется
также в участии банков в реализации государственных программ и проектов,
нацеленных на решение стратегических задач. В этой связи особая роль
405
отведена банкам развития.

Банковские кризисы

Термин «кризис» (от греческого «crisis») означает «решение по какому-

либо вопросу, или в сомнительной ситуации, поворотный пункт, исход». В
экономических словарях кризис означает перелом, переворот, решительная
пора переходного состояния. Под кризисом в экономической теории
понимается внутренний механизм насильственного приспособления
размеров общественного производства, к объёму платёжеспособного спроса
хозяйствующих субъектов. Это всеобщее перепроизводство, глубокое
потрясение всей хозяйственной системы сверху донизу.
Кризис это одна из фаз экономического цикла, когда рынок
оказывается переполненным, а товары продолжают поступать. Спрос падает
и прекращается совсем. Цены снижаются, субъекты хозяйствования терпят
банкротство. Центр хозяйственной активности смещается на денежный
рынок, поскольку растёт спрос на денежные ресурсы для погашения
задолженностей. Увеличение спроса на денежный капитал провоцирует
повышение процентных ставок на денежном рынке, что ведёт к падению
курса ценных бумаг, в первую очередь, акций. Обвал курса ценных бумаг
приводит к краху на фондовом рынке, что неминуемо отражается на
состоянии банковской системы и способствует её кризисному состоянию.
Наступает банковский кризис.
В финансовом словаре под банковским кризисом понимается кризис,
когда «в условиях экономического кризиса, сопровождающегося инфляцией,
406
бюджетным дефицитом, развитие банков дестабилизируется; размер
ресурсов, аккумулируемых банками, резко сокращается, что приводит к
снижению доходности традиционных банковских операций, банки
вынуждены искать побочные источники дохода, что увеличивает риски,
отвлекает банковские ресурсы от производительной деятельности». Здесь
понятие банковского кризиса связано непосредственно с банками и
ухудшением показателей их функционирования.
Одни исследователи считают, что «банковские кризисы представляют
собой форму имущественных конфликтов, возникающих в финансовой
сфере, которые оказывают шоковые воздействия на другие области
народного хозяйства». Это определение банковского кризиса в большей
степени подходит к периоду переходной экономики, об этом говорит сам
автор: «банковский кризис переходного периода является проявлением
реформационного кризиса, обусловленного институциональной
неподготовленностью производимых рыночных преобразований и
государственного регулирования конкурентной борьбы»
Сущность банковского кризиса такого вида, определяется как
«специфическая форма имущественных конфликтов, возникающая в
результате отказа банков от выполнения взятых на себя финансовых и иных
обязательств, предусмотренных законом, институциональными,
юридическими, договорными и неформальными нормами». Акцентируя
внимание на отказе банков, учёные утверждают, что «банковский кризис
переходного периода, обусловленный углубленным ростом совокупных
операционных издержек банковской системы, воспроизведённым дебетовым
агрегированным балансом доходов и расходов системы коммерческих
банков». При этом банковский кризис отождествляется с «кризисом
платёжеспособности банков», который «связан с отказом кредитных
организаций выполнять принятые на себя обязательства». По мнению,
учёных «банковский кризис является отрицательным выражением изменений
банковской ликвидности, перерастание кризиса которой в кризис
407
платёжеспособности невозможно скрыть. Банковский кризис в переходный
период является институциональным, который «не подлежит
прогнозированию…», такие кризисы «могут разразиться даже при абсолютно
благополучных базовых макроэкономических показателях».
Анализ банковских кризисов в переходный период показывает их связь
с формой имущественных конфликтов, однако в целом, такое определение
банковских кризисов будет не полным, поскольку причинами банковских
кризисов могут быть не только имущественные конфликты.
Углубление процессов глобализации, трансформации банковских
систем способствуют развитию банковских кризисов вследствие иных
причин. Кроме того, отождествлять кризис ликвидности с кризисом
платёжеспособности банка не правомерно. Несомненно, эти понятия
связаны, но не тождественны. С одной стороны, кризис ликвидности
напрямую проецируется на наличие высоколиквидных активов в банках, с
другой стороны, ликвидность структуры банковского баланса, как
посредника на финансовом рынке, ближе к понятию «устойчивости»,
поскольку подразумевает соответствие привлечённых и размещённых
средств. Платёжеспособность банков связана с ответственностью по своим
обязательствам, не только высоколиквидными активами, имеющимися
непосредственно в банках, но и другими видами активов, находящихся не в
денежной форме. Более того, если такая форма кредиторов устраивает, то её
не обязательно переводить в деньги для погашения обязательств перед
кредиторами и, поддержания тем самым, своей платёжеспособности.
Прогнозирование кризисов не только возможно, но и необходимо,
поскольку кризисы вызываются угрозами, реализация которых приводит к
колоссальным потерям и ущербу. В зависимости от вида, силы, направлений
и «объектов» воздействия угроз, кризисы будут различными.
«Институциональный кризис» потому и не подлежит прогнозированию, что
выражает структуру банковской системы, а нет воздействие угроз. Угрозы, в
этом случае, будут, вероятно, в том, что структура банковской системы не
408
удовлетворяет или слабо удовлетворяет требованиям переходной экономики.
Однако другие учёные считают, что банковский кризис можно
прогнозировать: «банковские кризисы не возникают внезапно, его
наступление практически всегда можно просчитать и спрогнозировать
задолго до того, как он реально разразиться».
Некоторые учётные полагают, что «банковские кризисы начинаются с
возникновения некоторых, своевременно нерешённых проблем в отдельных
банках, что и оказалось толчком в цепной реакции». Они рассматривают
кризисную ситуацию в банке, «как наличие признаков, свидетельствующих о
фактическом ухудшении его финансового состояния, которое может
привести к остановке его нормальной деятельности и последующему
банкротству». Более того, учёные отмечают, что «банкротство банков – это
естественный процесс очищения рынка от не конкурентоспособных,
нежизненных структур», а явными признаками кризиса в банке выступают:
«уменьшение капитала, нарушение ряда экономических нормативов,
проблемы с ликвидностью, задержка платежей». О том, что кризисы
«заразны» отмечают, практически все исследователи банковских кризисов в
экономической литературе. Банки не работают автономно, они
функционально связаны с платёжной системой, рынком межбанковского
кредитования, валютным и фондовым секторами финансового рынка, с
национальными и международными кредитно-финансовыми институтами.
Проведённый анализ взаимосвязи банковских и финансовых кризисов
за три столетия показал, что одной из основных причин банковского кризиса
являются спекулятивные операции и крах фондового рынка, что
способствует укреплению мнения о фондовом рынке как «переводном канале
заражения» банковским кризисом.
Банковский кризис нередко связывают с денежно-кредитным кризисом,
валютным кризисом, экономическим кризисом. «Банковский кризис
воздействует на огромный круг организаций – банковских кредитных
организаций. Денежно-кредитный кризис порождает негативные явления во
409
всём кредитном секторе национальной экономики». Такое утверждение
подчёркивает значимый статус банков, как кредитных институтов
национальных экономик. «Банковским кризисам предшествует значительное
повышение курса национальной валюты, недоверие населения к
национальной валюте, что приводит к банковскому кризису, при котором
давление на валюту неизбежно возрастает». Рост реального курса
национальной валюты не обязательно связан с банковским кризисом,
например, в преддверии выборов президента (парламента) в России
наблюдалась ситуация повышенного спроса на иностранную валюту.
Некоторые учёные считают, что существует «взаимосвязь кризисов –
близнецов»: валютного и банковского через «усугубление проблем ложного
выбора и недобросовестного поведения», а финансовый кризис состоит из
следующих компонентов: валютного, банковского, долгового и биржевого,
поэтому банковский кризис является основным элементом финансового
кризиса. При этом банковский кризис рассматривается как «банкротство
одного или нескольких банков, которое приводит к платёжному кризису в
стране и на этом фоне неплатежей в экономике начинается эпидемия
банкротства банков».
Банковский кризис, несомненно, связан с валютным кризисом. Более
того, по мнению, некоторых учёных «валютный кризис оказывается
следствием банковского кризиса. Вкладчики и кредиторы банков,
почувствовав неуверенность в способности коммерческих банков и
центрального банка страны обеспечить бесперебойное обслуживание
вкладов, могут изъять средства из банков».
Анализ банковского сектора в условиях кризисов показывает, что
практически во всех странах мира Центральные банки поддерживают свой
банковский сектор, оказывая ему финансовую помощь. В период кризиса
2008-2009гг. Федеральная резервная система (ФРС) США, проводила
изменения процентной политики, снижая ставку по федеральным фондам с 5,
25 % практически до нуля: (0-0,25) %. Динамика процентных ставок
410
центральных банков мира представлена в табл. 24.
Таблица 24
Динамика процентных ставок некоторых стран мира,%
Название Годы
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015
ФРС США 2,0 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25
Европейский 4,25 1,0 1,0 1,0 0,75 0,25 0,25 0,05
ЦБ
Багк Англии 5,0 0,5 0,5 0,5 0,5 0,5 0,5 0,5
Банк Японии 0,5 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1 0,1
Банк Кагады 3,0 0,25 0,25 1,0 1,0 1,0 1,0 0,5
Швецаский 2,75 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25 0,25
банк

Из табл. 24 видно динамику постепенного снижения процентных

ставок регуляторами разных стран для финансовой поддержки своих банков.
ФРС спасала некоторые крупнейшие банки от банкротства, в первую
очередь, на ипотечном рынке. Инвестиционный банк США Bear Sterns
выкуплен другим банком США Jp Morgan Chase, который получил денежные
средства на покупку от ФРС. Осенью 2008 года ФРС США выкупила ценные
бумаги ипотечных агентств Fannie Mae и Freddie Mac и ипотечного банка
Indy Mac Ins.. Крупнейшему банку Исландии Kaupthing был выделен кредит
в объёме 500 млн. евро.
Центральный банк применял различные инструменты финансовой
поддержки банков, начиная от снижения обязательных резервов до выдачи
субординированных кредитов. Банковский кризис понимается как быстрое и
масштабное ухудшение качества деятельности множества банков под
воздействием неблагоприятных факторов, проявляющееся в не способности
значительного числа кредитных организаций, а нередко и банковской
системы в целом, выполнять свои функции в экономике, проводить базовые
и иные банковские операции и обеспечивать собственное поступательное
движение.

411
 Анализ банковских кризисов показывает, что они возникают
периодически и проявляются по целому ряду направлений: в дефиците
банковской ликвидности и проблемах с платежами, в ухудшении показателей
банковской деятельности, в недооценке банковских рисков, в неразвитости
системы банковского менеджмента, в негативных проявлениях деятельности
банков на фондовом рынке и других направлениях.
Понятие банковской системы охватывает не только один или несколько
ключевых для банковской системы банков, но и структуру банковской
системы, систему регулирования и надзора, рефинансирования банков,
кредитование реального сектора экономики, и ещё много направлений,
которые влияют на платёжеспособность одного банка, пусть даже ключевой
кредитной организации.
Цикличность характера банковского кризиса вызвана
перепроизводством капитала, особенно фиктивного, который многократного
превосходит товарный капитал. Карл Маркс писал, что «реальный кризис
может быть выведен лишь из реального движения капиталистического
производства, конкуренции и кредита». Товарный капитал связан с кризисом
перепроизводства товаров, финансовый капитал связан с приростом
стоимости на фондовых рынках.
Одной из основных причин банковского кризиса является то, что этот
спекулятивный банковский капитал, обращаясь на финансовом рынке, не
способствует развитию реального сектора экономики страны, не участвует в
создании добавленной стоимости. Поэтому накапливаются диспропорции и
экономические противоречия, для разрешения которых требуется такой
выход, который способен их устранить. Таким выходом является кризис.
Циклический кризис - объективно присущая капиталистической
экономике форма преодоления диспропорций и обеспечения рыночного
равновесия между совокупным спросом и совокупным предложением.
Следовательно, кризисы можно смягчать, ослабить, но устранить их нельзя,
т.к. они являются системообразующим элементом капиталистического
412
хозяйственного механизма. Банковские кризисы, охватившие кредитные
организации и банковские системы стран требуют серьёзного осмысления не
только с точки зрения причин и направлений их возникновения, но и условий
и факторов, провоцирующих кризисные явления в банковской сфере.
На банковский кризис оказывает влияние ряд факторов. Финансовая
глобализация, как фактор провоцирующий кризисы, оказал серьёзное
влияние на банковский сектор, проявившийся в свободе перемещения
капиталов, возможности свободно работать на финансовом рынке,
универсализации регулирования банковской сферы, обострении конкуренции
на рынке капиталов.
Финансовые спекуляции, финансовые пирамиды и пузыри (bubble
gum) стали одним из факторов, способствовавших банковским кризисам.
Главной задачей центральных банков в этих условиях в большинстве стран
была борьба с инфляцией посредством таргетирования, а не борьба с
системными рисками и угрозами.
Макроэкономические условия, связанные с увеличившимся уровнем
дефолтов, рисками на финансовом рынке и тенденциями, формирующими в
реальной экономике. Среди макроэкономических факторов выделяются
рецессия экономик, высокий уровень инфляции, высокий уровень
государственных расходов, дефицит торгового баланса страны, высокая
волатильность валютного курса, крах фондовых рынков.
Факторы, влияющие на функционирование международного и
национального банковских секторов, среди которых можно назвать :
несогласованность действий регуляторов и монетарных властей в отношении
способов преодоления банковского кризиса; опережающие темпы роста
объёмов банковских балансов над темпами роста национальных экономик.
К факторам, отрицательно влияющим на функционирование
банковского сектора, можно отнести: резкое увеличение объёма
финансирования активов, реальную стоимость которых определить
достаточно сложно; высокий удельный вес в ресурсах банков краткосрочного
413
межбанковского кредита; недостаточный учёт взаимосвязей и рисков в
мировой банковской и финансовой системах и др.
Институциональные и инфраструктурные факторы, влияющие на
развитие банковских кризисов, представляют собой структурированные
модели отдельных банковских систем, которые не достаточно адекватно
реагируют и предотвращают угрозы безопасной банковской деятельности.
Для российского банковского сектора можно добавить к внешним
факторам зависимость доходной части бюджета и корпораций от цен на
энергоносители. Текущая деятельность банков контролируется регулятором,
в том числе на основе банковской отчётности.
К институциональным и инфраструктурным факторам можно отнести:
уровень развития системы страхования банковских вкладов; диспропорции в
развитии банков, особенно региональных; степень соответствия
бухгалтерского учёта, отчётности и аудита реальным банковским операциям
и требованиям международной отчётности; уровень прозрачности
банковской отчётности и уровень эффективности банковского контроля,
надзора и регулирования.
Среди потенциальных факторов проблемных банков наибольшее
значение имеют снижение доходности по государственным ценным бумагам,
сокращение финансовой маржи, предопределённое общим снижением
процентных ставок, ухудшение качества кредитного портфеля. Указанные
микроэкономические факторы входят в факторы проблем национальных
банковских систем, и включают, в том числе, институциональные и
инфраструктурные условия.
К макроэкономическим факторам, способствующим банковским
кризисам, относятся: неудовлетворительное состояние национальной
экономики, высокий уровень инфляции и отсутствие адекватных мер по её
регулированию; резкие колебания цен на банковские активы, процентные
ставки по кредитам и депозитам и др.
Анализ факторов показал, что все указанные факторы, в период
414
кризисных ситуаций в банковском секторе имеют место и отнесены нами к
микроэкономическим факторам и условиям. Регулятор влияет на кризисный
процесс и снижение кризисных последствий, предпринимая целый ряд мер,
которые позволяют смягчить воздействие угроз и кризиса в банковском
секторе.
Выполнение мероприятий по преодолению банковских кризисов
необходимо проводить с учётом специфики денежно-кредитной политики. В
результате снижения доверия между банками в кризисный период возникает
угроза сбоев в функционировании банковского сектора. В связи с этим
критерием в денежно - кредитной политики стало поддержание финансовой
прочности банковского сектора.
Банк России принял комплекс мер, направленных на обеспечение
необходимого уровня ликвидности в банковском секторе путем снижения
обязательных резервных требований, увеличения объемов и улучшение
условий рефинансирования банков. В этот период наблюдался значительный
рост цен на энергоносители и продовольственные товары, что обусловило
усиление инфляционных процессов.
Особенностью политики Центрального банка является смягчение
экономических последствий кризиса и сдерживание инфляции. В целях
выявления особенностей проведения денежно-кредитной политики Банком
России рассмотрим некоторые аспекты проведения такой политики
центральными банками зарубежных стран.
В целях регулирования банковской ликвидности за время кризиса
центральные банки зарубежных стран проводили денежно-кредитную
политику по следующим направлениям: проведение аукционов по
предоставлению кредитам банкам с учётом дифференцированного подхода к
процентным ставкам и обеспечению; заключение соглашений о «валютных
свопах» для привлечения средств в валюте другой стороны и проведения
интервенций с целью преодоления недостатка ликвидности в этой валюте на
внутренних денежных рынках.
415
 Правительствами этих стран были расширены государственные
гарантии по банковским вкладам, условия рекапитализации банков, выкуп
проблемных активов, национализация и оказание финансовой помощи
наиболее значимым финансовым институтам.
Особенностью антикризисной денежно-кредитной политики,
проводимой Банком России в кризисный период, стало осуществление
продажи иностранной валюты на внутреннем рынке и девальвация
национальной валюты. В целях стабильного и непрерывного
функционирования российского банковского сектора в условиях дефицита
ликвидности Банк России создал условия по расширению доступа банков к
рублёвой ликвидности в системе рефинансирования, повысил процентные
ставки по своим операциям. Динамика миниальных процентных ставок по
операциям РЕПО с Банком России в рублях представлена в табл. 25.
Таблица 25
Динамика минимальных процентных ставокпо операциям РЕПО с Банком
России в рублях на аукционной основе, %
Дата установлени На 1 день На 7 день
3.08.2015 11,0 11,0
28.07.2014 8, 0 8, 0
11.06.2013 5,5 5,5
14.09.2012 5,5 5,5
15.09.2011 5,25 5,25
1.06.2010 5,0 5,0
30.09.2009 7,25 7,25
12.11.2008 8,0 8,5

Данные табл. 25 свидетельствуют о том, что Банк России в период

кризиса проводил гибкую процентную политику. Через аукционы прямого
РЕПО центральный банк предоставлял банковскому сектору наибольший
объём ликвидности. Современная денежно-кредитная политика носит
больше денежный, монетарный характер, чем кредитный. Только в условиях
416
кризиса она направлена на поддержку банковского сектора путём его
кредитования.
В периоды относительной стабилизации функционирования
банковского сектора рефинансирование, процентная и учётная политика
представлены недостаточно полно для повышения роли банков в развитии
экономики, расширения и повышения масштабов его операций.
Денежно-кредитная политика должна быть направлена на создание
условий для устойчивого роста банковского сектора и других экономических
субъектов не только в период кризисных ситуаций, а на постоянной основе.
Такой подход будет способствовать стимулированию банковского
кредитования реального сектора экономики, финансированию
инвестиционных и инновационных проектов, а также создавать условия для
укрепления функционирования и развития банков без финансовых потерь. В
«денежно-кредитной политике крайне ограниченно представлена её
кредитная составляющая, которая активизируется с учётом настойчивых
рекомендаций банковского сообщества только в условиях кризиса».
В Концепции долгосрочного социально - экономического развития
Российской Федерации на период до 2020 года, где обозначены
долгосрочные приоритеты денежно-кредитной политики по второму
направлению, предусматривается переход к новым денежно-кредитным
механизмам обеспечения спроса экономики на деньги, базирующимся на
пополнении ликвидности преимущественно за счет рефинансирования
банков Центральным банком Российской Федерации.
В Концепции неоднократно отмечается, что основной целью развития
банковской системы в среднесрочной и долгосрочной перспективе является
создание высокоэффективной финансовой системы, способной обеспечить
высокий уровень инвестиционной активности в экономике, финансовую
поддержку инновационной деятельности.
Основными направлениями формирования инвестиционного ресурса
должно быть стимулирование населения к сбережению денежных средств, в
417
том числе посредством: повышения надежности банков и других финансовых
институтов путем их ускоренной капитализации, улучшения
пруденциального надзора и расширения механизма рефинансирования.
Для эффективного экономического роста необходимо повысить
мобильность капиталов в экономике, обеспечить опережающий рост
финансовых рынков по сравнению с другими отраслями путем: облегчения
привлечения средств банками, повышения эффективности взаимодействия
банков с заемщиками, развития конкуренции в банковской системе, включая
расширение инструментов рефинансирования банков со стороны
Центрального банка.
Роль денежно-кредитной политики для реального сектора экономики,
хозяйствующих субъектов значительно сокращена вследствие её монетарной
направленности. Оживление деловой активности в хозяйственном обороте
может быть только при условии усиления кредитования через банковский
сектор экономических субъектов. В современной денежно-кредитной
политике основное внимание уделяется сдерживанию инфляционных
процессов и её монетарных факторов, нет взаимосвязи с
макроэкономическими процессами, влияющими на спрос, а также на
развитие системы прогнозирования кризисов, анализа причин и последствий.
В условиях кризиса наблюдалось снижение спроса на кредиты со
стороны нефинансовых организаций и населения вследствие повышения
процентных ставок по кредитам, падение цен на ценные бумаги российских
эмитентов, используемых в качестве кредитного обеспечения, а также
снижения платёжеспособности клиентов, рецессии и роста рисков.
Возможности банковского сектора по выдаче кредитов также заметно
сократились вследствие ужесточения условий заимствования как внутри
страны, так и за рубежом, уменьшения рублевой депозитной базы из-за
перевода экономическими агентами средств в иностранную валюту. В
условиях девальвации банки избегали создания активов, номинированных в
рублях. По мере восстановления и обновления российского финансового
418
рынка и улучшения макроэкономической ситуации, а также снижения ставки
рефинансирования и ставок по операциям Банка России наметилось
постепенное уменьшение стоимости кредитов. Банки в кризисный период
активно использовали внутридневные кредиты, кредиты овернайт и
ломбардные кредиты, а также по кредитам, обеспеченным залогом векселей,
прав требований по кредитным договорам или поручительствами на срок до
180 дней в соответствии с Положением Банка России, а также кредиты под
обеспечение нерыночными активами.
В целях увеличения доступности данных инструментов Банком России
было принято решение о предоставлении банкам возможности
рефинансирования в Банке России банками к организациям сельского
хозяйства, оптовой и розничной торговли, государственным унитарным
предприятиям, обществам с ограниченной ответственностью, а также
субъектам среднего и малого предпринимательства.
С целью смягчения требований по предоставлению кредитов были
снижены требования к уровню рейтинга эмитентов / выпусков облигаций,
включаемых в Ломбардный список Банка России, с “В+/В1” до “В–/В3” по
классификации рейтинговых агентств Standard & Poor’s, Moody’sInvestors
Service, Fitch Ratings. Предусмотрена возможность включения в Ломбардный
список Банка России облигаций с ипотечным покрытием, выпущенных в
соответствии с Федеральным законом “Об ипотечных ценных бумагах”, при
условии, что обязательства эмитента по указанным облигациям обеспечены
солидарным поручительством ОАО “АИЖК”.
В качестве дополнительного инструмента регулирования объема
банковской ликвидности Банком России использовались операции по
покупке и продаже государственных ценных бумаг из собственного портфеля
Банка России. Дополнительным каналом предоставления ликвидности стало
использование Банком России совместно с Федеральным казначейством и
Минфином России механизма размещения временно свободных средств
федерального бюджета на банковские депозиты. Анализ использования
419
инструментов рефинансирования показал, что Банк России активизировал
использование обязательных резервных требований в качестве прямого
инструмента регулирования банковской ликвидности.
Реализация денежно-кредитной политики планируется с учётом цен на
нефть, без ориентиров на интенсивный и инновационный путь развития,
в том числе, в банковском секторе, стратегия которого на период до 2020
года как раз и предполагает переход от экстенсивной модели на интенсивную
модель на основе внедрения инноваций, прогрессивных банковских
продуктов и технологий. Расчёт показателей денежной программы выполнен
с учётом благоприятной конъюнктуры мировых рынков сырья и капитала,
роста внутреннего спроса и обновления кредитования банками реального
сектора экономики..
Политика валютного курса направлена на удержание в приемлемых
границах волатильности российской национальной валюты при
последовательном сокращении прямого вмешательства в курсообразование и
подготовку хозяйствующих субъектов к работе в условиях плавающего
валютного курса.
Инструментами денежно-кредитной политики названы: облигации
Банка России, депозитные операции, операции Банка России на открытом
рынке, инструменты рефинансирования и использование обязательных
резервов. Нет новых инструментов и подходов к реализации денежно-
кредитной политики с учётом уроков кризиса.
Среди задач Банка России по выбору инструментов названо создание
предпосылок для перераспределения активов банков в пользу реального
сектора экономики. При этом не создан механизм такого перераспределения,
нет материальной заинтересованности банков.
Здесь предполагается манипуляции с ликвидностью: для сглаживания
неравномерности бюджетных потоков продолжение размещения временно
свободных денежных средств на депозитах в банках.
Процесс преодоления банковских кризисов включает несколько
420
элементов (подсистем): концепцию, процесс организации, элементы
управления, стратегию. Этот процесс формируется с учётом теоретического
обоснования преодоления кризисных ситуаций в банках и включает
комплекс практических мероприятий по повышению финансовой прочности
банков и их восстановительной позиции. Теоретическое обоснование
включает концепцию, стратегию, способы, методы, модель прогноза
нарастания угроз кризисов в банках, конкретные финансовые показатели с
количественной характеристикой пограничных значений и качественными
свойствами.
Комплекс практических мероприятий предусматривает практические
меры и шаги, которые необходимо выполнить для преодоления банковских
кризисов, а также принятие управленческих решений по спасению и
восстановлению банков. Процесс преодоления банковских кризисов
предусматривает наличие органов (субъектов) управления кризисной
ситуацией в банках; наличие объёмов денежных средств по прогнозированию
и проведению предупредительных мероприятий, а также выполнение
оперативных мер, возмещение финансовых потерь, компенсации ущерба и
наращивания восстановительной позиции банков.
Для банков имеет большое значение оценка результатов их работы по
преодолению банковских кризисов по сравнению с результатами
аналогичной работы банков в других странах. Поддержание деловой
репутации банков, имиджа по достигнутому уровню восстановительной
позиции банков корреспондирует с одной из основных функций банков –
привлечение денежных средств крупных вкладчиков, а также безопасное
ведение счетов и выполнение платёжных операций.
Процесс преодоления банковских кризисов состоит из нескольких
составляющих: организации процесса, элементов управления, стратегии,
системы рейтинга банков по уровню восстановительной позицией (рис.59).

421
 Процесс преодоления банковских кризисовБанковская система

Методическая база преодоления банковских

кризисовКоммерческие кредитные отношения, в которых участвуют
банки и кредитные
Теория преодоления организации
банковских кризисов и её
положенияНекоммерческие кредитные отношения, в которых
Органы предупреждения
участвуют банки от угроз кризисов
и кредитные в банках
организации

Наличие денежных средств по формированию резервов

Банковский кредит, коммерческие проекты потребительского,
государственного, международного кредитов;
Органы воздействия на объекты для принятия
операции с векселями в коммерческом кредите
практических мер Корпоративный кредит;
некоммерческие проекты потребительского, государственного,
Наличие денежныхмеждународного
средств для оперативных
кредита. мероприятий

Мероприятия по повышению финансовой прочности

банков

Рис. 59. Процесс преодоления банковских кризисов

Процесс преодоления банковских кризисов предусматривает наличие
органов (субъектов), которые воздействуют на объекты для решения задач по
предупреждению от угроз кризисов банков или органов (субъектов), и на
объекты для решения оперативных задач по принятию практических мер от
угроз кризисов в банках.
Процесс преодоления банковских кризисов обязательно включает, по
нашему мнению, определение конкретных показателей для мониторинга,
которые являются индикаторами приближения угроз кризисных ситуаций в
кредитных организациях. Организация мониторинга индикаторов
преодоления банковских кризисов представляет собой наблюдение
показателей банков по пяти периодам, расположенных по степени их
нестабильности.
1 период – постоянный мониторинг показателей функционирования
банков по внутреннему и внешнему блоку. В этом периоде индикаторы
422
имеют стабильные значения, все показатели находятся в пределах
нормальных значений. В мониторинге принимают участие работники
функциональных отделов банков: кредитного отдела, отдела вкладных
операций, валютного отдела и других отделов.
2 период – при наличии отрицательных отклонений некоторых
фактических показателей банков от пороговых значений индикаторов на
незначительную величину. Сведения об этом сразу поступают в службу
внутреннего и внешнего контроля индикаторов с одновременным
отражением в отчётности, а главное в центр, который включается в работу по
координации действий функциональных служб в случае приближения
индикаторов к границе третьей стадии нарастания угроз
3 период – при значительных отклонениях некоторых фактических
показателей от пороговых значений в худшую сторону. Работники службы
внутреннего контроля и отдела внешнего контроля, получившие сведения от
функциональных служб и отделов, ставят в известность управляющее звено
(президента, управляющего, руководителя, главного бухгалтера и т.д.),
которое сразу принимает предупредительные меры и оперативные решения.
Это угрожающая стадия нарастания кризиса банков.
4 период – резкие ухудшения многих показателей. Сведения от
функциональных служб и отделов сразу поступают в службу внутреннего и
отдел внешнего контроля, которая незамедлительно ставят в известность
управляющее звено. Управляющее звено быстро и эффективно принимает
оперативные адекватные меры для предотвращения нарастающей угрозы.
Наступает критическая ситуация, которая требует незамедлительных
управленческих решений и мер.
5 период – обвальное ухудшение всех показателей банков,
отслеживаемое всеми звеньями системы мониторинга, вынуждает
управляющее звено принимать кардинальные меры, меняя тактику и
стратегию поведения для ухода и защиты от угроз или снижения последствий
их реализации. Эти кардинальные меры редко бывают успешными,
423
поскольку упущено главное – время своевременного обнаружения угроз и
принятия предупредительных или оперативных мер. Это катастрофическая
ситуация в банках свидетельствует о начале необратимых процессов, когда
меняется качество процессов, крах..
Мониторинг индикаторов выполняется функциональными отделами и
службами банков, ведётся во всех периодах возникновения и нарастания
угрозы банковского кризиса; служба внутреннего и отдел внешнего контроля
подключаются к мониторингу индикаторов при малейших их изменениях,
начиная со второго периода и далее, а управляющее звено ведёт мониторинг
и адекватно реагирует на нарастание угрозы, начиная с третьего периода,
чтобы не упустить время для принятия мер.
Финансирование процесса преодоления банковских кризисов идёт из
нескольких источников. Во-первых, банки создают резервы на возможные
потери. Такие резервы предусмотрены требованиями регулятора по созданию
обязательных резервов, в банках создаются резервы на возможные потери по
выданным ссудам, резервы под обесценение ценных бумаг. Учитывая
величину потерь, особенно от реализации непредвиденных и
непрогнозируемых угроз, целесообразно создавать резервы по преодолению
банковских кризисов. Поддержание имиджа банков с высоким уровнем
восстановительной позиции способствует привлечению денежных средств
инвесторов. Этот процесс создаёт условия роста капитала банков.
Дополнительный капитал может выступать источником финансирования
процесса преодоления банковских кризисов.
С целью формирования стратегии преодоления банковских кризисов
необходимо установить равновесие с внешней средой – национальным и
мировым финансовым рынком. Преодоление негативных процессов,
угрожающих функционированию и развитию банковского сектора, является
необходимым элементом адаптации банков к новым стратегическим
условиям развития отечественного банковского сектора.
Стратегия преодоления банковских кризисов строится с учётом
424
высокой скорости нарастания угроз кризисных ситуаций в банках;
недостатка денежных средств в банках для внедрения мероприятий по
преодолению кризисов и др. (рис.60).

Положения стратегии развития банковского сектора в кризис

Цель стратегии: преодоление кризиса банками

Решение стратегических задач преодоления банковских кризисов
Принципы: приоритетность прогноза угроз;
перспективность; комплексный подход1 уровень. - Центральный банк

Внутри банковский Стандарт по преодолению

банковских кризисов:2 уровень.- Банки федеральных лицензий

Учёт изменений условий среды в стране

на международном уровне
Эффективное банковское
3 уровень.- Банкипрогнозирование
региональных лицензий
прозрачность финансовых потоков; реструктуризация
структуры
Реализация стратегии преодоления кризисов в банках

Рис. 60. Стратегия преодоления банковских кризисов

Главным недостатком существующих стратегий выступает отсутствие

комплексного, системного подхода к решению задач преодоления
банковских кризисов, ориентация на угрозы, в основном внутреннего
характера, для конкретного банка, и методы, касающиеся защиты имущества,
персонала и информации. Однако угрозы кризисов возникают как внутри
банков, так и вне их, учитывая национальный и международный финансовый
рынки. Поэтому должна быть стратегия, предусматривающая основные
элементы для преодоления банковских кризисов и всех характеристик банков

425
(капитала, активов, пассивов, ликвидность структуры баланса и т.д.).
Процесс медленного нарастания угрозы кризиса даёт время для
адекватной реакции на её приближение, возможность прогноза развития
кризисных ситуаций. Это время необходимо использовать, в том числе, для
совершенствования стратегии преодоления банковских кризисов. Процесс
лавинообразного нарастания угрозы кризиса ведёт к стремительному
развитию негативных процессов в банковском секторе и исключает
возможность прогнозирования угроз, поэтому к таким ситуациям надо быть
готовым заранее, поскольку времени на проведение предупредительных
мероприятий и прогноза будущей ситуации – нет.
В основе совершенствования стратегии лежат стратегические цели
преодоления банковских кризисов. С учётом основных положений стратегии
долговременная деятельность и развитие кредитных организаций опирается
на основы теории её формирования, на уже имеющиеся документы,
разработанные по данной проблеме на разных уровнях, а также учитывает
особенности развития банковского сектора. Совершенствование стратегии
включает три этапа.
Первый этап: формирование стратегии: миссия, цели, задачи,
контрольные параметры, анализ исходного положения. Миссия банков в
стратегии преодоления банковских кризисов звучит так: «Предупреждение и
минимизация воздействия угроз нарастания кризисов в банках, обеспечение
их обновления и развития». С одной стороны, это предупреждение и
прогнозирование угроз банковских кризисов, с другой - разработка и
реализация мероприятий по адекватному и оперативному реагированию на
уже действующие угрозы.
Второй этап предусматривает реализацию стратегии: это
совершенствование организации, мониторинг индикаторов, политика банков
по преодолению банковских кризисов, включение механизма их
преодоления. Мониторинг индикаторов предусматривает отслеживание
значений индикаторов в каждом базовом варианте по периодам
426
соответствующими функциональными службами банков, а также службами
внутреннего и внешнего контроля нарастания кризисных ситуаций в банках.
Третий этап включает ожидаемые результаты: снижение финансовых
потерь, прирост капитала вследствие увеличения вкладов в банки с высоким
уровнем восстановительной позиции. Результаты внедрения стратегии
преодоления банковских кризисов выражаются в снижении финансовых
потерь вследствие прогнозирования нарастающих угроз банковских кризисов
и выполнения предупредительных мероприятий в первом базовом варианте,
когда есть время на прогноз и подготовку.
Повышение уровня восстановительной позиции банков ведёт к росту
вкладов и депозитов их клиентов, а в конечном итоге, к росту его капитала.
Во втором базовом варианте, роста капитала может не произойти, вследствие
очень короткого периода времени нарастания угрозы кризиса. Здесь
результат реализации стратегии напрямую зависит от уровня
подготовленности банков к угрозам кризиса, умения, собранности,
внимательности персонала оперативно, адекватно и эффективно реагировать
на кризисные ситуации, что в конечном итоге, может способствовать
снижению финансовых потерь и повышению восстановления.
Процесс преодоления банковских кризисов включает финансовые
технологии (рис.61).
Исходное (текущее) Финансовые технологии Целевое состояние
состояние банков преодоления банковских банков с высоким
кризисов уровнем
восстановления

Рис. 61. Финансовые технологии преодоления банковских кризисов

Финансовые технологии преодоления банковских кризисов

представлены на комплексной основе: моделью прогнозирования кризисных
ситуаций в банках; матрицей снижения финансовых потерь в банках;
управлением финансовыми потоками с использованием функциональных
блоков; оценкой индикаторов нарастания угроз кризисов с использованием
427
метода «DU PONT».
Финансовые технологии могут быть использованы при любом базовом
варианте сценария воздействия угроз кризиса на банки, однако, по нашему
мнению, объективность и эффективность результата многократно возрастёт,
если будут использованы все финансовые технологии преодоления
кризисных ситуаций в банках.
Механизм преодоления банковских кризисов и формирования
восстановительной позиции банков предусматривает систему организации,
элементы управления, стратегию, механизм реализации. Преодоление
банковских кризисов и формирование восстановительной позиции банков
зависит от структуры и функций существующей системы предотвращения
кризиса в банках, а также адекватного её реагирования на приближение и
воздействие угроз банковских кризисов.
Преодоление банковских кризисов и система формирования
восстановительной позиции банков определяется, прежде всего,
организацией внутри каждого банка, а также вне его. Организация
предусматривает создание условий обновления банков на основе
сформированной структуры управления скоординированного
взаимодействия служб и отделов по обеспечению этих условий.
Организация условий формирования структуры управления
ориентирована на процесс выявления и подавления криминальных угроз
деятельности банков, на подготовку персонала.
Дальнейшее совершенствование организационной структуры в целях
преодоления банковских кризисов.
1. Поэтапная реорганизация существующей организационной
структуры банков. Необходимо выполнить реорганизацию существующей
организационной структуры банков в три этапа.
На первом этапе «Уточнение целей и расширение функций
подразделений банка по вопросам преодоления банковских кризисов»
необходимо пересмотреть и внести изменения в нормативные документы,
428
которые касаются преодоления кризисных ситуаций в банках, в первую
очередь, службы внутреннего контроля с целью оперативного принятия
решений в случае воздействия угроз.
На втором этапе «Исключение функций дублирования в процессе
преодоления банковских кризисов» предлагаем: исключить дублирование
функций службы безопасности и службы внутреннего контроля. Сохранность
имущества (активов) полностью передать службе безопасности, а
соответствие действий служащих должностным инструкциям оставить
полностью за службой внутреннего контроля.
На третьем этапе предлагаем введение координационного центра для
ориентации всех подразделений банка на единую общую цель: преодоление
банковских кризисов и формирование восстановительной позиции банков.
Координационный центр осуществляет контроль динамики всех индикаторов
нарастания кризиса в банках.
В качестве координационного центра может быть специальный отдел
или департамент: «Департамент преодоления банковских кризисов»,
возглавляемый ответственным сотрудником, назначаемым руководителем
банка. Руководитель департамента и его сотрудники являются специальными
должностными лицами, ответственными за мониторинг угроз, создание
условий преодоления банковских кризисов, изыскания дополнительных
источников ликвидности.
Департамент отвечает за разработку и реализацию стратегических
программ по преодолению кризисных ситуаций в банке; за выполнение
правил и норм внутреннего и внешнего контроля с учётом требований
преодоления кризисов и формирования восстановительной позиции банков, а
также контроль осуществления организации, предупредительных
мероприятий и оперативных мер в указанных целях.
Координационный центр независим в своей деятельности от других
структурных подразделений и подотчётен только руководителю банка. Этот
центр координирует деятельность службы внутреннего контроля, службы
429
внешнего контроля, аналитического отдела и всех других подразделений с
точки зрения преодоления банковских кризисов и формирования
восстановительной позиции.
Основными функциями координационного центра должны быть:
постоянный контроль, оценка динамики и причин отклонений индикаторов,
отслеживание вариантов сценариев развития кризисных ситуаций в банке,
контроль соответствия стадий нарастания кризисов в банке и принимаемых
мер по предупреждению, прогнозированию и/или снижению воздействия
угроз на основе информации, выдаваемой службами, осуществляющими
мониторинг индикаторов. Координационный центр в случае возникновения
кризисных ситуаций ставит в известность, в первую очередь, руководство, а
также все соответствующие службы и отделы банка для соединения сил,
резервов, средств, мобилизации человеческой энергии, знаний, опыта для
преодоления кризиса в банке.

Перспективы развития банковского сектора

Банковское дело это консервативное занятие, потому что связано с

управлением деньгами.
Однако XX век и всемирная глобализация не смогли пройти стороной
мимо рынка банковских услуг и внесли свои корректировки даже в этот
сегмент экономики.
Одной из самых первых инноваций на рынке банковских услуг стали
банковские карты, правда, изначально они появились именно как кредитные,
а потом уже стали дебетовыми. Идея удаленного использования банковского
счета с помощью платежного инструмента родилась в США, в центре
430
Манхэтена и принадлежала Алфреду Блумингдейлу и его другу Фрэнсису
Макнамару, первый был владельцем крупной сети универмагов, второй
финансистом. Приятели встретились на бизнес-ланче и обсуждали
возможные варианты партнерства, тогда Макнамар рассказал, что знает
одного финансиста, который разрешает пользоваться своим банковским
счетом своим коллегам и взимает с них за это проценты. Коллеги, совершая
покупки, просят продавцов из магазинов звонить по телефону
предприимчивому финансисту и, получив разрешение, записывают
стоимость покупок на его счет. По сути, эти действия являлись эквайрингом
кредитных карт, как бы мы сейчас сказали. Идея понравилась обоим, было
решено внедрить что-то подобное только через сеть ресторанов, в первую
очередь Манхэтена, где тысячи клерков ежедневно приходили пообедать на
бизнес-ланч и такая система могла избавить их от необходимости носить с
собой кошелек с наличными. Бизнесмены решили действовать сразу,
подозвав к себе владельца ресторана, они поинтересовались, готов ли он
внедрить такую схему расчетов и будет ли платить им за это процент.
Владелец согласился и озвучил плату в размере семи процентов. Кстати, в
США такая ставка в области кредитных карт установилась на десятилетия.
Через год бизнесмены организовали компанию Diners Club (клуб
обедающих), доход компании складывался из комиссии, взимаемой с
ресторанов (такая система расчетов увеличивала выручку ресторана при
отсутствии риска) и с владельцев карт в виде годовой платы за пользование
картой.
Идея не просто оказалась экономически удачной, но и предопределила
целый вектор развития банковской отрасли да десятилетия вперед. В XXI
веке любой банк предоставляет услуги дистанционного банковского
обслуживания (система ДБО) и удаленного управления банковским счетом.
Кроме этого, системы ДБО все время развиваются и совершенствуются.
Сейчас никого не удивишь тем, что для оплаты мобильного телефона
достаточно отправить со своего номера смс в банк с суммой платежа и через
431
мгновение счет телефона пополнится. А ведь еще несколько лет назад для
такой операции надо было идти, а то и ехать в офис сотового оператора или
его партнера, да еще и заплатить за эту процедуру комиссию. Но не будем
забывать, что банки это не благотворительные организации и бесплатно
операции не осуществляют. Любая банковская операция носит возмездный
характер, поэтому при дистанционной оплате услуг комиссия возлагается на
поставщика услуги, а клиент получает возможность быстро и бесплатно
оплатить мобильный телефон, интернет и прочие счета. Такая щедрость
объясняется тем, что удаленные платежи избавляют поставщиков услуг и
банки содержать армию сотрудников и широкую сеть точек продаж для
предоставления услуг клиентам.
Однако дистанционное банковское обслуживание и банковские карты
это уже далеко не инновации на рынке банковских услуг.
Сегодня современный банк это мобильное приложение в вашем
персональном компьютере, а посещение офиса можно заменить звонком в
колл-центр. Стоит понимать, что у банков появлются новые, необычные
конкуренты, а именно финансово-технологические компании.
Финтехкомпании имеют ряд преимуществ перед банками, во-первых, они
обладают большим собственным капиталом и не нуждаются в заемных
средствах, во-вторых, они не подвержены жесткому банковскому
регулированию, так как, по сути, не являются банками. Финтехкомпании
имеют возможность инвестировать средства в новые направления развития
деятельности, например, в создание Big Data (большие массивы данных),
искусственных интелектов и биометрическо аутентификации. Благодаря
этому финтехкомпании получают новые каналы коммуникаций с клиентами,
что позволяет им минимизировать расходы.
Со временем финтехкомпании перейдут в статус новых
инновационных банков и займут свою особую нишу на рынке банковских
услуг, как когда-то это сделали инвестбанки. Возможно, их будут называть
технологичными банками или сокращено технобанками. Кадровый костяк в
432
таких банках будут составлять IT-подразделения.
Однако не стоит обольщаться столь радужным банковским будущим и
упомянуть о рисках, которые несет в себе высокотехнологичность
банковского дела. Уже сейчас клиенты банков часто подвергаются
кибермошенническим атакам.
Кибермошенничество представляет собой махинации в сфере высоких
технологий с помощью, которых пользователи банковских услуг лишаются
своих денег. Жертвами киберпреступников могут быть как банки, так и
клиенты банков.
Однако банковская сфера развивается не только по пути инноваций и
внедрения новых продуктов, но и по пути совершенствования подходов к
ведению бизнеса. В этом направлении ключевая роль принадлежит
центральным банкам.
Так, например, в 2013 году Банк России получил статус мегарегулятора
и право регулировать весь финансовый рынок России. С момента получения
нового статуса прошло более двух лет, за это время предпринято ряд мер,
направленных на организацию эффективного регулирования и надзора над
банковской деятельностью.
Прежде всего, Банк России организовал работу по аккумуляции правил
для поднадзорных организаций. В этом направлении ведется работа по
внедрению, по сути, единого плана счетов для всех финансовых организаций
– от банков до микрофинансовых организаций, а также идентичных форм
отчетности.
Кроме этого, активно ведется работа по оздоровлению банковского
сектора от недобросовестных банков, часто такая политика называется
зачисткой банков, но это только отчасти является правдой.
На ежемесячно основе Банк России отзывает лицензии у кредитных
организаций с целью повышения доверия к банкам со стороны вкладчиков и
кредиторов, развития национальной экономики, борьбы с коррупцией и
отмыванием преступных доходов.
433
 Последние годы ознаменовались резким сокращением числа банков и
этот процесс пока не сбавляет обороты. Дело в том, что банковская система
выполняет функцию кровеносной системы. Получается, что для лечения
национальной экономики используется только чистка ее кровеносной
системы. Однако это не совсем правильно, потому что невозможно добиться
надежной и устойчивой работы банковской системы в условиях слабой
экономики страны. Если есть проблемы в экономике – это сразу отражается
на банковском секторе и никакое ужесточение регулирования его
деятельности здесь не поможет. Точнее, одним только регулированием
проблему решить невозможно.
Цель банковского регулирования и надзора заключается в создании
четких, понятных и единообразных требований ко всем участникам
банковского сектора, а также в контроле над их соблюдением. Но если
требования установлены, контроль осуществляется, но механизм не работает
и проблемы все равно возникают, то нужно признать, что установление
новых более жестких требований все равно нужного результата не принесет1.
Еще одной тенденцией развития современного банковского дела в мире
является использование отрицательных процентных ставок центральными и
коммерческими банками. Так, например, в начале 2016 г. Европейский
Центральный банк снизил базовую учетную ставку с 0,05% до нуля, а ставку
по депозитам – до -0,4%. Такие действия ЕЦБ направлены на развитие
кредитно-инвестциионной активности банков в отношении реального
сектора экономики в условиях дефляции (использование отрицательной
процентной ставки делает неэффективным для банков размещение денежных
средств на счетах с центральных банках и стимулирует инвестции в
экономику).
Следует отметить, что использование отрицательных депозитных
процентных ставок является достаточно широко распространенной

1
Бадалов Л.А. Современные тенденции банковского регулирования и надзора в России // Федерализм. 2015.
№ 4. С.69
434
практикой центральных и коммерческих банков Западной Европы и иных
стран. Так, например, в 2014 г. ряд швейцарских банков, в том числе Swiss
National Bank, UBS Group AG ввели отрицательные ставки по депозитным
продуктам. В начале 2016 г. отрицательная процентная ставка в размере -
0,1%годовых была введена центральным банком Японии. Она была
установлена на вновь размещенные коммерческими банками депозиты в
Банке Японии. Отрицательные ставки по различным инструментам в
последние годы использовались также центральными банками Швеции и
Дании.
Вопрос об отрицательных процентных ставках неоднократно
поднимался в последнее время и в России. Так, например, руководством
ПАО Сбербанк не исключается вероятность их введения по валютным
вкладам. При этом внедрение подобных механизмов может быь затруднено
как в силу экономических, так и социальных причин. Развитие российской
экономики в течение последних 25 лет, сопровождалось достаточно высоким
уровнем инфляции, девальвацией национальной валюты, резким усилением
дифференциации и поляризации населения в зависисмости от уровня
доходов. Очевидно, что внедрение отрицательной ставки на депозиты в
иностранной валюте существенно сократит спрос населения на данный
продукт и возможно только в случае наличия избыточной валютной
ликвидности в банках. Однако, в силу также ментальных причин, скорее
всего в близжайшее время такого нововведения не произойдет.
На данном фоне более консервативным выглядит исламский банкинг,
который предполагает разделение прибылей и убытков, полученных банком
отреализации инвестиционного проекта между кредитной организацией и ее
вкладчиками. За отправную точку становления исламского банкинга можно
принять 1963 год, когда в Египте был создан Мит Гамр Банк, строивший
свою деятельность на особых принципах ведения банковского бизнеса,
базирующихся на Коране и Сунне.
С тех пор исламский банкинг развивался достаточно высокими
435
темпами и в настоящее время распространен боле чем в 60 странах. Причем в
таких странах как Судан, Иран и Пакистан разрешен только исламский
банкинг, а в Египте. Индонезии, Иордании и Малайзии исламские банки
существует наряду с традиционными банками.
В 2004 году Британский Исламский Банк (Великобритания) стал
первым исламским банком, открытым в немусульманской стране. Первый
исламский банк был также открыт и в США в Чикаго.
На сегодняшний день в мире насчитывается более 400 коммерческих
банков, строящих свой бизнес на принципах шариата. Их активы превысили
1,7 трлн. долл. США в 2015 году. В период с 2009 по 2015 годы совокупный
среднегодовой темп роста (CAGR) глобальных исламских банковских
активов составил около 19%.
В 2015 голу приблизительно 95% международных исламских активов
на счетах коммерческих банков приходятся на девять крупнейших рынков,
пять из которых составляют страны, входящие в Совет сотрудничества
арабских государств Персидского залива (GCC): Саудовская Аравия, ОАЭ,
Катар, Кувейт, Бахрейн. Доля исламских активов в банковских системах
Саудовской Аравии, ОАЭ, Катара, Кувейта, Бахрейна и Малайзии сейчас
составляет от 20 до 49%.
В Саудовской Аравии, Кувейте и Бахрейне доля исламских банков на
рынке банковских услуг составляет соответственно более 49%, 45% и 28%.
Исламский банкинг строится в строгом соответствии с базовыми
принципами ведения мусульманского бизнеса:
1. В основе исламского банкинга лежит принцип паритетного
участия в прибылях и убытках банков и их клиентов
2. Запрет на финансирование проектов в строго определенных
сегментах экономики, таких как алкогольный бизнес, табачный бизнес,
индустрия азартных игр, производство свинины, проституция.
3. Запрет на сделки без четко сформулированных условий (гарар).
Например, сделка по продаже будущего урожая пшеницы, который еще не
436
был собран, неприемлема для исламского банка.
4. Запрет на получение процентов по выданным займам и
привлечение денежных средств под проценты (риба)
5. Запрет на проведение финансовых операций с производными
инструментами, такими как опционы и фьючерсы (в соответствии с
принципом гарар). Допускается участие в сделках только с реальными,
конкретно идентифицированными активами.
К двум основным финансовым инструментам в исламском банке
относятся мушарака и мудараба.
Мушарака - это финансовый контракт, похожий по своему смыслу на
договор о совместном предприятии, согласно которому банк и
предприниматель совместно вкладывают капитал и затем совместно
управляют проектом. Обе стороны в равной степени участвуют в
финансовом результате: как в пропорциональном разделении прибыли, так и
в покрытии возможных убытков. Все условия мушараки должны быть
недвусмысленно определены до начала реализации проекта и четко
прописаны в контракте.
Основные сферы применения мушараки – экспортно-импортные
операции и проектное финансирование.
Мудараба - это финансовый контракт о совместной деятельности Банка
и Клиента, по которому Банк участвует на 100% денежными средствами, а
Клиент обеспечивает все нефинансовое сопровождение проекта: разработку
технико-экономического обоснования, оперативное управление и контроль,
работу с персоналом. Полученная прибыль при этом делится в заранее
оговоренном отношении между Банком и Клиентом. Убытки же, в случае
неудачного стечения обстоятельств, покрывает только Банк.
Большинство моделей исламского банкинга используют мушараку и
мударабу как основу для своей деятельности в соответствии с принципом
паритетного участия в прибылях и убытках банков и их клиентов.
Однако, существуют и другие разновидности финансовых контрактов,
437
которые допускаются исламским правом, но не в полной мере опираются на
вышеуказанный принцип паритетного участия в прибылях и убытках.
Мурабаха - разновидность финансирования с использованием торговой
наценки. Банк покупает по поручению Клиента какой-либо актив, например
тот или иной товар и перепродает его Клиенту по заранее оговоренной цене,
рассчитывающейся как себестоимость плюс заранее оговоренная наценка.
Этот инструмент часто используется в торговом финансировании.
Иджара или исламский лизинг. Шариат допускает взимание рентных
платежей на предоставленное в аренду имущество, если собственник
имущества (Банк) несет все риски, связанные с его владением. В этом случае
Банк по поручению Клиента покупает по зафиксированной контрактом цене
заранее оговоренный актив и передает его в аренду на определенный срок
Клиенту, который, в свою очередь, выплачивает Банку периодические
арендные платежи.
Иджара делится на два типа.
В первом случае Клиент возвращает актив Банку по окончании срока
его аренды, во втором – право собственности на актив переходит к клиенту
по окончании действия иджары.
Бай-муаджал можно назвать исламской ипотекой, так как с его
помощью в исламском мире происходит финансирование покупки
имущества и недвижимости. В основе контракта Бай-муаджал лежит
принцип мушараки, то есть продажи актива с так называемой наценкой. Его
специфика заключается в предоставлении Банком Клиенту отсрочки платежа.
Банк покупает определенный контрактом актив и передает его Клиенту,
предоставляя при этом отсрочку платежа. Контрактом могут быть
предусмотрены равные платежи в оговоренные сроки в будущем или единый
платеж в определенную дату. Цена актива определяется на дату его поставки
и не может включать в себя дополнительные наценки за предоставление
рассрочки по платежу (риба).
Еще один инструмент исламского банкинга называется Бай-салам или
438
авансовое торговое финансирование. Специфика этого контракта
заключается в том, что Банк платит Клинту предоплату за определенный
актив, который планируется к поставке на фиксированную дату в будущем.
После получения актива Банк продает его по текущей рыночной стоимости,
которая планируется быть выше заплаченного аванса на оговоренную
величину.
Истисна это соглашение, согласно которому Банк авансирует
производителю затраты на производство конкретного товара и определяет
его будущую дату поставки. Истисна является единственным инструментом,
позволяющим оплатить еще несуществующий товар, при этом в цену товара
не должна входить наценка за пользование деньгами. Разработка этого
инструмента была вызвана необходимостью финансировать производителю
закупку сырья и компонентов для будущей продукции.
Вопрос о законодательной легализации исламского банкинга на
территории Российской Федерации в последнее время часто поднимается на
повестку дня. Возможность легального ведения банковского бизнеса в
России, основанного на этических принципах ислама, позволит открыть
российский финансовый рынок для капиталов из мусульманских государств,
что может рассматриваться как реальная альтернатива традиционному
мировому рынку ссудных капиталов. Это может положительно сказаться на
уровне мировой конкуренции в финансовом секторе, и позволит придать
новое ускорение дальнейшему развитию российской экономики.

Вопросы для самоконтроля

1. Элементом какой структуризации банковской системы является
корпоративный кредит?

439
2. Какие действующие в России кредитные организации не включены в
состав элементов двухуровневой банковской системы России?
3 В чем состоит сущность лизинговой сделки?
4. Кто выступает основными участниками лизинговой сделки?
5. Назовите преимущества лизинга для банка и для предприятия.
6. Дайте характеристику основным видам лизинга исходя из основных
классификационных признаков.
7. Охарактеризуйте процедуру организации лизинговой сделки.
8. Какие разделы должен включать лизинговый договор?
9. Каковы основные участники факторинговых операций?
10. Каков порядок осуществления факторинговых операций?
11. Дайте характеристику основных видов факторинга.
12. Что понимается под трастовыми операциями коммерческого банка?
13. Что такое банковская гарантия?
14. Какие факторы учитываются при предоставлении гарантий?
15. В чем разница поручений и гарантий, выдаваемых банком?
16. Какие виды гарантий предлагаются банком?
17. В чем сущность консалтинговых операций коммерческого банка?
18. Что входит в состав банковских услуг по хранению ценностей?
19. Что представляет собой клиринг? Назовите основные формы клиринга?
20. Как проводятся расчеты по клирингу (двухстороннему и
многостороннему)?
21. Какие организации могут выступать в качестве клиринговых
компаний?
22. Из чего складываются доходы клиринговых компаний?
23. Чем кредитно-финансовые организации отличаются от банков?
24. Каким образом осуществляются переводы физических лиц без
открытия банковских счетов?
25. Что такое электронные денежные средства и электронные средства
платежа?
440
26. Перечислите основные виды электронных кошельков, существующих в
России.
27. В чем преимущества электронных расчетов? В чем состоит
преимущество дорожных чеков перед наличными деньгами и за счет чего оно
достигается?
28. Почему кредитные отношения являются основой банковской
деятельности?
29. Перечислите типы кредитных отношений. Какой из них более развит и
почему?
30. Проанализируйте общие черты и отличия центральных и коммерческих
банков. Одинакова ли их сущность?
31. Каковы основные особенности организации банковской системы
России?
32. Перечислите основные элементы банковской системы России и дайте
им характеристику.
33. К какому времени относится становление двухуровневой банковской
системы в России?
34. В чем заключаются основные функции банков?
35. Какие кредитные организации относятся к числу небанковских
кредитных организаций?
36. Что определяет спрос и предложение на кредитном рынке?
37. Перечислите основные функции рынка ссудных капиталов.
38. Назовите основные характеристики банковского рынка.
39. Что такое онкольная ссуда?
40. В чем заключаются особенности ипотечного кредита?
41. Каковы основные требования к залогу?
42. Какие функции выполняют банки развития? С какой целью создаются
и функционируют банки развития?
43. Перечислите основные виды банковских кредитов.
44. Каковы особенности банковской конкуренции?
441
45. Назовите основные причины возникновения банковских кризисов
46. Перечислите факторов, влияющие на возникновение и развитие
банковских кризисов
47. В чём специфика проведения денежно-кредитной политики регулятора в
период проведения банковских кризисов
48. Назовите основные условия преодоления банковских кризисов
49. Дайте характеристику периодам нарастания кризиса в банках
50. Назовите основные положения стратегии развития банков в кризисных
условиях
51. Перечислите этапы формирования и реализации стратегии преодоления
банковских кризисов
52. Перечислите основные финансовые технология преодоления банковских
кризисов и условия их проведения
53. В чём суть модели прогнозирования кризисных ситуаций в банках
54. Перечислите организационные мероприятия банка для преодоления
кризисных ситуаций

Список источников
1. Деньги, кредит, банки: Учебник / Ю.А. Ровенский, Бунич Г.А.; Под
ред. Ю.А. Ровенского. - М.: ПРОСПЕКТ, 2016. - 315с.
2. Деньги, кредит, банки: Учебник / Е.А. Звонова, М.Ю. Богачева,
А.И. Болвачев; Под ред. Е.А. Звоновой. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 592 с.
(www.znanium.com).

442